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1 基金经理札记中国经济观察基金同业动态海外基金视窗本周业绩报告基金业绩比较 /12/ /12/28 客户热线 : 公司网站 :www. fsfund. com 上海世纪大道 100 号上海环球金融中心 58 楼

2 基金经理札记 创新优选 站在年初的一些散漫想法 基金经理代云锋 对于投资人员来说,2018 年应该是比较挣扎的一年 在上半年也许不少人都阶段性的 取得一定的正收益, 但是到了年底仍然守住浮盈的却凤毛麟角, 反而亏损 20~30% 的比比皆 是, 属于多数群体 全年走过, 相信很多投资人员的心理历程也像是坐过山车 : 年初的开门 红一度让人对后市有相当的乐观预期 ;2~3 月份创业板系统反弹让大家开始期待成长和价值 的风格切换 : 新经济重上征程, 成长板块经过 2~3 年的挤泡沫大概率将逐步走出底部 然而 4~5 月份后, 随着去杠杆带来的负面效应逐步显现以及中美两国肇于贸易冲突的对抗升级, 经济发展的中长期隐患开始凸显, 特别是全社会对于政府坚持了 20~30 年的市场经济 改革 开放的路线方针能否延续陷入集体迷茫, 股市中长期的风险偏好开始系统性下修, 市场进入 了单边下跌阶段 自此之后没有一个板块是真正的避风港, 当白酒 医药等 深度价值 出 现系统性利空, 当以银行为代表的上证 50 指数年底开始补跌, 大家一年辗转腾挪下来收获 得除了那份无可奈何的自我喟叹, 就是给客户带来亏损的深深歉意 站在 2019 年年初, 不免会对过去一年的市场及投资行为进行很多的总结和思考, 同时 对新的年度也会有些新的期许 对于笔者而言,2018 年最大的总结和反思就是作为一个自 下而上的选股型选手, 如何在自己的投资框架中针对 择时 做系统性完善 需要指出的是, 此择时并非个股上的择时, 个股择时即捕捉价值和价格的阶段性偏差, 本身即是选股后进行 投资操作的一部分 笔者这里提到的择时是 大 的择时, 即整体仓位选择和大类资产的配 置 大 的择时往往需要对宏观经济 地缘政治 政策方针进行持续的跟踪研究和深入的 思考, 要做对 做好的难度极大, 需要极度的勤勉以及高人一等的智慧和悟性 从实证案例 上看,A 股历史上通过择股取得中长期超额收益的选手要远远多于择时选手, 因此很多选股 型基金经理通常会把主要精力放在细分行业筛选和个股的研究上, 策略性的放弃择时 这在

3 平衡市和牛市没有太大问题, 但是一旦出现类似 18 年这种单边下跌的市场, 放弃择时的缺 陷就被放大了 回顾 2018 年的投资, 相信习惯自上而下去做投资的基金经理会在 3 月份 5 月份的某些时点出于对特定事件的跟踪一定程度上感知到股市潜在的系统性风险, 即中美贸 易摩擦对国内政治经济影响的程度和持续度判断 如果对此有一定认知, 大概率有助于减少 18 年的投资亏损幅度 因此, 如何将自上而下和自下而上相结合, 完善和丰富自己的投资 框架, 是我后续需要努力提高的工作 展望 2019 年, 似乎影响市场走势的因素有很多, 且不确定性有很多, 难以一言以蔽之 但我们仍然可以回到投资学最基本的框架中来做一些分析和思考 众所周知, 股市的点位和 公司的价值本质上取决于利润和估值 利润的影响因子主要是两个, 一个是整体即 GDP 增速, 未来 3~5 是否会下台阶, 如果下台阶其均衡水平是多少 ; 一个是结构即经济内在驱动力的变 化, 哪些行业会是新的朝阳产业, 哪些行业即将江河日下 估值的影响因素也主要是两个, 一个是市场的风险偏好, 股市的 活水 多寡 ; 一个是流动性, 企业利润折现因子的强弱 从利润的角度来看, 我们一方面要看整体经济的增长动能是否依旧存在, 另一方面要在 经济结构的调整中寻找新的增长点 对于这两点, 目前大家最关心的莫过于 2019 年的宏观 经济发展和地缘政治演进中能否看到有边际向好的变化, 包括政府会否重启改革征程, 坚持 市场经济导向, 制度上给予民营经济更大的包容和支持, 进而增强体系内部活力, 在经济结 构转型升级上寻求破局, 找到新的经济增长引擎等等 也包括管理者如何以更高的智慧和更 大的胸怀来处理中美关系, 拥抱主流社会和文化而非走向自我封闭, 坚持在自力更生 自主 创新的基础上不断自我修正, 通过进一步的完善法律和制度来挖掘内部潜力, 进而为未来新 一轮发展释放制度红利 这些都是关键核心问题, 决定的是中国经济中长期的发展趋势, 也 将指引我们如何去选择新的景气度向上的产业 同时, 这也很大程度上决定了 A 股市场的中 长期风险偏好, 从而影响整体的估值

4 从估值的角度来看, 尽管风险偏好 悬而未决, 但流动性的情况却相对乐观 一方面, 预计 2019 年整体的流动性保持相对宽松状态是大概率事件 : 内部经济增长的压力是保持相 对较低利率水平的客观需求 ; 同时, 海外经济体特别是美国持续加息的动能也在削减, 给国 内货币政策也留下一定腾挪空间 另一方面, 值得重视的是经历自 2015 年以来近四年的下 跌, 特别是 2018 年系统性的杀估值,A 股的整体估值水平已经进入历史底部区域, 这在一 定程度上是给了市场相对的安全边际 因此对于 2019 年, 笔者不悲观也不盲目乐观 一方面, 坚持发挥自己的比较优势, 踏 踏实实选股, 相比 2018 年 90% 以上的股票下跌,2019 年选股的难度在降低, 逐步跌出价值 的股票越来越多, 选出好股票的概率在提升, 这是不悲观的缘由 努力找到最优质 潜在弹 性最大的那批公司是必然的功课 另一方面, 在 大 的择时上敢于去做尝试, 去观察和思 考政府真正体现在行动上的政策取向, 去跟踪中美博弈中的实质转机, 如果这些都没看到, 我们也无法找到对市场盲目乐观的理由 总之, 勤勉尽责 细致研究 深入思考, 最终努力 为投资人尽可能多的带来正回报, 一直是我们每年都为之 黯然销魂 的终极目标

5 中国经济观察 掷地有声! 习近平 : 中国人不打中国人中国人要帮 中国人 告台湾同胞书 发表 40 周年纪念会 2 日上午 10 时在人民大会堂举行, 中共中央总书 记 国家主席 中央军委主席习近平在纪念会上发表重要讲话 台湾问题由来 海峡两岸分隔已届 70 年 台湾问题的产生和演变同近代以来中华民族命运休戚相关 70 年来的两岸关系 70 年来, 我们顺应两岸同胞共同愿望, 推动打破两岸隔绝状态, 实现全面直接双向 三 通 70 年来, 我们秉持求同存异精神, 推动两岸双方在一个中国原则基础上达成 海峡两 岸同属一个中国, 共同努力谋求国家统一 的 九二共识 70 年来, 我们把握两岸关系发展时代变化, 提出和平解决台湾问题的政策主张和 一 国两制 科学构想, 确立了 和平统一 一国两制 基本方针, 进而形成了坚持 一国两制 和推进祖国统一基本方略 70 年来, 我们高举和平 发展 合作 共赢的旗帜, 在和平共处五项原则基础上发展 同各国的友好合作, 巩固国际社会坚持一个中国原则的格局 70 年来, 我们始终着眼于中华民族整体利益和长远利益, 坚定维护国家主权和领土完 整, 团结全体中华儿女, 坚决挫败各种制造 两个中国 一中一台 台湾独立 的图谋 两个 无法改变 和两个 无法阻挡

6 两岸关系发展历程证明 : 台湾是中国一部分 两岸同属一个中国的历史和法理事实, 是任何人任何势力都无法改 变的! 两岸同胞都是中国人, 血浓于水 守望相助的天然感情和民族认同, 是任何人任何势力 都无法改变的! 台海形势走向和平稳定 两岸关系向前发展的时代潮流, 是任何人任何势力都无法阻挡 的! 国家强大 民族复兴 两岸统一的历史大势, 更是任何人任何势力都无法阻挡的! 五点主张 回顾历史, 是为了启迪今天 昭示明天 祖国必须统一, 也必然统一 这是 70 载两岸 关系发展历程的历史定论, 也是新时代中华民族伟大复兴的必然要求 第一, 携手推动民族复兴, 实现和平统一目标 一水之隔, 咫尺天涯, 两岸迄今尚未完全统一是历史遗留给中华民族的创伤 两岸中国 人应该共同努力谋求国家统一, 抚平历史创伤 在中华民族走向伟大复兴的进程中, 台湾同胞定然不会缺席 台湾前途在于国家统一, 台湾同胞福祉系于民族复兴 台湾问题因民族弱乱而产生, 必 将随着民族复兴而终结! 第二, 探索 两制 台湾方案, 丰富和平统一实践 和平统一 一国两制 是实现国家统一的最佳方式

7 制度不同, 不是统一的障碍, 更不是分裂的借口 一国两制 在台湾的具体实现形式会充分考虑台湾现实情况, 会充分吸收两岸各界的 意见和建议, 会充分照顾到台湾同胞利益和感情 两岸同胞是一家人, 两岸的事是两岸同胞的家里事, 当然也应该由家里人商量着办 和平统一, 是平等协商 共议统一 两岸长期存在的政治分歧问题是影响两岸关系行稳 致远的总根子, 总不能一代一代传下去 以对话取代对抗 以合作取代争斗 以双赢取代零和, 两岸关系才能行稳致远 我们郑重倡议, 在坚持 九二共识 反对 台独 的共同政治基础上, 两岸各政党 各界别推举代表性人士, 就两岸关系和民族未来开展广泛深入的民主协商, 就推动两岸关系 和平发展达成制度性安排 第三, 坚持一个中国原则, 维护和平统一前景 统一是历史大势, 是正道 台独 是历史逆流, 是绝路 我们愿意为和平统一创造广阔空间, 但绝不为各种形式的 台独 分裂活动留下任何空 间 中国人不打中国人 我们不承诺放弃使用武力, 保留采取一切必要措施的选项, 针对的 是外部势力干涉和极少数 台独 分裂分子及其分裂活动, 绝非针对台湾同胞 第四, 深化两岸融合发展, 夯实和平统一基础 亲望亲好, 中国人要帮中国人 和平统一之后, 台湾将永保太平, 民众将安居乐业 有强大的祖国做依靠, 台湾同胞的 民生福祉会更好, 发展空间会更大, 在国际上腰杆会更硬 底气会更足, 更加安全 更有尊

8 严 第五, 实现同胞心灵契合, 增进和平统一认同 人之相交, 贵在知心 不管遭遇多少干扰阻碍, 两岸同胞交流合作不能停 不能断 不 能少 亲人之间, 没有解不开的心结 久久为功, 必定能达到两岸同胞心灵契合 我们真诚希望所有台湾同胞, 像珍视自己的眼睛一样珍视和平, 像追求人生的幸福一样 追求统一, 积极参与到推进祖国和平统一的正义事业中来 摘自 : 东方财富网

9 基金同业动态 公募托管市场或重新划分 : 银行理财子公司 QDLP 等机会浮现 随着公募基金券商交易结算试点模式有望在 2019 年由试点转为常规, 业内有观点认为, 当公募基金的托管银行不再具备结算职责后, 公募基金托管可能更多转向能够提供交易 结 算 托管 研究等一系列服务的证券公司, 当前每年数十亿元的公募托管市场蛋糕将有望重 新划分 另据券商托管业务人士介绍, 除了基金托管业务带来机遇外, 对于券商托管而言, 银行 理财子公司 QDLP( 合格境内有限合伙人 ) 等新业务机会也在逐步浮现 公募托管市场蛋糕或重新划分 前期有媒体报道, 中泰证券首席经济学家李迅雷认为, 公募基金券商交易结算试点模式 基本确定在 2019 年初从试点转为常规, 即 2019 年新发公募必须走券商结算模式 某头部券商非银行业分析师日前向 每日经济新闻 记者表示, 这表明未来新发基金的 结算, 券商也可以做了, 而原来主要是银行在做 这应该是监管层在推动, 在可以做结算 之后, 券商未来应该会有更多的机会进入到公募基金的托管业务 对此, 有行业人士分析认为, 在新的结算模式下, 原来公募基金托管银行的结算会更多 转到券商, 现在一些券商也有公募托管的资格, 只不过以后券商集投研 交易 结算 托管 等服务于一身, 将提高券商在公募基金托管业务上的竞争优势 招商证券非银团队此前曾发布观点称, 当公募基金的托管银行不再具备结算职责后, 公 募基金托管可能更多转向能够提供交易 结算 托管 研究等一系列服务的证券公司 当前

10 每年数十亿元的公募托管市场蛋糕将有望重新划分, 而此前商业银行垄断公募托管市场的格 局或将改变 某前公募基金人士向 每日经济新闻 记者表示, 在本世纪头几年, 曾经发生券商挪用 客户保证金等严重违规的情况, 所以当时监管层就把券商客户资金的交易结算交给银行来 做, 这对券商自身的利益也是一个损失 ; 不过券商行业经过十几年的发展, 行业的规范 合 规程度已得到提升, 是时候把这些利益从银行拿回来了 他进一步表示, 其实资金结算由谁结算, 对普通公募基金的投资者而言是感受不到区别, 只有做基金相关业务的人士才会有感受, 这可能是出于监管层的一种通盘考虑 那么银行现在可以通过托管业务获得多少收入呢? 占比又是多少呢? 以光大银行为例, 截至 2018 年上半年, 光大银行手续费及佣金收入为 亿元, 其 中, 银行卡服务手续费的收入为 亿元, 同比增长 41.4%, 托管及其他受托业务佣金收 入为 7.71 亿元, 同比下降 20%, 占 2018 年上半年光大银行总收入的 1.5% 另据资讯统计,2017 年工商银行 ( %, 诊股 ) 获得托管费用合计 22.6 亿元 相 比之下,2017 年国内几家头部券商的托管费用都不足 5000 万元 对此, 上述某前公募基金人士认为, 基于目前国内金融业的格局, 托管对于银行而言可 能是个小业务, 但是对于券商而言就是个收入比较可观的业务了, 所以券商应该会重视这块 业务 上述非银分析师则向 每日经济新闻 记者表示, 托管业务的体量不算大, 对券商的 利润整体增厚应该不多, 但是今后券商通过交易 结算 托管等综合服务, 可以加强客户和 资金黏性

11 新业务机会逐步浮现 每日经济新闻 记者注意到, 随着银行理财子公司的纷纷设立和 QDLP 等新模式的崛 起, 其中蕴含的托管业务机会让一些券商嗅到了机会 据银登中心理财年报显示, 截至 2017 年底, 我国商业银行理财规模高达 29.5 万亿元 2018 年 12 月 2 日, 银保监会在官网发布了 商业银行理财子公司管理办法 正式稿, 标志 着覆盖主要细分资管领域的一系列监管办法基本完成, 大资管行业发展的政策框架已初步搭 建完毕 数据显示, 截至 2018 年 12 月中旬, 已经宣布成立理财子公司的银行多达 20 家, 其中 包括国有银行 股份制银行和城商行 有分析认为, 预计后续部分城商行 农商行也将加入, 预计银行理财子公司最早开业时间将在 2019 年四季度 中信建投银行团队日前发布观点称, 与原先通过理财专营部门开展理财业务相比, 银行 理财子公司开展理财业务有诸多优势, 如销售起点更低 发行的公募理财可以直接投资股票 市场 非标投资限额约束更小 销售与宣传渠道更广 封闭型私募理财可以份额升级等 据 每日经济新闻 记者了解, 随着银行理财子公司纷纷设立, 一些券商也开始寻找银 行理财子公司托管业务的机会 对此, 某头部券商托管业务人士向 每日经济新闻 记者表示, 从机遇上来说, 银行理 财子公司对券商托管业务而言是个好机会, 以前券商系的托管人一直不能托管证券体系以 外的产品, 银行理财子公司算是打开了一个口子, 对券商系托管人而言, 是很好的机遇来切 入这块的产品 不过她也表示, 这块业务现在也不太好做, 银行也形成了一定的业务惯性, 通常还是

12 会找商业银行来托管 从我们目前了解的情况来看, 银行子公司更愿意接受券商托外包 ( 券 商运营外包服务 ), 但是具体的托管业务还在摸索中 我们当然希望能拿到这块业务, 不过这也要看双方推进的程度, 毕竟目前券商托管银 行子公司产品还缺乏落地的情形 她指出 此外, 在交流中, 每日经济新闻 记者发现, 随着 QDLP 的兴起, 券商托管业务人士对 此也较为感兴趣 此前, 境内机构境外投资主要有 QDII 等渠道 外汇局分别于 2013 年 10 月和 2014 年 12 月启动的 QDLP 和 QDIE 试点 与 QDII 相比,QDLP 和 QDIE 试点丰富了参与 对外投资的市场主体, 使其不再局限于境内的特定机构 据了解, 上海 QDLP 主要引入境外投资机构境内设立管理公司, 募集资金投资各类境外 证券类资产 此前有媒体报道称,2018 年以来, 不少国际知名资管公司在上海出资设立的 境内外商独资企业 (WFOE), 为申请 QDLP 牌照做准备 例如,2018 年 1 月 5 日, 摩根大通 注册了摩根海外投资基金管理 ( 上海 ) 有限公司, 随后, 安联集团 宏利金融集团 安盛公 司等纷纷先后在上海自贸区注册了自己海外投资的 WFOE 对于 QDLP 业务的潜在机会, 上述头部券商托管业务人士指出, 目前我们还不能做 QDLP 的托管业务, 政策还没有放开, 只有银行可以做 不过她表示, 目前公司对此也较为感兴 趣, 对相关的业务机会在持续保持关注中 摘自 : 金融界

13 海外基金视窗 全球经济在暗流汹涌中告别 2018 这是 1972 年尼克松时代以来最难赚钱的时期 尽管美国老牌咨询公司 Ned Davis Research 在近日的一份报告中发出上述感慨似乎有些夸张, 却也很形象地折射出当下全球经济的不确定性给投资者带来的困扰 回想年初, 不少机构在展望 2018 年世界经济形势时, 乐观心态和预期并不在少数 国际货币基金组织 (IMF) 和世界银行 (WB) 分别将 2018 年世界经济增速预期上调至 3.7% 和 3.1% 世界银行更预测, 全球经济将迎来国际金融危机之后的全面复苏 有的媒体甚至用 甜蜜时刻 或将延续等来描绘 2018 年的世界经济 然而, 真实世界的经济走势却是经济增长分化, 金融市场 和讯网 12 月 24 日, 从次贷危机酝酿前夕的 2006 年至 2014 年之间, 美国有近 1000 万的房主因房屋被法院拍卖售出而失去房屋 和讯网 12 月 25 日, 中国商务部表示, 中美两国官员进行了电话磋商, 在贸易平衡和知识产权问题上取得了新的进展 和讯网 12 月 26 日, 后危机时代, 量化宽松与零利率政策推高资产价格, 全球最富有的一群人财富急遽累积, 不断膨胀 但风水轮流转, 有涨就有跌 在经历了下半年的市场动荡之后, 亿万富豪也没能寻觅到喘息的机会 和讯网 12 月 27 日, 美国总统特朗普意外造访伊拉克的美军基地, 是他就任以来首次到访战区的美军驻地 他再次表示, 对造成联邦政府部分停摆的边境墙拨款不会妥协 和讯网 12 月 28 日, 欧洲央行表示,2019 年全球经济料将放缓, 之后会企稳 ; 该央行仍预计物价将上涨 动荡不断 如果把即将过去的 2018 年全球经济比作英国的天气, 则善变是较为精准的概括 这也 难怪, 年初时的乐观预期是建立在 2017 年全球主要经济体取得了自 2008 年金融危机以来的 首次同步增长, 且经济合作与发展组织 (OECD) 追踪的所有 45 个成员都获得增长的基础之 上的 只是, 这个世界从来不缺变量, 包括制度与政策变量 执政者的性格偏好及诸如英国 脱欧这样的突发因素 这不, 因单边主义 保护主义抬头, 国际贸易和跨境投资作为世界经 济增长的重要动能,2018 年以来明显弱化 联合国贸发会议 (UNCTAD) 报告显示, 受美国 税改推动其跨国公司利润回流等因素影响,2018 年上半年全球外国直接投资 (FDI) 同比下 降 41%, 对世界经济产生了明显的负面作用 而 IMF 预计,2018 年全球货物贸易量增长 3.9%,

14 远低于 2017 年 5.1% 的增速 作为全球超级经济大国, 美国经济尽管在年末受到股市大幅震荡的拖累而未能实现首尾 兼顾, 加上倔强的美联储主席鲍威尔在货币政策上与白宫闹得不可开交, 给市场投下新的不 确定性, 但整体而言, 美国经济还是延续了去年的强劲态势, 前三季度实际国内生产总值 (GDP) 环比按年增速分别达到 2.2% 4.2% 和 3.4%, 在所有发达经济体中最强劲 相形之下, 欧元区经济在夏天就开始掉链子了 尤其作为欧洲经济的稳定器, 德国全年经济增长率预计 为 1.5%, 低于此前预估的 2%, 这不能不使市场对明年的欧洲经济表现持更为审慎的态度 至于一言难尽的 脱欧, 迄今为止, 无论是欧盟还是英国, 似乎都没有找到 友好分 手 的最优解 英国民众与唐宁街 威斯敏斯特宫可能还要为此纠结相当长一段时间 而不 管怎么说, 因 脱欧 带来的商业成本上升已经是不争的事实 而曾在伊朗有相当投资的欧 洲巨头 道达尔 德意志银行 戴姆勒 空客等, 今年以来由于受到美国退出伊核协定的 影响而不得不计提沉没成本, 这恐怕是跨国公司首席风险官们最为沮丧的了 在地球的另一边, 日本同样也遭遇了雷暴天气 东京政府 12 月 10 日公布的第三季度 GDP 修正值显示, 日本第三季度 GDP 同比大幅萎缩 2.5%, 创下四年来最大跌幅 2017 年, 日本经济增长 1.7%, 为近些年来较高增速 由于私人消费和商业投资疲软,2018 年一季度 日本经济环比折年率萎缩 0.6%, 这是 2015 年四季度以来首次出现萎缩 二季度, 日本经济 回升, 环比折年率增长 3% 三季度济环比折年率萎缩 1.2%, 再陷萎缩泥潭 11 月, 日本制 造业 PMI 为 52.2, 较上月升 0.4, 显示日本经济仍在反复 另一方面, 全球大类资产在今年罕见出现全线下挫, 以美元计的股票 债券 原油等资 产, 绝大多数在 2018 年的回报为负 曾经被白宫视作执政业绩晴雨表的美股, 进入 10 月后 全线大跌, 尤其是以苹果为代表的科技股在风光不可一世之后进入深幅回调区域, 某种程度

15 上说明投资者对全球经济增长不确定预期的担忧在加剧 这大概也是国际货币基金组织 (IMF) 第一副总裁利普顿 (David Lipton) 日前发出 下一次金融危机的乌云正在积聚 的相关警告的基本逻辑之一 虽然全球性的贸易冲突未能幸免, 但世界经济今年最大的幸运是在上一轮大危机爆发十 周年之际免遭新的寒冬摧残, 尽管危机阴影从未真正散去 美股告别超长牛市周期说明全球 投资者对美国经济增长的乐观预期与资产配置偏好正在消退 ; 长期处于徘徊状态的欧洲和日 本不会甘心于经济滑向二流, 培育新增长动力的趋势不容忽视 ; 以中国和印度为代表的新兴 经济体尽管面临不少挑战, 但在全球经济增长中的重要引擎地位不会被代替 总体而言, 被 普遍寄予厚望的第四次工业革命尚不足以支撑全球经济的更强劲增长 全球经济史已经证明并将继续证明 : 信贷扩张不能支撑经济信心, 各国经济的有效增长 端赖于技术的内生性进步与人力资本的不断提升 从这个意义上说, 全球经济的曙光只能来 自真正意义上的技术与产业革命 摘自 : 和讯网

16 旗下基金净值报告截至 宝康消费品基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.7267% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 80%+ 中证综合债指数收益率 20% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 1.00 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.30 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 宝康消费品基金合同生效日为 2003 年 7 月 15 日

17 宝康灵活配置基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证综合债指数收益率 65%+ 沪深 300 指数收益率 35% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 宝康灵活配置基金合同生效日为 2003 年 7 月 15 日

18 宝康债券基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 :0.2351% 其中 : 比较基准 = 中证综合债指数收益率 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.30 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.45 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.15 元 每 10 份基金份额分 1.00 元 每 10 份基金份额分 1.30 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.30 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 0.20 元 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.50 元 每 10 份基金份额分 0.30 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.65 元 每 10 份基金份额分 0.68 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 宝康债券基金合同生效日为 2003 年 7 月 15 日

19 华宝动力组合基金 基金代码 : 日期累计份额净值份额净值 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 :0.0395% 其中 : 比较基准 =80% 上证 180 指数收益率与深证 100 指数收益率的流通市值 加权平均 +20% 上证国债指数收益率 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.40 元 每 10 份基金份额分 元 每 10 份基金份额分 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 动力组合基金合同生效日为 2005 年 11 月 17 日 多策略增长基金基金代码 : 日期 累计份额净值 份额净值 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 :0.0395% 其中 : 比较基准 =80% 上证 180 和深证 100 复合指数 +20% 上证国债指数 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 1.20 元 每 10 份基金份额分 20 元 每 10 份基金份额分 2.20 元 每 10 份基金份额分 0.53 元 每 10 份基金份额分 1.83 元 每 10 份基金份额分 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 多策略增长基金成立于 2004 年 5 月 11 日

20 现金宝货币市场基金 (A 级 ) 基金代码 : 日期 每万份基金七日年化净收益 ( 元 ) 收益率 % 其中 : 比较基准 = 同期 7 天通知存款利率 ( 税后 ) 现金宝货币市场基金 (B 级 ) 基金代码 : 日期 每万份基金 净收益 ( 元 ) 七日年化 收益率 % 其中 : 比较基准 = 同期 7 天通知存款利率 ( 税后 ) 现金宝货币市场基金 (E 级 ) 基金代码 : 日期 每万份基金 净收益 ( 元 ) 七日年化 收益率 % 其中 : 比较基准 = 同期 7 天通知存款利率 ( 税后 ) * 注 : 现金宝货币市场基金成立于 2005 年 3 月 31 日

21 华宝收益增长基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 65% 上证红利指数收益率 +35% 上证国债指数收益率 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 收益增长基金成立于 2006 年 6 月 15 日 华宝先进成长基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.4385% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 新上证综指收益率 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 2.68 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 先进成长基金成立于 2006 年 11 月 7 日

22 华宝行业精选基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 行业精选基金成立于 2007 年 6 月 14 日 华宝大盘精选基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0077% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 =80% 沪深 300 指数收益率 +20% 上证国债指数收益率 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.80 元 每 10 份基金份额分 1.88 元 每 10 份基金份额分 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 大盘精选基金成立于 2008 年 10 月 7 日

23 华宝海外中国成长基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证海外内地股指数 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 海外中国成长基金成立于 2008 年 5 月 7 日智慧 华宝中证 100 指数基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证 100 指数收益率 95%+ 银行同业存款收益率 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 中证 100 指数基金成立于 2009 年 9 月 29 日

24 华宝增强收益债券 (A) 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1684% 比较基准周增长率 :0.4643% 其中 : 比较基准 = 中国债券总指数收益率 100% 华宝增强收益债券 (B) 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1582% 比较基准周增长率 :0.4643% 其中 : 比较基准 = 中国债券总指数收益率 100% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 0.10 元 每 10 份基金份额分 3.60 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 增强收益债券基金成立于 2009 年 2 月 17 日

25 华宝上证 180 价值 ETF 联接基 金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 =95% 上证 180 价值指数收益率 +5% 银行同业存款利率 分红记录红利发放日分红方案 每 10 份基金份额分 0.30 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 上证 180 价值 ETF 联接 基金成立于 2010 年 4 月 23 日 华宝上证 180 价值 ETF 二级市场交易代码 ; 申购赎回代码 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 上证 180 价值指数收益率 100% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 上证 180 价值 ETF 基金成立于 2010 年 4 月 23 日

26 华宝新兴产业基金 基金代码 : 日期累计份额净值份额净值 单位净值周增长率 :0.3552% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 =75% 中证新兴产业指数 +25% 上证国债指数 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 4.48 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 新兴产业基金成立于 2010 年 12 月 7 日 华宝可转债基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0473% 比较基准周增长率 :0.0592% 其中 : 比较基准 = 标普中国可转债指数收益率 70%+ 上证国债指数收益率 30% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝可转债基金成立于 2011 年 4 月 27 日

27 华宝医药生物基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :1.4296% 比较基准周增长率 :0.8525% 其中 : 比较基准 = 80% 中证医药卫生指数 +20% 上证国债指数 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 2.89 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝医药生物基金成立于 2012 年 2 月 28 日 华宝资源优选基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 80% 中证内地资源主题指数收益率 + 20% 上证国债指数 收益率 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 1.09 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝资源优选基金成立于 2012 年 8 月 21 日

28 华宝添益基金 二级市场交易代码 ; 申购赎回代码 日期 每百份基金七日年化净收益 ( 元 ) 收益率 % 其中 : 比较基准 = 同期 7 天通知存款利率 ( 税后 ) * 注 : 华宝添益基金成立于 2012 年 12 月 27 日 华宝服务优选基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0727% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 80% 中证服务业指数收益率 + 20% 上证国债指数收益率 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 3.00 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝服务优选基金成立于 2013 年 6 月 27 日

29 华宝创新优选基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.6579% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证 800 指数收益率 80%+ 上证国债指数收益率 20% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 3.40 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝创新优选基金成立于 2014 年 5 月 14 日 华宝生态中国基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0000% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证 800 指数收益率 80%+ 上证国债指数收益率 20% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 2.00 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝生态中国基金成立于 2014 年 6 月 13 日

30 华宝量化对冲混合基金 A 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0662% 比较基准周增长率 :0.0206% 本基金的业绩比较基准是一年期银行定期存款利率 ( 税后 ) 华宝量化对冲混合基金 C 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0666% 比较基准周增长率 :0.0206% 本基金的业绩比较基准是一年期银行定期存款利率 ( 税后 ) 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 1.80 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝量化对冲混合基金成立于 2014 年 9 月 17 日

31 华宝高端制造基金 基金代码 : ] 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 申银万国制造业指数收益率 80% + 上证国债指数收益率 20% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝高端制造基金成立于 2014 年 12 月 10 日 华宝品质生活基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 80%+ 上证国债指数收益率 20% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.50 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝品质生活股票基金成立于 2014 年 6 月 13 日

32 华宝稳健回报基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55 %+ 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝稳健回报基金成立于 2015 年 3 月 27 日 华宝事件驱动基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 80% + 上证国债指数收益率 20% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝事件驱动基金成立于 2015 年 4 月 08 日

33 华宝国策导向基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 70%+ 上证国债指数收益率 30% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝国策导向基金成立于 2015 年 5 月 8 日 华宝新价值混合基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1079% 比较基准周增长率 :0.0616% 其中 : 比较基准 =1 年期银行定存款基准利率 ( 税后 )+3% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新价值混合基金成立于 2015 年 6 月 01 日

34 华宝医疗分级指数基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :1.4549% 比较基准周增长率 :1.4845% 其中 : 比较基准 = 中证医疗指数收益率 95%+ 同期银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝医疗分级指数基金成立于 2015 \ 年 5 月 21 日 华宝医疗 A 基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0999% 比较基准周增长率 :1.4845% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝医疗分级指数基金成立于 2015 年 5 月 21 日

35 华宝医疗 B 基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :4.2606% 比较基准周增长率 :1.4845% \ * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝医疗分级指数基金成立于 2015 年 5 月 21 日 华宝中证 1000 分级指数基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证 1000 指数收益率 95%+ 同期银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证 1000 分级基金成立于 2015 年 6 月 04 日

36 华宝中证 1000A 基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0999% 比较基准周增长率 : % * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证 1000 分级基金成立于 2015 年 6 月 04 日 华宝中证 1000B 基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证 1000 分级基金成立于 2015 年 6 月 04 日

37 华宝新机遇混合基金 A 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1352% 比较基准周增长率 :0.0616% 其中 : 比较基准 =:1 年期银行定期存款基准利率 ( 税后 )+3% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新机遇混合基金成立于 2015 年 6 月 11 日 华宝新机遇混合基金 C 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1355% 比较基准周增长率 :0.0616% 其中 : 比较基准 =:1 年期银行定期存款基准利率 ( 税后 )+3% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新机遇混合基金 C 类成立于 2016 年 8 月 4 日

38 华宝转型升级灵活配置基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证 800 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝转型升级灵活配置基金成立于 2015 年 12 月 15 日 华宝核心优势灵活配置基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.6289% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝核心优势灵活配置基金成立于 2016 年 1 月 21 日

39 华宝宝鑫债券 A 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0958% 比较基准周增长率 :0.2351% 比较基准 = 中证综合债指数收益率 华宝宝鑫债券 C 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0871% 比较基准周增长率 :0.2351% 比较基准 = 中证综合债指数收益率 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝宝鑫债券基金成立于 2016 年 4 月 26 日

40 华宝美国品质消费基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :3.9231% 比较基准周增长率 :4.0726% 其中 : 比较基准 = 标普美国品质消费股票指数 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝美国品质消费基金成立于 2016 年 3 月 18 日 华宝香港中小基金 (LOF) 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 经人民币汇率调整的标普香港上市中国中小盘指数收益率 95%+ 人民币活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝香港中小基金成立于 2016 年 6 月 24 日

41 华宝万物互联混合基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1541% 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝万物互联混合基金成立于 2015 年 6 月 30 日 华宝中证军工交易型开放式指数基金二级市场交易代码 ; 申购赎回代码 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证军工指数 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证军工交易型开放式指数基 金成立于 2016 年 8 月 8 日

42 华宝中证全指证券公司交易型开放式指数基金二级市场交易代码 ; 申购赎回代码 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 中证全指证券公司指数 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证全指证券公司交易型开放 式指数基金成立于 2016 年 8 月 30 日 华宝新活力灵活配置基金 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 其中 : 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 50% + 上证国债指数收益率 50% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新活力灵活配置基金成立于 如您对本周报有进一步要求或建议 2016 年 9 月 7 日,

43 华宝未来主导产业灵活配置基金基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0000% 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝未来主导产业灵活配置基金成 立于 2016 年 11 月 4 日 华宝新起点灵活配置基金基金代码 : 单位净值周增长率 :0.3378% 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 50% + 上证国债指数收益率 50% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 元 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新起点灵活配置基金成立于 2016 年 12 月 19 日

44 华宝标普中国 A 股红利机会指数基金 A 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 标普中国 A 股红利机会指数收益率 95% + 同期银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.3 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日,A 股红利基金成立于 2017 年 1 月 18 日 华宝标普中国 A 股红利机会指数基金 C 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 标普中国 A 股红利机会指数收益率 95% + 同期银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 0.3 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝标普中国 A 股红利机会指数证 券投资基金 C 成立于 2017 年 8 月 28 日

45 华宝新优选一年定期开放灵活配置基金基金代码 : 单位净值周增长率 :0.0289% 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 50% + 上证国债指数收益率 50% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新优选一年定期开放灵活配置 基金成立于 2017 年 3 月 23 日 华宝新飞跃灵活配置基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 50% + 上证国债指数收益率 50% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新飞跃灵活配置基金成立于 2017 年 2 月 27 日

46 华宝港股通恒生中国 ( 香港上市 )25 指数基金 (LOF)A 类基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 经人民币汇率调整的恒生中国 ( 香港上市 )25 指数收益率 95%+ 人民币银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝香港大盘基金 A 类成立于 2017 年 4 月 20 日 华宝港股通恒生香港 35 指数基金 (LOF) 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 人民币汇率调整的恒生香港 35 指数收益率 95%+ 人民币银行活期 存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝香港本地基金成立于 2018 年 4 月 18 日

47 华宝中证银行交易型开放式指数基金二级市场交易代码 ; 申购赎回代码 单位净值周增长率 :0.1906% 比较基准周增长率 :0.1971% 比较基准 = 中证银行指数 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证银行交易型开放式指数基 金成立于 2017 年 7 月 18 日 华宝油气基金 基金代码 : 单位净值周增长率 :3.3860% 比较基准周增长率 :4.0870% 其中 : 比较基准 = 标普石油天然气上游股票指数 ( 全收益指数 ) * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝油气基金成立于 2011 年 9 月 29 日

48 华宝第三产业灵活配置基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝第三产业基金成立于 2017 年 5 月 25 日 华宝沪深 300 指数基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 *95%+1.5%( 指年收益率, 评价时按期间折算 ) * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝沪深 300 指数基金成立于 2016 年 12 月 9 日

49 华宝新优享灵活配置基金基金代码 : 单位净周值增长率 :0.2265% 比较基准周增长率 : % \ 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝新优享基金成立于 2017 年 6 月 29 日 华宝价值发现混合型基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 中证 800 价值指数收益率 80%+ 上证国债指数收益率 20% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝价值发现基金成立于 2018 年 1 月 24 日

50 香港精选 华宝中证 500 指数基金 A 类 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 业绩比较基准 = 中证 500 指数收益率 *95%+ 银行活期存款利率 ( 税后 )*5% 华宝中证 500 指数基金 C 类 基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 业绩比较基准 = 中证 500 指数收益率 *95%+ 银行活期存款利率 ( 税后 )*5% 分红记录 红利发放日 分红方案 每 10 份基金份额分 1.80 元 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证 500 指数基金成立于 2018 年 4 月 19 日

51 华宝智慧产业基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 沪深 300 指数收益率 55% + 上证国债指数收益率 45% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝智慧产业基金成立于 2017 年 5 月 4 日 华宝港股通香港精选基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 恒生综合指数收益率 80%+ 人民币银行活期存款利率 ( 税后 ) 20% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝香港精选基金成立于 2018 年 7 月 23 日

52 华宝中证全指证券公司交易型开放式指数证券投资基金发起式联接基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 中证全指证券公司指数收益率 95%+ 人民币银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证全指证券公司交易型开放 式指数证券投资基金发起式联接基金成立于 2018 年 6 月 27 日 华宝港股通恒生中国 ( 香港上市 )25 指数基金 (LOF) C 类基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 经人民币汇率调整的恒生中国 ( 香港上市 )25 指数收益率 95%+ 人民币银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝香港大盘基金 C 类成立于 2018 年 8 月 29 日

53 华宝宝丰债券 A 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.2461% 比较基准周增长率 :0.2351% 比较基准 = 中证综合债指数收益率 华宝宝丰债券 C 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.2382% 比较基准周增长率 :0.2351% 比较基准 = 中证综合债指数收益率 * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝宝丰债券基金成立于 2018 年 8 月 30 日

54 华宝绿色主题混合型证券投资基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 中证 800 指数收益率 80%+ 上证国债指数收益率 20% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝绿色主题混合型证券投资基金 成立于 2018 年 9 月 4 日 华宝标普沪港深中国增强价值指数证券投资基金基金代码 : 单位净值周增长率 : % 比较基准周增长率 : % 比较基准 = 中证 800 指数收益率 80%+ 上证国债指数收益率 20% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝标普沪港深中国增强价值指数 证券投资基金成立于 2018 年 10 月 25 日

55 香港精选华宝中证银行交易型开放式 指数证券投资基金联接基金 A 类 基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1715% 比较基准周增长率 :0.1878% 业绩比较基准 = 中证银行指数收益率 95%+ 银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% 华宝中证银行交易型开放式指数证券投资基金联接基金 C 类基金代码 : 单位净值周增长率 :0.1608% 比较基准周增长率 :0.1878% 业绩比较基准 = 中证银行指数收益率 95%+ 银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% * 注 : 增长率的计算区间为 2018 年 12 月 21 日到 2018 年 12 月 28 日, 华宝中证银行交易型开放式指数 证券投资基金联接基金成立于 2018 年 11 月 27 日

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