公司代码 :600221 900945 公司简称 : 海南航空 海航 B 股 海南航空股份有限公司 2016 年年度报告摘要 一 重要提示 1. 本年度报告摘要来自年度报告全文, 为全面了解本公司的经营成果 财务状况及未来发展规 划, 投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读年度报告全文 2. 本公司董事会 监事会及董事 监事 高级管理人员保证年度报告内容的真实 准确 完整, 不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并承担个别和连带的法律责任 3. 公司全体董事出席董事会会议 4. 普华永道中天会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) 为本公司出具了标准无保留意见的审计报告 二 公司基本情况 1. 公司简介 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A 股 上海证券交易所 海南航空 600221 B 股 上海证券交易所 海航 B 股 900945 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李瑞 张大伟 办公地址 海南省海口市国兴大道 7 号海航大厦 海南省海口市国兴大道 7 号海航大厦 电话 0898-66739961 0898-66739961 电子信箱 hhgfdshmsbgs@hnair.com hhgfdshmsbgs@hnair.com 2. 报告期公司主要业务简介 2.1 公司主要业务及经营模式本公司主要从事国际 国内 ( 含港澳 ) 航空客货邮运输业务 ; 与航空运输相关的服务业务 ; 航空旅游 ; 机上供应品, 航空器材, 航空地面设备及零配件的生产 ; 候机楼服务和经营 ; 保险兼业代理服务 ( 限人身意外险 ) 其中, 定期 不定期航空客 货运输是本公司的主营业务 2.2 行业发展现状 2.2.1 国际航空运输业概况根据国际航空运输协会 (International Air Transport Association, 简称 IATA )2016 年底预估, 2016 年全球航空旅客运输量增长 5.7%, 达到 37.73 亿人次 ; 全球航空货邮运输量增长 3.3%, 将达
到 5,390 万吨 预测 2017 年全球航空旅客运输量增长 5% 左右, 将达到 40 亿人次 ; 全球航空货邮运输量将增长 3.3% 左右, 达到 5,570 万吨 2.2.2 国内航空运输业概况根据中国民用航空局统计数据, 中国民航 2015 年完成运输总周转量 851.7 亿吨公里, 旅客运输量 43,618 万人次, 货邮运输量 629.3 万吨, 同比分别增长 13.8% 11.3% 和 5.9%; 预计 2016 年将完成运输总周转量 960.9 亿吨公里 旅客运输量 48,776 万人次 货邮运输量 666.9 万吨, 同比分别增长 12.8% 11.8% 和 6.0% 伴随着中国经济的发展, 中国航空运输业历经 60 余年的飞速发展, 对世界航空运输市场的影响益增加 按运输总周转量计算, 中国自 2005 年以来已经连续 12 年在国际民用航空组织缔约国的排名稳居世界第二 数据来源 : 中国民用航空局网站 2015 年民航行业发展统计公报 2.3 公司市场地位海南航空是中国内地唯一一家 SKYTRAX 五星航空公司, 致力于为旅客提供全方位无缝隙的航空服务 海南航空及旗下控股子公司共运营国内外航线 1000 余条, 其中国内航线 900 余条, 涉及海南 华北 东北 西北 中南 西南 华东和新疆等内陆所有省 区和直辖市 ; 国际地区航线 140 余条, 主要以亚洲 欧洲 美洲为主, 涉及境外 42 个城市以及台北 台中 花莲和澳门 4 个地区城市 海南航空专注打造国际国内高效互动的 品质型 卓越型世界级航空网络 紧密结合国家战略, 实施差异化竞争策略, 在打造北京核心门户枢纽外, 构建第二 第三区域枢纽, 加速开拓欧美澳市场, 并形成规模经营, 国内着力建设主要公商务市场精品航线网络, 在重点区域市场实现国际网络与国内网络的高效互动, 构建起区域网络优势 未来随着公司机队规模的不断扩大, 公司将进一步提升运营规模和市场覆盖率, 增强持续盈利能力, 提升公司的行业竞争优势, 实现公司可持续发展的战略目标 海南航空自设立二十多年以来, 逐步建立以航空客 货运输业务为主要收入和利润来源的盈利模式 报告期内, 海南航空主营业务突出, 没有发生重大变化
3. 公司主要会计数据和财务指标 3.1 近 3 年的主要会计数据和财务指标 单位 : 千元币种 : 人民币 2016 年 2015 年 本年比上年增减 (%) 年 总资产 148,144,017 125,381,227 18.15 121,982,041 营业收入 40,678,130 35,225,439 15.48 36,043,771 归属于上市公司股东的净利润 3,138,255 3,002,694 4.51 2,591,173 归属于上市公司股东的扣除非经常性 2,303,889 2,206,849 4.40 2,028,576 损益的净利润 归属于上市公司股东的净资产 55,960,539 33,481,556 67.14 28,651,635 经营活动产生的现金流量净额 12,287,089 12,536,467-1.99 6,004,642 基本每股收益 ( 元 / 股 ) 0.210 0.246-14.63 0.213 稀释每股收益 ( 元 / 股 ) 0.210 0.246-14.63 0.213 加权平均净资产收益率 (%) 7 10 减少 3 个百分点 9 3.2 报告期分季度的主要会计数据 单位 : 千元 币种 : 人民币 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 (1-3 月份 ) (4-6 月份 ) (7-9 月份 ) (10-12 月份 ) 营业收入 10,082,758 8,913,233 11,815,967 9,866,172 归属于上市公司股东的净利润 1,441,057 232,282 1,729,949-265,033 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,390,833-73,356 1,665,439-679,027 经营活动产生的现金流量净额 5,807,156 2,470,237 3,540,230 469,466 4. 股本及股东情况 4.1 普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表 单位 : 股 截止报告期末普通股股东总数 ( 户 ) 491,317 年度报告披露前上一月末的普通股股东总数 ( 户 ) 482,193 截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数 ( 户 ) 0 年度报告披露前上一月末表决权恢复的优先股股东总数 ( 户 ) 0 前 10 名股东持股情况 股东名称 报告期内增 期末持股数量 比例 持有有限售条 质押或冻结情况 股
( 全称 ) 减 (%) 件的股份数量股 份状 数量 态 大新华航 质 空有限公 60 4,089,167,580 24.33 0 押 4,008,032,301 司 海口美兰 国际机场质 0 862,848,902 5.13 0 有限责任押 812 公司 长江财富 - 浦发银 行 - 上海 浦东发展 825,055,865 825,055,865 4.91 825,055,865 无 银行股份 有限公司 海口分行 海航集团质 0 593,941,394 3.53 0 有限公司押 590 长江租赁质 0 517,671,098 3.08 0 有限公司押 517,671,098 招商财富 - 建设银 行 - 中信 信托 - 中信 航源 460,893,854 460,893,854 2.74 460,893,854 无 金融投资 集合资金 信托计划 华福基金 - 兴业银 行 - 长安 国际信托 - 长安信 460,893,854 460,893,854 2.74 460,893,854 无 托 海航 定增 1 号单 一资金信 托 中铁信托 有限责任 公司 - 中 460,893,854 460,893,854 2.74 460,893,854 无 铁信 托 海南 东性质其他其他其他其他其他其他其他其他
航空定向增发权益投资集合资金信托计划中信建投基金 - 华夏银行 - 西藏信托其 460,893,854 460,893,854 2.74 460,893,854 无 - 西藏信他托 - 顺景 27 号单一资金信托申万菱信基金 - 工商银行 - 陕西省国际信托 - 其陕国 418,994,413 418,994,413 2.49 418,994,413 无他投 庆元 8 号定向投资集合资金信托计划上述股东关联关系或一致公司前十大股东中大新华航空有限公司 海口美兰国际机场有限责任行动的说明公司 海航集团有限公司存在关联关系, 但不属于上市公司持股变动信息披露管理规定的一致行动人 长江租赁有限公司为海航集团有限公司间接控股子公司 表决权恢复的优先股股东不适用及持股数量的说明 4.2 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图 适用 不适用
4.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 适用 不适用 5. 公司债券情况 5.1 公司债券基本情况 单位 : 千元币种 : 人民币 债券名称简称代码 发行 到期 债券余额 利率 还本付息方式 交易场所 海南航空股份有限公司 2011 年公司债券 11 海航 02 122071.S H 2011 年 5 月 24 2021 年 5 月 24 1,440 6.20% 按年付息 到期一次还本 上海证券交易所 海南航空 1 海航 123605 2015 2017 年 1 月 2 6.40% 每年付 上海证 期 BSP 票款 101 海 123606 年 4 23 2018 6.60% 息, 到期 券交易
债券资产 航 102 123607 月 10 年 1 月 23 7.20% 还本 所 支持专项 海航 123608 2019 年 7.55% 计划优先 103 海 1 月 23 级资产支 航 104 2020 年 1 月 持证券 23 海南航空 2 期 BSP 票款债券资产支持专项计划优先级资产支持证券 海航 201 海航 202 海航 203 123907 123908 123909 2015 年 9 月 17 2018 年 6 月 23 2020 年 4 月 23 2020 年 6 月 23 2 5.55% 5.80% 6.10% 上海证券交易所 海南航空 3 期 BSP 票款债券资产支持专项计划优先级资产支持证券 海航 301 海航 302 海航 303 142022 142023 142024 2016 年 8 月 18 2018 年 11 月 23 2019 年 9 月 23 2020 年 11 月 23 2 4.30% 5.15% 5.80% 上海证券交易所 2012 年云南祥鹏航空有限责任公司公司债券 12 滇祥航 124102 2012 年 12 月 14 2019 年 12 月 13 700,0 00 7.29% 每年付息, 到期一还本 上海证券交易所 15 祥鹏 航空 ABN001 A 15 祥鹏 云南祥鹏航空有限责任公司 2015 年度第一期资产支持票据 航空 ABN001 B 15 祥鹏航空 ABN001 C 15 祥鹏航空 ABN001 08156400 1 08156400 2 08156400 3 08156400 4 08156400 5 2015 年 3 月 26 2016 年 3 月 27 2017 年 3 月 27 2018 年 3 月 27 2019 年 3 月 27 2020 年 3 月 27 1,600 6.80% 7.00% 7.50% 7.80% 8.2% 中国银行间市场交易商协会 D 15 祥鹏 航空 ABN001 E
美元债券 美元债 2013 年 2 月 7 2020 年 2 月 7 3,048,450 3.625% 新加坡交易所 海南航空股份有限公司 年度第一 二 三期非公开定向债务融资工具 海南航空 PPN001 海南航空 PPN002 海南航空 PPN003 03149067 7 03149081 9 年 8 月 1 年 9 月 17 年 10 月 14 2017 年 8 月 1 2017 年 9 月 17 2017 年 10 月 14 3,200 7.20% 7.40% 中国银行间市场交易商协会 年 5 狮城债券 狮城债 月 23 年 6 2017 年 5 月 23 2017 年 6 月 18 3 6.25% 新加坡交易所 月 18 海南航空 股份有限公司 年度第一期中期票 14 海南航空 MTN001 10145601 9 年 5 月 27 2019 年 5 月 9 400,0 00 8% 按年付息 到期一次还本 上海清算所 据 5.2 公司债券评级情况 适用 不适用公司于 2011 年委托上海新世纪资信评估投资服务有限公司对 2011 年公司债券的信用状况进行评级, 并出具 海南航空股份有限公司 2011 年公司债券信用评级报告, 初始评级结果为 AA+, 2012 年 - 年跟踪评级结果均为 AA+ 2015 年跟踪评级结果为 AAA, 评级展望稳定 本报告期上海新世纪资信评估投资服务有限公司对 11 海航 01 11 海航 02 公司债券的信用状况进行了跟踪分析, 出具了 海南航空股份有限公司 2011 年公司债券跟踪评级报告, 主体评级为 AAA 展望评级为稳定 债项评级为 AAA 公司之子公司祥鹏航空 2012 年委托鹏元资信评估有限公司对 2012 年云南祥鹏航空有限责任公司公司债券的信用状况进行评级, 并出具 云南祥鹏航空有限责任公司 2012 年 7 亿元公司债券信用评级报告 初始评级结果为 AA+,2013 年 -2015 年跟踪评级结果均为 AA 本报告期内鹏元资
信评估有限公司对 12 滇祥航 公司债券的信用状况进行了跟踪分析, 并出具 云南祥鹏航空有限责任公司 2012 年公司债券 2016 年跟踪信用评级报告 (2016), 跟踪评级结果维持为主体信用等级为 AA, 评级展望稳定 公司于 2015 年委托上海新世纪资信评估投资服务有限公司对 年海南航空股份有限公司第一期中期票据的信用状况进行评级, 并出具 海南航空股份有限公司 年度第一期中期票据评级报告 (2015), 主体评级为 AAA 展望评级为稳定 债项评级为 AAA 本报告期内公司委托上海新世纪资信评估投资服务有限公司对 年海南航空股份有限公司第一期中期票据的信用状况进行评级, 并出具 海南航空股份有限公司 年度第一期中期票据跟踪评级报告 (2016), 主体评级为 AAA 展望评级为稳定 债项评级为 AAA 2015 年公司委托联合信用评级有限公司对 海航 101--104 资产支持专项计划的信用状况进行评级, 并出具 海南航空 1 期 BSP 票款债权资产支持专项计划信用评级报告, 初始评级结果为 AA+ 2015 年公司委托联合信用评级有限公司对 海航 201--203 资产支持专项计划的信用状况进行评级, 并出具 海南航空 2 期 BSP 票款债权资产支持专项计划信用评级报告, 初始评级结果为 AAA 本报告期内公司委托联合信用评级有限公司对 海航 3 期 BSP 票款债权资产支持专项计划 进行综合分析及评估, 并出具 海南航空 3 期 BSP 票款债权资产支持专项计划信用评级报告 确定海航 3 期 01-03 资产支持证券的信用等级为 AAA 5.3 公司近 2 年的主要会计数据和财务指标 适用 不适用主要指标 2016 年 2015 年本期比上年同期增减 (%) 资产负债率 54.18% 69.24% 下降 15.06 个百分点 EBITDA 全部债务比 0.19 0.17 11.76 利息保障倍数 2.08 1.93 7.77 三 经营情况讨论与分析 1. 报告期内主要经营情况 2016 年, 实现收入 406.78 亿元, 同比增长 15.48% 其中, 实现运输收入 380.37 亿元, 同比增长 14.99%; 实现辅营收入 26.41 亿元, 同比增长 22.95%; 实现利润 34.10 亿元, 同比增长 4.69% 2016 年, 公司实现总周转量 844,465 万吨公里, 同比增长 23.82%; 实现旅客运输量 4,702 万人, 同比增长 21.83%; 货邮运输量达 40.74 万吨, 增长 5.88% 飞行班次达 32.27 万班次, 增长 20.16%; 飞行小时达 77.95 万小时, 增长 22.41% 截至 2016 年 12 月 31, 公司运营飞机共 238 架, 机队分布情况如下表所示 : 2016 年 12 月 31 小计 自有 融资租赁 经营租赁 平均机龄 空客系列 33 4 6 23 3.8 A319 3-3 - 5.5
A320 8-3 5 2.2 A330-200 8 - - 8 6.6 A330-300 14 4-10 3.0 波音系列 205 83 27 95 4.7 B737-700 17 4 2 11 6.0 B737-800 167 67 23 77 4.8 B767-300 3 1 2-14.3 B787-8 10 10 - - 2.8 B787-9 8 1-7 0.3 合计 238 87 33 118 4.6 经营数据摘要 : 2016 年 2015 年 增加 减少 运输能力可用座位公里 ( 万 ) 9,444,154 7,511,215 25.73% 国际 1,976,353 1,255,931 57.36% 国内 7,395,719 6,177,241 19.73% 地区 72,082 78,043-7.64% 可用货运吨公里 ( 万 ) 134,547 115,603 16.39% 国际 64,238 49,063 30.93% 国内 69,968 66,160 5.76% 地区 340 380-10.53% 可用吨公里 ( 万 ) 969,739 779,053 24.48% 运输量收入客公里 ( 万 ) 8,295,127 6,623,952 25.23% 国际 1,581,213 1,019,840 55.05% 国内 6,656,625 5,539,642 20.16% 地区 57,290 64,469-11.14% 收入货运吨公里 ( 万 ) 113,157 97,832 15.66% 国际 50,462 36,172 39.50% 国内 62,568 61,519 1.71% 地区 127 141-9.93% 乘客人数 ( 千 ) 47,023 38,598 21.83% 国际 2,278 1,381 64.95% 国内 44,450 36,939 20.33% 地区 294 278 5.76% 货物及邮件 ( 吨 ) 407,366 384,739 5.88% 飞行公里 ( 万 ) 50,714 41,315 22.75% 轮档小时 779,520 636,824 22.41% 航班数目 322,675 268,527 20.16%
国际 13,191 8,219 60.49% 国内 307,228 258,244 18.97% 地区 2,256 2,064 9.30% 收入吨公里 ( 万 ) 844,465 681,986 23.82% 载运率客座利用率 ( 收入客公里 可用座位公里 ) 87.83% 88.19% -0.36pts 国际 80.01% 81.20% -1.19pts 国内 90.01% 89.68% 0.33pts 地区 79.48% 82.61% -3.13pts 货物及邮件载运率 ( 收入货运吨公里 可用货运吨公里 ) 84.10% 84.63% -0.53pts 国际 78.55% 73.73% 4.82pts 国内 89.42% 92.99% -3.57pts 地区 37.45% 36.98% 0.47pts 综合载运率 ( 收入吨公里 / 可用吨公里 ) 87.08% 87.54% -0.46pts 飞机利用率 ( 每架飞机每轮档小时 ) 10.07 9.67 0.4h 2. 导致暂停上市的原因无 3. 面临终止上市的情况和原因无 4. 公司对会计政策 会计估计变更原因及影响的分析说明无 5. 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明无 6. 与上年度财务报告相比, 对财务报表合并范围发生变化的, 公司应当作出具体说明 无 海南航空股份有限公司 2017 年 3 月 29