本 次 股 票 发 行 后 拟 在 创 业 板 市 场 上 市, 该 市 场 具 有 较 高 的 投 资 风 险 创 业 板 公 司 具 有 业 绩 不 稳 定 经 营 风 险 高 退 市 风 险 大 等 特 点, 投 资 者 面 临 较 大 的 市 场 风 险 投 资 者 应 充 分 了 解 创 业 板 市 场 的 投 资 风 险 及 本 公 司 所 披 露 的 风 险 因 素, 审 慎 作 出 投 资 决 定 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 MIANYANG FULIN PRECISION MACHINING CO.,LTD. ( 住 所 : 绵 阳 市 经 开 区 板 桥 街 268 号 ) 首 次 公 开 发 行 股 票 并 在 创 业 板 上 市 招 股 说 明 书 ( 申 报 稿 ) 声 明 : 本 公 司 的 发 行 申 请 尚 未 得 到 中 国 证 监 会 核 准 本 招 股 说 明 书 ( 申 报 稿 ) 不 具 有 据 以 发 行 股 票 的 法 律 效 力, 仅 供 预 先 披 露 之 用 投 资 者 应 当 以 正 式 公 告 的 招 股 说 明 书 作 为 投 资 决 定 的 依 据 保 荐 人 ( 主 承 销 商 ) 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 CAPITAL SECURITIES CO.LTD ( 北 京 市 西 城 区 德 胜 门 外 大 街 115 号 )
发 行 概 况 发 行 股 票 类 型 人 民 币 普 通 股 (A 股 ) 本 次 发 行 股 票 数 量 不 超 过 3,000 万 股, 且 不 低 于 本 次 发 行 后 公 司 发 行 股 数 总 股 本 的 25% 其 中 公 司 公 开 发 行 新 股 数 量 不 超 过 3,000 万 股 ; 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 最 高 不 超 过 2,000 万 股 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 所 得 资 金 不 归 公 司 所 有 每 股 面 值 每 股 发 行 价 格 预 计 发 行 日 期 拟 上 市 证 券 交 易 所 发 行 后 的 总 股 本 保 荐 人 ( 主 承 销 商 ) 招 股 说 明 书 签 署 日 期 人 民 币 1.00 元 人 民 币 元 年 月 日 深 圳 证 券 交 易 所 不 超 过 12,000 万 股 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 年 月 日 1-1-1
发 行 人 声 明 发 行 人 及 全 体 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 承 诺 招 股 说 明 书 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 个 别 和 连 带 的 法 律 责 任 发 行 人 及 全 体 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 发 行 人 的 控 股 股 东 实 际 控 制 人 以 及 保 荐 人 承 销 的 证 券 公 司 承 诺 因 发 行 人 招 股 说 明 书 及 其 他 信 息 披 露 资 料 有 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 致 使 投 资 者 在 证 券 发 行 和 交 易 中 遭 受 损 失 的, 将 依 法 赔 偿 投 资 者 损 失 证 券 服 务 机 构 承 诺 因 其 为 发 行 人 本 次 公 开 发 行 制 作 出 具 的 文 件 有 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 给 他 人 造 成 损 失 的, 将 依 法 赔 偿 投 资 者 损 失 公 司 负 责 人 和 主 管 会 计 工 作 的 负 责 人 会 计 机 构 负 责 人 保 证 招 股 说 明 书 中 财 务 会 计 资 料 真 实 完 整 中 国 证 监 会 对 本 次 发 行 所 作 的 任 何 决 定 或 意 见, 均 不 表 明 其 对 发 行 人 的 盈 利 能 力 投 资 价 值 或 者 对 投 资 者 的 收 益 作 出 实 质 性 判 断 或 者 保 证 任 何 与 之 相 反 的 声 明 均 属 虚 假 不 实 陈 述 根 据 证 券 法 的 规 定, 股 票 依 法 发 行 后, 发 行 人 经 营 与 收 益 的 变 化, 由 发 行 人 自 行 负 责 ; 投 资 者 自 主 判 断 发 行 人 的 投 资 价 值, 自 主 作 出 投 资 决 策, 自 行 承 担 股 票 依 法 发 行 后 因 发 行 人 经 营 与 收 益 变 化 或 者 股 票 价 格 变 动 引 致 的 投 资 风 险 1-1-2
重 大 事 项 提 示 公 司 提 醒 投 资 者 需 特 别 关 注 以 下 列 示 的 重 要 事 项, 并 提 醒 投 资 者 认 真 阅 读 招 股 一 股 份 流 通 限 制 及 自 愿 锁 定 承 诺 ( 一 ) 公 说 明 书 风 险 因 素 部 分 的 全 部 内 容 一 本 次 发 行 的 重 要 承 诺 ( 一 ) 本 次 发 行 前 股 东 所 持 股 份 的 流 通 限 制 自 愿 锁 定 股 份 延 长 锁 定 期 限 以 及 相 关 股 东 持 股 及 减 持 意 向 等 承 诺 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 实 际 控 制 人 安 治 富 及 其 妻 聂 正 其 子 安 东, 控 股 股 东 富 临 集 团 的 股 东 聂 丹, 担 任 公 司 董 事 及 高 级 管 理 人 员 的 股 东 谭 建 伟 汪 楠 阳 宇 王 志 红 彭 建 生 王 军 安 东 分 别 就 所 持 股 份 的 流 通 限 制 自 愿 锁 定 股 份 延 长 锁 定 期 限 以 及 流 通 限 制 期 满 后 的 减 持 意 向 等 做 出 了 承 诺 担 任 公 司 监 事 及 其 他 核 心 人 员 的 股 东 蒋 东 李 严 帅 向 明 朗 分 别 就 其 所 持 股 份 的 流 通 限 制 自 愿 锁 定 股 份 及 延 长 锁 定 期 限 做 出 了 承 诺 公 司 其 他 自 然 人 股 东 安 舟 许 波 李 亿 中 曹 勇 吕 大 全 谢 忠 宪 范 如 彬 卢 其 勇 蒋 益 兴 谷 巍 李 君 辉 刘 利 张 益 王 朝 熙 段 琳 史 晓 丽 任 云 富 汤 淑 艳 佘 培 潘 玉 梅 陈 瑞 峰 分 别 就 其 所 持 股 份 的 流 通 限 制 及 自 愿 锁 定 股 份 做 出 了 承 诺 上 述 承 诺 的 具 体 内 容 请 参 见 本 招 股 说 明 书 第 五 节 之 九 ( 一 ) 本 次 发 行 前 股 东 所 持 股 份 的 流 通 限 制 自 愿 锁 定 股 份 延 长 锁 定 期 限 以 及 相 关 股 东 持 股 及 减 持 意 向 等 承 诺 ( 二 ) 稳 定 股 价 预 案 及 承 诺 为 强 化 公 司 控 股 股 东 及 管 理 层 诚 信 义 务, 保 护 中 小 股 东 权 益, 本 公 司 根 据 中 国 证 监 会 颁 布 的 关 于 进 一 步 推 进 新 股 发 行 体 制 改 革 的 意 见 及 各 项 配 套 措 施 要 求, 制 定 了 关 于 公 司 股 票 正 式 挂 牌 上 市 之 日 起 3 年 内 稳 定 股 价 的 预 案 本 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 公 司 董 事 ( 不 包 括 独 立 董 事 ) 和 全 体 高 级 管 理 人 员 就 稳 定 股 价 预 案 中 各 自 承 担 的 义 务 出 具 了 承 诺 函 稳 定 股 价 预 案 的 具 体 内 容 和 相 关 承 诺 请 参 见 本 招 股 说 明 书 第 五 节 之 九 ( 二 ) 稳 定 股 价 预 案 及 承 诺 1-1-3
( 三 ) 招 股 说 明 书 内 容 真 实 准 确 完 整 的 承 诺 本 公 司 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 公 司 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 保 荐 机 构 发 行 人 会 计 师 发 行 人 律 师 分 别 就 关 于 招 股 说 明 书 内 容 真 实 准 确 完 整 出 具 了 相 关 承 诺 上 述 承 诺 的 具 体 内 容 请 参 见 本 招 股 说 明 书 第 五 节 之 九 ( 三 ) 依 法 承 担 赔 偿 或 者 补 充 责 任 及 股 份 回 购 的 承 诺 ( 四 ) 填 补 被 摊 薄 即 期 回 报 的 措 施 及 承 诺 本 次 发 行 完 成 后, 随 着 募 集 资 金 的 到 位, 公 司 的 股 本 和 净 资 产 规 模 都 有 较 大 幅 度 的 增 加, 但 募 集 资 金 投 资 项 目 带 来 的 产 能 能 否 在 短 期 内 完 全 释 放 收 益 能 否 在 短 期 内 得 到 充 分 体 现 都 将 影 响 短 期 内 公 司 每 股 收 益 和 净 资 产 收 益 率, 从 而 形 成 即 期 回 报 被 摊 薄 的 风 险 为 降 低 本 次 发 行 摊 薄 即 期 回 报 的 影 响, 公 司 拟 通 过 加 强 募 集 资 金 运 用 管 理, 实 现 预 期 收 益 ; 强 化 投 资 者 分 红 回 报, 提 升 公 司 投 资 价 值 ; 加 强 技 术 研 发 和 创 新, 巩 固 和 提 升 竞 争 优 势 ; 科 学 实 施 成 本 费 用 管 理, 提 高 利 润 水 平 等 措 施 提 升 股 东 回 报 以 填 补 本 次 发 行 对 即 期 回 报 的 摊 薄 具 体 措 施 请 参 见 本 招 股 说 明 书 第 五 节 之 九 ( 四 ) 填 补 被 摊 薄 即 期 回 报 的 措 施 及 承 诺 二 发 行 前 公 司 滚 存 未 分 配 利 润 的 安 排 及 本 次 发 行 上 市 后 的 股 利 分 配 政 策 ( 一 ) 发 行 前 公 司 滚 存 未 分 配 利 润 的 安 排 2014 年 4 月 21 日, 公 司 召 开 2014 年 第 三 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 了 关 于 公 司 公 开 发 行 股 票 前 滚 存 利 润 分 配 的 议 案, 若 本 次 股 票 发 行 成 功, 则 公 司 在 首 次 公 开 发 行 股 票 前 实 现 的 所 有 累 计 滚 存 未 分 配 利 润, 由 本 次 发 行 新 股 完 成 后 的 全 体 新 老 股 东 按 持 股 比 例 共 同 享 有 根 据 立 信 所 出 具 的 信 会 师 报 字 2014 第 114668 号 审 计 报 告, 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 累 计 未 分 配 利 润 为 23,211.84 万 元 ( 二 ) 本 次 发 行 上 市 后 的 股 利 分 配 政 策 1. 公 司 章 程 相 关 规 定 2012 年 2 月 6 日, 公 司 召 开 2012 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 了 本 次 发 行 上 市 后 适 用 的 公 司 章 程 ( 草 案 ) 2014 年 2 月 28 日, 公 司 召 开 2014 年 1-1-4
第 一 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 了 关 于 修 改 公 司 章 程 ( 草 案 ) 的 议 案 有 关 股 利 分 配 的 主 要 规 定 如 下 : (1) 公 司 的 利 润 分 配 政 策 1 利 润 分 配 原 则 : 公 司 实 行 持 续 稳 定 的 利 润 分 配 政 策, 公 司 利 润 分 配 应 重 视 对 投 资 者 的 合 理 回 报 并 兼 顾 公 司 当 年 的 实 际 经 营 情 况 和 可 持 续 发 展 ; 2 利 润 分 配 形 式 : 公 司 可 以 采 取 现 金 股 票 现 金 与 股 票 相 结 合 或 者 法 律 法 规 允 许 的 其 他 方 式 分 配 利 润, 公 司 利 润 分 配 不 得 超 过 累 计 可 分 配 利 润 的 范 围, 不 得 损 害 公 司 持 续 经 营 能 力 在 符 合 现 金 分 红 的 条 件 下, 公 司 优 先 采 用 现 金 分 红 的 方 式 进 行 利 润 分 配 ; 3 公 司 拟 实 施 现 金 分 红 的, 应 同 时 满 足 以 下 条 件 : A. 公 司 该 年 度 实 现 的 可 分 配 利 润 ( 即 公 司 弥 补 亏 损 提 取 公 积 金 后 所 余 的 税 后 利 润 ) 为 正 值 ; B. 审 计 机 构 对 公 司 的 该 年 度 财 务 报 告 出 具 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 4 在 满 足 上 述 现 金 分 红 条 件 情 况 下, 公 司 应 当 采 取 现 金 方 式 分 配 利 润, 原 则 上 每 年 度 进 行 一 次 现 金 分 红, 公 司 董 事 会 可 以 根 据 公 司 的 盈 利 状 况 及 资 金 需 求 状 况 提 议 进 行 中 期 现 金 分 红 5 现 金 分 红 比 例 : 公 司 应 保 持 利 润 分 配 政 策 的 连 续 性 与 稳 定 性, 每 年 以 现 金 方 式 分 配 的 利 润 不 少 于 当 年 实 现 的 可 分 配 利 润 的 10% 公 司 董 事 会 应 当 综 合 考 虑 所 处 行 业 特 点 发 展 阶 段 自 身 经 营 模 式 盈 利 水 平 以 及 是 否 有 重 大 资 金 支 出 安 排 等 因 素, 区 分 下 列 情 形, 并 按 照 公 司 章 程 规 定 的 程 序, 提 出 差 异 化 的 现 金 分 红 政 策 : A. 公 司 发 展 阶 段 属 成 熟 期 且 无 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 进 行 利 润 分 配 时, 现 金 分 红 在 本 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 80%; B. 公 司 发 展 阶 段 属 成 熟 期 且 有 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 进 行 利 润 分 配 时, 现 金 分 红 在 本 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 40%; C. 公 司 发 展 阶 段 属 成 长 期 且 有 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 进 行 利 润 分 配 时, 现 金 分 红 在 本 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 20%; 公 司 发 展 阶 段 不 易 区 分 但 有 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 可 以 按 照 前 项 规 定 处 理 若 董 事 会 认 为 公 司 进 行 股 票 股 利 分 配 不 会 造 成 公 司 股 本 规 模 及 股 权 结 构 不 合 理 的 前 提 下, 可 以 在 满 足 上 述 现 金 分 配 之 余, 提 出 并 实 施 股 票 股 利 分 配 预 案 1-1-5
6 存 在 股 东 违 规 占 用 公 司 资 金 情 况 的, 公 司 在 进 行 利 润 分 配 时, 应 当 扣 减 该 股 东 所 分 配 的 现 金 红 利, 以 偿 还 其 占 用 的 资 金 (2) 利 润 分 配 的 决 策 程 序 和 机 制 1 公 司 每 年 的 利 润 分 配 预 案 由 董 事 会 结 合 公 司 章 程 的 规 定 盈 利 情 况 资 金 需 求 提 出 和 拟 定, 经 董 事 会 审 议 通 过 并 经 半 数 以 上 独 立 董 事 同 意 后 提 交 股 东 大 会 批 准 独 立 董 事 及 监 事 会 对 提 请 股 东 大 会 审 议 的 利 润 分 配 预 案 进 行 审 核 并 出 具 书 面 意 见 2 董 事 会 审 议 现 金 分 红 具 体 方 案 时, 应 当 认 真 研 究 和 论 证 公 司 现 金 分 红 的 时 机 条 件 和 最 低 比 例 调 整 的 条 件 及 其 决 策 程 序 要 求 等 事 宜, 独 立 董 事 应 当 发 表 明 确 意 见 ; 独 立 董 事 可 以 征 集 中 小 股 东 的 意 见, 提 出 分 红 提 案, 并 直 接 提 交 董 事 会 审 议 3 股 东 大 会 对 现 金 分 红 具 体 方 案 进 行 审 议 时, 应 当 通 过 多 种 渠 道 主 动 与 股 东 特 别 是 中 小 股 东 进 行 沟 通 和 交 流 ( 包 括 但 不 限 于 提 供 网 络 投 票 表 决 邀 请 中 小 股 东 参 会 等 ), 充 分 听 取 中 小 股 东 的 意 见 和 诉 求, 并 及 时 答 复 中 小 股 东 关 心 的 问 题 董 事 会 独 立 董 事 和 符 合 一 定 条 件 的 股 东 可 以 向 公 司 股 东 征 集 其 在 股 东 大 会 上 的 投 票 权 4 在 当 年 满 足 现 金 分 红 条 件 的 情 况 下, 董 事 会 未 提 出 以 现 金 方 式 进 行 利 润 分 配 预 案 的, 应 当 说 明 原 因 并 在 年 度 报 告 中 披 露, 独 立 董 事 应 当 对 此 发 表 独 立 意 见 同 时 在 召 开 股 东 大 会 时, 公 司 应 当 提 供 网 络 投 票 方 式 以 方 便 中 小 股 东 参 与 股 东 大 会 表 决 5 监 事 会 应 对 董 事 会 和 管 理 层 执 行 公 司 利 润 分 配 政 策 和 股 东 回 报 规 划 的 情 况 及 决 策 程 序 进 行 监 督, 并 对 年 度 内 盈 利 但 未 提 出 利 润 分 配 预 案 的, 就 相 关 利 润 分 配 政 策 股 东 回 报 规 划 执 行 情 况 发 表 专 项 说 明 和 意 见 6 股 东 大 会 应 根 据 法 律 法 规 和 本 章 程 的 相 关 规 定 对 董 事 会 提 出 的 利 润 分 配 预 案 进 行 表 决 (3) 利 润 分 配 政 策 的 调 整 公 司 根 据 生 产 经 营 需 要 需 调 整 利 润 分 配 政 策 的, 调 整 后 的 利 润 分 配 政 策 不 得 违 反 相 关 法 律 法 规 规 范 性 文 件 和 本 章 程 的 有 关 规 定 有 关 调 整 利 润 分 配 政 策 的 议 案 需 事 先 征 求 独 立 董 事 监 事 会 的 意 见, 并 需 经 董 事 会 审 议 通 过 后 提 交 股 东 大 会 批 准, 经 出 席 股 东 大 会 的 股 东 所 持 表 决 权 的 2/3 以 上 通 过 公 司 应 1-1-6
当 提 供 网 络 投 票 远 程 视 频 会 议 或 其 他 方 式 以 方 便 社 会 公 众 股 股 东 参 与 股 东 大 会 表 决 (4) 公 司 应 当 在 年 度 报 告 中 详 细 披 露 现 金 分 红 政 策 的 制 定 及 执 行 情 况, 并 对 下 列 事 项 进 行 专 项 说 明 : 1 是 否 符 合 公 司 章 程 的 规 定 或 者 股 东 大 会 决 议 的 要 求 ; 2 分 红 标 准 和 比 例 是 否 明 确 和 清 晰 ; 3 相 关 的 决 策 程 序 和 机 制 是 否 完 备 ; 4 独 立 董 事 是 否 履 职 尽 责 并 发 挥 了 应 有 的 作 用 ; 5 中 小 股 东 是 否 有 充 分 表 达 意 见 和 诉 求 的 机 会, 中 小 股 东 的 合 法 权 益 是 否 得 到 了 充 分 保 护 等 对 现 金 分 红 政 策 进 行 调 整 或 变 更 的, 还 应 对 调 整 或 变 更 的 条 件 及 程 序 是 否 合 规 和 透 明 等 进 行 详 细 说 明 2. 分 红 回 报 规 划 相 关 规 定 为 充 分 保 障 公 司 股 东 的 合 法 权 益, 为 股 东 提 供 稳 定 持 续 的 投 资 回 报, 有 利 于 股 东 投 资 收 益 最 大 化 的 实 现, 公 司 董 事 会 根 据 公 司 法 公 司 章 程 的 相 关 规 定, 制 定 了 分 红 回 报 规 划, 对 未 来 三 年 的 利 润 分 配 做 出 了 进 一 步 安 排 2013 年 5 月 27 日, 公 司 召 开 2012 年 年 度 股 东 大 会, 审 议 通 过 了 关 于 修 改 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 股 东 未 来 分 红 回 报 规 划 的 议 案,2014 年 2 月 28 日, 公 司 召 开 2014 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 了 关 于 修 改 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 股 东 未 来 分 红 回 报 规 划 的 议 案 关 于 公 司 利 润 分 配 政 策 及 股 东 未 来 分 红 回 报 规 划 的 具 体 内 容, 请 参 见 本 招 股 说 明 书 第 九 节 财 务 会 计 信 息 与 管 理 层 分 析 之 十 六 本 次 发 行 上 市 后 的 股 利 分 配 政 策 及 十 七 未 来 分 红 回 报 规 划 相 关 内 容 三 本 次 发 行 方 案 公 司 首 次 公 开 发 行 人 民 币 普 通 股 (A 股 ) 股 票, 既 包 括 公 开 发 行 新 股, 也 包 括 本 次 发 行 前 持 有 的 公 司 股 份 以 公 开 发 行 方 式 一 并 向 投 资 者 发 售 请 投 资 者 在 报 价 申 购 过 程 中 关 注 公 司 股 东 发 售 股 份 的 因 素 公 司 本 次 发 行 方 案 已 经 2014 年 第 三 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 具 体 安 排 如 下 : 1-1-7
( 一 ) 本 公 司 本 次 发 行 股 票 数 量 不 超 过 3,000 万 股 ( 包 括 公 开 发 行 的 新 股 及 公 司 股 东 公 开 发 售 的 股 份 ), 且 不 低 于 本 次 发 行 后 公 司 总 股 本 的 25%, 其 中 预 计 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 最 高 不 超 过 2,000 万 股 每 股 面 值 人 民 币 1 元 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 所 得 资 金 不 归 公 司 所 有 ( 二 ) 公 开 发 行 新 股 与 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 数 量 的 调 整 机 制 : 公 司 公 开 发 行 新 股 应 主 要 用 于 筹 集 公 司 发 展 需 要 的 资 金, 新 股 发 行 的 数 量 应 当 根 据 公 司 实 际 的 资 金 需 求 合 理 确 定 根 据 询 价 结 果, 新 股 发 行 数 量 不 足 法 定 上 市 条 件 的, 可 以 通 过 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 增 加 公 开 发 行 股 票 的 数 量, 但 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 数 量 不 得 超 过 自 愿 设 定 12 个 月 及 以 上 限 售 期 的 投 资 者 获 得 配 售 股 份 的 数 量 本 次 新 股 发 行 与 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 最 终 数 量, 在 遵 循 前 述 原 则 基 础 上, 由 公 司 与 保 荐 机 构 ( 主 承 销 商 ) 协 商 共 同 确 定 ( 三 ) 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 具 体 方 案 : 截 至 审 议 通 过 本 次 发 行 调 整 方 案 的 股 东 大 会 表 决 日, 已 持 有 公 司 股 份 满 36 个 月 的 股 东 均 有 资 格 参 加 公 开 发 售 股 份 ; 符 合 公 开 发 售 股 份 资 格 的 股 东 向 董 事 会 提 出 书 面 申 请, 确 认 参 加 公 开 发 售 股 份, 未 提 出 书 面 申 请 的 股 东 视 为 自 动 放 弃 参 与 公 开 发 售 ; 股 东 各 自 公 开 发 售 股 份 的 数 量 原 则 上 按 其 持 有 的 已 满 36 个 月 的 公 司 股 份 数 占 已 满 36 个 月 的 公 司 股 份 总 数 的 比 例, 及 公 开 发 售 股 份 总 数 相 乘 确 定 ; 作 为 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 的 股 东 公 开 发 售 股 份 不 得 超 过 其 各 自 原 持 有 数 量 的 25%, 超 过 部 分 由 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 公 开 发 售 ; 符 合 公 开 发 售 股 份 资 格 的 股 东 未 向 董 事 会 提 出 参 加 公 开 发 售 股 份 书 面 申 请 的, 其 放 弃 的 公 开 发 售 股 份 由 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 公 开 发 售 ; 股 东 公 开 发 售 股 份 不 得 导 致 公 司 的 股 权 结 构 发 生 重 大 变 化 或 实 际 控 制 人 发 生 变 更 ( 四 ) 发 行 费 用 分 摊 原 则 : 本 次 发 行 的 承 销 费 由 公 司 及 公 开 发 售 股 份 的 股 东 按 照 发 行 发 售 的 股 份 数 量 占 发 行 股 份 总 量 比 例 分 摊 ; 公 开 发 售 股 份 的 股 东 承 担 的 承 销 费 用 中, 每 个 股 东 承 担 的 承 销 费 金 额, 由 公 开 发 售 股 份 的 股 东 根 据 实 际 发 售 情 况 确 定 保 荐 费 审 计 费 律 师 费 信 息 披 露 费 发 行 手 续 费 等 由 公 司 承 担 ( 五 ) 本 公 司 已 经 依 法 建 立 健 全 了 股 东 大 会 董 事 会 监 事 会 等 机 构 并 制 定 了 相 应 的 议 事 规 则 及 内 部 管 理 制 度, 本 公 司 的 董 事 及 高 级 管 理 人 员 未 发 生 重 1-1-8
大 变 化, 本 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 不 会 导 致 本 公 司 股 权 结 构 发 生 重 大 变 化, 亦 不 会 导 致 本 公 司 实 际 控 制 人 发 生 变 更, 因 此, 本 次 公 开 发 行 不 会 对 发 行 人 的 治 理 结 构 及 生 产 经 营 构 成 重 大 不 利 影 响 四 提 醒 投 资 者 特 别 关 注 发 行 人 面 临 的 成 长 性 风 险 2011 年 度 2012 年 度 和 2013 年 度, 公 司 营 业 收 入 分 别 为 28,198.68 万 元 36,832.40 万 元 和 53,605.75 万 元, 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 分 别 为 3,977.16 万 元 5,557.41 万 元 和 9,195.83 万 元, 年 复 合 增 长 率 分 别 达 到 37.88% 和 52.06% 未 来 公 司 的 成 长 性 是 否 能 继 续 保 持, 受 到 宏 观 经 济 形 势 行 业 发 展 趋 势 技 术 更 新 速 度 市 场 竞 争 格 局 采 购 成 本 变 动 产 品 价 格 变 动 等 多 种 因 素 的 影 响 若 未 来 出 现 不 利 于 公 司 业 绩 增 长 的 情 况, 将 导 致 公 司 目 前 的 高 成 长 性 难 以 维 持 五 财 务 报 告 审 计 截 止 日 后 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日 经 营 状 况 财 务 报 告 审 计 基 准 日 后 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 经 营 状 况 良 好 公 司 经 营 模 式 主 要 原 材 料 的 采 购 规 模 主 要 产 品 的 生 产 销 售 规 模 及 销 售 价 格 主 要 客 户 及 供 应 商 的 构 成 主 要 核 心 业 务 人 员 税 收 政 策 以 及 其 他 可 能 影 响 投 资 者 判 断 的 重 大 事 项 的 方 面 均 未 发 生 重 大 变 化, 整 体 经 营 状 况 良 好 六 对 公 司 持 续 盈 利 能 力 构 成 重 大 不 利 影 响 的 因 素 及 保 荐 机 构 对 公 司 持 续 盈 利 能 力 的 核 查 结 论 意 见 对 公 司 持 续 经 营 能 力 产 生 重 大 不 利 影 响 的 因 素 包 括 但 不 限 于 : 宏 观 经 济 周 期 波 动 的 风 险 国 内 汽 车 消 费 政 策 和 产 业 政 策 变 化 的 风 险 公 司 后 续 新 产 品 研 发 不 力 的 风 险 公 司 无 法 有 效 应 对 产 品 价 格 下 降 的 风 险 公 司 主 要 客 户 相 对 集 中 风 险 公 司 原 材 料 外 协 比 例 较 高 风 险 税 收 优 惠 政 策 变 化 的 风 险 新 能 源 汽 车 技 术 发 展 带 来 的 风 险 汽 车 市 场 竞 争 加 剧 的 风 险 汽 车 市 场 开 拓 的 风 险 募 集 资 金 项 目 投 产 后 的 产 量 扩 张 导 致 的 产 品 销 售 风 险 募 集 资 金 项 目 投 产 后 新 增 固 定 资 产 折 旧 风 险 公 司 短 期 内 净 资 产 收 益 率 下 降 风 险 募 集 资 金 投 资 项 目 的 组 织 实 施 风 险 公 司 管 理 能 力 无 法 适 应 未 来 经 营 发 展 变 化 的 风 险 公 司 技 术 人 1-1-9
才 建 设 及 流 失 风 险 产 品 质 量 索 赔 风 险 公 司 存 货 盘 亏 或 跌 价 风 险 公 司 短 期 偿 债 风 险 自 然 灾 害 风 险 等, 公 司 已 在 招 股 说 明 书 第 四 节 风 险 因 素 中 进 行 了 分 析 并 完 整 披 露 经 核 查, 公 司 的 经 营 模 式 产 品 或 服 务 的 品 种 结 构 未 发 生 重 大 不 利 变 化, 公 司 的 行 业 地 位 或 所 处 行 业 的 经 营 环 境 未 发 生 重 大 不 利 变 化, 公 司 在 用 的 商 标 专 利 专 有 技 术 特 许 经 营 权 等 重 要 资 产 或 者 技 术 的 取 得 或 者 使 用 不 存 重 大 不 利 变 化, 公 司 最 近 一 年 的 营 业 收 入 或 净 利 润 对 关 联 方 或 者 重 大 不 确 定 性 的 客 户 不 存 在 重 大 依 赖, 公 司 最 近 一 年 的 净 利 润 未 来 自 合 并 报 表 范 围 以 外 的 投 资 收 益 ; 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 目 前 不 存 在 对 其 持 续 盈 利 能 力 构 成 重 大 影 响 的 不 利 因 素, 公 司 具 备 良 好 的 发 展 前 景 和 持 续 盈 利 能 力 1-1-10
目 录 第 一 节 释 义...14 第 二 节 概 览...20 一 发 行 人 概 况...20 二 发 行 人 控 股 股 东 和 实 际 控 制 人 简 介...23 三 本 次 发 行 前 股 本 结 构...23 四 公 司 最 近 三 年 及 一 期 的 财 务 数 据 和 主 要 财 务 指 标...24 五 本 次 发 行 概 况...25 六 募 集 资 金 用 途...25 第 三 节 本 次 发 行 概 况...27 一 本 次 发 行 的 基 本 情 况...27 二 本 次 发 行 的 有 关 当 事 人...28 三 发 行 人 与 本 次 发 行 有 关 的 当 事 人 之 间 的 关 系...29 四 发 行 上 市 的 相 关 重 要 日 期...29 第 四 节 风 险 因 素...30 一 成 长 性 风 险...30 二 宏 观 经 济 周 期 波 动 的 风 险...30 三 国 内 汽 车 消 费 政 策 和 产 业 政 策 变 化 的 风 险...31 四 公 司 后 续 新 产 品 研 发 不 力 的 风 险...31 五 公 司 无 法 有 效 应 对 产 品 价 格 下 降 的 风 险...32 六 公 司 主 要 客 户 相 对 集 中 风 险...32 七 公 司 原 材 料 外 协 比 例 较 高 的 风 险...33 八 税 收 优 惠 政 策 变 化 的 风 险...33 九 新 能 源 汽 车 技 术 发 展 带 来 的 风 险...35 十 汽 车 市 场 竞 争 加 剧 风 险...36 十 一 汽 车 市 场 开 拓 的 风 险...36 十 二 募 集 资 金 项 目 投 产 后 的 产 量 扩 张 导 致 的 产 品 销 售 风 险...36 十 三 募 集 资 金 项 目 投 产 后 新 增 固 定 资 产 折 旧 风 险...37 十 四 公 司 短 期 内 净 资 产 收 益 率 下 降 风 险...37 十 五 募 集 资 金 投 资 项 目 的 组 织 实 施 风 险...37 十 六 公 司 管 理 能 力 无 法 适 应 未 来 经 营 发 展 变 化 的 风 险...37 十 七 公 司 技 术 人 才 建 设 及 流 失 风 险...38 十 八 产 品 质 量 索 赔 的 风 险...38 十 九 公 司 存 货 盘 亏 或 跌 价 的 风 险...39 二 十 公 司 短 期 偿 债 风 险...39 二 十 一 自 然 灾 害 风 险...39 第 五 节 发 行 人 基 本 情 况...40 一 发 行 人 基 本 情 况...40 二 公 司 设 立 及 重 大 资 产 重 组 情 况...40 三 公 司 的 股 权 结 构 及 组 织 结 构...41 四 公 司 控 股 参 股 公 司 的 基 本 情 况...43 1-1-11
五 主 要 股 东 实 际 控 制 人 及 其 控 制 的 其 他 企 业 的 基 本 情 况...45 六 股 本 情 况...57 七 正 在 实 施 的 股 权 激 励 方 案 及 执 行 情 况...60 八 公 司 员 工 情 况...60 九 本 公 司 公 司 股 东 实 际 控 制 人 发 行 人 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 以 及 本 次 发 行 的 保 荐 人 及 证 券 服 务 机 构 等 做 出 的 重 要 承 诺 履 行 情 况 以 及 未 能 履 行 承 诺 的 约 束 措 施...60 第 六 节 业 务 与 技 术...71 一 发 行 人 主 营 业 务 主 要 产 品 及 设 立 以 来 的 变 化 情 况...71 二 公 司 所 处 行 业 的 基 本 情 况...90 三 公 司 产 品 的 市 场 地 位...120 四 主 营 业 务 的 具 体 情 况...134 五 与 业 务 相 关 的 主 要 固 定 资 产 及 无 形 资 产...161 六 主 要 产 品 的 核 心 技 术 情 况...174 七 技 术 储 备 情 况...179 八 未 来 发 展 规 划...190 第 七 节 同 业 竞 争 与 关 联 交 易...198 一 同 业 竞 争...198 二 关 联 方 及 关 联 关 系...199 三 关 联 交 易 情 况...200 四 关 联 交 易 执 行 情 况...217 第 八 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 公 司 治 理...220 一 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 其 他 核 心 人 员 简 介...220 二 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 的 其 他 对 外 投 资 情 况...227 三 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 其 他 核 心 人 员 及 其 近 亲 属 持 有 发 行 人 股 份 的 情 况 227 四 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 的 薪 酬 情 况...228 五 公 司 与 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 签 订 的 协 议 以 及 履 行 情 况...229 六 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 近 两 年 的 变 动 情 况...229 七 公 司 治 理 制 度 的 建 立 健 全 及 运 行 情 况...231 八 内 部 控 制 情 况...233 九 最 近 三 年 及 一 期 违 法 违 规 情 况...234 十 最 近 三 年 及 一 期 关 联 方 资 金 占 用 及 担 保 的 情 况...234 十 一 发 行 人 资 金 管 理 对 外 投 资 担 保 事 项 的 制 度 安 排 及 实 际 执 行 情 况...234 十 二 投 资 者 权 益 保 护 情 况...237 第 九 节 财 务 会 计 信 息 与 管 理 层 分 析...241 一 财 务 报 表...241 二 审 计 意 见 类 型...245 三 影 响 公 司 收 入 成 本 费 用 和 利 润 的 主 要 因 素, 以 及 对 公 司 具 有 核 心 意 义 或 其 变 动 对 业 绩 变 动 具 有 较 强 预 示 作 用 的 财 务 或 非 财 务 指 标 分 析...246 四 财 务 报 表 编 制 基 础 合 并 财 务 报 表 范 围 及 变 化 情 况...247 五 报 告 期 内 采 用 的 主 要 会 计 政 策 和 会 计 估 计...251 六 发 行 人 执 行 的 税 收 政 策...270 七 分 部 信 息...271 八 非 经 常 性 损 益...271 1-1-12
九 财 务 指 标...272 十 期 后 事 项 或 有 事 项 及 其 他 重 要 事 项...274 十 一 财 务 状 况 分 析...276 十 二 盈 利 能 力 分 析...306 十 三 现 金 流 量 分 析 和 资 本 性 支 出 分 析...343 十 四 对 公 司 财 务 状 况 和 盈 利 能 力 的 未 来 趋 势 分 析...346 十 五 报 告 期 利 润 分 配 政 策 及 利 润 分 配 情 况...347 十 六 本 次 发 行 上 市 后 的 股 利 分 配 政 策...348 十 七 未 来 分 红 回 报 规 划...352 十 八 中 介 机 构 关 于 利 润 分 配 的 核 查 意 见...353 十 九 滚 存 利 润 的 分 配 安 排...354 第 十 节 募 集 资 金 运 用...355 一 本 次 发 行 募 集 资 金 投 资 项 目 概 况...355 二 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目...365 三 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目...366 四 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目...368 五 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目...370 六 发 行 人 募 集 资 金 投 资 项 目 的 进 展 情 况...372 第 十 一 节 其 他 重 要 事 项...373 一 重 大 合 同...373 二 对 外 担 保...379 三 可 能 对 公 司 产 生 较 大 影 响 的 诉 讼 或 仲 裁 事 项...379 四 公 司 控 股 股 东 或 实 际 控 制 人 控 股 子 公 司, 发 行 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 作 为 一 方 当 事 人 的 重 大 诉 讼 或 重 大 仲 裁 事 项...379 五 公 司 控 股 股 东 实 际 控 制 人 最 近 三 年 内 的 重 大 违 法 行 为...379 六 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 和 其 他 核 心 人 员 涉 及 刑 事 诉 讼 的 情 况...379 第 十 二 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 有 关 中 介 机 构 声 明...380 第 十 三 节 附 件...387 一 文 件 列 表...387 二 附 件 查 阅 时 间 地 点...387 1-1-13
第 一 节 释 义 在 本 招 股 说 明 书 中, 除 非 文 义 另 有 所 指, 下 列 词 语 或 简 称 具 有 如 下 涵 义 : 一 般 释 义 发 行 人 富 临 精 工 股 份 公 司 本 公 司 指 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 公 司 精 工 有 限 指 股 份 公 司 前 身 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 万 瑞 尔 指 公 司 全 资 子 公 司 绵 阳 万 瑞 尔 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 襄 阳 精 工 指 公 司 控 股 子 公 司 襄 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 责 任 公 司 富 临 集 团 指 公 司 控 股 股 东 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 富 临 运 业 指 公 司 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 四 川 富 临 运 业 集 团 股 份 有 限 公 司 川 汽 集 团 指 公 司 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 波 尔 菲 特 指 公 司 控 股 股 东 曾 控 制 的 其 他 企 业 成 都 市 波 尔 菲 特 酒 店 有 限 公 司 绵 阳 房 地 产 指 公 司 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 富 临 房 地 产 指 公 司 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 富 临 集 团 物 贸 分 公 司 指 公 司 控 股 股 东 分 公 司 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 物 资 贸 易 分 公 司 成 都 机 床 指 公 司 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 湖 北 长 鑫 源 指 湖 北 长 鑫 源 汽 车 实 业 有 限 公 司, 公 司 控 股 子 公 司 襄 阳 精 工 的 另 一 股 东 绵 阳 商 行 指 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 奇 瑞 ( 汽 车 ) 指 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 航 天 三 菱 指 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 上 汽 集 团 指 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 上 汽 通 用 五 菱 指 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 青 岛 分 公 司 ), 上 汽 集 团 下 属 合 资 公 司 东 岳 动 力 指 上 海 通 用 东 岳 动 力 总 成 有 限 公 司, 上 汽 集 团 下 属 合 资 公 司 南 京 汽 车 指 南 京 汽 车 集 团 有 限 公 司, 上 汽 集 团 下 属 企 业 上 海 通 用 指 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司, 上 汽 集 团 下 属 合 资 公 司 上 汽 股 份 指 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司, 上 汽 集 团 下 属 企 业 上 汽 变 速 器 指 上 海 汽 车 变 速 器 有 限 公 司, 上 汽 集 团 全 资 子 公 司 比 亚 迪 指 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 比 亚 迪 汽 车 指 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司, 比 亚 迪 下 属 企 业 比 亚 迪 供 应 链 指 深 圳 市 比 亚 迪 供 应 链 管 理 有 限 公 司, 比 亚 迪 下 属 企 业 比 亚 迪 工 业 指 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司, 原 深 圳 市 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司, 比 亚 迪 下 属 企 业 惠 州 比 亚 迪 指 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司, 比 亚 迪 下 属 企 业 长 安 集 团 指 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 东 安 汽 发 指 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司, 长 安 集 团 下 属 合 资 公 司 昌 河 铃 木 指 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 ( 九 江 分 公 司 ), 长 安 集 团 下 属 合 资 公 司 长 安 汽 车 指 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司, 长 安 集 团 下 属 企 业 东 安 动 力 指 哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司, 长 安 集 团 下 属 合 资 公 司 1-1-14
江 淮 汽 车 指 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 发 动 机 分 公 司 ) 东 风 汽 车 集 团 指 东 风 汽 车 公 司 ( 集 团 口 径 ) 东 风 朝 柴 指 东 风 朝 阳 柴 油 机 有 限 责 任 公 司, 东 风 汽 车 集 团 下 属 企 业 朝 柴 动 力 指 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 东 风 汽 车 指 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司, 东 风 汽 车 集 团 下 属 合 资 公 司 东 风 商 用 车 指 东 风 商 用 车 有 限 公 司 及 其 前 身 东 风 汽 车 有 限 公 司 东 风 商 用 车 公 司 东 风 乘 用 车 指 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 神 龙 汽 车 指 神 龙 汽 车 有 限 公 司, 东 风 汽 车 集 团 下 属 合 资 公 司 东 风 轻 型 发 动 机 指 东 风 轻 型 发 动 机 有 限 公 司, 东 风 汽 车 股 份 有 限 公 司 下 属 企 业 上 海 东 风 进 出 口 指 上 海 东 风 汽 车 进 出 口 有 限 公 司, 东 风 汽 车 集 团 下 属 企 业 中 国 东 风 进 出 口 指 中 国 东 风 汽 车 工 业 进 出 口 有 限 公 司, 东 风 汽 车 公 司 下 属 企 业 长 安 标 致 雪 铁 龙 指 长 安 标 致 雪 铁 龙 是 长 安 集 团 与 法 国 PSA 集 团 在 中 国 的 大 型 合 资 轿 车 企 业 长 安 铃 木 指 重 庆 长 安 铃 木 汽 车 有 限 公 司, 长 安 集 团 下 属 合 资 公 司 标 致 雪 铁 龙 指 标 致 雪 铁 龙 集 团 (PSA-Peugeot Citron), 全 球 知 名 汽 车 制 造 公 司, 旗 下 拥 有 标 致 和 雪 铁 龙 两 大 汽 车 品 牌, 总 部 位 于 法 国 长 城 汽 车 指 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 新 晨 动 力 指 绵 阳 新 晨 动 力 机 械 有 限 公 司 北 汽 福 田 指 北 汽 福 田 汽 车 股 份 有 限 公 司 青 年 汽 车 指 中 国 青 年 汽 车 集 团, 下 设 商 用 车 乘 用 车 和 汽 车 部 件 三 大 子 集 团 重 庆 渝 安 指 重 庆 渝 安 淮 海 动 力 有 限 公 司 沈 阳 新 光 指 沈 阳 航 天 新 光 集 团 有 限 公 司 海 马 汽 车 指 一 汽 海 马 汽 车 有 限 公 司 一 汽 轿 车 指 一 汽 轿 车 股 份 有 限 公 司, 是 中 国 第 一 汽 车 集 团 的 控 股 子 公 司 吉 利 汽 车 指 浙 江 吉 利 控 股 集 团 旗 下 品 牌 广 西 玉 柴 指 广 西 玉 柴 机 器 股 份 有 限 公 司 云 内 动 力 指 昆 明 云 内 动 力 股 份 有 限 公 司 力 帆 汽 车 指 旗 下 包 括 力 帆 乘 用 车 公 司 ( 轿 车 ) 力 帆 汽 车 有 限 公 司 ( 客 车 ) 重 庆 银 翔 指 重 庆 银 翔 摩 托 车 ( 集 团 ) 有 限 公 司, 业 务 包 括 发 动 机 研 发 制 造 销 售 铜 陵 锐 展 指 锐 展 ( 铜 陵 ) 科 技 有 限 公 司 是 一 家 发 动 机 新 建 生 产 企 业, 为 浙 江 铁 牛 (Tech-New) 集 团 有 限 公 司 的 控 股 子 公 司, 位 于 安 徽 铜 陵 铃 木 指 铃 木 SUZUKI 株 式 会 社, 全 球 知 名 汽 车 厂 商, 总 部 位 于 日 本 菲 亚 特 指 菲 亚 特 Fiat 汽 车 公 司, 全 球 知 名 汽 车 厂 商, 总 部 位 于 意 大 利 广 汽 菲 亚 特 指 广 汽 菲 亚 特 汽 车 有 限 公 司, 由 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 与 菲 亚 特 合 资 建 立 广 汽 集 团 指 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 指 上 海 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 汽 车 有 限 公 司 长 安 汽 车 青 山 变 速 器 指 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 重 庆 青 山 变 速 器 分 公 司 上 海 捷 能 指 上 海 捷 能 汽 车 技 术 有 限 公 司, 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 下 属 企 业 广 汽 乘 用 车 指 广 州 汽 车 集 团 乘 用 车 有 限 公 司 台 湾 中 华 指 台 湾 中 华 汽 车 股 份 有 限 公 司 湖 州 求 精 指 湖 州 求 精 汽 车 链 传 动 有 限 公 司 ( 北 美 ) 通 用 指 通 用 GM 汽 车 集 团, 全 球 知 名 汽 车 厂 商, 总 部 位 于 美 国 ( 德 国 ) 博 世 指 德 国 博 世 汽 车 公 司, 世 界 500 强 企 业, 全 球 知 名 汽 车 零 部 件 供 应 商 1-1-15
( 德 国 ) 大 陆 指 德 国 大 陆 集 团 ( 美 国 ) 德 尔 福 指 美 国 德 尔 福 Delphi 集 团, 全 球 知 名 售 后 市 场 汽 车 零 部 件 生 产 厂 商 ( 美 国 ) 固 特 异 指 美 国 固 特 异 Goodyear 公 司, 世 界 500 强 企 业, 全 球 知 名 汽 车 零 部 件 供 应 商 ( 日 本 ) 电 装 指 日 本 DENSO 电 装 株 式 会 社 ( 加 拿 大 ) 玛 格 纳 指 加 拿 大 玛 格 纳 Magna 公 司, 世 界 500 强 企 业, 全 球 知 名 汽 车 零 部 件 供 应 商 ( 美 国 ) 博 格 华 纳 指 美 国 博 格 华 纳 BorgWarner 发 动 机 集 团 ( 美 国 ) 辉 门 指 美 国 辉 门 Federal Mogul 集 团, 全 球 知 名 汽 车 零 部 件 生 产 厂 商 ( 加 拿 大 ) 盖 茨 指 加 拿 大 gates windsor operation 公 司, 专 业 从 事 发 动 机 零 部 件 生 产 厂 商 ( 美 国 ) 约 翰 迪 尔 指 美 国 约 翰 迪 尔 JOHNDEERE 公 司, 全 球 知 名 工 程 机 械 拖 拉 机 割 草 机 等 发 动 机 零 部 件 生 产 厂 商 ( 美 国 ) 科 勒 指 科 勒 公 司 Kolher 发 动 机 分 部, 全 球 知 名 挺 柱 通 用 发 动 机 工 程 机 械 等 精 密 零 部 件 生 产 厂 商 ( 美 国 )AC 德 科 指 美 国 ACDelco 公 司, 知 名 火 花 塞 售 后 市 场 汽 车 零 部 件 生 产 厂 商 ( 美 国 ) 思 达 耐 指 美 国 Stanadyne( 思 达 耐 ) 公 司, 知 名 燃 油 喷 射 系 统 油 泵 挺 杆 泵 壳 等 汽 车 精 密 零 部 件 生 产 厂 商 艾 睿 铂 指 Alix Partners, 全 球 著 名 商 业 资 讯 机 构 J.D.Power 指 J.D.Power and Assoiciates, 美 国 权 威 市 场 研 究 机 构 以 提 供 汽 车 行 业 研 究 报 告 为 主 ( 法 国 ) 梯 爱 司 指 法 国 梯 爱 司 (HEF) 集 团, 国 际 知 名 表 面 处 理 技 术 供 应 商, 在 中 国 设 有 表 面 处 理 技 术 ( 上 海 ) 有 限 公 司 ( 美 国 )Topline 指 美 国 Topline Automotive Enginnering,Inc. 公 司 是 一 家 专 业 从 事 发 动 机 零 部 件 的 生 产 销 售 的 企 业, 产 品 主 要 用 于 主 机 配 套 及 售 后 市 场 ( 英 国 ) 福 兰 克 指 英 国 EUROCAMS 集 团, 知 名 凸 轮 轴 挺 柱 摇 臂 等 发 动 机 零 部 件 生 产 厂 商 森 卡 森 卡 公 司 指 SENKA INTERNATIONAL TRADING (HONG KONG)CO.,LTD. 是 一 家 从 事 汽 车 零 部 件 出 口 业 务 的 境 外 经 销 商 绵 阳 志 达 指 绵 阳 市 涪 城 区 志 达 机 械 厂 成 都 鑫 长 源 指 成 都 市 鑫 长 源 实 业 有 限 公 司 绵 阳 金 源 指 绵 阳 市 金 源 冷 挤 压 有 限 公 司 绵 阳 德 成 指 绵 阳 市 德 成 金 属 材 料 有 限 责 任 公 司 绵 阳 天 铭 指 绵 阳 市 天 铭 机 械 有 限 公 司 绵 阳 六 合 指 绵 阳 六 合 机 械 制 造 有 限 公 司 成 都 建 宏 指 成 都 市 建 宏 精 密 机 械 厂 苏 州 新 豪 指 苏 州 新 豪 轴 承 有 限 公 司 绵 阳 燊 达 指 绵 阳 市 燊 达 机 械 加 工 有 限 公 司 当 代 铸 造 指 成 都 当 代 特 种 铸 造 研 究 所 绵 阳 富 乐 源 指 绵 阳 市 富 乐 源 紧 固 件 制 造 有 限 责 任 公 司 长 虹 器 件 指 四 川 长 虹 器 件 科 技 有 限 公 司 绵 阳 力 安 指 绵 阳 力 安 热 处 理 有 限 责 任 公 司 绵 阳 万 茂 指 绵 阳 市 万 茂 机 械 热 处 理 有 限 责 任 公 司 绵 阳 双 环 指 绵 阳 双 环 热 处 理 有 限 责 任 公 司 绵 阳 致 兴 指 绵 阳 市 致 兴 机 械 加 工 有 限 公 司 绵 阳 肯 力 指 绵 阳 肯 力 机 电 有 限 公 司 绵 阳 圣 达 指 四 川 圣 达 工 具 有 限 责 任 公 司 1-1-16
绵 阳 宇 华 指 绵 阳 高 新 区 宇 华 热 处 理 有 限 责 任 公 司 绵 阳 浩 瀚 指 绵 阳 市 浩 瀚 化 工 有 限 公 司 爱 恩 邦 德 指 爱 恩 邦 德 ( 无 锡 ) 技 术 有 限 公 司 绵 阳 开 意 指 绵 阳 市 游 仙 区 开 意 模 具 厂 绵 阳 瑞 德 指 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 绵 阳 德 坤 指 绵 阳 德 坤 机 械 有 限 公 司 香 港 碧 根 柏 指 斯 穆 - 碧 根 柏 ( 香 港 ) 贸 易 有 限 公 司 公 司 法 指 中 华 人 民 共 和 国 公 司 法 证 券 法 指 中 华 人 民 共 和 国 证 券 法 公 司 章 程 指 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 章 程 及 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 章 程 ( 草 案 ) 分 红 回 报 规 划 指 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 股 东 未 来 分 红 回 报 规 划 本 次 发 行 指 本 公 司 本 次 公 开 发 行 不 超 过 3,000 万 股 人 民 币 普 通 股 (A 股 ), 且 不 低 于 本 次 发 行 后 公 司 总 股 本 的 25%, 每 股 面 值 为 1.00 元 的 行 为 中 国 证 监 会 指 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 报 告 期 近 三 年 及 一 期 指 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月 元 指 人 民 币 元 保 荐 机 构 保 荐 人 指 主 承 销 商 首 创 证 券 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 发 行 人 律 师 康 达 所 指 北 京 市 康 达 律 师 事 务 所 发 行 人 会 计 师 立 立 信 会 计 师 事 务 所 有 限 公 司,2011 年 1 月 24 日 已 经 改 制 为 立 信 会 计 师 事 务 所 ( 特 指 信 所 殊 普 通 合 伙 ) 专 业 释 义 VVT 指 可 变 气 门 正 时 系 统 OCV 指 机 油 控 制 电 磁 阀 VCP 指 可 变 凸 轮 相 位 器 VVL 指 可 变 气 门 升 程 系 统 GDI 指 汽 油 机 缸 内 直 喷 总 成 指 由 多 种 零 部 件 构 成 的 汽 车 或 发 动 机 总 装 部 件 主 机 厂 指 汽 车 发 动 机 生 产 厂 家, 是 汽 车 整 车 厂 的 一 级 供 应 商 整 车 厂 指 汽 车 整 车 生 产 厂 家 主 机 配 套 市 场 OEM 指 Original Equipment Manufacturer, 零 部 件 供 应 商 为 主 机 厂 或 整 车 厂 配 套 而 提 供 汽 车 零 部 件 的 市 场 售 后 维 修 市 场 AM 指 After-Market, 修 理 或 更 换 汽 车 零 部 件 的 售 后 服 务 市 场 商 用 车 指 汽 车 分 类 的 一 种, 包 括 所 有 的 载 货 汽 车 和 9 座 以 上 的 客 车 乘 用 车 指 汽 车 分 类 的 一 种, 主 要 用 于 运 载 人 员 及 其 行 李 / 或 偶 尔 运 载 物 品, 包 括 驾 驶 员 在 内, 最 多 为 9 座 上 规 模 企 业 指 2010 年 以 前 为 年 主 营 业 务 收 入 500 万 元 及 以 上 的 法 人 工 业 企 业 ;2011 年 以 后 为 年 主 营 业 务 收 入 在 2000 万 元 及 以 上 的 法 人 工 业 企 业 国 四 标 准 国 IV 标 准 指 国 家 第 四 阶 段 机 动 车 污 染 物 排 放 标 准 偶 件 副 指 指 孔 轴 类 零 件 经 过 微 米 级 加 工 进 行 微 米 级 分 组 按 一 定 间 隙 配 对 成 一 套 精 密 运 动 副 的 部 件 1-1-17
WTO 指 世 界 贸 易 组 织,World Trade Organization OICA 指 世 界 汽 车 组 织,Organisation Internationale des Constructeursd' Automobiles QS9000 指 由 美 国 通 用 福 特 戴 姆 勒 克 莱 斯 勒 三 大 汽 车 公 司 对 内 外 部 生 产 和 服 务 用 零 件 及 材 料 供 应 商 所 定 义 的 一 系 列 基 本 质 量 管 理 体 系 要 求 ISO/TS16949 指 由 国 际 汽 车 行 动 组 (IATF) 和 日 本 汽 车 制 造 商 协 会 (JAMA) 编 制, 并 得 到 国 际 标 准 化 组 织 质 量 管 理 和 质 量 保 证 委 员 会 支 持 发 布 的 世 界 汽 车 业 的 综 合 性 质 量 体 系 标 准 该 认 证 已 包 含 QS9000 和 德 国 VDA6.1 质 量 管 理 体 系 要 求 的 内 容 ISO14001 指 国 际 标 准 化 组 织 成 立 的 环 境 管 理 标 准 技 术 委 员 会 制 定 的 环 境 管 理 领 域 的 国 际 标 准, 于 1996 年 正 式 颁 布 ECU 指 电 子 控 制 单 元 (Electronic Control Unit), 根 据 其 内 存 程 序 和 数 据 对 空 气 流 量 计 及 各 种 传 感 器 输 入 的 信 息 进 行 运 算 处 理 判 断, 然 后 输 出 指 令, 向 喷 油 器 提 供 一 定 宽 度 的 电 脉 冲 信 号 以 控 制 喷 油 量 CAE 指 Computer Aided Engineering, 是 用 计 算 机 辅 助 求 解 复 杂 工 程 和 产 品 结 构 强 度 刚 度 屈 曲 稳 定 性 动 力 响 应 热 传 导 三 维 多 体 接 触 弹 塑 性 等 力 学 性 能 的 分 析 计 算 以 及 结 构 性 能 的 优 化 设 计 等 问 题 的 一 种 近 似 数 值 分 析 方 法 CAM 指 计 算 机 数 值 控 制 ( 简 称 数 控 )(Computer Aided Manufacturing), 是 将 计 算 机 应 用 于 制 造 生 产 过 程 的 过 程 或 系 统 PDM 指 产 品 数 据 管 理 (Product Data Management), 用 来 管 理 所 有 与 产 品 相 关 信 息 和 与 产 品 相 关 过 程 ( 包 括 过 程 定 义 和 管 理 ) 的 技 术 APQP 指 质 量 策 划 程 序 (Advanced Product Quality Planning), 是 针 对 产 品 开 发 过 程 的 一 种 管 理 方 法 PPAP 指 对 生 产 件 的 批 准 程 序 (Production part approval process), 是 针 对 产 品 生 产 过 程 的 一 种 管 理 方 法 MSA 指 测 量 系 统 分 析 方 法 (Measurement System Analysis) 指 使 用 数 理 统 计 和 图 表 的 方 法 对 测 量 系 统 的 分 辨 率 和 误 差 进 行 分 析 的 测 量 SPC 指 统 计 过 程 控 制 (Statistical Process Control) 指 利 用 统 计 方 法 监 控 过 程 的 状 态, 确 定 生 产 过 程 在 管 制 状 态 下, 以 降 低 产 品 品 质 变 异 德 国 TUV 指 德 国 TUV 北 德 集 团 是 欧 洲 从 事 检 验 实 验 质 量 保 证 和 认 证 的 国 际 性 检 验 认 证 机 构 之 一, 其 总 部 设 在 德 国 的 汉 堡 和 汉 诺 威 日 本 VIA 指 日 本 车 辆 检 查 协 会 VIA 试 验 室 认 证 热 处 理 指 指 将 金 属 材 料 放 在 一 定 的 介 质 内 加 热 保 温 冷 却, 通 过 改 变 材 料 表 面 或 内 部 的 金 相 组 织 结 构 来 控 制 其 性 能 的 一 种 金 属 热 加 工 工 艺 表 处 理 指 表 面 处 理 就 是 对 工 件 表 面 进 行 清 洁 清 扫 去 毛 刺 去 油 污 去 氧 化 皮 等, 使 其 满 足 产 品 的 耐 蚀 性 耐 磨 性 装 饰 或 其 他 要 求 机 加 指 机 加 指 通 过 加 工 机 械 精 确 去 除 材 料 的 加 工 工 艺, 主 要 有 手 动 加 工 和 数 控 加 工 两 大 类 手 动 加 工 指 通 过 机 械 工 人 手 工 操 作 铣 床 车 床 钻 床 和 锯 床 等 机 械 设 备 加 工 ; 数 控 加 工 指 机 械 工 人 运 用 数 控 设 备 加 工, 包 括 加 工 中 心 车 铣 中 心 电 火 花 线 切 割 设 备 等 数 控 设 备 抛 丸 指 抛 丸 是 对 零 件 表 面 进 行 清 理 的 一 种 方 法, 指 利 用 高 速 旋 转 的 叶 轮 把 小 钢 ( 铁 ) 丸 抛 掷 出 去 高 速 撞 击 零 件 表 面, 除 去 零 件 表 面 氧 化 层, 使 表 面 硬 度 增 高, 常 用 于 铸 件 表 面 清 理 或 对 零 件 表 面 进 行 强 化 处 理 精 磨 指 精 磨 是 指 为 保 证 零 件 达 到 磨 削 后 所 需 要 的 面 形 精 度 尺 寸 精 度 和 表 面 粗 糙 度 的 一 种 加 工 工 艺 1-1-18
粗 磨 指 粗 磨 是 指 为 精 磨 留 出 均 衡 余 量 的 一 种 加 工 工 艺 本 招 股 说 明 书 若 出 现 总 数 与 各 分 项 数 值 之 和 尾 数 不 符 的 情 况, 均 为 四 舍 五 入 原 因 造 成 1-1-19
第 二 节 概 览 本 概 览 仅 对 招 股 说 明 书 全 文 作 扼 要 提 示 投 资 者 作 出 投 资 决 策 前, 应 认 真 阅 读 招 股 说 明 书 全 文 一 发 行 人 概 况 ( 一 ) 发 行 人 基 本 情 况 公 司 名 称 : 英 文 名 称 : 法 定 代 表 人 : 注 册 资 本 : 公 司 住 所 : 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 MIANYANG FULIN PRECISION MACHINING CO.,LTD. 谭 建 伟 9,000 万 元 绵 阳 市 经 开 区 板 桥 街 268 号 经 营 范 围 : 研 发 制 造 销 售 汽 车 零 部 件 机 电 产 品 ( 不 含 汽 车 ), 从 事 货 物 及 技 术 的 进 出 口 业 务 ( 涉 及 行 政 许 可 事 项 的 需 取 得 许 可 证 后 方 可 经 营 ) ( 二 ) 发 行 人 主 营 业 务 情 况 公 司 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 和 销 售 自 1997 年 成 立 以 来, 采 取 紧 随 并 前 瞻 性 预 测 汽 车 发 动 机 市 场 及 技 术 变 化 趋 势, 围 绕 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 扩 展 并 深 入 研 发, 做 强 做 精 做 深 精 密 制 造, 立 足 于 从 自 主 品 牌 到 合 资 品 牌 及 国 际 知 名 品 牌 主 机 配 套 市 场 逐 步 开 拓 的 策 略, 已 成 为 国 内 具 有 较 高 影 响 力 的 主 要 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 供 应 商 之 一 公 司 目 前 已 在 发 动 机 精 密 零 部 件 领 域 拥 有 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 为 主 的 四 大 成 熟 产 品, 并 陆 续 开 发 了 喷 嘴 发 动 机 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 电 磁 阀 ) 缸 内 直 喷 系 统 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 及 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 等 五 类 新 产 品 系 列 目 前, 公 司 已 经 成 为 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 制 造 企 业 中 生 产 规 模 较 大 产 品 规 格 型 号 较 多 的 厂 家 之 一, 已 经 具 备 了 较 为 强 劲 的 市 场 竞 争 力 公 司 产 销 量 较 大 的 几 个 主 要 产 品 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 可 变 气 门 系 统 等 产 品 市 场 占 有 率 在 国 内 市 场 排 名 前 列, 具 有 较 高 的 市 场 知 名 度 在 发 展 过 程 中, 公 1-1-20
司 始 终 视 技 术 研 发 为 第 一 要 务, 逐 年 加 大 研 发 投 入 发 行 人 近 年 来 完 成 各 项 科 技 项 目 100 余 项, 在 各 个 阶 段 推 出 的 新 产 品 均 为 替 代 进 口, 公 司 及 其 子 公 司 现 有 96 项 专 利 ( 其 中 发 明 7 项 实 用 新 型 59 项 外 观 设 计 30 项 ) 两 项 国 家 重 点 新 产 品 ( 液 压 挺 柱 液 压 张 紧 器 ) 和 两 个 科 技 部 创 新 基 金 支 持 项 目 ( 可 变 气 门 正 时 系 统 产 品 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 ) 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 高 精 度 全 智 能 控 制 可 变 气 门 正 时 系 统 (VVT) 液 压 自 动 张 紧 器 三 项 产 品 获 得 四 川 省 科 学 技 术 厅 科 技 成 果 鉴 定 2010 年 12 月, 公 司 被 四 川 省 科 技 厅 财 政 厅 和 四 川 省 国 家 税 务 局 地 方 税 务 局 联 合 认 定 为 高 新 技 术 企 业 2011 年, 公 司 技 术 中 心 被 四 川 省 科 学 技 术 厅 认 定 为 四 川 省 企 业 技 术 中 心 公 司 为 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 理 事 单 位 和 中 国 汽 车 工 业 协 会 车 用 发 动 机 分 会 会 员 单 位, 参 与 起 草 了 工 信 部 发 布 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 1 部 分 : 机 械 式 挺 柱 和 内 燃 机 气 门 摇 臂 和 摇 臂 轴 技 术 条 件 第 1 部 分 : 气 门 摇 臂 两 项 行 业 标 准, 是 目 前 正 在 制 定 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 二 部 分 : 液 压 式 挺 柱 标 准 的 主 起 草 人 ; 同 时, 公 司 也 是 全 国 内 燃 机 标 准 化 技 术 委 员 会 中 小 功 率 内 燃 机 分 技 术 委 员 会 委 员 单 位 和 内 燃 机 工 程 杂 志 特 邀 编 委 单 位 公 司 自 主 研 发 的 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 产 品 ) 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 泵 壳 部 分 张 紧 器 壳 体 及 棘 爪 等 粉 末 冶 金 四 类 产 品 分 别 属 于 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 明 确 的 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 低 摩 擦 技 术 产 品 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 产 品 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 产 品 和 内 燃 机 基 础 零 部 件 新 结 构 新 材 料 新 工 艺 技 术 产 品 公 司 VVT 及 VVL 电 磁 阀 自 动 变 速 器 及 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 部 分 张 紧 器 壳 体 及 棘 爪 等 粉 末 冶 金 三 类 产 品 分 别 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 )(2013 年 修 正 版 ) 中 第 十 六 类 汽 车 之 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 双 离 合 器 变 速 器 (DCT) 电 控 机 械 变 速 器 (AMT) 电 控 高 压 共 轨 喷 射 系 统 粉 末 冶 金 等 轻 量 化 材 料 的 应 用 等 鼓 励 类 项 目 公 司 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 和 电 磁 阀 四 类 产 品 分 别 属 于 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012-2020 年 ) 中 明 确 鼓 励 发 展 技 术 之 低 阻 零 部 件 产 品 高 效 控 制 氮 氧 化 合 物 等 污 染 排 放 技 术 和 汽 油 机 缸 内 直 喷 1-1-21
技 术 产 品 公 司 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 和 电 磁 阀 两 类 产 品 分 别 属 于 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 中 节 能 产 业 关 键 技 术 之 汽 油 机 缸 内 直 喷 等 先 进 发 动 机 节 能 技 术 和 双 离 合 器 式 自 动 变 速 器 (DCT) 等 多 档 化 高 效 自 动 变 速 器 等 节 能 减 排 技 术 产 品 公 司 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 产 品 ) 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 三 类 产 品 分 别 属 于 十 二 五 国 家 自 主 创 新 能 力 建 设 规 划 中 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 材 料 与 结 构 轻 量 化 汽 车 节 能 技 术 高 效 内 燃 机 及 战 略 性 新 兴 产 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 高 效 节 能 低 耗 零 排 产 品 公 司 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 两 类 产 品 分 别 属 于 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 中 乘 用 车 用 发 动 机 重 点 领 域 和 任 务 之 增 压 直 喷 技 术 及 高 压 燃 油 喷 射 系 统 产 品 在 重 视 技 术 研 发 的 同 时, 公 司 也 十 分 重 视 市 场 的 拓 展 和 客 户 的 培 育, 客 户 群 体 逐 年 壮 大 目 前, 公 司 已 经 形 成 主 机 市 场 为 主 售 后 市 场 为 辅, 国 内 市 场 为 主 国 外 市 场 逐 步 突 破 的 市 场 格 局 公 司 现 有 主 机 市 场 客 户 50 余 家, 其 中 国 内 市 场 客 户 涵 盖 了 奇 瑞 长 城 比 亚 迪 江 淮 汽 车 南 京 汽 车 ( 上 汽 集 团 旗 下 ) 广 汽 乘 用 车 东 风 汽 车 新 晨 动 力 长 安 汽 车 和 北 汽 福 田 等 30 家 国 内 主 流 品 牌, 及 神 龙 汽 车 上 海 通 用 ( 东 岳 动 力 等 ) 上 汽 通 用 五 菱 航 天 三 菱 东 风 商 用 车 东 安 汽 发 昌 河 铃 木 等 14 家 合 资 品 牌 主 机 厂, 境 外 主 机 市 场 客 户 包 括 思 达 耐 科 勒 北 美 通 用 台 湾 中 华 等 6 家 主 机 客 户 ; 另 公 司 境 外 售 后 市 场 客 户 包 括 TOPLINE 福 兰 克 盖 茨 辉 门 和 AC 德 科 等 全 球 主 流 品 牌 公 司 通 过 自 身 的 努 力, 已 在 多 家 自 主 品 牌 和 合 资 品 牌 主 机 厂 中 占 据 同 类 采 购 产 品 的 较 高 比 重 强 有 力 的 市 场 拓 展 和 客 户 培 育 为 公 司 带 来 了 一 定 的 市 场 份 额 优 秀 的 研 发 能 力 和 良 好 的 客 户 保 障 使 发 行 人 实 现 了 快 速 增 长 2011 年 度 至 2013 年 度, 公 司 营 业 收 入 和 利 润 总 额 的 复 合 增 长 率 分 别 达 到 37.88% 和 50.76% 较 强 的 综 合 实 力 极 大 优 化 了 品 牌 形 象, 公 司 被 盖 世 汽 车 网 评 为 中 国 汽 车 零 部 件 百 强 供 应 商, 被 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 评 为 零 部 件 排 头 兵 企 业,2011 年 度 公 司 商 标 被 评 为 四 川 省 著 名 商 标 未 来, 公 司 将 紧 抓 我 国 汽 车 工 业 快 速 发 展 的 历 史 机 遇 紧 跟 全 球 汽 车 节 能 1-1-22
减 排 新 技 术 和 新 能 源 汽 车 的 发 展 趋 势, 继 续 以 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 为 基 础, 不 断 拓 宽 汽 车 精 密 零 部 件 产 品 系 列, 逐 步 向 模 块 化 系 统 化 集 成 供 应 商 转 变, 力 争 成 为 中 国 自 主 的 具 有 国 际 竞 争 力 的 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 知 名 供 应 商 二 发 行 人 控 股 股 东 和 实 际 控 制 人 简 介 ( 一 ) 控 股 股 东 公 司 名 称 : 法 定 代 表 人 : 注 册 资 本 : 公 司 住 所 : 经 营 范 围 : 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 安 治 富 30,000 万 元 绵 阳 市 安 昌 路 17 号 房 地 产 开 发 经 营 ( 三 级 ), 日 用 百 货 销 售, 商 品 砼 建 筑 材 料 生 产 销 售, 市 场 开 办 和 管 理, 国 内 广 告 的 设 计 制 作 发 布 代 理, 股 权 投 资 以 下 经 营 范 围 限 分 支 机 构 经 营 : 住 宿, 中 西 餐 制 售 ( 含 凉 菜 裱 花 蛋 糕 沙 律, 不 含 刺 身 外 卖 ), 预 包 装 食 品 乳 制 品 ( 不 含 婴 幼 儿 配 方 乳 粉 ) 零 售, 酒 店 管 理 及 相 关 信 息 咨 询 服 务, 会 议 会 展 服 务, 自 有 房 屋 租 赁, 汽 车 租 赁, 保 健 品 销 售, 代 订 机 票 ( 二 ) 实 际 控 制 人 本 公 司 实 际 控 制 人 为 安 治 富 先 生, 身 份 证 号 码 51070219491205****, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 住 址 为 四 川 省 绵 阳 市 高 新 技 术 产 业 开 发 区 普 明 北 路 中 段 其 直 接 或 间 接 持 有 发 行 人 的 股 份 均 不 存 在 质 押 和 其 他 有 争 议 的 情 况 三 本 次 发 行 前 股 本 结 构 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 的 股 权 结 构 如 下 : 序 号 股 东 名 称 持 股 数 量 持 股 比 例 序 号 股 东 名 称 持 股 数 量 持 股 比 例 1 富 临 集 团 47,223,180 52.47% 19 彭 建 生 804,636 0.89% 2 安 治 富 9,238,410 10.26% 20 向 明 朗 804,636 0.89% 3 安 东 2,700,000 3.00% 21 王 军 774,834 0.86% 4 曹 勇 2,682,120 2.98% 22 蒋 东 774,834 0.86% 5 谭 建 伟 2,682,120 2.98% 23 汪 楠 774,834 0.86% 6 李 亿 中 2,235,100 2.48% 24 范 如 彬 596,026 0.66% 7 聂 正 1,800,000 2.00% 25 王 朝 熙 584,106 0.65% 8 聂 丹 1,800,000 2.00% 26 谷 巍 357,616 0.40% 1-1-23
9 吕 大 全 1,788,080 1.99% 27 王 志 红 357,616 0.40% 10 陈 瑞 峰 1,788,080 1.99% 28 佘 培 357,616 0.40% 11 潘 玉 梅 1,788,080 1.99% 29 任 云 富 315,894 0.35% 12 谢 忠 宪 1,192,052 1.32% 30 卢 其 勇 238,410 0.26% 13 阳 宇 1,192,052 1.32% 31 蒋 益 兴 238,410 0.26% 14 安 舟 900,000 1.00% 32 张 益 238,410 0.26% 15 许 波 900,000 1.00% 33 李 君 辉 119,206 0.13% 16 段 琳 900,000 1.00% 34 刘 利 59,602 0.07% 17 史 晓 丽 900,000 1.00% 35 汤 淑 艳 59,602 0.07% 18 李 严 帅 834,438 0.93% 36 社 会 公 众 股 - - 合 计 90,000,000 100.00% 四 公 司 最 近 三 年 及 一 期 的 财 务 数 据 和 主 要 财 务 指 标 根 据 立 信 会 计 师 事 务 所 出 具 的 信 会 师 报 字 2014 第 114668 号 审 计 报 告, 公 司 近 三 年 及 一 期 的 主 要 财 务 数 据 如 下 : ( 一 ) 合 并 资 产 负 债 表 主 要 数 据 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 流 动 资 产 46,653.98 37,835.28 25,707.72 20,290.31 非 流 动 资 产 24,959.87 21,495.73 14,956.47 8,556.84 资 产 合 计 71,613.85 59,331.02 40,664.20 28,847.15 流 动 负 债 33,490.45 29,997.97 21,606.89 16,296.77 非 流 动 负 债 1,904.88 2,035.08 1,106.14 313.47 负 债 合 计 35,395.34 32,033.05 22,713.03 16,610.24 归 属 于 母 公 司 所 有 者 权 益 36,018.47 27,297.97 17,951.17 12,236.92 少 数 股 东 权 益 200.05 - - - 股 东 权 益 合 计 36,218.52 27,297.97 17,951.17 12,236.92 ( 二 ) 合 并 利 润 表 主 要 数 据 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 营 业 收 入 47,911.86 53,605.75 36,832.40 28,198.68 营 业 利 润 10,906.46 10,864.09 6,541.39 4,730.65 利 润 总 额 11,566.31 11,041.70 6,725.90 4,858.35 净 利 润 9,845.55 9,346.80 5,714.25 4,085.70 归 属 于 母 公 司 股 东 的 净 利 润 9,845.50 9,346.80 5,714.25 4,085.70 ( 三 ) 合 并 现 金 流 量 表 主 要 数 据 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 8,721.62 8,379.87 5,845.96 2,210.87 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -4,082.01-7,162.52-6,022.88-2,339.24 1-1-24
筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 232.80-1,106.25 755.22 893.38 现 金 及 现 金 等 价 物 净 增 加 额 4,934.61 110.12 570.96 765.01 期 末 现 金 及 现 金 等 价 物 余 额 7,055.22 2,120.61 2,010.48 1,439.52 ( 四 ) 主 要 财 务 指 标 项 目 2014 年 1-9 月 /2014 年 9 月 30 日 2013 年 度 /2013 年 12 月 31 日 2012 年 度 /2012 年 12 月 31 日 2011 年 度 /2011 年 12 月 31 日 流 动 比 率 ( 倍 ) 1.39 1.26 1.19 1.25 速 动 比 率 ( 倍 ) 1.07 0.96 0.90 0.89 资 产 负 债 率 ( 母 公 司 ) 50.88% 55.11% 55.28% 56.88% 资 产 负 债 率 ( 合 并 ) 49.43% 53.99% 55.86% 57.58% 应 收 账 款 周 转 率 ( 次 ) 3.82 4.38 4.13 4.15 存 货 周 转 率 ( 次 / 年 ) 3.41 4.79 4.09 3.91 息 税 折 旧 摊 销 前 利 润 ( 万 元 ) 13,847.06 13,360.39 8,134.47 5,626.19 利 息 保 障 倍 数 ( 倍 ) 47.93 23.68 15.47 26.25 每 股 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 ( 元 ) 0.97 1.86 1.30 0.49 每 股 净 现 金 流 量 ( 元 ) 0.55 0.02 0.13 0.17 无 形 资 产 ( 扣 除 土 地 使 用 权 ) 占 净 资 产 比 率 0.20% 0.33% 0.42% 0.29% 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ( 万 元 ) 9,845.50 9,346.80 5,714.25 4,085.70 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ( 万 元 ) 9,284.63 9,195.83 5,557.41 3,977.16 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 每 股 净 资 产 ( 元 / 股 ) 4.00 6.07 3.99 2.72 五 本 次 发 行 概 况 股 票 种 类 人 民 币 普 通 股 (A 股 ) 股 票 面 值 发 行 股 数 定 价 方 式 发 行 价 格 发 行 方 式 发 行 对 象 承 销 方 式 人 民 币 1.00 元 不 超 过 3,000 万 股 ( 包 括 公 开 发 行 的 新 股 及 公 司 股 东 公 开 发 售 的 股 份 ), 且 不 低 于 本 次 发 行 后 公 司 总 股 本 的 25%, 其 中 预 计 公 开 发 售 股 份 最 高 不 超 过 2,000 万 股 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 所 得 资 金 不 归 公 司 所 有 根 据 向 符 合 资 格 的 询 价 对 象 初 步 询 价 结 果 和 市 场 情 况, 由 公 司 与 主 承 销 商 协 商 确 定 发 行 价 格 ( 或 届 时 按 中 国 证 监 会 认 可 的 其 他 方 式 确 定 发 行 价 格 ) 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 价 格 与 公 司 发 行 新 股 的 价 格 相 同 元 / 股 采 用 网 下 向 询 价 对 象 配 售 和 网 上 向 社 会 公 众 投 资 者 定 价 发 行 相 结 合 的 方 式 或 中 国 证 监 会 认 可 的 其 他 方 式 符 合 国 家 法 律 法 规 和 监 管 机 构 规 定 条 件 的 询 价 对 象 和 已 开 立 深 圳 证 券 交 易 所 股 票 交 易 账 户 的 境 内 自 然 人 法 人 等 投 资 者 ( 国 家 法 律 法 规 和 规 范 性 文 件 禁 止 购 买 者 除 外 ) 余 额 包 销 序 号 六 募 集 资 金 用 途 本 次 发 行 募 集 资 金 拟 全 部 用 于 以 下 项 目 : 项 目 名 称 投 资 总 额 ( 万 元 ) 项 目 核 准 情 况 1 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 8,762 川 投 资 备 51079912011601 0003 号 2 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 期 和 二 期 ) 17,844 川 投 资 备 51079912011601 0005 号 川 投 资 备 51079914042801 0029 号 3 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 8,112 川 投 资 备 51079914042801 0028 号 1-1-25
4 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 2,980 川 投 资 备 51079912011601 0004 号 5 其 他 与 主 营 业 务 相 关 的 营 运 资 金 项 目 如 若 本 次 实 际 发 行 募 集 资 金 低 于 上 述 资 金 需 求, 不 足 部 分 由 本 公 司 以 自 有 资 金 解 决 1-1-26
第 三 节 本 次 发 行 概 况 一 本 次 发 行 的 基 本 情 况 股 票 种 类 人 民 币 普 通 股 (A 股 ) 每 股 面 值 人 民 币 1.00 元 不 超 过 3,000 万 股 ( 包 括 公 开 发 行 的 新 股 及 公 司 股 东 公 开 发 售 的 股 份 ), 且 不 低 发 行 股 数 于 本 次 发 行 后 公 司 总 股 本 的 25%, 其 中 预 计 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 最 高 不 超 过 2,000 万 股 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 所 得 资 金 不 归 公 司 所 有 新 老 股 份 发 行 ( 售 ) 数 量 安 排 公 开 发 行 新 股 与 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 数 量 的 调 整 机 制 : 本 次 新 股 发 行 的 数 量 应 当 根 据 公 司 募 投 项 目 资 金 需 求 合 理 确 定 根 据 询 价 结 果, 合 理 确 定 新 股 发 行 数 量 ; 新 股 发 行 数 量 不 足 法 定 上 市 条 件 的, 可 以 通 过 转 让 老 股 增 加 公 开 发 行 股 票 的 数 量 本 次 新 股 发 行 与 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 最 终 数 量, 在 遵 循 前 述 原 则 基 础 上, 由 公 司 与 保 荐 机 构 ( 主 承 销 商 ) 协 商 共 同 确 定 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 具 体 方 案 : 公 司 根 据 拟 募 集 资 金 总 额 确 定 新 股 发 行 数 量, 新 股 发 行 数 量 不 足 法 定 上 市 条 件 的, 截 至 审 议 通 过 本 次 发 行 调 整 方 案 的 股 东 大 会 表 决 日, 已 持 有 公 司 股 份 满 36 个 月 的 股 东 均 有 资 格 参 加 公 开 发 售 股 份 ; 符 合 公 开 发 售 股 份 资 格 的 股 东 向 董 事 会 提 出 书 面 申 请, 确 认 参 加 公 开 发 售 股 份, 未 提 出 书 面 申 请 的 股 东 视 为 自 动 放 弃 参 与 公 开 发 售 ; 股 东 各 自 公 开 发 售 股 份 的 数 量 原 则 上 按 其 持 有 的 已 满 36 个 月 的 公 司 股 份 数 占 已 满 36 个 月 的 公 司 股 份 总 数 的 比 例, 及 公 开 发 售 股 份 总 数 相 乘 确 定 ; 作 为 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 的 股 东 公 开 发 售 股 份 不 得 超 过 其 各 自 原 持 有 数 量 的 25%, 超 过 部 分 由 富 临 集 团 公 开 发 售 ; 符 合 公 开 发 售 股 份 资 格 的 股 东 未 向 董 事 会 提 出 参 加 公 开 发 售 股 份 书 面 申 请 的, 其 放 弃 的 公 开 发 售 股 份 由 富 临 集 团 公 开 发 售 ; 股 东 公 开 发 售 股 份 不 得 导 致 公 司 的 股 权 结 构 发 生 重 大 变 化 或 实 际 控 制 人 发 生 变 更 发 行 费 用 分 摊 原 则 : 本 次 发 行 的 承 销 费 由 公 司 及 公 开 发 售 股 份 的 股 东 按 照 发 行 发 售 的 股 份 数 量 占 发 行 股 份 总 量 比 例 分 摊 ; 公 开 发 售 股 份 的 股 东 承 担 的 承 销 费 用 中, 每 个 股 东 承 担 的 承 销 费 金 额, 由 公 开 发 售 股 份 的 股 东 根 据 实 际 发 售 情 况 确 定 保 荐 费 审 计 费 律 师 费 信 息 披 露 费 发 行 手 续 费 等 由 公 司 承 担 根 据 向 符 合 资 格 的 询 价 对 象 初 步 询 价 结 果 和 市 场 情 况, 由 公 司 与 主 承 销 商 协 商 定 价 方 式 确 定 发 行 价 格 ( 或 届 时 按 中 国 证 监 会 认 可 的 其 他 方 式 确 定 发 行 价 格 ) 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 价 格 与 公 司 发 行 新 股 的 价 格 相 同 发 行 价 格 元 / 股 发 行 前 市 盈 率 倍 ( 每 股 收 益 按 照 年 度 经 审 计 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 前 后 孰 低 的 归 属 于 母 公 司 所 有 者 的 净 利 润 除 以 本 次 发 行 前 总 股 本 计 算 ) 发 行 后 市 盈 率 倍 ( 每 股 收 益 按 照 年 度 经 审 计 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 前 后 孰 低 的 归 属 于 母 公 司 所 有 者 的 净 利 润 除 以 本 次 发 行 后 总 股 本 计 算 ) 发 行 前 每 股 净 资 产 元 ( 以 截 至 年 月 日 经 审 计 的 净 资 产 数 据 计 算 ) 发 行 后 每 股 净 资 产 元 ( 按 年 月 日 经 审 计 的 净 资 产 加 上 本 次 发 行 预 计 募 集 资 金 净 额 之 和 除 以 发 行 后 总 股 本 计 算 ) 发 行 前 市 净 率 倍 ( 按 发 行 价 格 除 以 发 行 前 每 股 净 资 产 计 算 ) 发 行 后 市 净 率 倍 ( 按 发 行 价 格 除 以 发 行 后 每 股 净 资 产 计 算 ) 发 行 方 式 采 用 网 下 向 询 价 对 象 配 售 和 网 上 向 社 会 公 众 投 资 者 定 价 发 行 相 结 合 的 方 式 或 中 国 证 监 会 认 可 的 其 他 方 式 符 合 国 家 法 律 法 规 和 监 管 机 构 规 定 条 件 的 询 价 对 象 和 已 开 立 深 圳 证 券 交 易 所 发 行 对 象 股 票 交 易 账 户 的 境 内 自 然 人 法 人 等 投 资 者 ( 国 家 法 律 法 规 和 规 范 性 文 件 禁 止 购 买 者 除 外 ) 承 销 方 式 余 额 包 销 预 计 募 集 资 金 总 额 和 净 额 万 元, 扣 除 发 行 费 用 以 后 的 募 集 资 金 净 额 万 元 承 销 费 和 保 荐 费 保 荐 费 万 元, 承 销 费 按 募 集 资 金 总 额 的 % 收 取 1-1-27
审 计 验 资 费 用 评 估 费 用 律 师 费 用 发 行 手 续 费 用 万 元 万 元 万 元 万 元 二 本 次 发 行 的 有 关 当 事 人 ( 一 ) 发 行 人 名 称 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 住 所 绵 阳 市 经 开 区 板 桥 街 268 号 法 定 代 表 人 谭 建 伟 电 话 0816-6800673 传 真 0816-6800655 联 系 人 王 军 房 正 ( 二 ) 保 荐 人 ( 主 承 销 商 ) 名 称 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 住 所 北 京 市 西 城 区 德 胜 门 外 大 街 115 号 德 胜 尚 城 E 座 法 定 代 表 人 吴 涛 电 话 010-59366158 传 真 010-59366280 保 荐 代 表 人 陈 晓 荃 周 木 红 项 目 协 办 人 于 莉 项 目 组 成 员 黄 凯 张 琇 石 陈 跃 杰 汤 怀 德 刘 智 博 甘 霖 ( 三 ) 发 行 人 律 师 名 称 北 京 市 康 达 律 师 事 务 所 住 所 北 京 市 朝 阳 区 幸 福 二 村 40 号 C 座 40-3 四 - 五 层 机 构 负 责 人 付 洋 电 话 010-50867666 传 真 010-50867998 经 办 律 师 王 华 鹏 安 恒 跃 ( 四 ) 审 计 机 构 验 资 机 构 名 称 立 信 会 计 师 事 务 所 ( 特 殊 普 通 合 伙 ) 住 所 上 海 南 京 东 路 61 号 4 楼 联 系 地 址 上 海 南 京 东 路 61 号 4 楼 机 构 负 责 人 朱 建 弟 电 话 021-63391166 传 真 021-63392558 注 册 会 计 师 顾 雪 峰 金 琦 麦 福 伦 ( 五 ) 评 估 机 构 名 称 住 所 联 系 地 址 银 信 资 产 评 估 有 限 公 司 上 海 市 崇 明 县 城 桥 镇 中 津 桥 路 22 号 后 三 楼 上 海 市 南 京 东 路 61 号 5F 1-1-28
机 构 负 责 人 梅 惠 民 电 话 021-63391088 传 真 021-63391116 注 册 资 产 评 估 师 陆 雯 萍 孙 迅 ( 六 ) 申 请 上 市 交 易 所 名 称 深 圳 证 券 交 易 所 住 所 深 圳 市 深 南 东 路 5045 号 电 话 0755-82083333 传 真 0755-82083164 ( 七 ) 股 票 登 记 机 构 名 称 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 深 圳 分 公 司 住 所 深 圳 市 深 南 中 路 1093 号 中 信 大 厦 18 楼 电 话 0755-25938000 传 真 0755-25988122 ( 八 ) 主 承 销 商 收 款 银 行 开 户 行 中 国 建 设 银 行 北 京 安 慧 支 行 户 名 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 账 号 三 发 行 人 与 本 次 发 行 有 关 的 当 事 人 之 间 的 关 系 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 发 行 人 与 本 次 发 行 有 关 的 中 介 机 构 及 其 负 责 人 高 级 管 理 人 员 及 经 办 人 员 之 间 不 存 在 任 何 直 接 或 间 接 的 股 权 关 系 或 其 他 权 益 关 系 四 发 行 上 市 的 相 关 重 要 日 期 发 行 公 告 刊 登 日 期 年 月 日 询 价 推 介 时 间 年 月 日 定 价 公 告 刊 登 日 期 年 月 日 申 购 日 期 和 缴 款 日 期 年 月 日 预 计 股 票 上 市 日 期 年 月 日 请 投 资 者 关 注 发 行 人 及 保 荐 人 ( 主 承 销 商 ) 首 创 证 券 在 相 关 媒 体 披 露 的 公 告 本 次 发 行 的 股 票 于 发 行 后 将 尽 快 在 深 圳 证 券 交 易 所 挂 牌 交 易 1-1-29
第 四 节 风 险 因 素 投 资 者 在 评 价 发 行 人 本 次 发 行 的 股 票 时, 除 本 招 股 说 明 书 提 供 的 其 他 各 项 资 料 外, 应 特 别 认 真 地 考 虑 下 述 各 项 风 险 因 素 下 述 风 险 因 素 根 据 重 要 性 原 则 或 可 能 影 响 投 资 决 策 的 程 度 大 小 排 序, 该 排 序 并 不 表 示 风 险 因 素 依 次 发 生 一 成 长 性 风 险 2011 年 度 2012 年 度 和 2013 年 度, 公 司 营 业 收 入 分 别 为 28,198.68 万 元 36,832.40 万 元 和 53,605.75 万 元, 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 分 别 为 3,977.16 万 元 5,557.41 万 元 和 9,195.83 万 元, 年 复 合 增 长 率 分 别 达 到 37.88% 和 52.06% 未 来 公 司 的 成 长 性 是 否 能 继 续 保 持, 受 到 宏 观 经 济 形 势 行 业 发 展 趋 势 技 术 更 新 速 度 市 场 竞 争 格 局 采 购 成 本 变 动 产 品 价 格 变 动 等 多 种 因 素 的 影 响 若 未 来 出 现 不 利 于 公 司 业 绩 增 长 的 情 况, 将 导 致 公 司 目 前 的 高 成 长 性 难 以 维 持 二 宏 观 经 济 周 期 波 动 的 风 险 公 司 主 营 业 务 为 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 与 销 售, 属 于 汽 车 零 部 件 制 造 行 业, 与 汽 车 行 业 发 展 状 况 和 行 业 景 气 度 密 切 相 关 汽 车 行 业 作 为 国 民 经 济 的 支 柱 产 业 之 一, 与 宏 观 经 济 相 关 性 明 显 国 际 国 内 宏 观 经 济 周 期 性 波 动 引 起 市 场 需 求 的 变 动, 将 对 汽 车 生 产 和 销 售 带 来 较 大 影 响 通 常 当 宏 观 经 济 处 于 上 升 阶 段 时, 市 场 对 商 用 车 乘 用 车 的 需 求 会 增 加 ; 相 应 的 当 宏 观 经 济 处 于 下 行 阶 段 时, 市 场 需 求 减 少, 整 个 汽 车 行 业 发 展 速 度 会 放 缓 受 国 际 金 融 危 机 的 影 响,2009 年 全 球 汽 车 销 量 较 危 机 发 生 前 的 2007 年 下 滑 达 10%, 但 以 中 国 为 代 表 的 新 兴 市 场 销 量 却 大 幅 增 加, 我 国 2009 年 2010 年 汽 车 销 量 环 比 增 长 分 别 达 45.46% 和 32.37% 在 经 历 了 2009 年 和 2010 年 的 高 速 增 长 后, 2011 年 我 国 汽 车 销 量 增 速 明 显 放 缓, 较 上 年 仅 增 长 2.44%;2012 年, 在 家 庭 消 费 市 场 的 大 力 推 动 下, 我 国 汽 车 产 销 实 现 双 增 长, 总 体 呈 现 企 稳 回 升 态 势, 特 别 是 以 家 庭 消 费 为 主 导 的 乘 用 车 市 场 销 量 同 比 增 长 达 7.07%;2013 年 度, 我 国 汽 车 销 量 达 2,198.41 万 辆, 同 比 增 长 13.87%, 增 速 高 于 预 期 1-1-30
虽 然 目 前 我 国 经 济 平 稳 增 长 态 势 没 有 出 现 较 大 的 逆 转, 人 均 收 入 的 增 长 和 家 庭 消 费 能 力 的 提 升 将 会 继 续 推 动 汽 车 特 别 是 乘 用 车 消 费 市 场 的 繁 荣 但 如 果 我 国 宏 观 经 济 环 境 出 现 短 期 剧 烈 波 动 并 导 致 汽 车 产 业 出 现 萎 缩, 公 司 的 经 营 将 受 到 一 定 程 度 的 不 利 影 响 三 国 内 汽 车 消 费 政 策 和 产 业 政 策 变 化 的 风 险 2008 年 国 际 金 融 危 机 以 来, 国 家 陆 续 推 出 减 征 购 置 税 汽 车 下 乡 和 汽 车 以 旧 换 新 等 多 项 汽 车 消 费 刺 激 政 策 2009 年, 中 国 汽 车 销 量 达 1,364 万 辆, 同 比 增 幅 超 过 45%, 一 举 超 过 美 国, 成 为 全 球 最 大 汽 车 销 售 市 场 2010 年, 国 内 车 辆 销 售 继 续 增 长 32%, 销 量 超 过 1,800 万 辆, 有 利 地 促 进 了 我 国 经 济 的 发 展 但 随 着 汽 车 保 有 量 的 快 速 增 长, 机 动 车 尾 气 排 放 对 城 市 环 境 污 染 影 响 加 剧, 交 通 出 行 状 况 不 断 恶 化, 能 源 消 耗 加 大 等 问 题 逐 步 凸 显, 因 此 从 2011 年 开 始 国 家 汽 车 消 费 和 产 业 政 策 出 现 转 向, 一 些 刺 激 汽 车 消 费 的 政 策 开 始 逐 步 淡 出, 部 分 一 二 线 城 市, 如 上 海 北 京 贵 阳 广 州 天 津 杭 州 等 相 继 施 行 限 购, 同 步 配 套 一 些 车 辆 限 行 措 施 受 上 述 政 策 影 响, 我 国 汽 车 消 费 市 场 增 速 有 所 减 缓, 特 别 是 一 线 城 市 汽 车 销 量 出 现 下 降 与 此 同 时, 国 家 也 出 台 了 一 系 列 的 推 动 汽 车 节 能 减 排 产 业 升 级 鼓 励 自 主 品 牌 及 新 能 源 汽 车 发 展 的 政 策, 为 我 国 汽 车 行 业 健 康 发 展 指 明 了 方 向 总 体 来 看, 我 国 汽 车 消 费 市 场 虽 然 面 临 着 短 期 内 消 费 政 策 趋 紧 的 局 面, 但 长 期 依 然 被 看 好 但 如 果 公 司 不 能 有 效 应 对 汽 车 消 费 政 策 带 来 的 市 场 变 化, 或 无 法 适 应 汽 车 产 业 转 型 升 级 的 发 展 趋 势, 公 司 的 生 产 经 营 将 会 受 到 一 定 程 度 的 不 利 影 响 四 公 司 后 续 新 产 品 研 发 不 力 的 风 险 随 着 全 球 经 济 一 体 化 消 费 多 样 化 以 及 市 场 竞 争 的 加 剧, 汽 车 整 车 制 造 厂 商 已 逐 步 向 精 简 机 构 降 低 零 部 件 自 制 率 打 造 供 应 链 的 方 向 转 变, 因 此 对 其 配 套 零 部 件 供 应 商 的 依 赖 逐 步 加 强 进 入 产 业 链 供 应 体 系 的 零 部 件 企 业 存 在 先 发 优 势, 随 着 双 方 同 步 开 发 和 合 作 开 发 的 进 行, 零 部 件 企 业 在 主 机 厂 推 出 新 机 型 之 前 就 已 介 入 配 套 零 部 件 的 开 发, 若 开 发 成 功, 一 旦 新 机 型 推 出, 就 优 先 成 为 该 零 部 件 的 指 定 供 应 商 而 且, 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 作 为 发 动 机 的 核 心 部 件, 主 机 厂 与 其 配 套 商 在 批 量 供 货 1-1-31
之 前 需 要 经 过 长 期 且 费 用 高 昂 的 产 品 开 发 阶 段, 开 发 过 程 具 有 难 度 大 投 入 大 风 险 大 的 特 点 配 套 商 成 功 进 入 主 机 厂 配 套 体 系 后, 两 者 将 形 成 较 为 紧 密 的 配 套 关 系, 出 于 时 间 成 本 和 机 会 成 本 的 考 虑, 在 发 动 机 的 生 命 周 期 内 便 不 会 轻 易 更 换 因 此, 公 司 零 部 件 新 产 品 的 超 前 开 发 和 同 步 开 发 能 力 开 发 成 功 与 否, 将 在 很 大 程 度 上 决 定 公 司 未 来 的 业 务 发 展, 是 影 响 公 司 经 营 业 绩 与 持 续 竞 争 力 的 关 键 因 素 若 未 来 公 司 已 签 订 技 术 开 发 协 议 的 新 品 研 发 项 目 不 能 及 时 开 发 成 功, 或 没 有 储 备 足 够 的 先 进 技 术, 或 前 瞻 性 预 研 项 目 研 发 方 向 偏 离 行 业 发 展 方 向, 则 公 司 的 未 来 经 营 将 会 受 到 较 大 的 影 响 五 公 司 无 法 有 效 应 对 产 品 价 格 下 降 的 风 险 作 为 汽 车 产 业 价 值 链 上 重 要 环 节 的 汽 车 精 密 零 部 件 制 造 业 企 业, 其 产 品 价 格 与 下 游 整 车 市 场 价 格 具 有 较 强 的 关 联 性 一 般 配 套 新 车 型 和 改 款 车 型 上 市 初 期, 汽 车 售 价 较 高, 汽 车 零 部 件 利 润 水 平 也 相 应 较 高 ; 随 着 替 代 车 型 上 市, 原 有 车 型 会 逐 步 降 价, 整 车 厂 为 了 保 证 其 利 润 水 平, 会 要 求 一 级 配 套 商 相 应 产 品 每 年 有 一 定 比 例 的 降 价, 通 常 为 3% 至 5% 不 等, 而 一 级 配 套 商 也 会 将 该 降 价 诉 求 传 导 至 二 级 配 套 商, 并 依 次 传 导 作 为 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 行 业 企 业, 虽 然 主 机 厂 在 选 择 供 应 商 时 首 要 考 虑 的 因 素 是 质 量 和 技 术 而 非 价 格, 但 汽 车 产 品 价 格 走 势 特 点 决 定 了 在 单 个 项 目 产 品 批 量 供 应 后 主 机 厂 凭 借 其 在 产 业 链 上 的 强 势 地 位 仍 有 一 定 降 价 诉 求 如 果 公 司 客 户 未 来 大 幅 度 压 低 采 购 价 格 或 者 公 司 应 对 销 售 价 格 下 降 的 措 施 失 效, 销 售 价 格 大 幅 下 降 仍 将 会 对 公 司 经 营 业 绩 带 来 一 定 的 不 利 影 响 六 公 司 主 要 客 户 相 对 集 中 风 险 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 向 前 五 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 累 计 销 售 实 现 收 入 占 公 司 主 营 业 务 收 入 比 重 分 别 为 64.41% 64.77% 57.88% 和 61.28%, 客 户 集 中 度 较 高 这 种 状 况 主 要 是 由 汽 车 行 业 整 车 厂 ( 含 主 机 厂 ) 集 中 度 较 高 的 行 业 特 性 和 主 机 厂 一 般 对 单 个 零 部 件 采 取 相 对 集 中 的 采 购 政 策 决 定 的,2010 年 度 我 国 前 五 大 汽 车 集 团 发 动 机 产 量 占 比 高 达 70% 以 上 ; 同 时, 公 司 早 期 产 能 不 足 也 在 一 定 程 度 上 制 约 了 公 司 主 机 客 户 数 量 的 增 长 报 告 1-1-32
期, 公 司 通 过 加 大 研 发 投 入 和 扩 大 生 产 规 模, 积 极 开 拓 主 机 市 场, 目 前 已 有 主 机 客 户 50 余 家, 其 中 国 内 自 主 品 牌 主 机 厂 30 家 合 资 品 牌 主 机 厂 14 家 境 外 主 机 厂 6 家 公 司 主 要 客 户 包 括 上 汽 通 用 五 菱 东 岳 动 力 航 天 三 菱 奇 瑞 汽 车 神 龙 汽 车 东 风 商 用 车 长 城 汽 车 东 安 汽 发 江 淮 汽 车 比 亚 迪 昌 河 铃 木 新 晨 动 力 等, 客 户 结 构 较 为 稳 定, 均 为 国 内 知 名 汽 车 发 动 机 生 产 厂 商, 规 模 较 大 实 力 雄 厚 信 用 状 况 良 好, 报 告 期 内 上 述 客 户 都 不 存 在 严 重 经 营 问 题, 也 未 出 现 上 述 多 家 客 户 同 时 产 生 大 的 经 营 问 题 的 情 况 如 果 公 司 上 述 主 要 客 户 未 来 发 生 较 大 经 营 风 险, 而 公 司 在 短 期 内 又 无 法 开 拓 新 客 户, 则 将 对 公 司 生 产 经 营 造 成 一 定 影 响 七 公 司 原 材 料 外 协 比 例 较 高 的 风 险 根 据 汽 车 及 零 部 件 行 业 生 产 模 式 的 特 点, 公 司 采 取 了 紧 抓 市 场 和 研 发 做 强 精 密 制 造 的 经 营 策 略, 即 以 市 场 为 导 向, 重 点 抓 住 技 术 研 发 精 密 加 工 装 配 检 测 等 具 有 高 附 加 值 和 核 心 技 术 的 关 键 环 节, 而 对 非 核 心 工 序 等 普 通 生 产 环 节 则 依 托 社 会 化 生 产 协 作, 以 充 分 利 用 绵 阳 科 技 城 及 国 内 成 熟 的 毛 坯 成 型 和 机 加 工 资 源, 突 破 公 司 在 资 金 设 备 厂 房 和 人 力 等 方 面 的 限 制, 集 中 资 源 进 行 新 产 品 研 发 工 艺 革 新 和 扩 大 公 司 整 体 产 能, 以 形 成 公 司 整 体 最 大 规 模 效 应 报 告 期 内 公 司 建 立 了 一 整 套 的 包 括 供 应 方 筛 选 招 标 定 价 供 货 质 量 控 制 结 算 考 核 淘 汰 及 保 密 等 的 外 协 管 理 制 度, 并 且 一 直 对 外 协 供 应 商 进 行 严 格 的 筛 选 和 管 理, 各 外 协 供 应 商 也 一 直 供 货 及 时 质 量 稳 定 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 以 采 购 毛 坯 件 或 购 买 外 协 加 工 服 务 等 形 式 累 计 向 外 协 供 应 商 采 购 的 金 额 分 别 达 同 期 生 产 成 本 的 61.38% 57.01% 57.90% 和 56.18% 如 果 未 来 生 产 经 营 过 程 中 外 协 采 购 的 质 量 价 格 以 及 供 货 及 时 性 等 发 生 较 大 变 化, 而 公 司 在 短 期 内 又 无 法 寻 找 到 合 适 的 替 代 供 应 商 或 通 过 自 身 投 入 亦 不 能 按 期 达 成 相 应 生 产 能 力, 则 将 对 公 司 生 产 经 营 造 成 一 定 影 响 八 税 收 优 惠 政 策 变 化 的 风 险 2011 年 7 月 27 日, 财 政 部 海 关 总 署 和 国 家 税 务 总 局 联 合 下 发 了 关 于 深 入 实 施 西 部 大 开 发 战 略 有 关 税 收 政 策 问 题 的 通 知 ( 财 税 2011 58 号 ), 规 1-1-33
定 自 2011 年 1 月 1 日 至 2020 年 12 月 31 日, 对 设 在 西 部 地 区 的 鼓 励 类 产 业 企 业 减 按 15% 的 税 率 征 收 企 业 所 得 税 上 述 鼓 励 类 产 业 企 业 是 指 以 西 部 地 区 鼓 励 类 产 业 目 录 中 规 定 的 产 业 项 目 为 主 营 业 务, 且 其 主 营 业 务 收 入 占 企 业 收 入 总 额 70% 以 上 的 企 业 2014 年 8 月 20 日, 国 家 发 展 和 改 革 委 员 会 发 布 了 西 部 地 区 鼓 励 类 产 业 目 录 ( 国 家 发 展 和 改 革 委 员 会 令 2014 年 第 15 号 ), 公 司 及 子 公 司 万 瑞 尔 主 营 业 务 符 合 西 部 地 区 的 鼓 励 类 产 业 目 录 依 据 2011 年 8 月 四 川 省 经 济 和 信 息 化 委 员 会 出 具 的 关 于 印 发 < 国 家 鼓 励 类 产 业 政 策 确 认 暂 行 办 法 > 的 通 知 ( 川 经 信 产 业 2011 416 号 ), 对 通 过 审 查 核 实 后, 确 认 符 合 产 业 政 策 的 企 业, 省 经 信 委 出 具 川 经 信 产 业 函 文 号 的 确 认 函, 作 为 企 业 申 请 办 理 享 受 西 部 大 开 发 优 惠 政 策 手 续 的 依 据 2012 年, 四 川 省 经 济 和 信 息 化 委 员 会 下 发 了 四 川 省 经 济 和 信 息 化 委 员 会 关 于 确 认 四 川 九 州 特 种 润 滑 油 有 限 责 任 公 司 等 18 户 企 业 主 营 业 务 为 国 家 鼓 励 类 产 业 项 目 的 批 复 ( 川 经 信 产 业 函 2012 574 号 ) 及 四 川 省 经 济 和 信 息 化 委 员 会 关 于 确 认 中 铁 二 局 集 团 勘 测 设 计 员 有 限 责 任 公 司 等 19 户 企 业 主 营 业 务 为 国 家 鼓 励 类 产 业 项 目 的 批 复 ( 川 经 信 产 业 函 2012 531 号 ), 认 定 公 司 及 子 公 司 万 瑞 尔 主 营 业 务 为 产 业 结 构 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 中 的 鼓 励 类 产 业 项 目 依 据 2012 年 5 月 四 川 省 国 家 税 务 局 出 具 的 关 于 认 真 落 实 西 部 大 开 发 战 略 有 关 企 业 所 得 税 优 惠 政 策 的 公 告 (2012 年 第 7 号 ), 对 符 合 总 局 公 告 规 定 要 求, 申 请 享 受 西 部 大 开 发 税 收 优 惠 政 策 缴 纳 企 业 所 得 税 的 企 业, 第 一 年 报 经 县 ( 市 区 ) 国 税 局 审 核 确 认, 第 二 年 及 以 后 年 度 报 经 县 ( 市 区 ) 国 税 局 备 案 后, 可 减 按 15% 税 率 缴 纳 企 业 所 得 税, 在 西 部 地 区 鼓 励 类 产 业 目 录 公 布 前, 企 业 符 合 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2005 年 版 ) 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 版 ) 外 商 投 资 产 业 指 导 目 录 (2007 年 修 订 ) 和 中 西 部 地 区 优 势 产 业 目 录 (2008 年 修 订 ) 范 围 的 ( 除 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 第 二 类 限 制 类 和 第 三 类 淘 汰 类 ), 已 报 经 主 管 国 税 机 关 审 批 确 认 的, 暂 继 续 执 行 ; 未 报 经 主 管 国 税 机 关 审 批 确 认 的, 由 企 业 在 汇 算 清 缴 结 束 前 提 出 申 请, 经 主 管 国 税 机 关 审 核 确 认, 其 企 业 所 得 税 可 按 照 15% 税 率 缴 纳, 发 行 人 及 子 公 司 万 瑞 尔 均 按 西 部 大 开 发 的 优 惠 税 率 进 行 了 2011 年 度 及 2012 年 度 及 2013 年 度 的 所 得 税 汇 算 清 缴 工 作, 且 四 川 省 绵 阳 市 涪 城 区 地 方 税 务 局 已 批 准 发 行 人 2011 年 度 及 1-1-34
2012 年 度 及 2013 年 度 执 行 15% 的 企 业 所 得 税 税 率 ; 子 公 司 万 瑞 尔 系 首 次 申 报 西 部 大 开 发 税 收 优 惠 政 策, 依 据 国 家 税 务 总 局 关 于 深 入 实 施 西 部 大 开 发 战 略 有 关 企 业 所 得 税 问 题 的 公 告 (2012 年 第 12 号 ), 第 一 年 须 报 主 管 税 务 机 关 审 核 确 认, 第 二 年 及 以 后 年 度 实 行 备 案 管 理 的 规 定, 万 瑞 尔 于 2012 年 5 月 15 日 获 得 了 四 川 省 绵 阳 市 涪 城 区 国 家 税 务 局 出 具 的 企 业 所 得 税 优 惠 申 请 审 批 表, 同 意 其 自 2011 年 开 始 执 行 15% 的 企 业 所 得 税 税 率 ; 后 分 别 于 2013 年 5 月 14 日 及 2014 年 4 月 9 日 获 得 了 四 川 省 绵 阳 市 涪 城 区 国 家 税 务 局 出 具 的 企 业 所 得 税 优 惠 备 案 登 记 ( 年 审 ) 表, 同 意 其 2012 年 度 及 2013 年 度 继 续 执 行 15% 的 企 业 所 得 税 税 率 虽 然 发 行 人 及 子 公 司 万 瑞 尔 符 合 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 及 西 部 地 区 鼓 励 类 产 业 目 录 ( 发 改 委 令 第 15 号 ) 并 且 亦 据 此 按 15% 的 税 率 进 行 了 所 得 税 汇 算 清 缴, 但 倘 若 未 来 发 行 人 及 子 公 司 万 瑞 尔 不 符 合 西 部 地 区 鼓 励 类 产 业 目 录 中 所 规 定 产 业 或 不 能 被 有 权 税 务 机 关 审 核 确 认 或 西 部 大 开 发 税 收 优 惠 政 策 到 期 后 不 再 执 行, 则 仍 需 按 照 25% 税 率 缴 纳 企 业 所 得 税, 进 而 对 公 司 经 营 业 绩 造 成 一 定 影 响 九 新 能 源 汽 车 技 术 发 展 带 来 的 风 险 公 司 产 品 主 要 为 汽 车 发 动 机 等 内 燃 机 配 套 的 精 密 零 部 件 目 前, 无 论 国 际 上 还 是 国 内, 新 能 源 汽 车 已 开 始 逐 步 兴 起, 并 有 蓬 勃 发 展 之 势, 且 受 到 各 国 政 策 的 大 力 支 持 与 传 统 以 石 油 为 动 力 的 内 燃 机 汽 车 不 同, 新 能 源 汽 车, 尤 其 是 以 蓄 电 池 作 为 动 力 的 纯 电 动 车, 无 需 配 置 目 前 传 统 的 汽 车 发 动 机 虽 然 新 能 源 汽 车 在 节 能 环 保 安 全 经 济 适 用 等 各 方 面 还 有 很 多 问 题 有 待 克 服, 但 随 着 技 术 的 发 展, 未 来 五 至 十 年 新 能 源 汽 车 很 有 可 能 会 在 汽 车 市 场 占 有 重 要 的 一 席, 其 中 纯 电 动 汽 车 也 很 可 能 逐 步 成 为 汽 车 市 场 主 流 车 型 之 一, 这 将 会 给 发 动 机 及 发 动 机 零 部 件 行 业 格 局 带 来 深 远 的 影 响 我 国 正 积 极 推 动 新 能 源 汽 车 的 发 展 2013 年 9 月, 财 政 部 等 四 部 委 联 合 发 布 关 于 继 续 开 展 新 能 源 汽 车 推 广 应 用 工 作 的 通 知, 对 消 费 者 购 买 新 能 源 汽 车 ( 符 合 要 求 的 纯 电 动 汽 车 插 电 式 混 合 动 力 汽 车 和 燃 料 电 池 汽 车 ) 给 予 补 贴, 重 点 加 大 政 府 机 关 公 共 机 构 公 交 等 领 域 新 能 源 汽 车 推 广 力 度 未 来 倘 若 公 司 不 能 及 时 开 发 出 适 应 市 场 发 展 的 汽 车 精 密 零 部 件 新 产 品, 则 将 会 给 公 司 生 产 经 营 带 来 不 利 影 响 1-1-35
十 汽 车 市 场 竞 争 加 剧 风 险 现 阶 段 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 竞 争 较 为 激 烈 随 着 我 国 汽 车 行 业 的 快 速 发 展, 国 际 各 大 知 名 汽 车 零 部 件 及 配 件 制 造 厂 商 均 瞄 准 了 我 国 汽 车 市 场 的 巨 大 容 量, 纷 纷 在 我 国 境 内 建 立 生 产 基 地 并 开 展 销 售, 试 图 以 其 研 发 能 力 技 术 实 力 生 产 规 模 和 品 牌 影 响 等 获 取 我 国 汽 车 零 部 件 及 配 件 市 场 份 额, 目 前 外 资 已 控 制 了 国 内 高 达 70% 以 上 的 关 键 汽 车 零 部 件 的 主 要 市 场 份 额, 给 本 土 汽 车 零 部 件 厂 商 带 来 了 巨 大 的 挑 战 公 司 竞 争 对 手 主 要 是 制 造 发 动 机 精 密 零 部 件 的 德 资 美 资 和 日 资 零 部 件 企 业, 目 前 在 行 业 内 占 有 市 场 主 要 份 额 若 未 来 汽 车 市 场 容 量 出 现 饱 和, 市 场 竞 争 进 一 步 加 剧, 而 公 司 又 不 能 采 取 有 效 措 施 巩 固 现 有 竞 争 优 势, 提 高 市 场 占 有 率, 则 将 对 公 司 未 来 生 产 经 营 产 生 影 响 十 一 汽 车 市 场 开 拓 的 风 险 公 司 产 品 主 要 用 于 汽 车 发 动 机, 产 品 质 量 对 汽 车 整 体 性 能 影 响 较 大, 因 此 汽 车 整 车 厂 商 和 发 动 机 制 造 商 在 选 择 供 应 商 时, 一 般 采 取 严 格 的 采 购 认 证 制 度, 供 应 商 一 旦 通 过 该 采 购 认 证, 通 常 能 够 与 客 户 建 立 长 期 稳 定 的 合 作 关 系 目 前, 公 司 已 经 与 国 内 外 50 余 家 主 机 厂 建 立 了 长 期 稳 定 的 合 作 关 系 但 是, 随 着 我 国 汽 车 产 业 快 速 升 级, 主 机 厂 将 对 零 部 件 产 品 技 术 性 能 要 求 越 来 越 高 如 果 公 司 在 研 发 设 计 制 造 质 量 产 能 及 供 货 及 时 性 等 方 面 又 不 能 达 到 主 机 厂 的 要 求, 则 可 能 存 在 公 司 产 品 无 法 进 入 客 户 采 购 体 系 无 法 顺 利 开 拓 新 市 场 的 风 险, 进 而 对 公 司 的 经 营 造 成 一 定 程 度 的 不 利 影 响 十 二 募 集 资 金 项 目 投 产 后 的 产 量 扩 张 导 致 的 产 品 销 售 风 险 根 据 国 内 外 市 场 的 需 求 情 况, 公 司 本 次 募 集 资 金 投 向 包 括 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 年 产 180 万 套 发 动 机 可 变 气 门 系 统 项 目 以 及 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 与 公 司 的 整 体 发 展 战 略 相 一 致, 符 合 国 家 产 业 政 策, 符 合 节 能 减 排 的 汽 车 产 业 政 策 导 向, 有 良 好 的 市 场 发 展 前 景 上 述 项 目 的 产 品 产 能 与 公 司 目 前 产 能 相 比, 都 较 大 幅 度 的 增 加 如 果 未 来 公 司 对 现 有 客 户 销 售 乏 力 或 新 客 户 拓 展 不 力, 将 导 致 募 集 资 金 投 1-1-36
资 项 目 投 产 后 产 生 产 品 销 售 风 险, 进 而 对 公 司 业 绩 造 成 不 利 影 响 十 三 募 集 资 金 项 目 投 产 后 新 增 固 定 资 产 折 旧 风 险 本 次 募 集 资 金 到 位 并 且 项 目 施 工 全 部 完 成 后, 预 计 将 新 增 固 定 资 产 31,160 万 元 以 现 行 固 定 资 产 折 旧 政 策, 项 目 建 成 后 年 折 旧 预 计 将 增 加 2,424 万 元 根 据 测 算, 募 集 资 金 项 目 达 产 后 新 增 销 售 收 入 及 利 润 总 额 预 计 可 以 抵 消 募 投 项 目 新 增 的 折 旧 费 用, 但 若 市 场 环 境 发 生 重 大 不 利 变 化, 公 司 将 面 临 现 有 业 务 及 募 投 项 目 产 生 的 收 入 及 利 润 水 平 无 法 消 化 固 定 资 产 折 旧 和 无 形 资 产 摊 销 的 风 险, 进 而 对 公 司 业 绩 造 成 不 利 影 响 十 四 公 司 短 期 内 净 资 产 收 益 率 下 降 风 险 截 至 2014 年 9 月 末, 本 公 司 净 资 产 为 36,218.52 万 元 本 次 发 行 完 成 后, 公 司 净 资 产 规 模 将 有 较 大 幅 度 增 长, 而 募 集 资 金 投 资 项 目 全 部 建 成 投 产 并 产 生 效 益 需 要 一 定 时 间, 因 此, 预 计 本 次 发 行 后, 短 期 内 本 公 司 存 在 因 净 资 产 增 长 较 快 而 导 致 净 资 产 收 益 率 下 降 的 风 险 十 五 募 集 资 金 投 资 项 目 的 组 织 实 施 风 险 在 募 集 资 金 项 目 的 实 施 过 程 中, 可 能 会 遇 到 诸 如 国 家 宏 观 政 策 市 场 技 术 财 务 变 化 以 及 资 金 投 入 延 迟 等 因 素 导 致 各 项 目 实 施 的 条 件 发 生 变 化, 同 时 也 会 受 企 业 自 身 管 理 水 平 和 技 术 力 量 等 内 在 因 素 的 影 响, 导 致 项 目 不 能 如 期 完 成 或 不 能 实 现 预 期 收 益, 从 而 影 响 公 司 的 经 营 业 绩 十 六 公 司 管 理 能 力 无 法 适 应 未 来 经 营 发 展 变 化 的 风 险 公 司 通 过 多 年 健 康 发 展 已 经 建 立 了 较 为 完 善 的 组 织 运 行 模 式 和 管 理 制 度 体 系, 并 且 培 养 了 一 批 经 验 丰 富 的 经 营 管 理 人 才 ; 同 时 也 不 断 提 高 公 司 治 理 水 平, 积 极 发 挥 专 门 委 员 会 监 事 会 和 独 立 董 事 的 作 用 但 是 随 着 未 来 市 场 环 境 的 变 化 和 公 司 的 经 营 发 展 变 化, 尤 其 是 本 次 发 行 完 成 之 后, 公 司 资 产 规 模 将 得 到 一 定 幅 度 的 增 加, 这 对 公 司 的 经 营 管 理 能 力 提 出 了 更 高 的 要 求 公 司 未 来 面 临 着 管 理 能 力 无 法 适 应 未 来 经 营 发 展 变 化 的 风 险 1-1-37
十 七 公 司 技 术 人 才 建 设 及 流 失 风 险 作 为 汽 车 发 动 机 精 密 机 械 零 部 件 的 制 造 和 销 售 企 业, 高 素 质 的 技 术 人 才 对 公 司 的 未 来 发 展 举 足 轻 重 公 司 为 大 力 推 进 创 新 和 技 术 进 步, 需 要 加 速 形 成 具 有 企 业 特 色 的 科 技 研 发 体 系 和 核 心 技 术 团 队 目 前, 公 司 的 研 发 基 础 在 于 拥 有 一 支 技 术 过 硬 敢 于 创 新 的 研 发 团 队 及 较 为 先 进 的 研 发 体 制, 公 司 的 核 心 技 术 均 来 源 于 研 发 团 队 的 整 体 努 力, 不 存 在 依 赖 个 别 核 心 技 术 人 员 的 情 况 随 着 技 术 更 新 加 快 和 市 场 竞 争 加 剧, 技 术 人 才 竞 争 也 日 趋 激 烈, 公 司 已 建 立 了 一 系 列 吸 引 和 稳 定 核 心 技 术 人 员 的 技 术 创 新 管 理 机 制, 包 括 提 高 技 术 人 员 福 利 待 遇 建 立 技 术 项 目 奖 励 制 度 增 加 培 训 机 会 签 署 保 密 协 议 创 造 良 好 的 工 作 和 文 化 氛 围 等, 也 在 积 极 探 索 外 部 引 入 专 家 型 人 才 和 内 部 培 养 人 才 相 结 合 的 方 式, 不 断 完 善 技 术 人 才 队 伍, 建 立 健 全 人 才 管 理 使 用 机 制 但 如 果 公 司 未 来 在 人 才 引 进 和 管 理 方 面 不 能 跟 上 形 势 发 展 需 要, 将 可 能 导 致 研 发 水 平 停 滞 不 前, 人 员 素 质 无 法 得 到 有 效 提 高 或 出 现 人 才 流 失 情 形, 从 而 对 本 公 司 的 生 产 经 营 造 成 一 定 影 响 十 八 产 品 质 量 索 赔 的 风 险 公 司 自 创 立 以 来, 始 终 坚 持 以 顾 客 最 终 满 意 为 宗 旨, 以 过 程 受 控, 系 统 稳 定 为 质 量 管 理 理 念, 建 立 了 全 员 参 与 的 全 过 程 质 量 管 理 体 系, 制 定 了 一 系 列 质 量 管 理 规 章 制 度 公 司 先 后 通 过 了 ISO9002 质 量 体 系 认 证 ISO/TS16949 质 量 体 系 认 证 以 及 ISO14001 环 境 体 系 认 证, 产 品 合 格 率 达 到 99% 以 上 但 随 着 公 司 规 模 扩 大, 产 品 线 进 一 步 丰 富, 新 产 品 逐 步 量 产, 可 能 面 临 更 多 的 质 量 索 赔 的 风 险 此 外, 为 了 保 护 家 用 汽 车 产 品 消 费 者 的 合 法 权 益, 明 确 家 用 汽 车 产 品 修 理 更 换 退 货 ( 以 下 简 称 三 包 ) 责 任, 国 家 颁 布 了 家 用 汽 车 产 品 修 理 更 换 退 货 责 任 规 定, 自 2013 年 10 月 1 日 起 施 行 规 定 三 包 责 任 由 销 售 者 依 法 承 担 ; 销 售 者 依 照 规 定 承 担 三 包 责 任 后, 属 于 生 产 者 的 责 任 或 者 属 于 其 他 经 营 者 的 责 任 的, 销 售 者 有 权 向 生 产 者 其 他 经 营 者 追 偿 虽 然 公 司 作 为 汽 车 零 部 件 企 业, 产 品 主 要 为 整 车 配 套, 不 直 接 销 售 给 销 售 者 ; 且 整 车 企 业 有 着 严 格 的 产 品 检 验 1-1-38
体 系, 汽 车 零 部 件 只 有 在 装 机 合 格 后, 整 车 企 业 才 会 与 公 司 进 行 财 务 结 算, 实 现 销 售, 产 品 质 量 出 现 重 大 问 题 的 概 率 较 小 但 根 据 整 车 企 业 与 零 部 件 企 业 通 常 的 质 量 保 证 条 款, 公 司 要 承 担 在 三 包 期 内 由 于 公 司 产 品 质 量 问 题 造 成 的 退 货 换 货 或 保 修 的 各 项 费 用 ; 对 于 重 大 产 品 质 量 问 题 引 起 整 车 召 回 等 情 况, 赔 偿 还 不 受 是 否 在 三 包 期 内 的 限 制 尽 管 公 司 在 报 告 期 内 未 发 生 重 大 产 品 质 量 索 赔 事 件, 但 仍 不 能 排 除 由 于 公 司 管 理 或 产 品 本 身 的 设 计 问 题 造 成 产 品 质 量 问 题 而 导 致 的 产 品 质 量 索 赔 的 风 险 十 九 公 司 存 货 盘 亏 或 跌 价 的 风 险 根 据 行 业 惯 例, 主 机 厂 为 实 施 其 零 库 存 供 应 链 管 理 模 式, 要 求 供 应 商 将 大 量 产 品 存 储 于 其 生 产 基 地 附 近 的 第 三 方 物 流 公 司 场 地 以 满 足 其 生 产 需 求, 待 产 品 被 领 用 并 装 机 后 再 行 与 供 应 商 进 行 结 算 受 此 影 响,2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 存 货 账 面 价 值 分 别 为 5,739.12 万 元 6,001.41 万 元 8,273.24 万 元 和 9,731.18 万 元, 占 当 期 末 流 动 资 产 比 例 分 别 为 28.29% 23.34% 21.87% 和 20.86%, 金 额 较 高 截 至 2014 年 9 月 末, 公 司 对 存 在 减 值 迹 象 的 零 部 件 等 产 品 计 提 了 201.17 万 元 的 存 货 跌 价 准 备 如 果 未 来 公 司 对 存 货 管 理 不 善 存 货 发 生 风 险 后 第 三 方 物 流 公 司 赔 偿 不 足 或 汽 车 零 部 件 及 配 件 市 场 价 格 巨 幅 波 动, 仍 将 发 生 存 货 盘 亏 或 跌 价 的 风 险, 从 而 影 响 公 司 未 来 的 经 营 业 绩 二 十 公 司 短 期 偿 债 风 险 由 于 公 司 资 本 规 模 较 小, 生 产 经 营 所 需 资 金 主 要 依 靠 短 期 借 款 自 身 积 累 以 及 商 业 信 用, 而 公 司 流 动 比 率 和 速 动 比 率 相 对 较 低,2014 年 9 月 30 日, 公 司 流 动 比 率 和 速 动 比 率 分 别 为 1.39 倍 和 1.07 倍 如 果 公 司 的 资 产 流 动 性 下 降 或 销 售 货 款 不 能 按 期 回 收, 公 司 将 面 临 一 定 的 短 期 偿 债 风 险 二 十 一 自 然 灾 害 风 险 2008 年 5 月 12 日, 四 川 省 汶 川 县 发 生 了 里 氏 8.0 级 地 震, 四 川 区 域 不 同 程 度 受 灾, 公 司 所 处 绵 阳 市 遭 受 重 大 损 失, 也 对 公 司 运 营 产 生 了 一 定 影 响 公 司 在 未 来 经 营 过 程 中, 也 面 临 着 地 震 及 其 他 自 然 灾 害 可 能 造 成 的 影 响 一 旦 发 生 重 大 自 然 灾 害, 将 直 接 影 响 公 司 正 常 生 产 经 营 1-1-39
第 五 节 发 行 人 基 本 情 况 一 发 行 人 基 本 情 况 公 司 中 文 名 称 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 公 司 英 文 名 称 Mianyang Fulin Precision Machining Co., Ltd. 注 册 资 本 9,000 万 元 法 定 代 表 人 谭 建 伟 公 司 成 立 日 期 1997 年 11 月 10 日 整 体 变 更 设 立 日 期 2010 年 8 月 18 日 公 司 住 所 绵 阳 市 经 开 区 板 桥 街 268 号 邮 政 编 码 621000 联 系 电 话 0816-6800673 传 真 号 码 0816-6800655 互 联 网 网 址 www.fulinpm.com 公 司 邮 箱 fljgzqb@fulinpm.com 投 资 者 关 系 部 门 证 券 部 投 资 者 关 系 负 责 人 王 军 投 资 者 关 系 电 话 号 码 0816-6800673 二 公 司 设 立 及 重 大 资 产 重 组 情 况 ( 一 ) 设 立 方 式 1. 股 份 公 司 设 立 情 况 本 公 司 系 2010 年 8 月 18 日 由 精 工 有 限 整 体 变 更 设 立 的 股 份 有 限 公 司 2010 年 8 月 6 日, 精 工 有 限 股 东 会 作 出 决 议, 同 意 将 精 工 有 限 整 体 变 更 设 立 为 股 份 有 限 公 司, 以 现 有 36 名 股 东 作 为 发 起 人, 以 精 工 有 限 截 至 2010 年 6 月 30 日 经 审 计 的 净 资 产 60,508,442.34 元, 按 照 1:0.7437 的 比 例 折 合 股 本 4,500 万 股 ( 每 股 面 值 1 元 ) 上 述 出 资 已 经 立 信 所 出 具 的 信 会 师 报 字 (2010) 第 24969 号 验 资 报 告 验 证 2010 年 8 月 18 日, 公 司 取 得 了 绵 阳 市 工 商 行 政 管 理 局 核 发 的 510703000006575 号 企 业 法 人 营 业 执 照 序 号 整 体 变 更 设 立 时, 公 司 发 起 人 持 股 情 况 如 下 : 股 东 名 称 持 股 数 量 ( 万 股 ) 持 股 比 例 序 号 股 东 名 称 持 股 数 量 ( 万 股 ) 持 股 比 例 1 富 临 集 团 2,361.16 52.47% 19 彭 建 生 40.23 0.89% 2 安 治 富 450.00 10.00% 20 向 明 朗 40.23 0.89% 3 安 东 135.00 3.00% 21 王 军 38.74 0.86% 4 曹 勇 134.11 2.98% 22 蒋 东 38.74 0.86% 5 谭 建 伟 134.11 2.98% 23 汪 楠 38.74 0.86% 1-1-40
6 李 亿 中 111.76 2.48% 24 范 如 彬 29.80 0.66% 7 聂 正 90.00 2.00% 25 王 朝 熙 29.21 0.65% 8 聂 丹 90.00 2.00% 26 谷 巍 17.88 0.40% 9 吕 大 全 89.40 1.99% 27 王 志 红 17.88 0.40% 10 陈 瑞 峰 89.40 1.99% 28 佘 培 17.88 0.40% 11 潘 玉 梅 89.40 1.99% 29 任 云 富 15.79 0.35% 12 谢 忠 宪 59.60 1.32% 30 汤 山 莲 11.92 0.26% 13 阳 宇 59.60 1.32% 31 卢 其 勇 11.92 0.26% 14 安 舟 45.00 1.00% 32 蒋 益 兴 11.92 0.26% 15 许 波 45.00 1.00% 33 张 益 11.92 0.26% 16 段 琳 45.00 1.00% 34 李 君 辉 5.96 0.13% 17 史 晓 丽 45.00 1.00% 35 刘 利 2.98 0.07% 18 李 严 帅 41.72 0.93% 36 汤 淑 艳 2.98 0.07% 合 计 4,500.00 100.00% 注 :2011 年 12 月, 汤 山 莲 将 其 持 有 公 司 的 11.9205 万 元 股 权 转 让 予 公 司 实 际 控 制 人 安 治 富 2. 公 司 前 身 精 工 有 限 设 立 情 况 公 司 前 身 精 工 有 限 成 立 于 1997 年 11 月 10 日 1997 年 9 月 18 日, 富 临 集 团 和 成 都 力 通 机 电 公 司 在 1997 年 1 月 1 日 签 订 的 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 合 同 基 础 上, 进 一 步 签 订 了 关 于 设 立 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 的 投 资 协 议, 约 定 共 同 出 资 1,020 万 元 设 立 精 工 有 限, 其 中 : 富 临 集 团 以 土 地 使 用 权 厂 房 和 货 币 资 金 等 合 计 出 资 714 万 元 人 民 币, 成 都 力 通 机 电 公 司 以 机 器 设 备 出 资 306 万 人 民 币 上 述 出 资 已 经 绵 阳 市 绵 州 会 计 师 事 务 出 具 的 绵 州 会 验 (97) 字 第 138 号 验 资 报 告 验 证 1997 年 11 月 10 日, 精 工 有 限 取 得 绵 阳 市 工 商 行 政 管 理 局 核 发 的 5107001800815 号 企 业 法 人 营 业 执 照 ( 二 ) 公 司 设 立 以 来 的 重 大 资 产 重 组 情 况 公 司 自 设 立 以 来 未 发 生 重 大 资 产 重 组, 且 最 近 一 年 及 一 期 不 存 在 收 购 兼 并 其 他 企 业 资 产 ( 或 股 权 ) 的 情 形 三 公 司 的 股 权 结 构 及 组 织 结 构 ( 一 ) 公 司 股 权 结 构 图 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 股 权 结 构 如 下 : 1-1-41
富 临 集 团 安 治 富 安 东 其 他 32 名 自 然 人 股 东 52.47% 10.26% 3.00% 34.27% 富 临 精 工 100% 60% 万 瑞 尔 襄 阳 精 工 ( 二 ) 公 司 内 部 组 织 结 构 图 1. 公 司 的 组 织 结 构 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 内 部 组 织 结 构 如 下 : 战 略 委 员 会 提 名 委 员 会 薪 酬 与 考 核 委 员 会 审 计 委 员 会 股 东 大 会 董 事 会 管 理 层 监 事 会 董 秘 审 计 部 财 务 部 品 管 部 商 务 部 采 购 部 技 术 中 心 人 事 行 政 部 生 产 部 企 划 证 券 部 2. 各 部 门 职 能 本 公 司 的 最 高 权 力 机 构 是 股 东 大 会 股 东 大 会 下 设 董 事 会, 董 事 会 向 股 东 大 会 负 责, 履 行 公 司 章 程 赋 予 的 职 权, 负 责 公 司 重 大 的 生 产 经 营 决 策 和 确 定 公 司 整 体 发 展 战 略 并 监 督 战 略 的 实 施 公 司 实 行 董 事 会 领 导 下 的 总 经 理 负 责 制, 在 董 事 会 的 领 导 下 由 总 经 理 负 责 公 司 日 常 经 营 与 管 理 公 司 各 主 要 职 能 部 1-1-42
门 的 职 责 如 下 : 部 门 名 称 财 务 部 品 管 部 商 务 部 采 购 部 技 术 中 心 人 事 行 政 部 企 划 证 券 部 生 产 部 审 计 部 部 门 职 责 建 立 健 全 公 司 会 计 核 算 体 系 和 财 务 管 理 制 度, 负 责 各 项 内 控 制 度 的 实 施 和 执 行 ; 组 织 编 制 公 司 年 度 财 务 收 支 等 预 算 报 请 董 事 会 批 准, 定 期 检 查 监 督 考 核 预 算 的 执 行 情 况 ; 负 责 对 固 定 资 产 的 监 管 ; 负 责 公 司 对 外 融 资 和 资 金 的 管 理 ; 负 责 编 写 财 务 分 析 及 成 本 分 析 报 告 客 户 考 察 的 准 备 接 待 及 后 期 的 改 进 跟 踪 ; 对 各 部 门 年 度 及 过 程 持 续 改 进 工 作 进 行 监 控 和 指 导 工 作 ; 负 责 质 量 绩 效 管 理 ; 负 责 计 量 管 理 ; 负 责 产 品 出 入 厂 检 验 管 理 ; 对 客 户 反 馈 相 关 质 量 问 题 的 管 理 以 及 供 方 质 量 管 理 ; 负 责 综 合 检 测 管 理 负 责 新 市 场 新 产 品 的 开 发 ; 负 责 年 度 销 售 预 测 计 划 的 制 定 ; 负 责 合 同 评 审 签 订 及 管 理 工 作 ; 负 责 产 品 销 售 货 款 回 收 和 售 后 服 务 工 作 ; 负 责 国 际 国 内 市 场 营 销 调 查 及 市 场 策 划 工 作, 并 建 立 健 全 用 户 档 案 ; 负 责 产 品 的 安 全 发 运, 保 证 客 户 装 机 ; 潜 在 国 际 顾 客 开 发 和 现 国 际 顾 客 售 后 服 务 交 付 结 汇 核 销 和 退 税 等 负 责 产 品 采 购 需 求 计 划 进 度 跟 踪 采 购 成 本 控 制 ; 执 行 各 事 业 部 辅 助 材 料 计 划 物 品 的 厂 家 选 择 购 买 价 格 控 制 ; 主 导 事 业 部 需 求 设 备 公 司 战 略 采 购 设 备 的 厂 家 调 研 价 格 控 制 合 同 签 订 及 设 备 进 度 跟 踪 与 验 收 ; 主 导 原 材 料 的 调 研 厂 家 开 发 价 格 采 购 控 制 工 作 参 与 公 司 战 略 策 划, 组 织 制 定 公 司 的 技 术 发 展 规 划 ; 围 绕 公 司 质 量 战 略 拟 定 和 组 织 实 施 技 术 创 新 ( 改 造 ) 与 新 工 艺 验 证 ; 负 责 涉 外 技 术 工 作 联 系 ; 主 持 重 大 技 术 活 动 的 评 审 和 决 策 ; 对 技 术 改 造 技 术 创 新 和 新 产 品 开 发 等 项 目 活 动 进 行 实 施 监 督 跟 踪 及 评 审 ; 负 责 新 品 开 发 的 项 目 管 理 ; 负 责 产 品 实 验 室 管 理 工 作 制 定 公 司 行 政 管 理 制 度 并 对 执 行 过 程 与 结 果 进 行 监 督 ; 对 公 司 办 公 硬 软 件 进 行 维 护 与 改 善 ; 负 责 为 公 司 网 络 安 全 提 供 有 效 支 持 与 保 障 ; 负 责 公 司 办 公 地 点 安 全 保 卫 消 防 工 作 及 环 境 管 理 ; 负 责 对 公 司 车 辆 印 章 食 堂 的 全 面 管 理 ; 做 好 各 项 政 策 性 项 目 申 报 公 司 知 识 产 权 管 理 及 法 务 管 理 的 工 作 ; 负 责 公 司 企 业 文 化 活 动 的 策 划 与 组 织 工 作 负 责 公 司 人 力 资 源 相 关 管 理 制 度 流 程 的 的 建 设, 并 进 行 监 督 改 善 ; 负 责 对 公 司 招 聘 培 训 薪 酬 考 核 福 利 员 工 关 系 及 档 案 进 行 管 理 参 与 制 定 公 司 战 略 规 划 ; 参 与 企 业 经 营 管 理 和 负 责 公 司 投 资 管 理 ; 负 责 宏 观 中 观 和 微 观 信 息 搜 集 和 分 析 ; 负 责 公 司 信 息 化 建 设 筹 备 股 东 大 会 董 事 会 和 监 事 会 会 议 的 召 开 以 及 会 议 记 录 和 编 制 相 关 文 件 ; 执 行 公 司 信 息 披 露 工 作 制 度 ; 做 好 董 事 会 办 公 室 日 常 的 接 待 来 访 回 答 咨 询 与 各 股 东 之 间 的 联 系 工 作, 向 投 资 者 提 供 公 司 公 开 披 露 资 料 等 合 理 地 组 织 公 司 产 品 生 产 过 程 综 合 平 衡 生 产 能 力 科 学 地 制 定 和 执 行 生 产 作 业 计 划 加 强 安 全 生 产 教 育 开 展 积 极 地 调 度 工 作 ; 组 织 生 产 设 备 安 全 环 保 等 制 度 拟 订 检 查 监 督 控 制 及 执 行 ; 负 责 做 好 生 产 调 度 管 理 工 作 ; 抓 好 生 产 管 理 人 员 的 专 业 培 训 工 作 主 要 负 责 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 摇 臂 VVT 张 紧 器 喷 嘴 GDI 泵 壳 新 品 试 制 其 他 精 密 零 部 件 和 热 处 理 车 间 的 生 产 管 理 对 公 司 内 部 控 制 进 行 检 查 和 评 估 ; 对 会 计 资 料 及 其 他 有 关 经 济 资 料 进 行 审 计 ; 协 助 公 司 其 他 部 门 共 同 建 立 健 全 反 舞 弊 机 制 等 四 公 司 控 股 参 股 公 司 的 基 本 情 况 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 本 公 司 共 拥 有 2 家 与 公 司 从 事 同 一 主 营 业 务 的 控 股 子 公 司, 具 体 情 况 如 下 : ( 一 ) 绵 阳 万 瑞 尔 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 万 瑞 尔 为 富 临 精 工 全 资 子 公 司, 其 成 立 于 2009 年 7 月 2 日, 住 所 为 绵 阳 市 经 开 区 板 桥 街 268 号, 经 营 范 围 为 汽 车 零 部 件 精 密 性 ( 电 ) 配 件 及 机 械 产 品 的 生 产 销 售 ( 以 上 经 营 范 围, 涉 及 行 政 许 可 事 项 的, 在 取 得 相 关 许 可 证 后 方 可 经 营 ), 法 定 代 表 人 谭 建 伟 万 瑞 尔 设 立 时 注 册 资 本 为 350 万 元 人 民 币 ( 富 临 1-1-43
精 工 以 评 估 值 为 249.37 万 元 的 实 物 资 产 及 120 万 元 现 金 作 价 出 资 );2012 年 12 月, 富 临 精 工 以 货 币 资 金 对 万 瑞 尔 增 资 650 万 元, 增 资 后 万 瑞 尔 注 册 资 本 变 更 为 1,000 万 元 ;2013 年 6 月, 富 临 精 工 以 货 币 资 金 对 万 瑞 尔 增 资 1,000 万 元, 增 资 后 万 瑞 尔 注 册 资 本 变 更 为 2,000 万 元 截 至 2013 年 12 月 31 日, 万 瑞 尔 总 资 产 4,855.36 万 元, 净 资 产 2,512.66 万 元 ;2013 年 度 实 现 净 利 润 177.49 万 元 截 至 2014 年 9 月 30 日, 万 瑞 尔 总 资 产 4,996.27 万 元, 净 资 产 2,755.35 万 元 ; 2014 年 1-9 月 实 现 净 利 润 242.69 万 元 ( 以 上 财 务 数 据 经 立 信 所 审 计 ) ( 二 ) 襄 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 责 任 公 司 襄 阳 精 工 成 立 于 2014 年 7 月 30 日, 注 册 资 本 为 5,000 万 元 人 民 币, 住 所 为 襄 阳 市 高 新 区 奔 驰 大 道, 法 定 代 表 人 阳 宇, 经 营 范 围 : 可 变 气 门 系 统 产 品 生 产 销 售 ( 依 法 须 经 批 准 的 项 目, 经 相 关 部 门 批 准 后 方 可 开 展 经 营 活 动 ) 富 临 精 工 持 有 襄 阳 精 工 60% 股 权, 湖 北 长 鑫 源 汽 车 实 业 有 限 公 司 持 有 其 40% 股 权 依 据 富 临 精 工 和 湖 北 长 鑫 源 签 署 的 投 资 协 议 和 襄 阳 精 工 公 司 章 程, 股 东 对 襄 阳 精 工 分 三 期 出 资, 约 定 首 期 出 资 500 万 元 第 二 期 出 资 1,500 万 元 第 三 期 出 资 3,000 万 元 截 至 招 股 说 明 书 签 署 日, 襄 阳 精 工 已 收 到 股 东 出 资 500 万 元, 其 中 富 临 精 工 出 资 300 万 元 湖 北 长 鑫 源 出 资 200 万 元 湖 北 长 鑫 源 成 立 于 2011 年 3 月 1 日, 注 册 资 本 3,000 万 元 人 民 币, 住 所 为 襄 阳 市 高 新 区 日 产 工 业 园 北 京 路 8 号, 法 定 代 表 人 王 恒, 经 营 范 围 : 汽 车 零 部 件 ( 不 含 发 动 机 ) 加 工 制 造 维 修 技 术 服 务 与 销 售 ; 仓 储 ( 不 含 危 险 品 ) 物 流 信 息 咨 询 服 务 ; 输 配 电 及 控 制 设 备 设 计 安 装 改 造 与 维 修 ; 计 算 机 办 公 自 动 化 产 品 及 设 备 工 业 元 器 件 阀 门 管 件 与 电 缆 销 售 ; 新 能 源 技 术 研 发 太 阳 能 发 电 装 置 生 产 与 销 售 ; 普 通 机 械 加 工 制 造 与 销 售 湖 北 长 鑫 源 共 有 两 名 自 然 人 股 东 赵 阳 及 王 恒, 其 中 王 恒 出 资 1,800 万 元 人 民 币, 持 股 比 例 为 60%; 赵 阳 出 资 1,200 万 元 人 民 币, 持 股 比 例 为 40% 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 襄 阳 精 工 尚 未 开 始 生 产 截 至 2014 年 9 月 30 日, 襄 阳 精 工 总 资 产 500.15 万 元, 净 资 产 500.11 万 元 ;2014 年 1-9 月 实 现 净 利 润 0.11 万 元 ( 以 上 财 务 数 据 经 立 信 所 审 计 ) 1-1-44
五 主 要 股 东 实 际 控 制 人 及 其 控 制 的 其 他 企 业 的 基 本 情 况 ( 一 ) 主 要 股 东 实 际 控 制 人 的 基 本 情 况 1. 控 股 股 东 (1) 富 临 集 团 概 况 富 临 集 团 设 立 于 1995 年 12 月 19 日, 注 册 资 本 3 亿 元, 法 定 代 表 人 为 安 治 富, 住 所 为 绵 阳 市 安 昌 路 17 号, 经 营 范 围 为 房 地 产 开 发 经 营 ( 三 级 ) 日 用 百 货 销 售, 商 品 砼 建 筑 材 料 生 产 销 售, 市 场 开 办 和 管 理, 国 内 广 告 的 设 计 制 作 发 布 代 理, 股 权 投 资 以 下 经 营 范 围 限 分 支 机 构 经 营 : 住 宿, 中 西 餐 制 售 ( 含 凉 菜 裱 花 蛋 糕 沙 律, 不 含 刺 身 外 卖 ), 预 包 装 食 品 乳 制 品 ( 不 含 婴 幼 儿 配 方 乳 粉 ) 零 售, 酒 店 管 理 及 相 关 信 息 咨 询 服 务, 会 议 会 展 服 务, 自 有 房 屋 租 赁, 汽 车 租 赁, 保 健 品 销 售, 代 订 机 票 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 富 临 集 团 股 权 结 构 如 下 : 序 号 姓 名 出 资 额 ( 万 元 ) 出 资 比 例 1 安 治 富 21,000.00 70.00% 2 安 东 6,000.00 20.00% 3 聂 丹 3,000.00 10.00% 合 计 30,000.00 100.00% 根 据 四 川 玉 峰 会 计 师 事 务 所 出 具 的 川 玉 峰 所 审 (2014)018 号 审 计 报 告, 截 至 2013 年 12 月 31 日, 富 临 集 团 经 审 计 ( 母 公 司 ) 总 资 产 为 335,594.60 万 元, 净 资 产 为 67,946.80 万 元,2013 年 度 净 利 润 为 12,391.29 万 元 ; 截 至 2013 年 12 月 31 日, 富 临 集 团 经 审 计 ( 合 并 ) 总 资 产 为 784,979.68 万 元, 净 资 产 为 201,541.12 万 元,2013 年 度 净 利 润 为 10,178.25 万 元 截 至 2014 年 9 月 30 日, 富 临 集 团 未 经 审 计 ( 母 公 司 ) 总 资 产 为 408,570.36 万 元, 净 资 产 为 68,659.38 万 元,2014 年 1-9 月 净 利 润 为 712.59 万 元 截 至 2014 年 9 月 30 日, 富 临 集 团 未 经 审 计 ( 合 并 ) 总 资 产 为 939,526.05 万 元, 净 资 产 为 227,390.89 万 元,2014 年 1-9 月 净 利 润 为 16,856.17 万 元 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 富 临 集 团 持 有 本 公 司 的 股 权 不 存 在 质 押 或 其 他 有 争 议 的 情 况 (2) 富 临 集 团 历 史 沿 革 简 要 情 况 11995 年 设 立 1-1-45
经 绵 阳 市 经 济 体 制 改 革 委 员 会 以 绵 体 改 股 (1995)39 号 文 批 准 同 意,1995 年 10 月 25 日, 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 绵 阳 亿 力 实 业 有 限 公 司 四 川 绵 阳 富 临 真 空 压 铸 有 限 公 司 四 川 涪 翔 羽 绒 制 衣 有 限 公 司 绵 阳 市 富 临 物 业 管 理 有 限 公 司 绵 阳 市 高 新 区 东 宇 模 塑 制 品 有 限 公 司 绵 阳 市 减 震 器 厂 等 七 家 单 位 签 署 了 关 于 创 建 四 川 绵 阳 富 临 实 业 ( 集 团 ) 有 限 责 任 公 司 的 投 资 协 议 书, 约 定 共 同 出 资 2,650 万 元, 设 立 四 川 绵 阳 富 临 实 业 集 团 有 限 责 任 公 司 ( 以 下 简 称 绵 阳 富 临 实 业 集 团 ) 绵 阳 富 临 实 业 集 团 设 立 时 的 股 权 结 构 如 下 表 : 序 号 股 东 名 称 出 资 额 ( 万 元 ) 出 资 比 例 (%) 1 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 1,270.00 47.92 2 绵 阳 亿 力 实 业 有 限 公 司 853.00 32.19 3 四 川 绵 阳 富 临 真 空 压 铸 有 限 公 司 306.00 11.55 4 四 川 涪 翔 羽 绒 制 衣 有 限 公 司 145.00 5.47 5 绵 阳 市 富 临 物 业 管 理 有 限 公 司 46.50 1.76 6 绵 阳 市 高 新 区 东 宇 模 塑 制 品 有 限 公 司 25.50 0.96 7 绵 阳 市 减 震 器 厂 4.00 0.15 合 计 2,650.00 100.00 1995 年 12 月 15 日, 绵 阳 市 绵 州 会 计 师 事 务 所 对 绵 阳 富 临 实 业 集 团 设 立 时 的 股 东 出 资 出 具 了 绵 州 会 验 (95) 字 第 45 号 验 资 报 告 1996 年 12 月 27 日, 四 川 绵 阳 富 临 实 业 集 团 有 限 责 任 公 司 名 称 变 更 为 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 责 任 公 司, 并 在 绵 阳 市 工 商 行 政 管 理 局 办 理 了 工 商 变 更 登 记 手 续 1998 年 11 月 16 日, 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 责 任 公 司 名 称 变 更 为 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司, 并 在 绵 阳 市 工 商 行 政 管 理 局 办 理 了 工 商 变 更 登 记 手 续 21999 年 股 权 转 让 及 增 资 经 绵 阳 市 经 济 体 制 改 革 委 员 会 以 绵 体 改 股 1999 33 号 文 件 同 意,1999 年 8 月 4 日, 富 临 集 团 股 东 会 通 过 决 议, 同 意 原 股 东 将 所 持 富 临 集 团 全 部 股 权 共 2,650 万 元, 以 2,650 万 元 的 价 格 转 让 给 安 治 富 安 东 刘 厚 仪 聂 丹 安 舟 和 许 波 等 六 位 自 然 人 ; 同 意 富 临 集 团 以 资 本 公 积 转 增 股 本 的 方 式 增 加 注 册 资 本 5,350 万 元, 转 增 后 富 临 集 团 注 册 资 本 增 至 8,000 万 元 2000 年 3 月 6 日, 四 川 中 平 会 计 师 事 务 所 有 限 责 任 公 司 对 上 述 增 资 事 项 出 具 了 中 平 会 验 (2000) 字 第 77 号 验 资 报 告 2000 年 4 月 4 日, 富 临 集 团 完 成 工 商 变 更 登 记 并 取 得 企 业 法 人 营 业 执 照 同 时 富 临 集 团 经 营 范 围 增 加 商 品 砼 建 筑 材 料 生 产 销 售, 百 货 销 售 上 述 股 权 转 让 及 资 本 公 积 转 增 股 本 完 成 后, 富 临 集 团 的 股 权 结 构 如 下 : 1-1-46
序 号 股 东 名 称 受 让 股 份 后 出 资 额 ( 万 元 ) 1-1-47 出 资 比 例 (%) 增 资 后 出 资 额 ( 万 元 ) 出 资 比 例 (%) 1 安 治 富 1,298.50 49.00 3,600.00 45.00 2 安 东 526.00 19.85 1,200.00 15.00 3 刘 厚 仪 359.50 13.57 1,600.00 20.00 4 聂 丹 253.00 9.54 800.00 10.00 5 安 舟 106.50 4.02 400.00 5.00 6 许 波 106.50 4.02 400.00 5.00 合 计 2,650.00 100.00 8,000.00 100.00 32003 年 10 月 2004 年 2 月 自 然 人 股 东 之 间 的 股 权 继 承 及 转 让 2003 年 10 月 30 日, 经 富 临 集 团 股 东 会 决 议, 同 意 刘 厚 仪 ( 聂 丹 之 母 ) 所 持 1,600 万 元 股 权 由 聂 丹 继 承 2004 年 2 月 16 日, 经 富 临 集 团 股 东 会 决 议, 同 意 根 据 双 方 转 让 协 议 聂 丹 将 所 持 富 临 集 团 400 万 元 股 权 以 同 等 价 格 转 让 给 安 治 富 ; 同 意 聂 丹 将 所 持 富 临 集 团 400 万 元 股 权 以 同 等 价 格 转 让 给 安 东 ; 同 意 许 波 将 所 持 富 临 集 团 80 万 元 股 权 以 同 等 价 格 转 让 给 安 治 富 2004 年 3 月 11 日, 富 临 集 团 完 成 了 工 商 变 更 登 记, 并 取 得 了 四 川 省 绵 阳 市 工 商 行 政 管 理 局 颁 发 的 5107002801310 号 企 业 法 人 营 业 执 照 同 时 富 临 集 团 的 经 营 范 围 增 加 了 市 场 开 办 和 管 理, 广 告 代 理 制 作 和 发 布 上 述 继 承 及 转 让 完 成 后, 富 临 集 团 的 股 权 结 构 如 下 表 : 序 号 股 东 名 称 出 资 额 ( 万 元 ) 出 资 比 例 (%) 1 安 治 富 4,080.00 51.00 2 安 东 1,600.00 20.00 3 聂 丹 1,600.00 20.00 4 安 舟 400.00 5.00 5 许 波 320.00 4.00 合 计 8,000.00 100.00 42004 年 股 权 转 让 及 增 资 A. 自 然 人 股 东 间 的 股 权 转 让 和 富 临 实 业 集 团 增 资 2004 年 8 月 4 日, 经 富 临 集 团 股 东 会 决 议, 同 意 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 四 川 富 临 运 业 集 团 有 限 公 司 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 绵 阳 市 安 达 建 设 工 程 有 限 公 司 绵 阳 市 富 临 涪 华 运 业 有 限 公 司 作 为 新 股 东 以 现 金 方 式 出 资, 将 富 临 集 团 注 册 资 本 由 8,000 万 元 增 加 至 30,000 万 元 ; 并 同 意 按 照 双 方 转 让 协 议 由 安 舟 将 所 持 富 临 集 团 400 万 元 股 权 许 波 将 所 持 富 临 集 团 320 万 元 股 份 按 同 等 价 格 全 部 转 让 给 安 治 富 2004 年 8 月 11 日, 四 川 玉 峰 会 计 师 事 务 所 有 限 责 任 公 司 对 上 述 增 资 事 项
出 具 了 川 玉 峰 所 验 (2004)104 号 验 资 报 告 2004 年 8 月 26 日, 富 临 集 团 办 理 了 相 关 事 项 的 工 商 变 更 登 记 手 续 上 述 股 权 转 让 增 资 完 成 后, 富 临 集 团 的 股 权 结 构 如 下 表 : 序 号 股 东 名 称 出 资 额 ( 万 元 ) 出 资 比 例 (%) 1 绵 阳 市 安 达 建 设 工 程 有 限 公 司 6,728.00 22.43 2 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 6,580.00 21.94 3 安 治 富 4,800.00 16.00 4 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 4,372.00 14.57 5 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 1,920.00 6.57 6 安 东 1,600.00 5.33 7 聂 丹 1,600.00 5.33 8 四 川 富 临 运 业 集 团 有 限 责 任 公 司 1,450.00 4.83 9 绵 阳 市 富 临 涪 华 运 业 有 限 公 司 900.00 3.00 合 计 30,000.00 100.00 B. 富 临 实 业 集 团 与 下 属 子 公 司 交 叉 持 股 的 规 范 上 述 六 家 企 业 作 为 富 临 集 团 的 子 公 司, 在 2004 年 8 月 为 了 配 合 富 临 集 团 增 资 的 需 要, 共 同 向 富 临 集 团 增 资 增 资 完 成 后, 形 成 了 富 临 集 团 与 上 述 六 家 企 业 交 叉 持 股 的 情 况 为 了 对 上 述 交 叉 持 股 情 况 进 行 规 范,2004 年 11 月 8 日, 经 富 临 集 团 股 东 会 决 议 通 过, 同 意 按 照 转 让 双 方 协 议 由 成 都 富 临 集 团 有 限 公 司 四 川 富 临 运 业 集 团 有 限 公 司 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 绵 阳 市 安 达 建 设 工 程 有 限 公 司 绵 阳 市 富 临 涪 华 运 业 有 限 公 司 将 所 持 富 临 实 业 集 团 股 权 共 15,420 万 元 以 同 等 价 格 转 让 给 安 治 富 ; 由 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 将 所 持 富 临 集 团 股 权 共 6,580 万 元 中 的 780 万 元 以 同 等 价 格 转 让 给 安 治 富 4,400 万 元 以 同 等 价 格 转 让 给 安 东 1,400 万 元 以 同 等 价 格 转 让 给 聂 丹 此 次 股 权 转 让 完 成 后, 富 临 集 团 的 股 权 结 构 为 安 治 富 持 有 21,000 万 元, 占 70%; 安 东 持 有 6,000 万 元, 占 20%; 聂 丹 持 有 3,000 万 元, 占 10% 2004 年 11 月 12 日, 富 临 实 业 集 团 就 上 述 股 权 转 让 事 宜 办 理 了 相 关 的 工 商 变 更 登 记 手 续, 同 时 经 营 范 围 增 加 了 房 地 产 开 发 经 营 自 2004 年 11 月 至 今, 富 临 集 团 的 股 权 结 构 未 发 生 变 化 5 省 政 府 确 认 情 况 2009 年 10 月 14 日, 四 川 省 人 民 政 府 出 具 了 四 川 省 人 民 政 府 关 于 确 认 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 注 册 登 记 有 关 事 宜 的 函 ( 川 府 函 2009 237 号 ), 确 认 富 临 集 团 设 立 至 今, 没 有 国 有 或 集 体 资 金 投 入, 其 设 立 和 变 更 登 记 均 符 合 1-1-48
序 号 国 家 有 关 政 策 规 定 2. 实 际 控 制 人 安 治 富 先 生 直 接 持 有 发 行 人 10.26% 的 股 份, 通 过 富 临 集 团 控 制 发 行 人 52.47% 的 股 份, 累 计 控 制 发 行 人 62.73% 的 股 份, 是 公 司 的 实 际 控 制 人 安 治 富 先 生 截 至 目 前 的 社 会 兼 职 情 况 是 : 绵 阳 市 工 商 业 联 合 会 第 五 届 执 行 委 员 会 名 誉 主 席 ; 四 川 省 商 会 第 九 届 副 会 长 ; 中 华 全 国 工 商 业 联 合 会 第 十 届 常 委 会 委 员 ; 绵 阳 市 第 六 届 人 民 代 表 大 会 常 务 委 员 会 委 员 ; 中 华 人 民 共 和 国 政 治 协 商 会 议 四 川 省 第 十 届 委 员 会 常 委 ; 四 川 省 企 业 信 用 协 会 副 会 长 ; 四 川 省 企 业 联 合 会 四 川 省 企 业 家 协 会 第 七 届 理 事 会 常 务 理 事 安 治 富 先 生, 身 份 证 号 码 51070219491205****, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 住 址 为 四 川 省 绵 阳 市 高 新 技 术 产 业 开 发 区 普 明 北 路 中 段 其 直 接 或 间 接 持 有 发 行 人 的 股 份 均 不 存 在 质 押 和 其 他 有 争 议 的 情 况 3. 公 司 其 他 股 东 基 本 情 况 除 控 股 股 东 实 际 控 制 人 外, 公 司 的 其 他 股 东 情 况 如 下 : 股 东 名 称 持 股 数 量 ( 股 ) 持 股 比 例 是 否 拥 有 境 外 居 留 权 序 号 股 东 名 称 持 股 数 量 ( 股 ) 持 股 比 例 1 安 东 2,700,000 3.00% 否 18 向 明 朗 804,636 0.89% 否 2 曹 勇 2,682,120 2.98% 否 19 王 军 774,834 0.86% 否 3 谭 建 伟 2,682,120 2.98% 否 20 蒋 东 774,834 0.86% 否 4 李 亿 中 2,235,100 2.48% 否 21 汪 楠 774,834 0.86% 否 5 聂 正 1,800,000 2.00% 否 22 范 如 彬 596,026 0.66% 否 6 聂 丹 1,800,000 2.00% 否 23 王 朝 熙 584,106 0.65% 否 7 吕 大 全 1,788,080 1.99% 否 24 谷 巍 357,616 0.40% 否 8 陈 瑞 峰 1,788,080 1.99% 否 25 王 志 红 357,616 0.40% 否 9 潘 玉 梅 1,788,080 1.99% 否 26 佘 培 357,616 0.40% 否 10 谢 忠 宪 1,192,052 1.32% 否 27 任 云 富 315,894 0.35% 否 11 阳 宇 1,192,052 1.32% 否 28 卢 其 勇 238,410 0.26% 否 12 安 舟 900,000 1.00% 否 29 蒋 益 兴 238,410 0.26% 否 13 许 波 900,000 1.00% 否 30 张 益 238,410 0.26% 否 14 段 琳 900,000 1.00% 否 31 李 君 辉 119,206 0.13% 否 15 史 晓 丽 900,000 1.00% 否 32 刘 利 59,602 0.07% 否 16 李 严 帅 834,438 0.93% 否 33 汤 淑 艳 59,602 0.07% 否 17 彭 建 生 804,636 0.89% 否 合 计 33,538,410 37.25% - ( 二 ) 控 股 股 东 和 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 除 本 公 司 及 本 公 司 子 公 司 万 瑞 尔 及 襄 阳 精 工 外, 控 股 股 东 和 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 合 计 55 家, 公 司 实 际 控 制 人 除 通 过 富 临 集 团 控 制 其 他 54 家 企 业 是 否 拥 有 境 外 居 留 权 1-1-49
外, 还 控 制 其 他 企 业 1 家 1. 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 除 本 公 司 及 本 公 司 子 公 司 万 瑞 尔 及 襄 阳 精 工 外, 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 共 54 家 含 二 级 子 公 司 24 家 三 级 子 公 司 等 30 家, 分 别 涉 及 房 地 产 及 相 关 工 业 运 输 酒 店 金 融 及 投 资 服 务 及 其 他 等 六 大 类 业 务, 具 体 情 况 如 下 图 所 示 : 1-1-50
1-1-51
(1) 基 本 情 况 以 下 各 关 联 企 业 与 发 行 人 同 属 控 股 股 东 富 临 集 团 控 制 1 房 地 产 及 相 关 类 业 务 企 业 共 10 家 序 号 1 2 3 4 5 6 7 8 9 关 联 方 名 称 成 立 时 间 注 册 资 本 注 册 地 址 主 营 业 务 实 际 从 事 的 业 务 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 成 都 皓 临 置 业 有 限 公 司 成 都 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 四 川 绵 阳 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 绵 阳 富 临 阳 光 置 业 有 限 公 司 绵 阳 市 安 达 建 设 工 程 有 限 公 司 四 川 绵 阳 富 临 建 筑 材 料 有 限 公 司 成 都 富 临 创 展 置 业 有 限 责 任 公 司 1993.08.1 1 1996.11.1 4 2011.04.0 1 1999.03.3 1 1994.12.2 6 2010.06.1 0 2001.12.1 8 1999.11.0 1 2014.01.2 9 300 万 美 元 绵 阳 市 安 昌 路 17 号 2,000 万 元 800 万 元 300 万 元 500 万 元 1,000 万 元 5,500 万 元 2,000 万 元 10,000 万 元 /2,000 万 元 成 都 市 双 林 路 388 号 富 临 大 厦 5 楼 成 都 市 成 华 区 崔 家 店 路 576 号 一 幢 五 层 成 都 市 成 华 区 府 青 路 二 段 18 号 沙 河 新 城 12 幢 1 楼 绵 阳 市 长 虹 大 道 南 段 41 号 绵 阳 市 涪 城 区 富 乐 路 24 号 富 阳 商 厦 绵 阳 市 永 兴 镇 狮 子 山 村 绵 阳 市 涪 城 区 青 义 镇 碧 云 路 2 号 成 都 市 武 侯 区 一 环 路 南 四 段 19 号 开 发 建 设 销 售 出 租 各 类 房 屋, 承 接 基 建 及 装 饰 工 程, 生 产 建 筑 装 饰 材 料, 销 售 本 公 司 产 品 房 地 产 开 发, 房 地 产 开 发 咨 询, 房 屋 租 赁, 停 车 场 服 务 房 地 产 开 发 ( 凭 资 质 证 经 营 ); 停 车 场 服 务 仓 储 服 务 物 业 管 理 ; 家 务 服 务, 自 有 房 屋 租 赁, 汽 车 美 容 服 务 物 业 服 务 ; 房 屋 租 赁 ; 五 金 交 电 家 用 电 器 化 工 产 品 ( 不 含 易 燃 易 爆 易 制 毒 等 危 险 品 ) 百 货 针 纺 织 品 服 装 建 筑 材 料 办 公 用 品 珠 宝 玉 器 销 售 ; 物 业 招 投 标 代 理 ( 依 法 须 经 批 准 的 项 目, 经 相 关 部 门 批 准 后 方 可 开 展 经 营 活 动 ) 房 地 产 开 发 与 销 售 工 程 管 理 服 务, 日 用 品 服 装 鞋 帽 纺 织 品 五 金 交 电 工 艺 美 术 品 家 具 电 子 设 备 办 公 用 品 皮 革 制 品 建 材 的 销 售 房 屋 建 筑 工 程 施 工 市 政 公 用 工 程 施 工 土 石 方 工 程 专 业 承 包 建 筑 装 饰 装 修 工 程 专 业 承 包 ( 凭 资 质 证 书 经 营 ) 生 产 商 品 混 凝 土 轻 集 料 混 凝 土 墙 板 砌 块 防 水 材 料 混 凝 土 外 加 剂 内 外 墙 涂 料, 预 拌 砂 浆, 销 售 本 公 司 产 品 及 提 供 相 关 售 后 服 务, 从 事 本 公 司 的 商 品 混 凝 土 搅 拌 及 设 施 设 备 租 赁 服 务, 彩 色 地 面 砖 路 沿 石 透 水 砖 的 生 产 销 售 房 地 产 开 发 及 咨 询 ; 自 有 房 屋 租 赁 ; 停 车 场 服 务 ( 以 上 经 营 范 围 国 家 法 律 法 规 规 定 限 制 的 除 外, 需 许 可 证 的 凭 许 可 证 房 地 产 开 发 房 屋 出 售 与 租 赁 房 地 产 开 发 房 地 产 开 发 物 业 管 理 及 物 业 相 关 的 其 他 多 种 经 营 物 业 管 理 及 物 业 相 关 的 其 他 多 种 经 营 房 地 产 开 发 与 销 售, 物 业 管 理, 建 筑 装 饰 装 修 ; 工 程 管 理 服 务 土 木 工 程 建 筑 房 屋 建 筑 水 电 安 装 防 水 工 程 装 饰 装 修 商 品 混 凝 土 和 预 拌 砂 浆 的 生 产 销 售 房 地 产 开 发 主 要 产 品 或 服 务 商 业 地 产 民 用 住 宅 等 商 业 地 产 民 用 住 宅 等 商 业 地 产 民 用 住 宅 等 物 业 服 务 富 临 集 团 持 股 比 例 法 定 代 表 人 70% 佘 培 100% 刘 科 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 持 股 100% 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 持 股 70%, 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 持 股 30% 刘 科 张 丽 华 物 业 服 务 80% 张 丽 华 无 65% 刘 科 商 业 地 产 民 用 住 宅 的 施 工 承 建 商 品 混 凝 土 预 拌 砂 浆 无 96.36% 杨 辉 75% 聂 勇 富 临 集 团 持 股 95%, 成 都 富 临 实 业 集 团 有 刘 科 1-1-52
10 成 都 恒 信 锦 业 置 业 有 限 责 任 公 司 2014.10.2 3 50,000 万 元 2 工 业 类 业 务 企 业 5 家 成 都 市 武 侯 区 佳 灵 路 75 号 1 栋 1 层 2 号 在 有 效 期 内 经 营 ) 限 公 司 持 股 5% 房 地 产 开 发 自 有 房 屋 租 赁, 停 车 场 管 理 ( 依 法 须 经 批 准 的 项 目, 经 相 关 部 门 批 准 后 方 可 开 展 经 营 活 动 ) 房 地 产 开 发 商 业 地 产 民 用 住 宅 等 80% 刘 科 序 号 1 2 3 4 5 关 联 方 名 称 成 立 时 间 注 册 资 本 注 册 地 址 主 营 业 务 实 际 从 事 的 业 务 主 要 产 品 或 服 务 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 四 川 汽 车 工 业 股 份 有 限 公 司 四 川 汽 车 工 业 集 团 绵 阳 汽 车 制 造 有 限 公 司 绵 阳 川 汽 动 力 总 成 有 限 公 司 2003.05.21. 600 万 元 成 都 市 东 虹 路 2 号 1994.05.13 10,000 万 元 2011.01.12 50,000 万 元 2010.04.23 6,000 万 元 2010.07.14 3,000 万 元 注 : 总 成 有 限 为 富 临 集 团 四 级 子 公 司 3 运 输 类 业 务 企 业 23 家 成 都 经 济 技 术 开 发 区 ( 龙 泉 驿 区 ) 北 京 路 四 川 省 成 都 经 济 技 术 开 发 区 ( 龙 泉 驿 区 ) 北 京 路 625 号 绵 阳 高 新 区 防 灾 减 灾 科 技 园 内 绵 阳 市 涪 城 区 塘 汛 镇 塘 汛 东 街 626 号 机 械 设 备 的 制 造 及 销 售 ; 销 售 : 五 金 工 具 电 子 产 品 工 矿 配 件 及 机 械 方 面 的 技 术 服 务 许 可 经 营 项 目 : 汽 车 制 造 ( 以 上 项 目 及 期 限 以 许 可 证 为 准 ) 一 般 经 营 项 目 ( 以 下 范 围 不 含 前 置 许 可 项 目, 后 置 许 可 项 目 凭 许 可 证 或 审 批 文 件 经 营 ): 商 品 批 发 与 零 售 ; 进 出 口 业 汽 车 制 造 与 销 售 及 售 后 服 务, 汽 车 研 发, 新 能 源 汽 车 的 技 术 开 发 转 让 咨 询 及 技 术 服 务, 汽 车 项 目 投 资, 汽 车 租 赁, 汽 车 美 容, 货 物 及 技 术 进 出 口 ; 其 他 仓 储 ( 以 上 经 营 范 围 不 含 法 律 法 规 国 务 院 决 定 禁 止 或 限 制 的 项 目, 涉 及 许 可 的 按 许 可 内 容 及 时 效 经 营, 后 置 许 可 项 目 凭 许 可 证 或 审 批 文 件 经 营 ) 汽 车 机 电 设 备 制 造 销 售, 车 用 燃 气 瓶 安 装 ( 未 取 得 生 产 许 可 证 前 不 得 从 事 经 营 活 动 ), 汽 车 车 身 制 造 销 售, 货 物 技 术 进 出 口 ( 法 律 法 规 禁 止 项 目 除 外, 限 制 项 目 凭 许 可 证 经 营 ) 汽 车 摩 托 车 发 动 机 的 装 配 ( 凭 许 可 证 经 营 ); 化 工 产 品 ( 不 含 危 险 化 学 品 ) 的 销 售 ( 以 上 经 营 范 围 : 国 家 禁 止 的 不 得 经 营 ; 涉 及 专 项 许 可 事 项 的, 必 须 取 得 专 项 许 可 后 在 许 可 范 围 和 时 效 内 经 营, 需 要 资 质 的 在 取 得 资 质 后 经 营 ) 普 通 数 控 内 圆 ( 端 面 ) 磨 床 的 设 计 生 产 和 服 务 2012 年 2 月 前 从 事 汽 车 生 产 及 销 售 业 务, 其 后 停 产 自 2012 年 开 始 实 际 从 事 汽 车 生 产 及 销 售 业 务 处 于 建 厂 期 间, 无 任 何 业 务 发 生 汽 车 发 动 机 的 装 配 卧 式 内 圆 ( 端 面 ) 磨 床, 立 式 内 圆 ( 端 面 ) 磨 床 野 马 牌 各 类 客 车 和 乘 用 车 野 马 牌 各 类 客 车 和 乘 用 车 无 汽 车 发 动 机 富 临 集 团 持 股 比 例 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 持 股 80%, 富 临 集 团 持 股 20% 法 定 代 表 人 杨 屏 85% 黎 安 宇 川 汽 集 团 持 股 70%, 富 临 集 团 持 股 28%, 安 治 富 持 股 2% 川 汽 股 份 持 股 70%, 富 临 集 团 持 股 30% 川 汽 股 份 持 股 100% 黄 勇 何 茂 华 董 洪 涛 序 号 关 联 方 名 称 成 立 时 间 注 册 资 本 注 册 地 址 主 营 业 务 实 际 从 事 的 业 务 主 要 产 品 或 服 务 富 临 集 团 持 股 比 例 法 定 代 表 人 1-1-53
1 2 四 川 富 临 运 业 集 团 股 份 有 限 公 司 四 川 省 成 都 长 途 汽 车 运 输 ( 集 团 ) 公 司 ( 以 下 简 称 成 都 长 运 ) 2002.03.18 19,593.06 万 元 1980.09.12 16,004.09 万 元 四 川 省 绵 阳 市 绵 州 大 道 北 段 98 号 成 都 市 青 羊 区 广 富 路 239 号 29 栋 汽 车 客 货 运 输, 汽 车 租 赁 服 务, 石 油 制 品 销 售, 汽 车 一 级 二 级 维 护, 汽 车 小 汽 车 专 项 修 理 ( 限 于 分 公 司 经 营 ), 保 险 兼 业 代 理 汽 车 配 件 销 售, 仓 储 服 务, 汽 车 美 容, 停 车 服 务, 货 运 信 息 服 务, 客 运 站 经 营 汽 车 客 运 汽 车 货 运 货 物 专 用 运 输 危 化 品 运 输 客 运 站 经 营 城 市 公 交 客 运 出 租 汽 车 客 运 ( 限 分 支 机 构 经 营 ) 机 动 车 维 修 机 动 车 驾 驶 培 训 旅 客 运 输 业 务, 客 运 站 经 营 汽 车 客 货 运 输, 客 运 站 经 营 客 运 服 务, 站 务 服 务, 运 输 服 务 客 运 站 及 客 货 运 服 务 39.86% 李 亿 中 见 表 下 注 2 注 :1. 运 输 板 块 除 上 表 中 所 列 示 企 业 外, 还 包 含 富 临 运 业 (002357) 控 股 子 公 司 21 家, 其 中 包 括 运 输 企 业 20 家 和 保 险 代 理 企 业 1 家 因 富 临 运 业 为 上 市 公 司, 其 子 公 司 具 体 情 况 可 参 见 富 临 运 业 公 开 披 露 的 信 息 ; 2. 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 已 与 成 都 长 运 1,798 名 自 然 人 股 东 中 的 1,794 人 签 订 了 股 权 转 让 协 议 ( 占 其 股 份 总 数 的 99.97%), 并 完 成 相 应 股 权 转 让 款 项 支 付, 目 前 尚 未 办 理 工 商 变 更 登 记 手 续 4 酒 店 类 业 务 企 业 6 家 王 志 序 号 1 2 3 关 联 方 名 称 成 立 时 间 注 册 资 本 注 册 地 址 主 营 业 务 实 际 从 事 的 业 务 主 要 产 品 或 服 务 绵 阳 临 园 宾 馆 有 限 责 任 公 司 甘 孜 州 明 珠 花 园 酒 店 有 限 责 任 公 司 天 全 明 珠 田 园 有 限 责 任 公 司 2001.10.10 19,100 万 元 绵 阳 市 临 园 路 东 段 68 号 2002.01.14 500 万 元 甘 孜 州 泸 定 县 磨 西 镇 2002.08.30 30 万 元 4 法 国 威 尔 伯 斯 酒 店 1987.03.10 3.7 万 欧 元 5 6 威 尔 伯 斯 酒 店 管 理 ( 成 都 ) 有 限 公 司 绵 阳 威 尔 伯 斯 酒 店 管 理 有 限 公 司 2012.05.29 200 万 元 2014.10.14 500 万 元 5 金 融 及 投 资 类 业 务 企 业 3 家 天 全 县 紫 石 乡 紫 石 关 村 法 国 诺 夫 勒 堡 市 共 和 国 大 街 38 大 道 成 都 市 武 侯 区 佳 灵 路 75 号 绵 阳 市 涪 城 区 安 昌 路 17 号 富 临 大 厦 1 楼 8 号 提 供 住 宿 餐 饮 文 化 娱 乐, 房 地 产 开 发 经 营, 房 屋 工 程 建 筑 室 内 外 装 饰 装 修 等 住 宿 中 餐 西 餐 文 化 娱 乐 工 艺 纪 念 品 酒 中 餐 制 售 房 地 产 开 发 酒 店 经 营 酒 店 住 宿 餐 饮 会 议 服 务 2011 年 6 月 以 前, 中 餐 制 售 ; 自 2011 年 6 月 对 外 出 租 经 营 从 事 富 临 大 都 会 房 地 产 开 发 及 酒 店 工 程 餐 饮 客 房 服 务 酒 店 各 类 餐 饮 及 养 生 休 闲 服 务 业 务 餐 饮 住 宿 餐 饮 客 房 服 务 酒 店 管 理 及 相 关 咨 询 服 务 酒 店 管 理 酒 店 管 理 富 临 集 团 持 股 比 例 法 定 代 表 人 68% 佘 培 四 川 金 祥 融 资 担 保 有 限 公 司 持 股 100% 史 晓 丽 餐 饮 100% 史 晓 丽 绵 阳 临 园 宾 馆 有 限 责 任 公 司 持 股 100% 法 国 威 尔 伯 斯 酒 店 持 股 100% 李 燕 生 ( 公 司 主 席 ) 史 晓 丽 酒 店 管 理 企 业 管 理 服 务 酒 店 管 理 酒 店 管 理 100% 史 晓 丽 序 号 1 关 联 方 名 称 成 立 时 间 注 册 资 本 注 册 地 址 主 营 业 务 实 际 从 事 的 业 务 主 要 产 品 或 服 务 都 江 堰 蜀 电 投 资 有 限 责 任 公 1990.03.07 26,200 万 元 都 江 堰 市 外 北 街 69 号 水 电 房 地 产 行 业 投 资 ; 投 资 管 理 ( 不 含 金 融 证 券 期 货 ); 投 资 咨 询 ( 不 含 金 融 证 券 期 货 ) 电 力 设 备 安 装 线 路 架 设 公 司 除 对 华 西 证 券 有 限 责 任 公 司 有 股 权 投 资 外, 富 临 集 团 持 股 比 例 法 定 代 表 人 无 100% 曹 勇 1-1-54
司 目 前 没 有 其 他 业 务 2 3 四 川 金 祥 融 资 担 保 有 限 公 司 四 川 富 临 能 源 投 资 有 限 公 司 2011.11.18 10,000 万 元 2014.06.16 6,160 万 元 成 都 市 成 华 区 府 青 路 二 段 18 号 新 1 号 成 都 市 成 华 区 府 青 路 二 段 18 新 1 号 16 幢 4 层 6 服 务 及 其 他 类 业 务 企 业 7 家 贷 款 担 保 票 据 承 兑 担 保 贸 易 融 资 担 保 项 目 融 资 担 保 信 用 证 担 保 及 其 它 融 资 性 担 保 业 务, 与 担 保 业 务 有 关 的 融 资 咨 询 财 务 顾 问 等 中 介 服 务, 在 规 定 范 围 内 以 自 有 资 金 进 行 投 资 对 天 然 气 项 目 的 投 资 ; 化 工 石 油 设 备 管 道 安 装 工 程 ; 工 程 设 计 ; 商 品 批 发 与 零 售 主 要 从 事 融 资 性 贷 款 担 保 承 兑 汇 票 担 保 短 期 流 动 资 金 贷 款 担 保 100% 张 骏 对 天 然 气 项 目 的 投 资 无 100% 曹 勇 序 号 关 联 方 名 称 成 立 时 间 注 册 资 本 注 册 地 址 主 营 业 务 实 际 从 事 的 业 务 1 绵 阳 富 临 医 院 2007.04.02 4,500 万 元 2 3 4 5 6 7 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 遂 宁 市 富 临 商 贸 有 限 公 司 成 都 富 临 旅 游 有 限 公 司 绵 阳 富 临 资 产 经 营 管 理 有 限 公 司 成 都 富 临 企 业 管 理 有 限 公 司 四 川 富 临 地 产 投 资 运 营 管 理 有 限 公 司 2000.09.21 6,500 万 元 2003.07.17 1,500 万 元 2013.01.04 100 万 元 2004.08.26 500 万 元 2014.10.20 1,000 万 元 2014.12.08 100 万 元 主 要 产 品 或 服 务 富 临 集 团 持 股 比 例 法 定 代 表 人 绵 阳 高 新 区 普 明 南 路 东 段 100 号 医 院 医 疗 服 务 医 疗 90% 汪 虹 成 都 市 成 华 区 双 林 路 388 号 富 临 大 厦 信 息 技 术 服 务 生 物 技 术 服 务 物 业 管 理 服 务 等 管 理 下 属 子 公 司 无 95% 谢 忠 宪 5 楼 遂 宁 市 开 发 区 站 销 售 : 日 杂 ( 除 烟 花 爆 竹 ) 百 货 五 金 交 电 建 材 市 南 路 遂 宁 市 汽 车 场 经 营 管 理 ( 以 上 经 营 范 围 不 含 前 置 许 可 项 目, 后 置 许 可 无 无 100% 吴 瑞 中 心 站 内 项 目 凭 许 可 证 或 审 批 文 件 经 营 ) 成 都 市 武 侯 区 佳 灵 路 75 号 绵 阳 顺 河 前 街 5 号 ( 鼓 楼 市 场 CD 区 一 楼 ) 成 都 市 青 羊 区 广 富 路 239 号 29 栋 绵 阳 市 高 新 区 普 明 北 路 东 段 588 号 入 境 旅 游 业 务 国 内 旅 游 业 务 ( 凭 许 可 证 在 有 效 期 内 经 营 ); 会 务 服 务 票 务 代 理 汽 车 租 赁 ( 以 上 经 营 范 围 国 家 法 律 法 规 规 定 限 制 的 除 外, 需 许 可 证 的 凭 许 可 证 在 有 效 期 内 经 营 ) 资 产 经 营 管 理 服 务, 五 金 交 电 家 用 电 器 家 俱 百 货 服 装 办 公 用 品 珠 宝 玉 器 的 销 售 企 业 管 理 咨 询 企 业 管 理 规 划 ; 社 会 经 济 信 息 咨 询 ; 建 筑 工 程 设 计 与 施 工 ; 日 用 百 货 销 售 ; 自 有 房 屋 租 赁 ; 汽 车 租 赁 ; 商 务 信 息 咨 询, 企 业 形 象 策 划 ( 依 法 须 经 批 准 的 项 目, 经 相 关 部 门 批 准 后 方 可 开 展 经 营 活 动 ) 商 业 运 营 管 理 房 地 产 策 划 企 业 营 销 策 划 会 议 及 商 品 展 览 物 业 管 理 ( 凭 资 质 证 书 经 营 ) 入 境 旅 游 业 务 国 内 旅 游 业 务, 会 务 服 务 票 务 代 理 汽 车 租 赁 从 设 立 日 起 未 实 际 经 营 旅 游 机 票 100% 史 晓 丽 无 富 临 集 团 持 股 80% 四 川 绵 阳 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 持 股 20% 文 多 述 从 设 立 日 起 未 实 际 经 营 无 100% 聂 丹 商 业 运 营 管 理 物 业 管 理 管 理 服 务 100% 刘 科 1-1-55
序 号 (2) 财 务 状 况 12013 年 末 / 度, 控 股 股 东 富 临 集 团 和 实 际 控 制 人 安 治 富 控 制 的 其 他 企 业 财 务 状 况 ( 经 四 川 玉 峰 会 计 师 事 务 所 审 计 ) 单 位 : 万 元 公 司 名 称 总 资 产 净 资 产 营 业 收 入 净 利 润 1 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 191,401.89 95,074.10 62,971.72 7,529.21 2 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 42,901.51 34,746.31 699.10 1,194.22 3 成 都 皓 临 置 业 有 限 公 司 87,959.03-4,272.65 13,122.59-2,349.89 4 成 都 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 2,022.35 779.96 1,705.76 247.51 5 四 川 绵 阳 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 2,708.22 1,150.08 3,714.64 457.11 6 绵 阳 富 临 阳 光 置 业 有 限 公 司 2,167.27 749.77-65.57 7 绵 阳 市 安 达 建 设 工 程 有 限 公 司 14,576.53 7,549.60 20,047.49 378.30 8 四 川 绵 阳 富 临 建 筑 材 料 有 限 公 司 15,006.20 3,067.80 7,016.01 125.28 9 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 5,727.48 2,220.55 2,690.31-123.21 10 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 62,173.79 15,472.82 320.81-5,038.06 11 四 川 汽 车 工 业 股 份 有 限 公 司 211,683.49 23,964.82 28,257.88-15,911.46 12 四 川 汽 车 工 业 集 团 绵 阳 汽 车 制 造 有 限 公 司 14,934.55 6,976.70-652.40 13 绵 阳 川 汽 动 力 总 成 有 限 公 司 12,663.60 1,798.48 2,709.76-497.79 14 四 川 富 临 运 业 集 团 股 份 有 限 公 司 108,713.87 69,102.32 37,223.65 6,950.54 15 绵 阳 临 园 宾 馆 有 限 责 任 公 司 227,037.95 44,598.65 1.64-781.88 16 甘 孜 州 明 珠 花 园 酒 店 有 限 责 任 公 司 2,010.13 153.20 446.11-235.52 17 天 全 明 珠 田 园 有 限 责 任 公 司 276.20-246.10 5.00-16.81 18 法 国 威 尔 伯 斯 酒 店 (2013 年 末 / 度, 欧 元 ) 67.68-1.64 127.25-7.41 19 威 尔 伯 斯 酒 店 管 理 ( 成 都 ) 有 限 公 司 154.67 174.33 87.85 3.54 20 都 江 堰 蜀 电 投 资 有 限 责 任 公 司 30,977.01 30,947.58-1.15 21 四 川 金 祥 融 资 担 保 有 限 公 司 11,770.62 10,424.65 167.35 168.02 22 绵 阳 富 临 医 院 16,811.38 4,761.34 9,043.96 157.07 23 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 17,543.30 6,016.72-204.35 24 遂 宁 市 富 临 商 贸 有 限 公 司 13,544.32 11,742.13 177.04-54.37 25 成 都 富 临 旅 游 有 限 公 司 96.44 96.41 2.15-3.59 26 绵 阳 富 临 资 产 经 营 管 理 有 限 公 司 500.00 500.00 注 :1. 富 临 运 业 为 上 市 公 司, 其 主 要 财 务 数 据 摘 自 公 开 披 露 的 2013 年 度 审 计 报 告 ; 2. 成 都 市 波 尔 菲 特 酒 店 有 限 公 司 已 于 2013 年 5 月 办 理 了 工 商 注 销 登 记 手 续 ; 3. 四 川 绵 阳 弘 吉 机 械 模 具 制 造 有 限 公 司 于 2013 年 12 月 办 理 了 工 商 注 销 登 记 手 续 ; 4. 成 都 富 临 酒 店 管 理 有 限 公 司 已 于 2013 年 7 月 办 理 了 工 商 注 销 登 记 手 续 5. 绵 阳 东 盛 三 江 旅 游 开 发 有 限 公 司 于 2013 年 12 月 办 理 了 工 商 注 销 登 记 手 续 ; 6. 绵 阳 润 领 建 筑 材 料 有 限 公 司 于 2014 年 1 月 办 理 了 工 商 注 销 登 记 手 续 ; 7. 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 收 购 成 都 长 运 股 份 尚 未 全 部 完 成 ; 8. 除 上 述 关 联 法 人 外, 公 司 实 际 控 制 人 安 治 富 控 制 的 其 他 企 业 还 有 American Zhongtian Trading Inc.( 美 国 中 天 贸 易 有 限 公 司 ), 目 前 无 实 际 经 营 业 务 22014 年 9 月 末 /1-9 月, 控 股 股 东 富 临 集 团 和 实 际 控 制 人 安 治 富 控 制 的 其 他 企 业 财 务 状 况 ( 未 经 审 计 ) 序 号 公 司 名 称 总 资 产 净 资 产 营 业 收 入 净 利 润 1-1-56
1 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 110,212.66 41,131.23 44,533.95 4,697.10 2 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 18,762.18 17,832.63 459.01 913.25 3 成 都 皓 临 置 业 有 限 公 司 94,840.29-5,042.85-770.20 4 成 都 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 2,131.08 842.13 1,490.93 273.41 5 四 川 绵 阳 富 临 物 业 管 理 有 限 责 任 公 司 3,347.21 1,306.00 3,184.26 557.54 6 绵 阳 富 临 阳 光 置 业 有 限 公 司 2,347.92 700.90-48.87 7 绵 阳 市 安 达 建 设 工 程 有 限 公 司 21,358.88 7,405.40 11,762.50 196.92 8 四 川 绵 阳 富 临 建 筑 材 料 有 限 公 司 20,169.66 2,871.84 4,712.56-206.03 9 成 都 富 临 创 展 置 业 有 限 责 任 公 司 1,998.09 1,998.09-1.91 10 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 6,095.95 1,625.24 786.72-595.31 11 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 60,979.15 12,005.21 177.63-3,467.61 12 四 川 汽 车 工 业 股 份 有 限 公 司 249,852.38 19,928.65 26,029.80-9,160.94 13 四 川 汽 车 工 业 集 团 绵 阳 汽 车 制 造 有 限 公 司 44,439.34 5,515.36-945.98 14 绵 阳 川 汽 动 力 总 成 有 限 公 司 9,094.53 1,701.96 3,862.31-97.36 15 四 川 富 临 运 业 集 团 股 份 有 限 公 司 121,968.17 76,758.89 29,548.40 9,788.44 16 四 川 省 成 都 长 途 汽 车 运 输 ( 集 团 ) 公 司 128,631.03 45,615.58 51,808.14 5,595.34 17 绵 阳 临 园 宾 馆 有 限 责 任 公 司 203,128.35 58,612.17 47,777.93 14,013.52 18 甘 孜 州 明 珠 花 园 酒 店 有 限 责 任 公 司 2,019.25 21.61 418.48-121.56 19 天 全 明 珠 田 园 有 限 责 任 公 司 1.07-426.91-180.81 20 威 尔 伯 斯 酒 店 管 理 ( 成 都 ) 有 限 公 司 148.57 163.24 70.00-11.09 21 都 江 堰 蜀 电 投 资 有 限 责 任 公 司 30,975.98 30,946.56-1.03 22 四 川 金 祥 融 资 担 保 有 限 公 司 11,687.29 10,325.05 285.60-26.50 23 四 川 富 临 能 源 投 资 有 限 公 司 6,154.16 6,074.05-85.95 24 绵 阳 富 临 医 院 16,278.77 4,218.69 7,585.34-542.65 25 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 33,770.78 5,247.24-769.48 26 遂 宁 市 富 临 商 贸 有 限 公 司 16,919.49 14,172.97 107.05 2,430.84 27 成 都 富 临 旅 游 有 限 公 司 95.20 95.01-1.41 28 绵 阳 富 临 资 产 经 营 管 理 有 限 公 司 500.00 500.00 注 :1. 富 临 运 业 为 上 市 公 司, 其 主 要 财 务 数 据 摘 自 公 开 披 露 的 2014 年 第 三 季 度 报 告 ; 2. 成 都 富 临 创 展 置 业 有 限 责 任 公 司 已 于 2014 年 6 月 办 理 完 成 税 务 注 销, 工 商 注 销 尚 未 完 成 2. 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 除 上 述 关 联 法 人 外, 公 司 实 际 控 制 人 安 治 富 控 制 的 其 他 企 业 还 有 American Zhongtian Trading Inc.( 美 国 中 天 贸 易 有 限 公 司 ), 其 成 立 于 1996 年 4 月 24 日, 住 所 为 美 国 加 利 福 尼 亚 州 丹 维 尔 镇 斯 威 特 沃 特 道 741 号, 经 营 范 围 为 进 出 口, 首 席 执 行 官 黄 志 平, 初 始 发 行 股 份 数 额 为 100 万 股, 目 前 无 实 际 经 营 业 务 六 股 本 情 况 ( 一 ) 公 司 本 次 发 行 前 后 股 本 情 况 本 次 发 行 前 公 司 总 股 本 为 9,000 万 股, 如 本 次 发 行 股 份 为 3,000 万 股, 发 行 后 总 股 本 为 12,000 万 股, 本 次 发 行 股 份 占 发 行 后 总 股 本 的 25%, 发 行 前 后 股 本 结 构 见 下 表 : 1-1-57
序 号 股 东 名 称 发 行 前 发 行 后 持 股 数 量 ( 股 ) 持 股 比 例 持 股 数 量 ( 股 ) 持 股 比 例 1 富 临 集 团 47,223,180 52.47% 47,223,180 39.35% 2 安 治 富 9,238,410 10.26% 9,238,410 7.70% 3 安 东 2,700,000 3.00% 2,700,000 2.25% 4 曹 勇 2,682,120 2.98% 2,682,120 2.24% 5 谭 建 伟 2,682,120 2.98% 2,682,120 2.24% 6 李 亿 中 2,235,100 2.48% 2,235,100 1.86% 7 聂 正 1,800,000 2.00% 1,800,000 1.50% 8 聂 丹 1,800,000 2.00% 1,800,000 1.50% 9 吕 大 全 1,788,080 1.99% 1,788,080 1.49% 10 陈 瑞 峰 1,788,080 1.99% 1,788,080 1.49% 11 潘 玉 梅 1,788,080 1.99% 1,788,080 1.49% 12 谢 忠 宪 1,192,052 1.32% 1,192,052 0.99% 13 阳 宇 1,192,052 1.32% 1,192,052 0.99% 14 安 舟 900,000 1.00% 900,000 0.75% 15 许 波 900,000 1.00% 900,000 0.75% 16 段 琳 900,000 1.00% 900,000 0.75% 17 史 晓 丽 900,000 1.00% 900,000 0.75% 18 李 严 帅 834,438 0.93% 834,438 0.70% 19 彭 建 生 804,636 0.89% 804,636 0.67% 20 向 明 朗 804,636 0.89% 804,636 0.67% 21 王 军 774,834 0.86% 774,834 0.65% 22 蒋 东 774,834 0.86% 774,834 0.65% 23 汪 楠 774,834 0.86% 774,834 0.65% 24 范 如 彬 596,026 0.66% 596,026 0.50% 25 王 朝 熙 584,106 0.65% 584,106 0.49% 26 谷 巍 357,616 0.40% 357,616 0.30% 27 王 志 红 357,616 0.40% 357,616 0.30% 28 佘 培 357,616 0.40% 357,616 0.30% 29 任 云 富 315,894 0.35% 315,894 0.26% 30 卢 其 勇 238,410 0.26% 238,410 0.20% 31 蒋 益 兴 238,410 0.26% 238,410 0.20% 32 张 益 238,410 0.26% 238,410 0.20% 33 李 君 辉 119,206 0.13% 119,206 0.10% 34 刘 利 59,602 0.07% 59,602 0.05% 35 汤 淑 艳 59,602 0.07% 59,602 0.05% 36 社 会 公 众 股 - - 30,000,000 25.00% 合 计 90,000,000 100.00% 120,000,000 100.00% ( 二 ) 公 司 前 十 名 股 东 如 本 次 发 行 股 份 为 3,000 万 股, 发 行 前 后, 公 司 前 十 名 股 东 的 持 股 情 况 及 持 股 比 例 如 下 表 所 示 : 序 号 姓 名 发 行 前 发 行 后 持 股 数 量 ( 股 ) 持 股 比 例 持 股 数 量 ( 股 ) 持 股 比 例 1-1-58
1 富 临 集 团 47,223,180 52.47% 47,223,180 39.35% 2 安 治 富 9,238,410 10.26% 9,238,410 7.70% 3 安 东 2,700,000 3.00% 2,700,000 2.25% 4 曹 勇 2,682,120 2.98% 2,682,120 2.24% 5 谭 建 伟 2,682,120 2.98% 2,682,120 2.24% 6 李 亿 中 2,235,100 2.48% 2,235,100 1.86% 7 聂 正 1,800,000 2.00% 1,800,000 1.50% 8 聂 丹 1,800,000 2.00% 1,800,000 1.50% 9 吕 大 全 1,788,080 1.99% 1,788,080 1.49% 10 潘 玉 梅 1,788,080 1.99% 1,788,080 1.49% 合 计 73,937,090 82.15% 73,937,090 61.62% ( 三 ) 公 司 前 十 名 自 然 人 股 东 任 职 情 况 本 次 发 行 前 后, 公 司 前 十 名 自 然 人 股 东 在 公 司 任 职 情 况 如 下 表 所 示 : 排 名 姓 名 在 发 行 人 处 任 职 1 安 治 富 - 2 安 东 董 事 3 曹 勇 - 4 谭 建 伟 董 事 长 兼 总 经 理 5 李 亿 中 - 6 聂 正 - 7 聂 丹 - 8 吕 大 全 - 9 陈 瑞 峰 - 10 潘 玉 梅 - ( 四 ) 最 近 一 年 公 司 新 增 股 东 的 持 股 情 况 公 司 最 近 一 年 无 新 增 股 东 ( 五 ) 本 次 发 行 前 各 股 东 间 的 关 联 关 系 及 关 联 股 东 的 各 自 持 股 比 例 本 公 司 股 东 之 间 存 在 的 关 联 关 系 如 下 表 所 示 除 此 以 外, 公 司 股 东 间 不 存 在 其 他 关 联 关 系 序 号 股 东 名 称 持 股 数 量 ( 股 ) 股 权 比 例 关 联 关 系 1 富 临 集 团 47,223,180 52.47% 安 治 富 安 东 及 聂 丹 分 别 持 有 其 70% 20% 及 10% 股 份 2 安 治 富 9,238,410 10.26% 公 司 实 际 控 制 人 聂 正 之 夫 安 东 之 父 3 安 东 2,700,000 3.00% 安 治 富 之 子 4 聂 正 1,800,000 2.00% 安 治 富 之 妻 5 聂 丹 1,800,000 2.00% 聂 正 之 兄 之 女 6 安 舟 900,000 1.00% 安 治 富 之 弟 之 子 7 许 波 900,000 1.00% 安 治 富 之 妹 之 子 合 计 64,561,590 71.73% - 1-1-59
( 六 ) 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 的 情 况 本 公 司 股 东 公 开 发 售 股 份 及 其 对 公 司 的 控 制 权 治 理 结 构 及 生 产 经 营 产 生 的 影 响, 具 体 详 见 本 招 股 说 明 书 重 大 事 项 提 示 之 三 本 次 发 行 方 案 七 正 在 实 施 的 股 权 激 励 方 案 及 执 行 情 况 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 不 存 在 正 在 执 行 的 股 权 激 励 方 案 亦 不 存 在 与 股 权 激 励 相 关 的 其 他 制 度 安 排 八 公 司 员 工 情 况 ( 一 ) 员 工 人 数 情 况 截 至 2011 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日 及 2014 年 9 月 30 日, 公 司 ( 含 子 公 司 ) 员 工 总 数 分 别 为 1,002 人 975 人 1,279 人 及 1,445 人 ( 二 ) 员 工 专 业 结 构 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 的 员 工 专 业 结 构 如 下 : 项 目 人 数 比 例 财 务 人 员 12 0.83% 生 产 人 员 1,134 78.48% 采 购 销 售 人 员 44 3.04% 研 发 技 术 人 员 154 10.66% 行 政 管 理 人 员 101 6.99% 合 计 1,445 100.00% 九 本 公 司 公 司 股 东 实 际 控 制 人 发 行 人 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 以 及 本 次 发 行 的 保 荐 人 及 证 券 服 务 机 构 等 做 出 的 重 要 承 诺 履 行 情 况 以 及 未 能 履 行 承 诺 的 约 束 措 施 ( 一 ) 本 次 发 行 前 股 东 所 持 股 份 的 流 通 限 制 自 愿 锁 定 股 份 延 长 锁 定 期 限 以 及 相 关 股 东 持 股 及 减 持 意 向 等 承 诺 1. 本 次 发 行 前 股 份 流 通 限 制 自 愿 锁 定 及 延 长 锁 定 期 限 的 承 诺 (1) 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 实 际 控 制 人 安 治 富 承 诺 : 自 股 份 公 司 股 票 上 市 之 日 起 三 十 六 个 月 内, 不 转 让 或 者 委 托 他 人 管 理 本 公 司 / 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份, 也 不 由 股 份 公 司 回 购 本 公 司 / 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份 ; 首 次 公 开 发 行 股 票 上 市 后 6 个 月 内, 如 股 票 连 1-1-60
续 20 个 交 易 日 的 收 盘 价 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整, 下 同 ) 均 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价, 或 者 上 市 后 6 个 月 期 末 收 盘 价 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价, 本 人 持 有 上 述 股 份 的 锁 定 期 限 自 动 延 长 6 个 月 (2) 公 司 实 际 控 制 人 安 治 富 之 妻 聂 正 之 子 安 东, 及 控 股 股 东 富 临 集 团 的 股 东 聂 丹 承 诺 : 自 股 份 公 司 股 票 上 市 之 日 起 三 十 六 个 月 内, 不 转 让 或 者 委 托 他 人 管 理 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份, 也 不 由 股 份 公 司 回 购 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份 ; 首 次 公 开 发 行 股 票 上 市 后 6 个 月 内, 如 股 票 连 续 20 个 交 易 日 的 收 盘 价 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整, 下 同 ) 均 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价, 或 者 上 市 后 6 个 月 期 末 收 盘 价 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价, 本 人 持 有 上 述 股 份 的 锁 定 期 限 自 动 延 长 6 个 月 ; 如 果 本 人 所 持 股 份 公 司 股 票 在 锁 定 期 届 满 后 拟 减 持 的, 将 认 真 遵 守 公 司 法 证 券 法 中 国 证 监 会 及 深 圳 证 券 交 易 所 的 相 关 规 定, 结 合 公 司 稳 定 股 价 等 需 要, 审 慎 实 施 ; 在 锁 定 期 满 后 两 年 内 减 持 的, 减 持 价 格 不 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 的 发 行 价 格 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整 ) (3) 担 任 公 司 董 事 及 高 级 管 理 人 员 的 股 东 谭 建 伟 汪 楠 阳 宇 王 志 红 彭 建 生 王 军 安 东 承 诺 : 自 股 份 公 司 股 票 上 市 之 日 起 三 十 六 个 月 内, 不 转 让 或 者 委 托 他 人 管 理 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份, 也 不 由 股 份 公 司 回 购 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份 在 本 人 担 任 股 份 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 其 他 核 心 人 员 期 间, 本 人 将 向 股 份 公 司 申 报 所 持 有 的 股 份 公 司 的 股 份 及 其 变 动 情 况, 本 人 每 年 转 让 的 股 份 不 超 过 本 人 所 持 股 份 公 司 股 份 总 数 的 25%; 离 职 后 半 年 内, 不 转 让 本 人 所 持 有 的 股 份 公 司 股 份 ; 首 次 公 开 发 行 股 票 上 市 后 6 个 月 内, 如 股 票 连 续 20 个 交 易 日 的 收 盘 价 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整, 下 同 ) 均 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价, 或 者 上 市 后 6 个 月 期 末 收 盘 价 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价, 本 1-1-61
人 持 有 股 份 公 司 首 次 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 股 份 的 锁 定 期 限 自 动 延 长 6 个 月 ; 如 果 本 人 所 持 股 份 公 司 股 票 在 锁 定 期 届 满 后 拟 减 持 的, 将 认 真 遵 守 公 司 法 证 券 法 中 国 证 监 会 及 深 圳 证 券 交 易 所 的 相 关 规 定, 结 合 公 司 稳 定 股 价 等 需 要, 审 慎 实 施 ; 在 锁 定 期 满 后 两 年 内 减 持 的, 减 持 价 格 不 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 的 发 行 价 格 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整 ) 上 述 承 诺 不 因 承 诺 人 在 富 临 精 工 担 任 职 务 的 变 更 离 职 而 终 止 (4) 担 任 公 司 监 事 及 其 他 核 心 人 员 蒋 东 李 严 帅 向 明 朗 承 诺 : 自 股 份 公 司 股 票 上 市 之 日 起 三 十 六 个 月 内, 不 转 让 或 者 委 托 他 人 管 理 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份, 也 不 由 股 份 公 司 回 购 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份 在 本 人 担 任 股 份 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 其 他 核 心 人 员 期 间, 本 人 将 向 股 份 公 司 申 报 所 持 有 的 股 份 公 司 的 股 份 及 其 变 动 情 况, 本 人 每 年 转 让 的 股 份 不 超 过 本 人 所 持 股 份 公 司 股 份 总 数 的 25%; 离 职 后 半 年 内, 不 转 让 本 人 所 持 有 的 股 份 公 司 股 份 (5) 公 司 其 他 自 然 人 股 东 安 舟 许 波 李 亿 中 曹 勇 吕 大 全 谢 忠 宪 范 如 彬 卢 其 勇 蒋 益 兴 谷 巍 李 君 辉 刘 利 张 益 王 朝 熙 段 琳 史 晓 丽 任 云 富 汤 淑 艳 佘 培 潘 玉 梅 陈 瑞 峰 承 诺 : 自 股 份 公 司 股 票 上 市 之 日 起 一 年 内, 不 转 让 或 者 委 托 他 人 管 理 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份, 也 不 由 股 份 公 司 回 购 本 人 持 有 的 股 份 公 司 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份 (6) 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 实 际 控 制 人 安 治 富 及 之 妻 聂 正 之 子 安 东, 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 的 股 东 聂 丹, 以 及 公 司 持 有 股 份 的 董 事 高 级 管 理 人 员 若 违 反 相 关 承 诺, 则 : 在 富 临 精 工 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 媒 体 上 公 开 说 明 未 履 行 的 具 体 原 因 并 向 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 富 临 精 工 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 富 临 精 工 股 东 大 会 审 议 ; 如 果 因 未 履 行 承 诺 事 项 而 获 得 收 益 的, 所 得 收 益 归 富 临 精 工 所 有 ; 如 果 因 未 履 行 承 诺 事 项 给 富 临 精 工 或 者 其 他 投 资 者 造 成 损 失 的, 将 向 富 临 精 工 或 者 其 他 投 资 者 依 法 承 担 赔 偿 责 任 2. 公 开 发 行 前 持 股 5% 以 上 股 东 的 持 股 意 向 及 减 持 意 向 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 承 诺 : 对 于 所 持 有 的 富 临 精 工 首 次 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份, 将 严 格 遵 守 已 作 出 的 关 于 股 份 锁 定 的 承 诺, 并 且 在 锁 定 期 届 满 后 2 1-1-62
年 内 不 减 持 ; 锁 定 期 届 满 2 年 以 后 如 减 持 的, 将 认 真 遵 守 公 司 法 证 券 法 中 国 证 监 会 及 深 圳 证 券 交 易 所 关 于 股 东 减 持 的 相 关 规 定, 结 合 公 司 稳 定 股 价 等 需 要, 审 慎 实 施, 并 提 前 3 个 交 易 日 通 知 富 临 精 工 予 以 公 告 公 司 实 际 控 制 人 安 治 富 承 诺 : 对 于 所 持 有 的 富 临 精 工 首 次 公 开 发 行 股 票 前 已 发 行 的 股 份 ( 以 下 简 称 老 股 ), 将 严 格 遵 守 已 作 出 的 关 于 股 份 锁 定 的 承 诺, 在 锁 定 期 内 不 予 减 持 ; 锁 定 期 届 满 之 日 起 十 二 个 月 内, 如 减 持, 则 当 年 减 持 的 老 股 总 额 不 超 过 发 行 人 股 票 上 市 之 日 所 持 有 老 股 总 额 的 25%; 锁 定 期 届 满 之 日 起 二 十 四 个 月 内, 减 持 的 老 股 总 额 不 超 过 发 行 人 股 票 上 市 之 日 所 持 有 老 股 总 额 的 50%, 减 持 价 格 不 低 于 首 次 公 开 发 行 股 票 时 的 发 行 价 格 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整 ), 并 且 将 认 真 遵 守 公 司 法 证 券 法 中 国 证 监 会 及 深 圳 证 券 交 易 所 关 于 股 东 减 持 的 相 关 规 定, 结 合 公 司 稳 定 股 价 等 需 要, 审 慎 实 施, 提 前 3 个 交 易 日 通 知 富 临 精 工 予 以 公 告 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 若 违 反 相 关 承 诺, 则 : 在 富 临 精 工 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 媒 体 上 公 开 说 明 未 履 行 的 具 体 原 因 并 向 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 富 临 精 工 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 富 临 精 工 股 东 大 会 审 议 ; 如 果 因 未 履 行 承 诺 事 项 而 获 得 收 益 的, 所 得 收 益 归 富 临 精 工 所 有 ; 如 果 因 未 履 行 承 诺 事 项 给 富 临 精 工 或 者 其 他 投 资 者 造 成 损 失 的, 其 将 向 富 临 精 工 或 者 其 他 投 资 者 依 法 承 担 赔 偿 责 任 ( 二 ) 稳 定 股 价 预 案 及 承 诺 根 据 中 国 证 监 会 颁 布 的 关 于 进 一 步 推 进 新 股 发 行 体 制 改 革 的 意 见 及 各 项 配 套 措 施 要 求, 公 司 制 定 了 关 于 公 司 股 票 正 式 挂 牌 上 市 之 日 起 3 年 内 稳 定 股 价 的 预 案, 具 体 内 容 如 下 : 1. 启 动 稳 定 股 价 措 施 的 条 件 自 公 司 股 票 正 式 挂 牌 上 市 之 日 起 3 年 内, 若 公 司 股 票 连 续 20 个 交 易 日 的 收 盘 价 ( 如 果 因 派 发 现 金 红 利 送 股 转 增 股 本 增 发 新 股 等 原 因 进 行 除 权 除 息 的, 须 按 照 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 的 有 关 规 定 作 相 应 调 整, 下 同 ) 均 低 于 公 司 上 一 个 会 计 年 度 终 了 时 经 审 计 的 每 股 净 资 产 ( 每 股 净 资 产 = 合 并 财 务 报 表 中 的 归 属 于 母 公 司 普 通 股 股 东 权 益 合 计 数 年 末 公 司 股 份 总 数, 下 同 ) 时, 为 维 护 广 大 股 东 利 益, 增 强 投 资 者 信 心, 维 护 公 司 股 价 稳 定, 公 司 将 启 动 稳 定 股 价 措 施 1-1-63
2. 稳 定 股 价 措 施 及 实 施 程 序 在 启 动 股 价 稳 定 措 施 的 条 件 满 足 时, 公 司 应 在 3 个 交 易 日 内, 根 据 当 时 有 效 的 法 律 法 规 和 本 预 案 的 规 定 提 出 稳 定 股 价 的 具 体 方 案, 履 行 相 应 的 审 批 程 序 和 信 息 披 露 义 务 股 价 稳 定 措 施 实 施 后, 公 司 的 股 权 分 布 应 当 符 合 上 市 条 件 公 司 股 价 稳 定 措 施 按 以 下 顺 序 实 施 : (1) 公 司 回 购 股 份 在 启 动 股 价 稳 定 措 施 的 条 件 满 足 时, 公 司 应 在 3 个 交 易 日 内 召 开 董 事 会, 讨 论 公 司 向 社 会 公 众 股 东 回 购 公 司 股 份 的 方 案, 并 提 交 股 东 大 会 审 议 在 股 东 大 会 审 议 通 过 股 份 回 购 方 案 后, 公 司 依 法 通 知 债 权 人, 向 证 券 监 督 管 理 部 门 证 券 交 易 所 等 主 管 部 门 报 送 相 关 材 料, 办 理 审 批 或 备 案 手 续 在 完 成 必 需 的 审 批 备 案 信 息 披 露 等 程 序 后, 公 司 方 可 实 施 相 应 的 股 份 回 购 方 案 公 司 回 购 股 份 的 资 金 为 自 有 资 金, 用 于 回 购 的 资 金 金 额 不 低 于 1,000 万 元 ( 具 体 金 额 以 股 东 大 会 审 议 通 过 的 金 额 为 准 ), 回 购 股 份 的 价 格 不 超 过 上 一 个 会 计 年 度 终 了 时 经 审 计 的 每 股 净 资 产, 回 购 股 份 的 方 式 为 集 中 竞 价 交 易 方 式 要 约 方 式 或 法 律 法 规 及 证 券 监 督 管 理 部 门 认 可 的 其 他 方 式, 公 司 向 社 会 公 众 股 东 回 购 公 司 股 份 应 符 合 公 司 法 证 券 法 上 市 公 司 回 购 社 会 公 众 股 份 管 理 办 法 ( 试 行 ) 关 于 上 市 公 司 以 集 中 竞 价 交 易 方 式 回 购 股 份 的 补 充 规 定 等 法 律 法 规 规 范 性 文 件 的 规 定 公 司 用 于 回 购 的 资 金 总 额 根 据 公 司 当 时 股 价 情 况 及 公 司 资 金 状 况 由 股 东 大 会 最 终 审 议 确 定 如 果 公 司 股 价 已 经 不 满 足 启 动 稳 定 公 司 股 价 措 施 的 条 件 的, 公 司 可 不 再 实 施 向 社 会 公 众 股 东 回 购 股 份 回 购 股 份 后, 公 司 的 股 权 分 布 应 当 符 合 上 市 条 件 (2) 控 股 股 东 增 持 公 司 股 份 在 启 动 股 价 稳 定 措 施 的 条 件 满 足 时, 当 公 司 根 据 本 预 案 规 定 完 成 回 购 股 份 后, 若 公 司 股 票 连 续 10 个 交 易 日 的 收 盘 价 仍 低 于 公 司 上 一 会 计 年 度 终 了 时 经 审 计 的 每 股 净 资 产, 或 公 司 无 法 实 施 回 购 股 份 时, 则 公 司 控 股 股 东 应 在 3 个 交 易 日 内, 提 出 增 持 公 司 股 份 的 方 案 ( 包 括 拟 增 持 公 司 股 份 的 数 量 价 格 区 间 时 间 等 ), 并 依 法 履 行 相 关 的 审 批 / 备 案 手 续, 在 获 得 批 准 后 的 3 个 交 易 日 内 通 知 公 司, 公 司 应 按 照 相 关 规 定 披 露 控 股 股 东 增 持 公 司 股 份 的 计 划 在 公 司 披 露 控 股 股 东 增 持 公 司 股 份 计 划 的 3 个 交 易 日 后, 控 股 股 东 开 始 实 施 增 持 公 司 股 份 的 计 划 控 股 股 东 增 持 公 司 股 份 的 价 格 不 高 于 公 司 上 一 会 计 年 度 终 了 时 经 审 计 的 每 股 净 资 产, 单 1-1-64
次 增 持 金 额 不 应 少 于 人 民 币 1,000 万 元 如 果 公 司 股 价 已 经 不 满 足 启 动 稳 定 公 司 股 价 措 施 的 条 件 的, 控 股 股 东 可 不 再 实 施 增 持 公 司 股 份 控 股 股 东 增 持 公 司 股 份 后, 公 司 的 股 权 分 布 应 当 符 合 上 市 条 件 公 司 控 股 股 东 增 持 公 司 股 份 应 符 合 相 关 法 律 法 规 的 规 定 (3) 公 司 董 事 高 级 管 理 人 员 买 入 公 司 股 份 当 控 股 股 东 根 据 本 预 案 规 定 增 持 公 司 股 份 后, 若 公 司 股 票 连 续 10 个 交 易 日 的 收 盘 价 仍 低 于 公 司 上 一 会 计 年 度 经 审 计 的 每 股 净 资 产 时, 或 控 股 股 东 根 据 规 定 无 法 实 施 稳 定 股 价 措 施 时, 公 司 董 事 ( 不 包 括 独 立 董 事, 下 同 ) 高 级 管 理 人 员 应 通 过 法 律 法 规 允 许 的 交 易 方 式 买 入 公 司 股 票 以 稳 定 公 司 股 价, 买 入 价 格 不 高 于 公 司 上 一 会 计 年 度 终 了 时 经 审 计 的 每 股 净 资 产, 用 于 买 入 公 司 股 份 的 货 币 资 金 不 少 于 该 董 事 高 级 管 理 人 员 上 年 度 薪 酬 总 和 ( 税 前, 下 同 ) 的 20%, 但 不 超 过 其 上 年 度 的 薪 酬 总 和 的 50% 公 司 应 按 相 关 规 定 披 露 公 司 董 事 高 级 管 理 人 员 买 入 公 司 股 份 的 计 划, 在 公 司 披 露 其 买 入 公 司 股 份 计 划 的 3 个 交 易 日 后, 按 照 方 案 开 始 实 施 买 入 公 司 股 份 的 计 划 公 司 董 事 高 级 管 理 人 员 买 入 公 司 股 份 后, 公 司 的 股 权 分 布 应 当 符 合 上 市 条 件 如 果 公 司 股 价 已 经 不 满 足 启 动 稳 定 公 司 股 价 措 施 的 条 件 的, 董 事 高 级 管 理 人 员 可 不 再 买 入 公 司 股 份 公 司 董 事 高 级 管 理 人 员 买 入 公 司 股 份 应 符 合 相 关 法 律 法 规 的 规 定, 并 根 据 需 要 履 行 相 应 的 审 批 手 续 触 发 前 述 股 价 稳 定 措 施 的 启 动 条 件 时 公 司 的 控 股 股 东 董 事 高 级 管 理 人 员, 不 因 在 股 东 大 会 审 议 稳 定 股 价 具 体 方 案 及 方 案 实 施 期 间 内 不 再 作 为 控 股 股 东 和 / 或 职 务 变 更 离 职 等 情 形 而 拒 绝 实 施 上 述 稳 定 股 价 的 措 施 公 司 在 新 聘 任 董 事 ( 不 含 独 立 董 事 ) 和 高 级 管 理 人 员 时, 将 确 保 该 等 人 员 遵 守 上 述 规 定, 并 签 订 相 应 的 书 面 承 诺 函 3. 稳 定 股 价 预 案 的 约 束 措 施 公 司 如 未 按 照 关 于 公 司 股 票 正 式 挂 牌 上 市 之 日 起 3 年 内 稳 定 股 价 的 预 案 ( 以 下 简 称 预 案 ) 的 规 定 采 取 稳 定 股 价 措 施 的, 将 : 在 公 司 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 媒 体 上 公 开 说 明 未 采 取 上 述 稳 定 股 价 措 施 的 具 体 原 因 并 向 公 司 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 对 后 续 稳 定 股 价 的 措 施 作 出 明 确 安 排 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 如 未 按 照 关 于 公 司 股 票 正 式 挂 牌 上 市 之 日 起 3 年 内 稳 定 股 价 的 预 案 的 规 定 实 施 稳 定 股 价 措 施 的, 将 : 在 富 临 精 工 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 媒 体 上 公 开 说 明 未 采 取 稳 定 股 价 措 施 的 具 体 原 因 并 向 富 临 精 工 股 东 1-1-65
和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 富 临 精 工 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 富 临 精 工 股 东 大 会 审 议 ; 持 有 的 富 临 精 工 的 股 份 不 得 转 让 ; 停 发 从 富 临 精 工 获 得 的 分 红, 直 至 按 预 案 的 规 定 采 取 相 应 的 稳 定 股 价 措 施 并 实 施 完 毕 为 止 公 司 董 事 及 高 级 管 理 人 员 如 未 按 照 关 于 公 司 股 票 正 式 挂 牌 上 市 之 日 起 3 年 内 稳 定 股 价 的 预 案 的 规 定 实 施 稳 定 股 价 措 施 的, 将 : 在 公 司 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 媒 体 上 公 开 说 明 未 采 取 上 述 稳 定 股 价 措 施 的 具 体 原 因 并 向 公 司 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 公 司 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 公 司 股 东 大 会 审 议 ; 停 止 从 公 司 领 取 薪 酬 及 股 东 分 红 ( 如 有 ); 同 时 持 有 的 公 司 股 份 ( 如 有 ) 不 得 转 让, 直 至 按 预 案 的 规 定 采 取 相 应 的 股 价 稳 定 措 施 并 实 施 完 毕 为 止 ( 三 ) 依 法 承 担 赔 偿 或 者 补 充 责 任 及 股 份 回 购 的 承 诺 本 公 司 及 其 控 股 股 东 实 际 控 制 人 发 行 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 承 诺 首 次 公 开 发 行 股 票 招 股 说 明 书 如 有 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 致 使 投 资 者 在 证 券 交 易 中 遭 受 损 失 的, 将 依 法 赔 偿 投 资 者 损 失 公 司 及 其 控 股 股 东 承 诺 首 次 公 开 发 行 并 上 市 的 招 股 说 明 书 如 有 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 对 判 断 发 行 人 是 否 符 合 法 律 规 定 的 发 行 条 件 构 成 重 大 实 质 影 响 的, 发 行 人 将 在 中 国 证 监 会 或 人 民 法 院 等 有 权 部 门 作 出 最 终 认 定 或 生 效 判 决 后, 依 法 及 时 启 动 股 份 回 购 程 序, 并 在 其 后 三 十 日 内 依 法 回 购 首 次 公 开 发 行 的 全 部 新 股, 回 购 价 格 以 发 行 价 格 和 市 场 价 格 ( 以 有 权 部 门 认 定 或 生 效 判 决 前 二 十 个 交 易 日 的 平 均 交 易 价 格 ) 孰 高 确 定 ; 控 股 股 东 富 临 集 团 将 在 中 国 证 监 会 或 人 民 法 院 等 有 权 部 门 作 出 最 终 认 定 或 生 效 判 决 后, 依 法 及 时 启 动 股 份 回 购 程 序, 并 在 其 后 三 十 日 内 依 法 购 回 首 次 公 开 发 行 时 全 部 已 发 售 的 股 份, 回 购 价 格 以 发 行 价 格 和 市 场 价 格 ( 以 有 权 部 门 认 定 或 生 效 判 决 前 二 十 个 交 易 日 的 平 均 交 易 价 格 ) 孰 高 确 定, 同 时, 将 督 促 发 行 人 依 法 回 购 其 首 次 公 开 发 行 股 票 时 发 行 的 全 部 新 股 公 司 若 未 依 法 履 行 承 诺 ( 因 不 可 抗 力 除 外 ), 则 : 在 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 的 披 露 媒 体 上 公 开 说 明 未 履 行 承 诺 的 具 体 原 因 并 向 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 富 临 精 工 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 富 临 精 工 股 东 大 会 审 议 ; 立 即 停 止 制 定 或 实 施 重 大 资 产 购 买 出 售 等 行 为, 以 及 增 发 股 份 发 行 公 司 债 券 以 及 重 大 资 产 重 组 等 行 为, 直 至 公 司 履 行 相 关 承 诺 ; 1-1-66
停 止 发 放 公 司 董 事 监 事 和 高 级 管 理 人 员 的 薪 酬 津 贴, 直 至 本 公 司 履 行 相 关 承 诺 ; 在 5 个 工 作 日 内 自 动 冻 结 以 下 金 额 的 货 币 资 金 : 发 行 新 股 股 份 数 乘 以 股 票 价 格 以 发 行 价 格 和 市 场 价 格 ( 以 有 权 部 门 认 定 或 生 效 判 决 前 二 十 个 交 易 日 的 平 均 交 易 价 格 ) 孰 高 确 定, 用 于 本 公 司 履 行 回 购 股 份 及 赔 偿 投 资 者 损 失 的 承 诺 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 若 未 依 法 履 行 承 诺 ( 因 不 可 抗 力 除 外 ), 则 : 将 在 富 临 精 工 的 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 的 披 露 媒 体 上 公 开 说 明 未 履 行 承 诺 的 具 体 原 因 并 向 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 富 临 精 工 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 富 临 精 工 股 东 大 会 审 议 ; 所 持 富 临 精 工 的 股 份 不 得 转 让 ( 因 被 强 制 执 行 为 履 行 保 护 投 资 者 利 益 承 诺 等 必 须 转 股 的 情 形 除 外 ); 不 得 领 取 在 上 述 期 间 所 获 得 的 富 临 精 工 的 分 红 ( 由 富 临 精 工 直 接 扣 减 所 获 分 配 的 现 金 红 利 用 于 承 担 前 述 赔 偿 责 任 ), 直 至 履 行 相 关 承 诺 公 司 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 若 未 依 法 履 行 承 诺 ( 因 不 可 抗 力 除 外 ), 则 : 将 在 富 临 精 工 的 股 东 大 会 及 中 国 证 监 会 指 定 的 披 露 媒 体 上 公 开 说 明 未 履 行 承 诺 的 具 体 原 因 并 向 股 东 和 社 会 公 众 投 资 者 道 歉 ; 及 时 作 出 补 充 承 诺 或 替 代 承 诺, 以 尽 可 能 保 护 富 临 精 工 及 投 资 者 的 权 益, 并 提 交 富 临 精 工 股 东 大 会 审 议 ; 停 止 在 富 临 精 工 领 取 薪 酬 或 津 贴, 直 至 前 述 承 诺 履 行 完 毕 止 ; 如 持 有 富 临 精 工 股 份, 则 所 持 股 份 不 得 转 让 ( 因 被 强 制 执 行 为 履 行 保 护 投 资 者 利 益 承 诺 等 必 须 转 股 的 情 形 除 外 ), 不 得 行 使 投 票 表 决 权, 不 得 领 取 在 上 述 期 间 所 获 得 的 富 临 精 工 的 分 红 ( 由 富 临 精 工 直 接 扣 减 所 获 分 配 的 现 金 红 利 用 于 承 担 前 述 赔 偿 责 任 ), 直 至 履 行 相 关 承 诺 前 述 承 诺 不 因 承 诺 人 职 务 变 更 离 职 等 而 终 止 保 荐 机 构 承 诺 : 如 因 本 保 荐 机 构 为 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 首 次 公 开 发 行 制 作 出 具 的 文 件 有 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 给 投 资 者 造 成 损 失 的, 将 依 法 赔 偿 投 资 者 损 失 发 行 人 律 师 承 诺 : 如 因 本 所 过 错, 证 明 本 所 为 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 首 次 公 开 发 行 股 票 制 作 出 具 的 文 件 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 给 投 资 者 造 成 直 接 损 失 的, 本 所 将 依 法 赔 偿 投 资 者 损 失 发 行 人 会 计 师 承 诺 : 如 因 本 所 及 签 字 注 册 会 计 师 的 过 错, 证 明 我 们 为 发 行 人 首 次 公 开 发 行 制 作 出 具 的 文 件 有 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏, 给 投 资 者 造 成 损 失 的, 我 们 将 依 法 与 发 行 人 及 其 他 中 介 机 构 承 担 连 带 赔 偿 责 任 1-1-67
( 四 ) 填 补 被 摊 薄 即 期 回 报 的 措 施 及 承 诺 本 次 发 行 完 成 后, 随 着 募 集 资 金 的 到 位, 公 司 的 股 本 和 净 资 产 规 模 都 有 较 大 幅 度 的 增 加, 但 募 集 资 金 投 资 项 目 带 来 的 产 能 能 否 在 短 期 内 完 全 释 放 收 益 能 否 在 短 期 内 得 到 充 分 体 现 都 将 影 响 短 期 内 公 司 每 股 收 益 和 净 资 产 收 益 率, 从 而 形 成 即 期 回 报 被 摊 薄 的 风 险 为 降 低 本 次 发 行 摊 薄 即 期 回 报 的 影 响, 公 司 拟 通 过 加 强 募 集 资 金 运 用 管 理, 实 现 预 期 收 益 ; 强 化 投 资 者 分 红 回 报, 提 升 公 司 投 资 价 值 ; 加 强 技 术 研 发 和 创 新, 巩 固 和 提 升 竞 争 优 势 ; 科 学 实 施 成 本 费 用 管 理, 提 高 利 润 水 平 等 措 施 提 升 股 东 回 报 以 填 补 本 次 发 行 对 即 期 回 报 的 摊 薄 具 体 措 施 如 下 : 1. 加 强 募 集 资 金 运 用 管 理, 实 现 预 期 收 益 本 次 募 集 资 金 投 资 全 部 用 于 公 司 主 营 业 务 相 关 项 目, 包 括 年 产 1,500 万 只 液 压 挺 柱 项 目 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 期 和 二 期 ) 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目, 除 研 发 中 心 项 目 不 能 直 接 产 生 效 益 外, 其 他 三 个 项 目 均 具 有 良 好 的 盈 利 前 景 为 适 应 业 务 需 求 抓 住 市 场 契 机, 尽 快 完 成 拟 投 资 项 目 的 建 设 任 务, 公 司 以 自 筹 资 金 及 银 行 贷 款 对 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 进 行 了 先 期 投 入, 待 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 将 按 轻 重 缓 急 顺 序 投 入 以 上 项 目, 同 时 使 用 募 集 资 金 置 换 前 期 项 目 投 入, 在 资 金 的 计 划 使 用 核 算 和 防 范 风 险 等 方 面 强 化 管 理, 以 保 证 募 集 资 金 投 资 项 目 建 设 顺 利 推 进 实 现 预 期 收 益 的 前 提 下 实 现 收 益 最 大 化 回 报 股 东 2. 加 强 技 术 研 发 和 创 新, 巩 固 和 提 升 竞 争 优 势 本 次 募 投 项 目 之 一 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 着 眼 于 提 高 研 发 层 次 和 水 平, 提 升 行 业 影 响 力, 一 方 面 可 以 促 进 在 研 项 目 的 持 续 推 进, 满 足 下 游 行 业 不 断 提 高 的 产 能 及 性 能 要 求, 另 一 方 面 可 以 促 进 前 瞻 性 预 研 项 目 的 超 前 研 发 本 次 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 将 会 加 快 研 发 中 心 项 目 的 实 施, 进 一 步 提 升 公 司 技 术 研 发 和 生 产 能 力, 构 建 完 整 的 自 主 创 新 体 系, 巩 固 和 提 升 竞 争 优 势, 为 提 高 经 营 业 绩 提 供 有 力 保 障 3. 强 化 投 资 者 分 红 回 报, 提 升 公 司 投 资 价 值 为 充 分 保 障 公 司 股 东 的 合 法 权 益, 公 司 在 综 合 考 虑 生 产 经 营 实 际 情 况 股 东 要 求 和 意 愿 社 会 资 金 成 本 外 部 融 资 环 境 等 因 素 后, 在 公 司 章 程 ( 草 案 ) 分 红 回 报 规 划 中 明 确 了 对 投 资 者 持 续 稳 定 科 学 的 回 报 机 制 公 司 将 在 严 1-1-68
格 遵 守 上 述 规 章 制 度 的 基 础 上, 按 实 际 经 营 业 绩 积 极 采 用 现 金 方 式 分 配 股 利, 通 过 多 种 方 式 有 效 提 高 投 资 者 对 公 司 经 营 和 利 润 分 配 的 监 督, 提 升 公 司 投 资 价 值 4. 科 学 实 施 成 本 费 用 管 理, 提 高 利 润 水 平 公 司 将 保 持 严 格 科 学 的 成 本 费 用 管 理, 不 断 提 高 生 产 自 动 化 水 平, 加 强 采 购 环 节 生 产 环 节 产 品 质 量 控 制 环 节 的 组 织 管 理 水 平 ; 强 化 费 用 的 预 算 管 理 额 度 管 理 和 内 控 管 理 ; 严 格 按 照 公 司 制 度 履 行 管 理 层 薪 酬 计 提 发 放 的 审 议 披 露 程 序, 在 全 面 有 效 地 控 制 公 司 经 营 风 险 和 管 理 风 险 的 前 提 下 提 高 利 润 水 平 ( 五 ) 利 润 分 配 政 策 的 承 诺 本 公 司 已 根 据 相 关 规 定 制 定 了 本 次 首 次 公 开 发 行 股 票 并 在 创 业 板 上 市 后 生 效 的 公 司 章 程 ( 草 案 ), 其 中 对 公 司 利 润 分 配 政 策 进 行 了 详 细 约 定, 具 体 情 况 参 见 本 招 股 说 明 书 之 重 大 事 项 提 示 之 二 发 行 前 公 司 滚 存 未 分 配 利 润 的 安 排 及 本 次 发 行 上 市 后 的 股 利 分 配 政 策 ( 六 ) 其 他 承 诺 事 项 1. 避 免 同 业 竞 争 的 承 诺 为 避 免 同 业 竞 争 保 护 本 公 司 及 其 他 股 东 的 合 法 利 益, 本 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 和 实 际 控 制 人 安 治 富 先 生 向 本 公 司 出 具 了 避 免 同 业 竞 争 的 承 诺 函, 目 前 上 述 承 诺 履 行 情 况 正 常 其 详 细 情 况 请 见 本 招 股 说 明 书 第 七 节 同 业 竞 争 与 关 联 交 易 之 一 同 业 竞 争 2. 减 少 及 规 范 关 联 交 易 的 承 诺 详 细 情 况 请 见 本 招 股 说 明 书 第 七 节 同 业 竞 争 与 关 联 交 易 之 四 关 联 交 易 执 行 情 况 3. 避 免 大 股 东 资 金 占 用 的 承 诺 为 避 免 大 股 东 占 用 发 行 人 资 金 情 形 的 发 生, 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 分 别 签 署 了 承 诺 函, 详 细 情 况 请 见 本 招 股 说 明 书 第 七 节 同 业 竞 争 与 关 联 交 易 之 三 关 联 交 易 情 况 4. 关 于 承 担 补 缴 社 会 保 险 金 和 住 房 公 积 金 责 任 的 承 诺 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 做 出 承 诺, 如 果 富 临 精 工 及 其 子 公 司 在 首 次 公 开 发 行 股 票 并 上 市 前 因 未 缴 纳 社 会 保 险 金 和 住 房 公 积 金 被 有 权 主 管 部 门 处 罚 责 令 要 求 补 缴 相 关 费 用 承 担 相 关 滞 纳 金 或 任 何 利 益 相 关 方 就 上 述 事 项 以 任 何 方 式 向 富 临 精 工 提 出 权 利 要 求 致 使 富 临 精 工 遭 受 损 失 时, 富 临 集 团 及 1-1-69
安 治 富 将 无 条 件 及 时 的 对 富 临 精 工 进 行 全 额 赔 偿 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 做 出 承 诺, 如 果 富 临 精 工 及 其 子 公 司 在 首 次 公 开 发 行 股 票 并 上 市 前 因 未 缴 纳 社 会 保 险 金 和 住 房 公 积 金 被 有 权 主 管 部 门 处 罚 责 令 要 求 补 缴 相 关 费 用 承 担 相 关 滞 纳 金 或 任 何 利 益 相 关 方 就 上 述 事 项 以 任 何 方 式 向 富 临 精 工 提 出 权 利 要 求 致 使 富 临 精 工 遭 受 损 失 时, 富 临 集 团 及 安 治 富 将 无 条 件 及 时 的 对 富 临 精 工 进 行 全 额 赔 偿 5. 关 于 承 担 补 偿 租 赁 的 房 屋 权 属 纠 纷 遭 受 经 济 损 失 的 承 诺 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 已 做 出 承 诺, 若 因 富 临 精 工 或 其 子 公 司 租 赁 的 房 屋 权 属 存 在 瑕 疵, 或 因 第 三 人 主 张 权 利 或 行 政 机 关 行 使 职 权 而 致 使 房 屋 租 赁 关 系 无 效, 或 者 出 现 任 何 纠 纷, 导 致 富 临 精 工 及 其 子 公 司 需 要 另 行 租 赁 其 他 房 屋 而 进 行 搬 迁 并 遭 受 经 济 损 失 被 有 权 的 政 府 部 门 处 罚 或 者 被 有 关 当 事 人 追 索 的, 本 公 司 将 对 富 临 精 工 及 子 公 司 所 遭 受 的 一 切 经 济 损 失 予 以 足 额 补 偿 1-1-70
第 六 节 业 务 与 技 术 一 发 行 人 主 营 业 务 主 要 产 品 及 设 立 以 来 的 变 化 情 况 ( 一 ) 公 司 主 营 业 务 及 变 化 情 况 公 司 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 和 销 售, 自 1997 年 成 立 以 来, 采 取 紧 随 并 前 瞻 性 预 测 汽 车 发 动 机 市 场 及 技 术 变 化 趋 势, 围 绕 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 深 入 研 发, 做 强 做 精 做 深 精 密 制 造, 立 足 于 从 自 主 品 牌 到 合 资 品 牌 及 国 际 知 名 品 牌 主 机 配 套 市 场 逐 步 开 拓 的 策 略, 已 成 为 国 内 具 有 较 高 影 响 力 的 主 要 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 供 应 商 之 一 公 司 目 前 已 在 发 动 机 精 密 零 部 件 领 域 拥 有 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 为 主 的 四 大 成 熟 产 品, 销 售 合 计 占 公 司 主 营 业 务 收 入 的 70% 以 上 ; 并 陆 续 开 发 了 喷 嘴 发 动 机 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 电 磁 阀 ) 缸 内 直 喷 系 统 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 及 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 等 五 类 新 产 品 系 列, 其 中 发 动 机 可 变 气 门 系 统 (VVT) 已 经 初 步 形 成 规 模, 迎 来 快 速 增 长 期, 目 前 产 品 收 入 超 过 主 营 业 务 收 入 的 15%, 是 公 司 重 要 的 收 入 和 利 润 增 长 点 之 一 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 及 主 要 产 品 未 发 生 重 大 变 化 公 司 产 品 主 要 用 于 汽 车 发 动 机, 目 前 公 司 共 有 主 机 客 户 50 余 家, 涵 盖 了 国 内 自 主 品 牌 主 机 厂 30 家 合 资 品 牌 主 机 厂 14 家 境 外 主 机 厂 6 家 等, 具 体 如 下 : 产 品 国 内 自 主 品 牌 主 机 厂 国 内 合 资 品 牌 主 机 厂 境 外 主 机 及 售 后 市 场 品 牌 奇 瑞 汽 车 比 亚 迪 广 汽 乘 用 车 保 定 长 城 上 汽 集 团 江 淮 汽 车 东 风 乘 用 车 东 风 轻 型 车 南 京 汽 车 长 安 汽 车 一 汽 轿 车 北 汽 股 份 北 汽 福 田 海 马 汽 车 新 晨 动 力 东 安 动 力 吉 利 汽 车 重 庆 渝 安 沈 阳 新 光 华 泰 汽 车 东 风 朝 柴 动 力 青 年 汽 车 锐 展 铜 陵 江 铃 汽 车 玉 柴 云 内 动 力 力 帆 汽 车 银 翔 等 30 家 神 龙 汽 车 航 天 三 菱 东 岳 动 力 上 海 通 用 上 汽 通 用 五 菱 东 风 商 用 车 东 安 汽 发 昌 河 铃 木 广 汽 菲 亚 特 长 安 铃 木 长 安 标 致 雪 铁 龙 一 汽 大 众 上 海 大 众 等 14 家 科 勒 北 美 通 用 台 湾 中 华 思 达 耐 等 6 家 主 机 客 户,TOPLINE 福 兰 克 盖 茨 辉 门 和 AC 德 科 等 10 家 售 后 客 户 占 2014 年 1-9 月 销 售 比 例 31.18% 47.87% 17.37% 此 外,2014 年 1-9 月 公 司 对 国 内 售 后 市 场 和 间 接 出 口 客 户 的 销 售 收 入 约 占 主 营 业 务 收 入 的 1.59% 和 2.00% ( 二 ) 公 司 主 要 产 品 公 司 主 要 从 事 气 门 挺 柱 ( 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 ) 液 压 张 紧 器 摇 臂 可 变 气 门 系 统 喷 嘴 及 高 压 油 泵 挺 柱 及 高 压 油 泵 泵 壳 等 产 品 的 研 发 与 生 产, 公 司 主 要 1-1-71
产 品 如 下 图 : 1. 气 门 挺 柱 气 门 挺 柱 ( 或 称 气 门 挺 杆 ) 是 发 动 机 配 气 机 构 气 门 传 动 组 的 主 要 构 件 之 一, 其 功 用 是 将 来 自 凸 轮 运 动 的 作 用 力 传 给 推 杆 或 气 门, 可 起 到 调 节 气 门 间 隙 保 证 气 门 运 动 精 准 降 低 配 气 机 构 工 作 噪 音 的 作 用 按 其 结 构 原 理 可 分 为 机 械 挺 柱 和 液 压 挺 柱 两 大 类 机 械 挺 柱 通 过 底 部 到 凸 台 厚 度 的 精 密 分 组 来 精 确 控 制 气 门 间 隙 ; 液 压 挺 柱 通 过 单 向 阀 结 构 和 精 密 液 压 偶 件 副 自 动 调 整 气 门 间 隙 液 压 挺 柱 的 工 艺 较 为 复 杂, 由 近 十 个 精 密 零 件 组 装 而 成, 其 单 向 阀 机 构 需 精 密 加 工, 柱 塞 与 柱 体 属 精 密 配 合 的 偶 件 精 密 件 的 加 工 ( 涉 及 内 孔 外 圆 单 向 阀 锥 孔 端 面 等 精 密 加 工 技 术 ) 偶 件 副 的 精 确 分 组 和 装 配 以 及 综 合 性 能 测 试 是 该 产 品 生 产 制 造 的 核 心 技 术 1-1-72
( 柱 状 气 门 液 压 挺 柱 指 状 气 门 液 压 挺 柱 杯 状 气 门 液 压 挺 柱 气 门 机 械 挺 柱 ) 2. 液 压 张 紧 器 液 压 张 紧 器 是 乘 用 车 发 动 机 正 时 或 附 件 传 动 系 统 的 组 成 部 件 之 一, 应 用 于 乘 用 车 发 动 机 传 动 系 统 中, 其 作 用 是 自 动 张 紧 正 时 皮 带 ( 或 正 时 链 条 ) 以 及 附 件 传 动, 可 根 据 发 动 机 工 况 自 动 调 节 皮 带 ( 或 链 条 ) 的 张 紧 力, 缓 冲 皮 带 ( 或 链 条 ) 高 速 传 动 中 的 冲 击 载 荷 和 震 动, 使 皮 带 ( 或 链 条 ) 处 于 张 紧 状 态, 保 证 皮 带 轮 ( 或 齿 轮 ) 正 时, 提 高 发 动 机 运 行 的 平 稳 性, 降 低 发 动 机 噪 音 乘 用 车 发 动 机 传 动 系 统 由 正 时 传 动 和 附 件 传 动 两 大 系 统 构 成, 每 个 正 时 传 动 和 附 件 传 动 一 般 均 各 安 装 一 个 液 压 张 紧 器 或 机 械 张 紧 器 ( 或 使 用 张 紧 轮 ) 液 压 张 紧 器 属 于 精 密 液 压 件, 由 近 20 个 零 部 件 组 成, 其 壳 体 内 孔 为 精 密 加 工 的 深 长 盲 孔, 壳 体 内 孔 与 柱 塞 外 圆 为 精 密 配 合 的 偶 件, 壳 体 孔 的 精 密 加 工 和 总 成 的 性 能 测 试 是 该 产 品 的 核 心 技 术 ( 皮 带 张 紧 器 皮 带 张 紧 器 链 条 张 紧 器 链 条 张 紧 器 ) 3. 摇 臂 摇 臂 是 发 动 机 配 气 机 构 气 门 传 动 组 的 主 要 构 件 之 一, 主 要 作 用 是 将 凸 轮 轴 的 转 矩 转 化 为 驱 动 气 门 开 启 的 直 线 运 动, 相 当 于 一 个 杠 杆, 与 凸 轮 轴 挺 柱 等 部 件 共 同 起 到 开 启 或 关 闭 进 排 气 门 的 作 用 摇 臂 由 摇 臂 体 和 滚 轮 组 件 等 部 件 组 成, 摇 臂 是 高 速 摆 动 的 部 件, 摇 臂 体 和 滚 轮 组 件 的 强 度 耐 磨 性 以 及 摇 臂 体 形 位 精 度 的 控 制 是 该 产 品 生 产 制 造 的 核 心 技 术 1-1-73
( 气 门 铝 摇 臂 气 门 铝 摇 臂 气 门 钢 摇 臂 ) 4. 发 动 机 可 变 气 门 系 统 公 司 生 产 的 发 动 机 可 变 气 门 系 统 主 要 为 可 变 气 门 正 时 系 统 (VVT) 及 可 变 气 门 升 程 系 统 (VVL 电 磁 阀 ), 属 于 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 领 域, 主 要 应 用 于 乘 用 车 发 动 机 ( 汽 油 发 动 机 ), 是 汽 车 节 能 减 排 的 新 型 技 术 之 一 VVT VVL 可 以 单 独 或 同 时 应 用 在 汽 油 发 动 机 上 因 商 用 车 主 要 使 用 柴 油 机, 与 乘 用 车 汽 油 机 工 作 方 式 不 一 样, 目 前 商 用 车 一 般 未 使 用 VVT 或 VVL (1) 发 动 机 可 变 气 门 正 时 (VVT) VVT 是 英 文 Variable Valve Timing 的 缩 写, 即 可 变 气 门 正 时, 由 凸 轮 相 位 器 (VCP) 机 油 控 制 电 磁 阀 (OCV) 两 大 总 成 部 件 组 成 可 变 气 门 正 时 (VVT) 工 作 原 理 是 根 据 乘 用 车 发 动 机 实 时 工 况, 计 算 出 最 佳 的 气 门 正 时, 并 将 其 转 化 为 控 制 信 号 传 给 机 油 控 制 电 磁 阀 (OCV),OCV 通 过 控 制 通 往 凸 轮 相 位 器 (VCP) 机 油 的 方 向 和 流 量 来 调 节 气 门 正 时 到 发 动 机 电 控 单 元 ECU 指 定 的 范 围 内, 并 通 过 相 关 传 感 器 实 现 闭 环 控 制, 可 起 到 减 小 泵 气 损 失 提 高 充 气 效 率 提 高 进 气 速 度 可 控 内 部 废 气 再 循 环 (EGR) 的 作 用, 达 到 提 升 发 动 机 功 率 扭 矩, 降 低 燃 油 消 耗, 减 少 废 气 排 放 的 目 的 (VVT- 相 位 器 VVT- 相 位 器 VVT- 机 油 控 制 阀 VVT- 机 油 控 制 阀 ) 依 据 2009 年 7 月 天 津 大 学 内 燃 机 燃 烧 学 国 家 重 点 实 验 室 和 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 联 合 出 具 的 可 变 气 门 系 统 实 验 鉴 定 报 告, 公 司 的 可 变 气 门 系 统 VVT 产 品 最 大 节 油 率 为 4.8% 发 动 机 功 率 最 大 可 提 升 率 为 8.6% 发 动 机 扭 1-1-74
矩 最 大 可 提 升 率 为 9% 可 变 气 门 系 统 (VVT) 涉 及 电 磁 高 分 子 材 料 机 械 液 压 等 技 术 领 域, 零 件 多 达 50 余 个, 属 于 机 电 液 一 体 精 密 件 异 型 零 件 的 精 密 加 工 装 配 和 总 成 性 能 测 试 是 凸 轮 相 位 器 的 核 心 技 术 ; 外 圆 精 密 磨 削 表 面 耐 磨 性 处 理 电 液 综 合 性 能 测 试 是 机 油 控 制 电 磁 阀 的 核 心 技 术 (2) 发 动 机 可 变 气 门 升 程 (VVL) VVL 是 英 文 Variable Valve Lift 的 简 写, 即 可 变 气 门 升 程, 由 控 制 机 构 ( 电 磁 阀 电 机 等 ) 和 执 行 机 构 ( 可 变 摇 臂 可 变 挺 柱 等 ) 两 大 部 件 组 成, 公 司 目 前 生 产 VVL 系 统 控 制 机 构 中 的 电 磁 阀, 执 行 机 构 中 的 可 变 摇 臂 和 可 变 挺 柱 目 前 正 处 在 样 件 试 验 阶 段 由 于 传 统 的 汽 油 发 动 机 凸 轮 轴 的 凸 轮 型 线 只 有 一 种, 导 致 发 动 机 的 气 门 升 程 是 固 定 不 可 变 的, 因 而 不 可 能 使 发 动 机 在 高 速 区 ( 得 到 最 佳 的 高 速 功 率 ) 和 低 速 区 ( 得 到 最 佳 的 低 速 扭 矩 ) 都 得 到 良 好 的 响 应, 而 只 能 平 衡 在 全 工 况 下 的 性 能 使 用 VVL 可 使 发 动 机 在 高 速 区 和 低 速 区 都 获 得 满 足 需 求 的 气 门 升 程, 从 而 改 善 发 动 机 高 速 功 率 和 低 速 扭 矩 (VVL- 机 油 控 制 阀 ) VVL 的 结 构 主 要 分 为 固 定 两 级 可 调 式 和 连 续 可 调 式 两 种, 其 工 作 原 理 是 乘 用 车 发 动 机 ECU 根 据 发 动 机 实 时 工 况, 计 算 出 最 佳 的 气 门 升 程, 并 将 其 转 化 为 控 制 信 号 传 给 控 制 机 构 ( 电 磁 阀 电 机 等 组 成 ), 控 制 机 构 根 据 ECU 信 号 来 控 制 执 行 机 构 ( 可 变 摇 臂 可 变 挺 柱 等 组 成 ) 的 动 作, 实 现 改 变 和 控 制 气 门 升 程, 达 到 提 升 发 动 机 功 率 扭 矩 降 低 燃 油 消 耗 减 少 废 气 排 放 的 目 的 VVL 也 是 实 现 发 动 机 闭 缸 技 术 的 路 线 之 一 5. 喷 嘴 及 单 向 阀 (1) 机 油 喷 嘴 机 油 喷 嘴 应 用 于 发 动 机 润 滑 和 冷 却 系 统 中, 公 司 生 产 的 机 油 喷 嘴 分 为 活 塞 冷 1-1-75
却 机 油 喷 嘴 链 条 润 滑 喷 嘴 活 塞 冷 却 机 油 喷 嘴 是 将 一 定 压 力 和 流 量 的 机 油 喷 射 到 活 塞 底 部 指 定 的 位 置 上, 以 达 到 快 速 冷 却 活 塞 的 目 的, 多 用 于 柴 油 机 增 压 汽 油 机 和 缸 内 直 喷 汽 油 机 上 链 条 润 滑 喷 嘴 是 将 小 流 量 的 机 油 喷 射 到 高 速 运 动 的 链 条 上, 以 达 到 润 滑 链 条 及 相 关 部 件 的 目 的 喷 嘴 是 精 密 部 件, 其 密 封 性 开 启 压 力 流 量 喷 射 位 置 的 要 求 较 高 (2) 单 向 阀 ( 机 油 喷 嘴 ) 单 向 阀 应 用 于 润 滑 油 路 中, 作 用 是 防 止 发 动 机 停 机 时, 处 于 发 动 机 较 高 位 置 的 油 路 中 润 滑 油 回 流, 保 证 汽 车 冷 启 动 油 压 未 建 立 时, 相 关 部 件 能 正 常 工 作, 其 对 密 封 性 流 量 和 开 启 压 力 的 要 求 较 高 6. 其 他 产 品 ( 机 油 单 向 阀 ) (1) 高 压 油 泵 挺 柱 及 高 压 油 泵 泵 壳 公 司 生 产 的 高 压 油 泵 挺 柱 分 为 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 滚 轮 挺 柱 和 柴 油 机 高 压 共 轨 油 泵 滚 轮 挺 柱, 用 在 缸 内 直 喷 式 的 汽 油 发 动 机 或 柴 油 机 的 高 压 油 泵 上 汽 油 缸 内 直 喷 系 统 由 发 动 机 控 制 模 板 高 压 油 泵 高 压 油 轨 及 直 喷 喷 嘴 等 部 件 组 成, 其 中 高 压 油 泵 由 高 压 油 泵 泵 壳 柱 塞 偶 件 副 单 向 阀 调 压 电 磁 阀 高 压 油 泵 挺 柱 等 零 件 构 成 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 是 一 种 先 进 的 汽 车 节 能 技 术, 高 压 油 泵 是 GDI 系 统 的 关 1-1-76
键 总 成, 为 发 动 机 提 供 高 压 燃 油, 油 泵 挺 柱 应 用 于 高 压 油 泵 的 驱 动 机 构 中, 将 驱 动 凸 轮 的 旋 转 运 动 转 化 为 驱 动 油 泵 工 作 的 直 线 运 动, 以 减 小 摩 擦 功 ; 油 泵 泵 壳 是 GDI 系 统 的 机 座 油 泵 挺 柱 有 机 械 式 和 液 压 式 两 大 类, 其 形 位 公 差 外 径 内 部 配 合 精 度 的 要 求 较 高 公 司 目 前 已 具 有 成 熟 的 高 压 油 泵 挺 柱 和 高 压 油 泵 泵 壳 的 研 发 生 产 能 力, 均 已 处 于 小 批 量 生 产 阶 段 ( 油 泵 滚 轮 挺 柱 ) ( 高 压 油 泵 泵 壳 ) (2) 燃 油 喷 射 系 统 精 密 零 部 件 公 司 生 产 的 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 喷 嘴 保 持 架 电 磁 阀 壳 体 等 几 个 精 密 零 部 件 主 要 用 在 柴 油 机 燃 油 喷 射 器 上 燃 油 喷 射 系 统 由 高 压 泵 带 压 力 调 节 阀 的 共 轨 管 带 电 池 阀 的 喷 油 器 电 控 单 元 和 各 种 传 感 器 等 部 件 组 成, 其 中 带 电 池 阀 的 喷 油 器 由 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 喷 嘴 保 持 架 电 磁 阀 壳 体 等 零 件 构 成 燃 油 喷 射 系 统 是 先 进 的 汽 车 发 动 机 技 术, 喷 油 压 力 柔 性 可 调, 可 独 立 地 柔 性 控 制 喷 油 正 时, 配 合 高 的 喷 射 压 力 (120Mpa~200Mpa), 可 同 时 控 制 氮 氧 化 物 和 微 粒 (PM) 在 较 小 的 数 值 内, 以 满 足 排 放 要 求 ; 通 过 柔 性 控 制 喷 油 速 率 变 化 实 现 理 想 喷 油 规 律, 可 降 低 柴 油 机 氮 氧 化 物, 同 时 保 证 优 良 的 动 力 性 和 经 济 性 ; 通 过 电 磁 阀 控 制 喷 油, 由 于 其 控 制 精 度 高, 在 柴 油 机 运 行 范 围 内, 循 环 喷 油 量 变 动 小, 可 使 各 缸 供 油 量 不 均 匀 得 到 改 善, 从 而 减 轻 柴 油 机 的 振 动 和 降 低 排 放 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 制 造 过 程 中 具 有 形 位 精 度 高 公 差 范 围 小 检 测 困 难 加 工 工 艺 复 杂 的 特 点 ( 护 圈 座 喷 嘴 保 持 架 控 制 阀 卡 圈 电 磁 阀 壳 体 ) 1-1-77
(3) 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 公 司 目 前 已 小 批 量 产 自 动 变 速 器 阀 芯 活 塞 缸 换 挡 轴 类 精 密 零 件 产 品, 该 类 产 品 应 用 于 自 动 变 速 器 液 压 控 制 系 统 中, 在 液 压 或 电 磁 驱 动 作 用 下 运 动, 控 制 变 速 器 内 部 液 压 油 流 向 流 量 和 压 力 外 径 轴 向 尺 寸 精 度 高, 多 为 细 长 轴 薄 壁 缸 类 件 ; 精 密 加 工 难 度 高 ; 表 面 强 化 处 理 要 求 严 格 是 其 典 型 的 技 术 特 征 自 动 变 速 器 技 术 正 在 国 内 快 速 发 展, 市 场 前 景 广 阔, 当 前 的 手 自 一 体 (AMT) 双 离 合 器 自 动 变 速 器 (DCT) 自 动 变 速 器 (AT) 无 极 自 动 变 速 器 (CVT) 等 自 动 变 速 器 都 使 用 该 类 产 品 ( 变 速 器 零 部 件 ) ( 变 速 器 零 部 件 ) 项 目 国 家 重 点 1 液 压 挺 柱 为 2002 年 度 国 家 重 点 新 产 品 新 产 品 2 液 压 张 紧 器 为 2008 年 度 国 家 重 点 新 产 品 内 容 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 )(2013 年 修 正 版 ) 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012 2020 年 ) 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 1 低 摩 擦 高 耐 磨 带 涂 层 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 属 于 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 低 摩 擦 技 术 产 品 2VVT VVL 属 于 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 产 品 3 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 泵 壳 属 于 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 产 品 4VVT 皮 带 轮 和 齿 轮 部 分 张 紧 器 的 壳 体 及 棘 爪 等 粉 末 冶 金 材 料 产 品 属 于 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 内 燃 机 基 础 零 部 件 新 结 构 新 材 料 新 工 艺 技 术 产 品 1VVT 机 油 控 制 电 磁 阀 (OCV) 和 VVL 属 于 目 录 鼓 励 类 项 目 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 精 密 电 磁 阀 产 品 2 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 产 品 属 于 目 录 鼓 励 类 项 目 双 离 合 器 变 速 器 (DCT) 电 控 机 械 变 速 器 (AMT) 产 品 3VVT 皮 带 轮 和 齿 轮 部 分 张 紧 器 的 壳 体 及 棘 爪 等 粉 末 冶 金 材 料 产 品 属 于 目 录 鼓 励 类 项 目 粉 末 冶 金 等 轻 量 化 材 料 的 应 用 产 品 4 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 属 于 目 录 鼓 励 类 项 目 电 控 高 压 共 轨 喷 射 系 统 产 品 1 汽 油 机 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 滚 轮 挺 柱 油 泵 泵 壳 属 于 规 划 中 鼓 励 发 展 技 术 之 汽 油 机 缸 内 直 喷 技 术 2 VVT VVL 技 术 属 于 规 划 中 鼓 励 发 展 技 术 之 高 效 控 制 氮 氧 化 合 物 等 污 染 排 放 技 术 研 究 技 术 3 低 摩 擦 高 耐 磨 涂 层 气 门 挺 柱 属 于 属 于 规 划 中 鼓 励 发 展 技 术 之 低 阻 零 部 件 技 术 4 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 和 电 磁 阀 属 于 属 于 规 划 中 鼓 励 发 展 技 术 之 六 档 及 以 上 机 械 变 速 器 双 离 合 器 式 自 动 变 速 器 技 术 1 汽 油 机 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 滚 轮 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 属 于 规 划 节 能 产 业 关 键 技 术 之 汽 油 机 缸 内 直 喷 等 先 进 发 动 机 节 能 技 术 产 品 2 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 和 电 磁 阀 属 于 属 于 规 划 节 能 产 业 关 键 技 术 之 双 离 合 器 式 自 动 变 速 器 (DCT) 等 多 档 化 高 效 自 动 变 速 器 等 节 能 减 排 技 术 产 品 1-1-78
划 十 二 五 国 家 自 主 创 新 能 力 建 设 规 划 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 制 定 的 行 业 标 准 情 况 1 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 属 于 十 二 五 国 家 自 主 创 新 能 力 建 设 规 划 中 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 材 料 与 结 构 轻 量 化 产 品 2 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 产 品 ) 属 于 规 划 中 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 汽 车 节 能 技 术 及 战 略 性 新 兴 产 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 高 效 节 能 低 耗 零 排 产 品 3 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 及 泵 壳 属 于 规 划 中 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 高 效 内 燃 机 及 战 略 性 新 兴 产 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 高 效 节 能 低 耗 零 排 产 品 1 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 及 泵 壳 属 于 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 中 乘 用 车 用 发 动 机 重 点 领 域 和 任 务 之 增 压 直 喷 技 术 产 品 2 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 属 于 意 见 中 高 压 燃 油 喷 射 系 统 产 品 1 工 信 部 发 布 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 1 部 分 : 机 械 式 挺 柱 标 准 的 主 要 起 草 单 位 2 工 信 部 发 布 的 内 燃 机 气 门 摇 臂 和 摇 臂 轴 技 术 条 件 第 1 部 分 : 气 门 摇 臂 标 准 的 主 要 起 草 单 位 3 公 司 是 目 前 正 在 制 定 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 二 部 分 : 液 压 挺 柱 标 准 的 主 起 草 单 位 此 外, 公 司 的 可 变 气 门 正 时 系 统 产 品 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 还 属 于 科 技 部 创 新 基 金 支 持 项 目 产 品 类 别 ( 三 ) 公 司 主 营 业 务 构 成 情 况 公 司 报 告 期 主 营 业 务 及 主 要 产 品 收 入 如 下 : 1-1-79 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 收 入 比 重 收 入 比 重 收 入 比 重 收 入 比 重 1. 液 压 挺 柱 17,007.90 36.01% 17,044.69 32.16% 10,552.98 29.20% 9,497.96 34.91% 2. 机 械 挺 柱 9,437.11 19.98% 11,370.77 21.45% 9,818.80 27.17% 8,232.22 30.26% 3. 液 压 张 紧 器 4,950.64 10.48% 7,345.69 13.86% 4,710.74 13.04% 3,805.05 13.98% 4. 摇 臂 3,297.00 6.98% 3,668.53 6.92% 3,291.95 9.11% 3,654.22 13.43% 5. 可 变 气 门 系 统 7,853.89 16.63% 10,561.18 19.93% 7,236.00 20.02% 1,526.32 5.61% 其 中 :OCV 阀 4,020.14-6,373.24-4,534.44-918.99 - 相 位 器 3,818.50-4,167.36-2,673.71-598.63-6. 喷 嘴 765.82 1.62% 669.99 1.26% 331.32 0.92% 214.26 0.79% 7. 高 压 油 泵 挺 柱 55.89 0.12% 130.58 0.25% 161.19 0.45% 279.30 1.03% 8. 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 3,867.39 8.19% 2,210.01 4.17% 33.88 0.09% 其 中 : 高 压 油 泵 泵 壳 3,197.15-2,052.72 - - - - - 燃 油 喷 射 器 零 部 件 及 其 他 670.24-157.29-33.88 - - - 合 计 47,235.64 100.00% 53,001.43 100.00% 36,136.86 100.00% 27,209.34 100.00% ( 四 ) 经 营 模 式 1. 盈 利 模 式 公 司 主 要 从 事 汽 车 发 动 机 零 部 件 的 研 发 生 产 及 销 售, 主 要 通 过 获 得 汽 车 发 动 机 主 机 厂 的 认 可 而 对 指 定 汽 车 发 动 机 零 部 件 产 品 进 行 研 制 开 发 的 方 式 获 得 订 单, 并 在 研 制 开 发 完 成 且 获 得 汽 车 主 机 厂 验 收 合 格 后 进 行 量 产, 公 司 主 要 采 取 自 行 生 产 核 心 部 件 与 采 购 毛 坯 件 和 标 准 零 部 件 进 行 组 装 的 方 式 生 产, 并 直 接 销 售 给 下 游 主 机 厂 客 户, 从 而 获 得 收 入 在 新 产 品 进 入 主 机 厂 的 供 应 体 系 时 利 润 率 较 高,
随 着 产 量 规 模 不 断 扩 大, 产 品 技 术 相 对 成 熟, 产 品 的 利 润 率 会 逐 步 下 降 公 司 一 般 通 过 降 低 产 品 成 本 加 大 研 发 力 度 推 出 新 产 品 的 方 式, 维 持 自 身 的 利 润 水 平 2. 主 机 市 场 产 品 项 目 开 发 模 式 由 于 发 动 机 主 机 厂 每 一 款 机 型 的 开 发 耗 时 较 长 成 本 巨 大, 因 而 作 为 主 机 配 套 的 零 部 件 产 品 均 需 要 经 过 与 主 机 开 发 同 样 过 程 的 开 发 试 制 和 验 证 过 程 对 于 发 动 机 精 密 零 部 件 产 品 配 套 供 应 商 而 言, 获 得 主 机 厂 某 款 新 机 型 零 部 件 产 品 的 开 发 权 ( 即 签 订 产 品 开 发 协 议 ), 即 代 表 可 获 得 该 款 新 机 型 开 发 成 功 后 生 命 期 内 的 市 场 份 额, 因 而 配 套 供 应 商 如 何 参 与 主 机 厂 的 同 步 开 发 获 得 主 机 厂 开 发 协 议 显 得 尤 为 重 要 针 对 新 机 型 配 套 的 市 场, 公 司 主 要 有 同 步 开 发 和 超 前 研 发 两 种 市 场 开 发 模 式 ; 针 对 成 熟 机 型 配 套 的 市 场, 公 司 则 主 要 通 过 为 主 机 厂 二 次 开 发 的 模 式 进 行 配 套 主 机 市 场 开 发 方 式 具 体 情 况 如 下 : 公 司 主 机 市 场 产 品 项 目 开 发 模 式 类 型 具 体 内 容 特 点 对 供 应 商 的 要 求 新 机 型 ( 或 升 级 机 型 ) 配 套 的 开 发 模 式 1-1-80 成 熟 机 型 配 套 的 开 发 模 式 同 步 开 发 超 前 研 发 二 次 开 发 指 主 机 厂 从 自 身 供 应 商 体 系 中 选 择 研 发 基 础 较 强 具 有 批 量 供 货 能 力 的 一 级 供 应 商 同 步 开 发 新 机 型 ( 或 升 级 机 型 ) 配 套 的 零 部 件 产 品 供 应 商 零 部 件 开 发 与 主 机 厂 新 机 型 开 发 同 步 ; 供 应 商 具 有 一 定 的 技 术 主 导 权 同 步 研 发 能 力 及 时 供 货 能 力 质 量 控 制 能 力 指 零 部 件 供 应 商 先 于 主 机 厂 需 求 而 提 前 储 备 相 关 技 术 及 产 品, 并 适 时 引 领 主 机 厂 使 用 新 技 术 产 品 或 替 代 原 有 产 品 供 应 商 提 前 研 发 并 储 备 主 机 厂 尚 未 批 量 应 用 的 技 术 或 产 品 ; 供 应 商 创 造 或 引 领 主 机 厂 需 求 ; 供 应 商 具 有 技 术 主 导 权 市 场 预 测 能 力 超 前 研 发 能 力 及 时 供 货 能 力 质 量 控 制 能 力 产 品 开 发 阶 段 竞 争 情 况 一 般 具 有 独 家 开 发 权 一 般 具 有 独 家 开 发 权 供 货 格 局 与 定 价 能 力 可 获 得 一 定 时 期 的 独 家 供 货 权 ; 拥 有 一 定 的 议 价 能 力 可 获 得 一 定 时 期 的 独 家 供 货 权 ; 拥 有 较 高 的 议 价 能 力 产 品 开 发 流 程 参 见 (1) 参 见 (2) 参 见 (3) 上 述 三 种 市 场 开 发 模 式 下 的 产 品 开 发 流 程 如 下 : (1) 同 步 开 发 流 程 指 主 机 厂 在 原 有 供 应 商 基 础 上 引 入 同 类 产 品 的 第 二 家 ( 或 第 三 家 ) 供 应 商 的 过 程 一 般 应 用 于 成 熟 机 型 的 零 部 件 产 品 开 发 生 产 ; 供 应 商 无 技 术 主 导 权 及 时 供 货 能 力 质 量 控 制 能 力 成 本 控 制 能 力 是 作 为 成 熟 产 品 的 新 增 供 应 商 供 货 份 额 通 常 较 小 ; 议 价 能 力 不 强 同 步 开 发 配 套 市 场 是 指 公 司 通 过 掌 握 的 市 场 资 源 搜 集 市 场 需 求 信 息, 在 了 解 客 户 有 同 步 开 发 配 套 市 场 需 求 和 评 估 竞 争 对 手 后, 通 过 进 行 企 业 展 示 和 邀 请 客 户 考 察, 进 行 技 术 及 商 务 报 价 等 方 式 以 获 得 产 品 开 发 权 或 开 发 协 议 具 体 的 项 目 市 场 开 发 流 程 如 下 : 1 确 定 开 发 协 议 阶 段
主 机 厂 确 定 拟 选 供 应 商 进 行 招 标 议 价 综 合 评 比 确 定 供 应 商 签 订 产 品 开 发 协 议 及 供 货 合 同 ; 2 产 品 开 发 阶 段 ( 产 品 开 发 协 议 签 订 后 ) 相 互 图 纸 确 认 手 工 样 件 交 样 和 测 试 工 装 样 件 交 样 和 测 试 发 动 机 台 架 试 验 整 车 路 试 小 批 样 件 试 制 预 批 量 正 式 批 量 生 产 (2) 超 前 研 发 流 程 超 前 开 发 配 套 市 场 是 指 公 司 根 据 行 业 发 展 趋 势, 利 用 自 身 超 前 研 发 的 新 技 术 新 产 品, 主 动 寻 找 潜 在 客 户 进 行 项 目 推 介 的 过 程, 属 于 主 动 开 拓 创 造 新 市 场, 一 旦 超 前 研 发 产 品 开 发 成 功 后 则 较 易 获 得 新 市 场 如 公 司 将 其 超 前 研 发 的 VVL 产 品 VVT 产 品 和 涂 层 挺 柱 产 品, 主 动 推 介 给 国 内 尚 未 使 用 该 技 术 的 主 机 客 户, 通 过 提 供 样 件 进 行 测 试 的 方 式 进 行 市 场 开 拓 即 属 于 超 前 研 发 开 拓 市 场 方 式 具 体 的 项 目 市 场 开 发 流 程 如 下 : 1 项 目 推 动 阶 段 企 业 展 示 及 项 目 展 示 与 主 机 厂 讨 论 开 发 阶 段 费 用 签 订 产 品 开 发 协 议 ; 2 开 发 试 制 阶 段 ( 产 品 开 发 协 议 签 订 后 ) 相 互 图 纸 确 认 手 工 样 件 交 样 和 测 试 ; 3 正 式 产 品 协 议 及 生 产 阶 段 ( 手 工 样 件 测 试 合 格 后 ) 签 订 供 货 合 同 ( 价 格 ) 工 装 样 件 交 样 和 测 试 发 动 机 台 架 试 验 整 车 路 试 小 批 样 件 试 制 预 批 量 正 式 批 量 生 产 (3) 二 次 开 发 流 程 二 次 开 发 配 套 市 场 是 指 公 司 针 对 主 机 厂 在 原 有 成 熟 产 品 配 套 体 系 的 基 础 上, 以 第 二 家 ( 或 第 三 家 ) 供 应 商 的 身 份 进 入 成 熟 产 品 的 配 套 体 系 二 次 开 发 流 程 与 同 步 开 发 基 本 类 似 上 述 市 场 项 目 开 发 模 式 中, 待 公 司 完 成 预 批 量 生 产 准 备 工 作 后, 公 司 该 项 产 品 即 进 入 按 主 机 厂 订 单 计 划 实 施 批 量 生 产 阶 段 3. 采 购 模 式 公 司 所 需 的 主 要 坯 料 原 辅 材 料 外 购 标 准 件 及 其 他 物 资 采 购 均 由 采 购 部 向 供 应 商 集 中 统 一 采 购 公 司 已 建 立 和 执 行 物 资 采 购 招 ( 议 ) 标 制 度 物 资 采 购 管 理 制 度 零 1-1-81
部 件 采 购 计 划 管 理 办 法 外 协 新 品 控 制 规 定 等 采 购 内 部 控 制 制 度 采 购 部 根 据 生 产 计 划 制 定 原 材 料 ( 或 生 产 设 备 ) 采 购 计 划 每 月 初 公 司 依 据 与 主 机 厂 签 订 的 月 度 订 单 结 合 库 存 情 况, 编 制 次 月 生 产 计 划, 组 织 安 排 生 产 及 采 购 按 照 不 同 的 采 购 类 型 及 采 购 产 品 的 重 要 性 程 度 分 别 由 对 应 审 批 权 限 的 公 司 相 关 负 责 人 进 行 审 核 批 准 后 再 交 由 采 购 部 门 执 行 采 购 计 划 具 体 采 购 类 型 及 定 价 方 式 如 下 : 采 购 类 型 采 购 内 容 定 价 方 式 成 熟 产 品 采 购 外 购 坯 料 外 协 加 工 年 度 供 应 商 配 套 会 时 与 外 协 供 应 商 协 商 统 一 定 价 新 品 开 发 采 购 外 购 坯 料 外 协 加 工 向 外 协 供 应 商 询 价 后 协 商 定 价 大 宗 物 资 采 购 设 备 钢 材 铜 材 等 材 料 依 据 市 场 行 情, 通 过 对 比 询 价 确 定 价 格 标 准 ( 零 部 ) 件 低 值 易 耗 品 辅 料 包 零 星 采 购 依 据 市 场 行 情, 通 过 对 比 询 价 确 定 价 格 装 物 修 理 配 件 等 注 : 坯 料 系 指 公 司 购 入 后 尚 需 精 加 工 的 毛 坯 件 ; 标 准 ( 零 部 ) 件 系 指 公 司 购 入 后 可 直 接 用 于 产 品 装 配 的 各 类 轴 承 件 弹 簧 件 钢 球 件 冲 压 件 和 橡 胶 件 等 标 准 通 用 零 部 件 公 司 品 管 部 制 定 了 严 格 的 物 资 入 库 检 验 流 程 和 标 准, 对 采 购 质 量 每 日 进 行 统 计, 形 成 日 报 和 月 报, 对 采 购 质 量 趋 势 进 行 监 控 通 过 供 方 不 合 格 信 息 反 馈 单, 不 断 与 供 方 沟 通, 以 提 高 采 购 质 量 采 购 部 每 半 年 按 照 供 方 综 合 评 定 标 准 及 管 理 办 法 对 供 应 商 进 行 现 场 质 量 体 系 审 核, 重 要 供 方 必 须 按 计 划 通 过 第 三 方 审 核, 对 不 合 格 供 应 商 将 对 其 处 罚 或 要 求 其 整 改, 整 改 无 效 则 要 求 其 停 止 供 货 公 司 与 供 应 商 之 间 主 要 以 承 兑 汇 票 方 式 或 现 款 方 式 进 行 款 项 结 算 供 应 商 在 每 月 26 日 前 根 据 公 司 的 入 库 数 开 票, 公 司 在 收 到 发 票 后 60 个 工 作 日 次 月 支 付 货 款 4. 生 产 模 式 公 司 采 取 专 业 生 产 与 外 协 加 工 相 结 合 的 生 产 方 式 公 司 产 品 的 研 发 设 计 与 热 处 理 精 密 加 工 产 品 装 配 检 测 等 是 保 证 产 品 质 量 与 竞 争 力 的 关 键, 目 前 这 些 关 键 工 序 制 造 由 公 司 完 成 公 司 仅 向 外 协 供 应 商 采 购 坯 料 和 外 协 加 工 服 务 这 种 生 产 模 式 最 大 限 度 提 高 了 公 司 的 生 产 能 力 和 综 合 竞 争 力 由 于 公 司 为 各 主 机 厂 配 套 的 发 动 机 机 型 各 有 不 同, 因 而 公 司 产 品 生 产 具 有 多 品 种 中 小 批 量 定 制 ( 非 标 准 件 ) 生 产 的 特 点, 公 司 的 生 产 模 式 一 般 采 用 以 销 定 产 的 方 式, 根 据 与 主 机 厂 签 订 的 月 度 订 单 结 合 产 成 品 库 的 库 存 情 况, 编 制 月 度 预 测 计 划, 组 织 安 排 生 产 公 司 采 购 坯 料 后 进 行 热 处 理 精 加 工 和 装 配 ; 另 外, 冲 压 件 弹 簧 等 零 部 件 主 要 采 取 外 购 的 方 式, 直 接 进 入 装 配 环 节 公 司 产 品 的 生 产 自 内 部 预 计 生 产 订 单 计 划 下 达 到 产 成 品 入 库 一 般 在 30-45 天 1-1-82
左 右, 其 中 自 外 购 坯 料 入 库 至 产 成 品 生 产 完 毕 一 般 在 7-10 天 左 右 每 月 5 日, 公 司 商 务 部 依 据 前 三 个 月 实 际 执 行 订 单 情 况 编 制 次 月 预 计 生 产 计 划, 转 交 生 产 部 门 和 采 购 部 门, 由 采 购 部 门 和 生 产 部 门 综 合 考 虑 当 前 正 在 执 行 订 单 情 况 统 一 安 排 采 购 和 生 产 准 备 工 作 ; 公 司 商 务 部 门 在 获 得 主 机 厂 订 单 时 ( 通 过 电 子 商 务 平 台 或 传 真 ), 结 合 已 编 制 的 次 月 预 计 生 产 计 划 库 存 生 产 周 期 等, 实 时 调 整 生 产 计 划 ; 每 月 20 日 前, 公 司 商 务 部 汇 总 次 月 实 际 订 单, 并 与 已 编 制 的 次 月 预 计 生 产 计 划 进 行 比 对, 会 同 生 产 部 门 确 定 次 月 生 产 计 划, 采 购 部 门 和 生 产 部 门 据 此 实 施 采 购 和 组 织 生 产 此 种 生 产 作 业 的 订 单 拉 动 式 管 理, 将 公 司 在 制 品 和 产 品 库 存 控 制 在 较 低 水 平 5. 销 售 模 式 公 司 销 售 主 要 采 取 直 销 模 式,90% 左 右 的 产 品 主 要 向 国 内 外 主 机 厂 配 套 销 售, 少 部 分 产 品 通 过 汽 车 零 部 件 批 发 商 外 贸 公 司 或 跨 国 公 司 在 国 内 企 业 等 渠 道 销 往 国 内 外 售 后 服 务 市 场 (1) 境 内 主 机 市 场 公 司 通 常 在 当 年 年 末 或 下 年 年 初 与 发 动 机 主 机 厂 签 订 下 年 度 采 购 合 同, 明 确 各 机 型 产 品 的 价 格 份 额 和 其 它 相 关 条 款 ( 具 体 数 量 以 每 月 订 单 为 准 ), 并 签 订 相 关 物 流 协 议 公 司 每 月 根 据 主 机 厂 下 达 的 月 度 订 单 组 织 生 产, 然 后 通 过 第 三 方 物 流 将 产 品 运 送 至 主 机 厂 指 定 的 物 流 仓 库 ( 或 寄 存 仓 ), 物 流 仓 库 根 据 主 机 厂 生 产 指 令 需 求 将 产 品 配 送 到 客 户 装 配 生 产 线, 产 品 经 客 户 验 收 合 格 生 产 领 用 后, 每 月 向 公 司 发 送 开 票 通 知 单 ( 结 算 通 知 单 ), 公 司 核 对 无 误 后 开 具 发 票 主 机 厂 回 款 按 合 同 约 定 执 行, 一 般 回 款 在 开 票 确 认 收 入 之 后 90-120 天 左 右 (2) 国 内 售 后 市 场 公 司 根 据 经 销 商 销 售 业 绩 信 用 度 合 作 时 间 长 短, 经 过 综 合 评 定, 将 经 销 商 依 规 模 分 成 A B C 三 类, 仅 进 行 信 用 额 度 管 理 对 A 类 授 权 一 个 月 信 用 额 度, 通 常 签 订 年 度 合 同 确 定 当 年 产 品 价 格, 约 定 相 关 条 款 ; 公 司 根 据 每 月 订 单 备 货, 直 接 发 往 经 销 商 并 开 具 发 票, 次 月 收 款 对 B 类 通 常 授 权 信 用 额 度 5 万 元 以 内, 公 司 根 据 每 月 订 单 备 货, 直 接 发 往 经 销 商 并 开 具 发 票, 货 款 余 额 超 过 5 万 元 先 款 后 货 C 类 经 销 商 主 要 为 散 户, 通 常 采 取 现 款 现 货 的 模 式, 公 司 收 到 货 款 后 备 货 发 货 (3) 境 外 市 场 1-1-83
1 境 外 主 机 市 场 公 司 针 对 境 外 主 机 市 场 主 要 有 两 种 销 售 模 式, 一 是 对 已 在 中 国 合 资 配 套 的 境 外 主 机 厂 商, 外 延 业 务 至 其 外 方 市 场 ; 二 是 对 还 未 在 中 国 设 立 合 资 公 司 的 境 外 客 户, 公 司 通 过 其 在 中 国 的 采 购 业 务 部 进 行 业 务 合 作 两 者 的 业 务 开 发 模 式 和 订 单 流 程 与 国 内 主 机 市 场 类 似 境 外 主 机 市 场 在 报 关 后 凭 报 关 单 确 定 销 售 收 入, 回 款 方 式 按 合 同 约 定 付 款, 一 般 在 开 票 确 认 收 入 之 后 30-90 天 2 境 外 售 后 市 场 境 外 售 后 客 户 通 常 也 分 为 两 种, 一 是 通 过 参 加 国 内 外 大 型 展 销 会 建 立 直 接 业 务 合 作 关 系, 直 接 出 口 ; 二 是 与 专 业 出 口 贸 易 公 司 合 作, 间 接 出 口 目 前, 公 司 已 在 北 美 欧 洲 南 美 中 东 等 国 家 和 地 区 形 成 了 一 定 量 的 销 售 境 外 售 后 市 场 直 接 出 口 业 务 通 常 根 据 经 销 商 销 售 业 绩 信 用 度 合 作 时 间 长 短, 分 为 两 个 月 信 用 额 度 和 现 款 现 货 两 种 方 式, 在 报 关 后 凭 报 关 单 确 定 销 售 收 入, 回 款 方 式 按 合 同 约 定 付 款 境 外 间 接 出 口 业 务 与 国 内 售 后 市 场 业 务 类 似 为 了 规 避 货 款 回 收 风 险, 公 司 通 常 通 过 中 国 出 口 信 用 保 险 公 司 购 买 信 用 保 险 6. 外 协 生 产 情 况 在 本 招 股 说 明 书 中 所 述 的 外 协 系 广 义 的 外 协 概 念, 包 括 委 外 采 购 和 外 协 加 工 ( 支 付 加 工 费 ), 而 狭 义 的 外 协 仅 指 外 协 加 工 委 外 采 购 是 指 直 接 向 供 应 商 采 购 已 完 成 毛 坯 成 型 和 粗 加 工 的 坯 料 ( 也 有 部 分 坯 料 已 完 成 热 处 理 或 表 处 理 工 序 ); 外 协 加 工 是 指 委 托 供 应 商 对 公 司 产 品 提 供 热 处 理 表 处 理 或 粗 加 工 服 务 公 司 产 品 的 生 产 工 序 主 要 包 括 毛 坯 成 型 粗 加 工 热 处 理 表 处 理 精 密 加 工 清 洗 装 配 测 试 和 包 装 入 库 等 环 节 具 体 如 下 : 毛 坯 成 型 粗 加 工 热 处 理 表 处 理 精 密 加 工 清 洗 装 配 ( 含 标 准 零 部 件 ) 测 试 包 装 入 库 报 告 期 内, 产 品 研 发 设 计 及 精 密 加 工 装 配 检 测 等 关 键 工 序 由 公 司 完 成, 毛 坯 成 型 粗 加 工 热 处 理 和 表 处 理 工 序 委 托 供 应 商 进 行, 外 协 工 序 具 体 情 况 如 下 表 : 报 告 期 公 司 外 协 生 产 主 要 工 序 主 要 外 协 工 序 名 称 具 体 工 序 外 协 方 式 毛 坯 成 型 主 要 有 冷 挤 压 成 型 铸 造 成 型 粉 末 冶 金 单 工 序 冲 压 连 续 冲 压 冷 镦 成 型 等 六 种 成 型 方 法 1-1-84 主 要 由 某 一 外 协 厂 家 连 续 完 成
粗 加 工 ( 机 加 ) 热 处 理 磨 外 圆 车 端 面 镗 孔 切 槽 钻 孔 渗 碳 淬 火 回 火 由 专 业 热 处 理 厂 家 完 成, 现 已 大 部 分 转 由 公 司 自 行 完 成 表 处 理 涂 层 抛 丸 或 喷 砂 由 专 业 表 处 理 厂 家 完 成 其 中, 主 要 毛 坯 成 型 工 艺 方 法 如 下 表 : 成 型 方 法 主 要 工 序 适 用 材 质 主 要 产 品 备 注 冷 挤 压 成 型 铸 造 成 型 下 料 墩 饼 退 火 表 处 理 ( 抛 丸 磷 皂 化 ) 冷 挤 压 制 模 熔 炼 浇 铸 回 火 时 效 合 金 钢 材 铸 铁 合 金 铸 铝 合 金 挺 柱 类 产 品 挺 柱 张 紧 器 类 产 品 摇 臂 电 磁 阀 套 产 品 粉 末 冶 金 粉 料 混 合 压 制 成 型 烧 结 后 处 理 金 属 粉 末 相 位 器 类 产 品 单 工 序 冲 压 下 料 冲 压 切 边 钢 板 类 弹 簧 座 卡 片 等 异 形 件 连 续 冲 压 自 动 送 料 连 续 冲 压 钢 板 类 挺 柱 夹 套 等 冷 镦 成 型 自 动 送 料 冷 镦 合 金 钢 线 材 挺 柱 类 产 品 多 工 序 成 型 方 法 一 次 复 合 成 型 方 法 其 中, 连 续 冲 压 冷 镦 成 型 等 毛 坯 加 工 一 次 复 合 成 型 方 法, 是 在 冷 挤 压 单 工 序 冲 压 等 成 型 方 法 的 基 础 上 对 工 艺 及 模 具 进 行 的 改 进 优 化, 适 合 大 批 量 生 产 下 提 高 生 产 效 率 减 少 人 工 降 低 生 产 成 本 7. 公 司 采 用 目 前 经 营 模 式 的 原 因 关 键 影 响 因 素 及 未 来 变 化 趋 势 (1) 采 用 目 前 经 营 模 式 的 原 因 1 在 采 购 和 生 产 环 节 采 用 外 协 生 产 方 式 基 于 如 下 原 因 第 一, 汽 车 行 业 发 展 的 选 择 从 汽 车 行 业 看, 随 着 各 大 汽 车 厂 商 为 适 应 市 场 多 样 化 需 求 对 整 车 生 产 方 式 的 改 变, 逐 渐 降 低 零 部 件 的 自 制 率, 并 采 取 零 部 件 全 球 采 购 的 策 略, 整 车 厂 和 零 部 件 企 业 之 间 的 分 工 模 式 发 生 了 重 要 的 变 化, 从 原 有 的 大 而 全 模 式 变 为 专 业 化 分 工 协 作 模 式, 逐 渐 与 供 应 商 形 成 同 步 协 作 战 略 伙 伴 式 的 合 作 关 系, 零 部 件 厂 商 越 来 越 深 地 介 入 到 整 车 的 开 发 和 生 产 过 程 对 于 各 级 汽 车 零 部 件 供 应 商 也 是 同 样 如 此 公 司 在 每 一 个 工 序 或 产 品 选 择 2 至 3 家 供 应 商, 并 进 行 紧 密 合 作, 既 可 以 提 高 产 品 质 量 和 供 货 及 时 性, 又 能 同 步 促 进 技 术 进 步 降 低 产 品 成 本, 有 利 于 提 高 本 企 业 包 含 质 量 稳 定 能 力 快 速 响 应 能 力 在 内 的 综 合 竞 争 力 第 二, 有 利 于 提 高 公 司 竞 争 力 和 降 低 运 营 风 险 公 司 以 市 场 为 导 向, 重 点 抓 住 技 术 研 发 精 密 加 工 装 配 检 测 等 具 有 高 附 加 值 和 核 心 技 术 的 关 键 环 节, 而 对 非 核 心 工 序 等 普 通 生 产 环 节 则 依 托 社 会 化 生 产 协 作, 是 公 司 在 近 十 多 年 发 展 历 程 中 做 强 做 大 的 最 佳 选 择 公 司 产 品 所 需 的 坯 料 型 号 众 多, 毛 坯 成 型 中 又 涉 及 到 冷 挤 压 锻 压 冲 压 1-1-85
粉 末 冶 金 铸 造 橡 塑 成 型 等 不 同 工 艺 及 钢 材 铸 铁 铝 材 铜 材 橡 胶 等 不 同 的 材 料, 公 司 要 构 建 上 述 毛 坯 加 工 能 力, 需 要 涉 及 多 种 工 艺 技 术, 在 规 模 不 大 的 情 况 下, 交 由 专 业 厂 家 生 产 可 保 证 其 成 本 可 控 性 质 量 稳 定 性 生 产 灵 活 性 交 货 及 时 性 粗 加 工 及 表 处 理 等 外 协 工 序 所 需 的 设 备 场 地 及 人 工 投 入 较 大, 技 术 含 量 不 高, 技 术 更 新 周 期 相 对 较 快, 相 对 于 后 端 的 精 加 工 环 节 投 入 产 出 比 低, 投 入 价 值 不 高 在 资 源 有 限 的 情 况 下, 公 司 不 宜 投 入 此 类 普 通 加 工 环 节, 如 果 自 行 投 入 后 伴 随 着 生 产 工 艺 和 技 术 的 进 步, 公 司 每 年 将 面 临 巨 大 的 更 新 改 造 压 力 这 种 模 式 有 利 于 充 分 利 用 绵 阳 科 技 城 及 国 内 成 熟 的 毛 坯 成 型 和 机 加 工 资 源, 突 破 公 司 在 资 金 设 备 厂 房 和 人 力 等 方 面 的 限 制, 形 成 规 模 效 应 ; 有 利 于 公 司 集 中 主 要 资 源 投 入 到 技 术 研 发, 围 绕 精 密 偶 件 副 为 核 心 的 产 品 平 台 快 速 推 出 新 产 品 系 列 同 时 也 减 少 公 司 经 营 资 金 占 用, 方 便 管 理 2 销 售 模 式 主 要 采 用 直 销 模 式 的 原 因 公 司 自 设 立 开 始 就 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 和 销 售, 不 断 提 高 产 品 质 量, 加 快 产 品 开 发, 加 强 生 产 管 理 规 范, 已 经 从 仅 为 国 内 汽 车 自 主 品 牌 配 套 逐 步 打 入 到 合 资 品 牌 及 国 际 知 名 品 牌 主 机 市 场, 并 树 立 了 良 好 产 品 口 碑 (2) 影 响 经 营 模 式 的 关 键 因 素 及 未 来 变 化 趋 势 根 据 汽 车 行 业 的 特 点, 汽 车 主 机 厂 的 采 购 模 式 公 司 研 发 实 力 产 品 技 术 工 艺 水 平 生 产 管 理 水 平 等 综 合 因 素, 公 司 采 用 了 现 有 的 经 营 模 式 报 告 期 内 上 述 经 营 模 式 一 直 未 发 生 重 大 变 化, 同 时, 在 可 预 见 的 未 来, 公 司 的 经 营 模 式 不 会 发 生 重 大 变 化 ( 五 ) 公 司 设 立 以 来, 主 要 产 品 主 要 业 务 的 变 化 情 况 公 司 自 设 立 以 来, 一 直 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 和 销 售, 主 营 业 务 未 发 生 重 大 变 化, 经 过 十 余 年 的 发 展, 陆 续 开 发 了 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 为 主 的 四 大 成 熟 产 品, 及 发 动 机 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 电 磁 阀 ) 喷 嘴 缸 内 直 喷 系 统 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 及 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 等 五 类 新 产 品 系 列, 产 品 系 列 不 断 扩 张 生 产 工 艺 不 断 优 化 升 级, 逐 步 从 一 家 传 统 的 汽 车 零 部 件 加 工 企 业 发 展 成 为 具 有 一 定 影 响 力 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 供 应 商 公 司 成 立 之 初, 主 要 生 产 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 产 品 ; 通 过 自 身 技 术 水 平 的 不 断 提 升 及 与 主 机 厂 合 作 研 发 的 不 断 深 入,2003 年, 公 司 推 出 新 产 品 液 压 张 紧 器 1-1-86
和 摇 臂 ;2007 年, 推 出 机 油 喷 嘴 产 品 ;2009 年, 推 出 VVT 产 品 ;2011 年, 推 出 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 挺 柱 产 品 ;2012 年, 推 出 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 泵 壳 产 品 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 ( 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 喷 嘴 保 持 架 电 磁 阀 壳 体 ) 及 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 产 品 ( 阀 芯 活 塞 缸 换 挡 轴 等 );2013 年, 推 出 VVL 电 磁 阀 产 品, 并 成 功 进 入 了 上 海 通 用 上 汽 通 用 五 菱 大 众 ( 北 美 ) 通 用 航 天 三 菱 东 安 三 菱 ( 东 安 汽 发 ) 比 亚 迪 昌 河 铃 木 广 汽 菲 亚 特 一 汽 奇 瑞 长 安 广 汽 北 汽 江 淮 吉 利 长 安 标 致 雪 铁 龙 等 国 内 外 知 名 主 机 厂 客 户 的 配 套 体 系 未 来, 公 司 将 继 续 以 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 为 基 础, 不 断 拓 宽 汽 车 精 密 零 部 件 产 品 系 列 随 着 募 集 资 金 投 资 项 目 的 建 设 和 研 发 中 心 的 建 立, 公 司 的 生 产 水 平 和 技 术 实 力 将 进 一 步 提 升, 逐 步 向 模 块 化 系 统 化 集 成 的 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 供 应 商 转 变 ( 六 ) 公 司 业 务 工 艺 流 程 图 公 司 主 要 产 品 工 艺 流 程 图 如 下 : 1. 液 压 挺 柱 高 压 油 泵 挺 柱 壳 体 制 造 : 壳 体 坯 件 领 用 热 处 理 表 面 抛 丸 磨 内 孔 磨 球 端 面 综 合 检 测 柱 体 制 造 : 柱 体 坯 件 领 用 热 处 理 表 面 抛 丸 磨 内 孔 端 面 精 磨 外 圆 综 合 检 测 柱 塞 制 造 : 柱 塞 坯 件 领 用 热 处 理 表 面 抛 丸 磨 内 孔 锥 孔 加 工 精 磨 外 圆 综 合 检 测 外 购 零 件 领 用 超 声 清 洗 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 壳 体 总 装 2. 机 械 挺 柱 坯 件 领 用 热 处 理 表 面 抛 丸 精 加 工 超 声 清 洗 包 装 入 库 分 组 标 刻 综 合 检 测 1-1-87
3. 液 压 张 紧 器 壳 体 制 造 : 壳 体 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 柱 塞 制 造 : 柱 塞 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 外 购 零 件 领 用 超 声 清 洗 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 总 装 4. 摇 臂 (1) 冲 压 摇 臂 原 材 料 领 用 冲 压 成 型 表 面 机 加 工 热 处 理 探 伤 精 加 工 抛 丸 外 购 零 件 领 用 超 声 清 洗 综 合 检 测 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 总 装 (2) 铝 摇 臂 摇 臂 体 制 造 : 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 外 购 零 件 领 用 总 装 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 5. 可 变 气 门 系 统 (1) 相 位 器 壳 体 制 造 : 壳 体 坯 件 领 用 机 加 工 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 转 子 制 造 : 转 子 坯 件 领 用 机 加 工 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 齿 轮 制 造 : 齿 轮 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 外 购 零 件 领 用 清 洗 总 装 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 1-1-88
(2)OCV 阀 阀 套 制 造 : 阀 套 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 阀 芯 制 造 : 阀 芯 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 前 后 轭 套 制 造 : 轭 套 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 外 购 零 件 领 用 清 洗 总 装 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 6. 机 油 喷 嘴 喷 嘴 体 制 造 : 喷 嘴 油 管 制 造 : 喷 嘴 体 坯 件 领 用 精 加 工 综 合 检 测 超 声 清 洗 原 材 料 领 用 下 料 弯 管 综 合 检 测 焊 接 综 合 检 测 外 购 零 件 领 用 清 洗 总 装 超 声 清 洗 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 7. 高 压 油 泵 泵 壳 GDI 泵 壳 制 造 : 棒 料 领 用 切 割 成 型 精 加 工 热 能 去 毛 刺 退 磁 包 装 入 库 标 刻 综 合 检 测 超 声 清 洗 1-1-89
8. 其 他 精 密 零 部 件 (1) 燃 油 喷 射 器 护 圈 座 制 造 冷 墩 入 厂 检 测 粗 车 铣 外 圆 热 处 理 发 蓝 处 理 刷 毛 刺 电 火 花 穿 孔 铣 内 槽 精 车 小 端 精 车 大 端 内 孔 退 磁 清 洗 包 装 (2) 控 制 阀 卡 圈 制 造 管 料 入 厂 检 测 热 处 理 调 质 精 车 内 外 型 车 端 面 铣 槽 包 装 清 洗 退 磁 发 蓝 处 理 (3) 喷 嘴 保 持 架 制 造 棒 料 入 厂 检 测 热 处 理 调 质 精 车 内 外 型 镗 孔 钻 径 向 孔 包 装 清 洗 退 磁 去 毛 刺 车 六 方 (4) 电 磁 阀 壳 体 制 造 管 料 入 厂 检 测 热 处 理 调 质 粗 车 外 圆 内 孔 精 车 内 孔 螺 纹 包 装 清 洗 退 磁 发 蓝 处 理 去 毛 刺 车 六 方 二 公 司 所 处 行 业 的 基 本 情 况 ( 一 ) 行 业 管 理 体 制 及 主 要 政 策 法 规 公 司 主 要 生 产 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 等 产 品 根 据 国 家 统 计 局 2011 年 修 订 的 国 民 经 济 行 业 分 类, 发 行 人 所 处 行 业 属 于 (C366) 制 造 业 1-1-90
中 的 汽 车 零 部 件 及 配 件 制 造 业 根 据 中 国 证 监 会 2012 年 发 布 的 上 市 公 司 行 业 分 类 指 引 (2012 年 修 订 ), 发 行 人 所 处 行 业 属 于 (C36) 汽 车 制 造 业 ; 根 据 中 证 指 数 分 类, 发 行 人 所 处 行 业 属 于 (03010101) 汽 车 零 配 件 分 类 中 的 机 动 车 零 配 件 与 设 备 行 业 1. 行 业 主 管 部 门 及 管 理 体 制 汽 车 零 部 件 制 造 行 业 的 主 管 部 门 为 工 业 和 信 息 化 部 中 国 汽 车 工 业 协 会 为 汽 车 零 部 件 制 造 业 的 行 业 自 律 组 织, 是 在 中 国 境 内 从 事 汽 车 ( 摩 托 车 ) 整 车 零 部 件 及 汽 车 相 关 行 业 生 产 经 营 活 动 的 企 事 业 单 位 和 团 体 在 平 等 自 愿 基 础 上 依 法 组 成 的 自 律 性 非 营 利 性 的 社 会 团 体 该 协 会 是 经 我 国 民 政 部 批 准 的 社 团 组 织, 主 要 负 责 产 业 调 查 研 究 技 术 标 准 制 订 行 业 技 术 与 信 息 的 搜 集 分 析 提 供 信 息 咨 询 服 务 行 业 自 律 国 际 交 流 等 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 进 排 气 机 构 分 会 是 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 的 分 支 机 构, 由 全 国 内 燃 机 进 排 气 机 构 产 品 ( 含 气 门 气 门 座 挺 柱 导 管 凸 轮 轴 等 ) 制 造 企 业 科 研 院 所 及 相 关 配 套 企 业 组 成 的 全 国 性 行 业 协 会, 负 责 建 立 行 业 自 律 性 机 制, 规 范 行 业 自 我 管 理 行 为, 组 织 制 定 和 修 订 行 业 标 准 等 公 司 是 中 国 汽 车 工 业 协 会 和 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 进 排 气 机 构 分 会 会 员 单 位 2. 行 业 主 要 法 律 法 规 及 政 策 以 坚 持 科 学 发 展, 加 快 转 变 经 济 发 展 方 式 为 指 导 思 想, 我 国 政 府 对 汽 车 产 业 出 台 了 一 系 列 的 鼓 励 政 策, 其 中 就 实 现 汽 车 关 键 零 部 件 自 主 化 推 广 发 展 节 能 减 排 技 术 提 出 明 确 政 策 意 见, 为 汽 车 及 零 部 件 行 业 的 长 期 发 展 指 明 了 方 向, 有 利 于 我 国 自 主 品 牌 汽 车 产 业 的 持 续 发 展 (1) 汽 车 行 业 产 业 政 策 序 号 相 关 政 策 及 法 规 主 要 相 关 内 容 1 2012 年 6 月 国 务 院 发 布 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012 2020 年 ) 的 通 知 规 划 提 出, 目 标 到 2015 年, 当 年 生 产 的 乘 用 车 平 均 燃 料 消 耗 量 降 至 6.9 升 / 百 公 里, 节 能 型 乘 用 车 燃 料 消 耗 量 降 至 5.9 升 / 百 公 里 以 下 关 键 零 部 件 技 术 整 体 上 达 到 国 际 先 进 水 平, 掌 握 混 合 动 力 先 进 内 燃 机 高 效 变 速 器 和 轻 量 化 材 料 等 汽 车 节 能 关 键 核 心 技 术, 形 成 一 批 具 有 较 强 竞 争 力 的 节 能 与 新 能 源 汽 车 企 业 积 极 推 进 汽 车 节 能 技 术 集 成 创 新 和 引 进 消 化 吸 收 再 创 新 重 点 开 展 混 合 动 力 技 术 研 究, 开 发 混 合 动 力 专 用 发 动 机 和 机 电 耦 合 装 置, 支 持 开 展 汽 油 机 缸 内 直 喷 均 质 燃 烧 以 及 涡 轮 增 压 等 高 效 内 燃 机 技 术 和 先 进 电 子 控 制 技 术 的 研 发 ; 支 持 研 制 六 档 及 以 上 机 械 变 速 器 双 离 合 器 式 自 动 变 速 器 ; 突 破 低 阻 零 部 件 轻 量 化 材 料 与 激 光 拼 焊 成 型 技 术, 大 幅 提 高 小 排 量 发 动 机 的 技 术 水 平 节 能 汽 车 及 其 关 键 零 部 件 企 业, 经 认 定 取 得 高 新 技 术 企 业 所 得 税 优 惠 资 格 的, 可 以 享 受 相 关 优 惠 政 策 ; 从 事 技 术 开 发 转 让 及 相 关 咨 询 服 务 业 务 所 取 得 的 收 入, 可 按 规 定 享 受 营 业 税 免 税 政 策 1-1-91
2 3 4 5 6 7 8 2012 年 6 月 国 务 院 发 布 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 的 通 知 2012 年 4 月 中 国 汽 车 工 业 协 会 发 布 十 二 五 汽 车 工 业 发 展 规 划 意 见 2011 年 8 月 国 务 院 发 布 国 务 院 关 于 印 发 十 二 五 节 能 减 排 综 合 性 工 作 方 案 的 通 知 2011 年 3 月 中 共 中 央 颁 布 中 华 人 民 共 和 国 国 民 经 济 和 社 会 发 展 第 十 二 个 五 年 规 划 纲 要 2009 年 8 月 工 信 部 和 国 家 发 改 委 颁 布 汽 车 产 业 发 展 政 策 (2009 年 修 订 ) 2009 年 5 月 国 务 院 办 公 厅 发 布 装 备 制 造 业 调 整 和 振 兴 规 划 2009 年 10 月 商 务 部 发 展 改 革 委 工 业 和 信 息 化 部 财 政 部 海 关 总 署 质 检 总 局 联 合 发 布 关 于 促 进 我 国 汽 车 产 品 出 口 持 续 健 康 发 展 的 意 见 支 持 符 合 条 件 的 节 能 汽 车 及 关 键 零 部 件 企 业 在 境 内 外 上 市 发 行 债 务 融 资 工 具 ; 支 持 符 合 条 件 的 上 市 公 司 进 行 再 融 资 规 划 提 出, 到 2015 年 要 形 成 一 批 拥 有 自 主 知 识 产 权 和 国 际 品 牌, 具 有 核 心 竞 争 力 的 节 能 环 保 装 备 和 产 品, 部 分 关 键 共 性 技 术 达 到 国 际 先 进 水 平, 高 效 节 能 产 品 市 场 占 有 率 由 目 前 的 10% 左 右 提 高 到 30% 以 上 在 节 能 汽 车 领 域, 鼓 励 加 快 研 发 和 示 范 具 有 自 主 知 识 产 权 的 汽 油 直 喷 涡 轮 增 压 等 先 进 发 动 机 节 能 技 术, 以 及 双 离 合 式 自 动 变 速 器 (DCT) 等 多 档 化 高 效 自 动 变 速 器 等 节 能 减 排 技 术 ; 推 广 采 用 各 类 节 能 技 术 实 现 的 节 能 汽 车 将 汽 油 直 喷 技 术 ; 启 动 - 停 车 混 合 动 力 汽 车 技 术 列 为 节 能 产 业 关 键 技 术 在 政 策 方 面, 加 大 对 节 能 环 保 产 业 的 支 持 力 度, 支 持 符 合 条 件 的 节 能 环 保 企 业 上 市 融 资 根 据 发 展 意 见, 十 二 五 时 期, 我 国 汽 车 产 量 将 达 到 2800 万 ~3000 万 辆, 自 主 品 牌 乘 用 车 市 场 占 有 率 达 到 50% 发 展 意 见 明 确 了 循 环 经 济 目 标, 即 2015 年 节 能 型 乘 用 车 新 车 油 耗 水 平 达 到 5.9L/ 百 公 里, 所 有 国 产 及 进 口 汽 车 综 合 回 收 利 用 率 达 到 90% 以 上 ; 发 展 汽 车 零 部 件 再 制 造, 形 成 一 定 产 业 规 模, 产 值 达 到 100 亿 元 以 上 提 高 自 主 创 新 能 力, 大 力 发 展 自 主 品 牌, 加 快 培 育 和 发 展 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业, 掌 握 关 键 零 部 件 核 心 技 术, 加 快 零 部 件 产 业 发 展, 做 大 做 强 企 业 集 团, 提 高 行 业 集 中 度 通 知 要 求 大 幅 度 提 高 能 源 利 用 效 率, 显 著 减 少 污 染 物 排 放 ; 确 保 实 现 十 二 五 节 能 减 排 约 束 性 目 标, 加 快 建 设 资 源 节 约 型 环 境 友 好 型 社 会 加 速 淘 汰 老 旧 汽 车 机 车 船 舶, 基 本 淘 汰 2005 年 以 前 注 册 运 营 的 黄 标 车, 加 快 提 升 车 用 燃 油 品 质 实 施 第 四 阶 段 机 动 车 排 放 标 准, 在 有 条 件 的 重 点 城 市 和 地 区 逐 步 实 施 第 五 阶 段 排 放 标 准 全 面 推 行 机 动 车 环 保 标 志 管 理, 探 索 城 市 调 控 机 动 车 保 有 总 量, 积 极 推 广 节 能 与 新 能 源 汽 车 纲 要 提 出 汽 车 行 业 要 强 化 整 车 研 发 能 力, 实 现 关 键 零 部 件 技 术 自 主 化, 提 高 节 能 环 保 和 安 全 技 术 水 平 鼓 励 消 费 者 购 买 使 用 节 能 节 水 产 品 节 能 环 保 型 汽 车 和 节 能 省 地 型 住 宅 政 策 提 出 要 培 育 一 批 有 比 较 优 势 的 零 部 件 企 业 实 现 规 模 生 产 并 进 入 国 际 汽 车 零 部 件 采 购 体 系, 积 极 参 与 国 际 竞 争 国 家 引 导 和 鼓 励 发 展 节 能 环 保 型 小 排 量 汽 车 汽 车 产 业 及 相 关 产 业 要 注 重 发 展 和 应 用 新 技 术, 提 高 汽 车 的 燃 油 经 济 性 2010 年 前, 乘 用 车 新 车 平 均 油 耗 比 2003 年 降 低 15% 以 上 在 关 键 汽 车 零 部 件 领 域 要 逐 步 形 成 系 统 开 发 能 力, 在 一 般 汽 车 零 部 件 领 域 要 形 成 先 进 的 产 品 开 发 和 制 造 能 力, 满 足 国 内 外 市 场 的 需 要, 努 力 进 入 国 际 汽 车 零 部 件 采 购 体 系 引 导 社 会 资 金 投 向 汽 车 零 部 件 生 产 领 域, 促 使 有 比 较 优 势 的 零 部 件 企 业 形 成 专 业 化 大 批 量 生 产 和 模 块 化 供 货 能 力 对 能 为 多 个 独 立 的 汽 车 整 车 生 产 企 业 配 套 和 进 入 国 际 汽 车 零 部 件 采 购 体 系 的 零 部 件 生 产 企 业, 国 家 在 技 术 引 进 技 术 改 造 融 资 以 及 兼 并 重 组 等 方 面 予 以 优 先 扶 持 规 划 提 出 结 合 实 施 汽 车 产 业 调 整 和 振 兴 规 划, 提 高 汽 车 冲 压 装 焊 涂 装 总 装 四 大 工 艺 装 备 水 平, 实 现 发 动 机 变 速 器 新 能 源 汽 车 动 力 模 块 等 关 键 零 部 件 制 造 装 备 自 主 化 意 见 提 出 汽 车 及 零 部 件 出 口 到 2015 年 达 到 850 亿 美 元, 年 均 增 长 约 20%; 到 2020 年 实 现 我 国 汽 车 及 零 部 件 出 口 额 占 世 界 汽 车 产 品 贸 易 总 额 10% 的 战 略 目 标 十 一 五 后 期 和 十 二 五 期 间, 继 续 巩 固 传 统 发 展 中 国 家 整 车 中 低 端 市 场, 拓 展 汽 车 零 部 件 国 外 配 套 市 场 和 发 展 中 国 家 的 中 高 端 市 场, 稳 步 进 入 发 达 国 家 整 车 中 低 端 市 场 着 力 培 育 我 国 具 有 较 强 科 技 创 新 能 力 和 自 主 核 心 技 术 的 跨 国 汽 车 和 零 部 件 企 业 集 团 大 力 支 持 自 主 品 牌 汽 车 产 品 出 口 2012 年 以 来, 我 国 陆 续 推 出 了 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012 2020 年 ) 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 和 十 二 五 汽 车 工 业 发 展 规 划 ( 以 下 简 称 规 划 ), 为 汽 车 行 业 的 未 来 发 展 指 引 了 方 向 规 划 预 计, 到 2015 年, 我 国 汽 车 产 量 将 达 到 2,800 万 -3,000 万 辆, 自 主 品 牌 乘 用 车 市 场 1-1-92
占 有 率 达 到 50%; 目 标 当 年 生 产 的 乘 用 车 平 均 燃 料 消 耗 量 降 至 6.9 升 / 百 公 里, 节 能 型 乘 用 车 燃 料 消 耗 量 降 至 5.9 升 / 百 公 里 以 下 ; 提 出 重 点 开 展 汽 油 机 缸 内 直 喷 均 质 燃 烧 柴 油 机 高 压 共 轨 等 高 效 内 燃 机 技 术 和 先 进 电 子 控 制 技 术 的 研 发 ; 支 持 研 制 自 动 变 速 器, 突 破 低 阻 零 部 件 轻 量 化 材 料, 大 幅 提 高 小 排 量 发 动 机 的 技 术 水 平 ; 开 展 高 效 控 制 氮 氧 化 物 等 污 染 物 排 放 技 术 研 究 ; 鼓 励 积 极 推 进 汽 车 节 能 技 术 集 成 创 新 和 引 进 消 化 吸 收 再 创 新 同 时, 规 划 将 提 高 自 主 创 新 能 力, 大 力 发 展 自 主 品 牌, 加 快 培 育 和 发 展 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业, 加 快 国 际 化 发 展 步 伐, 掌 握 关 键 零 部 件 核 心 技 术, 加 快 零 部 件 产 业 发 展, 做 大 做 强 企 业 集 团, 提 高 行 业 集 中 度 作 为 十 二 五 时 期 汽 车 行 业 的 重 点 任 务 ; 规 划 还 特 别 提 出 强 化 金 融 服 务 方 面 的 支 撑, 支 持 符 合 条 件 的 节 能 与 新 能 源 汽 车 及 关 键 零 部 件 企 业 在 境 内 外 上 市 发 行 债 务 融 资 工 具 ; 支 持 符 合 条 件 的 上 市 公 司 进 行 再 融 资 (2) 内 燃 机 ( 汽 车 发 动 机 ) 行 业 规 划 序 号 相 关 政 策 及 法 规 主 要 相 关 内 容 1 2 2013 年 10 月 工 信 部 发 布 内 燃 机 再 制 造 推 进 计 划 2013 年 2 月 国 务 院 发 布 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 计 划 预 计 十 二 五 期 间 内 燃 机 产 量 将 超 过 4 亿 台 随 着 内 燃 机 产 量 和 保 有 量 快 速 增 长, 推 进 内 燃 机 再 制 造 具 备 基 础 和 条 件, 是 内 燃 机 行 业 绿 色 循 环 发 展 方 向 加 快 发 展 内 燃 机 再 制 造 产 业, 将 大 量 生 产 大 量 消 费 大 量 废 弃 的 单 向 型 直 线 生 产 模 式 向 资 源 - 产 品 - 失 效 - 再 制 造 的 循 环 型 产 业 模 式 转 变 主 要 目 标 为, 到 十 二 五 末, 内 燃 机 工 业 再 制 造 生 产 能 力 企 业 规 模 技 术 装 备 水 平 显 著 提 升 全 行 业 形 成 35 万 台 各 类 内 燃 机 整 机 再 制 造 生 产 能 力,3 万 台 以 上 规 模 的 整 机 再 制 造 企 业 6-8 家,3 万 台 以 下 规 模 的 整 机 再 制 造 企 业 6 家 以 上, 起 动 机 机 油 泵 燃 油 泵 等 关 键 零 部 件 规 模 化 配 套 企 业 30 家 以 上 意 见 提 出 内 燃 机 工 业 发 展 以 降 低 能 源 资 源 消 耗 减 少 污 染 物 和 二 氧 化 碳 排 放 为 目 标, 不 断 加 快 内 燃 机 节 能 减 排 新 技 术 的 研 发 应 用 和 产 业 化, 推 进 内 燃 机 替 代 能 源 多 元 化 应 用, 推 动 再 制 造 产 业 发 展, 降 低 内 燃 机 燃 油 消 耗 率, 提 高 我 国 内 燃 机 产 品 的 节 能 减 排 水 平 和 内 燃 机 工 业 的 国 际 竞 争 力 到 2015 年, 节 能 型 内 燃 机 产 品 占 全 社 会 内 燃 机 产 品 保 有 量 的 60%, 与 2010 年 相 比, 内 燃 机 燃 油 消 耗 率 降 低 6%-10%, 实 现 节 约 商 品 燃 油 2000 万 吨, 减 少 二 氧 化 碳 排 放 6200 万 吨, 减 少 氮 氧 化 物 排 放 10%, 采 用 替 代 燃 料 节 约 商 品 燃 油 1500 万 吨 ; 培 育 一 批 汽 车 工 程 机 械 用 发 动 机 等 再 制 造 重 点 企 业 ; 实 现 高 效 节 能 环 保 型 内 燃 机 主 机 及 其 零 部 件 生 产 制 造 装 备 的 国 产 化 大 型 化 ; 建 立 内 燃 机 产 品 节 能 减 排 政 策 法 规 和 标 准 体 系 重 点 领 域 和 任 务 中, 对 于 乘 用 车 发 动 机 领 域 汽 油 机 方 面, 重 点 推 广 应 用 增 压 直 喷 技 术, 掌 握 燃 烧 和 电 子 控 制 等 核 心 技 术, 开 发 直 喷 燃 油 系 统 增 压 器 等 关 键 零 部 件, 鼓 励 2.0 升 以 下 排 量 特 别 是 1.6 升 以 下 小 排 量 汽 油 机 采 用 增 压 和 直 喷 技 术, 推 广 轻 量 化 技 术 柴 油 机 方 面, 重 点 推 动 提 高 整 机 热 效 率, 推 广 应 用 电 控 高 压 燃 油 喷 射 系 统 高 效 增 压 中 冷 系 统 排 气 后 处 理 系 统 以 及 电 子 控 制 技 术, 鼓 励 发 展 乘 用 车 用 柴 油 机 电 控 高 压 燃 油 喷 射 系 统 高 效 增 压 中 冷 及 排 气 后 处 理 系 统 ; 对 于 内 燃 机 制 造 过 程 节 能 重 点 推 广 薄 壁 铸 造 精 密 铸 锻 热 处 理 及 表 面 加 工 等 绿 色 制 造 工 艺, 实 现 内 燃 机 生 产 过 程 节 能 节 材 鼓 励 企 业 在 新 产 品 开 发 和 出 厂 试 验 环 节 使 用 具 有 高 效 能 量 回 收 功 能 的 交 流 电 力 测 功 器, 回 收 利 用 内 燃 机 测 试 过 程 中 产 生 的 余 热 和 电 能 1-1-93
3 2011 年 7 月 工 信 部 发 布 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 规 划 提 出 内 燃 机 行 业 十 二 五 期 间 将 以 节 能 高 效 率 排 放 控 制 和 高 效 清 洁 地 利 用 替 代 燃 料 为 发 展 主 题, 并 预 计 十 二 五 期 间 全 行 业 工 业 总 产 值 年 均 增 长 预 计 在 8~10%, 经 济 效 益 年 均 增 长 预 计 在 10~15%, 车 用 内 燃 机 产 量 按 配 套 使 用 用 途 预 计 将 达 到 每 年 3,000 万 台 该 规 划 同 时 提 出, 大 力 发 展 低 耗 能 低 排 放 的 乘 用 车 和 商 用 车 发 动 机 以 及 各 种 代 用 燃 料 发 动 机 ; 将 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 和 增 压 技 术 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 低 摩 擦 技 术 内 燃 机 基 础 零 部 件 新 结 构 新 材 料 新 工 艺 技 术 设 计 及 关 键 零 部 件 参 数 数 据 库 内 燃 机 测 试 研 发 技 术 等 作 为 十 二 五 重 点 发 展 技 术 (3) 汽 车 零 部 件 行 业 重 点 发 展 技 术 支 持 政 策 序 号 相 关 政 策 及 法 规 主 要 相 关 内 容 1 2 3 4 2013 年 1 月 国 家 国 务 院 发 布 十 二 五 国 家 自 主 创 新 能 力 建 设 规 划 2011 年 4 月 国 家 发 改 委 发 布 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) (2013 年 修 正 版 ) 2010 年 3 月 工 信 部 发 布 加 强 汽 车 产 品 质 量 建 设 促 进 汽 车 产 业 健 康 发 展 的 指 导 意 见 2009 年 3 月 国 务 院 发 布 汽 车 产 业 调 整 和 振 兴 规 划 (4) 汽 车 消 费 支 持 政 策 规 划 提 出 在 十 二 五 期 间 要 增 强 重 点 产 业 持 续 创 新 能 力, 加 强 制 造 业 共 性 技 术 创 新 平 台 建 设, 以 制 造 业 结 构 调 整 和 优 化 升 级 必 需 的 基 础 工 艺 关 键 零 部 件 等 为 重 点, 搭 建 一 批 关 键 共 性 技 术 研 发 和 工 程 化 平 台, 为 提 升 制 造 业 新 技 术 和 新 产 品 开 发 能 力 提 供 有 力 支 撑 ; 提 高 重 大 成 套 技 术 装 备 开 发 能 力 围 绕 节 能 减 排 资 源 综 合 利 用 和 循 环 经 济 等 关 键 技 术 开 发, 完 善 和 提 升 产 业 技 术 创 新 其 中, 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 之 汽 车 专 栏 中 包 括 了 高 效 内 燃 机 高 效 传 动 与 驱 动 材 料 与 结 构 轻 量 化 整 车 优 化 普 通 混 合 动 力 汽 车 节 能 技 术 等 研 发 试 验 平 台 规 划 同 时 提 出, 要 加 强 战 略 性 新 兴 产 业 创 新 平 台 和 标 准 化 建 设 完 善 一 批 产 业 关 键 核 心 技 术 创 新 平 台 强 化 战 略 性 新 兴 产 业 知 识 产 权 布 局, 支 持 以 企 业 为 核 心 的 专 利 战 略 联 盟 建 设, 掌 握 一 批 主 导 产 业 发 展 的 知 识 产 权 和 有 国 际 影 响 力 的 技 术 标 准, 抢 占 战 略 性 新 兴 产 业 技 术 发 展 制 高 点 其 中, 高 效 节 能 低 耗 零 排 环 境 安 全 资 源 循 环 利 用 为 节 能 环 保 产 业 创 新 能 力 建 设 重 点 目 录 在 鼓 励 类 项 目 汽 车 类 ( 第 十 六 类 ) 中, 增 加 了 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 等 汽 车 关 键 零 部 件 ; 高 强 度 钢 铝 镁 合 金 粉 末 冶 金 等 轻 量 化 材 料 的 应 用 ; 内 高 压 成 形 等 先 进 成 形 技 术 的 应 用 及 发 动 机 控 制 系 统 (ECU) 变 速 箱 控 制 等 汽 车 电 子 控 制 系 统 的 应 用 意 见 提 出 汽 车 生 产 企 业 要 加 大 技 术 升 级 和 新 技 术 研 发 力 度, 加 强 信 息 化 建 设, 以 信 息 化 手 段 提 升 产 品 质 量 积 极 采 用 新 技 术 新 工 艺 新 设 备 新 材 料, 不 断 改 善 品 种 提 高 质 量, 防 止 盲 目 扩 大 生 产 能 力 要 提 高 汽 车 产 品 和 关 键 零 部 件 的 检 测 能 力, 结 合 生 产 线 改 造, 增 加 在 线 检 测 设 备 规 划 提 出 整 车 研 发 水 平 大 幅 提 高 自 主 研 发 整 车 产 品 尤 其 是 小 排 量 轿 车 的 节 能 环 保 和 安 全 指 标 力 争 达 到 国 际 先 进 水 平 关 键 零 部 件 技 术 实 现 自 主 化 发 动 机 变 速 器 转 向 系 统 制 动 系 统 传 动 系 统 悬 挂 系 统 汽 车 总 线 控 制 系 统 中 的 关 键 零 部 件 技 术 实 现 自 主 化, 新 能 源 汽 车 专 用 零 部 件 技 术 达 到 国 际 先 进 水 平 近 年 来 我 国 陆 续 颁 布 了 对 于 公 务 用 车 节 能 减 排 及 新 能 源 汽 车 小 排 量 汽 车 等 汽 车 消 费 方 面 的 通 知, 促 进 了 我 国 自 主 品 牌 汽 车 产 业 的 发 展 具 体 如 下 : 序 号 法 规 政 策 通 知 主 要 相 关 内 容 1 2 2012 年 2 月 工 信 部 发 布 2012 年 度 党 政 机 关 公 务 用 车 选 用 车 型 目 录 ( 征 求 意 见 稿 ) 2011 年 9 月 财 政 部 国 家 发 改 委 工 信 部 联 合 发 布 关 于 调 整 节 能 汽 车 推 广 补 贴 政 策 的 通 该 意 见 稿 涉 及 江 淮 汽 车 比 亚 迪 东 风 汽 车 公 司 等 25 家 企 业 全 部 412 个 款 型 车 辆 中 轿 车 款 型 265 个, 越 野 车 款 型 64 个, 多 功 能 乘 用 车 款 型 78 个, 新 能 源 轿 车 款 型 5 个 吉 利 入 选 79 款 车 型, 全 部 为 轿 车 型, 占 比 19%; 长 城 入 选 47 款 车 型, 占 比 11%, 主 要 是 SUV 车 型 公 务 用 车 选 用 车 型 明 确 轿 车 车 型 排 量 小 于 等 于 1800 毫 升, 越 野 车 车 型 排 量 小 于 等 于 2500 毫 升, 多 功 能 乘 用 车 小 于 等 于 2400 毫 升 通 知 提 出 针 对 2010 年 6 月 启 动 节 能 汽 车 推 广 工 作, 对 节 能 汽 车 推 广 补 贴 政 策 进 行 调 整 节 能 汽 车 推 广 车 辆 要 达 到 产 品 综 合 燃 料 消 耗 量 标 准, 具 体 限 值 包 括 整 车 装 备 质 量 等 通 知 还 明 确, 推 广 补 贴 标 准 不 变, 即 对 消 费 者 购 买 节 能 汽 车 继 续 给 予 一 次 性 3000 元 定 额 补 助, 由 生 产 企 业 在 销 售 时 1-1-94
3 4 知 兑 付 给 购 买 者 2012 年 3 月 财 政 部 国 税 局 工 信 部 联 合 发 布 关 于 节 约 能 源 使 用 新 能 源 车 船 车 船 税 政 策 的 通 知 2011 年 12 月 国 务 院 公 布 中 华 人 民 共 和 国 车 船 税 法 实 施 条 例 通 知 规 定 自 2012 年 1 月 1 日 起, 对 节 约 能 源 的 车 船 减 半 征 收 车 船 税 ; 对 使 用 新 能 源 的 车 船 免 征 车 船 税 首 批 目 录 公 布 了 近 50 款 节 能 车 辆 减 半 征 收 车 船 税,170 余 款 电 动 车 辆 免 征 车 船 税 一 汽 大 众 东 风 日 产 上 海 通 用 吉 利 长 安 奇 瑞 比 亚 迪 等 十 家 合 资 和 自 主 品 牌 的 近 50 款 车 型 均 位 列 其 中, 排 量 均 在 1.6L 以 下 条 例 对 征 税 范 围 税 率 税 额 具 体 适 用 减 免 税 税 收 征 管 等 方 面 进 行 了 具 体 规 定 : 降 低 排 气 量 在 2.0 升 及 以 下 乘 用 车 的 税 额, 将 乘 用 车 按 排 气 量 划 分 为 七 档, 将 2.0 升 及 以 下 的 税 额 幅 度 降 低, 具 体 是 :1.0 升 ( 含 ) 以 下 的 年 基 准 税 额 保 持 不 变, 仍 为 60 元 至 360 元 ;1.0 升 以 上 至 1.6 升 ( 含 ) 的 年 基 准 税 额 由 360 元 至 660 元 降 为 300 元 至 540 元 ;1.6 升 以 上 至 2.0 升 ( 含 ) 的 年 基 准 税 额 由 660 元 至 960 元 降 为 360 元 至 660 元 该 条 例 自 2012 年 1 月 1 日 起 与 中 华 人 民 共 和 国 车 船 税 法 同 步 施 行 上 述 一 系 列 行 业 政 策 对 公 司 的 经 营 发 展 起 到 了 积 极 的 推 动 作 用 ( 二 ) 汽 车 工 业 的 发 展 状 况 1. 全 球 汽 车 工 业 发 展 概 况 及 发 展 趋 势 汽 车 工 业 是 世 界 上 规 模 最 大 和 最 重 要 的 产 业 之 一, 在 制 造 业 中 占 有 很 大 的 比 重, 汽 车 工 业 的 发 展 水 平 和 实 力 在 一 定 程 度 上 反 映 了 一 个 国 家 的 综 合 国 力 和 整 体 竞 争 力 (1) 金 融 危 机 后 全 球 汽 车 市 场 逐 步 复 苏, 新 兴 市 场 逐 步 成 为 主 导 力 量 自 二 十 一 世 纪 以 来, 虽 受 2008 年 金 融 危 机 的 影 响, 但 因 新 兴 市 场 的 快 速 崛 起, 全 球 汽 车 产 销 量 总 体 仍 呈 平 稳 增 长 态 势, 从 2001 年 的 5,670 万 辆 增 长 到 2013 年 的 8,427 万 辆, 销 量 增 长 达 48.62% 2009 年, 中 国 汽 车 销 量 达 1,364 万 辆, 超 过 美 国 成 为 全 球 最 大 汽 车 销 售 市 场, 至 2013 年, 中 国 已 连 续 五 年 蝉 联 全 球 汽 车 产 销 量 第 一 ; 同 时,2009 年 印 度 巴 西 和 俄 罗 斯 等 新 兴 国 家 市 场 的 总 销 量 也 首 次 超 过 欧 美 日 本 等 发 达 国 家 2007 年 -2013 年 全 球 主 要 国 家 汽 车 市 场 销 量 单 位 : 万 辆 年 份 2007 年 2008 年 2009 年 2010 年 2011 年 2012 年 2013 年 全 球 7,030.00 6,680.00 6,330.00 7,230.00 7,650.00 8,089.19 8,427.22 中 国 879.15 938.05 1,364.48 1,806.19 1,850.51 1,930.64 2,198.41 美 国 1,645.24 1349.23 1,060.33 1,177.31 1,277.83 1,449.24 1,558.21 德 国 348.23 342.51 404.68 319.84 317.00 308.00 295.24 日 本 535.29 508.22 460.93 495.61 421.02 536.97 537.55 巴 西 246.27 282.04 314.12 351.51 363.30 380.10 376.72 注 : 数 据 来 源 于 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 和 中 国 汽 车 工 业 协 会 资 料 目 前, 全 球 发 达 国 家 汽 车 产 销 市 场 已 趋 于 饱 和, 而 新 兴 的 亚 洲 南 美 东 欧 等 地 区 市 场 潜 力 巨 大, 尤 其 是 以 中 国 印 度 巴 西 和 俄 罗 斯 为 代 表 的 新 兴 发 展 中 国 家 的 汽 车 需 求 量 快 速 增 长 据 美 国 权 威 市 场 调 研 机 构 J.D.Power 预 测, 随 着 全 1-1-95
球 经 济 的 持 续 复 苏, 汽 车 销 量 将 持 续 增 长, 预 计 到 2015 年 全 球 乘 用 车 销 量 将 达 到 1.03 亿 辆, 到 2020 年 将 达 到 1.25 亿 辆 ; 同 时 新 兴 市 场 将 进 一 步 扩 张, 预 计 到 2015 年, 新 兴 市 场 乘 用 车 销 量 将 达 到 6,000 万 辆, 将 是 未 来 市 场 的 主 导 力 量 (2) 安 全 节 能 环 保 和 智 能 是 未 来 汽 车 工 业 的 发 展 方 向 汽 车 工 业 经 过 百 余 年 的 发 展, 产 品 市 场 以 及 产 业 链 已 较 为 成 熟, 但 随 着 资 源 环 境 电 子 技 术 的 发 展 和 个 性 化 需 求 的 增 多, 安 全 节 能 环 保 和 智 能 将 是 汽 车 工 业 未 来 的 发 展 方 向 首 先, 随 着 道 路 的 建 设 汽 车 保 有 量 的 不 断 增 加 及 汽 车 速 度 的 提 升, 汽 车 的 安 全 性 能 仍 将 是 消 费 者 选 择 的 一 个 关 键 因 素 ; 其 次, 为 解 决 社 会 发 展 中 的 能 源 环 境 问 题, 世 界 各 国 相 继 颁 布 了 节 能 环 保 相 关 的 政 策 及 法 规, 节 能 减 排 技 术 和 新 能 源 技 术 的 广 泛 应 用 也 将 是 汽 车 工 业 未 来 发 展 的 必 然 选 择 ; 最 后, 随 着 电 子 产 业 的 繁 荣 发 展, 汽 车 电 子 智 能 化 技 术 也 逐 步 得 到 推 广 应 用, 将 使 汽 车 动 力 性 经 济 性 和 安 全 性 能 等 大 幅 提 高, 操 作 也 将 更 为 简 便 未 来 世 界 汽 车 节 能 技 术 的 发 展 方 向 方 面, 开 发 替 代 能 源 提 高 燃 油 经 济 性 和 节 约 用 油 将 是 汽 车 节 能 的 三 个 基 本 途 径, 其 中 提 高 燃 油 经 济 性 是 指 通 过 汽 车 节 能 技 术 来 提 高 汽 车 本 身 的 性 能, 降 低 汽 车 的 油 耗 水 平 目 前 主 要 的 汽 车 节 能 技 术 如 下 : 类 别 发 动 机 技 术 自 动 变 速 器 技 术 车 辆 技 术 主 要 内 容 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 涡 轮 增 压 技 术 可 变 气 门 技 术 ( 可 变 气 门 正 时 可 变 气 门 升 程 ) 低 摩 擦 技 术 启 停 技 术 EGR 废 气 再 循 环 系 统 柴 油 机 化 等 6 速 AT(6 速 行 星 轮 式 自 动 变 速 器 ) CVT( 无 极 变 速 器 ) DCT( 双 离 合 变 速 器 ) AMT( 电 子 控 制 式 机 械 自 动 变 速 器 ) 等 低 滚 阻 轮 胎 低 阻 力 制 动 器 空 气 动 力 减 阻 轻 量 化 和 材 料 替 代 等 其 他 技 术 电 动 助 力 转 向 技 术 混 合 动 力 技 术 曲 轴 集 成 启 动 发 电 机 技 术 等 注 : 公 司 生 产 的 符 合 上 述 节 能 技 术 的 产 品 有 低 摩 擦 高 耐 磨 带 涂 层 机 械 挺 柱 和 液 压 挺 柱 ( 属 于 低 摩 擦 技 术 ) VVT 及 VVL 电 磁 阀 产 品 ( 属 于 可 变 气 门 技 术 ) 高 压 油 泵 挺 柱 及 高 压 油 泵 泵 壳 ( 属 于 缸 内 直 喷 技 术 ) 及 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 ( 属 于 自 动 变 速 器 技 术 ) (3) 汽 车 生 产 的 产 业 分 工 更 紧 密 随 着 汽 车 消 费 开 始 向 多 样 化 时 尚 化 和 个 性 化 转 变, 世 界 各 大 汽 车 厂 商 由 传 统 的 大 批 量 生 产 方 式 逐 步 向 以 消 费 者 为 主 导 的 多 品 种 中 小 批 量 生 产 方 式 转 变, 逐 步 采 取 在 扩 大 生 产 规 模 的 同 时 通 过 对 供 应 链 的 打 造 逐 渐 减 少 零 部 件 的 自 制 率, 并 采 取 零 部 件 全 球 采 购 的 策 略, 以 适 应 市 场 需 求 和 降 低 生 产 成 本, 使 全 球 汽 车 生 产 的 产 业 分 工 愈 加 紧 密 2. 中 国 汽 车 工 业 发 展 概 况 及 发 展 趋 势 (1) 发 展 概 况 1-1-96
中 国 汽 车 产 业 经 过 几 十 年 的 发 展, 已 成 为 国 民 经 济 的 重 要 支 柱 产 业,2012 年 汽 车 工 业 总 产 值 已 达 到 5.29 万 亿 汽 车 产 业 在 拉 动 经 济 增 长 增 加 就 业 和 增 加 财 税 收 入 等 方 面 发 挥 着 重 要 作 用 2001 年 度 -2013 年 度 中 国 汽 车 市 场 销 量 单 位 : 万 辆 车 型 2001 年 2002 年 2003 年 2004 年 2005 年 2006 年 2007 年 2008 年 2009 年 2010 年 2011 年 2012 年 2013 年 乘 用 车 120 175 262 304 397 515 630 675 1,032 1,375 1,447 1,550 1,793 商 用 车 117 150 177 203 178 207 249 263 333 431 403 381 406 总 销 量 236 325 439 507 576 722 879 938 1,364 1,806 1,850 1,931 2,198 注 : 数 据 来 源 于 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 及 中 国 汽 车 工 业 协 会 资 料 近 十 年 来, 随 着 全 球 产 业 结 构 调 整 和 生 产 重 心 的 转 移, 我 国 汽 车 产 业 高 速 发 展, 形 成 了 多 品 种 全 系 列 的 各 类 整 车 和 零 部 件 生 产 及 配 套 体 系, 产 业 集 中 度 不 断 提 高, 产 品 技 术 水 平 明 显 提 升 我 国 汽 车 年 销 量 已 从 2001 年 的 236.37 万 辆 增 加 至 2013 年 的 2,198 万 辆, 年 均 复 合 增 长 率 达 到 20.42%; 在 2008 年 和 2009 年 世 界 汽 车 销 量 持 续 下 滑 的 情 况 下, 我 国 汽 车 销 量 却 保 持 了 强 劲 的 增 长 ;2009 年 我 国 汽 车 市 场 产 量 达 到 1,379.10 万 辆 销 量 达 到 1,364.48 万 辆, 产 销 量 超 过 美 国 成 为 世 界 第 一 汽 车 生 产 大 国 和 消 费 大 国 在 经 历 了 2009 年 和 2010 年 的 高 速 增 长 后,2011 年 我 国 汽 车 销 量 增 速 明 显 放 缓, 较 上 年 仅 增 长 2.44%;2012 年, 在 家 庭 消 费 市 场 的 大 力 推 动 下, 我 国 汽 车 产 销 实 现 双 双 增 长, 总 体 呈 现 企 稳 回 升 态 势, 特 别 是 以 家 庭 消 费 为 主 导 的 乘 用 车 市 场 销 量 同 比 增 长 达 7.12%;2013 年 汽 车 销 售 市 场 突 破 2,000 万 辆 大 关, 合 计 销 售 2,198.41 万 辆, 同 比 增 长 13.87%, 增 速 高 于 预 期 ;2014 年 1-9 月, 汽 车 销 量 为 1,700.09 万 辆, 同 比 增 长 为 7.04% 在 数 量 扩 张 的 同 时, 我 国 汽 车 产 业 的 生 产 能 力 建 设 配 套 体 系 发 展 研 发 能 力 和 生 产 管 理 水 平 得 到 有 效 提 升, 自 主 品 牌 培 育 取 得 长 足 进 步 然 而, 产 业 结 构 不 合 理 技 术 水 平 不 高 自 主 研 发 能 力 相 对 薄 弱 具 有 国 际 竞 争 力 的 汽 车 零 部 件 生 产 企 业 少 等 问 题 依 然 存 在, 同 时 能 源 环 保 城 市 交 通 等 的 制 约 也 日 益 显 现 (2) 中 国 汽 车 行 业 发 展 趋 势 1 国 内 汽 车 市 场 潜 力 巨 大, 乘 用 车 市 场 仍 将 继 续 扩 大 未 来 十 年, 我 国 仍 将 处 于 工 业 化 和 城 镇 化 同 步 加 速 发 展 的 阶 段, 国 内 生 产 总 值 和 居 民 收 入 将 持 续 增 长, 国 家 也 将 继 续 出 台 有 利 于 扩 大 内 需 的 各 项 政 策, 加 之 二 三 线 城 市 及 农 村 市 场 的 汽 车 需 求 增 加, 预 计 我 国 汽 车 消 费 市 场 将 进 一 步 扩 大 1-1-97
根 据 中 国 汽 车 技 术 研 究 中 心 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告 对 2012 年 至 2015 年 中 国 汽 车 产 量 和 保 有 量 进 行 的 预 测, 预 计 到 2015 年 我 国 汽 车 产 销 量 将 突 破 2,500 万 辆, 保 有 量 将 达 到 1.5 亿 辆, 详 见 下 表 我 国 汽 车 产 量 及 保 有 量 预 测 单 位 : 万 辆 项 目 2009 2010 2011 2012 2013 F2014 F2015 汽 车 产 量 1,379 1,826 1,842 1,927 2,212 2,317 2,500 其 中 : 乘 用 车 1,038 1,390 1,449 1,552 1,809 1,830 2,000 其 中 : 商 用 车 341 436 393 375 403 487 500 全 国 保 有 量 6,281 7,802 9,220 10,944 12,683 13,655 15,170 注 :2009 年 -2013 年 数 据 来 自 汽 车 工 业 年 鉴 及 协 会 资 料 2014 年 1-9 月 汽 车 产 量 为 1,722.59 万 辆, 同 比 增 幅 达 到 8.08%, 其 中 乘 用 车 增 幅 达 到 11.29%, 增 速 高 于 商 用 车 2 我 国 将 逐 步 由 汽 车 制 造 大 国 向 制 造 强 国 转 变 近 年 来 具 有 国 际 竞 争 力 的 国 内 知 名 汽 车 企 业 逐 渐 涌 现, 汽 车 生 产 核 心 技 术 和 新 技 术 逐 渐 为 国 内 企 业 所 掌 握, 出 口 规 模 逐 年 扩 大, 我 国 已 经 具 备 了 向 汽 车 制 造 强 国 转 变 的 基 础 为 了 实 现 转 变 的 目 标, 我 国 必 须 首 先 形 成 多 家 规 模 化 集 团 化 企 业, 兼 并 重 组 势 在 必 行, 自 主 品 牌 必 将 成 为 政 府 未 来 大 力 扶 持 的 对 象 随 着 近 期 整 车 及 汽 车 零 部 件 支 持 政 策 的 陆 续 颁 布, 未 来 行 业 的 发 展 重 点 着 重 体 现 在 加 强 自 主 品 牌 企 业 技 术 开 发 力 度 ; 鼓 励 提 高 研 发 能 力 和 技 术 创 新 能 力 ; 积 极 开 发 具 有 自 主 知 识 产 权 的 产 品 和 实 施 品 牌 经 营 战 略 未 来 自 主 品 牌 汽 车 产 品 所 占 的 市 场 份 额 可 望 逐 步 扩 大, 技 术 实 力 也 会 迅 速 提 升, 中 国 的 汽 车 市 场 将 逐 步 由 汽 车 制 造 大 国 向 制 造 强 国 转 变 3 节 能 环 保 新 能 源 汽 车 成 为 我 国 汽 车 发 展 方 向 近 年 来, 我 国 汽 车 保 有 量 大 幅 上 升, 对 资 源 的 需 求 急 剧 增 加, 同 时 造 成 的 空 气 污 染 也 日 益 严 重 受 益 于 节 能 环 保 政 策 的 推 出, 未 来 节 能 环 保 新 能 源 汽 车 及 相 关 零 部 件 行 业 将 是 新 的 投 资 增 长 点, 也 是 未 来 汽 车 工 业 的 发 展 方 向 在 现 有 产 业 结 构 能 源 结 构 的 背 景 下, 鼓 励 低 能 耗 小 排 量 汽 车 的 生 产 和 消 费 已 成 为 汽 车 工 业 节 能 减 排 的 有 效 途 径 据 工 信 部 汽 车 工 业 经 济 运 行 情 况 统 计, 在 节 能 汽 车 推 广 政 策 的 作 用 下, 近 几 年 小 排 量 乘 用 车 销 量 增 长 十 分 迅 速 2014 年 1-9 月 该 类 型 车 型 销 售 达 到 943.36 万 辆, 同 比 增 长 9.20%; 占 乘 用 车 销 售 市 场 的 66.64% 1-1-98
2011 年 10 月, 节 能 汽 车 推 广 政 策 调 整, 将 节 能 汽 车 推 广 标 准 提 高 了 8%, 推 广 车 型 综 合 工 况 燃 料 消 耗 量 从 百 公 里 平 均 6.9 升 调 整 为 6.3 升 2012 年 5 月, 国 务 院 常 务 会 议, 讨 论 通 过 了 国 家 基 本 公 共 服 务 体 系 十 二 五 规 划, 研 究 确 定 了 包 括 安 排 60 亿 元 支 持 推 广 1.6 升 及 以 下 排 量 节 能 汽 车 等 措 施 节 能 汽 车 推 广 政 策 对 节 能 技 术 的 持 续 进 步 发 挥 了 积 极 的 推 动 作 用, 汽 车 产 品 升 级 换 代 提 速, 低 能 耗 小 排 量 汽 车 成 为 行 业 发 展 趋 势 之 一 4 产 业 结 构 调 整 将 进 一 步 深 化 目 前, 我 国 汽 车 产 业 结 构 问 题 突 出, 未 来 产 业 结 构 的 调 整 将 进 一 步 深 化 需 大 力 推 进 跨 区 域 兼 并 重 组, 以 进 一 步 调 整 产 业 组 织 结 构 ; 需 提 高 小 排 量 汽 车 比 重 和 大 力 发 展 节 能 与 新 能 源 汽 车, 以 进 一 步 优 化 产 品 结 构 ; 需 大 力 提 高 核 心 零 部 件 国 产 化 的 比 重, 以 进 一 步 促 进 零 部 件 与 整 车 的 协 调 发 展 和 提 升 行 业 整 体 竞 争 力 ; 需 进 一 步 调 整 汽 车 消 费 城 乡 二 元 结 构, 大 力 开 拓 农 村 汽 车 市 场 5 汽 车 产 业 出 口 还 将 进 一 步 扩 大 随 着 我 国 汽 车 整 车 产 品 质 量 的 提 高 和 出 口 渠 道 的 多 元 化, 未 来 我 国 汽 车 出 口 将 继 续 增 长, 整 车 出 口 将 成 为 自 主 品 牌 企 业 新 的 增 长 点 ;2012 年, 连 续 10 年 排 名 汽 车 出 口 第 一 的 奇 瑞 出 口 量 达 18.48 万 辆, 同 比 增 长 16.26% 2010 年 我 国 汽 车 产 品 累 计 出 口 金 额 首 次 超 过 500 亿 美 元 据 中 国 汽 车 工 业 协 会 统 计,2011 年, 汽 车 出 口 81.40 万 辆, 同 比 增 长 49.50%, 比 上 年 同 期 增 加 26.90 万 辆, 创 历 史 新 高, 对 同 期 汽 车 增 长 贡 献 度 达 60.80%, 成 为 拉 动 今 年 汽 车 销 售 增 长 的 主 要 力 量 2012 年, 我 国 汽 车 出 口 首 次 超 过 百 万, 达 105.61 万 辆, 同 比 增 长 29.70% 2013 年, 我 国 汽 车 整 车 累 计 出 口 87.24 万 辆, 同 比 有 所 下 降, 累 计 出 口 金 额 713.09 亿 美 元, 同 比 增 长 5.2%;2014 年 1-9 月, 我 国 汽 车 整 车 累 计 出 口 69.17 万 辆, 同 比 下 降 3.0%, 累 计 出 口 金 额 98.42 亿 美 元, 同 比 增 长 3.7% 同 时 随 着 全 球 产 业 的 转 移, 未 来 我 国 将 成 为 跨 国 汽 车 企 业 重 要 的 零 部 件 采 购 基 地, 零 部 件 产 品 出 口 将 进 一 步 扩 大 6 我 国 汽 车 市 场 在 全 球 地 位 越 来 越 突 出 随 着 我 国 汽 车 产 销 量 的 逐 年 增 加, 我 国 汽 车 工 业 在 全 球 汽 车 市 场 的 地 位 发 生 实 质 性 变 化, 跨 国 公 司 在 中 国 的 产 量 占 其 总 产 量 的 比 重 越 来 越 高 ; 中 国 成 为 其 利 润 的 重 要 来 源 地 和 增 长 地, 对 跨 国 公 司 在 中 国 的 战 略 决 策 机 制 将 产 生 显 著 影 响 跨 国 公 司 将 会 从 产 品 研 发 开 始 注 入 更 多 的 中 国 元 素, 未 来 还 将 针 对 中 国 市 场 专 门 1-1-99
开 发 新 型 汽 车 产 品 ( 三 ) 汽 车 零 部 件 行 业 发 展 状 况 1. 汽 车 零 部 件 简 介 汽 车 整 车 大 约 由 3 万 个 零 部 件 构 成, 按 功 能 通 常 分 为 动 力 总 成 ( 发 动 机 和 变 速 器 ) 底 盘 配 件 仪 表 电 器 件 车 身 及 车 身 附 件 通 用 件 等 五 大 类 部 件 其 中 动 力 总 成 主 要 零 部 件 如 下 : 分 类 动 力 总 成 系 统 简 介 发 动 机 由 曲 柄 连 杆 系 统 配 气 系 统 燃 料 供 给 系 统 润 滑 系 统 冷 却 系 统 点 火 系 统 及 起 动 系 统 两 大 机 构 五 大 系 统 构 成, 包 括 气 门 挺 柱 气 门 推 杆 摇 臂 张 紧 器 气 缸 曲 轴 凸 轮 轴 连 杆 活 塞 曲 轴 瓦 凸 轮 轴 瓦 连 杆 瓦 正 时 齿 轮 机 油 冷 却 器 进 排 气 门 增 压 器 机 油 泵 汽 油 泵 化 油 器 电 喷 系 统 (EFI) 高 压 油 泵 喷 油 器 等 零 部 件 变 速 器 分 为 手 动 变 速 器 和 自 动 变 速 器 两 种 手 动 变 速 器 由 输 入 输 出 轴 齿 轮 组 离 合 器 换 档 机 构 组 成 自 动 变 速 器 常 见 的 组 成 部 分 有 液 力 变 矩 器 行 星 齿 轮 机 构 离 合 器 制 动 器 油 泵 滤 清 器 管 道 控 制 阀 体 速 度 调 压 器 等, 按 照 这 些 部 件 的 功 能, 可 将 它 们 分 成 液 力 变 矩 器 变 速 齿 轮 机 构 供 油 系 统 自 动 换 挡 控 制 系 统 和 换 挡 操 纵 机 构 等 五 大 部 分 2. 全 球 汽 车 零 部 件 行 业 发 展 概 况 及 发 展 趋 势 发 达 国 家 的 汽 车 零 部 件 行 业 经 过 长 期 的 发 展, 已 具 有 规 模 大 技 术 力 量 雄 厚 资 本 实 力 充 足 产 业 集 中 度 高 全 球 同 步 配 套 的 特 点 ; 行 业 内 已 涌 现 出 了 一 批 以 德 国 博 世 大 陆 和 美 国 江 森 自 控 德 尔 福 固 特 异 及 日 本 电 装 加 拿 大 玛 格 纳 等 公 司 为 代 表 的 销 售 收 入 超 百 亿 美 元 的 世 界 500 强 企 业 这 些 国 际 知 名 的 汽 车 零 部 件 企 业 具 有 强 大 的 经 济 实 力 和 研 发 力 量, 引 领 着 世 界 汽 车 零 部 件 行 业 的 发 展 方 向 中 国 等 新 兴 市 场 国 家 因 得 益 于 销 售 市 场 的 强 力 支 撑, 近 几 年 零 部 件 行 业 发 展 迅 速 同 时, 为 应 对 市 场 竞 争 降 低 成 本, 欧 美 日 本 等 国 的 大 型 零 部 件 供 应 商 加 大 了 产 业 转 移 的 速 度, 中 国 等 新 兴 国 家 成 为 全 球 汽 车 零 部 件 产 业 转 移 的 主 要 目 的 地 3. 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 发 展 概 况 及 发 展 趋 势 (1) 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 市 场 发 展 概 况 1 发 展 概 况 自 加 入 WTO 以 来, 我 国 汽 车 零 部 件 市 场 进 一 步 对 外 开 放, 世 界 汽 车 零 部 件 巨 头 加 快 了 到 中 国 合 资 或 独 资 设 厂 的 进 程, 以 参 与 分 享 国 内 高 速 增 长 的 汽 车 市 场 以 及 利 用 廉 价 的 生 产 成 本 扩 大 对 外 出 口, 这 在 加 剧 国 内 汽 车 零 部 件 市 场 竞 争 的 同 时 也 带 动 和 促 进 了 我 国 汽 车 零 部 件 工 业 的 发 展 1-1-100
十 一 五 期 间, 我 国 汽 车 零 部 件 工 业 取 得 了 巨 大 成 就, 综 合 竞 争 力 大 幅 提 升, 逐 步 形 成 产 业 集 群, 出 口 规 模 也 不 断 提 高 2010 年 我 国 汽 车 零 部 件 制 造 业 工 业 总 产 值 达 1.68 万 亿 元, 同 比 增 长 39.70%;2011 年 我 国 汽 车 零 部 件 制 造 业 工 业 总 产 值 达 2.05 万 亿 元, 同 比 增 长 24.85%; 两 年 均 快 于 整 车 增 长 速 度 ; 同 年, 我 国 汽 车 零 部 件 进 口 金 额 为 301.23 亿 美 元 同 比 增 长 19.14%; 汽 车 零 部 件 出 口 金 额 为 521.93 亿 美 元 同 比 增 长 25.14%, 零 部 件 出 口 金 额 高 于 进 口 2012 年, 我 国 汽 车 零 部 件 进 口 金 额 为 306.33 亿 美 元, 汽 车 零 部 件 出 口 金 额 为 553.22 亿 美 元, 同 比 增 长 分 别 为 1.69% 和 6.0%;2013 年, 我 国 汽 车 零 部 件 进 口 金 额 334.93 亿 美 元, 汽 车 零 部 件 出 口 金 额 598.21 亿 美 元, 同 比 增 长 分 别 为 9.34% 和 8.13%; 2014 年 上 半 年, 我 国 汽 车 零 部 件 进 口 金 额 177.26 亿 美 元, 汽 车 零 部 件 出 口 金 额 309.13 亿 美 元, 同 比 增 长 分 别 为 14.81% 和 9.78% 2 存 在 的 不 足 和 取 得 的 进 展 长 期 以 来, 我 国 汽 车 工 业 由 于 受 重 整 车 轻 零 部 件 重 引 进 轻 自 主 等 思 想 的 影 响, 导 致 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 跟 整 车 行 业 未 能 同 步 发 展 主 要 市 场 特 点 表 现 在 两 方 面 : 首 先, 虽 然 我 国 本 土 零 部 件 企 业 已 经 初 具 自 主 研 发 实 力, 但 目 前 大 部 分 企 业 仍 以 科 技 含 量 较 低 的 机 械 类 产 品 及 劳 动 密 集 型 产 品 居 多, 一 些 汽 车 零 部 件 的 关 键 技 术 大 多 被 外 资 企 业 所 垄 断, 如 发 动 机 管 理 系 统 燃 油 喷 射 技 术 自 动 变 速 器 等 目 前 在 国 内 汽 车 市 场, 外 资 ( 其 中 55% 为 外 资 独 资 企 业 45% 为 合 资 企 业 ) 控 制 了 高 达 70% 以 上 的 关 键 汽 车 零 部 件 的 市 场 份 额 ; 依 据 中 国 汽 车 工 业 协 会 2009 年 撰 写 的 中 国 汽 车 产 业 现 状 问 题 及 政 策 建 议, 目 前 本 土 零 部 件 企 业 占 据 国 内 零 部 件 企 业 数 目 超 过 80%, 而 销 售 额 却 只 拥 有 20%-25%, 且 主 要 集 中 在 非 关 键 零 部 件 市 场 其 次, 本 土 零 部 件 企 业 一 般 较 难 打 入 国 外 知 名 汽 车 品 牌 企 业 的 供 应 链 体 系, 目 前 本 土 零 部 件 企 业 主 要 给 本 土 品 牌 整 车 配 套 主 要 原 因 有 : 一 是 随 着 2001 年 我 国 加 入 WTO 完 全 放 开 汽 车 零 部 件 市 场, 以 及 整 车 合 资 企 业 的 增 多, 大 批 外 方 零 部 件 企 业 跟 随 整 车 厂 进 入 中 国 设 立 独 资 或 控 股 零 部 件 生 产 企 业, 包 括 伊 纳 博 世 德 尔 福 博 格 华 纳 江 森 自 控 大 陆 等 国 际 知 名 零 部 件 公 司 大 多 在 我 国 建 有 合 资 或 者 独 资 工 厂 这 些 外 资 零 部 件 企 业 依 靠 原 有 配 套 体 系 技 术 及 资 金 等 实 力, 大 部 分 也 进 入 了 合 资 整 车 厂 商 的 独 家 配 套 体 系 ; 而 因 日 1-1-101
系 韩 系 汽 车 产 业 链 封 闭 性 较 大, 每 家 整 车 厂 都 有 比 较 相 对 固 定 的 配 套 体 系, 故 内 资 零 部 件 企 业 较 难 打 入 其 配 套 市 场 二 是 市 场 主 流 品 牌 中 占 比 较 大 的 合 资 品 牌 企 业 的 研 发 主 要 为 外 方 所 控 制 和 主 导 ; 合 资 整 车 企 业 的 内 部 分 工 一 般 是 由 中 方 负 责 销 售, 外 方 负 责 研 发 ( 主 要 在 境 外 研 发 ), 双 方 共 同 负 责 生 产 制 造 合 资 企 业 的 这 种 内 部 分 工 导 致 本 土 零 部 件 企 业 较 难 进 入 合 资 整 车 企 业 的 配 套 体 系 但 是, 近 年 来 情 况 正 在 逐 步 改 观 随 着 我 国 自 主 零 部 件 企 业 的 技 术 和 规 模 不 断 提 升, 部 分 实 力 较 强 的 自 主 零 部 件 企 业 的 产 品 已 达 到 或 接 近 合 资 零 部 件 企 业 水 平, 并 逐 步 进 入 了 合 资 企 业 的 配 套 体 系 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 也 已 基 本 摆 脱 了 数 量 多 规 模 小 质 量 差 的 格 局, 制 造 水 平 明 显 提 高, 全 面 形 成 了 为 国 内 整 车 厂 供 货 配 套 的 体 系 同 时, 部 分 企 业 已 经 具 备 自 主 开 发 和 系 统 供 货 的 能 力, 开 拓 了 海 外 市 场 进 入 了 国 际 采 购 体 系, 出 口 量 逐 年 增 长 随 着 中 国 汽 车 产 业 不 断 扩 大, 国 内 形 成 了 一 些 规 模 较 大 在 中 国 汽 车 行 业 颇 具 影 响 力 的 零 部 件 企 业, 据 wind 统 计, 截 至 2013 年 底, 汽 车 零 部 件 与 设 备 上 市 公 司 ( 不 含 汽 车 与 轮 胎 和 橡 胶 ) 共 有 63 家,2013 年 度 总 销 售 收 入 达 到 2,075.52 亿 元 这 些 企 业 在 各 自 的 细 分 行 业 都 保 持 着 较 强 的 竞 争 力, 具 备 与 外 资 零 部 件 企 业 同 台 竞 争 的 实 力 这 说 明 我 国 本 土 汽 车 零 部 件 生 产 企 业 竞 争 力 正 逐 步 增 强 (2) 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 的 发 展 趋 势 1 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 在 较 长 时 间 内 仍 将 持 续 增 长 2011 年 我 国 汽 车 零 部 件 工 业 总 产 值 与 整 车 总 产 值 比 例 为 0.41:1, 远 低 于 汽 车 成 熟 市 场 两 者 1.7:1 的 比 重 ; 综 合 考 虑 我 国 城 镇 化 水 平 新 增 汽 车 保 有 量 自 主 品 牌 整 车 厂 的 发 展 趋 势 以 及 全 球 产 业 链 转 移 趋 势 等 因 素, 未 来 市 场 空 间 还 很 大 2009 年 12 月, 商 务 部 发 展 改 革 委 工 业 和 信 息 化 部 财 政 部 海 关 总 署 质 检 总 局 出 台 了 关 于 促 进 我 国 汽 车 产 品 出 口 持 续 健 康 发 展 的 意 见, 提 出 到 2015 年, 我 国 汽 车 和 零 部 件 出 口 达 到 850 亿 美 元, 年 均 增 长 约 20%; 到 2020 年 实 现 我 国 汽 车 及 零 部 件 出 口 额 占 世 界 汽 车 产 品 贸 易 总 额 10% 的 战 略 目 标 在 政 策 的 大 力 扶 持 下, 我 国 汽 车 零 部 件 的 出 口 业 务 将 持 续 发 展 2 全 球 产 业 链 转 移 的 趋 势 将 给 我 国 汽 车 零 部 件 行 业 发 展 带 来 机 遇 随 着 全 球 汽 车 产 业 链 向 新 兴 国 家 转 移, 未 来 我 国 本 土 汽 车 零 部 件 企 业 将 迎 来 1-1-102
新 一 轮 的 发 展 机 遇 我 国 将 出 现 一 批 具 有 全 球 竞 争 力 的 零 部 件 供 应 商, 这 些 企 业 既 能 在 中 国 汽 车 自 主 品 牌 市 场 上 占 有 较 大 的 市 场 份 额, 也 能 凭 借 较 强 的 竞 争 力 通 过 国 际 汽 车 厂 商 跨 国 采 购 的 机 会 进 入 汽 车 产 业 全 球 配 套 体 系, 实 现 生 产 规 模 化 和 经 营 国 际 化, 在 某 一 细 分 市 场 中 获 得 全 球 排 名 前 列 的 地 位 3 我 国 自 主 品 牌 整 车 的 进 一 步 发 展 将 带 动 我 国 汽 车 零 部 件 企 业 的 发 展 零 部 件 产 品 的 水 平 是 在 和 整 车 互 动 中 逐 步 提 高 的, 随 着 国 内 一 汽 东 风 上 汽 长 安 等 具 有 较 大 规 模 的 自 主 品 牌 整 车 企 业 快 速 发 展, 及 为 了 打 造 供 应 链 而 与 零 部 件 企 业 长 期 战 略 合 作 关 系 的 建 立, 必 将 进 一 步 带 动 国 内 本 土 汽 车 零 部 件 企 业 的 快 速 发 展 4 关 键 零 部 件 核 心 技 术 将 逐 步 为 国 内 自 主 零 部 件 企 业 所 掌 握 随 着 国 家 对 汽 车 零 部 件 产 业 发 展 支 持 力 度 的 加 大, 未 来 汽 车 关 键 零 部 件 的 核 心 技 术 将 逐 步 为 国 内 零 部 件 企 业 所 掌 握 一 批 市 场 领 先 的 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业 将 紧 跟 当 前 汽 车 高 科 技 发 展 前 沿, 通 过 加 大 资 金 人 才 技 术 设 备 等 方 面 的 投 入, 实 施 自 主 创 新 集 成 创 新 和 引 进 消 化 吸 收 再 创 新 等 方 式, 将 逐 步 实 现 在 国 内 汽 车 关 键 零 部 件 领 域 核 心 技 术 的 突 破 和 创 新, 逐 步 在 一 些 核 心 技 术 领 域 达 到 国 际 领 先 水 平, 并 借 助 本 土 化 优 势 扩 大 在 高 端 零 部 件 市 场 的 份 额, 进 而 推 动 我 国 汽 车 工 业 的 自 主 发 展 4. 我 国 内 燃 机 ( 含 汽 车 发 动 机 ) 行 业 发 展 概 况 和 发 展 趋 势 汽 车 发 动 机 生 产 属 于 汽 车 零 部 件 行 业, 同 时 也 是 内 燃 机 工 业 的 一 个 重 要 组 成 部 分 (1) 内 燃 机 行 业 发 展 概 况 内 燃 机 工 业 是 我 国 机 械 工 业 先 进 装 备 制 造 业 中 的 一 个 大 行 业 内 燃 机 广 泛 用 作 汽 车 摩 托 车 工 程 建 筑 机 械 农 业 机 械 船 舶 铁 道 内 燃 机 车 内 燃 发 电 设 备 军 用 装 备 地 质 和 石 油 钻 机 以 及 旅 游 运 动 器 械 园 林 机 械 和 各 种 通 用 机 械 的 主 导 配 套 动 力, 在 我 国 交 通 运 输 基 础 建 设 农 业 现 代 化 国 防 现 代 化 以 及 推 动 和 促 进 经 济 发 展 提 高 城 乡 居 民 生 活 水 平 等 方 面 发 挥 着 重 要 作 用 现 代 内 燃 机 融 合 了 电 子 技 术 信 息 技 术 环 境 催 化 石 油 化 工 新 型 材 料 和 精 密 制 造 等 诸 多 高 新 技 术, 已 发 展 成 为 一 种 融 合 多 学 科 技 术 的 高 新 技 术 产 品 在 国 家 节 能 减 排 的 经 济 发 展 总 目 标 下, 内 燃 机 是 目 前 和 今 后 实 现 节 能 减 排 最 具 潜 力 效 果 最 为 直 观 的 产 品 1-1-103
1 我 国 已 成 为 全 球 内 燃 机 生 产 制 造 大 国, 汽 车 发 动 机 也 取 得 长 足 发 展 改 革 开 放 以 来, 我 国 内 燃 机 工 业 ( 包 括 主 机 及 配 件 ) 经 过 多 次 重 大 的 产 业 结 构 调 整 和 重 组, 目 前 约 有 3,000 家 制 造 企 业 2011 年 度, 内 燃 机 产 量 逾 7,700 万 台 工 业 总 产 值 突 破 3,700 亿 元, 其 中 汽 车 发 动 机 产 量 达 1,671.91 万 台 各 类 内 燃 机 产 品 还 有 相 当 数 量 产 品 以 单 机 或 随 配 套 主 机 出 口 到 国 际 市 场 从 我 国 汽 车 发 动 机 主 机 市 场 看, 包 含 柴 油 机 和 汽 油 机 在 内 的 发 动 机 主 机 生 产 厂 商 共 有 120 家 左 右, 其 中 上 规 模 企 业 50 家 ; 在 上 规 模 企 业 中 外 商 独 资 和 中 外 合 资 企 业 共 15 家 目 前, 国 内 发 动 机 产 品 中 40% 以 上 为 中 外 合 资 企 业 产 品,30% 左 右 为 国 产 中 档 发 动 机,30% 左 右 为 国 产 低 档 发 动 机 汽 车 发 动 机 以 汽 油 发 动 机 为 主,2012 年 约 占 81%, 具 体 如 下 : 2000 年 度 -2014 年 1-9 月 我 国 汽 车 发 动 机 产 量 统 计 单 位 : 万 台 年 份 类 别 汽 油 机 柴 油 机 其 他 燃 料 总 产 量 2000 年 152.60 61.20-213.80 2001 年 148.10 87.00-235.10 2002 年 202.70 104.90-307.60 2003 年 299.60 112.80-412.40 2004 年 332.00 144.30-476.30 2005 年 367.50 157.80 0.20 525.50 2006 年 493.70 191.60 0.40 685.60 2007 年 651.20 231.20 0.40 882.80 2008 年 655.10 245.80 0.60 901.50 2009 年 1,011.46 314.76 0.64 1,326.86 2010 年 1,296.59 393.55 0.81 1,690.95 2011 年 1,312.12 358.96 0.83 1,671.91 2012 年 1,420.69 332.08 1.04 1,753.81 2013 年 1,679.16 356.31 5.25 2,040.71 2014 年 1-9 月 1,302.62 248.10 3.96 1,554.68 注 : 数 据 来 源 于 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 及 中 国 汽 车 工 业 协 会 资 料 2000 年 我 国 车 用 发 动 机 年 产 量 仅 为 213.80 万 台, 自 加 入 世 贸 组 织 后, 随 着 家 庭 用 车 普 及 率 提 高 带 来 的 市 场 高 速 增 长,2013 年 我 国 共 生 产 车 用 发 动 机 2,040.71 万 台, 产 量 增 加 了 约 850%, 较 2012 年 增 长 达 16.36%, 特 别 是 车 用 汽 油 机 产 量 增 幅 达 18.19% 2011 年 度 2014 年 1-9 月 我 国 汽 车 汽 油 机 主 要 生 产 企 业 产 量 前 十 名 2014 年 1-9 月 汽 油 机 主 要 生 产 企 业 产 量 前 十 名 单 位 : 万 台 1-1-104
序 号 公 司 名 称 产 量 占 当 年 汽 油 机 累 计 产 量 比 重 1 一 汽 大 众 134.49 10.32% 2 上 汽 通 用 五 菱 109.29 8.39% 3 上 海 大 众 动 力 95.75 7.35% 4 东 岳 动 力 95.62 7.34% 5 重 庆 长 安 78.26 6.01% 6 北 京 现 代 57.96 4.45% 7 神 龙 汽 车 54.78 4.21% 8 东 风 日 产 49.18 3.78% 9 航 天 三 菱 42.28 3.25% 10 上 海 大 众 39.37 3.02% 合 计 756.98 58.11% 2013 年 汽 油 机 主 要 生 产 企 业 产 量 前 十 名 序 号 公 司 名 称 产 量 占 当 年 汽 油 机 累 计 产 量 比 重 1 一 汽 大 众 153.88 9.16% 2 上 汽 通 用 五 菱 134.83 8.03% 3 上 海 大 众 动 力 112.56 6.70% 4 东 岳 动 力 107.65 6.41% 5 东 风 日 产 98.21 5.85% 6 重 庆 长 安 81.71 4.87% 7 北 京 现 代 74.74 4.45% 8 柳 州 五 菱 56.63 3.37% 9 长 城 汽 车 56.42 3.36% 10 神 龙 汽 车 55.86 3.33% 合 计 932.49 55.53% 2012 年 汽 油 机 主 要 生 产 企 业 产 量 前 十 名 序 号 公 司 名 称 产 量 占 当 年 汽 油 机 累 计 产 量 比 重 1 一 汽 大 众 134.30 9.45% 2 上 汽 通 用 五 菱 115.05 8.10% 3 东 岳 动 力 100.17 7.05% 4 重 庆 长 安 77.66 5.47% 5 东 风 日 产 75.76 5.33% 6 上 海 大 众 动 力 70.31 4.95% 7 上 海 大 众 62.55 4.40% 8 柳 州 五 菱 60.07 4.23% 9 奇 瑞 汽 车 55.68 3.92% 10 北 京 现 代 134.30 9.45% 合 计 803.27 56.54% 2011 年 汽 油 机 主 要 生 产 企 业 产 量 前 十 名 序 号 公 司 名 称 产 量 占 当 年 汽 油 机 累 计 产 量 比 重 1 一 汽 大 众 101.78 7.76% 2 上 汽 通 用 五 菱 95.58 7.28% 3 重 庆 长 安 84.02 6.40% 4 东 岳 动 力 79.42 6.05% 5 东 风 日 产 79.39 6.05% 6 奇 瑞 汽 车 63.59 4.85% 1-1-105
7 柳 州 五 菱 61.67 4.70% 8 上 海 大 众 56.26 4.29% 9 北 京 现 代 55.8 4.25% 10 上 海 大 众 动 力 50.86 3.88% 合 计 773.57 58.96% 资 料 来 源 : 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 及 行 业 协 会 资 料 2013 年 上 述 企 业 共 生 产 汽 油 机 932.49 万 台, 占 汽 油 机 累 计 总 产 量 的 55.53% 2 十 一 五 期 间 取 得 快 速 发 展 按 十 一 五 发 展 规 划 安 排, 内 燃 机 总 产 量 和 产 值 年 均 增 长 率 在 10% 左 右, 至 2009 年 末, 全 国 内 燃 机 实 际 总 产 量 6,700 万 台, 提 前 一 年 且 超 额 30% 实 现 十 一 五 规 划 的 预 期 目 标 十 一 五 期 间, 内 燃 机 零 部 件 制 造 企 业 通 过 与 配 套 主 机 的 同 步 合 作 开 发 以 及 相 关 系 统 企 业 间 的 交 流 合 作, 推 动 了 企 业 自 身 的 改 进 和 提 高 出 现 了 一 批 排 名 全 国 亚 洲 乃 至 世 界 前 列 甚 至 第 一 的 内 燃 机 零 部 件 企 业 部 分 零 部 件 骨 干 企 业 紧 跟 世 界 技 术 发 展 趋 势, 应 用 新 技 术 新 工 艺 新 材 料, 研 发 出 一 大 批 先 进 的 内 燃 机 零 部 件, 其 性 能 和 质 量 都 有 大 幅 度 的 提 升 各 种 先 进 的 基 础 零 部 件 在 支 撑 国 内 配 套 主 机 发 展 的 同 时, 还 有 序 地 进 入 国 际 主 机 配 套 市 场, 同 时 满 足 了 国 际 国 内 广 大 的 维 修 市 场 需 求 十 一 五 期 间, 我 国 内 燃 机 零 部 件 行 业 中 的 燃 油 系 统 增 压 系 统 排 气 后 处 理 系 统 以 及 控 制 系 统 关 键 技 术 的 研 发 及 应 用 取 得 了 较 大 的 进 步, 特 别 是 高 压 共 轨 燃 油 喷 射 系 统 和 排 气 后 处 理 系 统 的 自 主 研 发 获 得 了 可 喜 的 突 破, 产 品 实 现 了 产 业 化 批 量 生 产, 开 始 呈 现 逐 步 打 破 国 外 跨 国 集 团 长 期 垄 断 我 国 市 场 的 局 面 十 一 五 期 间 我 国 内 燃 机 行 业 在 制 造 工 艺 和 装 备 方 面, 是 近 几 个 五 年 计 划 中 企 业 对 其 改 造 的 决 心 和 力 度 最 大 制 造 装 备 水 平 跃 升 幅 度 最 高 效 果 最 好 的 一 个 时 期 通 过 有 针 对 性 的 技 术 改 造, 内 燃 机 整 机 和 零 部 件 大 中 型 企 业 总 体 制 造 水 平 提 高 很 快, 大 大 超 过 了 十 一 五 规 划 的 预 期 目 标 现 今, 世 界 内 燃 机 工 业 中 薄 壁 高 强 度 铸 造 技 术 精 密 铸 造 技 术 柔 性 及 半 柔 性 加 工 技 术 在 线 自 动 检 测 技 术 以 及 各 种 先 进 的 零 部 件 制 造 工 艺 和 装 备, 均 在 国 内 行 业 中 得 到 了 普 遍 的 应 用, 确 保 了 产 业 化 生 产 加 工 过 程 中 产 品 一 致 性 的 需 要 一 些 大 型 龙 头 企 业 的 工 艺 和 装 备 水 平 已 被 公 认 为 属 于 国 际 一 流 水 平 ( 注 : 以 上 资 料 引 自 工 信 部 发 布 的 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 ) 1-1-106
(2) 内 燃 机 行 业 发 展 趋 势 1 节 能 减 排 方 向 内 燃 机 是 当 今 热 效 率 最 高 应 用 最 广 的 移 动 机 械 用 动 力 其 在 高 速 发 展 和 拥 有 巨 大 的 社 会 保 有 量 的 同 时 也 带 来 了 一 系 列 严 重 的 资 源 和 环 保 问 题, 全 球 50% 以 上 的 石 油 资 源 被 内 燃 机 消 耗 掉, 且 其 燃 烧 后 排 放 的 大 量 CO 2 温 室 效 应 气 体 和 以 颗 粒 为 主 的 各 种 有 害 气 体, 对 环 境 和 生 态 平 衡 也 产 生 了 严 重 影 响, 目 前 CO 2 减 排 已 经 成 为 国 际 社 会 首 要 解 决 的 问 题 我 国 一 次 能 源 的 消 耗 结 构 中, 内 燃 机 产 品 年 消 耗 我 国 60% 以 上 的 石 油 能 源, 因 此 降 低 产 品 的 燃 油 消 耗 是 内 燃 机 动 力 的 核 心 技 术 指 标 和 首 选 商 业 指 标 新 能 源 产 业 作 为 国 家 新 兴 战 略 产 业, 近 几 年 受 到 国 家 政 策 大 力 扶 持, 但 在 未 来 相 当 长 的 时 期 里, 内 燃 机 仍 将 作 为 支 撑 国 家 经 济 建 设 和 满 足 市 场 需 求 的 各 类 移 动 机 械 的 核 心 动 力 产 品, 其 主 导 地 位 仍 不 会 动 摇 在 国 家 节 能 减 排 国 策 中 将 承 载 重 要 社 会 责 任 内 燃 机 产 品 是 实 施 节 能 减 排 最 具 挖 潜 空 间 的 产 品, 更 是 采 用 新 技 术 新 材 料 新 工 艺 推 动 技 术 进 步, 体 现 节 能 减 排 效 果 最 直 接 的 产 品 电 子 技 术 材 料 工 业 精 细 化 工 精 密 制 造 和 测 试 技 术 等 新 技 术 的 发 展, 已 为 现 代 内 燃 机 发 展 成 为 一 种 低 耗 能 低 排 放 的 高 新 技 术 产 品 奠 定 了 良 好 的 基 础 为 满 足 市 场 需 求 和 社 会 需 求, 保 证 内 燃 机 动 力 的 优 势 竞 争 地 位, 全 球 内 燃 机 动 力 下 一 个 发 展 周 期 的 重 点 是 产 品 动 力 性 能 最 优 化 经 济 性 能 最 节 约 环 保 性 能 最 绿 色 2 重 点 领 域 和 技 术 为 节 能 减 排 领 域 十 二 五 期 间, 我 国 内 燃 机 行 业 重 点 发 展 的 产 品 领 域 包 括 发 展 低 耗 能 低 排 放 的 乘 用 车 和 商 用 车 用 发 动 机 以 及 各 种 代 用 燃 料 发 动 机 等 12 个 领 域 重 点 发 展 技 术 如 下 表 : 项 目 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 公 司 目 前 已 量 产 的 符 合 该 技 术 的 主 要 产 品 1 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 和 增 压 技 术 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 2 内 燃 机 先 进 增 压 技 术 ( 可 变 几 何 增 压 二 级 增 压 机 械 增 压 电 动 及 电 辅 助 增 压 等 ) - 3 内 燃 机 高 效 应 用 替 代 燃 料 技 术 - 4 内 燃 机 排 气 后 处 理 技 术 - 5 废 气 再 循 环 (EGR) 技 术 - 6 多 点 多 参 数 高 可 靠 性 电 子 控 制 单 元 (ECU) - 技 术 7 柴 油 机 燃 油 精 细 过 滤 及 高 效 水 分 离 技 术 - 1-1-107
8 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 VVT VVL 9 内 燃 机 用 排 气 制 动 技 术 - 10 内 燃 机 高 密 封 技 术, 低 摩 擦 技 术 低 摩 擦 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 11 内 燃 机 基 础 零 部 件 新 结 构 新 材 料 新 工 艺 粉 末 冶 金 材 料 产 品 (VVT 皮 带 轮 和 齿 技 术 轮, 部 分 张 紧 器 的 壳 体 及 棘 爪 等 ) 12 内 燃 机 设 计 及 关 键 零 部 件 参 数 数 据 库 - 13 内 燃 机 测 试 研 发 技 术 - 3 发 展 目 标 和 战 略 根 据 工 信 部 发 布 的 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划, 我 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 目 标 预 计 全 行 业 产 品 产 量 达 到 9,420 万 台, 其 中 汽 车 用 内 燃 机 3,000 万 台 十 二 五 发 展 战 略 将 以 提 高 经 济 和 社 会 效 益 为 中 心 以 节 能 减 排 为 目 标, 争 取 在 2020 年 左 右 实 现 由 生 产 大 国 转 变 为 生 产 强 国 的 目 标 5. 我 国 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 发 展 概 况 和 发 展 趋 势 (1) 汽 车 发 动 机 零 部 件 简 介 汽 车 发 动 机 主 要 由 两 大 机 构 五 大 系 统 组 成, 分 别 为 曲 柄 连 杆 机 构 配 气 机 构 燃 料 供 给 系 统 润 滑 系 统 冷 却 系 统 点 火 及 起 动 系 统 其 中, 配 气 机 构 的 功 用 是 根 据 发 动 机 的 工 作 顺 序 和 工 作 过 程, 定 时 开 启 和 关 闭 进 气 门 和 排 气 门, 使 可 燃 混 合 气 或 空 气 进 入 气 缸, 并 使 废 气 从 气 缸 内 排 出, 实 现 换 气 过 程 汽 缸 盖 进 排 气 门 凸 轮 轴 摇 臂 挺 柱 张 紧 器 及 传 动 系 统 ( 含 可 变 气 门 系 统 VVT VVL) 共 同 组 成 配 气 机 构 配 气 机 构 技 术 的 优 化 和 升 级, 是 发 动 机 节 能 减 排 的 核 心 要 素 之 一 发 动 机 是 汽 车 的 心 脏, 为 汽 车 的 行 走 提 供 动 力, 关 系 着 汽 车 的 动 力 性 经 济 性 环 保 性 安 全 性, 因 而 其 对 发 动 机 核 心 零 部 件 的 可 靠 性 耐 久 性 精 密 度 要 求 更 为 严 格, 特 别 是 在 节 能 环 保 趋 势 下, 核 心 零 部 件 的 技 术 创 新 及 突 破 正 成 为 不 断 推 动 发 动 机 技 术 进 步 的 重 要 要 素 (2) 我 国 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 发 展 概 况 随 着 发 动 机 市 场 的 发 展, 我 国 发 动 机 零 部 件 行 业 呈 现 快 速 发 展 局 面, 同 时 汽 车 保 有 量 的 增 加, 也 推 动 了 售 后 市 场 的 增 长 另 外, 我 国 汽 车 产 品 出 口 的 性 价 比 优 势 明 显, 出 口 市 场 总 量 虽 还 不 大, 但 增 幅 较 快, 市 场 潜 力 巨 大 据 中 国 汽 车 工 业 协 会 数 据,2014 年 上 半 年, 汽 车 零 部 件 和 发 动 机 零 部 件 出 口 金 额 分 别 为 329 亿 美 元 和 33.6 亿 美 元, 同 比 增 长 18% 和 19% 发 动 机 零 部 件 行 驶 系 统 零 部 件 传 动 系 统 零 部 件 出 口 额 增 长 最 快, 呈 现 稳 定 的 增 长 态 势 1-1-108
(3) 我 国 发 动 机 零 部 件 行 业 未 来 发 展 趋 势 1 协 同 开 发 能 力 及 技 术 实 力 将 成 为 前 期 进 入 配 套 体 系 的 关 键 发 动 机 由 两 大 机 构 五 大 系 统 近 两 百 个 部 件 组 成, 主 机 厂 主 要 负 责 整 体 设 计 装 配 以 及 缸 体 缸 盖 曲 轴 等 少 数 大 件 制 造 为 快 速 推 出 技 术 先 进 高 质 量 低 成 本 的 发 动 机, 主 机 厂 需 要 零 部 件 供 应 商 对 相 应 零 件 的 理 解 更 为 深 刻 并 具 备 协 同 开 发 能 力 合 作 重 心 由 简 单 的 按 图 加 工 逐 步 转 向 同 步 研 发 超 前 研 发, 并 在 关 键 零 部 件 领 域 逐 步 形 成 系 统 开 发 能 力 在 技 术 上 深 度 钻 研 并 逐 步 具 有 正 向 开 发 能 力 的 供 应 商 将 获 得 更 多 主 机 厂 认 可, 从 而 进 入 其 配 套 体 系 供 应 商 需 要 具 备 系 统 设 计 仿 真 分 析 CAE 分 析 性 能 试 验 验 证 耐 久 试 验 验 证 等 研 发 能 力, 这 也 表 明 零 部 件 供 应 商 在 整 个 产 业 链 的 地 位 和 重 要 性 不 断 提 高 2 未 来 发 动 机 零 部 件 将 顺 应 节 能 减 排 趋 势 迎 来 全 面 革 新 随 着 国 家 为 降 低 能 源 压 力 而 开 展 的 发 动 机 节 能 工 作, 以 及 贯 彻 国 家 排 放 法 规 而 开 展 发 动 机 减 排 工 作, 零 部 件 厂 家 未 来 在 减 少 摩 擦 智 能 精 确 控 制 等 方 面 将 迎 来 全 面 的 革 新 机 会 其 中, 低 摩 擦 技 术 可 提 升 内 燃 机 机 械 效 率, 从 而 提 高 燃 油 经 济 性, 比 如 带 DLC 涂 层 气 门 挺 柱 的 使 用, 可 降 低 综 合 油 耗 2% 左 右 智 能 精 确 控 制 技 术 的 运 用, 可 以 提 高 发 动 机 动 力 性 经 济 性 并 降 低 有 害 物 质 和 噪 声 排 放, 如 汽 油 机 可 变 气 门 正 时 系 统 可 变 气 门 升 程 系 统 废 气 再 循 环 系 统 汽 油 缸 内 直 喷 系 统 涡 轮 增 压 系 统 等 技 术 的 运 用, 和 柴 油 机 高 压 共 轨 燃 油 喷 射 系 统 增 压 系 统 等 技 术 的 运 用 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 将 跟 随 整 车 行 业 的 步 伐, 朝 向 更 加 节 能 环 保 智 能 舒 适 安 全 的 方 向 不 断 迈 进 3 配 套 采 购 体 系 由 分 散 化 向 集 中 化 逐 步 转 变 随 着 生 产 规 模 的 逐 步 扩 大, 各 发 动 机 主 机 厂 对 整 机 品 质 的 要 求 更 为 严 格, 对 供 应 链 体 系 的 打 造 更 加 重 视, 更 倾 向 于 集 中 化 系 统 化 模 块 化 的 配 套 采 购 以 减 少 供 应 商 分 散 带 来 的 管 理 难 度 及 质 量 控 制 风 险, 如 某 些 主 机 厂 已 明 确 提 出 培 养 战 略 供 应 商 的 计 划, 减 少 供 应 商 总 体 数 量, 把 有 限 的 时 间 及 精 力 用 在 培 养 战 略 供 应 商 的 系 统 管 理 能 力 过 程 控 制 能 力, 建 立 系 统 的 IT 化 流 程 化 标 准 化, 给 围 绕 核 心 产 品 展 开 多 品 种 系 列 化 生 产 的 供 应 商 带 来 了 多 产 品 合 作 机 会, 故 若 汽 车 零 部 件 供 应 商 某 种 产 品 进 入 了 一 个 发 动 机 主 机 厂 的 配 套 体 系, 并 获 得 主 机 厂 的 认 可, 其 后 续 配 套 产 品 就 相 对 更 容 易 进 入 因 此, 集 中 化 系 统 化 模 块 化 的 发 展 方 向 为 国 内 有 实 力 的 汽 车 发 动 机 零 部 件 企 业 规 模 化 集 团 化 发 展 带 来 更 多 机 遇 1-1-109
( 四 ) 行 业 竞 争 状 况 1. 我 国 发 动 机 零 部 件 行 业 竞 争 格 局 目 前, 国 内 汽 车 零 部 件 行 业 的 两 大 市 场 竞 争 主 体 为 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业 和 外 资 零 部 件 企 业 外 资 零 部 件 企 业 凭 借 其 品 牌 研 发 技 术 规 模 质 量 方 面 的 优 势 控 制 了 大 部 分 关 键 零 部 件 产 品 市 场, 而 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业 产 品 主 要 集 中 在 中 低 端 零 部 件 市 场 从 不 同 主 体 之 间 的 竞 争 来 看, 由 于 外 资 零 部 件 企 业 的 装 备 技 术 要 普 遍 领 先 于 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业, 因 而 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业 与 外 资 零 部 件 企 业 之 间 的 竞 争 主 要 是 价 格 服 务 满 意 度 和 及 时 性 ( 包 含 销 售 服 务 及 技 术 共 享 服 务 ) 的 竞 争 ; 而 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业 具 有 一 定 成 本 优 势, 因 此 现 阶 段 本 土 自 主 品 牌 零 部 件 企 业 之 间 的 竞 争 主 要 体 现 为 研 发 质 量 品 牌 装 备 和 供 货 能 力 的 综 合 实 力 竞 争 随 着 我 国 汽 车 工 业 近 些 年 的 迅 猛 发 展, 以 公 司 为 代 表 的 少 数 自 主 品 牌 汽 车 发 动 机 零 部 件 精 密 加 工 企 业 逐 渐 发 展 壮 大 随 着 其 资 本 的 逐 渐 积 累 技 术 的 不 断 摸 索 工 艺 的 持 续 提 升 客 户 的 有 序 开 发, 改 变 了 以 往 只 能 面 向 中 低 端 客 户 的 市 场 格 局, 逐 渐 与 国 外 同 行 业 企 业 在 产 品 价 格 开 发 实 力 加 工 精 度 及 质 量 可 靠 性 等 领 域 形 成 了 竞 争 态 势, 并 逐 渐 在 市 场 上 取 得 了 一 定 份 额 公 司 所 生 产 的 发 动 机 气 门 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 可 变 气 门 系 统 等 相 关 产 品 已 经 成 功 进 入 到 包 括 神 龙 汽 车 上 海 通 用 长 安 标 致 雪 铁 龙 东 安 汽 发 航 天 三 菱 上 汽 通 用 五 菱 昌 河 铃 木 广 汽 菲 亚 特 等 合 资 品 牌 发 动 机 厂 商 的 配 套 体 系 相 比 其 他 国 内 同 行 业 企 业, 公 司 在 市 场 竞 争 中 尤 其 在 中 级 及 以 上 级 别 的 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 市 场 有 着 相 对 的 竞 争 优 势 ; 同 时, 公 司 也 把 市 场 逐 步 扩 展 到 境 外 市 场, 包 括 科 勒 北 美 通 用 约 翰 迪 尔 思 达 耐 国 际 知 名 发 动 机 主 机 厂 商 和 辉 门 盖 茨 AC 德 科 TOPLINE 福 兰 克 等 在 内 的 国 际 售 后 市 场 客 户 已 经 成 为 公 司 的 重 要 合 作 客 户 2. 市 场 化 程 度 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 行 业 的 市 场 集 中 度 较 高, 目 前 国 内 生 产 发 动 机 气 门 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 喷 嘴 及 可 变 气 门 系 统 的 自 主 企 业 众 多, 但 年 销 售 规 模 超 过 1 亿 元 以 上 规 模 的 生 产 企 业 约 十 家, 其 中, 公 司 宜 宾 天 工 等 少 数 几 家 国 内 企 业 及 伊 纳 伊 顿 德 尔 福 电 装 等 德 资 美 资 和 日 资 企 业 占 据 市 场 的 主 要 份 额 3. 发 动 机 零 部 件 行 业 内 主 要 企 业 1-1-110
目 前, 为 国 内 主 机 厂 配 套 的 从 事 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 研 发 生 产 的 企 业 主 要 以 德 资 美 资 和 日 资 为 主, 主 要 为 伊 纳 ( 德 国 ) 德 尔 福 ( 美 国 ) 伊 顿 ( 美 国 ) 博 格 华 纳 ( 美 国 ) 麦 达 因 ( 美 国 ) NTN( 日 本 ) 电 装 ( 日 本 ) 三 国 ( 日 本 ) 椿 本 ( 日 本 ) 欧 德 克 斯 OTICS( 日 本 ) 喷 达 ( 法 国 ); 本 土 自 主 品 牌 精 密 零 部 件 企 业 主 要 有 宜 宾 天 工 富 泰 和 上 海 宝 福 铁 岭 天 河 浙 江 黎 明 济 南 沃 德 和 浙 江 宇 太 等 主 要 情 况 如 下 : (1) 德 国 伊 纳 轴 承 公 司 (INA) 公 司 挺 柱 摇 臂 张 紧 器 VVT 和 高 压 油 泵 挺 柱 等 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 德 国 伊 纳 轴 承 公 司 ( 以 下 简 称 伊 纳 ) 隶 属 于 德 国 舍 弗 勒 集 团 旗 下, 舍 弗 勒 集 团 是 全 球 极 富 声 誉 的 汽 车 零 部 件 供 应 商 作 为 其 三 大 知 名 品 牌 之 一, 依 纳 公 司 成 立 于 1946 年, 总 部 位 于 德 国 的 纽 伦 堡 目 前, 伊 纳 公 司 拥 有 30 多 家 生 产 厂, 三 万 多 名 员 工, 产 品 包 括 滚 动 轴 承, 滑 动 轴 承, 直 线 导 轨 系 统, 高 精 密 产 品, 发 动 机 零 部 件 ( 挺 柱 摇 臂 发 动 机 可 变 气 门 系 统 张 紧 器 等 ) 在 中 国 主 要 为 大 规 模 采 购 的 合 资 和 国 外 厂 商 配 套, 该 公 司 是 发 行 人 目 前 在 国 内 的 最 大 竞 争 对 手 (http://www.schaeffler.cn) (2) 伊 顿 (EATON) 公 司 挺 柱 和 摇 臂 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 伊 顿 (EATON) 公 司 ( 以 下 简 称 伊 顿 ) 是 一 家 多 元 化 的 动 力 管 理 公 司, 成 立 于 1911 年, 产 品 包 括 电 源 品 质 输 配 电 以 及 控 制 系 统 ; 工 业 设 备 和 移 动 工 程 机 械 所 需 的 液 压 动 力 原 件 系 统 和 服 务 ; 商 用 和 军 用 航 空 航 天 所 需 的 燃 油 液 压 和 气 动 系 统 ; 以 及 帮 助 卡 车 和 汽 车 提 升 性 能 燃 油 经 济 性 和 安 全 性 的 动 力 及 传 动 系 统 该 公 司 现 有 7 万 名 员 工, 产 品 销 往 150 多 个 国 家 和 地 区, 于 1993 年 进 入 中 国,2012 年 全 球 市 场 销 售 收 入 超 过 218 亿 美 元 (http://www.eaton.com.cn) (3) 宜 宾 天 工 机 械 股 份 有 限 公 司 公 司 挺 柱 产 品 在 自 主 品 牌 市 场 的 主 要 竞 争 对 手 宜 宾 天 工 机 械 股 份 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 宜 宾 天 工 ) 成 立 于 1958 年, 位 于 四 川 宜 宾, 员 工 400 余 人, 主 要 生 产 气 门 挺 柱 滚 轮 式 摇 臂 废 气 再 循 环 (EGR) 系 统, 主 要 为 国 内 自 主 品 牌 主 机 厂 配 套 2010 年 宜 宾 天 工 气 门 挺 柱 产 量 为 2,400 万 只, 营 业 收 入 约 为 1 亿 元, 该 公 司 是 发 行 人 挺 柱 产 品 在 国 内 本 土 品 牌 市 场 的 主 要 对 手 (http://www.tiangongauto.com 和 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 2011 年 版 ) (4) 日 本 NTN 轴 承 株 式 会 社 公 司 张 紧 器 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 1-1-111
NTN 轴 承 公 司 于 1918 年 成 立 于 日 本, 总 部 设 在 大 阪 市, 是 世 界 第 五 大 轴 承 商, 在 日 本 国 内 有 11 家 制 作 所,25 家 营 业 所 和 3 家 研 究 所 ; 在 国 外 拥 有 20 家 独 资 生 产 厂 2 家 研 究 所 和 48 家 营 业 所 作 为 一 家 世 界 综 合 性 精 密 机 械 制 造 厂 家,NTN 的 精 密 加 工 技 术 世 界 领 先, 现 在 广 泛 用 于 生 产 供 所 有 领 域 使 用 的 精 密 机 械 在 中 国 主 要 配 套 客 户 主 要 为 大 规 模 采 购 的 合 资 和 国 外 厂 商 (http://www.ntn.com.cn) (5) 上 海 宝 福 轴 承 厂 公 司 张 紧 器 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 上 海 宝 福 轴 承 厂 成 立 于 1989 年, 地 处 上 海 市 宝 山 区, 主 要 生 产 涨 紧 轮 轴 承 张 紧 器 等 汽 车 零 部 件 产 品 目 前 主 要 配 套 客 户 包 括 东 安 动 力 重 庆 江 利 圣 特 吉 利 汽 车 重 庆 渝 安 重 庆 力 帆 比 亚 迪 柳 州 五 菱 云 内 动 力 等 主 机 厂 家 (http://shbaofuzc.cn.gongchang.com) (6) 天 河 机 械 制 造 有 限 责 任 公 司 公 司 摇 臂 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 天 河 机 械 制 造 有 限 责 任 公 司 创 建 于 1999 年, 位 于 辽 宁 省 铁 岭 县, 是 一 家 专 业 生 产 汽 车 发 动 机 摇 臂 摇 臂 轴 和 机 制 药 用 胶 囊 模 具 等 产 品 的 汽 车 零 部 件 制 造 企 业, 现 有 职 工 500 余 人, 研 发 中 心 为 省 级 企 业 技 术 中 心, 主 要 产 品 包 括 铝 合 金 压 铸 钣 金 冲 压 杯 状 挺 柱 等 各 种 规 格 发 动 机 摇 臂 摇 臂 轴 凸 轮 轴 承 盖 联 体 瓦 盖 调 温 器 总 成 变 速 器 控 制 轴 等 ; 主 要 客 户 包 括 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 公 司 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 公 司 长 春 一 汽 奇 瑞 汽 车 海 马 汽 车 柳 机 动 力 等 汽 车 厂 家 (http://www.tlth.com.cn) (7) 美 国 博 格 华 纳 (BorgWarner) 公 司 VVT 和 张 紧 器 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 美 国 博 格 华 纳 公 司 是 世 界 知 名 零 部 件 供 应 商, 为 全 球 主 要 汽 车 生 产 商 提 供 先 进 的 动 力 系 统 解 决 方 案 该 公 司 在 全 球 17 个 国 家 建 立 了 62 个 制 造 和 技 术 基 地 为 世 界 各 地 的 客 户 提 供 服 务,2012 年 全 球 营 业 额 达 到 72 亿 美 元 在 中 国 市 场 其 主 要 为 福 特 大 众 / 奥 迪 戴 姆 勒 克 莱 斯 勒 通 用 丰 田 等 大 规 模 采 购 的 合 资 和 国 外 厂 商 进 行 配 套, 是 发 行 人 可 变 气 门 系 统 及 张 紧 器 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 (http://www.borgwarner.com) (8) 美 国 德 尔 福 公 司 (Delphi) 公 司 VVT 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 德 尔 福 是 全 球 领 先 的 汽 车 与 汽 车 电 子 零 部 件 及 系 统 技 术 供 应 商, 产 品 系 列 包 括 动 力 推 进 热 交 换 内 饰 电 气 电 子 及 安 全 系 统 等, 几 乎 涵 盖 了 现 代 汽 车 1-1-112
零 部 件 工 业 的 主 要 领 域 其 总 部 位 于 美 国, 并 在 全 球 30 个 国 家 设 有 技 术 中 心 生 产 基 地 和 客 户 服 务 中 心, 在 汽 车 电 子 汽 车 零 部 件 和 系 统 集 成 技 术 方 面 处 于 世 界 领 先 地 位 在 2009 年 财 富 全 球 500 强 排 名 中, 德 尔 福 位 于 第 453 位, 同 年 全 球 销 售 额 高 达 203 亿 美 元, 位 居 全 球 汽 车 零 部 件 行 业 领 先 地 位 德 尔 福 1993 年 进 入 中 国, 设 立 了 在 华 业 务 的 投 资 性 管 理 公 司 全 球 研 发 中 心 客 户 服 务 中 心 及 十 多 家 独 资 合 资 生 产 企 业 在 华 员 工 总 数 超 过 20,000 人 目 前 在 中 国 生 产 和 销 售 的 40 多 个 系 列 产 品 包 括 电 子 与 安 全 系 统 动 力 总 成 系 统 电 子 / 电 气 系 统 热 交 换 系 统 等 (http://delphi.com) (9) 法 国 Bontaz( 喷 达 ) 公 司 公 司 喷 嘴 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 法 国 Bontaz( 喷 达 ) 公 司 组 建 于 1965 年, 是 世 界 最 大 的 活 塞 冷 却 喷 嘴 及 其 他 汽 车 发 动 机 用 精 密 部 件 专 业 设 计 生 产 商 之 一, 该 公 司 产 品 已 被 包 括 大 众 奥 迪 通 用 标 致 雪 铁 龙 现 代 丰 田 宝 马 等 世 界 各 大 汽 车 及 汽 车 部 件 生 产 商 所 采 用, 在 捷 克 巴 西 美 国 和 中 国 等 国 家 均 设 有 企 业, 该 公 司 喷 嘴 产 品 占 据 世 界 市 场 50% 以 上 的 份 额 喷 达 汽 车 精 密 部 件 ( 上 海 ) 有 限 公 司 是 法 国 Bontaz( 喷 达 ) 公 司 在 中 国 设 立 的 独 资 企 业, 是 发 行 人 在 国 内 发 动 机 喷 嘴 市 场 的 最 大 竞 争 对 手 (http://bontaz-centre.chinaepu.com) (10) 浙 江 黎 明 发 动 机 零 部 件 有 限 公 司 公 司 喷 嘴 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 浙 江 黎 明 发 动 机 零 部 件 有 限 公 司 位 于 浙 江 舟 山 市, 于 1994 年 成 立, 是 国 内 气 门 锁 片 气 门 弹 簧 座 气 门 弹 簧 底 座 气 门 挺 柱 气 门 推 杆 气 门 桥 气 门 旋 转 器 等 发 动 机 配 气 机 构 零 件 生 产 企 业,2008 年 被 评 为 浙 江 省 高 新 技 术 企 业, 年 销 售 收 入 上 亿 元 该 公 司 目 前 活 塞 冷 却 喷 嘴 年 产 能 达 300 万 件, 主 要 配 套 客 户 包 括 一 汽 大 柴 一 汽 锡 柴 东 风 朝 柴 东 风 雷 诺 玉 柴 上 柴 上 海 日 野 天 津 珀 金 斯 潍 柴 杭 发 济 柴 一 拖 安 徽 上 柴 一 汽 丰 越 天 内 宗 申 力 帆 和 绰 丰 等 (http://www.zhejiangliming.com) (11) 深 圳 富 泰 和 精 密 制 造 有 限 公 司 深 圳 富 泰 和 精 密 制 造 有 限 公 司 成 立 于 1995 年, 是 一 家 外 商 独 资 企 业 该 公 司 主 要 从 事 精 密 零 件 机 加 工 和 组 装 件 的 研 发 与 生 产, 主 要 产 品 包 括 汽 车 发 动 机 零 部 件 ( 液 压 挺 柱 ) 家 用 电 器 精 密 配 件 水 阀 等 该 公 司 现 有 员 工 500 人, 厂 房 面 积 1.6 万 平 方 米, 产 品 主 要 销 往 北 美 地 区, 客 户 主 要 有 艾 默 生 克 莱 斯 勒 大 众 和 奔 驰 (http://www.ppmsolution.com) 1-1-113
(12) 日 本 株 式 会 社 三 国 日 本 株 式 会 社 三 国 成 立 于 1923 年, 是 日 本 两 大 化 油 器 的 制 造 企 业 之 一,2013 年 年 销 售 收 入 超 过 600 亿 日 元 该 公 司 在 可 变 气 门 系 统 和 电 子 燃 油 喷 注 系 统 领 域 技 术 领 先, 走 在 市 场 前 列 目 前 在 中 国 设 立 了 上 海 三 国, 主 要 配 套 客 户 主 要 为 大 规 模 采 购 的 合 资 和 国 外 厂 商 ( 主 要 为 日 系 车 ), 是 发 行 人 可 变 气 门 系 统 的 主 要 竞 争 对 手 之 一 (http://www.mikuni.co.jp) (13) 日 本 电 装 株 式 会 社 (DENSO) 日 本 电 装 株 式 会 社 系 1949 年 从 丰 田 集 团 独 立 分 离 出 来 的, 是 日 本 排 名 第 一 世 界 顶 级 的 汽 车 零 部 件 供 应 商 集 团 公 司, 该 公 司 在 全 球 30 多 个 国 家 和 地 区 设 有 184 家 关 联 公 司 该 公 司 在 环 境 保 护 发 动 机 管 理 车 身 电 子 产 品 驾 驶 控 制 与 安 全 信 息 和 通 讯 等 领 域, 处 于 全 球 领 先 水 平 在 中 国 的 配 套 客 户 主 要 为 大 规 模 采 购 的 合 资 和 国 外 厂 商 ( 主 要 为 日 系 车 ), 是 发 行 人 可 变 气 门 系 统 产 品 的 主 要 竞 争 对 手 之 一 (www.denso.com.cn) (14) 德 国 海 力 特 (Hilite) 德 国 Hilite 是 一 家 全 球 性 汽 车 零 部 件 供 应 商, 总 部 设 在 德 国, 在 德 国 美 国 中 国 常 熟 等 十 个 地 区 分 别 设 有 工 厂, 负 责 全 球 的 生 产 及 销 售 凭 借 多 元 化 的 世 界 级 创 新 型 节 能 减 排 产 品, 已 成 为 全 球 汽 车 零 部 件 行 业 的 技 术 领 导 者 公 司 主 要 生 产 可 变 正 时 气 门 系 统 (VVT) 干 式 双 离 合 器 (DCT) 和 选 择 性 催 化 还 原 系 统 (SCR) 等 高 精 密 汽 车 零 部 件 产 品,2012 年 收 入 超 过 5 亿 美 元, 是 公 司 VVT 产 品 在 国 内 市 场 的 主 要 竞 争 对 手 之 一 (http://www.hilite.com) (15) 株 式 会 社 椿 本 链 条 (TSUBAKI) 椿 本 公 司 1917 年 于 日 本 成 立, 总 部 设 在 大 阪 市 该 公 司 事 业 领 域 包 括 物 流 搬 送 系 统 汽 车 零 部 件 精 密 机 加 品, 是 全 球 知 名 的 精 密 零 部 件 供 应 商 该 公 司 汽 车 发 动 机 用 正 时 链 传 动 系 统 在 日 本 国 内 市 场 占 有 率 为 70%, 世 界 市 场 占 有 率 为 30%, 世 界 排 名 第 一 椿 本 公 司 2012 年 总 销 售 额 达 到 1,500 亿 日 元, 拥 有 员 工 超 过 5,800 名 (http://chunben.com) (16) 欧 德 克 斯 OTICS( 日 本 ) 欧 德 克 斯 OTICS 株 式 会 社 1918 年 于 日 本 成 立, 主 要 产 品 为 摇 臂 平 衡 轴 皮 带 张 紧 器 等, 员 工 人 数 超 过 1,000 人, 年 销 售 额 超 过 450 亿 日 元, 是 丰 田 集 团 1-1-114
及 富 士 重 工 的 全 球 配 套 商, 在 中 国 常 熟 美 国 及 印 度 等 地 建 有 生 产 基 地 (http://www.otics.co.jp/english) (17) 济 南 沃 德 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 济 南 沃 德 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 成 立 于 1956 年, 前 身 为 济 南 汽 车 配 件 厂,2005 年 6 月 15 日 实 现 战 略 重 组, 成 为 外 商 投 资 企 业,2008 年 在 美 国 纳 斯 达 克 上 市 济 南 沃 德 主 要 产 品 为 汽 车 发 动 机 气 门 和 气 门 挺 杆, 具 备 年 产 气 门 6,000 万 只 挺 杆 1,000 万 只 的 生 产 能 力 据 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 2011 年 统 计, 济 南 沃 德 2010 年 度 气 门 挺 柱 年 产 量 为 541 万 只, 进 排 气 门 年 产 量 3,779 万 只, 主 要 为 潍 柴 动 力 等 柴 油 机 客 户 配 套 (18) 浙 江 宇 太 汽 车 零 部 件 制 造 有 限 公 司 浙 江 宇 太 汽 车 零 部 件 制 造 有 限 公 司 成 立 于 1983 年, 为 民 营 企 业 主 要 产 品 为 发 动 机 配 气 机 构 的 气 门 摇 臂 摇 臂 座 摇 臂 轴 摇 臂 轴 总 成 EVB 排 气 制 动 系 列 产 品 气 门 推 杆 弹 簧 座 及 发 动 机 轮 系 自 动 张 紧 轮 EGR 阀 排 气 制 动 蝶 阀 等 汽 车 零 部 件 据 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 2009 年 统 计, 浙 江 宇 太 2008 年 主 营 业 务 收 入 为 1.3 亿 元, 气 门 推 杆 年 产 量 为 133 万 根, 摇 臂 产 量 396 万 只, 主 要 为 潍 柴 动 力 等 柴 油 机 客 户 配 套 4. 行 业 经 营 模 式 (1) 汽 车 零 部 件 行 业 经 营 模 式 汽 车 零 部 件 市 场 按 照 其 供 应 对 象 不 同, 分 为 整 车 配 套 市 场 (OEM 市 场 ) 和 售 后 服 务 市 场 (AM 市 场 ) 对 于 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 行 业 而 言,OEM 市 场 就 是 指 直 接 为 主 机 厂 进 行 配 套 的 零 部 件 市 场 由 于 目 前 国 内 主 机 厂 普 遍 采 用 金 字 塔 结 构 的 配 套 体 系, 在 体 系 内 只 有 一 级 供 应 商 与 主 机 厂 发 生 直 接 配 套 关 系, 一 级 供 应 商 属 于 最 大 且 参 与 程 度 最 高 的 供 应 商, 负 责 提 供 模 块 化 供 应 并 参 与 产 品 设 计 和 研 发 二 级 供 应 商 向 一 级 供 应 商 提 供 完 整 的 亚 模 块, 三 级 供 应 商 为 二 级 供 应 商 提 供 子 模 块 原 材 料 或 大 型 部 件 的 某 个 特 定 部 分 在 各 个 层 级 的 供 应 商 形 成 的 金 字 塔 结 构 上, 处 于 金 字 塔 底 端 的 供 应 商 数 量 最 多, 可 替 代 性 也 最 强 零 部 件 企 业 必 须 建 立 行 业 标 准 评 审 认 证 ( 或 称 第 三 方 认 证 ) 的 质 量 管 理 体 系 通 过 整 车 厂 ( 或 主 机 厂 ) 的 工 艺 过 程 审 核 ( 或 称 第 二 方 认 证 ) 和 产 品 认 可 程 序 方 能 进 入 主 机 配 套 市 场 在 售 后 服 务 市 场, 汽 车 零 部 件 供 应 商 主 要 通 过 经 销 商 向 专 业 零 售 店 修 理 厂 1-1-115
连 锁 店 专 卖 店 以 及 改 装 厂 销 售, 最 终 将 汽 车 零 部 件 销 售 给 终 端 消 费 者 售 后 服 务 市 场 面 对 的 是 零 售 市 场 的 消 费 者, 与 OEM 市 场 面 对 的 主 机 厂 客 户 不 同, 该 市 场 受 汽 车 保 有 量 消 费 者 对 汽 车 保 养 维 护 意 识 等 的 影 响 随 着 汽 车 保 有 量 的 持 续 增 加, 售 后 服 务 市 场 的 规 模 和 比 重 也 在 稳 步 扩 大 和 提 高 (2) 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 特 点 发 动 机 核 心 零 部 件 具 有 可 靠 性 高 耐 久 性 强 精 密 度 高 等 特 点, 发 动 机 主 机 厂 会 考 虑 供 应 商 的 历 史 经 验 研 发 创 新 能 力 生 产 保 证 能 力 品 质 保 证 能 力 成 本 控 制 能 力 财 务 状 况 等 多 方 面 要 素 来 定 点 供 应 商 零 部 件 批 量 运 用 于 发 动 机 制 造 前, 需 要 经 过 手 工 样 件 性 能 测 试 工 装 样 件 台 架 测 试 环 境 试 验 整 车 道 路 试 验 直 到 小 批 及 大 批 量 生 产 等 多 个 环 节, 通 常 需 要 耗 时 两 年 左 右, 其 开 发 验 证 过 程 需 要 大 量 的 人 力 及 资 金 成 本 因 此 行 业 显 著 特 点 为 : 供 应 商 定 点 选 择 非 常 谨 慎, 零 部 件 供 应 商 和 发 动 机 厂 的 合 作 关 系 一 旦 确 定 后 就 比 较 稳 定 目 前 在 国 内 市 场, 对 于 一 些 技 术 含 量 低 附 加 价 值 不 高, 且 运 输 成 本 较 高 的 发 动 机 零 部 件 基 本 上 已 实 现 了 国 产 化 配 套 ; 但 是 对 于 液 压 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 及 可 变 气 门 系 统 等 发 动 机 核 心 零 部 件, 知 名 汽 车 主 机 厂 商 为 了 保 证 产 品 成 功 开 发 质 量 可 靠, 一 般 采 取 了 谨 慎 国 产 化 的 原 则 随 着 目 前 国 内 本 土 企 业 的 产 品 质 量 和 技 术 水 平 提 高, 逐 步 开 始 从 国 内 本 土 企 业 采 购 5. 行 业 的 周 期 性 区 域 性 季 节 性 由 于 汽 车 消 费 市 场 与 宏 观 经 济 波 动 的 相 关 度 较 高, 汽 车 工 业 受 宏 观 经 济 波 动 的 影 响 较 大, 而 汽 车 零 部 件 行 业 作 为 汽 车 工 业 的 基 础, 也 必 然 受 到 经 济 周 期 波 动 的 影 响, 具 有 一 定 的 周 期 性 但 是 国 内 零 部 件 行 业 技 术 水 平 的 提 升 产 品 结 构 和 市 场 的 调 整, 在 一 定 程 度 上 可 以 减 缓 行 业 周 期 性 波 动 带 来 的 不 良 影 响 我 国 汽 车 整 车 区 域 集 中 度 较 高 的 结 构 特 点 决 定 了 汽 车 零 部 件 企 业 的 主 要 客 户 的 分 布 区 域 也 相 对 集 中, 随 着 汽 车 工 业 的 快 速 发 展, 围 绕 整 车 厂 配 套 的 汽 车 零 部 件 产 业 的 区 域 集 群 效 应 也 愈 发 明 显, 目 前 已 形 成 长 三 角 珠 三 角 东 北 京 津 华 中 和 西 南 六 大 产 业 集 群 区 汽 车 零 部 件 产 业 集 群 化 可 以 使 分 工 更 精 细 化 专 业 化, 物 流 效 率 更 高, 产 业 规 模 效 益 更 能 得 到 提 升, 总 体 有 利 于 汽 车 产 业 发 展 发 动 机 零 部 件 行 业 的 季 节 性 基 本 与 汽 车 行 业 生 产 和 销 售 的 季 节 性 保 持 一 致 整 车 生 产 企 业 没 有 明 显 的 季 节 性, 所 以 发 动 机 零 部 件 行 业 的 季 节 性 也 不 明 显 6. 市 场 供 求 状 况 及 变 动 原 因 1-1-116
(1) 市 场 供 应 情 况 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 作 为 发 动 机 的 核 心 部 件, 主 机 厂 与 其 配 套 商 在 批 量 供 货 之 前 需 要 经 过 长 期 且 费 用 高 昂 的 产 品 开 发 阶 段, 开 发 过 程 具 有 难 度 大 投 入 大 风 险 大 的 特 点 只 有 在 生 产 水 平 技 术 开 发 实 力 规 模 生 产 加 工 精 度 质 量 可 靠 等 方 面 达 到 行 业 领 先 水 准 的 零 部 件 生 产 企 业 才 能 满 足 主 机 厂 的 苛 刻 要 求 目 前 行 业 内 只 有 包 括 公 司 在 内 的 少 数 几 家 自 主 企 业 和 外 资 发 动 机 零 部 件 生 产 厂 家 供 给 国 内 市 场 的 大 部 分 需 求 独 特 的 合 作 模 式 造 就 了 主 机 厂 对 配 套 商 的 谨 慎 选 择 原 则, 配 套 商 成 功 进 入 主 机 厂 配 套 体 系 后, 两 者 将 形 成 较 为 紧 密 的 配 套 关 系, 出 于 时 间 成 本 和 机 会 成 本 的 考 虑, 一 旦 合 作 研 发 成 功, 在 发 动 机 的 生 命 周 期 内 便 不 会 轻 易 更 换, 因 此 市 场 在 短 期 内 不 会 出 现 大 量 企 业 进 入 该 细 分 市 场 的 情 况 (2) 市 场 需 求 情 况 根 据 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告 预 测, 预 计 到 2015 年 汽 车 产 量 达 到 2,500 万 辆 ( 其 中 乘 用 车 2,000 万 辆 商 用 车 500 万 辆 ), 全 国 汽 车 保 有 量 可 达 15,170 万 辆 根 据 工 信 部 发 布 的 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划, 我 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 目 标 预 计 全 行 业 产 品 产 量 达 到 9,420 万 台, 其 中 汽 车 用 内 燃 机 3,000 万 台, 高 于 上 述 预 测 目 标 中 国 汽 车 工 业 协 会 于 2012 年 4 月 发 布 的 十 二 五 汽 车 工 业 发 展 规 划 意 见 预 计 十 二 五 时 期, 我 国 汽 车 产 量 将 达 到 2,800 万 -3,000 万 辆, 也 高 于 上 述 预 测 目 标 以 下 测 算 仅 按 2,500 万 辆 预 测 对 于 发 行 人 生 产 的 气 门 挺 柱 摇 臂 液 压 张 紧 器 喷 嘴 等 产 品 在 国 内 的 市 场 容 量 大 致 估 算 如 下 ( 以 下 数 据 和 测 算 依 据 取 自 中 国 汽 车 技 术 研 究 中 心 发 布 的 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告 ): 1 气 门 挺 柱 目 前, 乘 用 车 普 遍 使 用 四 缸 16 气 门 发 动 机, 每 气 门 对 应 1 个 挺 柱, 单 台 4 缸 16 气 门 乘 用 车 发 动 机 一 般 需 使 用 16 个 气 门 挺 柱 ; 商 用 车 普 遍 使 用 四 缸 8 气 门 发 动 机, 单 台 四 缸 8 气 门 商 用 车 柴 油 机 一 般 需 使 用 8 个 气 门 挺 柱 除 使 用 气 门 挺 柱 调 整 气 门 间 隙 外, 部 分 发 动 机 还 使 用 气 门 间 隙 调 整 螺 钉 与 摇 臂 配 合 以 达 到 调 整 气 门 间 隙 的 作 用 2011 年 乘 用 车 发 动 机 使 用 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 和 气 门 间 隙 调 整 螺 钉 调 整 气 1-1-117
门 间 隙 的 比 例 分 别 37% 48% 和 15%, 预 计 随 着 新 机 型 不 断 推 出 更 新, 未 来 乘 用 车 使 用 液 压 挺 柱 和 机 械 挺 柱 的 比 例 将 分 别 为 55% 和 40%;2011 年 商 用 车 发 动 机 使 用 机 械 挺 柱 和 气 门 间 隙 调 整 螺 钉 比 例 分 别 为 90% 和 10%, 预 计 未 来 商 用 车 使 用 机 械 挺 柱 的 比 例 将 可 达 95% 以 上 车 型 气 门 调 整 方 式 2011 年 实 际 比 例 2015 年 预 计 比 例 液 压 挺 柱 37% 55% 乘 用 车 机 械 挺 柱 48% 40% 气 门 间 隙 调 整 螺 钉 15% 5% 商 用 车 机 械 挺 柱 90% 95% 气 门 间 隙 调 整 螺 钉 10% 5% 2 摇 臂 一 般 四 缸 发 动 机 需 用 16 个 钢 制 摇 臂 ( 或 12 个 铝 合 金 摇 臂 ) 2011 年, 乘 用 车 约 有 44% 的 车 型 使 用 摇 臂 ( 其 中 25% 使 用 钢 制 摇 臂 19% 使 用 铝 合 金 摇 臂 ), 商 用 车 全 部 车 型 均 使 用 钢 制 摇 臂 未 来 随 着 液 压 挺 柱 和 滚 轮 钢 制 摇 臂 配 合 技 术 的 推 广, 预 计 乘 用 车 带 摇 臂 车 型 的 比 例 可 达 60% 以 上 ( 其 中 51% 以 上 为 钢 制 摇 臂 ) 车 型 使 用 摇 臂 比 例 2011 年 实 际 比 例 2015 年 预 计 比 例 钢 制 摇 臂 25% 51% 乘 用 车 铝 合 金 摇 臂 19% 9% 不 使 用 摇 臂 56% 40% 商 用 车 钢 制 摇 臂 100% 100% 3 液 压 张 紧 器 乘 用 车 发 动 机 传 动 系 统 由 正 时 传 动 和 附 件 传 动 两 大 系 统 构 成, 每 个 正 时 传 动 和 附 件 传 动 一 般 均 各 安 装 一 个 液 压 张 紧 器 或 机 械 张 紧 器 ( 或 使 用 张 紧 轮 ) 目 前 普 遍 约 80% 正 时 传 动 和 20% 附 件 传 动 使 用 液 压 张 紧 器, 其 余 使 用 机 械 张 紧 器 ; 商 用 车 因 使 用 频 率 较 高 且 对 舒 适 性 要 求 不 高, 一 般 使 用 机 械 张 紧 装 置 预 计 未 来 仍 将 保 持 这 一 比 例 4 喷 嘴 目 前 从 发 动 机 总 量 来 看, 每 台 发 动 机 平 均 使 用 2-3 个 喷 嘴 产 品, 预 计 未 来 仍 将 保 持 这 一 比 例 5 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL) 可 变 气 门 系 统 由 于 具 有 燃 油 经 济 性 提 升 功 率 扭 矩 和 降 低 排 放 的 特 点, 随 着 国 家 加 大 节 能 减 排 力 度 以 及 油 价 的 不 断 攀 升, 越 来 越 多 的 乘 用 车 选 择 采 用 可 变 气 门 技 术 (VVT VVL) 1-1-118
我 国 乘 用 车 采 用 可 变 气 门 正 时 技 术 (VVT) 的 车 型 比 例 从 2002 年 的 3.3% 增 加 至 2011 年 的 63%, 已 逐 步 被 各 主 流 品 牌 大 量 应 用 大 部 分 主 机 厂 已 经 掌 握 了 相 关 应 用 技 术, 部 分 企 业 在 生 产 中 应 用 该 技 术 的 比 例 已 经 达 到 80% 以 上 而 自 主 品 牌 在 2008 年 以 后 的 上 市 车 型 中 才 开 始 逐 步 使 用 可 变 气 门 系 统, 目 前 正 开 始 大 范 围 应 用, 因 此 未 来 市 场 空 间 十 分 广 阔 而 随 着 国 内 自 主 品 牌 配 套 厂 商 可 变 气 门 技 术 的 突 破, 也 将 打 破 该 市 场 一 直 以 来 被 外 资 厂 商 所 垄 断 的 局 面 2011 年 国 内 乘 用 车 中 约 有 63% 的 车 型 使 用 了 VVT 系 统, 其 中 有 35% 的 车 型 使 用 双 VVT 有 28% 的 车 型 使 用 单 VVT 另 有 37% 的 车 型 暂 未 使 用, 日 韩 品 牌 欧 美 品 牌 及 自 主 品 牌 车 型 使 用 VVT 的 比 例 分 别 为 85% 82% 和 35% 预 计 随 着 新 机 型 的 增 多, 未 来 我 国 使 用 VVT 系 统 的 乘 用 车 车 型 将 会 增 加 至 80% 以 上, 其 中 使 用 双 VVT 系 统 的 车 型 比 例 将 可 达 到 50% 使 用 单 VVT 系 统 的 车 型 比 例 将 可 达 到 30% 车 型 VVT 使 用 情 况 2011 年 实 际 比 例 2015 年 预 计 比 例 双 VVT 35% 50% 乘 用 车 单 VVT 28% 30% 不 使 用 37% 20% 6 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 燃 油 喷 射 器 零 部 件 及 自 动 变 速 器 零 部 件 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 和 自 动 变 速 器 技 术 都 是 未 来 发 展 空 间 较 大 的 汽 车 节 能 技 术,2011 年 我 国 乘 用 车 使 用 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 的 比 例 为 7% 使 用 自 动 变 速 器 技 术 的 比 例 为 30% 未 来 随 着 新 车 型 的 上 市, 预 计 到 2015 年, 使 用 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 的 乘 用 车 比 例 可 达 40% 以 上, 使 用 自 动 变 速 器 技 术 的 乘 用 车 比 例 可 达 50% 以 上 未 来 市 场 情 况 预 计 参 见 本 节 七 技 术 储 备 情 况 之 ( 二 ) 研 发 项 目 及 进 展 情 况 7 公 司 产 品 2015 年 市 场 容 量 预 测 发 行 人 2013 年 主 要 产 品 销 量 为 液 压 挺 柱 1,804 万 只 机 械 挺 柱 3,167 万 只 可 变 气 门 系 统 48 万 套 摇 臂 299 万 只 液 压 张 紧 器 200 万 只 喷 嘴 134 万 只 预 计 到 2015 年, 上 述 产 品 的 市 场 容 量 空 间 广 阔, 具 体 情 况 如 下 : 公 司 主 要 产 品 未 来 市 场 容 量 预 计 单 位 : 万 台 / 万 只 / 万 套 年 份 2010 2011 2012 2013 F2014 F2015 汽 车 产 量 1,826 1,842 1,927 2,212 2,317 2,500 其 中 : 乘 用 车 1,390 1,449 1,552 1,809 1,830 2,000 1-1-119
商 用 车 436 393 375 403 487 500 全 国 保 有 量 7,802 9,220 10,944 12,683 13,655 15,170 产 品 需 求 液 压 挺 柱 8,658 9,670 11,333 14,033 18,511 20,270 机 械 挺 柱 15,196 16,312 17,193 18,734 17,440 19,449 可 变 气 门 正 时 (VVT) 1,126 1,420 1,676 2,017 2,288 2,600 摇 臂 12,832 12,799 14,372 17,748 20,072 23,180 液 压 张 紧 器 1,397 1,456 1,560 1,818 1,840 2,010 喷 嘴 4,705 4,761 4,990 5,809 6,383 6,880 注 : 因 公 司 目 前 可 变 气 门 升 程 VVL 系 统 GDI 高 压 油 泵 精 密 零 部 件 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 和 自 动 变 速 器 零 部 件 产 品 尚 未 实 现 大 批 量 生 产, 故 上 表 未 列 示 这 几 类 产 品 未 来 市 场 需 求 情 况 资 料 来 源 : 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告 按 公 司 2014 年 1-9 月 产 品 平 均 销 售 单 价 计 算, 到 2015 年, 我 国 上 述 六 类 产 品 的 市 场 容 量 合 计 约 为 123.21 亿 元, 其 中 液 压 挺 柱 19.91 亿 元 机 械 挺 柱 7.00 亿 元 VVT 产 品 55.63 亿 元 摇 臂 30.50 亿 元 液 压 张 紧 器 7.67 亿 元 喷 嘴 3.74 亿 元 三 公 司 产 品 的 市 场 地 位 ( 一 ) 报 告 期 公 司 产 品 市 场 地 位 公 司 是 国 内 领 先 的 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 制 造 企 业 之 一, 已 经 形 成 主 机 市 场 为 主 售 后 市 场 为 辅, 国 内 市 场 为 主 国 外 市 场 逐 步 突 破 的 格 局 公 司 现 有 主 机 市 场 客 户 50 余 家, 其 中 国 内 市 场 客 户 涵 盖 了 奇 瑞 长 城 比 亚 迪 江 淮 汽 车 南 京 汽 车 ( 上 汽 集 团 旗 下 ) 广 汽 乘 用 车 东 风 汽 车 新 晨 动 力 长 安 汽 车 和 北 汽 福 田 等 30 家 国 内 主 流 品 牌, 及 神 龙 汽 车 上 海 通 用 ( 东 岳 动 力 等 ) 上 汽 通 用 五 菱 航 天 三 菱 东 风 商 用 车 东 安 汽 发 昌 河 铃 木 等 14 家 合 资 品 牌 主 机 厂, 境 外 主 机 市 场 客 户 包 括 思 达 耐 科 勒 北 美 通 用 台 湾 中 华 等 6 家 主 机 客 户 ; 另 公 司 境 外 售 后 市 场 客 户 包 括 TOPLINE 福 兰 克 盖 茨 辉 门 和 AC 德 科 等 全 球 主 流 品 牌 公 司 通 过 自 身 的 努 力, 已 在 多 家 自 主 品 牌 和 合 资 品 牌 主 机 厂 同 类 产 品 中 占 有 较 高 的 采 购 比 重 ( 二 ) 主 要 产 品 市 场 地 位 未 来 可 预 见 的 变 化 趋 势 公 司 将 持 续 以 市 场 为 导 向, 依 托 自 身 技 术 研 发 实 力 和 精 密 加 工 水 平, 加 强 主 机 市 场 开 发, 与 国 外 内 主 机 厂 继 续 保 持 良 好 的 同 步 开 发 稳 定 供 货 的 合 作 关 系 在 可 预 见 未 来, 公 司 上 述 产 品 将 继 续 在 国 内 主 机 市 场 保 持 前 列 ( 三 ) 主 要 竞 争 对 手 1-1-120
目 前, 公 司 各 产 品 在 国 内 主 机 和 国 外 主 机 配 套 市 场 中 的 主 要 竞 争 对 手 如 下 : 产 品 类 型 主 要 竞 争 对 手 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 伊 纳 ( 德 国 ) 伊 顿 ( 美 国 ) 宜 宾 天 工 济 南 沃 德 液 压 张 紧 器 伊 纳 ( 德 国 ) NTN( 日 本 ) 上 海 宝 福 摇 臂 伊 纳 ( 德 国 ) 伊 顿 ( 美 国 ) 天 河 机 械 浙 江 宇 太 可 变 气 门 VVT 伊 纳 ( 德 国 ) 博 格 华 纳 ( 美 国 ) 德 尔 福 ( 美 国 ) 喷 嘴 喷 达 ( 法 国 ) 浙 江 黎 明 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 伊 纳 ( 德 国 ) 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 海 力 特 ( 德 国 ) 伊 顿 ( 美 国 ) 伊 纳 ( 德 国 ) 伊 纳 是 公 司 目 前 在 国 内 外 主 机 配 套 市 场 各 产 品 的 最 大 竞 争 对 手, 各 竞 争 对 手 情 况 参 见 本 节 二 公 司 所 处 行 业 的 基 本 情 况 之 ( 四 ) 行 业 竞 争 状 况 ( 四 ) 公 司 的 市 场 竞 争 策 略 经 过 十 多 年 的 不 断 开 拓 经 营, 公 司 始 终 秉 持 速 度 制 胜 质 量 制 胜 服 务 制 胜 和 成 本 制 胜 的 理 念, 在 产 品 及 工 艺 研 发 产 品 质 量 产 品 系 列 市 场 开 拓 服 务 质 量 以 及 成 本 控 制 等 方 面 主 要 采 取 如 下 竞 争 策 略 : 1. 通 过 推 行 多 品 种 高 质 量 快 速 度 的 产 品 战 略, 来 打 造 公 司 产 品 的 品 种 竞 争 力 质 量 竞 争 力 和 整 体 供 货 能 力 (1) 通 过 超 前 研 发 和 同 步 研 发 提 前 介 入 主 机 开 发 工 作, 以 确 保 领 先 竞 争 对 手 推 出 新 产 品, 达 到 人 无 我 有, 树 立 产 品 研 发 的 先 发 优 势 ; (2) 通 过 紧 抓 精 密 制 造 总 装 及 检 测, 以 提 高 产 品 质 量 的 稳 定 性 和 一 致 性, 达 到 人 有 我 精, 树 立 产 品 的 品 质 优 势 ; (3) 通 过 将 毛 坯 制 造 和 粗 加 工 等 前 端 业 务 向 供 应 商 采 购, 来 集 中 公 司 生 产 资 源 做 强 做 大 精 密 制 造 业 务 能 力, 以 达 到 提 升 公 司 整 体 产 能, 提 高 多 品 种 中 小 批 量 生 产 下 的 快 速 供 货 能 力, 达 到 人 精 我 快, 树 立 公 司 稳 定 快 速 供 货 的 规 模 优 势 2. 通 过 与 主 机 厂 技 术 同 步 更 新 的 策 略, 来 打 造 公 司 产 品 的 技 术 竞 争 力 通 过 为 主 机 厂 提 供 研 发 服 务 与 主 机 厂 同 步 研 发 及 分 享 工 艺 和 技 术, 来 与 主 机 厂 形 成 技 术 的 同 步 更 新 和 互 补, 满 足 主 机 厂 在 供 应 链 体 系 打 造 中 对 零 部 件 技 术 主 导 和 技 术 进 步 的 诉 求, 达 到 公 司 由 普 通 供 应 商 向 身 兼 研 发 和 制 造 任 务 的 战 略 供 应 商 的 身 份 转 变, 提 高 客 户 的 黏 性 3. 通 过 及 时 优 质 的 服 务, 来 打 造 公 司 产 品 的 品 牌 竞 争 力 1-1-121
通 过 与 主 机 厂 进 行 深 入 沟 通, 向 主 机 厂 提 供 从 产 品 项 目 前 期 接 洽 到 项 目 过 程 跟 踪 及 批 量 生 产 的 全 过 程 优 质 服 务, 不 断 提 升 主 机 厂 的 项 目 技 术 满 足 度 质 量 满 意 度 和 交 付 及 时 性, 通 过 及 时 优 质 的 服 务 来 打 造 公 司 产 品 的 品 牌 竞 争 力 4. 通 过 成 本 控 制 策 略, 来 打 造 公 司 产 品 的 价 格 竞 争 力 借 助 工 艺 改 进 和 技 术 进 步, 通 过 对 生 产 管 理 等 环 节 的 成 本 控 制 目 标 和 策 略 的 执 行, 以 实 现 不 断 地 降 低 产 品 成 本, 确 保 建 立 公 司 的 成 本 领 先 优 势 通 过 上 述 竞 争 策 略 的 实 施, 公 司 不 断 开 发 出 新 的 产 品 系 列 并 借 助 成 熟 产 品 的 品 牌 优 势 及 客 户 资 源 优 势 将 新 产 品 推 向 市 场, 不 断 创 造 了 新 的 利 润 增 长 点, 确 保 了 公 司 具 有 持 续 增 长 的 能 力, 打 造 了 公 司 的 核 心 竞 争 力 ( 五 ) 公 司 的 技 术 水 平 及 特 点, 及 未 来 可 预 见 的 变 化 趋 势 公 司 生 产 的 挺 柱 摇 臂 液 压 张 紧 器 及 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 电 磁 阀 ) 等 产 品 是 发 动 机 配 气 系 统 的 重 要 零 部 件, 是 发 动 机 做 功 中 进 行 能 量 转 换 和 输 出 时 的 重 要 部 件 这 些 部 件 由 于 经 常 在 高 压 高 转 速 高 负 荷 等 苛 刻 条 件 下 反 复 工 作, 因 而 对 其 质 量 的 可 靠 性 要 求 较 高, 必 须 具 备 极 高 的 精 密 度 耐 磨 损 和 抗 疲 劳 等 性 能, 产 品 的 生 产 工 艺 往 往 较 为 复 杂, 需 要 经 过 铸 造 或 锻 造 冲 压 金 属 切 削 热 处 理 精 密 加 工 精 密 装 配 综 合 检 测 等 几 十 道 生 产 工 序 流 程, 具 有 制 造 工 艺 复 杂 加 工 精 密 度 高 等 技 术 特 点 精 密 零 部 件 产 品 的 研 发 制 造 主 要 是 以 机 电 液 偶 件 副 技 术 为 基 础, 产 品 设 计 开 发 上 需 要 大 量 的 开 发 经 验 积 累 较 强 的 创 新 能 力 和 实 验 验 证 能 力, 产 品 制 造 及 检 测 上 则 涉 及 微 米 级 (u 级 ) 液 压 偶 件 副 的 精 密 加 工 ( 精 度 要 求 以 u 级 为 单 位 ) 精 密 测 量 ( 时 间 上 以 毫 秒 为 单 位, 长 度 和 位 移 方 面 以 0.1u 为 单 位 ) 精 密 分 组 配 对 ( 测 量 示 值 精 度 达 到 0.2u) 精 密 装 配 ( 在 恒 温 恒 湿 无 尘 条 件 下 装 配 ) 和 综 合 检 测 技 术 ( 气 密 性 和 产 品 性 能 指 标 要 求 高 ), 要 求 具 有 较 强 的 精 密 加 工 能 力 检 测 能 力 和 装 配 能 力 等 公 司 的 核 心 技 术 水 平 及 特 点 具 体 参 见 本 节 六 ( 一 ) 主 要 产 品 的 核 心 技 术 随 着 政 府 对 新 能 源 汽 车 及 节 能 减 排 的 大 力 推 进, 陆 续 发 布 实 施 了 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 )(2013 年 修 正 版 ) 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012-2020 年 ) 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 等 相 关 政 策 要 求, 未 来 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 中 高 效 节 能 低 阻 低 耗 低 摩 擦 高 效 控 制 1-1-122
氮 氧 化 合 物 排 放 增 压 直 喷 粉 末 冶 金 等 轻 量 化 材 料 的 应 用 等 相 关 技 术 将 得 到 大 力 发 展, 与 之 相 关 的 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 双 离 合 器 变 速 器 (DCT) 电 控 机 械 变 速 器 (AMT) 电 控 高 压 共 轨 喷 射 系 统 汽 油 机 缸 内 直 喷 高 压 燃 油 喷 射 系 统 等 相 关 产 品 在 未 来 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 的 发 展 中, 预 计 将 有 十 分 广 阔 的 市 场 空 间 公 司 目 前 已 经 成 功 开 发 出 发 动 机 可 变 气 门 系 统 产 品, 并 且 在 机 油 喷 嘴 缸 内 直 喷 系 统 用 高 压 油 泵 挺 柱 和 泵 壳 燃 油 喷 射 系 统 精 密 零 部 件 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 的 研 究 开 发 也 取 得 了 成 功, 目 前 处 于 小 批 量 生 产 阶 段 未 来 公 司 将 依 赖 现 有 技 术 基 础, 进 一 步 加 大 对 节 能 减 排 技 术 及 相 关 产 品 的 研 发 投 入, 以 适 应 未 来 行 业 发 展 方 向 ( 六 ) 公 司 的 核 心 竞 争 优 势 经 过 多 年 的 创 新 发 展, 公 司 逐 步 在 研 发 设 计 工 艺 技 术 开 发 精 益 生 产 质 量 控 制 成 本 控 制 市 场 渠 道 建 设 企 业 文 化 建 设 方 面 形 成 了 符 合 自 身 发 展 的 特 点, 在 行 业 竞 争 中 优 势 日 益 体 现 与 国 内 同 行 业 企 业 相 比, 公 司 在 技 术 研 发 精 密 制 造 与 供 货 能 力 产 品 质 量 及 品 种 客 户 资 源 品 牌 及 行 业 地 位 等 方 面 具 有 一 定 优 势, 具 体 体 现 如 下 : 1. 与 主 机 厂 同 步 研 发 及 技 术 共 享 带 来 的 市 场 领 先 优 势 自 公 司 自 主 研 发 的 国 家 重 点 新 产 品 液 压 挺 柱 进 入 本 土 零 部 件 企 业 配 套 体 系 以 来, 公 司 一 直 与 各 主 机 厂 保 持 着 密 切 的 同 步 研 发, 并 以 开 放 共 享 的 理 念 与 主 机 厂 共 享 产 品 的 设 计 及 加 工 中 的 工 艺 和 技 术, 为 主 机 厂 的 产 品 更 新 和 技 术 进 步 提 供 支 持, 这 也 是 公 司 在 外 资 占 据 主 导 地 位 的 发 动 机 零 部 件 市 场 夺 得 一 席 之 地 的 重 要 原 因 依 赖 于 技 术 优 势 及 开 放 的 心 态, 公 司 先 后 成 为 东 安 汽 发 一 汽 东 风 研 发 中 心 上 汽 技 术 中 心 等 主 机 厂 旗 下 新 品 开 发 机 构 的 重 要 合 作 方, 并 先 后 为 上 汽 股 份 等 公 司 提 供 配 套 研 发 服 务 同 样, 与 主 机 厂 同 步 研 发 及 为 主 机 厂 提 供 研 发 服 务, 也 确 保 了 公 司 在 产 品 设 计 生 产 工 艺 及 技 术 上 的 领 先 地 位 2. 技 术 与 研 发 优 势 一 直 以 来 公 司 十 分 重 视 技 术 的 创 新 和 产 品 的 研 发, 在 研 发 体 系 研 发 团 队 研 发 工 具 技 术 开 发 系 统 设 计 应 用 技 术 等 方 面 具 有 较 强 的 实 力, 形 成 了 一 整 套 比 较 完 善 的 技 术 创 新 与 产 品 研 发 的 管 理 体 制 (1) 研 发 平 台 优 势 1-1-123
公 司 为 高 新 技 术 企 业, 现 有 一 个 省 级 企 业 技 术 中 心, 技 术 中 心 下 设 产 品 设 计 科 新 工 艺 研 发 科 实 验 科 项 目 管 理 科 等 机 构 ; 公 司 拥 有 一 支 经 验 丰 富 高 素 质 的 研 发 队 伍, 涉 及 材 料 机 械 设 计 精 密 加 工 模 拟 仿 真 等 多 个 专 业 领 域, 具 备 从 产 品 概 念 设 计 到 样 件 生 产 和 过 程 实 验 验 证 能 力 公 司 同 时 与 泛 亚 汽 车 技 术 中 心 上 汽 集 团 股 份 公 司 技 术 中 心 神 龙 汽 车 技 术 中 心 长 安 汽 车 工 程 研 究 院 一 汽 汽 研 院 广 汽 汽 研 院 东 安 汽 车 发 动 机 技 术 中 心 航 天 三 菱 发 动 机 技 术 中 心 奇 瑞 汽 车 工 程 研 究 院 江 淮 汽 车 技 术 研 究 院 上 海 交 大 法 国 梯 爱 司 (HEF) 美 国 思 达 耐 (STANADYNE) 等 整 车 厂 或 主 机 厂 的 技 术 研 发 中 心 建 立 了 长 期 的 产 品 合 作 研 发 关 系, 与 上 海 内 燃 机 研 究 所 中 国 工 程 物 理 研 究 院 天 津 大 学 内 燃 机 燃 烧 学 国 家 重 点 实 验 室 等 高 校 和 科 研 机 构 有 项 目 合 作 关 系 (2) 研 发 工 具 优 势 公 司 借 助 国 际 先 进 的 西 门 子 PDM-TEAMCENTER 信 息 化 平 台 和 西 门 子 NX 系 列 软 件 ( 包 括 CAD CAE CAM), 对 产 品 开 发 过 程 实 行 信 息 化 管 理, 对 产 品 开 发 进 行 辅 助 设 计 辅 助 分 析 和 辅 助 加 工, 有 效 地 缩 短 了 新 产 品 开 发 周 期 提 高 了 开 发 质 量 和 可 靠 性 (3) 研 发 产 品 选 型 优 势 公 司 在 研 发 产 品 选 型 时, 着 重 从 技 术 先 进 性 和 现 有 产 品 关 联 支 撑 度 的 角 度 选 择 研 发 方 向 首 先, 公 司 从 产 品 的 技 术 先 进 程 度 考 虑, 着 重 选 择 国 际 先 进 国 内 尚 未 起 步 或 尚 未 涉 及 的 领 域, 响 应 汽 车 节 能 减 排 的 要 求, 紧 跟 新 能 源 汽 车 行 业 发 展 趋 势, 通 过 超 前 研 发 或 同 步 研 发, 实 现 新 技 术 新 产 品 的 国 内 领 先, 达 到 人 无 我 有, 树 立 产 品 的 先 发 优 势 其 次, 公 司 从 产 品 及 技 术 的 相 互 关 联 支 撑 上 进 行 研 发 项 目 扩 展, 一 是 通 过 产 品 关 联 支 撑 开 发 同 一 机 型 的 不 同 零 部 件, 既 可 有 效 降 低 市 场 开 拓 的 难 度, 又 可 以 较 容 易 实 现 模 块 化 系 统 化 供 货, 实 现 从 单 一 零 件 产 品 到 部 件 总 成 的 供 应 ; 二 是 通 过 技 术 关 联 支 撑 开 发 与 成 熟 产 品 具 有 相 同 工 艺 技 术 的 不 同 产 品, 降 低 开 发 难 度 公 司 产 品 的 研 发 是 以 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 为 基 础 展 开 的 公 司 通 过 对 气 门 液 压 挺 柱 的 研 发 制 造 技 术 掌 握, 扩 展 了 气 门 机 械 挺 柱 产 品 以 及 低 摩 擦 高 耐 磨 机 1-1-124
械 挺 柱 液 压 挺 柱 等 全 系 列 的 气 门 挺 柱 产 品 ; 通 过 对 液 压 件 开 发 及 加 工 技 术 的 掌 握, 进 而 推 出 了 液 压 张 紧 器 喷 嘴 及 单 向 阀 和 应 用 于 缸 内 直 喷 系 统 的 高 压 油 泵 挺 柱 ; 通 过 对 高 压 油 泵 挺 柱 的 研 发 制 造, 从 而 接 触 到 高 压 油 泵 及 缸 内 直 喷 系 统 的 研 发 及 加 工 技 术 公 司 通 过 对 气 门 挺 柱 的 研 发 制 造, 扩 展 到 了 与 气 门 挺 柱 配 合 相 关 的 摇 臂 产 品 的 研 发 制 造 公 司 通 过 对 VVT 产 品 的 研 发 制 造, 扩 展 了 同 是 可 变 气 门 系 统 的 VVL 电 磁 阀 及 执 行 器 系 列, 并 且 通 过 对 机 电 液 一 体 化 技 术 的 掌 握, 扩 展 了 自 动 变 速 器 的 阀 芯 活 塞 缸 换 挡 轴 类 精 密 零 件 产 品 的 研 发 制 造 以 上 各 阶 段 的 产 品 开 发, 基 本 上 填 补 了 国 内 空 白, 达 到 了 国 内 领 先 水 平 (4) 研 发 成 果 公 司 拥 有 96 项 专 利 是 2 项 行 业 标 准 的 主 要 起 草 人, 有 2 项 产 品 属 于 国 家 重 点 新 产 品 4 类 产 品 符 合 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 3 类 产 品 符 合 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 )(2013 年 修 正 版 ) 4 类 产 品 符 合 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012-2020 年 ) 2 类 产 品 符 合 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 具 体 情 况 如 下 : 1 公 司 现 有 96 项 专 利, 其 中 发 明 7 项 实 用 新 型 59 项 外 观 设 计 30 项, 2013 年 8 月 公 司 荣 获 四 川 省 知 识 产 权 优 势 培 育 企 业 证 书 2 公 司 为 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 理 事 单 位 和 中 国 汽 车 工 业 协 会 车 用 发 动 机 分 会 会 员 单 位, 参 与 起 草 了 工 信 部 发 布 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 1 部 分 : 机 械 式 挺 柱 和 内 燃 机 气 门 摇 臂 和 摇 臂 轴 技 术 条 件 第 1 部 分 : 气 门 摇 臂 两 项 行 业 标 准, 是 目 前 正 在 制 定 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 二 部 分 : 液 压 挺 柱 标 准 的 主 起 草 人 ; 同 时, 公 司 也 是 全 国 内 燃 机 标 准 化 技 术 委 员 会 中 小 功 率 内 燃 机 分 技 术 委 员 会 委 员 单 位 和 内 燃 机 工 程 杂 志 特 邀 编 委 单 位 3 公 司 先 后 开 发 投 产 和 储 备 了 20 多 项 新 产 品 新 技 术, 已 有 两 项 国 家 重 点 新 产 品 ( 液 压 挺 柱 液 压 张 紧 器 ) 和 两 个 科 技 部 创 新 基 金 支 持 项 目 ( 可 变 气 门 正 时 系 统 产 品 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 ) 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 高 精 度 全 智 能 控 制 可 变 气 门 正 时 系 统 (VVT) 液 压 自 动 张 紧 器 三 项 产 品 获 得 四 川 省 科 学 技 术 厅 科 技 成 果 鉴 定 4 公 司 自 主 研 发 的 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 产 品 ) 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 泵 壳 部 分 张 紧 器 壳 体 及 棘 爪 等 粉 末 冶 金 四 类 产 品 分 别 属 于 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 明 确 的 十 二 五 1-1-125
重 点 发 展 技 术 之 低 摩 擦 技 术 产 品 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 产 品 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 产 品 和 内 燃 机 基 础 零 部 件 新 结 构 新 材 料 新 工 艺 技 术 产 品 5 公 司 VVT 及 VVL 电 磁 阀 自 动 变 速 器 及 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 部 分 张 紧 器 壳 体 及 棘 爪 等 粉 末 冶 金 三 类 产 品 分 别 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 )(2013 年 修 正 版 ) 中 第 十 六 类 汽 车 之 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 双 离 合 器 变 速 器 (DCT) 电 控 机 械 变 速 器 (AMT) 电 控 高 压 共 轨 喷 射 系 统 粉 末 冶 金 等 轻 量 化 材 料 的 应 用 等 鼓 励 类 项 目 6 公 司 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 和 电 磁 阀 四 类 产 品 分 别 属 于 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012-2020 年 ) 中 明 确 鼓 励 发 展 技 术 之 低 阻 零 部 件 产 品 高 效 控 制 氮 氧 化 合 物 等 污 染 排 放 技 术 和 汽 油 机 缸 内 直 喷 技 术 产 品 7 公 司 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 和 电 磁 阀 两 类 产 品 分 别 属 于 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 中 节 能 产 业 关 键 技 术 之 汽 油 机 缸 内 直 喷 等 先 进 发 动 机 节 能 技 术 和 双 离 合 器 式 自 动 变 速 器 (DCT) 等 多 档 化 高 效 自 动 变 速 器 等 节 能 减 排 技 术 产 品 8 公 司 低 摩 擦 高 耐 磨 机 械 挺 柱 及 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL 产 品 ) 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 三 类 产 品 分 别 属 于 十 二 五 国 家 自 主 创 新 能 力 建 设 规 划 中 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 材 料 与 结 构 轻 量 化 汽 车 节 能 技 术 高 效 内 燃 机 及 战 略 性 新 兴 产 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 高 效 节 能 低 耗 零 排 产 品 9 公 司 汽 油 缸 内 直 喷 用 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 两 类 产 品 分 别 属 于 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 中 乘 用 车 用 发 动 机 重 点 领 域 和 任 务 之 增 压 直 喷 技 术 及 高 压 燃 油 喷 射 系 统 产 品 3. 成 本 控 制 优 势 通 过 提 高 产 品 设 计 精 度 工 艺 技 术 进 步 提 高 自 动 化 水 平 实 施 平 台 生 产 推 行 全 员 质 量 成 本 控 制 和 精 益 生 产 等 方 式, 公 司 确 保 了 对 成 本 的 精 确 控 制, 实 现 了 不 断 地 降 低 产 品 成 本, 具 有 成 本 领 先 优 势 公 司 对 产 品 成 本 的 精 确 控 制, 确 保 了 公 司 的 主 导 产 品 在 与 外 资 企 业 竞 争 时 具 有 价 格 优 势, 特 别 是 针 对 主 机 厂 的 中 小 1-1-126
批 量 产 品 ( 或 有 个 性 化 要 求 改 进 的 产 品 ) 时, 公 司 相 对 于 外 资 零 部 件 厂 商 ( 通 常 偏 好 追 求 绝 对 规 模 效 益 ) 具 有 更 强 的 成 本 优 势 (1) 通 过 最 优 产 品 设 计 从 设 计 源 头 上 对 产 品 成 本 实 施 控 制 公 司 在 产 品 设 计 上, 通 过 CAD CAE CAM 等 软 件 进 行 模 块 化 设 计 分 析 比 较 仿 真 模 拟 计 算 动 态 优 化, 获 得 最 优 设 计 方 案, 使 产 品 在 设 计 阶 段 就 确 定 成 本 领 先 优 势 通 过 确 定 原 材 料 标 准 用 量 指 标, 可 以 使 原 材 料 消 耗 量 趋 于 最 佳 ; 通 过 确 定 设 计 的 合 理 性, 可 以 使 产 品 设 计 能 够 通 过 有 效 工 艺 得 到 实 现, 避 免 因 设 计 不 具 有 可 实 现 性 付 出 沉 重 的 代 价 ; 通 过 确 定 产 品 经 济 精 度, 降 低 过 程 控 制 的 难 度 和 管 理 成 本, 提 高 产 品 加 工 效 率, 减 少 不 必 要 的 高 价 格 设 备 投 入 (2) 通 过 自 动 化 装 备 及 工 艺 改 进 和 革 新 来 降 低 产 品 成 本 公 司 在 工 艺 设 计 上, 立 足 于 自 动 化, 通 过 合 理 工 艺 布 局 缩 短 工 艺 流 程, 通 过 采 用 自 动 化 程 度 高 精 度 可 靠 稳 定 性 高 的 生 产 设 备 装 配 设 备 和 检 测 设 备 来 确 保 产 品 生 产 制 造 的 高 效 率 高 品 质, 以 实 现 多 品 种 柔 性 化 生 产, 降 低 人 工 成 本 1 公 司 通 过 对 工 艺 技 术 的 改 进 和 革 新 来 降 低 成 本 公 司 通 过 对 产 品 工 艺 技 术 的 不 断 优 化, 减 少 了 原 材 料 消 耗 提 高 了 生 产 效 率, 进 而 大 大 降 低 了 生 产 成 本 如 毛 坯 加 工 中 通 过 将 车 削 技 术 改 进 到 无 屑 加 工 技 术, 减 少 了 原 料 消 耗 且 提 高 了 生 产 效 率 ; 通 过 对 可 进 行 大 批 量 生 产 的 冷 挤 压 或 单 工 序 冲 压 毛 坯 成 型 工 序 逐 步 采 用 连 续 冲 压 或 冷 镦 成 型 等 一 次 复 合 成 型 方 法, 减 少 了 毛 坯 成 型 的 加 工 环 节, 提 高 了 生 产 效 率, 减 少 了 人 工 及 设 备 折 旧 的 耗 费 ; 通 过 逐 步 将 预 铆 - 焊 接 工 艺 改 铆 接 工 艺, 减 少 一 道 生 产 工 序 ; 通 过 采 用 自 主 研 发 的 单 向 阀 精 密 成 型 技 术,2010 年 释 放 了 近 20 台 数 控 机 床 的 产 能 2 公 司 通 过 提 高 自 动 化 水 平 和 实 施 平 台 化 生 产 来 提 高 生 产 效 率 公 司 通 过 不 断 实 施 人 机 工 程 ( 由 原 一 人 一 机 改 为 一 人 多 机 ) 和 提 高 自 动 化 水 平, 来 减 少 生 产 人 员, 提 高 生 产 效 率 并 降 低 人 工 成 本 ; 通 过 参 与 专 用 机 器 设 备 的 研 发 技 术 性 能 制 定, 提 高 设 备 生 产 效 率 自 动 化 水 平, 并 实 现 与 现 有 生 产 线 之 间 的 有 序 对 接 ; 在 制 造 环 节 不 断 拓 宽 自 动 化 技 术 应 用 领 域, 实 现 现 代 化 生 产, 精 密 零 部 件 制 造 方 面 引 入 机 械 手 替 代 人 工 自 动 化 上 下 料, 在 VVT 产 品 装 配 自 动 化 已 经 达 到 世 界 先 进 水 平, 得 到 客 户 的 肯 定 ; 通 过 对 专 用 夹 具 和 设 备 接 口 的 标 准 化, 实 现 多 品 种 中 小 批 量 产 品 的 柔 性 化 生 产, 降 低 多 批 次 生 产 的 转 换 成 本 通 过 实 施 平 台 化 生 产 ( 即 对 同 种 类 不 同 型 号 产 品 的 一 些 部 件 尽 量 实 现 标 准 化 1-1-127
设 计, 比 如 杯 状 挺 柱 系 列 产 品 的 柱 体 柱 塞 弹 簧 钢 球 等 配 件 尽 量 标 准 化, 壳 体 则 根 据 实 际 客 户 需 求 定 制 ), 来 解 决 多 品 种 中 小 批 量 订 单 不 能 实 现 规 模 化 生 产 的 缺 陷, 提 高 整 体 规 模 效 益 (3) 公 司 通 过 对 供 应 链 的 管 理 来 降 低 采 购 成 本 公 司 一 直 注 重 对 供 应 链 的 管 理, 建 立 了 供 应 链 预 警 及 风 险 防 范 机 制, 并 在 供 应 商 中 间 引 入 竞 争 机 制, 促 使 和 协 助 供 应 商 不 断 进 行 工 艺 创 新 和 改 革, 推 动 外 协 供 应 商 引 入 无 屑 加 工 技 术 一 次 复 合 成 型 加 工 技 术 以 及 提 高 设 备 自 动 化 程 度 等, 以 减 少 原 材 料 损 耗 和 提 高 加 工 效 率, 不 断 降 低 采 购 成 本 2013 年 公 司 采 购 金 额 100 万 元 以 上 的 供 应 商 共 49 家 ( 不 包 含 设 备 油 品 等 的 供 应 商 ), 覆 盖 绵 阳 成 都 广 汉 重 庆 浙 江 江 苏 等 地 (4) 公 司 通 过 实 施 精 益 生 产 来 降 低 成 本 公 司 一 直 以 精 益 生 产 方 式 来 进 行 生 产 管 理 过 程 成 本 控 制, 通 过 实 施 管 理 组 织 扁 平 化, 精 简 中 间 管 理 层, 减 少 非 直 接 生 产 人 员, 有 效 降 低 了 管 理 成 本 ; 借 助 ERP 系 统 实 施 对 供 应 链 生 产 和 发 货 过 程 的 产 供 销 管 理, 减 少 了 库 存 原 材 料 占 用 在 制 品 占 用 和 产 成 品 的 占 用, 以 及 降 低 了 生 产 过 程 中 的 制 造 费 用, 提 高 了 公 司 资 产 整 体 运 营 效 率 (5) 通 过 全 员 质 量 成 本 参 与 体 系 推 进 成 本 控 制 公 司 每 年 针 对 各 生 产 工 序 环 节 提 出 工 艺 改 进 提 升 质 量 目 标 和 降 低 成 本 目 标 并 实 时 控 制, 推 动 全 体 员 工 参 与 对 生 产 工 艺 和 技 术 的 改 进, 提 倡 全 员 参 与 质 量 成 本 控 制 公 司 实 行 全 面 预 算 管 理, 并 将 每 个 部 门 都 作 为 独 立 的 成 本 核 算 中 心, 对 每 一 类 产 品 的 生 产 都 进 行 独 立 核 算, 通 过 严 格 的 成 本 目 标 考 核 来 降 低 成 本 4. 精 密 制 造 与 敏 捷 制 造 优 势 精 密 加 工 能 力 是 精 密 零 部 件 生 产 中 最 为 核 心 的 一 环, 是 精 密 产 品 质 量 的 基 础 经 过 十 几 年 的 研 发 和 生 产 经 验 积 累, 公 司 已 经 具 备 了 深 长 盲 孔 精 密 加 工 激 光 自 动 焊 接 高 精 密 零 部 件 机 加 工 自 动 化 装 配 及 综 合 性 能 测 试 等 技 术, 并 得 到 稳 定 可 靠 的 批 量 化 应 用 公 司 已 拥 有 高 端 精 密 的 生 产 设 备 经 验 丰 富 的 技 术 工 人 成 熟 稳 定 的 技 术 工 艺 高 效 严 格 的 现 场 管 理 等 生 产 要 素, 拥 有 各 类 精 密 零 部 件 产 品 的 开 发 成 型 加 工 装 配 及 检 测 技 术, 能 够 为 客 户 提 供 高 精 度 高 一 致 性 的 发 动 机 零 部 件 产 品, 确 立 了 公 司 在 行 业 内 的 精 密 制 造 技 术 优 势 公 司 针 对 单 项 产 品 的 生 产 过 程, 设 立 细 分 工 艺 组 对 单 项 细 分 工 艺 进 行 研 究, 1-1-128
包 括 进 行 装 备 研 究 工 装 研 究 检 测 研 究 防 错 研 究 自 动 化 研 究 等, 以 达 到 对 生 产 过 程 的 实 时 控 制, 确 保 生 产 过 程 受 控 系 统 稳 定 目 前, 公 司 拥 有 200 余 种 不 同 种 类 和 型 号 的 发 动 机 精 密 零 部 件 产 品 由 于 公 司 生 产 具 有 多 品 种 中 小 批 量 的 特 点, 为 提 高 产 能 利 用 率 充 分 满 足 客 户 市 场 需 求, 公 司 采 取 了 精 益 生 产 与 敏 捷 制 造 相 结 合 的 生 产 模 式, 将 生 产 中 非 核 心 的 毛 坯 成 型 粗 加 工 等 工 序 依 托 社 会 化 生 产 协 作, 公 司 则 集 中 生 产 资 源 做 大 做 强 精 密 制 造 业 务 能 力, 在 现 有 设 备 场 地 条 件 下 最 大 限 度 的 提 升 了 公 司 的 精 密 制 造 能 力 和 整 体 产 能, 实 现 了 精 密 制 造 与 敏 捷 制 造 的 有 机 结 合 公 司 将 精 密 零 部 件 技 术 研 发 优 势 与 精 密 制 造 和 敏 捷 制 造 优 势 有 机 结 合 起 来, 形 成 了 强 大 的 精 密 汽 车 零 部 件 产 品 市 场 整 体 竞 争 优 势 5. 产 品 系 列 不 断 扩 展 的 规 模 优 势 经 过 十 多 年 的 研 发 制 造, 公 司 目 前 已 拥 有 液 压 气 门 挺 柱 机 械 气 门 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 VVT VVL 电 磁 阀 喷 嘴 及 单 向 阀 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 挺 柱 及 高 压 油 泵 泵 壳 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 等 发 动 机 零 部 件 产 品 和 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 产 品 公 司 于 2003 年 推 出 新 产 品 液 压 张 紧 器 和 摇 臂,2013 年 该 两 类 产 品 分 别 为 公 司 贡 献 收 入 7,345.69 万 元 和 3,668.53 万 元 ; 公 司 于 2007 年 推 出 机 油 喷 嘴 产 品,2013 年 该 产 品 为 公 司 贡 献 收 入 669.99 万 元 ; 公 司 于 2009 年 推 出 VVT 产 品,2013 年 该 产 品 为 公 司 贡 献 收 入 10,561.18 万 元 ( 包 含 2013 年 推 出 的 VVL 电 磁 阀 产 品 收 入 ); 公 司 于 2011 年 推 出 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 挺 柱 产 品,2013 年 该 产 品 为 公 司 贡 献 收 入 130.58 万 元 ; 公 司 于 2012 年 推 出 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 泵 壳 产 品,2013 年 实 现 销 售 收 入 2,052.72 万 元 ; 公 司 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 ( 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 喷 嘴 保 持 架 电 磁 阀 壳 体 ) 及 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 产 品 ( 阀 芯 活 塞 缸 换 挡 轴 等 ) 于 2012 年 进 入 小 批 量 生 产 阶 段, 2013 年 实 现 销 售 收 入 157.29 万 元 公 司 产 品 系 列 扩 展 时, 基 于 产 品 相 邻 及 技 术 相 互 支 撑 进 行 的 产 品 研 发, 能 降 低 多 产 品 研 发 设 计 及 试 验 测 试 费 用 ; 产 品 系 列 增 加 扩 大 了 公 司 整 体 生 产 规 模, 带 来 了 各 工 序 更 专 业 化 的 分 工, 以 及 数 控 机 床 及 磨 削 机 床 等 生 产 设 备 整 体 利 用 率 的 提 高, 提 高 了 生 产 的 效 率, 降 低 了 单 位 制 造 费 用 ; 同 时 扩 大 了 公 司 整 体 采 购 和 销 售 规 模, 有 利 于 公 司 提 高 采 购 规 模 效 益 和 降 低 销 售 物 流 费 用 等 6. 企 业 文 化 优 势 1-1-129
以 客 户 为 中 心, 以 奋 斗 为 根 本, 追 求 美 好 体 验 是 公 司 理 念, 在 共 同 奋 斗 和 努 力 的 过 程 中, 给 客 户 员 工 股 东 供 应 商 带 来 美 好 体 验 是 公 司 不 懈 追 求 的 目 标, 两 者 共 同 形 成 了 公 司 的 企 业 文 化 公 司 十 多 年 以 来 形 成 了 一 支 经 验 丰 富 积 极 进 取 勇 于 创 新 而 又 稳 定 的 管 理 团 队, 核 心 管 理 人 员 均 拥 有 多 年 的 汽 车 精 密 零 部 件 行 业 经 营 管 理 经 验 ; 培 养 了 一 支 具 有 较 强 研 发 实 力 的 技 术 队 伍, 一 支 经 验 丰 富 的 营 销 队 伍, 一 支 经 验 丰 富 的 成 熟 技 术 工 人 队 伍 ; 公 司 秉 持 以 人 为 本 各 尽 其 才 的 用 人 理 念, 以 优 厚 的 待 遇 良 好 的 人 才 培 养 机 制 吸 引 人 才 ; 公 司 注 重 团 队 文 化 建 设, 通 过 提 高 团 队 凝 聚 力 整 体 协 调 能 力 来 提 高 公 司 的 整 体 运 营 效 率 依 赖 于 公 司 不 断 变 革 创 新 注 重 团 队 协 作 的 企 业 精 神, 公 司 通 过 不 断 的 变 革 来 适 应 环 境 的 变 化, 通 过 持 续 创 新 来 不 断 增 进 公 司 的 核 心 竞 争 力, 不 断 地 寻 求 在 新 产 品 开 发 工 艺 改 进 市 场 定 位 和 营 销 策 略 等 方 面 取 得 新 突 破 在 外 资 占 据 市 场 主 导 地 位 的 汽 车 精 密 零 部 件 行 业, 只 有 致 力 于 不 断 推 出 新 产 品 提 高 工 艺 水 平 和 完 善 服 务, 才 能 在 竞 争 中 生 存 并 发 展 壮 大 7. 产 品 品 质 优 势 公 司 依 靠 近 十 五 年 的 发 动 机 精 密 零 部 件 的 生 产 经 验 高 素 质 的 发 动 机 零 部 件 设 计 与 研 发 专 业 人 员 熟 练 的 生 产 工 人 和 经 验 丰 富 的 管 理 人 员, 采 用 先 进 的 设 备 优 质 的 材 料 精 益 生 产 管 理 模 式 以 及 先 进 的 产 品 检 验 检 测 方 法, 严 格 按 照 标 准 组 织 生 产, 从 技 术 上 生 产 上 和 管 理 上 确 保 了 产 品 的 质 量 目 前, 公 司 通 过 了 ISO/TS16949 质 量 管 理 体 系 认 证 和 ISO14001 环 境 管 理 体 系 认 证 在 质 量 管 理 方 面 成 功 推 行 8D 方 法 5W2H 方 法 全 面 质 量 管 理 TPM QC 小 组, 有 效 的 促 进 质 量 水 平 的 提 升 成 立 至 今, 公 司 多 次 荣 获 主 机 厂 颁 发 的 优 秀 供 应 商 等 荣 誉 称 号, 液 压 挺 柱 液 压 张 紧 器 等 主 要 产 品 先 后 通 过 国 家 重 点 新 产 品 认 证, 并 被 中 国 内 燃 机 工 业 协 会 评 为 中 国 内 燃 机 零 部 件 行 业 排 头 兵 企 业 2011 年 公 司 商 标 被 评 为 四 川 省 著 名 商 标 ;2010 年 度 被 四 川 省 质 量 技 术 监 督 局 四 川 省 科 学 技 术 协 会 等 单 位 联 合 授 予 四 川 省 优 秀 质 量 管 理 小 组 称 号 2011 年 公 司 被 四 川 省 质 量 技 术 监 督 局 评 为 质 量 信 用 AA 级,2013 年 公 司 被 四 川 省 质 量 技 术 监 督 局 评 为 质 量 信 用 AAA 级 ; 先 后 被 江 淮 汽 车 云 内 动 力 航 天 三 菱 上 汽 通 用 五 菱 奇 瑞 汽 车 等 知 名 主 机 厂 客 户 评 为 优 秀 供 应 商 等 荣 誉 称 号 1-1-130
8. 客 户 资 源 优 势 经 过 多 年 的 业 务 扩 展, 公 司 已 同 国 内 外 众 多 主 机 厂 建 立 了 长 期 深 层 次 的 战 略 合 作 关 系, 公 司 产 品 质 量 价 格 交 货 期 同 步 研 发 能 力 生 产 管 理 等 方 面 得 到 了 客 户 的 广 泛 认 可, 公 司 已 能 在 主 机 开 发 的 早 期 参 与 客 户 的 同 步 研 发 并 了 解 客 户 的 配 套 需 求 公 司 现 有 主 机 客 户 50 余 家, 涵 盖 了 30 家 国 内 主 流 品 牌 主 机 厂 14 家 合 资 品 牌 主 机 厂 6 家 境 外 主 机 市 场 客 户 和 多 家 境 外 售 后 市 场 客 户, 且 公 司 某 些 产 品 已 在 多 家 自 主 品 牌 和 合 资 品 牌 主 机 厂 同 类 产 品 中 占 有 较 高 的 采 购 比 重 公 司 丰 富 的 客 户 资 源, 已 为 公 司 产 品 项 目 的 同 步 开 发 超 前 研 发 和 二 次 研 发 提 供 了 巨 大 的 潜 在 市 场, 特 别 是 为 公 司 实 施 多 品 种 的 产 品 策 略 提 供 了 强 大 的 市 场 支 撑 ( 七 ) 公 司 的 竞 争 劣 势 1. 产 能 限 制 虽 然 公 司 一 直 采 取 紧 抓 精 密 制 造 将 非 核 心 生 产 工 序 外 协 的 方 式 来 最 大 限 度 的 提 高 公 司 整 体 产 能 和 供 货 能 力, 但 是 在 汽 车 发 动 机 零 部 件 市 场 快 速 发 展 及 公 司 不 断 扩 展 客 户 及 产 品 线 的 情 况 下, 公 司 的 产 能 不 足 已 经 严 重 限 制 了 公 司 的 进 一 步 发 展, 公 司 需 要 加 大 投 入 提 高 产 能 满 足 客 户 的 需 求 2. 融 资 渠 道 单 一 尽 管 公 司 近 几 年 发 展 较 快, 但 公 司 仍 必 须 通 过 大 规 模 的 购 建 固 定 资 产 来 解 决 产 能 不 足 的 限 制, 同 时 也 必 须 投 入 大 量 的 研 发 资 金 来 开 拓 新 的 客 户 和 新 的 产 品 线 而 目 前 公 司 尚 未 进 入 资 本 市 场, 融 资 渠 道 相 对 单 一, 故 拟 通 过 本 次 公 开 募 集 资 金 来 缓 解 公 司 目 前 发 展 中 的 资 金 瓶 颈, 以 进 一 步 提 高 公 司 的 综 合 竞 争 力 ( 八 ) 影 响 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 发 展 的 因 素 1. 有 利 因 素 (1) 产 业 政 策 的 支 持 我 国 已 发 布 了 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012-2020 年 ) 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 十 二 五 汽 车 工 业 发 展 规 划 意 见 国 民 经 济 十 二 五 规 划 纲 要 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 )(2013 年 修 正 版 ) 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 汽 车 产 业 发 展 政 策 汽 车 产 业 调 整 和 振 兴 规 划 关 于 促 进 我 国 汽 车 产 品 出 口 持 续 健 康 发 展 的 意 见 内 燃 机 1-1-131
再 制 造 推 进 计 划 等 多 项 与 汽 车 产 业 发 展 相 关 的 政 策, 大 力 支 持 汽 车 及 零 部 件 产 业 发 展, 重 点 强 调 实 现 汽 车 关 键 零 部 件 自 主 化 大 力 推 广 发 展 节 能 减 排 技 术, 支 持 我 国 自 主 品 牌 汽 车 产 业 的 持 续 发 展, 对 我 国 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 发 展 将 起 到 重 要 推 动 作 用 (2) 国 内 汽 车 市 场 的 持 续 增 长 近 十 年 来, 我 国 汽 车 工 业 发 展 十 分 迅 速, 汽 车 产 量 由 2001 年 的 234 万 辆 增 至 2013 年 的 2,212 万 辆, 年 均 复 合 增 长 率 达 到 20.59%; 汽 车 年 销 量 已 从 2001 年 的 236.37 万 辆 增 加 至 2013 年 的 2,198 万 辆, 年 均 复 合 增 长 率 达 到 20.42% 未 来 一 段 时 间, 我 国 仍 将 处 于 工 业 化 和 城 镇 化 同 步 加 速 的 发 展 阶 段, 国 民 经 济 还 将 保 持 持 续 较 快 发 展, 特 别 是 十 二 五 期 间, 国 家 对 收 入 分 配 体 制 的 改 革, 国 内 生 产 总 值 和 居 民 收 入 将 持 续 增 长, 加 之 国 家 陆 续 出 台 有 利 于 扩 大 内 需 的 各 项 政 策, 对 汽 车 的 消 费 预 计 也 将 进 一 步 升 级 2011 年 我 国 平 均 每 千 人 汽 车 拥 有 量 约 为 83 辆, 仅 达 到 世 界 2009 年 平 均 水 平 141.4 辆 的 一 半, 与 发 达 国 家 差 距 更 大 ; 同 时, 目 前 二 三 线 城 市 的 汽 车 保 有 量 相 对 偏 低, 但 人 口 众 多, 随 着 经 济 的 较 快 发 展 和 城 市 化 进 程 的 迅 速 推 进, 二 三 线 城 市 的 汽 车 需 求 将 不 断 增 多, 农 村 对 汽 车 消 费 的 潜 力 也 将 逐 渐 释 放 因 此, 国 内 汽 车 消 费 市 场 将 有 巨 大 的 发 展 潜 力 我 国 汽 车 行 业 的 持 续 发 展 和 汽 车 节 能 减 排 的 发 展 趋 势 将 有 力 促 进 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 的 技 术 进 步 和 更 好 发 展 (3) 全 球 汽 车 产 业 转 移 推 动 本 土 零 部 件 企 业 融 入 全 球 供 应 链 体 系 在 国 家 产 业 政 策 的 支 持 下, 我 国 汽 车 发 动 机 零 配 件 行 业 经 过 几 十 年 的 技 术 积 累, 已 经 出 现 了 一 批 能 够 生 产 高 技 术 含 量 高 品 质 水 平 且 具 有 一 定 生 产 规 模 的 专 业 零 配 件 企 业 在 规 模 质 量 研 发 以 及 响 应 速 度 的 支 撑 下, 我 国 汽 车 发 动 机 零 配 件 企 业 已 逐 步 进 入 到 国 际 汽 车 产 业 供 应 链 体 系 中 在 全 球 汽 车 产 业 链 向 新 兴 市 场 转 移 的 大 趋 势 下, 承 接 全 球 汽 车 发 动 机 零 部 件 产 业 转 移 已 成 为 我 国 汽 车 相 关 企 业 发 展 的 新 机 遇, 必 将 推 动 我 国 汽 车 本 土 发 动 机 零 部 件 行 业 向 更 高 技 术 更 高 品 质 以 及 更 大 规 模 发 展 (4) 自 主 品 牌 的 发 展 将 推 动 本 土 零 部 件 企 业 的 壮 大 近 年 来, 我 国 汽 车 行 业 自 主 品 牌 的 建 设 取 得 明 显 成 效, 自 主 品 牌 不 仅 继 续 保 持 着 在 商 用 车 领 域 的 市 场 主 导 地 位, 在 乘 用 车 领 域 也 取 得 了 明 显 进 展,2013 年 自 主 品 牌 乘 用 车 销 售 722.20 万 辆, 同 比 增 长 11.4%, 占 乘 用 车 销 售 市 场 的 比 例 约 1-1-132
为 40%, 自 主 品 牌 已 基 本 具 备 商 用 车 自 主 开 发 能 力 和 中 低 档 乘 用 车 自 主 开 发 能 力 随 着 国 家 政 策 对 自 主 品 牌 的 大 力 支 持, 城 市 农 村 出 口 市 场 需 求 增 加, 自 主 品 牌 汽 车 的 产 销 量 市 场 占 比 和 品 质 将 进 一 步 提 升, 必 然 会 拉 动 我 国 本 土 品 牌 零 部 件 包 括 发 动 机 零 部 件 产 业 的 发 展 2. 不 利 因 素 (1) 本 土 发 动 机 零 部 件 企 业 研 发 实 力 仍 然 薄 弱 目 前, 国 内 发 动 机 零 部 件 行 业 的 关 键 核 心 技 术 和 核 心 零 部 件 总 成 大 多 为 国 外 大 型 汽 车 零 部 件 公 司 拥 有, 大 多 本 土 自 主 品 牌 发 动 机 零 部 件 企 业 还 是 以 生 产 技 术 含 量 低 附 加 价 值 不 高 的 劳 动 密 集 型 产 品 为 主 核 心 技 术 缺 乏 研 发 投 入 不 足 自 主 创 新 能 力 差 管 理 水 平 落 后 熟 练 技 术 工 人 少 等 因 素 都 制 约 了 我 国 本 土 发 动 机 零 部 件 企 业 的 发 展 (2) 下 游 整 车 市 场 竞 争 激 烈 对 上 游 零 部 件 行 业 造 成 较 大 的 降 价 压 力 虽 然 我 国 已 成 为 全 球 最 大 的 汽 车 生 产 市 场 和 消 费 市 场, 但 随 着 消 费 市 场 向 多 样 化 个 性 化 转 变, 我 国 汽 车 市 场 已 逐 渐 转 变 为 买 方 市 场, 市 场 竞 争 将 日 趋 激 烈 长 期 来 看, 整 车 价 格 不 断 下 降 将 是 不 可 逆 转 的 趋 势, 单 款 车 型 售 价 总 体 亦 呈 下 降 趋 势 受 整 车 厂 降 价 转 嫁 成 本 压 力 的 影 响, 单 一 型 号 的 零 部 件 产 品 必 将 面 临 持 续 的 降 价 压 力, 因 此 零 部 件 供 应 商 必 须 通 过 不 断 的 提 高 生 产 效 率 降 低 成 本 和 扩 大 产 销 规 模 来 应 对 价 格 下 降 的 压 力, 同 时 通 过 同 步 研 发 超 前 研 发 不 断 地 推 出 新 产 品 及 新 的 型 号 来 扩 展 新 的 利 润 增 长 点 (3) 生 产 要 素 价 格 上 涨 带 来 的 成 本 压 力 目 前, 精 密 加 工 行 业 的 人 工 设 备 刀 具 辅 料 原 材 料 能 源 和 经 营 场 地 等 主 要 生 产 要 素 价 格 普 遍 呈 上 涨 趋 势 虽 然 汽 车 精 密 零 部 件 行 业 的 产 品 定 价 因 其 特 性 一 般 是 与 产 品 的 加 工 精 度 可 靠 性 和 人 工 成 本 密 切 相 关, 而 与 原 材 料 价 格 的 波 动 一 般 不 太 密 切, 优 秀 精 密 加 工 企 业 也 一 直 通 过 提 升 工 艺 水 平 及 提 高 设 备 效 率 等 方 式 来 降 低 成 本, 但 生 产 要 素 价 格 的 普 遍 上 涨 仍 将 给 企 业 带 来 一 定 的 成 本 压 力 (4) 新 能 源 汽 车 技 术 发 展 的 影 响 新 能 源 汽 车, 尤 其 是 以 蓄 电 池 作 为 动 力 的 纯 电 动 车, 无 需 配 置 目 前 传 统 的 汽 车 发 动 机 虽 然 新 能 源 汽 车 在 节 能 环 保 安 全 经 济 适 用 等 各 方 面 还 有 很 多 问 题 有 待 克 服, 但 随 着 技 术 的 发 展, 未 来 五 至 十 年 新 能 源 汽 车 很 有 可 能 会 在 汽 车 市 1-1-133
场 占 有 重 要 的 一 席, 其 中 纯 电 动 汽 车 也 很 可 能 逐 步 成 为 汽 车 市 场 主 流 车 型 之 一, 这 将 会 给 发 动 机 及 发 动 机 零 部 件 行 业 格 局 产 生 深 远 的 影 响 ( 九 ) 发 行 人 行 业 上 下 游 关 联 情 况 1. 上 游 行 业 对 公 司 的 影 响 公 司 产 品 的 主 要 原 材 料 为 钢 材 及 少 量 有 色 金 属 坯 料 辅 料 外 购 标 准 零 配 件 ( 主 要 为 轴 承 件 弹 簧 件 钢 球 件 冲 压 件 和 橡 胶 件 ) 等 坯 料 主 要 为 外 协 供 应 商 对 钢 铝 铜 铸 铁 等 金 属 材 料 进 行 冷 挤 压 铸 造 或 锻 造 等 成 型 及 粗 加 工 后 的 毛 坯 件, 坯 料 的 成 本 主 要 由 金 属 材 料 人 工 及 制 造 费 用 构 成, 其 中 金 属 材 料 成 本 约 占 25% 综 合 来 看, 由 于 公 司 产 品 属 于 精 密 金 属 零 部 件, 具 有 重 量 轻 体 积 小 结 构 复 杂 加 工 难 度 大 和 附 加 值 高 的 特 点, 最 终 的 金 属 材 料 成 本 占 产 成 品 的 比 重 约 为 15%, 因 而 金 属 材 料 价 格 的 波 动 对 公 司 经 营 成 本 的 影 响 相 对 有 限 但 报 告 期 内 公 司 采 购 的 坯 料 总 额 占 生 产 成 本 的 47% 至 54%, 因 此 上 游 坯 料 加 工 价 格 的 变 动 对 公 司 会 产 生 一 定 影 响 由 于 公 司 一 直 以 来 十 分 重 视 对 供 应 链 体 系 的 打 造, 与 外 协 供 应 商 建 立 了 长 期 良 好 的 合 作 关 系, 坯 料 供 应 稳 定, 坯 料 采 购 价 格 变 动 趋 势 亦 同 产 品 销 售 价 格 变 动 趋 势 挂 钩 2. 下 游 行 业 对 公 司 的 影 响 由 于 目 前 我 国 国 内 汽 车 发 动 机 零 部 件 市 场 客 户 相 对 集 中 和 单 一, 主 要 是 各 类 整 车 厂 ( 或 主 机 厂 ) 及 一 级 配 套 商, 因 而 主 要 采 用 订 单 拉 动 式 的 生 产 方 式 而 在 整 个 汽 车 产 业 链 体 系 中, 位 于 产 业 链 顶 端 位 置 的 整 车 厂 和 一 级 供 应 商 对 零 部 件 产 品 的 定 价 处 于 优 势 地 位 下 游 行 业 发 展 情 况 对 本 行 业 的 影 响 详 见 本 节 三 ( 八 ) 影 响 汽 车 发 动 机 零 部 件 行 业 发 展 的 因 素 四 主 营 业 务 的 具 体 情 况 ( 一 ) 报 告 期 主 要 产 品 的 生 产 销 售 情 况 1. 主 营 业 务 收 入 及 产 品 比 例 公 司 报 告 期 主 营 业 务 及 主 要 产 品 收 入 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 产 品 类 别 收 入 比 重 收 入 比 重 收 入 比 重 收 入 比 重 1. 液 压 挺 柱 17,007.90 36.01% 17,044.69 32.16% 10,552.98 29.20% 9,497.96 34.91% 1-1-134
2. 机 械 挺 柱 9,437.11 19.98% 11,370.77 21.45% 9,818.80 27.17% 8,232.22 30.26% 3. 液 压 张 紧 器 4,950.64 10.48% 7,345.69 13.86% 4,710.74 13.04% 3,805.05 13.98% 4. 摇 臂 3,297.00 6.98% 3,668.53 6.92% 3,291.95 9.11% 3,654.22 13.43% 5. 可 变 气 门 系 统 7,853.89 16.63% 10,561.18 19.93% 7,236.00 20.02% 1,526.32 5.61% 其 中 :OCV 阀 4,020.14-6,373.24-4,534.44-918.99 - 相 位 器 3,818.50-4,167.36-2,673.71-598.63-6. 喷 嘴 765.82 1.62% 669.99 1.26% 331.32 0.92% 214.26 0.79% 7. 高 压 油 泵 挺 柱 55.89 0.12% 130.58 0.25% 161.19 0.45% 279.30 1.03% 8. 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 3,867.39 8.19% 2,210.01 4.17% 33.88 0.09% 其 中 : 高 压 油 泵 泵 壳 3,197.15-2,052.72 - - - - - 燃 油 喷 射 器 零 部 件 及 其 他 670.24-157.29-33.88 - - - 合 计 47,235.64 100.00% 53,001.43 100.00% 36,136.86 100.00% 27,209.34 100.00% 2. 公 司 主 要 产 品 的 生 产 能 力 及 其 利 用 情 况 报 告 期 内, 公 司 成 熟 产 品 的 产 能 利 用 率 基 本 保 持 在 90% 左 右, 具 体 情 况 如 下 : 产 品 类 别 单 位 : 万 只 或 万 套 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 产 能 ( 年 ) 产 量 产 能 ( 年 ) 产 量 产 能 ( 年 ) 产 量 产 能 ( 年 ) 1. 液 压 挺 柱 2,500.00 1,749.33 2,000.00 1,917.18 1,250.00 1,243.37 1,100.00 1,067.77 2. 机 械 挺 柱 4,000.00 2,696.68 4,000.00 3,193.27 3,000.00 2,711.26 2,500.00 2,343.76 3. 液 压 张 紧 器 200.00 125.95 200.00 207.42 150.00 121.27 100.00 91.18 4. 摇 臂 400.00 279.35 300.00 283.80 300.00 242.95 300.00 271.84 5. 可 变 气 门 系 统 60.00 37.29 60.00 55.91 30.00 30.78 20.00 9.33 其 中 :OCV 阀 80.00 43.14 80.00 74.63 40.00 42.09 20.00 13.29 相 位 器 45.00 33.16 45.00 41.22 27.00 21.66 20.00 6.65 6. 喷 嘴 200.00 153.67 120.00 131.48 100.00 81.64-43.92 7. 高 压 油 泵 挺 柱 - 3.00-3.32-5.60-11.40 8. 高 压 油 泵 泵 壳 50 35.71 30 24.38 - - - - 9. 燃 油 喷 射 器 零 部 件 及 其 他 - 84.29-26.67-9.12 - - 注 :1. 可 变 气 门 系 统 核 心 部 件 为 OCV 阀 和 相 位 器, 其 产 销 量 数 据 系 依 据 两 大 部 件 的 加 权 平 均 单 价 方 法 计 算 ;2. 由 于 喷 嘴 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 尚 未 大 批 量 生 产, 故 上 表 中 部 分 年 份 未 单 独 统 计 喷 嘴 高 压 油 泵 挺 柱 及 自 动 变 速 器 零 部 件 的 产 能 3. 主 要 产 品 销 售 情 况 及 产 销 率 产 品 类 别 产 量 单 位 : 万 只 或 万 套 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 销 量 产 销 率 销 量 产 销 率 销 量 产 销 率 销 量 产 销 率 1. 液 压 挺 柱 1,732.43 99.03% 1,803.59 94.08% 1,209.67 97.29% 1,026.55 96.14% 2. 机 械 挺 柱 2,624.77 97.33% 3,167.12 99.18% 2,672.59 98.57% 2,172.34 92.69% 3. 液 压 张 紧 器 129.79 103.05% 199.68 96.27% 113.59 93.67% 88.01 96.52% 4. 摇 臂 250.58 89.70% 299.15 105.41% 250.15 102.96% 263.64 96.98% 5. 可 变 气 门 系 统 36.71 98.45% 47.79 85.48% 29.60 96.15% 5.98 64.07% 其 中 :OCV 阀 45.82 106.19% 64.42 86.33% 40.73 96.77% 8.01 60.26% 相 位 器 30.34 91.49% 34.50 83.69% 20.65 95.33% 4.54 68.28% 6. 喷 嘴 140.73 91.58% 133.92 101.86% 66.06 80.92% 45.25 103.02% 1-1-135
7. 高 压 油 泵 挺 柱 2.36 78.64% 4.89 147.22% 5.38 96.03% 10.11 88.65% 8. 高 压 油 泵 泵 壳 35.92 100.58% 23.20 95.13% - - - - 9. 燃 油 喷 射 器 零 部 件 及 其 他 76.88 91.21% 20.78 77.92% 5.24 57.42% - - 4. 主 要 产 品 销 售 价 格 的 变 动 情 况 产 品 类 别 主 要 产 品 平 均 单 价 表 单 位 : 元 / 只 元 / 套 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 均 价 增 减 变 动 均 价 增 减 变 动 均 价 增 减 变 动 均 价 增 减 变 动 1. 液 压 挺 柱 9.82 3.88% 9.45 8.33% 8.72-5.71% 9.25 0.19% 2. 机 械 挺 柱 3.60 0.14% 3.59-2.28% 3.67-3.05% 3.79-2.77% 3. 液 压 张 紧 器 38.14 3.68% 36.79-11.29% 41.47-4.07% 43.23-6.83% 4. 摇 臂 13.16 7.29% 12.26-6.81% 13.16-5.06% 13.86-2.38% 5. 可 变 气 门 系 统 213.95-3.19% 221.01-9.60% 244.47-4.26% 255.36-0.29% 其 中 :OCV 阀 87.74-11.30% 98.93-11.14% 111.33-3.00% 114.78 18.33% 相 位 器 125.87 4.19% 120.80-6.70% 129.47-1.78% 131.81-17.49% 6. 喷 嘴 5.44 8.78% 5.00-0.40% 5.02 5.91% 4.74 22.62% 7. 高 压 油 泵 挺 柱 23.70-11.19% 26.69-10.91% 29.96 8.42% 27.63-12.45% 8. 高 压 油 泵 泵 壳 89.01 0.58% 88.50 - - - - - 9. 燃 油 喷 射 器 零 部 件 及 8.72 15.18% 7.57 17.00% 6.47 - - - 其 他 注 : 因 公 司 产 品 型 号 较 多, 且 价 格 差 异 较 大, 故 上 述 单 价 系 根 据 当 年 销 售 大 类 产 品 销 售 收 入 除 以 销 量 简 单 进 行 统 计 列 示, 未 考 虑 具 体 产 品 细 分 型 号 规 格 不 同 而 造 成 的 销 售 价 格 的 差 异 2014 年 1-9 月 公 司 共 有 76 种 液 压 挺 柱 40 种 机 械 挺 柱 55 种 液 压 张 紧 器 12 种 摇 臂 47 种 可 变 气 门 系 统 30 种 喷 嘴 4 种 高 压 油 泵 挺 柱 2 种 高 压 油 泵 泵 壳 的 不 同 规 格 型 号 产 品 量 产 销 售, 不 同 型 号 同 类 产 品 售 价 存 在 较 大 差 异 报 告 期, 由 于 受 公 司 处 于 规 模 扩 张 阶 段 及 整 车 厂 产 品 降 价 诉 求 的 影 响, 公 司 产 品 平 均 单 价 总 体 呈 下 降 趋 势 新 产 品 由 于 前 期 开 发 投 入 较 大, 一 般 在 新 推 出 时 单 价 较 高, 但 随 着 量 产 规 模 的 扩 大 以 及 单 位 成 本 的 下 降, 将 逐 步 回 归 正 常 利 润, 因 而 新 产 品 在 投 产 前 几 年 价 格 下 降 明 显 传 统 成 熟 产 品 在 大 规 模 量 产 后 ( 特 别 是 在 新 车 型 销 售 出 现 量 增 价 跌 的 时 候 ), 主 机 厂 一 般 要 求 零 部 件 每 年 要 有 3% 左 右 的 降 价, 但 随 着 该 车 型 销 量 的 萎 缩, 最 终 零 部 件 价 格 将 同 整 车 价 格 一 样 维 持 在 相 对 稳 定 的 水 平 5. 公 司 主 要 客 户 目 前, 公 司 已 经 形 成 主 机 市 场 为 主, 售 后 市 场 为 辅, 国 内 市 场 为 主, 国 外 市 场 逐 步 突 破 的 格 局 具 体 详 见 本 节 一 公 司 的 主 营 业 务 及 变 化 情 况 6. 公 司 报 告 期 内 前 十 大 客 户 的 基 本 情 况 我 国 汽 车 行 业 的 集 中 度 较 高, 市 场 主 要 由 四 大 四 小 八 个 汽 车 集 团 占 据, 其 中 四 大 为 上 汽 集 团 一 汽 集 团 东 风 汽 车 集 团 长 安 汽 车 ; 四 小 为 北 1-1-136
汽 集 团 广 汽 集 团 奇 瑞 汽 车 中 国 重 汽 2014 年 1-9 月, 我 国 汽 车 销 量 排 名 前 十 位 的 生 产 企 业 依 次 为 : 上 汽 东 风 一 汽 长 安 北 汽 广 汽 华 晨 长 城 江 淮 和 奇 瑞, 皆 为 公 司 的 主 要 客 户 上 述 十 家 企 业 集 团 共 销 售 1,530.87 万 辆, 占 汽 车 销 售 总 量 的 90.05% (1) 公 司 与 前 十 大 客 户 的 交 易 情 况 报 告 期 内, 公 司 按 合 并 口 径 统 计 的 前 十 大 客 户 历 年 合 计 销 售 金 额 占 主 营 业 务 收 入 比 例 在 83%-88% 之 间, 具 体 情 况 如 下 : 年 份 2014 年 1-9 月 客 户 名 称 销 售 金 额 ( 万 元 ) 占 销 售 额 比 例 1 东 风 汽 车 公 司 ( 集 团 口 径 )( 合 并 口 径 ) 9,364.99 19.83% 以 独 立 法 人 口 径 销 售 额 前 十 排 名 其 中 : 神 龙 汽 车 有 限 公 司 7,910.62 16.75% 1 东 风 汽 车 有 限 公 司 东 风 商 用 车 公 司 ( 更 名 为 东 风 商 用 车 有 限 公 司 ) 1,034.18 0.30% 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 140.57 0.26% 上 海 东 风 汽 车 进 出 口 有 限 公 司 124.06 0.26% 东 风 轻 型 发 动 机 有 限 公 司 112.10 0.24% 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 43.45 0.09% 2 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 6,883.21 14.57% 2 3 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 ( 合 并 口 径 ) 6,236.31 13.20% 其 中 : 上 海 通 用 东 岳 动 力 总 成 有 限 公 司 2,746.61 5.81% 5 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 青 岛 分 公 司 ) 2,519.83 5.33% 7 南 京 汽 车 集 团 有 限 公 司 859.19 1.82% 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 ( 含 武 汉 分 公 司 ) 68.54 0.15% 上 海 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 汽 车 有 限 公 司 24.59 0.05% 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 11.28 0.02% 上 海 汽 车 变 速 器 有 限 公 司 6.12 0.01% 上 汽 通 用 汽 车 销 售 有 限 公 司 0.09 0.00% 上 海 捷 能 汽 车 技 术 有 限 公 司 0.06 0.00% 4STANADYNE CORPORATION( 思 达 耐 ) 3,280.78 6.95% 3 5SENKA INTERNATIONAL TRADING(HONGKONG)CO.,LTD. 3,185.34 6.74% 4 6 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 2,611.76 5.53% 6 7 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 天 津 及 徐 水 哈 弗 分 公 司 ) 2,398.58 5.08% 8 8 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 1,878.88 3.98% 其 中 : 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 1,105.62 2.34% 深 圳 市 比 亚 迪 供 应 链 管 理 有 限 公 司 612.95 1.30% 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司 127.73 0.27% 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 32.59 0.07% 9 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 发 动 机 分 公 司 1,875.62 3.97% 9 10 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 1,719.67 3.64% 其 中 : 广 州 汽 车 集 团 乘 用 车 有 限 公 司 1,683.09 3.56% 10 广 汽 菲 亚 特 汽 车 有 限 公 司 35.32 0.07% 1-1-137
年 份 2013 年 度 年 份 2012 年 度 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 1.26 0.00% 合 计 39,435.14 83.49% 主 营 业 务 收 入 47,235.64 100.00% 客 户 名 称 销 售 金 额 ( 万 元 ) 占 销 售 额 比 例 1 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 ( 合 并 口 径 ) 7,324.78 13.82% 以 独 立 法 人 口 径 销 售 额 前 十 排 名 其 中 : 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 青 岛 分 公 司 ) 3,293.12 6.21% 6 上 海 通 用 东 岳 动 力 总 成 有 限 公 司 3,050.88 5.76% 7 南 京 汽 车 集 团 有 限 公 司 951.61 1.80% 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 22.09 0.04% 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 3.39 0.01% 上 海 捷 能 汽 车 技 术 有 限 公 司 1.98 0.0037% 上 海 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 汽 车 有 限 公 司 1.59 0.0030% 上 汽 通 用 汽 车 销 售 有 限 公 司 0.13 0.0002% 2 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 6,799.46 12.83% 1 3 东 风 汽 车 公 司 ( 集 团 口 径 )( 合 并 口 径 ) 6,714.16 12.67% 其 中 : 神 龙 汽 车 有 限 公 司 4,949.36 9.34% 3 东 风 商 用 车 有 限 公 司 1,171.49 2.21% 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 208.79 0.39% 上 海 东 风 汽 车 进 出 口 有 限 公 司 173.24 0.33% 东 风 轻 型 发 动 机 有 限 公 司 109.89 0.21% 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 101.38 0.19% 4 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 5,125.88 9.67% 2 5 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 天 津 分 公 司 ) 4,713.40 8.89% 4 6 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 3,894.33 7.35% 其 中 : 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 3,594.26 6.78% 5 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司 201.85 0.38% 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 98.22 0.19% 7 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 发 动 机 分 公 司 ( 包 含 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 ) 2,759.95 5.21% 8 8 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 2,709.55 5.11% 其 中 : 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 1,825.36 3.44% 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 九 江 分 公 司 486.26 0.92% 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 254.46 0.48% 哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司 137.01 0.26% 重 庆 长 安 铃 木 汽 车 有 限 公 司 4.66 0.01% 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 重 庆 青 山 变 速 器 分 公 司 1.31 0.00% 长 安 标 致 雪 铁 龙 汽 车 有 限 公 司 0.49 0.00% 9STANADYNE CORPORATION( 思 达 耐 ) 2,206.52 4.16% 9 10 湖 州 求 精 汽 车 链 传 动 有 限 公 司 1,881.66 3.55% 10 合 计 44,129.69 83.26% 主 营 业 务 收 入 53,001.43 100.00% 客 户 名 称 销 售 金 额 ( 万 元 ) 占 销 售 额 比 例 1 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 ( 合 并 口 径 ) 6,417.86 17.76% 以 独 立 法 人 口 径 销 售 额 前 十 排 名 其 中 : 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 青 岛 分 公 司 ) 4,067.81 11.26% 3 1-1-138
年 份 2011 年 度 上 海 通 用 东 岳 动 力 总 成 有 限 公 司 1,565.32 4.33% 8 南 京 汽 车 集 团 有 限 公 司 722.40 2.00% 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 49.91 0.14% 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 12.29 0.03% 上 海 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 汽 车 有 限 公 司 0.13 0.00% 2 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 5,887.52 16.29% 1 3 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 4,776.82 13.22% 2 4 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 3,188.27 8.82% 其 中 : 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 2,215.05 6.13% 6 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 九 江 分 公 司 518.61 1.44% 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 380.66 1.05% 哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司 72.55 0.20% 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 重 庆 青 山 变 速 器 分 公 司 1.41 0.00% 5 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 3,137.31 8.68% 其 中 : 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 2,776.16 7.68% 4 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司 267.96 0.74% 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 93.18 0.26% 6 东 风 汽 车 公 司 ( 集 团 口 径 )( 合 并 口 径 ) 2,362.57 6.54% 其 中 : 神 龙 汽 车 有 限 公 司 1,046.30 2.90% 9 东 风 商 用 车 有 限 公 司 798.50 2.21% 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 285.66 0.79% 上 海 东 风 汽 车 进 出 口 有 限 公 司 121.40 0.34% 东 风 轻 型 发 动 机 有 限 公 司 70.12 0.19% 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 15.81 0.04% 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 24.78 0.07% 7 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 天 津 分 公 司 ) 2,239.99 6.20% 5 8 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 发 动 机 分 公 司 2,116.27 5.86% 7 9 绵 阳 新 晨 动 力 机 械 有 限 公 司 882.57 2.44% 10 10 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 633.43 1.75% 其 中 : 广 州 汽 车 集 团 乘 用 车 有 限 公 司 ( 小 计 ) 628.38 1.74% 广 汽 菲 亚 特 汽 车 有 限 公 司 ( 小 计 ) 5.05 0.01% 合 计 31,642.61 87.56% 主 营 业 务 收 入 36,136.86 100.00% 客 户 名 称 销 售 金 额 ( 万 元 ) 占 销 售 额 比 例 以 独 立 法 人 口 径 销 售 额 前 十 排 名 1 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 5,176.32 19.02% 1 2 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 ( 合 并 口 径 ) 4,279.78 15.73% 其 中 : 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 包 含 青 岛 分 公 司 ) 3,019.15 11.10% 2 上 海 通 用 东 岳 动 力 总 成 有 限 公 司 592.99 2.18% 10 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 0.36 0.00% 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 90.76 0.33% 南 京 汽 车 集 团 有 限 公 司 576.52 2.12% 3 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 2,761.73 10.15% 3 4 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 2,735.92 10.06% 其 中 : 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 1,391.96 5.12% 5 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 九 江 分 公 司 826.52 3.04% 9 1-1-139
哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司 62.12 0.23% 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 455.32 1.67% 5 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 发 动 机 分 公 司 ( 包 含 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 ) 1-1-140 2,571.12 9.45% 4 6 东 风 汽 车 公 司 ( 集 团 口 径 )( 合 并 口 径 ) 2,274.42 8.36% 其 中 : 神 龙 汽 车 有 限 公 司 493.69 1.81% 东 风 商 用 车 有 限 公 司 1,055.58 3.88% 7 东 风 轻 型 发 动 机 有 限 公 司 87.83 0.32% 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 46.02 0.17% 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 0.30 0.00% 上 海 东 风 汽 车 进 出 口 有 限 公 司 144.82 0.53% 东 风 朝 阳 柴 油 机 有 限 责 任 公 司 373.85 1.37% 中 国 东 风 汽 车 工 业 进 出 口 有 限 公 司 72.26 0.27% 东 风 汽 车 公 司 0.07 0.00% 7 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 1,128.63 4.15% 6 8 绵 阳 新 晨 动 力 机 械 有 限 公 司 862.05 3.17% 8 9 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 ( 合 并 口 径 ) 877.17 3.22% 其 中 : 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 547.27 2.01% 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 244.26 0.90% 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司 85.65 0.31% 10 广 州 汽 车 集 团 乘 用 车 有 限 公 司 370.49 1.36% 合 计 23,037.68 84.67% 主 营 业 务 收 入 27,209.34 100.00% 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 及 2014 年 1-9 月, 公 司 对 前 十 大 客 户 ( 按 同 一 汽 车 集 团 内 客 户 合 并 口 径 统 计 ) 的 销 售 收 入 分 别 为 23,037.68 万 元 31,642.61 万 元 44,129.69 万 元 和 39,435.14 万 元, 分 别 占 主 营 业 务 收 入 的 84.67% 87.56% 83.26% 和 83.49% (2) 报 告 期 内 公 司 前 十 大 客 户 基 本 情 况 1 报 告 期 内 公 司 前 十 大 客 户 基 本 情 况 报 告 期 内, 公 司 前 十 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 分 别 为 上 汽 集 团 航 天 三 菱 奇 瑞 ( 汽 车 ) 比 亚 迪 长 安 集 团 东 风 汽 车 集 团 长 城 汽 车 江 淮 汽 车 新 晨 动 力 广 汽 集 团 思 达 耐 (2013 年 第 九 大 客 户 ) 湖 州 求 精 (2013 年 第 十 大 客 户 ) 和 森 卡 (2014 年 1-9 月 第 四 大 客 户 ), 上 述 客 户 共 涉 及 39 家 独 立 法 人 口 径 企 业 序 号 公 司 名 称 成 立 时 间 1 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 青 岛 分 公 司 ) 上 述 主 要 客 户 的 基 本 情 况 如 下 表 : 注 册 资 本 ( 万 元 ) 1998.6.15 166,807.67 注 册 地 址 股 权 结 构 主 营 业 务 发 行 人 与 客 户 业 务 销 售 具 体 内 容 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 研 究 开 发 生 产 广 西 柳 州 市 50.10% 通 用 汽 车 持 股 34.00% 汽 车, 生 产 加 工 机 械 挺 柱 喷 柳 南 区 河 西 柳 州 五 菱 汽 车 有 限 责 任 公 司 持 股 销 售 各 类 汽 车 零 嘴 路 18 号 15.90% 部 件 2 上 海 通 用 东 岳 动 力 2004.6.18 228,000 山 东 省 烟 台 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 持 股 50% 汽 车 动 力 总 成 的 机 械 挺 柱 喷
3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 总 成 有 限 公 司 市 上 汽 集 团 持 股 25% 通 用 汽 车 ( 中 生 产 销 售 嘴 VVT 国 ) 公 司 持 股 25% 南 京 高 新 技 汽 车 整 车 及 汽 车 南 京 汽 车 集 团 有 限 术 产 业 开 发 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 2001.12.30 593,221.50 零 部 件 的 研 发 生 机 械 挺 柱 公 司 区 浦 泗 路 18 100% 产 及 销 售 号 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 上 海 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 汽 车 有 限 公 司 上 海 捷 能 汽 车 技 术 有 限 公 司 上 汽 通 用 汽 车 销 售 有 限 公 司 上 海 汽 车 变 速 器 有 限 公 司 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 九 江 分 公 司 1997.5.16 美 元 108,300 1984.4.16 1,102,557 2004.8.2 美 元 22,700 2009.1.5 145,000 2011.11.25 美 元 4,900 2008.1.11 219,650 1997.8.12 73,825 1997.1.8 398,000 1998.9.4 50,000 2004.3.9 美 元 25,180 上 海 浦 东 新 区 申 江 路 1500 号 上 海 市 张 江 高 科 技 园 区 松 涛 路 563 号 1 号 楼 509 室 沈 阳 市 大 东 区 北 大 营 街 15 号 上 海 市 张 江 高 科 技 园 区 松 涛 路 563 号 1 号 楼 516 室 上 海 市 浦 东 新 区 申 江 路 1500 号 行 政 新 楼 一 层 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 持 股 50% 通 用 汽 车 公 司 持 股 50% 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 持 股 74.30% 跃 进 汽 车 集 团 公 司 持 股 3.75% 上 海 汽 车 工 业 有 限 公 司 持 股 3.03%, 其 余 为 社 会 流 通 股 汽 车 整 车 及 汽 车 喷 嘴 VVT 零 部 件 的 研 发 生 机 械 挺 柱 产 及 销 售 汽 车 整 车 及 汽 车 零 部 件 的 研 发 生 机 械 挺 柱 产 及 销 售 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 汽 车 整 车 及 汽 车 25% 通 用 汽 车 中 国 公 司 持 股 25% 零 部 件 的 研 发 生 喷 嘴 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 持 股 50% 产 及 销 售 油 电 混 合 动 力 和 上 海 汽 车 工 业 ( 集 团 ) 总 公 司 持 股 纯 电 动 汽 车 控 制 90% 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 技 术 的 研 发, 动 力 喷 嘴 持 股 10% 系 统 集 成, 汽 车 零 部 件 的 开 发 销 售 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 51%, 通 用 汽 车 ( 中 国 ) 公 司 持 股 49% 上 海 市 嘉 定 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 区 叶 城 路 100% 506 号 辽 宁 省 沈 阳 市 浑 南 新 区 航 天 路 6 号 安 徽 省 芜 湖 经 济 技 术 开 发 区 长 春 路 8 号 哈 尔 滨 市 开 发 区 哈 平 路 集 中 区 烟 台 路 6 号 九 江 市 前 进 西 路 通 畔 垄 村 ( 前 进 西 路 555 号 ) 中 国 航 天 汽 车 有 限 责 任 公 司 持 股 30% 三 菱 自 动 车 工 业 株 式 会 社 持 股 25% 沈 阳 建 华 汽 车 发 动 机 有 限 公 司 持 股 21% 马 中 投 资 控 股 有 限 公 司 持 股 14.7% 三 菱 商 事 株 式 会 社 持 股 9.3% 奇 瑞 控 股 有 限 公 司 持 股 32.13% 安 徽 省 信 用 担 保 集 团 有 限 公 司 持 股 14.06% 芜 湖 市 建 设 投 资 有 限 公 司 持 股 9.68% 芜 湖 瑞 创 投 资 股 份 有 限 公 司 持 股 9.50% 安 徽 省 投 资 集 团 有 限 责 任 公 司 持 股 7.33% 哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司 持 股 36% 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 19% 哈 尔 滨 哈 飞 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 持 股 15% 三 菱 集 团 持 股 21% 马 中 投 资 控 股 有 限 公 司 持 股 9% 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 和 江 西 昌 河 汽 车 有 限 责 任 公 司 分 别 持 有 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 10.00% 及 41.00% 的 股 权 铃 木 株 式 会 社 持 股 26.1% 日 本 冈 谷 钢 机 株 式 会 社 持 股 3.6% 铃 木 中 国 投 资 有 (1) 进 口 及 国 产 汽 车 的 销 售 及 售 后 服 务 ;(2) 从 事 汽 车 整 车 出 口 ; (3) 从 事 汽 车 发 动 机 变 速 箱 零 部 件 及 相 关 维 修 配 件 的 进 出 口 批 发 零 售 机 械 挺 柱 制 造 和 销 售 汽 车 喷 嘴 精 密 零 变 速 器 齿 轮 传 动 部 件 箱 等 产 品 汽 车 摩 托 车 配 件 机 械 挺 柱 液 发 动 系 统 的 生 产 压 挺 柱 张 紧 销 售 器 VVT 汽 车 整 车 动 力 总 成 和 关 键 零 部 件 的 研 发 试 制 生 产 和 销 售 汽 油 发 动 机 和 自 动 变 速 器 及 手 动 变 速 器 产 品 的 研 制 开 发 生 产 和 销 售 液 压 挺 柱 摇 臂 张 紧 器 精 密 零 部 件 ( 活 塞 杆 活 塞 缸 ) 液 压 挺 柱 张 紧 器 VVT 机 械 挺 柱 开 发 生 产 系 列 轿 车, 系 列 微 型 汽 机 械 挺 柱 张 车, 汽 车 发 动 机 及 紧 器 其 零 部 件 1-1-141
14 15 16 17 18 19 20 21 22 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司 重 庆 长 安 铃 木 汽 车 有 限 公 司 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 重 庆 青 山 变 速 器 分 公 司 长 安 标 致 雪 铁 龙 汽 车 有 限 公 司 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 ( 原 深 圳 市 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 ) 深 圳 市 比 亚 迪 供 应 链 管 理 有 限 公 司 1996.10.31 466,288.61 1998.10.14 46,208 1993.5.25 19,000 2006.8.28-2011.11.16 400,000 2006.03.10 135,101.01 2007.6.12 2006.8.3 美 元 15,000 美 元 44,800 2013.10.15 50,000 23 神 龙 汽 车 有 限 公 司 1992.5.11 700,000 24 25 东 风 汽 车 有 限 公 司 东 风 商 用 车 公 司 东 风 商 用 车 有 限 公 司 2003.06.26-2013.1.16 920,000 东 风 朝 阳 柴 油 机 有 限 责 任 公 司 2001.8.11 38,138.79 重 庆 市 江 北 区 建 新 东 路 260 号 黑 龙 江 省 哈 尔 滨 市 南 岗 区 高 新 技 术 产 业 开 发 区 重 庆 市 巴 南 区 渔 洞 镇 重 庆 市 璧 山 县 青 杠 街 道 三 溪 街 广 东 省 深 圳 市 龙 华 新 区 观 澜 观 光 路 1226 号 限 公 司 持 股 19.3% 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 41.04% 中 汇 富 通 投 资 有 限 公 司 持 股 1.39%, 其 余 为 社 会 流 通 股 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 100% 汽 车 整 车 及 汽 车 零 部 件 的 研 发 生 机 械 挺 柱 产 及 销 售 汽 车 发 动 机, 变 速 器 及 其 零 部 件 的 开 发, 生 产, 销 售 机 械 挺 柱 VVT 研 发 生 产 销 售 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 持 股 51 自 产 轿 车 发 动 机 % 日 本 铃 木 株 式 会 社 持 股 39% 机 械 挺 柱 及 其 零 部 件, 销 售 铃 木 ( 中 国 ) 投 资 有 限 公 司 持 股 10% 自 产 产 品 中 国 兵 器 装 备 集 团 公 司 和 中 国 航 空 工 业 集 团 公 司 分 别 持 有 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 77% 中 航 工 业 持 股 23% 的 股 权 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 持 股 50% 中 国 长 安 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 25% 法 国 标 致 雪 铁 龙 汽 车 集 团 持 股 25% 汽 车 及 摩 托 车 零 部 件 的 生 产 ( 不 含 发 动 机 ) 销 售 汽 车 ( 乘 用 车 和 商 用 车 ) 及 其 相 关 发 动 机 变 速 箱 零 喷 嘴 部 件 工 具 维 修 配 件 的 研 发 生 产 及 销 售 精 密 零 部 件 ( 活 塞 轴 阀 芯 ) 西 安 市 高 新 汽 车 整 车 及 汽 车 区 新 型 工 业 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 持 股 99% 陕 零 部 件 的 研 发 生 VVL 园 亚 迪 路 二 西 省 投 资 ( 集 团 ) 有 限 公 司 持 股 1% 产 及 销 售 号 深 圳 市 坪 山 新 区 坪 山 横 锂 离 子 电 池 及 汽 机 械 挺 柱 喷 坪 公 路 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 持 股 100% 车 零 部 件 的 研 发 嘴 VVT 3001 3007 生 产 和 销 售 号 深 圳 市 坪 山 新 区 坪 山 横 坪 公 路 3001 3007 号 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 持 股 100% 深 圳 市 前 海 深 港 合 作 区 前 湾 一 路 鲤 鱼 门 街 1 号 比 亚 迪 股 份 有 限 公 司 持 股 100% 前 海 深 港 合 作 区 管 理 局 综 合 办 公 楼 A 栋 201 室 湖 北 省 武 汉 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 市 武 汉 经 济 50% 法 国 标 致 雪 铁 龙 集 团 持 股 技 术 开 发 区 50% 湖 北 省 十 堰 市 车 城 路 1 号 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 与 日 产 汽 车 公 司 分 别 持 有 东 风 汽 车 有 限 公 司 50% 的 股 权 湖 北 省 十 堰 市 张 湾 区 车 东 风 汽 车 有 限 公 司 持 股 100% 城 路 2 号 辽 宁 省 朝 阳 市 双 塔 区 黄 东 风 汽 车 公 司 持 股 100% 汽 车 整 车 及 零 部 件 的 研 发 汽 车 零 机 械 挺 柱 张 部 件 的 生 产 和 销 紧 器 喷 嘴 售 开 发 研 究 无 线 VVT VVL 通 讯 技 术 及 系 统 销 售 自 产 软 件 供 应 链 管 理 及 其 配 套 相 关 业 务 供 应 链 渠 道 管 理 与 张 紧 器 摇 臂 设 计 物 流 方 案 设 机 械 挺 柱 喷 计 贸 易 经 纪 代 嘴 VVT 理 与 服 务 管 理 费 服 务 市 场 营 销 科 技 研 发 服 务 制 造 轿 车 ( 包 括 变 液 压 挺 柱 喷 型 车 ) 汽 车 发 动 嘴 机 及 有 关 零 部 件 乘 用 车 和 商 用 车 及 零 部 件 铸 锻 件 液 压 挺 柱 粉 末 冶 金 产 品 等 全 系 列 商 用 车 发 动 机 汽 车 零 部 液 压 挺 柱 件 机 械 铸 锻 件 粉 末 冶 金 产 品 等 柴 油 机 及 配 件 机 械 配 件 制 造 销 售 液 压 挺 柱 1-1-142
26 27 28 29 30 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 上 海 东 风 汽 车 进 出 口 有 限 公 司 中 国 东 风 汽 车 工 业 进 出 口 有 限 公 司 东 风 轻 型 发 动 机 有 限 公 司 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 东 风 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 2011.11.17 300,000 1996.9.19 3,000 2000.11.27 20,000 2008.10.30 72,000 2009.6.15-2001.5.18 861,600 河 路 三 段 51 号 辽 宁 省 朝 阳 市 双 塔 区 黄 河 路 三 段 51 号 上 海 市 浦 东 新 区 源 深 路 317 号 上 海 市 浦 东 新 区 源 深 路 317 号 湖 北 省 十 堰 市 新 疆 路 58 号 上 海 钰 如 企 业 发 展 有 限 公 司 持 股 30% 上 海 方 缘 和 投 资 有 限 公 司 持 股 21% 东 风 朝 阳 柴 油 机 有 限 责 任 公 司 持 股 20% 上 海 智 瀚 商 务 服 务 有 限 公 司 持 股 29% 中 国 东 风 汽 车 工 业 进 出 口 有 限 公 司 持 股 100% 东 风 汽 车 公 司 持 股 95% 东 风 汽 车 有 限 公 司 持 股 49% 东 风 汽 车 股 份 有 限 公 司 持 股 51% 发 动 机 及 配 件 普 通 机 械 配 件 制 造 及 销 售 自 营 和 代 理 各 类 商 品 及 技 术 的 进 出 口 业 务 ; 小 轿 车 销 售 经 营 转 口 贸 易 和 对 销 贸 易, 汽 车 ( 含 小 轿 车 ) 的 销 售 研 究 设 计 制 造 装 配 销 售 维 修 轻 型 发 动 机 及 相 关 零 部 件 和 备 件 液 压 挺 柱 液 压 挺 柱 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 精 密 零 部 件 乘 用 车 发 动 机 武 汉 经 济 技 东 风 汽 车 公 司 持 有 东 风 汽 车 集 团 股 变 速 箱 相 关 零 部 术 开 发 区 珠 份 有 限 公 司 66.86% 股 份, 其 余 其 余 件 及 工 具 和 模 具 机 械 挺 柱 山 湖 大 道 888 为 社 会 流 通 股 的 制 造 销 售 及 其 号 售 后 服 务 中 国 湖 北 省 武 汉 市 武 汉 经 济 技 术 开 发 区 东 风 大 道 特 1 号 商 用 车 乘 用 车 及 汽 车 发 动 机 零 部 东 风 汽 车 公 司 持 有 东 风 汽 车 集 团 股 件 的 生 产 和 销 售 份 有 限 公 司 66.86% 股 份, 其 余 其 余 业 务, 装 备 制 造 业 液 压 挺 柱 为 社 会 流 通 股 务, 金 融 业 务 以 及 与 汽 车 相 关 的 其 他 业 务 湖 北 省 武 汉 汽 车 及 汽 车 零 部 市 武 汉 经 济 国 务 院 国 资 委 直 接 监 督 管 理 的 中 央 件 的 开 发 设 计 31 东 风 汽 车 公 司 1991.6.25 506,378 技 术 开 发 区 液 压 挺 柱 企 业 制 造 销 售 ; 进 出 东 风 大 道 特 1 口 业 务 号 河 北 省 保 定 汽 车 整 车 及 汽 车 长 城 汽 车 股 份 有 限 保 定 创 新 长 城 资 产 管 理 有 限 公 司 持 机 械 挺 柱 张 32 2001.6.12 304,242.3 市 朝 阳 南 大 零 部 件 的 研 发 生 公 司 股 56.04%, 其 余 为 社 会 流 通 股 紧 器 VVT 街 2266 号 产 及 销 售 33 34 35 36 37 38 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 发 动 机 分 公 司 绵 阳 新 晨 动 力 机 械 有 限 公 司 广 州 汽 车 集 团 乘 用 车 有 限 公 司 广 汽 菲 亚 特 汽 车 有 限 公 司 湖 州 求 精 汽 车 链 传 动 有 限 公 司 STANADYNE CORPORATION( 思 达 耐 ) 2004.3.3-1998.3.23 美 元 2,412 2008.7.21 120,000 2010.3.9 180,000 1999.12.3 400 1988 - 合 肥 市 经 济 技 术 开 发 区 安 徽 江 淮 汽 车 集 团 有 限 公 司 持 有 安 发 动 机 的 开 发 制 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 35.43% 股 造 销 售 权, 其 余 为 社 会 流 通 股 绵 阳 高 新 区 南 邦 投 资 有 限 公 司 持 股 100% 永 兴 工 业 园 广 州 市 番 禺 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 持 股 区 金 山 大 道 100% 东 路 633 号 湖 南 省 长 沙 经 济 技 术 开 发 区 映 霞 路 18 号 湖 州 市 双 林 阳 道 桥 工 业 区 美 国 特 拉 华 州 设 计 制 造 内 燃 机 和 其 他 动 力 机 械 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 摇 臂 张 紧 器 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 张 紧 器 VVT 汽 车 整 车 及 汽 车 液 压 挺 柱 喷 零 部 件 的 研 发 生 嘴 VVT 产 及 销 售 乘 用 车 发 动 机 及 广 州 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 和 菲 亚 其 零 部 件 的 开 发, 喷 嘴 特 集 团 汽 车 股 份 公 司 分 别 持 股 50% 生 产, 销 售 汽 车 发 动 机 正 时 徐 虎 耿 持 股 86% 张 海 强 持 股 6% 系 统 的 生 产 和 销 张 紧 器 其 余 三 名 自 然 人 合 计 持 股 8% 售 汽 车 零 部 件 产 品 液 压 挺 柱 油 美 国 SAHC 公 司 持 股 100% 的 研 发 生 产 及 销 泵 壳 售 1-1-143
39 SENKA INTERNATIONAL TRADING (HONG KONG)CO.,LTD. ( 森 卡 ) 香 港 九 龙 旺 角 道 33 号 凯 2012.9.21 港 币 100 孟 霄 辉 持 股 100% 途 发 展 大 厦 7 楼 四 单 元 汽 车 零 部 件 船 舶 液 压 挺 柱 摇 及 零 部 件 金 属 材 臂 料 的 销 售 注 :1. 数 据 来 源 包 括 工 商 局 及 公 司 网 站 上 市 公 司 年 度 报 告 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 等 公 开 资 料 2. 深 圳 市 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 已 于 2013 年 更 名 为 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 ;2011 年 12 月, 公 司 与 东 风 朝 阳 柴 油 机 有 限 责 任 公 司 的 交 易 已 变 为 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 ;2013 年 7 月, 公 司 与 东 风 汽 车 有 限 公 司 东 风 商 用 车 公 司 的 交 易 已 变 为 东 风 商 用 车 有 限 公 司 3. 上 述 合 并 口 径 前 十 大 客 户, 共 包 含 合 资 主 机 厂 共 13 家 ( 上 汽 通 用 五 菱 东 岳 动 力 上 海 通 用 通 用 ( 沈 阳 ) 北 盛 航 天 三 菱 东 安 汽 发 昌 河 铃 木 长 安 铃 木 长 安 标 致 雪 铁 龙 神 龙 汽 车 东 风 商 用 车 东 风 轻 型 发 动 机 广 汽 菲 亚 特 ); 国 内 主 机 厂 20 家 ( 南 京 汽 车 上 汽 集 团 上 汽 股 份 上 海 捷 能 上 汽 变 速 器 奇 瑞 ( 汽 车 ) 比 亚 迪 汽 车 惠 州 比 亚 迪 比 亚 迪 工 业 比 亚 迪 供 应 链 长 安 汽 车 东 安 动 力 长 安 汽 车 青 山 变 速 器 东 风 汽 车 长 城 汽 车 江 淮 汽 车 新 晨 动 力 广 汽 乘 用 车 东 风 朝 柴 东 风 乘 用 车 ); 主 机 客 户 下 属 进 出 口 公 司 3 家 ( 上 海 东 风 进 出 口 中 国 东 风 进 出 口 上 汽 通 用 汽 车 销 售 有 限 公 司 ); 湖 州 求 精 为 主 机 厂 的 一 级 供 应 商 ; 海 外 客 户 2 家 ( 思 达 耐 森 卡 ) 2 销 售 模 式 及 经 销 商 客 户 的 最 终 销 售 情 况 公 司 主 要 客 户 类 型 分 为 国 内 主 机 客 户 国 内 售 后 客 户 直 接 或 间 接 出 口 客 户, 其 中 售 后 市 场 主 要 由 经 销 商 客 户 负 责 产 品 的 销 售 经 保 荐 机 构 核 查, 公 司 前 十 大 客 户 主 要 为 国 内 主 机 客 户, 采 用 主 机 直 接 配 套 的 销 售 模 式 3 公 司 与 前 十 大 客 户 的 销 售 价 格 公 允 性 情 况 作 为 汽 车 发 动 机 零 部 件 生 产 厂 家, 所 面 对 的 客 户 主 要 是 各 类 整 车 厂 ( 或 主 机 厂 ) 及 一 级 配 套 商, 客 户 相 对 集 中 和 单 一, 位 于 整 个 汽 车 产 业 链 体 系 的 顶 端 位 置 因 此, 整 车 厂 和 一 级 供 应 商 对 零 部 件 产 品 的 定 价 处 于 优 势 地 位 另 外, 由 于 汽 车 发 动 机 零 部 件 产 品 需 经 过 长 期 且 费 用 高 昂 的 产 品 开 发 阶 段, 因 此 主 机 厂 对 配 套 商 一 般 采 取 谨 慎 选 择 的 合 作 模 式, 配 套 商 成 功 进 入 主 机 厂 配 套 体 系 后, 两 者 将 形 成 较 为 紧 密 的 配 套 关 系, 出 于 时 间 成 本 和 机 会 成 本 的 考 虑, 一 旦 合 作 研 发 成 功, 在 发 动 机 的 生 命 周 期 内 便 不 会 轻 易 更 换, 双 方 交 易 价 格 也 基 本 在 研 发 阶 段 就 已 经 确 定, 批 量 供 货 后 产 品 的 价 格 将 在 约 定 的 价 格 范 围 内 逐 年 下 浮 公 司 在 与 客 户 确 定 交 易 价 格 时, 严 格 遵 循 商 务 产 品 报 价 管 理 程 序 的 制 度 要 求, 依 据 客 户 产 品 的 信 息, 综 合 考 量 其 市 场 前 景 后 续 订 单 情 况 该 产 品 竞 争 对 手 分 析 及 市 场 价 格 情 况 客 户 提 供 的 相 关 技 术 图 纸 或 样 件 进 行 综 合 评 审, 确 认 产 品 图 工 艺 流 程 和 加 工 工 艺, 制 订 相 应 工 时 定 额 和 消 耗, 从 而 反 映 出 产 品 的 真 实 成 本 情 况 ; 再 交 由 财 务 部 门 核 算 直 接 成 本 间 接 费 用, 最 终 形 成 产 品 销 售 成 本, 确 定 产 品 最 低 销 售 价 ; 公 司 的 价 格 评 审 委 员 会 核 对 后 将 确 定 最 终 的 产 品 销 售 报 价 公 司 商 务 产 品 报 价 管 理 程 序 中 对 交 易 毛 利 率 的 底 线 有 一 定 要 求, 在 毛 利 率 低 于 底 线 要 求 时 需 由 总 经 理 审 批, 并 组 织 相 关 人 员 确 定 可 降 成 本 空 间 1-1-144
保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 主 要 客 户 为 国 内 大 型 知 名 主 机 厂, 保 证 了 产 品 销 售 价 格 的 公 允 性 同 时, 发 行 人 建 有 完 善 的 价 格 管 理 制 度, 保 证 了 产 品 销 售 价 格 的 准 确 性 及 发 行 人 合 理 的 盈 利 水 平 4 前 十 名 客 户 与 发 行 人 及 其 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 关 联 关 系 的 核 查 情 况 保 荐 机 构 对 发 行 人 前 十 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 与 发 行 人 及 其 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 是 否 存 在 关 联 关 系 进 行 了 核 查, 具 体 核 查 了 发 行 人 及 其 控 股 股 东 发 行 人 前 十 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 的 工 商 登 记 基 本 信 息 上 市 公 司 年 度 报 告 等 公 开 资 料 并 对 主 要 客 户 进 行 实 地 走 访, 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 前 十 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 与 发 行 人 及 其 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 不 存 在 关 联 关 系 2014 年 12 月, 发 行 人 及 其 实 际 控 制 人 发 行 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 出 具 的 关 于 与 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 客 户 之 关 系 事 宜 的 声 明 确 认 函, 报 告 期 内, 发 行 人 及 其 实 际 控 制 人 控 股 股 东 及 其 控 制 的 公 司 发 行 人 董 事 监 事 和 高 级 管 理 人 员 及 其 近 亲 属 及 其 他 关 联 方 与 发 行 人 前 十 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 在 产 权 关 系 资 产 业 务 人 员 机 构 财 务 等 方 面 均 相 互 独 立, 不 存 在 任 何 关 联 关 系, 不 存 在 委 托 持 股 及 代 持 股 的 情 形 综 上, 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 前 十 大 客 户 ( 合 并 口 径 ) 与 发 行 人 及 其 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 不 存 在 关 联 关 系 ( 二 ) 主 要 产 品 的 原 材 料 能 源 及 其 供 应 情 况 1. 报 告 期 主 要 原 材 料 采 购 情 况 公 司 生 产 耗 用 的 原 材 料 为 坯 料 外 购 标 准 件 辅 料 钢 材 及 少 量 有 色 金 属 等, 其 中 以 坯 料 及 外 购 标 准 件 为 主,2011 年 到 2014 年 1-9 月 两 者 占 采 购 总 额 的 比 例 分 别 为 68.66% 69.98% 66.69% 和 63.85% 最 近 三 年 一 期 公 司 主 要 原 材 料 采 购 情 况 如 下 : 单 价 : 元 / 金 额 : 万 元 主 要 原 材 料 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 数 量 单 价 金 额 数 量 单 价 金 额 1. 毛 坯 件 ( 万 支 / 万 套 ) 5,165.28 2.98 15,376.20 5,843.42 3.23 18,856.94 其 中 : 机 械 挺 柱 坯 料 2,696.68 1.37 3,681.06 3,193.27 1.44 4,613.70 液 压 挺 柱 坯 料 1,749.33 3.62 6,325.77 1,917.18 3.52 6,745.79 液 压 张 紧 器 坯 料 125.95 12.11 1,524.87 207.42 11.96 2,479.85 1-1-145
摇 臂 坯 料 279.35 4.35 1,216.16 283.80 4.41 1,251.77 可 变 气 门 系 统 坯 料 37.29 57.25 2,134.74 55.91 59.54 3,328.54 喷 嘴 坯 料 153.67 1.52 234.06 131.48 1.69 222.65 高 压 油 泵 挺 柱 坯 料 3.00 11.03 33.06 3.32 10.11 33.58 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 120.01 1.89 226.47 51.05 3.55 181.04 2. 外 购 标 准 件 ( 万 个 ) 13,147.62 0.23 3,017.80 14,588.76 0.27 3,961.24 其 中 : 轴 承 件 488.93 2.19 1,068.64 532.92 2.16 1,150.32 弹 簧 件 6,104.46 0.09 531.77 6,401.85 0.11 686.65 钢 球 件 1,931.56 0.02 45.92 2,156.00 0.02 51.56 冲 压 件 3,609.07 0.15 530.30 4,126.63 0.17 695.15 橡 胶 件 1,013.60 0.83 841.17 1,371.36 1.00 1,377.55 主 要 原 材 料 项 目 单 价 : 元 / 金 额 : 万 元 2012 年 度 2011 年 度 数 量 单 价 金 额 数 量 单 价 金 额 1. 毛 坯 件 ( 万 支 / 万 套 ) 4,436.87 2.93 13,008.00 3,839.21 2.89 11,094.39 其 中 : 机 械 挺 柱 坯 料 2,711.26 1.50 4,058.92 2,343.76 1.61 3,778.95 液 压 挺 柱 坯 料 1,243.37 3.47 4,315.87 1,067.77 3.84 4,101.96 液 压 张 紧 器 坯 料 121.27 12.28 1,489.42 91.18 12.89 1,175.36 摇 臂 坯 料 242.95 4.70 1,142.49 271.84 4.76 1,294.07 可 变 气 门 系 统 坯 料 30.78 57.55 1,771.55 9.33 61.01 569.18 喷 嘴 坯 料 81.64 2.18 178.29 43.92 1.53 67.19 高 压 油 泵 挺 柱 坯 料 5.60 9.18 51.46 11.40 9.44 107.68 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 - - - - - - 2. 外 购 标 准 件 ( 万 个 ) 9,031.29 0.33 2,966.57 6,778.22 0.34 2,305.36 其 中 : 轴 承 件 453.03 2.44 1,106.95 408.53 3.10 1,265.39 弹 簧 件 3,632.94 0.11 400.79 2,913.25 0.10 297.61 钢 球 件 1,317.10 0.02 29.83 1,032.74 0.03 27.99 冲 压 件 2,734.24 0.18 490.06 1,858.12 0.16 288.87 橡 胶 件 893.99 1.05 938.93 565.58 0.75 425.50 注 : 单 价 = 各 类 产 品 毛 坯 件 采 购 金 额 / 各 类 产 品 产 量 由 于 公 司 各 类 产 品 的 型 号 众 多, 对 应 的 毛 坯 件 差 异 也 很 大, 毛 坯 件 单 价 与 产 品 型 号 工 序 内 容 工 序 数 量 等 因 素 有 密 切 关 系, 因 此 上 述 毛 坯 件 平 均 单 价 不 能 精 确 反 映 全 部 价 格 信 息, 可 供 参 考 从 单 个 型 号 且 工 序 相 同 的 毛 坯 件 分 析, 报 告 期 各 毛 坯 件 单 价 总 体 呈 现 下 降 趋 势 2. 主 要 能 源 供 应 情 况 公 司 经 营 生 产 所 需 主 要 能 源 为 电 力 报 告 期 公 司 主 要 能 源 采 购 情 况 如 下 表 : 年 度 数 量 ( 万 千 瓦 时 ) 单 价 ( 元 / 千 瓦 时 ) 金 额 ( 万 元 ) 2011 年 度 549.47 0.6100 335.15 2012 年 度 777.74 0.5733 445.91 2013 年 度 1,277.00 0.6479 827.39 2014 年 1-9 月 1,002.42 0.6494 731.92 3. 外 购 原 材 料 和 能 源 所 占 主 营 业 务 成 本 比 例 公 司 业 务 成 本 中 原 材 料 所 占 比 例 较 大, 而 能 源 成 本 占 业 务 成 本 的 比 例 较 小 具 体 情 况 如 下 : 1-1-146
原 材 料 及 能 源 占 主 营 业 务 成 本 的 比 重 情 况 4. 公 司 前 十 名 供 应 商 合 计 采 购 金 额 及 占 同 期 采 购 比 重 (1) 报 告 期, 公 司 与 前 十 名 供 应 商 交 易 情 况 如 下 : 公 司 2011 年 度 至 2014 年 9 月 供 应 商 总 采 购 金 额 前 十 名 统 计 表 年 份 供 应 商 采 购 金 额 ( 万 元 ) 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 毛 坯 件 外 购 标 准 件 采 购 总 额 18,393.99 22,818.18 15,974.57 13,399.75 能 源 采 购 1,002.42 1,277.00 777.74 549.47 主 营 业 务 成 本 30,866.59 33,987.73 23,652.10 19,433.55 直 接 材 料 采 购 总 额 占 主 营 业 务 成 本 比 重 59.59% 67.14% 67.54% 68.95% 能 源 采 购 总 额 占 主 营 业 务 成 本 比 重 3.25% 3.76% 3.29% 2.83% 占 当 年 采 购 总 额 的 比 例 成 都 鑫 长 源 2,575.19 8.94% 绵 阳 富 乐 源 2,253.18 7.82% 爱 恩 邦 德 1,490.57 5.18% 绵 阳 天 铭 1,481.83 5.14% 绵 阳 瑞 德 1,296.84 4.50% 香 港 碧 根 柏 1,143.26 3.97% 绵 阳 德 坤 1,119.78 3.89% 绵 阳 德 成 1,004.23 3.49% 绵 阳 开 意 909.92 3.16% 梯 爱 司 ( 绵 阳 ) 794.29 2.76% 合 计 14,069.09 48.85% 采 购 总 额 28,801.62 100.00% 成 都 鑫 长 源 3,186.19 9.31% 绵 阳 富 乐 源 2,417.12 7.06% 绵 阳 天 铭 1,915.34 5.60% 绵 阳 瑞 德 1,356.86 3.97% 绵 阳 德 坤 1,193.70 3.49% 爱 恩 邦 德 1,102.21 3.22% 绵 阳 德 成 1,039.68 3.04% 绵 阳 开 意 1,018.54 2.98% 香 港 碧 根 柏 902.02 2.64% 绵 阳 六 合 860.50 2.51% 合 计 14,992.16 43.82% 采 购 总 额 34,216.24 100.00% 成 都 鑫 长 源 2,156.03 9.45% 绵 阳 志 达 2,137.52 9.36% 绵 阳 天 铭 1,540.50 6.75% 绵 阳 富 乐 源 1,143.44 5.01% 绵 阳 德 成 977.61 4.28% 苏 州 新 豪 782.69 3.43% 绵 阳 六 合 749.06 3.28% 1-1-147
绵 阳 金 源 617.02 2.70% 长 虹 器 件 560.50 2.46% 绵 阳 开 意 547.83 2.40% 合 计 11,212.20 49.12% 采 购 总 额 22,826.97 100.00% 绵 阳 志 达 3,081.90 15.79% 成 都 鑫 长 源 1,215.85 6.23% 绵 阳 德 成 989.95 5.07% 绵 阳 金 源 950.21 4.87% 绵 阳 力 安 913.80 4.68% 2011 年 度 绵 阳 天 铭 910.11 4.66% 绵 阳 六 合 872.89 4.47% 绵 阳 富 乐 源 785.36 4.02% 苏 州 新 豪 769.24 3.94% 绵 阳 燊 达 598.60 3.07% 合 计 11,087.91 56.81% 采 购 总 额 19,516.37 100.00% 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 和 其 他 核 心 人 员 等 各 方 面 人 员 在 上 述 供 应 商 中 没 有 权 益 公 司 前 五 大 供 应 商 中 不 存 在 受 同 一 控 制 人 控 制 的 情 形, 不 存 在 向 单 个 供 应 商 采 购 比 例 超 过 总 采 购 额 的 50% 的 情 形 (2) 报 告 期 内 公 司 前 十 大 供 应 商 具 体 情 况 序 号 1 2 3 4 5 6 7 8 公 司 名 称 绵 阳 市 涪 城 区 志 达 机 械 厂 绵 阳 市 德 成 金 属 材 料 有 限 责 任 公 司 成 都 市 鑫 长 源 实 业 有 限 公 司 绵 阳 市 金 源 冷 挤 压 有 限 公 司 苏 州 新 豪 轴 承 有 限 公 司 绵 阳 力 安 热 处 理 有 限 责 任 公 司 绵 阳 市 天 铭 机 械 有 限 公 司 绵 阳 六 合 机 械 制 造 有 限 公 司 成 立 时 间 注 册 资 本 ( 万 元 人 民 币 ) 2002.8 20 1998.2 400 2004.7 500 2006.5 50 1992.10 6,500 2007.12 140 2008.10 60 2005.5 500 注 册 地 址 股 权 结 构 交 易 内 容 绵 阳 市 涪 城 区 城 郊 乡 圣 水 村 六 组 绵 阳 市 涪 城 区 城 郊 乡 戈 家 庙 村 三 社 成 都 经 济 技 术 开 发 区 柏 合 镇 东 华 路 28 号 绵 阳 市 经 开 区 三 江 工 业 园 苏 州 高 新 区 紫 金 路 88 号 绵 阳 市 安 昌 西 路 10 号 绵 阳 市 高 新 区 火 炬 西 街 南 段 5 号 绵 阳 农 科 区 庙 基 子 村 二 社 张 子 勤 个 人 独 资 文 德 贵 6.25% 胡 宗 斌 56.25% 胡 薷 文 37.50% 孙 云 平 40% 隆 波 60% 虞 舒 茗 100% 苏 州 环 球 集 团 链 传 动 有 限 公 司 100% 罗 勇 33.34% 张 子 勤 33.34% 杨 卫 33.32% 赵 杨 戈 66.67%; 王 小 荣 33.33% 肖 林 柏 54.37% 彭 绍 兵 14.79% 余 立 军 20.40% 机 械 挺 柱 筒 体 毛 坯, 液 压 挺 柱 柱 塞 柱 体 球 塞 毛 坯, 张 紧 器 壳 体 毛 坯 喷 嘴 毛 坯 和 机 加 等 摇 臂 毛 坯, 张 紧 器 壳 体 毛 坯, VVT 相 位 器 壳 体 毛 坯 等 液 压 挺 柱 和 机 械 挺 柱 筒 体 毛 坯,VVT 阀 外 壳 毛 坯,VVT 转 子 型 材, 张 紧 器 柱 塞 活 塞 壳 体 毛 坯 等 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 筒 体 毛 坯 滚 轮 等 轴 承 件 机 械 挺 柱 筒 体 热 表 处 理, 液 压 挺 柱 柱 体 柱 塞 壳 体 筒 体 热 表 处 理, 摇 臂 热 表 处 理, 张 紧 器 壳 体 热 表 处 理 机 械 挺 柱 筒 体 毛 坯, 液 压 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 毛 坯, 张 紧 器 柱 体 和 柱 塞 毛 坯 等 液 压 挺 柱 柱 体 柱 塞 球 塞 毛 坯, 张 紧 器 壳 体 毛 坯 等 1-1-148
9 10 11 12 13 14 15 16 17 绵 阳 富 乐 源 印 刷 有 限 公 司 ( 目 前 更 名 为 绵 阳 市 富 乐 源 紧 固 件 制 造 有 限 责 任 公 司 ) 绵 阳 市 燊 达 机 械 加 工 有 限 公 司 四 川 长 虹 器 件 科 技 有 限 公 司 绵 阳 市 游 仙 区 开 意 模 具 厂 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 绵 阳 德 坤 机 械 有 限 公 司 梯 爱 司 表 面 处 理 技 术 ( 绵 阳 ) 有 限 公 司 斯 穆 - 碧 根 柏 ( 香 港 ) 贸 易 有 限 公 司 爱 恩 邦 德 ( 无 锡 ) 技 术 有 限 公 司 1998.6 50 2002.12 50 2006.10 8,000 2003.10 9 绵 阳 市 游 仙 区 汉 仙 桥 社 区 山 星 街 18 号 绵 阳 市 游 仙 区 新 桥 镇 桩 子 村 1 社 绵 阳 高 新 区 绵 兴 东 路 35 号 绵 阳 市 游 仙 区 游 仙 经 济 试 验 区 6 号 路 ( 奋 飞 电 子 公 司 内 ) 徐 军 5.51% 高 德 友 4.93% 陈 琮 瑛 40% 严 玉 清 40% 邓 华 20% 罗 勇 60% 张 雪 柯 40% 四 川 长 虹 电 器 股 份 有 限 公 司 95%, 四 川 长 虹 创 新 投 资 有 限 责 任 公 司 5% 敬 长 永 个 人 独 资 2009.7 50 安 县 工 业 园 区 罗 成 江 60%, 刘 琳 40% 2012.8 50 2012.7 1996.10 2006.3 150 万 欧 元 590 万 港 元 740 万 美 元 绵 阳 市 经 开 区 塘 汛 镇 南 郊 工 业 园 A 幢 绵 阳 市 长 虹 配 套 产 业 园 5 号 厂 房 香 港 沙 田 火 炭 山 尾 街 18-24 号 沙 田 商 业 中 心 1718 室 无 锡 国 家 高 新 技 术 产 业 开 发 区 A 区 52 号 地 块 17-B 号 厂 房 梁 秀 清 16%, 张 桐 宁 42%, 袁 勇 42% TECHNIQUES SURFACES HOLDING100% 斯 穆 - 碧 根 柏 香 港 有 限 公 司 独 资 IHI IONBOND AG( 外 国 法 人 ) 独 资 弹 簧, 张 紧 器 壳 体 毛 坯, 包 装 物 液 压 挺 柱 柱 塞 柱 体 毛 坯, 张 紧 器 壳 体, 喷 嘴 阀 体,VVT 轭 套 毛 坯 等 电 磁 螺 线 管 等 阀 套 毛 坯 等 机 械 挺 柱 筒 体 毛 坯 液 压 挺 柱 柱 体 毛 坯 等 液 压 挺 柱 柱 塞 柱 体 球 塞 毛 坯, 张 紧 器 壳 体 毛 坯 喷 嘴 毛 坯 和 机 加 等 挺 柱 涂 层 加 工 钢 材 挺 柱 涂 层 加 工 注 :1. 绵 阳 力 安 的 股 东 之 一 罗 勇 ( 身 份 证 号 51012419690824XXXX) 与 绵 阳 燊 达 股 东 之 一 罗 勇 ( 身 份 证 号 51070419640825XXXX) 同 名 2. 绵 阳 力 安 的 股 东 之 一 罗 勇 同 时 持 有 发 行 人 外 协 厂 商 绵 阳 万 茂 35.42% 的 股 权, 股 东 之 一 杨 卫 同 时 持 有 绵 阳 万 茂 29.16% 的 股 权 ; 志 达 的 出 资 人 张 子 勤 持 有 绵 阳 力 安 33.34% 的 股 权, 持 有 绵 阳 万 茂 29.17% 的 股 权 绵 阳 力 安 已 于 2013 年 8 月 注 销 3. 绵 阳 市 涪 城 区 志 达 机 械 厂 自 2012 年 下 半 年 开 始 将 其 毛 坯 和 机 加 业 务 及 相 关 设 备 转 移 给 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 和 绵 阳 德 坤 机 械 有 限 公 司, 并 逐 渐 停 止 与 发 行 人 的 交 易 自 2013 年 5 月 起, 发 行 人 与 绵 阳 志 达 不 再 发 生 交 易 4. 绵 阳 瑞 德 成 立 于 2009 年 7 月, 注 册 资 本 50 万 元, 法 人 罗 成 江, 主 营 业 务 为 机 械 非 标 设 备 制 造 销 售 绵 阳 瑞 德 原 为 绵 阳 志 达 提 供 冷 挤 压 毛 坯 件, 目 前 已 直 接 与 发 行 人 交 易 ; 绵 阳 志 达 出 资 人 张 子 勤 曾 持 有 绵 阳 瑞 德 60% 的 股 权, 已 于 2013 年 11 月 将 其 持 有 的 绵 阳 瑞 德 20% 和 40% 股 权 分 别 转 让 给 罗 成 江 和 刘 琳 5. 绵 阳 德 坤 成 立 于 2012 年 8 月, 法 人 袁 勇, 主 营 业 务 为 机 械 加 工, 主 要 承 接 了 原 志 达 的 机 加 业 务 6. 斯 穆 - 碧 根 柏 集 团 是 世 界 上 领 先 的 特 殊 钢 长 材 的 生 产 商 加 工 商 和 分 销 商 于 1919 年 在 德 国 成 立 企 业 总 部 现 位 于 德 国 Dusseldorf 和 瑞 士 Emmenbruecke (3) 公 司 与 前 十 大 供 应 商 的 交 易 价 格 公 允 公 司 对 成 熟 产 品 项 目 采 购 的 定 价, 一 般 是 在 公 司 年 度 供 应 商 配 套 会 时 与 供 应 商 协 商 统 一 对 每 一 产 品 及 每 道 工 序 进 行 定 价 ; 对 新 品 开 发 项 目 采 购 的 定 价, 一 般 是 通 过 向 供 应 商 询 价 后 协 商 定 价 1 定 价 流 程 1-1-149
首 先, 确 定 目 标 成 本 价 格 每 年 年 初 公 司 成 本 控 制 计 划 组 依 据 掌 握 的 各 主 要 供 应 商 各 工 序 工 艺 技 术 设 备 人 工 及 加 工 效 率 和 产 品 原 材 料 用 料 及 消 耗 情 况 等, 综 合 考 虑 现 有 最 新 生 产 工 艺 水 平 及 设 备 等 因 素, 制 定 每 类 产 品 及 其 工 序 的 目 标 成 本 价 格, 并 经 公 司 采 购 部 技 术 中 心 和 财 务 部 等 部 门 共 同 商 定 ; 公 司 成 本 控 制 计 划 组 将 视 情 况 采 用 自 行 判 断 ( 根 据 加 工 图 纸 测 算 出 的 所 需 机 械 设 备 型 号 具 体 加 工 工 序 每 道 工 序 单 件 产 品 加 工 工 时 每 道 工 序 耗 用 的 燃 料 动 力 辅 料 及 工 序 小 时 工 人 工 资 运 输 和 包 装 费 用 以 及 企 业 的 合 理 利 润 率 等 进 行 综 合 判 断 向 两 家 以 上 供 应 商 同 时 询 价 ( 对 不 同 供 应 商 的 报 价 进 行 对 比 ) 派 专 人 到 供 应 商 生 产 现 场 进 行 调 查 ( 通 过 对 供 应 商 工 艺 流 程 生 产 工 序 以 及 生 产 组 织 方 式 等 对 其 报 价 合 理 性 进 行 核 定 ) 等 方 式 积 累 目 标 成 本 价 格 的 第 一 手 数 据, 为 目 标 成 本 价 格 的 合 理 确 定 打 下 基 础 其 次, 召 开 供 应 商 配 套 会, 组 织 供 应 商 竞 标 与 报 价 公 司 采 购 部 采 购 员 汇 总 各 供 应 商 按 照 加 工 图 纸 要 求 提 交 的 产 品 及 工 序 报 价 表, 报 成 本 控 制 计 划 组 及 财 务 部 成 本 核 算 中 心 进 行 核 价, 并 由 采 购 部 依 据 核 价 情 况 与 供 应 商 进 行 议 价 ; 价 格 确 定 后, 由 公 司 采 购 部 成 本 核 算 员 技 术 中 心 财 务 部 以 及 总 经 理 等 共 同 对 供 应 商 的 合 同 进 行 评 审 并 签 订 年 度 采 购 合 同 同 时 与 各 主 要 外 协 供 应 商 分 析 其 工 艺 技 术 改 进 空 间 并 确 定 下 年 工 艺 改 进 方 向 及 成 本 控 制 目 标 2 上 述 定 价 流 程 确 保 了 合 理 性 和 公 允 性 首 先, 通 过 业 务 部 门 对 生 产 设 备 及 工 艺 的 了 解 和 分 析 确 定 产 品 及 工 序 的 目 标 成 本 价 格 区 间, 提 高 了 公 司 对 成 本 控 制 的 力 度 及 定 价 的 可 靠 性 ; 其 次, 通 过 召 开 供 应 商 配 套 会 进 行 询 价 竞 价 及 议 价, 并 对 供 应 商 的 报 价 进 行 比 对, 确 定 一 个 基 本 统 一 的 采 购 价 格 体 系, 确 保 了 定 价 过 程 的 公 允 性 ; 最 后, 通 过 引 入 竞 争 机 制, 促 进 外 协 供 应 商 引 进 新 工 艺 增 加 新 设 备, 确 保 了 公 司 实 现 成 本 控 制 目 标 的 可 能 性 (4) 前 十 大 供 应 商 中 新 增 供 应 商 情 况 报 告 期 内, 公 司 前 十 大 供 应 商 中 新 增 供 应 商 主 要 为 四 川 长 虹 器 件 科 技 有 限 公 司 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 绵 阳 德 坤 机 械 有 限 公 司 斯 穆 - 碧 根 柏 ( 香 港 ) 贸 易 有 限 公 司 和 梯 爱 司 表 面 处 理 技 术 ( 绵 阳 ) 有 限 公 司 1 四 川 长 虹 器 件 科 技 有 限 公 司 长 虹 器 件 自 2010 年 度 开 始 为 公 司 供 货, 主 要 为 公 司 提 供 VVT 用 电 磁 螺 线 管 1-1-150
随 着 公 司 可 变 气 门 系 统 产 品 逐 渐 上 量, 长 虹 器 件 与 公 司 的 交 易 额 逐 渐 增 大, 并 于 2012 年 进 入 了 公 司 前 十 大 供 应 商 行 列 2 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 和 绵 阳 德 坤 机 械 有 限 公 司 绵 阳 市 涪 城 区 志 达 机 械 厂 自 2012 年 下 半 年 开 始 将 其 毛 坯 和 机 加 业 务 及 相 关 设 备 转 移 给 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 和 绵 阳 德 坤 机 械 有 限 公 司, 并 逐 渐 停 止 与 发 行 人 的 交 易 2013 年 度, 绵 阳 瑞 德 和 绵 阳 德 坤 成 为 公 司 前 十 大 供 应 商 绵 阳 瑞 德 主 要 为 公 司 提 供 机 械 挺 柱 筒 体 毛 坯, 绵 阳 德 坤 主 要 为 公 司 提 供 挺 柱 柱 体 柱 塞 毛 坯 3 斯 穆 - 碧 根 柏 ( 香 港 ) 贸 易 有 限 公 司 斯 穆 - 碧 根 柏 ( 香 港 ) 贸 易 有 限 公 司 自 2012 年 开 始 为 公 司 供 货, 为 公 司 客 户 指 定 的 钢 材 供 应 商, 主 要 为 公 司 提 供 生 产 高 压 油 泵 泵 壳 的 钢 材 2013 年 度 成 为 公 司 前 十 大 供 应 商 4 梯 爱 司 表 面 处 理 技 术 ( 绵 阳 ) 有 限 公 司 梯 爱 司 表 面 处 理 技 术 ( 绵 阳 ) 有 限 公 司 自 2012 年 开 始 为 公 司 提 供 挺 柱 涂 层 业 务,2014 年 1-9 月 份 成 为 公 司 的 前 十 大 供 应 商 (5) 前 十 大 供 应 商 与 公 司 及 其 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 不 存 在 关 联 关 系 2014 年 12 月 公 司 前 十 大 供 应 商 出 具 了 关 于 与 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 及 其 关 联 方 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 之 关 系 事 宜 的 声 明 确 认 函, 确 认 报 告 期 内 前 十 大 供 应 商 及 其 关 联 方 与 富 临 精 工 富 临 精 工 实 际 控 制 人 控 股 股 东 及 其 控 制 的 公 司 富 临 精 工 董 事 监 事 和 高 级 管 理 人 员 及 其 他 关 联 方 等 在 产 权 关 系 资 产 业 务 人 员 机 构 财 务 等 方 面 均 相 互 独 立, 不 存 在 任 何 关 联 关 系, 不 存 在 委 托 持 股 及 代 持 股 的 情 形 2014 年 12 月 公 司 及 其 实 际 控 制 人 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 出 具 了 关 于 与 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 供 应 商 之 关 系 事 宜 的 声 明 确 认 函, 确 认 报 告 期 内 公 司 及 其 实 际 控 制 人 控 股 股 东 及 其 控 制 的 公 司 公 司 董 事 监 事 和 高 级 管 理 人 员 及 其 近 亲 属 及 其 他 关 联 方 与 公 司 前 十 大 供 应 商 在 产 权 关 系 资 产 业 务 人 员 机 构 财 务 等 方 面 均 相 互 独 立, 不 存 在 任 何 关 联 关 系, 不 存 在 委 托 持 股 及 代 持 股 的 情 形 经 核 查, 发 行 人 及 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 与 前 十 大 供 应 商 在 资 产 业 务 1-1-151
人 员 机 构 财 务 方 面 不 存 在 混 同 情 况 ; 发 行 人 及 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 近 亲 属 控 股 股 东 的 董 事 监 事 高 管 未 持 有 发 行 人 前 十 大 供 应 商 的 股 权, 也 不 存 在 在 发 行 人 前 十 大 供 应 商 处 担 任 董 事 监 事 高 管 的 情 况 ; 发 行 人 前 十 大 供 应 商 的 股 东 及 其 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 也 未 在 公 司 富 临 集 团 担 任 核 心 重 要 职 务 经 核 查, 保 荐 机 构 认 为, 报 告 期 内 发 行 人 前 十 大 供 应 商 与 发 行 人 发 行 人 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 不 存 在 关 联 关 系 5. 外 协 采 购 情 况 (1) 主 要 外 协 供 应 商 及 外 协 金 额 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月 公 司 外 协 总 金 额 ( 含 外 购 坯 料 及 外 协 加 工 费 ) 分 别 为 12,528.02 万 元 13,813.26 万 元 20,930.87 万 元 和 18,073.40 万 元, 占 生 产 成 本 比 例 基 本 在 56% 至 62% 之 间, 具 体 如 下 : 项 目 金 额 2011 年 度 2014 年 9 月 公 司 外 协 总 金 额 单 位 : 万 元 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 2014 年 1-9 月 占 当 期 生 产 成 本 比 重 金 额 占 当 期 生 产 成 本 比 重 金 额 占 当 期 生 产 成 本 比 重 金 额 占 当 期 生 产 成 本 比 重 外 协 加 工 费 1,433.63 7.02% 805.26 3.32% 2,073.94 5.74% 2,697.21 8.38% 坯 料 ( 毛 坯 件 ) 11,094.39 54.35% 13,008.00 53.69% 18,856.94 52.16% 15,376.20 47.80% 合 计 12,528.02 61.38% 13,813.26 57.01% 20,930.87 57.90% 18,073.41 56.18% 当 期 生 产 成 本 20,411.56 24,228.07 36,149.69 32,168.87 注 : 坯 料 指 外 购 的 毛 坯 件, 即 广 义 外 协 中 的 委 外 采 购 ( 非 供 料 外 协 采 购 ), 不 含 外 购 标 准 件 ; 外 协 加 工 费 指 狭 义 外 协 支 付 的 加 工 费 ( 供 料 外 协 ) 外 协 生 产 模 式 及 原 因 参 见 本 节 一 发 行 人 主 营 业 务 主 要 产 品 及 设 立 以 来 的 变 化 情 况 之 ( 四 ) 经 营 模 式 报 告 期 内 公 司 供 应 商 外 协 金 额 如 下 : 1 外 协 加 工 费 前 五 名 供 应 商 金 额 单 位 : 万 元 年 份 外 协 供 应 商 外 协 金 额 占 外 协 加 工 费 的 比 例 内 容 2014 年 1-9 月 2013 年 度 爱 恩 邦 德 1,490.57 55.26% 表 处 理 梯 爱 司 ( 绵 阳 ) 794.29 29.45% 表 处 理 绵 阳 万 茂 134.85 5.00% 热 处 理 绵 阳 致 兴 121.09 4.49% 表 处 理 绵 阳 肯 力 49.48 1.83% 表 处 理 合 计 2,590.28 96.04% 外 协 加 工 费 金 额 2,697.21 100.00% 爱 恩 邦 德 1,102.21 53.15% 表 处 理 梯 爱 司 ( 上 海 绵 阳 ) 551.74 26.60% 表 处 理 绵 阳 致 兴 130.46 6.29% 表 处 理 1-1-152
2012 年 度 2011 年 度 绵 阳 万 茂 123.82 5.97% 热 处 理 绵 阳 肯 力 66.80 3.22% 表 处 理 合 计 1,975.03 95.23% 外 协 加 工 费 金 额 2,073.94 100.00% 梯 爱 司 ( 上 海 绵 阳 ) 328.09 40.74% 表 处 理 绵 阳 万 茂 161.54 20.06% 热 处 理 等 绵 阳 致 兴 102.41 12.72% 表 处 理 爱 恩 邦 德 85.71 10.64% 表 处 理 绵 阳 肯 力 75.18 9.34% 表 处 理 合 计 752.93 93.50% 外 协 加 工 费 金 额 805.26 100.00% 绵 阳 力 安 913.80 63.74% 热 处 理 等 绵 阳 万 茂 195.14 13.61% 热 表 处 理 等 绵 阳 致 兴 123.06 8.58% 表 处 理 等 绵 阳 双 环 111.36 7.77% 表 处 理 等 绵 阳 肯 力 ( 圣 达 ) 73.16 5.10% 表 处 理 合 计 1,416.52 98.80% 外 协 加 工 费 金 额 1,433.63 100.00% 报 告 期 内, 公 司 外 协 加 工 金 额 占 生 产 成 本 比 例 在 10% 以 下 前 五 名 外 协 供 应 商 的 外 协 加 工 金 额 占 外 协 总 金 额 的 90% 以 上,2011 年 绵 阳 力 安 占 比 最 高,2011 年 底 公 司 已 收 购 该 公 司 热 处 理 的 主 要 经 营 性 资 产 ;2013 年 爱 恩 邦 德 外 协 加 工 金 额 较 高 主 要 系 由 于 公 司 152B 型 号 挺 柱 于 2013 年 开 始 批 量 生 产, 该 挺 柱 为 涂 层 挺 柱, 爱 恩 邦 德 为 涂 层 工 艺 外 协 供 应 商 之 一 2 坯 料 采 购 前 五 名 供 应 商 金 额 年 份 客 户 坯 料 采 购 金 额 2014 年 1-9 月 2013 年 度 占 坯 料 采 购 总 额 的 比 例 内 容 单 位 : 万 元 成 都 鑫 长 源 2,575.19 16.75% 挺 柱 筒 体 张 紧 器 壳 体 VVT 阀 体 外 壳 毛 坯 绵 阳 富 乐 源 2,253.18 14.65% 挺 柱 柱 体 柱 塞 张 紧 器 阀 体 弹 簧 绵 阳 天 铭 1,481.83 9.64% 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 绵 阳 瑞 德 1,296.84 8.43% 挺 柱 筒 体 毛 坯 绵 阳 德 坤 1,119.78 7.28% 合 计 8,726.82 56.76% 坯 料 采 购 金 额 15,376.20 100.00% 挺 柱 柱 体 柱 塞 球 塞 毛 坯, 张 紧 器 壳 体 毛 坯 喷 嘴 毛 坯 和 机 加 等 成 都 鑫 长 源 3,186.19 16.90% 挺 柱 筒 体 张 紧 器 壳 体 VVT 阀 体 外 壳 毛 坯 绵 阳 富 乐 源 2,417.12 12.82% 挺 柱 柱 体 柱 塞 张 紧 器 阀 体 弹 簧 绵 阳 天 铭 1,915.34 10.16% 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 绵 阳 瑞 德 1,356.86 7.20% 挺 柱 筒 体 毛 坯 绵 阳 德 坤 1,193.70 6.33% 合 计 10,069.21 53.40% 坯 料 采 购 金 额 18,856.94 100.00% 挺 柱 柱 体 柱 塞 球 塞 毛 坯, 张 紧 器 壳 体 毛 坯 喷 嘴 毛 坯 和 机 加 等 1-1-153
2012 年 度 2011 年 度 成 都 鑫 长 源 2,156.03 16.57% 挺 柱 筒 体 张 紧 器 壳 体 VVT 阀 体 外 壳 毛 坯 绵 阳 志 达 2,137.52 16.43% 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 张 紧 器 摇 臂 毛 坯 绵 阳 天 铭 1,540.50 11.84% 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 绵 阳 富 乐 源 1,143.44 8.79% 挺 柱 柱 体 柱 塞 张 紧 器 阀 体 弹 簧 绵 阳 德 成 977.61 7.52% 摇 臂 张 紧 器 VVT 相 位 器 毛 坯 合 计 7,955.10 61.16% 坯 料 采 购 金 额 13,008.00 100.00% 绵 阳 志 达 3,081.90 27.78% 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 张 紧 器 摇 臂 毛 坯 成 都 鑫 长 源 1,215.85 10.96% 挺 柱 筒 体 张 紧 器 壳 体 VVT 阀 体 外 壳 毛 坯 绵 阳 德 成 989.95 8.92% 摇 臂 张 紧 器 VVT 相 位 器 毛 坯 绵 阳 金 源 950.21 8.56% 挺 柱 筒 体 绵 阳 天 铭 910.11 8.20% 挺 柱 筒 体 柱 体 柱 塞 合 计 7,148.02 64.43% 坯 料 采 购 金 额 11,094.39 100.00% 2011 到 2013 年 度, 公 司 对 前 五 名 供 应 商 的 坯 料 采 购 比 例 呈 逐 年 降 低 趋 势 (2) 采 购 价 格 公 允 性 1 外 协 定 价 方 式 公 司 对 成 熟 产 品 项 目 采 购 的 外 协 定 价, 一 般 是 在 公 司 年 度 供 应 商 配 套 会 时 与 外 协 供 应 商 协 商 统 一 对 每 一 产 品 及 每 道 工 序 进 行 定 价 ; 对 新 品 开 发 项 目 采 购 的 外 协 定 价, 一 般 是 通 过 向 外 协 供 应 商 询 价 后 协 商 定 价 具 体 定 价 流 程 及 定 价 公 允 性 分 析 见 本 节 四 主 营 业 务 的 具 体 情 况 之 ( 二 ) 主 要 产 品 的 原 材 料 能 源 及 其 供 应 情 况 之 4. 公 司 前 十 名 供 应 商 合 计 采 购 金 额 及 占 同 期 采 购 比 重 的 分 析 2 主 要 外 协 供 应 商 与 公 司 关 联 关 系 情 况 核 查 公 司 上 述 各 主 要 外 协 供 应 商 公 司 实 际 控 制 人 及 控 股 股 东 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 均 已 于 2014 年 12 月 出 具 了 关 于 与 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 及 其 关 联 方 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 之 关 系 事 宜 的 声 明 确 认 函 以 及 关 于 与 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 外 协 厂 商 之 关 系 事 宜 的 声 明 确 认 函, 确 认 : 报 告 期 内, 公 司 及 其 实 际 控 制 人 控 股 股 东 及 其 控 制 的 公 司 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 近 亲 属 与 各 主 要 外 协 供 应 商 在 产 权 关 系 资 产 业 务 人 员 机 构 财 务 等 方 面 均 相 互 独 立, 不 存 在 任 何 关 联 关 系, 不 存 在 委 托 持 股 及 代 持 股 的 情 形 经 核 查, 保 荐 机 构 认 为, 报 告 期 内 发 行 人 各 主 要 外 协 供 应 商 与 发 行 人 发 行 人 实 际 控 制 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 之 间 不 存 在 关 联 关 系 (3) 外 协 风 险 控 制 1-1-154
为 加 强 外 协 的 产 品 质 量 成 本 管 理 及 供 货 能 力 的 风 险 控 制, 公 司 采 取 了 包 括 制 定 严 格 的 外 协 加 工 商 选 择 标 准 和 程 序 选 择 多 家 供 应 商 重 视 对 外 协 加 工 商 的 后 续 管 理 和 考 核 等 措 施 1 公 司 建 立 了 一 系 列 的 采 购 和 外 协 内 控 制 度 为 加 强 对 采 购 和 外 协 的 管 理 以 便 更 好 的 满 足 生 产 需 要, 公 司 已 制 订 了 物 资 采 购 管 理 制 度 零 部 件 采 购 计 划 管 理 办 法 外 协 新 品 控 制 规 定 外 协 产 品 加 工 管 理 办 法 关 于 质 量 索 赔 管 理 办 法 外 购 外 协 件 库 房 ( 待 检 ) 管 理 办 法 等 规 章 制 度, 对 委 外 采 购 和 外 协 的 具 体 流 程 进 行 了 明 确 规 定, 涵 盖 了 供 应 商 开 发 采 购 定 价 结 算 风 险 控 制 等 各 个 方 面 2 建 立 了 严 格 的 外 协 供 应 商 选 择 程 序 为 保 证 采 购 和 外 协 的 产 品 质 量 稳 定 可 靠 交 货 及 时, 公 司 通 过 各 种 控 制 制 度 和 手 段, 选 择 具 备 一 定 开 发 实 力 加 工 手 段 完 备 组 织 结 构 完 整 管 理 和 质 量 控 制 经 验 丰 富 的 厂 家 作 为 公 司 外 协 供 应 商, 与 之 建 立 合 作 关 系 以 下 为 外 协 供 应 商 开 发 的 主 要 程 序 : A. 初 选 外 协 供 应 商 程 序 技 术 中 心 下 发 产 品 试 制 明 细 表, 采 购 部 采 购 员 通 过 多 种 渠 道 寻 找 潜 在 供 应 商, 包 括 同 行 业 推 荐 走 访 调 查 利 用 网 络 行 业 展 会 或 其 他 资 料 等, 并 根 据 开 发 积 极 性 预 期 质 量 保 证 能 力 预 期 开 发 进 度 价 格 意 向 等 因 素 确 定 拟 选 供 应 商, 并 要 求 有 合 作 意 向 的 供 应 商 填 写 企 业 概 况 调 查 表 采 购 部 对 企 业 概 况 调 查 表 进 行 初 步 评 价, 并 填 写 拟 选 供 方 推 荐 表, 报 由 采 购 部 技 术 中 心 和 品 管 部 推 荐 人 员 共 同 组 成 的 供 方 审 核 小 组 进 行 现 场 评 审 采 购 部 组 织 供 方 审 核 小 组 对 拟 选 供 应 商 的 质 量 体 系 和 工 艺 条 件 进 行 评 审, 主 要 评 审 要 素 包 括 : 设 备 和 生 产 能 力 技 术 研 发 能 力 生 产 管 理 体 系 市 场 声 誉 供 货 业 绩 等 B. 遴 选 合 格 外 协 供 应 商 确 定 拟 选 供 应 商 后, 采 购 部 将 向 其 发 放 试 制 用 图, 公 司 在 经 过 合 同 评 审 程 序 评 审 后 与 其 签 订 试 制 加 工 合 同, 规 定 双 方 的 责 任 与 义 务, 明 确 意 向 价 格 开 发 进 度 达 到 批 生 产 能 力 的 日 期 质 量 要 求 技 术 资 料 保 密 样 品 制 造 数 量 检 验 和 认 可 标 准 等 条 款 1-1-155
拟 选 供 应 商 按 要 求 时 间 供 样, 由 品 管 部 检 验 合 格 后, 经 公 司 技 术 中 心 主 任 会 签 品 管 部 主 任 采 购 部 经 理 批 准 后 转 入 小 批 工 装 样 件 阶 段 供 应 商 小 批 工 装 样 件 及 相 关 资 料 合 格 后, 供 方 审 核 小 组 对 拟 选 供 应 商 的 质 量 技 术 订 单 执 行 情 况 和 供 货 能 力 等 进 行 进 一 步 审 核 经 考 核 合 格 并 经 总 经 理 批 准, 确 定 为 合 格 供 应 商, 并 纳 入 合 格 供 方 名 单 及 公 司 采 购 资 源 网 络 进 行 管 理, 按 供 方 综 合 评 定 标 准 及 管 理 办 法 动 态 地 决 定 供 货 份 额 3 建 立 严 格 的 外 协 成 本 控 制 机 制 公 司 采 购 部 下 设 外 协 成 本 控 制 计 划 组, 主 要 通 过 协 调 相 关 部 门 与 供 应 商 共 同 确 定 外 购 坯 料 工 艺 方 案 促 进 外 协 供 应 商 引 入 新 工 艺 技 术 和 新 设 备 库 存 管 理 及 引 入 竞 争 机 制 等 措 施 来 实 现 对 外 协 生 产 成 本 的 控 制, 具 体 方 式 如 下 : 首 先, 协 调 技 术 中 心 在 产 品 设 计 时 充 分 考 虑 外 协 供 应 商 毛 坯 成 型 工 艺 及 粗 加 工 精 度 来 确 定 毛 坯 件 的 最 佳 尺 寸 及 粗 加 工 的 最 佳 经 济 进 度, 减 少 毛 坯 成 型 中 的 材 料 损 耗 和 提 高 粗 加 工 效 率 ; 其 次, 定 期 对 外 协 供 应 商 的 工 艺 设 备 及 现 场 管 理 情 况 进 行 调 查, 并 与 搜 集 的 国 内 外 目 前 最 先 进 的 加 工 工 艺 加 工 设 备 进 行 比 对, 并 通 过 每 年 年 初 召 开 的 供 应 商 配 套 会 对 外 协 供 应 商 提 出 下 年 工 艺 改 进 目 标 及 成 本 控 制 目 标, 促 进 外 协 供 应 商 引 进 先 进 的 设 备 加 工 工 艺 方 法 及 进 行 生 产 工 艺 流 程 改 造, 通 过 提 高 设 备 自 动 化 水 平 和 工 艺 改 进 来 提 高 外 协 加 工 生 产 效 率, 降 低 人 工 成 本 和 制 造 费 用 ; 再 次, 通 过 引 入 新 工 艺 和 高 效 率 的 外 协 厂 家 及 对 各 外 协 厂 家 采 购 比 例 的 变 动 调 整 等 竞 争 机 制 的 运 用, 来 促 进 新 老 外 协 厂 家 不 断 引 入 新 工 艺 新 设 备 来 降 低 制 造 成 本 ; 最 后, 通 过 对 外 协 供 应 链 的 管 理, 实 现 外 协 采 购 与 公 司 生 产 的 无 缝 连 接, 降 低 坯 料 及 在 产 品 的 库 存 占 用 4 严 格 的 外 协 采 购 流 程 A. 签 订 年 度 采 购 合 同 在 每 年 年 初 ( 或 上 年 年 末 ) 供 应 商 配 套 会 期 间, 采 购 部 根 据 商 务 部 年 度 预 测 计 划 编 制 外 协 零 部 件 采 购 总 体 计 划, 并 对 采 购 总 体 计 划 进 行 分 解 ; 针 对 每 一 零 部 件 产 品 的 采 购 需 求 制 定 具 体 年 度 采 购 计 划 及 目 标 成 本 价 格, 邀 约 2 至 3 家 合 格 外 协 供 应 商 进 行 议 价 或 者 竞 标 ; 最 终 根 据 各 外 协 供 应 商 的 供 货 质 量 报 价 交 货 表 现 等 因 素 综 合 确 定 各 外 协 供 应 商 供 货 份 额, 签 订 年 度 采 购 合 同 1-1-156
B. 执 行 月 度 采 购 订 单 每 月 5 日, 公 司 依 据 前 三 个 月 实 际 执 行 订 单 情 况 编 制 次 月 预 计 生 产 计 划, 转 交 生 产 部 门 和 采 购 部 门, 由 采 购 部 门 和 生 产 部 门 综 合 考 虑 当 前 正 在 执 行 订 单 情 况 统 一 安 排 采 购 和 生 产 准 备 工 作 采 购 部 根 据 合 格 供 方 名 单 和 相 关 供 应 商 月 度 考 核 业 绩, 向 相 关 供 应 商 下 达 月 度 采 购 计 划, 并 将 采 购 计 划 提 交 给 外 协 库 房 各 供 应 商 对 标 的 数 量 交 货 日 期 予 以 确 认 采 购 产 品 入 库 时, 存 入 外 协 库 房 待 检 区, 库 管 员 对 零 部 件 的 型 号 数 量 供 应 商 是 否 检 验 入 厂 日 期 等 进 行 标 识, 品 管 部 对 产 品 进 行 抽 样 检 查, 合 格 以 后 库 管 员 办 理 入 库 手 续, 不 合 格 产 品 按 质 量 管 理 不 合 格 程 序 进 行 处 理 外 协 库 库 管 员 对 产 品 的 存 放 标 识 数 量 统 计 负 责, 确 保 账 实 相 符 如 出 现 报 检 数 量 与 实 际 不 符 的, 由 采 购 员 查 明 原 因, 分 清 责 任, 及 时 处 理 为 确 保 采 购 产 品 实 物 正 常 流 转, 做 到 账 账 账 表 账 实 相 符, 库 管 员 根 据 收 发 凭 证 按 供 应 商 单 位 产 品 名 称 逐 笔 登 记, 每 月 25 日 后 二 天 内 将 月 度 外 购 产 品 收 发 存 统 计 表 和 相 关 资 料 报 财 务 部 门, 并 取 得 当 月 供 应 商 收 发 存 数 量 确 认 证 明, 财 务 部 根 据 报 送 资 料, 对 供 应 商 按 采 购 合 同 约 定 进 行 付 款 操 作 5 统 一 的 结 算 方 式 公 司 与 供 应 商 之 间 主 要 以 承 兑 汇 票 方 式 或 现 款 方 式 进 行 款 项 结 算 供 应 商 在 每 月 26 日 前 根 据 公 司 的 入 库 数 开 票, 公 司 在 收 到 发 票 后 60 个 工 作 日 次 月 支 付 货 款, 货 款 以 承 兑 汇 票 或 扣 6 个 月 当 期 贴 现 利 率 的 利 息 后 现 款 支 付 6 建 立 淘 汰 机 制 公 司 每 年 初 与 各 供 应 商 签 订 年 度 采 购 合 同 质 量 保 证 协 议 和 保 密 协 议 如 果 供 货 能 力 不 能 满 足 供 货 需 求 的, 供 应 商 除 进 行 技 改 扩 能 外 还 需 做 出 供 货 承 诺, 违 反 承 诺 供 应 商 将 面 临 被 处 罚 和 被 新 的 供 应 商 替 代 的 风 险 在 现 有 供 应 商 优 胜 劣 汰 的 基 础 上, 公 司 注 重 对 供 应 商 的 培 养 和 提 高, 通 过 供 货 业 绩 考 核 现 场 质 量 审 查 质 量 改 进 计 划 综 合 体 系 评 价 等 的 实 施 促 进 供 应 商 的 发 展, 同 时 引 进 新 的 有 竞 争 能 力 的 供 应 商, 对 现 有 配 套 体 系 提 供 更 多 可 利 用 资 源, 形 成 新 的 竞 争 关 系 和 制 约 关 系 7 选 择 多 家 外 协 供 应 商 为 了 避 免 外 协 集 中 风 险, 公 司 每 类 外 协 工 艺 一 般 配 备 两 到 三 家 供 应 商, 对 于 每 个 型 号 产 品 通 常 定 点 一 到 两 家 供 应 ; 并 根 据 各 家 交 付 产 品 表 现 和 质 量 表 现 进 行 1-1-157
动 态 管 理 和 考 核, 在 供 应 商 之 间 形 成 较 为 充 分 的 竞 争 关 系, 从 而 保 证 了 其 提 供 的 产 品 质 量 价 格 及 供 货 进 度 公 司 各 主 要 外 协 供 应 商 提 供 的 外 协 服 务 分 别 为 : 主 要 外 协 工 序 毛 坯 成 型 粗 加 工 热 处 理 主 要 外 协 供 应 商 绵 阳 志 达 绵 阳 金 源 绵 阳 天 铭 成 都 鑫 长 源 绵 阳 燊 达 绵 阳 六 合 绵 阳 德 成 绵 阳 富 乐 源 绵 阳 瑞 德 绵 阳 开 意 绵 阳 德 坤 等 绵 阳 志 达 绵 阳 金 源 绵 阳 天 铭 成 都 鑫 长 源 绵 阳 燊 达 成 都 建 宏 绵 阳 六 合 绵 阳 德 坤 等 绵 阳 力 安 绵 阳 万 茂 绵 阳 双 环 绵 阳 宇 华 等 表 处 理 绵 阳 致 兴 梯 爱 司 绵 阳 肯 力 绵 阳 万 茂 爱 恩 邦 德 等 8 采 取 技 术 保 密 措 施 在 与 外 协 供 应 商 的 合 作 过 程 中, 公 司 十 分 重 视 技 术 保 密 工 作, 如 公 司 与 供 应 商 合 作 伊 始 即 签 订 保 密 协 议, 禁 止 供 应 商 向 竞 争 对 手 提 供 产 品 和 公 司 相 关 商 业 秘 密 技 术 信 息 等 ; 加 强 对 外 来 人 员 ( 含 供 应 商 人 员 ) 管 理, 以 防 止 外 来 人 员 窃 取 公 司 的 机 密 ; 进 行 工 艺 技 术 隔 离, 包 括 各 类 零 部 件 分 别 由 不 同 的 专 业 厂 家 提 供, 分 散 了 可 能 的 技 术 集 中 泄 露 风 险 ; 公 司 外 购 的 半 成 品 零 部 件 仅 向 供 应 商 提 供 半 成 品 图 等 (4) 外 协 生 产 模 式 对 公 司 业 务 独 立 性 的 影 响 报 告 期 内, 外 协 供 应 商 向 公 司 提 供 的 坯 料 和 外 协 加 工 金 额 占 生 产 成 本 比 例 较 高, 但 该 情 况 不 会 对 公 司 业 务 独 立 性 造 成 实 质 性 影 响 1 采 用 外 协 生 产 方 式 是 行 业 发 展 的 选 择 从 汽 车 行 业 看, 随 着 各 大 汽 车 厂 商 为 适 应 市 场 多 样 化 需 求 对 整 车 生 产 方 式 的 改 变, 逐 渐 降 低 零 部 件 的 自 制 率, 并 采 取 零 部 件 全 球 采 购 的 策 略, 整 车 厂 和 零 部 件 企 业 之 间 的 分 工 模 式 发 生 了 重 要 的 变 化, 从 原 有 的 大 而 全 模 式 变 为 专 业 化 分 工 协 作 模 式, 逐 渐 与 供 应 商 形 成 同 步 协 作 战 略 伙 伴 式 的 合 作 关 系, 零 部 件 厂 商 越 来 越 深 地 介 入 到 整 车 的 开 发 和 生 产 过 程 对 于 各 级 汽 车 零 部 件 供 应 商 也 是 同 样 如 此 公 司 在 每 一 个 工 序 或 产 品 选 择 2 至 3 家 供 应 商, 并 进 行 紧 密 合 作, 既 可 以 提 高 产 品 质 量 和 供 货 及 时 性, 又 能 同 步 促 进 技 术 进 步 降 低 产 品 成 本, 有 利 于 提 高 本 企 业 包 含 质 量 稳 定 能 力 快 速 响 应 能 力 在 内 的 综 合 竞 争 力 2 公 司 的 业 务 发 展 不 存 在 严 重 依 赖 外 协 供 应 商 情 形 公 司 主 要 核 心 生 产 工 序 为 热 处 理 精 密 加 工 测 试 装 配 等, 核 心 竞 争 力 体 现 在 研 发 水 平 产 品 开 发 能 力 及 时 供 货 能 力 等 而 目 前 外 协 的 坯 料 生 产 工 艺 涉 及 毛 坯 成 型 和 粗 加 工 等, 外 协 加 工 工 序 主 要 涉 及 表 处 理 粗 加 工 等, 这 些 产 品 前 1-1-158
端 生 产 工 艺 不 属 于 公 司 的 核 心 业 务 环 节, 因 此 采 用 外 协 模 式 不 会 对 公 司 核 心 业 务 发 展 造 成 影 响 3 公 司 在 工 艺 技 术 上 不 存 在 严 重 依 赖 外 协 供 应 商 情 形 公 司 向 供 应 商 采 购 的 坯 料 和 加 工 服 务 生 产 工 艺 流 程 包 括 毛 坯 成 型 ( 铸 造 冷 挤 压 冲 压 连 续 冲 压 锻 压 粉 末 冶 金 ) 车 削 磨 削 表 处 理 机 加 等, 主 要 使 用 铸 造 设 备 挤 压 机 车 床 冲 床 回 火 炉 锅 炉 抛 丸 机 冷 镦 设 备 等 通 用 设 备, 生 产 工 艺 主 要 涉 及 墩 坯 挤 坯 冷 镦 粗 车 清 洗 倒 角 车 削 退 火 回 火 粗 磨 等 较 为 普 通 的 生 产 技 术 因 此, 外 协 技 术 的 通 用 性 保 证 了 公 司 外 部 可 选 资 源 充 足, 公 司 在 技 术 上 对 供 应 商 不 存 在 较 大 的 依 赖 性 综 上 所 述, 经 过 十 几 年 的 发 展, 这 种 自 主 生 产 与 外 协 相 结 合 的 生 产 模 式, 最 大 限 度 提 高 了 公 司 的 生 产 能 力 和 综 合 竞 争 力 首 先, 公 司 在 精 加 工 主 业 生 产 方 面 集 中 了 更 多 的 精 力 投 入 了 更 多 的 研 发 力 量, 并 将 核 心 技 术 人 员 更 多 的 用 于 产 品 设 计 和 关 键 工 艺 的 攻 克, 在 汽 车 发 动 机 零 部 件 的 设 计 工 艺 开 发 精 密 加 工 装 配 综 合 性 能 测 试 台 架 试 验 方 面 取 得 了 快 速 的 进 展 其 次, 公 司 市 场 份 额 逐 年 扩 大, 报 告 期 收 入 利 润 大 幅 增 加 (5) 外 协 加 工 的 商 品 转 结 存 货 的 具 体 政 策 公 司 整 个 采 购 及 外 协 加 工 过 程 涉 及 采 购 坯 料 ( 非 供 料 外 协 ) 车 间 领 料 申 请 外 协 加 工 ( 供 料 外 协 ) 及 外 协 发 料 外 协 材 料 收 回 车 间 领 用 完 工 产 品 入 库 等 公 司 采 购 生 产 及 外 协 环 节 中 的 核 算 实 物 及 单 据 流 转 内 部 控 制 等 情 况 如 下 : 对 外 协 加 工 商 品 的 核 算 实 物 及 单 据 流 转 内 部 控 制 等 情 况 如 下 : 1 外 购 坯 料 ( 非 供 料 外 协 采 购 ) 公 司 在 每 月 5 日 依 据 前 三 个 月 实 际 执 行 订 单 情 况 编 制 次 月 预 计 生 产 计 划, 转 交 生 产 部 门 和 采 购 部 门, 由 采 购 部 门 和 生 产 部 门 综 合 考 虑 当 前 正 在 执 行 订 单 情 况 统 一 安 排 采 购 和 生 产 准 备 工 作 采 购 部 根 据 合 格 供 方 名 单 和 相 关 供 应 商 月 度 考 核 业 绩, 向 相 关 供 应 商 下 达 月 度 采 购 计 划, 并 将 采 购 计 划 提 交 给 外 购 库 房 各 供 应 商 对 标 的 数 量 交 货 日 期 予 以 确 认 公 司 收 取 坯 料 时, 供 应 商 需 依 据 其 已 完 成 的 坯 料 工 序 情 况, 填 制 公 司 提 供 的 产 品 工 艺 跟 踪 单, 确 认 其 相 关 加 工 信 息 该 单 据 从 外 购 到 生 产 再 到 最 后 的 完 工 入 库 自 始 至 终 跟 随 该 批 产 品 坯 料 入 外 购 库 后, 外 购 库 管 员 编 制 零 部 件 材 料 标 识 卡 注 明 产 品 名 称 待 1-1-159
检 数 量 等 信 息, 并 将 坯 料 送 入 品 管 部 检 验, 对 于 检 验 不 合 格 的 坯 料 退 还 给 供 应 商 不 予 入 库, 对 于 检 验 合 格 的 坯 料, 外 购 库 管 员 编 制 外 购 入 库 单, 并 将 入 库 数 量 对 应 的 产 品 型 号 批 次 规 格 等 信 息 登 记 入 K3 系 统 供 应 商 每 月 25 日 根 据 与 公 司 核 对 后 的 外 购 入 库 单 汇 总 的 数 量 和 金 额 开 具 发 票 ; 公 司 财 务 依 据 经 审 核 的 外 购 入 库 单 汇 总 和 发 票, 进 行 账 务 处 理, 账 务 处 理 为 : 借 记 : 原 材 料, 贷 记 : 应 付 账 款 2 车 间 领 用 坯 料 各 车 间 根 据 生 产 计 划 填 制 领 料 单 向 外 购 库 领 料,K3 系 统 登 记 各 车 间 领 料 规 格 型 号 数 量 及 金 额 等, 财 务 部 门 根 据 领 料 单 及 K3 系 统 记 录 进 行 账 务 处 理, 账 务 处 理 为 : 借 记 生 产 成 本 基 本 生 产 原 材 料, 贷 记 原 材 料 原 材 料 领 用 按 照 全 月 一 次 加 权 平 均 价 格 入 账 3 申 请 外 协 及 外 协 发 料 各 车 间 需 外 协 加 工 产 品 时, 需 依 据 经 审 核 的 外 协 加 工 审 批 单, 将 生 产 车 间 的 在 产 品 ( 及 生 产 车 间 领 用 的 尚 未 使 用 的 坯 料 等 ) 调 入 外 协 库 ; 外 协 库 编 制 委 外 加 工 产 品 出 库 单 并 及 时 将 外 协 加 工 物 资 发 至 外 协 厂 商, 外 协 库 管 员 在 K3 系 统 中 记 录 外 协 出 库 产 品 的 规 格 型 号 批 次 数 量 金 额 等 公 司 财 务 部 门 将 外 协 的 产 品 作 为 在 产 品 核 算, 账 务 上 不 进 行 处 理, 定 期 通 过 核 实 K3 系 统 中 记 录 的 外 协 出 库 产 品 数 据 等 资 料 来 管 理 外 协 加 工 物 资 的 数 量 及 金 额 4 外 协 材 料 收 回 外 协 材 料 收 回 外 协 库, 外 协 库 管 员 在 K3 系 统 中 记 录 外 协 入 库 产 品 的 规 格 型 号 批 次 数 量 金 额 等 ; 财 务 部 根 据 经 审 核 的 委 外 加 工 产 品 入 库 单 及 外 协 发 票 进 行 账 务 处 理, 账 务 处 理 为 : 借 记 生 产 成 本 基 本 生 产 外 协 加 工 费, 贷 记 应 付 账 款 外 协 库 库 管 员 每 日 对 外 协 库 进 行 盘 点, 每 月 与 外 协 单 位 进 行 核 对, 每 半 年 委 派 采 购 人 员 赴 外 协 厂 商 处 进 行 实 物 盘 点 5 车 间 领 用 已 收 回 委 外 加 工 半 成 品 车 间 向 外 协 库 领 用 已 委 外 加 工 完 成 的 产 品, 外 协 库 管 员 在 K3 系 统 中 记 录 生 产 领 用 产 品 的 规 格 型 号 批 次 数 量 金 额 等 公 司 财 务 不 进 行 账 务 处 理 6 完 工 产 品 入 库 车 间 生 产 完 工 后 将 完 工 产 成 品 交 入 成 品 库, 财 务 部 根 据 本 月 完 工 产 品 的 规 格 1-1-160
及 型 号 归 集 成 本 费 用, 将 外 协 产 品 的 直 接 成 本 ( 含 外 协 加 工 费 ) 间 接 成 本 等 结 转 库 存 商 品 账 务 处 理 : 借 记 库 存 商 品, 贷 记 生 产 成 本 基 本 生 产 原 材 料 贷 记 生 产 成 本 基 本 生 产 外 协 加 工 费 上 述 3 申 请 外 协 及 外 协 发 料 ( 供 料 外 协 ) 4 外 协 材 料 收 回 环 节 是 发 行 人 供 料 外 协 环 节 的 主 要 流 程 及 外 协 加 工 商 品 结 转 存 货 的 主 要 方 式 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 外 协 加 工 商 品 结 转 存 货 的 具 体 政 策 符 合 企 业 会 计 准 则 的 要 求, 切 合 企 业 的 实 际 生 产 经 营 状 况 申 报 会 计 师 认 为, 发 行 人 外 协 加 工 商 品 结 转 存 货 的 具 体 政 策 符 合 企 业 会 计 准 则 的 要 求 五 与 业 务 相 关 的 主 要 固 定 资 产 及 无 形 资 产 ( 一 ) 固 定 资 产 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 主 要 固 定 资 产 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 类 别 账 面 原 值 累 计 折 旧 账 面 净 值 成 新 率 房 屋 及 建 筑 物 1,835.24 340.67 1,494.57 81.44% 机 器 设 备 22,394.07 5,193.90 17,200.16 76.81% 运 输 设 备 131.22 36.47 94.74 72.20% 电 子 设 备 205.36 72.65 132.71 64.62% 其 他 设 备 249.12 97.52 151.60 60.85% 合 计 24,815.02 5,741.22 19,073.79 76.86% 公 司 固 定 资 产 目 前 使 用 状 态 良 好, 到 2014 年 9 月 末 总 体 成 新 率 为 76.86%, 未 计 提 资 产 减 值 准 备 1. 报 告 期 内 各 产 品 的 产 能 与 机 器 设 备 原 值 变 化 情 况 报 告 期 末 按 产 品 线 划 分 公 司 机 器 设 备 原 值 期 末 余 额 变 化 情 况 单 位 : 万 元 机 器 设 备 原 值 构 成 2014 年 9 月 末 2013 年 末 2012 年 年 末 2011 年 年 末 液 压 挺 柱 产 品 线 6,049.84 4,784.31 3,738.10 1,727.69 机 械 挺 柱 产 品 线 2,618.94 2,592.30 2,044.37 1,191.87 可 变 气 门 系 统 产 品 线 6,123.89 5,451.06 3,004.70 1,625.17 张 紧 器 产 品 线 1,023.88 1,060.97 508.62 408.83 摇 臂 产 品 线 651.50 481.45 332.07 325.87 精 密 零 部 件 车 间 4,206.49 2,988.78 其 他 1,719.53 1,545.46 1,266.22 632.53 1-1-161
合 计 22,394.07 18,904.34 10,894.08 5,911.96 注 : 精 密 零 部 件 车 间 目 前 主 要 生 产 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 精 密 零 部 件 等 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末 公 司 机 器 设 备 原 值 分 别 5,911.96 万 元 10,894.08 万 元 18,904.34 万 元 和 22,394.07 万 元 产 品 各 产 品 产 能 与 每 万 套 产 能 的 机 器 设 备 投 资 额 产 能 ( 万 套 ) 2014 年 2013 年 2012 年 2011 年 每 万 套 产 能 的 机 器 设 备 投 资 额 ( 万 元 / 万 套 ) 2014 年 2013 年 2012 年 底 2011 年 9 月 末 1. 液 压 挺 柱 2,500 2,000 1,250 1,100 2.42 2.39 2.99 1.57 2. 机 械 挺 柱 4,000 4,000 3,000 2,500 0.65 0.65 0.68 0.48 3. 可 变 气 门 系 统 60 60 30 20 102.06 90.85 100.16 81.26 4. 张 紧 器 200 200 150 100 5.12 5.30 3.39 4.09 5. 摇 臂 400 300 300 300 1.63 1.60 1.11 1.09 6. 高 压 油 泵 泵 壳 50 30 - - 84.13 99.63 - - 注 :1. 每 万 套 产 能 的 设 备 投 资 额 = 各 产 品 机 器 设 备 年 末 原 值 / 当 年 产 能 ; 2. 由 于 喷 嘴 和 高 压 油 泵 挺 柱 目 前 产 量 均 不 大, 尚 未 作 为 独 立 车 间 管 理, 生 产 分 别 依 赖 于 张 紧 器 生 产 车 间 和 液 压 挺 柱 车 间, 故 上 表 未 单 独 统 计 喷 嘴 和 高 压 油 泵 挺 柱 的 产 能 及 机 器 设 备 投 入 情 况 ; 3. 因 募 集 资 金 预 先 投 入,2012 年 和 2013 年 液 压 挺 柱 和 可 变 气 门 系 统 产 品 产 能 均 较 上 年 有 所 增 长 2012 年, 发 行 人 液 压 挺 柱 设 备 投 资 额 较 高 主 要 系 由 于 发 行 人 与 神 龙 汽 车 签 订 的 FLJ152B( 配 套 EC5 机 型 ) 及 FLJ151( 配 套 EW 机 型 ) 型 号 液 压 挺 柱 项 目 需 于 2013 年 大 批 量 供 货 (2013 年 上 述 产 品 配 套 收 入 超 过 4,900 万 元 ), 因 而 发 行 人 2012 年 为 该 项 目 专 门 设 立 了 生 产 车 间 同 时 采 购 了 大 量 生 产 设 备 ( 约 1,800 万 ), 由 于 该 年 末 产 能 未 完 全 释 放, 故 导 致 2012 年 末 液 压 挺 柱 每 万 套 产 能 的 机 器 设 备 投 资 额 高 于 2011 年 和 2013 年 可 变 气 门 系 统 设 备 与 产 能 的 匹 配 关 系 波 动 较 大 主 要 系 由 于 可 变 气 门 系 统 产 品 2011 年 开 始 批 量 生 产, 随 着 客 户 需 求 的 持 续 增 长, 发 行 人 于 2012 年 和 2013 年 投 入 了 大 量 资 金 购 置 其 生 产 设 备 2013 年 随 着 公 司 对 高 压 油 泵 泵 壳 产 品 设 备 的 投 入, 该 产 品 线 投 资 额 达 到 2,988.78 万 元, 设 备 可 实 现 产 能 达 到 30 万 套 2013 年 该 产 品 已 实 现 产 量 24.38 万 套 销 售 量 23.20 万 套, 全 年 实 现 销 售 收 入 2,052.72 万 元 综 上, 保 荐 机 构 认 为, 报 告 期 内, 除 液 压 挺 柱 因 募 集 资 金 投 资 项 目 预 先 投 入 及 可 变 气 门 系 统 产 品 因 处 于 产 业 化 逐 步 达 产 的 过 程 中 而 产 能 变 化 较 大 外, 其 他 产 品 的 每 万 套 产 能 的 机 器 设 备 投 资 额 各 年 差 异 不 大, 固 定 资 产 的 变 化 与 产 能 的 变 动 1-1-162
情 形 匹 配 2. 主 要 生 产 设 备 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 主 要 生 产 设 备 如 下 : 单 位 : 万 元 类 型 数 量 原 值 累 计 折 旧 净 值 财 务 成 新 率 磨 床 225 5,227.18 1,585.40 3,641.79 69.67% 车 床 157 3,511.95 798.83 2,713.12 77.25% 装 配 线 36 2,889.69 612.49 2,277.20 78.80% 加 工 中 心 34 1,785.81 269.40 1,516.41 84.91% 车 削 中 心 25 1,463.77 269.97 1,202.64 82.16% 性 能 测 试 台 21 1,422.30 239.09 1,192.57 83.85% 热 处 理 设 备 21 638.45 151.55 486.90 76.26% 研 磨 机 9 557.94 47.88 510.06 91.42% 计 量 检 测 设 备 129 513.34 119.18 394.16 76.78% 分 选 机 11 479.31 140.62 338.68 70.66% 去 毛 刺 设 备 4. 462.01 119.39 342.63 74.16% 其 它 151 459.65 104.69 356.60 77.58% 激 光 焊 接 机 14 440.84 70.84 370.00 83.93% 激 光 标 刻 机 32 392.83 85.89 306.94 78.14% 超 声 波 清 洗 机 15 368.13 48.42 319.72 86.85% 车 铣 复 合 中 心 7 295.67 81.64 214.03 72.39% 压 机 51 269.55 58.38 211.17 78.34% 测 量 仪 ( 内 外 径 测 192.06 79.48 112.58 量 装 置 ) 298 58.62% 实 验 设 备 13 171.38 40.22 138.69 80.92% 空 压 机 10 117.80 35.67 82.13 69.72% 沉 降 试 验 台 13 107.22 59.33 47.89 44.66% 小 计 1,278 21,766.88 5,018.36 16,775.91 77.07% 3. 房 屋 建 筑 物 情 况 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 共 拥 有 位 于 同 一 厂 区 内 的 10 栋 厂 房, 产 权 权 属 如 下 : 序 号 证 号 所 有 权 人 坐 落 面 积 用 途 他 项 权 利 1 2 3 4 5 6 7 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0113840 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0113839 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0113838 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0113836 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0113845 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0113844 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0144743 号 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 经 开 区 板 桥 街 268 号 208 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 207 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 205 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 204 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 211 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 210 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 201 栋 1 层 1 号 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 1036.57 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 1036.57 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 1-1-163
8 9 10 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0144745 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0144742 号 绵 房 权 证 市 房 监 字 第 0144744 号 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 经 开 区 板 桥 街 268 号 202 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 209 栋 1 层 1 号 经 开 区 板 桥 街 268 号 212 栋 1 层 1 号 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 2303.77 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 1036.57 m2 厂 房 已 设 定 抵 押 上 述 房 产 的 相 关 抵 押 情 况 详 见 本 招 股 说 明 书 第 十 一 节 其 他 重 要 事 项 之 一 重 大 合 同 相 关 内 容 ( 二 ) 无 形 资 产 1. 土 地 使 用 权 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 已 取 得 4 宗 土 地 的 国 有 土 地 使 用 权 证, 面 积 总 计 为 103,034.57 平 方 米, 上 述 土 地 使 用 权 均 以 出 让 方 式 取 得 : 序 号 1 2 3 4 权 利 人 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 土 地 证 号 绵 城 国 用 (2010) 第 20873 号 绵 城 国 用 (2011) 第 20583 号 绵 城 国 用 (2011) 第 20584 号 绵 城 国 用 (2014) 第 05012 号 使 用 权 类 型 出 让 出 让 出 让 出 让 用 途 工 业 工 业 工 业 工 业 坐 落 位 置 使 用 权 面 积 ( 平 方 米 ) 经 开 区 板 桥 街 268 号 21,489.94 绵 阳 市 经 济 技 术 开 发 区 板 桥 村 11 12 社 (A 宗 ) 绵 阳 市 经 济 技 术 开 发 区 板 桥 村 11 12 社 (B 宗 ) 涪 城 区 吴 家 镇 凤 凰 村 7 8 社 7,613.4 6,127.56 60,871.95 使 用 权 终 止 日 期 2055 年 3 月 29 日 2055 年 3 月 29 日 2055 年 3 月 29 日 2062 年 1 月 3 日 上 述 房 产 的 相 关 抵 押 情 况 详 见 本 招 股 说 明 书 第 十 一 节 其 他 重 要 事 项 之 他 项 权 利 已 设 定 抵 押 已 设 定 抵 押 已 设 定 抵 押 无 一 重 大 合 同 相 关 内 容 因 政 府 规 划 调 整,2014 年 3 月 3 日, 绵 阳 市 国 土 资 源 局 绵 阳 市 人 民 政 府 与 发 行 人 签 署 了 土 地 置 换 协 议, 将 发 行 人 募 投 项 目 用 地 由 涪 城 区 吴 家 镇 凤 凰 村 八 社 土 地 ( 证 号 : 绵 城 国 用 2012 第 01213 号, 宗 地 面 积 67,804.37 平 方 米, 合 101.7066 亩 ) 置 换 为 该 宗 地 东 侧 110 米 宗 地 面 积 为 60,871.95 平 方 米 ( 合 91.3079 亩 ) 的 一 宗 工 业 用 地 ( 坐 落 于 涪 城 区 吴 家 镇 凤 凰 村 7 8 社 ) 协 议 约 定 置 换 后 新 宗 地 的 使 用 年 限 与 原 地 块 保 持 一 致 ; 因 置 换 面 积 减 少 部 分, 双 方 互 不 补 差 价 新 宗 地 的 国 有 土 地 使 用 权 证 为 绵 城 国 用 2014 第 05012 号 ( 使 用 权 面 积 为 60,871.95 平 方 米 ) 2. 商 标 (1) 公 司 商 标 使 用 情 况 截 至 本 招 股 书 签 署 日 之 日, 发 行 人 共 有 17 项 注 册 商 标, 涵 盖 了 液 压 挺 柱 1-1-164
机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 发 动 机 可 变 气 门 系 统 ( 节 油 器 电 磁 阀 ) 喷 嘴 ( 发 动 机 喷 油 嘴 ) 汽 车 发 动 机 用 机 油 泵 等 多 项 发 动 机 零 部 件 产 品, 具 体 情 况 如 下 : 序 号 商 标 名 称 注 册 号 1 4613042 2 8748578 3 9447757 4 9447758 5 9447755 6 9447754 7 9447759 8 11204252 核 定 类 别 第 7 类 第 7 类 第 7 类 第 7 类 第 12 类 第 7 类 第 7 类 商 品 选 项 ( 发 动 机 用 进 排 气 管 ; 液 压 挺 柱 ; 气 门 摇 臂 ; 自 动 张 紧 器 ; 空 气 压 缩 器 ; 铸 造 ( 锭 ) 机 ; 汽 油 机 ; 泵 ( 机 器 ; 发 动 机 或 马 达 部 件 ); 车 辆 清 洗 装 置 ; 汽 车 维 修 设 备 ( 节 油 器 ; 发 动 机 喷 油 嘴 ; 泵 ( 机 器 发 动 机 或 马 达 部 件 ); 汽 车 发 动 机 用 机 油 泵 ; 汽 车 发 动 机 用 汽 油 泵 ; 阀 ( 机 器 零 件 ); 机 器 发 动 机 和 引 擎 的 液 压 控 制 器 ; 液 压 阀 ; 调 压 阀 ; 电 磁 阀 ; 增 压 机 ; 液 压 元 件 ( 不 包 括 车 辆 液 压 系 统 ); 液 压 耦 合 器 ; 机 器 马 达 和 引 擎 用 连 接 杆 ; 机 器 传 动 装 置 节 油 器, 发 动 机 喷 油 嘴, 泵 ( 机 器 发 动 机 或 马 达 部 件 ), 汽 车 发 动 机 用 机 油 泵, 汽 车 发 动 机 用 汽 油 泵, 阀 ( 机 器 零 件 ), 机 器 发 动 机 和 引 擎 的 液 压 控 制 器, 液 压 阀, 调 压 阀, 电 磁 阀, 增 压 机, 液 压 元 件 ( 不 包 括 车 辆 液 压 系 统 ), 液 压 耦 合 器, 机 器 马 达 和 引 擎 用 连 接 杆, 机 器 传 动 装 置 节 油 器, 发 动 机 喷 油 嘴, 泵 ( 机 器 发 动 机 或 马 达 部 件 ), 汽 车 发 动 机 用 机 油 泵, 阀 ( 机 器 零 件 ) 机 器 发 动 机 和 引 擎 的 液 压 控 制 器, 液 压 阀, 调 压 阀, 电 磁 阀, 增 压 机, 液 压 元 件 ( 不 包 括 车 辆 液 压 系 统 ), 液 压 耦 合 器, 机 器 马 达 和 引 擎 用 连 接 杆, 机 器 传 动 装 置 汽 车 链, 车 辆 用 扭 矩 杆, 车 辆 用 液 压 系 统, 陆 地 车 辆 传 动 齿 轮, 陆 地 车 辆 电 力 发 动 机, 陆 地 车 辆 发 动 机, 陆 地 车 辆 传 动 马 达, 陆 地 车 辆 用 联 动 机 件, 陆 地 车 辆 动 力 装 置, 陆 地 车 辆 用 喷 气 发 动 机, 陆 地 车 辆 变 速 箱, 陆 地 车 辆 传 动 链, 陆 地 车 辆 用 传 动 链, 陆 地 车 辆 用 扭 矩 变 换 器, 陆 地 车 辆 传 动 轴 节 油 器, 发 动 机 喷 油 嘴, 泵 ( 机 器 发 动 机 或 马 达 部 件 ), 汽 车 发 动 机 用 机 油 泵, 汽 车 发 动 机 用 汽 油 泵, 阀 ( 机 器 零 件 ), 机 器 发 动 机 和 引 擎 的 液 压 控 制 器, 液 压 阀, 调 压 阀, 电 磁 阀, 增 压 机, 液 压 元 件 ( 不 包 括 车 辆 液 压 系 统 ), 液 压 耦 合 器, 机 器 马 达 和 引 擎 用 连 接 杆, 机 器 传 动 装 置 气 门 间 隙 调 节 器 ( 发 动 机 部 件 ); 气 门 ( 发 动 机 部 件 ); 气 门 间 隙 调 整 垫 片 ( 发 动 机 部 件 ); 挺 杆 ( 发 动 机 部 件 ); 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 汽 车 发 动 机 排 气 净 化 装 置 ( 催 化 反 应 器 ); 汽 车 发 动 机 活 塞 ; 发 动 机 气 缸 ; 汽 车 发 动 机 废 气 再 循 环 系 统 ; 机 器 马 达 和 引 擎 调 速 器 ; 机 械 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 发 动 机 可 变 气 门 正 时 相 位 调 节 器 ( 发 动 机 部 件 ); 发 动 机 可 变 气 门 升 程 电 磁 阀 ( 发 动 机 部 件 ); 汽 油 机 缸 内 直 喷 高 压 油 泵 壳 体 ( 发 有 效 期 2008.2.14 至 2018.2.13 2011.10.28 至 2021.10.27 2012.05.28 至 2022.05.27 2012.05.28 至 2022.05.27 2012.05.28 至 2022.05.27 2012.07.07 至 2022.07.06 2014.4.28 至 2024.4.27 1-1-165
9 11204243 动 机 部 件 ) 10 11204244 11 11204245 第 12 类 陆 地 车 辆 用 离 合 器 ; 电 动 车 辆 ; 汽 车 减 震 器 ; 陆 地 车 辆 引 擎 ; 陆 地 车 辆 马 达 ; 陆 地 车 辆 涡 轮 机 ; 陆 地 车 辆 转 矩 变 换 器 ; 陆 地 车 辆 减 速 齿 轮 2014.4.21 至 2024.4.20 12 11204246 13 11204247 14 11204248 15 11204249 16 11204251 第 7 类 气 门 间 隙 调 节 器 ( 发 动 机 部 件 ); 气 门 间 隙 调 整 垫 片 ( 发 动 机 部 件 ); 挺 杆 ( 发 动 机 部 件 ); 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 汽 车 发 动 机 排 气 净 化 装 置 ( 催 化 反 应 器 ); 汽 车 发 动 机 活 塞 ; 发 动 机 气 缸 ; 汽 车 发 动 机 废 气 再 循 环 系 统 ; 机 器 马 达 和 引 擎 调 速 器 ; 机 械 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 发 动 机 可 变 气 门 正 时 相 位 调 节 器 ( 发 动 机 部 件 ); 发 动 机 可 变 气 门 升 程 电 磁 阀 ( 发 动 机 部 件 ); 汽 油 机 缸 内 直 喷 高 压 油 泵 壳 体 ( 发 动 机 部 件 ); 液 压 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 气 门 摇 臂 ( 发 动 机 部 件 ); 自 动 张 紧 器 ( 发 动 机 部 件 ) 挺 杆 ( 发 动 机 部 件 ); 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 汽 车 发 动 机 排 气 净 化 装 置 ( 催 化 反 应 器 ); 汽 车 发 动 机 活 塞 ; 发 动 机 气 缸 ; 汽 车 发 动 机 废 气 再 循 环 系 统 ; 机 器 马 达 和 引 擎 调 速 器 ; 机 械 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 发 动 机 可 变 气 门 正 时 相 位 调 节 器 ( 发 动 机 部 件 ); 发 动 机 可 变 气 门 升 程 电 磁 阀 ( 发 动 机 部 件 ); 汽 油 机 缸 内 直 喷 高 压 油 泵 壳 体 ( 发 动 机 部 件 ); 液 压 挺 柱 ( 发 动 机 部 件 ); 气 门 摇 臂 ( 发 动 机 部 件 ); 自 动 张 紧 器 ( 发 动 机 部 件 ) 2014.4.28 至 2024.4.27 17 11204250 第 7 类 2014.4.28-2024. 4.27 目 前, 发 行 人 在 产 品 及 包 装 标 志 上 主 要 使 用 商 标 标 志, 其 中 液 压 挺 柱 摇 臂 液 压 张 紧 器 喷 嘴 电 磁 阀 使 用 的 为 带 注 册 商 标 标 志 的 第 七 类 注 册 商 标 报 告 期 内, 发 行 人 机 械 挺 柱 曾 使 用 不 带 注 册 商 标 标 志 的 普 通 商 标 (2) 机 械 挺 柱 的 商 标 使 用 合 法 性 核 查 意 见 据 中 华 人 民 共 和 国 商 标 法 (2001 年 10 月 27 日 第 九 届 全 国 人 民 代 表 大 会 常 务 委 员 会 第 二 十 四 次 会 议 第 二 次 修 正 )( 以 下 简 称 商 标 法 ) 第 四 条 自 然 人 法 人 或 者 其 他 组 织 对 其 生 产 制 造 加 工 拣 选 或 者 经 销 的 商 品, 需 要 取 得 商 标 专 用 权 的, 应 当 向 商 标 局 申 请 商 品 商 标 注 册 第 六 条 国 家 规 定 必 须 使 用 注 册 商 标 的 商 品, 必 须 申 请 商 标 注 册, 未 经 核 准 注 册 的, 不 得 在 市 场 销 售 以 及 根 据 中 华 人 民 共 和 国 商 标 法 实 施 条 例 第 四 条 商 标 法 第 六 条 所 称 国 家 规 定 必 须 使 用 注 册 商 标 的 商 品, 是 指 法 律 行 政 法 规 规 定 的 必 须 使 用 注 册 商 标 的 商 1-1-166
品 的 规 定, 对 于 法 律 和 行 政 法 规 规 定 的 特 定 商 品, 必 须 使 用 注 册 商 标, 其 他 商 品 是 否 使 用 商 标 或 注 册 商 标 由 使 用 人 决 定, 不 要 求 强 制 使 用 或 注 册 商 标 因 此, 发 行 人 机 械 挺 柱 曾 使 用 的 商 标 ( 未 包 含 注 册 商 标 使 用 标 记 标 志 ) 为 非 注 册 商 标, 此 行 为 符 合 国 家 法 律 法 规 的 规 定 经 至 国 家 工 商 行 政 管 理 总 局 商 标 局 查 询, 发 行 人 主 要 产 品 机 械 挺 柱 曾 使 用 的 商 标 ( 未 包 含 注 册 商 标 使 用 标 记 标 志 ) 在 类 似 商 品 和 服 务 区 分 表 机 械 挺 柱 使 用 类 别 下 的 已 注 册 商 标 中 无 与 该 商 标 相 同 或 类 似 的 商 标 因 此, 发 行 人 机 械 挺 柱 产 品 使 用 的 非 注 册 商 标, 不 存 在 侵 犯 商 标 专 有 权 人 权 利 的 情 形 2012 年 7 月 13 日, 国 家 工 商 行 政 管 理 总 局 商 标 局 受 理 了 发 行 人 商 标 标 志 为 等 10 项 商 标 的 注 册 申 请, 公 司 已 于 2014 年 4 月 获 得 了 上 述 商 标 注 册 证, 此 次 注 册 的 商 标 的 使 用 范 围 已 包 括 机 械 挺 柱 等 产 品 在 内, 并 开 始 应 用 于 机 械 挺 柱 商 品 综 上, 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 机 械 挺 柱 商 品 在 报 告 期 内 使 用 未 注 册 商 标 的 行 为 符 合 国 家 法 律 法 规 的 规 定, 没 有 违 反 商 标 法 相 关 条 款, 也 不 存 在 侵 犯 商 标 专 有 权 人 权 利 的 情 形 目 前, 公 司 已 取 得 可 用 于 机 械 挺 柱 商 品 的 注 册 的 商 标 并 投 入 使 用 发 行 人 律 师 认 为, 发 行 人 机 械 挺 柱 商 品 使 用 未 注 册 商 标 的 行 为, 符 合 国 家 法 律 法 规 的 规 定 3. 专 利 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 及 其 子 公 司 万 瑞 尔 现 已 经 取 得 专 利 96 项, 其 中 7 项 为 发 明 专 利 59 项 为 实 用 新 型 专 利 30 项 为 外 观 设 计 专 利, 具 体 情 况 如 下 : 序 号 专 利 权 人 专 利 名 称 专 利 类 别 专 利 号 发 明 人 申 请 日 取 得 方 式 有 效 期 限 ( 自 申 请 日 起 算 ) 1 富 临 精 工 发 动 机 可 变 气 门 正 时 系 统 性 能 测 试 台 发 明 201010213919.0 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 王 军 赵 成 来 匡 余 张 波 邓 洪 兵 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 王 军 匡 余 邓 洪 兵 赵 成 来 向 海 波 2010.6.30 申 请 二 十 年 2 富 临 精 工 发 动 机 可 变 气 门 正 时 系 统 凸 轮 轴 智 能 调 相 器 发 明 201010212448.1 2010.6.29 申 请 二 十 年 1-1-167
3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 智 能 可 变 气 门 调 节 装 置 带 轮 及 其 制 备 方 法 一 种 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 用 电 磁 铁 一 种 液 压 自 动 张 紧 器 用 真 空 注 油 机 一 种 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 的 弹 簧 固 定 装 置 一 种 凸 轮 相 位 器 用 复 位 弹 簧 固 定 装 置 发 动 机 可 变 气 门 正 时 系 统 机 油 控 制 阀 自 动 链 条 张 紧 器 发 动 机 气 门 调 整 挺 杆 及 其 调 整 垫 片 发 动 机 可 变 气 门 正 时 系 统 机 油 控 制 阀 发 动 机 可 变 气 门 正 时 系 统 机 油 控 制 阀 发 动 机 可 变 气 门 正 时 系 统 性 能 测 试 台 一 种 张 紧 器 圆 弧 止 轴 装 置 一 种 合 金 气 门 挺 杆 相 位 器 直 销 锁 止 装 置 一 种 相 位 器 弹 簧 前 端 固 定 装 置 汽 车 变 速 器 用 电 磁 阀 驱 动 电 路 一 种 带 有 单 向 阀 的 机 油 控 制 阀 一 种 低 摩 擦 高 寿 命 挺 柱 一 种 橡 胶 油 囊 的 寿 命 试 验 台 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 池 阀 综 合 性 能 测 试 台 发 动 机 机 油 控 制 阀 止 回 油 装 置 发 动 机 油 管 模 具 成 型 装 置 一 种 钢 片 式 滤 网 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 一 种 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 用 集 成 单 向 阀 装 置 发 明 200810236380.3 包 敢 锋 2008.11.27 受 让 二 十 年 发 明 201210171340.1 发 明 201210105564.2 发 明 201210163705.6 发 明 201210163827.5 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 陈 兵 谭 建 伟 向 明 朗 任 彦 平 王 军 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 林 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 刘 锐 2012.5.30 申 请 二 十 年 2012.4.12 申 请 二 十 年 2012.5.24 申 请 二 十 年 2012.5.24 申 请 二 十 年 200920081245.6 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 2009.5.31 申 请 十 年 200920081244.1 谭 建 伟 阳 宇 李 严 帅 2009.5.31 申 请 十 年 200920081243.7 谭 建 伟 阳 宇 李 严 帅 2009.5.31 申 请 十 年 200920081264.9 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 2009.5.31 申 请 十 年 201020242854.8 201020242876.4 201120145242.1 201120109489.8 201120109511.9 201120109499.1 201120141354.X 201120431560.4 201220012714.0 201220151937.5 201220151932.2 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 王 军 匡 余 邓 洪 兵 赵 成 来 张 波 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 王 军 赵 成 来 匡 余 张 波 邓 洪 兵 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 任 彦 平 谭 建 伟 阳 宇 李 严 帅 廖 建 洪 王 军 赵 美 先 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 邓 洪 斌 刘 锐 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 邓 洪 斌 刘 锐 赵 成 来 向 明 朗 张 金 伟 陈 兵 张 林 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 向 明 朗 陈 兵 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 廖 建 洪 谭 建 伟 向 明 朗 任 彦 平 赵 成 来 王 军 谭 建 伟 赵 成 来 向 明 朗 张 金 伟 2010.6.30 申 请 十 年 2010.6.30 申 请 十 年 2011.5.10 申 请 十 年 2011.4.14 申 请 十 年 2011.4.14 申 请 十 年 2011.4.14 申 请 十 年 2011.5.6 申 请 十 年 2011.11.4 申 请 十 年 2012.1.12 申 请 十 年 2012.4.12 申 请 十 年 2012.4.12 申 请 十 年 201220151931.8 谭 建 伟 任 彦 平 刘 辽 2012.4.12 申 请 十 年 201220151911.0 谭 建 伟 阳 宇 王 进 宇 2012.4.12 申 请 十 年 201220151912.5 谭 建 伟 阳 宇 陈 兵 2012.4.12 申 请 十 年 201220154626.4 谭 建 伟 向 明 朗 张 金 伟 2012.4.13 申 请 十 年 201220164243.5 201220236488.4 谭 建 伟 陈 兵 张 金 伟 向 明 朗 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 2012.4.18 申 请 十 年 2012.5.24 申 请 十 年 1-1-168
29 富 临 精 工 一 种 勾 槽 式 滤 网 实 用 新 型 201320222294.3 陈 兵 向 明 朗 张 金 伟 张 林 王 伟 2013.4.27 申 请 十 年 30 富 临 精 工 一 种 VVT 高 速 锁 销 装 置 实 用 新 型 201320347139.4 谭 建 伟 向 明 朗 2013.6.18 申 请 十 年 31 富 临 精 工 一 种 发 动 机 正 时 系 统 相 位 器 锁 销 间 隙 检 测 台 实 用 新 型 201320454770.4 谭 建 伟 向 明 朗 尹 茂 田 2013.7.29 申 请 十 年 32 富 临 精 工 一 种 直 径 及 倒 角 可 调 式 套 刀 头 实 用 新 型 201320454731.4 谭 建 伟 向 海 波 王 忠 名 2013.7.29 申 请 十 年 33 富 临 精 工 一 种 内 燃 机 液 压 张 紧 器 机 油 过 滤 装 置 实 用 新 型 201320458401.2 谭 建 伟 任 彦 平 陈 洋 李 智 2013.7.30 申 请 十 年 34 富 临 精 工 一 种 内 燃 机 液 压 张 紧 器 弹 出 力 测 试 台 实 用 新 型 201320465179.9 谭 建 伟 任 彦 平 何 兴 洋 吴 丘 君 2013.8.1 申 请 十 年 35 富 临 精 工 一 种 活 塞 冷 却 喷 嘴 实 用 新 型 201320458399.9 谭 建 伟 蒋 东 李 严 帅 潘 柳 宋 绍 福 2013.7.30 申 请 十 年 36 富 临 精 工 一 种 内 燃 机 液 压 张 紧 器 防 弹 出 装 置 实 用 新 型 201320514708.X 谭 建 伟 任 彦 平 何 兴 洋 2013.8.22 申 请 十 年 37 富 临 精 工 一 种 中 置 式 VVT 系 统 实 用 新 型 201320598850.7 谭 建 伟 向 明 朗 刘 锐 陈 兵 王 川 徐 智 勇 2013.9.27 申 请 十 年 38 富 临 精 工 一 种 中 置 式 VVT 的 电 磁 阀 机 构 实 用 新 型 201320598934.0 谭 建 伟 向 明 朗 刘 锐 陈 兵 王 川 徐 智 勇 2013.9.27 申 请 十 年 39 富 临 精 工 一 种 中 置 式 VVT 中 央 阀 体 机 构 实 用 新 型 201320599059.8 谭 建 伟 向 明 朗 刘 锐 陈 兵 王 川 徐 智 勇 2013.9.27 申 请 十 年 40 富 临 精 工 一 种 中 置 式 VVT 机 油 分 离 套 实 用 新 型 201320599290.7 谭 建 伟 向 明 朗 刘 锐 陈 兵 王 川 徐 智 勇 2013.9.27 申 请 十 年 41 富 临 精 工 一 种 调 相 器 锁 销 间 隙 装 配 装 置 实 用 新 型 201320454821.3 谭 建 伟 向 明 朗 尹 茂 田 刘 辽 2013.7.29. 申 请 十 年 42 富 临 精 工 一 种 凸 轮 轴 疲 劳 耐 久 试 验 台 实 用 新 型 201320832659.4 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 胡 胜 龙 贺 伟 赵 敬 刚 胡 丹 刘 浪 赵 祯 龙 2013.12.17. 申 请 十 年 43 富 临 精 工 一 种 变 速 箱 高 压 保 护 阀 实 用 新 型 201320831521.2 谭 建 伟 宋 绍 福 陈 元 敏 任 彦 平 2013.12.17. 申 请 十 年 44 富 临 精 工 一 种 发 动 机 缸 盖 试 验 台 实 用 新 型 201320833354.5 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 杜 鹏 易 林 胡 胜 龙 2013.12.17. 申 请 十 年 45 富 临 精 工 一 种 电 控 液 压 自 动 转 向 系 统 实 用 新 型 201320824741.2 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 赵 敬 刚 2013.12.17. 申 请 十 年 46 富 临 精 工 一 种 发 动 机 可 变 升 程 系 统 实 用 新 型 201320825437.X 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 杜 鹏 易 林 2013.12.9. 申 请 十 年 47 富 临 精 工 一 种 汽 车 电 控 系 统 用 电 磁 阀 实 用 新 型 201320799186.2 谭 建 伟 张 金 伟 赵 敬 刚 2013.12.9. 申 请 十 年 48 富 临 精 工 一 种 发 动 机 燃 油 油 泵 滚 轮 挺 柱 实 用 新 型 201320799422.0 谭 建 伟 廖 建 洪 2013.12.9. 申 请 十 年 49 富 临 精 工 一 种 两 级 可 变 升 程 气 门 用 摇 臂 实 用 新 型 201320799185.8 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 杜 鹏 2013.12.9. 申 请 十 年 50 富 临 精 工 一 种 内 燃 机 液 压 张 紧 器 静 态 承 载 阻 尼 力 测 试 及 弹 簧 力 测 试 台 实 用 新 型 201320878009.3 谭 建 伟 任 彦 平 何 兴 洋 陈 洋 吴 丘 君 2013.12.30. 申 请 十 年 51 富 临 精 工 一 种 两 级 可 变 挺 柱 实 用 新 型 201320878694.X 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 杜 鹏 易 林 2013.12.30. 申 请 十 年 52 富 临 精 工 一 种 双 锁 销 中 置 式 中 央 锁 止 相 位 器 实 用 新 型 201320879275.8 谭 建 伟 向 明 朗 张 金 伟 王 川 徐 智 勇 2013.12.30. 申 请 十 年 53 富 临 精 工 一 种 发 动 机 气 门 摇 臂 实 用 新 型 201320879408.1 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 杜 鹏 易 林 2013.12.30. 申 请 十 年 54 富 临 精 工 一 种 发 动 机 气 门 双 升 程 摇 臂 实 用 新 型 201320879392.4 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 杜 鹏 易 林 胡 2013.12.30. 申 请 十 年 1-1-169
55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 一 种 用 于 机 油 控 制 阀 的 单 向 阀 一 种 活 塞 冷 却 喷 嘴 一 种 带 有 新 型 复 位 扭 簧 的 VVT 系 统 一 种 新 型 油 道 单 向 阀 一 种 带 油 囊 膜 片 的 正 时 皮 带 张 紧 器 一 种 加 压 柱 塞 式 正 时 皮 带 张 紧 器 一 种 气 门 摇 臂 卡 扣 一 种 内 燃 机 用 卡 圈 止 回 链 条 张 紧 器 一 种 发 动 机 气 门 升 程 两 级 可 变 调 节 压 杆 总 成 带 轮 ( 一 体 化 -VVT 可 变 气 门 装 置 ) 调 节 器 ( 皮 带 式 进 气 凸 轮 相 位 ) 调 节 器 ( 链 条 式 进 气 凸 轮 相 位 1) 筒 型 滚 轮 气 门 液 压 挺 柱 筒 型 气 门 液 压 挺 柱 (1) 筒 型 气 门 液 压 挺 柱 (2) 筒 型 滚 轮 气 门 挺 柱 (1) 冲 压 折 弯 摇 臂 冲 压 挤 筋 摇 臂 活 塞 冷 却 喷 嘴 (1) 活 塞 冷 却 喷 嘴 (2) 活 塞 冷 却 喷 嘴 (3) 卸 压 阀 机 油 控 制 阀 (1) 机 油 控 制 阀 (2) 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 实 用 新 型 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 201320831577.8 201320831863.4 201420347288.5 201420347289.X 201420347475.3 201420347796.3 胜 龙 谭 建 伟 向 明 朗 陈 兵 张 林 周 强 谭 建 伟 宋 绍 福 陈 元 敏 潘 柳 罗 丽 丝 谭 建 伟 向 明 朗 王 川 刘 锐 谭 建 伟 宋 绍 福 陈 元 敏 何 兴 洋 谭 建 伟 任 彦 平 李 严 帅 路 亮 谭 建 伟 任 彦 平 李 智 陈 洋 2013.12.17 申 请 十 年 2013.12.17 申 请 十 年 2014.6.27 申 请 十 年 2014.6.27 申 请 十 年 2014.6.27 申 请 十 年 2014.6.27 申 请 十 年 201420347915.5 谭 建 伟 阳 宇 熊 爱 军 2014.6.27 申 请 十 年 201420347962.X 201420354723.7 谭 建 伟 任 彦 平 吴 丘 君 罗 宇 谭 建 伟 张 金 伟 杜 鹏 易 林 2014.6.27 申 请 十 年 2014.6.30 申 请 十 年 200830195789.6 包 敢 锋 2008.7.10 受 让 十 年 201230650000.8 201230649581.3 201230649804.6 201230649900.0 201230649740.X 201230649681.6 201230649501.4 201230649899.1 201230652938.3 201230653018.3 201230653007.5 201230652943.4 201230652949.1 201230652991.3 谭 建 伟 阳 宇 刘 锐 向 明 朗 张 金 伟 邓 洪 兵 匡 余 尹 茂 田 谭 建 伟 阳 宇 刘 锐 向 明 朗 张 金 伟 邓 洪 兵 匡 余 徐 智 勇 谭 建 伟 阳 宇 廖 建 洪 谢 万 婷 李 严 帅 赵 美 先 加 雷 谭 建 伟 阳 宇 廖 建 洪 谢 万 婷 李 严 帅 赵 美 先 加 雷 谭 建 伟 阳 宇 廖 建 洪 谢 万 婷 李 严 帅 赵 美 先 加 雷 谭 建 伟 阳 宇 廖 建 洪 谢 万 婷 李 严 帅 赵 美 先 加 雷 谭 建 伟 阳 宇 熊 爱 军 高 武 向 明 朗 杨 洋 谭 建 伟 阳 宇 熊 爱 军 高 武 向 明 朗 夏 勇 谭 建 伟 阳 宇 宋 绍 福 李 严 帅 王 进 宇 谭 建 伟 阳 宇 宋 绍 福 李 严 帅 罗 胜 强 谭 建 伟 阳 宇 宋 绍 福 李 严 帅 樊 宁 谭 建 伟 阳 宇 宋 绍 福 李 严 帅 潘 柳 谭 建 伟 阳 宇 陈 兵 向 明 朗 张 金 伟 王 伟 谭 建 伟 阳 宇 陈 兵 向 明 朗 张 金 伟 王 伟 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 79 富 临 机 油 控 制 阀 (3) 外 观 201230652932.6 谭 建 伟 阳 宇 陈 兵 向 2012.12.26 申 请 十 年 1-1-170
80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 精 工 设 计 明 朗 张 金 伟 王 伟 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 富 临 精 工 万 瑞 尔 万 瑞 尔 万 瑞 尔 指 状 液 压 挺 柱 油 囊 式 正 时 皮 带 张 紧 器 皮 带 张 紧 器 ( 发 动 机 辅 件 ) 正 时 皮 带 张 紧 器 锻 造 摇 臂 两 级 可 变 摇 臂 (1) 两 级 可 变 摇 臂 (2) 电 磁 阀 铸 造 摇 臂 螺 旋 式 正 时 链 条 张 紧 器 筒 型 滚 轮 气 门 挺 柱 (2) 先 导 式 电 磁 阀 机 油 控 制 阀 (4) 调 节 器 ( 链 条 式 进 气 凸 轮 相 位 3) 一 种 相 位 器 弹 簧 后 端 固 定 装 置 可 变 气 门 升 程 用 机 油 控 制 阀 可 变 气 门 升 程 用 机 油 控 制 阀 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 外 观 设 计 实 用 新 型 201230652940.0 201230652995.1 201230653023.4 201230653066.2 201230652981.X 201230652996.6 201230652924.1 201230652982.4 201230649493.3 201230653029.1 201230649739.7 201230653142.X 201230652939.8 201230653058.8 201120109480.7 实 用 新 型 201120431552.X 实 用 新 型 201220740588.0 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 杜 鹏 廖 建 洪 谭 建 伟 阳 宇 仁 彦 平 何 兴 洋 向 明 朗 陈 毅 敏 李 严 帅 谭 建 伟 阳 宇 仁 彦 平 何 兴 洋 向 明 朗 蒋 东 樊 宁 谭 建 伟 阳 宇 仁 彦 平 何 兴 洋 向 明 朗 李 德 斌 陈 洋 谭 建 伟 阳 宇 熊 爱 军 高 武 向 明 朗 王 进 宇 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 杜 鹏 熊 爱 军 高 武 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 杜 鹏 熊 爱 军 高 武 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 杜 鹏 谭 建 伟 阳 宇 熊 爱 军 高 武 向 明 朗 王 进 宇 谭 建 伟 阳 宇 任 彦 平 何 兴 洋 向 明 朗 李 智 吴 丘 君 谭 建 伟 阳 宇 廖 建 洪 谢 万 婷 李 严 帅 赵 美 先 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 杜 鹏 陈 兵 谭 建 伟 阳 宇 陈 兵 向 明 朗 张 金 伟 王 伟 谭 建 伟 阳 宇 刘 锐 向 明 朗 张 金 伟 邓 洪 兵 匡 余 谭 德 军 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 邓 洪 斌 刘 锐 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 张 金 伟 谭 建 伟 阳 宇 张 金 伟 杜 鹏 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.24 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2012.12.26 申 请 十 年 2011.4.14 申 请 十 年 2011.11.4 申 请 十 年 2012.12.30 申 请 十 年 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 除 上 述 已 取 得 的 专 利 证 书, 公 司 另 有 20 项 发 明 专 利 8 项 实 用 新 型 专 利 及 2 项 外 观 设 计 专 利 申 请 已 经 被 国 家 知 识 产 权 局 专 利 局 受 理 公 司 上 述 自 主 申 请 专 利 发 明 人 涉 及 谭 建 伟 阳 宇 向 明 朗 王 军 张 金 伟 赵 成 来 匡 余 张 波 向 海 波 李 严 帅 任 彦 平 等 55 人 申 请 时 均 为 公 司 员 工, 以 上 专 利 的 专 利 权 人 均 为 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 其 中 邓 洪 兵 与 邓 洪 斌 为 同 一 人, 系 由 专 利 申 报 期 间 经 办 人 失 误 造 成 邓 洪 兵 本 人 已 对 该 问 题 出 具 说 明, 并 取 得 了 证 明 人 的 确 认 签 字, 发 行 人 也 对 该 事 项 予 以 了 确 认 1-1-171
经 了 解, 旨 在 认 同 专 利 发 明 人 的 劳 动 成 果, 本 着 实 事 求 是 的 原 则, 公 司 自 主 申 请 专 利 发 明 人 是 以 参 与 项 目 的 研 发 人 员 为 范 围 标 准 确 定 公 司 自 主 申 请 专 利 发 明 人 在 公 司 任 职 情 况 如 下 : 序 号 发 明 人 公 司 任 职 期 间 目 前 任 职 情 况 1-1-172 关 联 企 业 兼 职 情 况 1 谭 建 伟 2004 年 1 月 至 今 董 事 长 总 经 理 无 2 阳 宇 1998 年 8 月 至 今 副 总 经 理 无 3 王 军 1997 年 8 月 至 今 董 事 会 秘 书 副 总 经 理 无 4 向 明 朗 2003 年 2 月 至 今 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 5 李 严 帅 1997 年 10 月 至 今 技 术 中 心 挺 柱 喷 嘴 产 品 经 理 无 6 张 金 伟 2001 年 2 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 系 产 品 经 理 副 主 任 工 程 师 7 廖 建 洪 1997 年 10 月 至 今 技 术 中 心 挺 柱 设 计 工 程 师 无 8 任 彦 平 2004 年 3 月 至 今 技 术 中 心 张 紧 器 产 品 经 理 无 9 赵 成 来 1997 年 7 月 至 2012 年 10 月 离 职 无 10 匡 余 2007 年 7 月 至 今 技 术 中 心 VVT 工 艺 高 级 工 程 师 无 11 张 波 2006 年 2 月 至 2013 年 12 月 离 职 无 12 向 海 波 2001 年 1 月 至 今 技 术 中 心 精 密 零 部 件 工 艺 高 级 工 程 师 13 赵 美 先 2004 年 2 月 至 今 技 术 中 心 挺 柱 工 艺 工 程 师 无 14 邓 洪 兵 2009 年 4 月 至 今 15 刘 锐 2010 年 8 月 至 今 16 陈 兵 2009 年 12 月 至 今 17 张 林 2010 年 12 月 至 今 18 王 进 宇 2003 年 2 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 VCP 机 加 工 艺 助 理 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 皮 带 式 VCP 设 计 高 级 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 设 计 高 级 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 设 计 工 程 师 技 术 中 心 喷 嘴 装 配 工 艺 助 理 工 程 师 19 刘 辽 2008 年 5 月 至 2013 年 7 月 离 职 无 20 杜 鹏 2011 年 7 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 装 配 工 艺 技 术 员 21 熊 爱 军 2009 年 12 月 至 今 技 术 中 心 摇 臂 项 目 助 理 工 程 师 无 22 高 武 2008 年 10 月 至 2013 年 4 月 离 职 无 23 李 德 斌 2000 年 6 月 至 今 24 陈 洋 2012 年 7 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 VCP 机 加 工 艺 助 理 工 程 师 技 术 中 心 张 紧 器 机 加 工 艺 技 术 员 25 蒋 东 2002 年 8 月 至 今 生 产 部 总 监 无 26 樊 宁 2005 年 3 月 至 今 技 术 中 心 精 密 零 部 件 机 加 工 艺 助 理 工 程 师 27 陈 毅 敏 2007 年 3 月 至 2013 年 4 月 离 职 无 28 何 兴 洋 1999 年 10 月 至 今 技 术 中 心 张 紧 器 装 配 工 艺 工 程 师 29 宋 绍 福 2011 年 4 月 至 今 技 术 中 心 喷 嘴 设 计 助 理 工 程 师 无 30 潘 柳 2009 年 3 月 至 今 人 事 行 政 部 副 经 理 无 31 罗 胜 强 2009 年 6 月 至 今 技 术 中 心 喷 嘴 性 能 测 试 工 艺 助 理 工 程 师 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无
32 夏 勇 2011 年 9 月 至 今 技 术 中 心 摇 臂 冲 压 工 艺 工 程 师 无 33 杨 洋 2012 年 4 月 至 今 技 术 中 心 摇 臂 项 目 助 理 工 程 师 无 34 加 雷 2009 年 7 月 至 今 技 术 中 心 挺 柱 装 配 工 艺 助 理 工 程 师 35 谢 万 婷 2009 年 5 月 至 2013 年 7 月 离 职 无 36 尹 茂 田 2010 年 2 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 VCP 装 配 工 艺 工 程 师 37 徐 智 勇 2010 年 7 月 至 今 离 职 无 38 李 智 2007 年 4 月 至 今 39 吴 丘 君 2012 年 6 月 至 今 40 王 伟 2012 年 1 月 至 今 41 王 忠 名 2004 年 5 月 至 今 42 谭 德 军 2000 年 11 月 至 今 43 王 川 2012 年 10 月 至 今 技 术 中 心 张 紧 器 装 配 工 艺 技 术 员 技 术 中 心 张 紧 器 机 加 工 艺 助 理 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 VCP 装 配 工 艺 技 术 员 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 机 加 工 艺 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 清 洗 及 清 洁 度 工 艺 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 皮 带 式 VCP 设 计 工 程 师 44 胡 胜 龙 2012 年 7 月 至 今 技 术 中 心 新 品 开 发 产 品 经 理 无 45 贺 伟 2012 年 5 月 至 今 46 赵 敬 刚 2009 年 4 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 VCP 机 加 工 艺 助 理 工 程 师 技 术 中 心 中 置 式 VVT- OCV 研 发 设 计 工 程 师 47 胡 丹 2009 年 3 月 至 今 技 术 中 心 实 验 室 主 管 无 48 刘 浪 2013 年 4 月 至 今 49 赵 祯 龙 2009 年 4 月 至 今 50 陈 元 敏 2012 年 9 月 至 今 技 术 中 心 新 品 开 发 电 气 试 验 助 理 工 程 师 技 术 中 心 实 验 室 试 验 助 理 工 程 师 技 术 中 心 喷 嘴 装 配 工 艺 助 理 工 程 师 51 易 林 2012 年 8 月 至 2014 年 8 月 离 职 无 52 周 强 2013 年 7 月 至 今 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 设 计 助 理 工 程 师 53 罗 丽 丝 2010 年 3 月 至 今 技 术 中 心 职 员 无 54 罗 宇 2012 年 8 月 至 今 张 紧 器 质 量 员 无 55 路 亮 2013 年 10 月 至 今 张 紧 器 技 术 员 无 经 核 查, 保 荐 机 构 确 认 发 行 人 自 主 申 请 的 各 项 专 利 发 明 人 均 为 发 行 人 员 工 各 专 利 申 请 时 发 明 人 的 任 职 情 况 与 目 前 任 职 情 况 绝 对 多 数 保 持 稳 定, 也 不 存 在 上 述 发 明 人 在 关 联 企 业 兼 职 的 情 形 4. 租 赁 房 屋 及 建 筑 物 截 至 报 告 期 末, 发 行 人 租 赁 房 产 的 情 况 如 下 : 承 租 方 出 租 方 地 址 建 筑 面 积 期 限 租 金 相 关 房 屋 产 权 万 瑞 尔 绵 阳 三 江 开 发 建 设 投 资 有 限 责 任 公 司 绵 阳 经 开 区 板 桥 街 68 号 2,268 平 方 米 2014.12.17-2015.12.16 1-1-173 每 年 29.93 万 元 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 无 未 办 理 该 厂 房 租 赁 主 要 系 由 于 公 司 目 前 厂 房 面 积 有 限, 不 能 满 足 公 司 的 生 产 需 求,
现 为 公 司 精 密 零 部 件 车 间 厂 房 公 司 计 划 在 募 投 项 目 新 建 厂 房 修 建 好 后, 将 整 体 搬 迁 至 新 厂 房, 停 止 对 该 厂 房 的 租 赁 经 保 荐 结 构 核 查, 万 瑞 尔 租 赁 的 上 述 房 屋 未 办 理 房 屋 所 有 证, 租 赁 合 同 存 在 被 确 认 为 无 效 的 法 律 风 险 保 荐 机 构 认 为 :(1) 万 瑞 尔 向 三 江 开 发 公 司 租 赁 的 8 号 厂 房 虽 未 取 得 房 所 有 权 证 且 出 租 方 亦 未 能 提 供 建 设 工 程 规 划 许 可 证, 但 为 避 免 可 能 产 生 的 法 律 风 险, 万 瑞 尔 已 取 得 三 江 开 发 公 司 2012 年 11 月 23 日 出 具 的 关 于 与 绵 阳 万 瑞 尔 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 签 署 < 厂 房 租 赁 合 同 > 相 关 事 宜 的 说 明, 三 江 开 发 公 司 承 诺 如 因 其 未 取 得 8 号 厂 房 的 房 屋 所 有 权 证 或 其 权 属 方 面 存 在 争 议 纠 纷 或 受 限 制 等 情 形 致 使 万 瑞 尔 在 租 赁 期 内 无 法 承 租 或 使 用 8 号 厂 房 开 展 正 常 经 营 活 动, 并 因 此 给 万 瑞 尔 造 成 经 营 损 失 的, 三 江 开 发 公 司 自 愿 承 担 相 应 赔 偿 责 任 ;(2) 发 行 人 控 股 股 东 富 临 集 团 已 作 出 承 诺 : 若 因 富 临 精 工 或 其 子 公 司 租 赁 的 房 屋 权 属 存 在 瑕 疵, 或 因 第 三 人 主 张 权 利 或 行 政 机 关 行 使 职 权 而 致 使 房 屋 租 赁 关 系 无 效, 或 者 出 现 任 何 纠 纷, 导 致 富 临 精 工 及 其 子 公 司 需 要 另 行 租 赁 其 他 房 屋 而 进 行 搬 迁 并 遭 受 经 济 损 失 被 有 权 的 政 府 部 门 处 罚 或 者 被 有 关 当 事 人 追 索 的, 本 公 司 将 对 富 临 精 工 及 子 公 司 所 遭 受 的 一 切 经 济 损 失 予 以 足 额 补 偿 综 上, 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 及 子 公 司 万 瑞 尔 上 述 房 屋 租 赁 事 项 不 会 对 发 行 人 本 次 发 行 构 成 实 质 性 障 碍 ( 三 ) 进 出 口 经 营 权 情 况 2010 年 10 月 15 日, 公 司 取 得 对 外 贸 易 经 营 者 备 案 登 记 表, 备 案 登 记 表 编 号 为 00992155, 进 出 口 企 业 代 码 为 5100708956104 六 主 要 产 品 的 核 心 技 术 情 况 ( 一 ) 主 要 产 品 的 核 心 技 术 公 司 主 导 产 品 为 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件, 产 品 开 发 设 计 制 造 涉 及 流 体 力 学 电 磁 学 发 动 机 理 论 金 属 材 料 学 高 分 子 材 料 学 橡 塑 材 料 学 精 密 机 械 加 工 精 密 运 动 件 摩 擦 耦 合 动 力 学 等 相 关 交 叉 学 科 知 识 的 综 合 运 用 其 中 产 品 设 计 开 发 需 要 大 量 的 开 发 经 验 积 累 较 强 的 创 新 能 力 和 实 验 验 证 能 力 ; 产 品 制 造 及 检 测 上 主 要 涉 及 微 米 级 (u 级 ) 液 压 偶 件 副 的 精 密 加 工 精 密 检 量 精 密 装 配 和 综 合 检 测 技 术 公 司 汽 车 零 部 件 精 密 加 工 核 心 技 术 可 分 为 三 大 类, 即 产 品 开 发 及 实 验 验 证 核 1-1-174
心 技 术 生 产 工 艺 核 心 技 术 检 测 及 质 量 控 制 核 心 技 术, 具 体 情 况 如 下 : 1. 产 品 开 发 及 实 验 验 证 核 心 技 术 技 术 名 称 技 术 来 源 技 术 特 点 技 术 先 进 程 度 该 项 技 术 通 过 离 子 物 理 气 象 沉 积 和 加 强 化 学 气 象 沉 积 技 1 超 低 摩 擦 术, 在 挺 柱 工 作 面 上 增 加 超 薄 ( 厚 度 小 于 5 微 米 ) 超 硬 超 高 耐 磨 挺 柱 联 合 研 制 ( 硬 度 大 于 2000HV) 超 低 磨 擦 系 数 的 复 合 涂 层, 可 降 低 国 际 先 进 技 术 配 气 机 构 的 摩 擦 功 损 耗 25-45%, 挺 柱 使 用 寿 命 提 高 约 10 倍, 有 效 降 低 了 发 动 机 的 燃 油 消 耗, 减 少 了 排 放 该 项 技 术 通 过 对 传 统 液 压 挺 柱 的 结 构 进 行 优 化 设 计, 改 善 2 液 压 挺 柱 结 了 产 品 内 部 液 压 油 的 循 环 路 线, 使 产 品 在 冷 启 动 性 能 耐 构 优 化 设 计 技 自 有 技 术 无 供 油 性 能 耐 空 气 性 能 方 面 远 优 于 传 统 产 品, 降 低 了 发 术 动 机 低 速 时 噪 音, 保 证 了 发 动 机 的 性 能 国 内 领 先 该 项 技 术 通 过 在 挺 柱 体 及 垫 片 上 开 设 油 孔 改 善 了 挺 柱 的 3 机 械 挺 柱 结 润 滑 条 件, 在 挺 柱 体 上 设 置 特 殊 结 构 的 合 金 片 延 长 了 挺 柱 构 优 化 设 计 技 自 有 技 术 的 使 用 寿 命, 使 用 新 材 料 制 作 挺 柱 体 降 低 了 挺 柱 的 重 量, 术 使 产 品 技 术 领 先 同 类 产 品 国 内 领 先 该 项 技 术 通 过 对 多 年 技 术 经 验 的 总 结, 建 立 了 对 挺 柱 设 计 4 挺 柱 设 计 开 开 发 系 统 的 实 验 验 证 的 企 业 标 准, 并 研 制 了 多 种 专 业 实 验 发 实 验 验 证 技 自 有 技 术 台, 开 发 了 多 种 测 控 软 件, 能 对 新 开 发 挺 柱 进 行 系 统 的 国 内 领 先 术 完 整 的 实 验 验 证, 包 括 各 项 性 能 测 试 和 可 靠 性 实 验, 有 效 保 证 了 挺 柱 新 产 品 开 发 的 质 量 和 进 度 5 张 紧 器 高 可 该 项 技 术 通 过 单 向 自 锁 螺 旋 式 柱 塞 结 构 设 计, 使 发 动 机 在 靠 性 结 构 设 计 自 有 技 术 冷 启 动 和 低 油 压 工 况 下, 链 条 能 可 靠 张 紧, 使 正 时 传 动 精 国 内 领 先 技 术 准, 保 证 了 发 动 机 的 性 能 稳 定, 并 降 低 了 发 动 机 噪 音 6 张 紧 器 高 寿 该 项 技 术 通 过 特 殊 的 结 构 设 计, 优 化 了 储 油 囊 的 强 度 和 弹 命 高 弹 性 储 性, 其 可 靠 性 冲 击 试 验 寿 命 远 超 过 技 术 标 准 要 求 的 30 万 自 有 技 术 油 囊 结 构 设 计 循 环, 达 到 60 万 循 环 以 上, 有 效 保 证 了 张 紧 器 总 成 的 可 国 内 领 先 技 术 靠 性 该 项 技 术 通 过 利 用 不 同 线 膨 胀 系 数 的 材 料, 调 整 不 同 温 度 7 大 温 差 条 件 条 件 下 张 紧 器 柱 塞 与 壳 体 的 配 合 间 隙, 自 动 补 偿 液 压 油 粘 下 沉 降 稳 定 性 自 有 技 术 度 随 温 度 变 化 时 导 致 的 沉 降 特 性 变 化, 并 结 合 实 践 经 验, 国 内 领 先 设 计 技 术 选 定 常 温 下 配 合 控 制 间 隙 范 围, 使 张 紧 器 在 不 同 温 度 下 沉 降 性 能 稳 定, 保 证 了 发 动 机 性 能, 减 小 了 震 动 和 噪 音 该 项 技 术 通 过 整 体 式 带 轮 特 殊 结 构 的 弹 簧 及 固 定 方 式 8VVT 相 位 器 特 殊 结 构 形 式 的 油 道 特 殊 的 相 位 器 连 接 方 式 等 多 项 结 构 结 构 优 化 设 计 自 有 技 术 优 化 设 计 技 术, 对 产 品 结 构 优 化 设 计, 达 到 结 构 简 单 空 国 内 领 先 技 术 间 尺 寸 紧 凑 可 靠 性 高 成 本 低 的 目 的, 使 产 品 技 术 水 平 保 持 同 行 领 先 9 低 摩 擦 VVT 相 位 器 技 术 10 低 泄 漏 VVT 相 位 器 技 术 11 相 位 器 防 碰 撞 设 计 技 术 该 项 技 术 采 用 高 耐 磨, 低 摩 擦 系 数 的 高 分 子 复 合 材 料 制 作 动 密 封 条, 采 用 高 弹 性 材 料 的 特 殊 结 构 设 计 的 簧 片 对 密 封 自 有 技 术 条 进 行 弹 性 加 压, 并 对 簧 片 的 弹 性 进 行 匹 配 设 计, 使 相 位 器 内 部 摩 擦 阻 力 矩 小 于 0.6 牛 米, 提 高 了 产 品 的 输 出 扭 矩 和 响 应 速 度 该 项 技 术 通 过 相 位 器 转 子 及 壳 体 的 运 动 密 封 部 位 直 接 精 密 配 合, 通 过 控 制 精 密 配 合 间 隙 来 控 制 泄 漏 量, 可 达 到 自 有 技 术 300ml/min 以 内, 提 高 了 产 品 的 输 出 扭 矩 和 响 应 速 度, 并 保 证 了 发 动 机 主 油 道 压 力 的 稳 定, 产 品 零 件 数 量 大 幅 减 少, 结 构 更 简 单, 可 靠 性 更 高 并 该 项 技 术 通 过 在 相 位 器 转 子 和 壳 体 上 的 特 殊 结 构 设 计, 使 转 子 在 靠 近 壳 体 瞬 间, 在 转 子 与 壳 体 间 形 成 液 压 缓 冲 区, 自 有 技 术 减 缓 转 子 接 近 壳 体 的 速 度, 防 止 转 子 与 壳 体 产 生 碰 撞 磨 损 失 效 并 消 除 了 该 工 况 下 的 相 位 器 噪 音, 使 相 位 的 可 靠 性 更 高 国 内 领 先 国 际 先 进 国 际 先 进 采 用 该 技 术 的 产 品 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 链 条 液 压 张 紧 器 皮 带 式 液 压 张 紧 器 皮 带 式 液 压 张 紧 器 VVT 相 位 器 主 流 VVT 相 位 器 新 一 代 VVT 相 位 器 新 一 代 VVT 相 位 器 12 相 位 器 离 心 自 有 技 术 该 项 技 术 通 过 特 殊 结 构 设 计 的 锁 销 机 构 及 解 锁 油 路, 利 用 国 内 先 进 VVT 相 位 器 1-1-175
快 速 解 锁 技 术 13VVT 设 计 验 证 实 验 技 术 14 电 磁 阀 结 构 优 化 设 计 技 术 相 位 器 旋 转 时 内 部 储 油 的 离 心 力 辅 助 解 锁, 使 相 位 器 从 锁 止 位 置 启 动 时, 能 快 速 解 锁, 有 效 保 证 了 相 位 器 启 动 响 应 速 度, 可 达 到 CA200 /s 以 上 该 项 技 术 通 过 对 国 外 相 关 产 品 多 个 标 准 的 分 析 消 化, 并 结 合 公 司 开 发 实 践 经 验, 建 立 了 对 VVT 设 计 开 发 系 统 的 实 验 验 证 的 企 业 技 术 标 准, 并 研 制 了 多 种 专 业 实 验 台, 开 自 有 技 术 发 了 多 种 测 控 软 件, 能 对 新 开 发 的 VVT 产 品 进 行 系 统 的 国 内 领 先 完 整 的 实 验 验 证, 包 括 各 项 性 能 测 试 和 可 靠 性 实 验, 实 验 项 次 超 过 45 项, 有 效 保 证 了 VVT 新 产 品 开 发 的 质 量 和 进 度 该 项 技 术 通 过 特 殊 结 构 的 阀 芯 设 计 低 摩 擦 磁 芯 支 承 设 计 特 殊 结 构 滤 网 设 计 等 多 项 结 构 优 化 设 计 技 术, 使 电 磁 阀 在 响 应 速 度 比 例 特 性 滞 环 特 性 抗 杂 质 能 力 控 制 自 有 技 术 国 内 领 先 稳 定 性 等 方 面 技 术 领 先, 使 用 该 技 术 的 VVT 电 磁 阀 对 VVT 系 统 控 制 精 度 可 达 到 CA±0.5 以 内, 自 动 变 速 器 电 磁 阀 响 应 速 度 可 达 到 5ms 以 内 该 技 术 通 过 对 电 磁 阀 电 流 - 气 隙 - 力 磁 滞 滞 环 摩 15 电 磁 阀 比 例 擦 滞 环 等 多 项 特 性 曲 线 的 精 密 测 试 和 分 析, 对 电 磁 铁 结 特 性 匹 配 标 定 自 有 技 术 构 材 料 滑 阀 结 构 及 精 度 弹 簧 等 机 构 进 行 匹 配 标 定, 技 术 使 电 磁 阀 具 有 良 好 的 比 例 特 性, 保 证 了 产 品 的 性 能 稳 定 16 高 性 能 VVT 电 磁 阀 技 术 17 配 气 机 构 动 力 学 实 验 技 术 该 项 技 术 通 过 在 VVT 电 磁 阀 内 部 进 出 油 口 设 置 特 殊 结 构 设 计 的 单 向 阀 机 构, 使 VVT 系 统 在 高 油 温 低 转 速 低 自 有 技 术 油 压 恶 劣 工 作 条 件 下, 能 高 响 应 速 度 和 高 的 控 制 精 度, 从 而 保 证 发 动 机 功 率 扭 矩 关 键 指 标 稳 定 该 项 技 术 通 过 研 制 专 用 实 验 台, 开 发 专 用 测 试 软 件, 实 现 自 有 技 术 各 种 转 速 条 件 下 凸 轮 驱 动 转 矩 摩 擦 转 矩 气 门 升 程 气 门 加 速 度 液 压 挺 杆 动 态 动 作 等 项 目 的 高 精 度 测 试 该 项 技 术 通 过 国 际 领 先 的 西 门 子 UG-NX 三 维 设 计 仿 真 软 件 平 台,Teamcenter 产 品 数 据 管 理 平 台, 实 现 对 产 品 进 18 产 品 数 字 化 行 快 速 设 计 和 优 化, 产 品 数 据 管 理, 并 结 合 公 司 多 年 开 发 设 计 及 评 估 技 自 有 技 术 经 验, 自 主 开 发 多 款 产 品 设 计 计 算 专 用 软 件 程 序, 可 快 速 术 对 设 计 进 行 设 计 验 算 分 析 评 估, 有 效 提 升 了 新 产 品 设 计 效 率, 缩 短 了 新 产 品 开 发 周 期, 并 保 证 了 设 计 的 高 质 量 19 可 变 气 门 升 该 项 技 术 通 过 将 气 门 摇 臂 设 计 成 分 体 组 合 式 气 门 挺 柱 设 程 VVL 产 品 结 自 有 技 术 计 成 双 层 油 路 等 结 构 设 计, 实 现 气 门 升 程 的 可 变, 能 更 好 构 设 计 技 术 地 优 化 发 动 机 燃 烧, 提 升 发 动 机 功 率 扭 矩, 降 低 燃 油 消 耗 国 内 领 先 国 际 先 进 国 内 领 先 国 际 先 进 国 内 领 先 VVT 相 位 器 VVT 电 磁 阀 VVT 电 磁 阀 VVL 电 磁 阀 自 动 变 速 器 电 磁 阀 VVT 电 磁 阀 VVL 电 磁 阀 自 动 变 速 器 电 磁 阀 新 一 代 VVT 电 磁 阀 挺 柱 VVT VVL 公 司 各 类 产 品 上 述 产 品 开 发 及 实 验 验 证 核 心 技 术 应 用 于 公 司 产 品 开 发 的 前 期, 是 公 司 产 品 研 发 设 计 的 基 础 技 术 2. 生 产 工 艺 核 心 技 术 VVL 技 术 名 称 技 术 来 源 技 术 特 点 技 术 先 进 程 度 1 深 长 盲 孔 精 密 磨 削 加 工 技 术 2 液 压 挺 柱 装 配 自 动 精 密 分 组 配 对 技 术 3 机 械 挺 柱 自 动 精 密 检 测 精 密 分 组 标 刻 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 该 项 技 术 通 过 研 制 专 用 有 尺 寸 主 动 测 量 闭 环 控 制 的 高 精 度 数 控 磨 床, 采 用 液 压 薄 膜 夹 具 技 术 自 定 心 高 耐 磨 胎 具 技 术, 实 现 了 液 压 挺 柱 柱 体 深 长 盲 孔 的 大 批 量 高 效 率 低 成 本 的 精 密 磨 削 加 工, 精 度 可 达 到 : 圆 柱 度 小 于 0.002mm, 圆 度 小 于 0.001mm, 粗 糙 度 Ra 小 于 0.2 该 项 技 术 通 过 研 制 专 用 高 精 度 自 动 分 组 配 对 设 备, 实 现 了 对 液 压 挺 柱 柱 塞 与 柱 体 偶 件 的 自 动 检 测 分 组 及 配 对 装 配, 保 证 了 产 品 的 质 量, 提 高 了 生 产 效 率 该 项 技 术 通 过 研 制 全 自 动 专 用 装 配 线, 实 现 了 杯 型 机 械 挺 柱 在 线 自 动 无 损 探 伤 自 动 无 损 硬 度 检 测 自 动 外 径 精 密 检 测 自 动 厚 度 分 组 自 动 激 光 打 标 自 动 防 锈 处 理 自 动 剔 除 不 合 格 品, 有 效 保 证 了 批 量 生 产 产 品 的 质 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 采 用 该 技 术 的 产 品 液 压 气 门 挺 柱 液 压 气 门 挺 柱 杯 型 机 械 挺 柱 1-1-176
4 机 械 挺 柱 球 端 面 内 孔 凸 台 端 面 精 密 磨 削 自 动 连 线 技 术 5 单 向 阀 精 密 加 工 及 性 能 检 测 技 术 6 张 紧 器 真 空 注 油 装 配 技 术 7 相 位 器 集 中 加 工 技 术 8 高 速 连 续 精 密 冲 压 成 型 技 术 9 VVT 相 位 器 全 自 动 装 配 技 术 10 VVT 电 磁 阀 全 自 动 装 配 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 量, 提 高 了 生 产 效 率, 降 低 了 成 本 通 过 自 动 化 控 制 技 术, 将 球 端 面 磨 削 设 备 和 内 孔 凸 台 端 面 磨 削 设 备 连 线, 实 现 了 大 批 量 的 自 动 化 磨 削 生 产, 降 低 了 人 工 成 本, 提 高 了 生 产 效 率, 保 证 了 批 量 产 品 的 质 量 稳 定 自 主 研 发 精 密 冲 压 精 密 车 削 工 艺, 专 用 模 具 和 专 用 设 备, 实 现 了 精 密 单 向 阀 阀 座 的 的 高 精 度 大 批 量 高 效 率 低 成 本 加 工, 其 精 度 可 达 到 圆 度 小 于 0.001mm, 并 研 制 了 单 向 阀 密 封 性 快 速 自 动 检 测 设 备, 对 单 向 阀 进 行 100% 检 测, 有 效 保 证 了 总 成 件 的 关 键 性 能 指 标, 提 升 了 产 品 的 技 术 质 量 水 平 该 项 技 术 通 过 微 小 间 隙 真 空 吸 油 结 合 压 力 加 注 技 术, 自 主 研 发 了 用 于 张 紧 器 装 配 关 键 工 序 的 专 用 设 备 自 动 真 空 注 油 机, 实 现 了 通 过 微 小 间 隙 向 张 紧 器 内 部 快 速 定 量 注 入 高 粘 度 液 压 油, 并 通 过 自 动 化 控 制 技 术, 实 现 了 多 件 产 品 同 时 注 油, 有 效 保 证 了 产 品 质 量, 提 高 了 生 产 效 率 该 项 技 术 是 通 过 设 计 开 发 专 用 夹 具 专 用 刀 具, 实 现 对 相 位 器 壳 体 转 子 链 轮 等 复 杂 结 构 零 件 的 集 中 加 工, 在 一 台 设 备 上 一 次 装 夹, 完 成 多 工 步 加 工, 有 效 保 证 了 位 置 尺 寸 的 精 度, 节 省 了 多 次 装 夹 的 时 间, 减 少 了 操 作 人 员, 提 高 了 生 产 效 率, 降 低 了 成 本 该 项 技 术 通 过 对 气 门 摇 臂 体 的 特 殊 结 构 设 计, 并 研 发 专 用 连 续 模 具, 实 现 气 门 摇 臂 体 高 速 连 续 全 自 动 精 密 冲 压 成 型, 生 产 节 拍 小 于 3s/ 件, 成 本 低 质 量 可 靠 该 项 技 术 通 过 解 决 转 子 壳 体 精 密 装 配 锁 销 间 隙 自 动 调 节 性 能 全 自 动 气 检 测 等 多 项 关 键 工 艺 技 术 难 题, 订 制 专 用 设 备, 实 现 VVT 相 位 器 全 自 动 装 配 全 自 动 检 测 在 线 自 动 防 错, 在 高 效 率 大 批 量 生 产 的 同 时, 有 效 保 证 了 产 品 质 量 该 项 技 术 通 过 解 决 滤 网 自 动 成 型 焊 接 阀 芯 精 密 装 配 中 心 点 电 流 自 动 标 定 匹 配 性 能 全 自 动 空 气 检 测 等 多 项 关 键 工 艺 技 术 难 题, 订 制 专 用 设 备, 实 现 电 磁 阀 的 全 自 动 装 配 全 自 动 检 测 在 线 自 动 防 错, 在 高 效 率 大 批 量 生 产 的 同 时, 有 效 保 证 了 产 品 质 量 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 先 进 国 内 先 进 国 际 先 进 国 际 先 进 杯 型 机 械 挺 柱 液 压 气 门 挺 柱 单 向 阀 机 构 液 压 张 紧 器 单 向 阀 机 构 皮 带 式 液 压 张 紧 器 VVT 相 位 器 壳 体 转 子 链 轮 等 异 型 精 密 零 件 气 门 摇 臂 VVT 相 位 器 VVT 电 磁 阀 上 述 生 产 工 艺 核 心 技 术 应 用 于 产 品 制 造 阶 段, 是 公 司 生 产 制 造 中 的 核 心 工 艺 技 术, 是 确 保 产 品 加 工 制 造 精 度 的 重 要 保 障 3. 检 测 及 质 量 控 制 核 心 技 术 技 术 名 称 技 术 来 源 技 术 特 点 技 术 先 进 程 度 1 液 压 挺 柱 动 态 性 能 测 控 实 验 技 术 2 液 压 挺 柱 在 线 综 合 性 能 自 动 检 测 技 术 3 液 压 挺 柱 沉 降 特 性 快 速 自 动 测 试 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 该 项 技 术 通 过 研 发 专 用 发 动 机 模 拟 实 验 台 专 用 测 控 软 件, 实 现 了 对 液 压 挺 柱 在 发 动 机 上 工 作 的 实 际 工 况 的 动 态 模 拟, 对 工 作 过 程 中 的 关 键 技 术 指 标 进 行 测 试 分 析, 能 快 速 准 确 专 业 地 评 估 产 品 的 动 态 性 能 和 质 量 水 平 自 主 开 发 了 液 压 挺 柱 专 用 自 动 检 测 线, 通 过 自 动 化 控 制 技 术 和 精 密 检 测 技 术, 实 现 了 液 压 挺 柱 在 线 自 动 注 油 沉 降 特 性 自 动 测 试 柱 体 连 接 强 度 自 动 检 测 挺 柱 重 量 自 动 检 测 不 合 格 件 自 动 剔 除 功 能, 生 产 效 率 高 成 本 低, 并 有 效 保 证 了 产 品 质 量 该 项 技 术 通 过 总 结 公 司 多 年 对 液 压 挺 柱 沉 降 特 性 测 试 实 践 和 测 试 装 置 的 设 计 经 验, 研 制 了 有 多 通 道 自 动 上 下 料 快 速 测 试 自 动 剔 除 不 合 格 件 功 能 的 全 自 动 沉 降 特 性 测 试 台, 单 件 测 试 时 间 小 于 5 秒, 提 高 了 产 品 在 线 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 采 用 该 技 术 的 产 品 液 压 气 门 挺 柱 液 压 气 门 挺 柱 液 压 气 门 挺 柱 1-1-177
4 张 紧 器 储 油 囊 可 靠 性 快 速 实 验 验 证 技 术 5 张 紧 器 动 态 承 载 特 性 测 试 评 估 技 术 6VVT 动 态 性 能 测 评 技 术 7 相 位 器 密 封 机 构 装 配 防 错 技 术 8 相 位 器 综 合 性 能 自 动 测 试 技 术 9 电 磁 阀 综 合 性 能 自 动 快 速 测 试 技 术 10 机 油 喷 嘴 综 合 性 能 自 动 检 测 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 自 有 技 术 检 测 的 效 率, 有 效 保 证 了 产 品 质 量 该 项 技 术 通 过 研 制 储 油 囊 可 靠 性 试 验 的 专 用 实 验 设 备, 利 用 可 控 高 温 气 体 快 速 正 反 向 冲 击 储 油 囊, 可 对 储 油 囊 耐 老 化 弹 性 寿 命 进 行 快 速 实 验 验 证, 并 能 自 动 判 定 储 油 囊 失 效 时 的 实 验 循 环 次 数, 有 效 保 证 了 张 紧 器 总 成 的 质 量 动 态 承 载 特 性 是 对 张 紧 器 性 能 的 综 合 评 价 指 标, 该 项 技 术 通 过 研 制 专 用 测 试 台 和 开 发 专 用 测 控 软 件, 实 现 对 张 紧 器 在 不 同 频 率 不 同 震 幅 下 的 动 态 承 载 特 性 的 精 确 测 试 和 评 估, 有 效 保 证 了 张 紧 器 的 质 量 该 项 技 术 研 制 了 VVT 系 统 测 试 实 验 台, 模 拟 VVT 在 发 动 机 上 工 作 的 实 际 工 况, 开 发 专 用 测 控 软 件 专 用 评 估 分 析 软 件, 测 评 VVT 系 统 动 态 工 作 时 的 各 项 性 能 指 标, 可 编 制 程 序 控 制 VVT 进 行 各 项 可 靠 性 实 验, 测 控 系 统 还 可 方 便 连 接 在 汽 车 上, 对 VVT 系 统 工 作 情 况 进 行 实 时 监 控 该 项 技 术 的 应 用, 保 证 了 产 品 设 计 开 发 的 高 质 量 和 高 效 率 通 过 自 动 化 测 控 技 术, 在 线 对 相 位 器 多 个 密 封 机 构 装 配 时 漏 装 错 装 进 行 自 动 检 测 和 判 定, 并 自 动 剔 除 不 合 格 件, 防 止 漏 装 和 错 装, 有 效 保 证 了 产 品 的 高 质 量 该 项 技 术 是 通 过 研 发 专 用 测 试 设 备, 在 线 对 相 位 器 密 封 性 锁 销 解 锁 摩 擦 力 矩 输 出 扭 矩 工 作 角 度 等 多 项 性 能 在 线 进 行 快 速 精 确 测 试, 自 动 判 断 是 否 合 格, 有 效 保 证 了 产 品 的 高 质 量 该 项 技 术 是 通 过 联 合 研 发 专 用 测 试 设 备, 在 线 对 电 磁 阀 流 量 特 性 压 力 特 性 滞 环 特 性 响 应 速 度 等 多 项 性 能 指 标 在 线 进 行 快 速 精 确 测 试, 自 动 判 断 是 否 合 格, 有 效 保 证 了 产 品 的 高 质 量 该 项 技 术 研 制 了 活 塞 冷 却 机 油 喷 嘴 在 线 专 用 性 能 测 试 台, 开 发 了 专 用 测 控 软 件, 实 现 了 在 线 对 喷 嘴 开 启 压 力 流 量 喷 射 位 置 等 性 能 指 标 的 快 速 精 确 测 试, 并 自 动 剔 除 不 合 格 件, 有 效 保 证 了 产 品 的 质 量 1-1-178 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 领 先 国 内 先 进 皮 带 式 液 压 张 紧 器 各 型 自 动 张 紧 器 VVT 相 位 器 VVT 电 磁 阀 VVT 相 位 器 VVT 相 位 器 VVT 电 磁 阀 VVL 电 磁 阀 自 动 变 速 器 电 磁 阀 机 油 喷 嘴 上 述 检 测 及 质 量 控 制 核 心 技 术 应 用 于 产 品 检 测 阶 段, 是 公 司 产 品 性 能 检 测 中 的 核 心 工 艺 技 术, 对 确 保 产 品 质 量 和 精 度 具 有 重 要 作 用 ( 二 ) 公 司 起 草 的 行 业 标 准 情 况 公 司 在 汽 车 精 密 零 部 件 行 业 具 备 突 出 的 科 研 能 力, 研 究 人 员 在 以 机 电 液 核 心 技 术 为 基 础 的 精 密 零 部 件 产 品 领 域 具 有 较 高 的 专 业 理 论 水 平 和 较 丰 富 的 产 品 研 制 开 发 经 验, 能 组 织 解 决 各 项 技 术 标 准 编 制 工 作 中 出 现 的 重 大 技 术 问 题 公 司 共 参 与 起 草 了 两 项 行 业 标 准, 具 体 情 况 如 下 : 标 准 名 称 标 准 号 标 准 级 别 工 作 性 质 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 1 部 分 : 机 械 式 挺 柱 内 燃 机 气 门 摇 臂 和 摇 臂 轴 技 术 条 件 第 1 部 分 : 气 门 摇 臂 JB/T 9741.1-2011 JB/T 9750.1-2011 中 华 人 民 共 和 国 机 械 行 业 标 准 中 华 人 民 共 和 国 机 械 行 业 标 准 第 二 起 草 单 位 第 二 起 草 单 位 除 上 述 已 制 定 的 标 准 外, 公 司 还 是 目 前 正 在 制 订 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 2 部 分 : 液 压 式 挺 柱 的 主 要 起 草 单 位 ( 三 ) 核 心 技 术 产 品 收 入 占 营 业 收 入 的 比 例
单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 核 心 技 术 产 品 销 售 收 入 47,235.64 53,001.43 36,136.86 27,209.34 营 业 收 入 47,911.86 53,605.75 36,832.40 28,198.68 占 比 98.59% 98.87% 98.11% 96.49% 公 司 应 用 核 心 技 术 生 产 的 产 品 所 取 得 的 销 售 收 入 占 营 业 收 入 比 例 较 大, 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 及 2014 年 1-9 月 分 别 为 96.49% 98.11% 98.87% 及 98.59% 未 来, 公 司 拟 将 继 续 发 挥 技 术 创 新 优 势, 不 断 提 高 产 品 技 术 附 加 值, 以 扩 大 市 场 份 额 并 巩 固 在 行 业 中 的 创 新 优 势 ( 四 ) 公 司 产 品 技 术 所 获 奖 项 情 况 报 告 期 内, 公 司 产 品 技 术 所 获 主 要 奖 项 情 况 如 下 : 序 号 所 获 得 项 目 授 予 单 位 获 得 时 间 1 国 家 重 点 新 产 品 国 家 经 济 贸 易 委 员 会 2002 年 2 国 家 重 点 新 产 品 科 学 技 术 部 2008 年 3 四 川 省 企 业 技 术 中 心 四 川 省 科 学 技 术 厅 2011 年 4 四 川 省 科 学 技 术 成 果 四 川 省 科 学 技 术 厅 2012 年 5 四 川 省 科 学 技 术 成 果 四 川 省 科 学 技 术 厅 2012 年 6 绵 阳 市 科 技 进 步 一 等 奖 绵 阳 市 人 民 政 府 2012 年 7 绵 阳 市 优 秀 专 利 二 等 奖 绵 阳 市 人 民 政 府 2012 年 8 科 技 型 中 小 企 业 绵 阳 市 科 学 技 术 局 2013 年 9 绵 阳 市 科 技 进 步 三 等 奖 绵 阳 市 人 民 政 府 2013 年 10 四 川 省 专 利 三 等 奖 四 川 省 人 民 政 府 2014 年 11 四 川 省 科 学 技 术 进 步 三 等 奖 四 川 省 人 民 政 府 2014 年 七 技 术 储 备 情 况 ( 一 ) 公 司 技 术 中 心 情 况 经 过 多 年 的 建 设 与 发 展, 公 司 技 术 中 心 现 已 组 建 了 一 支 具 有 丰 富 经 验 的 技 术 研 发 队 伍, 近 年 来 完 成 各 项 科 技 研 发 项 目 100 余 个, 其 中 国 家 科 技 部 创 新 基 金 支 持 的 项 目 1 项 国 家 重 点 新 产 品 2 项, 拥 有 国 家 专 利 96 项 ( 其 中 发 明 专 利 7 项 实 用 新 型 专 利 59 项 外 观 设 计 专 利 30 项 ), 参 与 了 2 项 行 业 标 准 的 起 草 工 作 2004 年 公 司 技 术 中 心 被 认 定 为 绵 阳 市 企 业 技 术 中 心 2011 年 被 认 定 为 四 川 省 企 业 技 术 中 心 公 司 技 术 中 心 下 设 有 专 家 委 员 会 技 术 研 发 科 产 品 开 发 科 产 品 实 验 科 项 目 管 理 科 自 动 化 科 等 科 室 专 家 委 员 会 参 与 技 术 中 心 重 大 事 项 的 决 策, 负 责 公 司 新 产 品 研 发 方 向 和 选 型 的 确 定 重 大 技 术 难 题 攻 关 等 技 术 研 发 科 负 责 前 沿 技 术 调 研 新 技 术 研 发 新 标 准 制 定 研 发 成 果 申 报 知 识 产 权 申 报 等 全 新 的 技 术 平 台 和 产 品 平 台 的 搭 建 工 作, 为 公 司 3-5 年 后 储 备 新 技 术 和 新 产 1-1-179
品 产 品 开 发 科 下 设 有 气 门 挺 柱 VVT 自 动 张 紧 器 摇 臂 喷 嘴 精 密 零 部 件 等 产 品 开 发 组, 负 责 在 现 有 成 熟 技 术 和 产 品 平 台 上, 开 发 满 足 不 同 客 户 不 同 需 求 的 新 型 号 产 品, 包 括 产 品 设 计 过 程 开 发 等, 目 的 是 实 现 产 品 的 批 量 生 产, 做 大 现 有 技 术 和 产 品 平 台, 实 现 价 值 最 大 化 产 品 实 验 科 负 责 技 术 研 发 和 产 品 开 发 项 目 的 实 验 验 证, 下 设 有 发 动 机 整 机 实 验 室 配 气 机 构 动 力 学 实 验 室 极 限 环 境 实 验 室 可 靠 性 试 验 室 电 子 电 磁 实 验 室 产 品 性 能 实 验 室 等 6 个 专 业 的 实 验 室, 并 配 置 有 自 主 和 联 合 开 发 的 专 用 实 验 设 施, 技 术 水 平 在 国 内 同 行 业 细 分 技 术 领 域 内 领 先 项 目 管 理 科 负 责 产 品 开 发 的 项 目 管 理, 制 订 项 目 计 划 并 跟 踪 落 实, 跨 部 门 协 调 安 排 项 目 工 作, 保 持 与 客 户 的 沟 通, 传 达 信 息, 以 客 户 满 意 为 宗 旨, 达 成 项 目 目 标 自 动 化 科 负 责 公 司 现 有 工 艺 技 术 的 自 动 化 改 造, 以 提 高 产 品 质 量 保 证 能 力 提 高 生 产 效 率 减 少 人 工 操 作 降 低 制 造 成 本 为 指 导 思 想, 推 进 公 司 制 造 过 程 自 动 化 技 术 的 全 面 应 用 和 升 级 ( 二 ) 研 发 项 目 及 进 展 情 况 目 前, 公 司 在 现 有 技 术 积 累 及 未 来 市 场 需 求 的 基 础 上, 确 定 以 下 研 发 重 点 : 序 号 在 研 发 项 目 研 发 目 标 进 展 情 况 技 术 来 源 1 2 3 4 5 低 摩 擦 高 耐 磨 气 门 挺 柱 项 目 可 变 气 门 升 程 (VVL) 项 目 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 系 统 零 部 件 项 目 自 动 变 速 器 控 制 系 统 精 密 阀 芯 项 目 自 动 变 速 器 精 密 轴 类 件 项 目 6 新 一 代 VVT 升 级 技 术 7 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 项 目 替 代 进 口, 为 主 机 配 套 批 量 生 产 阶 段 引 进 消 化 再 创 新 与 国 内 主 机 联 合 研 发, 实 现 批 量 配 套 国 外 主 机 配 套 与 国 内 主 机 联 合 研 发, 实 现 批 量 配 套 与 国 内 主 机 联 合 研 发, 实 现 批 量 配 套 现 有 VVT 系 统 技 术 升 级, 提 高 综 合 性 能 上 述 重 点 技 术 项 目 及 市 场 前 景 情 况 如 下 : 1. 低 摩 擦 高 耐 磨 气 门 挺 柱 项 目 (1) 项 目 技 术 小 批 量 试 产 阶 段 批 量 生 产 阶 段 小 批 量 试 产 阶 段 小 批 量 试 产 阶 段 样 件 试 验 阶 段 联 合 研 发, 自 主 创 新 与 国 外 研 发 机 构 联 合 研 发 引 进 消 化 再 创 新 引 进 消 化 再 创 新 自 主 创 新 替 代 进 口, 为 主 机 配 套 样 件 试 验 阶 段 引 进 消 化 再 创 新 低 摩 擦 气 门 挺 柱 是 采 用 先 进 技 术 在 传 统 气 门 挺 柱 的 基 础 上 形 成 一 个 低 摩 擦 系 数 高 硬 度 高 机 械 强 度 高 热 导 率 和 高 化 学 稳 定 性 的 涂 层, 以 降 低 气 门 挺 柱 在 工 作 运 动 中 的 摩 擦 功 损 失 和 提 高 使 用 寿 命, 能 有 效 降 低 燃 油 消 耗 和 排 放 该 项 技 术 属 于 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 重 点 发 展 的 新 技 术 之 一 目 1-1-180
前, 国 际 上 只 有 少 数 公 司 掌 握 该 项 挺 柱 生 产 技 术 经 公 司 实 验 室 测 试, 目 前 公 司 已 量 产 低 摩 擦 液 压 挺 柱 能 降 低 摩 擦 功 损 耗 可 达 25-45% (2) 研 发 方 向 低 摩 擦 高 耐 磨 气 门 挺 柱 研 发 方 向 为 : 1 通 过 技 术 革 新 实 验, 更 进 一 步 降 低 摩 擦 系 数 ; 2 通 过 工 艺 的 不 断 完 善, 不 断 降 低 产 品 的 生 产 成 本 并 向 多 种 机 型 推 广, 实 现 传 统 挺 柱 产 品 技 术 的 升 级 换 代 (3) 未 来 市 场 空 间 目 前, 低 摩 擦 技 术 挺 柱 主 要 应 用 在 杯 状 气 门 挺 柱 上 ( 包 括 杯 状 液 压 挺 柱 和 杯 状 机 械 挺 柱 ) 依 据 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告 2011 年 国 内 乘 用 车 中 使 用 低 摩 擦 技 术 的 挺 柱 约 占 3.5%; 预 计 到 2015 年 国 内 乘 用 车 应 用 该 技 术 挺 柱 的 发 动 机 可 达 20% 超 过 400 万 台 市 场 需 求, 按 照 每 台 套 160 元 计 算 ( 每 台 按 4 缸 16 气 门 ), 未 来 应 用 该 项 技 术 的 产 品 市 场 空 间 将 突 破 6.4 亿 元 (4) 当 前 研 发 状 况 目 前, 公 司 为 神 龙 汽 车 配 套 的 带 低 摩 擦 涂 层 液 压 挺 柱 已 开 始 批 量 生 产, 涂 层 机 械 挺 柱 已 与 多 家 主 机 厂 签 订 合 作 开 发 协 议 2. 可 变 气 门 升 程 (VVL) 项 目 (1) 项 目 技 术 VVL 是 新 型 汽 车 节 能 环 保 技 术 之 一, 属 于 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 明 确 的 重 点 发 展 技 术 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 产 品 系 列, 也 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 鼓 励 类 项 目 电 控 系 统 执 行 机 构 精 密 电 磁 阀 系 列 产 品, 目 前 在 国 内 上 市 车 型 中 仅 本 田 宝 马 比 亚 迪 (F3 L3 G3) 等 少 数 公 司 使 用 比 亚 迪 使 用 VVL 技 术 的 F3 L3 和 G3 车 型 属 于 2011 年 10 月 公 布 的 节 能 产 品 惠 民 工 程 节 能 汽 车 推 广 目 录 ( 第 七 批 ) 产 品, 百 公 里 综 合 工 况 油 耗 降 低 为 6.2L, 能 享 受 3,000 元 国 家 节 能 惠 民 补 贴 VVL 由 控 制 机 构 ( 电 磁 阀 电 机 等 ) 和 执 行 机 构 ( 可 变 摇 臂 可 变 挺 柱 液 压 气 门 等 ) 两 大 部 分 部 件 组 成, 主 要 分 为 固 定 两 级 可 调 式 和 连 续 可 调 式 两 种, 是 实 现 发 动 机 闭 缸 技 术 路 线 之 一 两 级 可 调 式 是 采 用 两 组 不 同 升 程 的 凸 轮 配 合 组 合 式 摇 臂 ( 或 挺 柱 ), 并 用 电 磁 阀 控 制 组 合 摇 臂 ( 或 挺 柱 ) 中 锁 销 的 动 作, 来 切 换 到 不 同 的 凸 轮 上 驱 动 摇 臂 ( 或 挺 柱 ), 实 现 升 程 两 级 可 调 ; 连 续 可 调 式 是 采 用 1-1-181
电 机 驱 动 偏 心 轴 来 改 变 传 动 摆 臂 的 支 点 位 置, 或 者 采 用 电 磁 阀 控 制 液 压 气 门, 实 现 升 程 的 无 极 连 续 可 调 (2) 研 发 方 向 当 前, 公 司 已 掌 握 VVL 电 磁 阀 设 计 生 产 工 艺 技 术,VVL 项 目 重 点 研 发 方 向 为 : 1 对 两 级 可 变 式 VVL 系 统 的 电 磁 阀 及 执 行 机 构 ( 可 变 摇 臂 可 变 挺 柱 ) 进 行 系 统 研 究, 借 助 公 司 对 摇 臂 挺 柱 的 技 术 基 础 重 点 突 破 可 变 摇 臂 和 可 变 挺 柱 技 术 及 工 艺, 实 现 对 可 变 摇 臂 和 可 变 挺 柱 的 批 量 生 产 2 对 连 续 可 变 式 VVL 系 统 进 行 全 套 部 件 预 研, 为 进 入 后 期 高 端 客 户 机 型 配 套 提 供 技 术 准 备 (3) 未 来 市 场 空 间 依 据 中 国 汽 车 技 术 研 究 中 心 发 布 的 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告,2011 年 国 内 乘 用 车 中 约 有 5.50% 的 车 型 使 用 了 VVL 系 统, 其 中 自 主 品 牌 车 使 用 比 例 不 到 1% 预 计 2015 年 以 后 国 内 乘 用 车 VVL 系 统 使 用 比 例 将 可 达 20% 主 机 数 量 可 达 400 万 台 以 上,VVL 每 套 价 格 按 均 价 600 元 计 算, 未 来 市 场 空 间 可 达 24 亿 元 (4) 当 前 研 发 状 况 目 前, 公 司 已 与 国 内 数 家 知 名 主 机 厂 签 订 VVL 系 统 研 发 协 议 公 司 已 为 比 亚 迪 批 量 生 产 两 级 可 变 式 VVL 电 磁 阀 ; 为 另 一 知 名 合 资 主 机 厂 研 发 的 两 级 可 变 式 VVL 电 磁 阀 样 件 已 实 现 小 批 量 产 ;VVL 执 行 机 构 中 的 可 变 摇 臂 正 处 在 样 件 试 制 试 验 阶 段 3. 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 系 统 零 部 件 项 目 (1) 项 目 技 术 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 又 称 燃 料 分 层 喷 射 技 术, 是 一 种 先 进 的 汽 车 节 能 环 保 技 术, 属 于 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 明 确 的 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 汽 油 缸 内 直 喷 系 统 由 发 动 机 控 制 模 板 (ECU) 高 压 油 泵 高 压 油 轨 及 喷 射 器 等 部 件 组 成, 其 中 高 压 油 泵 由 高 压 油 泵 泵 壳 柱 塞 偶 件 副 单 向 阀 调 压 电 磁 阀 高 压 油 泵 挺 柱 等 零 件 构 成 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 与 传 统 汽 油 机 将 汽 油 喷 入 进 气 歧 管 不 同, 燃 油 是 经 高 压 油 1-1-182
泵 加 压 以 后 通 过 直 喷 油 嘴 直 接 喷 入 燃 烧 室, 空 气 则 通 过 进 气 门 进 入 燃 烧 室 与 汽 油 混 合, 以 达 到 高 度 雾 化 的 效 果, 从 而 更 好 地 实 现 油 气 混 合, 可 以 降 低 油 耗 提 升 功 率 (2) 研 发 方 向 目 前, 公 司 已 具 有 成 熟 的 高 压 油 泵 挺 柱 的 研 发 生 产 能 力, 高 压 油 泵 泵 壳 也 已 完 成 样 件 试 制 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 系 统 零 部 件 项 目 重 点 研 发 方 向 为 : 1 重 点 突 破 高 压 油 泵 泵 壳 生 产 工 艺 技 术 ; 2 依 据 现 有 高 压 油 泵 挺 柱 电 磁 阀 精 密 偶 件 副 和 单 向 阀 的 技 术 基 础, 结 合 高 压 油 泵 泵 壳 研 发 情 况, 逐 步 实 现 高 压 油 泵 的 总 成 开 发 (3) 未 来 市 场 空 间 依 据 中 国 汽 车 技 术 研 究 中 心 发 布 的 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告,2011 年 国 内 乘 用 车 中 约 有 7% 的 车 型 使 用 了 汽 油 缸 内 直 喷 技 术, 主 要 为 一 汽 大 众 上 海 大 众 和 上 海 通 用, 自 主 品 牌 及 其 他 合 资 品 牌 新 开 发 机 型 中 已 开 始 逐 步 使 用 该 技 术 预 计 2015 年 后 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 使 用 比 例 将 可 达 40% 主 机 数 量 可 达 800 万 台 以 上, 高 压 油 泵 挺 柱 按 均 价 格 20 元 计 算, 高 压 油 泵 泵 壳 按 均 价 格 80 元 计 算, 未 来 市 场 空 间 可 达 8 亿 元 (4) 当 前 研 发 状 况 目 前, 公 司 已 与 国 内 外 多 家 知 名 主 机 厂 签 订 高 压 油 泵 挺 柱 开 发 协 议, 已 实 现 对 一 家 批 量 供 货 ; 已 与 一 家 国 外 主 机 厂 签 订 高 压 油 泵 泵 壳 开 发 协 议, 已 进 入 批 量 生 产 阶 段 4. 自 动 变 速 器 电 磁 阀 阀 芯 和 精 密 轴 类 件 项 目 (1) 项 目 技 术 自 动 变 速 器 技 术 是 一 种 先 进 的 汽 车 节 能 环 保 技 术, 具 有 较 好 的 燃 油 经 济 性 动 力 性, 能 降 低 污 染 排 放, 以 及 提 高 车 辆 行 驶 安 全 性 乘 坐 舒 适 性 和 操 纵 轻 便 性 ; 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 中 鼓 励 类 项 目 双 离 合 器 变 速 器 (DCT) 电 控 机 械 变 速 器 (AMT) 自 动 变 速 器 是 连 接 发 动 机 和 底 盘 关 键 总 成, 一 般 市 场 单 台 自 动 变 速 器 价 格 在 8,000 元 -12,000 元 电 液 控 制 器 是 自 动 变 速 器 的 关 键 总 成 部 件 之 一, 由 电 磁 阀 液 压 控 制 系 统 两 1-1-183
部 分 组 成, 其 中 液 压 控 制 系 统 由 阀 芯 阀 体 等 零 部 件 共 同 组 成 (2) 研 发 方 向 目 前, 公 司 正 依 托 现 有 可 变 气 门 系 统 电 磁 阀 和 液 压 精 密 偶 件 副 的 开 发 及 制 造 经 验, 在 自 动 变 速 器 系 统 中 重 点 进 行 以 下 项 目 的 研 发 : 1 高 响 应 速 度 高 精 度 自 动 变 速 器 电 磁 阀 ; 2 液 压 控 制 系 统 精 密 阀 芯 ; 3 换 挡 机 构 精 密 轴 活 塞 缸 (3) 未 来 市 场 空 间 依 据 中 国 汽 车 技 术 研 究 中 心 发 布 的 中 国 汽 车 发 动 机 及 变 速 器 零 部 件 行 业 调 查 研 究 报 告,2011 年 国 内 乘 用 车 中 约 有 30% 的 车 型 使 用 了 自 动 变 速 器, 预 计 2015 年 后 自 动 变 速 器 使 用 比 例 将 可 达 50% 主 机 数 量 可 达 1000 万 台 以 上, 自 动 变 速 器 行 业 零 部 件 行 业 总 产 值 可 达 1000 亿 以 上 ; 平 均 每 台 自 动 变 速 器 按 6 个 电 磁 阀 ( 每 个 60 元 ) 8 个 阀 芯 ( 每 个 10 元 ) 10 个 精 密 轴 缸 类 件 ( 每 个 10 元 ) 计 算, 公 司 研 发 的 自 动 变 速 器 电 磁 阀 阀 芯 和 精 密 轴 类 件 项 目 市 场 空 间 可 达 54 亿 元 (4) 当 前 研 发 状 况 目 前, 公 司 已 与 国 内 外 多 家 知 名 主 机 厂 签 订 了 液 压 控 制 系 统 精 密 阀 芯 换 挡 机 精 密 构 轴 及 活 塞 缸 等 零 件 的 开 发 协 议, 并 已 进 入 了 小 批 量 试 产 阶 段 ; 电 磁 阀 目 前 已 处 于 样 件 试 制 阶 段 5. 新 一 代 VVT 升 级 技 术 (1) 项 目 技 术 新 一 代 VVT 升 级 技 术 有 两 种 形 式 : 中 置 电 磁 阀 式 VVT 和 相 位 器 中 间 锁 止 中 置 电 磁 阀 式 VVT, 相 比 传 统 的 VVT 技 术, 这 两 种 升 级 技 术 的 电 磁 阀 均 安 装 在 相 位 器 内 相 较 现 行 VVT 技 术 的 相 位 器 与 电 磁 阀 分 离 的 布 置 方 式, 中 置 电 磁 阀 式 VVT 结 构 中 电 磁 阀 离 相 位 器 距 离 更 近, 油 路 更 短, 泄 漏 更 小, 其 响 应 速 度 可 提 高 20% 以 上 而 相 位 器 中 间 锁 止 中 置 电 磁 阀 式 VVT 与 现 行 相 位 器 与 电 磁 阀 分 离 的 布 置 方 式 相 比, 除 响 应 速 度 提 高 外, 还 具 有 更 大 的 可 调 相 位 角 度, 让 发 动 机 气 门 正 时 得 到 更 大 范 围 的 优 化 目 前, 该 技 术 主 要 为 少 数 跨 国 零 部 件 企 业 所 掌 握 1-1-184
(2) 研 发 方 向 以 现 有 VVT 技 术 为 基 础, 与 有 意 向 主 机 厂 研 发 中 心 联 合 开 发, 自 主 设 计 并 制 作 样 机, 进 行 试 验 研 究, 定 型 设 计, 选 择 合 适 的 发 动 机 型 投 入 量 产 (3) 未 来 市 场 空 间 目 前 中 置 电 磁 阀 式 VVT 和 相 位 器 中 间 锁 止 中 置 电 磁 阀 式 VVT 主 要 用 于 中 高 端 汽 车 发 动 机 上, 国 内 主 流 的 主 机 厂 已 开 始 在 新 机 型 上 引 入 该 技 术, 预 计 到 2016 年, 有 约 200 万 套 市 场 需 求 空 间, 后 期 会 逐 步 增 大, 预 期 每 套 双 VVT 配 套 价 格 为 400 元 (4) 当 前 研 发 状 况 已 开 发 出 原 型 样 件, 正 在 进 行 相 关 试 验 研 究 和 设 计 优 化 工 作 6. 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 项 目 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 包 括 可 变 气 门 机 构 (VVT VVL) 电 磁 阀 缸 内 直 喷 系 统 电 磁 阀 怠 速 控 制 阀 EGR 阀 ( 或 EGR 真 空 电 磁 阀 ) 燃 油 蒸 发 控 制 电 磁 阀 进 气 控 制 真 空 电 磁 阀 自 动 变 速 器 电 磁 阀 ABS 油 压 调 节 阀 等, 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 中 鼓 励 类 项 目 汽 车 关 键 零 部 件 之 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 产 品 未 来, 公 司 将 以 目 前 已 具 有 的 VVT 和 VVL 电 磁 阀 研 发 设 计 及 制 造 技 术 为 基 础, 进 一 步 扩 展 缸 内 直 喷 系 统 电 磁 阀 自 动 变 速 器 电 磁 阀 等 产 品 及 进 行 其 他 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 技 术 的 储 备 和 积 累 除 了 上 述 研 发 项 目 外, 公 司 也 将 积 极 论 证 研 究 微 电 机 技 术 和 汽 车 启 停 技 术 中 应 有 的 电 池 电 量 传 感 器 技 术 等 新 型 技 术, 以 通 过 持 续 技 术 储 备, 来 应 对 未 来 汽 车 行 业 发 展 的 变 化, 积 极 研 发 能 适 应 新 能 源 汽 车 发 展 和 节 能 减 排 技 术 新 产 品 ( 三 ) 研 发 投 入 情 况 公 司 的 产 品 为 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件, 其 对 精 度 和 可 靠 性 等 指 标 有 较 高 的 要 求 为 此, 公 司 非 常 重 视 研 发 投 入, 用 于 研 发 的 资 金 投 入 情 况 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 研 发 投 入 ( 万 元 ) 1,376.15 2,319.80 1,644.32 918.02 营 业 收 入 ( 万 元 ) 47,911.86 53,605.75 36,832.40 28,198.68 占 营 业 收 入 的 比 例 2.87% 4.33% 4.46% 3.26% ( 四 ) 合 作 研 发 情 况 1-1-185
报 告 期 内, 公 司 与 一 些 科 研 机 构 建 立 了 紧 密 的 合 作 研 发 关 系, 如 与 上 海 交 大 汽 车 电 子 控 制 技 术 国 家 工 程 试 验 室 建 立 联 合 产 业 化 基 地 战 略 合 作 关 系 与 天 津 大 学 联 合 研 发 了 VVT 台 架 测 试 技 术 与 中 国 工 程 物 理 研 究 院 联 合 研 发 了 VVT 在 线 检 测 技 术 与 机 械 科 学 研 究 总 院 下 属 单 位 合 作 研 发 自 动 化 装 配 设 备 同 时 公 司 还 与 泛 亚 汽 车 技 术 中 心 上 汽 集 团 股 份 公 司 技 术 中 心 神 龙 汽 车 技 术 中 心 长 安 汽 车 工 程 研 究 院 一 汽 汽 研 院 广 汽 汽 研 院 东 安 汽 车 发 动 机 技 术 中 心 航 天 三 菱 发 动 机 技 术 中 心 奇 瑞 汽 车 工 程 研 究 院 江 淮 汽 车 技 术 研 究 院 法 国 梯 爱 司 (HEF) 美 国 思 达 耐 (STANADYNE) 等 20 余 家 国 内 外 主 机 客 户 的 研 发 机 构 形 成 了 长 期 的 技 术 合 作 开 发 关 系 和 产 品 合 作 研 发 关 系 ( 五 ) 技 术 创 新 机 制 目 前, 公 司 已 建 立 了 如 下 技 术 研 发 创 新 机 制 : 1. 研 发 创 新 管 理 机 制 公 司 非 常 重 视 技 术 创 新 机 制 决 策 的 有 效 施 行, 由 技 术 专 家 委 员 会 参 与 技 术 创 新 重 大 事 项 的 决 策, 负 责 新 产 品 研 发 方 向 和 选 型 的 确 定, 定 期 对 公 司 技 术 创 新 项 目 进 行 评 估 和 审 核, 对 培 育 的 技 术 创 新 项 目 给 予 资 金 人 员 和 设 备 上 的 及 时 支 持 研 发 工 作 由 项 目 管 理 室 严 格 按 照 项 目 调 研 可 行 性 评 审 立 项 产 品 设 计 开 发 过 程 设 计 开 发 产 品 和 过 程 认 可 持 续 改 进 的 流 程 组 织 安 排, 各 阶 段 进 行 严 格 的 评 审, 并 按 阶 段 给 予 相 应 的 项 目 激 励 2. 研 发 方 向 定 位 机 制 公 司 坚 持 以 市 场 需 求 为 导 向 的 技 术 研 发 方 向, 对 拟 研 发 项 目 制 定 了 严 格 的 筛 选 评 估 立 项 程 序, 对 已 立 项 的 研 发 项 目 均 有 明 确 的 研 发 目 标 研 发 计 划 和 市 场 定 位 在 研 发 项 目 的 管 理 上, 公 司 采 取 绩 效 管 理 的 方 式 考 察 和 判 断 技 术 创 新 成 果 的 价 值 在 公 司 现 有 的 产 品 基 础 上, 通 过 不 断 扩 大 研 发 方 向, 巩 固 市 场 占 有 率 和 竞 争 优 势, 积 极 拓 展 新 的 市 场 空 间 和 机 会 依 托 于 对 精 密 机 械 加 工 领 域 的 技 术 积 累 和 理 解, 公 司 研 发 创 新 方 向 不 仅 定 位 于 现 有 汽 车 发 动 机 系 统 精 密 零 部 件 的 新 产 品 开 发, 在 自 动 变 速 箱 系 统 燃 油 喷 射 系 统 等 方 向 也 将 坚 持 主 动 的 研 发 创 新 机 制, 以 高 精 及 节 能 减 排 新 技 术 为 研 发 方 向, 逐 步 缩 小 与 工 业 发 达 国 家 的 技 术 差 距, 建 成 国 内 一 流 的 汽 车 关 键 精 密 零 部 件 研 发 中 心 3. 创 新 激 励 机 制 公 司 认 为 技 术 创 新 的 基 础 是 技 术 人 才 的 培 养, 除 部 分 核 心 技 术 人 员 直 接 持 1-1-186
股, 享 受 公 司 经 营 收 益 外, 公 司 技 术 中 心 建 立 了 完 善 的 激 励 制 度 体 系, 以 持 续 鼓 励 员 工 的 科 技 创 新 积 极 性 建 立 了 特 殊 的 培 训 深 造 激 励 制 度, 实 行 特 殊 津 贴 和 特 殊 福 利 公 司 鼓 励 并 在 资 金 上 支 持 员 工 在 职 参 加 高 校 进 修, 参 加 行 业 专 业 技 术 研 讨 学 术 交 流 培 训 论 坛, 参 加 国 外 的 国 际 性 技 术 展 览 会 技 术 考 察 公 司 每 年 对 技 术 创 新 工 作 作 出 贡 献 的 人 员, 通 过 设 立 技 术 创 新 奖 突 出 贡 献 奖 等 给 予 不 定 时 奖 励, 同 时 个 人 职 务 升 迁, 培 训 等 均 可 享 受 特 别 优 先 条 件, 充 分 激 发 技 术 人 员 的 企 业 自 豪 感 荣 誉 感 和 创 造 力 4. 创 新 风 险 防 范 机 制 公 司 在 鼓 励 创 新 的 同 时, 也 比 较 重 视 建 立 对 创 新 风 险 的 防 范 措 施 公 司 新 项 目 在 立 项 前, 由 商 务 技 术 相 关 人 员 作 充 分 的 市 场 及 技 术 调 研, 正 式 立 项 需 要 通 过 专 家 委 员 会 进 行 可 行 性 评 估 评 估 过 程 中, 由 项 目 专 家 设 计 工 程 师 工 艺 工 程 师 操 作 人 员 设 备 工 程 师 质 量 工 程 师 检 测 工 程 师 客 户 技 术 工 程 师 质 量 工 程 师 等 组 成 一 个 专 题 小 组, 对 新 技 术 设 计 和 实 施 过 程 中 潜 在 可 能 的 各 种 失 效 的 模 式 失 效 起 因 风 险 进 行 分 析 评 估 和 论 证, 在 实 施 前 就 制 订 好 应 对 和 验 证 措 施 新 项 目 研 发 运 行 过 程 中, 进 程 严 格 按 公 司 项 目 管 理 流 程 的 7 个 阶 段 进 行, 每 个 阶 段 后 都 要 进 行 阶 段 工 作 的 评 审, 评 审 通 过 后 方 可 进 入 下 一 阶 段 新 项 目 研 发 过 程 中 涉 及 到 的 关 键 技 术, 均 需 委 托 省 级 以 上 的 专 业 查 新 机 构 进 行 技 术 查 新, 对 于 创 新 技 术, 会 立 即 申 请 知 识 产 权 的 保 护, 对 于 已 有 知 识 产 权 的 相 关 技 术, 则 在 研 发 过 程 中 采 取 技 术 回 避 措 施, 避 免 知 识 产 权 可 能 导 致 纠 纷 的 风 险 另 外, 为 在 最 大 程 度 上 保 证 研 发 产 品 和 项 目 未 来 的 市 场 前 景, 公 司 鼓 励 新 项 目 及 创 新 技 术 的 研 发 课 题 为 政 策 及 行 业 重 点 支 持 的 领 域 和 发 展 方 向, 尽 量 避 免 政 策 或 行 业 发 展 所 导 致 的 创 新 方 向 风 险 ( 六 ) 核 心 技 术 人 员 研 发 人 员 情 况 截 至 2014 年 9 月 30 日, 发 行 人 共 有 技 术 及 研 发 人 员 154 人, 占 员 工 总 数 的 10.66% 其 中 谭 建 伟 阳 宇 王 军 向 明 朗 李 严 帅 张 金 伟 廖 建 洪 任 彦 平 为 本 公 司 的 核 心 技 术 人 员, 上 述 人 员 简 历 见 第 八 节 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 与 其 他 核 心 人 员 近 两 年, 发 行 人 核 心 技 术 人 员 未 发 生 变 化 1. 公 司 核 心 技 术 人 员 的 基 本 情 况 公 司 核 心 技 术 人 员 的 基 本 情 况 如 下 : 1-1-187
姓 名 任 职 情 况 2013 年 度 薪 酬 公 司 任 职 期 间 谭 建 伟 董 事 长 总 经 理 137.50 万 元 2004 年 1 月 至 今 阳 宇 董 事 副 总 经 理 81.50 万 元 1998 年 8 月 至 今 王 军 董 事 会 秘 书 副 总 经 理 55.05 万 元 1997 年 8 月 至 今 向 明 朗 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 39.70 万 元 2003 年 2 月 至 今 李 严 帅 技 术 中 心 挺 柱 喷 嘴 产 品 经 理 21.62 万 元 1997 年 10 月 至 今 张 金 伟 技 术 中 心 VVT 产 品 OCV 系 产 品 经 理 副 主 任 工 程 师 25.71 万 元 2001 年 2 月 至 今 廖 建 洪 技 术 中 心 挺 柱 设 计 工 程 师 13.14 万 元 1997 年 10 月 至 今 任 彦 平 技 术 中 心 张 紧 器 产 品 经 理 11.78 万 元 2004 年 3 月 至 今 公 司 核 心 技 术 人 员 所 取 得 的 专 业 资 质 及 重 要 科 研 成 果 和 获 得 的 奖 项 情 况 参 见 本 招 股 说 明 书 第 八 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 公 司 治 理 之 一 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 其 他 核 心 人 员 简 介 2. 发 行 人 为 保 持 核 心 技 术 人 员 的 稳 定 性 所 采 取 的 各 项 措 施 (1) 技 术 创 新 机 制 公 司 为 保 持 较 强 的 技 术 及 工 艺 创 新 能 力, 从 多 方 面 建 立 并 完 善 了 技 术 创 新 机 制 包 括 研 发 管 理 创 新 机 制 研 发 方 向 定 位 机 制 创 新 激 励 机 制 和 创 新 风 险 防 范 机 制 创 新 机 制 的 实 行 从 制 度 上 保 证 了 较 强 研 发 能 力 的 可 持 续 性, 是 保 障 核 心 技 术 人 员 稳 定 性 的 制 定 基 础 (2) 进 修 及 交 流 机 制 为 保 证 公 司 研 发 项 目 的 及 时 更 新, 研 发 水 平 的 不 断 提 高, 公 司 积 极 鼓 励 研 发 人 员 的 进 修 与 技 术 交 流 通 过 在 资 金 上 支 持 员 工 在 职 参 加 高 校 进 修, 派 研 发 人 员 参 加 行 业 专 业 技 术 研 讨 学 术 交 流 培 训 论 坛, 参 加 国 际 性 技 术 展 览 会 技 术 考 察 等 方 式, 使 包 括 核 心 技 术 人 员 在 内 的 公 司 研 发 队 伍 不 断 提 高 技 术 理 论 水 平 和 实 践 经 验 (3) 激 励 措 施 为 进 一 步 保 证 公 司 技 术 人 员 的 稳 定 性, 让 核 心 技 术 人 员 给 公 司 创 造 科 技 成 果 的 同 时 分 享 业 绩 成 长 带 来 的 收 益 在 2009 年 12 月, 公 司 股 东 将 部 分 股 份 转 让 给 谭 建 伟 阳 宇 等 5 名 核 心 技 术 人 员 2010 年 8 月, 公 司 整 体 变 更 为 股 份 公 司 后, 上 述 人 员 的 持 股 同 比 例 发 生 了 相 应 变 化 报 告 期 内, 公 司 核 心 技 术 人 员 持 有 公 司 股 份 情 况 如 下 : 姓 名 任 职 情 况 持 股 数 ( 万 股 ) 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 比 例 (%) 持 股 数 ( 万 股 ) 比 例 (%) 持 股 数 ( 万 股 ) 比 例 (%) 持 股 数 ( 万 股 ) 比 例 (%) 1-1-188
谭 建 伟 阳 宇 王 军 向 明 朗 李 严 帅 董 事 长 总 经 理 董 事 副 总 经 理 董 事 会 秘 书 副 总 经 理 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 技 术 中 心 挺 柱 喷 嘴 产 品 经 理 268.22 2.98 134.11 2.98 134.11 2.98 134.11 2.98 119.2 1.32 59.60 1.32 59.60 1.32 59.60 1.32 77.48 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 80.46 0.89 40.23 0.89 40.23 0.89 40.23 0.89 83.44 0.93 41.72 0.93 41.72 0.93 41.72 0.93 合 计 628.8 6.98 314.40 6.98 314.40 6.98 314.40 6.98 核 心 技 术 人 员 持 有 部 分 公 司 股 份 增 强 了 其 对 公 司 的 归 属 感 和 责 任 感, 有 利 于 研 发 创 新 和 核 心 技 术 团 队 的 稳 定 公 司 加 大 研 发 直 接 投 入 的 同 时 也 注 重 对 核 心 技 术 人 员 工 作 的 合 理 回 报, 制 定 了 具 有 吸 引 力 的 薪 酬 制 度,2013 年 度, 公 司 核 心 技 术 人 员 的 平 均 薪 酬 为 48.25 万 元, 高 于 公 司 其 他 部 门 人 员 的 平 均 薪 酬 除 部 分 技 术 人 员 持 有 公 司 股 份 及 具 有 竞 争 力 的 薪 酬 外, 公 司 还 制 定 了 切 实 可 行 的 项 目 激 励 管 理 办 法 对 拟 培 育 的 技 术 创 新 项 目 给 予 资 金 人 员 和 设 备 上 的 及 时 支 持, 设 立 技 术 创 新 奖 突 出 贡 献 奖 等 给 予 不 定 时 奖 励, 同 时 个 人 职 务 升 迁, 培 训 等 均 可 享 受 特 别 优 先 条 件, 充 分 激 发 技 术 人 员 的 企 业 自 豪 感 荣 誉 感 和 创 造 力 上 述 激 励 措 施 进 一 步 激 发 了 包 括 核 心 技 术 人 员 在 内 的 公 司 技 术 中 心 的 创 新 积 极 性 和 人 员 的 稳 定 性 (4) 签 订 相 关 协 议 为 从 法 律 上 保 障 核 心 技 术 人 员 的 稳 定, 保 护 公 司 专 利 技 术 等 知 识 产 权 的 合 法 权 益 公 司 与 核 心 技 术 人 员 均 分 别 签 订 了 劳 动 合 同 商 业 秘 密 保 密 协 议 上 述 协 议 按 照 劳 动 法 合 同 法 等 法 律 法 规 的 要 求, 规 定 了 核 心 技 术 人 员 的 保 密 责 任 保 密 范 围 保 密 期 限 及 竞 业 禁 止 条 款 等, 并 对 与 公 司 的 雇 佣 关 系 做 出 了 明 确 的 约 定 (5) 良 好 的 工 作 氛 围 公 司 在 建 立 了 各 项 创 新 机 制 和 激 励 措 施 的 同 时, 也 努 力 的 为 员 工 创 造 良 好 的 工 作 氛 围 经 营 管 理 部 门 以 实 事 求 是 的 原 则 作 为 执 行 公 司 各 项 制 度 的 基 本 标 准 公 司 在 扩 大 生 产 规 模 的 同 时 积 极 筹 措 资 金, 为 员 工 改 善 办 公 和 工 作 条 件 相 关 部 1-1-189
门 定 期 及 不 定 期 的 组 织 员 工 参 加 各 项 文 娱 或 工 作 技 能 活 动, 增 进 员 工 间 的 业 余 文 化 交 流, 增 强 了 公 司 与 员 工 间, 员 工 与 员 工 间 的 凝 聚 力 (6) 公 司 用 人 制 度 公 司 自 1997 年 成 立 以 来, 一 直 以 不 断 地 工 艺 创 新 技 术 创 新 作 为 重 要 的 发 展 战 略, 逐 步 缩 小 与 制 造 业 发 达 国 家 的 技 术 差 距 从 无 到 有, 从 粗 到 精 的 发 展 过 程 中, 公 司 采 取 了 以 专 业 知 识 和 为 基 础, 但 不 以 学 历 为 用 人 唯 一 标 准 的 晋 升 体 系 比 如, 公 司 核 心 技 术 人 员 向 明 朗, 大 专 学 历,2003 年 加 入 公 司 至 今, 通 过 自 身 的 刻 苦 钻 研, 先 后 担 任 技 术 中 心 副 主 任 主 任 副 总 工 程 师 的 职 务, 荣 获 四 川 省 五 一 劳 动 奖 章 绵 阳 市 科 技 进 步 一 等 奖 绵 阳 市 有 突 出 贡 献 的 中 青 年 拔 尖 人 才 等 荣 誉, 并 兼 任 中 国 内 燃 机 学 会 理 事 会 基 础 件 分 会 委 员, 全 国 内 燃 机 标 准 化 技 术 委 员 会 中 小 功 率 内 燃 机 分 技 术 委 员 会 委 员 职 务 各 核 心 技 术 人 员 均 在 公 司 担 任 重 要 职 位, 充 分 发 挥 其 专 业 技 能 水 平 公 司 的 能 力 选 拔 机 制 为 每 位 员 工 提 供 了 一 个 公 平 竞 争 平 台, 也 充 分 激 发 了 其 学 习 和 创 新 的 主 观 能 动 性, 为 保 持 核 心 技 术 团 队 的 稳 定 性 做 到 了 积 极 地 作 用 保 荐 机 构 认 为, 报 告 期 内 发 行 人 核 心 技 术 人 员 稳 定, 保 持 核 心 技 术 人 员 稳 定 性 的 各 项 措 施 有 效 八 未 来 发 展 规 划 本 章 节 所 描 述 的 未 来 发 展 与 规 划 是 公 司 在 当 前 经 济 形 势 和 市 场 环 境 下, 对 可 预 见 的 将 来 作 出 的 发 展 规 划 投 资 者 不 应 排 除 公 司 根 据 经 济 形 势 变 化 和 实 际 经 营 情 况 对 本 发 展 规 划 和 目 标 进 行 修 正 调 整 和 完 善 的 可 能 性 公 司 声 明 : 公 司 将 在 上 市 后 通 过 定 期 报 告 持 续 公 告 规 划 实 施 和 目 标 实 现 的 情 况 ( 一 ) 公 司 长 期 发 展 战 略 未 来, 公 司 将 紧 抓 我 国 汽 车 工 业 快 速 发 展 的 历 史 机 遇 紧 跟 全 球 汽 车 节 能 减 排 新 技 术 和 新 能 源 汽 车 的 发 展 趋 势, 继 续 以 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 为 基 础, 不 断 拓 宽 汽 车 精 密 零 部 件 产 品 系 列, 逐 步 向 模 块 化 系 统 化 集 成 供 应 商 转 变, 力 争 成 为 中 国 自 主 的 具 有 国 际 竞 争 力 的 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 知 名 供 应 商 未 来, 公 司 长 远 的 产 品 战 略 规 划 如 下 : 1. 公 司 将 继 续 巩 固 现 有 四 大 成 熟 产 品 ( 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 ) 市 场, 不 断 开 发 新 的 产 品 型 号, 确 保 成 为 公 司 收 入 和 利 润 增 长 的 重 要 来 1-1-190
源 ; 2. 进 一 步 推 动 发 动 机 可 变 气 门 系 统 (VVT 产 品 VVL 电 磁 阀 ) 的 市 场 开 拓, 确 保 成 为 公 司 未 来 三 年 重 要 的 收 入 和 利 润 增 长 点 ; 3. 加 强 对 四 类 精 密 零 部 件 新 产 品 系 列 ( 机 油 喷 嘴 缸 内 直 喷 系 统 用 高 压 油 泵 挺 柱 和 泵 壳 燃 油 喷 射 系 统 精 密 零 部 件 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 等 ) 研 发 与 市 场 开 拓, 确 保 成 为 公 司 未 来 三 年 新 的 收 入 和 利 润 增 长 点 ; 4. 依 赖 现 有 的 发 动 机 可 变 气 门 系 统 电 磁 阀 技 术 基 础, 进 一 步 加 大 对 变 量 机 油 泵 自 动 变 速 箱 电 磁 阀 等 电 磁 阀 产 品 的 研 发 试 制, 同 时 借 助 公 司 现 有 的 摇 臂 和 挺 柱 的 技 术 基 础, 加 强 对 VVL 执 行 器 ( 可 变 摇 臂 和 可 变 挺 柱 ) 的 研 发 试 制, 力 争 形 成 电 磁 阀 产 品 横 向 系 列 化 和 纵 向 扩 展, 力 争 成 为 公 司 未 来 五 年 收 入 和 利 润 增 长 点 5. 积 极 应 对 新 能 源 汽 车 和 节 能 减 排 的 行 业 发 展 趋 势, 持 续 研 发 各 类 新 产 品 新 技 术, 如 混 合 动 力 及 电 动 汽 车 的 电 池 电 量 传 感 器 及 微 特 电 机 驱 动 的 新 型 零 部 件, 并 力 争 将 其 产 业 化, 创 造 公 司 未 来 十 年 新 的 收 入 和 利 润 增 长 点 ( 二 ) 未 来 三 年 的 发 展 规 划 在 长 期 发 展 战 略 目 标 的 指 引 下, 在 募 集 资 金 项 目 顺 利 实 施 的 保 障 下, 公 司 力 争 在 未 来 三 年 达 到 年 营 业 收 入 超 过 9 亿 元 的 经 营 目 标 为 保 证 该 目 标 的 顺 利 实 现, 未 来 三 年, 公 司 将 进 一 步 提 高 研 发 能 力, 持 续 推 出 新 产 品 系 列 ; 进 一 步 促 进 工 艺 变 革 及 关 键 工 序 能 力 突 破, 持 续 提 升 产 品 质 量 和 成 本 竞 争 力 ; 进 一 步 拓 展 销 售 网 络, 逐 步 实 现 主 流 客 户 的 大 规 模 覆 盖 ; 进 一 步 强 化 内 部 管 理, 全 面 提 升 公 司 的 核 心 竞 争 力 ; 进 一 步 丰 富 融 资 渠 道, 为 公 司 持 续 发 展 提 供 资 本 支 持 具 体 规 划 如 下 : 1. 进 一 步 提 高 研 发 能 力, 持 续 推 出 新 产 品 系 列 (1) 搭 建 完 善 的 研 发 平 台, 进 一 步 提 高 研 发 能 力 公 司 本 次 使 用 募 集 资 金 建 设 的 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 主 要 研 发 方 向 包 括 VVT VVL GDI 自 动 变 速 箱 控 制 总 成 等 动 力 总 成 前 沿 技 术, 这 些 研 发 方 向 代 表 了 公 司 未 来 的 产 品 和 技 术 发 展 重 点 以 及 收 入 利 润 增 长 点 为 此, 公 司 将 从 以 下 几 方 面 加 强 公 司 研 发 平 台 的 建 设 力 度 : 第 一, 进 一 步 完 善 技 术 研 发 中 心 平 台 建 设, 设 立 异 地 研 发 机 构, 加 大 研 发 设 备 投 入, 建 立 具 有 国 际 水 平 的 试 制 加 工 中 心 检 测 分 析 中 心 和 产 品 实 验 中 心, 提 1-1-191
高 公 司 在 产 品 设 计 试 制 检 测 及 验 证 方 面 的 专 业 能 力 第 二, 加 大 技 术 中 心 的 软 件 投 入 在 现 有 PDM CAD CAE CAM 等 管 理 和 设 计 软 件 的 基 础 上 进 行 配 气 机 构 液 压 流 体 和 电 磁 等 专 业 仿 真 软 件 的 投 入 第 三, 加 强 与 国 内 科 研 院 所 大 学 实 验 室 主 机 厂 研 发 中 心 以 及 国 外 知 名 研 究 机 构 在 低 摩 擦 技 术 可 变 气 门 升 程 技 术 精 密 电 磁 阀 技 术 和 汽 油 缸 内 直 喷 技 术 等 方 面 的 合 作 与 研 发, 并 力 争 建 立 三 个 以 上 的 专 业 联 合 实 验 室 第 四, 公 司 将 继 续 采 用 外 部 引 进 内 部 培 养 等 方 式 扩 充 研 发 队 伍 在 外 部 引 进 方 面, 聘 请 行 业 内 具 有 一 定 影 响 力 的 专 家 高 薪 招 聘 国 内 外 行 业 顶 尖 人 才 是 主 要 方 向 ; 在 内 部 培 养 方 面, 通 过 吸 收 相 关 专 业 的 大 学 及 以 上 学 历 专 业 学 生 进 行 长 期 培 养, 定 期 外 派 现 有 技 术 人 员 深 造 学 习 公 司 力 争 在 三 年 内 构 筑 150 人 左 右 的 研 发 队 伍, 其 中 行 业 专 家 级 人 才 10 人, 专 业 级 人 才 50 人 同 时, 公 司 将 通 过 薪 酬 激 励 等 各 种 措 施 更 好 的 激 发 研 发 团 队 的 工 作 热 情, 充 分 发 挥 个 人 创 新 能 力 和 积 极 性, 创 造 鼓 励 创 新 的 研 发 氛 围 通 过 上 述 措 施, 公 司 力 争 在 3 到 5 年 内 成 为 国 家 级 企 业 技 术 中 心, 为 企 业 的 持 续 发 展 奠 定 坚 实 基 础 (2) 推 进 成 熟 产 品 技 术 升 级, 加 大 新 产 品 开 发 力 度 1 推 进 成 熟 产 品 技 术 升 级 目 前, 公 司 在 气 门 挺 柱 张 紧 器 摇 臂 机 油 喷 嘴 等 传 统 成 熟 产 品 方 面 已 经 积 累 了 强 大 的 技 术 基 础 未 来 三 年, 公 司 将 在 此 基 础 上 不 断 深 挖 技 术 改 造 空 间, 在 质 量 维 持 和 成 本 控 制 方 面 下 大 力 气, 使 公 司 产 品 在 未 来 涵 盖 国 内 和 国 外 主 机 和 售 后 市 场 的 更 多 机 型, 丰 富 各 个 层 面 的 需 求 同 时, 公 司 自 主 研 发 成 功 的 可 变 气 门 系 统 产 品 也 已 经 实 现 量 产 公 司 将 抓 住 该 类 产 品 国 内 自 主 品 牌 市 场 发 展 的 空 白 时 期, 充 分 利 用 公 司 的 先 行 优 势, 借 助 本 次 募 集 资 金 上 市 的 大 好 时 机, 快 速 开 发 多 个 机 型 产 品, 与 更 多 主 机 厂 建 立 批 量 供 货 关 系, 迅 速 抢 占 市 场 2 加 大 新 产 品 开 发 力 度 未 来 三 年, 公 司 将 集 中 在 以 下 方 向 进 行 研 发 投 入 : 序 号 主 要 研 发 方 向 1 通 过 提 升 响 应 速 度 及 相 位 稳 定 性, 打 造 高 性 能 高 精 度 的 VVT 产 品 2 两 级 可 变 式 VVL 和 连 续 可 变 式 VVL 深 入 研 发 3 低 摩 擦 挺 柱 及 摇 臂 深 入 开 发 4 对 高 压 油 泵 挺 柱 和 高 压 油 泵 泵 壳 进 行 深 入 研 发, 并 逐 渐 过 渡 到 高 压 油 泵 总 成 5 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 高 精 度 电 磁 阀 及 其 模 块 化 产 品 开 发 1-1-192
6 对 自 动 变 速 箱 精 密 零 部 件 深 入 研 发, 逐 步 过 渡 到 电 液 控 制 系 统 7 对 燃 油 喷 射 系 统 精 密 零 部 件 深 入 研 发 上 述 研 发 方 向 预 期 会 为 公 司 带 来 3 到 5 个 产 品 系 列, 为 实 现 公 司 的 可 持 续 成 长 奠 定 产 品 基 础 争 力 2. 进 一 步 促 进 工 艺 变 革 及 关 键 工 序 能 力 突 破, 持 续 提 升 产 品 质 量 和 成 本 竞 未 来 三 年 公 司 将 进 一 步 对 高 效 精 密 磨 削 异 型 件 精 密 机 加 复 杂 精 密 件 去 毛 刺 偶 件 副 自 动 装 配 合 格 率 提 升 无 屑 加 工 和 一 次 复 合 成 型 等 关 键 工 艺 工 序 进 行 重 点 开 发 和 突 破, 从 而 实 现 产 品 成 本 逐 步 降 低, 质 量 持 续 提 升 3. 进 一 步 拓 展 销 售 网 络, 逐 步 实 现 主 流 客 户 的 大 规 模 覆 盖 未 来 三 年, 公 司 将 通 过 逐 步 完 善 营 销 模 式 拓 展 销 售 网 络 加 大 品 牌 形 象 建 设 力 度 等 逐 步 实 现 主 流 客 户 的 大 规 模 覆 盖 (1) 建 立 全 过 程 营 销 模 式 公 司 将 逐 步 建 立 全 过 程 营 销 模 式, 通 过 前 期 的 信 息 收 集 企 业 展 示 和 与 客 户 对 接 洽 谈 等, 提 高 项 目 市 场 开 发 的 成 功 率 ; 通 过 加 强 项 目 进 度 跟 踪 和 沟 通 协 调 的 流 程 化, 提 高 项 目 过 程 开 发 的 客 户 满 意 度 ; 通 过 提 升 项 目 技 术 满 足 度 质 量 满 意 度 交 付 及 时 性 跟 踪 整 理 的 标 准 化, 提 升 客 户 整 体 满 意 度 (2) 拓 展 销 售 网 络 公 司 将 逐 步 健 全 大 客 户 部 基 础 业 务 部 国 际 业 务 部 和 售 后 市 场 部 的 营 销 机 构 设 置 通 过 加 强 大 客 户 部 的 建 制, 以 支 持 大 客 户 越 来 越 成 为 公 司 重 要 收 入 增 长 点 和 新 产 品 突 破 点 的 业 务 发 展 趋 势 ; 通 过 进 一 步 培 养 和 引 进 国 际 贸 易 及 技 术 复 合 人 才, 提 高 国 际 业 务 部 的 整 体 实 力, 做 大 做 强 出 口 市 场 业 务 ; 通 过 加 强 售 后 市 场 营 销 体 系 和 网 点 建 设, 逐 步 提 升 售 后 市 场 份 额 (3) 加 大 品 牌 形 象 建 设 力 度 未 来, 公 司 将 通 过 积 极 参 与 行 业 学 术 交 流 和 专 业 技 术 论 坛, 提 升 企 业 专 业 形 象 ; 通 过 积 极 参 加 各 种 国 际 国 内 展 览 会, 提 升 企 业 品 牌 知 名 度 ; 通 过 各 种 专 业 杂 志 和 网 络 进 行 企 业 推 广, 提 升 公 司 市 场 认 知 度 4. 进 一 步 强 化 内 部 管 理, 全 面 提 升 公 司 的 核 心 竞 争 力 在 公 司 规 模 持 续 扩 大 的 情 形 下, 公 司 将 遵 循 过 程 受 控 系 统 稳 定 的 理 念, 不 断 推 进 管 理 模 式 的 革 新 和 管 理 队 伍 的 建 设, 持 续 推 进 内 部 管 理 的 系 统 化 流 程 1-1-193
化 和 高 效 化, 进 一 步 提 升 公 司 的 管 理 水 平, 全 面 提 升 公 司 的 核 心 竞 争 力 (1) 成 本 管 理 公 司 将 进 一 步 完 善 目 标 成 本 管 理 控 制 体 系, 从 项 目 立 项 产 品 研 发 外 协 采 购 生 产 制 造 等 阶 段 实 施 全 面 成 本 控 制, 从 而 降 低 产 品 成 本 项 目 立 项 阶 段 : 第 一, 商 务 部 门 进 行 市 场 信 息 搜 集, 预 判 市 场 价 格, 获 得 成 本 基 础 ; 第 二, 由 项 目 组 长 召 集 设 计 工 艺 财 务 采 购 等 部 门 进 行 分 项 成 本 分 析, 并 汇 总 成 目 标 成 本 价 格 ; 第 三, 由 商 务 部 们 对 目 标 价 格 和 市 场 价 格 做 对 比 后 报 公 司 最 终 确 定 采 用 何 种 价 格 产 品 研 发 阶 段 : 通 过 研 发 过 程 平 台 化 和 标 准 化, 共 享 成 熟 产 品 经 验, 降 低 研 发 成 本 ; 依 托 与 成 熟 产 品 的 配 件 共 用, 通 过 配 件 批 量 优 势 降 低 整 体 成 本 外 协 采 购 阶 段 : 通 过 引 入 更 为 有 力 的 竞 争 机 制 促 进 供 应 商 进 行 工 艺 革 新, 降 低 其 生 产 成 本 生 产 制 造 阶 段 : 第 一, 继 续 完 善 生 产 计 划 投 入 产 出 库 存 管 理 等 过 程 管 理 制 度 建 设, 在 生 产 管 理 制 度 上 保 证 成 本 控 制 目 标 的 实 现 ; 第 二, 进 一 步 优 化 ERP 系 统 功 能 优 化 产 供 销 链 条 管 理 从 而 缩 短 物 流 周 转 周 期, 在 生 产 管 理 工 具 上 保 证 成 本 控 制 目 标 的 实 现 ; 第 三, 通 过 继 续 优 化 生 产 线 布 局 减 少 生 产 物 料 周 转 时 间 ; 通 过 加 大 自 动 上 下 料 装 置 的 使 用 面 提 高 生 产 过 程 自 动 化 水 平, 引 进 或 研 发 专 用 自 动 化 装 配 设 备 继 续 提 升 装 配 环 节 自 动 化 水 平, 提 升 关 键 工 序 的 过 程 能 力 从 而 提 升 生 产 效 率, 通 过 对 工 艺 细 节 的 研 究 和 工 业 工 程 的 运 用 减 少 人 工 成 本, 在 生 产 工 艺 和 工 序 创 新 突 破 上 保 证 成 本 控 制 目 标 的 实 现 (2) 质 量 管 理 质 量 是 价 值 与 尊 严 的 起 点, 公 司 始 终 以 顾 客 满 意 为 宗 旨, 以 追 求 产 品 质 量 零 缺 陷 为 目 标, 本 着 过 程 受 控 系 统 稳 定 的 理 念, 依 托 于 内 部 质 量 管 理 过 程 的 制 度 化 和 标 准 化, 实 现 产 品 从 设 计 到 成 品 输 出 整 个 过 程 的 系 统 稳 定 性 和 可 控 性 ; 依 托 于 快 速 响 应 精 确 控 制 的 理 念, 对 客 户 提 出 的 要 求 及 反 馈 的 问 题 以 最 快 的 速 度 进 行 处 理 和 解 决, 从 而 保 证 客 户 的 满 意 度 为 保 证 公 司 发 展 战 略 目 标 的 实 现, 公 司 将 持 续 深 入 贯 彻 TS16949 质 量 管 理 体 系 标 准, 导 入 全 面 质 量 管 理 模 式 : 1 继 续 加 强 质 量 管 理 团 队 建 设, 逐 步 提 高 团 队 的 质 量 分 析 能 力 系 统 思 维 能 力, 不 断 丰 富 其 过 程 审 核 经 验 及 质 量 管 控 体 系 知 识 ; 1-1-194
2 继 续 完 善 企 业 设 计 标 准 实 验 标 准 计 量 管 理 标 准 检 测 标 准 及 特 殊 标 准 等 各 种 标 准 体 系 ; 3 采 取 分 层 培 训 质 量 知 识 竞 赛 活 动 QC 小 组 改 善 活 动 技 能 比 武 活 动 TPM 开 放 式 问 题 清 单 合 理 化 建 议 及 改 善 提 案 等 措 施, 提 升 全 员 质 量 意 识 (3) 人 力 资 源 管 理 人 力 资 源 是 保 证 公 司 持 续 发 展 的 基 础, 公 司 始 终 坚 持 以 人 为 本 的 宗 旨, 通 过 内 部 培 养 与 外 部 引 进, 系 统 地 用 好 和 留 住 人 才, 努 力 创 造 一 流 的 工 作 环 境 和 良 好 的 工 作 氛 围 未 来 三 年 内, 公 司 将 在 人 才 建 设 方 面 采 取 以 下 措 施 : 1 建 立 学 习 型 组 织, 强 化 人 力 资 源 开 发 和 管 理, 建 立 职 业 提 升 通 道, 为 员 工 能 力 提 升 和 个 人 发 展 提 供 良 好 的 平 台, 为 优 秀 人 才 创 造 更 多 展 现 才 能 的 机 会 2 制 定 科 学 完 善 的 绩 效 考 核 机 制, 充 分 调 动 管 理 人 员 技 术 研 发 人 员 操 作 人 员 的 工 作 积 极 性 ; 3 加 大 对 高 级 管 理 人 才 和 专 业 技 术 人 才 的 引 进 力 度, 未 来 三 年 内 计 划 外 部 招 聘 3 到 5 名 国 际 或 国 内 行 业 知 名 专 家, 内 部 培 养 技 术 专 业 人 才 30 名, 管 理 专 业 人 才 10 名 ; 借 助 与 高 校 的 科 研 合 作 定 向 培 养 所 需 要 的 专 业 人 才, 形 成 合 理 的 人 才 梯 队 ; 建 立 合 理 的 人 才 培 训 机 制 及 覆 盖 管 理 技 术 和 基 层 生 产 员 工 的 详 尽 培 训 方 案, 利 用 与 战 略 客 户 国 内 著 名 研 究 院 所 合 作 院 校 的 联 动 关 系 定 期 开 展 各 种 培 训, 使 每 位 员 工 变 成 各 自 岗 位 的 专 家, 建 立 一 支 素 质 过 硬 技 术 一 流 的 人 才 队 伍 5. 企 业 文 化 建 设 企 业 文 化 是 企 业 发 展 的 精 髓, 是 企 业 凝 聚 力 思 想 力 创 新 力 执 行 力 的 体 现 在 未 来, 公 司 将 本 着 求 真 务 实 的 态 度, 继 续 坚 持 艰 苦 创 业 刻 苦 钻 研 的 作 风, 保 持 创 新 和 革 新 的 热 情 和 敢 于 拼 搏 的 精 神, 坚 持 积 极 奋 斗 团 结 协 作 的 优 良 传 统 在 行 为 习 惯 方 面, 思 考 问 题 讲 逻 辑, 做 事 讲 方 法, 执 行 讲 工 具 使 全 体 员 工 归 属 感 认 同 感 凝 聚 力 得 到 进 一 步 提 升, 成 为 有 目 标 有 思 维 有 执 行 力 的 团 队, 形 成 有 特 色 的 文 化 氛 围, 确 保 公 司 的 可 持 续 发 展 6. 进 一 步 丰 富 融 资 渠 道, 为 公 司 持 续 发 展 提 供 资 本 支 持 公 司 作 为 一 家 正 处 于 快 速 发 展 时 期 的 高 新 技 术 企 业, 为 巩 固 市 场 占 有 率 及 提 高 市 场 份 额 而 扩 充 产 能 提 升 技 术 研 发 力 度 引 进 和 培 养 先 进 人 才 销 售 网 络 扩 张 等 都 需 要 不 断 投 入 大 量 资 金 目 前, 公 司 仅 有 向 商 业 银 行 进 行 债 务 融 资 唯 一 的 1-1-195
融 资 渠 道 若 本 次 发 行 上 市 成 功, 公 司 的 融 资 渠 道 将 得 到 丰 富 未 来 三 年, 公 司 将 坚 持 以 股 东 利 益 最 大 化 为 原 则, 根 据 经 营 规 划 业 务 发 展 及 项 目 的 建 设 需 要, 在 考 虑 资 金 成 本 资 本 结 构 的 前 提 下, 合 理 选 择 股 权 融 资 银 行 贷 款 等 方 式 融 入 资 金, 推 动 公 司 业 务 持 续 快 速 健 康 发 展 ( 三 ) 实 施 上 述 计 划 所 依 据 的 假 设 条 件 和 面 临 的 主 要 困 难 1. 假 设 条 件 公 司 拟 定 上 述 计 划 所 依 据 的 假 设 条 件 如 下 : (1) 公 司 所 处 的 国 内 和 国 际 宏 观 经 济 政 治 法 律 和 社 会 环 境 处 于 正 常 发 展 状 态 ; (2) 公 司 所 处 行 业 处 于 健 康 正 常 发 展 状 态, 没 有 出 现 重 大 的 市 场 突 发 情 形 ; (3) 公 司 所 遵 循 的 现 行 法 律 法 规 和 行 业 政 策 未 生 重 大 改 变 ; (4) 公 司 管 理 层 核 心 技 术 人 员 继 续 保 持 稳 定 ; 公 司 各 项 管 理 制 度 有 效 执 行 ; (5) 本 次 股 票 发 行 上 市 能 够 顺 利 实 现, 募 集 资 金 能 及 时 到 位, 募 集 资 金 项 目 能 如 期 实 施 ; (6) 公 司 业 务 所 依 赖 的 技 术 不 会 面 临 重 大 替 代 ; (7) 无 其 他 人 力 不 可 抗 拒 及 不 可 预 见 因 素 造 成 重 大 不 利 影 响 2. 面 临 的 主 要 困 难 (1) 资 金 压 力 汽 车 零 部 件 行 业 是 典 型 的 资 金 密 集 型 行 业, 为 保 证 不 断 赢 得 良 好 的 市 场 发 展 机 遇, 公 司 的 资 金 需 求 量 较 大 目 前 自 我 积 累 和 银 行 贷 款 等 融 资 渠 道 不 能 完 全 满 足 公 司 的 实 际 需 求 (2) 管 理 压 力 募 集 资 金 项 目 实 施 后, 随 着 生 产 规 模 扩 大, 公 司 要 实 现 精 益 生 产 高 效 管 理 的 战 略 目 标, 在 管 理 方 面 要 投 入 大 量 精 力, 健 全 完 善 管 理 机 制, 以 顺 利 实 现 公 司 未 来 各 项 发 展 计 划 和 目 标 (3) 人 才 压 力 随 着 公 司 业 务 扩 张, 尤 其 是 本 次 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 对 专 业 技 术 管 理 财 务 等 方 面 人 才 的 需 求 将 大 幅 上 升 能 否 尽 快 挖 掘 培 养 这 些 人 才, 将 对 公 司 未 来 的 发 展 战 略 将 产 生 影 响 ( 四 ) 确 保 实 现 上 述 发 展 规 划 拟 采 用 的 方 法 或 途 径 为 了 保 证 公 司 战 略 规 划 顺 利 实 施, 本 公 司 拟 采 用 以 下 措 施 : 第 一, 加 强 汽 车 1-1-196
行 业 发 展 趋 势 的 研 判, 积 极 应 对 汽 车 节 能 技 术 发 展 带 来 的 革 命 性 变 化, 不 断 推 出 与 发 展 趋 势 相 适 应 的 新 产 品, 并 加 大 研 发 投 入, 做 好 新 技 术 储 备, 奠 定 可 持 续 发 展 的 基 础 ; 第 二, 建 立 目 标 和 实 绩 评 价 体 系, 及 时 发 展 实 施 中 存 在 的 差 异 和 制 定 措 施, 确 保 相 关 规 划 和 目 标 能 够 得 以 顺 利 实 现 ; 第 三, 公 司 将 根 据 业 务 发 展 需 要, 持 续 优 化 资 源 配 置 引 进 先 进 技 术 培 育 核 心 竞 争 力, 完 善 组 织 架 构 和 管 理 流 程 标 准 化, 提 升 现 代 化 水 平 ; 第 四, 加 强 监 督 和 审 计, 独 立 客 观 主 动 地 去 识 别 公 司 经 营 管 理 中 的 风 险 制 度 流 程 中 的 问 题 和 人 为 的 漏 洞, 支 持 公 司 可 持 续 发 展 ; 第 五, 为 客 户 创 造 最 有 价 值 的 产 品 与 服 务, 实 现 股 东 客 户 员 工 共 同 经 历 美 好 体 验 ( 五 ) 公 司 关 于 未 来 发 展 规 划 的 声 明 本 次 成 功 发 行 并 上 市 后, 公 司 将 根 据 法 律 法 规 及 中 国 证 监 会 相 关 规 范 性 文 件 的 要 求, 通 过 定 期 报 告 公 告 上 述 发 展 规 划 的 实 施 情 况 1-1-197
第 七 节 同 业 竞 争 与 关 联 交 易 一 同 业 竞 争 ( 一 ) 发 行 人 与 控 股 股 东 实 际 控 制 人 不 存 在 同 业 竞 争 除 本 公 司 外, 本 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 控 制 下 的 其 他 企 业 均 不 直 接 或 间 接 从 事 与 公 司 及 公 司 子 公 司 相 同 或 相 似 的 业 务 ; 除 本 公 司 外, 实 际 控 制 人 安 治 富 未 投 资 其 他 与 公 司 及 公 司 子 公 司 相 同 或 相 似 业 务 的 企 业 因 此, 公 司 的 控 股 股 东 实 际 控 制 人 均 不 存 在 与 本 公 司 进 行 同 业 竞 争 的 情 况 ( 二 ) 避 免 同 业 竞 争 的 承 诺 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 实 际 控 制 人 安 治 富 于 2012 年 3 月 分 别 出 具 避 免 同 业 竞 争 承 诺 函, 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 作 出 承 诺 如 下 : 1. 除 股 份 公 司 外, 本 公 司 / 本 人 本 人 的 配 偶 父 母 子 女 及 其 他 关 系 密 切 的 家 庭 成 员, 未 直 接 或 间 接 从 事 与 股 份 公 司 相 同 或 相 似 的 业 务 ; 本 公 司 / 本 人 控 制 的 其 他 企 业 未 直 接 或 间 接 从 事 与 股 份 公 司 相 同 或 相 似 的 业 务 ; 本 公 司 / 本 人 本 人 的 配 偶 父 母 子 女 及 其 他 关 系 密 切 的 家 庭 成 员 未 对 任 何 与 股 份 公 司 存 在 竞 争 关 系 的 其 他 企 业 进 行 投 资 或 进 行 控 制 ; 2. 本 公 司 / 本 人 将 不 直 接 或 间 接 对 任 何 与 股 份 公 司 从 事 相 同 或 相 近 业 务 的 其 他 企 业 进 行 投 资 或 进 行 控 制 ; 3. 本 公 司 / 本 人 将 持 续 促 使 本 公 司 / 本 人 的 配 偶 父 母 子 女 其 他 关 系 密 切 的 家 庭 成 员 以 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 其 他 企 业 / 经 营 实 体 在 未 来 不 直 接 或 间 接 从 事 参 与 或 进 行 与 股 份 公 司 的 生 产 经 营 相 竞 争 的 任 何 活 动 ; 4. 本 公 司 / 本 人 将 不 利 用 对 股 份 公 司 的 控 制 关 系 进 行 损 害 公 司 及 公 司 其 他 股 东 利 益 的 经 营 活 动 ; 5. 本 公 司 董 事 及 高 级 管 理 人 员 不 得 利 用 职 务 便 利 为 自 己 或 者 他 人 谋 取 属 于 公 司 的 商 业 机 会, 自 营 或 者 为 他 人 经 营 与 股 份 公 司 同 类 的 业 务 ; 6. 若 未 来 本 公 司 / 本 人 直 接 或 间 接 投 资 的 公 司 计 划 从 事 与 股 份 公 司 相 同 或 相 类 似 的 业 务, 本 公 司 / 本 人 承 诺 将 在 股 东 大 会 和 / 或 董 事 会 针 对 该 事 项, 或 可 能 导 致 该 事 项 实 现 及 相 关 事 项 的 表 决 中 做 出 否 定 的 表 决 上 述 其 他 关 系 密 切 的 家 庭 成 员 是 指 : 配 偶 的 父 母 兄 弟 姐 妹 及 其 配 偶 1-1-198
年 满 18 周 岁 的 子 女 的 配 偶 配 偶 的 兄 弟 姐 妹 和 子 女 配 偶 的 父 母 本 公 司 / 本 人 确 认 本 承 诺 函 旨 在 保 障 股 份 公 司 全 体 股 东 之 权 益 而 作 出 ; 本 公 司 / 本 人 确 认 本 承 诺 函 所 载 的 每 一 项 承 诺 均 为 可 独 立 执 行 之 承 诺 任 何 一 项 承 诺 若 被 视 为 无 效 或 终 止 将 不 影 响 其 他 各 项 承 诺 的 有 效 性 二 关 联 方 及 关 联 关 系 根 据 公 司 法 企 业 会 计 准 则 第 36 号 关 联 方 披 露 上 市 公 司 信 息 披 露 管 理 办 法 与 深 圳 证 券 交 易 所 创 业 板 股 票 上 市 规 则 关 于 关 联 方 和 关 联 关 系 的 相 关 规 定, 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 存 在 的 关 联 方 和 关 联 关 系 包 括 : ( 一 ) 控 股 股 东 实 际 控 制 人 及 其 他 持 股 5% 以 上 的 股 东 公 司 控 股 股 东 为 富 临 集 团, 直 接 持 有 公 司 52.47% 的 股 份 ; 公 司 实 际 控 制 人 为 安 治 富, 直 接 持 有 公 司 10.26% 的 股 份, 通 过 富 临 集 团 间 接 控 制 公 司 52.47% 的 股 份 安 治 富 直 接 和 间 接 合 计 控 制 公 司 62.73% 的 股 份 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 除 富 临 集 团 和 安 治 富 外, 公 司 其 他 股 东 的 直 接 持 股 比 例 均 在 5% 以 下 ( 二 ) 控 股 股 东 和 实 际 控 制 人 控 制 的 企 业 具 体 情 况 请 见 第 五 节 发 行 人 基 本 情 况 之 五 主 要 股 东 实 际 控 制 人 及 其 控 制 的 其 他 企 业 的 基 本 情 况 ( 三 ) 控 股 子 公 司 和 参 股 公 司 本 公 司 的 控 股 子 公 司 的 具 体 情 况 请 见 第 五 节 发 行 人 基 本 情 况 之 四 公 司 控 股 参 股 公 司 的 基 本 情 况 ( 四 ) 合 营 企 业 和 联 营 企 业 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 没 有 合 营 企 业 和 联 营 企 业 ( 五 ) 其 他 关 联 自 然 人 公 司 的 关 联 自 然 人 是 指 能 对 公 司 财 务 和 生 产 经 营 决 策 产 生 重 大 影 响 的 个 人, 包 括 本 公 司 及 公 司 控 股 股 东 的 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 以 及 上 述 人 士 的 父 母 配 偶 及 其 父 母 兄 弟 姐 妹 及 其 配 偶 配 偶 的 兄 弟 姐 妹 年 满 18 周 岁 的 子 女 及 其 配 偶 以 及 其 父 母 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 的 基 本 情 况 请 见 第 八 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 公 司 治 理 1-1-199
( 六 ) 关 联 自 然 人 直 接 或 者 间 接 控 制 的 或 者 担 任 董 事 高 级 管 理 人 员 的 其 他 企 业 1. 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 成 员 以 及 其 关 系 密 切 家 庭 成 员 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的 企 业 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 成 员 以 及 其 关 系 密 切 家 庭 成 员 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的 企 业 情 况 请 详 见 本 招 股 说 明 书 第 八 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 公 司 治 理 之 二 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 的 其 他 对 外 投 资 情 况 2. 公 司 控 股 股 东 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 关 系 密 切 家 庭 成 员 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的 企 业 名 称 注 册 资 本 实 际 从 事 的 业 务 主 要 产 品 或 服 务 绵 阳 合 力 汽 车 销 售 有 限 公 司 华 西 证 券 股 份 有 限 公 司 绵 阳 丹 辉 科 技 有 限 责 任 公 司 绵 阳 市 绵 商 投 资 有 限 责 任 公 司 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 150 万 元 野 马 品 牌 汽 车 销 售, 汽 车 美 容 装 饰 销 售 野 马 乘 用 车 法 定 代 表 人 曹 勇 21 亿 元 证 券 相 关 业 务 证 券 相 关 业 务 杨 炯 洋 100 万 元 1,000 万 元 42,088.45 万 元 门 窗 生 产 安 装 塑 钢 门 窗 杨 辉 从 2012 年 9 月 设 立 之 日 起 无 无 邓 德 万 实 际 经 营 业 务 提 供 银 行 存 贷 款 银 行 业 务 服 务 外 汇 业 务 周 一 平 金 融 及 各 种 理 财 产 品 服 务 ( 七 ) 与 本 公 司 实 际 控 制 人 关 系 密 切 的 家 庭 成 员 与 发 行 人 关 系 富 临 集 团 董 监 高 曹 勇 李 亿 中 吕 大 全 谢 忠 宪 聂 丹 范 如 彬 各 持 股 11%, 发 行 人 董 事 王 志 红 持 股 2%; 其 中 曹 勇 担 任 其 法 定 代 表 人 富 临 集 团 间 接 参 股 8.67%, 富 临 集 团 董 事 副 总 经 理 曹 勇 担 任 其 董 事 富 临 集 团 董 事 聂 丹 与 其 丈 夫 杨 辉 合 计 控 股 100% 富 临 集 团 参 股 5.8%, 富 临 集 团 副 董 事 长 李 亿 中 任 其 董 事 富 临 集 团 参 股 5.65%, 富 临 集 团 董 事 聂 丹 任 其 董 事 与 本 公 司 实 际 控 制 人 关 系 密 切 的 家 庭 成 员 包 括 安 治 富 的 配 偶 父 母 年 满 18 周 岁 的 子 女 及 其 配 偶 兄 弟 姐 妹 及 其 配 偶, 配 偶 的 父 母 兄 弟 姐 妹, 子 女 配 偶 的 父 母 等 三 关 联 交 易 情 况 ( 一 ) 经 常 性 关 联 交 易 公 司 在 报 告 期 内 发 生 的 经 常 性 关 联 交 易 主 要 系 向 控 股 股 东 控 制 的 企 业 成 都 机 床 采 购 磨 床 设 备 和 配 件, 具 体 情 况 如 下 : 1. 经 常 性 关 联 交 易 对 经 营 成 果 的 影 响 1-1-200
报 告 期 内, 公 司 向 成 都 机 床 经 常 性 关 联 采 购 占 当 期 同 类 交 易 比 例 较 低 且 呈 稳 定 态 势 具 体 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 年 度 采 购 类 型 采 购 金 额 占 同 类 交 易 金 额 比 例 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 机 械 设 备 ( 含 磨 床 改 造 ) 36.41 0.96% 配 件 6.68 2.78% 机 械 设 备 ( 含 磨 床 改 造 ) 443.28 5.39% 配 件 9.39 4.46% 机 械 设 备 ( 含 磨 床 改 造 ) 609.85 11.97% 配 件 3.45 1.69% 2011 年 度 机 械 设 备 ( 含 磨 床 改 造 ) 166.47 8.41% 配 件 6.00 2.96% 注 :1. 关 联 采 购 磨 床 设 备 及 磨 床 改 造 同 类 交 易 金 额 系 当 期 新 增 机 器 设 备 原 值 ; 2. 关 联 采 购 磨 床 配 件 同 期 交 易 金 额 系 当 期 新 增 修 理 配 件 原 值 ; 2. 与 成 都 机 床 关 联 交 易 情 况 (1) 采 购 内 容 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 向 成 都 机 床 采 购 设 备 配 件 及 磨 床 改 造 等 支 出 分 别 为 172.47 万 元 613.29 万 元 452.67 万 元 和 43.09 万 元 具 体 采 购 金 额 及 相 应 占 比 如 下 : 报 告 期 公 司 向 成 都 机 床 采 购 内 容 及 相 应 占 比 单 位 : 万 元 年 度 采 购 内 容 采 购 金 额 占 同 类 交 易 金 额 比 例 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 磨 床 设 备 36.41 0.96% 磨 床 改 造 - - 磨 床 配 件 6.68 2.78% 合 计 43.09 1.07% 磨 床 设 备 426.63 5.19% 磨 床 改 造 16.65 0.20% 磨 床 配 件 9.39 4.46% 合 计 452.67 5.37% 磨 床 设 备 597.88 11.74% 磨 床 改 造 11.97 0.23% 磨 床 配 件 3.45 1.69% 合 计 613.29 11.57% 磨 床 设 备 161.97 8.19% 磨 床 改 造 4.50 0.23% 磨 床 配 件 6.00 2.96% 合 计 172.47 7.91% (2) 关 联 采 购 原 因 公 司 从 2004 年 2 月 开 始 向 成 都 机 床 采 购 磨 床, 主 要 系 因 成 都 机 床 是 当 时 国 内 专 业 从 事 内 圆 磨 床 和 端 面 磨 床 的 生 产 厂 家, 其 生 产 的 磨 床 设 备 可 以 达 到 公 司 生 产 发 动 机 气 门 挺 柱 产 品 要 求 的 精 度 和 稳 定 性 ; 同 时 也 因 成 都 机 床 与 公 司 地 理 位 置 1-1-201
较 近, 有 利 于 双 方 进 行 充 分 的 技 术 交 流 从 而 加 快 专 用 设 备 研 发 进 程 报 告 期 内, 综 合 考 虑 到 生 产 人 员 对 生 产 设 备 的 操 作 习 惯 机 床 配 套 辅 件 的 兼 容 性 及 供 应 商 变 动 的 潜 在 成 本 等 因 素, 公 司 在 保 证 采 购 价 格 公 允 的 前 提 下, 保 留 了 成 都 机 床 作 为 公 司 内 圆 磨 床 和 端 面 磨 床 的 供 应 商 之 一 (3) 关 联 采 购 定 价 公 允 性 报 告 期 内, 公 司 与 成 都 机 床 发 生 的 关 联 交 易 主 要 分 为 三 大 类, 包 括 新 购 内 圆 磨 床 和 端 面 磨 床 原 磨 床 设 备 改 造 及 磨 床 配 件 采 购, 具 体 定 价 情 况 如 下 : 1 磨 床 设 备 采 购 定 价 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 及 2014 年 1-9 月 富 临 精 工 向 成 都 机 床 采 购 磨 床 总 金 额 分 别 为 161.97 万 元 597.88 万 元 426.63 万 元 及 36.41 万 元 报 告 期 内, 关 联 采 购 磨 床 情 况 如 下 : 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 类 型 设 备 型 号 简 称 设 备 功 能 单 价 数 量 总 金 额 单 价 数 量 总 金 额 单 价 数 量 总 金 额 ( 万 元 )( 台 )( 万 元 )( 万 元 )( 台 ) ( 万 元 ) ( 万 元 )( 台 ) ( 万 元 ) A 专 用 定 制 B 通 用 相 同 C 通 用 相 似 MZ213 自 动 套 圈 内 圆 磨 床 MZ213/1 自 动 套 圈 内 圆 磨 床 CD-75B 挺 杆 体 端 面 磨 床 3MZ247E 滚 针 轴 承 套 圈 端 面 磨 床 3MZ247E/2 滚 针 轴 承 套 圈 端 面 磨 床 3MB205E/ 2 半 自 动 滚 针 轴 承 套 圈 内 圆 磨 床 CD75B/A 自 动 挺 杆 体 端 面 磨 床 CD75B/1 自 动 挺 杆 体 端 面 磨 床 MZ213 内 圆 磨 床 MZ213/1 内 圆 磨 床 CD-75B 端 面 磨 床 3MZ247E 端 面 磨 床 3MZ247E /2 端 面 磨 床 3MB205 E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 CD75B/A 端 面 磨 床 CD75B/1 端 面 磨 床 精 磨 液 压 挺 柱 内 孔 精 磨 液 压 挺 柱 内 孔 磨 液 压 机 械 挺 柱 大 端 面 磨 机 械 挺 柱 小 端 面 磨 机 械 挺 柱 小 端 面 精 磨 液 压 挺 柱 内 孔 磨 液 压 机 械 挺 柱 大 端 面 磨 液 压 机 械 挺 柱 大 端 面 数 量 单 价 ( 台 ( 万 元 ) ) 总 金 额 ( 万 元 ) - - - - - - 20.94 10 209.40 - - - - - - 22.22 5 111.11 - - - - - - - - - - - - - - - 9.83 5 49.15 - - - 18.10 8 144.77 18.80 2 37.60 - - - - - - - - - 17.09 10 170.94 - - - - - - - - - 14.10 2 28.21 14.10 8 112.82 - - - - - - 12.82 4 51.28 - - - 12.14 3 36.41 12.20 14 170.75 12.56 8 100.44 - - - 合 计 - 3 36.41-27 426.63-36 597.88-13 161.97 1-1-202
注 :MZ213 内 圆 磨 床 自 动 上 下 料 系 统 及 产 品 装 夹 环 节 由 公 司 提 供 设 计 方 案, 属 于 成 都 机 床 根 据 公 司 特 殊 生 产 精 度 要 求 生 产 的 专 用 定 制 设 备, 无 市 场 第 三 方 可 比 价 格 ; 其 余 型 号 磨 床 均 为 通 用 设 备 A. 专 用 定 制 设 备 定 价 (MZ213 内 圆 磨 床 ) 公 司 于 2012 年 度 及 2013 年 度 分 别 向 成 都 机 床 采 购 的 MZ213 内 圆 磨 床 及 MZ213/1 内 圆 磨 床 均 为 专 用 设 备, 无 市 场 第 三 方 可 比 价 格, 故 采 购 价 格 综 合 参 考 专 用 定 制 设 备 的 生 产 要 求 和 定 制 难 度, 依 据 其 实 际 生 产 成 本 加 合 理 利 润 确 定 根 据 成 都 机 床 财 务 报 表 显 示 其 2012 年 度 及 2013 年 度 毛 利 率 分 别 为 31.50% 及 31.55%, 较 同 期 成 都 机 床 向 富 临 精 工 销 售 的 MZ213 内 圆 磨 床 及 MZ213/1 内 圆 磨 床 毛 利 率 分 别 为 28.37% 及 34.30% 差 异 较 小 MZ213 内 圆 磨 床 及 MZ213/1 内 圆 磨 床 属 专 用 定 制 设 备, 其 定 制 设 计 成 本 及 生 产 制 作 要 求 较 通 用 设 备 更 高, 产 品 毛 利 率 略 高, 定 价 合 理 公 允 B. 通 用 相 同 型 号 设 备 定 价 (CD-75B 端 面 磨 床 3MZ247E 端 面 磨 床 ) 报 告 期 内, 公 司 向 成 都 机 床 采 购 的 CD-75B 端 面 磨 床 和 3MZ247E 端 面 磨 床, 属 于 成 都 机 床 对 外 销 售 的 通 用 设 备, 其 定 价 是 参 照 成 都 机 床 向 独 立 第 三 方 销 售 相 同 型 号 产 品 的 市 场 价 格 确 定 的 成 都 机 床 向 富 临 精 工 及 独 立 第 三 方 销 售 相 同 型 号 磨 床 价 格 情 况 对 比 如 下 : 设 备 型 号 富 临 精 工 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 单 价 单 价 单 价 独 立 差 异 富 临 独 立 差 异 富 临 第 三 方 精 工 第 三 方 精 工 独 立 第 三 方 单 位 : 万 元 CD-75B 端 面 磨 床 - - - - - - 9.83 10.09-2.58% 3MZ247E 端 面 磨 床 18.10 19.49-7.13% 18.80 19.49-3.54% - - - 注 : 上 表 中 独 立 第 三 方 可 比 价 格 系 成 都 机 床 对 独 立 第 三 方 销 售 产 品 的 平 均 单 价 如 上 表 所 示, 成 都 机 床 向 公 司 销 售 的 上 述 通 用 设 备 的 单 价 较 成 都 机 床 向 独 立 第 三 方 销 售 的 相 同 产 品 的 单 价 低 2% 至 8% 左 右, 主 要 是 因 双 方 地 理 位 置 较 近, 相 应 的 运 输 环 节 中 产 生 的 包 装 及 运 输 费 用 较 低 所 致, 因 此 关 联 采 购 定 价 合 理 公 允 C. 通 用 相 似 型 号 设 备 定 价 (3MB205E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 3MZ247E/2 端 面 磨 床 CD75B/A 端 面 磨 床 及 CD75B/1 端 面 磨 床 ) a. 3MB205E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 2011 年 度 和 2012 年 度, 公 司 向 成 都 机 床 采 购 的 3MB205E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 与 成 都 机 床 向 独 立 第 三 方 销 售 产 品 3MZ205E/1 自 动 滚 针 轴 承 套 圈 内 圆 磨 床 差 异 1-1-203
( 以 下 简 称 3MZ205E/1 自 动 内 圆 磨 床 ) 属 于 同 一 型 号 的 相 似 产 品, 两 者 自 动 化 程 度 略 有 区 别 价 格 对 比 情 况 如 下 : 设 备 型 号 设 备 类 型 采 购 方 单 位 : 万 元 2012 年 度 2011 年 度 单 价 差 异 单 价 差 异 3MB205E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 半 自 动 富 临 精 工 14.10 14.10-3MZ205E/1 自 动 内 圆 磨 床 全 自 动 独 立 第 三 方 - 15.64-9.84% 由 于 3MB205E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 与 成 都 机 床 向 独 立 第 三 方 销 售 的 3MZ205E/1 自 动 内 圆 磨 床 为 同 系 列 产 品, 除 在 上 下 料 环 节 存 在 半 自 动 与 全 自 动 区 别 外, 其 余 功 能 一 致, 故 价 格 存 在 合 理 差 异,2011 年 关 联 采 购 定 价 合 理 公 允 2012 年 度, 成 都 机 床 未 向 其 他 客 户 销 售 3MB205E/2 半 自 动 内 圆 磨 床 或 相 似 型 号 磨 床, 但 2011 年 和 2012 年 度 其 向 公 司 销 售 该 磨 床 的 价 格 一 致, 故 采 购 定 价 合 理 公 允 b. 3MZ247E/2 端 面 磨 床 2012 年 度, 公 司 向 成 都 机 床 采 购 新 定 制 的 3MZ247E/2 端 面 磨 床 与 原 采 购 的 3MZ247E 端 面 磨 床 属 于 同 一 型 号 的 相 似 产 品, 在 实 际 操 作 中, 两 种 磨 床 功 能 基 本 一 致 设 备 型 号 设 备 类 型 采 购 方 单 位 : 万 元 2012 年 度 单 价 差 异 3MZ247E/2 端 面 磨 床 光 栅 尺 闭 环 控 制 尺 寸 富 临 精 工 17.09 3MZ247E 端 面 磨 床 仪 表 在 线 测 量 控 制 尺 寸 独 立 第 三 方 19.49-12.31% 3MZ247E/2 端 面 磨 床 使 用 光 栅 尺 闭 环 控 制 产 品 精 度,3MZ247E 端 面 磨 床 则 在 3MZ247E/2 端 面 磨 床 基 础 上 增 加 了 仪 表 测 量 控 制 机 构 和 测 量 仪, 故 价 格 存 在 合 理 差 异, 关 联 采 购 定 价 合 理 公 允 c. CD75B/A 及 CD75B/1 端 面 磨 床 2012 年 度 2013 年 度 及 2014 年 1-9 月, 公 司 向 成 都 机 床 关 联 采 购 新 定 制 的 CD75B/A 及 CD75B/1 端 面 磨 床 系 以 CD75B 端 面 磨 床 为 基 础 改 进 而 成 的 新 款 磨 床 设 备, 三 者 属 于 同 一 系 列 的 相 似 产 品, 功 能 基 本 一 致 关 联 采 购 单 价 与 独 立 第 三 方 向 成 都 机 床 采 购 同 系 列 机 床 单 价 差 异 情 况 如 下 : 采 购 方 设 备 型 号 单 价 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 与 独 立 第 三 方 单 价 差 异 单 价 与 独 立 第 三 方 单 价 差 异 单 价 与 独 立 第 三 方 单 价 差 异 1-1-204
独 立 第 三 方 富 临 精 工 CD75B 端 面 磨 床 - 10.94 10.43 12.88 - - CD75B/1 端 面 磨 床 12.14-5.75% 12.20 11.52% 12.56 20.42% CD75B/A 端 面 磨 床 - - 12.82 22.91% CD75B/A 端 面 磨 床 与 CD75B/1 端 面 磨 床 存 在 少 许 价 格 差 异 主 要 因 两 种 设 备 在 原 CD75B 端 面 磨 床 基 础 上 新 增 配 件 不 同 且 两 种 设 备 在 安 装 调 试 过 程 中 存 在 差 异 其 中,CD75B/A 端 面 磨 床 系 在 原 CD75B 端 面 磨 床 设 备 主 动 滚 轮 轴 承 上 配 置 了 循 环 润 滑 系 统, 将 机 床 工 件 主 轴 电 机 由 普 通 三 相 异 步 电 机 变 为 变 频 电 机 等 ; 而 CD75B/1 端 面 磨 床 系 在 原 CD75B 端 面 磨 床 基 础 上 增 加 了 可 调 砂 轮 轴 底 座 等 高, 将 机 床 工 件 主 轴 电 机 由 普 通 三 相 异 步 电 机 变 为 变 频 电 机 等 因 CD75B/A 及 CD75B/1 端 面 磨 床 较 原 CD75B 端 面 磨 床 改 进 部 分 较 多, 提 高 了 原 设 备 性 能, 故 价 格 存 在 差 异 略 大, 关 联 采 购 定 价 合 理 公 允 2 磨 床 改 造 支 出 定 价 报 告 期 内, 富 临 精 工 委 托 成 都 机 床 对 公 司 共 五 台 端 面 磨 床 及 两 台 内 圆 磨 床 进 行 了 技 术 改 造, 改 造 支 出 为 33.12 万 元 2011 年 度, 公 司 委 托 成 都 机 床 对 一 台 3MZ247A 端 面 磨 床 的 进 给 系 统 进 行 改 进, 通 过 将 步 进 电 机 更 换 为 伺 服 电 机, 提 高 了 原 设 备 进 给 精 度, 达 到 了 3MZ247E 端 面 磨 床 的 相 同 功 能 2012 年 度, 公 司 为 稳 定 产 品 加 工 精 度, 委 托 成 都 机 床 对 四 台 3MZ247E/2 端 面 磨 床 进 行 改 造, 将 原 由 光 栅 尺 测 量 方 式 控 制 进 给 精 度 变 为 由 仪 表 测 量 方 式 控 制 进 给 精 度, 使 原 设 备 改 造 后 达 到 3MZ247E 端 面 磨 床 的 相 同 功 能 2013 年 度, 为 适 应 公 司 调 整 产 品 结 构 需 求, 对 3MB203E 内 圆 磨 床 的 装 夹 方 式 进 行 改 进, 将 原 电 磁 无 心 支 承 方 式 变 更 为 薄 膜 夹 具 夹 持 外 圆 端 面 定 位 方 式, 设 备 改 造 后 达 到 3MB205E 半 自 动 挺 柱 内 圆 磨 床 相 同 功 能 年 度 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 报 告 期 各 年 度, 公 司 设 备 改 造 价 格 如 下 : 原 设 备 型 号 3MB203E 内 圆 磨 床 3MZ247E/2 端 面 磨 床 3MZ247A 端 面 磨 床 原 设 备 功 能 精 磨 液 压 挺 柱 内 孔 改 造 后 设 备 型 号 单 价 ( 万 元 ) 数 量 ( 台 ) 总 金 额 ( 万 元 ) 3MB205E 内 圆 磨 床 8.32 2 16.65 磨 小 端 面 3MZ247E 端 面 磨 床 2.99 4 11.97 磨 小 端 面 3MZ247E 端 面 磨 床 4.50 1 4.50 注 :2010 年 3MZ247E 端 面 磨 床 市 场 价 格 为 17.35 万 元 公 司 于 2011 年 度 2012 年 度 及 2013 年 度 委 托 成 都 机 床 进 行 磨 床 改 造 的 支 出 无 市 场 第 三 方 可 比 价 格, 关 联 交 易 价 格 基 于 具 体 改 造 要 求 和 部 件 更 换 情 况 确 1-1-205
定, 定 价 合 理 公 允 3 磨 床 配 件 采 购 定 价 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 富 临 精 工 向 成 都 机 床 采 购 的 机 床 配 件 总 金 额 分 别 为 6.00 万 元 3.45 万 元 9.39 万 元 和 6.68 万 元, 关 联 采 购 的 内 容 主 要 包 括 CD75B 3MZ247E 等 端 面 磨 床 及 3MB205E MZ213 等 内 圆 磨 床 的 主 轴 法 兰 盘 薄 膜 夹 具 滚 柱 导 轨 单 点 测 量 规 及 仪 表 架 油 缸 总 成 等 机 床 配 件 该 等 配 件 采 购 主 要 用 于 磨 床 设 备 的 日 常 维 修 维 护, 交 易 是 按 成 本 加 合 理 利 润 定 价 的, 采 购 数 量 和 交 易 金 额 均 较 小, 对 发 行 人 生 产 经 营 影 响 较 小, 定 价 合 理 公 允 (4) 与 成 都 机 床 关 联 采 购 未 来 发 展 趋 势 报 告 期 内, 公 司 向 成 都 机 床 采 购 的 设 备 配 件 及 改 造 支 出 总 额 为 1,281.52 万 元, 占 公 司 报 告 期 新 增 机 械 设 备 及 修 理 配 件 增 加 额 的 6.43%, 占 比 较 小 随 着 公 司 生 产 规 模 的 不 断 扩 大 及 技 术 的 不 断 创 新, 成 都 机 床 现 有 磨 床 设 备 的 精 度 及 自 动 化 水 平 已 不 能 满 足 公 司 的 发 展 需 要 公 司 将 逐 步 减 少 向 成 都 机 床 采 购 内 圆 磨 床, 主 要 向 其 采 购 一 些 端 面 磨 床 及 修 理 配 件 2012 年, 公 司 与 日 东 ( 上 海 ) 技 术 中 心 有 限 公 司 签 订 了 内 圆 磨 床 采 购 合 同, 购 入 日 本 进 口 自 动 化 数 控 高 精 度 内 圆 磨 床 逐 步 替 代 原 有 设 备 进 口 内 圆 磨 床 的 使 用 可 节 约 大 量 人 工 成 本 及 单 位 产 品 工 时, 大 幅 提 高 产 能, 稳 定 产 品 质 量 随 着 新 设 备 投 入 使 用, 公 司 未 来 关 联 采 购 磨 床 的 金 额 及 比 例 预 计 会 保 持 较 低 水 平 (5) 规 范 与 成 都 机 床 关 联 采 购 的 措 施 1 公 司 与 成 都 机 床 签 署 2011 年 采 购 框 架 协 议 股 份 公 司 设 立 后, 为 规 范 与 成 都 机 床 之 间 的 关 联 交 易, 公 司 于 2011 年 5 月 27 日 与 成 都 机 床 签 署 了 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 与 四 川 富 临 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 之 2011 年 采 购 框 架 协 议, 明 确 了 双 方 交 易 以 市 场 价 格 为 主 要 定 价 原 则 ; 如 果 没 有 市 场 价 格, 按 照 成 本 加 成 定 价 ; 如 果 既 没 有 市 场 价 格, 也 不 适 合 采 用 成 本 加 成 价 的, 按 照 协 议 价 定 价 该 协 议 约 定 有 效 期 至 2012 年 5 月 27 日 止 ; 该 协 议 已 经 2010 年 年 度 股 东 大 会 审 议 并 通 过, 表 决 过 程 中 关 联 股 东 进 行 了 回 避 对 于 在 2011 年 1 月 1 日 至 2011 年 5 月 26 日 ( 签 署 2011 年 采 购 框 架 协 议 前 ) 发 生 的 与 成 都 机 床 间 经 常 性 关 联 交 易 事 项, 于 2012 年 2 月 6 日 在 2012 年 第 1-1-206
一 次 临 时 股 东 大 会 上 经 全 体 股 东 予 以 确 认, 关 联 股 东 回 避 表 决 2 公 司 与 成 都 机 床 签 署 2012 年 采 购 框 架 协 议 2012 年 5 月 28 日, 公 司 与 成 都 机 床 签 署 了 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 与 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 之 2012 年 采 购 框 架 协 议, 约 定 有 效 期 至 2013 年 5 月 27 日 止, 合 同 有 效 期 内 关 联 采 购 金 额 不 超 过 600 万 元 并 明 确 了 双 方 交 易 以 市 场 价 格 为 主 要 定 价 原 则 ; 如 果 没 有 市 场 价 格, 按 照 成 本 加 成 定 价 该 协 议 已 经 2011 年 年 度 股 东 大 会 审 议 并 通 过, 表 决 过 程 中 关 联 股 东 进 行 了 回 避 3 公 司 与 成 都 机 床 解 除 2012 年 采 购 框 架 协 议 并 重 新 签 署 2013 年 采 购 框 架 协 议 为 便 于 公 司 与 成 都 机 床 之 间 日 常 关 联 交 易 管 理,2013 年 1 月 4 日, 双 方 签 署 了 关 于 解 除 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 与 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 之 2012 年 采 购 框 架 协 议 的 协 议, 约 定 自 2013 年 1 月 1 日 起 解 除 2012 年 采 购 框 架 协 议, 对 于 协 议 解 除 前 双 方 已 经 发 生 的 交 易 继 续 按 2012 年 采 购 框 架 协 议 约 定 履 行 ; 未 发 生 的 交 易 双 方 停 止 履 行, 并 且 互 相 不 再 以 任 何 形 式 追 究 对 方 的 违 约 责 任 同 时 约 定, 双 方 根 据 2013 年 预 计 发 生 的 关 联 交 易 金 额 重 新 签 署 2013 年 采 购 框 架 协 议 2013 年 1 月 4 日, 公 司 与 成 都 机 床 签 署 了 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 与 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 之 2013 年 采 购 框 架 协 议, 约 定 有 效 期 至 2013 年 12 月 31 日 止, 合 同 有 效 期 内 采 购 总 额 不 超 过 人 民 币 600 万 元 并 明 确 了 双 方 交 易 以 市 场 价 格 为 主 要 定 价 原 则 ; 如 果 没 有 市 场 价 格, 按 照 成 本 加 成 定 价 公 司 与 成 都 机 床 解 除 2012 年 采 购 框 架 协 议 并 重 新 签 署 2013 年 采 购 框 架 协 议 均 已 于 2013 年 1 月 2 日 经 第 一 届 董 事 会 第 二 十 一 次 会 议 及 2013 年 1 月 18 日 召 开 的 2013 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 4 公 司 与 成 都 机 床 签 署 2014 年 采 购 框 架 协 议 2014 年 1 月 1 日, 公 司 与 成 都 机 床 签 署 了 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 与 四 川 富 临 集 团 成 都 机 床 有 限 责 任 公 司 之 2014 年 采 购 框 架 协 议, 约 定 有 效 期 至 2014 年 12 月 31 日 止, 合 同 有 效 期 内 关 联 采 购 金 额 不 超 过 600 万 元 并 明 确 了 双 方 交 易 以 市 场 价 格 为 主 要 定 价 原 则 ; 如 果 没 有 市 场 价 格, 按 照 成 本 加 成 定 价 该 协 议 已 经 2014 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 审 议 并 通 过, 表 决 过 程 中 关 联 股 东 进 行 了 回 避 1-1-207
( 二 ) 偶 发 性 关 联 交 易 报 告 期 内, 公 司 与 关 联 方 发 生 的 偶 发 性 关 联 交 易 主 要 包 括 关 联 采 购 关 联 销 售 资 金 往 来 关 联 担 保 及 银 行 借 款 序 号 1. 关 联 采 购 及 销 售 报 告 期 内, 公 司 与 关 联 方 发 生 的 偶 发 性 关 联 采 购 具 体 情 况 如 下 : 1 富 临 医 院 2 关 联 方 关 联 关 系 时 间 交 易 类 别 交 易 内 容 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 波 尔 菲 特 酒 店 波 尔 菲 特 3 总 成 有 限 同 一 控 股 股 东 控 制 的 企 业 控 股 股 东 分 公 司 同 一 控 股 股 东 控 制 的 企 业 同 一 控 股 股 东 控 制 的 企 业 1-1-208 单 位 : 万 元 交 易 金 额 2014 年 1-9 月 0.36 2013 年 度 0.27 采 购 体 检 2012 年 度 0.36 2011 年 度 0.18 2014 年 1-9 月 1.37 2013 年 度 3.42 采 购 餐 饮 会 议 2012 年 度 1.94 2011 年 度 1.72 2011 年 度 销 售 劳 务 加 工 服 务 0.57 4 阳 宇 发 行 人 副 总 经 理 2012 年 度 销 售 乘 用 车 5.00 发 行 人 董 事 长 5 谭 建 伟 2012 年 度 销 售 乘 用 车 6.15 总 经 理 注 : 原 波 尔 菲 特 已 于 2013 年 5 月 被 控 股 股 东 富 临 集 团 吸 收 合 并, 相 应 的 资 产 业 务 由 富 临 集 团 于 2012 年 8 月 新 设 分 公 司 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 波 尔 菲 特 酒 店 承 继 出 (1) 关 联 采 购 1 富 临 医 院 体 检 支 出 报 告 期 内, 公 司 向 富 临 医 院 支 付 体 检 费 共 1.17 万 元 2 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 波 尔 菲 特 酒 店 ( 原 波 尔 菲 特 ) 餐 饮 会 议 支 最 近 三 年 及 一 期, 公 司 向 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 波 尔 菲 特 酒 店 ( 原 波 尔 菲 特 ) 支 付 餐 饮 会 议 费 用 共 8.45 万 元 上 述 两 项 关 联 采 购 经 公 司 董 事 长 批 准, 符 合 公 司 关 联 交 易 制 度 (2) 关 联 销 售 1 向 总 成 有 限 提 供 劳 务 加 工 服 务 2011 年 6-7 月, 公 司 生 产 保 障 部 临 时 为 总 成 有 限 加 工 58 件 工 装 小 件, 交 易 价 格 共 6,616.20 元 ( 不 含 税 金 额 约 5,654.87 元 ), 其 中 8 件 工 装 价 格 合 计 1,616.20 元, 另 50 件 价 格 合 计 5,000 元 上 述 关 联 销 售 经 公 司 董 事 长 批 准, 符 合 公 司 关 联 交 易 制 度
2 向 公 司 高 级 管 理 人 员 销 售 乘 用 车 依 据 公 司 于 2009 年 制 定 的 车 改 及 购 车 优 惠 政 策, 公 司 高 级 管 理 人 员 阳 宇 及 谭 建 伟 于 2012 年 4 5 月 分 别 购 买 了 公 司 在 此 前 为 其 配 置 的 乘 用 车, 具 体 定 价 依 据 如 下 : 单 位 : 万 元 关 联 方 销 售 时 间 原 值 净 残 值 阳 宇 2012 年 4 月 10.83 5.01 谭 建 伟 2012 年 5 月 18.67 1.96 公 司 向 高 级 管 理 人 员 销 售 乘 用 车 交 易 价 格 公 允, 未 侵 占 发 行 人 利 益, 该 交 易 于 2012 年 5 月 24 日 经 第 一 届 董 事 会 第 十 七 次 会 议 审 议 通 过, 关 联 董 事 谭 建 伟 阳 宇 回 避 表 决 上 述 程 序 符 合 公 司 关 联 交 易 管 理 制 度 2. 关 联 方 资 金 往 来 (1) 公 司 占 用 控 股 股 东 富 临 集 团 资 金 报 告 期 内, 存 在 公 司 占 用 控 股 股 东 富 临 集 团 资 金 情 形 2010 年 末, 为 临 时 补 充 公 司 流 动 资 金, 经 第 一 届 董 事 会 第 四 次 会 议 审 议 通 过, 公 司 向 富 临 集 团 借 款 600 万 元, 此 次 借 款 及 相 应 的 资 金 占 用 费 于 2011 年 7 月 底 全 部 归 还 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 富 临 精 工 与 富 临 集 团 之 间 不 存 在 任 何 非 交 易 性 资 金 往 来 情 形 报 告 期 内 富 临 精 工 与 富 临 集 团 之 间 应 收 应 付 具 体 金 额 如 下 : 单 位 : 万 元 科 目 年 度 期 初 资 金 往 来 余 额 本 期 增 加 本 期 减 少 期 末 资 金 往 来 余 额 其 他 应 付 款 2011 年 1-7 月 602.39 17.95 620.34 - (2) 资 金 占 用 费 收 取 情 况 报 告 期 内, 公 司 向 控 股 股 东 富 临 集 团 支 付 资 金 占 用 费 的 标 准 参 照 同 期 银 行 贷 款 基 准 利 率 和 资 金 占 用 天 数, 按 积 数 计 息 法 ( 按 实 际 天 数 每 日 累 计 账 户 余 额, 以 累 计 积 数 乘 以 日 利 率 计 算 利 息 的 方 法 ) 计 提 并 支 付 2011 年 1 月 至 7 月, 公 司 向 富 临 集 团 应 付 资 金 占 用 费 17.95 万 元 已 于 2011 年 7 月 底 全 部 归 还 (3) 避 免 资 金 占 用 情 形 发 生 的 防 范 措 施 股 份 公 司 设 立 后, 公 司 及 控 股 股 东 根 据 相 关 法 律 法 规 的 要 求, 分 别 制 订 了 严 格 的 防 范 占 用 公 司 资 金 的 制 度, 此 外, 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 分 别 签 署 了 承 诺 函, 以 避 免 大 股 东 占 用 发 行 人 资 金 情 形 的 再 次 发 生 具 体 措 施 1-1-209
如 下 : 1 完 善 公 司 制 度 为 杜 绝 与 控 股 股 东 及 其 他 关 联 方 之 间 资 金 占 用 行 为 的 发 生, 公 司 根 据 相 关 法 律 法 规 制 定 了 防 范 大 股 东 及 关 联 方 资 金 占 用 专 项 制 度, 明 确 了 防 范 资 金 占 用 的 原 则 责 任 措 施 及 处 罚 办 法 该 制 度 于 2011 年 11 月 3 日 召 开 的 第 一 届 董 事 会 第 十 二 次 会 议 审 议 通 过 2 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 建 立 的 相 关 制 度 为 了 更 进 一 步 严 格 防 止 杜 绝 控 股 股 东 实 际 控 制 人 及 关 联 方 通 过 各 种 方 式 直 接 或 间 接 占 用 下 属 上 市 公 司 ( 富 临 运 业 及 富 临 精 工 ) 资 金 及 资 源, 维 护 上 市 公 司 的 独 立 性,2012 年 7 月, 富 临 集 团 根 据 中 华 人 民 共 和 国 公 司 法 关 于 规 范 上 市 公 司 与 关 联 方 资 金 往 来 及 上 市 公 司 对 外 担 保 若 干 问 题 的 通 知 等 法 律 法 规 及 规 范 性 文 件 以 及 公 司 章 程 的 有 关 规 定, 制 定 了 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 关 于 防 范 占 用 下 属 上 市 公 司 资 金 的 专 项 制 度, 制 度 中 约 定 了 防 范 资 金 占 用 的 原 则 责 任 处 罚 和 措 施 并 规 定 防 止 控 股 股 东 通 过 以 下 方 式 占 用 下 属 上 市 公 司 资 金 及 资 源 : A. 有 偿 或 无 偿 直 接 或 间 接 拆 借 上 市 公 司 的 资 金 ; B. 由 上 市 公 司 通 过 银 行 或 非 银 行 金 融 机 构 向 公 司 及 关 联 方 提 供 委 托 贷 款 ; C. 由 上 市 公 司 为 公 司 及 关 联 方 承 担 担 保 责 任 而 形 成 的 债 权 ; D. 由 上 市 公 司 向 公 司 及 关 联 方 开 具 没 有 真 实 交 易 背 景 的 商 业 承 兑 汇 票 ; E. 由 上 市 公 司 委 托 公 司 及 关 联 方 进 行 投 资 活 动 ; F. 由 上 市 公 司 为 公 司 及 关 联 方 垫 付 工 资 福 利 保 险 广 告 等 费 用 和 其 他 支 出 代 公 司 及 关 联 方 偿 还 债 务 而 支 付 资 金 ; G. 其 他 在 没 有 商 品 和 劳 务 提 供 的 情 况 下 由 上 市 公 司 给 公 司 及 关 联 方 使 用 的 资 金 3 公 司 控 股 股 东 实 际 控 制 人 承 诺 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 及 实 际 控 制 人 安 治 富 于 2012 年 2 月 分 别 出 具 承 诺 : 截 至 本 承 诺 函 出 具 之 日, 本 公 司 / 本 人 不 存 在 干 预 股 份 公 司 资 金 使 用 之 情 形 ; 不 存 在 本 公 司 / 本 人 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 其 他 企 业 通 过 借 款 代 偿 债 务 代 垫 款 项 或 其 他 方 式 占 用 股 份 公 司 资 金 的 情 况 ; 股 份 公 司 也 未 对 本 公 司 / 本 人 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 其 他 企 业 提 供 担 保 本 公 司 / 本 人 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 企 业 今 后 不 以 任 1-1-210
何 形 式 对 股 份 公 司 进 行 资 金 占 用 序 号 1 2 3 4 3. 关 联 担 保 (1) 公 司 为 关 联 方 提 供 担 保 报 告 期 内, 公 司 不 存 在 为 关 联 方 提 供 担 保 的 情 形 (2) 关 联 方 为 公 司 提 供 担 保 报 告 期 内, 关 联 方 为 本 公 司 的 银 行 贷 款 提 供 担 保 的 具 体 情 况 如 下 : 合 同 名 称 担 保 方 债 权 人 最 高 担 保 金 额 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 1,200 限 责 任 公 司 中 信 银 行 股 富 临 集 团 份 有 限 公 司 2,400 成 都 分 行 最 高 额 抵 押 合 同 ((2009) 信 银 蓉 蜀 最 高 额 抵 字 第 923233 号 ) 最 高 额 抵 押 合 同 ((2009) 信 银 蓉 蜀 最 高 额 抵 字 第 923233-1 号 ) 最 高 额 抵 押 合 同 ((2009) 信 银 蓉 蜀 最 高 额 抵 字 第 923233-2 号 ) 最 高 额 抵 押 合 同 (2008 年 城 郊 字 第 009 号 ) 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 绵 阳 市 商 业 银 行 城 郊 支 行 2,400 1,900 单 位 : 万 元 担 保 期 间 2009.11.19-2011.6.6 2009.11.19-2011.3.9 2009.11.19-2011.3.9 2008.3.12-2011.3.11 报 告 期 内, 公 司 在 上 述 关 联 方 担 保 项 下 不 存 在 未 履 行 完 毕 的 银 行 贷 款 4. 向 绵 阳 商 行 借 款 及 相 关 业 务 报 告 期 内, 公 司 与 控 股 股 东 董 事 聂 丹 担 任 董 事 的 绵 阳 商 行 之 间 有 银 行 短 期 借 款 业 务, 主 要 用 于 日 常 生 产 经 营 周 转, 借 款 利 率 为 协 议 利 率 此 外, 公 司 在 绵 阳 商 行 开 立 的 银 行 账 户 的 日 常 存 款 利 息 收 入 和 手 续 费 支 出 占 当 期 相 关 业 务 的 比 例 较 小 具 体 情 况 如 下 : (1) 银 行 借 款 及 利 息 支 出 业 务 报 告 期 各 期 末, 公 司 向 绵 阳 商 行 贷 款 余 额 均 为 2,600 万 元, 具 体 情 况 如 下 : 年 度 期 初 余 额 本 期 增 加 本 期 减 少 期 末 余 额 当 期 关 联 借 款 金 额 占 同 期 银 行 借 款 总 额 比 例 ( 加 权 计 算 ) 关 联 借 款 利 息 支 出 单 位 : 万 元 关 联 借 款 利 息 支 出 占 当 期 借 款 业 务 利 息 支 出 总 额 的 比 例 2014 年 1-9 月 2,600.00 1,000.00 1,000.00 2,600.00 55.93% 129.54 55.84% 2013 年 度 2,600.00 2,600.00 2,600.00 2,600.00 56.13% 166.67 54.42% 2012 年 度 2,600.00 2,600.00 2,600.00 2,600.00 54.76% 179.02 53.11% 2011 年 度 1,600.00 2,600.00 1,600.00 2,600.00 94.88% 120.47 94.36% 注 : 当 期 关 联 借 款 金 额 占 同 期 银 行 借 款 金 额 比 例 = 当 期 关 联 借 款 的 每 笔 借 款 金 额 乘 以 该 笔 借 款 的 借 用 天 数 的 累 积 / 同 期 全 部 银 行 借 款 中 每 笔 借 款 金 额 乘 以 该 笔 借 款 的 借 用 天 数 的 累 积 报 告 期 各 期, 公 司 向 绵 阳 商 行 借 款 金 额 占 当 期 银 行 借 款 总 额 比 例 与 向 绵 阳 商 1-1-211
行 借 款 利 息 支 出 占 当 期 借 款 业 务 利 息 支 出 总 额 的 比 例 接 近,2012 年 度 2013 年 度 及 2014 年 1-9 月 呈 平 稳 态 势 1 借 款 履 行 情 况 报 告 期 内, 公 司 均 遵 照 双 方 签 订 的 流 动 资 金 借 款 合 同 约 定 期 限 及 利 率, 向 关 联 方 绵 阳 商 行 城 郊 支 行 支 付 本 息, 不 存 在 逾 期 未 付 情 况 双 方 签 订 的 短 期 借 款 合 同 相 关 内 容 具 体 如 下 : 序 号 1 2 3 4 5 6 7 8 合 同 名 称 0300201301103601 流 动 资 金 借 款 合 同 0300201401116060 流 动 资 金 借 款 合 同 2013 年 城 郊 字 第 0090 号 流 动 资 金 借 款 合 同 2012 年 城 郊 字 第 0239 号 流 动 资 金 借 款 合 同 2011 年 城 郊 字 第 0110 号 流 动 资 金 借 款 合 同 2011 年 城 郊 字 第 0531 号 流 动 资 金 借 款 合 同 2011 年 城 郊 字 第 0341 号 流 动 资 金 借 款 合 同 03002010 年 城 郊 字 第 20101511 号 流 动 资 金 借 款 合 同 2 向 绵 阳 商 行 借 款 原 因 实 际 贷 款 同 期 银 行 贷 年 利 率 款 基 准 利 率 6.60% 6.00% 6.60% 6.00% 6.60% 6.00% 6.60% 6.00% 6.94% 6.31% 7.22% 6.56% 贷 款 利 率 实 际 与 基 准 利 率 的 差 异 较 基 准 利 率 上 浮 10% 较 基 准 利 率 上 浮 10% 较 基 准 利 率 上 浮 10% 较 基 准 利 率 上 浮 10% 较 基 准 利 率 上 浮 10% 较 基 准 利 率 上 浮 10% 合 同 金 额 ( 万 元 ) 1,600.00 1,000.00 1,000.00 1,600.00 1,000.00 1,600.00 6.31% 6.31% 与 基 准 利 率 一 致 1,000.00 5.56% 5.56% 与 基 准 利 率 一 致 1,600.00 期 限 2013.12.04-2014.12.04 2014.08.08-2015.08.08 2013.07.15 2014.07.14 2012.12.05-2013.12.04 2012.07.06-2013.07.05 2011.11.23-2012.11.22 2011.07.06-2012.07.05 2010.11.19-2011.11.18 履 行 情 况 正 在 履 行 新 增 正 在 履 行 履 行 完 毕 履 行 完 毕 履 行 完 毕 履 行 完 毕 履 行 完 毕 履 行 完 毕 因 公 司 存 在 办 理 银 行 存 贷 款 业 务 用 于 日 常 生 产 经 营 周 转 的 需 求, 故 报 告 期 内, 公 司 在 多 家 银 行 ( 包 括 绵 阳 商 行 ) 开 立 了 账 户 并 合 理 合 规 开 展 存 贷 款 等 银 行 常 规 业 务 3 借 款 利 率 的 公 允 性 报 告 期 内, 公 司 遵 循 与 绵 阳 商 行 城 郊 支 行 签 订 的 流 动 资 金 借 款 合 同 中 约 定 的 协 议 利 率 按 日 计 息 并 按 月 向 其 支 付 利 息, 协 议 利 率 参 照 同 期 银 行 贷 款 基 准 利 率, 保 持 一 致 或 上 浮 10%, 定 价 合 理 公 允 (2) 在 绵 阳 商 行 存 款 利 息 收 入 及 手 续 费 支 出 等 报 告 期 内, 公 司 在 绵 阳 商 行 城 郊 支 行 及 城 西 支 行 存 款 利 息 收 入 及 手 续 费 支 出 情 况 如 下 : 年 度 单 位 : 万 元 利 息 收 入 手 续 费 支 出 金 额 占 同 类 业 务 比 例 金 额 占 同 类 业 务 比 例 1-1-212
2014 年 1-9 月 0.37 0.38% 0.12 0.75% 2013 年 度 0.73 0.88% 0.06 0.31% 2012 年 度 0.86 1.09% 0.06 0.25% 2011 年 度 0.86 1.11% 0.11 1.26% 合 计 2.82 0.84% 0.35 0.51% 报 告 期 内, 公 司 在 绵 阳 商 行 活 期 存 款 所 得 利 息 收 入 金 额 很 小, 合 计 仅 2.82 万 元 ; 另 外, 公 司 因 正 常 业 务 需 要, 向 绵 阳 商 行 缴 纳 询 证 费 转 账 手 续 费 及 工 本 费 汇 票 查 询 费 汇 款 手 续 费 等 费 用 合 计 0.35 万 元 (3) 规 范 与 绵 阳 商 行 关 联 交 易 的 措 施 报 告 期 内, 公 司 向 绵 阳 商 行 的 历 次 抵 押 贷 款 均 经 董 事 会 审 议, 获 得 全 体 董 事 一 致 通 过, 其 中 关 联 董 事 未 回 避 公 司 历 次 借 款 均 与 绵 阳 商 行 签 署 了 最 高 额 抵 押 合 同 及 流 动 资 金 借 款 合 同 为 规 范 上 述 关 联 交 易, 于 2014 年 7 月 23 日, 经 独 立 董 事 事 先 同 意 并 确 认, 公 司 召 开 第 二 届 董 事 会 第 十 二 次 会 议 审 议 通 过 了 关 于 公 司 与 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 关 联 交 易 事 宜 的 议 案, 关 联 董 事 回 避 表 决 2014 年 8 月 20 日, 公 司 召 开 了 2014 年 第 四 次 临 时 股 东 大 会 审 议 并 通 过 了 上 述 议 案, 关 联 股 东 回 避 表 决, 对 报 告 期 内 的 上 述 关 联 交 易 再 次 予 以 确 认 ( 三 ) 关 联 交 易 未 结 算 余 额 报 告 期 各 期 末, 公 司 与 关 联 公 司 之 间 往 来 款 项 余 额 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 (1) 应 付 账 款 成 都 机 床 10.98 16.38 390.30 7.15 小 计 10.98 16.38 390.30 7.15 占 本 科 目 余 额 比 例 0.08% 0.13% 4.85% 0.09% (2) 其 他 应 付 款 成 都 机 床 16.10 61.75 - - 谭 建 伟 11.20 11.20 小 计 27.30 72.95 - - 占 本 科 目 余 额 比 例 2.05% 6.65% - - (3) 短 期 借 款 绵 阳 商 行 2,600 2,600.00 2,600.00 2,600.00 小 计 2,600 2,600.00 2,600.00 2,600.00 占 本 科 目 余 额 比 例 56.52% 68.42% 56.52% 74.29% 注 :1.2013 年 末 及 2014 年 9 月 末 公 司 其 他 应 付 成 都 机 床 款 项 为 设 备 采 购 质 保 金 ; 2.2013 年 末 及 2014 年 9 月 末 其 他 应 付 谭 建 伟 11.20 万 元 为 当 年 政 府 奖 励 先 进 单 位 法 定 代 表 人 款 项 1-1-213
( 四 ) 关 联 交 易 对 公 司 经 营 状 况 和 财 务 状 况 的 影 响 报 告 期 内, 公 司 经 常 性 关 联 交 易 占 当 期 同 类 交 易 比 例 较 低 且 呈 稳 定 态 势, 关 联 交 易 价 格 根 据 市 场 价 格 或 成 本 加 合 理 利 润 确 定, 定 价 合 理 公 允, 未 损 害 公 司 和 非 关 联 股 东 的 利 益, 对 公 司 财 务 状 况 和 经 营 成 果 不 构 成 重 大 影 响 ( 五 ) 发 行 人 与 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 间 业 务 往 来 情 况 1. 除 上 述 关 联 交 易 外, 报 告 期 内 发 行 人 与 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 间 不 存 在 其 他 直 接 或 间 接 的 业 务 往 来 情 形 控 股 股 东 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 均 针 对 该 事 项 出 具 了 承 诺 函, 对 报 告 期 内 各 关 联 企 业 与 发 行 人 间 的 业 务 往 来 情 况 进 行 了 确 认 2. 发 行 人 未 向 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 进 行 配 套 的 原 因 截 至 目 前, 除 发 行 人 及 子 公 司 外, 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 合 计 55 家, 其 中 发 行 人 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 共 54 家, 含 二 级 子 公 司 24 家 三 级 子 公 司 等 30 家 ; 另 有 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 1 家 上 述 与 发 行 人 受 同 一 实 际 控 制 人 控 制 的 关 联 企 业 分 别 涉 及 房 地 产 及 相 关 工 业 运 输 酒 店 金 融 及 投 资 服 务 及 其 他 等 六 大 类 业 务 (1) 发 行 人 川 汽 集 团 及 其 下 属 企 业 的 行 业 细 分 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 中, 发 行 人 仅 与 川 汽 集 团 四 川 汽 车 工 业 股 份 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 川 汽 股 份 ) 四 川 汽 车 工 业 集 团 绵 阳 汽 车 制 造 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 川 汽 绵 阳 ) 及 总 成 有 限 同 属 控 股 股 东 旗 下 工 业 类 产 业 且 实 际 从 事 的 业 务 按 行 业 大 类 划 分 亦 同 属 于 汽 车 制 造 业 但 若 从 行 业 细 分 角 度 看, 上 述 关 联 企 业 实 际 处 于 发 行 人 下 游 行 业, 具 体 情 况 如 下 : 序 号 公 司 名 称 1 富 临 精 工 2 川 汽 集 团 3 川 汽 股 份 4 总 成 有 限 实 际 从 事 的 业 务 发 动 机 精 密 零 部 件 制 造 及 销 售 整 车 制 造 销 售 整 车 制 造 销 售 汽 车 发 动 机 装 配 和 销 售 主 要 产 品 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 可 变 气 门 系 统 机 油 喷 嘴 及 单 向 阀 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 变 速 箱 精 密 零 部 件 等 2012 年 2 月 以 前, 主 要 产 品 为 野 马 品 牌 汽 车 ; 自 2012 年 初 逐 步 由 川 汽 股 份 生 产 野 马 品 牌 汽 车 包 括 乘 用 车 客 车 等 野 马 品 牌 乘 用 车 专 用 发 动 机, 型 号 包 括 CQ4C13 CQ4C15 CQ4C16 GE15 和 GE18 5 川 汽 绵 阳 尚 未 取 得 从 事 汽 车 整 车 生 产 的 资 质, 设 立 后 未 实 际 经 营 销 售 范 围 对 外 销 售 ( 全 国 各 主 机 厂 海 外 市 场 及 售 后 市 场 ) 对 外 销 售 ( 各 汽 车 经 销 商 ) 对 外 销 售 ( 各 汽 车 经 销 商 ) 野 马 品 牌 汽 车 专 用, 客 户 单 一 (2) 发 行 人 未 向 实 际 控 制 人 控 制 的 川 汽 集 团 川 汽 股 份 川 汽 绵 阳 及 总 成 有 限 进 行 配 套 的 原 因 1-1-214
1 双 方 供 求 量 不 匹 配 川 汽 集 团 及 川 汽 股 份 的 野 马 品 牌 旗 下 含 野 马 乘 用 车 和 野 马 客 车 两 部 分 构 成 报 告 期 内, 总 成 有 限 生 产 的 全 部 发 动 机 供 野 马 乘 用 车 ( 量 产 及 研 发 ) 专 用 除 向 总 成 有 限 采 购 乘 用 车 配 套 发 动 机 外, 川 汽 集 团 及 川 汽 股 份 因 存 在 研 发 升 级 乘 用 车 需 求, 还 向 上 海 汽 车 集 团 股 份 有 限 公 司 乘 用 车 公 司 浙 江 吉 利 汽 车 有 限 公 司 浙 江 吉 利 罗 佑 发 动 机 有 限 公 司 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 及 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 采 购 少 量 供 野 马 乘 用 车 研 发 使 用 的 更 高 性 能 发 动 机 而 野 马 客 车 配 装 的 发 动 机 则 主 要 采 购 自 东 风 襄 阳 旅 行 车 有 限 公 司 及 其 前 身 东 风 襄 樊 旅 行 车 有 限 公 司 东 风 南 充 汽 车 有 限 公 司 及 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司, 电 动 机 主 要 采 购 自 大 连 创 为 电 机 有 限 公 司 及 东 方 电 气 集 团 东 风 电 机 有 限 公 司 报 告 期 内, 川 汽 集 团 及 川 汽 股 份 量 产 乘 用 车 2.94 万 辆, 总 成 有 限 组 装 的 发 动 机 数 量 也 仅 为 2.95 万 台 依 据 组 装 每 台 发 动 机 需 要 机 械 挺 柱 16 支 液 压 张 紧 器 1 支 计 算, 最 近 三 年 及 一 期 总 成 有 限 组 装 的 2.95 万 台 发 动 机 所 需 采 购 机 械 挺 柱 及 张 紧 轮 总 量 约 为 47.14 万 支 及 2.95 万 支 报 告 期 内, 总 成 有 限 实 际 共 采 购 机 械 挺 柱 及 张 紧 轮 48.59 万 支 及 3.12 万 支, 最 近 三 年 及 一 期 实 际 月 平 均 采 购 量 约 1.08 万 支 及 0.07 万 支, 机 械 挺 柱 由 天 津 龙 鑫 汇 汽 车 零 部 件 制 造 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 天 津 龙 鑫 汇 ) 供 应, 张 紧 轮 由 上 海 宝 富 汽 车 部 件 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 上 海 宝 富 ) 供 应 具 体 采 购 情 况 如 下 : 采 购 商 品 供 应 商 采 购 支 数 单 位 : 万 支 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 机 械 挺 柱 天 津 龙 鑫 汇 11.39 7.50 10.16 19.53 张 紧 轮 上 海 宝 富 0.75 0.27 0.76 1.34 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 发 行 人 机 械 挺 柱 产 品 年 产 能 利 用 率 分 别 为 93.75% 90.38% 79.83% 和 89.89%, 累 计 产 量 10,944.97 万 支, 发 行 人 液 压 张 紧 器 产 品 年 产 能 利 用 率 分 别 为 91.18% 80.85% 103.71% 和 83.97%, 累 计 产 量 545.82 万 支, 两 种 产 品 产 能 较 饱 和 而 报 告 期 内, 总 成 有 限 实 际 采 购 机 械 挺 柱 和 张 紧 轮 的 数 量 仅 为 发 行 人 同 期 机 械 挺 柱 及 液 压 张 紧 器 总 产 量 的 0.44% 和 0.57%, 双 方 供 求 量 差 距 大 2 双 方 战 略 定 位 及 发 展 进 程 不 匹 配 1-1-215
报 告 期 内, 国 内 外 汽 车 市 场 整 体 环 境 较 好, 发 行 人 在 汽 车 气 门 挺 柱 产 品 领 域 知 名 度 也 迅 速 提 高, 成 为 国 内 知 名 的 自 主 品 牌 气 门 挺 柱 供 应 商 之 一 最 近 三 年 及 一 期, 国 内 各 知 名 主 机 厂 老 客 户 已 逐 年 加 大 了 采 购 量, 另 有 多 家 大 型 汽 车 集 团 旗 下 的 发 动 机 主 机 厂 商 也 成 为 了 公 司 的 新 客 户 为 满 足 各 新 老 客 户 需 求, 公 司 积 极 排 产, 多 数 产 品 产 能 已 经 接 近 饱 和 因 此, 报 告 期 内, 公 司 发 展 的 核 心 在 于 将 客 户 做 大 做 精, 即 把 主 要 产 能 和 精 力 用 于 向 国 内 主 要 的 主 机 厂 客 户 提 供 质 量 更 好 的 产 品 以 及 积 极 配 合 其 新 产 品 的 同 步 技 术 研 发 工 作, 避 免 将 有 限 的 研 发 及 生 产 能 力 耗 用 在 关 联 方 间 极 小 批 量 配 套 生 产 中 目 前, 发 行 人 客 户 中 的 合 资 品 牌 和 自 主 品 牌 主 机 厂 商 已 初 具 规 模, 外 资 品 牌 主 机 厂 商 也 逐 渐 增 多 从 发 行 人 的 未 来 战 略 定 位 看, 将 继 续 以 机 电 液 偶 件 副 核 心 技 术 为 基 础, 不 断 拓 宽 汽 车 精 密 零 部 件 产 品 系 列, 逐 步 向 模 块 化 系 统 化 集 成 供 应 商 转 变, 力 争 成 为 中 国 自 主 的 具 有 国 际 竞 争 力 的 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 知 名 供 应 商, 如 德 国 伊 纳 轴 承 公 司 产 品 包 括 : 滚 动 轴 承, 滑 动 轴 承, 直 线 导 轨 系 统, 高 精 密 产 品, 发 动 机 零 部 件 ( 挺 柱 摇 臂 发 动 机 可 变 气 门 系 统 张 紧 器 等 ) 而 川 汽 集 团 及 其 子 公 司 目 前 的 整 车 生 产 销 售 规 模 仍 处 于 初 步 发 展 阶 段, 进 程 较 缓 慢, 与 发 行 人 的 发 展 战 略 及 进 程 不 匹 配 3 发 行 人 规 范 发 展 的 要 求 发 行 人 自 确 定 上 市 目 标 后, 于 2010 年 进 行 了 改 制, 期 间 一 直 严 格 按 照 上 市 公 司 的 要 求 进 行 规 范, 制 定 了 关 联 交 易 管 理 制 度, 完 善 了 公 司 治 理, 关 联 交 易 均 履 行 了 必 要 的 决 策 及 审 议 程 序, 依 照 合 法 有 效 的 协 议 执 行 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 和 实 际 控 制 人 均 出 具 承 诺, 本 公 司 / 本 人 将 尽 量 避 免 本 公 司 / 本 人 以 及 本 公 司 / 本 人 实 际 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的 公 司 与 股 份 公 司 之 间 产 生 关 联 交 易 事 项 ( 自 公 司 领 取 薪 酬 或 津 贴 的 情 况 除 外 ), 对 于 不 可 避 免 发 生 的 关 联 业 务 往 来 或 交 易, 将 在 平 等 自 愿 的 基 础 上, 按 照 公 平 公 允 和 等 价 有 偿 的 原 则 进 行, 交 易 价 格 将 按 照 市 场 公 认 的 合 理 价 格 确 定 ; 本 公 司 / 本 人 将 严 格 遵 守 股 份 公 司 章 程 中 关 于 关 联 交 易 事 项 的 回 避 规 定, 所 涉 及 的 关 联 交 易 均 将 按 照 股 份 公 司 关 联 交 易 决 策 程 序 进 行, 并 将 履 行 合 法 程 序, 及 时 对 关 联 交 易 事 项 进 行 信 息 披 露 ; 本 公 司 / 本 人 保 证 不 会 利 用 关 联 交 易 转 移 股 份 公 司 利 润, 不 会 通 过 影 响 股 份 公 司 的 经 营 决 策 来 损 害 股 份 公 司 及 其 他 股 东 的 合 法 权 益 综 上 所 述, 由 于 发 行 人 与 川 汽 集 团 及 其 子 公 司 在 供 求 量 战 略 定 位 发 展 进 1-1-216
程 等 方 面 存 在 诸 多 不 匹 配, 双 方 配 套 属 于 不 必 要 且 可 以 避 免 的 关 联 交 易 发 行 人 未 向 川 汽 集 团 及 其 子 公 司 配 套 既 严 格 执 行 了 公 司 治 理 的 相 关 制 度, 符 合 发 行 人 规 范 运 营 的 要 求, 亦 有 效 履 行 了 控 股 股 东 出 具 的 减 少 和 规 范 关 联 交 易 承 诺 函 中 关 于 本 公 司 将 尽 量 避 免 本 公 司 以 及 本 公 司 实 际 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的 公 司 与 股 份 公 司 之 间 产 生 关 联 交 易 事 项, 对 于 不 可 避 免 发 生 的 关 联 业 务 往 来 或 交 易, 将 在 平 等 自 愿 的 基 础 上, 按 照 公 平 公 允 和 等 价 有 偿 的 原 则 进 行, 交 易 价 格 将 按 照 市 场 公 认 的 合 理 价 格 确 定 的 承 诺 预 计 未 来 几 年, 川 汽 集 团 汽 车 产 业 仍 将 处 于 起 步 发 展 阶 段, 即 便 野 马 乘 用 车 年 产 量 达 到 3 万 辆, 每 年 机 械 挺 柱 及 张 紧 轮 需 求 量 48 万 支 及 3 万 支, 若 全 部 由 发 行 人 配 套 生 产, 预 计 配 套 量 占 发 行 人 机 械 挺 柱 及 液 压 张 紧 器 年 产 量 的 比 例 也 仍 将 保 持 在 1% 及 2% 以 内 如 果 未 来 发 行 人 与 川 汽 集 团 及 其 子 公 司 发 生 必 要 的 关 联 交 易, 发 行 人 将 严 格 遵 照 公 司 治 理 的 具 体 要 求, 按 照 公 司 章 程 提 交 董 事 会 或 股 东 大 会 表 决 决 定 是 否 开 展 配 套, 关 联 方 将 回 避 表 决, 履 行 必 要 程 序 (3) 发 行 人 未 向 实 际 控 制 人 控 制 的 除 川 汽 集 团 川 汽 股 份 川 汽 绵 阳 及 总 成 有 限 外 的 其 他 企 业 进 行 配 套 的 原 因 除 川 汽 集 团 及 其 子 公 司 外, 发 行 人 与 实 际 控 制 人 控 制 的 其 他 企 业 实 际 从 事 的 业 务 均 不 相 同, 亦 不 存 在 上 下 游 产 业 关 系, 故 不 存 在 发 行 人 向 其 配 套 的 需 求 四 关 联 交 易 执 行 情 况 ( 一 ) 发 行 人 报 告 期 内 关 联 交 易 制 度 的 执 行 情 况 报 告 期 内, 公 司 与 关 联 方 间 发 生 经 常 性 及 偶 发 性 关 联 交 易 均 按 照 公 司 章 程 关 联 交 易 管 理 制 度 股 东 大 会 议 事 规 则 董 事 会 议 事 规 则 独 立 董 事 工 作 制 度 等 管 理 制 度, 履 行 了 必 要 的 决 策 程 序, 以 保 证 公 司 关 联 交 易 价 格 的 合 理 合 法 及 公 允 公 司 独 立 董 事 对 报 告 期 内 的 关 联 交 易 事 项 进 行 审 慎 核 查 后 认 为 : 自 2011 年 1 月 1 日 以 来 发 生 的 关 联 交 易 行 为 遵 循 了 平 等 自 愿 等 价 有 偿 的 原 则, 有 关 协 议 或 合 同 所 确 定 的 条 款 是 公 允 的 合 理 的, 关 联 交 易 的 价 格 未 偏 离 市 场 独 立 第 三 方 的 价 格, 不 存 在 损 害 公 司 及 其 他 股 东 利 益 的 情 况 自 2011 年 以 来, 公 司 及 其 关 联 方 之 间 的 关 联 交 易, 均 已 按 照 公 司 当 时 的 有 效 章 程 及 决 策 程 序 履 行 了 相 关 审 批 程 序 1-1-217
( 二 ) 公 司 规 范 关 联 交 易 的 措 施 1. 制 度 保 证 (1) 公 司 自 整 体 变 更 设 立 股 份 公 司 以 来, 建 立 了 规 范 的 法 人 治 理 结 构, 严 格 按 照 公 司 法 的 要 求, 建 立 了 独 立 的 生 产 供 应 销 售 系 统, 与 关 联 企 业 在 业 务 资 产 机 构 人 员 财 务 等 方 面 实 现 了 相 互 独 立 (2) 为 规 范 和 减 少 关 联 交 易, 保 证 关 联 交 易 的 公 开 公 平 公 正, 本 公 司 按 照 公 司 法 上 市 公 司 章 程 指 引 等 有 关 法 律 法 规 及 相 关 规 定, 制 定 了 公 司 章 程 关 联 交 易 管 理 制 度 股 东 大 会 议 事 规 则 董 事 会 议 事 规 则 独 立 董 事 工 作 制 度 等 管 理 制 度, 对 关 联 交 易 的 决 策 权 限 决 策 程 序 及 关 联 董 事 关 联 股 东 的 回 避 表 决 制 度 进 行 了 详 细 的 规 定, 以 保 证 公 司 关 联 交 易 价 格 的 公 允 性, 并 对 关 联 交 易 予 以 充 分 及 时 披 露 (3) 对 于 公 司 现 存 和 未 来 可 能 发 生 的 关 联 交 易, 公 司 将 严 格 执 行 公 司 章 程 关 联 交 易 管 理 制 度 制 订 的 关 联 交 易 决 策 程 序 回 避 制 度 和 信 息 披 露 制 度, 并 进 一 步 完 善 独 立 董 事 制 度, 加 强 独 立 董 事 对 关 联 交 易 的 监 督, 规 范 并 尽 量 减 少 关 联 交 易 (4) 股 份 公 司 设 立 后, 公 司 为 杜 绝 与 控 股 股 东 及 其 他 关 联 方 之 间 资 金 占 用 行 为 的 发 生, 根 据 相 关 法 律 法 规 制 定 了 防 范 大 股 东 及 关 联 方 资 金 占 用 专 项 制 度, 明 确 了 防 范 资 金 占 用 的 原 则 责 任 措 施 及 处 罚 办 法 2. 控 股 股 东 及 实 际 控 制 人 承 诺 (1) 控 股 股 东 富 临 集 团 以 及 实 际 控 制 人 安 治 富 已 经 分 别 出 具 了 减 少 及 规 范 关 联 交 易 承 诺 函, 做 出 如 下 承 诺 和 保 证 : 1 本 公 司 / 本 人 将 尽 量 避 免 本 公 司 / 本 人 以 及 本 公 司 / 本 人 实 际 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的 公 司 与 股 份 公 司 之 间 产 生 关 联 交 易 事 项 ( 自 公 司 领 取 薪 酬 或 津 贴 的 情 况 除 外 ), 对 于 不 可 避 免 发 生 的 关 联 业 务 往 来 或 交 易, 将 在 平 等 自 愿 的 基 础 上, 按 照 公 平 公 允 和 等 价 有 偿 的 原 则 进 行, 交 易 价 格 将 按 照 市 场 公 认 的 合 理 价 格 确 定 2 本 公 司 / 本 人 将 严 格 遵 守 股 份 公 司 章 程 中 关 于 关 联 交 易 事 项 的 回 避 规 定, 所 涉 及 的 关 联 交 易 均 将 按 照 股 份 公 司 关 联 交 易 决 策 程 序 进 行, 并 将 履 行 合 法 程 序, 及 时 对 关 联 交 易 事 项 进 行 信 息 披 露 3 本 公 司 / 本 人 保 证 不 会 利 用 关 联 交 易 转 移 股 份 公 司 利 润, 不 会 通 过 影 响 股 1-1-218
份 公 司 的 经 营 决 策 来 损 害 股 份 公 司 及 其 他 股 东 的 合 法 权 益 (2) 控 股 股 东 富 临 集 团 以 及 实 际 控 制 人 安 治 富 已 经 分 别 于 2012 年 2 月 对 不 占 用 公 司 资 金 事 项 进 行 了 承 诺, 具 体 内 容 如 下 : 截 至 本 承 诺 函 出 具 之 日, 本 公 司 / 本 人 不 存 在 干 预 股 份 公 司 资 金 使 用 之 情 形 ; 不 存 在 本 公 司 / 本 人 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 其 他 企 业 通 过 借 款 代 偿 债 务 代 垫 款 项 或 其 他 方 式 占 用 股 份 公 司 资 金 的 情 况 ; 股 份 公 司 也 未 对 本 公 司 / 本 人 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 其 他 企 业 提 供 担 保 本 公 司 / 本 人 及 本 公 司 / 本 人 控 制 的 企 业 今 后 不 以 任 何 形 式 对 股 份 公 司 进 行 资 金 占 用 1-1-219
第 八 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 公 司 治 理 一 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 其 他 核 心 人 员 简 介 ( 一 ) 董 事 会 成 员 公 司 董 事 会 由 9 名 董 事 组 成, 其 中 3 名 为 独 立 董 事 本 届 董 事 会 成 员 由 2013 第 二 次 临 时 股 东 大 会 选 举 产 生, 任 期 三 年 2013 年 8 月 10 日, 公 司 第 二 届 董 事 会 第 一 次 会 议 选 举 谭 建 伟 为 董 事 长 公 司 现 任 董 事 任 职 情 况 及 任 期 如 下 : 序 号 姓 名 在 本 公 司 职 务 提 名 人 任 期 1 谭 建 伟 董 事 长 总 经 理 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 2 阳 宇 董 事 副 总 经 理 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 3 彭 建 生 董 事 财 务 总 监 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 4 汪 楠 董 事 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 5 安 东 董 事 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 6 王 志 红 董 事 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 7 罗 太 平 独 立 董 事 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 8 车 云 独 立 董 事 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 9 曾 东 建 独 立 董 事 董 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 公 司 董 事 简 历 如 下 : 1. 谭 建 伟 先 生 : 生 于 1972 年 12 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 研 究 生 学 历, 管 理 工 程 专 业, 高 级 经 济 师 1997 年 7 月 至 2001 年 5 月 历 任 四 川 长 虹 电 器 股 份 有 限 公 司 综 合 管 理 部 战 略 组 组 长 人 力 资 源 部 人 才 开 发 中 心 主 任 业 务 推 进 部 综 合 管 理 处 处 长,2001 年 5 月 至 2002 年 5 月 任 中 英 合 作 绵 阳 企 业 发 展 咨 询 中 心 高 级 咨 询 师,2002 年 5 月 至 2004 年 1 月 任 富 临 集 团 人 力 资 源 部 总 监,2004 年 1 月 至 2010 年 8 月 任 精 工 有 限 总 经 理,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 长 总 经 理 ;2009 年 7 月 至 今 任 万 瑞 尔 执 行 董 事 总 经 理 法 定 代 表 人 2. 阳 宇 先 生 : 生 于 1973 年 11 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 中 专 学 历, 机 械 制 造 专 业, 工 程 师 1992 年 7 月 至 1998 年 8 月 历 任 绵 阳 市 内 燃 机 配 件 厂 车 间 工 人 车 间 技 术 员 车 间 副 主 任 技 术 科 技 术 员 工 艺 科 助 理 工 程 师 工 艺 所 工 程 师,1998 年 8 月 至 2010 年 8 月 历 任 精 工 有 限 技 术 中 心 工 程 师 销 售 区 域 经 理 销 售 部 部 长 副 总 经 理,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 副 总 经 理 ; 2014 年 7 月 至 今 任 襄 阳 精 工 执 行 董 事 总 经 理 法 定 代 表 人 1-1-220
3. 汪 楠 先 生 : 生 于 1962 年 12 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 本 科 学 历, 自 动 控 制 系 统 专 业, 高 级 工 程 师 1983 年 9 月 至 1993 年 9 月 任 海 军 核 潜 艇 基 地 高 级 工 程 师,1993 年 9 月 至 1994 年 4 月 任 四 川 绵 阳 三 力 股 份 有 限 公 司 总 经 理 助 理,1994 年 4 月 至 1995 年 8 月 任 绵 阳 富 临 真 空 压 铸 有 限 公 司 总 经 理 助 理, 1995 年 8 月 至 1998 年 3 月 任 富 临 集 团 总 经 理 助 理,1998 年 4 月 至 2003 年 12 月 历 任 精 工 有 限 董 事 董 事 长 总 经 理,2004 年 1 月 至 2010 年 8 月 任 精 工 有 限 董 事 长,2003 年 12 月 至 2010 年 5 月 任 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 总 经 理,2010 年 5 月 至 今 任 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 技 术 中 心 副 主 任 兼 第 一 设 计 院 院 长, 2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 4. 安 东 先 生 : 生 于 1973 年 9 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 本 科 学 历, 企 业 管 理 专 业 1997 年 9 月 至 1999 年 12 月 任 四 川 涪 翔 羽 绒 制 衣 有 限 公 司 总 经 理,1999 年 12 月 至 2003 年 7 月 历 任 四 川 绵 阳 富 临 建 筑 材 料 有 限 公 司 总 经 理 助 理 兼 销 售 部 经 理 总 经 理,2002 年 6 月 至 2003 年 9 月 历 任 富 临 集 团 总 经 理 助 理 副 总 经 理,2003 年 9 月 至 2005 年 5 月 任 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 总 经 理,2003 年 9 月 至 2006 年 12 月 任 四 川 富 临 房 地 产 开 发 有 限 责 任 公 司 总 经 理,2004 年 6 月 至 2010 年 8 月 任 精 工 有 限 董 事,2006 年 6 月 至 2012 年 6 月 任 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 董 事 长,2005 年 5 月 至 今 任 富 临 集 团 副 董 事 长, 2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 5. 彭 建 生 先 生 : 生 于 1963 年 3 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 会 计 统 计 专 业, 中 级 会 计 师 1981 年 8 月 至 1986 年 5 月 任 剑 阁 县 供 销 社 财 务 科 科 长,1986 年 5 月 至 1990 年 1 月 任 剑 阁 县 乳 酸 厂 财 务 科 科 长,1990 年 1 月 至 2003 年 6 月 历 任 剑 阁 县 农 业 生 产 资 料 总 公 司 财 务 科 科 长 副 总 经 理 兼 财 务 科 科 长,2003 年 6 月 至 2004 年 1 月 任 四 川 绵 阳 富 临 三 江 置 业 有 限 公 司 财 务 核 算 人 员,2004 年 1 月 至 2004 年 8 月 任 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 主 办 会 计, 2004 年 8 月 至 2005 年 7 月 任 四 川 绵 阳 富 临 有 色 铸 业 有 限 公 司 财 务 处 副 处 长 处 长,2005 年 7 月 至 2007 年 4 月 任 四 川 绵 阳 富 临 建 筑 材 料 有 限 公 司 财 务 处 处 长, 2007 年 4 月 至 2010 年 8 月 任 精 工 有 限 财 务 处 处 长,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 财 务 总 监 6. 王 志 红 先 生 : 生 于 1976 年 5 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 本 科 学 历, 会 计 学 专 业, 中 国 注 册 会 计 师 1996 年 7 月 至 2003 年 4 月 历 任 四 川 朝 阳 机 1-1-221
器 厂 财 务 处 会 计 审 计 处 副 处 长,2003 年 5 月 至 2004 年 6 月 任 绵 阳 朝 阳 专 用 车 制 造 有 限 公 司 副 总 经 理 兼 财 务 部 部 长,2004 年 7 月 至 2004 年 10 月 任 富 临 集 团 财 务 部 会 计,2004 年 11 月 至 2005 年 2 月 任 精 工 有 限 财 务 部 会 计,2005 年 2 月 至 2005 年 3 月 任 四 川 绵 阳 富 临 房 地 产 开 发 有 限 公 司 财 务 处 副 处 长,2005 年 4 月 至 2011 年 7 月 历 任 富 临 集 团 稽 核 处 副 处 长 会 计 处 处 长 财 务 部 副 总 监,2011 年 7 月 至 今 任 富 临 集 团 财 务 部 总 监 总 会 计 师,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 7. 罗 太 平 先 生 : 生 于 1960 年 12 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 硕 士 研 究 生 学 历, 经 济 法 专 业, 律 师 1984 年 7 月 至 1993 年 5 月 任 绵 阳 市 农 科 区 三 台 县 中 学 教 师,1993 年 5 月 至 1999 年 5 月 任 绵 阳 市 游 仙 区 律 师 事 务 所 律 师,1999 年 5 月 至 2003 年 5 月 任 四 川 万 法 律 师 事 务 所 合 伙 人, 2003 年 5 月 至 2004 年 10 月 任 四 川 蜀 仁 律 师 事 务 所 合 伙 人,2004 年 10 月 至 今 任 四 川 众 城 律 师 事 务 所 合 伙 人,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 独 立 董 事 8. 车 云 女 士 : 生 于 1970 年 7 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 本 科 学 历, 财 政 专 业, 高 级 讲 师, 中 国 注 册 会 计 师 1992 年 7 月 至 今 任 四 川 省 绵 阳 财 经 学 校 教 师 财 经 教 研 室 主 任,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 独 立 董 事 车 云 女 士 2005 年 被 绵 阳 市 科 技 局 聘 为 市 科 技 型 中 小 企 业 技 术 创 新 基 金 项 目 财 务 评 审 专 家, 同 时 入 选 国 家 科 技 型 中 小 企 业 技 术 创 新 基 金 项 目 评 审 专 家 库, 2008 年 被 聘 为 绵 阳 市 涪 城 区 会 计 学 会 理 事,2009 年 被 评 为 首 届 中 国 职 业 院 校 教 学 名 师 四 川 省 优 秀 教 师 9. 曾 东 建 先 生 : 生 于 1964 年 1 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 硕 士 研 究 生 学 历, 车 辆 工 程 专 业, 硕 士 生 导 师 1986 年 7 月 至 1998 年 3 月 任 中 国 船 舶 工 业 总 公 司 四 六 五 厂 设 计 处 处 长,1998 年 4 月 至 2003 年 6 月 任 四 川 工 业 学 院 系 主 任,2003 年 7 月 至 今 任 西 华 大 学 交 通 与 汽 车 工 程 学 院 动 力 机 械 与 工 程 系 主 任, 2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 独 立 董 事 目 前 担 任 全 国 热 能 与 动 力 工 程 及 工 程 热 物 理 学 科 动 力 机 械 及 工 程 专 业 教 学 委 员 会 委 员 四 川 省 机 械 工 程 学 会 内 燃 机 专 业 委 员 会 秘 书 长 职 务 曾 东 建 先 生 曾 在 中 国 船 舶 工 业 总 公 司 四 六 五 厂 从 事 技 术 管 理 工 作 多 年, 主 持 和 参 加 国 家 052 工 程 项 目 之 动 力 系 统 MTU24V230 的 燃 油 系 统 和 调 速 系 统 的 研 制, 铁 道 部 240D 柴 油 机 燃 油 喷 射 系 统 研 制,B&W 公 司 大 功 率 低 速 ZA40S 柴 1-1-222
油 机 燃 油 凸 轮 精 密 偶 件 制 造 等 项 目 曾 东 建 先 生 已 发 表 学 术 论 文 20 余 篇, 主 编 了 汽 车 制 造 工 艺 学 ( 高 等 教 育 十 一 五 汽 车 类 专 业 ( 方 向 ) 规 划 教 材 ), 专 著 教 材 发 动 机 设 计 发 动 机 增 压 技 术 ( 待 出 版 ); 曾 获 中 国 船 舶 工 业 总 公 司 新 产 品 发 明 三 等 奖 一 项 科 技 进 步 二 等 奖 一 项 科 技 进 步 三 等 奖 两 项, 重 庆 市 科 技 进 步 二 等 奖 一 项, 先 后 被 评 为 重 庆 船 舶 工 业 公 司 十 大 杰 出 青 年 中 国 船 舶 工 业 总 公 司 优 秀 中 青 年 科 技 工 作 者 西 华 大 学 优 秀 教 师 ( 二 ) 监 事 会 成 员 公 司 监 事 会 由 3 名 监 事 组 成, 其 中 1 名 为 职 工 监 事 本 届 监 事 会 成 员 由 2013 年 8 月 10 日 召 开 的 2013 年 第 二 次 临 时 股 东 大 会 选 举 产 生, 职 工 代 表 监 事 由 2013 年 7 月 25 日 召 开 的 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 职 工 代 表 大 会 选 举 产 生, 任 期 三 年 2013 年 8 月 10 日, 公 司 第 二 届 监 事 会 第 一 次 会 议 选 举 蒋 东 先 生 为 监 事 会 主 席 2014 年 12 月, 张 兵 辞 去 职 工 代 表 监 事 职 务 2014 年 12 月 10 日, 公 司 职 工 代 表 大 会 审 议 同 意 张 兵 的 辞 职 申 请, 并 选 举 张 金 伟 担 任 公 司 第 二 届 监 事 会 职 工 监 事 职 务, 任 期 自 2014 年 12 月 10 日 至 第 二 届 监 事 会 届 满 为 止 公 司 现 任 监 事 任 职 情 况 及 任 期 如 下 : 序 号 姓 名 在 本 公 司 职 务 提 名 人 任 期 1 蒋 东 监 事 会 主 席 生 产 部 总 监 监 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 2 王 艳 监 事 项 目 科 副 科 长 技 术 中 心 体 系 管 理 工 程 师 监 事 会 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 3 张 金 伟 职 工 监 事 技 术 中 心 VVT 职 工 代 表 大 产 品 OVC 系 产 品 经 理 副 主 任 工 程 师 会 2014 年 12 月 ~2016 年 8 月 公 司 监 事 简 历 如 下 : 1. 蒋 东 先 生 : 生 于 1968 年 5 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 机 械 制 造 专 业, 高 级 经 济 师 1987 年 8 月 至 2002 年 7 月 历 任 四 川 朝 阳 机 器 厂 计 划 员 设 备 室 主 任 市 场 部 经 理,2002 年 8 月 至 2014 年 11 月 历 任 精 工 有 限 采 购 部 经 理 商 务 部 经 理 事 业 部 部 长 总 经 理 助 理 事 业 一 部 总 监,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 监 事 会 主 席, 自 2014 年 11 月 至 今 任 公 司 生 产 部 总 监 2. 王 艳 女 士 : 生 于 1980 年 5 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 机 电 一 体 化 专 业, 初 级 质 量 工 程 师 1999 年 10 月 至 2014 年 10 月 历 任 精 工 有 限 检 验 员 总 经 理 秘 书 品 管 部 副 部 长,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 监 事,2014 1-1-223
年 11 月 至 今 任 项 目 科 副 科 长 职 务,2014 年 12 月 起 任 技 术 中 心 体 系 管 理 工 程 师 职 务 3. 张 金 伟 先 生 : 个 人 简 历 参 见 本 节 ( 四 ) 其 他 核 心 人 员 部 分 ( 三 ) 高 级 管 理 人 员 公 司 高 级 管 理 人 员 包 括 总 经 理 副 总 经 理 财 务 总 监 和 董 事 会 秘 书 本 公 司 高 级 管 理 人 员 任 职 情 况 及 任 期 如 下 : 序 号 姓 名 公 司 职 务 聘 任 情 况 任 期 1 谭 建 伟 总 经 理 第 二 届 董 事 会 第 一 次 会 议 聘 任 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 2 阳 宇 副 总 经 理 第 二 届 董 事 会 第 一 次 会 议 聘 任 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 3 彭 建 生 财 务 总 监 第 二 届 董 事 会 第 一 次 会 议 聘 任 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 4 王 军 副 总 经 理 董 事 会 秘 书 第 二 届 董 事 会 第 一 次 会 议 聘 任 2013 年 8 月 ~2016 年 8 月 公 司 高 级 管 理 人 员 简 历 如 下 : 1. 谭 建 伟 先 生 : 现 任 本 公 司 总 经 理, 个 人 简 历 参 见 本 节 ( 一 ) 董 事 会 成 员 部 分 2. 阳 宇 先 生 : 现 任 本 公 司 副 总 经 理, 个 人 简 历 参 见 本 节 ( 一 ) 董 事 会 成 员 部 分 3. 彭 建 生 先 生 : 现 任 本 公 司 财 务 总 监, 个 人 简 历 参 见 本 节 ( 一 ) 董 事 会 成 员 部 分 4. 王 军 先 生 : 生 于 1978 年 7 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 本 科 学 历, 行 政 管 理 专 业, 高 级 工 程 师 1997 年 8 月 至 2010 年 8 月 历 任 精 工 有 限 车 间 职 工 主 管 制 造 部 经 理 总 经 理 助 理 副 总 经 理,2010 年 8 月 至 今 任 富 临 精 工 董 事 会 秘 书 副 总 经 理,2009 年 7 月 至 今 任 万 瑞 尔 监 事 ( 四 ) 其 他 核 心 人 员 1. 向 明 朗 先 生 : 生 于 1979 年 11 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 本 科 学 历, 机 械 设 计 与 自 动 化 专 业, 高 级 工 程 师 曾 先 后 就 职 于 绵 阳 新 晨 动 力 机 械 有 限 公 司 精 工 有 限, 曾 任 精 工 有 限 技 术 中 心 副 主 任 主 任 副 总 工 程 师 及 富 临 精 工 事 业 二 部 总 监 技 术 中 心 总 监, 现 任 公 司 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 向 明 朗 先 生 兼 任 中 国 内 燃 机 学 会 理 事 会 基 础 件 分 会 委 员, 全 国 内 燃 机 标 准 化 技 术 委 员 会 中 小 功 率 内 燃 机 分 技 术 委 员 会 委 员 职 务 向 明 朗 先 生 曾 主 持 公 司 液 压 自 动 张 紧 器 VVT 等 多 个 项 目 的 开 发 工 作 是 1-1-224
公 司 多 项 专 利 的 主 要 发 明 人 之 一, 是 已 发 布 实 施 的 两 项 机 械 行 业 标 准 JB/T 9750.1-2011 和 JB/T 9741.1-2011 的 主 要 起 草 人 之 一 先 后 荣 获 四 川 省 五 一 劳 动 奖 章 绵 阳 市 科 技 进 步 一 等 奖 富 临 集 团 富 临 之 星 等 多 项 荣 誉 并 获 得 绵 阳 市 有 突 出 贡 献 的 中 青 年 拔 尖 人 才 称 号 2. 张 金 伟 先 生, 生 于 1984 年 9 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 机 电 一 体 化 专 业, 高 级 工 程 师, 四 川 省 劳 动 模 范 曾 任 精 工 有 限 试 验 工 程 师 喷 嘴 产 品 工 程 师 VVT 产 品 主 管 工 程 师 副 主 任 工 程 师, 现 任 公 司 职 工 监 事 技 术 中 心 VVT 产 品 OVC 系 产 品 经 理 副 主 任 工 程 师 张 金 伟 先 生 曾 主 持 开 发 了 精 工 公 司 第 一 款 VVL, 并 全 程 参 与 公 司 VVT 的 开 发 工 作 现 负 责 公 司 战 略 性 项 目 VVL 新 产 品 设 计 研 发, 是 公 司 多 项 专 利 的 主 要 发 明 人 之 一 3. 李 严 帅 先 生 : 生 于 1978 年 1 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 机 电 一 体 化 专 业, 工 程 师 曾 任 精 工 有 限 制 造 部 副 经 理 技 术 中 心 技 术 员 技 术 中 心 主 任 质 保 部 副 主 任 采 购 副 经 理 技 术 中 心 副 主 任 及 富 临 精 工 事 业 三 部 副 总 监 技 术 中 心 工 艺 开 发 科 科 长 等 职 务, 现 任 公 司 技 术 中 心 挺 柱 喷 嘴 产 品 经 理 李 严 帅 先 生 曾 参 加 并 主 持 公 司 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 滚 轮 挺 柱 气 门 摇 臂 等 十 多 个 项 目 的 开 发 参 与 了 液 压 自 动 张 紧 器 新 项 目 开 发, 该 项 目 已 通 过 四 川 省 科 技 厅 的 科 技 成 果 鉴 定 李 严 帅 先 生 为 公 司 链 条 张 紧 器 和 机 械 挺 柱 等 多 项 专 利 的 主 要 发 明 人 之 一 4. 廖 建 洪 先 生 : 生 于 1978 年 10 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 汽 车 应 用 与 维 修 专 业, 工 程 师 曾 任 精 工 有 限 工 艺 技 术 员 工 艺 工 程 师 产 品 设 计 工 程 师 项 目 工 程 师 产 品 设 计 主 管 工 程 师 事 业 一 部 设 计 科 长, 现 任 公 司 技 术 中 心 挺 柱 设 计 工 程 师, 主 要 负 责 气 门 挺 柱 气 门 摇 臂 及 高 压 燃 油 泵 挺 柱 设 计 开 发 工 作 廖 建 洪 曾 参 加 并 主 持 公 司 高 压 油 泵 挺 柱 低 摩 擦 挺 柱 等 多 个 项 目 的 开 发 工 作, 参 与 行 业 标 准 JB/T 9741.1-2011 的 制 定 先 后 获 中 共 涪 城 区 城 郊 乡 党 委 优 秀 共 产 党 员, 城 区 城 郊 乡 党 委 十 佳 岗 位 能 手 等 荣 誉 5. 任 彦 平 先 生 : 生 于 1980 年 8 月, 中 国 国 籍, 无 境 外 永 久 居 留 权, 大 专 学 历, 机 电 一 体 化 专 业, 助 理 工 程 师 曾 任 精 工 有 限 技 术 员 工 程 师 主 管 工 程 师 1-1-225
技 术 中 心 张 紧 器 设 计 科 长, 现 任 公 司 技 术 中 心 张 紧 器 产 品 经 理 任 彦 平 曾 协 助 公 司 液 压 自 动 张 紧 器 机 油 喷 嘴 项 目 的 开 发, 后 独 立 进 行 张 紧 器 机 油 喷 嘴 设 计 开 发 项 目 曾 主 持 多 款 发 动 机 的 张 紧 器 机 油 喷 嘴 设 计 项 目 并 取 得 成 功 曾 获 2006 年 绵 阳 市 城 效 乡 十 佳 岗 位 能 手 称 号 ( 五 ) 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 的 兼 职 情 况 姓 名 本 公 司 职 务 兼 职 单 位 兼 职 职 务 兼 职 单 位 与 发 行 人 的 关 系 谭 建 伟 董 事 长 总 经 理 绵 阳 万 瑞 尔 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 执 行 董 事 总 经 理 法 定 代 表 人 公 司 全 资 子 公 司 安 东 董 事 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 副 董 事 长 公 司 控 股 股 东 汪 楠 董 事 四 川 汽 车 工 业 集 团 有 限 公 司 王 志 红 董 事 四 川 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 阳 宇 王 军 董 事 副 总 经 理 副 总 经 理 董 事 会 秘 书 襄 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 责 任 公 司 绵 阳 万 瑞 尔 汽 车 零 部 件 有 限 公 司 技 术 中 心 副 主 任 兼 第 一 设 计 院 院 长 财 务 部 总 监 总 会 计 师 执 行 董 事 总 经 理 法 定 代 表 人 监 事 罗 太 平 独 立 董 事 四 川 众 城 律 师 事 务 所 主 任 - 车 云 曾 东 建 向 明 朗 独 立 董 事 独 立 董 事 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 绵 阳 财 经 学 校 教 师 - 绵 阳 市 科 技 局 技 术 创 新 基 金 项 目 评 审 专 家 - 绵 阳 市 涪 城 区 会 计 学 会 理 事 - 四 川 省 机 械 工 程 学 会 内 燃 机 专 委 会 全 国 热 能 与 动 力 工 程 及 工 程 热 物 理 学 科 动 力 机 械 及 工 程 专 业 教 学 委 员 会 西 华 大 学 交 通 与 汽 车 工 程 学 院 动 力 机 械 与 工 程 系 秘 书 长 - 委 员 - 系 主 任 - 中 国 内 燃 机 学 会 理 事 会 委 员 - 全 国 内 燃 机 标 准 化 技 术 委 员 会 中 小 功 率 内 燃 机 分 技 术 委 员 会 委 员 - 公 司 控 股 股 东 控 制 的 公 司 公 司 控 股 股 东 公 司 控 股 子 公 司 公 司 全 资 子 公 司 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 除 上 述 已 披 露 的 情 况 外, 本 公 司 其 他 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 不 存 在 兼 职 的 情 形 ( 六 ) 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 相 互 间 的 亲 属 关 系 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 相 互 之 间 不 存 在 配 偶 关 系 三 代 以 内 直 系 或 旁 系 亲 属 关 系 及 其 他 亲 属 关 系 ( 七 ) 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 了 解 股 票 发 行 上 市 相 关 法 律 法 规 及 其 法 定 义 务 责 任 的 情 况 经 保 荐 机 构 与 发 行 人 律 师 会 计 师 等 中 介 机 构 辅 导, 公 司 董 事 监 事 和 高 级 1-1-226
管 理 人 员 已 了 解 了 股 票 发 行 上 市 的 相 关 法 律 法 规, 知 悉 上 市 公 司 及 其 董 事 监 事 和 高 级 管 理 人 员 的 法 定 义 务 和 责 任 情 况 二 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 的 其 他 对 外 投 资 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 除 投 资 本 公 司 外, 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 其 他 核 心 人 员 的 其 他 对 外 投 资 情 况 如 下 : 姓 名 安 东 在 本 公 司 任 职 董 事 投 资 企 业 名 称 与 发 行 人 的 关 系 出 资 ( 万 元 / 万 股 ) 持 股 情 况 股 权 比 例 (%) 富 临 集 团 控 股 股 东 6,000.00 20.00 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 控 股 股 东 控 制 的 其 他 企 业 325.00 5.00 王 志 红 董 事 绵 阳 合 力 汽 车 销 售 有 限 公 司 关 联 自 然 人 担 任 董 事 的 企 业 3.00 2.00 罗 太 平 独 立 董 事 四 川 众 城 律 师 事 务 所 无 4.00 40.00 上 述 被 投 资 企 业 均 不 从 事 与 本 公 司 相 同 或 相 似 的 业 务, 与 本 公 司 不 存 在 利 益 冲 突 除 上 述 列 明 的 投 资 情 况 外, 本 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 其 他 核 心 人 员 无 其 他 对 外 投 资 三 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 其 他 核 心 人 员 及 其 近 亲 属 持 有 发 行 人 股 份 的 情 况 ( 一 ) 直 接 持 股 及 报 告 期 内 变 动 情 况 姓 名 任 职 情 况 持 股 数 ( 万 股 ) 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 比 例 (%) 持 股 数 ( 万 股 ) 比 例 (%) 持 股 数 ( 万 股 ) 比 例 (%) 持 股 数 ( 万 股 ) 比 例 (%) 谭 建 伟 董 事 长 总 经 理 268.21 2.98 134.11 2.98 134.11 2.98 134.11 2.98 阳 宇 董 事 副 总 经 理 119.21 1.32 59.60 1.32 59.60 1.32 59.60 1.32 彭 建 生 董 事 财 务 总 监 80.46 0.89 40.23 0.89 40.23 0.89 40.23 0.89 安 东 董 事 270.00 3.00 135.00 3.00 135.00 3.00 135.00 3.00 汪 楠 董 事 77.48 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 王 志 红 董 事 35.76 0.40 17.88 0.40 17.88 0.40 17.88 0.40 蒋 东 监 事 会 主 席 生 产 部 总 监 77.48 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 王 军 董 事 会 秘 书 副 总 经 理 77.48 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 38.74 0.86 向 明 朗 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 80.46 0.89 40.23 0.89 40.23 0.89 40.23 0.89 李 严 帅 技 术 中 心 挺 柱 喷 嘴 产 品 经 理 83.44 0.93 41.72 0.93 41.72 0.93 41.72 0.93 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 直 接 持 股 情 况 自 2014 年 9 月 30 日 后 未 发 生 变 化 1-1-227
( 二 ) 间 接 持 股 及 报 告 期 内 变 动 情 况 公 司 董 事 安 东 持 有 公 司 控 股 股 东 富 临 集 团 20% 的 股 份 报 告 期 内, 安 东 持 有 富 临 集 团 的 股 权 比 例 未 发 生 变 化, 具 体 情 况 如 下 : 股 东 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 富 临 集 团 直 接 持 股 比 例 52.47% 52.47% 52.47% 52.47% 安 东 间 接 拥 有 权 益 比 例 10.49% 10.49% 10.49% 10.49% 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 股 东 董 事 安 东 间 接 拥 有 权 益 比 例 情 况 自 2014 年 9 月 30 日 后 未 发 生 变 化 ( 三 ) 股 份 质 押 冻 结 或 其 他 权 利 受 限 情 况 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 直 接 或 间 接 持 有 的 公 司 股 份 不 存 在 质 押 冻 结 或 其 他 权 利 受 限 制 的 情 况 四 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 的 薪 酬 情 况 报 告 期 内, 经 公 司 股 东 大 会 和 董 事 会 决 议, 公 司 董 事 汪 楠 安 东 王 志 红 不 在 本 公 司 领 取 董 事 薪 酬 及 津 贴 ; 独 立 董 事 罗 太 平 车 云 曾 东 建 在 本 公 司 领 取 独 立 董 事 津 贴, 不 享 有 其 他 福 利 待 遇 ; 公 司 内 部 董 事 谭 建 伟 阳 宇 彭 建 生 公 司 监 事 蒋 东 王 艳 张 金 伟 ( 原 为 张 兵 ) 公 司 董 事 会 秘 书 王 军 以 及 其 他 核 心 人 员 按 其 所 担 任 行 政 职 务 相 应 的 薪 酬 政 策 在 本 公 司 领 取 薪 酬 公 司 董 事 ( 不 包 括 独 立 董 事 ) 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 中 的 向 明 朗 的 薪 酬 总 额 由 基 本 年 薪 和 绩 效 年 薪 组 成, 其 中 基 本 年 薪 分 12 个 月 发 放, 绩 效 年 薪 在 年 终 经 过 考 核 后 以 年 终 奖 的 形 式 发 放 公 司 其 他 核 心 人 员 薪 酬 主 要 由 基 本 月 薪 和 绩 效 年 薪 构 成, 其 中 绩 效 年 薪 即 年 终 奖 依 据 公 司 当 年 生 产 经 营 业 绩 及 年 度 考 核 结 果 确 定 2011 至 2013 年, 公 司 董 事 ( 不 包 括 独 立 董 事 ) 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 薪 酬 总 额 ( 含 税 ) 占 公 司 利 润 总 额 比 重 分 别 为 6.41% 4.71% 以 及 4.40% 公 司 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 与 其 他 核 心 人 员 2013 年 度 从 本 公 司 及 关 联 企 业 领 取 薪 酬 情 况 如 下 : 序 号 姓 名 职 务 2013 年 度 是 否 在 公 ( 含 税, 万 元 ) 司 专 职 2013 年 度 在 关 联 企 业 领 薪 情 况 1 谭 建 伟 董 事 长 总 经 理 137.50 是 无 2 阳 宇 董 事 副 总 经 理 81.50 是 无 1-1-228
3 彭 建 生 董 事 财 务 总 监 31.32 是 无 4 安 东 董 事 - 否 成 都 富 临 实 业 集 团 有 限 公 司 5 汪 楠 董 事 - 否 四 川 汽 车 工 业 集 团 6 王 志 红 董 事 - 否 富 临 集 团 7 罗 太 平 独 立 董 事 3.00 否 无 8 车 云 独 立 董 事 3.00 否 无 9 曾 东 建 独 立 董 事 3.00 否 无 10 蒋 东 监 事 会 主 席 生 产 部 总 监 48.27 是 无 11 王 艳 监 事 项 目 科 副 科 长 技 术 中 心 体 系 管 理 工 程 师 13.64 是 无 12 张 兵 监 事 采 购 部 采 购 员 6.68 是 无 13 王 军 董 事 会 秘 书 副 总 经 理 55.05 是 无 14 向 明 朗 副 总 工 程 师 技 术 中 心 VVT 产 品 经 理 39.70 是 无 15 李 严 帅 技 术 中 心 挺 柱 喷 嘴 产 品 经 理 21.62 是 无 16 张 金 伟 职 工 监 事 技 术 中 心 VVT 产 品 OVC 系 产 品 经 理 副 主 任 工 程 师 25.71 是 无 17 廖 建 洪 技 术 中 心 挺 柱 设 计 工 程 师 13.14 是 无 18 任 彦 平 技 术 中 心 张 紧 器 产 品 经 理 11.78 是 无 注 : 职 工 监 事 张 兵 现 已 变 为 张 金 伟 上 述 在 本 公 司 领 取 薪 酬 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员, 公 司 还 依 法 为 其 办 理 了 住 房 公 积 金 及 失 业 医 疗 养 老 等 保 险 除 此 以 外, 不 存 在 其 他 待 遇 和 退 休 金 计 划 五 公 司 与 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 签 订 的 协 议 以 及 履 行 情 况 公 司 与 在 公 司 任 职 并 领 薪 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 均 按 照 中 华 人 民 共 和 国 劳 动 法 中 华 人 民 共 和 国 劳 动 合 同 法 及 相 关 法 律 法 规 的 要 求 签 订 了 劳 动 合 同, 同 时 为 保 护 公 司 的 商 业 秘 密 和 知 识 产 权, 公 司 与 上 述 人 员 签 订 了 商 业 秘 密 保 密 协 议, 对 双 方 的 保 密 义 务 做 出 了 严 格 规 定 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 上 述 合 同 和 协 议 均 正 常 履 行, 不 存 在 违 约 情 况 六 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 近 两 年 的 变 动 情 况 ( 一 ) 董 事 变 动 情 况 2010 年 8 月, 精 工 有 限 整 体 变 更 为 股 份 公 司, 选 举 了 董 事 会 成 员 董 事 会 共 设 董 事 9 名, 分 别 为 谭 建 伟 汪 楠 安 东 王 志 红 阳 宇 彭 建 生 曾 东 建 车 云 和 罗 太 平 谭 建 伟 任 董 事 长, 曾 东 建 车 云 和 罗 太 平 3 人 为 独 立 董 事 发 行 1-1-229
人 于 2013 年 8 月 召 开 的 2013 年 第 二 次 临 时 股 东 大 会 选 举 了 新 一 届 董 事 会 成 员, 本 次 选 举 后, 公 司 董 事 会 成 员 无 变 化 ( 二 ) 监 事 变 动 情 况 2010 年 8 月 召 开 的 绵 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 公 司 职 工 代 表 大 会 选 举 张 兵 为 职 工 监 事,2010 年 8 月 公 司 创 立 大 会 选 举 了 蒋 东 王 艳 为 公 司 监 事,3 人 共 同 组 成 监 事 会, 蒋 东 被 选 举 为 监 事 会 主 席 2013 年 7 月, 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 职 工 代 表 大 会 选 举 张 兵 担 任 公 司 第 二 届 监 事 会 职 工 监 事 公 司 于 2013 年 8 月 召 开 的 2013 年 第 二 次 临 时 股 东 大 会 选 举 了 新 一 届 监 事 会 成 员 2014 年 12 月, 张 兵 辞 去 职 工 代 表 监 事 职 务 2014 年 12 月 10 日 公 司 职 工 代 表 大 会 审 议 同 意 张 兵 的 辞 职 申 请, 并 选 举 张 金 伟 担 任 公 司 第 二 届 监 事 会 职 工 监 事 职 务, 任 期 自 2014 年 12 月 10 日 至 第 二 届 监 事 会 届 满 为 止 ( 三 ) 高 级 管 理 人 员 变 动 情 况 近 两 年, 发 行 人 高 级 管 理 人 员 情 况 如 下 表 所 示 : 2012 年 1 月 至 2013 年 8 月 2013 年 8 月 至 今 高 级 管 理 人 员 担 任 职 务 高 级 管 理 人 员 担 任 职 务 谭 建 伟 总 经 理 谭 建 伟 总 经 理 阳 宇 副 总 经 理 阳 宇 副 总 经 理 彭 建 生 财 务 负 责 人 彭 建 生 财 务 总 监 王 军 副 总 经 理 董 事 会 秘 书 王 军 副 总 经 理 董 事 会 秘 书 通 过 上 表 可 以 看 出, 近 两 年 发 行 人 高 级 管 理 人 员 未 发 生 变 化 保 荐 机 构 认 为, 公 司 近 两 年 的 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 的 变 动 符 合 当 时 的 公 司 法 公 司 章 程 的 规 定, 履 行 了 必 要 的 法 律 程 序 董 事 及 高 级 管 理 人 员 在 最 近 二 年 内 未 发 生 变 化, 符 合 首 次 公 开 发 行 股 票 并 在 创 业 板 上 市 管 理 暂 行 办 法 第 十 三 条 发 行 人 最 近 两 年 内 主 营 业 务 和 董 事 高 级 管 理 人 员 均 没 有 发 生 重 大 变 化, 实 际 控 制 人 没 有 发 生 变 更 所 指 的 情 形 和 内 涵 发 行 人 律 师 认 为, 公 司 近 两 年 的 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 的 变 动 符 合 当 时 的 公 司 法 公 司 章 程 的 规 定, 履 行 了 必 要 的 法 律 程 序 报 告 期 内, 发 行 人 董 事 会 成 员 数 量 变 动 主 要 依 据 公 司 法 上 市 公 司 章 程 指 引 深 圳 证 券 交 易 所 创 业 板 上 市 公 司 规 范 运 作 指 引 等 制 度 及 完 善 公 司 治 理 结 构 的 要 求 进 行, 符 合 中 国 证 监 会 的 规 定 故 报 告 期 内, 发 行 人 董 事 高 级 管 理 人 员 未 发 生 重 1-1-230
大 变 化, 符 合 首 次 公 开 发 行 股 票 并 在 创 业 板 上 市 管 理 办 法 的 要 求 七 公 司 治 理 制 度 的 建 立 健 全 及 运 行 情 况 ( 一 ) 报 告 期 内 发 行 人 公 司 治 理 存 在 的 缺 陷 及 改 进 情 况 公 司 整 体 变 更 为 股 份 公 司 之 前, 仅 依 照 公 司 法 和 公 司 章 程 的 规 定 设 立 了 执 行 董 事 和 一 名 监 事, 公 司 治 理 结 构 较 简 单 自 整 体 变 更 为 股 份 公 司 以 来, 公 司 根 据 公 司 法 证 券 法 上 市 公 司 章 程 指 引 等 法 律 法 规 的 要 求, 建 立 并 实 施 了 股 东 大 会 议 事 规 则 董 事 会 议 事 规 则 监 事 会 议 事 规 则 关 联 交 易 管 理 制 度 独 立 董 事 工 作 制 度 董 事 会 秘 书 工 作 细 则 总 经 理 工 作 细 则 董 事 会 审 计 委 员 会 实 施 细 则 董 事 会 提 名 委 员 会 实 施 细 则 董 事 会 薪 酬 与 考 核 委 员 会 实 施 细 则 董 事 会 战 略 委 员 会 实 施 细 则 等 各 项 公 司 治 理 相 关 制 度, 就 股 东 大 会 董 事 会 董 事 会 专 业 委 员 会 监 事 会 独 立 董 事 以 及 经 营 管 理 和 重 大 经 营 事 项 的 决 策 程 序 和 权 限 等 内 容 作 了 系 统 详 尽 的 规 定 报 告 期 内, 公 司 股 东 大 会 董 事 会 监 事 会 等 依 法 独 立 运 作, 相 关 人 员 能 切 实 履 行 权 利 义 务 与 职 责, 建 立 了 符 合 上 市 公 司 要 求 的 法 人 治 理 结 构, 切 实 保 护 了 公 司 及 全 体 股 东 的 利 益 ( 二 ) 股 东 大 会 的 运 行 情 况 报 告 期 内, 公 司 按 照 公 司 章 程 股 东 大 会 议 事 规 则 的 规 定, 严 格 履 行 股 东 大 会 召 集 提 案 召 开 表 决 等 的 程 序, 股 东 大 会 决 议 合 法 有 效 报 告 期 内, 公 司 共 召 开 了 十 四 次 股 东 大 会 公 司 历 次 股 东 大 会 的 通 知 方 式 召 开 方 式 股 东 出 席 情 况 表 决 方 式 及 决 议 内 容 等 符 合 公 司 法 公 司 章 程 的 相 关 规 定, 不 存 在 董 事 会 或 高 级 管 理 人 员 违 反 公 司 法 及 其 他 规 定 行 使 职 权 的 情 形 公 司 股 东 大 会 对 公 司 董 事 监 事 和 独 立 董 事 的 选 举, 财 务 预 算 利 润 分 配 公 司 章 程 及 其 他 主 要 管 理 制 度 的 制 订 和 修 改, 首 次 公 开 发 行 并 上 市 的 决 策 和 募 集 资 金 投 向 等 重 大 事 宜 作 出 了 有 效 决 议 公 司 股 东 认 真 履 行 股 东 义 务, 依 法 行 使 股 东 权 利 股 东 大 会 机 构 和 制 度 的 建 立 及 执 行, 对 完 善 本 公 司 治 理 结 构 和 规 范 公 司 运 作 发 挥 了 积 极 的 作 用 ( 三 ) 董 事 会 的 运 行 情 况 报 告 期 内, 公 司 按 照 公 司 章 程 董 事 会 议 事 规 则 的 规 定, 严 格 履 行 董 1-1-231
事 会 的 召 集 召 开 表 决 等 的 程 序, 决 议 合 法 有 效 报 告 期 内, 公 司 共 召 开 了 三 十 四 次 董 事 会 会 议 公 司 历 次 董 事 会 会 议 的 通 知 方 式 召 开 方 式 董 事 出 席 情 况 表 决 方 式 及 决 议 内 容 等 符 合 公 司 法 公 司 章 程 的 相 关 规 定, 不 存 在 董 事 会 或 高 级 管 理 人 员 违 反 公 司 法 及 其 他 规 定 行 使 职 权 的 情 形 历 次 董 事 会 会 议 对 公 司 高 级 管 理 人 员 的 考 核 和 选 聘 重 大 生 产 经 营 决 策 财 务 预 算 和 决 算 主 要 管 理 制 度 的 制 定 重 大 项 目 的 投 向 等 重 大 议 案 均 作 出 了 有 效 决 议 ( 四 ) 监 事 会 的 运 行 情 况 报 告 期 内, 公 司 按 照 公 司 章 程 监 事 会 议 事 规 则 的 规 定, 严 格 履 行 监 事 会 召 集 召 开 表 决 等 的 程 序, 决 议 合 法 有 效 报 告 期 内 公 司 共 召 开 了 十 五 次 监 事 会 会 议 公 司 历 次 监 事 会 会 议 的 通 知 方 式 召 开 方 式 监 事 出 席 情 况 表 决 方 式 及 决 议 内 容 等 符 合 公 司 法 公 司 章 程 的 相 关 规 定, 监 事 会 依 法 履 行 了 公 司 法 和 公 司 章 程 赋 予 的 职 责 ( 五 ) 独 立 董 事 制 度 的 运 行 情 况 2010 年 8 月 16 日, 股 份 公 司 创 立 大 会 选 举 曾 东 建 车 云 罗 太 平 为 第 一 届 董 事 会 独 立 董 事, 任 期 三 年, 独 立 董 事 占 董 事 会 总 人 数 的 三 分 之 一 以 上 2013 年 8 月 10 日, 发 行 人 2013 年 第 二 次 临 时 股 东 大 会 续 聘 上 述 3 名 人 员 连 任 公 司 独 立 董 事 职 务 曾 东 建 车 云 罗 太 平 为 行 业 会 计 和 法 律 方 面 的 专 家 上 述 人 士 自 担 任 独 立 董 事 以 来, 按 照 公 司 章 程 和 独 立 董 事 工 作 制 度 的 规 定 认 真 履 行 职 责, 在 董 事 和 监 事 薪 酬 高 管 聘 任 及 薪 酬 关 联 交 易 利 润 分 配 未 来 分 红 回 报 规 划 聘 任 审 计 机 构 的 决 策 等 方 面 均 发 挥 了 重 要 的 作 用 ( 六 ) 董 事 会 秘 书 制 度 的 建 立 健 全 及 运 行 情 况 根 据 公 司 章 程 的 规 定, 本 公 司 设 董 事 会 秘 书 1 名, 由 董 事 会 聘 任 或 解 聘, 负 责 公 司 股 东 大 会 和 董 事 会 会 议 的 筹 备 文 件 保 管 以 及 公 司 股 东 资 料 管 理, 办 理 信 息 披 露 事 务 等 事 宜 公 司 现 任 董 事 会 秘 书 为 王 军 先 生 自 公 司 董 事 会 聘 请 董 事 会 秘 书 以 来, 董 事 会 秘 书 严 格 按 照 公 司 章 程 董 事 会 秘 书 工 作 规 定 有 关 规 定 筹 备 董 事 会 和 股 东 大 会, 认 真 做 好 会 议 记 录, 并 积 极 配 合 独 立 董 事 履 行 职 责 1-1-232
( 七 ) 专 门 委 员 会 的 设 置 情 况 2011 年 4 月 25 日, 公 司 第 一 届 第 八 次 董 事 会 决 定 设 立 战 略 委 员 会 提 名 委 员 会 薪 酬 与 考 核 委 员 会 审 计 委 员 会, 并 审 议 通 过 了 相 应 实 施 细 则 专 门 委 员 会 成 员 全 部 由 公 司 董 事 组 成, 其 中, 审 计 委 员 会 提 名 委 员 会 薪 酬 与 考 核 委 员 会 中 独 立 董 事 占 多 数 并 担 任 主 任 委 员 ( 召 集 人 ) 2013 年 8 月 10 日, 公 司 第 二 届 董 事 会 第 一 次 会 议 续 聘 了 董 事 会 专 门 委 员 会 成 员, 本 次 改 选 后, 董 事 会 专 门 委 员 会 成 员 无 变 化 (1) 战 略 委 员 会 由 谭 建 伟 阳 宇 彭 建 生 3 名 董 事 组 成, 其 中 谭 建 伟 为 主 任 委 员 ( 召 集 人 ) 主 要 职 责 是 对 公 司 长 期 发 展 战 略 和 重 大 投 资 决 策 进 行 研 究 并 提 出 建 议, 制 定 公 司 发 展 规 划, 提 高 重 大 投 资 决 策 的 效 益 和 决 策 的 质 量 (2) 提 名 委 员 会 由 谭 建 伟 曾 东 建 罗 太 平 3 名 董 事 组 成, 其 中 曾 东 建 罗 太 平 为 独 立 董 事, 由 曾 东 建 担 任 主 任 委 员 ( 召 集 人 ) 主 要 职 责 是 规 范 公 司 领 导 人 员 产 生 制 度, 对 董 事 经 理 人 员 的 选 择 标 准 和 程 序 提 出 建 议, 对 董 事 候 选 人 和 经 理 候 选 人 进 行 审 查 并 提 出 建 议 (3) 薪 酬 与 考 核 委 员 会 由 车 云 罗 太 平 彭 建 生 3 名 董 事 组 成, 其 中 车 云 罗 太 平 为 独 立 董 事, 由 车 云 担 任 主 任 委 员 ( 召 集 人 ) 主 要 职 责 为 制 定 公 司 董 事 及 经 理 人 员 的 考 核 标 准 并 进 行 考 核, 研 究 和 审 查 董 事 高 级 管 理 人 员 的 薪 酬 政 策 与 方 案 (4) 审 计 委 员 会 由 车 云 罗 太 平 王 志 红 3 名 董 事 组 成, 其 中 车 云 罗 太 平 为 独 立 董 事, 车 云 为 会 计 专 业 人 士, 由 车 云 担 任 主 任 委 员 ( 召 集 人 ) 主 要 职 责 为 提 议 聘 请 或 更 换 外 部 审 计 机 构 ; 监 督 公 司 的 内 部 审 计 制 度 及 其 实 施 ; 负 责 内 部 审 计 与 外 部 审 计 之 间 的 沟 通 等 报 告 期 内, 公 司 董 事 会 审 计 委 员 会 共 召 开 十 三 次 会 议, 均 严 格 按 照 董 事 会 审 计 委 员 会 工 作 细 则 规 定 的 职 权 范 围 对 公 司 事 务 进 行 讨 论 决 策 ; 会 议 通 知 召 开 表 决 方 式 符 合 规 定, 会 议 记 录 完 整 规 范 ; 审 计 委 员 会 依 法 履 行 了 公 司 法 和 公 司 章 程 赋 予 的 权 利 和 义 务, 运 行 情 况 良 好 八 内 部 控 制 情 况 ( 一 ) 管 理 层 对 内 部 控 制 制 度 的 自 我 评 估 根 据 公 司 财 务 报 告 内 部 控 制 重 大 缺 陷 的 认 定 情 况, 于 内 部 控 制 评 价 报 告 基 准 1-1-233
日, 不 存 在 财 务 报 告 内 部 控 制 重 大 缺 陷, 董 事 会 认 为, 公 司 已 按 照 企 业 内 部 控 制 规 范 体 系 和 相 关 规 定 的 要 求 在 所 有 重 大 方 面 保 持 了 有 效 的 财 务 报 告 内 部 控 制 根 据 公 司 非 财 务 报 告 内 部 控 制 重 大 缺 陷 认 定 情 况, 于 内 部 控 制 评 价 报 告 基 准 日, 公 司 未 发 现 非 财 务 报 告 内 部 控 制 重 大 缺 陷 自 内 部 控 制 评 价 报 告 基 准 日 至 内 部 控 制 评 价 报 告 发 出 日 之 间 未 发 生 影 响 内 部 控 制 有 效 性 评 价 结 论 的 因 素 ( 二 ) 会 计 师 事 务 所 对 公 司 内 部 控 制 制 度 的 鉴 证 意 见 立 信 会 计 师 事 务 所 对 公 司 内 部 控 制 制 度 进 行 了 审 核, 并 出 具 了 信 会 师 报 字 2014 第 114669 号 内 部 控 制 鉴 证 报 告, 其 鉴 证 结 论 性 为 : 我 们 认 为, 贵 公 司 按 照 财 政 部 等 五 部 委 颁 发 的 企 业 内 部 控 制 基 本 规 范 及 相 关 规 定 于 2014 年 9 月 30 日 在 所 有 重 大 方 面 保 持 了 与 财 务 报 表 相 关 的 有 效 的 内 部 控 制 九 最 近 三 年 及 一 期 违 法 违 规 情 况 公 司 已 依 法 建 立 健 全 股 东 大 会 董 事 会 监 事 会 独 立 董 事 等 法 人 治 理 相 关 制 度 公 司 及 其 董 事 监 事 和 高 级 管 理 人 员 严 格 按 照 公 司 法 公 司 章 程 等 相 关 法 律 法 规 的 规 定 合 法 经 营 规 范 运 作 履 行 相 关 权 利 和 义 务, 报 告 期 内 不 存 在 违 法 违 规 行 为, 也 不 存 在 被 相 关 主 管 部 门 处 罚 的 情 况 十 最 近 三 年 及 一 期 关 联 方 资 金 占 用 及 担 保 的 情 况 报 告 期 内, 公 司 不 存 在 资 金 被 控 股 股 东 实 际 控 制 人 及 其 控 制 的 其 他 企 业 以 借 款 代 偿 债 务 代 垫 款 或 者 其 他 方 式 占 用 的 情 况 公 司 已 制 定 了 防 范 大 股 东 及 关 联 方 资 金 占 用 专 项 制 度, 为 防 范 关 联 方 资 金 占 用 提 供 了 制 度 保 证 公 司 章 程 及 对 外 担 保 管 理 制 度 已 明 确 对 外 担 保 的 审 批 权 限 和 审 议 程 序, 从 制 度 上 保 证 公 司 的 对 外 担 保 行 为 报 告 期 内, 公 司 未 为 控 股 股 东 实 际 控 制 人 及 其 控 制 的 其 他 企 业 提 供 任 何 担 保 十 一 发 行 人 资 金 管 理 对 外 投 资 担 保 事 项 的 制 度 安 排 及 实 际 执 行 情 况 ( 一 ) 资 金 管 理 公 司 资 金 管 理 体 系 主 要 包 括 公 司 章 程 总 经 理 工 作 细 则 财 务 管 理 制 度 等, 对 资 金 的 审 批 划 转 权 限 以 及 流 程 等 进 行 了 制 度 性 规 定 1-1-234
公 司 财 务 部 门 负 责 货 币 资 金 的 管 理 工 作, 出 纳 人 员 负 责 现 金 收 付 的 日 常 管 理 业 务 ; 除 实 行 现 金 收 支 和 票 据 结 算 外, 公 司 的 资 金 收 支 均 通 过 银 行 汇 兑 转 账 进 行 结 算 ( 二 ) 对 外 投 资 公 司 对 外 投 资 制 度 体 系 主 要 包 括 公 司 章 程 及 对 外 投 资 管 理 办 法, 依 据 规 定 公 司 对 外 投 资 的 决 策 机 构 主 要 为 股 东 大 会 董 事 会, 各 自 在 其 权 限 范 围 内, 依 法 对 公 司 的 对 外 投 资 作 出 决 策 1. 公 司 对 外 投 资 达 到 以 下 标 准 之 一 的, 经 董 事 会 审 议 通 过 后, 报 股 东 大 会 批 准 : (1) 交 易 涉 及 的 资 产 总 额 占 公 司 最 近 一 期 经 审 计 总 资 产 的 50% 以 上 或 者 公 司 在 一 年 内 购 买 出 售 重 大 资 产 或 担 保 金 额 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 总 资 产 30% 的, 该 交 易 涉 及 的 资 产 总 额 同 时 存 在 账 面 值 和 评 估 值 的, 以 较 高 者 作 为 计 算 数 据 ; (2) 交 易 标 的 ( 如 股 权 ) 在 最 近 一 个 会 计 年 度 相 关 的 营 业 收 入 占 公 司 最 近 一 个 会 计 年 度 经 审 计 营 业 收 入 的 50% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 3,000 万 元 ; (3) 交 易 标 的 ( 如 股 权 ) 在 最 近 一 个 会 计 年 度 相 关 的 净 利 润 占 公 司 最 近 一 个 会 计 年 度 经 审 计 净 利 润 的 50% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 300 万 元 ; (4) 交 易 的 成 交 金 额 ( 含 承 担 债 务 和 费 用 ) 占 公 司 最 近 一 期 经 审 计 净 资 产 的 50% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 3,000 万 元 ; (5) 交 易 产 生 的 利 润 占 公 司 最 近 一 个 会 计 年 度 经 审 计 净 利 润 的 50% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 300 万 元 上 述 指 标 计 算 中 涉 及 的 数 据 如 为 负 值, 取 其 绝 对 值 计 算 公 司 在 12 个 月 内 发 生 的 交 易 标 的 相 关 的 同 类 交 易, 应 当 采 用 累 计 计 算 的 原 则 适 用 以 上 规 定 已 按 照 上 述 规 定 履 行 相 关 义 务 的, 不 再 纳 入 相 关 的 累 计 计 算 范 围 2. 公 司 对 外 投 资 达 到 以 下 标 准 之 一 的, 须 经 董 事 会 审 议 通 过 : (1) 交 易 涉 及 的 资 产 总 额 占 公 司 最 近 一 期 经 审 计 总 资 产 的 5% 以 上, 该 交 易 涉 及 的 资 产 总 额 同 时 存 在 账 面 值 和 评 估 值 的, 以 较 高 者 为 计 算 数 据 ; (2) 交 易 标 的 ( 如 股 权 ) 在 最 近 一 个 会 计 年 度 相 关 的 营 业 收 入 占 公 司 最 近 一 个 会 计 年 度 经 审 计 营 业 收 入 的 5% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 500 万 元 ; (3) 交 易 标 的 ( 如 股 权 ) 在 最 近 一 个 会 计 年 度 相 关 的 净 利 润 占 公 司 最 近 一 个 会 计 年 度 经 审 计 净 利 润 的 5% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 100 万 元 ; 1-1-235
(4) 交 易 的 成 交 金 额 ( 含 承 担 债 务 和 费 用 ) 占 公 司 最 近 一 期 经 审 计 净 资 产 的 5% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 500 万 元 ; (5) 交 易 产 生 的 利 润 占 公 司 最 近 一 个 会 计 年 度 经 审 计 净 利 润 的 5% 以 上, 且 绝 对 金 额 超 过 100 万 元 上 述 指 标 计 算 中 涉 及 的 数 据 如 为 负 值, 取 其 绝 对 值 计 算 公 司 在 12 个 月 内 发 生 的 交 易 标 的 相 关 的 同 类 交 易, 应 当 采 用 累 计 计 算 的 原 则 适 用 以 上 规 定 已 按 照 上 述 规 定 履 行 相 关 义 务 的, 不 再 纳 入 相 关 的 累 计 计 算 范 围 证 券 投 资 委 托 理 财 或 衍 生 产 品 投 资 事 项 须 经 公 司 董 事 会 或 股 东 大 会 批 准 若 对 外 投 资 属 关 联 交 易 事 项, 则 应 按 公 司 关 于 关 联 交 易 事 项 的 决 策 权 限 执 行 第 六 条 规 定, 董 事 长 负 责 根 据 董 事 会 决 议 或 授 权, 批 准 对 外 投 资 方 案 投 资 协 议 ; 董 事 会 闭 会 期 间, 在 授 权 范 围 内 进 行 投 资 决 策 第 七 条 规 定, 股 东 大 会 董 事 会 在 决 定 对 外 投 资 事 项 以 前, 公 司 有 关 部 门 应 根 据 项 目 情 况 向 总 经 理 董 事 会 或 股 东 大 会 提 供 拟 投 资 项 目 的 可 行 性 研 究 报 告 及 相 关 资 料, 以 便 其 作 出 决 策 ( 三 ) 对 外 担 保 公 司 对 外 担 保 制 度 体 系 主 要 包 括 公 司 章 程 及 对 外 担 保 管 理 制 度 对 外 担 保 管 理 制 度 第 十 四 条 规 定, 公 司 董 事 会 或 股 东 大 会 对 呈 报 材 料 进 行 审 议 表 决, 并 将 表 决 结 果 记 录 在 案 须 经 股 东 大 会 审 批 的 对 外 担 保, 包 括 但 不 限 于 下 列 情 形 : 单 笔 担 保 额 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 净 资 产 10% 的 担 保 ; 公 司 及 其 控 股 子 公 司 的 对 外 担 保 总 额, 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 净 资 产 50% 以 后 提 供 的 任 何 担 保 ; 为 资 产 负 债 率 超 过 70% 的 担 保 对 象 提 供 的 担 保 ; 连 续 十 二 个 月 内 担 保 金 额 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 总 资 产 的 30%; 连 续 十 二 个 月 内 担 保 金 额 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 净 资 产 的 50 % 且 绝 对 金 额 超 过 3,000 万 元 ; 对 股 东 实 际 控 制 人 及 其 关 联 人 提 供 的 担 保 ; 深 圳 证 券 交 易 所 或 者 公 司 章 程 规 定 的 其 他 担 保 情 形 对 外 担 保 管 理 制 度 还 规 定, 股 东 大 会 在 审 议 为 股 东 实 际 控 制 人 及 其 关 联 人 提 供 的 担 保 议 案 时, 该 股 东 或 受 该 实 际 控 制 人 支 配 的 股 东, 不 得 参 与 该 项 表 决, 该 项 表 决 由 出 席 股 东 大 会 的 其 他 股 东 所 持 表 决 权 的 半 数 以 上 通 过 其 中, 对 于 公 司 在 连 续 十 二 个 月 内 担 保 金 额 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 总 资 产 的 30% 的, 应 当 由 股 东 大 会 做 出 决 议, 并 经 出 席 会 议 的 股 东 所 持 表 决 权 的 三 分 之 1-1-236
二 以 上 通 过 ( 四 ) 报 告 期 内 公 司 资 金 管 理 对 外 投 资 对 外 担 保 决 策 程 序 的 执 行 情 况 公 司 报 告 期 内 的 资 金 管 理 对 外 投 资 事 项 和 对 外 担 保 事 项 严 格 遵 守 法 律 法 规 和 公 司 制 度 的 规 定, 现 金 收 付 和 银 行 存 款 流 入 流 出 的 审 批 等 流 程 执 行 有 效, 现 金 和 银 行 存 款 日 常 管 理 合 规 ; 提 高 了 资 金 使 用 效 率, 降 低 了 投 资 风 险 从 2011 年 1 月 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 未 发 生 对 外 担 保 事 项, 包 括 不 存 在 为 控 股 股 东 实 际 控 制 人 及 其 控 制 的 其 它 企 业 进 行 违 规 担 保 的 情 形 十 二 投 资 者 权 益 保 护 情 况 为 了 更 好 地 保 护 投 资 者 特 别 是 中 小 投 资 者 的 合 法 权 益, 公 司 通 过 制 定 公 司 章 程 信 息 披 露 管 理 制 度 投 资 者 关 系 管 理 制 度 等 相 关 制 度, 充 分 维 护 了 投 资 者 的 相 关 利 益 ( 一 ) 投 资 者 获 取 公 司 信 息 的 权 利 1. 公 司 已 建 立 了 严 格 的 信 息 披 露 制 度 公 司 章 程 规 定, 公 司 股 东 享 有 查 阅 本 章 程 股 东 名 册 公 司 债 券 存 根 股 东 大 会 会 议 记 录 董 事 会 会 议 决 议 监 事 会 会 议 决 议 财 务 会 计 报 告 的 权 利, 并 对 对 董 事 会 秘 书 的 主 要 职 责 和 有 关 信 息 披 露 内 容 进 行 了 规 定 公 司 2012 年 第 1 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过 了 信 息 披 露 管 理 制 度, 对 公 司 内 部 信 息 的 披 露 及 流 程 进 行 了 详 细 规 定, 确 保 了 信 息 披 露 的 真 实 准 确 及 时 和 完 整, 能 切 实 保 护 公 司 投 资 者 尤 其 是 中 小 投 资 者 债 权 人 及 其 他 利 益 相 关 者 的 合 法 权 益 本 次 发 行 并 上 市 成 功 后, 公 司 将 严 格 按 照 公 司 法 证 券 法 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 信 息 披 露 制 度 及 中 国 证 监 会 及 深 圳 证 券 交 易 所 关 于 信 息 披 露 的 有 关 要 求, 认 真 履 行 信 息 披 露 义 务, 及 时 公 告 公 司 在 涉 及 重 要 生 产 经 营 重 大 投 资 重 要 财 务 决 策 等 方 面 的 事 项, 包 括 但 不 限 于 公 布 季 报 中 报 年 报 临 时 公 告 等 2. 公 司 已 制 定 了 为 投 资 者 服 务 的 详 细 计 划 (1) 董 事 会 秘 书 为 公 司 投 资 者 关 系 活 动 负 责 人, 负 责 投 资 者 关 系 活 动 档 案 的 建 立 健 全 保 管 等 工 作 公 司 设 立 了 专 门 的 机 构 人 员 及 服 务 电 话, 负 责 投 资 者 的 接 待 工 作, 投 资 者 对 公 司 经 营 情 况 和 其 他 情 况 的 咨 询, 在 符 合 国 家 法 律 法 1-1-237
规 和 公 司 章 程 并 且 不 涉 及 公 司 商 业 秘 密 的 前 提 下, 董 事 会 秘 书 负 责 尽 快 给 予 答 复 ; 对 有 意 参 观 本 公 司 的 投 资 者, 董 事 会 秘 书 将 负 责 统 一 安 排 和 接 待 (2) 建 立 完 善 的 资 料 保 管 制 度, 收 集 并 妥 善 保 管 投 资 者 有 权 获 得 的 资 料, 对 投 资 者 提 出 的 获 取 公 司 资 料 的 要 求, 在 符 合 国 家 法 律 法 规 和 公 司 章 程 的 前 提 下, 公 司 将 尽 力 予 以 满 足 (3) 通 过 公 司 已 建 立 的 网 站 (http://www.fulinpm.com/) 刊 载 有 关 公 司 及 本 行 业 国 内 外 信 息, 向 广 大 投 资 者 全 面 介 绍 公 司 基 本 情 况 和 本 行 业 公 司 最 近 发 展 动 态, 协 助 投 资 者 全 面 地 了 解 公 司 投 资 价 值 3. 公 司 负 责 信 息 披 露 的 部 门 及 人 员 如 下 : 公 司 负 责 信 息 披 露 和 协 调 投 资 者 关 系 的 部 门 : 证 券 部 主 管 负 责 人 : 董 事 会 秘 书 王 军 电 话 :0816-6800673 传 真 :0816-6800655 电 子 邮 件 :fljgzqb@fulinpm.com ( 二 ) 享 有 资 产 收 益 的 权 利 公 司 章 程 规 定, 公 司 股 东 享 有 依 照 其 所 持 有 的 股 份 份 额 获 得 股 利 和 其 他 形 式 的 利 益 分 配 的 权 利 ( 三 ) 投 资 者 的 决 策 权 和 选 择 权 1. 公 司 章 程 的 规 定 公 司 章 程 规 定, 公 司 股 东 享 有 依 法 请 求 召 集 主 持 参 加 或 者 委 派 代 理 人 参 加 股 东 会 议 的 权 利, 享 有 依 照 其 所 持 有 的 股 份 份 额 行 使 表 决 权 的 权 利, 享 有 对 公 司 的 经 营 行 为 进 行 监 督 提 出 建 议 或 者 质 询 的 权 利 公 司 章 程 对 股 东 大 会 的 召 开 程 序 作 出 了 明 确 规 定 单 独 或 者 合 计 持 有 公 司 10% 以 上 股 份 的 股 东 有 权 向 董 事 会 请 求 召 开 临 时 股 东 大 会 董 事 会 不 同 意 召 开 临 时 股 东 大 会, 或 者 在 收 到 请 求 后 10 日 内 未 作 出 反 馈 的, 单 独 或 者 合 计 持 有 公 司 10% 以 上 股 份 的 股 东 有 权 向 监 事 会 提 议 召 开 临 时 股 东 大 会, 并 应 当 以 书 面 形 式 向 监 事 会 提 出 请 求 监 事 会 未 在 规 定 期 限 内 发 出 股 东 大 会 通 知 的, 视 为 监 事 会 不 召 集 和 主 持 股 东 大 会, 连 续 90 日 以 上 单 独 或 者 合 计 持 有 公 司 10% 以 上 股 份 的 股 东 可 以 自 行 召 集 1-1-238
和 主 持 单 独 或 者 合 计 持 有 公 司 3% 以 上 股 份 的 股 东, 可 以 在 股 东 大 会 召 开 10 日 前 提 出 临 时 提 案 并 书 面 提 交 召 集 人 召 集 人 应 当 在 收 到 提 案 后 2 日 内 发 出 股 东 大 会 补 充 通 知, 公 告 临 时 提 案 的 内 容 股 东 大 会 审 议 影 响 中 小 投 资 者 利 益 的 重 大 事 项 时, 对 中 小 投 资 者 表 决 应 当 单 独 计 票 单 独 计 票 结 果 应 当 及 时 公 开 披 露 公 司 应 在 保 证 股 东 大 会 合 法 有 效 的 前 提 下, 通 过 各 种 方 式 和 途 径, 包 括 提 供 网 络 形 式 的 投 票 平 台 等 现 代 信 息 技 术 手 段, 为 股 东 参 加 股 东 大 会 提 供 便 利 上 述 规 定 保 障 了 中 小 股 东 表 达 意 见 和 参 与 公 司 决 策 的 权 利 公 司 章 程 还 在 对 外 担 保 对 外 投 资 关 联 交 易 等 公 司 重 大 决 策 行 为 方 面 作 出 了 明 确 的 权 限 划 分, 分 别 规 定 了 股 东 大 会 及 董 事 会 对 各 类 重 大 交 易 的 审 批 权 限 与 程 序, 保 证 了 中 小 股 东 参 与 公 司 重 大 事 项 决 策 的 权 利 2. 股 东 大 会 议 事 规 则 的 规 定 股 东 大 会 议 事 规 则 规 定, 股 东 大 会 应 当 设 置 会 场, 以 现 场 会 议 形 式 召 开 并 应 当 按 照 法 律 行 政 法 规 中 国 证 监 会 或 公 司 章 程 的 规 定, 采 用 安 全 经 济 便 捷 的 网 络 和 其 他 方 式 为 股 东 参 加 股 东 大 会 提 供 便 利 股 东 通 过 上 述 方 式 参 加 股 东 大 会 的, 视 为 出 席 股 东 大 会 审 议 下 列 事 项 之 一 的, 公 司 应 当 安 排 通 过 网 络 投 票 系 统 为 股 东 参 加 股 东 大 会 提 供 便 利 : 公 司 向 社 会 公 众 增 发 新 股 ( 含 发 行 境 外 上 市 外 资 股 或 其 他 股 份 性 质 的 权 证 ) 发 行 可 转 换 公 司 债 券 向 原 有 股 东 配 售 股 份 ( 但 具 有 实 际 控 制 权 的 股 东 在 会 议 召 开 前 承 诺 全 额 现 金 认 购 的 除 外 ); 公 司 重 大 资 产 重 组, 购 买 的 资 产 总 价 较 所 购 买 资 产 经 审 计 的 账 面 净 值 溢 价 达 到 或 超 过 20% 的 ; 一 年 内 购 买 出 售 重 大 资 产 或 担 保 金 额 超 过 公 司 最 近 一 期 经 审 计 的 资 产 总 额 30% 的 ; 股 东 以 其 持 有 的 公 司 股 权 偿 还 其 所 欠 该 公 司 的 债 务 ; 对 公 司 有 重 大 影 响 的 附 属 企 业 到 境 外 上 市 ; 中 国 证 监 会 深 圳 证 券 交 易 所 要 求 采 取 网 络 投 票 方 式 的 其 他 事 项 股 东 大 会 议 事 规 则 规 定, 股 东 大 会 审 议 影 响 中 小 投 资 者 利 益 的 重 大 事 项 时, 对 中 小 投 资 者 的 表 决 应 当 单 独 计 票 单 独 计 票 结 果 应 当 及 时 公 开 披 露 3. 累 积 投 票 制 度 实 施 细 则 的 规 定 股 东 大 会 就 选 举 董 事 进 行 表 决 时, 应 实 行 累 积 投 票 制 ; 就 选 举 监 事 进 行 表 决 时, 可 以 根 据 股 东 大 会 的 决 议, 实 行 累 积 投 票 制 1-1-239
参 加 股 东 大 会 的 股 东 所 持 每 一 有 表 决 权 股 份 拥 有 与 拟 选 出 董 事 或 股 东 监 事 人 数 相 同 表 决 权, 股 东 可 以 将 所 持 全 部 投 票 权 集 中 投 给 一 名 候 选 人, 也 可 以 分 散 投 给 多 名 候 选 人 董 事 选 举 : 将 待 选 董 事 候 选 人 分 为 非 独 立 董 事 与 独 立 董 事 分 别 投 票, 股 东 在 选 举 非 独 立 董 事 投 票 时, 可 投 票 数 等 于 该 股 东 所 持 有 股 份 数 额 乘 以 待 选 非 独 立 董 事 人 数, 股 东 可 以 将 其 总 的 可 投 票 数 集 中 投 给 一 个 或 几 个 候 选 人, 按 得 票 多 少 依 次 决 定 非 独 立 董 事 当 选 ; 股 东 在 选 举 独 立 董 事 投 票 时, 可 投 票 数 等 于 该 股 东 所 持 有 股 份 数 额 乘 以 待 选 独 立 董 事 人 数, 股 东 可 以 将 其 总 的 可 投 票 数 集 中 投 给 一 个 或 几 个 独 立 董 事 候 选 人, 按 得 票 多 少 依 次 决 定 独 立 董 事 当 选 股 东 监 事 选 举 : 股 东 在 选 举 股 东 监 事 时, 可 投 票 数 等 于 该 股 东 所 持 有 股 份 数 额 乘 以 待 选 股 东 监 事 人 数, 股 东 可 以 将 其 总 可 投 票 数 集 中 投 给 一 个 或 几 个 候 选 人, 按 得 票 多 少 依 次 决 定 股 东 监 事 当 选 股 东 对 单 个 董 事 股 东 监 事 候 选 人 所 投 的 票 数 可 以 高 于 或 低 于 其 持 有 的 有 表 决 权 的 股 份 数, 并 且 不 必 是 该 股 份 数 的 整 数 倍, 但 合 计 不 得 超 过 其 持 有 的 有 效 投 票 权 总 数 ( 四 ) 投 资 者 权 益 受 到 侵 害 的 撤 销 权 和 起 诉 权 公 司 章 程 规 定 了 投 资 者 对 股 东 大 会 董 事 会 高 级 管 理 人 员 控 股 股 东 及 实 际 控 制 人 所 做 出 的 违 反 法 律 法 规 及 其 他 损 害 投 资 者 权 益 情 形 下 的 撤 销 权 和 起 诉 权 1-1-240
第 九 节 财 务 会 计 信 息 与 管 理 层 分 析 本 节 财 务 会 计 数 据 及 有 关 分 析 反 映 了 公 司 最 近 三 年 及 一 期 经 审 计 的 财 务 状 况 经 营 成 果 和 现 金 流 量 情 况, 引 用 的 财 务 会 计 数 据, 非 经 特 别 说 明, 均 引 自 立 信 所 出 具 的 信 会 师 报 字 2014 第 114668 号 审 计 报 告 及 相 关 财 务 资 料, 并 以 合 并 数 反 映 投 资 者 如 欲 更 详 细 地 了 解 发 行 人 报 告 期 的 财 务 状 况 经 营 成 果 及 其 他 财 务 信 息, 敬 请 阅 读 本 招 股 说 明 书 附 件 之 财 务 报 表 及 审 计 报 告 全 文 一 财 务 报 表 ( 一 ) 合 并 资 产 负 债 表 流 动 资 产 : 单 位 : 元 资 产 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 货 币 资 金 115,638,905.46 50,467,067.53 34,104,843.41 23,785,195.56 结 算 备 付 金 拆 出 资 金 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 应 收 票 据 137,574,861.20 101,184,156.67 63,471,420.68 38,864,565.23 应 收 账 款 101,976,145.21 136,459,057.73 95,902,513.52 77,082,583.56 预 付 款 项 12,321,840.07 7,151,004.48 2,827,841.13 181,129.54 应 收 保 费 应 收 分 保 账 款 应 收 分 保 合 同 准 备 金 应 收 利 息 应 收 股 利 其 他 应 收 款 1,716,249.02 359,114.43 756,568.26 5,598,394.61 买 入 返 售 金 融 资 产 存 货 97,311,794.65 82,732,448.38 60,014,058.97 57,391,231.28 一 年 内 到 期 的 非 流 动 资 产 其 他 流 动 资 产 非 流 动 资 产 : 流 动 资 产 合 计 466,539,795.61 378,352,849.22 257,077,245.97 202,903,099.78 发 放 委 托 贷 款 及 垫 款 可 供 出 售 金 融 资 产 持 有 至 到 期 投 资 长 期 应 收 款 长 期 股 权 投 资 投 资 性 房 地 产 固 定 资 产 190,737,935.61 170,490,052.09 103,897,977.39 59,442,822.96 在 建 工 程 15,774,603.49 534,361.15 1-1-241
工 程 物 资 固 定 资 产 清 理 生 产 性 生 物 资 产 油 气 资 产 无 形 资 产 24,031,642.60 24,625,409.53 24,996,897.29 10,572,454.83 开 发 支 出 商 誉 长 期 待 摊 费 用 1,133,823.91 2,317,053.46 2,949,437.22 911,849.55 递 延 所 得 税 资 产 5,321,460.16 5,211,068.29 2,911,503.65 569,405.42 其 他 非 流 动 资 产 12,599,283.21 11,779,394.56 14,808,893.51 14,071,913.42 流 动 负 债 : 非 流 动 资 产 合 计 249,598,748.98 214,957,339.08 149,564,709.06 85,568,446.18 资 产 总 计 716,138,544.59 593,310,188.30 406,641,955.03 288,471,545.96 负 债 和 股 东 权 益 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 短 期 借 款 46,000,000.00 38,000,000.00 46,000,000.00 35,000,000.00 向 中 央 银 行 借 款 吸 收 存 款 及 同 业 存 放 拆 入 资 金 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 负 债 应 付 票 据 112,560,873.38 85,602,909.51 62,275,000.00 26,430,000.00 应 付 账 款 133,467,780.11 129,324,634.40 80,505,547.16 81,735,747.59 预 收 款 项 3,781,183.87 6,935,948.22 1,461,287.84 1,378,152.43 卖 出 回 购 金 融 资 产 款 应 付 手 续 费 及 佣 金 应 付 职 工 薪 酬 17,491,916.65 20,155,831.04 14,318,671.19 11,138,764.73 应 交 税 费 8,311,812.06 8,990,692.15 7,646,778.34 6,940,889.75 应 付 利 息 应 付 股 利 其 他 应 付 款 13,290,969.30 10,969,677.07 3,861,606.21 344,135.27 应 付 分 保 账 款 保 险 合 同 准 备 金 代 理 买 卖 证 券 款 代 理 承 销 证 券 款 一 年 内 到 期 的 非 流 动 负 债 其 他 流 动 负 债 非 流 动 负 债 : 长 期 借 款 应 付 债 券 长 期 应 付 款 专 项 应 付 款 流 动 负 债 合 计 334,904,535.37 299,979,692.39 216,068,890.74 162,967,689.77 预 计 负 债 6,918,821.99 4,800,791.69 2,761,384.34 1,874,660.92 递 延 收 益 12,130,000.00 15,550,000.00 8,300,000.00 1,260,000.00 递 延 所 得 税 负 债 其 他 非 流 动 负 债 非 流 动 负 债 合 计 19,048,821.99 20,350,791.69 11,061,384.34 3,134,660.92 1-1-242
股 东 权 益 : 负 债 合 计 353,953,357.36 320,330,484.08 227,130,275.08 166,102,350.69 股 本 ( 或 实 收 资 本 ) 90,000,000.00 45,000,000.00 45,000,000.00 45,000,000.00 资 本 公 积 15,508,442.34 15,508,442.34 15,508,442.34 15,508,442.34 减 : 库 存 股 其 他 综 合 收 益 专 项 储 备 盈 余 公 积 22,557,883.98 22,557,883.98 13,391,406.42 7,915,088.77 一 般 风 险 准 备 未 分 配 利 润 232,118,406.66 189,913,377.90 105,611,831.19 53,945,664.16 归 属 于 母 公 司 所 有 者 权 益 合 计 360,184,732.98 272,979,704.22 179,511,679.95 122,369,195.27 少 数 股 东 权 益 2,000,454.25 股 东 权 益 合 计 362,185,187.23 272,979,704.22 179,511,679.95 122,369,195.27 负 债 和 股 东 权 益 合 计 716,138,544.59 593,310,188.30 406,641,955.03 288,471,545.96 ( 二 ) 合 并 利 润 表 单 位 : 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 一 营 业 总 收 入 479,118,617.00 536,057,540.34 368,323,968.09 281,986,825.97 其 中 : 营 业 收 入 479,118,617.00 536,057,540.34 368,323,968.09 281,986,825.97 利 息 收 入 已 赚 保 费 手 续 费 及 佣 金 收 入 二 营 业 总 成 本 370,054,054.69 427,416,630.87 302,910,064.37 234,680,311.94 其 中 : 营 业 成 本 312,497,683.31 344,199,768.95 240,211,393.44 201,333,153.32 利 息 支 出 手 续 费 及 佣 金 支 出 退 保 金 赔 付 支 出 净 额 提 取 保 险 合 同 准 备 金 净 额 保 单 红 利 支 出 分 保 费 用 营 业 税 金 及 附 加 3,064,721.50 2,518,889.56 2,180,234.25 1,846,324.28 销 售 费 用 14,713,257.59 17,064,119.23 13,391,756.65 9,579,403.16 管 理 费 用 38,864,583.21 55,991,360.42 37,837,215.70 20,621,060.88 财 务 费 用 1,622,207.01 4,599,690.91 4,352,301.54 1,260,331.06 资 产 减 值 损 失 -708,397.93 3,042,801.80 4,937,162.79 40,039.24 加 : 公 允 价 值 变 动 收 益 投 资 收 益 其 中 : 对 联 营 合 营 企 业 的 投 资 收 益 汇 兑 收 益 ( 损 失 以 - 号 填 列 ) 三 营 业 利 润 ( 亏 损 以 - 号 填 列 ) 109,064,562.31 108,640,909.47 65,413,903.72 47,306,514.03 加 : 营 业 外 收 入 6,834,740.12 2,136,991.49 2,055,257.79 1,574,754.60 其 中 : 非 流 动 资 产 处 置 利 得 367,803.20 457.44 51,522.38 11,410.28 减 : 营 业 外 支 出 236,247.13 360,876.76 210,116.50 297,756.05 其 中 : 非 流 动 资 产 处 置 损 失 236,247.13 360,876.76 210,113.50 297,756.04 1-1-243
四 利 润 总 额 ( 亏 损 总 额 以 - 号 填 列 ) 115,663,055.30 110,417,024.20 67,259,045.01 48,583,512.58 减 : 所 得 税 费 用 17,207,572.29 16,948,999.93 10,116,560.33 7,726,490.42 五 净 利 润 ( 净 亏 损 以 - 号 填 列 ) 98,455,483.01 93,468,024.27 57,142,484.68 40,857,022.16 其 中 : 被 合 并 方 在 合 并 前 实 现 的 净 利 润 归 属 于 母 公 司 所 有 者 的 净 利 润 98,455,028.76 93,468,024.27 57,142,484.68 40,857,022.16 少 数 股 东 损 益 454.25 六 其 他 综 合 收 益 的 税 后 净 额 归 属 于 母 公 司 所 有 者 的 其 他 综 合 收 益 的 税 后 净 额 ( 一 ) 以 后 不 能 重 分 类 进 损 益 的 其 他 综 合 收 益 1. 重 新 计 量 设 定 受 益 计 划 净 负 债 或 净 资 产 的 变 动 2. 权 益 法 下 在 被 投 资 单 位 不 能 重 分 类 进 损 益 的 其 他 综 合 收 益 中 享 有 的 份 额 ( 二 ) 以 后 将 重 分 类 进 损 益 的 其 他 综 合 收 益 1. 权 益 法 下 在 被 投 资 单 位 以 后 将 重 分 类 进 损 益 的 其 他 综 合 收 益 中 享 有 的 份 额 2. 可 供 出 售 金 融 资 产 公 允 价 值 变 动 损 益 3. 持 有 至 到 期 投 资 重 分 类 为 可 供 出 售 金 融 资 产 损 益 4. 现 金 流 量 套 期 损 益 的 有 效 部 分 5. 外 币 财 务 报 表 折 算 差 额 归 属 于 少 数 股 东 的 其 他 综 合 收 益 的 税 后 净 额 七 综 合 收 益 总 额 98,455,483.01 93,468,024.27 57,142,484.68 40,857,022.16 归 属 于 母 公 司 所 有 者 的 综 合 收 益 总 额 98,455,028.76 93,468,024.27 57,142,484.68 40,857,022.16 归 属 于 少 数 股 东 的 综 合 收 益 总 额 454.25 八 每 股 收 益 : ( 一 ) 基 本 每 股 收 益 1.09 1.04 0.63 0.45 ( 二 ) 稀 释 每 股 收 益 1.09 1.04 0.63 0.45 ( 三 ) 合 并 现 金 流 量 表 单 位 : 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 一 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 - 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 478,585,636.29 520,177,240.31 345,526,113.47 169,221,860.21 收 到 的 税 费 返 还 604,613.94 624,394.44 1,139,348.38 280,060.10 收 到 其 他 与 经 营 活 动 有 关 的 现 金 6,130,476.31 11,969,144.21 9,907,057.21 5,023,312.38 经 营 活 动 现 金 流 入 小 计 485,320,726.54 532,770,778.96 356,572,519.06 174,525,232.69 购 买 商 品 接 受 劳 务 支 付 的 现 金 268,953,629.11 313,069,319.30 188,854,015.15 83,056,304.16 支 付 给 职 工 以 及 为 职 工 支 付 的 现 金 70,321,651.33 70,982,570.51 51,436,125.96 43,453,935.08 支 付 的 各 项 税 费 38,096,568.44 36,609,888.85 31,663,170.54 15,469,490.44 支 付 其 他 与 经 营 活 动 有 关 的 现 金 20,732,678.70 28,310,259.21 26,159,566.20 10,436,796.06 经 营 活 动 现 金 流 出 小 计 398,104,527.58 448,972,037.87 298,112,877.85 152,416,525.74 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 87,216,198.96 83,798,741.09 58,459,641.21 22,108,706.95 1-1-244
二 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 收 回 投 资 收 到 的 现 金 取 得 投 资 收 益 所 收 到 的 现 金 处 置 固 定 资 产 无 形 资 产 和 其 他 长 期 资 产 收 回 的 现 金 净 额 处 置 子 公 司 及 其 他 营 业 单 位 收 到 的 现 金 净 额 收 到 其 他 与 投 资 活 动 有 关 的 现 金 169,440.00 277,181.84 112,658.31 5,902.00 投 资 活 动 现 金 流 入 小 计 169,440.00 277,181.84 112,658.31 5,902.00 购 建 固 定 资 产 无 形 资 产 和 其 他 长 期 资 产 支 付 的 现 金 投 资 支 付 的 现 金 质 押 贷 款 净 增 加 额 取 得 子 公 司 及 其 他 营 业 单 位 支 付 的 现 金 净 额 支 付 其 他 与 投 资 活 动 有 关 的 现 金 40,989,547.46 71,902,359.91 60,341,458.84 23,398,304.62 投 资 活 动 现 金 流 出 小 计 40,989,547.46 71,902,359.91 60,341,458.84 23,398,304.62 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -40,820,107.46-71,625,178.07-60,228,800.53-23,392,402.62 三 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 吸 收 投 资 收 到 的 现 金 2,000,000.00 其 中 : 子 公 司 吸 收 少 数 股 东 投 资 收 到 的 现 金 2,000,000.00 取 得 借 款 收 到 的 现 金 18,000,000.00 46,000,000.00 69,000,000.00 35,000,000.00 收 到 其 他 与 筹 资 活 动 有 关 的 现 金 筹 资 活 动 现 金 流 入 小 计 20,000,000.00 46,000,000.00 69,000,000.00 35,000,000.00 偿 还 债 务 支 付 的 现 金 10,000,000.00 54,000,000.00 58,000,000.00 16,000,000.00 分 配 股 利 利 润 或 偿 付 利 息 支 付 的 现 金 7,671,959.22 3,062,532.17 3,447,756.47 3,862,840.29 其 中 : 子 公 司 支 付 给 少 数 股 东 的 股 利 利 润 支 付 其 他 与 筹 资 活 动 有 关 的 现 金 6,203,401.78 筹 资 活 动 现 金 流 出 小 计 17,671,959.22 57,062,532.17 61,447,756.47 26,066,242.07 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 2,328,040.78-11,062,532.17 7,552,243.53 8,933,757.93 四 汇 率 变 动 对 现 金 及 现 金 等 价 物 的 影 响 621,984.37-9,806.73-73,436.36 五 现 金 及 现 金 等 价 物 净 增 加 额 49,346,116.65 1,101,224.12 5,709,647.85 7,650,062.26 加 : 期 初 现 金 及 现 金 等 价 物 余 额 21,206,067.53 20,104,843.41 14,395,195.56 6,745,133.30 六 期 末 现 金 及 现 金 等 价 物 余 额 70,552,184.18 21,206,067.53 20,104,843.41 14,395,195.56 二 审 计 意 见 类 型 立 信 所 接 受 公 司 委 托, 对 公 司 2011 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日 和 2014 年 9 月 30 日 的 合 并 及 公 司 资 产 负 债 表,2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月 的 合 并 及 公 司 利 润 表 合 并 及 公 司 现 金 流 量 表 合 并 及 公 司 所 有 者 权 益 变 动 表 以 及 财 务 报 表 附 注 进 行 了 审 计, 并 出 具 了 标 准 无 保 留 意 见 的 信 会 师 报 字 2014 第 114668 号 审 计 报 告 审 计 意 见 如 下 : 我 们 认 为, 贵 公 司 财 务 报 表 在 所 有 重 大 方 面 按 照 企 业 会 计 准 则 的 规 定 编 制, 公 允 反 映 了 贵 公 司 2011 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日 和 2014 年 9 月 30 日 的 合 并 及 公 司 财 务 状 况 以 及 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月 的 合 并 及 公 司 经 营 1-1-245
成 果 和 现 金 流 量 三 影 响 公 司 收 入 成 本 费 用 和 利 润 的 主 要 因 素, 以 及 对 公 司 具 有 核 心 意 义 或 其 变 动 对 业 绩 变 动 具 有 较 强 预 示 作 用 的 财 务 或 非 财 务 指 标 分 析 ( 一 ) 影 响 公 司 收 入 成 本 费 用 和 利 润 的 主 要 因 素 作 为 汽 车 行 业 链 配 套 中 的 企 业, 影 响 公 司 收 入 的 主 要 因 素 是 汽 车 行 业 增 长 情 况 公 司 下 游 主 机 客 户 的 数 量 零 部 件 需 求 量 公 司 零 部 件 品 种 数 量 和 公 司 所 占 配 套 份 额, 其 核 心 依 赖 于 公 司 的 研 发 能 力 产 品 的 品 种 竞 争 力 及 质 量 竞 争 力 整 体 供 货 能 力 产 品 的 技 术 竞 争 力 品 牌 竞 争 力 和 价 格 竞 争 力 由 于 公 司 采 用 以 销 定 产 的 订 单 驱 动 型 生 产 模 式, 公 司 在 获 得 某 项 产 品 的 配 套 合 同 时, 为 保 证 公 司 的 盈 利, 相 应 的 单 件 产 品 成 本 已 进 行 合 理 测 算, 因 而 公 司 的 产 销 规 模 是 影 响 公 司 营 业 成 本 的 主 要 因 素 而 影 响 公 司 单 件 产 品 成 本 的 主 要 因 素 则 是 公 司 工 艺 技 术 及 工 艺 流 程 的 先 进 性 自 动 化 水 平 外 协 厂 商 的 生 产 工 艺 改 进 情 况 及 公 司 产 品 的 规 模 效 应 等 作 为 高 附 加 值 的 精 密 零 部 件 产 品, 公 司 产 品 成 本 按 要 素 可 拆 分 为 基 础 金 属 材 料 成 本 辅 料 成 本 各 工 序 的 设 备 折 旧 成 本 人 工 成 本 能 源 成 本 外 协 加 工 环 节 的 合 理 利 润 等, 其 中 对 单 价 产 品 成 本 变 动 有 较 大 影 响 的 主 要 为 折 旧 成 本 及 人 工 成 本 等 公 司 期 间 费 用 主 要 包 括 销 售 费 用 管 理 费 用 和 财 务 费 用 报 告 期 内, 公 司 期 间 费 用 占 比 稳 定 费 用 结 构 合 理, 预 计 不 会 对 公 司 生 产 经 营 产 生 重 大 不 利 影 响 影 响 公 司 利 润 的 主 要 因 素 为 营 业 收 入 规 模 及 毛 利 率 报 告 期 内 公 司 综 合 毛 利 率 较 高 且 呈 上 升 趋 势, 主 要 是 高 毛 利 率 的 产 品 销 售 收 入 占 比 逐 渐 上 升 所 致, 而 新 产 品 或 新 型 号 的 产 品 毛 利 率 通 常 较 高, 这 类 产 品 销 量 的 快 速 增 长, 能 够 较 好 地 抵 御 产 品 价 格 下 降 的 风 险 公 司 将 通 过 推 行 多 品 种 高 质 量 快 速 度 的 产 品 战 略 与 主 机 厂 技 术 同 步 更 新 的 策 略 及 时 优 质 的 服 务 成 本 控 制 策 略 等 竞 争 策 略, 进 一 步 提 高 公 司 的 营 业 收 入 和 提 升 产 品 的 附 加 值, 保 持 公 司 良 好 的 毛 利 率 水 平 ( 二 ) 对 公 司 具 有 核 心 意 义 或 其 变 动 对 业 绩 变 动 具 有 较 强 预 示 作 用 的 财 务 或 非 财 务 指 标 分 析 根 据 公 司 所 处 的 行 业 状 况 及 自 身 业 务 特 点, 公 司 主 营 业 务 增 长 率 新 产 品 收 1-1-246
入 占 主 营 业 务 收 入 的 比 重 及 增 长 率 主 营 业 务 毛 利 率 经 营 性 现 金 净 流 量 等 指 标 对 分 析 公 司 的 收 入 成 本 费 用 和 利 润 具 有 较 为 重 要 的 意 义, 其 变 动 对 公 司 业 绩 变 动 具 有 较 强 的 预 示 作 用 1. 主 营 业 务 收 入 增 长 率 可 用 来 判 断 公 司 发 展 所 处 阶 段 2011 年 2012 年 2013 年, 公 司 主 营 业 务 收 入 增 长 率 分 别 为 18.94% 32.81% 和 46.67%,2014 年 1-9 月 公 司 主 营 业 务 收 入 同 比 去 年 同 期 增 长 25.49%, 报 告 期 公 司 主 营 业 务 收 入 增 幅 大 幅 增 长 主 要 是 受 国 内 汽 车 行 业 快 速 发 展 所 致 基 于 公 司 在 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 领 域 内 的 市 场 地 位 及 发 展 趋 势, 预 计 未 来 公 司 主 营 业 务 将 保 持 平 稳 增 长 趋 势 2. 新 产 品 收 入 占 主 营 业 务 收 入 的 比 重 及 增 长 率 可 以 用 来 判 断 公 司 新 的 利 润 增 长 点 的 成 长 情 况 2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 公 司 可 变 气 门 系 统 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 壳 体 及 其 他 产 品 这 三 大 类 新 产 品 收 入 占 主 营 业 务 收 入 的 比 重 分 别 为 6.64% 20.56% 24.34% 和 24.93%, 该 三 大 类 新 产 品 收 入 分 别 较 上 年 同 比 增 长 440.18% 311.55% 73.62% 和 32.72%, 成 为 公 司 利 润 增 长 的 重 要 来 源 3. 主 营 业 务 毛 利 率 可 用 来 判 断 公 司 产 品 的 竞 争 力 和 获 利 潜 力 2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 分 别 为 28.58% 34.55% 35.87% 和 34.65%, 总 体 呈 上 升 趋 势, 说 明 公 司 具 有 较 强 的 产 品 议 价 能 力 以 及 成 本 费 用 控 制 能 力 4. 经 营 性 现 金 净 流 量 可 用 来 判 断 公 司 经 营 活 动 的 盈 利 质 量 状 况 2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 公 司 经 营 活 动 现 金 流 量 分 别 为 2,210.87 万 元 5,845.96 万 元 8,379.87 万 元 和 8,721.62 万 元, 经 营 性 现 金 流 量 持 续 正 数, 公 司 盈 利 质 量 良 好 通 过 上 述 关 键 财 务 指 标 的 分 析 可 以 看 出, 目 前 公 司 业 务 发 展 状 况 和 盈 利 质 量 较 好, 呈 稳 定 增 长 趋 势, 预 计 在 经 营 环 境 未 发 生 重 大 不 利 变 化 的 条 件 下, 可 以 继 续 保 持 良 好 的 市 场 竞 争 力 和 持 续 发 展 能 力 四 财 务 报 表 编 制 基 础 合 并 财 务 报 表 范 围 及 变 化 情 况 ( 一 ) 财 务 报 表 的 编 制 基 础 公 司 以 持 续 经 营 为 基 础, 根 据 实 际 发 生 的 交 易 和 事 项, 按 照 财 政 部 颁 布 的 企 1-1-247
业 会 计 准 则 基 本 准 则 和 具 体 会 计 准 则 企 业 会 计 准 则 应 用 指 南 企 业 会 计 准 则 解 释 及 其 他 相 关 规 定 ( 以 下 合 称 企 业 会 计 准 则 ), 以 及 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 公 开 发 行 证 券 的 公 司 信 息 披 露 编 报 规 则 第 15 号 财 务 报 告 的 一 般 规 定 (2010 年 修 订 ) 的 披 露 规 定 编 制 财 务 报 表 财 政 部 于 2014 年 颁 布 下 列 新 的 及 修 订 的 企 业 会 计 准 则, 本 公 司 已 于 2014 年 7 月 1 日 起 执 行 下 列 新 的 及 修 订 的 企 业 会 计 准 则 : 企 业 会 计 准 则 第 2 号 长 期 股 权 投 资 ( 修 订 ) 企 业 会 计 准 则 第 9 号 职 工 薪 酬 ( 修 订 ) 企 业 会 计 准 则 第 30 号 财 务 报 表 列 报 ( 修 订 ) 企 业 会 计 准 则 第 33 号 合 并 财 务 报 表 ( 修 订 ) 企 业 会 计 准 则 第 39 号 公 允 价 值 计 量 企 业 会 计 准 则 第 40 号 合 营 安 排 企 业 会 计 准 则 第 41 号 在 其 他 主 体 中 权 益 的 披 露 ( 二 ) 合 并 财 务 报 表 范 围 及 变 化 情 况 1. 合 并 财 务 报 表 的 编 制 方 法 (1) 合 并 范 围 本 公 司 合 并 财 务 报 表 的 合 并 范 围 以 控 制 为 基 础 确 定, 所 有 子 公 司 ( 包 括 本 公 司 所 控 制 的 单 独 主 体 ) 均 纳 入 合 并 财 务 报 表 控 制, 是 指 本 公 司 拥 有 对 被 投 资 方 的 权 力, 通 过 参 与 被 投 资 方 的 相 关 活 动 而 享 有 可 变 回 报, 并 且 有 能 力 运 用 对 被 投 资 方 的 权 力 影 响 本 公 司 的 回 报 金 额 相 关 活 动, 是 指 对 被 投 资 方 的 回 报 产 生 重 大 影 响 的 活 动, 根 据 具 体 情 况 进 行 判 断, 通 常 包 括 商 品 或 劳 务 的 销 售 和 购 买 金 融 资 产 的 管 理 资 产 的 购 买 和 处 置 研 究 与 开 发 活 动 以 及 融 资 活 动 等 本 公 司 在 综 合 考 虑 所 有 相 关 事 实 和 情 况 的 基 础 上 对 是 否 控 制 被 投 资 方 进 行 判 断 一 旦 相 关 事 实 和 情 况 变 化 导 致 对 控 制 所 涉 及 的 相 关 要 素 发 生 变 化, 则 进 行 重 新 评 估 (2) 合 并 程 序 本 公 司 以 自 身 和 各 子 公 司 的 财 务 报 表 为 基 础, 根 据 其 他 有 关 资 料, 编 制 合 并 财 务 报 表 本 公 司 编 制 合 并 财 务 报 表, 将 整 个 企 业 集 团 视 为 一 个 会 计 主 体, 依 据 相 关 企 业 会 计 准 则 的 确 认 计 量 和 列 报 要 求, 按 照 统 一 的 会 计 政 策, 反 映 本 企 业 集 团 整 体 财 务 状 况 经 营 成 果 和 现 金 流 量 1-1-248
所 有 纳 入 合 并 财 务 报 表 合 并 范 围 的 子 公 司 所 采 用 的 会 计 政 策 会 计 期 间 与 本 公 司 一 致, 如 子 公 司 采 用 的 会 计 政 策 会 计 期 间 与 本 公 司 不 一 致 的, 在 编 制 合 并 财 务 报 表 时, 按 本 公 司 的 会 计 政 策 会 计 期 间 进 行 必 要 的 调 整 对 于 非 同 一 控 制 下 企 业 合 并 取 得 的 子 公 司, 以 购 买 日 可 辨 认 净 资 产 公 允 价 值 为 基 础 对 其 财 务 报 表 进 行 调 整 对 于 同 一 控 制 下 企 业 合 并 取 得 的 子 公 司, 以 其 资 产 负 债 ( 包 括 最 终 控 制 方 收 购 该 子 公 司 而 形 成 的 商 誉 ) 在 最 终 控 制 方 财 务 报 表 中 的 账 面 价 值 为 基 础 对 其 财 务 报 表 进 行 调 整 子 公 司 所 有 者 权 益 当 期 净 损 益 和 当 期 综 合 收 益 中 属 于 少 数 股 东 的 份 额 分 别 在 合 并 资 产 负 债 表 中 所 有 者 权 益 项 目 下 合 并 利 润 表 中 净 利 润 项 目 下 和 综 合 收 益 总 额 项 目 下 单 独 列 示 子 公 司 少 数 股 东 分 担 的 当 期 亏 损 超 过 了 少 数 股 东 在 该 子 公 司 期 初 所 有 者 权 益 中 所 享 有 份 额 而 形 成 的 余 额, 冲 减 少 数 股 东 权 益 1 增 加 子 公 司 或 业 务 在 报 告 期 内, 若 因 同 一 控 制 下 企 业 合 并 增 加 子 公 司 或 业 务 的, 则 调 整 合 并 资 产 负 债 表 的 期 初 数 ; 将 子 公 司 或 业 务 合 并 当 期 期 初 至 报 告 期 末 的 收 入 费 用 利 润 纳 入 合 并 利 润 表 ; 将 子 公 司 或 业 务 合 并 当 期 期 初 至 报 告 期 末 的 现 金 流 量 纳 入 合 并 现 金 流 量 表, 同 时 对 比 较 报 表 的 相 关 项 目 进 行 调 整, 视 同 合 并 后 的 报 告 主 体 自 最 终 控 制 方 开 始 控 制 时 点 起 一 直 存 在 因 追 加 投 资 等 原 因 能 够 对 同 一 控 制 下 的 被 投 资 方 实 施 控 制 的, 视 同 参 与 合 并 的 各 方 在 最 终 控 制 方 开 始 控 制 时 即 以 目 前 的 状 态 存 在 进 行 调 整 在 取 得 被 合 并 方 控 制 权 之 前 持 有 的 股 权 投 资, 在 取 得 原 股 权 之 日 与 合 并 方 和 被 合 并 方 同 处 于 同 一 控 制 之 日 孰 晚 日 起 至 合 并 日 之 间 已 确 认 有 关 损 益 其 他 综 合 收 益 以 及 其 他 净 资 产 变 动, 分 别 冲 减 比 较 报 表 期 间 的 期 初 留 存 收 益 或 当 期 损 益 在 报 告 期 内, 若 因 非 同 一 控 制 下 企 业 合 并 增 加 子 公 司 或 业 务 的, 则 不 调 整 合 并 资 产 负 债 表 期 初 数 ; 将 该 子 公 司 或 业 务 自 购 买 日 至 报 告 期 末 的 收 入 费 用 利 润 纳 入 合 并 利 润 表 ; 该 子 公 司 或 业 务 自 购 买 日 至 报 告 期 末 的 现 金 流 量 纳 入 合 并 现 金 流 量 表 因 追 加 投 资 等 原 因 能 够 对 非 同 一 控 制 下 的 被 投 资 方 实 施 控 制 的, 对 于 购 买 日 之 前 持 有 的 被 购 买 方 的 股 权, 本 公 司 按 照 该 股 权 在 购 买 日 的 公 允 价 值 进 行 重 新 计 量, 公 允 价 值 与 其 账 面 价 值 的 差 额 计 入 当 期 投 资 收 益 购 买 日 之 前 持 有 的 被 购 买 方 的 股 权 涉 及 权 益 法 核 算 下 的 其 他 综 合 收 益 以 及 除 净 损 益 其 他 综 合 收 益 和 利 润 1-1-249
分 配 之 外 的 其 他 所 有 者 权 益 变 动 的, 与 其 相 关 的 其 他 综 合 收 益 其 他 所 有 者 权 益 变 动 转 为 购 买 日 所 属 当 期 投 资 收 益 2 处 置 子 公 司 或 业 务 A 一 般 处 理 方 法 在 报 告 期 内, 本 公 司 处 置 子 公 司 或 业 务, 则 该 子 公 司 或 业 务 期 初 至 处 置 日 的 收 入 费 用 利 润 纳 入 合 并 利 润 表 ; 该 子 公 司 或 业 务 期 初 至 处 置 日 的 现 金 流 量 纳 入 合 并 现 金 流 量 表 因 处 置 部 分 股 权 投 资 或 其 他 原 因 丧 失 了 对 被 投 资 方 控 制 权 时, 对 于 处 置 后 的 剩 余 股 权 投 资, 本 公 司 按 照 其 在 丧 失 控 制 权 日 的 公 允 价 值 进 行 重 新 计 量 处 置 股 权 取 得 的 对 价 与 剩 余 股 权 公 允 价 值 之 和, 减 去 按 原 持 股 比 例 计 算 应 享 有 原 有 子 公 司 自 购 买 日 或 合 并 日 开 始 持 续 计 算 的 净 资 产 的 份 额 与 商 誉 之 和 的 差 额, 计 入 丧 失 控 制 权 当 期 的 投 资 收 益 与 原 有 子 公 司 股 权 投 资 相 关 的 其 他 综 合 收 益 或 除 净 损 益 其 他 综 合 收 益 及 利 润 分 配 之 外 的 其 他 所 有 者 权 益 变 动, 在 丧 失 控 制 权 时 转 为 当 期 投 资 收 益 B 分 步 处 置 子 公 司 通 过 多 次 交 易 分 步 处 置 对 子 公 司 股 权 投 资 直 至 丧 失 控 制 权 的, 处 置 对 子 公 司 股 权 投 资 的 各 项 交 易 的 条 款 条 件 以 及 经 济 影 响 符 合 以 下 一 种 或 多 种 情 况, 通 常 表 明 应 将 多 次 交 易 事 项 作 为 一 揽 子 交 易 进 行 会 计 处 理 : ⅰ. 这 些 交 易 是 同 时 或 者 在 考 虑 了 彼 此 影 响 的 情 况 下 订 立 的 ; ⅱ. 这 些 交 易 整 体 才 能 达 成 一 项 完 整 的 商 业 结 果 ; ⅲ. 一 项 交 易 的 发 生 取 决 于 其 他 至 少 一 项 交 易 的 发 生 ; ⅳ. 一 项 交 易 单 独 看 是 不 经 济 的, 但 是 和 其 他 交 易 一 并 考 虑 时 是 经 济 的 处 置 对 子 公 司 股 权 投 资 直 至 丧 失 控 制 权 的 各 项 交 易 属 于 一 揽 子 交 易 的, 本 公 司 将 各 项 交 易 作 为 一 项 处 置 子 公 司 并 丧 失 控 制 权 的 交 易 进 行 会 计 处 理 ; 但 是, 在 丧 失 控 制 权 之 前 每 一 次 处 置 价 款 与 处 置 投 资 对 应 的 享 有 该 子 公 司 净 资 产 份 额 的 差 额, 在 合 并 财 务 报 表 中 确 认 为 其 他 综 合 收 益, 在 丧 失 控 制 权 时 一 并 转 入 丧 失 控 制 权 当 期 的 损 益 处 置 对 子 公 司 股 权 投 资 直 至 丧 失 控 制 权 的 各 项 交 易 不 属 于 一 揽 子 交 易 的, 在 丧 失 控 制 权 之 前, 按 不 丧 失 控 制 权 的 情 况 下 部 分 处 置 对 子 公 司 的 股 权 投 资 的 相 关 政 策 进 行 会 计 处 理 ; 在 丧 失 控 制 权 时, 按 处 置 子 公 司 一 般 处 理 方 法 进 行 会 计 处 理 1-1-250
3 购 买 子 公 司 少 数 股 权 本 公 司 因 购 买 少 数 股 权 新 取 得 的 长 期 股 权 投 资 与 按 照 新 增 持 股 比 例 计 算 应 享 有 子 公 司 自 购 买 日 ( 或 合 并 日 ) 开 始 持 续 计 算 的 净 资 产 份 额 之 间 的 差 额, 调 整 合 并 资 产 负 债 表 中 的 资 本 公 积 中 的 股 本 溢 价, 资 本 公 积 中 的 股 本 溢 价 不 足 冲 减 的, 调 整 留 存 收 益 4 不 丧 失 控 制 权 的 情 况 下 部 分 处 置 对 子 公 司 的 长 期 股 权 投 资 在 不 丧 失 控 制 权 的 情 况 下 因 部 分 处 置 对 子 公 司 的 长 期 股 权 投 资 而 取 得 的 处 置 价 款 与 处 置 长 期 股 权 投 资 相 对 应 享 有 子 公 司 自 购 买 日 或 合 并 日 开 始 持 续 计 算 的 净 资 产 份 额 之 间 的 差 额, 调 整 合 并 资 产 负 债 表 中 的 资 本 公 积 中 的 股 本 溢 价, 资 本 公 积 中 的 股 本 溢 价 不 足 冲 减 的, 调 整 留 存 收 益 2. 合 并 财 务 报 表 范 围 子 公 司 注 册 地 注 册 资 本 实 收 资 本 经 营 范 围 持 股 比 例 表 决 权 比 例 万 瑞 尔 绵 阳 2,000 万 元 2,000 万 元 襄 阳 精 工 襄 阳 5,000 万 元 500 万 元 3. 报 告 期 合 并 财 务 报 表 范 围 变 化 汽 车 零 部 件 精 密 性 ( 电 ) 配 件 及 机 械 产 品 的 生 产 销 售 可 变 气 门 系 统 产 品 生 产 销 售 100% 100% 60% 60% 2009 年, 公 司 全 资 设 立 绵 阳 万 瑞 尔 汽 车 零 部 件 有 限 公 司, 并 按 照 企 业 会 计 准 则 及 相 关 规 定 将 其 纳 入 合 并 财 务 报 表 范 围 报 告 期 内, 公 司 合 并 报 表 范 围 于 2014 年 新 增 合 并 子 公 司 襄 阳 精 工 2014 年, 公 司 投 资 设 立 襄 阳 富 临 精 工 机 械 有 限 责 任 公 司, 公 司 持 股 60%, 按 照 企 业 会 计 准 则 及 相 关 规 定 将 其 纳 入 合 并 财 务 报 表 范 围 五 报 告 期 内 采 用 的 主 要 会 计 政 策 和 会 计 估 计 ( 一 ) 收 入 1. 销 售 商 品 收 入 公 司 已 将 商 品 所 有 权 上 的 主 要 风 险 和 报 酬 转 移 给 购 买 方 ; 公 司 既 没 有 保 留 与 所 有 权 相 联 系 的 继 续 管 理 权, 也 没 有 对 已 售 出 的 商 品 实 施 有 效 控 制 ; 收 入 的 金 额 能 够 可 靠 地 计 量 ; 相 关 的 经 济 利 益 很 可 能 流 入 企 业 ; 相 关 的 已 发 生 或 将 发 生 的 成 本 能 够 可 靠 地 计 量 时, 确 认 商 品 销 售 收 入 实 现 (1) 公 司 行 业 特 点 1-1-251
公 司 是 国 内 知 名 的 汽 车 动 力 总 成 零 部 件 供 应 商 之 一, 客 户 主 要 为 国 内 各 大 汽 车 制 造 商 或 其 配 套 供 应 商, 目 前, 行 业 具 有 如 下 特 点 : 国 内 各 大 汽 车 制 造 商 或 其 配 套 供 应 商 为 了 降 低 零 部 件 在 存 货 中 的 比 例, 一 般 实 行 零 库 存 管 理, 汽 车 零 部 件 供 应 商 为 了 适 应 客 户 的 要 求, 在 客 户 附 近 租 用 仓 库 储 存 产 品, 以 保 证 及 时 供 货, 客 户 根 据 生 产 计 划 领 用 汽 车 零 部 件 供 应 商 的 产 品, 并 按 照 销 售 合 同 或 供 货 协 议 的 约 定, 按 月 在 固 定 的 结 算 日 核 对 确 认 经 验 收 合 格 并 使 用 的 产 品 数 量 和 金 额, 向 汽 车 零 部 件 供 应 商 发 出 开 票 通 知 书 (2) 公 司 销 售 特 点 公 司 产 品 主 要 由 销 售 部 门 直 接 销 售 给 汽 车 整 车 制 造 商 或 其 配 套 供 应 商 公 司 按 照 客 户 的 生 产 计 划 及 供 货 协 议 组 织 生 产, 根 据 客 户 每 月 传 达 的 订 单 将 产 品 运 送 到 在 客 户 附 近 租 用 的 仓 库 或 约 定 的 第 三 方 物 流 仓 库, 仓 库 根 据 客 户 生 产 需 求 送 货 到 客 户 装 配 生 产 线, 产 品 经 客 户 验 收 合 格 生 产 领 用 后, 客 户 每 月 向 公 司 发 送 开 票 通 知 单, 公 司 核 对 无 误 后 开 具 发 票 (3) 公 司 收 入 确 认 的 具 体 原 则 内 销 主 机 厂 客 户 收 入 确 认 : 按 照 公 司 与 主 机 厂 客 户 签 订 的 供 货 合 同, 通 常 采 用 整 月 落 地 结 算 方 式, 即 主 机 厂 客 户 对 当 月 领 用 并 验 收 合 格 的 产 品 通 常 于 下 月 初 向 公 司 发 出 开 票 通 知 单, 并 在 公 司 给 予 的 信 用 期 内 付 款 结 算, 公 司 于 收 到 客 户 开 票 通 知 单 当 月 按 照 双 方 核 对 一 致 确 认 的 数 量 及 金 额 开 具 发 票 并 确 认 收 入 根 据 行 业 惯 例 及 公 司 销 售 模 式 的 特 点, 公 司 产 品 发 出 经 客 户 验 收 合 格 生 产 领 用 后, 客 户 按 照 约 定 确 认 经 验 收 合 格 并 使 用 的 产 品 数 量 和 金 额, 向 公 司 发 出 开 票 通 知, 此 时 表 明, 公 司 发 出 商 品 所 有 权 上 的 主 要 风 险 和 报 酬 已 经 转 移 给 客 户, 并 且 收 入 的 金 额 能 够 可 靠 计 量, 该 金 额 经 过 客 户 的 认 可, 相 关 的 经 济 利 益 很 可 能 流 入 企 业 因 此, 在 公 司 产 品 已 经 发 出 并 经 客 户 检 验 合 格 领 用 后, 公 司 根 据 客 户 确 认 的 开 票 通 知 单 ( 结 算 通 知 单 ) 开 具 发 票, 确 认 销 售 收 入 内 销 其 他 客 户 收 入 确 认 : 根 据 销 售 合 同 约 定, 按 照 客 户 要 求 发 货, 经 客 户 验 收 确 认 后 开 具 发 票, 并 确 认 销 售 收 入 外 销 出 口 收 入 确 认 : 根 据 出 口 销 售 合 同 约 定, 完 成 出 口 报 关 工 作 并 装 运 发 出 后, 公 司 以 海 关 报 关 单 为 依 据 开 具 出 口 专 用 发 票, 并 确 认 销 售 收 入 发 行 人 会 计 师 认 为, 根 据 行 业 经 营 特 点 公 司 销 售 模 式 及 购 销 合 同 的 规 定 分 析 判 断, 产 品 经 客 户 验 收 合 格 生 产 领 用 后, 公 司 不 再 保 留 与 商 品 所 有 权 相 联 系 1-1-252
的 继 续 管 理 权, 也 不 再 对 售 出 商 品 实 施 有 效 控 制, 表 明 商 品 所 有 权 上 的 主 要 风 险 和 报 酬 已 经 转 移 给 购 货 方 ; 当 客 户 发 出 经 其 确 认 的 开 票 通 知 单, 并 经 公 司 核 对 无 误 后 开 具 发 票, 此 时, 收 入 的 金 额 能 够 可 靠 地 计 量, 该 金 额 也 经 过 客 户 的 认 可, 相 关 的 经 济 利 益 很 可 能 流 入 企 业 ; 因 此, 公 司 以 产 品 经 客 户 检 验 合 格 并 领 用, 公 司 根 据 客 户 确 认 的 开 票 通 知 单 开 具 发 票, 作 为 收 入 的 确 认 时 点 是 恰 当 的, 符 合 收 入 确 认 原 则 保 荐 机 构 认 为, 根 据 行 业 惯 例 发 行 人 销 售 模 式 及 购 销 合 同 的 规 定 分 析 判 断, 产 品 经 客 户 验 收 合 格 生 产 领 用 后, 发 行 人 不 再 保 留 与 商 品 所 有 权 相 联 系 的 继 续 管 理 权, 也 不 再 对 售 出 商 品 实 施 有 效 控 制, 表 明 商 品 所 有 权 上 的 主 要 风 险 和 报 酬 已 经 转 移 给 购 货 方 ; 当 客 户 发 出 经 其 确 认 的 开 票 通 知 单, 并 经 发 行 人 核 对 无 误 后 开 具 发 票, 此 时, 收 入 的 金 额 能 够 可 靠 地 计 量, 该 金 额 也 经 过 客 户 的 认 可, 相 关 的 经 济 利 益 很 可 能 流 入 企 业 ; 因 此, 发 行 人 以 产 品 经 客 户 检 验 合 格 并 领 用, 根 据 客 户 确 认 的 开 票 通 知 单 开 具 发 票, 作 为 收 入 的 确 认 时 点 是 恰 当 的, 符 合 收 入 确 认 原 则, 与 行 业 惯 例 一 致 2. 提 供 劳 务 收 入 在 资 产 负 债 表 日 提 供 劳 务 交 易 的 结 果 能 够 可 靠 估 计 的, 采 用 完 工 百 分 比 法 确 认 提 供 劳 务 收 入 提 供 劳 务 交 易 的 完 工 进 度, 依 据 已 完 工 作 的 测 量 确 定 按 照 已 收 或 应 收 的 合 同 或 协 议 价 款 确 定 提 供 劳 务 收 入 总 额, 但 已 收 或 应 收 的 合 同 或 协 议 价 款 不 公 允 的 除 外 资 产 负 债 表 日 按 照 提 供 劳 务 收 入 总 额 乘 以 完 工 进 度 扣 除 以 前 会 计 期 间 累 计 已 确 认 提 供 劳 务 收 入 后 的 金 额, 确 认 当 期 提 供 劳 务 收 入 ; 同 时, 按 照 提 供 劳 务 估 计 总 成 本 乘 以 完 工 进 度 扣 除 以 前 会 计 期 间 累 计 已 确 认 劳 务 成 本 后 的 金 额, 结 转 当 期 劳 务 成 本 在 资 产 负 债 表 日 提 供 劳 务 交 易 结 果 不 能 够 可 靠 估 计 的, 分 别 下 列 情 况 处 理 : (1) 已 经 发 生 的 劳 务 成 本 预 计 能 够 得 到 补 偿 的, 按 照 已 经 发 生 的 劳 务 成 本 金 额 确 认 提 供 劳 务 收 入, 并 按 相 同 金 额 结 转 劳 务 成 本 (2) 已 经 发 生 的 劳 务 成 本 预 计 不 能 够 得 到 补 偿 的, 将 已 经 发 生 的 劳 务 成 本 计 入 当 期 损 益, 不 确 认 提 供 劳 务 收 入 3. 让 渡 资 产 使 用 权 收 入 让 渡 资 产 使 用 权 在 同 时 满 足 与 交 易 相 关 的 经 济 利 益 很 可 能 流 入 企 业 收 入 的 金 额 能 够 可 靠 地 计 量 时, 分 别 下 列 情 况 确 定 让 渡 资 产 使 用 权 收 入 金 额 : 1-1-253
(1) 利 息 收 入 金 额, 按 照 他 人 使 用 本 企 业 货 币 资 金 的 时 间 和 实 际 利 率 计 算 确 定 (2) 使 用 费 收 入 金 额, 按 照 有 关 合 同 或 协 议 约 定 的 收 费 时 间 和 方 法 计 算 确 定 ( 二 ) 应 收 款 项 1. 应 收 款 项 的 计 量 公 司 对 外 销 售 商 品 或 提 供 劳 务 形 成 的 应 收 债 权, 以 及 公 司 持 有 的 其 他 企 业 的 不 包 括 在 活 跃 市 场 上 有 报 价 的 债 务 工 具 的 债 权, 包 括 应 收 账 款 应 收 票 据 其 他 应 收 款 长 期 应 收 款 等, 以 向 购 货 方 应 收 的 合 同 或 协 议 价 款 作 为 初 始 确 认 金 额 ; 具 有 融 资 性 质 的, 按 其 现 值 进 行 初 始 确 认 收 回 或 处 置 时, 将 取 得 的 价 款 与 该 应 收 款 项 账 面 价 值 之 间 的 差 额 计 入 当 期 损 益 2. 应 收 款 项 坏 账 准 备 (1)2012 年 1 月 1 日 前 : 1 应 收 账 款 坏 账 准 备 A. 单 项 金 额 重 大 并 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 应 收 账 款 : 单 项 金 额 重 大 的 具 体 标 准 为 : 应 收 款 项 余 额 前 五 名, 且 金 额 大 于 200 万 单 项 金 额 重 大 并 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 : 单 独 进 行 减 值 测 试, 按 预 计 未 来 现 金 流 量 现 值 低 于 其 账 面 价 值 的 差 额 计 提 坏 账 准 备, 计 入 当 期 损 益 若 上 述 单 独 测 试 未 发 生 减 值, 则 将 其 归 入 相 应 组 合 计 提 坏 账 准 备 B. 按 组 合 计 提 坏 账 准 备 的 应 收 账 款 : 确 定 组 合 的 依 据 组 合 1 除 应 收 关 联 方 款 项 外, 其 余 款 项 按 照 账 龄 分 组 组 合 2 应 收 关 联 方 的 款 项 按 组 合 计 提 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 组 合 1 账 龄 分 析 法 组 合 2 对 正 常 经 营 的 关 联 方 应 收 款 项 不 计 提 坏 账 准 备, 其 他 情 况 按 单 项 测 试 计 提 组 合 中 采 用 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 账 龄 及 比 例 : 账 龄 计 提 比 例 (%) 信 用 期 内 0 超 过 信 用 期 在 6 个 月 以 内 5 超 过 信 用 期 在 6 个 月 -12 个 月 以 内 10 超 过 信 用 期 在 12 个 月 -24 个 月 以 内 30 超 过 信 用 期 在 24 个 月 以 上 80 C. 单 项 金 额 虽 不 重 大 但 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 应 收 账 款 : 1-1-254
单 项 计 提 坏 账 准 备 的 理 由 : 如 有 客 观 证 据 表 明 预 计 未 来 现 金 流 量 现 值 低 于 账 面 价 值 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 : 根 据 其 未 来 现 金 流 量 现 值 低 于 其 账 面 价 值 的 差 额, 确 认 减 值 损 失, 计 提 坏 账 准 备 单 独 测 试 未 发 生 减 值 的 应 收 款 项, 并 入 账 龄 分 析 法 组 合 计 提 坏 账 准 备 2 其 他 应 收 款 坏 账 准 备 2011 年 其 他 应 收 款 坏 账 准 备 计 提 方 法 : 按 组 合 计 提 坏 账 准 备 的 其 他 应 收 款 : 确 定 组 合 的 依 据 组 合 1 单 项 金 额 大 于 50 万 押 金 保 证 金 组 合 2 除 组 合 1 以 外 的 其 他 应 收 款 项 按 组 合 计 提 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 组 合 1 个 别 认 定 法 组 合 2 账 龄 分 析 法 组 合 中, 采 用 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 账 龄 及 比 例 : 账 龄 计 提 比 例 (%) 6 个 月 以 内 0 6 个 月 -12 个 月 以 内 5 12 个 月 -24 个 月 以 内 10 24 个 月 -36 个 月 以 内 30 36 个 月 以 上 80 (2)2012 年 1 月 1 日 后 : 1 单 项 金 额 重 大 并 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 应 收 款 项 : 单 项 金 额 重 大 的 具 体 标 准 为 : 应 收 款 项 余 额 前 五 名, 且 金 额 大 于 200 万 单 项 金 额 重 大 并 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 : 单 独 进 行 减 值 测 试, 按 预 计 未 来 现 金 流 量 现 值 低 于 其 账 面 价 值 的 差 额 计 提 坏 账 准 备, 计 入 当 期 损 益 若 上 述 单 独 测 试 未 发 生 减 值, 则 将 其 归 入 相 应 组 合 计 提 坏 账 准 备 2 按 组 合 计 提 坏 账 准 备 的 应 收 款 项 : 确 定 组 合 的 依 据 组 合 1 除 应 收 关 联 方 款 项 外, 其 余 款 项 按 照 账 龄 分 组 组 合 2 应 收 关 联 方 的 款 项 按 组 合 计 提 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 组 合 1 账 龄 分 析 法 组 合 2 个 别 认 定 组 合 中 采 用 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 账 龄 及 比 例 : 账 龄 应 收 账 款 计 提 比 例 (%) 其 他 应 收 款 计 提 比 例 (%) 1-1-255
1 年 以 内 ( 含 1 年 ) 5 5 1-2 年 10 10 2 3 年 30 30 3-4 年 50 50 4 5 年 80 80 5 年 以 上 100 100 3 单 项 金 额 虽 不 重 大 但 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 应 收 账 款 : 单 项 计 提 坏 账 准 备 的 理 由 : 如 有 客 观 证 据 表 明 预 计 未 来 现 金 流 量 现 值 低 于 账 面 价 值 坏 账 准 备 的 计 提 方 法 : 根 据 其 未 来 现 金 流 量 现 值 低 于 其 账 面 价 值 的 差 额, 确 认 减 值 损 失, 计 提 坏 账 准 备 单 独 测 试 未 发 生 减 值 的 应 收 款 项, 并 入 账 龄 分 析 法 组 合 计 提 坏 账 准 备 ( 三 ) 存 货 1. 存 货 的 分 类 存 货 分 类 为 : 原 材 料 在 产 品 库 存 商 品 周 转 材 料 等 2. 发 出 存 货 的 计 价 方 法 存 货 发 出 时 按 月 末 一 次 加 权 平 均 法 计 价 3. 存 货 可 变 现 净 值 的 确 定 依 据 及 存 货 跌 价 准 备 的 计 提 方 法 期 末 对 存 货 进 行 全 面 清 查 后, 按 存 货 的 成 本 与 可 变 现 净 值 孰 低 提 取 或 调 整 存 货 跌 价 准 备 产 成 品 库 存 商 品 和 用 于 出 售 的 材 料 等 直 接 用 于 出 售 的 商 品 存 货, 在 正 常 生 产 经 营 过 程 中, 以 该 存 货 的 估 计 售 价 减 去 估 计 的 销 售 费 用 和 相 关 税 费 后 的 金 额, 确 定 其 可 变 现 净 值 ; 需 要 经 过 加 工 的 材 料 存 货, 在 正 常 生 产 经 营 过 程 中, 以 所 生 产 的 产 成 品 的 估 计 售 价 减 去 至 完 工 时 估 计 将 要 发 生 的 成 本 估 计 的 销 售 费 用 和 相 关 税 费 后 的 金 额, 确 定 其 可 变 现 净 值 ; 为 执 行 销 售 合 同 或 者 劳 务 合 同 而 持 有 的 存 货, 其 可 变 现 净 值 以 合 同 价 格 为 基 础 计 算, 若 持 有 存 货 的 数 量 多 于 销 售 合 同 订 购 数 量 的, 超 出 部 分 的 存 货 的 可 变 现 净 值 以 一 般 销 售 价 格 为 基 础 计 算 期 末 按 照 单 个 存 货 项 目 计 提 存 货 跌 价 准 备 ; 但 对 于 数 量 繁 多 单 价 较 低 的 存 货, 按 照 存 货 类 别 计 提 存 货 跌 价 准 备 ; 与 在 同 一 地 区 生 产 和 销 售 的 产 品 系 列 相 关 具 有 相 同 或 类 似 最 终 用 途 或 目 的, 且 难 以 与 其 他 项 目 分 开 计 量 的 存 货, 则 合 并 计 提 存 货 跌 价 准 备 以 前 减 记 存 货 价 值 的 影 响 因 素 已 经 消 失 的, 减 记 的 金 额 予 以 恢 复, 并 在 原 已 1-1-256
计 提 的 存 货 跌 价 准 备 金 额 内 转 回, 转 回 的 金 额 计 入 当 期 损 益 4. 存 货 的 盘 存 制 度 采 用 永 续 盘 存 制 5. 低 值 易 耗 品 和 包 装 物 的 摊 销 方 法 (1) 低 值 易 耗 品 采 用 一 次 转 销 法 (2) 包 装 物 采 用 一 次 转 销 法 ( 四 ) 长 期 股 权 投 资 1. 投 资 成 本 确 定 (1) 企 业 合 并 形 成 的 长 期 股 权 投 资 同 一 控 制 下 的 企 业 合 并 : 公 司 以 支 付 现 金 转 让 非 现 金 资 产 或 承 担 债 务 方 式 以 及 以 发 行 权 益 性 证 券 作 为 合 并 对 价 的, 在 合 并 日 按 照 取 得 被 合 并 方 所 有 者 权 益 在 最 终 控 制 方 合 并 财 务 报 表 中 的 账 面 价 值 的 份 额 作 为 长 期 股 权 投 资 的 初 始 投 资 成 本 长 期 股 权 投 资 初 始 投 资 成 本 与 支 付 现 金 转 让 的 非 现 金 资 产 所 承 担 债 务 账 面 价 值 以 及 发 行 股 份 的 面 值 总 额 之 间 的 差 额, 调 整 资 本 公 积 中 的 股 本 溢 价 ; 资 本 公 积 中 的 股 本 溢 价 不 足 冲 减 的, 调 整 留 存 收 益 因 追 加 投 资 等 原 因 能 够 对 同 一 控 制 下 的 被 投 资 单 位 实 施 控 制 的, 在 合 并 日 根 据 合 并 后 应 享 有 被 合 并 方 净 资 产 在 最 终 控 制 方 合 并 财 务 报 表 中 的 账 面 价 值 的 份 额, 确 定 长 期 股 权 投 资 的 初 始 投 资 成 本 合 并 日 长 期 股 权 投 资 的 初 始 投 资 成 本, 与 达 到 合 并 前 的 长 期 股 权 投 资 账 面 价 值 加 上 合 并 日 进 一 步 取 得 股 份 新 支 付 对 价 的 账 面 价 值 之 和 的 差 额, 调 整 股 本 溢 价, 股 本 溢 价 不 足 冲 减 的, 冲 减 留 存 收 益 非 同 一 控 制 下 的 企 业 合 并 : 公 司 按 照 购 买 日 确 定 的 合 并 成 本 作 为 长 期 股 权 投 资 的 初 始 投 资 成 本 因 追 加 投 资 等 原 因 能 够 对 非 同 一 控 制 下 的 被 投 资 单 位 实 施 控 制 的, 按 照 原 持 有 的 股 权 投 资 账 面 价 值 加 上 新 增 投 资 成 本 之 和, 作 为 改 按 成 本 法 核 算 的 初 始 投 资 成 本 为 企 业 合 并 而 发 生 的 审 计 法 律 服 务 评 估 咨 询 等 中 介 费 用 以 及 其 他 相 关 管 理 费 用 于 发 生 时 计 入 当 期 损 益 ; 作 为 合 并 对 价 发 行 的 权 益 性 证 券 或 债 务 性 证 券 的 交 易 费 用, 计 入 权 益 性 证 券 或 债 务 性 证 券 的 初 始 确 认 金 额 (2) 其 他 方 式 取 得 的 长 期 股 权 投 资 以 支 付 现 金 方 式 取 得 的 长 期 股 权 投 资, 按 照 实 际 支 付 的 购 买 价 款 作 为 初 始 投 资 成 本 1-1-257
以 发 行 权 益 性 证 券 取 得 的 长 期 股 权 投 资, 按 照 发 行 权 益 性 证 券 的 公 允 价 值 作 为 初 始 投 资 成 本 在 非 货 币 性 资 产 交 换 具 备 商 业 实 质 和 换 入 资 产 或 换 出 资 产 的 公 允 价 值 能 够 可 靠 计 量 的 前 提 下, 非 货 币 性 资 产 交 换 换 入 的 长 期 股 权 投 资 以 换 出 资 产 的 公 允 价 值 和 应 支 付 的 相 关 税 费 确 定 其 初 始 投 资 成 本, 除 非 有 确 凿 证 据 表 明 换 入 资 产 的 公 允 价 值 更 加 可 靠 ; 不 满 足 上 述 前 提 的 非 货 币 性 资 产 交 换, 以 换 出 资 产 的 账 面 价 值 和 应 支 付 的 相 关 税 费 作 为 换 入 长 期 股 权 投 资 的 初 始 投 资 成 本 通 过 债 务 重 组 取 得 的 长 期 股 权 投 资, 其 初 始 投 资 成 本 按 照 公 允 价 值 为 基 础 确 定 2. 后 续 计 量 及 损 益 确 认 (1) 成 本 法 核 算 的 长 期 股 权 投 资 公 司 对 子 公 司 的 长 期 股 权 投 资, 采 用 成 本 法 核 算 除 取 得 投 资 时 实 际 支 付 的 价 款 或 对 价 中 包 含 的 已 宣 告 但 尚 未 发 放 的 现 金 股 利 或 利 润 外, 公 司 按 照 享 有 被 投 资 单 位 宣 告 发 放 的 现 金 股 利 或 利 润 确 认 当 期 投 资 收 益 (2) 权 益 法 核 算 的 长 期 股 权 投 资 对 联 营 企 业 和 合 营 企 业 的 长 期 股 权 投 资, 采 用 权 益 法 核 算 初 始 投 资 成 本 大 于 投 资 时 应 享 有 被 投 资 单 位 可 辨 认 净 资 产 公 允 价 值 份 额 的 差 额, 不 调 整 长 期 股 权 投 资 的 初 始 投 资 成 本 ; 初 始 投 资 成 本 小 于 投 资 时 应 享 有 被 投 资 单 位 可 辨 认 净 资 产 公 允 价 值 份 额 的 差 额, 计 入 当 期 损 益 公 司 按 照 应 享 有 或 应 分 担 的 被 投 资 单 位 实 现 的 净 损 益 和 其 他 综 合 收 益 的 份 额, 分 别 确 认 投 资 收 益 和 其 他 综 合 收 益, 同 时 调 整 长 期 股 权 投 资 的 账 面 价 值 ; 按 照 被 投 资 单 位 宣 告 分 派 的 利 润 或 现 金 股 利 计 算 应 享 有 的 部 分, 相 应 减 少 长 期 股 权 投 资 的 账 面 价 值 ; 对 于 被 投 资 单 位 除 净 损 益 其 他 综 合 收 益 和 利 润 分 配 以 外 所 有 者 权 益 的 其 他 变 动, 调 整 长 期 股 权 投 资 的 账 面 价 值 并 计 入 所 有 者 权 益 在 确 认 应 享 有 被 投 资 单 位 净 损 益 的 份 额 时, 以 取 得 投 资 时 被 投 资 单 位 可 辨 认 净 资 产 的 公 允 价 值 为 基 础, 并 按 照 公 司 的 会 计 政 策 及 会 计 期 间, 对 被 投 资 单 位 的 净 利 润 进 行 调 整 后 确 认 在 持 有 投 资 期 间, 被 投 资 单 位 编 制 合 并 财 务 报 表 的, 以 合 并 财 务 报 表 中 的 净 利 润 其 他 综 合 收 益 和 其 他 所 有 者 权 益 变 动 中 归 属 于 被 投 资 单 位 的 金 额 为 基 础 进 行 核 算 公 司 与 联 营 企 业 合 营 企 业 之 间 发 生 的 未 实 现 内 部 交 易 损 益 按 照 应 享 有 的 比 1-1-258
例 计 算 归 属 于 公 司 的 部 分, 予 以 抵 销, 在 此 基 础 上 确 认 投 资 收 益 与 被 投 资 单 位 发 生 的 未 实 现 内 部 交 易 损 失, 属 于 资 产 减 值 损 失 的, 全 额 确 认 公 司 与 联 营 企 业 合 营 企 业 之 间 发 生 投 出 或 出 售 资 产 的 交 易, 该 资 产 构 成 业 务 的, 按 照 本 节 四 ( 二 ) 五 ( 五 ) 中 披 露 的 相 关 政 策 进 行 会 计 处 理 在 公 司 确 认 应 分 担 被 投 资 单 位 发 生 的 亏 损 时, 按 照 以 下 顺 序 进 行 处 理 : 首 先, 冲 减 长 期 股 权 投 资 的 账 面 价 值 其 次, 长 期 股 权 投 资 的 账 面 价 值 不 足 以 冲 减 的, 以 其 他 实 质 上 构 成 对 被 投 资 单 位 净 投 资 的 长 期 权 益 账 面 价 值 为 限 继 续 确 认 投 资 损 失, 冲 减 长 期 应 收 项 目 等 的 账 面 价 值 最 后, 经 过 上 述 处 理, 按 照 投 资 合 同 或 协 议 约 定 企 业 仍 承 担 额 外 义 务 的, 按 预 计 承 担 的 义 务 确 认 预 计 负 债, 计 入 当 期 投 资 损 失 被 投 资 单 位 以 后 期 间 实 现 盈 利 的, 公 司 在 扣 除 未 确 认 的 亏 损 分 担 额 后, 按 与 上 述 相 反 的 顺 序 处 理, 减 记 已 确 认 预 计 负 债 的 账 面 余 额 恢 复 其 他 实 质 上 构 成 对 被 投 资 单 位 净 投 资 的 长 期 权 益 及 长 期 股 权 投 资 的 账 面 价 值, 同 时 确 认 投 资 收 益 (3) 长 期 股 权 投 资 的 处 置 处 置 长 期 股 权 投 资, 其 账 面 价 值 与 实 际 取 得 价 款 的 差 额, 计 入 当 期 损 益 采 用 权 益 法 核 算 的 长 期 股 权 投 资, 在 处 置 该 项 投 资 时, 采 用 与 被 投 资 单 位 直 接 处 置 相 关 资 产 或 负 债 相 同 的 基 础, 按 相 应 比 例 对 原 计 入 其 他 综 合 收 益 的 部 分 进 行 会 计 处 理 因 被 投 资 单 位 除 净 损 益 其 他 综 合 收 益 和 利 润 分 配 以 外 的 其 他 所 有 者 权 益 变 动 而 确 认 的 所 有 者 权 益, 按 比 例 结 转 入 当 期 损 益 因 处 置 部 分 股 权 投 资 等 原 因 丧 失 了 对 被 投 资 单 位 的 共 同 控 制 或 重 大 影 响 的, 处 置 后 的 剩 余 股 权 改 按 金 融 工 具 确 认 和 计 量 准 则 核 算, 其 在 丧 失 共 同 控 制 或 重 大 影 响 之 日 的 公 允 价 值 与 账 面 价 值 之 间 的 差 额 计 入 当 期 损 益 原 股 权 投 资 因 采 用 权 益 法 核 算 而 确 认 的 其 他 综 合 收 益, 在 终 止 采 用 权 益 法 核 算 时 采 用 与 被 投 资 单 位 直 接 处 置 相 关 资 产 或 负 债 相 同 的 基 础 进 行 会 计 处 理 因 被 投 资 方 除 净 损 益 其 他 综 合 收 益 和 利 润 分 配 以 外 的 其 他 所 有 者 权 益 变 动 而 确 认 的 所 有 者 权 益, 在 终 止 采 用 权 益 法 核 算 时 全 部 转 入 当 期 损 益 因 处 置 部 分 股 权 投 资 等 原 因 丧 失 了 对 被 投 资 单 位 控 制 权 的, 在 编 制 个 别 财 务 报 表 时, 处 置 后 的 剩 余 股 权 能 够 对 被 投 资 单 位 实 施 共 同 控 制 或 重 大 影 响 的, 改 按 权 益 法 核 算, 并 对 该 剩 余 股 权 视 同 自 取 得 时 即 采 用 权 益 法 核 算 进 行 调 整 ; 处 置 后 的 剩 余 股 权 不 能 对 被 投 资 单 位 实 施 共 同 控 制 或 施 加 重 大 影 响 的, 改 按 金 融 工 具 确 1-1-259
认 和 计 量 准 则 的 有 关 规 定 进 行 会 计 处 理, 其 在 丧 失 控 制 之 日 的 公 允 价 值 与 账 面 价 值 间 的 差 额 计 入 当 期 损 益 处 置 的 股 权 是 因 追 加 投 资 等 原 因 通 过 企 业 合 并 取 得 的, 在 编 制 个 别 财 务 报 表 时, 处 置 后 的 剩 余 股 权 采 用 成 本 法 或 权 益 法 核 算 的, 购 买 日 之 前 持 有 的 股 权 投 资 因 采 用 权 益 法 核 算 而 确 认 的 其 他 综 合 收 益 和 其 他 所 有 者 权 益 按 比 例 结 转 ; 处 置 后 的 剩 余 股 权 改 按 金 融 工 具 确 认 和 计 量 准 则 进 行 会 计 处 理 的, 其 他 综 合 收 益 和 其 他 所 有 者 权 益 全 部 结 转 3. 确 定 对 被 投 资 单 位 具 有 共 同 控 制 重 大 影 响 的 依 据 共 同 控 制, 是 指 按 照 相 关 约 定 对 某 项 安 排 所 共 有 的 控 制, 并 且 该 安 排 的 相 关 活 动 必 须 经 过 分 享 控 制 权 的 参 与 方 一 致 同 意 后 才 能 决 策 本 公 司 与 其 他 合 营 方 一 同 对 被 投 资 单 位 实 施 共 同 控 制 且 对 被 投 资 单 位 净 资 产 享 有 权 利 的, 被 投 资 单 位 为 本 公 司 的 合 营 企 业 重 大 影 响, 是 指 对 一 个 企 业 的 财 务 和 经 营 决 策 有 参 与 决 策 的 权 力, 但 并 不 能 够 控 制 或 者 与 其 他 方 一 起 共 同 控 制 这 些 政 策 的 制 定 投 资 企 业 能 够 对 被 投 资 单 位 施 加 重 大 影 响 的, 被 投 资 单 位 为 本 公 司 的 联 营 企 业 4. 减 值 测 试 方 法 及 减 值 准 备 计 提 方 法 于 资 产 负 债 表 日 长 期 股 权 投 资 存 在 减 值 迹 象 的, 进 行 减 值 测 试 对 可 收 回 金 额 低 于 长 期 股 权 投 资 账 面 价 值 的, 计 提 减 值 准 备 长 期 股 权 投 资 减 值 损 失 一 经 确 认, 不 再 转 回 ( 五 ) 合 营 安 排 合 营 安 排 分 为 共 同 经 营 和 合 营 企 业 当 本 公 司 是 合 营 安 排 的 合 营 方, 享 有 该 安 排 相 关 资 产 且 承 担 该 安 排 相 关 负 债 时, 为 共 同 经 营 本 公 司 确 认 与 共 同 经 营 中 利 益 份 额 相 关 的 下 列 项 目, 并 按 照 相 关 企 业 会 计 准 则 的 规 定 进 行 会 计 处 理 : (1) 确 认 本 公 司 单 独 所 持 有 的 资 产, 以 及 按 本 公 司 份 额 确 认 共 同 持 有 的 资 产 ; (2) 确 认 本 公 司 单 独 所 承 担 的 负 债, 以 及 按 本 公 司 份 额 确 认 共 同 承 担 的 负 债 ; (3) 确 认 出 售 本 公 司 享 有 的 共 同 经 营 产 出 份 额 所 产 生 的 收 入 ; 1-1-260
(4) 按 本 公 司 份 额 确 认 共 同 经 营 因 出 售 产 出 所 产 生 的 收 入 ; (5) 确 认 单 独 所 发 生 的 费 用, 以 及 按 本 公 司 份 额 确 认 共 同 经 营 发 生 的 费 用 ( 六 ) 固 定 资 产 1. 固 定 资 产 确 认 条 件 固 定 资 产 指 为 生 产 商 品 提 供 劳 务 出 租 或 经 营 管 理 而 持 有, 并 且 使 用 寿 命 超 过 一 个 会 计 年 度 的 有 形 资 产 固 定 资 产 在 同 时 满 足 下 列 条 件 时 予 以 确 认 : (1) 与 该 固 定 资 产 有 关 的 经 济 利 益 很 可 能 流 入 企 业 ; (2) 该 固 定 资 产 的 成 本 能 够 可 靠 地 计 量 2. 各 类 固 定 资 产 的 折 旧 方 法 固 定 资 产 折 旧 采 用 年 限 平 均 法 分 类 计 提, 根 据 固 定 资 产 类 别 预 计 使 用 寿 命 和 预 计 净 残 值 率 确 定 折 旧 率 融 资 租 赁 方 式 租 入 的 固 定 资 产, 能 合 理 确 定 租 赁 期 届 满 时 将 会 取 得 租 赁 资 产 所 有 权 的, 在 租 赁 资 产 尚 可 使 用 年 限 内 计 提 折 旧 ; 无 法 合 理 确 定 租 赁 期 届 满 时 能 够 取 得 租 赁 资 产 所 有 权 的, 在 租 赁 期 与 租 赁 资 产 尚 可 使 用 年 限 两 者 中 较 短 的 期 间 内 计 提 折 旧 各 类 固 定 资 产 折 旧 年 限 和 年 折 旧 率 如 下 : 类 别 折 旧 年 限 ( 年 ) 预 计 残 值 率 年 折 旧 率 房 屋 建 筑 物 5-30 5.00% 3.17%-19% 运 输 设 备 5 5.00% 19% 电 子 设 备 5-8 5.00% 11.88%-19% 机 械 设 备 5-10 5.00% 9.5%-19% 其 他 设 备 5-8 5.00% 11.88%-19% 3. 固 定 资 产 的 减 值 测 试 方 法 减 值 准 备 计 提 方 法 公 司 在 每 期 末 判 断 固 定 资 产 是 否 存 在 可 能 发 生 减 值 的 迹 象 固 定 资 产 存 在 减 值 迹 象 的, 估 计 其 可 收 回 金 额 可 收 回 金 额 根 据 固 定 资 产 的 公 允 价 值 减 去 处 置 费 用 后 的 净 额 与 固 定 资 产 预 计 未 来 现 金 流 量 的 现 值 两 者 之 间 较 高 者 确 定 当 固 定 资 产 的 可 收 回 金 额 低 于 其 账 面 价 值 的, 将 固 定 资 产 的 账 面 价 值 减 记 至 可 收 回 金 额, 减 记 的 金 额 确 认 为 固 定 资 产 减 值 损 失, 计 入 当 期 损 益, 同 时 计 提 相 应 的 固 定 资 产 减 值 准 备 固 定 资 产 减 值 损 失 确 认 后, 减 值 固 定 资 产 的 折 旧 在 未 来 期 间 作 相 应 调 整, 以 使 该 固 定 资 产 在 剩 余 使 用 寿 命 内, 系 统 地 分 摊 调 整 后 的 固 定 资 产 账 面 价 值 ( 扣 除 1-1-261
预 计 净 残 值 ) 固 定 资 产 的 减 值 损 失 一 经 确 认, 在 以 后 会 计 期 间 不 再 转 回 有 迹 象 表 明 一 项 固 定 资 产 可 能 发 生 减 值 的, 企 业 以 单 项 固 定 资 产 为 基 础 估 计 其 可 收 回 金 额 企 业 难 以 对 单 项 固 定 资 产 的 可 收 回 金 额 进 行 估 计 的, 以 该 固 定 资 产 所 属 的 资 产 组 为 基 础 确 定 资 产 组 的 可 收 回 金 额 4. 融 资 租 入 固 定 资 产 的 认 定 依 据 计 价 方 法 公 司 与 租 赁 方 所 签 订 的 租 赁 协 议 条 款 中 规 定 了 下 列 条 件 之 一 的, 确 认 为 融 资 租 入 资 产 : (1) 租 赁 期 满 后 租 赁 资 产 的 所 有 权 归 属 于 本 公 司 ; (2) 公 司 具 有 购 买 资 产 的 选 择 权, 购 买 价 款 远 低 于 行 使 选 择 权 时 该 资 产 的 公 允 价 值 ; (3) 租 赁 期 占 所 租 赁 资 产 使 用 寿 命 的 大 部 分 ; (4) 租 赁 开 始 日 的 最 低 租 赁 付 款 额 现 值, 与 该 资 产 的 公 允 价 值 不 存 在 较 大 的 差 异 公 司 在 承 租 开 始 日, 将 租 赁 资 产 公 允 价 值 与 最 低 租 赁 付 款 额 现 值 两 者 中 较 低 者 作 为 租 入 资 产 的 入 账 价 值, 将 最 低 租 赁 付 款 额 作 为 长 期 应 付 款 的 入 账 价 值, 其 差 额 作 为 未 确 认 的 融 资 费 ( 七 ) 在 建 工 程 1. 在 建 工 程 的 类 别 在 建 工 程 以 立 项 项 目 分 类 核 算 2. 在 建 工 程 结 转 为 固 定 资 产 的 标 准 和 时 点 在 建 工 程 项 目 按 建 造 该 项 资 产 达 到 预 定 可 使 用 状 态 前 所 发 生 的 全 部 支 出, 作 为 固 定 资 产 的 入 账 价 值 所 建 造 的 固 定 资 产 在 建 工 程 已 达 到 预 定 可 使 用 状 态, 但 尚 未 办 理 竣 工 决 算 的, 自 达 到 预 定 可 使 用 状 态 之 日 起, 根 据 工 程 预 算 造 价 或 者 工 程 实 际 成 本 等, 按 估 计 的 价 值 转 入 固 定 资 产, 并 按 本 公 司 固 定 资 产 折 旧 政 策 计 提 固 定 资 产 的 折 旧, 待 办 理 竣 工 决 算 后, 再 按 实 际 成 本 调 整 原 来 的 暂 估 价 值, 但 不 调 整 原 已 计 提 的 折 旧 额 3. 在 建 工 程 的 减 值 测 试 方 法 减 值 准 备 计 提 方 法 公 司 在 每 期 末 判 断 在 建 工 程 是 否 存 在 可 能 发 生 减 值 的 迹 象 在 建 工 程 存 在 减 值 迹 象 的, 估 计 其 可 收 回 金 额 可 收 回 金 额 根 据 在 建 工 程 的 1-1-262
公 允 价 值 减 去 处 置 费 用 后 的 净 额 与 在 建 工 程 预 计 未 来 现 金 流 量 的 现 值 两 者 之 间 较 高 者 确 定 当 在 建 工 程 的 可 收 回 金 额 低 于 其 账 面 价 值 的, 将 在 建 工 程 的 账 面 价 值 减 记 至 可 收 回 金 额, 减 记 的 金 额 确 认 为 在 建 工 程 减 值 损 失, 计 入 当 期 损 益, 同 时 计 提 相 应 的 在 建 工 程 减 值 准 备 在 建 工 程 的 减 值 损 失 一 经 确 认, 在 以 后 会 计 期 间 不 再 转 回 有 迹 象 表 明 一 项 在 建 工 程 可 能 发 生 减 值 的, 企 业 以 单 项 在 建 工 程 为 基 础 估 计 其 可 收 回 金 额 企 业 难 以 对 单 项 在 建 工 程 的 可 收 回 金 额 进 行 估 计 的, 以 该 在 建 工 程 所 属 的 资 产 组 为 基 础 确 定 资 产 组 的 可 收 回 金 额 ( 八 ) 无 形 资 产 1. 无 形 资 产 的 计 价 方 法 (1) 公 司 取 得 无 形 资 产 时 按 成 本 进 行 初 始 计 量 外 购 无 形 资 产 的 成 本, 包 括 购 买 价 款 相 关 税 费 以 及 直 接 归 属 于 使 该 项 资 产 达 到 预 定 用 途 所 发 生 的 其 他 支 出 购 买 无 形 资 产 的 价 款 超 过 正 常 信 用 条 件 延 期 支 付, 实 质 上 具 有 融 资 性 质 的, 无 形 资 产 的 成 本 以 购 买 价 款 的 现 值 为 基 础 确 定 债 务 重 组 取 得 债 务 人 用 以 抵 债 的 无 形 资 产, 以 该 无 形 资 产 的 公 允 价 值 为 基 础 确 定 其 入 账 价 值, 并 将 重 组 债 务 的 账 面 价 值 与 该 用 以 抵 债 的 无 形 资 产 公 允 价 值 之 间 的 差 额, 计 入 当 期 损 益 ; 在 非 货 币 性 资 产 交 换 具 备 商 业 实 质 且 换 入 资 产 或 换 出 资 产 的 公 允 价 值 能 够 可 靠 计 量 的 前 提 下, 非 货 币 性 资 产 交 换 换 入 的 无 形 资 产 以 换 出 资 产 的 公 允 价 值 为 基 础 确 定 其 入 账 价 值, 除 非 有 确 凿 证 据 表 明 换 入 资 产 的 公 允 价 值 更 加 可 靠 ; 不 满 足 上 述 前 提 的 非 货 币 性 资 产 交 换, 以 换 出 资 产 的 账 面 价 值 和 应 支 付 的 相 关 税 费 作 为 换 入 无 形 资 产 的 成 本, 不 确 认 损 益 以 同 一 控 制 下 的 企 业 吸 收 合 并 方 式 取 得 的 无 形 资 产 按 被 合 并 方 的 账 面 价 值 确 定 其 入 账 价 值 ; 以 非 同 一 控 制 下 的 企 业 吸 收 合 并 方 式 取 得 的 无 形 资 产 按 公 允 价 值 确 定 其 入 账 价 值 内 部 自 行 开 发 的 无 形 资 产, 其 成 本 包 括 : 开 发 该 无 形 资 产 时 耗 用 的 材 料 劳 务 成 本 注 册 费 在 开 发 过 程 中 使 用 的 其 他 专 利 权 和 特 许 权 的 摊 销 以 及 满 足 资 本 化 条 件 的 利 息 费 用, 以 及 为 使 该 无 形 资 产 达 到 预 定 用 途 前 所 发 生 的 其 他 直 接 费 用 (2) 后 续 计 量 1-1-263
在 取 得 无 形 资 产 时 分 析 判 断 其 使 用 寿 命 对 于 使 用 寿 命 有 限 的 无 形 资 产, 在 为 企 业 带 来 经 济 利 益 的 期 限 内 按 直 线 法 摊 销 ; 无 法 预 见 无 形 资 产 为 企 业 带 来 经 济 利 益 期 限 的, 视 为 使 用 寿 命 不 确 定 的 无 形 资 产, 不 予 摊 销 2. 使 用 寿 命 有 限 的 无 形 资 产 的 使 用 寿 命 估 计 情 况 : 项 目 预 计 使 用 寿 命 依 据 土 地 使 用 权 44.25-50 年 可 使 用 年 限 软 件 5 年 预 计 受 益 期 间 专 利 权 5 年 预 计 受 益 期 间 每 期 末, 对 使 用 寿 命 有 限 的 无 形 资 产 的 使 用 寿 命 及 摊 销 方 法 进 行 复 核 经 复 核, 本 报 告 期 末 无 形 资 产 的 使 用 寿 命 及 摊 销 方 法 与 以 前 估 计 未 有 不 同 3. 无 形 资 产 减 值 准 备 的 计 提 对 于 使 用 寿 命 确 定 的 无 形 资 产, 如 有 明 显 减 值 迹 象 的, 期 末 进 行 减 值 测 试 对 于 使 用 寿 命 不 确 定 的 无 形 资 产, 每 期 末 进 行 减 值 测 试 对 无 形 资 产 进 行 减 值 测 试, 估 计 其 可 收 回 金 额 可 收 回 金 额 根 据 无 形 资 产 的 公 允 价 值 减 去 处 置 费 用 后 的 净 额 与 无 形 资 产 预 计 未 来 现 金 流 量 的 现 值 两 者 之 间 较 高 者 确 定 当 无 形 资 产 的 可 收 回 金 额 低 于 其 账 面 价 值 的, 将 无 形 资 产 的 账 面 价 值 减 记 至 可 收 回 金 额, 减 记 的 金 额 确 认 为 无 形 资 产 减 值 损 失, 计 入 当 期 损 益, 同 时 计 提 相 应 的 无 形 资 产 减 值 准 备 无 形 资 产 减 值 损 失 确 认 后, 减 值 无 形 资 产 的 折 耗 或 者 摊 销 费 用 在 未 来 期 间 作 相 应 调 整, 以 使 该 无 形 资 产 在 剩 余 使 用 寿 命 内, 系 统 地 分 摊 调 整 后 的 无 形 资 产 账 面 价 值 ( 扣 除 预 计 净 残 值 ) 无 形 资 产 的 减 值 损 失 一 经 确 认, 在 以 后 会 计 期 间 不 再 转 回 有 迹 象 表 明 一 项 无 形 资 产 可 能 发 生 减 值 的, 公 司 以 单 项 无 形 资 产 为 基 础 估 计 其 可 收 回 金 额 公 司 难 以 对 单 项 资 产 的 可 收 回 金 额 进 行 估 计 的, 以 该 无 形 资 产 所 属 的 资 产 组 为 基 础 确 定 无 形 资 产 组 的 可 收 回 金 额 4. 划 分 公 司 内 部 研 究 开 发 项 目 的 研 究 阶 段 和 开 发 阶 段 具 体 标 准 研 究 阶 段 : 为 获 取 并 理 解 新 的 科 学 或 技 术 知 识 等 而 进 行 的 独 创 性 的 有 计 划 调 查 研 究 活 动 的 阶 段 开 发 阶 段 : 在 进 行 商 业 性 生 产 或 使 用 前, 将 研 究 成 果 或 其 他 知 识 应 用 于 某 项 1-1-264
计 划 或 设 计, 以 生 产 出 新 的 或 具 有 实 质 性 改 进 的 材 料 装 置 产 品 等 活 动 的 阶 段 内 部 研 究 开 发 项 目 研 究 阶 段 的 支 出, 在 发 生 时 计 入 当 期 损 益 5. 开 发 阶 段 支 出 符 合 资 本 化 的 具 体 标 准 内 部 研 究 开 发 项 目 开 发 阶 段 的 支 出, 同 时 满 足 下 列 条 件 时 确 认 为 无 形 资 产 : (1) 完 成 该 无 形 资 产 以 使 其 能 够 使 用 或 出 售 在 技 术 上 具 有 可 行 性 ; (2) 具 有 完 成 该 无 形 资 产 并 使 用 或 出 售 的 意 图 ; (3) 无 形 资 产 产 生 经 济 利 益 的 方 式, 包 括 能 够 证 明 运 用 该 无 形 资 产 生 产 的 产 品 存 在 市 场 或 无 形 资 产 自 身 存 在 市 场, 无 形 资 产 将 在 内 部 使 用 的, 能 够 证 明 其 有 用 性 ; (4) 有 足 够 的 技 术 财 务 资 源 和 其 他 资 源 支 持, 以 完 成 该 无 形 资 产 的 开 发, 并 有 能 力 使 用 或 出 售 该 无 形 资 产 ; (5) 归 属 于 该 无 形 资 产 开 发 阶 段 的 支 出 能 够 可 靠 地 计 量 ( 九 ) 借 款 费 用 1. 借 款 费 用 资 本 化 的 确 认 原 则 借 款 费 用, 包 括 借 款 利 息 折 价 或 者 溢 价 的 摊 销 辅 助 费 用 以 及 因 外 币 借 款 而 发 生 的 汇 兑 差 额 等 公 司 发 生 的 借 款 费 用, 可 直 接 归 属 于 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 的 购 建 或 者 生 产 的, 予 以 资 本 化, 计 入 相 关 资 产 成 本 ; 其 他 借 款 费 用, 在 发 生 时 根 据 其 发 生 额 确 认 为 费 用, 计 入 当 期 损 益 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产, 是 指 需 要 经 过 相 当 长 时 间 的 购 建 或 者 生 产 活 动 才 能 达 到 预 定 可 使 用 或 者 可 销 售 状 态 的 固 定 资 产 投 资 性 房 地 产 和 存 货 等 资 产 借 款 费 用 同 时 满 足 下 列 条 件 时 开 始 资 本 化 : (1) 资 产 支 出 已 经 发 生, 资 产 支 出 包 括 为 购 建 或 者 生 产 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 而 以 支 付 现 金 转 移 非 现 金 资 产 或 者 承 担 带 息 债 务 形 式 发 生 的 支 出 ; (2) 借 款 费 用 已 经 发 生 ; (3) 为 使 资 产 达 到 预 定 可 使 用 或 者 可 销 售 状 态 所 必 要 的 购 建 或 者 生 产 活 动 已 经 开 始 2. 借 款 费 用 资 本 化 期 间 资 本 化 期 间, 指 从 借 款 费 用 开 始 资 本 化 时 点 到 停 止 资 本 化 时 点 的 期 间, 借 款 费 用 暂 停 资 本 化 的 期 间 不 包 括 在 内 1-1-265
当 购 建 或 者 生 产 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 达 到 预 定 可 使 用 或 者 可 销 售 状 态 时, 借 款 费 用 停 止 资 本 化 当 购 建 或 者 生 产 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 中 部 分 项 目 分 别 完 工 且 可 单 独 使 用 时, 该 部 分 资 产 借 款 费 用 停 止 资 本 化 购 建 或 者 生 产 的 资 产 的 各 部 分 分 别 完 工, 但 必 须 等 到 整 体 完 工 后 才 可 使 用 或 可 对 外 销 售 的, 在 该 资 产 整 体 完 工 时 停 止 借 款 费 用 资 本 化 3. 暂 停 资 本 化 期 间 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 在 购 建 或 生 产 过 程 中 发 生 的 非 正 常 中 断 且 中 断 时 间 连 续 超 过 3 个 月 的, 则 借 款 费 用 暂 停 资 本 化 ; 该 项 中 断 如 是 所 购 建 或 生 产 的 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 达 到 预 定 可 使 用 状 态 或 者 可 销 售 状 态 必 要 的 程 序, 则 借 款 费 用 继 续 资 本 化 在 中 断 期 间 发 生 的 借 款 费 用 确 认 为 当 期 损 益, 直 至 资 产 的 购 建 或 者 生 产 活 动 重 新 开 始 后 借 款 费 用 继 续 资 本 化 4. 借 款 费 用 资 本 化 金 额 的 计 算 方 法 对 于 为 购 建 或 者 生 产 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 而 借 入 的 专 门 借 款, 以 专 门 借 款 当 期 实 际 发 生 的 借 款 费 用, 减 去 尚 未 动 用 的 借 款 资 金 存 入 银 行 取 得 的 利 息 收 入 或 进 行 暂 时 性 投 资 取 得 的 投 资 收 益 后 的 金 额, 来 确 定 借 款 费 用 的 资 本 化 金 额 对 于 为 购 建 或 者 生 产 符 合 资 本 化 条 件 的 资 产 而 占 用 的 一 般 借 款, 根 据 累 计 资 产 支 出 超 过 专 门 借 款 部 分 的 资 产 支 出 加 权 平 均 数 乘 以 所 占 用 一 般 借 款 的 资 本 化 率, 计 算 确 定 一 般 借 款 应 予 资 本 化 的 利 息 金 额 资 本 化 率 根 据 一 般 借 款 加 权 平 均 利 率 计 算 确 定 借 款 存 在 折 价 或 者 溢 价 的, 按 照 实 际 利 率 法 确 定 每 一 会 计 期 间 应 摊 销 的 折 价 或 者 溢 价 金 额, 调 整 每 期 利 息 金 额 ( 十 ) 长 期 待 摊 费 用 长 期 待 摊 费 用 是 指 已 经 发 生 但 应 由 本 期 和 以 后 各 期 负 担 的 分 摊 期 限 在 一 年 以 上 的 各 项 费 用, 按 预 计 受 益 期 间 分 期 平 均 摊 销, 并 以 实 际 支 出 减 去 累 计 摊 销 后 的 净 额 列 示 ( 十 一 ) 政 府 补 助 1. 类 型 政 府 补 助, 是 本 公 司 从 政 府 无 偿 取 得 的 货 币 性 资 产 与 非 货 币 性 资 产 分 为 与 1-1-266
资 产 相 关 的 政 府 补 助 和 与 收 益 相 关 的 政 府 补 助 2. 会 计 处 理 方 法 与 资 产 相 关 的 政 府 补 助, 确 认 为 递 延 收 益, 按 照 所 建 造 或 购 买 的 资 产 使 用 年 限 分 期 计 入 营 业 外 收 入 ; 与 收 益 相 关 的 政 府 补 助, 用 于 补 偿 企 业 以 后 期 间 的 相 关 费 用 或 损 失 的, 取 得 时 确 认 为 递 延 收 益, 在 确 认 相 关 费 用 的 期 间 计 入 当 期 营 业 外 收 入 ; 用 于 补 偿 企 业 已 发 生 的 相 关 费 用 或 损 失 的, 取 得 时 直 接 计 入 当 期 营 业 外 收 入 ( 十 二 ) 预 计 负 债 公 司 涉 及 诉 讼 债 务 担 保 亏 损 合 同 重 组 事 项 产 品 质 量 三 包 费 时, 如 该 等 事 项 很 可 能 需 要 未 来 以 交 付 资 产 或 提 供 劳 务 其 金 额 能 够 可 靠 计 量 的, 确 认 为 预 计 负 债 1. 预 计 负 债 的 确 认 标 准 与 或 有 事 项 相 关 的 义 务 同 时 满 足 下 列 条 件 时, 本 公 司 确 认 为 预 计 负 债 : (1) 该 义 务 是 公 司 承 担 的 现 时 义 务 ; (2) 履 行 该 义 务 很 可 能 导 致 经 济 利 益 流 出 公 司 ; (3) 该 义 务 的 金 额 能 够 可 靠 地 计 量 ; 2. 预 计 负 债 的 计 量 方 法 公 司 预 计 负 债 按 履 行 相 关 现 时 义 务 所 需 的 支 出 的 最 佳 估 计 数 进 行 初 始 计 量 公 司 在 确 定 最 佳 估 计 数 时, 综 合 考 虑 与 或 有 事 项 有 关 的 风 险 不 确 定 性 和 货 币 时 间 价 值 等 因 素 对 于 货 币 时 间 价 值 影 响 重 大 的, 通 过 对 相 关 未 来 现 金 流 出 进 行 折 现 后 确 定 最 佳 估 计 数 最 佳 估 计 数 分 别 以 下 情 况 处 理 : 所 需 支 出 存 在 一 个 连 续 范 围 ( 或 区 间 ), 且 该 范 围 内 各 种 结 果 发 生 的 可 能 性 相 同 的, 则 最 佳 估 计 数 按 照 该 范 围 的 中 间 值 即 上 下 限 金 额 的 平 均 数 确 定 所 需 支 出 不 存 在 一 个 连 续 范 围 ( 或 区 间 ), 或 虽 然 存 在 一 个 连 续 范 围 但 该 范 围 内 各 种 结 果 发 生 的 可 能 性 不 相 同 的, 如 或 有 事 项 涉 及 单 个 项 目 的, 则 最 佳 估 计 数 按 照 最 可 能 发 生 金 额 确 定 ; 如 或 有 事 项 涉 及 多 个 项 目 的, 则 最 佳 估 计 数 按 各 种 可 能 结 果 及 相 关 概 率 计 算 确 定 公 司 清 偿 预 计 负 债 所 需 支 出 全 部 或 部 分 预 期 由 第 三 方 补 偿 的, 补 偿 金 额 在 基 本 确 定 能 够 收 到 时, 作 为 资 产 单 独 确 认, 确 认 的 补 偿 金 额 不 超 过 预 计 负 债 的 账 面 1-1-267
价 值 公 司 产 品 质 量 三 包 费 按 照 主 营 业 务 收 入 的 0.6% 预 提, 且 各 期 末 预 提 的 三 包 费 余 额 的 上 限 为 近 三 年 主 营 业 务 收 入 合 计 的 0.6%, 超 过 部 分 不 予 计 提 ( 十 三 ) 递 延 所 得 税 资 产 和 递 延 所 得 税 负 债 对 于 可 抵 扣 暂 时 性 差 异 确 认 递 延 所 得 税 资 产, 以 未 来 期 间 很 可 能 取 得 的 用 来 抵 扣 可 抵 扣 暂 时 性 差 异 的 应 纳 税 所 得 额 为 限 对 于 应 纳 税 暂 时 性 差 异, 除 特 殊 情 况 外, 确 认 递 延 所 得 税 负 债 不 确 认 递 延 所 得 税 资 产 或 递 延 所 得 税 负 债 的 特 殊 情 况 包 括 : 商 誉 的 初 始 确 认 ; 除 企 业 合 并 以 外 的 发 生 时 既 不 影 响 会 计 利 润 也 不 影 响 应 纳 税 所 得 额 的 其 他 交 易 或 事 项 当 拥 有 以 净 额 结 算 的 法 定 权 利, 且 意 图 以 净 额 结 算 或 取 得 资 产 清 偿 负 债 同 时 进 行 时, 当 期 所 得 税 资 产 及 当 期 所 得 税 负 债 以 抵 销 后 的 净 额 列 报 当 拥 有 以 净 额 结 算 当 期 所 得 税 资 产 及 当 期 所 得 税 负 债 的 法 定 权 利, 且 递 延 所 得 税 资 产 及 递 延 所 得 税 负 债 是 与 同 一 税 收 征 管 部 门 对 同 一 纳 税 主 体 征 收 的 所 得 税 相 关 或 者 是 对 不 同 的 纳 税 主 体 相 关, 但 在 未 来 每 一 具 有 重 要 性 的 递 延 所 得 税 资 产 及 负 债 转 回 的 期 间 内, 涉 及 的 纳 税 主 体 意 图 以 净 额 结 算 当 期 所 得 税 资 产 和 负 债 或 是 同 时 取 得 资 产 清 偿 负 债 时, 递 延 所 得 税 资 产 及 递 延 所 得 税 负 债 以 抵 销 后 的 净 额 列 报 ( 十 四 ) 重 大 会 计 政 策 和 会 计 估 计 与 可 比 上 市 公 司 比 较 及 变 更 情 况 1. 可 比 上 市 公 司 基 本 情 况 (1) 发 行 人 选 取 可 比 同 行 业 上 市 公 司 的 标 准 1 与 发 行 人 所 处 行 业 主 营 业 务 和 主 要 产 品 相 同 或 相 近 根 据 国 家 统 计 局 2011 年 颁 布 的 国 民 经 济 行 业 分 类, 发 行 人 所 处 行 业 属 于 (C366) 制 造 业 中 的 汽 车 零 部 件 及 配 件 制 造 业 发 行 人 主 要 生 产 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 等 产 品, 主 要 应 用 于 汽 车 发 动 机 配 气 机 构, 属 于 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 2 与 发 行 人 生 产 加 工 模 式 及 技 术 水 平 相 同 或 相 近 发 行 人 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 和 销 售, 拥 有 较 强 的 热 处 理 精 密 加 工 测 试 装 配 等 精 密 机 械 加 工 能 力 1-1-268
3 与 发 行 人 资 本 规 模 及 市 场 竞 争 力 相 同 或 相 近 发 行 人 资 本 规 模 较 小, 非 垄 断 型 大 企 业, 但 市 场 竞 争 力 较 强, 在 业 务 与 技 术 方 面 拥 有 核 心 竞 争 力 (2) 发 行 人 选 取 的 可 比 同 行 业 上 市 公 司 与 发 行 人 的 可 比 性 按 照 上 述 标 准, 发 行 人 选 取 了 六 家 上 市 公 司, 可 比 上 市 公 司 的 基 本 情 况 与 发 行 人 的 可 比 性 如 下 : 股 票 代 码 300176.SZ 300258.SZ 002283.SZ 002434.SZ 002448.SZ 002715.SZ 公 司 简 称 鸿 特 精 密 精 锻 科 技 天 润 曲 轴 万 里 扬 中 原 内 配 登 云 股 份 主 营 业 务 开 发 生 产 和 销 售 用 于 汽 车 发 动 机 变 速 箱 及 底 盘 制 造 的 铝 合 金 精 密 压 铸 件 及 其 总 成 汽 车 精 锻 齿 轮 及 其 它 精 密 锻 件 的 研 发 生 产 与 销 售 内 燃 机 曲 轴 的 生 产 与 销 售 轻 卡 变 速 器 中 卡 变 速 器 重 卡 变 速 器 及 客 车 变 速 器 的 研 发 生 产 及 销 售 内 燃 机 气 缸 套 的 生 产 和 销 售 汽 车 发 动 机 进 排 气 门 的 研 发 生 产 与 销 售 1-1-269 主 要 客 户 领 域 乘 用 车 为 主 乘 用 车 为 主 商 用 车 为 主 商 用 车 为 主 商 用 车 为 主, 部 分 乘 用 车 柴 油 机 约 60% 汽 油 机 约 40% 与 发 行 人 的 可 比 性 汽 车 零 部 件 及 配 件 制 造 精 密 机 械 加 工, 与 发 行 人 行 业 相 同 精 密 机 械 加 工 技 术 相 近 产 品 相 近 汽 车 零 部 件 及 配 件 制 造 精 密 机 械 加 工, 与 发 行 人 行 业 相 同 精 密 机 械 加 工 技 术 相 近 汽 车 发 动 机 零 部 件 制 造, 与 发 行 人 行 业 相 同, 并 且 主 要 应 用 于 汽 车 发 动 机, 细 分 行 业 相 同 汽 车 零 部 件 制 造, 与 发 行 人 行 业 相 同 产 品 相 近 汽 车 发 动 机 零 部 件 制 造, 与 发 行 人 行 业 相 同, 并 且 主 要 应 用 于 汽 车 发 动 机, 细 分 行 业 相 同 产 品 相 近 汽 车 发 动 机 零 部 件 制 造, 与 发 行 人 行 业 相 同, 并 且 主 要 应 用 于 汽 车 发 动 机, 细 分 行 业 相 同 产 品 相 近 经 核 查, 保 荐 机 构 认 为 : 发 行 人 选 取 可 比 同 行 业 上 市 公 司 的 标 准 明 确, 所 选 取 可 比 同 行 业 上 市 公 司 与 发 行 人 具 有 较 高 的 可 比 性 异 2. 重 大 会 计 政 策 和 会 计 估 计 与 可 比 上 市 公 司 比 较 情 况 报 告 期 内, 公 司 重 大 会 计 政 策 和 会 计 估 计 与 上 述 可 比 上 市 公 司 不 存 在 较 大 差 3. 会 计 政 策 和 会 计 估 计 变 更 情 况 (1) 会 计 政 策 变 更 根 据 第 二 届 董 事 会 第 七 次 会 议 决 议, 公 司 决 定 对 已 售 出 汽 车 零 部 件 产 品 质 量 保 证 期 内 发 生 的 三 包 索 赔 费 用 的 会 计 政 策 进 行 变 更, 调 整 为 按 质 量 保 证 期 内 预 计 发 生 的 三 包 费 用 预 提 计 入 销 售 当 期 的 费 用, 计 提 金 额 按 照 主 营 业 务 收 入 的 0.6%, 且 各 期 末 预 提 的 三 包 费 余 额 上 限 为 近 三 年 主 营 业 务 收 入 合 计 数 的 0.6% 该 项 会 计 政 策 变 更 自 2014 年 1 月 1 日 开 始 执 行, 并 追 溯 调 整 财 务 报 表 会 计 政 策 变 更 对 报 告 期 内 公 司 利 润 影 响 如 下 :
会 计 政 策 变 更 的 内 容 和 原 因 预 提 三 包 费 审 批 程 序 第 二 届 董 事 会 第 七 次 会 议 (2) 会 计 估 计 变 更 单 位 : 万 元 受 影 响 的 报 表 项 目 名 称 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 2011 年 递 延 所 得 税 资 产 103.78 40.62 41.42 28.12 其 他 应 付 款 - -209.31 - - 预 计 负 债 691.88 480.08 276.14 187.47 未 分 配 利 润 -588.10-207.14-211.25-143.41 盈 余 公 积 - -23.02-23.47-15.93 销 售 费 用 140.19-5.37 88.67 93.11 所 得 税 费 用 -21.03 0.81-13.30-13.97 2012 年 度, 随 着 公 司 销 售 规 模 的 快 速 增 长, 公 司 应 收 账 款 大 幅 增 加, 新 产 品 与 新 客 户 持 续 增 多, 公 司 根 据 形 势 的 变 化 及 未 来 发 展 趋 势, 基 于 谨 慎 性 原 则, 为 客 观 公 正 地 反 映 公 司 的 财 务 状 况 和 经 营 成 果, 提 高 资 产 质 量, 防 范 经 营 风 险, 经 董 事 会 研 究 决 定, 并 参 考 可 比 上 市 公 司 的 坏 账 准 备 计 提 比 例, 调 整 了 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 比 例, 对 应 收 账 款 和 其 他 应 收 款 一 并 进 行 调 整, 按 照 会 计 估 计 变 更 处 理 ( 详 见 本 节 之 四 报 告 期 内 采 用 的 主 要 会 计 政 策 和 会 计 估 计 之 ( 二 ) 应 收 款 项 ) 会 计 估 计 变 更 对 报 告 期 内 公 司 利 润 影 响 如 下 : 会 计 估 计 变 更 的 内 容 和 原 因 应 收 账 款 坏 账 准 备 按 帐 龄 计 提 比 例 变 动 其 他 应 收 款 坏 账 准 备 计 提 会 计 估 计 变 更 审 批 程 序 第 一 届 董 事 会 第 十 七 次 会 议 受 影 响 的 报 表 项 目 名 称 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 应 收 账 款 -503.50-660.60-451.38 递 延 所 得 税 资 产 75.52 99.09 67.71 未 分 配 利 润 -427.97-505.36-345.31 盈 余 公 积 - -56.15-38.37 资 产 减 值 损 失 -157.10 209.22 451.38 所 得 税 费 用 23.57-31.38-67.71 其 他 应 收 款 -2.05-0.99-3.25 递 延 所 得 税 资 产 0.31 0.15 0.49 未 分 配 利 润 -1.74-0.76-2.49 盈 余 公 积 - -0.08-0.28 资 产 减 值 损 失 1.05-2.26 3.25 所 得 税 费 用 -0.16 0.34-0.49 六 发 行 人 执 行 的 税 收 政 策 ( 一 ) 公 司 适 用 的 主 要 税 种 和 税 率 税 率 税 种 计 税 依 据 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 增 值 税 按 税 法 规 定 计 算 的 销 售 货 物 和 应 税 劳 务 收 入 为 基 础 计 算 销 项 税 额, 在 扣 除 当 期 允 许 抵 17% 17% 17% 17% 扣 的 进 项 税 额 后, 差 额 部 分 为 应 交 增 值 税 增 值 税 销 售 废 旧 固 定 资 产 4% 4% 4% 4% 1-1-270
营 业 税 按 应 税 营 业 收 入 计 征 5% 5% 5% 5% 城 市 维 护 建 设 税 按 实 际 缴 纳 的 营 业 税 增 值 税 及 消 费 税 计 征 7% 7% 7% 7% 企 业 所 得 税 ( 富 临 精 工 ) 按 应 纳 税 所 得 额 计 征 15% 15% 15% 15% 企 业 所 得 税 ( 万 瑞 尔 ) 按 应 纳 税 所 得 额 计 征 15% 15% 15% 15% 企 业 所 得 税 ( 襄 阳 精 工 ) 按 应 纳 税 所 得 额 计 征 25% ( 二 ) 税 收 优 惠 1. 根 据 财 政 部 海 关 总 署 国 家 税 务 总 局 关 于 深 入 实 施 西 部 大 开 发 战 略 有 关 税 收 政 策 问 题 的 通 知 ( 财 税 2011 58 号 ) 的 相 关 规 定, 公 司 及 其 子 公 司 万 瑞 尔 2011 年 1 月 1 日 至 2020 年 12 月 31 日 企 业 所 得 税 税 率 为 15% 2. 发 行 人 税 收 优 惠 金 额 税 收 优 惠 占 净 利 润 比 例 报 告 期 内, 与 25% 的 企 业 所 得 税 税 率 相 比, 发 行 人 因 税 收 优 惠 减 免 的 所 得 税 费 用 占 当 年 净 利 润 的 比 例 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 应 交 所 得 税 减 免 金 额 (A) 1,154.53 1,283.24 830.58 541.07 递 延 所 得 税 减 免 金 额 (B) 7.36 153.30 156.14 25.97 所 得 税 费 用 减 免 金 额 (C=A-B) 1,147.17 1,129.93 674.44 515.10 净 利 润 (D) 9,845.55 9,346.80 5,714.25 4,085.70 税 收 优 惠 占 净 利 润 比 例 (E=C/D) 11.65% 12.09% 11.80% 12.61% 分 析 七 分 部 信 息 分 部 信 息 详 细 情 况 见 本 节 十 二 公 司 盈 利 能 力 分 析 之 ( 一 ) 营 业 收 入 八 非 经 常 性 损 益 经 注 册 会 计 师 审 验 的 公 司 非 经 常 性 损 益 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 ( 一 ) 非 流 动 性 资 产 处 置 损 益, 包 括 已 计 提 资 产 减 值 准 备 的 冲 销 部 分 ; ( 二 ) 越 权 审 批, 或 无 正 式 批 准 文 件, 或 偶 发 性 的 税 收 返 还 减 免 ; ( 三 ) 计 入 当 期 损 益 的 政 府 补 助, 但 与 公 司 正 常 经 营 业 务 密 切 相 关, 符 合 国 家 政 策 规 定 按 照 一 定 标 准 定 额 或 定 量 持 续 享 受 的 政 府 补 助 除 外 ; ( 四 ) 计 入 当 期 损 益 的 对 非 金 融 企 业 收 取 的 资 金 占 用 费 ; ( 五 ) 企 业 取 得 子 公 司 联 营 企 业 及 合 营 企 业 的 投 资 成 本 小 于 取 得 投 资 时 应 享 有 被 投 资 单 位 可 辨 认 净 资 产 公 允 价 值 产 生 的 收 益 ; ( 六 ) 非 货 币 性 资 产 交 换 损 益 ; ( 七 ) 委 托 他 人 投 资 或 管 理 资 产 的 损 益 ; 13.16-36.04-15.86-28.63 637.51 205.62 189.51 108.69 1-1-271
( 八 ) 因 不 可 抗 力 因 素, 如 遭 受 自 然 灾 害 而 计 提 的 各 项 资 产 减 值 准 备 ; ( 九 ) 债 务 重 组 损 益 ; ( 十 ) 企 业 重 组 费 用, 如 安 置 职 工 的 支 出 整 合 费 用 等 ; ( 十 一 ) 交 易 价 格 显 失 公 允 的 交 易 产 生 的 超 过 公 允 价 值 部 分 的 损 益 ; ( 十 二 ) 同 一 控 制 下 企 业 合 并 产 生 的 子 公 司 期 初 至 合 并 日 的 当 期 净 损 益 ; ( 十 三 ) 与 公 司 正 常 经 营 业 务 无 关 的 或 有 事 项 产 生 的 损 益 ; ( 十 四 ) 除 同 公 司 正 常 经 营 业 务 相 关 的 有 效 套 期 保 值 业 务 外, 持 有 交 易 性 金 融 资 产 交 易 性 金 融 负 债 产 生 的 公 允 价 值 变 动 损 益, 以 及 处 置 交 易 性 金 融 资 产 交 易 性 金 融 负 债 和 可 供 出 售 金 融 资 产 取 得 的 投 资 收 益 ; ( 十 五 ) 单 独 进 行 减 值 测 试 的 应 收 款 项 减 值 准 备 转 回 ; ( 十 六 ) 对 外 委 托 贷 款 取 得 的 损 益 ; ( 十 七 ) 采 用 公 允 价 值 模 式 进 行 后 续 计 量 的 投 资 性 房 地 产 公 允 价 值 变 动 产 生 的 损 益 ; ( 十 八 ) 根 据 税 收 会 计 等 法 律 法 规 的 要 求 对 当 期 损 益 进 行 一 次 性 调 整 对 当 期 损 益 的 影 响 ; ( 十 九 ) 受 托 经 营 取 得 的 托 管 费 收 入 ; ( 二 十 ) 除 上 述 各 项 之 外 的 其 他 营 业 外 收 入 和 支 出 ; 9.18 8.03 10.86 47.65 ( 二 十 一 ) 其 他 符 合 非 经 常 性 损 益 定 义 的 损 益 项 目 ; ( 二 十 二 ) 少 数 股 东 损 益 的 影 响 数 ; 小 计 659.85 177.61 184.51 127.70 ( 二 十 三 ) 所 得 税 的 影 响 数 ; 98.98 26.64 27.68 19.15 扣 除 少 数 股 东 损 益 和 所 得 税 影 响 后 的 非 经 常 性 损 益 560.87 150.97 156.84 108.54 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 9,845.50 9,346.80 5,714.25 4,085.70 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 9,284.63 9,195.83 5,557.41 3,977.16 非 经 常 性 损 益 净 影 响 数 占 净 利 润 的 比 例 5.70% 1.62% 2.74% 2.66% 注 : 各 非 经 常 性 损 益 项 目 按 税 前 金 额 列 示 九 财 务 指 标 ( 一 ) 基 本 财 务 指 标 财 务 指 标 2014 年 1-9 月 /2014 年 9 月 30 日 2013 年 度 /2013 年 12 月 31 日 2012 年 度 /2012 年 12 月 31 日 2011 年 度 /2011 年 12 月 31 日 流 动 比 率 ( 倍 ) 1.39 1.26 1.19 1.25 速 动 比 率 ( 倍 ) 1.07 0.96 0.90 0.89 资 产 负 债 率 ( 母 公 司 ) 50.88% 55.11% 55.28% 56.88% 资 产 负 债 率 ( 合 并 ) 49.43% 53.99% 55.86% 57.58% 应 收 账 款 周 转 率 ( 次 ) 3.82 4.38 4.13 4.15 存 货 周 转 率 ( 次 ) 3.41 4.79 4.09 3.91 息 税 折 旧 摊 销 前 利 润 ( 万 元 ) 13,847.06 13,360.39 8,134.47 5,626.19 利 息 保 障 倍 数 ( 倍 ) 47.93 23.68 15.47 26.25 每 股 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 ( 元 ) 0.97 1.86 1.30 0.49 每 股 净 现 金 流 量 ( 元 ) 0.55 0.02 0.13 0.17 无 形 资 产 ( 扣 除 土 地 使 用 权 ) 占 净 资 产 比 率 0.20% 0.33% 0.42% 0.29% 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ( 万 元 ) 9,845.50 9,346.80 5,714.25 4,085.70 1-1-272
扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ( 万 元 ) 9,284.63 9,195.83 5,557.41 3,977.16 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 每 股 净 资 产 ( 元 / 股 ) 4.00 6.07 3.99 2.72 注 : 各 项 指 标 计 算 公 式 如 下 : 流 动 比 率 = 流 动 资 产 / 流 动 负 债 速 动 比 率 =( 流 动 资 产 - 存 货 - 预 付 账 款 )/ 流 动 负 债 资 产 负 债 率 = 总 负 债 / 总 资 产 应 收 账 款 周 转 率 = 营 业 收 入 / 应 收 账 款 期 初 期 末 余 额 平 均 值 存 货 周 转 率 = 营 业 成 本 / 存 货 期 初 期 末 余 额 平 均 值 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 每 股 净 资 产 = 归 属 于 母 公 司 所 有 者 权 益 合 计 / 期 末 股 本 总 额 每 股 经 营 活 动 的 现 金 流 量 = 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 / 期 末 股 本 总 额 每 股 净 现 金 流 量 = 现 金 流 量 净 额 / 期 末 股 本 总 额 息 税 折 旧 摊 销 前 利 润 = 税 前 利 润 + 利 息 + 投 资 性 房 地 产 折 旧 摊 销 + 固 定 资 产 折 旧 + 长 期 待 摊 费 用 摊 销 + 无 形 资 产 摊 销 利 息 保 障 倍 数 =( 税 前 利 润 + 利 息 费 用 )/ 利 息 费 用 无 形 资 产 占 净 资 产 比 率 = 扣 除 土 地 使 用 权 的 无 形 资 产 账 面 价 值 / 净 资 产 上 述 计 算 公 式 中 所 涉 及 的 期 末 总 股 本,2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末 分 别 为 4,500 万 股 4,500 万 股 4,500 万 股 和 9,000 万 股 ( 二 ) 净 资 产 收 益 率 和 每 股 收 益 计 算 基 础 期 间 加 权 平 均 每 股 收 益 ( 元 ) 净 资 产 收 益 率 基 本 每 股 收 益 稀 释 每 股 收 益 2011 年 度 40.08% 0.4540 0.4540 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 2012 年 度 37.86% 0.6349 0.6349 2013 年 度 41.31% 1.0385 1.0385 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 2014 年 1-9 月 31.28% 1.0939 1.0939 2011 年 度 39.01% 0.4419 0.4419 2012 年 度 36.82% 0.6175 0.6175 2013 年 度 40.65% 1.0218 1.0218 2014 年 1-9 月 29.50% 1.0316 1.0316 注 : (1) 加 权 平 均 净 资 产 收 益 率 =P0/(E0+NP 2+Ei Mi M0 Ej Mj M0±Ek Mk M0) 其 中 :P0 分 别 对 应 于 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ;NP 为 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ;E0 为 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 期 初 净 资 产 ;Ei 为 报 告 期 发 行 新 股 或 债 转 股 等 新 增 的 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 资 产 ;Ej 为 报 告 期 回 购 或 现 金 分 红 等 减 少 的 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 资 产 ;M0 为 报 告 期 月 份 数 ;Mi 为 新 增 净 资 产 次 月 起 至 报 告 期 期 末 的 累 计 月 数 ; Mj 为 减 少 净 资 产 次 月 起 至 报 告 期 期 末 的 累 计 月 数 ;Ek 为 因 其 他 交 易 或 事 项 引 起 的 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 资 产 增 减 变 动 ;Mk 为 发 生 其 他 净 资 产 增 减 变 动 次 月 起 至 报 告 期 期 末 的 累 计 月 数 (2) 基 本 每 股 收 益 =P0 S S=S0+S1+Si Mi M0 Sj Mj M0-Sk 其 中 :P0 为 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 或 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 普 通 股 股 东 的 净 利 润 ;S 为 发 行 在 外 的 普 通 股 加 权 平 均 数 ;S0 为 期 初 股 份 总 数 ;S1 为 报 告 期 因 公 积 金 转 增 股 本 或 股 票 股 利 分 配 等 增 加 股 份 数 ;Si 为 报 告 期 因 发 行 新 股 或 债 转 股 等 增 加 股 份 数 ;Sj 为 报 告 期 因 回 购 等 减 少 股 份 数 ;Sk 为 报 告 期 缩 股 数 ;M0 报 告 期 月 份 数 ;Mi 为 增 加 股 份 次 月 起 至 报 告 期 期 末 的 累 计 月 数 ;Mj 为 减 少 股 份 次 月 起 至 报 告 期 期 末 的 累 计 月 数 (3) 稀 释 每 股 收 益 =P1/(S0+S1+Si Mi M0 Sj Mj M0 Sk+ 认 股 权 证 股 份 期 权 可 转 换 债 券 等 增 加 的 普 通 股 加 权 平 均 数 ) 其 中,P1 为 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 或 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润, 并 考 虑 稀 释 性 潜 在 普 通 股 对 其 影 响, 按 企 业 会 计 准 则 及 有 关 规 定 进 行 调 整 公 司 在 计 算 稀 释 每 股 收 益 1-1-273
时, 应 考 虑 所 有 稀 释 性 潜 在 普 通 股 对 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 或 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 和 加 权 平 均 股 数 的 影 响, 按 照 其 稀 释 程 度 从 大 到 小 的 顺 序 计 入 稀 释 每 股 收 益, 直 至 稀 释 每 股 收 益 达 到 最 小 值 (4) 因 报 告 期 内 公 司 派 发 股 票 股 利 而 增 加 公 司 总 股 本, 故 根 据 相 关 会 计 准 则 的 规 定 按 最 新 股 本 调 整 并 列 报 最 近 3 年 的 基 本 每 股 收 益 和 稀 释 每 股 收 益 十 期 后 事 项 或 有 事 项 及 其 他 重 要 事 项 ( 一 ) 期 后 事 项 公 司 无 需 要 披 露 的 资 产 负 债 表 日 后 非 调 整 事 项 ( 二 ) 或 有 事 项 截 至 2014 年 9 月 30 日 公 司 未 到 期 已 背 书 的 银 行 承 兑 汇 票 金 额 4,590.25 万 元 ( 三 ) 重 大 承 诺 事 项 1. 抵 押 资 产 情 况 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 流 动 资 金 借 款 总 额 为 4,600 万 元, 公 司 以 其 拥 有 的 机 器 设 备 房 产 土 地 使 用 权 等 提 供 抵 押 担 保, 相 关 抵 押 资 产 情 况 如 下 : (1) 公 司 以 其 拥 有 的 机 器 设 备 ( 经 四 川 宏 伟 资 产 评 估 有 限 责 任 公 司 评 估, 评 估 价 34,512,700.27 元 ) 作 抵 押, 与 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 城 郊 支 行 签 订 最 高 额 为 17,000,000.00 元 的 抵 押 合 同 ( 合 同 编 号 :0300201301103605), 为 公 司 和 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 城 郊 支 行 签 订 的 总 金 额 为 16,000,000.00 元 的 流 动 资 金 借 款 合 同 ( 合 同 编 号 :0300201301103601) 提 供 抵 押 担 保, 借 款 期 限 为 2013 年 12 月 4 日 至 2014 年 12 月 4 日 止 最 高 额 抵 押 合 同 期 限 为 2013 年 12 月 3 日 至 2016 年 12 月 3 日 止 (2) 公 司 以 其 拥 有 的 房 产 ( 权 证 编 号 :0113840 0113839 0113838 0113836 0113844 0113845, 账 面 原 值 7,060,943.77 元 ) 土 地 使 用 权 ( 权 证 编 号 : 绵 城 国 用 (2010) 第 20873 号, 账 面 原 值 3,943,637.62 元 ) 作 抵 押 与 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 城 郊 支 行 签 订 最 高 额 为 17,000,000.00 元 的 抵 押 合 同 ( 合 同 编 号 : 0300201401116061), 为 公 司 和 绵 阳 市 商 业 银 行 股 份 有 限 公 司 城 郊 支 行 签 订 的 总 金 额 为 10,000,000.00 元 的 抵 押 借 款 合 同 ( 合 同 编 号 :2013 年 城 郊 字 第 0090 号 ) 提 供 抵 押 担 保, 借 款 期 限 为 2014 年 8 月 8 日 至 2015 年 8 月 8 日 止 最 高 额 抵 押 合 同 期 限 为 2014 年 7 月 22 日 至 2017 年 7 月 22 日 止 (3) 公 司 以 其 拥 有 的 房 产 ( 权 证 编 号 :0144742 0144743 0144744 0144745, 账 面 原 值 10,140,161.84 元 ) 土 地 使 用 权 ( 权 证 编 号 : 绵 城 国 用 (2011) 第 20583 1-1-274
号 第 20584 号, 账 面 原 值 6,774,966.16 元 ) 作 抵 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 最 高 额 为 12,000,000.00 元 的 抵 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2012 年 抵 字 第 211211R3), 为 12,000,000.00 元 的 流 动 资 金 借 款 合 同 ( 合 同 编 号 :2013 年 绵 字 第 1013310043 号 ) 提 供 抵 押 担 保,2013 年 绵 字 第 1013310043 号 借 款 合 同 期 限 为 2013 年 11 月 19 日 至 2014 年 11 月 18 日 止 2011 年 抵 字 第 211112R5 号 最 高 额 抵 押 合 同 期 限 为 2011 年 12 月 28 日 至 2014 年 12 月 28 日 止, 2012 年 抵 字 第 211211R3 号 最 高 额 抵 押 合 同 期 限 为 2012 年 11 月 8 日 至 2014 年 12 月 28 日 止 (4) 公 司 以 其 拥 有 的 房 产 ( 权 证 编 号 :0144742 0144743 0144744 0144745, 账 面 原 值 10,140,161.84 元 ) 土 地 使 用 权 ( 权 证 编 号 : 绵 城 国 用 (2011) 第 20583 号 第 20584 号, 账 面 原 值 6,774,966.16 元 ) 作 抵 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 最 高 额 为 8,000,000.00 元 的 抵 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2011 年 抵 字 第 211111R5), 为 8,000,000.00 元 的 流 动 资 金 借 款 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 1014310006 号 ) 提 供 抵 押 担 保, 借 款 期 限 为 2014 年 1 月 7 日 至 2015 年 1 月 6 日 止 最 高 额 抵 押 合 同 期 限 为 2011 年 12 月 28 日 至 2014 年 12 月 28 日 止 2. 质 押 资 产 情 况 截 至 2014 年 9 月 30 日, 公 司 正 在 履 行 的 质 押 合 同 6 份, 累 计 已 质 押 给 银 行 的 应 收 票 据 总 额 为 112,560,873.38 元 ( 其 中 44,586,721.28 元 应 收 票 据 已 在 2014 年 9 月 30 日 前 到 期 转 为 银 行 承 兑 汇 票 保 证 金 ), 上 述 质 押 共 取 得 112,560,873.38 元 的 银 行 承 兑 汇 票 相 关 质 押 情 况 如 下 : (1) 公 司 将 其 拥 有 的 银 行 承 兑 汇 票 21,600,000.00 元 质 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 了 21,600,000.00 元 的 质 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310053 号 ), 为 公 司 和 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 的 总 金 额 为 21,600,000.00 元 的 银 行 承 兑 申 请 书 ( 协 议 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310053 号 ) 提 供 质 押 担 保 (2) 公 司 将 其 拥 有 的 银 行 承 兑 汇 票 20,253,873.38 元 质 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 了 20,253,873.38 元 的 质 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310076 号 ), 为 公 司 和 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 的 总 金 额 为 20,253,873.38 元 的 银 行 承 兑 申 请 书 ( 协 议 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310076 号 ) 提 供 质 押 担 保 1-1-275
(3) 公 司 将 其 拥 有 的 银 行 承 兑 汇 票 15,900,000.00 元 质 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 了 15,900,000.00 元 的 质 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310103 号 ), 为 公 司 和 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 的 总 金 额 为 15,900,000.00 元 的 银 行 承 兑 申 请 书 ( 协 议 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310103 号 ) 提 供 质 押 担 保 (4) 公 司 将 其 拥 有 的 银 行 承 兑 汇 票 19,207,000.00 元 质 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 了 19,207,000.00 元 的 质 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310119 号 ), 为 公 司 和 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 的 总 金 额 为 19,207,000.00 元 的 银 行 承 兑 申 请 书 ( 协 议 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310119 号 ) 提 供 质 押 担 保 (5) 公 司 将 其 拥 有 的 银 行 承 兑 汇 票 14,850,000.00 元 质 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 了 14,850,000.00 元 的 质 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310137 号 ), 为 公 司 和 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 的 总 金 额 为 14,850,000.00 元 的 银 行 承 兑 申 请 书 ( 协 议 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310137 号 ) 提 供 质 押 担 保 (6) 公 司 将 其 拥 有 的 银 行 承 兑 汇 票 20,750,000.00 元 质 押 与 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 了 20,750,000.00 元 的 质 押 合 同 ( 合 同 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310144 号 ), 为 公 司 和 招 商 银 行 股 份 有 限 公 司 绵 阳 支 行 签 订 的 总 金 额 为 20,750,000.00 元 的 银 行 承 兑 申 请 书 ( 协 议 编 号 :2014 年 绵 字 第 5014310144 号 ) 提 供 质 押 担 保 ( 三 ) 其 他 重 要 事 项 公 司 无 需 要 披 露 的 其 他 重 要 事 项 十 一 财 务 状 况 分 析 ( 一 ) 资 产 结 构 1. 资 产 总 体 结 构 报 告 期 内 各 年 末 公 司 各 类 资 产 金 额 及 其 占 总 资 产 的 比 例 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 项 目 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 流 动 资 产 46,653.98 65.15% 37,835.28 63.77% 25,707.72 63.22% 20,290.31 70.34% 1-1-276
非 流 动 资 产 24,959.87 34.85% 21,495.73 36.23% 14,956.47 36.78% 8,556.84 29.66% 资 产 总 计 71,613.85 100.00% 59,331.02 100.00% 40,664.20 100.00% 28,847.15 100.00% 2012 年 末 公 司 资 产 总 额 较 上 年 同 期 增 加 了 11,817.04 万 元, 增 长 了 40.96%, 主 要 是 货 币 资 金 应 收 票 据 应 收 账 款 固 定 资 产 无 形 资 产 等 资 产 增 加 所 致 2013 年 末 公 司 资 产 总 额 较 年 初 增 加 18,666.82 万 元, 增 长 了 45.90%, 主 要 是 由 于 固 定 资 产 应 收 账 款 和 应 收 票 据 大 幅 增 长 2014 年 9 月 末 公 司 资 产 总 额 较 年 初 增 加 12,282.84 万 元, 增 长 了 20.70%, 主 要 是 由 于 固 定 资 产 应 收 账 款 和 应 收 票 据 大 幅 增 长 随 着 公 司 业 务 规 模 快 速 增 长 与 经 营 积 累 增 加, 公 司 资 产 总 额 持 续 增 长 报 告 期 内, 公 司 资 产 及 资 产 结 构 变 化 趋 势 如 下 图 : 资 产 及 资 产 结 构 变 化 趋 势 80,000.00 80.00% 70,000.00 60,000.00 50,000.00 70.34% 63.22% 63.77% 21,495.73 65.15% 24,959.87 70.00% 60.00% 50.00% 40,000.00 30,000.00 20,000.00 10,000.00 8,556.84 29.66% 20,290.31 14,956.47 36.78% 36.23% 34.85% 46,653.98 25,707.72 37,835.28 40.00% 30.00% 20.00% 10.00% 0.00 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 2014 年 9 月 末 0.00% 流 动 资 产 非 流 动 资 产 流 动 资 产 占 比 非 流 动 资 产 占 比 通 过 上 图 可 以 看 出, 报 告 期 内, 各 期 末 流 动 资 产 占 资 产 总 额 的 比 例 为 70.34% 63.22% 63.77% 和 65.15%, 各 期 末 流 动 资 产 占 比 维 持 在 60%-70% 公 司 流 动 资 产 占 比 较 高, 与 公 司 将 占 用 较 多 固 定 资 产 的 前 端 毛 坯 成 型 与 粗 加 工 工 序 采 用 外 协 生 产 的 模 式 相 关 2. 流 动 资 产 构 成 及 变 化 报 告 期 内 公 司 流 动 资 产 构 成 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 货 币 资 金 11,563.89 24.79% 5,046.71 13.34% 3,410.48 13.27% 2,378.52 11.72% 应 收 票 据 13,757.49 29.49% 10,118.42 26.74% 6,347.14 24.69% 3,886.46 19.15% 应 收 账 款 10,197.61 21.86% 13,645.91 36.07% 9,590.25 37.30% 7,708.26 37.99% 1-1-277
预 付 款 项 1,232.18 2.64% 715.10 1.89% 282.78 1.10% 18.11 0.09% 其 他 应 收 款 171.62 0.37% 35.91 0.09% 75.66 0.29% 559.84 2.76% 存 货 9,731.18 20.86% 8,273.24 21.87% 6,001.41 23.34% 5,739.12 28.29% 流 动 资 产 合 计 46,653.98 100.00% 37,835.28 100.00% 25,707.72 100.00% 20,290.31 100.00% 2012 年 末 公 司 流 动 资 产 较 上 年 末 增 加 5,417.41 万 元, 增 长 了 26.70%, 主 要 是 随 着 公 司 业 务 规 模 逐 渐 扩 大 致 货 币 资 金 应 收 票 据 和 应 收 账 款 增 加 2013 年 末, 公 司 流 动 资 产 较 上 年 末 增 加 12,127.56 万 元, 增 长 了 47.17%, 各 项 流 动 资 产 均 有 增 长, 其 中 应 收 账 款 较 年 初 增 加 4,055.65 万 元, 增 长 了 42.29% 2014 年 9 月 末, 公 司 流 动 资 产 较 上 年 末 增 加 8,818.69 万 元, 增 长 了 23.31% (1) 货 币 资 金 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 货 币 资 金 余 额 分 别 为 2,378.52 万 元 3,410.48 万 元 5,046.71 万 元 和 11,563.89 万 元, 货 币 资 金 余 额 占 流 动 资 产 比 例 分 别 为 11.72% 13.27% 13.34% 和 24.79% 2010 年 以 来, 受 益 于 汽 车 产 业 的 快 速 发 展, 公 司 经 营 管 理 能 力 及 市 场 拓 展 能 力 大 幅 提 高, 营 业 收 入 大 幅 增 长, 随 着 经 营 活 动 现 金 流 量 的 积 累 及 公 司 资 产 规 模 的 增 长, 公 司 货 币 资 金 余 额 逐 年 增 加 (2) 应 收 票 据 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 应 收 票 据 余 额 分 别 为 3,886.46 万 元 6,347.14 万 元 10,118.42 万 元 和 13,757.49 万 元, 应 收 票 据 余 额 占 流 动 资 产 的 比 例 分 别 为 19.15% 24.69% 26.74% 和 29.49% 2011 年 末 和 2012 年 末 应 收 票 据 余 额 较 上 年 末 均 有 大 幅 增 加, 主 要 是 由 于 两 方 面 : 一 方 面 公 司 从 2011 年 开 始, 采 取 票 据 背 书 转 让 的 方 式 向 供 应 商 支 付 货 款 金 额 比 例 逐 步 减 少, 致 公 司 日 常 保 留 的 应 收 票 据 增 加 ; 另 一 方 面 随 着 公 司 业 务 的 快 速 增 长, 公 司 收 到 客 户 支 付 的 银 行 承 兑 汇 票 金 额 增 加 随 着 公 司 经 营 规 模 的 扩 大, 公 司 收 到 银 行 承 兑 汇 票 票 面 金 额 逐 渐 变 大 由 于 多 数 供 应 商 规 模 较 小, 公 司 收 到 的 银 行 承 兑 汇 票 票 面 金 额 通 常 高 于 日 常 采 购 应 当 支 付 的 金 额, 通 过 银 行 承 兑 汇 票 背 书 转 让 的 方 式 向 供 应 商 支 付 采 购 款 的 难 度 逐 渐 加 大, 为 解 决 上 述 问 题, 公 司 在 2011 年 与 招 商 银 行 开 展 创 新 合 作, 增 加 了 银 行 承 兑 汇 票 拆 分 业 务, 采 用 应 付 票 据 支 付 采 购 款 的 比 例 增 加, 导 致 公 司 在 2011 年 及 2012 年 采 取 票 据 背 书 转 让 的 方 式 向 供 应 商 支 付 货 款 金 额 的 比 例 大 幅 减 少 银 行 承 兑 汇 票 拆 分 业 务 是 商 业 银 行 为 解 决 企 业 大 额 银 行 承 兑 汇 票 支 付 结 算 1-1-278
难 题 而 开 展 的 一 项 创 新 业 务, 操 作 模 式 为 : 企 业 将 手 中 持 有 的 银 行 承 兑 汇 票 质 押 给 开 户 银 行, 开 户 银 行 审 查 后 以 该 企 业 质 押 的 银 行 承 兑 汇 票 额 度 为 依 据, 根 据 企 业 的 申 请 为 该 企 业 重 新 开 立 若 干 小 额 银 行 承 兑 汇 票, 俗 称 银 行 承 兑 汇 票 大 票 拆 小 票, 通 常 票 据 拆 分 的 成 本 低 于 票 据 贴 现 的 成 本 由 于 发 行 人 采 用 了 银 行 承 兑 汇 票 拆 分 业 务, 致 采 取 票 据 背 书 转 让 的 方 式 向 供 应 商 支 付 货 款 金 额 的 比 例 大 幅 减 少, 应 收 票 据 与 应 付 票 据 余 额 均 有 明 显 增 长 应 收 票 据 与 应 付 票 据 余 额 对 比 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 应 收 票 据 13,757.49 10,118.42 6,347.14 3,886.46 应 付 票 据 11,256.09 8,560.29 6,227.50 2,643.00 差 额 ( 应 收 票 据 - 应 付 票 据 ) 2,501.40 1,558.12 119.64 1,243.46 报 告 期 内 公 司 应 收 票 据 分 类 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 种 类 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 银 行 承 兑 汇 票 12,554.79 9,452.62 6,253.04 3,846.56 商 业 承 兑 汇 票 1,202.70 665.80 94.10 39.90 合 计 13,757.49 10,118.42 6,347.14 3,886.46 报 告 期 末, 公 司 应 收 票 据 主 要 为 银 行 承 兑 汇 票, 不 能 兑 付 的 风 险 较 小 (3) 应 收 账 款 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 应 收 账 款 账 面 价 值 分 别 为 7,708.26 万 元 9,590.25 万 元 13,645.91 万 元 和 10,197.61 万 元, 应 收 账 款 账 面 价 值 占 流 动 资 产 的 比 例 分 别 为 37.99% 37.30% 36.07% 和 21.86%, 随 着 公 司 销 售 规 模 的 增 长, 公 司 应 收 账 款 账 面 价 值 逐 年 提 高 1 信 用 政 策 公 司 主 要 客 户 为 国 内 各 大 汽 车 主 机 厂, 客 户 资 金 实 力 较 强, 信 用 状 况 良 好, 公 司 通 常 给 予 其 赊 销 政 策 公 司 为 加 快 资 金 回 笼 速 度, 降 低 客 户 信 用 风 险, 对 赊 销 客 户 信 用 实 行 动 态 管 理, 定 期 对 客 户 信 用 进 行 分 析 评 级, 每 年 初 根 据 对 客 户 的 信 用 评 级 确 定 当 年 可 执 行 赊 销 政 策 的 客 户 名 单, 并 及 时 对 客 户 的 经 营 状 况 货 款 支 付 情 况 进 行 跟 踪 分 析 评 估, 根 据 分 析 评 估 结 果 随 时 调 整 赊 销 客 户 的 信 用 政 策 公 司 对 不 同 客 户 采 取 不 同 的 信 用 政 策, 主 要 根 据 客 户 的 历 史 付 款 周 期 付 款 方 式 等 付 款 情 况 及 客 户 的 资 金 实 力 信 誉 状 况 等 给 予 客 户 延 迟 付 款 的 信 用 期 公 1-1-279
司 主 要 客 户 为 国 内 各 大 汽 车 主 机 厂, 信 用 状 况 良 好, 公 司 给 予 主 要 客 户 的 信 用 期 多 数 为 90 天 左 右, 对 少 数 修 理 修 配 客 户 采 用 预 收 货 款 或 发 货 收 款 的 方 式 报 告 期 内, 公 司 信 用 政 策 维 持 稳 定, 未 发 生 重 大 变 化, 公 司 给 予 主 要 客 户 的 信 用 期 如 下 : 主 要 客 户 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 2014 年 1-9 月 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 江 西 昌 河 铃 木 汽 车 有 限 责 任 公 司 九 江 分 公 司 90 天 90 天 90 天 90 天 120 天 120 天 120 天 120 天 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 公 司 120 天 120 天 120 天 120 天 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 90 天 内 90 天 内 90 天 内 90 天 内 东 风 朝 阳 朝 柴 动 力 有 限 公 司 押 款 40 万 押 款 120 万 押 款 120 万 押 款 61 万 东 风 汽 车 有 限 公 司 东 风 商 用 车 公 司 120 天 内 120 天 内 120 天 内 120 天 内 上 汽 通 用 五 菱 汽 车 股 份 有 限 公 司 收 到 货 款 校 验 一 致 的 发 票 的 下 下 个 月 的 第 二 个 工 作 至 第 二 十 个 工 作 日 之 间 付 款 收 到 货 款 校 验 一 致 的 发 票 的 下 下 个 月 的 第 二 个 工 作 至 第 二 十 个 工 作 日 之 间 付 款 收 到 货 款 校 验 一 致 的 发 票 的 下 下 个 月 的 第 二 个 工 作 至 第 二 十 个 工 作 日 之 间 付 款 收 到 货 款 校 验 一 致 的 发 票 的 下 下 个 月 的 第 二 个 工 作 至 第 二 十 个 工 作 日 之 间 付 款 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 55 天 内 55 天 内 55 天 内 55 天 内 上 海 通 用 东 岳 动 力 总 成 有 限 公 司 55 天 内 55 天 内 55 天 内 55 天 内 绵 阳 新 晨 动 力 机 械 有 限 公 司 90 天 90 天 90 天 90 天 沈 阳 航 天 三 菱 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 30 天 内 30 天 内 30 天 内 30 天 内 神 龙 汽 车 有 限 公 司 60 天 内 60 天 内 60 天 内 60 天 内 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 发 动 机 分 公 司 货 物 实 际 使 用 后 次 月 起 的 第 三 个 月 月 底 前 支 付 货 款 按 账 面 余 额 1/3 滚 动 付 款 开 票 第 二 个 月 付 款 货 物 实 际 使 用 后 次 月 起 的 第 三 个 月 月 底 前 支 付 货 款 按 账 面 余 额 1/3 滚 动 付 款 开 票 第 二 个 月 付 款 货 物 实 际 使 用 后 次 月 起 的 第 三 个 月 月 底 前 支 付 货 款 按 账 面 余 额 1/3 滚 动 付 款 开 票 第 二 个 月 付 款 货 物 实 际 使 用 后 次 月 起 的 第 三 个 月 月 底 前 支 付 货 款 按 账 面 余 额 1/3 滚 动 付 款 开 票 第 二 个 月 付 款 报 告 期 内, 公 司 信 用 政 策 未 发 生 重 大 变 化, 其 中 对 部 分 客 户 根 据 销 售 规 模 回 款 情 况 等 的 变 化, 适 当 调 整 了 信 用 期 2 账 龄 分 析 及 坏 账 准 备 报 告 期 内, 公 司 应 收 账 款 账 龄 及 坏 账 准 备 如 下 : 账 龄 2014 年 9 月 30 日 单 位 : 万 元 账 面 余 额 占 比 坏 账 准 备 余 额 1 年 以 内 10,677.91 99.45% 533.90 1-2 年 59.56 0.55% 5.96 合 计 10,737.47 100.00% 539.85 账 龄 2013 年 12 月 31 日 账 面 余 额 占 比 坏 账 准 备 余 额 1-1-280
1 年 以 内 14,305.98 99.57% 715.30 1-2 年 61.36 0.43% 6.14 合 计 14,367.34 100.00% 721.43 账 龄 2012 年 12 月 31 日 账 面 余 额 占 比 坏 账 准 备 余 额 1 年 以 内 10,068.30 99.72% 503.42 1-2 年 28.18 0.28% 2.82 合 计 10,096.48 100.00% 506.23 账 龄 2011 年 12 月 31 日 账 面 余 额 占 比 坏 账 准 备 余 额 信 用 期 内 7,147.37 92.37% - 超 过 信 用 期 在 6 个 月 以 内 589.38 7.62% 29.47 超 过 信 用 期 在 6 个 月 -12 个 月 以 内 1.09 0.01% 0.11 超 过 信 用 期 在 12 个 月 -24 个 月 以 内 - - 合 计 7,737.84 100.00% 29.58 通 过 上 表 可 以 看 出,2011 年 末 公 司 应 收 账 款 账 龄 结 构 合 理 并 维 持 稳 定, 信 用 期 内 的 应 收 账 款 占 比 超 过 90%, 超 过 信 用 期 的 应 收 账 款 主 要 为 客 户 已 经 开 出 银 行 承 兑 汇 票 或 者 已 经 付 款, 由 于 汇 票 在 途 等 原 因 与 记 账 产 生 的 时 间 性 差 异, 以 及 少 量 客 户 延 期 付 款 超 过 信 用 期 的 应 收 账 款 占 比 较 小, 期 后 收 回 正 常 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 账 龄 在 一 年 以 内 的 应 收 账 款 占 比 超 过 99%, 账 龄 超 过 一 年 的 应 收 账 款 占 比 极 小, 应 收 账 款 收 回 情 况 良 好, 不 存 在 应 收 账 款 长 期 未 收 回 的 情 况, 报 告 期 末 公 司 应 收 账 款 质 量 较 高 报 告 期 内, 公 司 严 格 执 行 坏 账 准 备 计 提 政 策, 根 据 公 司 历 史 应 收 账 款 的 回 收 情 况, 公 司 坏 账 准 备 计 提 政 策 严 谨 适 当 ( 详 见 本 节 十 二 财 务 状 况 分 析 ( 一 ) 资 产 结 构 之 4. 公 司 管 理 层 对 资 产 质 量 的 说 明 ) 3 应 收 账 款 的 主 要 客 户 情 况 报 告 期 末, 公 司 应 收 账 款 前 五 大 客 户 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 9 月 30 日 债 务 人 名 称 占 应 收 账 款 金 额 账 龄 总 额 的 比 例 神 龙 汽 车 有 限 公 司 2,222.41 一 年 以 内 20.70% STANADYNE CORPORATION( 思 达 耐 ) 1,236.25 一 年 以 内 11.51% 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 755.34 一 年 以 内 7.03% 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 ( 含 天 津 分 公 司 徐 水 分 公 司 ) 735.79 一 年 以 内 6.85% 深 圳 市 比 亚 迪 供 应 链 管 理 有 限 公 司 464.28 一 年 以 内 4.32% 合 计 5,414.07 50.42% 公 司 的 主 要 客 户 为 国 内 知 名 汽 车 厂 商 或 其 配 套 供 应 商, 与 公 司 保 持 长 期 稳 定 1-1-281
的 合 作 关 系 报 告 期 内, 公 司 应 收 账 款 主 要 债 务 人 结 构 保 持 稳 定, 主 要 债 务 人 经 营 状 况 正 常 资 金 实 力 较 强 信 用 状 况 良 好, 为 公 司 应 收 账 款 的 及 时 收 回 提 供 有 力 保 障 4 变 动 原 因 分 析 报 告 期 内, 公 司 各 期 末 应 收 账 款 账 面 价 值 分 别 为 7,708.26 万 元 9,590.25 万 元 13,645.91 万 元 和 10,197.61 万 元, 整 体 呈 上 升 趋 势, 主 要 原 因 是 随 着 公 司 销 售 规 模 的 增 长 应 收 账 款 随 之 增 加 报 告 期 内, 公 司 营 业 收 入 逐 年 增 长,2011 年 营 业 收 入 较 2010 年 增 加 4,526.98 万 元, 增 长 了 19.12%;2012 年 营 业 务 收 入 比 上 年 同 期 增 加 了 8,633.71 万 元, 增 长 了 30.62%;2013 年 营 业 务 收 入 比 上 年 同 期 增 加 了 16,773.36 万 元, 增 长 了 45.54%; 2011 年 末 2012 年 末 和 2013 年 末 应 收 账 款 账 面 价 值 分 别 比 上 年 末 增 长 了 32.10% 24.42% 和 42.29%, 应 收 账 款 的 增 长 趋 势 与 公 司 业 务 发 展 规 模 相 匹 配, 应 收 账 款 余 额 保 持 在 合 理 的 水 平 (4) 预 付 款 项 报 告 期 内, 公 司 预 付 款 项 主 要 为 预 付 材 料 款,2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 预 付 款 项 余 额 分 别 为 18.11 万 元 282.78 万 元 715.10 万 元 和 1,232.18 万 元, 占 流 动 资 产 的 比 例 分 别 为 0.09% 1.10% 1.89% 和 2.64% 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 预 付 款 项 余 额 分 别 较 上 年 末 增 加 264.67 万 元 432.32 万 元 和 517.08 万 元, 主 要 为 预 付 钢 材 款 的 增 加 报 告 期 内, 公 司 预 付 款 项 账 龄 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 账 龄 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 账 面 余 额 占 比 账 面 余 额 占 比 账 面 余 额 占 比 账 面 余 额 占 比 1 年 以 内 1,131.94 91.86% 614.91 85.99% 282.60 99.93% 17.25 95.24% 1-2 年 0.06 0.005% 100.00 13.98% 0.19 0.07% 0.86 4.76% 2 至 3 年 100.00 8.12% 0.19 0.03% - - - - 3 年 以 上 0.19 0.02% - - - - - - 合 计 1,232.18 100.00% 715.10 100.00% 282.78 100.00% 18.11 100.00% 报 告 期 内, 公 司 预 付 款 项 的 账 龄 主 要 集 中 在 1 年 以 内, 不 存 在 大 额 长 期 未 结 转 的 预 付 款 项 2014 年 9 月 末, 公 司 预 付 款 项 前 五 名 单 位 如 下 : 单 位 名 称 与 本 公 司 关 系 账 面 余 额 占 预 付 款 项 的 比 例 账 龄 单 位 : 万 元 未 结 算 原 因 1-1-282
斯 穆 - 碧 根 柏 ( 香 港 ) 贸 易 有 限 公 司 材 料 供 应 商 968.83 78.63% 1 年 以 内 预 付 材 料 款 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 中 介 公 司 100.00 8.12% 2-3 年 保 荐 承 销 费 上 海 优 创 信 息 技 术 有 限 公 司 软 件 公 司 34.47 2.80% 1 年 以 内 预 付 软 件 费 国 网 四 川 省 电 力 公 司 绵 阳 供 电 公 司 供 电 公 司 27.70 2.25% 1 年 以 内 预 付 电 费 Arcelor Mittal International Luxembourg( 卢 森 堡 米 塔 尔 ) 正 常 材 料 供 应 商 26.46 2.15% 1 年 以 内 预 付 材 料 款 合 计 1,157.46 93.94% 报 告 期 末, 公 司 预 付 款 项 单 位 主 要 是 公 司 的 材 料 供 应 商, 相 关 材 料 采 购 情 况 (5) 其 他 应 收 款 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 其 他 应 收 款 账 面 价 值 分 别 为 559.84 万 元 75.66 万 元 35.91 万 元 和 171.62 万 元, 占 流 动 资 产 的 比 例 分 别 为 2.76% 0.29% 0.09% 和 0.37% 2011 年 末 公 司 其 他 应 收 款 账 面 价 值 较 2010 年 末 增 加 466.22 万 元, 主 要 系 公 司 于 2011 年 底 支 付 土 地 竞 拍 保 证 金 415.00 万 元 所 致, 上 述 土 地 竞 拍 保 证 金 已 于 2012 年 初 在 土 地 竞 买 成 功 后 转 为 支 付 土 地 购 买 价 款 报 告 期 末, 公 司 其 他 应 收 款 主 要 为 各 项 业 务 押 金 和 备 用 金, 相 关 业 务 进 展 情 况 正 常, 其 他 应 收 款 的 收 回 或 结 转 不 存 在 障 碍 报 告 期 末, 公 司 其 他 应 收 款 账 龄 主 要 在 1 年 以 内, 无 长 期 未 收 回 的 其 他 应 收 款, 公 司 对 其 他 应 收 款 进 行 减 值 测 试 后 并 按 照 账 龄 分 析 法 计 提 了 坏 账 准 备, 其 他 应 收 款 资 产 质 量 较 好 (6) 存 货 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 存 货 账 面 价 值 分 别 为 5,739.12 万 元 6,001.41 万 元 8,273.24 万 元 和 9,731.18 万 元, 占 流 动 资 产 的 比 例 分 别 为 28.29% 23.34% 21.87% 和 20.86%, 报 告 期 内, 公 司 存 货 构 成 如 下 表 所 示 : 项 目 单 位 : 万 元 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 账 面 价 值 占 比 账 面 价 值 占 比 账 面 价 值 占 比 账 面 价 值 占 比 原 材 料 762.71 7.84% 512.87 6.20% 164.65 2.74% 267.96 4.67% 周 转 材 料 284.00 2.92% 221.24 2.67% 53.87 0.90% 79.55 1.39% 在 产 品 631.21 6.49% 223.01 2.70% 322.46 5.37% 309.90 5.40% 库 存 商 品 8,053.25 82.76% 7,316.13 88.43% 5,460.42 90.99% 5,081.72 88.55% 合 计 9,731.18 100.00% 8,273.24 100.00% 6,001.41 100.00% 5,739.12 100.00% 1 存 货 结 构 分 析 1-1-283
公 司 存 货 由 库 存 商 品 在 产 品 原 材 料 ( 含 各 种 坯 料 及 标 准 零 部 件 ) 和 周 转 材 料 构 成, 主 要 为 库 存 商 品 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 库 存 商 品 账 面 价 值 占 存 货 的 比 例 分 别 为 88.55% 90.99% 88.43% 和 82.76%, 库 存 商 品 占 存 货 的 比 例 较 高, 原 因 如 下 : A. 生 产 模 式 决 定 了 存 货 中 原 材 料 和 在 产 品 占 比 较 低, 以 产 成 品 为 主 发 行 人 采 取 专 业 生 产 与 外 协 加 工 相 结 合 的 生 产 方 式, 产 品 的 研 发 设 计 与 热 处 理 精 密 加 工 产 品 装 配 检 测 等 保 证 产 品 质 量 与 竞 争 力 的 关 键 工 序 由 发 行 人 完 成, 毛 坯 成 型 粗 加 工 等 简 单 工 序 由 外 协 厂 商 完 成, 生 产 环 节 紧 密 集 中, 生 产 周 期 较 短, 通 常 产 品 坯 料 从 入 库 至 完 工 的 生 产 周 期 为 7-10 天, 自 动 化 程 度 较 高 的 机 械 挺 柱 从 产 品 坯 料 入 库 至 完 工 的 生 产 周 期 仅 为 4 天 左 右 由 于 原 材 料 及 在 产 品 占 用 额 较 多 的 粗 加 工 生 产 环 节 基 本 采 用 外 协 方 式 完 成, 生 产 周 期 较 短, 决 定 了 发 行 人 存 货 中 原 材 料 与 在 产 品 占 比 较 低, 产 成 品 占 比 较 高 B. 所 处 行 业 地 位 要 求 发 行 人 储 备 较 大 数 量 的 产 成 品 发 行 人 属 于 汽 车 零 部 件 行 业, 销 售 客 户 主 要 为 国 内 各 大 汽 车 主 机 厂 或 其 配 套 供 应 商 按 照 目 前 汽 车 生 产 模 式 与 物 流 管 理 模 式 的 发 展 现 状, 汽 车 整 车 和 主 机 厂 零 部 件 供 应 商 及 原 材 料 企 业 组 成 一 体 化 的 供 应 链 体 系, 大 部 分 汽 车 整 车 和 主 机 厂 采 取 零 库 存 和 及 时 供 货 的 供 应 链 管 理 模 式, 要 求 其 供 应 商 按 照 计 划 订 单 生 产 商 品 并 仓 储 在 指 定 仓 库, 保 证 能 够 及 时 提 货, 供 应 商 为 了 及 时 供 货, 防 止 缺 货 断 货 现 象 的 出 现, 必 须 按 照 常 年 滚 动 订 单 提 前 生 产, 保 持 相 当 数 量 的 产 成 品 以 应 对 主 机 厂 的 日 常 生 产 需 求 较 大 数 量 的 产 成 品 运 输 至 主 机 厂 所 在 地, 并 租 用 主 机 厂 仓 库 或 者 主 机 厂 指 定 的 第 三 方 物 流 公 司 仓 库 存 放, 由 主 机 厂 根 据 生 产 进 度 随 时 取 用 C. 业 务 模 式 的 拓 展 决 定 了 发 行 人 的 存 货 结 构 中 产 成 品 占 比 较 高 发 行 人 一 直 采 取 紧 抓 市 场 和 研 发 做 强 精 密 制 造 的 业 务 模 式, 即 以 市 场 为 导 向, 重 点 抓 住 技 术 研 发 精 密 加 工 装 配 检 测 等 具 有 高 附 加 值 和 核 心 技 术 的 关 键 环 节, 而 对 非 核 心 工 序 等 普 通 生 产 环 节 则 依 托 社 会 化 生 产 协 作, 并 将 下 游 客 户 的 物 流 管 理 模 式 合 理 前 移, 促 进 采 购 材 料 零 库 存 管 理 模 式 向 上 游 供 应 商 或 外 协 厂 商 转 移, 使 发 行 人 在 行 业 物 流 体 系 中 与 下 游 客 户 更 加 紧 密 可 靠 的 产 品 质 量 及 供 货 的 及 时 性, 是 公 司 在 市 场 竞 争 中 的 强 大 优 势 1-1-284
D. 结 算 模 式 增 加 了 产 成 品 占 存 货 的 比 例 按 照 行 业 惯 例 及 发 行 人 与 主 机 厂 客 户 签 订 的 供 货 合 同, 发 行 人 通 常 采 用 整 月 落 地 结 算 方 式, 即 主 机 厂 通 常 在 每 月 初 固 定 日 期 前 对 上 月 领 用 并 验 收 合 格 的 产 品 向 发 行 人 发 出 开 票 通 知 单, 并 在 发 行 人 给 予 的 信 用 期 内 付 款 结 算, 发 行 人 于 收 到 客 户 开 票 通 知 单 当 月 按 照 双 方 核 对 一 致 确 认 的 数 量 及 金 额 开 具 发 票 并 确 认 收 入, 同 时 结 转 成 本 与 行 业 惯 例 相 符 并 一 贯 执 行 的 整 月 落 地 结 算 方 式, 增 加 了 产 成 品 的 账 面 余 额 占 存 货 账 面 余 额 的 比 例 E. 产 品 特 点 需 增 加 公 司 的 总 体 备 货 公 司 拥 有 200 余 种 不 同 种 类 和 型 号 的 发 动 机 精 密 零 部 件 产 品, 由 于 公 司 生 产 具 有 多 品 种 中 小 批 量 的 特 点, 而 且 每 一 型 号 的 产 品 具 有 多 个 组 别 序 列 ( 按 照 精 密 加 工 的 分 组 区 别, 以 便 于 主 机 厂 在 装 配 中 的 无 缝 组 装 配 对 ) 主 机 厂 零 库 存 的 管 理 模 式, 导 致 配 套 企 业 通 常 至 少 需 要 随 时 为 其 准 备 一 个 月 的 在 装 机 库 存 和 一 个 月 的 备 装 机 库 存, 因 而 每 一 零 部 件 供 应 厂 家 配 套 的 零 部 件 品 种 越 多 型 号 越 多 客 户 越 多, 其 需 为 每 一 客 户 预 备 的 不 同 品 种 不 同 型 号 的 存 货 库 存 量 也 越 多 ; 同 时 精 密 零 部 件 产 品 的 多 组 别 序 列, 又 造 成 了 公 司 在 给 主 机 厂 配 套 每 一 型 号 零 部 件 产 品 时 均 必 须 预 备 超 过 主 机 厂 常 用 组 别 的 存 货 相 比 而 言 具 有 多 产 品 多 型 号 多 组 别 序 列 的 零 部 件 供 应 商, 比 单 一 零 部 件 供 应 商 常 年 预 备 的 库 存 量 要 大 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 发 行 人 产 成 品 账 面 价 值 占 存 货 账 面 价 值 的 比 例 分 别 为 88.55% 90.99% 88.43% 和 82.76%, 维 持 一 贯 的 稳 定 性 ; 发 行 人 存 货 周 转 率 和 库 存 商 品 周 转 率 正 常, 产 成 品 占 存 货 的 比 例 较 高 与 发 行 人 的 业 务 模 式 生 产 方 式 结 算 方 式 和 行 业 惯 例 相 一 致, 与 发 行 人 的 生 产 经 营 特 点 相 匹 配 2 存 货 整 体 增 减 变 动 2011 年 末 公 司 存 货 账 面 价 值 较 2010 年 末 增 加 了 1,192.35 万 元, 增 长 26.22%; 2012 年 末 公 司 存 货 账 面 价 值 较 2011 年 末 增 加 了 262.28 万 元, 增 长 4.57%;2013 年 末 公 司 存 货 账 面 价 值 较 年 初 增 加 了 2,271.84 万 元, 增 长 37.86%;2014 年 9 月 末 公 司 存 货 账 面 价 值 较 年 初 增 加 了 1,457.93 万 元, 增 长 17.62% 报 告 期 内, 公 司 存 货 主 要 为 库 存 商 品, 库 存 商 品 的 增 减 变 动 决 定 了 存 货 的 增 减 变 动 3 库 存 商 品 增 减 变 动 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 库 存 商 品 账 面 价 值 分 1-1-285
别 为 5,081.72 万 元 5,460.42 万 元 7,316.13 万 元 和 8,053.25 万 元 ;2011 年 末 库 存 商 品 账 面 价 值 较 2010 年 末 增 加 了 966.97 万 元, 增 长 23.50%;2012 年 末 库 存 商 品 账 面 价 值 较 2011 年 末 增 加 了 378.70 万 元, 增 长 7.45%;2013 年 末 库 存 商 品 账 面 价 值 较 年 初 增 加 了 1,855.70 万 元, 增 长 33.98%;2014 年 9 月 末 公 司 库 存 商 品 账 面 价 值 较 年 初 增 加 了 737.13 万 元, 增 长 10.08% 随 着 公 司 生 产 销 售 规 模 的 持 续 增 长, 报 告 期 各 年 末 库 存 商 品 账 面 价 值 稳 步 增 长, 库 存 商 品 账 面 价 值 分 类 增 减 变 动 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 产 品 类 别 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 金 额 增 长 金 额 增 长 金 额 增 长 金 额 增 长 液 压 挺 柱 2,550.09 12.06% 2,275.68 52.05% 1,496.64 2.64% 1,458.09 19.69% 机 械 挺 柱 2,034.43 3.21% 1,971.11 2.97% 1,914.27 5.80% 1,809.29 5.38% 液 压 张 紧 器 698.44-8.56% 763.84 26.64% 603.18 13.18% 532.93 13.54% 摇 臂 725.22 52.50% 475.56-18.11% 580.72-6.73% 622.60 5.32% 可 变 气 门 系 统 1,724.94 9.93% 1,569.09 142.84% 646.13 13.98% 566.90 1862.99% 喷 嘴 135.20 42.87% 94.63-30.48% 136.12 124.98% 60.51-27.50% 高 压 油 泵 挺 柱 16.83 438.78% 3.12-91.94% 38.73 23.28% 31.42 370.06% 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 168.12 3.08% 163.09 265.44% 44.63 合 计 8,053.25 10.08% 7,316.13 33.98% 5,460.42 7.45% 5,081.72 23.50% 随 着 公 司 研 究 开 发 投 入 加 大, 公 司 陆 续 推 出 了 可 变 气 门 系 统 喷 嘴 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 等 新 产 品, 新 产 品 带 动 了 公 司 收 入 及 库 存 商 品 余 额 同 时 增 加 2011 年 末 库 存 商 品 较 上 年 末 增 长 主 要 因 为 公 司 新 产 品 可 变 气 门 系 统 在 2011 年 开 始 逐 渐 正 式 量 产, 库 存 增 长 明 显 2011 年 末, 随 着 可 变 气 门 系 统 产 品 逐 步 量 产, 库 存 商 品 中 可 变 气 门 系 统 产 品 较 2010 年 末 增 加 538.02 万 元, 占 库 存 商 品 增 长 金 额 的 比 例 为 55.64%, 是 公 司 2011 年 库 存 商 品 增 长 的 最 主 要 因 素 2012 年 末 库 存 商 品 账 面 价 值 较 上 年 末 小 幅 增 长 7.45%, 与 公 司 生 产 销 售 规 模 的 增 长 趋 势 一 致 由 于 公 司 生 产 销 售 规 模 快 速 增 长,2013 年 末 公 司 库 存 商 品 账 面 价 值 较 上 年 末 增 长 33.98%, 其 中 液 压 挺 柱 库 存 账 面 价 值 较 上 年 末 增 加 779.04 万 元, 主 要 为 公 司 对 神 龙 汽 车 配 套 的 液 压 挺 柱 产 品 年 末 库 存 较 上 年 末 增 加 387.91 万 元 ; 可 变 气 门 系 统 高 压 油 泵 泵 壳 产 品 由 于 产 销 规 模 上 量, 期 末 库 存 账 面 价 值 分 别 较 上 年 末 增 加 922.96 万 元 和 118.47 万 元 4 存 货 的 季 节 性 特 征 报 告 期 内, 公 司 每 季 度 末 存 货 与 库 存 商 品 的 账 面 价 值 如 下 : 1-1-286
季 度 ( 末 ) 存 货 单 位 : 万 元 2014 年 度 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 其 中 : 库 存 商 品 存 货 其 中 : 库 存 商 品 存 货 其 中 : 库 存 商 品 存 货 其 中 : 库 存 商 品 一 季 度 末 8,481.24 7,321.72 7,160.04 6,458.53 7,948.35 7,282.38 5,633.03 5,139.31 二 季 度 末 9,193.19 7,876.74 6,992.42 6,317.45 5,998.43 5,640.97 5,292.30 4,935.04 三 季 度 末 9,731.18 8,053.25 7,401.25 6,833.61 5,765.72 5,227.36 5,482.88 4,902.91 四 季 度 末 8,273.24 7,316.13 6,001.41 5,460.42 5,739.12 5,081.72 通 过 上 表 可 以 看 出, 公 司 每 季 度 末 存 货 与 库 存 商 品 账 面 价 值 不 存 在 明 显 的 季 节 性 特 征 2014 年 之 前 年 度, 通 常 由 于 在 一 季 度 与 部 分 客 户 当 年 销 售 价 格 谈 判 尚 未 完 成, 无 法 确 认 当 年 的 销 售 价 格, 因 而 对 客 户 实 际 领 用 的 产 品 无 法 开 具 发 票 确 认 收 入, 待 到 二 季 度 销 售 价 格 谈 判 完 成, 再 按 照 确 定 的 价 格 开 具 发 票 确 认 收 入 虽 然 一 二 季 度 给 客 户 实 际 配 套 的 产 品 数 量 较 均 衡, 但 因 价 格 未 确 定 致 一 季 度 对 部 分 客 户 的 销 售 无 法 确 认 收 入, 因 而 会 出 现 2013 年 及 之 前 年 度 二 季 度 销 售 收 入 较 一 季 度 有 大 幅 增 长 的 情 形, 同 时 一 季 度 末 库 存 商 品 余 额 会 出 现 高 于 二 季 度 的 情 形, 上 述 特 征 在 2012 年 度 尤 其 明 显 报 告 期 内, 随 着 业 务 规 模 的 增 长, 公 司 各 季 末 存 货 余 额 整 体 上 呈 现 上 升 的 趋 势, 公 司 库 存 商 品 账 面 价 值 增 减 变 动 趋 势 图 如 下 : 库 存 商 品 账 面 价 值 季 节 性 趋 势 图 ( 万 元 ) 8,500.00 8,000.00 7,500.00 7,000.00 6,500.00 6,000.00 5,500.00 5,000.00 4,500.00 4,000.00 8,053.25 7,321.72 7,876.74 7,316.13 7,282.38 6,833.61 6,317.45 6,458.53 5,640.97 5,227.36 5,460.42 5,081.72 5,139.31 4,935.04 4,902.91 一 季 度 末 二 季 度 末 三 季 度 末 四 季 度 末 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 2014 年 度 保 荐 机 构 和 发 行 人 会 计 师 认 为 : 发 行 人 存 货 余 额 与 发 行 人 生 产 销 售 情 况 相 关, 存 货 余 额 不 存 在 明 显 的 季 节 性 特 征 5 库 存 商 品 周 转 率 与 可 比 同 行 业 上 市 公 司 比 较 报 告 期 内, 公 司 库 存 商 品 周 转 率 和 存 货 周 转 率 与 同 行 业 上 市 公 司 比 较 如 下 : 公 司 名 称 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 1-1-287
库 存 商 品 周 转 率 存 货 周 转 率 库 存 商 品 周 转 率 存 货 周 转 率 库 存 商 品 周 转 率 存 货 周 转 率 库 存 商 品 周 转 率 存 货 周 转 率 鸿 特 精 密 9.06 3.32 12.11 4.86 9.76 4.90 10.24 4.88 精 锻 科 技 4.64 2.18 6.19 2.87 6.19 2.65 6.30 2.90 天 润 曲 轴 2.65 1.43 3.78 1.92 2.75 1.37 4.82 2.40 万 里 扬 3.90 2.00 5.66 2.84 6.01 2.94 5.21 2.43 中 原 内 配 2.89 1.83 3.63 2.44 3.87 2.58 4.29 2.77 登 云 股 份 2.06 1.13 3.05 1.71 3.61 1.77 4.09 1.97 平 均 值 4.20 1.98 5.74 2.77 5.37 2.70 5.83 2.89 剔 除 鸿 特 精 密 的 平 均 值 3.23 1.71 4.46 2.36 4.49 2.26 4.94 2.49 富 临 精 工 3.99 3.41 5.27 4.79 4.48 4.09 4.23 3.91 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 依 据 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 数 字 测 算 所 得 六 家 可 比 公 司 2014 年 1-9 月 存 货 周 转 率 数 据 来 自 wind,2014 年 1-9 月 库 存 商 品 周 转 率 =2014 年 1-6 月 库 存 商 品 周 转 率 *3/2 存 货 周 转 率 = 营 业 成 本 / 存 货 期 初 期 末 余 额 平 均 值 库 存 商 品 周 转 率 = 主 营 业 务 成 本 / 库 存 商 品 期 初 期 末 余 额 平 均 值 报 告 期, 发 行 人 存 货 周 转 率 高 于 六 家 可 比 上 市 平 均 值, 而 库 存 商 品 周 转 率 低 于 六 家 可 比 上 市 平 均 值 由 于 鸿 特 精 密 自 身 的 原 因 ( 自 2008 年 起 其 对 主 要 客 户 东 风 本 田 发 动 机 的 销 售 及 对 福 特 的 出 口 均 改 由 客 户 直 接 提 货, 减 少 了 其 在 寄 存 仓 及 在 途 存 货 的 数 量 ), 其 存 货 和 库 存 商 品 周 转 率 显 著 高 于 其 他 企 业 如 果 剔 除 鸿 特 精 密 进 行 比 较, 报 告 期, 发 行 人 存 货 周 转 率 高 于 ( 剔 除 鸿 特 精 密 的 ) 五 家 可 比 上 市 公 司 的 平 均 水 平 ; 库 存 商 品 周 转 率 逐 年 提 高,2011 年 和 2012 年 略 低 于 ( 剔 除 鸿 特 精 密 的 ) 五 家 可 比 上 市 公 司 的 平 均 水 平, 而 2013 年 和 2014 年 1-9 月 高 于 ( 剔 除 鸿 特 精 密 的 ) 五 家 可 比 上 市 公 司 的 平 均 水 平 发 行 人 存 货 周 转 率 高 于 六 家 可 比 上 市 平 均 值, 而 库 存 商 品 周 转 率 低 于 六 家 同 行 业 可 比 上 市 公 司 平 均 水 平, 主 要 原 因 是 发 行 人 库 存 商 品 余 额 占 存 货 余 额 的 比 例 远 高 于 六 家 可 比 公 司 的 平 均 水 平 具 体 如 下 表 : 公 司 名 称 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 鸿 特 精 密 33.08% 36.42% 46.36% 54.97% 精 锻 科 技 44.38% 48.93% 43.36% 42.15% 天 润 曲 轴 65.82% 56.19% 45.31% 54.38% 万 里 扬 51.33% 51.86% 48.45% 49.30% 中 原 内 配 66.58% 65.95% 68.38% 64.81% 登 云 股 份 54.92% 59.02% 52.50% 45.41% 平 均 值 52.69% 53.06% 50.73% 51.84% 本 公 司 83.11% 88.57% 91.00% 88.55% 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 依 据 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 数 字 测 算 所 得 六 家 可 比 公 司 2014 年 9 月 30 日 库 存 商 品 余 额 占 存 货 余 额 的 比 例 数 据 暂 未 取 得, 上 表 披 露 的 数 据 为 2014 年 6 月 30 日 数 据 1-1-288
发 行 人 库 存 商 品 占 存 货 比 例 在 90% 左 右, 在 报 告 期 内 基 本 维 持 稳 定 保 荐 机 构 和 发 行 人 会 计 师 认 为 : 发 行 人 存 货 周 转 率 水 平 略 优 于 同 行 业 上 市 公 司 平 均 水 平, 但 是 库 存 商 品 周 转 率 低 于 同 行 业 上 市 公 司 平 均 水 平 库 存 商 品 周 转 率 较 低, 主 要 是 由 于 受 行 业 特 点 发 行 人 自 身 特 点 以 及 发 展 所 处 阶 段 等 因 素 共 同 影 响 导 致 的 发 行 人 产 成 品 金 额 较 高 6 报 告 期 各 期 末 发 出 商 品 金 额 公 司 是 国 内 知 名 的 汽 车 动 力 总 成 零 部 件 供 应 商 之 一, 客 户 主 要 为 国 内 各 大 汽 车 制 造 商 或 其 配 套 供 应 商, 目 前, 国 内 各 大 汽 车 制 造 商 或 其 配 套 供 应 商 为 了 降 低 零 部 件 在 存 货 中 的 比 例, 一 般 实 行 零 库 存 管 理, 公 司 为 了 适 应 客 户 的 要 求, 在 客 户 附 近 租 用 与 主 机 厂 约 定 的 第 三 方 物 流 仓 库 或 者 主 机 厂 物 流 仓 库 储 存 产 品, 以 保 证 及 时 供 货 客 户 根 据 生 产 计 划 领 用 公 司 储 存 在 第 三 方 物 流 仓 库 或 主 机 厂 仓 库 的 产 品, 并 按 照 销 售 合 同 或 供 货 协 议 中 的 约 定, 通 常 采 用 整 月 落 地 结 算 方 式, 即 主 机 厂 客 户 对 当 月 领 用 并 验 收 合 格 的 产 品 通 常 于 下 月 初 向 公 司 发 出 开 票 通 知 单, 并 在 公 司 给 予 的 信 用 期 内 付 款 结 算, 公 司 于 收 到 客 户 开 票 通 知 单 当 月 按 照 双 方 核 对 一 致 确 认 的 数 量 及 金 额 开 具 发 票 并 确 认 收 入 结 转 销 售 成 本 根 据 行 业 惯 例 与 公 司 产 品 销 售 物 流 方 式, 按 照 生 产 完 工 的 产 成 品 所 处 地 点 分 类, 公 司 库 存 商 品 分 为 存 放 于 生 产 厂 区 仓 库 内 的 库 存 商 品 和 生 产 厂 区 仓 库 外 的 已 经 发 出 商 品, 其 中 主 要 为 存 放 于 生 产 厂 区 仓 库 外 的 已 经 发 出 商 品 报 告 期 内, 公 司 库 存 商 品 账 面 余 额 分 类 如 下 : 项 目 单 位 : 万 元 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 账 面 余 额 占 比 账 面 余 额 占 比 账 面 余 额 占 比 账 面 余 额 占 比 库 存 商 品 8,254.43 7,416.58 5,470.67 5,081.72 其 中 : 厂 区 仓 库 内 1,490.59 18.06% 1,051.56 14.18% 360.47 6.59% 805.26 15.85% 厂 区 仓 库 外 已 发 出 商 品 6,763.84 81.94% 6,365.02 85.82% 5,110.20 93.41% 4,276.46 84.15% 保 荐 机 构 和 申 报 会 计 师 认 为, 公 司 库 存 商 品 主 要 为 存 放 于 生 产 厂 区 仓 库 外 的 已 经 发 出 商 品, 与 行 业 物 流 惯 例 一 致 ; 公 司 存 放 于 生 产 厂 区 仓 库 外 的 已 经 发 出 商 品 金 额 与 公 司 业 务 规 模 及 增 长 趋 势 基 本 一 致 7 存 货 跌 价 准 备 公 司 采 用 订 单 驱 动 以 精 密 加 工 环 节 为 主 的 生 产 模 式, 生 产 环 节 紧 密 集 中 生 产 周 期 短, 使 公 司 存 货 以 库 存 商 品 为 主, 原 材 料 在 产 品 和 周 转 材 料 占 存 货 比 1-1-289
例 均 较 低 公 司 客 户 主 要 为 经 营 规 模 大 资 金 实 力 强 信 誉 度 高 的 主 机 厂, 能 够 保 证 对 公 司 库 存 产 品 的 及 时 足 额 采 购 和 货 款 支 付, 存 货 流 转 正 常, 产 品 毛 利 率 维 持 稳 定, 公 司 主 要 产 品 存 在 滞 销 或 跌 价 的 风 险 较 小 2012 年 末, 经 减 值 测 试 后, 公 司 主 要 产 品 不 存 在 减 值 迹 象, 但 部 分 配 件 产 品 ( 垫 片 ) 因 客 户 减 产 致 市 场 需 求 下 降, 根 据 2012 年 的 销 售 情 况 预 计 未 来 无 销 售 价 值, 公 司 对 其 计 提 了 存 货 跌 价 准 备 截 至 2014 年 9 月 末, 公 司 对 存 在 减 值 迹 象 的 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 等 产 品 计 提 了 201.17 万 元 的 存 货 跌 价 准 备 ( 详 见 本 节 之 十 一 财 务 状 况 分 析 ( 一 ) 资 产 结 构 之 4. 公 司 管 理 层 对 资 产 质 量 的 说 明 (4) 存 货 跌 价 准 备 情 况 ) 3. 非 流 动 资 产 构 成 及 变 化 报 告 期 内 公 司 非 流 动 资 产 构 成 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 固 定 资 产 19,073.79 76.42% 17,049.01 79.31% 10,389.80 69.47% 5,944.28 69.47% 在 建 工 程 1,577.46 6.32% 53.44 0.25% 无 形 资 产 2,403.16 9.63% 2,462.54 11.46% 2,499.69 16.71% 1,057.25 12.36% 长 期 待 摊 费 用 113.38 0.45% 231.71 1.08% 294.94 1.97% 91.18 1.07% 递 延 所 得 税 资 产 532.15 2.13% 521.11 2.42% 291.15 1.95% 56.94 0.67% 其 他 非 流 动 资 产 1,259.93 5.05% 1,177.94 5.48% 1,480.89 9.90% 1,407.19 16.45% 非 流 动 资 产 合 计 24,959.87 100.00% 21,495.73 100.00% 14,956.47 100.00% 8,556.84 100.00% 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 非 流 动 资 产 合 计 分 别 为 8,556.84 万 元 14,956.47 万 元 21,495.73 万 元 和 24,959.87 万 元 ;2011 年 末 较 2010 年 末 增 加 2,347.80 万 元, 增 长 了 37.81%;2012 年 末 较 2011 年 末 增 加 6,399.63 万 元, 增 长 了 74.79%;2013 年 末 较 年 初 增 加 6,539.26 万 元, 增 长 了 43.72%;2014 年 9 月 末 较 年 初 增 加 3,464.14 万 元, 增 长 了 16.12% 公 司 各 年 非 流 动 资 产 持 续 增 长 主 要 是 因 为 随 着 公 司 业 务 持 续 增 长, 为 满 足 生 产 需 求, 公 司 陆 续 购 买 了 生 产 设 备 土 地 和 厂 房 等 其 他 长 期 资 产 报 告 期 末, 公 司 非 流 动 资 产 主 要 为 固 定 资 产 无 形 资 产 长 期 待 摊 费 用 递 延 所 得 税 资 产, 占 比 较 大 的 是 固 定 资 产 无 形 资 产 (1) 固 定 资 产 1 固 定 资 产 构 成 报 告 期 内, 公 司 固 定 资 产 构 成 情 况 如 下 : 1-1-290
单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 净 值 占 比 净 值 占 比 净 值 占 比 净 值 占 比 房 屋 及 建 筑 物 1,494.57 7.84% 1,539.37 9.03% 1,599.69 15.40% 1,660.45 27.93% 机 器 设 备 17,200.17 90.18% 15,205.20 89.19% 8,502.41 81.83% 4,170.16 70.15% 运 输 设 备 94.74 0.50% 41.43 0.24% 58.96 0.57% 29.50 0.50% 电 子 设 备 132.71 0.70% 86.23 0.51% 75.85 0.73% 35.92 0.60% 其 他 设 备 151.60 0.79% 176.77 1.04% 152.89 1.47% 48.25 0.81% 合 计 19,073.79 100.00% 17,049.01 100.00% 10,389.80 100.00% 5,944.28 100.00% 报 告 期 末, 公 司 固 定 资 产 详 细 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 固 定 资 产 类 别 折 旧 年 限 原 值 累 计 折 旧 账 面 价 值 成 新 率 使 用 状 态 房 屋 及 建 筑 物 5-30 年 1,835.24 340.67 1,494.57 81.44% 正 常 机 器 设 备 5-10 年 22,394.07 5,193.90 17,200.17 76.81% 正 常 运 输 设 备 5 年 131.22 36.47 94.74 72.20% 正 常 电 子 设 备 5-8 年 205.36 72.65 132.71 64.62% 正 常 其 他 设 备 5-8 年 249.12 97.52 151.60 60.85% 正 常 合 计 24,815.02 5,741.22 19,073.79 76.86% 固 定 资 产 主 要 为 机 器 设 备 房 屋 及 建 筑 物 运 输 设 备 电 子 设 备 和 其 他 设 备, 均 为 公 司 生 产 经 营 所 需 的 资 产 2 固 定 资 产 增 减 变 动 2012 年 末 公 司 固 定 资 产 净 值 较 2011 年 末 增 加 了 4,445.52 万 元 增 长 74.79%, 2013 年 末 公 司 固 定 资 产 净 值 较 年 初 增 加 了 6,659.21 万 元 增 长 64.09%,2014 年 9 月 末 公 司 固 定 资 产 净 值 较 年 初 增 加 了 2,024.79 万 元 增 长 11.88%, 主 要 系 公 司 为 满 足 日 益 增 长 的 生 产 需 求 持 续 增 加 设 备 投 资 所 致 报 告 期 内, 随 着 生 产 销 售 规 模 持 续 增 长, 公 司 不 断 增 加 厂 房 及 相 关 生 产 设 备, 购 进 了 国 内 外 先 进 的 内 外 圆 磨 床 数 控 机 床 等 设 备, 固 定 资 产 持 续 增 长, 保 证 了 公 司 生 产 供 货 的 及 时 性 和 稳 定 性 3 固 定 资 产 减 值 准 备 目 前 公 司 已 建 立 了 完 整 的 固 定 资 产 维 护 体 系, 房 屋 及 建 筑 物 保 存 完 好, 各 种 设 备 正 常 使 用, 各 项 固 定 资 产 运 行 状 况 良 好, 未 发 现 由 于 技 术 陈 旧 损 坏 长 期 闲 置 等 原 因 导 致 其 可 收 回 金 额 低 于 账 面 价 值 的 情 况, 不 存 在 减 值 迹 象, 故 未 计 提 减 值 准 备 未 来 公 司 将 根 据 实 际 发 展 和 生 产 需 求 情 况 加 大 对 先 进 设 备 的 采 购, 并 不 断 对 现 有 生 产 线 和 机 器 设 备 进 行 调 整 更 新, 加 强 对 固 定 资 产 的 管 理 维 护, 保 证 固 定 资 产 使 用 效 率 (2) 无 形 资 产 1-1-291
项 目 报 告 期 内, 公 司 无 形 资 产 构 成 及 变 动 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 账 面 价 值 占 比 账 面 价 值 占 比 账 面 价 值 占 比 账 面 价 值 占 比 土 地 使 用 权 2,332.09 97.04% 2,371.89 96.32% 2,424.95 97.01% 1,021.83 96.65% 软 件 66.53 2.77% 80.54 3.27% 60.34 2.41% 23.57 2.23% 专 利 权 4.54 0.19% 10.11 0.41% 14.40 0.58% 11.85 1.12% 合 计 2,403.16 100.00% 2,462.54 100.00% 2,499.69 100.00% 1,057.25 100.00% 2012 年 末 公 司 无 形 资 产 账 面 价 值 较 2011 年 末 增 加 了 1,442.44 万 元, 增 长 了 136.43%, 主 要 是 由 于 公 司 于 2012 年 初 购 买 募 投 项 目 土 地 ;2013 年 末 公 司 无 形 资 产 账 面 价 值 与 年 初 相 比 基 本 持 平 截 至 报 告 期 末, 公 司 主 要 无 形 资 产 如 下 : 无 形 资 产 名 称 类 别 取 得 方 式 初 始 金 额 摊 销 年 限 及 确 定 依 据 板 桥 街 268 号 1-6 栋 厂 房 土 地 板 桥 街 268 号 201-202 土 地 板 桥 街 268 号 209-212 土 地 涪 城 区 吴 家 镇 凤 凰 村 7 8 社 土 地 土 地 使 用 权 购 入 394.36 土 地 使 用 权 购 入 375.38 土 地 使 用 权 购 入 302.12 土 地 使 用 权 购 入 1,456.19 按 照 土 地 使 用 证 规 定, 可 使 用 年 限 47.25 年 按 照 土 地 使 用 证 规 定, 可 使 用 年 限 44.25 年 按 照 土 地 使 用 证 规 定, 可 使 用 年 限 44.25 年 按 照 土 地 使 用 证 规 定, 可 使 用 年 限 50 年 摊 余 价 值 单 位 : 万 元 剩 余 摊 销 年 限 337.93 41 年 339.81 41 年 278.25 41 年 1,376.10 47 年 报 告 期 末, 公 司 无 形 资 产 主 要 为 土 地 使 用 权, 使 用 状 态 正 常, 不 存 在 减 值 迹 象, 故 未 计 提 减 值 准 备 (3) 长 期 待 摊 费 用 报 告 期 末, 公 司 长 期 待 摊 费 用 余 额 为 113.38 万 元, 占 非 流 动 资 产 的 0.45%, 系 公 司 厂 房 装 修 工 程 支 出, 公 司 按 照 规 定 依 谨 慎 性 原 则 在 未 来 3 年 受 益 期 间 内 平 均 摊 销 (4) 递 延 所 得 税 资 产 报 告 期 末, 公 司 递 延 所 得 税 资 产 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 可 抵 扣 暂 时 性 差 异 税 率 递 延 所 得 税 资 产 资 产 减 值 准 备 753.65 15% 113.05 折 旧 和 摊 销 差 373.52 15% 56.03 递 延 收 益 1,205.00 15% 180.75 预 提 费 用 349.20 15% 52.38 预 计 负 债 691.88 15% 103.78 合 并 抵 消 内 部 未 实 现 收 益 174.39 15% 26.16 合 计 3,547.64 532.15 报 告 期 末, 公 司 递 延 所 得 税 资 产 是 由 于 资 产 减 值 准 备 递 延 收 益 合 并 抵 消 1-1-292
内 部 未 实 现 收 益 预 提 费 用 和 预 计 负 债 等 产 生 的 可 抵 扣 暂 时 性 差 异 确 认, 其 中 主 要 为 公 司 收 到 的 确 认 为 递 延 收 益 的 政 府 补 助 和 计 提 的 应 收 账 款 坏 账 准 备 (5) 其 他 非 流 动 资 产 报 告 期 内, 公 司 其 他 非 流 动 资 产 主 要 为 预 付 设 备 款 和 预 付 工 程 款,2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 其 他 非 流 动 资 产 余 额 分 别 为 1,407.19 万 元 1,480.89 万 元 1,177.94 万 元 和 1,259.93 万 元, 占 非 流 动 资 产 的 比 例 分 别 为 16.45% 9.90% 5.48% 和 5.05% 其 他 非 流 动 资 产 变 动 原 因 如 下 : 报 告 期 内, 公 司 销 售 收 入 不 断 增 长, 公 司 持 续 不 断 的 扩 大 生 产 提 高 产 能, 购 置 性 能 优 良 的 生 产 设 备 等 固 定 资 产, 一 些 设 备 采 购 采 用 预 付 款 的 形 式, 致 各 年 末 其 他 非 流 动 资 产 余 额 总 体 呈 上 升 趋 势 报 告 期 内, 公 司 列 示 为 其 他 非 流 动 资 产 的 设 备 预 付 款 项 等 的 账 龄 主 要 集 中 在 1 年 以 内, 主 要 设 备 预 付 款 项 均 处 于 规 定 的 交 货 周 期 或 完 工 周 期 内, 不 存 在 大 额 长 期 未 结 转 的 设 备 预 付 款 项 2014 年 9 月 末, 公 司 其 他 非 流 动 资 产 前 五 名 单 位 如 下 : 单 位 名 称 与 本 公 司 关 系 账 面 余 额 占 其 他 非 流 动 资 产 的 比 例 账 龄 单 位 : 万 元 未 结 算 原 因 惠 州 市 利 元 亨 精 密 自 动 化 有 限 公 司 设 备 供 应 商 476.50 37.82% 1 年 以 内 预 付 设 备 款 机 科 发 展 科 技 股 份 有 限 公 司 设 备 供 应 商 184.63 14.65% 1 年 以 内 预 付 设 备 款 苏 州 工 业 园 区 热 海 热 处 理 设 备 有 限 公 司 设 备 供 应 商 84.00 6.67% 1 年 以 内 预 付 设 备 款 成 都 西 德 尼 科 技 有 限 公 司 设 备 供 应 商 80.45 6.39% 1 年 以 内 预 付 设 备 款 东 莞 市 怡 合 达 自 动 化 科 技 有 限 公 司 设 备 供 应 商 64.19 5.09% 1 年 以 内 预 付 设 备 款 合 计 889.77 70.62% 4. 公 司 管 理 层 对 资 产 质 量 的 说 明 报 告 期 内, 公 司 根 据 企 业 会 计 准 则 和 相 关 会 计 制 度 的 规 定, 结 合 自 身 具 体 情 况 制 定 了 坏 账 准 备 存 货 跌 价 准 备 长 期 股 权 投 资 减 值 准 备 固 定 资 产 减 值 准 备 在 建 工 程 减 值 准 备 无 形 资 产 减 值 准 备 等 资 产 减 值 准 备 政 策 并 有 效 执 行, 足 额 计 提 了 各 项 资 产 减 值 准 备 (1) 报 告 期 内 公 司 资 产 减 值 提 取 情 况 报 告 期 各 期 末, 公 司 主 要 资 产 减 值 准 备 如 下 表 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 末 2013 年 末 2012 年 末 2011 年 末 坏 账 准 备 552.48 724.04 510.22 29.58 其 中 : 应 收 账 款 539.85 721.43 506.23 29.58 1-1-293
其 他 应 收 款 12.62 2.60 3.98 - 存 货 跌 价 准 备 201.17 100.45 10.25 - 合 计 753.65 824.49 520.47 29.58 (2) 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 比 例 与 可 比 上 市 公 司 的 比 较 2012 年 度, 随 着 公 司 销 售 规 模 的 快 速 增 长, 公 司 应 收 账 款 大 幅 增 加, 新 产 品 与 新 客 户 持 续 增 多, 公 司 根 据 形 势 的 变 化 及 未 来 发 展 趋 势, 基 于 谨 慎 性 原 则, 并 参 考 可 比 上 市 公 司 的 坏 账 准 备 计 提 比 例, 调 整 了 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 比 例, 按 照 会 计 估 计 变 更 处 理 ( 详 见 本 节 之 四 报 告 期 内 采 用 的 主 要 会 计 政 策 和 会 计 估 计 之 ( 二 ) 应 收 款 项 ) 变 更 后, 公 司 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 比 例 如 下 : 账 龄 计 提 比 例 1 年 以 内 5% 1-2 年 10% 2-3 年 30% 3-4 年 50% 4-5 年 80% 5 年 以 上 100% 可 比 上 市 公 司 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 比 例 如 下 : 坏 账 准 备 账 龄 计 提 比 例 精 锻 科 技 天 润 曲 轴 中 原 内 配 0% - - - 5% 1 年 以 内 ( 含 1 年 ) 1 年 以 内 ( 含 1 年 ) 1 年 以 内 ( 含 1 年 ) 10% 1-2 年 1-2 年 1-2 年 30% 2-3 年 2-3 年 2-3 年 40% - - - 50% 3-4 年 3-4 年 3-4 年 70% - - - 80% 4-5 年 4-5 年 4-5 年 100% 5 年 以 上 5 年 以 上 5 年 以 上 接 上 表 : 坏 账 准 备 账 龄 计 提 比 例 登 云 股 份 万 里 扬 鸿 特 精 密 0% - - 结 算 期 内 5% 1 年 以 内 1 年 以 内 ( 含 1 年 ) 超 过 合 同 规 定 的 结 算 期 1 年 以 内 10% 1-2 年 1-2 年 超 过 合 同 规 定 的 结 算 期 1 年 至 2 年 30% 2-3 年 2-3 年 超 过 合 同 规 定 的 结 算 期 2 年 至 3 年 40% - - 超 过 合 同 规 定 的 结 算 期 3 年 至 4 年 50% 3-4 年 3-4 年 - 70% 4-5 年 - - 80% - - 超 过 合 同 规 定 的 结 算 期 4 年 至 5 年 100% 5 年 以 上 4 年 以 上 超 过 合 同 规 定 的 结 算 期 5 年 以 上 公 司 账 龄 分 析 法 计 提 坏 账 准 备 的 比 例 与 可 比 上 市 公 司 相 比, 与 精 锻 科 技 天 1-1-294
润 曲 轴 和 中 原 内 配 一 致, 相 比 鸿 特 精 密 和 登 云 股 份 更 加 谨 慎 (3) 报 告 期 内 应 收 账 款 实 际 坏 账 损 失 情 况 报 告 期 内, 公 司 应 收 账 款 仅 2012 年 实 际 发 生 坏 账 损 失 2.59 万 元, 应 收 账 款 发 生 坏 账 的 比 例 很 低, 符 合 公 司 的 经 营 状 况 根 据 公 司 报 告 期 内 应 收 账 款 的 实 际 收 回 及 坏 账 损 失 情 况, 公 司 应 收 账 款 坏 账 准 备 计 提 比 例 是 较 谨 慎 的, 应 收 账 款 坏 账 准 备 余 额 较 充 足 (4) 存 货 跌 价 准 备 情 况 1 存 货 跌 价 准 备 计 提 政 策 A. 存 货 可 变 现 净 值 的 确 定 依 据 及 存 货 跌 价 准 备 的 计 提 方 法 根 据 企 业 会 计 准 则 等 相 关 要 求, 公 司 在 期 末 对 存 货 进 行 全 面 清 查 的 基 础 上, 按 照 存 货 的 成 本 与 可 变 现 净 值 孰 低 提 取 或 调 整 存 货 跌 价 准 备 存 货 可 变 现 净 值 的 确 定 依 据 及 存 货 跌 价 准 备 的 计 提 方 法 具 体 情 况 参 见 本 章 五 报 告 期 内 采 用 的 主 要 会 计 政 策 和 会 计 估 计 之 ( 三 ) 存 货 B. 存 货 跌 价 准 备 计 提 情 况 a. 库 存 商 品 计 提 减 值 准 备 情 况 报 告 期 内, 公 司 材 料 在 产 品 及 周 转 材 料 主 要 用 于 生 产 产 品, 库 存 商 品 占 存 货 的 比 例 90% 左 右, 公 司 库 存 商 品 周 转 正 常 2011 年 末, 公 司 库 存 商 品 不 存 在 减 值 迹 象, 未 计 提 存 货 跌 价 准 备 ;2012 年 末, 公 司 对 库 存 商 品 按 照 类 别 进 行 减 值 测 试 后 未 发 现 减 值 迹 象, 但 对 库 龄 超 过 1 年 的 库 存 商 品 进 行 单 项 减 值 测 试 时 发 现, 部 分 外 购 的 配 件 产 品 ( 机 械 挺 柱 垫 片 ) 在 本 年 仅 有 少 量 销 售, 经 了 解 系 客 户 减 产 致 市 场 需 求 下 降, 预 计 未 来 无 销 售 价 值, 应 当 作 为 废 品 报 废 处 理, 公 司 对 其 全 额 计 提 存 货 跌 价 准 备 10.25 万 元 ; 截 至 2013 年 末, 存 货 跌 价 准 备 为 100.45 万 元 ; 截 至 2014 年 9 月 末, 存 货 跌 价 准 备 为 201.17 万 元, 主 要 为 自 动 变 速 器 等 精 密 零 部 件 因 未 批 量 生 产 导 致 产 品 单 位 成 本 偏 高 计 提 了 106.81 万 元 跌 价 准 备 机 械 挺 柱 垫 片 及 筒 体 计 提 了 15.43 万 元 b. 原 材 料 无 需 计 提 减 值 准 备 公 司 期 末 存 货 中 的 原 材 料 主 要 为 钢 铁 铜 和 铝 等 金 属 虽 然 报 告 期 内, 有 色 金 属 价 格 整 体 呈 下 滑 趋 势, 但 是 公 司 原 材 料 全 部 是 为 生 产 而 持 有, 根 据 公 司 主 要 库 存 商 品 不 存 在 减 值 迹 象 可 推 断, 公 司 期 末 用 于 生 产 的 材 料 不 存 在 减 值 迹 象 2 存 货 跌 价 准 备 与 可 比 上 市 公 司 的 比 较 1-1-295
报 告 期 内, 各 期 末 公 司 存 货 跌 价 准 备 占 存 货 期 末 余 额 比 例 与 可 比 上 市 公 司 比 较 如 下 : 公 司 名 称 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 鸿 特 精 密 - 0.26% 0.42% 0.51% 精 锻 科 技 6.52% 6.89% 7.52% 5.19% 天 润 曲 轴 - - - - 万 里 扬 0.64% 0.62% - - 中 原 内 配 - - - - 登 云 股 份 3.07% 3.01% 3.23% 2.78% 富 临 精 工 2.03% 1.20% 0.17% - 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 依 据 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 数 字 测 算 所 得 六 家 可 比 公 司 2014 年 9 月 30 日 存 货 跌 价 准 备 占 存 货 期 末 余 额 比 例 数 据 暂 未 取 得, 上 表 披 露 的 数 据 为 2014 年 6 月 30 日 数 据 可 比 上 市 公 司 中 天 润 曲 轴 和 中 原 内 配, 未 对 存 货 计 提 跌 价 准 备 精 锻 科 技 登 云 股 份 和 鸿 特 精 密 和 万 里 扬 计 提 了 存 货 跌 价 准 备, 其 中 : 精 锻 科 技 主 要 是 由 于 部 分 模 具 因 产 品 停 产 而 不 再 适 用 或 因 使 用 寿 命 减 损 而 价 值 降 低, 部 分 修 理 用 配 件 类 材 料 已 残 损 淘 汰 或 不 适 用, 部 分 产 成 品 因 客 户 车 型 停 产 而 不 再 适 销, 对 该 部 分 存 货 合 理 计 提 了 跌 价 准 备 ; 登 云 股 份 主 要 是 对 部 分 超 过 订 单 生 产 的 库 存 商 品 及 少 量 存 放 时 间 较 长 生 产 用 途 改 变 的 原 材 料 计 提 了 存 货 跌 价 准 备 报 告 期 内, 与 可 比 上 市 公 司 相 比, 公 司 存 货 跌 价 计 提 比 例 处 于 中 等 水 平, 精 锻 科 技 登 云 股 份 计 提 比 例 高 于 发 行 人 主 要 由 于 原 材 料 和 周 转 材 料 金 额 明 显 高 于 发 行 人, 且 存 在 导 致 存 货 减 值 的 特 殊 事 项, 计 提 了 较 高 比 例 的 存 货 跌 价 准 备 保 荐 机 构 和 申 报 会 计 师 认 为, 公 司 各 期 末 对 存 货 进 行 了 减 值 测 试, 并 对 存 在 减 值 迹 象 的 库 存 商 品 足 额 的 计 提 了 存 货 跌 价 准 备, 因 此 公 司 报 告 期 内 对 存 货 跌 价 准 备 的 计 提 符 合 谨 慎 性 原 则 (5) 其 他 主 要 资 产 减 值 情 况 公 司 按 照 制 定 的 资 产 减 值 准 备 提 取 政 策 和 谨 慎 性 要 求, 对 存 货 固 定 资 产 无 形 资 产 等 其 他 主 要 资 产 进 行 减 值 测 试, 通 过 测 试 后 确 定 不 存 在 减 值 情 况, 故 未 计 提 减 值 准 备 公 司 管 理 层 认 为, 报 告 期 内, 公 司 本 着 谨 慎 性 原 则, 按 照 资 产 减 值 准 备 政 策 的 规 定 及 各 项 资 产 的 实 际 情 况, 已 足 额 计 提 了 各 项 资 产 减 值 准 备 本 公 司 的 资 产 减 值 准 备 计 提 政 策 稳 健, 符 合 企 业 会 计 准 则 的 有 关 规 定, 符 合 公 司 行 业 特 点, 能 够 保 障 公 司 的 资 本 保 全 和 持 续 经 营 能 力, 不 存 在 因 资 产 减 值 准 备 计 提 不 足 而 可 能 对 公 司 持 续 经 营 能 力 产 生 重 大 影 响 的 情 况 报 告 期 末, 公 司 资 产 结 构 合 理, 财 1-1-296
务 政 策 稳 健, 各 项 资 产 减 值 准 备 提 取 充 分, 与 公 司 资 产 的 实 际 质 量 状 况 相 符, 资 产 运 营 效 率 较 高, 资 产 质 量 良 好 ( 二 ) 负 债 结 构 1. 负 债 构 成 及 变 化 情 况 报 告 期 内, 公 司 负 债 构 成 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 短 期 借 款 4,600.00 13.00% 3,800.00 11.86% 4,600.00 20.25% 3,500.00 21.07% 应 付 票 据 11,256.09 31.80% 8,560.29 26.72% 6,227.50 27.42% 2,643.00 15.91% 应 付 账 款 13,346.78 37.71% 12,932.46 40.37% 8,050.55 35.44% 8,173.57 49.21% 预 收 款 项 378.12 1.07% 693.59 2.17% 146.13 0.64% 137.82 0.83% 应 付 职 工 薪 酬 1,749.19 4.94% 2,015.58 6.29% 1,431.87 6.30% 1,113.88 6.71% 应 交 税 费 831.18 2.35% 899.07 2.81% 764.68 3.37% 694.09 4.18% 其 他 应 付 款 1,329.10 3.76% 1,096.97 3.42% 386.16 1.70% 34.41 0.21% 流 动 负 债 合 计 33,490.45 94.62% 29,997.97 93.65% 21,606.89 95.13% 16,296.77 98.11% 预 计 负 债 691.88 1.95% 480.08 1.50% 276.14 1.22% 187.47 1.13% 递 延 收 益 1,213.00 3.43% 1,555.00 4.85% 830.00 3.65% 126.00 0.76% 非 流 动 负 债 合 计 1,904.88 5.38% 2,035.08 6.35% 1,106.14 4.87% 313.47 1.89% 负 债 合 计 35,395.34 100.00% 32,033.05 100.00% 22,713.03 100.00% 16,610.24 100.00% 2012 年 末 公 司 负 债 总 额 较 2011 年 末 增 加 了 6,102.79 万 元, 增 长 了 36.74%, 主 要 是 由 于 短 期 借 款 应 付 票 据 递 延 收 益 和 应 交 税 费 增 长 ;2013 年 末 公 司 负 债 总 额 较 年 初 增 加 了 9,320.02 万 元, 增 长 41.03%, 主 要 是 由 于 应 付 账 款 应 付 票 据 和 递 延 收 益 增 加 所 致 ;2014 年 9 月 末 公 司 负 债 总 额 较 年 初 增 加 了 3,362.29 万 元, 增 长 10.50%, 主 要 是 由 于 应 付 票 据 和 应 付 账 款 增 加 所 致 公 司 负 债 主 要 为 流 动 负 债, 流 动 负 债 主 要 由 应 付 账 款 短 期 借 款 及 应 付 票 据 构 成 2. 流 动 负 债 (1) 短 期 借 款 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 短 期 借 款 分 别 为 3,500.00 万 元 4,600.00 万 元 3,800.00 万 元 和 4,600.00 万 元, 占 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 21.07% 20.25% 11.86% 和 13.00% 2012 年 末 公 司 短 期 借 款 较 2011 年 末 增 加 了 1,100.00 万 元, 增 长 了 31.43%, 主 要 是 由 于 公 司 生 产 销 售 规 模 增 长 对 流 动 资 金 及 机 器 设 备 等 资 本 投 入 资 金 需 求 增 加, 公 司 通 过 增 加 银 行 借 款 解 决 部 分 资 金 需 求 1-1-297
报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 持 续 增 长, 良 好 的 经 营 性 现 金 流 量 为 公 司 偿 还 到 期 债 务 提 供 了 充 足 保 障, 公 司 未 有 逾 期 债 务, 在 银 行 的 信 用 状 况 良 好 (2) 应 付 票 据 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 应 付 票 据 余 额 分 别 为 2,643.00 万 元 6,227.50 万 元 8,560.29 万 元 和 11,256.09 万 元, 占 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 15.91% 27.42% 26.72% 和 31.80%, 全 部 为 银 行 承 兑 汇 票 公 司 主 要 客 户 为 各 大 汽 车 主 机 厂, 银 行 承 兑 汇 票 为 公 司 销 售 货 款 的 主 要 结 算 方 式 2010 年 公 司 主 要 以 收 到 的 银 行 承 兑 汇 票 背 书 转 让 的 方 式 向 供 应 商 支 付 采 购 款 随 着 公 司 经 营 规 模 的 扩 大, 公 司 收 到 银 行 承 兑 汇 票 票 面 金 额 逐 渐 变 大 由 于 多 数 供 应 商 规 模 较 小, 公 司 收 到 的 银 行 承 兑 汇 票 票 面 金 额 通 常 高 于 日 常 采 购 应 当 支 付 的 金 额, 通 过 银 行 承 兑 汇 票 背 书 转 让 的 方 式 向 供 应 商 支 付 采 购 款 的 难 度 逐 渐 加 大 为 解 决 上 述 问 题, 公 司 在 2011 年 与 招 商 银 行 开 展 创 新 合 作, 增 加 了 银 行 承 兑 汇 票 拆 分 业 务, 故 公 司 在 2011 年 之 后 采 用 应 付 票 据 支 付 采 购 款 的 比 例 增 加 同 时, 随 着 公 司 生 产 规 模 扩 大 及 采 购 量 增 加, 与 生 产 采 购 相 对 应 的 应 付 款 项 随 之 增 长, 致 公 司 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末 应 付 票 据 余 额 大 幅 增 长 (3) 应 付 账 款 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 应 付 账 款 余 额 分 别 为 8,173.57 万 元 8,050.55 万 元 12,932.46 万 元 和 13,346.78 万 元, 占 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 49.21% 35.44% 40.37% 和 37.71% 1 应 付 账 款 的 具 体 内 容 及 前 五 大 应 付 账 款 方 的 情 况 报 告 期 内, 公 司 应 付 账 款 主 要 是 采 购 材 料 委 托 加 工 及 购 买 设 备 等 应 支 付 给 供 应 商 的 款 项 报 告 期 内, 公 司 前 五 大 应 付 账 款 方 的 情 况 如 下 : 债 权 人 名 称 应 付 账 款 余 额 2014 年 9 月 30 日 占 应 付 账 款 比 例 与 公 司 关 系 主 要 交 易 内 容 成 都 鑫 长 源 1,378.35 10.33% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 单 位 : 万 元 绵 阳 富 乐 源 1,139.33 8.54% 材 料 供 应 商 购 买 包 装 材 料 和 标 准 件 绵 阳 天 铭 735.21 5.51% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 瑞 德 732.40 5.49% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 梯 爱 司 665.43 4.99% 表 处 理 提 供 表 处 理 合 计 4,650.71 34.85% 应 付 账 款 总 额 13,346.78 1-1-298
债 权 人 名 称 应 付 账 款 余 额 2013 年 12 月 31 日 占 应 付 账 款 比 例 与 公 司 关 系 主 要 交 易 内 容 绵 阳 富 乐 源 1,182.38 9.14% 材 料 供 应 商 购 买 包 装 材 料 和 标 准 件 成 都 鑫 长 源 1,267.57 9.80% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 天 铭 973.00 7.52% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 德 坤 601.30 4.65% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 爱 恩 邦 德 587.80 4.55% 外 协 供 应 商 提 供 表 处 理 合 计 4,612.04 35.66% 应 付 账 款 总 额 12,932.46 债 权 人 名 称 应 付 账 款 余 额 2012 年 12 月 31 日 占 应 付 账 款 比 例 与 公 司 关 系 主 要 交 易 内 容 成 都 鑫 长 源 808.39 10.04% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 富 乐 源 504.30 6.26% 材 料 供 应 商 购 买 包 装 材 料 和 标 准 件 绵 阳 志 达 399.43 4.96% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 天 铭 339.72 4.22% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 德 成 275.55 3.42% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 合 计 2,327.39 28.91% 应 付 账 款 总 额 8,050.55 债 权 人 名 称 应 付 账 款 余 额 2011 年 12 月 31 日 占 应 付 账 款 比 例 与 公 司 关 系 主 要 交 易 内 容 绵 阳 志 达 1,585.04 19.39% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 德 成 570.30 6.98% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 成 都 鑫 长 源 512.10 6.27% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 绵 阳 富 乐 源 367.23 4.49% 材 料 供 应 商 购 买 包 装 材 料 和 标 准 件 绵 阳 金 源 327.91 4.01% 材 料 供 应 商 购 买 各 种 坯 料 合 计 3,362.58 41.14% 应 付 账 款 总 额 8,173.57 报 告 期 内, 公 司 前 五 大 应 付 账 款 方 主 要 为 公 司 材 料 供 应 商 2 报 告 期 内 应 付 账 款 的 变 动 随 着 公 司 产 品 销 售 持 续 增 长, 生 产 规 模 不 断 扩 大, 设 备 与 材 料 采 购 量 随 之 增 加, 与 生 产 采 购 规 模 相 对 应 的 应 付 款 项 ( 应 付 账 款 与 应 付 票 据 ) 显 著 增 长 2012 年 末 应 付 账 款 余 额 较 2011 年 末 略 有 下 降, 但 应 付 票 据 余 额 大 幅 增 加 了 3,584.50 万 元,2012 年 末 应 付 账 款 与 应 付 票 据 合 计 金 额 较 2011 年 末 增 加 了 3,461.48 万 元, 两 项 合 计 增 长 32.00%;2013 年 末 应 付 账 款 较 年 初 增 加 了 4,881.91 万 元, 增 长 60.64% 应 付 款 项 的 增 长 趋 势 与 公 司 生 产 采 购 规 模 增 长 趋 势 相 匹 配, 与 公 司 业 务 规 模 增 长 趋 势 一 致 保 荐 机 构 和 申 报 会 计 师 认 为, 公 司 应 付 账 款 核 算 范 围 准 确, 对 应 明 确 的 实 际 采 购 业 务 ; 主 要 债 权 人 均 为 公 司 重 要 供 应 商 ; 应 付 账 款 账 龄 正 常, 应 付 账 款 余 额 1-1-299
增 长 趋 势 与 公 司 生 产 采 购 规 模 增 长 趋 势 相 一 致 3 报 告 期 内, 公 司 应 付 账 款 账 龄 如 下 : 单 位 : 万 元 账 龄 2014 年 9 月 末 2013 年 末 2012 年 末 2011 年 末 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 1 年 以 内 13,153.11 98.55% 12,813.84 99.08% 8,012.16 99.52% 8,122.11 99.37% 1-2 年 152.72 1.14% 94.86 0.73% 15.34 0.19% 31.81 0.39% 2-3 年 21.90 0.16% 9.00 0.07% 9.05 0.11% 6.92 0.08% 3 年 以 上 19.05 0.14% 14.76 0.11% 14.01 0.17% 12.74 0.16% 合 计 13,346.78 100.00% 12,932.46 100.00% 8,050.55 100.00% 8,173.57 100.00% 报 告 期 末, 公 司 98% 以 上 的 应 付 账 款 账 龄 在 一 年 以 内, 没 有 长 期 逾 期 未 付 的 应 付 账 款 (4) 预 收 款 项 公 司 预 收 款 项 主 要 为 预 收 客 户 采 购 款,2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 预 收 款 项 余 额 分 别 为 137.82 万 元 146.13 万 元 693.59 万 元 和 378.12 万 元, 占 各 期 末 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 0.83% 0.64% 2.17% 和 1.07%, 占 负 债 总 额 的 比 例 较 低 按 照 公 司 的 信 用 政 策, 公 司 对 修 理 修 配 市 场 客 户 主 要 采 用 现 款 或 预 收 款 的 方 式 结 算 货 款 (5) 应 付 职 工 薪 酬 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 应 付 职 工 薪 酬 余 额 分 别 为 1,113.88 万 元 1,431.87 万 元 2,015.58 万 元 和 1,749.19 万 元, 占 各 期 末 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 6.71% 6.30% 6.29% 和 4.94% 2012 年 末 和 2013 年 末 公 司 应 付 职 工 薪 酬 余 额 分 别 较 上 期 末 增 加 317.99 万 元 和 583.72 万 元, 分 别 增 长 28.55% 和 40.77%, 主 要 是 由 于 公 司 利 润 大 幅 增 长, 按 照 绩 效 考 核 管 理 办 法 计 提 绩 效 奖 金, 致 应 付 职 工 薪 酬 期 末 余 额 增 长 (6) 应 交 税 费 报 告 期 内, 公 司 应 交 税 费 结 构 及 变 动 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 税 费 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 增 值 税 197.74 216.37 186.43 321.28 营 业 税 - - 0.15 企 业 所 得 税 585.21 630.19 542.86 306.17 个 人 所 得 税 5.52 9.31 13.01 9.47 城 市 维 护 建 设 税 24.92 25.20 13.05 30.62 房 产 税 - - 0.36 教 育 费 附 加 17.80 18.00 9.32 26.03 1-1-300
合 计 831.18 899.07 764.68 694.09 2011 年 度 按 照 15% 缴 纳 企 业 所 得 税, 导 致 应 交 企 业 所 得 税 变 动 较 大 ;2012 年 末 和 2013 年 末, 公 司 应 交 税 费 均 较 上 年 末 增 加, 主 要 是 由 于 公 司 销 售 收 入 持 续 增 长, 盈 利 大 幅 提 高, 导 致 应 交 企 业 所 得 税 增 加 报 告 期 内, 公 司 无 拖 欠 税 款 情 况 (7) 其 他 应 付 款 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 其 他 应 付 款 余 额 分 别 为 34.41 万 元 386.16 万 元 1,096.97 万 元 和 1,329.10 万 元, 占 各 期 末 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 0.21% 1.70% 3.42% 和 3.76% 报 告 期 末 公 司 其 他 应 付 款 主 要 为 公 司 采 购 设 备 后 向 设 备 供 应 商 付 款 时 暂 扣 的 质 量 保 证 金, 待 设 备 运 行 检 验 期 满 后 且 合 同 质 保 期 到 期 后 支 付 给 设 备 供 应 商 3. 非 流 动 负 债 (1) 预 计 负 债 报 告 期, 公 司 预 计 负 债 中 核 算 的 均 为 公 司 按 照 主 营 业 务 收 入 的 0.6% 的 比 例 预 提 产 品 质 量 索 赔 三 包 费 用 ( 产 品 质 量 保 证 费 用 ) 截 至 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 预 计 负 债 余 额 分 别 为 187.47 万 元 276.14 万 元 480.08 万 元 和 691.88 万 元, 占 各 期 末 负 债 总 额 的 比 例 分 别 为 1.13% 1.22% 1.50% 和 1.95% (2) 递 延 收 益 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 递 延 收 益 余 额 分 别 为 126.00 万 元 830.00 万 元 1,555.00 万 元 和 1,213.00 万 元, 是 公 司 因 获 得 政 府 补 助 确 认 的 递 延 收 益 公 司 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 和 销 售,2010 年 12 月, 公 司 被 四 川 省 科 技 厅 财 政 厅 和 四 川 省 国 家 税 务 局 地 方 税 务 局 联 合 认 定 为 高 新 技 术 企 业, 现 有 两 项 国 家 重 点 新 产 品 ( 液 压 挺 柱 液 压 张 紧 器 ) 和 两 个 科 技 部 创 新 基 金 支 持 项 目 ( 可 变 气 门 正 时 系 统 产 品 电 控 系 统 执 行 机 构 电 磁 阀 ), 公 司 经 过 多 年 的 快 速 发 展, 创 造 了 良 好 的 经 济 效 益 与 社 会 效 益, 为 地 方 发 展 做 出 了 积 极 的 贡 献, 因 此, 公 司 能 够 收 到 较 多 的 因 技 术 创 新 和 地 方 经 济 战 略 规 划 支 持 的 政 府 补 助 资 金 如 : 公 司 年 产 80 万 套 可 变 气 门 系 统 生 产 基 地 项 目 被 评 为 四 川 省 战 略 性 新 兴 产 业, 获 批 2012 年 第 一 批 战 略 性 新 兴 产 业 发 展 资 金, 于 2012 年 收 到 其 中 贷 款 贴 息 资 金 200 万 元, 于 2013 年 收 到 专 项 补 助 250 万 元 公 司 确 认 为 递 延 收 益 的 政 府 补 1-1-301
助 待 项 目 完 成 验 收 后 转 为 营 业 外 收 入 报 告 期 末, 除 预 计 负 债 和 递 延 收 益 外, 公 司 无 长 期 借 款 等 其 他 长 期 负 债 ( 三 ) 股 东 权 益 变 动 情 况 报 告 期 内, 公 司 股 东 权 益 变 动 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 股 东 权 益 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 股 本 9,000.00 4,500.00 4,500.00 4,500.00 资 本 公 积 1,550.84 1,550.84 1,550.84 1,550.84 盈 余 公 积 2,255.79 2,255.79 1,339.14 791.51 未 分 配 利 润 23,211.84 18,991.34 10,561.18 5,394.57 归 属 于 母 公 司 所 有 者 权 益 合 计 36,018.47 27,297.97 17,951.17 12,236.92 所 有 者 权 益 合 计 36,218.52 27,297.97 17,951.17 12,236.92 报 告 期 内, 公 司 股 东 权 益 持 续 增 长, 主 要 由 于 公 司 连 续 盈 利, 经 营 积 累 未 分 配 利 润 大 幅 增 长 1. 股 本 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末, 公 司 股 本 分 别 为 4,500.00 万 元 4,500.00 万 元 4,500.00 万 元 和 9,000.00 万 元 2010 年 8 月, 公 司 以 2010 年 6 月 30 日 净 资 产 6,050.84 万 元, 其 中 未 分 配 利 润 2,122.93 万 元, 盈 余 公 积 416.98 万 元, 资 本 公 积 490.93 万 元, 实 收 资 本 3,020.00 万 元, 按 1:0.7437 的 比 例 折 合 股 份 总 额 共 计 4,500 万 股, 每 股 面 值 1 元, 大 于 股 本 部 分 1,550.84 万 元 计 入 资 本 公 积 2014 年 3 月 28 日, 公 司 股 东 大 会 决 议 向 全 体 股 东 每 10 股 送 红 股 10 股 派 发 现 金 2.50 元 ( 含 税 ), 共 计 分 配 现 金 1,125.00 万 元 送 红 股 4,500 万 股 本 次 利 润 分 配 方 案 实 施 后, 公 司 总 股 本 由 4,500 万 股 增 加 到 9,000 万 股 2. 资 本 公 积 报 告 期 内 公 司 资 本 公 积 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 资 本 溢 价 1,550.84 1,550.84 1,550.84 1,550.84 其 他 资 本 公 积 - - - 合 计 1,550.84 1,550.84 1,550.84 1,550.84 3. 盈 余 公 积 报 告 期 内 公 司 盈 余 公 积 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 1-1-302
项 目 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 期 初 余 额 2,255.79 1,339.14 791.51 395.68 本 期 增 加 - 916.65 547.63 395.83 本 期 减 少 - - - - 期 末 余 额 2,255.79 2,255.79 1,339.14 791.51 公 司 2011 年 2012 年 和 2013 年 增 加 盈 余 公 积 系 公 司 按 照 当 期 净 利 润 的 10% 计 提 法 定 盈 余 公 积 所 致 4. 未 分 配 利 润 报 告 期 内 公 司 未 分 配 利 润 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 年 初 未 分 配 利 润 18,991.34 10,561.18 5,394.57 1,704.69 加 : 本 年 归 属 于 母 公 司 股 东 的 净 利 润 9,845.50 9,346.80 5,714.25 4,085.70 减 : 提 取 法 定 盈 余 公 积 - 916.65 547.63 395.83 应 付 普 通 股 股 利 - - - - 对 所 有 者 的 分 配 5,625.00 - - - 净 资 产 折 股 减 少 未 分 配 利 润 - - - - 期 末 未 分 配 利 润 23,211.84 18,991.34 10,561.18 5,394.57 ( 四 ) 偿 债 能 力 分 析 1. 偿 债 能 力 指 标 及 变 动 报 告 期 内, 公 司 主 要 偿 债 能 力 指 标 如 下 : 财 务 指 标 2014 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 流 动 比 率 ( 倍 ) 1.39 1.26 1.19 1.25 速 动 比 率 ( 倍 ) 1.07 0.96 0.90 0.89 资 产 负 债 率 ( 母 公 司 ) 50.88% 55.11% 55.28% 56.88% 资 产 负 债 率 ( 合 并 ) 49.43% 53.99% 55.86% 57.58% 财 务 指 标 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 息 税 折 旧 摊 销 前 利 润 ( 万 元 ) 13,847.06 13,360.39 8,134.47 5,626.19 利 息 保 障 倍 数 ( 倍 ) 47.93 23.68 15.47 26.25 报 告 期 内, 公 司 流 动 比 率 速 动 比 率 与 资 产 负 债 率 指 标 基 本 维 持 稳 定, 表 明 公 司 偿 债 能 力 无 重 大 变 化 报 告 期 内, 随 着 公 司 盈 利 能 力 大 幅 提 高, 公 司 息 税 折 旧 摊 销 前 利 润 持 续 增 长, 利 息 保 障 倍 数 维 持 较 高 水 平, 公 司 每 年 的 经 营 成 果 足 够 支 付 当 年 债 务 利 息 支 出 2012 年 随 着 银 行 借 款 规 模 的 增 长, 借 款 费 用 大 幅 增 加, 利 息 保 障 倍 数 较 2011 年 略 有 下 降 2. 与 可 比 上 市 公 司 比 较 1-1-303
流 动 比 率 ( 倍 ) 速 动 比 率 ( 倍 ) 报 告 期 内, 公 司 主 要 偿 债 能 力 指 标 与 可 比 上 市 公 司 比 较 如 下 : 偿 债 能 力 指 标 2013 年 9 月 30 日 2013 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 鸿 特 精 密 0.96 1.09 1.21 1.61 精 锻 科 技 1.23 1.92 3.47 10.46 天 润 曲 轴 1.08 1.14 1.29 2.03 万 里 扬 2.57 1.48 1.94 2.74 中 原 内 配 2.28 2.37 5.66 1.76 登 云 股 份 1.68 1.15 1.08 2.92 平 均 值 1.63 1.52 2.44 3.59 本 公 司 1.39 1.26 1.19 1.25 鸿 特 精 密 0.57 0.64 0.67 1.03 精 锻 科 技 0.77 1.32 2.71 7.94 天 润 曲 轴 0.63 0.70 0.80 1.31 万 里 扬 2.10 1.15 1.48 1.93 中 原 内 配 1.55 1.57 4.09 0.94 登 云 股 份 0.92 0.67 0.68 1.67 平 均 值 1.09 1.01 1.74 2.47 本 公 司 1.07 0.96 0.90 0.89 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 依 据 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 数 字 测 算 所 得 流 动 比 率 = 流 动 资 产 / 流 动 负 债 速 动 比 率 =( 流 动 资 产 - 存 货 - 预 付 账 款 )/ 流 动 负 债 2011 年 末 2012 年 末 和 2013 年 末, 公 司 流 动 比 率 与 速 动 比 率 低 于 上 述 六 家 上 市 公 司 的 平 均 值, 主 要 是 由 于 万 里 扬 中 原 内 配 和 精 锻 科 技 于 2010 年 和 2011 年 公 开 发 行 股 票 并 上 市 中 原 内 配 于 2012 年 增 发 新 股, 当 期 募 集 资 金 到 位 对 财 务 指 标 的 影 响 较 大 本 次 公 开 发 行 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 各 项 偿 债 能 力 指 标 将 显 著 提 高, 偿 债 能 力 将 大 幅 增 强 3. 偿 债 能 力 分 析 公 司 经 营 状 况 良 好, 收 入 持 续 稳 定 增 长, 利 润 逐 年 提 高, 良 好 的 盈 利 能 力 从 根 本 上 为 公 司 偿 付 债 务 提 供 了 资 金 保 障 报 告 期 内 公 司 流 动 比 率 稳 中 有 升, 速 动 比 率 逐 步 上 升, 息 税 折 旧 摊 销 前 利 润 与 利 息 保 障 倍 数 有 所 提 高, 表 明 公 司 偿 债 能 力 有 所 提 高 另 外, 公 司 银 行 资 信 状 况 良 好, 所 有 银 行 借 款 银 行 票 据 等 均 按 期 归 还, 无 任 何 不 良 记 录, 在 银 行 间 树 立 了 良 好 的 企 业 信 用, 建 立 了 良 好 的 银 企 合 作 关 系, 公 司 也 不 存 在 对 正 常 生 产 经 营 活 动 有 重 大 影 响 的 或 有 负 债 公 司 的 融 资 渠 道 比 较 单 一, 主 要 是 银 行 借 款, 通 过 间 接 融 资 方 式 获 得 更 大 发 展 空 间 受 到 一 定 的 制 约 本 次 发 行 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 的 资 本 实 力 将 大 为 增 强, 1-1-304
资 产 负 债 结 构 将 得 到 进 一 步 改 善, 财 务 风 险 将 进 一 步 降 低, 对 公 司 未 来 的 持 续 发 展 将 起 到 积 极 的 作 用 公 司 管 理 层 认 为 公 司 具 有 较 强 的 偿 债 能 力 ( 五 ) 资 产 周 转 能 力 分 析 1. 资 产 周 转 能 力 指 标 及 变 动 报 告 期 内, 公 司 应 收 账 款 周 转 率 与 存 货 周 转 率 指 标 如 下 : 比 率 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 应 收 账 款 周 转 率 ( 次 ) 3.82 4.38 4.13 4.15 应 收 账 款 周 转 天 数 ( 天 ) 71.52 83.29 88.37 88.01 存 货 周 转 率 ( 次 ) 3.41 4.79 4.09 3.91 存 货 周 转 天 数 ( 天 ) 79.96 76.27 89.28 93.24 注 : 应 收 账 款 周 转 天 数 =365 ( 营 业 收 入 应 收 账 款 期 初 期 末 余 额 平 均 值 ) 存 货 周 转 天 数 =365 ( 营 业 成 本 存 货 期 初 期 末 余 额 平 均 值 ) 报 告 期 内, 公 司 应 收 账 款 周 转 率 维 持 在 4 次 / 年 以 上, 存 货 周 转 率 维 持 在 4 次 / 年 左 右 2012 年 和 2013 年, 随 着 公 司 生 产 与 销 售 快 速 增 长, 公 司 存 货 周 转 率 与 应 收 账 款 周 转 率 均 较 上 年 有 所 提 高 2. 与 可 比 上 市 公 司 比 较 报 告 期 内, 公 司 主 要 资 产 周 转 能 力 指 标 与 可 比 上 市 公 司 比 较 如 下 : 应 收 账 款 周 转 率 ( 次 ) 存 货 周 转 率 ( 次 ) 资 产 周 转 能 力 指 标 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 鸿 特 精 密 2.89 4.17 4.22 4.45 精 锻 科 技 3.81 4.54 4.56 4.41 天 润 曲 轴 3.21 4.25 3.33 4.19 万 里 扬 4.10 5.44 5.38 5.52 中 原 内 配 7.59 11.30 9.12 8.73 登 云 股 份 1.88 2.59 3.06 3.88 平 均 值 3.91 5.38 4.95 5.20 本 公 司 3.82 4.38 4.13 4.15 鸿 特 精 密 3.32 4.86 4.90 4.88 精 锻 科 技 2.18 2.87 2.65 2.90 天 润 曲 轴 1.43 1.92 1.37 2.40 万 里 扬 2.00 2.84 2.94 2.43 中 原 内 配 1.83 2.44 2.58 2.77 登 云 股 份 1.13 1.71 1.77 1.97 平 均 值 1.98 2.77 2.70 2.89 本 公 司 3.41 4.79 4.09 3.91 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 依 据 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 数 字 测 算 所 得 六 家 可 比 公 司 2014 年 1-9 月 应 收 账 款 周 转 率 存 货 周 转 率 数 据 来 自 wind 与 上 述 六 家 上 市 公 司 相 比, 报 告 期 内 公 司 应 收 账 款 周 转 率 略 低 于 可 比 上 市 公 司 平 均 值, 存 货 周 转 率 高 于 六 家 可 比 上 市 公 司 的 平 均 值 1-1-305
3. 资 产 周 转 能 力 分 析 公 司 根 据 与 客 户 的 历 史 付 款 周 期 付 款 方 式 等 付 款 情 况 及 客 户 的 资 金 实 力 信 誉 状 况 等 给 予 客 户 延 迟 付 款 的 周 期, 公 司 给 予 主 要 客 户 的 信 用 期 多 数 为 90 天 左 右, 与 公 司 实 际 应 收 账 款 周 转 天 数 基 本 一 致, 应 收 账 款 管 理 效 率 较 高 公 司 对 赊 销 客 户 信 用 实 行 动 态 管 理, 定 期 对 客 户 信 用 进 行 分 析 评 级, 每 年 初 确 定 当 年 可 执 行 赊 销 政 策 的 客 户 名 单, 并 明 确 赊 销 额 度 付 款 周 期 付 款 方 式, 在 赊 销 期 内 与 赊 销 客 户 及 时 进 行 对 账, 检 查 客 户 货 款 支 付 情 况, 对 每 个 赊 销 客 户 是 否 拖 欠 货 款, 拖 欠 的 时 间 进 行 分 析 总 结, 在 收 款 日 采 用 电 话 现 场 收 账 等 方 式 进 行 款 项 回 收, 并 及 时 对 客 户 的 经 营 状 况 进 行 评 估, 以 防 范 经 营 风 险 公 司 主 要 从 事 挺 柱 等 汽 车 零 部 件 的 精 加 工, 客 户 主 要 为 国 内 各 大 汽 车 主 机 厂, 目 前, 汽 车 主 机 厂 大 部 分 采 取 零 库 存 和 及 时 供 货 的 供 应 链 管 理 模 式, 要 求 其 供 应 商 按 照 计 划 订 单 生 产 商 品 并 仓 储 在 指 定 仓 库, 保 证 能 够 及 时 提 货, 供 应 商 为 了 及 时 供 货, 必 须 按 照 常 年 滚 动 订 单 提 前 生 产, 保 持 相 当 数 量 的 库 存 商 品 以 应 对 主 机 厂 的 需 求, 导 致 汽 车 零 部 件 供 应 商 必 须 维 持 一 定 数 量 的 库 存 商 品 正 常 情 况 下, 按 照 公 司 库 存 商 品 的 管 理 目 标, 公 司 应 当 储 备 满 足 三 个 月 销 售 的 库 存 商 品, 同 时 为 保 证 生 产 效 率 公 司 应 当 储 备 日 常 生 产 所 需 的 原 材 料 和 周 转 材 料, 公 司 存 货 周 转 周 期 应 当 在 3-4 个 月 之 间 报 告 期 内, 公 司 存 货 周 转 天 数 为 90 天 左 右, 与 公 司 存 货 管 理 目 标 一 致, 公 司 存 货 管 理 效 率 较 高 十 二 盈 利 能 力 分 析 ( 一 ) 营 业 收 入 结 构 及 增 长 趋 势 报 告 期 内, 公 司 营 业 收 入 结 构 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 比 例 金 额 比 例 金 额 比 例 金 额 比 例 主 营 业 务 收 入 47,235.64 98.59% 53,001.43 98.87% 36,136.86 98.11% 27,209.34 96.49% 其 他 业 务 收 入 676.22 1.41% 604.32 1.13% 695.54 1.89% 989.35 3.51% 营 业 收 入 合 计 47,911.86 100.00% 53,605.75 100.00% 36,832.40 100.00% 28,198.68 100.00% 通 过 上 表 可 以 看 出, 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 收 入 占 营 业 收 入 比 重 在 96% 上, 主 营 业 务 非 常 突 出, 其 他 业 务 收 入 占 比 较 低 ; 营 业 收 入 持 续 增 长, 主 营 业 务 收 入 增 长 是 营 业 收 入 增 长 的 主 要 因 素 ( 二 ) 主 营 业 务 收 入 分 析 1-1-306
1. 主 营 业 务 收 入 产 品 结 构 公 司 产 品 主 要 分 为 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 可 变 气 门 系 统 喷 嘴 高 压 油 泵 挺 柱 和 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 等 八 大 类 别, 报 告 期 内, 上 述 产 品 实 现 收 入 情 况 如 下 表 : 产 品 类 别 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 液 压 挺 柱 17,007.90 36.01% 17,044.69 32.16% 10,552.98 29.20% 9,497.96 34.91% 机 械 挺 柱 9,437.11 19.98% 11,370.77 21.45% 9,818.80 27.17% 8,232.22 30.26% 液 压 张 紧 器 4,950.64 10.48% 7,345.69 13.86% 4,710.74 13.04% 3,805.05 13.98% 摇 臂 3,297.00 6.98% 3,668.53 6.92% 3,291.95 9.11% 3,654.22 13.43% 可 变 气 门 系 统 7,853.89 16.63% 10,561.18 19.93% 7,236.00 20.02% 1,526.32 5.61% 喷 嘴 765.82 1.62% 669.99 1.26% 331.32 0.92% 214.26 0.79% 高 压 油 泵 挺 柱 55.89 0.12% 130.58 0.25% 161.19 0.45% 279.30 1.03% 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 3,867.39 8.19% 2,210.01 4.17% 33.88 0.09% - - 合 计 47,235.64 100.00% 53,001.43 100.00% 36,136.86 100.00% 27,209.34 100.00% 2011 年 之 前 公 司 主 要 产 品 为 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂, 上 述 四 类 成 熟 产 品 实 现 收 入 占 公 司 2011 年 主 营 业 务 收 入 比 重 超 过 90%; 公 司 新 开 发 的 重 要 新 产 品 可 变 气 门 系 统 产 品 实 现 收 入 在 2011 年 下 半 年 开 始 逐 步 实 现 量 产,2012 年 及 2013 年 度, 可 变 气 门 产 品 收 入 大 幅 增 长, 占 主 营 业 收 入 的 比 例 分 别 提 升 至 20.02% 及 19.93%, 成 为 公 司 收 入 增 长 的 最 重 要 因 素 ; 喷 嘴 产 品 实 现 收 入 规 模 较 低, 占 比 较 小 ; 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 精 密 零 部 件 是 公 司 开 发 的 新 产 品, 收 入 占 比 较 低, 但 随 着 高 压 油 泵 泵 壳 客 户 需 求 的 增 长,2013 年 高 压 油 泵 泵 壳 产 品 收 入 达 到 2,052.72 万 元 内 销 区 域 2. 主 营 业 务 收 入 地 区 结 构 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 收 入 地 区 分 布 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 华 东 10,882.93 23.04% 16,570.45 31.26% 11,253.30 31.14% 10,891.32 40.03% 华 南 4,927.74 10.43% 5,270.96 9.94% 5,318.04 14.72% 3,956.32 14.54% 华 中 9,698.82 20.53% 6,426.03 12.12% 1,946.39 5.39% 1,760.30 6.47% 华 北 3,063.72 6.49% 4,974.74 9.39% 2,348.32 6.50% 1,279.82 4.70% 西 北 1,314.98 2.78% 3,659.88 6.91% 2,785.05 7.71% 566.40 2.08% 西 南 980.47 2.08% 1,566.49 2.96% 1,659.77 4.59% 1,696.62 6.24% 东 北 8,164.51 17.28% 9,204.11 17.37% 8,724.42 24.14% 4,890.20 17.97% 小 计 39,033.17 82.63% 47,672.66 89.95% 34,035.30 94.18% 25,040.99 92.03% 出 口 8,202.47 17.37% 5,328.77 10.05% 2,101.56 5.82% 2,168.35 7.97% 1-1-307
合 计 47,235.64 100.00% 53,001.43 100.00% 36,136.86 100.00% 27,209.34 100.00% 2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 公 司 内 销 收 入 占 比 分 别 为 92.03% 94.18% 89.95% 和 82.63%, 主 营 业 务 收 入 主 要 为 内 销 收 入 在 销 售 地 区 分 布 上, 受 客 户 分 布 地 域 的 影 响,2011 年 和 2012 年 公 司 销 售 主 要 集 中 于 华 东 东 北 和 华 南 地 区 ; 由 于 比 亚 迪 汽 车 ( 西 安 ) 需 求 大 幅 增 长, 致 公 司 2012 年 开 始 在 西 北 地 区 销 售 收 入 占 比 大 幅 增 长 ;2013 年 由 于 华 中 地 区 客 户 东 风 汽 车 神 龙 汽 车 及 华 北 地 区 客 户 长 城 汽 车 需 求 的 增 长, 导 致 华 中 地 区 和 华 北 地 区 销 售 收 入 占 比 提 高 公 司 华 东 地 区 主 要 客 户 为 奇 瑞 汽 车 江 淮 汽 车 昌 河 铃 木 上 海 通 用 东 岳 动 力 南 京 汽 车 浙 江 吉 利 汽 车 等, 东 北 地 区 主 要 客 户 为 沈 阳 航 天 三 菱 哈 尔 滨 东 安 汽 发 东 风 朝 柴 沈 阳 新 光 华 晨 等, 华 南 地 区 主 要 客 户 为 上 汽 通 用 五 菱 广 州 汽 车 等, 西 北 地 区 主 要 客 户 为 比 亚 迪 汽 车, 华 北 地 区 主 要 客 户 为 长 城 汽 车, 华 中 地 区 主 要 客 户 为 东 风 汽 车 神 龙 汽 车 等, 西 南 地 区 主 要 客 户 为 绵 阳 新 晨 动 力 重 庆 长 安 等 报 告 期 内, 出 口 收 入 在 公 司 主 营 业 务 收 入 中 占 比 稳 定 上 升, 依 托 优 良 的 产 品 品 质 和 良 好 的 品 牌 形 象, 公 司 已 经 在 美 国 英 国 加 拿 大 和 意 大 利 等 国 家 和 地 区 拓 展 了 思 达 耐 森 卡 约 翰 迪 尔 科 勒 盖 茨 辉 门 等 跨 国 公 司 客 户, 并 实 现 了 出 口 收 入 的 稳 步 增 长 报 告 期 内, 公 司 出 口 产 品 主 要 销 往 的 国 家 或 地 区 及 占 比 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 国 家 或 地 区 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 美 国 4,252.35 51.84% 3,638.01 68.27% 1,307.77 62.23% 1,305.65 60.21% 英 国 194.31 2.37% 284.95 5.35% 225.43 10.73% 325.84 15.03% 中 国 台 湾 227.24 2.77% 185.45 3.48% 150.97 7.18% 138.13 6.37% 加 拿 大 251.75 3.07% 277.76 5.21% 330.94 15.75% 123.58 5.70% 香 港 及 其 他 3,276.82 39.95% 942.61 17.69% 86.46 4.11% 275.14 12.69% 合 计 8,202.47 100.00% 5,328.77 100.00% 2,101.56 100.00% 2,168.35 100.00% 报 告 期 内, 公 司 出 口 主 要 国 家 为 美 国, 出 口 国 家 或 地 区 结 构 基 本 维 持 稳 定 公 司 出 口 业 务 的 持 续 增 长, 不 仅 扩 大 了 公 司 收 入 规 模, 增 加 公 司 盈 利, 同 时, 通 过 参 与 国 际 竞 争, 充 分 借 鉴 出 口 产 品 的 国 际 标 准, 有 利 于 提 高 公 司 产 品 质 量, 促 进 公 司 优 化 产 品 设 计 与 生 产 管 理 流 程, 在 目 前 全 球 化 背 景 下, 为 公 司 未 来 的 持 续 快 速 发 展 奠 定 基 础 1-1-308
3. 主 营 业 务 收 入 季 节 性 波 动 报 告 期 内, 公 司 每 季 度 主 营 业 务 收 入 金 额 如 下 : 单 位 : 万 元 季 度 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 1 季 度 15,539.15 10,626.39 6,534.41 5,609.69 2 季 度 16,286.74 14,412.26 10,345.18 7,131.37 3 季 度 15,409.75 12,602.93 8,103.99 5,718.29 4 季 度 15,359.85 11,153.28 8,750.00 合 计 47,235.64 53,001.43 36,136.86 27,209.34 通 过 上 表 可 以 看 出, 发 行 人 收 入 并 无 明 显 的 季 节 性 趋 势, 但 由 于 发 行 人 处 于 汽 车 行 业 上 游, 收 入 受 到 汽 车 行 业 景 气 度 影 响 较 大 通 常 一 二 及 四 季 度 是 生 产 销 售 旺 季, 三 季 度 则 一 般 为 各 年 整 车 及 发 动 机 生 产 销 售 的 相 对 淡 季, 因 而 三 季 度 给 主 机 配 套 的 数 量 及 确 认 的 收 入 一 般 低 于 平 均 水 平 2014 年 之 前 年 度, 通 常 由 于 在 一 季 度 与 部 分 客 户 当 年 销 售 价 格 谈 判 尚 未 完 成, 无 法 确 认 当 年 的 销 售 价 格 ; 虽 然 一 二 季 度 给 主 机 实 际 配 套 的 数 量 较 均 衡, 但 因 一 季 度 对 部 分 客 户 的 销 售 无 法 确 认 收 入, 因 而 会 出 现 2013 年 及 之 前 年 度 二 季 度 销 售 收 入 较 一 季 度 有 大 幅 增 长 的 情 形, 且 一 季 度 末 库 存 商 品 余 额 会 会 出 现 高 于 二 季 度 的 情 形 保 荐 机 构 和 申 报 会 计 师 认 为 : 公 司 收 入 主 要 受 汽 车 行 业 景 气 度 影 响, 不 存 在 明 显 的 季 节 性 特 征 4. 主 营 业 务 收 入 变 动 趋 势 及 其 原 因 (1) 主 营 业 务 收 入 的 变 动 趋 势 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 收 入 逐 年 增 长 2011 年 度 2012 年 度 和 2013 年 度 主 营 业 务 收 入 分 别 比 上 年 同 期 增 加 4,332.59 万 元 8,927.52 万 元 和 16,864.57 万 元, 与 上 年 同 期 相 比 分 别 增 长 18.94% 32.81% 和 46.67% (2) 主 营 业 务 收 入 增 长 的 原 因 报 告 期 内, 在 汽 车 行 业 复 苏 的 外 部 环 境 下, 公 司 依 托 自 身 优 良 的 产 品 品 质 广 泛 稳 定 的 客 户 基 础, 主 营 业 务 实 现 了 快 速 的 增 长 具 体 分 析 如 下 : 1 汽 车 行 业 发 展 推 动 公 司 主 营 业 务 快 速 增 长 2008 年 度, 由 于 全 球 金 融 危 机 的 影 响, 汽 车 产 业 增 速 明 显 放 缓, 出 现 了 短 暂 低 迷 2009 年 下 半 年 以 来, 随 着 全 球 经 济 形 势 的 好 转 和 我 国 刺 激 汽 车 消 费 的 多 项 内 需 政 策 的 实 施, 国 内 汽 车 市 场 快 速 复 苏 并 呈 现 了 强 劲 的 增 长 势 头 进 入 2011 年, 虽 然 受 宏 观 经 济 环 境 和 我 国 刺 激 汽 车 消 费 政 策 开 始 逐 步 退 出 部 分 地 方 政 府 1-1-309
出 台 车 辆 限 行 及 限 购 措 施 的 影 响, 但 我 国 汽 车 产 量 仍 实 现 了 小 幅 增 长 2012 年 和 2013 年, 汽 车 行 业 增 速 放 缓 的 趋 势 得 到 缓 和, 汽 车 行 业 呈 现 出 稳 中 有 升 的 发 展 趋 势, 尤 其 是 乘 用 车 市 场 实 现 快 速 增 长 汽 车 行 业 的 发 展 带 动 了 汽 车 零 部 件 产 业 的 快 速 发 展, 为 公 司 带 来 了 广 阔 的 市 场 空 间, 并 直 接 推 动 了 公 司 主 营 业 务 收 入 的 快 速 增 长 2 加 大 科 研 力 度, 提 高 产 品 品 质, 丰 富 产 品 结 构 随 着 我 国 环 境 保 护 问 题 的 日 益 突 出, 汽 车 行 业 对 环 保 节 能 型 零 部 件 的 需 求 与 日 俱 增 在 此 背 景 下, 公 司 通 过 加 大 研 发 投 入 升 级 技 术 和 与 科 研 机 构 合 作 等 多 种 方 式, 加 大 科 研 力 度, 一 方 面 实 现 了 原 有 产 品 的 产 业 升 级, 产 品 品 质 得 到 进 一 步 提 高, 产 品 附 加 值 得 以 提 高, 增 加 了 客 户 认 可 度, 促 进 销 量 持 续 快 速 增 长 ; 另 一 方 面 陆 续 推 出 技 术 含 量 高 市 场 空 间 广 阔 的 新 产 品, 逐 步 实 现 可 变 气 门 系 统 产 品 和 高 压 油 泵 泵 壳 的 量 化 生 产, 增 强 公 司 发 展 后 劲 目 前, 公 司 产 品 结 构 层 次 清 晰 有 序, 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 等 四 类 成 熟 产 品 稳 定 发 展, 可 变 气 门 系 统 高 压 油 泵 挺 柱 及 泵 壳 喷 嘴 自 动 变 速 器 及 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 等 是 公 司 近 年 推 出 的 五 类 新 产 品, 尤 其 是 可 变 气 门 系 统 产 品 市 场 空 间 广 阔, 成 为 收 入 快 速 增 长 的 突 破 点 3 加 大 市 场 拓 展 力 度, 丰 富 公 司 客 户 结 构 良 好 的 市 场 环 境, 丰 富 的 产 品 结 构 和 优 良 的 产 品 品 质 使 公 司 得 到 了 市 场 的 广 泛 好 评 在 此 契 机 下, 公 司 加 大 了 市 场 拓 展 力 度, 经 过 多 年 市 场 开 拓, 公 司 已 经 形 成 了 完 善 的 市 场 网 络, 国 内 市 场 客 户 涵 盖 了 奇 瑞 长 城 比 亚 迪 江 淮 汽 车 南 京 汽 车 ( 上 汽 集 团 旗 下 ) 广 汽 乘 用 车 东 风 汽 车 新 晨 动 力 长 安 汽 车 和 北 汽 福 田 等 30 家 国 内 主 流 品 牌, 及 神 龙 汽 车 上 海 通 用 ( 东 岳 动 力 等 ) 上 汽 通 用 五 菱 航 天 三 菱 东 风 商 用 车 东 安 汽 发 昌 河 铃 木 等 14 家 合 资 品 牌 主 机 厂, 境 外 主 机 市 场 客 户 包 括 思 达 耐 科 勒 北 美 通 用 台 湾 中 华 等 6 家 主 机 客 户 ; 另 公 司 境 外 售 后 市 场 客 户 包 括 TOPLINE 福 兰 克 盖 茨 辉 门 和 AC 德 科 等 全 球 主 流 品 牌, 为 公 司 主 营 业 务 的 持 续 增 长 提 供 了 有 力 保 障 4 把 握 市 场 机 遇, 合 理 扩 大 产 能 公 司 凭 借 突 出 的 研 发 能 力 稳 定 优 良 的 产 品 品 质 和 快 速 及 时 的 交 货 能 力, 赢 得 了 客 户 青 睐, 客 户 的 订 货 逐 年 大 幅 增 长 为 了 紧 紧 把 握 住 市 场 机 遇, 公 司 不 失 时 机 的 购 入 先 进 的 生 产 机 器 设 备, 购 建 新 的 生 产 厂 房, 提 高 生 产 能 力 ; 同 时, 公 1-1-310
司 结 合 自 身 的 生 产 模 式 与 市 场 需 求, 适 当 调 整 外 协 加 工 的 比 重, 使 公 司 产 量 与 市 场 需 求 相 匹 配, 为 公 司 主 营 业 务 增 长 奠 定 了 坚 实 的 基 础 下 : (3) 主 营 业 务 收 入 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 各 类 产 品 收 入 均 实 现 了 一 定 程 度 的 增 长 具 体 分 析 如 下 : 1 液 压 挺 柱 实 现 收 入 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 液 压 挺 柱 产 品 实 现 的 销 售 收 入 销 售 数 量 与 平 均 销 售 单 价 如 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 度 2011 年 度 销 售 收 入 ( 万 元 ) 17,007.90 17,044.69 10,552.98 9,497.96 销 售 收 入 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 48.28% 61.52% 11.11% 17.59% 销 售 数 量 合 计 ( 万 支 ) 1,732.43 1,803.59 1,209.67 1,026.55 销 售 数 量 合 计 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 34.58% 49.10% 17.84% 17.36% 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 9.82 9.45 8.72 9.25 销 售 平 均 价 格 增 长 率 3.88% 8.33% -5.71% 0.19% 注 :2014 年 1-9 月 销 售 平 均 价 格 增 长 率 =2014 年 1-9 月 销 售 平 均 价 格 /2013 年 销 售 平 均 价 格 -1, 下 同 增 长 率 数 据 与 按 照 上 表 中 经 四 舍 五 入 后 保 留 两 位 小 数 的 基 础 数 据 计 算 的 结 果 存 在 差 异, 下 同 从 上 表 可 以 看 出,2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 液 压 挺 柱 销 售 数 量 同 比 分 别 增 长 17.36% 17.84% 49.10% 和 34.58%, 是 公 司 液 压 挺 柱 收 入 逐 年 增 长 的 主 要 原 因 销 售 数 量 快 速 增 长 的 主 要 原 因 有 二, 一 是 受 汽 车 行 业 的 复 苏, 各 主 机 厂 均 根 据 市 场 需 求 状 况 增 加 汽 车 产 量, 导 致 对 汽 车 零 部 件 的 需 求 大 幅 增 长 ; 二 是 公 司 依 托 优 良 的 产 品 品 质 和 完 善 销 售 网 络, 客 户 数 量 逐 年 增 加 2013 年 公 司 液 压 挺 柱 销 量 和 收 入 上 涨 的 主 要 因 素 是, 公 司 给 神 龙 汽 车 配 套 的 带 涂 层 的 液 压 挺 柱 (152B#) 销 量 大 幅 增 长 到 294.07 万 支, 收 入 达 到 3,900.19 万 元 2011 年 液 压 挺 柱 的 销 售 平 均 价 格 与 上 年 相 比 基 本 持 平,2012 年 较 上 年 下 降 5.71%,2013 年 由 于 销 售 单 价 较 高 的 带 涂 层 的 及 滚 轮 型 的 液 压 挺 柱 销 量 增 长, 导 致 当 年 平 均 销 售 单 价 较 上 年 增 长 8.33%,2014 年 1-9 月 销 售 单 价 较 2013 年 增 长 3.88% 汽 车 行 业 技 术 更 新 及 产 品 更 新 换 代 对 产 品 价 格 具 有 重 大 影 响, 通 常 情 况 下 整 个 行 业 的 产 品 价 格 呈 下 降 趋 势, 一 般 新 车 型 或 改 款 车 型 上 市 初 期 售 价 较 高, 汽 车 零 部 件 价 格 也 相 应 较 高 随 着 新 车 型 及 替 代 车 型 上 市, 原 有 车 型 会 逐 步 降 价, 整 车 价 格 的 下 降 趋 势 促 使 整 车 厂 要 求 其 一 级 配 套 商 相 应 产 品 每 年 有 一 定 比 例 的 降 价, 而 一 级 配 套 商 也 会 将 该 降 价 诉 求 传 导 至 二 级 配 套 商, 并 依 次 传 导, 以 致 已 批 1-1-311
量 供 应 的 单 个 成 熟 项 目 零 部 件 产 品 销 售 价 格 总 体 呈 下 降 趋 势 2011 年 度, 液 压 挺 柱 销 售 平 均 价 格 同 比 略 有 上 升, 主 要 是 因 液 压 挺 柱 产 品 型 号 结 构 变 化 导 致 的, 部 分 售 价 较 高 的 型 号 如 液 压 挺 柱 FLJ-150 和 液 压 挺 柱 FLJ-01(491Q) 等 的 收 入 占 比 较 上 年 有 所 上 升, 而 部 分 售 价 较 低 的 型 号 如 液 压 挺 柱 FLJ-235 的 收 入 占 比 有 所 下 降 2012 年 度, 液 压 挺 柱 销 售 平 均 价 格 同 比 大 幅 下 降, 一 方 面 是 受 行 业 规 律 的 影 响, 相 同 型 号 产 品 的 售 价 有 所 下 降, 另 一 方 面, 产 品 型 号 结 构 的 变 动 对 销 售 平 均 价 格 的 影 响 较 大, 售 价 较 低 的 产 品 型 号 FLJ235 和 FLJ168 销 售 收 入 占 比 提 高 致 销 售 平 均 价 格 下 降 2013 年 由 于 销 售 单 价 较 高 的 带 涂 层 的 及 滚 轮 型 的 液 压 挺 柱 销 量 增 长, 导 致 当 年 平 均 销 售 单 价 较 上 年 增 长 8.33% 2 机 械 挺 柱 实 现 收 入 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 机 械 挺 柱 销 售 收 入 销 售 数 量 与 平 均 销 售 单 价 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 度 2011 年 度 销 售 收 入 ( 万 元 ) 9,437.11 11,370.77 9,818.80 8,232.22 销 售 收 入 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 13.11% 15.81% 19.27% 13.67% 销 售 数 量 合 计 ( 万 支 ) 2,624.77 3,167.12 2,672.59 2,172.34 销 售 数 量 合 计 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 14.01% 18.50% 23.03% 16.91% 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 3.60 3.59 3.67 3.79 销 售 平 均 价 格 增 长 率 0.14% -2.28% -3.05% -2.77% 注 : 在 统 计 销 售 数 量 时, 单 位 产 品 价 值 较 低 数 量 较 多 的 垫 片 产 品 的 销 量 不 计 入 机 械 挺 柱 销 量 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 在 行 业 规 律 的 影 响 下, 销 售 平 均 价 格 总 体 下 降, 但 销 售 数 量 分 别 较 上 年 增 长 了 16.91% 23.03% 18.50% 和 14.01%, 推 动 销 售 收 入 持 续 增 长 3 液 压 张 紧 器 实 现 收 入 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 液 压 张 紧 器 销 售 收 入 销 售 数 量 与 平 均 销 售 单 价 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 度 2011 年 度 销 售 收 入 ( 万 元 ) 4,950.64 7,345.69 4,710.74 3,805.05 销 售 收 入 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) -9.90% 55.93% 23.80% 14.88% 销 售 数 量 合 计 ( 万 支 ) 129.79 199.68 113.59 88.01 销 售 数 量 合 计 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) -12.57% 75.79% 29.06% 23.31% 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 38.14 36.79 41.47 43.23 销 售 平 均 价 格 增 长 率 3.68% -11.29% -4.07% -6.83% 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度, 由 于 公 司 液 压 张 紧 器 销 售 数 量 分 别 增 长 了 23.31% 29.06% 75.79%, 相 应 地 在 平 均 单 价 维 持 下 降 趋 势 的 情 况 下, 公 司 1-1-312
销 售 收 入 分 别 同 比 增 长 14.88% 23.80% 和 55.93%, 维 持 增 长 趋 势 2013 年 公 司 液 压 张 紧 器 销 量 增 幅 较 大, 主 要 是 公 司 对 湖 州 求 精 张 紧 器 的 销 量 增 长 到 60 万 套, 实 现 销 售 收 入 1,881.66 万 元 2014 年 1-9 月, 由 于 销 售 数 量 较 同 期 下 降 12.57%, 导 致 销 售 收 入 较 同 期 下 降 4 摇 臂 实 现 收 入 的 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 摇 臂 销 售 收 入 销 售 数 量 与 平 均 销 售 单 价 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 度 2011 年 度 销 售 收 入 ( 万 元 ) 3,297.00 3,668.53 3,291.95 3,654.22 销 售 收 入 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 10.33% 11.44% -9.91% -5.77% 销 售 数 量 合 计 ( 万 支 ) 250.58 299.15 250.15 263.64 销 售 数 量 合 计 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 16.36% 19.59% -5.11% -3.47% 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 13.16 12.26 13.16 13.86 销 售 平 均 价 格 增 长 率 7.29% -6.81% -5.06% -2.38% 2011 年 度 和 2012 年 度, 由 于 公 司 摇 臂 产 品 的 主 要 客 户 需 求 下 降 导 致 公 司 摇 臂 销 量 持 续 减 少, 同 时 在 单 价 下 降 的 双 重 影 响 下, 销 售 收 入 逐 年 下 降 2013 年 度, 公 司 摇 臂 销 售 收 入 结 束 了 近 年 来 的 下 滑 势 头, 实 现 增 长 5 可 变 气 门 系 统 实 现 收 入 的 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 可 变 气 门 正 时 系 统 销 售 收 入 销 售 数 量 与 平 均 销 售 单 价 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 度 2011 年 度 销 售 收 入 ( 万 元 ) 7,853.89 10,561.18 7,236.00 1,526.32 销 售 收 入 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 0.18% 45.95% 374.08% 386.94% 销 售 数 量 合 计 ( 万 套 ) 36.71 47.79 29.60 5.98 销 售 数 量 合 计 增 长 率 ( 同 比 上 年 同 期 ) 5.32% 61.45% 395.19% 388.35% 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 套 ) 213.95 221.01 244.47 255.36 销 售 平 均 单 价 增 长 率 -3.19% -9.60% -4.26% -0.29% 注 : 可 变 气 门 系 统 产 品 销 量 ( 套 ) 数 据 统 计 按 照 相 位 器 与 OCV 阀 的 销 售 数 量 与 平 均 单 位 成 本 折 算, 即 : 可 变 气 门 系 统 产 品 销 量 ( 套 )=( 相 位 器 销 售 成 本 +OCV 阀 销 售 成 本 )/ ( 相 位 器 平 均 单 位 成 本 +OCV 阀 平 均 单 位 成 本 ) 公 司 于 2007 年 开 始 研 发 可 变 气 门 系 统, 并 于 2009 年 实 现 了 部 分 样 件 销 售, 经 过 多 年 的 技 术 研 究 与 试 验, 产 品 技 术 工 艺 与 生 产 流 程 逐 渐 成 熟, 在 国 家 大 力 提 倡 环 保 节 能 的 背 景 下, 汽 车 行 业 节 能 减 排 政 策 不 断 推 出, 公 司 抓 住 市 场 机 遇, 加 大 市 场 拓 展, 可 变 气 门 系 统 产 品 得 到 了 客 户 的 广 泛 认 可,2012 年 销 售 数 量 近 30 万 套 2013 年 销 售 数 量 近 48 万 套, 销 售 收 入 大 幅 增 长, 成 为 主 营 业 务 收 入 增 长 的 重 要 驱 动 因 素 在 售 价 整 体 上 维 持 下 降 的 趋 势 下, 可 变 气 门 系 统 产 品 销 售 收 入 的 大 幅 增 长 主 要 来 自 于 销 量 的 大 幅 增 长 6 喷 嘴 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 和 其 他 零 部 件 收 入 变 动 趋 势 分 析 1-1-313
报 告 期 内, 喷 嘴 产 品 是 公 司 陆 续 开 发 的 五 类 新 产 品 系 列 之 一, 各 年 实 现 收 入 快 速 增 长, 但 收 入 规 模 占 比 仍 然 较 低 ; 高 压 油 泵 挺 柱 是 公 司 近 年 开 发 的 新 产 品, 经 过 2010 年 的 试 生 产 后,2011 年 开 始 正 式 生 产, 收 入 快 速 增 长, 但 尚 不 稳 定, 其 收 入 增 减 变 动 趋 势 对 主 营 业 务 收 入 的 影 响 较 小 ; 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 泵 壳 是 公 司 2012 年 推 出 产 品,2013 年 度 该 产 品 实 现 收 入 达 到 2,052.72 万 元, 增 长 较 快 ; 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 自 动 变 速 器 零 部 件 等 其 他 精 密 零 部 件 产 品 在 2012 年 开 始 有 少 量 的 收 入,2013 年 度 实 现 销 售 收 入 157.29 万 元, 处 于 开 发 探 索 阶 段 近 年 来, 公 司 深 入 研 究 汽 车 行 业 发 展 趋 势, 持 续 不 断 的 加 大 研 发 投 入, 加 强 环 保 节 能 型 零 部 件 的 开 发, 前 瞻 性 的 调 整 产 品 结 构, 成 效 显 著 2012 年 和 2013 年, 可 变 气 门 系 统 产 品 销 售 大 幅 增 长, 成 为 公 司 主 营 业 务 收 入 快 速 增 长 的 最 主 要 因 素 乘 用 车 商 用 车 汽 车 5. 公 司 业 绩 增 长 与 汽 车 行 业 的 总 体 发 展 趋 势 一 致 性 情 况 (1) 汽 车 行 业 的 总 体 发 展 趋 势 情 况 报 告 期 内, 我 国 汽 车 行 业 主 要 经 济 数 据 如 下 : 类 型 2010 年 至 2014 年 1-9 月 汽 车 行 业 主 要 产 销 量 单 位 : 万 台 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 2011 年 2010 年 数 量 增 幅 数 量 增 幅 数 量 增 幅 数 量 增 幅 数 量 增 幅 产 量 1,439 11.29% 1,809 16.50% 1,552 7.11% 1,449 4.24% 1,390 33.91% 销 量 1,416 10.17% 1,793 15.71% 1,550 7.07% 1,447 5.24% 1,375 33.24% 产 量 284-5.70% 403 7.56% 375-4.58% 393-10.07% 437 28.15% 销 量 285-6.21% 406 6.40% 381-5.46% 403-6.50% 431 29.43% 总 产 量 1,723 8.08% 2,212 14.76% 1,927 4.61% 1,842 0.88% 1,826 32.41% 总 销 量 1,700 7.04% 2,198 13.87% 1,931 4.38% 1,850 2.44% 1,806 32.40% 注 : 数 据 来 源 于 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 及 中 国 汽 车 工 业 协 会 资 料 类 型 2010 年 至 2014 年 1-9 月 汽 车 发 动 机 行 业 主 要 产 销 量 单 位 : 万 台 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 2011 年 2010 年 数 量 增 幅 数 量 增 幅 数 量 增 幅 数 量 增 幅 数 量 增 幅 车 用 汽 产 量 1,303 8.36% 1,679 18.19% 1,421 8.30% 1,312 1.20% 1,297 28.19% 油 机 销 量 1,302 8.51% 1,662 17.69% 1,412 6.89% 1,321 1.46% 1,303 29.55% 车 用 柴 产 量 248-6.40% 356 7.30% 332-7.52% 359-9.11% 394 25.03% 油 机 销 量 251-5.58% 358 5.49% 340-10.41% 375-5.89% 399 30.36% 车 用 发 产 量 1,555 5.69% 2,041 16.36% 1,754 4.91% 1,672-1.21% 1,691 27.44% 动 机 销 量 1,557 5.96% 2,025 15.54% 1,753 3.29% 1,697-0.26% 1,703 29.73% 注 : 数 据 来 源 于 中 国 汽 车 工 业 年 鉴 及 中 国 汽 车 工 业 协 会 资 料 我 国 汽 车 年 销 量 从 2009 年 的 1,364 万 辆 增 加 至 2012 年 的 1,931 万 辆, 年 均 1-1-314
复 合 增 长 率 达 到 12%; 汽 车 工 业 总 产 值 从 2009 年 的 23,437 亿 元 增 加 到 2011 年 的 49,995 亿 元, 年 均 复 合 增 长 率 达 到 46%; 在 2008 年 和 2009 年 世 界 汽 车 销 量 持 续 下 滑 的 情 况 下, 我 国 汽 车 销 量 依 旧 保 持 强 劲 增 长,2009 年 我 国 汽 车 市 场 销 量 达 到 1,364.48 万 辆, 较 2008 年 增 幅 达 到 45%, 产 销 量 超 过 美 国 成 为 世 界 第 一 汽 车 生 产 大 国 和 消 费 大 国 2011 年 虽 然 我 国 汽 车 销 量 增 幅 放 缓, 但 乘 用 车 市 场 较 上 年 仍 保 持 了 5.24% 的 增 幅 2012 年 汽 车 行 业 稳 中 有 升, 相 比 去 年 同 期 汽 车 销 量 增 长 达 4.38%, 特 别 是 乘 用 车 销 量 增 幅 达 7.07%; 同 期, 汽 车 发 动 机 产 量 增 长 达 4.91%, 特 别 是 车 用 汽 油 机 产 量 增 幅 达 8.30% 2013 年 汽 车 销 售 市 场 突 破 2,000 万 辆 大 关, 合 计 销 售 2,198.41 万 辆, 同 比 增 长 13.87%, 增 速 高 于 预 期 同 期, 汽 车 发 动 机 产 量 增 长 达 16.36%, 特 别 是 车 用 汽 油 机 产 量 增 幅 达 18.19% 2014 年 1-9 月 汽 车 和 汽 车 发 动 机 产 销 量 继 续 保 持 稳 步 增 长 总 体 来 看, 我 国 汽 车 行 业 增 速 已 经 放 缓, 但 是 随 着 近 些 年 我 国 汽 车 产 业 的 生 产 能 力 建 设 配 套 体 系 发 展 研 发 能 力 和 生 产 管 理 水 平 的 有 效 提 升, 自 主 品 牌 培 育 取 得 了 长 足 的 进 步, 预 计 未 来 我 国 汽 车 工 业 将 仍 然 保 持 持 续 稳 定 的 增 长 (2) 公 司 报 告 期 经 营 业 绩 与 汽 车 行 业 的 总 体 发 展 趋 势 一 致 性 情 况 1 公 司 报 告 期 经 营 业 绩 与 汽 车 行 业 发 展 趋 势 对 比 情 况 报 告 期, 汽 车 行 业 产 销 增 长 情 况 与 公 司 收 入 利 润 增 长 情 况 对 比 如 下 表 所 示 : 2011 年 度 至 2014 年 1-9 月 公 司 经 营 业 绩 与 汽 车 行 业 数 据 情 况 表 单 位 : 万 元 / 万 台 类 型 乘 用 车 车 用 汽 油 机 公 司 主 营 业 务 收 入 公 司 净 利 润 销 量 增 幅 产 量 增 幅 金 额 增 幅 金 额 增 幅 2014 年 1-9 月 1,416 10.17% 1,303 8.36% 47,235.64 25.49% 9,845.55 36.34% 2013 年 度 1,793 15.71% 1,679 18.19% 53,001.43 46.67% 9,346.80 63.57% 2012 年 度 1,550 7.07% 1,421 8.27% 36,136.86 32.81% 5,714.25 39.86% 2011 年 度 1,447 5.24% 1,312 1.20% 27,209.34 18.94% 4,085.70 12.12% 从 上 表 可 以 看 出, 公 司 报 告 期 经 营 业 绩 与 汽 车 行 业 的 总 体 发 展 趋 势 一 致, 但 公 司 收 入 利 润 各 年 的 增 速 高 于 汽 车 行 业 的 整 体 增 速, 且 波 动 幅 度 更 大 2 公 司 与 同 行 业 上 市 公 司 经 营 业 绩 对 比 情 况 公 司 招 股 书 选 取 的 同 行 业 上 市 公 司 样 本 主 要 选 择 与 公 司 同 样 从 事 汽 车 精 密 零 部 件 且 尽 可 能 是 发 动 机 和 变 速 器 等 动 力 传 动 系 统 产 品 的 上 市 公 司, 但 由 于 这 些 部 件 大 部 分 属 于 汽 车 核 心 部 件, 国 内 大 多 数 企 业 目 前 仅 在 商 用 车 ( 以 柴 油 机 发 动 机 为 主 ) 领 域 较 有 优 势, 但 在 乘 用 车 领 域 ( 以 汽 油 机 发 动 机 为 主 ) 则 相 对 处 于 弱 1-1-315
势, 这 在 上 市 公 司 中 也 表 现 明 显 目 前 公 司 产 品 主 要 面 对 乘 用 车 市 场, 完 全 同 类 型 上 市 公 司 很 少 报 告 期 乘 用 车 市 场 和 商 用 车 市 场 在 2012 年 表 现 出 现 分 化 因 此 下 列 上 市 公 司 虽 然 生 产 同 类 别 产 品, 但 由 于 受 2012 年 商 用 车 市 场 波 动 影 响, 经 营 业 务 表 现 有 所 差 异 公 司 与 选 取 的 同 行 业 上 市 公 司 经 营 业 绩 对 比 情 况 如 下 : 2011 年 至 2014 年 1-9 月 同 行 业 上 市 公 司 营 业 收 入 对 比 序 号 可 比 公 司 单 位 : 万 元 / 万 台 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 2011 年 金 额 增 幅 金 额 增 幅 金 额 增 幅 金 额 1 鸿 特 精 密 91,873.07 22.22% 105,838.30 39.71% 75,758.34 42.57% 53,136.81 2 精 锻 科 技 45,123.07 17.17% 53,174.16 21.17% 43,885.73 14.55% 38,310.36 3 万 里 扬 123,742.46 6.49% 142,530.14-8.19% 155,251.44 38.33% 112,233.58 4 中 原 内 配 102,500.09-9.33% 110,955.07 8.48% 102,277.37 4.81% 97,579.25 5 天 润 曲 轴 85,054.30 3.44% 156,985.88 46.88% 106,876.87-26.64% 145,688.94 6 登 云 股 份 21,795.79-0.64% 30,342.68-0.75% 30,571.42-3.55% 31,697.11 合 计 470,088.78 5.14% 599,826.23 16.56% 514,621.17 7.52% 478,646.05 平 均 增 长 率 6.56% - 17.88% - 11.68% - 富 临 精 工 47,911.86 25.74% 53,605.75 45.54% 36,832.40 30.62% 28,198.68 2011 年 至 2014 年 1-9 月 可 比 公 司 净 利 润 与 汽 车 行 业 主 要 数 据 序 号 可 比 公 司 单 位 : 万 元 / 万 台 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 2011 年 金 额 增 幅 金 额 增 幅 金 额 增 幅 金 额 1 鸿 特 精 密 1,211.70-46.22% 2,604.71-38.99% 4,269.52 35.76% 3,144.82 2 精 锻 科 技 9,059.31 3.35% 12,201.10 9.18% 11,175.36 29.88% 8,604.62 3 万 里 扬 10,574.43 40.73% 14,556.15 58.04% 9,210.33-17.27% 11,133.11 4 中 原 内 配 14,223.86 37.91% 16,240.46 13.49% 14,309.55 13.63% 12,593.52 5 天 润 曲 轴 14,598.06 15.27% 10,106.71 59.21% 6,347.87-68.69% 20,271.25 6 登 云 股 份 1,523.00-37.35% 3,385.20-14.21% 3,945.69-9.17% 4,344.24 合 计 51,190.37 16.50% 59,094.34 19.97% 49,258.32-18.03% 60,091.56 平 均 增 长 率 2.28% - 14.46% - -2.64% - 富 临 精 工 9,845.55 36.34% 9,346.80 63.57% 5,714.25 39.86% 4,085.70 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 来 自 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 报 告 期 内, 可 比 上 市 公 司 受 国 内 汽 车 行 业 快 速 增 长 影 响, 总 体 保 持 收 入 利 润 增 长 其 中, 乘 用 车 市 场 和 汽 油 机 发 动 机 产 品 连 续 三 年 保 持 快 速 增 长, 而 商 用 车 市 场 和 柴 油 机 发 动 机 产 品 在 2012 年 出 现 向 下 波 动 因 此, 天 润 曲 轴 万 里 扬 等 主 要 面 对 商 用 车 市 场 的 公 司 受 到 一 定 影 响 鸿 特 精 密 公 告 由 于 其 自 身 产 能 等 原 因 造 成 业 绩 下 降 而 发 行 人 生 产 的 产 品 主 要 用 于 乘 用 车 市 场 和 汽 油 机 发 动 机 细 分 市 场, 且 经 营 管 理 较 好, 持 续 推 出 新 产 品, 公 司 经 营 业 绩 持 续 快 速 增 长 1-1-316
从 收 入 看, 报 告 期 可 比 同 行 业 上 市 公 司 合 计 收 入 保 持 稳 步 增 长, 发 行 人 增 速 更 快, 高 于 总 体 水 平 从 利 润 看, 报 告 期 可 比 同 行 业 上 市 公 司 2012 年 出 现 下 降,2013 年 出 现 复 苏, 而 发 行 人 相 比 三 年 持 续 增 长 差 异 原 因 主 要 由 于 部 分 可 比 同 行 业 上 市 公 司 主 要 面 对 商 用 车 市 场, 而 发 行 人 主 要 面 对 乘 用 车 市 场 综 上, 报 告 期 内 发 行 人 与 上 述 可 比 同 行 业 上 市 公 司 经 营 业 绩 收 入 变 动 趋 势 一 致, 利 润 变 动 趋 势 有 所 差 异, 但 原 因 合 理 3 公 司 收 入 利 润 各 年 的 增 速 高 于 汽 车 行 业 的 整 体 增 速 的 原 因 A. 与 同 行 业 上 市 公 司 相 比, 发 行 人 申 报 期 期 初 经 营 规 模 相 对 较 小, 又 正 处 于 快 速 成 长 阶 段, 业 绩 增 速 相 比 较 快 B. 报 告 期, 公 司 综 合 竞 争 实 力 大 幅 提 高 报 告 期 内, 由 于 公 司 积 极 加 大 市 场 开 拓 和 研 发 力 度, 产 品 质 量 不 断 提 高, 市 场 开 发 不 断 取 得 进 展 报 告 期 内 累 计 新 增 客 户 200 余 家, 成 功 进 入 包 括 上 海 通 用 东 岳 动 力 东 风 汽 车 长 城 汽 车 长 安 汽 车 等 多 家 大 型 主 机 客 户 同 时, 原 有 主 机 厂 客 户 发 动 机 机 型 不 断 上 量, 公 司 为 主 机 客 户 配 套 的 相 关 产 品 需 求 量 也 迅 速 扩 大, 公 司 报 告 期 内 的 经 营 业 绩 增 速 远 高 于 汽 车 行 业 增 长 水 平 C. 把 握 市 场 机 遇, 新 产 品 开 发 取 得 成 效 2011 年 至 2012 年, 国 家 对 于 节 能 减 排 政 策 不 断 推 进, 汽 车 节 能 成 为 市 场 机 遇 公 司 新 开 发 的 可 变 气 门 系 统 产 品 获 得 发 展 机 遇, 产 品 质 量 和 价 格 得 到 了 主 机 厂 客 户 的 广 泛 认 可,2012 年 OCV 阀 及 相 位 器 分 别 销 售 40.73 及 20.65 万 套, 同 比 增 长 408.69% 及 354.72%, 合 计 实 现 销 售 收 入 7,236 万 元 由 于 该 产 品 属 于 新 产 品, 毛 利 率 较 高, 使 发 行 人 综 合 毛 利 率 由 2011 年 的 28.58% 大 幅 上 升 至 2012 年 的 34.55%,2013 年 OCV 阀 及 相 位 器 分 别 销 售 64.42 及 34.50 万 套, 合 计 实 现 销 售 收 入 10,561.18 万 元 由 于 该 产 品 属 于 新 产 品, 毛 利 率 较 高,2013 年 发 行 人 主 营 业 务 综 合 毛 利 率 为 35.87%, 是 公 司 盈 利 增 长 的 重 要 因 素 保 荐 机 构 认 为, 公 司 业 绩 增 长 情 况 与 汽 车 行 业 总 体 趋 势 一 致, 公 司 收 入 利 润 各 年 的 增 速 高 于 汽 车 行 业 的 整 体 增 速 有 其 合 理 的 原 因 ( 三 ) 主 营 业 务 成 本 结 构 及 主 营 业 务 成 本 分 析 报 告 期 内, 公 司 营 业 成 本 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 1-1-317
项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 比 例 金 额 比 例 金 额 比 例 金 额 比 例 主 营 业 务 成 本 30,866.59 98.77% 33,987.73 98.74% 23,652.10 98.46% 19,433.55 96.52% 其 他 业 务 成 本 383.18 1.23% 432.24 1.26% 369.04 1.54% 699.77 3.48% 营 业 成 本 合 计 31,249.77 100.00% 34,419.98 100% 24,021.14 100% 20,133.32 100% 报 告 期 内, 公 司 营 业 成 本 以 主 营 业 务 成 本 为 主, 与 营 业 收 入 的 结 构 一 致 1. 主 营 业 务 成 本 结 构 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 成 本 结 构 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 2012 年 2011 年 金 额 比 例 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 直 接 材 料 18,213.47 59.01% 21,652.81 63.71% 15,821.04 66.89% 12,703.56 65.37% 外 协 加 工 费 2,643.29 8.56% 2,073.50 6.10% 696.86 2.95% 1,337.55 6.88% 直 接 人 工 3,288.81 10.65% 3,637.07 10.70% 2,787.10 11.78% 2,562.38 13.19% 制 造 费 用 4,513.21 14.62% 4,099.87 12.06% 2,326.65 9.84% 1,592.40 8.19% 辅 料 包 装 1,145.10 3.71% 1,319.14 3.88% 1,128.14 4.77% 919.00 4.73% 能 源 动 力 560.20 1.81% 612.56 1.80% 436.01 1.84% 318.67 1.64% 热 处 理 502.51 1.63% 592.80 1.74% 456.29 1.93% - - 合 计 30,866.59 100.00% 33,987.73 100.00% 23,652.10 100.00% 19,433.55 100.00% 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 成 本 结 构 相 对 稳 定, 未 发 生 重 大 变 化, 其 中 各 年 直 接 材 料 成 本 外 协 加 工 费 和 热 处 理 成 本 合 计 占 主 营 业 务 成 本 的 比 重 基 本 保 持 在 72% 左 右 直 接 材 料 主 要 是 公 司 外 购 的 各 种 坯 料 标 准 零 部 件 和 钢 材 铜 材 等 原 材 料, 直 接 材 料 占 比 最 高, 各 年 在 65% 左 右 外 协 加 工 费 主 要 为 公 司 委 托 外 协 厂 商 进 行 热 处 理 表 处 理 等 的 加 工 费 用,2012 年 公 司 外 协 加 工 费 占 比 上 年 大 幅 下 降, 主 要 是 因 2011 年 底 公 司 收 购 了 热 处 理 资 产, 使 得 原 来 委 托 外 部 加 工 完 成 的 部 分 热 处 理 生 产 程 序 由 公 司 自 己 完 成, 因 而 减 少 了 外 协 加 工 费, 增 加 了 热 处 理 成 本 ;2013 年, 随 着 公 司 单 件 外 协 成 本 较 高 的 高 耐 磨 低 摩 擦 带 涂 层 挺 柱 产 销 量 的 快 速 增 长, 当 期 外 协 加 工 费 占 比 同 比 提 高 报 告 期 内 制 造 费 用 占 比 在 10% 左 右, 逐 年 提 高, 主 要 是 由 于 公 司 为 提 高 生 产 效 率, 持 续 不 断 的 购 入 先 进 的 机 器 设 备, 折 旧 费 用 增 长 报 告 期 直 接 人 工 占 比 维 持 在 10% 以 上, 由 于 公 司 规 模 化 生 产 和 自 动 化 生 产 程 度 不 断 提 高, 占 比 逐 年 有 所 下 降 报 告 期 内 辅 料 包 装 和 能 源 动 力 占 比 较 低, 合 计 约 为 6% 左 右 2013 年, 随 着 公 司 热 处 理 产 能 的 提 升, 公 司 热 处 理 耗 用 的 能 源 等 成 本 大 幅 提 高 2. 主 营 业 务 成 本 变 动 趋 势 及 其 原 因 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 成 本 逐 年 增 加,2011 年 度 较 2010 年 度 的 增 幅 为 1-1-318
16.12%,2012 年 度 较 2011 年 度 的 增 幅 为 21.71%,2013 年 度 较 2012 年 度 的 增 幅 为 43.70%, 均 低 于 主 营 业 务 收 入 增 长 幅 度, 毛 利 率 逐 年 提 高 主 要 原 因 分 析 如 下 : (1) 直 接 材 料 的 变 动 情 况 分 析 报 告 期 内, 公 司 直 接 材 料 成 本 变 动 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 直 接 材 料 18,213.47 21,652.81 36.86% 15,821.04 24.54% 12,703.56 8.46% 主 营 业 务 成 本 30,866.59 33,987.73 43.70% 23,652.10 21.71% 19,433.55 16.12% 通 过 上 表 可 以 看 出, 公 司 直 接 材 料 成 本 变 动 趋 势 与 主 营 业 务 成 本 变 动 趋 势 基 本 一 致, 逐 年 增 长 2011 年 度 直 接 材 料 成 本 同 比 增 长 幅 度 低 于 主 营 业 务 成 本 增 长 幅 度, 主 要 是 由 于 公 司 为 员 工 缴 纳 社 保 金 及 住 房 公 积 金 的 覆 盖 率 提 高 员 工 薪 酬 增 长 等 原 因 致 直 接 人 工 占 比 提 高, 为 推 动 新 产 品 可 变 气 门 系 统 的 量 产 而 购 入 厂 房 和 设 备 使 计 入 制 造 费 用 的 折 旧 和 摊 销 金 额 增 加 致 制 造 费 用 占 比 提 高, 致 直 接 材 料 成 本 同 比 增 长 幅 度 低 于 主 营 业 务 成 本 增 长 幅 度 2012 年 度, 因 公 司 收 购 热 处 理 资 产 致 外 协 加 工 费 占 比 下 降, 直 接 材 料 成 本 占 比 上 升, 直 接 材 料 成 本 同 比 增 长 幅 度 高 于 主 营 业 务 成 本 增 长 幅 度 2013 年 度 直 接 材 料 成 本 同 比 增 长 幅 度 低 于 主 营 业 务 成 本 增 长 幅 度, 主 要 是 由 于 公 司 外 协 加 工 成 本 及 制 造 费 用 占 比 提 高, 致 直 接 材 料 成 本 同 比 增 长 幅 度 低 于 主 营 业 务 成 本 增 长 幅 度 公 司 直 接 材 料 包 括 各 种 钢 材 铜 材 和 铝 材 等 金 属 材 料 和 各 种 经 过 粗 加 工 的 坯 料 及 外 购 的 标 准 零 部 件 报 告 期 内, 主 营 业 务 成 本 中 直 接 材 料 构 成 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 项 目 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 额 占 比 金 属 材 料 1,430.56 7.85% 1,180.09 5.45% 413.40 2.61% 245.70 1.93% 坯 料 及 外 购 标 准 件 16,782.90 92.15% 20,472.72 94.55% 15,407.64 97.39% 12,457.86 98.07% 合 计 18,213.47 100.00% 21,652.81 100.00% 15,821.04 100.00% 12,703.56 100.00% 报 告 期 内, 公 司 直 接 材 料 成 本 主 要 为 向 供 应 商 购 买 的 各 种 经 过 粗 加 工 的 坯 料 及 外 购 的 标 准 零 部 件, 占 直 接 材 料 成 本 的 比 例 超 过 92% 由 于 公 司 专 注 于 精 密 加 工 环 节, 适 当 将 简 单 粗 加 工 环 节 外 协 完 成, 生 产 使 用 的 直 接 材 料 主 要 为 各 种 坯 料, 相 应 的 钢 材 铜 材 等 金 属 原 材 料 占 比 较 低, 金 属 材 料 市 场 价 格 的 波 动 对 成 本 的 直 接 影 响 较 小 1-1-319
(2) 外 协 加 工 费 的 变 动 情 况 分 析 报 告 期 内, 公 司 外 协 加 工 费 变 动 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 项 目 金 额 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 外 协 加 工 费 用 2,643.29 2,073.50 197.55% 696.86-47.90% 1,337.55 37.08% 报 告 期 内, 公 司 外 协 加 工 费 主 要 为 委 托 外 协 厂 家 进 行 热 处 理 表 处 理 的 加 工 服 务 费 2011 年 度, 公 司 外 协 加 工 费 同 比 增 长 37.08%, 与 主 营 业 务 成 本 的 增 长 趋 势 一 致 2012 年 度, 公 司 外 协 加 工 费 同 比 下 降 47.90%, 主 要 原 因 是 公 司 于 2011 年 末 收 购 了 热 处 理 资 产, 并 加 以 技 术 改 良 及 设 备 更 新 改 造, 热 处 理 加 工 效 率 及 质 量 大 幅 提 高, 具 备 了 较 强 的 热 处 理 能 力, 可 自 行 完 成 大 部 分 的 热 处 理 业 务, 大 幅 降 低 了 外 协 加 工 费 用 2013 年 度, 公 司 外 协 加 工 费 同 比 增 长 197.55%, 主 要 是 因 公 司 涂 层 挺 柱 上 量 而 导 致 表 处 理 成 本 大 幅 增 加 所 致 (3) 直 接 人 工 的 变 动 情 况 分 析 报 告 期 内, 公 司 直 接 人 工 变 动 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 项 目 金 额 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 直 接 人 工 3,288.81 3,637.07 30.50% 2,787.10 8.77% 2,562.38 50.10% 2011 年 度, 公 司 直 接 人 工 同 比 增 幅 高 于 同 期 主 营 业 务 成 本 增 幅, 主 要 是 因 为 两 个 方 面 : 一 是 公 司 为 量 产 可 变 气 门 系 统 进 行 人 力 资 源 储 备, 员 工 人 数 增 加, 同 时 随 着 当 地 社 会 平 均 工 资 水 平 的 提 高, 公 司 员 工 个 人 薪 酬 水 平 增 长, 致 公 司 人 工 费 用 增 加 ; 二 是 公 司 为 员 工 缴 纳 社 会 保 险 金 及 住 房 公 积 金 的 覆 盖 率 和 缴 费 基 数 明 显 提 高, 社 保 费 用 增 加 2012 年 度, 公 司 直 接 人 工 同 比 增 长 8.77%, 明 显 低 于 主 营 业 务 成 本 增 长 幅 度, 主 要 是 由 于 规 模 效 应 与 生 产 效 率 的 提 高, 致 单 位 产 品 人 工 成 本 下 降, 尤 其 是 可 变 气 门 系 统 产 品 量 产 规 模 扩 大 降 低 了 可 变 气 门 系 统 产 品 的 人 工 成 本 率 及 机 械 挺 柱 生 产 自 动 化 程 度 提 高, 促 进 直 接 人 工 成 本 占 比 下 降 2013 年 度, 公 司 直 接 人 工 成 本 同 比 增 长 30.50%, 低 于 当 期 主 营 业 务 成 本 的 增 长 幅 度, 主 要 是 由 于 规 模 效 应 与 生 产 效 率 的 提 高, 推 动 单 位 产 品 人 工 成 本 的 下 降 (4) 制 造 费 用 的 变 动 情 况 分 析 报 告 期 内, 公 司 制 造 费 用 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 单 位 : 万 元 金 额 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 1-1-320
制 造 费 用 4,513.21 4,099.87 76.21% 2,326.65 46.11% 1,592.40 26.89% 随 着 公 司 生 产 规 模 的 扩 大 和 机 器 设 备 使 用 效 率 的 提 高, 公 司 生 产 效 率 整 体 呈 提 高 趋 势 2011 年 度 制 造 费 用 同 比 增 幅 高 于 产 品 销 售 的 增 幅, 主 要 是 由 于 2011 年 公 司 为 新 产 品 可 变 气 门 系 统 量 产 储 备 资 源 增 加 了 大 量 的 厂 房 设 备 投 资, 新 增 厂 房 设 备 折 旧 摊 销 产 生 的 制 造 费 用 导 致 制 造 费 用 增 长 幅 度 高 于 产 品 销 售 的 增 幅 2012 年 度 和 2013 年 度, 公 司 制 造 费 用 分 别 同 比 增 长 46.11% 和 76.21%, 均 高 于 同 期 销 售 收 入 及 成 本 的 增 长 幅 度, 主 要 是 由 于 公 司 为 长 期 发 展 战 略 持 续 不 断 的 增 加 先 进 设 备 投 资, 截 至 2012 年 末 2013 年 末 机 器 设 备 原 值 分 别 增 加 4,982.12 万 元 和 8,010.26 万 元, 分 别 较 上 年 末 增 长 了 84.27% 和 73.53%, 导 致 固 定 资 产 折 旧 费 用 大 幅 增 长 (5) 辅 料 包 装 和 能 源 动 力 及 热 处 理 成 本 变 动 情 况 分 析 报 告 期 内, 公 司 辅 料 包 装 和 能 源 的 变 动 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 金 额 同 比 增 长 辅 料 包 装 1,145.10 1,319.14 16.93% 1,128.14 22.76% 919.00 7.06% 能 源 动 力 560.20 612.56 40.49% 436.01 36.82% 318.67 40.91% 热 处 理 502.51 592.80 29.92% 456.29 从 上 表 可 以 看 出, 随 着 公 司 生 产 规 模 的 扩 大, 辅 料 包 装 和 能 源 动 力 成 本 均 呈 逐 年 增 加 趋 势, 与 公 司 产 品 销 售 增 长 趋 势 一 致 ;2011 年 末, 公 司 根 据 长 期 发 展 规 划, 有 计 划 的 收 购 了 热 处 理 资 产, 并 加 以 技 术 改 良 及 设 备 更 新 改 造, 热 处 理 加 工 效 率 及 质 量 大 幅 提 高, 具 备 了 较 强 的 热 处 理 能 力, 可 自 行 完 成 大 部 分 的 热 处 理 业 务, 增 加 了 热 处 理 成 本, 但 大 幅 降 低 了 热 处 理 环 节 的 外 协 加 工 费 用, 促 进 毛 利 率 的 提 高 ( 四 ) 主 营 业 务 毛 利 及 毛 利 率 分 析 1. 主 营 业 务 毛 利 构 成 报 告 期 内, 公 司 主 要 产 品 的 毛 利 及 其 占 比 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 毛 利 占 比 毛 利 占 比 毛 利 占 比 毛 利 占 比 液 压 挺 柱 5,298.17 32.37% 5,313.23 27.94% 3,117.79 24.97% 2,632.76 33.86% 机 械 挺 柱 3,805.88 23.25% 4,315.00 22.69% 3,471.53 27.81% 2,320.67 29.84% 液 压 张 紧 器 2,072.35 12.66% 2,940.33 15.46% 1,863.23 14.92% 1,521.43 19.57% 摇 臂 801.17 4.89% 948.33 4.99% 739.70 5.92% 857.55 11.03% 可 变 气 门 系 统 3,268.00 19.96% 5,031.40 26.46% 3,174.02 25.42% 321.86 4.14% 1-1-321
喷 嘴 284.29 1.74% 226.73 1.19% 67.65 0.54% 38.70 0.50% 高 压 油 泵 挺 柱 10.33 0.06% 26.43 0.14% 44.65 0.36% 82.81 1.07% 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 828.87 5.06% 212.24 1.12% 6.19 0.05% 合 计 16,369.05 100.00% 19,013.70 100.00% 12,484.76 100.00% 7,775.79 100.00% 注 : 毛 利 = 主 营 业 务 收 入 - 主 营 业 务 成 本, 占 比 = 各 种 产 品 毛 利 / 毛 利 合 计 通 过 上 表 可 以 看 出,2011 年 公 司 主 营 业 务 毛 利 主 要 来 源 于 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 的 生 产 和 销 售, 公 司 新 产 品 可 变 气 门 系 统 逐 渐 进 入 量 产, 但 其 贡 献 毛 利 占 主 营 业 务 毛 利 比 重 仍 然 较 低 ;2012 年 度, 随 着 可 变 气 门 系 统 产 品 产 销 量 大 幅 增 长, 毛 利 贡 献 程 度 大 幅 提 高, 占 比 达 到 25.42%, 仅 次 于 机 械 挺 柱, 成 为 公 司 业 绩 增 长 的 突 破 点 2013 年 度, 随 着 可 变 气 门 系 统 产 品 收 入 占 比 的 进 一 步 提 高, 可 变 气 门 系 统 产 品 毛 利 贡 献 进 一 步 提 高 2. 主 营 业 务 毛 利 率 变 动 趋 势 及 其 原 因 分 析 (1) 产 品 毛 利 率 及 其 变 动 情 况 1 毛 利 率 变 动 情 况 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 及 其 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 毛 利 率 同 比 增 加 毛 利 率 同 比 增 加 毛 利 率 同 比 增 加 毛 利 率 同 比 增 加 液 压 挺 柱 31.15% -0.02% 31.17% 1.63% 29.54% 1.82% 27.72% 1.66% 机 械 挺 柱 40.33% 2.38% 37.95% 2.59% 35.36% 7.17% 28.19% 0.03% 液 压 张 紧 器 41.86% 1.83% 40.03% 0.48% 39.55% -0.43% 39.98% 4.42% 摇 臂 24.30% -1.55% 25.85% 3.38% 22.47% -1.00% 23.47% 1.68% 可 变 气 门 系 统 41.61% -6.03% 47.64% 3.78% 43.86% 22.78% 21.09% 31.85% 喷 嘴 37.12% 3.28% 33.84% 13.42% 20.42% 2.36% 18.06% 17.87% 高 压 油 泵 挺 柱 18.48% -1.76% 20.24% -7.46% 27.70% -1.95% 29.65% -11.49% 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 21.43% 11.83% 9.60% -8.68% 18.28% 主 营 业 务 毛 利 率 34.65% -1.22% 35.87% 1.32% 34.55% 5.97% 28.58% 1.73% 通 过 上 表 可 以 看 出, 报 告 期 内 主 营 业 务 毛 利 率 总 体 呈 上 升 的 趋 势 分 产 品 看, 液 压 挺 柱 和 机 械 挺 柱 的 毛 利 率 在 报 告 期 内 总 体 呈 上 升 态 势, 随 着 液 压 张 紧 器 和 摇 臂 生 产 技 术 与 工 艺 的 成 熟, 毛 利 率 逐 步 趋 于 稳 定 ; 可 变 气 门 系 统 产 品 在 2011 年 下 半 年 开 始 逐 步 实 现 量 产,2012 年 度 进 入 了 大 规 模 量 产 阶 段, 毛 利 率 大 幅 上 升,2014 年 毛 利 率 较 上 年 有 所 回 落 ; 其 他 产 品 对 主 营 业 务 毛 利 率 变 动 的 影 响 较 小 2012 年 度, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 大 幅 上 升 了 5.97 个 百 分 点, 主 要 由 于 高 附 加 值 高 技 术 含 量 市 场 前 景 广 阔 的 可 变 气 门 系 统 产 品 大 幅 上 量, 销 售 收 入 大 幅 增 长, 毛 利 率 大 幅 提 高, 推 动 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 大 幅 提 高, 同 时 机 械 挺 柱 产 品 生 1-1-322
产 自 动 化 程 度 大 幅 提 高, 直 接 人 工 成 本 率 下 降, 毛 利 率 大 幅 提 高 2013 年 度, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 上 升 了 1.32 个 百 分 点, 主 要 是 因 公 司 主 要 产 品 ( 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 可 变 气 门 系 统 产 品 ) 销 售 收 入 的 进 一 步 增 长 及 其 毛 利 率 的 上 升 推 动 的 2014 年 1-9 月, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 为 34.65%, 较 上 年 略 有 下 降 2 各 类 产 品 对 毛 利 率 的 贡 献 程 度 报 告 期 内, 公 司 各 类 产 品 对 毛 利 率 的 贡 献 程 度 如 下 表 : 产 品 类 别 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 对 总 体 毛 利 率 的 贡 献 数 变 动 数 对 总 体 毛 利 率 的 贡 献 数 变 动 数 对 总 体 毛 利 率 的 贡 献 数 变 动 数 对 总 体 毛 利 率 的 贡 献 数 变 动 数 液 压 挺 柱 11.22% 1.19% 10.02% 1.39% 8.63% -1.05% 9.68% 0.48% 机 械 挺 柱 8.06% -0.08% 8.14% -1.47% 9.61% 1.08% 8.53% -0.39% 液 压 张 紧 器 4.39% -1.16% 5.55% 0.39% 5.16% -0.44% 5.59% 0.44% 摇 臂 1.70% -0.09% 1.79% -0.26% 2.05% -1.10% 3.15% -0.54% 可 变 气 门 系 统 6.92% -2.57% 9.49% 0.71% 8.78% 7.60% 1.18% 1.33% 喷 嘴 0.60% 0.17% 0.43% 0.24% 0.19% 0.04% 0.14% 0.14% 高 压 油 泵 挺 柱 0.02% -0.03% 0.05% -0.07% 0.12% -0.18% 0.30% 0.27% 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 1.75% 1.35% 0.40% 0.38% 0.02% 0.02% 0.00% 0.00% 合 计 34.65% -1.22% 35.87% 1.32% 34.55% 5.97% 28.58% 1.73% 注 : 对 总 体 毛 利 率 的 贡 献 数 = 某 产 品 毛 利 率 某 产 品 销 售 收 入 占 同 期 销 售 总 额 的 比 例 通 过 上 表 可 以 看 出, 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 及 可 变 气 门 系 统 产 品 对 公 司 毛 利 率 贡 献 程 度 较 高,2012 年 度, 随 着 可 变 气 门 系 统 产 品 的 量 产, 可 变 气 门 系 统 产 品 毛 利 贡 献 大 幅 提 高, 成 为 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 大 幅 提 高 的 最 主 要 因 素 2013 年 度, 可 变 气 门 系 统 产 品 对 总 体 毛 利 率 的 贡 献 数 持 续 上 升, 成 为 公 司 重 要 的 盈 利 产 品 之 一 (2) 产 品 毛 利 率 变 动 趋 势 分 析 报 告 期 内, 公 司 各 类 产 品 毛 利 率 变 动 趋 势 分 析 如 下 : 1 液 压 挺 柱 报 告 期 内, 液 压 挺 柱 毛 利 率 影 响 因 素 及 毛 利 率 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 9.82 3.88% 9.45 8.33% 8.72-5.71% 9.25 0.19% 平 均 单 位 成 本 ( 元 / 支 ) 6.76 3.91% 6.50 5.83% 6.15-8.09% 6.69-2.06% 毛 利 率 31.15% -0.02% 31.17% 1.63% 29.54% 1.82% 27.72% 1.66% 注 : 毛 利 率 数 据 及 平 均 价 格 单 位 成 本 的 变 动 比 例 与 按 照 上 表 中 经 四 舍 五 入 后 保 留 两 位 小 数 的 销 售 平 均 价 格 平 均 单 位 成 本 计 算 的 结 果 存 在 差 异, 下 同 1-1-323
2012 年 度, 液 压 挺 柱 毛 利 率 同 比 提 高 1.82 个 百 分 点, 主 要 是 由 于 平 均 单 位 成 本 下 降 幅 度 大 于 销 售 平 均 价 格 下 降 幅 度 所 致 液 压 挺 柱 平 均 单 位 成 本 下 降 幅 度 超 过 销 售 平 均 价 格 下 降 幅 度 原 因 主 要 是 三 个 方 面, 第 一, 公 司 加 强 对 供 应 商 生 产 技 术 工 艺 的 指 导, 通 过 规 模 效 应 及 生 产 工 艺 流 程 改 进 促 进 供 应 商 坯 料 生 产 成 本 的 降 低, 同 时 通 过 规 模 采 购 等 措 施 促 进 采 购 流 程 优 化, 降 低 直 接 材 料 的 采 购 成 本, 提 高 毛 利 率 水 平 ; 第 二, 通 过 生 产 工 艺 改 进 及 生 产 规 模 扩 大 等 措 施 促 进 生 产 效 率 提 高, 降 低 单 位 产 品 分 摊 的 制 造 费 用 和 直 接 人 工 成 本, 直 接 提 高 单 一 型 号 产 品 毛 利 率 水 平 ; 第 三, 积 极 优 化 产 品 结 构, 提 高 毛 利 率 较 高 型 号 产 品 的 销 售 比 重, 促 进 产 品 毛 利 率 提 高 2013 年, 液 压 挺 柱 销 售 平 均 价 格 与 平 均 单 位 成 本 均 同 比 增 长, 主 要 是 公 司 售 价 较 高 的 滚 轮 挺 柱 及 高 耐 磨 低 摩 擦 带 涂 层 挺 柱 的 产 销 量 大 幅 增 长, 而 平 均 单 位 成 本 上 升 幅 度 小 于 销 售 平 均 价 格 上 升 幅 度, 推 动 毛 利 率 较 上 年 提 高 了 1.63 个 百 分 点 2014 年 1-9 月, 销 售 平 均 价 格 与 平 均 单 位 成 本 上 涨 的 幅 度 接 近, 使 得 本 期 毛 利 率 与 上 年 毛 利 率 变 动 不 大 报 告 期 内, 液 压 挺 柱 产 品 成 本 结 构 及 其 变 动 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 直 接 材 料 6,412.95 37.71% 7,053.64 41.38% 4,854.60 46.00% 4,422.83 46.57% 外 协 加 工 费 1,932.57 11.36% 1,186.54 6.96% 206.20 1.95% 335.59 3.53% 直 接 人 工 1,367.70 8.04% 1,530.96 8.98% 1,085.24 10.28% 981.32 10.33% 制 造 费 用 1,192.05 7.01% 1,147.34 6.73% 634.69 6.01% 590.81 6.22% 辅 料 包 装 396.96 2.33% 422.33 2.48% 411.77 3.90% 386.94 4.07% 能 源 动 力 153.40 0.90% 174.80 1.03% 134.72 1.28% 147.72 1.56% 热 处 理 254.10 1.49% 215.86 1.27% 107.98 1.02% - - 合 计 11,709.73 68.85% 11,731.47 68.83% 7,435.19 70.46% 6,865.20 72.28% 注 : 成 本 率 = 销 售 成 本 销 售 收 入 100%, 下 同 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 液 压 挺 柱 毛 利 率 分 别 为 27.72% 29.54% 31.17% 和 31.15%, 毛 利 率 持 续 提 高 根 据 液 压 挺 柱 各 类 成 本 构 成 的 变 动 情 况 :2011 年 毛 利 率 上 升 主 要 是 由 于 随 着 2011 年 初 开 始 的 钢 材 市 场 价 格 持 续 走 低 及 规 模 采 购 效 应 的 体 现, 直 接 促 进 坯 料 等 直 接 材 料 的 采 购 价 格 下 降, 直 接 材 料 成 本 率 大 幅 下 降, 进 一 步 推 动 毛 利 率 上 升 ;2012 年 度, 随 着 发 行 人 完 成 热 处 理 资 产 的 收 购, 减 少 了 外 协 加 工 费 成 本, 同 时 通 过 工 艺 流 程 改 进 提 高 热 处 理 环 节 的 生 产 效 率, 外 协 加 工 费 与 热 处 理 合 计 成 本 率 下 降, 同 时 规 模 效 应 及 生 产 工 1-1-324
艺 流 程 改 进 促 进 坯 料 采 购 成 本 下 降, 降 低 了 直 接 材 料 成 本 率, 以 及 公 司 对 各 生 产 部 门 领 用 的 辅 助 材 料 实 施 量 化 控 制 政 策, 落 实 责 任 人 和 奖 惩 措 施, 尤 其 是 对 主 要 辅 料 油 品 和 清 洁 剂 提 倡 节 约 与 循 环 利 用, 效 果 明 显, 辅 料 与 包 装 成 本 率 下 降 推 动 毛 利 率 上 升 2013 年 度, 公 司 高 耐 磨 低 摩 擦 带 涂 层 挺 柱 产 销 量 大 幅 增 长, 由 于 单 件 产 品 外 协 加 工 成 本 较 高, 致 使 外 协 加 工 费 成 本 率 大 幅 上 升, 但 随 着 直 接 材 料 成 本 率 和 直 接 人 工 成 本 率 的 进 一 步 下 降, 毛 利 率 较 上 年 有 所 提 高 整 体 上 看, 报 告 期 内 公 司 液 压 挺 柱 产 品 的 毛 利 率 逐 年 增 长, 维 持 良 好 的 发 展 趋 势, 主 要 得 益 于 公 司 强 有 力 的 成 本 控 制 程 序 及 按 照 市 场 需 求 积 极 调 整 产 品 型 号 结 构, 同 时 通 过 生 产 工 艺 流 程 的 进 一 步 优 化 及 技 术 进 步, 提 高 生 产 效 率, 促 进 了 液 压 挺 柱 产 品 毛 利 率 的 提 升 受 技 术 升 级 与 消 费 者 喜 新 偏 好 影 响, 汽 车 行 业 产 品 更 新 换 代 较 快, 通 常 新 型 产 品 在 上 市 初 期 售 价 较 高, 随 着 产 品 生 命 周 期 成 熟, 产 品 售 价 逐 年 下 降, 并 由 下 游 向 上 游 逐 级 传 导, 故 公 司 单 个 型 号 产 品 的 销 售 价 格 呈 逐 年 下 降 趋 势, 同 时, 单 个 型 号 产 品 毛 利 率 水 平 会 随 着 产 品 量 产 与 生 产 技 术 工 艺 成 熟 逐 年 提 高, 直 至 单 个 型 号 产 品 的 市 场 生 命 完 全 成 熟, 毛 利 率 趋 于 稳 定 2 机 械 挺 柱 报 告 期 内, 机 械 挺 柱 毛 利 率 影 响 因 素 及 毛 利 率 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 3.60 0.14% 3.59-2.28% 3.67-3.05% 3.79-2.77% 平 均 单 位 成 本 ( 元 / 支 ) 2.15-3.70% 2.23-6.19% 2.37-12.73% 2.72-2.81% 毛 利 率 40.33% 2.38% 37.95% 2.59% 35.36% 7.17% 28.19% 0.03% 2012 年 度, 机 械 挺 柱 平 均 单 位 成 本 下 降 幅 度 高 于 销 售 平 均 价 格 下 降 幅 度, 毛 利 率 大 幅 提 高 ;2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 机 械 挺 柱 平 均 单 位 成 本 下 降 幅 度 也 大 于 销 售 平 均 价 格 下 降 幅 度, 使 得 该 产 品 毛 利 率 逐 步 提 高 报 告 期 内, 机 械 挺 柱 产 品 成 本 结 构 及 变 化 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 直 接 材 料 3,400.09 36.03% 4,297.59 37.80% 4,161.39 42.38% 3,557.90 43.22% 外 协 加 工 费 561.48 5.95% 729.64 6.42% 396.78 4.04% 859.62 10.44% 直 接 人 工 526.52 5.58% 563.76 4.96% 529.43 5.39% 713.22 8.66% 制 造 费 用 524.27 5.56% 627.96 5.52% 500.18 5.09% 369.13 4.48% 辅 料 包 装 268.05 2.84% 330.92 2.91% 326.80 3.33% 321.86 3.91% 能 源 动 力 116.57 1.24% 143.94 1.27% 93.85 0.96% 89.82 1.09% 热 处 理 234.26 2.48% 361.96 3.18% 338.83 3.45% - - 1-1-325
合 计 5,631.24 59.67% 7,055.77 62.05% 6,347.27 64.64% 5,911.55 71.81% 2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 机 械 挺 柱 毛 利 率 分 别 为 28.19% 35.36% 37.95% 和 40.33%, 根 据 机 械 挺 柱 各 类 成 本 构 成 的 变 动 情 况 :2012 年 度, 随 着 公 司 生 产 工 艺 流 程 改 进 与 设 备 自 动 化 改 造 的 大 力 施 行, 成 效 突 出 显 现, 机 械 挺 柱 产 品 生 产 自 动 化 程 度 与 工 人 生 产 效 率 大 幅 提 高, 在 人 均 工 资 水 平 稳 定 增 长 的 背 景 下 机 械 挺 柱 事 业 部 员 工 人 数 有 年 初 的 147 人 下 降 到 年 末 的 104 人, 使 机 械 挺 柱 产 品 的 直 接 人 工 成 本 率 大 幅 下 降, 推 动 毛 利 率 上 升 了 3.27 个 百 分 点 ; 随 着 公 司 2011 年 末 收 购 热 处 理 资 产 的 效 益 体 现, 外 协 加 工 费 下 降, 同 时 增 加 热 处 理 成 本, 外 协 加 工 费 与 热 处 理 合 计 成 本 率 较 2011 年 下 降 了 2.95 个 百 分 点, 直 接 推 动 毛 利 率 上 升 ; 上 述 两 项 因 素 致 毛 利 率 提 高 了 6.22 个 百 分 点 2013 年 度, 随 着 坯 料 采 购 成 本 的 下 降, 促 使 了 直 接 材 料 成 本 率 下 降 了 4.59 个 百 分 点, 直 接 推 动 了 机 械 挺 柱 毛 利 率 提 高 了 2.59 个 百 分 点 整 体 上 看, 报 告 期 机 械 挺 柱 毛 利 率 总 体 呈 上 升 趋 势 ;2012 年 度 及 2013 年 度, 随 着 自 动 化 程 度 与 生 产 效 率 提 高, 直 接 人 工 成 本 率 大 幅 下 降, 加 之 公 司 在 热 处 理 生 产 环 节 的 投 入, 外 协 加 工 费 率 也 呈 下 降 趋 势, 机 械 挺 柱 毛 利 率 大 幅 提 高 机 械 挺 柱 是 公 司 成 熟 产 品, 生 产 技 术 及 工 艺 流 程 在 行 业 内 拥 有 较 高 优 势, 机 械 挺 柱 毛 利 率 将 维 持 较 高 水 平 3 液 压 张 紧 器 报 告 期 内, 液 压 张 紧 器 毛 利 率 影 响 因 素 及 毛 利 率 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 38.14 3.68% 36.79-11.29% 41.47-4.07% 43.23-6.83% 平 均 单 位 成 本 ( 元 / 支 ) 22.18 0.51% 22.06-11.99% 25.07-3.38% 25.95-13.23% 毛 利 率 41.86% 1.83% 40.03% 0.48% 39.55% -0.43% 39.98% 4.42% 报 告 期 内, 在 行 业 惯 例 的 影 响 下, 销 售 平 均 价 格 稳 步 下 降, 平 均 单 位 成 本 保 持 与 销 售 平 均 价 格 相 同 的 下 降 趋 势 2012 年 度, 液 压 张 紧 器 平 均 单 位 成 本 下 降 幅 度 低 于 销 售 平 均 价 格 下 降 幅 度, 毛 利 率 略 有 下 降 ;2013 年, 液 压 张 紧 器 平 均 单 位 成 本 下 降 幅 度 高 于 销 售 平 均 价 格 下 降 幅 度, 毛 利 率 有 所 提 高 2014 年 1-9 月, 由 于 液 压 张 紧 器 销 售 平 均 价 格 较 上 年 有 所 回 升, 使 得 毛 利 率 有 所 提 高 报 告 期 内, 液 压 张 紧 器 产 品 成 本 结 构 及 变 化 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 1-1-326
金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 直 接 材 料 2,039.46 41.20% 3,266.75 44.47% 2,010.42 42.68% 1,624.68 42.70% 外 协 加 工 费 83.56 1.69% 109.96 1.50% 67.70 1.44% 69.77 1.83% 直 接 人 工 243.50 4.92% 410.14 5.58% 309.50 6.57% 272.24 7.15% 制 造 费 用 319.20 6.45% 336.13 4.58% 280.37 5.95% 189.51 4.98% 辅 料 包 装 122.04 2.47% 202.21 2.75% 133.49 2.83% 97.05 2.55% 能 源 动 力 65.91 1.33% 74.01 1.01% 43.31 0.92% 30.37 0.80% 热 处 理 4.61 0.09% 6.17 0.08% 2.71 0.06% - - 合 计 2,878.29 58.14% 4,405.36 59.97% 2,847.51 60.45% 2,283.62 60.02% 根 据 液 压 张 紧 器 各 类 成 本 构 成 的 变 动 情 况 :2012 年 度, 各 类 成 本 结 构 维 持 相 对 稳 定, 毛 利 率 维 持 稳 定 略 有 下 降, 变 动 较 小 ;2013 年 随 着 产 销 量 快 速 增 长, 规 模 效 应 进 一 步 体 现, 单 位 产 品 分 摊 的 制 造 费 用 和 直 接 人 工 明 显 下 降, 毛 利 率 有 所 提 高 4 摇 臂 报 告 期 内, 摇 臂 毛 利 率 影 响 因 素 及 毛 利 率 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 支 ) 13.16 7.29% 12.26-6.81% 13.16-5.06% 13.86-2.38% 平 均 单 位 成 本 ( 元 / 支 ) 9.96 9.53% 9.09-10.88% 10.20-3.82% 10.61-4.48% 毛 利 率 24.30% -1.55% 25.85% 3.38% 22.47% -1.00% 23.47% 1.68% 报 告 期 内, 摇 臂 产 品 销 售 平 均 价 格 与 平 均 单 位 成 本 总 体 呈 下 降 趋 势, 与 行 业 惯 例 相 同 报 告 期 内, 摇 臂 产 品 成 本 结 构 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 直 接 材 料 1,806.57 54.79% 2,020.86 55.09% 1,924.46 58.46% 2,217.36 60.68% 外 协 加 工 费 20.63 0.63% 12.75 0.35% 5.79 0.18% 26.12 0.71% 直 接 人 工 212.89 6.46% 259.23 7.07% 281.89 8.56% 338.77 9.27% 制 造 费 用 311.98 9.46% 276.37 7.53% 196.36 5.96% 124.92 3.42% 辅 料 包 装 95.34 2.89% 105.00 2.86% 116.25 3.53% 69.08 1.89% 能 源 动 力 39.43 1.20% 38.35 1.05% 22.78 0.69% 20.42 0.56% 热 处 理 8.99 0.27% 7.62 0.21% 4.72 0.14% - - 合 计 2,495.83 75.70% 2,720.19 74.15% 2,552.25 77.53% 2,796.67 76.53% 根 据 摇 臂 各 类 成 本 构 成 的 变 动 情 况 :2012 年 度, 在 直 接 材 料 成 本 率 下 降 直 接 人 工 成 本 率 下 降 与 制 造 费 用 成 本 率 上 升 的 共 同 作 用 下, 毛 利 率 略 有 下 降 ;2013 年 度, 在 直 接 材 料 成 本 率 和 直 接 人 工 成 本 率 下 降 的 推 动 下, 毛 利 率 有 所 提 高 5 可 变 气 门 系 统 1-1-327
报 告 期 内, 可 变 气 门 系 统 毛 利 率 影 响 因 素 及 毛 利 率 变 动 情 况 如 下 表 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 数 值 变 动 销 售 平 均 价 格 ( 元 / 套 ) 213.95-3.19% 221.01-9.60% 244.47-4.26% 255.36-0.29% 平 均 单 位 成 本 ( 元 / 套 ) 124.93 7.96% 115.72-15.68% 137.24-31.90% 201.51-28.96% 毛 利 率 41.61% -6.03% 47.64% 3.78% 43.86% 22.78% 21.09% 31.85% 公 司 于 2007 年 开 始 研 发 可 变 气 门 系 统, 并 于 2009 年 实 现 了 部 分 样 件 销 售, 经 过 多 年 的 技 术 研 究 与 试 验, 产 品 技 术 工 艺 与 生 产 流 程 逐 渐 成 熟, 在 国 家 大 力 提 倡 环 保 节 能 的 背 景 下, 汽 车 行 业 节 能 减 排 政 策 不 断 推 出, 公 司 抓 住 市 场 机 遇, 加 大 市 场 拓 展, 可 变 气 门 系 统 产 品 得 到 了 客 户 的 广 泛 认 可,2012 年 销 售 数 量 近 30 万 套 2013 年 销 售 数 量 近 48 万 套, 销 售 收 入 大 幅 增 长, 成 为 收 入 与 盈 利 增 长 的 重 要 驱 动 因 素 报 告 期 内, 可 变 气 门 系 统 产 品 成 本 结 构 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 金 额 成 本 率 直 接 材 料 2,742.41 34.92% 3,786.53 35.85% 2,615.95 36.15% 636.07 41.67% 外 协 加 工 费 8.67 0.11% 12.43 0.12% 20.16 0.28% 45.09 2.95% 直 接 人 工 460.42 5.86% 560.17 5.30% 518.28 7.16% 197.17 12.92% 制 造 费 用 1,150.14 14.64% 886.42 8.39% 650.67 8.99% 278.97 18.28% 辅 料 包 装 147.67 1.88% 180.82 1.71% 126.27 1.75% 25.68 1.68% 能 源 动 力 76.58 0.98% 102.85 0.97% 129.85 1.79% 21.47 1.41% 热 处 理 - - 0.55 0.01% 0.80 0.01% - - 合 计 4,585.90 58.39% 5,529.78 52.36% 4,061.98 56.14% 1,204.46 78.91% 2010 年 度, 公 司 可 变 气 门 系 统 产 品 处 于 试 验 阶 段, 产 销 量 极 低, 毛 利 率 为 负 2011 年 度, 公 司 可 变 气 门 系 统 在 下 半 年 逐 步 量 产, 毛 利 率 随 之 大 幅 提 高, 各 项 成 本 率 均 有 下 降 2012 年 度, 可 变 气 门 系 统 产 品 产 销 量 大 幅 增 长, 量 产 的 规 模 效 应 生 产 技 术 与 工 艺 流 程 的 逐 步 成 熟 促 进 生 产 效 率 的 提 高, 共 同 作 用 致 单 位 产 品 分 摊 的 制 造 费 用 与 直 接 人 工 大 幅 下 降, 制 造 费 用 成 本 率 下 降 为 毛 利 率 提 高 直 接 贡 献 了 9.29 个 百 分 点, 直 接 人 工 成 本 率 下 降 为 毛 利 率 提 高 直 接 贡 献 了 5.76 个 百 分 点 ; 随 着 量 产 及 生 产 工 艺 技 术 的 成 熟 钢 材 等 主 要 金 属 材 料 市 场 价 格 持 续 走 低 及 规 模 采 购 效 应 的 体 现, 直 接 促 进 坯 料 等 直 接 材 料 的 采 购 价 格 下 降, 致 直 接 材 料 成 本 大 幅 下 降, 直 接 材 料 成 本 率 下 降 为 毛 利 率 提 高 直 接 贡 献 了 5.52 个 百 分 点, 上 述 因 素 共 同 作 用 致 可 变 气 门 系 统 产 品 毛 利 率 大 幅 提 高 2013 年 公 司 产 品 销 量 进 一 步 提 高, 规 模 效 应 继 续 发 挥 作 用, 产 品 毛 利 率 继 续 保 持 在 较 高 1-1-328
水 平 2014 年 1-9 月, 由 于 可 变 气 门 系 统 中 OCV 阀 销 售 价 格 的 下 降 及 相 位 器 生 产 成 本 的 提 高, 导 致 当 期 产 品 毛 利 率 较 上 年 有 所 下 降 可 变 气 门 系 统 产 品 是 公 司 近 年 重 点 开 发 的 新 产 品, 具 有 高 技 术 含 量 高 附 加 值 的 特 点, 毛 利 率 较 高, 符 合 汽 车 行 业 环 保 节 能 的 发 展 趋 势, 市 场 空 间 广 阔 6 喷 嘴 高 压 油 泵 挺 柱 和 其 他 精 密 零 部 件 产 品 2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 喷 嘴 产 品 毛 利 率 分 别 为 18.06% 20.42% 33.84% 和 37.12%;2011 年 2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 高 压 油 泵 挺 柱 产 品 毛 利 率 分 别 为 29.65% 27.70% 20.24% 和 18.48%;2012 年 2013 年 和 2014 年 1-9 月, 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 精 密 零 部 件 产 品 毛 利 率 为 18.28% 9.60% 和 21.43% 上 述 三 类 产 品 是 公 司 开 发 的 新 产 品, 收 入 占 比 较 低, 对 发 行 人 经 营 成 果 的 影 响 较 小, 由 于 尚 未 量 产, 毛 利 率 波 动 较 大, 各 类 成 本 结 构 变 动 较 大 况 如 下 : 3. 主 营 业 务 毛 利 率 变 动 趋 势 与 可 比 上 市 公 司 比 较 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 与 同 行 业 上 市 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 比 较 情 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 鸿 特 精 密 20.78% 19.49% 21.38% 20.37% 精 锻 科 技 38.88% 38.98% 41.96% 40.51% 天 润 曲 轴 22.72% 22.05% 20.11% 23.01% 万 里 扬 25.77% 22.20% 19.73% 22.96% 中 原 内 配 34.25% 33.87% 31.17% 29.33% 登 云 股 份 30.14% 32.26% 36.97% 37.51% 平 均 数 28.76% 28.14% 28.55% 28.95% 剔 除 主 要 为 商 用 车 配 套 的 天 润 曲 轴 和 万 里 扬 后 的 平 均 数 31.01% 31.15% 32.87% 31.93% 富 临 精 工 34.65% 35.87% 34.55% 28.58% 注 : 上 表 中 各 上 市 公 司 数 据 依 据 其 公 开 披 露 的 财 务 报 告 或 招 股 说 明 书 数 字 测 算 所 得 六 家 可 比 公 司 2014 年 1-9 月 主 营 业 务 毛 利 率 数 据 取 自 wind 统 计 的 该 公 司 的 销 售 毛 利 率 报 告 期 内 同 行 业 上 市 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 基 本 保 持 稳 定, 呈 现 稳 定 略 有 下 降 趋 势 2012 年 由 于 国 内 紧 缩 经 济 调 控 房 地 产 压 缩 基 本 建 设 投 资 等 政 策 影 响, 商 用 车 市 场 持 续 下 滑, 致 以 商 用 车 市 场 为 主 的 天 润 曲 轴 万 里 扬 的 毛 利 率 下 降, 但 国 内 乘 用 车 市 场 持 续 增 长 2011 年 度, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 略 低 于 可 比 上 市 公 司 的 平 均 水 平, 主 要 原 因 为 : 第 一, 与 公 司 生 产 模 式 密 切 相 关, 公 司 将 技 术 含 量 较 低 的 粗 加 工 环 节 委 托 外 部 加 工 完 成, 专 注 于 技 术 含 量 较 高 与 市 场 控 制 力 较 强 的 精 加 工 环 节 ; 第 二, 报 告 期 内, 公 司 规 模 仍 较 小, 并 处 于 快 速 发 展 时 期, 尚 未 完 全 形 成 和 充 分 发 挥 1-1-329
生 产 的 规 模 效 应 ; 第 三, 产 品 种 类 和 结 构 因 素 公 司 产 品 与 同 行 业 上 市 公 司 并 非 完 全 一 致, 导 致 了 毛 利 率 水 平 的 差 异 公 司 报 告 期 主 营 业 务 毛 利 率 总 体 呈 稳 定 增 长 的 趋 势, 一 是 受 益 于 行 业 的 快 速 发 展, 乘 用 车 市 场 需 求 持 续 增 长, 公 司 主 要 产 品 配 套 乘 用 车 市 场, 产 销 量 大 幅 增 加, 规 模 效 应 得 以 发 挥 ; 二 是 公 司 通 过 成 本 控 制 挖 潜 增 效, 加 强 内 部 管 理 与 技 术 革 新, 改 进 加 工 工 艺 与 生 产 流 程, 提 高 生 产 效 率, 降 低 单 位 成 本 ; 三 是 高 附 加 值 的 新 产 品 开 始 逐 步 量 产 2011 年 度, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 较 上 年 提 高, 主 要 原 因 为 : 第 一, 公 司 近 年 的 加 工 工 艺 改 进 与 生 产 流 程 改 造 工 作 成 效 逐 步 显 现, 生 产 效 率 大 幅 提 高, 同 时 材 料 成 本 逐 年 下 降, 单 位 产 品 成 本 下 降, 毛 利 率 上 升 ; 第 二, 公 司 产 品 结 构 不 断 升 级, 近 年 开 发 的 重 要 新 产 品 可 变 气 门 系 统 逐 渐 量 产, 毛 利 率 由 2010 年 的 -10.76% 提 高 到 21.09% 2012 年 度, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 大 幅 上 升, 主 要 一 是 由 于 公 司 高 附 加 值 新 产 品 可 变 气 门 系 统 销 量 大 幅 增 加, 量 产 产 生 的 规 模 效 应 带 动 可 变 气 门 系 统 产 品 毛 利 率 大 幅 提 高 ; 二 是 机 械 挺 柱 产 品 生 产 自 动 化 程 度 大 幅 提 高, 直 接 人 工 成 本 率 下 降, 毛 利 率 大 幅 提 高 2013 年 度, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 较 2012 年 上 升 了 1.32 个 百 分 点, 主 要 是 因 公 司 主 要 产 品 ( 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 和 可 变 气 门 系 统 产 品 ) 销 售 规 模 进 一 步 扩 大 推 动 的 保 荐 机 构 和 申 报 会 计 师 认 为 : 与 同 行 业 可 比 上 市 公 司 相 比, 公 司 主 营 业 务 毛 利 率 逐 年 提 高, 维 持 良 好 的 发 展 趋 势, 主 要 是 由 于 公 司 优 化 产 品 结 构, 高 附 加 值 的 新 产 品 开 发 成 效 显 著 4. 敏 感 性 分 析 (1) 产 品 售 价 的 敏 感 性 分 析 报 告 期 内, 公 司 主 要 产 品 售 价 对 毛 利 的 敏 感 性 分 析 如 下 表 : 产 品 类 别 售 价 变 动 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 毛 利 变 化 率 1-1-330 对 毛 利 敏 感 系 数 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 液 压 挺 柱 1.00% 1.04% 1.04 0.90% 0.90 0.85% 0.85 1.22% 1.22 机 械 挺 柱 1.00% 0.58% 0.58 0.60% 0.60 0.79% 0.79 1.06% 1.06 液 压 张 紧 器 1.00% 0.30% 0.30 0.39% 0.39 0.38% 0.38 0.49% 0.49 摇 臂 1.00% 0.20% 0.20 0.19% 0.19 0.26% 0.26 0.47% 0.47 可 变 气 门 系 统 1.00% 0.48% 0.48 0.56% 0.56 0.58% 0.58 0.20% 0.20
喷 嘴 1.00% 0.05% 0.05 0.04% 0.04 0.03% 0.03 0.03% 0.03 高 压 油 泵 挺 柱 1.00% 0.00% 0.00 0.01% 0.01 0.01% 0.01 0.04% 0.04 高 压 油 泵 泵 壳 及 其 他 1.00% 0.24% 0.24 0.12% 0.12 0.003% 0.003 合 计 1.00% 2.89% 2.89 2.79% 2.79 2.89% 2.89 3.50% 3.50 根 据 以 上 计 算 结 果, 以 2012 年 为 例, 公 司 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 可 变 气 门 系 统 和 喷 嘴 的 产 品 售 价 分 别 增 长 1.00%, 公 司 毛 利 将 分 别 增 长 0.85% 0.79% 0.38% 0.26% 0.58% 和 0.03%, 各 类 产 品 售 价 对 毛 利 的 敏 感 系 数 绝 对 值 均 不 大 (2) 直 接 材 料 外 协 加 工 费 用 价 格 的 敏 感 性 分 析 报 告 期 内, 公 司 主 要 外 购 成 本 项 目 价 格 对 毛 利 的 敏 感 性 分 析 如 下 表 : 项 目 成 本 项 目 价 格 变 化 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 毛 利 变 化 率 对 毛 利 敏 感 系 数 直 接 材 料 1.00% -1.11% -1.11-1.14% -1.14-1.27% -1.27-1.63% -1.63 其 中 : 坯 料 及 外 购 标 准 件 1.00% -1.03% -1.03-1.07% -1.07-1.23% -1.23-1.60% -1.60 金 属 材 料 1.00% -0.09% -0.09-0.07% -0.07-0.03% -0.03-0.03% -0.03 外 协 加 工 费 用 1.00% -0.16% -0.16-0.11% -0.11-0.06% -0.06-0.17% -0.17 合 计 1.00% -1.27% -1.27-1.25% -1.25-1.32% -1.32-1.81% -1.81 根 据 以 上 计 算 结 果, 以 2012 年 为 例, 公 司 直 接 材 料 外 协 加 工 费 用 价 格 分 别 增 长 1.00%, 公 司 毛 利 将 分 别 减 少 1.27% 0.06%, 其 中 直 接 材 料 价 格 对 毛 利 的 敏 感 系 数 绝 对 值 大 于 1; 直 接 材 料 中 主 要 为 坯 料 及 外 购 标 准 件, 坯 料 及 外 购 标 准 件 价 格 对 毛 利 的 敏 感 系 数 绝 对 值 大 于 1; 公 司 直 接 购 买 的 钢 材 铜 材 等 金 属 材 料 价 格 变 动 对 毛 利 的 敏 感 系 数 绝 对 值 很 小 ( 五 ) 期 间 费 用 报 告 期 内, 公 司 期 间 费 用 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 销 售 费 用 1,471.33 1,706.41 1,339.18 957.94 管 理 费 用 3,886.46 5,599.14 3,783.72 2,062.11 财 务 费 用 162.22 459.97 435.23 126.03 期 间 费 用 合 计 5,520.00 7,765.52 5,558.13 3,146.08 营 业 收 入 47,911.86 53,605.75 36,832.40 28,198.68 期 间 费 用 合 计 / 营 业 收 入 11.52% 14.49% 15.09% 11.16% 报 告 期 内, 公 司 期 间 费 用 总 额 呈 逐 年 增 长 的 趋 势, 与 营 业 收 入 的 增 长 趋 势 一 致 ; 期 间 费 用 合 计 占 营 业 收 入 的 比 例 总 体 上 有 所 上 升 1. 销 售 费 用 1-1-331
报 告 期 内, 公 司 销 售 费 用 明 细 情 况 如 下 表 : 项 目 运 输 费 包 装 费 装 卸 费 仓 储 费 等 费 用 单 位 : 万 元 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 金 额 同 比 变 动 金 额 同 比 变 动 金 额 同 比 变 动 653.83 817.66 12.35% 727.77 47.38% 493.80-0.30% 产 品 三 包 费 283.41 318.01 46.67% 216.82 32.81% 163.26 280.53% 工 资 173.89 189.24 78.40% 106.08 66.94% 63.54 47.44% 出 口 货 物 代 理 报 关 等 费 用 101.51 88.44 41.40% 62.54-4.83% 65.71 79.12% 差 旅 费 68.94 53.81 7.87% 49.88 17.60% 42.41 17.38% 其 他 189.75 239.26 35.87% 176.09 36.28% 129.21 14.38% 合 计 1,471.33 1,706.41 27.42% 1,339.18 39.80% 957.94 24.88% 公 司 销 售 费 用 主 要 为 运 输 费 包 装 费 装 卸 费 仓 储 费 等 费 用 及 产 品 三 包 费 销 售 人 员 薪 酬 费 用 报 告 期 内, 随 着 公 司 销 售 规 模 扩 大 市 场 开 拓 力 度 加 强, 公 司 销 售 费 用 逐 年 增 长, 销 售 费 用 增 长 趋 势 与 主 营 业 务 收 入 增 长 趋 势 一 致 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 销 售 费 用 占 主 营 业 务 收 入 的 比 例 分 别 为 3.52% 3.71% 3.22% 和 3.11%, 维 持 窄 幅 波 动 的 趋 势 报 告 期 内, 各 年 运 输 费 包 装 费 装 卸 费 仓 储 费 等 费 用 占 主 营 业 务 收 入 的 比 例 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 主 营 业 务 收 入 47,235.64 53,001.43 36,136.86 27,209.34 运 输 费 包 装 费 装 卸 费 仓 储 费 等 费 用 653.83 817.66 727.77 493.80 占 主 营 业 务 收 入 比 例 1.38% 1.54% 2.01% 1.81% 报 告 期 内, 公 司 各 年 运 输 费 包 装 费 装 卸 费 仓 储 费 等 费 用 随 着 销 售 规 模 的 增 长 而 增 加, 占 主 营 业 务 收 入 的 比 例 窄 幅 波 动 报 告 期, 公 司 按 照 主 营 业 务 收 入 的 0.6% 预 提 三 包 费 用, 且 各 期 末 预 提 的 三 包 费 余 额 上 限 为 近 三 年 主 营 业 务 收 入 合 计 数 的 0.6% 实 际 发 生 三 包 费 时 直 接 转 销 已 预 提 的 三 包 费, 实 际 发 生 的 三 包 费 超 过 预 提 部 分 计 入 当 期 销 售 费 用 报 告 期 内, 各 年 产 品 三 包 费 占 主 营 业 务 收 入 的 比 例 情 况 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 主 营 业 务 收 入 47,235.64 53,001.43 36,136.86 27,209.34 预 提 产 品 三 包 费 283.41 318.01 216.82 163.26 占 主 营 业 务 收 入 比 例 0.60% 0.60% 0.60% 0.60% 下 : 报 告 期 内, 各 年 产 品 实 际 发 生 的 三 包 费 支 出 占 主 营 业 务 收 入 的 比 例 情 况 如 单 位 : 万 元 1-1-332
项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 主 营 业 务 收 入 47,235.64 53,001.43 36,136.86 27,209.34 产 品 三 包 支 出 71.60 114.07 128.15 70.15 占 主 营 业 务 收 入 比 例 0.15% 0.22% 0.35% 0.26% 报 告 期 内, 公 司 产 品 实 际 发 生 的 三 包 费 支 出 总 体 随 着 销 售 规 模 的 增 长 而 增 长 2. 管 理 费 用 报 告 期 内, 公 司 管 理 费 用 明 细 情 况 如 下 表 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 金 额 金 额 同 比 变 动 金 额 同 比 变 动 金 额 同 比 变 动 新 产 品 研 究 与 开 发 费 1,376.15 2,319.80 41.08% 1,644.32 104.26% 805.02 41.08% 工 资 937.74 1,293.49 46.58% 882.48 120.44% 400.33 8.45% 维 修 费 783.14 744.29 114.58% 346.87 60.84% 215.66 9.66% 审 计 咨 询 费 128.99 161.99 61.39% 100.37-17.12% 121.11-36.22% 差 旅 费 127.73 185.04 15.99% 159.53 63.59% 97.52 137.45% 其 他 532.71 894.52 37.58% 650.16 53.90% 422.47-0.30% 合 计 3,886.46 5,599.14 47.98% 3,783.72 83.49% 2,062.11 15.14% 报 告 内, 公 司 管 理 费 用 主 要 由 新 产 品 研 究 与 开 发 费 管 理 人 员 工 资 维 修 费 审 计 咨 询 费 及 管 理 人 员 差 旅 费 等 构 成 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 管 理 费 用 金 额 分 别 为 2,062.11 万 元 3,783.72 万 元 5,599.14 万 元 和 3,886.46 万 元, 总 体 呈 上 涨 趋 势, 占 主 营 业 务 收 入 的 比 例 分 别 为 7.58% 10.47% 10.56% 和 8.23% 2011 年 度, 管 理 费 用 同 比 小 幅 增 长 15.14%, 主 要 是 由 于 公 司 进 一 步 加 大 研 发 投 入, 新 产 品 研 究 与 开 发 费 同 比 增 加 234.42 万 元 2012 年 度, 管 理 费 用 同 比 增 长 83.49%, 主 要 原 因 为 : 随 着 公 司 加 大 新 产 品 新 技 术 开 发, 研 发 投 入 的 增 加, 新 产 品 研 究 与 开 发 费 增 加 了 839.30 万 元, 大 幅 增 长 104.26%; 由 于 公 司 利 润 持 续 快 速 增 长, 按 照 绩 效 考 核 管 理 办 法 计 提 绩 效 奖 金 增 加, 致 管 理 人 员 工 资 费 用 增 加 482.15 万 元, 大 幅 增 长 120.44% 2013 年 度, 管 理 费 用 同 比 增 长 47.98%, 各 项 管 理 费 用 均 有 增 长, 与 主 营 业 务 收 入 增 长 趋 势 一 致, 增 长 金 额 较 大 的 主 要 为 新 产 品 研 究 与 开 发 费 同 比 增 加 了 675.48 万 元 管 理 人 员 工 资 费 用 同 比 增 加 411.02 万 元 维 修 费 同 比 增 加 397.43 万 元 3. 财 务 费 用 报 告 期 内, 公 司 财 务 费 用 情 况 如 下 : 1-1-333
单 位 : 万 元 类 别 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 利 息 支 出 246.48 486.83 464.69 192.38 减 : 利 息 收 入 98.15 83.16 78.59 77.32 汇 兑 损 失 -2.18 37.11 24.76 2.26 其 他 16.07 19.19 24.37 8.71 合 计 162.22 459.97 435.23 126.03 2011 年 2012 年 和 2013 年, 随 着 公 司 短 期 借 款 的 增 加, 公 司 财 务 费 用 持 续 增 长 2014 年 1-9 月 由 于 公 司 承 兑 汇 票 贴 现 的 利 息 支 出 较 同 期 减 少 以 及 汇 率 波 动 产 生 汇 兑 收 益 的 影 响, 使 得 当 期 财 务 费 用 金 额 较 上 期 下 降 薪 酬 情 况 4. 销 售 人 员 管 理 人 员 研 发 人 员 生 产 人 员 的 数 量 以 及 上 述 人 员 的 平 均 报 告 期 内, 公 司 销 售 人 员 管 理 人 员 研 发 人 员 及 生 产 人 员 的 数 量 及 平 均 薪 酬 情 况 如 下 表 所 示 : 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 平 均 人 数 ( 人 ) 月 平 均 工 资 ( 元 ) 平 均 人 数 ( 人 ) 月 平 均 工 资 ( 元 ) 平 均 人 数 ( 人 ) 月 平 均 工 资 ( 元 ) 平 均 人 数 ( 人 ) 月 平 均 工 资 ( 元 ) 董 监 高 10 40,164.40 10 32,394.36 10 20,982.75 10 12,943.64 中 层 管 理 人 员 16 19,840.39 17 18,914.89 14 12,820.72 13 7,984.44 普 通 销 售 人 员 19 9,565.77 19 6,368.84 18 4,444.91 17 2,756.49 普 通 研 发 人 员 83 6,442.88 75 6,561.85 62 6,444.20 38 4,164.85 基 层 生 产 管 理 人 员 1,326 3,509.00 1,039 3,965.61 895 3,262.00 845 2,981.04 全 体 员 工 4,187.80 4,631.71 3,776.96 3,185.59 绵 阳 市 在 岗 职 工 3,415.75 2,962.00 2,643.08 注 : 绵 阳 市 在 岗 职 工 各 年 平 均 工 资 来 源 于 绵 阳 市 统 计 局 发 布 的 数 据 从 上 表 可 以 看 出, 发 行 人 销 售 管 理 研 发 及 生 产 人 员 平 均 薪 酬 呈 现 了 较 大 幅 度 的 增 长, 符 合 公 司 报 告 期 业 绩 的 增 长 状 况 报 告 期 内, 公 司 人 员 平 均 薪 酬 高 于 绵 阳 市 在 岗 职 工 的 平 均 工 资 因 此, 发 行 人 员 工 平 均 薪 酬 的 支 付 及 增 长 情 况 合 理 保 荐 机 构 及 申 报 会 计 师 认 为, 报 告 期 内 公 司 销 售 管 理 及 财 务 费 用 金 额 保 持 稳 定 增 长, 与 公 司 业 务 规 模 相 适 应, 各 项 费 用 占 期 间 费 用 总 额 的 比 例 也 基 本 稳 定, 公 司 对 于 各 项 成 本 控 制 措 施 较 为 有 效 ( 六 ) 资 产 减 值 损 失 和 营 业 外 收 支 分 析 1. 资 产 减 值 损 失 报 告 期 内, 公 司 资 产 减 值 损 失 主 要 是 根 据 企 业 会 计 准 则 和 相 关 会 计 制 度 的 规 定 计 提 的 应 收 款 项 坏 账 准 备 和 存 货 跌 价 准 备, 公 司 其 他 资 产 无 减 值 迹 象, 未 1-1-334
计 提 资 产 减 值 准 备 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 资 产 减 值 损 失 分 别 为 4.00 万 元 493.72 万 元 304.28 万 元 和 -70.84 万 元 2012 年 度 资 产 减 值 损 失 金 额 大 幅 提 高 系 由 于 公 司 2012 年 会 计 估 计 变 更 应 收 款 项 坏 账 准 备 计 提 比 例 所 致, 详 见 本 节 之 四 报 告 期 内 采 用 的 主 要 会 计 政 策 和 会 计 估 计 之 ( 十 三 ) 重 大 会 计 政 策 和 会 计 估 计 与 可 比 上 市 公 司 比 较 及 变 更 情 况 2014 年 1-9 月, 由 于 期 末 应 收 款 项 金 额 低 于 期 初 余 额, 以 致 当 期 期 末 坏 账 准 备 金 额 低 于 期 初 金 额, 因 而 当 期 资 产 减 值 损 失 为 负 数 2. 营 业 外 收 支 报 告 期 内, 公 司 营 业 外 收 支 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 营 业 外 收 入 683.47 213.70 205.53 157.48 营 业 外 支 出 23.62 36.09 21.01 29.78 营 业 外 收 支 净 额 659.85 177.61 184.51 127.70 (1) 营 业 外 收 入 报 告 期 内, 公 司 营 业 外 收 入 主 要 为 计 入 当 期 损 益 的 政 府 补 助 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 计 入 当 期 损 益 的 政 府 补 助 金 额 分 别 为 108.69 万 元 189.51 万 元 205.62 万 元 和 637.51 万 元, 占 当 期 营 业 利 润 的 比 重 分 别 为 2.30% 2.90% 1.89% 和 5.85%, 占 比 较 低, 政 府 补 助 对 公 司 生 产 经 营 无 重 大 影 响 (2) 营 业 外 支 出 报 告 期 内, 营 业 外 支 出 主 要 为 非 流 动 资 产 处 置 损 失, 金 额 较 小, 对 公 司 生 产 经 营 影 响 很 小 综 上, 报 告 期 内 公 司 营 业 外 收 支 净 额 较 小, 对 公 司 净 利 润 无 重 大 不 利 影 响 ( 七 ) 非 经 常 性 损 益 对 于 公 司 利 润 的 影 响 报 告 期 内, 公 司 非 经 常 性 损 益 明 细 如 下 : 项 目 2014 年 1-9 月 单 位 : 万 元 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 非 流 动 性 资 产 处 置 损 益, 包 括 已 计 提 资 产 减 值 准 备 的 冲 销 部 分 13.16-36.04-15.86-28.63 越 权 审 批, 或 无 正 式 批 准 文 件, 或 偶 发 性 的 税 收 返 还 减 免 - - - 计 入 当 期 损 益 的 政 府 补 助, 但 与 公 司 正 常 经 营 业 务 密 切 相 关, 符 合 国 家 政 策 规 定 按 照 一 定 标 准 定 额 或 定 量 持 续 享 受 的 政 府 补 助 除 外 637.51 205.62 189.51 108.69 计 入 当 期 损 益 的 对 非 金 融 企 业 收 取 的 资 金 占 用 费 - - - 1-1-335
除 上 述 各 项 之 外 的 其 他 营 业 外 收 入 和 支 出 9.18 8.03 10.86 47.65 其 他 符 合 非 经 常 性 损 益 定 义 的 损 益 项 目 - - - 小 计 659.85 177.61 184.51 127.70 少 数 股 东 损 益 的 影 响 数 - - - 所 得 税 的 影 响 数 98.98 26.64 27.68 19.15 扣 除 少 数 股 东 损 益 和 所 得 税 影 响 后 的 非 经 常 性 损 益 560.87 150.97 156.84 108.54 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 9,845.50 9,346.80 5,714.25 4,085.70 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 归 属 于 公 司 普 通 股 股 东 的 净 利 润 9,284.63 9,195.83 5,557.41 3,977.16 非 经 常 性 损 益 净 影 响 数 占 净 利 润 的 比 例 5.70% 1.62% 2.74% 2.66% 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 非 经 常 性 损 益 主 要 为 计 入 当 期 损 益 的 政 府 补 助, 非 经 常 性 损 益 净 影 响 数 占 净 利 润 的 比 例 为 2.66% 2.74% 1.62% 和 5.70% 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 非 经 常 性 损 益 净 影 响 数 占 净 利 润 的 比 例 总 体 不 高, 非 经 常 性 损 益 净 影 响 数 占 净 利 润 的 比 例 在 6% 以 内, 非 经 常 性 损 益 对 公 司 利 润 的 影 响 较 小 ( 八 ) 公 司 缴 纳 的 各 项 税 额 所 得 税 费 用 与 会 计 利 润 的 关 系 1. 主 要 税 种 缴 纳 情 况 报 告 期 内, 公 司 缴 纳 的 各 项 税 费 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 增 值 税 1,666.59 1,493.27 1,756.12 930.26 营 业 税 0.20 0.25 0.31 3.30 企 业 所 得 税 1,776.96 1,837.53 1,009.17 407.42 其 他 365.91 329.94 400.72 205.97 合 计 3,809.66 3,660.99 3,166.32 1,546.95 2. 所 得 税 费 用 与 会 计 利 润 的 关 系 报 告 期 内, 公 司 所 得 税 费 用 与 会 计 利 润 的 关 系 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 利 润 总 额 11,566.31 11,041.70 6,725.90 4,858.35 当 期 应 纳 所 得 税 (A) 1,731.80 1,924.86 1,245.87 811.60 递 延 所 得 税 (B) 11.04 229.96 234.21 38.95 所 得 税 费 用 (A-B) 1,720.76 1,694.90 1,011.66 772.65 报 告 期 内, 公 司 递 延 所 得 税 主 要 是 由 于 公 司 计 提 坏 账 准 备 及 因 政 府 补 助 确 认 的 递 延 收 益 产 生 应 纳 税 时 间 性 差 异 3. 所 得 税 优 惠 的 影 响 根 据 财 政 部 国 家 税 务 总 局 海 关 总 署 关 于 西 部 大 开 发 税 收 优 惠 政 策 问 题 的 通 知 ( 财 税 2001 202 号 ) 及 财 政 部 海 关 总 署 国 家 税 务 总 局 关 于 深 1-1-336
入 实 施 西 部 大 开 发 战 略 有 关 税 收 政 策 问 题 的 通 知 ( 财 税 2011 58 号 ), 公 司 企 业 所 得 税 税 率 为 15% 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 不 存 在 偶 发 性 的 所 得 税 减 免 ( 九 ) 利 润 的 主 要 来 源 及 可 能 影 响 盈 利 能 力 持 续 性 和 稳 定 性 的 主 要 因 素 1. 利 润 的 主 要 来 源 报 告 期 内, 公 司 主 要 利 润 项 目 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 主 营 业 务 收 入 47,235.64 53,001.43 36,136.86 27,209.34 主 营 业 务 毛 利 16,369.05 19,013.70 12,484.76 7,775.79 其 他 业 务 毛 利 293.04 172.08 326.50 289.58 营 业 利 润 10,906.46 10,864.09 6,541.39 4,730.65 营 业 外 收 支 净 额 659.85 177.61 184.51 127.70 利 润 总 额 11,566.31 11,041.70 6,725.90 4,858.35 净 利 润 9,845.55 9,346.80 5,714.25 4,085.70 报 告 期 内, 公 司 主 营 业 务 突 出, 主 营 业 务 盈 利 能 力 较 强, 主 营 业 务 利 润 是 公 司 利 润 的 主 要 来 源, 其 他 业 务 利 润 和 营 业 外 收 支 净 额 所 占 比 例 较 低, 对 经 营 业 绩 不 构 成 重 大 影 响 报 告 期 内, 公 司 主 要 产 品 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 和 可 变 气 门 系 统 产 品 的 毛 利 占 主 营 业 务 毛 利 的 比 例 超 过 93%, 是 公 司 利 润 的 主 要 来 源, 公 司 主 营 业 务 毛 利 连 续 增 长, 显 示 公 司 主 营 业 务 发 展 良 好 2. 可 能 影 响 盈 利 能 力 持 续 性 和 稳 定 性 的 主 要 因 素 公 司 专 注 于 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 的 研 发 生 产 与 销 售, 主 要 产 品 技 术 先 进 质 量 稳 定, 经 过 多 年 的 发 展, 得 到 了 客 户 的 认 可, 在 业 内 树 立 了 良 好 的 企 业 形 象, 竞 争 优 势 较 为 突 出, 盈 利 能 力 持 续 提 高 可 能 影 响 公 司 盈 利 能 力 连 续 性 和 稳 定 性 的 主 要 因 素 如 下 : (1) 汽 车 行 业 发 展 状 况 近 年 来, 我 国 汽 车 工 业 总 体 呈 快 速 增 长 态 势, 虽 然 2008 年 受 国 际 金 融 危 机 的 影 响, 汽 车 工 业 短 期 增 速 放 缓, 但 进 入 2009 年 以 来, 随 着 宏 观 经 济 转 好, 居 民 消 费 购 买 力 的 提 高, 我 国 汽 车 工 业 重 新 步 入 稳 步 发 展 的 轨 道, 受 惠 于 行 业 增 长, 公 司 盈 利 能 力 也 将 保 持 持 续 稳 定 增 长 态 势 (2) 公 司 的 技 术 创 新 能 力 1-1-337
目 前, 各 大 汽 车 主 机 厂 新 车 型 更 新 换 代 和 技 术 进 步 持 续 不 断, 作 为 汽 车 零 部 件 生 产 企 业 只 有 不 断 提 高 研 发 创 新 能 力, 顺 应 行 业 发 展 趋 势, 才 能 在 市 场 竞 争 中 保 持 领 先 地 位 汽 车 零 部 件 生 产 企 业 要 想 获 得 较 高 的 利 润 也 必 须 不 断 调 整 产 品 结 构, 提 高 产 品 技 术 含 量, 进 入 中 高 端 领 域 与 世 界 著 名 零 部 件 企 业 展 开 直 接 竞 争 所 有 这 些, 都 需 要 汽 车 零 部 件 生 产 企 业 持 续 保 持 较 强 的 技 术 创 新 能 力, 技 术 创 新 能 力 是 企 业 发 展 的 动 力 和 源 泉 经 过 多 年 的 发 展, 公 司 在 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 生 产 领 域 技 术 先 进, 产 品 具 有 较 高 的 技 术 含 量 和 较 强 的 成 本 优 势 未 来 公 司 将 进 一 步 培 养 和 引 进 人 才, 加 强 技 术 交 流 和 合 作, 加 大 研 发 投 入, 改 善 产 品 结 构, 增 加 产 品 附 加 值, 提 高 核 心 竞 争 力, 保 证 公 司 持 续 稳 定 的 盈 利 能 力 (3) 公 司 的 业 务 规 模 与 资 金 实 力 未 来 几 年, 我 国 汽 车 产 业 仍 将 持 续 增 长, 作 为 汽 车 零 部 件 企 业, 公 司 只 有 顺 应 行 业 发 展 趋 势, 及 时 扩 大 产 能, 才 能 持 续 提 高 公 司 的 市 场 地 位 随 着 主 机 厂 生 产 规 模 的 日 益 扩 大, 快 速 且 稳 定 的 供 货 能 力 及 资 金 实 力 在 主 机 厂 评 价 和 选 择 供 应 商 的 指 标 体 系 中 占 据 越 发 重 要 的 位 置, 若 不 能 及 时 扩 大 产 能 及 增 加 公 司 的 资 产 规 模, 公 司 将 难 以 跟 进 主 机 厂 扩 张 的 步 伐, 适 应 主 机 厂 的 要 求 并 且, 只 有 不 断 扩 大 产 能, 才 能 更 好 的 享 有 规 模 经 济 效 应 和 成 本 优 势, 增 强 盈 利 能 力 目 前, 公 司 亟 需 扩 大 产 能, 提 高 资 本 实 力, 顺 应 行 业 快 速 发 展 的 趋 势, 公 司 的 业 务 规 模 与 资 金 实 力 成 为 影 响 公 司 盈 利 能 力 的 重 要 因 素 在 本 次 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 将 加 大 生 产 与 研 发 投 入, 业 务 规 模 与 资 金 实 力 及 技 术 创 新 能 力 将 大 幅 提 高, 保 证 公 司 盈 利 能 力 持 续 增 长 ( 十 ) 公 司 对 汽 车 行 业 不 利 变 化 的 具 体 应 对 措 施 我 国 汽 车 行 业 经 历 了 多 年 的 高 速 发 展, 在 产 业 规 模 和 产 销 量 不 断 扩 张 的 同 时, 行 业 增 速 持 续 放 缓 消 费 政 策 变 化 与 产 业 政 策 升 级 以 及 上 下 游 的 不 断 挤 压 等 问 题 也 开 始 显 现, 成 为 未 来 汽 车 行 业 发 展 面 临 的 不 利 因 素 公 司 针 对 汽 车 行 业 的 不 利 变 化 将 采 取 如 下 具 体 应 对 措 施 : 1. 针 对 汽 车 行 业 增 速 逐 渐 放 缓 采 取 的 应 对 措 施 (1) 通 过 向 模 块 供 应 商 转 变 提 升 企 业 整 体 实 力 发 动 机 主 机 厂 为 了 减 少 供 应 商 分 散 带 来 的 管 理 难 度 及 质 量 控 制 风 险, 越 来 越 重 视 供 应 链 体 系 的 打 造, 集 中 化 系 统 化 模 块 化 的 配 套 采 购 逐 渐 成 为 主 流 1-1-338
公 司 把 研 发 系 列 化 产 品 模 块 化 产 品 作 为 未 来 发 展 方 向 的 重 要 战 略, 已 经 成 功 开 发 了 包 括 配 气 机 构 ( 挺 柱 系 列 摇 臂 系 列 可 变 气 门 正 时 系 统 系 列 张 紧 器 系 列 以 及 下 一 代 可 变 气 门 技 术 产 品 可 变 气 门 升 程 系 统 系 列 ) 润 滑 冷 却 系 统 ( 如 活 塞 冷 却 机 油 喷 嘴 链 条 冷 却 喷 嘴 油 路 单 向 阀 等 系 列 ) 燃 油 喷 射 系 统 ( 油 泵 零 部 件 系 列, 如 滚 轮 挺 柱 系 列 泵 壳 ; 喷 油 器 零 部 件 系 列, 如 电 磁 阀 外 壳 护 圈 座 等 精 密 零 部 件 系 列 ) 自 动 变 速 器 零 部 件 系 列 ( 自 动 变 速 器 控 制 系 统 执 行 机 构, 如 电 磁 阀 芯 高 频 率 电 磁 阀 等 ) 在 内 的 系 列 化 模 块 化 产 品 ; 成 功 进 入 了 上 海 通 用 上 汽 通 用 五 菱 大 众 ( 北 美 ) 通 用 长 安 标 致 雪 铁 龙 航 天 三 菱 东 安 三 菱 ( 东 安 汽 发 ) 昌 河 铃 木 广 汽 菲 亚 特 一 汽 奇 瑞 长 安 广 汽 北 汽 江 淮 吉 利 比 亚 迪 等 国 内 外 知 名 主 机 厂 客 户 的 配 套 体 系 同 时, 公 司 将 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 高 精 度 电 磁 阀 及 其 模 块 化 项 目 列 为 募 投 项 目 研 发 中 心 的 重 点 项 目 之 一, 逐 渐 实 现 从 单 一 供 应 商 向 系 统 模 块 化 供 应 商 的 转 变, 提 升 企 业 的 整 体 实 力 以 应 对 市 场 不 利 变 化 (2) 产 品 开 发 方 向 逐 渐 以 高 精 产 品 为 主 公 司 通 过 不 断 提 升 产 品 性 能 和 附 加 值, 力 争 将 产 品 线 扩 展 到 目 前 主 要 由 外 资 零 部 件 企 业 主 导 的 高 新 技 术 领 域, 抓 住 汽 车 产 业 向 节 能 汽 车 转 型 升 级 的 重 要 战 略 机 遇 期, 通 过 替 代 外 资 供 应 及 相 比 内 资 企 业 技 术 领 先 优 势 来 扩 大 市 场 份 额 目 前, 公 司 已 将 可 变 气 门 升 程 (VVL) 低 摩 擦 高 耐 磨 气 门 挺 柱 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 高 精 度 电 磁 阀 及 其 模 块 化 项 目 自 动 变 速 箱 精 密 零 部 件 以 及 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 系 统 零 部 件 等 具 备 高 精 端 技 术 的 系 列 产 品 作 为 未 来 公 司 研 发 方 向 公 司 通 过 不 断 掌 握 国 内 先 进 汽 车 节 能 减 排 技 术 生 产 产 品 附 加 值 更 高 的 高 精 尖 产 品, 争 取 摆 脱 国 内 汽 车 零 部 件 市 场 以 往 打 价 格 战 的 传 统 竞 争 模 式, 逐 步 将 公 司 打 造 成 一 家 具 有 核 心 竞 争 力 的 汽 车 发 动 机 动 力 总 成 零 部 件 供 应 商 (3) 多 产 品 供 应 策 略 经 过 近 十 五 年 的 不 断 开 拓 经 营, 公 司 目 前 已 在 液 压 气 门 挺 柱 机 械 气 门 挺 柱 液 压 张 紧 器 摇 臂 可 变 气 门 系 统 (VVT VVL) 喷 嘴 及 单 向 阀 等 产 品 形 成 批 量 供 货 能 力, 同 时 也 在 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 挺 柱 等 发 动 机 零 部 件 产 品 和 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 产 品 上 形 成 小 批 量 供 货 能 力 并 签 订 了 相 关 产 品 的 开 发 协 议 产 品 系 列 的 持 续 增 加 使 得 公 司 的 整 体 生 产 采 购 和 销 售 规 模 不 断 扩 大, 缓 解 了 行 业 增 速 放 缓 对 单 一 产 品 市 场 开 拓 带 来 的 不 利 影 响 1-1-339
(4) 境 外 市 场 开 拓 策 略 公 司 产 品 主 要 用 于 汽 车 发 动 机, 目 前 公 司 共 有 主 机 客 户 50 余 家, 涵 盖 了 国 内 自 主 品 牌 主 机 厂 30 家 合 资 品 牌 主 机 厂 14 家 境 外 主 机 厂 6 家 相 比 其 他 国 内 同 行 业 企 业, 公 司 在 市 场 竞 争 中 尤 其 在 中 级 及 以 上 级 别 的 汽 车 发 动 机 精 密 零 部 件 市 场 有 着 相 对 的 竞 争 优 势 ; 除 了 持 续 开 拓 国 内 主 机 市 场, 公 司 也 把 市 场 逐 步 扩 展 到 境 外 市 场, 包 括 科 勒 北 美 通 用 台 湾 中 华 思 达 耐 等 国 际 知 名 发 动 机 主 机 厂 商 和 辉 门 盖 茨 AC 德 科 TOPLINE 福 兰 克 等 国 际 售 后 厂 商 已 经 成 为 公 司 的 重 要 合 作 客 户 为 了 提 升 公 司 整 体 的 竞 争 实 力 技 术 水 平 及 品 牌 形 象, 规 避 国 内 汽 车 行 业 增 速 下 滑 的 风 险, 公 司 将 海 外 市 场 的 进 一 步 开 拓 作 为 未 来 发 展 的 重 要 战 略 目 前 公 司 已 与 德 国 法 国 英 国 瑞 典 等 知 名 海 外 客 户 在 气 门 挺 柱 高 压 油 泵 挺 柱 等 产 品 有 所 接 触, 预 计 未 来 几 年 海 外 客 户 的 销 售 份 额 在 公 司 销 售 占 比 将 有 所 提 升 2. 针 对 消 费 政 策 变 化 和 产 业 政 策 升 级 的 不 利 变 化 采 取 的 应 对 措 施 (1) 新 产 品 研 发 策 略 公 司 十 分 重 视 技 术 的 创 新 和 产 品 的 研 发, 在 研 发 体 系 研 发 团 队 研 发 工 具 技 术 开 发 系 统 设 计 应 用 技 术 等 方 面 具 有 较 强 的 实 力, 形 成 了 一 整 套 比 较 完 善 的 技 术 创 新 与 产 品 研 发 的 管 理 体 制 力 争 通 过 新 产 品, 特 别 是 节 能 减 排 相 关 产 品 超 前 研 发 同 步 研 发 以 及 与 主 机 技 术 同 步 更 新 的 策 略, 来 打 造 公 司 产 品 的 技 术 竞 争 力 公 司 为 高 新 技 术 企 业, 现 有 一 个 省 级 企 业 技 术 中 心, 拥 有 一 支 经 验 丰 富 高 素 质 的 研 发 队 伍, 具 备 从 产 品 概 念 设 计 到 样 件 生 产 和 全 过 程 实 验 验 证 能 力 借 助 国 际 先 进 的 西 门 子 PDM-TEAMCENTER 信 息 化 平 台 和 西 门 子 NX 系 列 软 件 ( 包 括 CAD CAE CAM), 对 产 品 开 发 过 程 实 行 信 息 化 管 理, 对 产 品 开 发 进 行 辅 助 设 计 辅 助 分 析 和 辅 助 加 工, 有 效 地 缩 短 了 新 产 品 开 发 周 期 提 高 了 开 发 质 量 和 可 靠 性 公 司 还 十 分 重 视 与 外 部 研 发 机 构 的 合 作, 与 泛 亚 汽 车 技 术 中 心 上 汽 集 团 股 份 公 司 技 术 中 心 神 龙 汽 车 技 术 中 心 长 安 汽 车 工 程 研 究 院 一 汽 汽 研 院 广 汽 汽 研 院 东 安 汽 车 发 动 机 技 术 中 心 航 天 三 菱 发 动 机 技 术 中 心 奇 瑞 汽 车 工 程 研 究 院 江 淮 汽 车 技 术 研 究 院 上 海 交 大 法 国 梯 爱 司 (HEF) 美 国 思 达 耐 (STANADYNE) 等 整 车 厂 或 主 机 厂 的 技 术 研 发 中 心 建 立 了 长 期 的 产 品 合 作 研 发 1-1-340
关 系, 与 上 海 内 燃 机 研 究 所 中 国 工 程 物 理 研 究 院 天 津 大 学 内 燃 机 燃 烧 学 国 家 重 点 实 验 室 等 高 校 和 科 研 机 构 有 项 目 合 作 关 系 完 善 的 技 术 创 新 与 产 品 研 发 的 管 理 体 制 保 障 了 公 司 新 产 品 能 够 陆 续 推 向 市 场, 满 足 主 机 厂 的 需 求, 体 现 了 公 司 核 心 竞 争 力, 使 得 公 司 能 够 有 效 应 对 消 费 政 策 和 产 业 政 策 升 级 的 不 利 变 化 (2) 大 力 开 发 节 能 减 排 相 关 产 品 随 着 国 家 为 降 低 能 源 需 求 压 力 而 开 展 的 发 动 机 节 能 工 作, 以 及 贯 彻 国 家 排 放 法 规 而 开 展 发 动 机 减 排 工 作, 零 部 件 厂 家 未 来 在 节 能 减 排 技 术 实 力 方 面 将 迎 来 全 面 的 挑 战 公 司 紧 跟 政 策 的 步 伐, 化 风 险 为 机 遇, 凭 借 自 身 积 累 的 技 术 实 力 大 力 开 发 含 有 节 能 减 排 技 术 的 汽 车 零 部 件 产 品 目 前 公 司 生 产 的 VVT 及 液 压 挺 柱 产 品 所 应 用 的 相 关 技 术 属 于 智 能 精 确 控 制 技 术 及 低 摩 擦 技 术, 可 以 达 到 有 效 提 升 内 燃 机 机 械 效 率, 提 高 燃 油 经 济 性 并 降 低 有 害 物 质 和 噪 声 排 放 的 作 用 同 时, 公 司 将 新 一 代 VVT 升 级 技 术 项 目 可 变 气 门 升 程 (VVL) 项 目 低 摩 擦 高 耐 磨 气 门 挺 柱 项 目 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 高 精 度 电 磁 阀 及 其 模 块 化 项 目 自 动 变 速 箱 精 密 零 部 件 项 目 以 及 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 系 统 零 部 件 项 目 作 为 公 司 募 集 资 金 建 设 研 发 中 心 的 重 点 发 展 项 目 此 外, 公 司 也 将 加 大 对 汽 车 启 停 技 术 中 应 用 的 电 池 电 量 传 感 器 技 术 等 新 型 技 术 的 研 发, 以 适 应 节 能 减 排 的 技 术 要 求 公 司 计 划 通 过 掌 握 上 述 行 业 领 先 的 节 能 减 排 技 术 产 品 来 满 足 主 机 厂 未 来 对 配 套 企 业 节 能 减 排 产 品 同 步 研 发 超 前 研 发 实 力 的 需 求, 从 而 抵 消 未 来 行 业 发 展 因 产 业 政 策 变 化 所 引 起 的 不 利 变 化 (3) 紧 盯 主 流 市 场 客 户 产 品 需 求 进 入 2012 年 以 来 我 国 陆 续 推 出 了 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012-2020 年 ) 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 等 节 能 减 排 政 策, 为 了 实 现 规 划 中 关 于 2015 年 乘 用 车 平 均 燃 料 消 耗 量 降 至 6.9 升 / 百 公 里, 节 能 型 乘 用 车 燃 料 消 耗 量 降 至 5.9 升 / 百 公 里 的 目 标, 大 力 发 展 节 能 减 排 技 术 车 型 已 成 为 国 内 各 主 流 整 车 生 产 厂 商 未 来 几 年 的 重 要 发 展 战 略 目 前, 公 司 主 要 客 户 包 括 比 亚 迪 旗 下 生 产 的 F3 L3 G3 车 型 上 汽 通 用 五 菱 旗 下 生 产 的 宝 骏 车 型 长 城 汽 车 旗 下 生 产 的 腾 翼 C30 车 型 东 安 汽 发 配 套 的 菱 悦 V3 车 型 等 均 为 符 合 节 能 减 排 政 策 的 主 推 车 型 1-1-341
公 司 凭 借 自 身 的 研 发 实 力, 成 功 开 发 符 合 政 策 导 向 的 可 变 气 门 系 统 项 目 并 顺 利 进 入 多 家 国 内 知 名 主 机 厂 的 配 套 体 系 此 外, 公 司 紧 密 关 注 国 内 主 流 整 车 市 场 的 需 求, 在 各 整 车 厂 商 开 发 新 车 型 的 前 期, 开 始 着 手 与 其 旗 下 的 主 机 厂 签 订 合 作 研 发 协 议, 在 配 套 现 有 客 户 的 前 提 下 进 一 步 开 拓 新 客 户 及 新 产 品 目 前, 公 司 已 与 东 安 汽 发 吉 利 汽 车 神 龙 汽 车 奇 瑞 汽 车 上 汽 通 用 五 菱 长 安 汽 车 东 风 乘 用 车 江 淮 汽 车 等 多 家 国 内 主 流 市 场 客 户, 在 油 泵 滚 轮 挺 柱 缸 内 直 喷 系 统 系 列 零 部 件 自 动 变 速 箱 精 密 零 部 件 等 项 技 术 方 面 开 展 了 前 期 合 作 研 发, 研 发 及 试 制 的 成 功 将 可 满 足 国 内 主 流 主 机 厂 客 户 未 来 几 年 对 节 能 减 排 技 术 的 更 高 技 术 要 求 (4) 积 极 迎 接 新 能 源 汽 车 发 展 所 带 来 的 变 化 以 电 动 汽 车 为 代 表 的 新 能 源 汽 车, 虽 然 受 制 造 成 本 充 电 时 间 电 池 寿 命 续 航 里 程 的 影 响, 但 是 在 2013 年 以 来 发 展 势 头 逐 渐 呈 现, 未 来 对 内 燃 机 行 业 的 冲 击 不 可 小 视 既 可 用 于 传 统 能 源 汽 车 又 能 适 应 新 能 源 汽 车 是 公 司 适 应 这 场 变 革 的 有 效 选 择, 公 司 将 积 极 应 对 汽 车 行 业 新 的 发 展 趋 势, 除 在 发 动 机 零 部 件 领 域 持 续 精 耕 细 作 外, 还 将 积 极 探 索 研 发 其 他 汽 车 零 部 件 新 产 品, 例 如 微 电 机 等, 通 过 提 前 规 划 新 产 品 新 技 术 研 发 工 作, 加 大 对 新 产 品 新 技 术 研 发 投 入, 使 公 司 可 以 从 容 应 对 新 能 源 汽 车 产 业 的 变 革, 获 得 未 来 持 续 发 展 的 动 力 3. 针 对 行 业 利 润 的 不 断 挤 压 采 取 的 应 对 措 施 (1) 通 过 多 产 品 策 略 扩 张 市 场 规 模 提 升 利 润 空 间 在 产 品 系 列 开 发 过 程 中, 公 司 致 力 于 对 产 品 相 邻 及 技 术 相 互 支 撑 的 新 品 进 行 研 发, 从 而 有 效 降 低 了 多 产 品 研 发 设 计 及 试 验 测 试 费 用, 使 得 产 品 系 列 不 断 扩 大, 扩 大 了 公 司 整 体 生 产 规 模, 带 来 了 各 工 序 更 专 业 化 的 分 工, 数 控 机 床 及 磨 削 机 床 等 生 产 设 备 整 体 利 用 率 也 得 到 提 升 通 过 产 品 系 列 的 不 断 扩 大, 生 产 效 率 得 到 提 升, 降 低 了 单 位 制 造 费 用, 也 有 利 于 公 司 提 高 采 购 规 模 效 益 和 降 低 销 售 物 流 费 用, 以 达 到 缓 解 企 业 利 润 空 间 不 断 被 挤 压 的 不 利 变 化 (2) 通 过 成 本 控 制 以 应 对 行 业 上 下 游 挤 压 的 不 利 变 化 公 司 通 过 提 高 产 品 设 计 精 度 工 艺 技 术 进 步 提 高 自 动 化 水 平 实 施 平 台 生 产 推 行 全 员 质 量 成 本 控 制 和 精 益 生 产 等 方 式, 确 保 了 对 成 本 的 精 确 控 制, 实 现 了 产 品 成 本 的 不 断 降 低 通 过 对 产 品 成 本 的 精 确 控 制, 确 保 了 公 司 的 挺 柱 等 主 导 产 品 在 与 外 资 企 业 竞 争 时 具 有 更 强 的 成 本 价 格 优 势 1-1-342
同 时, 公 司 本 次 计 划 募 集 资 金 新 建 液 压 挺 柱 项 目 在 考 虑 设 备 投 入 时, 也 将 降 低 产 品 生 产 成 本 作 为 重 要 考 量, 计 划 投 入 部 分 有 利 于 大 批 量 和 自 动 化 生 产 的 零 部 件 的 粗 加 工 设 备, 并 购 入 多 款 国 内 外 先 进 的 高 精 度 内 圆 磨 床 等 加 工 设 备, 从 而 达 到 有 效 提 升 产 品 的 加 工 精 度 扩 张 生 产 能 力 提 升 公 司 的 毛 利 率 水 平 的 效 果, 缓 解 成 本 上 涨 与 客 户 压 价 的 不 利 变 化 ( 十 一 ) 对 公 司 持 续 盈 利 能 力 产 生 重 大 不 利 影 响 的 因 素 及 保 荐 机 构 对 公 司 持 续 盈 利 能 力 的 核 查 结 论 意 见 对 公 司 持 续 经 营 能 力 产 生 重 大 不 利 影 响 的 因 素 包 括 但 不 限 于 : 宏 观 经 济 周 期 波 动 的 风 险 国 内 汽 车 消 费 政 策 和 产 业 政 策 变 化 的 风 险 公 司 后 续 新 产 品 研 发 不 力 的 风 险 公 司 无 法 有 效 应 对 产 品 价 格 下 降 的 风 险 公 司 主 要 客 户 相 对 集 中 风 险 公 司 原 材 料 外 协 比 例 较 高 风 险 税 收 优 惠 政 策 变 化 的 风 险 新 能 源 汽 车 技 术 发 展 带 来 的 风 险 汽 车 市 场 竞 争 加 剧 的 风 险 汽 车 市 场 开 拓 的 风 险 募 集 资 金 项 目 投 产 后 的 产 量 扩 张 导 致 的 产 品 销 售 风 险 募 集 资 金 项 目 投 产 后 新 增 固 定 资 产 折 旧 风 险 公 司 短 期 内 净 资 产 收 益 率 下 降 风 险 募 集 资 金 投 资 项 目 的 组 织 实 施 风 险 公 司 管 理 能 力 无 法 适 应 未 来 经 营 发 展 变 化 的 风 险 公 司 技 术 人 才 建 设 及 流 失 风 险 产 品 质 量 索 赔 风 险 公 司 存 货 盘 亏 或 跌 价 风 险 公 司 短 期 偿 债 风 险 自 然 灾 害 风 险 等, 公 司 已 在 招 股 说 明 书 第 四 章 风 险 因 素 中 进 行 了 分 析 并 完 整 披 露 经 核 查, 公 司 的 经 营 模 式 产 品 或 服 务 的 品 种 结 构 未 发 生 重 大 不 利 变 化, 公 司 的 行 业 地 位 或 所 处 行 业 的 经 营 环 境 未 发 生 重 大 不 利 变 化, 公 司 在 用 的 商 标 专 利 专 有 技 术 特 许 经 营 权 等 重 要 资 产 或 者 技 术 的 取 得 或 者 使 用 不 存 重 大 不 利 变 化, 公 司 最 近 一 年 的 营 业 收 入 或 净 利 润 对 关 联 方 或 者 重 大 不 确 定 性 的 客 户 不 存 在 重 大 依 赖, 公 司 最 近 一 年 的 净 利 润 未 来 自 合 并 报 表 范 围 以 外 的 投 资 收 益 ; 保 荐 机 构 认 为, 发 行 人 目 前 不 存 在 对 其 持 续 盈 利 能 力 构 成 重 大 不 利 影 响 的 因 素, 公 司 具 备 良 好 的 发 展 前 景 和 持 续 盈 利 能 力 十 三 现 金 流 量 分 析 和 资 本 性 支 出 分 析 ( 一 ) 现 金 流 量 分 析 报 告 期 内, 公 司 主 要 现 金 流 量 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 8,721.62 8,379.87 5,845.96 2,210.87 1-1-343
投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -4,082.01-7,162.52-6,022.88-2,339.24 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 232.80-1,106.25 755.22 893.38 现 金 及 现 金 等 价 物 净 增 加 额 4,934.61 110.12 570.96 765.01 1. 经 营 活 动 现 金 流 量 分 析 报 告 期 内, 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 与 营 业 收 入 的 对 比 情 况 如 下 : 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 47,858.56 52,017.72 34,552.61 16,922.19 营 业 收 入 47,911.86 53,605.75 36,832.40 28,198.68 差 额 -53.30-1,588.03-2,279.79-11,276.50 其 中 : 增 值 税 销 项 税 额 6,750.60 8,207.09 5,904.24 4,425.16 应 收 票 据 增 加 (-)/ 减 少 (+) -3,639.07-3,771.27-2,460.69-2,789.16 应 收 账 款 增 加 (-)/ 减 少 (+) 3,629.88-4,270.86-2,358.65-1,876.98 预 收 账 款 增 加 (+)/ 减 少 (-) -315.48 547.47 8.31 42.17 应 收 票 据 应 收 账 款 等 应 收 项 目 抵 偿 支 付 -6,479.22-2,300.45-3,373.01-11,077.69 由 上 表 可 见, 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 与 营 业 收 入 的 差 异 原 因 主 要 为 : 应 收 票 据 应 收 账 款 等 应 收 项 目 抵 偿 支 付 主 要 是 指 应 收 票 据 背 书 转 让 及 应 收 账 款 抵 偿 付 款, 因 未 收 回 现 金, 使 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 较 营 业 收 入 减 少 ; 增 值 税 销 项 税 额 使 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 较 营 业 收 入 增 加 ; 应 收 票 据 和 应 收 账 款 的 增 减 变 动, 应 收 票 据 和 应 收 账 款 增 加 时, 使 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 较 营 业 收 入 减 少, 减 少 时, 使 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 较 营 业 收 入 增 加 示 : 报 告 期 内, 公 司 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 和 净 利 润 比 较 情 况 如 下 表 所 单 位 : 万 元 项 目 2014 年 1-9 月 2013 年 度 2012 年 度 2011 年 度 经 营 活 动 现 金 流 量 净 额 8,721.62 8,379.87 5,845.96 2,210.87 净 利 润 9,845.55 9,346.80 5,714.25 4,085.70 差 异 -1,123.93-966.93 131.72-1,874.83 经 营 活 动 现 金 流 量 净 额 / 净 利 润 88.58% 89.65% 102.18% 54.11% 2011 年, 发 行 人 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 较 净 利 润 少 1,874.83 万 元, 主 要 原 因 是 随 着 发 行 人 业 务 规 模 的 稳 定 增 长, 经 营 性 应 收 项 目 增 加 了 4,410.08 万 元 ; 经 营 性 应 付 项 目 增 加 了 2,966.08 万 元 ; 存 货 增 加 了 1,192.35 万 元, 非 付 现 成 本 费 用 575.46 万 元 2012 年, 发 行 人 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 较 净 利 润 多 131.72 万 元, 主 要 原 因 是 随 着 发 行 人 业 务 规 模 的 快 速 增 长, 经 营 性 应 收 项 目 增 加 了 4,603.80 万 元 ; 1-1-344
经 营 性 应 付 项 目 增 加 了 3,316.78 万 元 ; 存 货 增 加 了 272.53 万 元 ; 同 时 非 付 现 成 本 费 用 943.87 万 元 及 资 产 减 值 准 备 的 共 同 影 响, 致 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 与 净 利 润 基 本 持 平 2013 年, 发 行 人 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 较 净 利 润 少 966.93 万 元, 主 要 原 因 是 随 着 发 行 人 业 务 规 模 的 快 速 增 长, 经 营 性 应 收 项 目 增 加 了 8,423.65 万 元 ; 经 营 性 应 付 项 目 增 加 了 7,388.72 万 元 ; 存 货 增 加 了 2,362.04 万 元 ; 同 时 非 付 现 成 本 费 用 及 财 务 费 用 等 非 经 营 性 支 出 的 共 同 影 响, 致 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 低 于 净 利 润 2014 年 1-9 月, 发 行 人 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 较 净 利 润 少 1,123.93 万 元, 主 要 原 因 是 随 着 发 行 人 业 务 规 模 的 快 速 增 长, 经 营 性 应 收 项 目 增 加 了 1,261.79 万 元 ; 经 营 性 应 付 项 目 减 少 了 427.00 万 元 ; 存 货 增 加 了 1,558.65 万 元 ; 同 时 非 付 现 成 本 费 用 及 财 务 费 用 等 非 经 营 性 支 出 的 共 同 影 响, 致 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 低 于 净 利 润 发 行 人 经 营 活 动 现 金 流 量 与 当 期 净 利 润 之 间 的 差 异 主 要 是 由 于 发 行 人 业 务 规 模 快 速 扩 大, 导 致 经 营 性 流 动 资 产 ( 应 收 账 款 与 存 货 ) 占 用 资 金 增 加 发 行 人 应 收 账 款 与 存 货 周 转 正 常, 销 售 与 收 款 活 动 均 处 于 良 好 运 行 状 态, 应 收 账 款 与 存 货 的 增 长 和 发 行 人 业 务 规 模 增 长 相 匹 配, 是 保 持 未 来 持 续 增 长 的 储 备 资 源 因 应 收 账 款 与 存 货 占 用 资 金 增 加 导 致 的 经 营 活 动 现 金 流 量 与 当 期 净 利 润 之 间 的 差 异, 是 发 行 人 快 速 增 长 的 正 常 状 态, 对 发 行 人 持 续 经 营 产 生 积 极 影 响 保 荐 机 构 和 申 报 会 计 师 认 为 : 公 司 经 营 活 动 现 金 流 与 当 期 净 利 润 之 间 的 差 异 主 要 是 由 于 公 司 在 扩 张 期 经 营 性 流 动 资 产 占 用 资 金 增 加 导 致, 是 公 司 业 务 快 速 增 长 的 正 常 状 态, 对 公 司 持 续 经 营 具 有 积 极 影 响 2. 投 资 活 动 现 金 流 量 分 析 报 告 期 内, 公 司 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 主 要 是 购 建 固 定 资 产 无 形 资 产 和 其 他 长 期 资 产 支 付 的 现 金 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 分 别 为 -2,339.24 万 元 -6,022.88 万 元 -7,162.52 万 元 和 -4,082.01 万 元, 报 告 期 公 司 投 资 活 动 现 金 流 量 主 要 是 随 着 公 司 业 务 规 模 的 持 续 增 长, 公 司 不 断 购 入 机 器 设 备 厂 房 和 土 地 等 长 期 资 产 所 支 付 的 现 金 3. 筹 资 活 动 现 金 流 量 分 析 报 告 期 内, 公 司 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 主 要 为 向 银 行 借 款 与 还 款 产 生 的 现 1-1-345
金 流 量 收 支 及 支 付 银 行 借 款 利 息 的 现 金 支 出 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 分 别 为 893.38 万 元 755.22 万 元 -1,106.25 万 元 和 232.80 万 元,2011 年 及 2012 年, 随 着 生 产 规 模 的 扩 大 及 资 本 投 入 增 加, 公 司 银 行 借 款 规 模 持 续 增 长, 筹 资 活 动 现 金 流 量 净 额 持 续 为 正 并 维 持 稳 定 ; 2013 年 度, 公 司 筹 资 活 动 现 金 净 额 下 降 主 要 为 年 末 银 行 借 款 规 模 下 降, 当 年 偿 还 银 行 借 款 800 万 元 所 致 近 年 来, 公 司 业 务 规 模 持 续 扩 张, 对 资 金 的 需 求 相 应 较 大, 除 公 司 良 好 稳 定 的 经 营 活 动 获 得 的 净 现 金 流 入 外, 公 司 主 要 依 靠 银 行 借 款 筹 集 资 金 公 司 财 务 状 况 良 好, 举 债 规 模 适 当, 债 务 筹 资 能 力 较 强, 为 公 司 生 产 经 营 提 供 了 有 力 保 障, 同 时, 公 司 本 次 公 开 发 行 股 票 募 集 资 金 到 位 后, 将 大 幅 增 加 公 司 的 资 金 实 力, 提 高 公 司 的 筹 资 能 力 根 据 公 司 报 告 期 的 业 务 经 营 和 现 金 流 量 状 况, 公 司 管 理 层 认 为 公 司 有 充 足 的 现 金 偿 还 债 务, 能 够 满 足 公 司 正 常 运 营 及 偿 还 债 务 的 现 金 需 求 ( 二 ) 资 本 性 支 出 分 析 1. 报 告 期 内 资 本 性 支 出 情 况 报 告 期 内, 公 司 为 满 足 业 务 快 速 增 长 的 需 要, 持 续 不 断 的 购 进 产 房 及 机 器 设 备, 并 且, 公 司 利 用 自 有 资 金 先 行 进 行 了 募 集 资 金 投 资 项 目 厂 房 的 购 建 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 公 司 购 建 固 定 资 产 无 形 资 产 等 长 期 资 产 所 支 付 的 现 金 分 别 为 2,339.83 万 元 6,034.15 万 元 7,190.24 万 元 和 4,098.95 万 元, 公 司 固 定 资 产 无 形 资 产 规 模 持 续 增 长 公 司 购 建 的 固 定 资 产 无 形 资 产 以 生 产 用 机 器 设 备 厂 房 土 地 使 用 权 为 主, 提 高 了 公 司 产 能 和 产 品 质 量, 更 好 的 满 足 了 客 户 需 求, 市 场 拓 展 能 力 大 幅 提 高, 收 入 持 续 增 长, 提 升 了 公 司 的 盈 利 能 力, 为 股 东 提 供 了 良 好 的 回 报 2. 未 来 可 预 见 的 重 大 资 本 性 支 出 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 可 以 预 见 的 重 大 资 本 性 支 出 主 要 是 本 次 公 开 发 行 股 票 募 集 资 金 投 资 项 目, 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 的 实 施 对 公 司 主 营 业 务 和 经 营 成 果 的 影 响 参 见 本 招 股 说 明 书 第 十 节 募 集 资 金 运 用 十 四 对 公 司 财 务 状 况 和 盈 利 能 力 的 未 来 趋 势 分 析 公 司 专 业 从 事 汽 车 发 动 机 零 部 件 的 研 发 制 造 和 销 售, 近 年 来, 我 国 汽 车 工 业 快 速 发 展, 汽 车 零 部 件 行 业 也 随 之 得 到 了 迅 速 发 展, 随 着 未 来 汽 车 消 费 的 增 长 及 1-1-346
对 汽 车 发 动 机 零 部 件 需 求 的 持 续 增 加, 公 司 未 来 发 展 前 景 广 阔 在 未 来 良 好 的 市 场 环 境 下, 公 司 将 借 助 于 技 术 优 势 质 量 优 势 和 成 本 优 势, 逐 步 扩 大 产 品 的 市 场 占 有 率, 提 高 行 业 地 位, 维 持 公 司 稳 健 的 财 务 状 况 和 良 好 的 盈 利 能 力 ( 一 ) 财 务 状 况 趋 势 1. 资 产 负 债 率 稳 定 下 降 公 司 2011 年 末 2012 年 末 2013 年 末 和 2014 年 9 月 末 的 资 产 负 债 率 ( 母 公 司 ) 分 别 为 56.88% 55.28% 55.11% 和 50.88%, 近 三 年 及 一 期 公 司 资 产 负 债 率 维 持 稳 定 随 着 公 司 生 产 销 售 规 模 的 增 长 及 市 场 占 有 率 的 提 高, 公 司 积 极 投 入 资 金 扩 大 产 能 并 进 行 新 产 品 的 开 发 与 生 产, 仅 依 靠 公 司 自 身 积 累, 将 很 难 满 足 公 司 快 速 发 展 的 需 要, 本 次 公 开 发 行 募 集 资 金 到 位 后, 将 为 公 司 快 速 发 展 提 供 强 有 力 的 资 金 支 持, 公 司 资 产 负 债 率 将 进 一 步 下 降 2. 本 次 公 开 发 行 对 公 司 财 务 状 况 的 影 响 本 次 公 开 发 行 募 集 资 金 到 位 后, 将 进 一 步 提 高 公 司 的 资 产 规 模, 优 化 公 司 财 务 结 构, 增 强 公 司 整 体 实 力 和 抗 风 险 能 力, 进 一 步 提 升 公 司 在 同 行 业 中 的 市 场 竞 争 地 位 ( 二 ) 盈 利 能 力 趋 势 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 归 属 于 母 公 司 股 东 的 净 利 润 分 别 为 4,085.70 万 元 5,714.25 万 元 9,346.80 万 元 和 9,845.50 万 元, 加 权 平 均 净 资 产 收 益 率 分 别 为 40.08% 37.86% 41.31% 和 31.28%, 公 司 净 利 润 逐 年 增 长, 加 权 平 均 净 资 产 收 益 率 维 持 较 高 水 平, 体 现 了 公 司 较 强 的 盈 利 能 力 在 未 来 汽 车 零 部 件 市 场 需 求 稳 定 增 长 的 良 好 市 场 环 境 下, 本 次 公 开 发 行 募 集 资 金 到 位 后, 公 司 将 进 行 大 规 模 持 续 的 生 产 及 技 术 开 发 投 入, 从 而 带 动 公 司 产 能 的 增 加 研 发 能 力 的 提 高 以 及 市 场 影 响 力 的 提 升, 促 进 公 司 销 售 收 入 和 净 利 润 的 快 速 增 长, 随 着 公 司 发 展 计 划 的 逐 步 落 实, 产 能 扩 张 和 研 发 能 力 的 提 升 将 大 幅 提 高 公 司 未 来 盈 利 能 力 十 五 报 告 期 利 润 分 配 政 策 及 利 润 分 配 情 况 ( 一 ) 利 润 分 配 政 策 公 司 分 配 当 年 税 后 利 润 时, 应 当 提 取 利 润 的 10% 列 入 公 司 法 定 公 积 金 公 司 1-1-347
法 定 公 积 金 累 计 额 为 公 司 注 册 资 本 的 50% 以 上 的, 可 以 不 再 提 取 公 司 的 法 定 公 积 金 不 足 以 弥 补 以 前 年 度 亏 损 的, 在 依 照 前 款 规 定 提 取 法 定 公 积 金 之 前, 应 当 先 用 当 年 利 润 弥 补 亏 损 公 司 从 税 后 利 润 中 提 取 法 定 公 积 金 后, 经 股 东 大 会 决 议, 还 可 以 从 税 后 利 润 中 提 取 任 意 公 积 金 公 司 弥 补 亏 损 和 提 取 公 积 金 后 所 余 税 后 利 润, 按 照 股 东 持 有 的 股 份 比 例 分 配, 但 公 司 章 程 规 定 不 按 持 股 比 例 分 配 的 除 外 股 东 大 会 违 反 前 款 规 定, 在 公 司 弥 补 亏 损 和 提 取 法 定 公 积 金 之 前 向 股 东 分 配 利 润 的, 股 东 必 须 将 违 反 规 定 分 配 的 利 润 退 还 公 司 公 司 持 有 的 本 公 司 股 份 不 参 与 分 配 利 润 公 司 的 公 积 金 用 于 弥 补 公 司 的 亏 损 扩 大 公 司 生 产 经 营 或 者 转 为 增 加 公 司 资 本 但 是, 资 本 公 积 金 将 不 用 于 弥 补 公 司 的 亏 损 法 定 公 积 金 转 为 资 本 时, 所 留 存 的 该 项 公 积 金 将 不 少 于 转 增 前 公 司 注 册 资 本 的 25% ( 二 ) 报 告 期 利 润 分 配 情 况 2014 年 3 月 28 日, 富 临 精 工 2014 年 第 二 次 临 时 股 东 大 会 决 议 通 过 关 于 修 改 关 于 公 司 公 开 发 行 股 票 前 滚 存 利 润 分 配 的 议 案 的 议 案 关 于 公 司 2013 年 度 利 润 分 配 预 案 的 议 案, 同 意 公 司 向 全 体 股 东 分 配 股 利 5,625.00 万 元 ( 含 税 ): 决 议 同 意 以 2013 年 末 总 股 本 4,500 万 股 为 基 数, 向 全 体 股 东 每 10 股 送 红 股 10 股 派 发 现 金 2.50 元 ( 含 税 ), 共 计 分 配 现 金 1,125.00 万 元 送 红 股 4,500 万 股 本 次 利 润 分 配 方 案 实 施 后, 公 司 总 股 本 由 4,500 万 股 增 加 到 9,000 万 股 十 六 本 次 发 行 上 市 后 的 股 利 分 配 政 策 ( 一 ) 公 司 利 润 分 配 的 一 般 原 则 公 司 分 配 当 年 税 后 利 润 时, 应 当 提 取 利 润 的 10% 列 入 公 司 法 定 公 积 金 公 司 法 定 公 积 金 累 计 额 为 公 司 注 册 资 本 的 50% 以 上 的, 可 以 不 再 提 取 公 司 的 法 定 公 积 金 不 足 以 弥 补 以 前 年 度 亏 损 的, 在 依 照 前 款 规 定 提 取 法 定 公 积 金 之 前, 应 当 先 用 当 年 利 润 弥 补 亏 损 公 司 从 税 后 利 润 中 提 取 法 定 公 积 金 后, 经 股 东 大 会 决 议, 还 可 以 从 税 后 利 润 中 提 取 任 意 公 积 金 1-1-348
公 司 弥 补 亏 损 和 提 取 公 积 金 后 所 余 税 后 利 润, 按 照 股 东 持 有 的 股 份 比 例 分 配, 但 公 司 章 程 规 定 不 按 持 股 比 例 分 配 的 除 外 股 东 大 会 违 反 前 款 规 定, 在 公 司 弥 补 亏 损 和 提 取 法 定 公 积 金 之 前 向 股 东 分 配 利 润 的, 股 东 必 须 将 违 反 规 定 分 配 的 利 润 退 还 公 司 公 司 持 有 的 本 公 司 股 份 不 参 与 分 配 利 润 公 司 的 公 积 金 用 于 弥 补 公 司 的 亏 损 扩 大 公 司 生 产 经 营 或 者 转 为 增 加 公 司 资 本 但 是, 资 本 公 积 金 将 不 用 于 弥 补 公 司 的 亏 损 法 定 公 积 金 转 为 资 本 时, 所 留 存 的 该 项 公 积 金 将 不 少 于 转 增 前 公 司 注 册 资 本 的 25% 公 司 股 东 大 会 对 利 润 分 配 方 案 作 出 决 议 后, 公 司 董 事 会 须 在 股 东 大 会 召 开 后 2 个 月 内 完 成 股 利 ( 或 股 份 ) 的 派 发 事 项 ( 二 ) 公 司 利 润 分 配 政 策 1. 利 润 分 配 原 则 : 公 司 实 行 持 续 稳 定 的 利 润 分 配 政 策, 公 司 的 利 润 分 配 应 重 视 对 投 资 者 的 合 理 投 资 回 报, 利 润 分 配 政 策 应 保 持 连 续 性 和 稳 定 性, 并 兼 顾 公 司 当 年 实 际 经 营 情 况 和 公 司 的 可 持 续 发 展 ; 2. 利 润 分 配 形 式 : 公 司 可 以 采 取 现 金 股 票 现 金 与 股 票 相 结 合 或 者 法 律 法 规 允 许 的 其 他 方 式 分 配 利 润, 公 司 利 润 分 配 不 得 超 过 累 计 可 分 配 利 润 的 范 围, 不 得 损 害 公 司 持 续 经 营 能 力 在 符 合 现 金 分 红 的 条 件 下, 公 司 优 先 采 用 现 金 分 红 的 方 式 进 行 利 润 分 配 3. 公 司 拟 实 施 现 金 分 红 的, 应 同 时 满 足 以 下 条 件 : (1) 公 司 该 年 度 实 现 的 可 分 配 利 润 ( 即 公 司 弥 补 亏 损 提 取 公 积 金 后 所 余 的 税 后 利 润 ) 为 正 值 ; (2) 审 计 机 构 对 公 司 的 该 年 度 财 务 报 告 出 具 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 4. 在 满 足 上 述 现 金 分 红 条 件 情 况 下, 公 司 应 当 采 取 现 金 方 式 分 配 利 润, 原 则 上 每 年 度 进 行 一 次 现 金 分 红, 公 司 董 事 会 可 以 根 据 公 司 的 盈 利 状 况 及 资 金 需 求 状 况 提 议 进 行 中 期 现 金 分 红 5. 现 金 分 红 比 例 : 公 司 应 保 持 利 润 分 配 政 策 的 连 续 性 与 稳 定 性, 每 年 以 现 金 方 式 分 配 的 利 润 不 少 于 当 年 实 现 的 可 分 配 利 润 的 10% 公 司 董 事 会 应 当 综 合 考 虑 所 处 行 业 特 点 发 展 阶 段 自 身 经 营 模 式 盈 利 水 平 以 及 是 否 有 重 大 资 金 支 出 安 排 等 因 素, 区 分 下 列 情 形, 并 按 照 公 司 章 程 规 定 的 程 序, 提 出 差 异 化 的 现 金 分 1-1-349
红 政 策 : (1) 公 司 发 展 阶 段 属 成 熟 期 且 无 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 进 行 利 润 分 配 时, 现 金 分 红 在 本 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 80%; (2) 公 司 发 展 阶 段 属 成 熟 期 且 有 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 进 行 利 润 分 配 时, 现 金 分 红 在 本 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 40%; (3) 公 司 发 展 阶 段 属 成 长 期 且 有 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 进 行 利 润 分 配 时, 现 金 分 红 在 本 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 20%; 公 司 发 展 阶 段 不 易 区 分 但 有 重 大 资 金 支 出 安 排 的, 可 以 按 照 前 项 规 定 处 理 若 董 事 会 认 为 公 司 进 行 股 票 股 利 分 配 不 会 造 成 公 司 股 本 规 模 及 股 权 结 构 不 合 理 的 前 提 下, 可 以 在 满 足 上 述 现 金 分 配 之 余, 提 出 并 实 施 股 票 股 利 分 配 预 案 6. 存 在 股 东 违 规 占 用 公 司 资 金 情 况 的, 公 司 在 进 行 利 润 分 配 时, 应 当 扣 减 该 股 东 所 分 配 的 现 金 红 利, 以 偿 还 其 占 用 的 资 金 ( 三 ) 利 润 分 配 的 决 策 程 序 和 机 制 1. 公 司 每 年 的 利 润 分 配 预 案 由 董 事 会 结 合 公 司 章 程 的 规 定 盈 利 情 况 资 金 需 求 提 出 和 拟 定, 经 董 事 会 审 议 通 过 并 经 半 数 以 上 独 立 董 事 同 意 后 提 交 股 东 大 会 批 准 独 立 董 事 及 监 事 会 对 提 请 股 东 大 会 审 议 的 利 润 分 配 预 案 进 行 审 核 并 出 具 书 面 意 见 2. 董 事 会 审 议 现 金 分 红 具 体 方 案 时, 应 当 认 真 研 究 和 论 证 公 司 现 金 分 红 的 时 机 条 件 和 最 低 比 例 调 整 的 条 件 及 其 决 策 程 序 要 求 等 事 宜, 独 立 董 事 应 当 发 表 明 确 意 见 ; 独 立 董 事 可 以 征 集 中 小 股 东 的 意 见, 提 出 分 红 提 案, 并 直 接 提 交 董 事 会 审 议 3. 股 东 大 会 对 现 金 分 红 具 体 方 案 进 行 审 议 时, 应 当 通 过 多 种 渠 道 主 动 与 股 东 特 别 是 中 小 股 东 进 行 沟 通 和 交 流 ( 包 括 但 不 限 于 提 供 网 络 投 票 表 决 邀 请 中 小 股 东 参 会 等 ), 充 分 听 取 中 小 股 东 的 意 见 和 诉 求, 并 及 时 答 复 中 小 股 东 关 心 的 问 题 董 事 会 独 立 董 事 和 符 合 一 定 条 件 的 股 东 可 以 向 公 司 股 东 征 集 其 在 股 东 大 会 上 的 投 票 权 4. 在 当 年 满 足 现 金 分 红 条 件 的 情 况 下, 董 事 会 未 提 出 以 现 金 方 式 进 行 利 润 分 配 预 案 的, 应 当 说 明 原 因 并 在 年 度 报 告 中 披 露, 独 立 董 事 应 当 对 此 发 表 独 立 意 见 同 时 在 召 开 股 东 大 会 时, 公 司 应 当 提 供 网 络 投 票 方 式 以 方 便 中 小 股 东 参 与 股 东 大 会 表 决 1-1-350
5. 监 事 会 应 对 董 事 会 和 管 理 层 执 行 公 司 利 润 分 配 政 策 和 股 东 回 报 规 划 的 情 况 及 决 策 程 序 进 行 监 督, 并 对 年 度 内 盈 利 但 未 提 出 利 润 分 配 预 案 的, 就 相 关 利 润 分 配 政 策 股 东 回 报 规 划 执 行 情 况 发 表 专 项 说 明 和 意 见 6. 股 东 大 会 应 根 据 法 律 法 规 和 本 章 程 的 相 关 规 定 对 董 事 会 提 出 的 利 润 分 配 预 案 进 行 表 决 ( 四 ) 利 润 分 配 政 策 的 调 整 公 司 根 据 生 产 经 营 需 要 需 调 整 利 润 分 配 政 策 的, 调 整 后 的 利 润 分 配 政 策 不 得 违 反 相 关 法 律 法 规 规 范 性 文 件 和 本 章 程 的 有 关 规 定 有 关 调 整 利 润 分 配 政 策 的 议 案 需 事 先 征 求 独 立 董 事 监 事 会 的 意 见, 并 需 经 董 事 会 审 议 通 过 后 提 交 股 东 大 会 批 准, 经 出 席 股 东 大 会 的 股 东 所 持 表 决 权 的 2/3 以 上 通 过 公 司 应 当 提 供 网 络 投 票 远 程 视 频 会 议 或 其 他 方 式 以 方 便 社 会 公 众 股 股 东 参 与 股 东 大 会 表 决 ( 五 ) 公 司 上 市 后 股 利 分 配 的 具 体 条 件 上 市 后 公 司 股 利 分 配 的 形 式 分 为 现 金 股 利 和 股 票 股 利, 具 体 条 件 为 : 1. 公 司 该 年 度 实 现 的 可 分 配 利 润 ( 即 公 司 弥 补 亏 损 提 取 公 积 金 后 所 余 的 税 后 利 润 ) 为 正 值 ; 审 计 机 构 对 公 司 的 该 年 度 财 务 报 告 出 具 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 2. 在 当 年 实 现 盈 利 的 条 件 下, 分 配 的 现 金 股 利 不 少 于 当 年 实 现 的 可 分 配 利 润 的 10%, 具 体 比 例 由 董 事 会 拟 定 并 股 东 大 会 审 议 决 定 ; 3. 在 独 立 董 事 对 股 票 股 利 分 配 的 必 要 性 发 表 明 确 意 见 董 事 会 对 股 票 分 红 的 目 的 和 必 要 性 进 行 说 明 股 东 大 会 审 议 通 过 后, 公 司 对 于 超 过 当 年 实 现 的 可 分 配 利 润 的 10% 的 部 分 可 以 采 取 股 票 股 利 的 方 式 进 行 股 利 分 配, 但 进 行 利 润 分 配 时 现 金 分 红 在 当 次 利 润 分 配 中 所 占 比 例 最 低 应 达 到 20% 经 核 查, 保 荐 机 构 认 为 : 公 司 上 市 后 股 利 分 配 的 具 体 条 件 与 公 司 章 程 ( 草 案 ) 的 相 关 规 定 一 致 ; 公 司 利 润 分 配 的 相 关 政 策 注 重 给 予 投 资 者 持 续 稳 定 的 分 红 回 报, 有 利 于 保 护 投 资 者 合 法 权 益 ; 公 司 公 司 章 程 ( 草 案 ) 及 招 股 说 明 书 中 对 利 润 分 配 事 项 的 规 定 和 信 息 披 露 符 合 有 关 法 律 法 规 和 规 范 性 文 件 的 规 定 ; 公 司 股 利 分 配 决 策 机 制 健 全 有 效, 并 有 利 于 保 护 公 众 股 东 的 合 法 权 益 发 行 人 申 报 会 计 师 认 为 : 发 行 人 本 次 发 行 上 市 后 的 利 润 分 配 政 策 注 重 给 予 投 资 者 稳 定 回 报, 有 利 于 保 护 投 资 者 的 合 法 权 益 ; 发 行 人 公 司 章 程 ( 草 案 ) 及 招 1-1-351
股 说 明 书 中 对 利 润 分 配 事 项 和 股 东 回 报 规 划 的 规 定 和 相 关 信 息 披 露 符 合 有 关 法 律 法 规 及 规 范 性 文 件 的 规 定 ; 发 行 人 利 润 分 配 政 策 明 确 合 理 修 订 后 的 公 司 章 程 ( 草 案 ) 中 明 确 的 股 东 分 红 回 报 规 划 综 合 考 虑 了 发 行 人 生 产 经 营 实 际 情 况 股 东 要 求 和 意 愿 社 会 资 金 成 本 外 部 融 资 环 境 等 因 素, 建 立 了 对 投 资 者 持 续 稳 定 科 学 的 回 报 机 制, 有 利 于 发 行 人 的 长 远 和 可 持 续 发 展 十 七 未 来 分 红 回 报 规 划 ( 一 ) 制 定 未 来 分 红 回 报 规 划 的 考 虑 因 素 公 司 近 年 来 对 新 产 品 的 开 发 及 生 产 进 行 了 持 续 大 量 的 资 金 投 入, 确 保 公 司 未 来 持 续 快 速 的 发 展 公 司 在 重 视 公 司 经 营 发 展 的 社 会 公 益 效 益 的 同 时, 始 终 要 将 实 现 股 东 投 资 收 益 的 最 大 化 作 为 其 重 要 的 经 营 目 标 之 一 公 司 认 为, 持 续 稳 定 的 利 润 分 配 政 策 是 给 予 股 东 投 资 回 报 的 重 要 手 段, 为 此, 公 司 董 事 会 着 眼 于 公 司 的 长 远 和 可 持 续 发 展, 在 综 合 分 析 公 司 所 处 行 业 发 展 状 况 经 营 发 展 实 际 情 况 及 发 展 目 标 现 金 流 量 状 况 资 本 性 开 支 规 划 股 东 要 求 和 意 愿 社 会 资 金 成 本 外 部 融 资 环 境 及 其 它 重 要 因 素 的 基 础 上, 制 定 了 分 红 回 报 规 划 ( 二 ) 公 司 未 来 分 红 回 报 规 划 为 充 分 保 障 公 司 股 东 的 合 法 权 益, 为 股 东 提 供 稳 定 持 续 的 投 资 回 报, 有 利 于 股 东 投 资 收 益 最 大 化 的 实 现, 公 司 董 事 会 根 据 公 司 法 公 司 章 程 的 相 关 规 定, 制 定 了 分 红 回 报 规 划 2014 年 2 月 28 日, 公 司 召 开 2014 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 会 议 审 议 通 过 了 关 于 修 改 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 股 东 未 来 分 红 回 报 规 划 的 议 案 分 红 回 报 规 划 的 主 要 内 容 如 下 : 1. 公 司 重 视 全 体 股 东 的 利 益, 尤 其 是 中 小 股 东 的 利 益 公 司 董 事 会 在 制 定 利 润 分 配 方 案 的 同 时, 必 须 充 分 听 取 和 考 虑 中 小 股 东 的 呼 声 和 要 求, 并 制 定 相 应 的 措 施 确 保 中 小 股 东 的 合 法 权 益 不 受 损 害 2. 公 司 的 利 润 分 配 政 策 是 确 保 股 东 分 红 回 报 规 划 得 以 实 现 的 重 要 措 施 公 司 将 实 行 持 续 稳 定 的 利 润 分 配 政 策 3. 为 了 保 证 上 市 后 利 润 分 配 政 策 的 连 续 性 和 稳 定 性, 公 司 董 事 会 根 据 拟 制 定 的 公 司 章 程 ( 草 案 ) 及 公 司 未 来 三 年 的 战 略 发 展 规 划 制 定 了 2014-2016 年 的 分 红 回 报 规 划 和 2016 年 以 后 的 长 期 分 红 回 报 规 划 : 拟 在 公 司 上 市 后 修 订 实 施 的 公 司 章 程 ( 草 案 ) 作 为 公 司 的 法 定 文 件, 已 1-1-352
明 确 规 定 了 公 司 年 度 现 金 分 红 最 低 比 例 为 10% 考 虑 到 公 司 未 来 三 年 的 发 展 计 划, 公 司 将 在 确 保 正 常 生 产 经 营 所 需 资 金 的 基 础 上, 进 一 步 由 公 司 董 事 会 结 合 具 体 经 营 数 据, 充 分 考 虑 公 司 当 期 盈 利 规 模 现 金 流 量 状 况 发 展 所 处 阶 段 及 当 期 资 金 需 求, 制 定 2014-2016 年 每 年 年 度 或 中 期 分 红 方 案, 未 来 三 年 每 年 度 现 金 分 红 金 额 不 低 于 当 年 实 现 的 可 供 分 配 利 润 总 额 的 10%, 以 此 保 障 全 体 股 东, 尤 其 是 广 大 中 小 股 东 的 利 益, 确 保 现 金 分 红 政 策 的 一 贯 性 2016 年 之 后, 公 司 每 年 将 根 据 实 际 经 营 情 况, 在 确 保 符 合 公 司 章 程 ( 草 案 ) 规 定 的 前 提 下 制 定 合 理 的 分 红 方 案 分 红 回 报 规 划 自 股 东 大 会 通 过 之 日 起 生 效, 并 自 公 司 股 票 首 次 公 开 发 行 并 于 深 圳 证 券 交 易 所 上 市 交 易 之 日 起 实 施 ( 三 ) 分 红 回 报 规 划 的 合 理 性 分 析 报 告 期 内, 公 司 营 业 收 入 保 持 稳 定, 营 业 毛 利 和 毛 利 率 也 稳 步 增 长, 利 润 总 额 和 净 利 润 也 保 持 持 续 稳 定 增 长 的 势 头 2011 年 度 2012 年 度 2013 年 度 和 2014 年 1-9 月, 归 属 于 母 公 司 股 东 的 净 利 润 分 别 为 4,085.70 万 元 5,714.25 万 元 9,346.80 万 元 和 9,845.50 万 元, 净 利 润 维 持 良 好 的 上 升 趋 势, 体 现 了 公 司 较 高 的 盈 利 能 力 较 高 的 盈 利 能 力 和 良 好 的 盈 利 质 量 为 公 司 持 续 稳 定 的 向 股 东 提 供 分 红 回 报 奠 定 了 坚 实 的 基 础 虽 然 公 司 具 有 为 股 东 提 供 高 比 例 现 金 分 红 的 能 力, 但 是, 未 来 几 年 公 司 尚 需 要 进 行 大 规 模 的 资 本 性 开 支 : 目 前 精 密 机 械 行 业 已 经 发 展 成 为 人 才 密 集 技 术 密 集 资 金 密 集 型 的 产 业, 未 来 几 年 公 司 将 继 续 大 力 推 进 新 产 品 的 开 发 与 设 计, 抓 住 行 业 发 展 的 机 遇, 实 现 业 务 领 域 的 创 新 拓 展, 因 此, 公 司 尚 需 要 进 行 大 规 模 的 资 本 性 开 支 此 外, 在 新 产 品 的 研 发 和 新 业 务 的 拓 展 过 程 中, 公 司 将 继 续 保 持 原 有 产 品 的 市 场 规 模 优 势, 也 将 占 用 公 司 大 量 的 资 金 因 此, 在 未 来 几 年 内, 公 司 在 持 续 发 展 过 程 中 面 临 的 大 额 的 资 金 需 求 在 一 定 程 度 上 限 制 了 公 司 向 股 东 现 金 分 红 的 能 力 基 于 上 述 因 素, 公 司 管 理 层 认 为, 目 前 确 定 不 低 于 当 年 实 现 的 可 供 分 配 利 润 总 额 的 10% 的 现 金 分 红 比 例 是 合 适 的, 也 是 符 合 公 司 当 前 实 际 情 况 的 公 司 的 未 分 配 利 润 将 用 于 公 司 主 营 业 务, 进 一 步 扩 大 公 司 规 模, 促 进 公 司 持 续 发 展 十 八 中 介 机 构 关 于 利 润 分 配 的 核 查 意 见 1-1-353
保 荐 机 构 经 核 查 认 为 : 发 行 人 本 次 发 行 完 成 后 的 利 润 分 配 政 策 着 眼 于 公 司 的 长 远 和 可 持 续 发 展, 注 重 给 予 投 资 者 持 续 稳 定 的 合 理 投 资 回 报, 具 有 可 操 作 性, 有 利 于 保 护 投 资 者 的 合 法 权 益 ; 公 司 章 程 ( 草 案 ) 及 本 招 股 说 明 书 对 利 润 分 配 事 项 的 规 定 和 信 息 披 露 符 合 有 关 法 律 法 规 规 范 性 文 件 的 规 定 ; 发 行 人 股 利 分 配 决 策 机 制 健 全 有 效, 有 利 于 保 护 公 众 股 东 合 法 权 益 发 行 人 律 师 经 核 查 认 为 : 发 行 人 章 程 ( 草 案 ) 中 明 确 规 定 了 发 行 上 市 后 的 利 润 分 配 政 策 ; 该 利 润 分 配 政 策 注 重 给 予 投 资 者 稳 定 回 报, 有 利 于 保 护 投 资 者 合 法 权 益 ; 发 行 人 章 程 ( 草 案 ) 及 招 股 说 明 书 中 对 利 润 分 配 事 项 和 股 东 回 报 规 划 的 规 定 和 相 关 信 息 披 露 符 合 有 关 法 律 法 规 及 规 范 性 文 件 的 规 定 十 九 滚 存 利 润 的 分 配 安 排 经 公 司 2014 年 第 三 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过, 公 司 发 行 前 的 滚 存 未 分 配 利 润 由 发 行 上 市 后 的 新 老 股 东 按 照 持 股 比 例 共 同 享 有 1-1-354
第 十 节 募 集 资 金 运 用 一 本 次 发 行 募 集 资 金 投 资 项 目 概 况 经 公 司 2012 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 2013 年 第 一 次 临 时 股 东 大 会 和 2014 年 第 三 次 临 时 股 东 大 会 审 议 通 过, 公 司 拟 申 请 向 社 会 公 开 发 行 人 民 币 普 通 股 A 股 不 超 过 3,000 万 股 所 募 集 资 金 将 全 部 用 于 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 期 和 二 期 ) 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 和 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 根 据 公 司 募 集 资 金 管 理 制 度 的 规 定, 本 次 募 集 资 金 存 放 于 公 司 董 事 会 决 定 的 专 项 账 户 集 中 管 理, 做 到 专 款 专 用 本 次 发 行 募 集 资 金 投 资 项 目 具 体 情 况 如 下 : ( 一 ) 募 集 资 金 拟 投 资 项 目 及 投 资 项 目 履 行 的 审 批 核 准 或 备 案 情 况 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 系 通 过 新 建 的 方 式 对 公 司 原 有 产 品 进 行 扩 产 针 对 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目, 公 司 向 中 国 ( 绵 阳 ) 科 技 城 管 理 委 员 会 经 济 发 展 局 申 请 备 案 2012 年 1 月 16 日 和 2014 年 4 月 28 日, 中 国 ( 绵 阳 ) 科 技 城 管 理 委 员 会 经 济 发 展 局 下 发 了 企 业 投 资 项 目 备 案 通 知 书, 项 目 投 资 金 额 及 备 案 核 准 情 况 如 下 : 序 号 项 目 名 称 1-1-355 单 位 : 万 元 募 投 项 目 总 投 资 额 为 37,698 万 元, 其 中 建 设 投 资 金 额 为 34,718 万 元, 预 计 项 目 铺 底 流 动 资 金 2,980 万 元 如 本 次 发 行 的 实 际 募 集 资 金 量 少 于 投 资 项 目 资 金 需 求 量, 公 司 将 以 自 有 资 金 或 银 行 贷 款 解 决 如 所 筹 资 金 超 过 预 计 募 集 资 金 数 额, 公 司 将 用 于 补 充 主 营 业 务 所 需 的 流 动 资 金 ( 二 ) 项 目 实 施 的 可 行 性 1. 行 业 政 策 支 持 投 资 总 额 计 划 募 集 资 金 使 用 量 项 目 核 准 情 况 1 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 8,762 8,762 川 投 资 备 51079912011601 0003 号 2 3 4 5 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 期 和 二 期 ) 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 其 他 与 主 营 业 务 相 关 的 营 运 资 金 项 目 17,844 17,844 川 投 资 备 51079912011601 0005 号 川 投 资 备 51079914042801 0029 号 8,112 8,112 川 投 资 备 51079914042801 0028 号 2,980 2,980 川 投 资 备 51079912011601 0004 号
2011 年 以 来, 国 家 陆 续 颁 布 了 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012 2020 年 ) 十 二 五 节 能 环 保 产 业 发 展 规 划 十 二 五 汽 车 工 业 发 展 规 划 产 业 结 构 调 整 目 录 十 二 五 节 能 减 排 综 合 性 工 作 方 案 汽 车 产 业 发 展 政 策 汽 车 产 业 调 整 和 振 兴 规 划 汽 车 工 业 结 构 调 整 意 见 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 机 械 基 础 零 部 件 产 业 振 兴 实 施 方 案 和 加 强 汽 车 产 品 质 量 建 设 促 进 汽 车 产 业 健 康 发 展 的 指 导 意 见 等 多 项 针 对 汽 车 及 汽 车 零 部 件 行 业 的 政 策 及 法 规, 国 家 从 多 个 层 面 支 持 本 土 自 主 零 部 件 企 业 的 发 展 壮 大 本 次 募 集 资 金 项 目 中 的 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 和 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 系 国 家 政 策 支 持 的 项 目 分 别 属 于 工 业 和 信 息 化 部 装 备 工 业 司 2011 年 7 月 发 布 的 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 明 确 的 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 低 摩 擦 技 术 产 品 内 燃 机 可 变 进 气 系 统 技 术 产 品 汽 油 机 燃 油 缸 内 直 接 喷 射 技 术 产 品 和 内 燃 机 基 础 零 部 件 新 结 构 新 材 料 新 工 艺 技 术 产 品 ; 系 国 务 院 2012 年 7 月 发 布 的 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012 2020 年 ) 的 通 知 中 明 确 鼓 励 发 展 技 术 之 低 阻 零 部 件 产 品 高 效 控 制 氮 氧 化 合 物 等 污 染 排 放 技 术 产 品 和 汽 油 机 缸 内 直 喷 产 品 ; 系 国 务 院 2013 年 1 月 发 布 的 十 二 五 国 家 自 主 创 新 能 力 建 设 规 划 中 制 造 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 材 料 与 结 构 轻 量 化 产 品 汽 车 节 能 技 术 产 品 高 效 内 燃 机 产 品 及 战 略 性 新 兴 产 业 创 新 能 力 建 设 重 点 项 目 之 高 效 节 能 低 耗 零 排 产 品 ; 系 国 务 院 2013 年 2 月 发 布 的 关 于 加 强 内 燃 机 工 业 节 能 减 排 的 意 见 中 乘 用 车 用 发 动 机 重 点 领 域 和 任 务 之 增 压 直 喷 技 术 产 品 和 高 压 燃 油 喷 射 系 统 产 品 同 时, 可 变 气 门 系 统 中 机 油 控 制 电 磁 阀 及 精 密 零 部 件 项 目 中 燃 油 喷 射 器 ( 包 含 喷 嘴 保 持 架 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 电 磁 阀 壳 体 ) 分 别 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 中 第 十 六 类 汽 车 之 电 控 系 统 执 行 机 构 用 电 磁 阀 及 电 控 高 压 共 轨 喷 射 系 统 项 目 另 外,2009 年 10 月 23 日, 商 务 部 发 改 委 工 信 部 财 政 部 海 关 总 署 和 质 检 总 局 联 合 发 布 的 关 于 促 进 我 国 汽 车 产 品 出 口 持 续 健 康 发 展 的 意 见 指 出, 到 2015 年 汽 车 和 零 部 件 出 口 达 到 850 亿 美 元, 年 均 增 长 约 20%, 到 2020 年 实 现 中 国 汽 车 及 零 部 件 出 口 额 占 世 界 汽 车 产 品 贸 易 总 额 10% 的 战 略 目 标 这 一 目 标 的 树 立, 也 为 汽 车 发 动 机 零 配 件 参 与 国 际 竞 争 提 供 了 强 有 力 的 政 策 支 持 2. 市 场 空 间 广 阔 1-1-356
(1) 液 压 挺 柱 在 我 国 汽 车 行 业 发 展 初 期, 发 动 机 曾 大 量 采 用 螺 钉 调 节 气 门 开 闭 间 隙, 但 存 在 噪 音 大 耗 费 能 源 经 常 维 护 等 缺 点 在 进 入 上 世 纪 90 年 代 后, 借 助 于 噪 音 小 节 省 能 源 的 优 势, 液 压 挺 柱 作 为 替 代 产 品 逐 渐 在 国 内 使 用, 并 被 普 遍 应 用 于 现 代 中 高 档 汽 车 发 动 机 特 别 是 轿 车 发 动 机 上 在 未 来, 随 着 全 球 汽 车 行 业 的 发 展 逐 渐 偏 向 安 全 环 保 智 能, 轻 型 耐 磨 和 节 能, 液 压 挺 柱 的 使 用 将 逐 渐 成 为 主 流 趋 势 同 时, 发 动 机 缸 内 燃 油 直 喷 系 统 可 变 气 门 升 程 技 术 的 广 泛 应 用, 也 会 促 使 液 压 挺 柱 使 用 量 将 随 之 提 升 (2) 可 变 气 门 系 统 为 应 对 日 益 突 出 的 燃 油 供 求 矛 盾 和 环 境 污 染 问 题, 世 界 主 要 汽 车 生 产 国 纷 纷 加 快 部 署, 大 力 发 展 和 推 广 应 用 汽 车 节 能 技 术 节 能 与 新 能 源 汽 车 已 成 为 国 际 汽 车 产 业 的 发 展 方 向, 未 来 10 年 将 迎 来 全 球 汽 车 产 业 转 型 升 级 的 重 要 战 略 机 遇 期 近 年 来 我 国 国 内 汽 车 产 销 量 的 持 续 快 速 增 加, 随 之 带 来 的 环 境 污 染 严 重 能 源 需 求 紧 张 等 问 题 日 益 突 出, 国 家 自 2009 年, 尤 其 是 2011 以 来 密 集 出 台 了 关 于 鼓 励 汽 车 节 能 减 排 技 术 和 产 品 发 展 的 规 划 和 政 策, 都 提 到 要 大 力 推 广 普 及 节 能 汽 车, 促 进 汽 车 产 业 技 术 升 级, 在 此 背 景 下 可 变 气 门 系 统 技 术 在 国 内 逐 步 得 以 应 用 相 对 于 合 资 整 车 厂, 自 主 品 牌 整 车 厂 商 对 于 可 变 气 门 系 统 的 使 用 程 度 较 低, 但 随 着 国 家 节 能 减 排 政 策 的 大 力 推 行 及 汽 车 产 业 发 展 规 划 中 降 低 油 耗 减 少 排 放 政 策 导 向 的 持 续 推 出, 势 必 会 促 成 发 动 机 产 业 的 更 新 换 代, 提 高 发 动 机 现 代 化 程 度 和 技 术 含 量, 未 来 可 变 气 门 系 统 产 品 市 场 前 景 广 阔 2011 年 国 内 乘 用 车 中 约 有 63% 的 车 型 使 用 了 VVT 系 统 ( 有 35% 的 车 型 使 用 双 VVT( 进 排 气 各 使 用 一 个 VVT) 有 28% 的 车 型 使 用 单 VVT), 而 日 韩 品 牌 欧 美 品 牌 及 自 主 品 牌 车 型 使 用 可 变 气 门 系 统 的 比 例 分 别 为 85% 82% 和 35% 预 计 随 着 新 机 型 的 增 多, 未 来 使 用 VVT 系 统 的 乘 用 车 车 型 将 会 增 加 至 80% 以 上, 其 中 使 用 双 VVT 系 统 将 可 达 到 50% 使 用 单 VVT 系 统 的 达 到 30% 双 VVT 不 仅 可 以 提 升 功 率, 在 降 低 排 放 和 节 约 能 源 方 面 相 比 单 VVT 效 果 也 更 为 明 显, 因 此 预 计 双 VVT 将 成 为 未 来 VVT 市 场 发 展 的 主 流 (3) 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 随 着 国 家 节 能 减 排 政 策 的 大 力 推 行 及 汽 车 产 业 发 展 规 划 中 降 低 油 耗 减 少 排 放 政 策 导 向 的 持 续 推 出, 汽 车 节 能 减 排 技 术 的 广 泛 应 用 是 汽 车 发 动 机 发 展 的 必 然 1-1-357
趋 势, 将 促 成 发 动 机 产 业 的 更 新 换 代, 提 高 发 动 机 现 代 化 程 度 和 技 术 含 量 汽 油 机 缸 内 直 喷 是 指 将 燃 油 直 接 喷 射 到 缸 内, 并 采 用 电 控 系 统 对 喷 油 时 间 及 喷 雾 特 性 加 以 精 确 控 制, 加 上 适 当 的 组 织 气 流 运 动, 使 燃 油 和 空 气 充 分 混 合, 实 现 快 速 燃 烧, 大 幅 度 提 高 热 效 率 在 汽 油 机 方 面, 缸 内 直 喷 技 术 是 近 两 年 逐 渐 普 及 的 发 动 机 先 进 技 术, 不 仅 实 现 较 强 的 节 能 减 排 功 能, 同 时 还 带 来 发 动 机 性 能 大 幅 提 升 目 前 国 内 知 名 汽 车 集 团 如 上 汽 集 团 等 已 在 开 发 全 新 一 代 全 系 缸 内 直 喷 发 动 机, 该 产 品 整 体 将 在 碳 排 放 减 少 量 动 力 性 提 升 经 济 性 提 升 三 大 指 标 上 将 有 大 幅 改 善 在 柴 油 机 方 面, 进 气 增 压 电 控 高 压 共 轨 燃 油 喷 射 技 术 废 气 后 处 理 技 术, 都 是 柴 油 机 节 能 减 排 提 升 性 能 的 新 技 术 柴 油 机 电 控 高 压 共 轨 燃 油 喷 射 系 统 是 建 立 在 直 喷 技 术 预 喷 技 术 和 电 子 控 制 技 术 基 础 上 的 燃 油 喷 射 系 统 通 过 对 喷 油 系 统 进 行 电 子 闭 环 控 制, 实 现 对 喷 油 量 喷 油 正 时 和 喷 油 速 率 及 形 状 随 柴 油 机 运 行 工 况 的 实 时 改 变, 优 化 喷 油 规 律, 使 柴 油 机 在 正 确 的 时 刻 以 适 当 的 压 力 喷 出 合 适 的 油 量, 在 完 善 并 加 速 燃 烧 过 程 的 同 时, 又 不 明 显 提 高 燃 烧 温 度, 全 面 降 低 了 碳 氢 化 合 物 一 氧 化 碳 氮 氧 化 物 颗 粒 物 (PM) 和 碳 烟 的 排 放, 提 高 柴 油 机 的 动 力 性 和 燃 油 经 济 性, 并 降 低 噪 声 柴 油 车 目 前 的 排 放 已 经 达 到 欧 IV 甚 至 欧 V 水 准, 比 汽 油 机 要 节 约 30% 的 油 耗, 同 时 减 少 25% 的 排 放, 而 动 力 输 出 则 提 高 了 50% 以 上 尤 其 是 电 控 高 压 共 轨 燃 油 喷 射 系 统 可 以 降 低 汽 车 碳 烟 和 颗 粒 排 放, 提 高 发 动 机 动 力 性 和 燃 油 经 济 性, 改 善 起 动 性 能 和 降 低 燃 烧 噪 声, 有 广 泛 的 市 场 发 展 前 景 在 欧 洲, 柴 油 车 已 经 是 机 动 车 市 场 的 主 力 军, 轿 车 柴 油 化 已 经 成 为 世 界 汽 车 产 业 的 新 潮 流 随 着 我 国 国 Ⅳ 标 准 强 制 执 行, 柴 油 机 新 技 术 的 应 用 将 在 我 国 得 到 快 速 发 展 未 来 汽 油 机 缸 内 直 喷 系 统 柴 油 机 高 压 共 轨 燃 油 喷 射 器 等 产 品 的 广 泛 应 用 将 推 动 相 应 精 密 件 需 求 量 增 加, 公 司 募 投 项 目 产 品 市 场 前 景 广 阔 (4) 产 品 市 场 容 量 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 具 有 广 阔 的 市 场 前 景, 预 计 到 2015 年 我 国 汽 车 年 销 量 将 达 到 2,500 万 辆 市 场 保 有 量 将 可 达 到 1.5 亿 辆 依 据 公 司 已 量 产 的 项 目 订 单 及 已 签 订 的 产 品 开 发 协 议 和 对 潜 在 客 户 的 需 求 分 析, 谨 慎 估 计 公 司 液 压 挺 柱 市 场 订 单 将 从 2012 年 的 1,250 万 支 上 涨 到 2016 年 的 2,600 万 支 以 上 ; 公 司 VVT 产 1-1-358
品 市 场 订 单 将 从 2012 年 的 30 万 套 上 涨 到 2018 年 的 200 万 套 以 上 公 司 液 压 挺 柱 VVT 产 品 在 项 目 实 施 前 产 能 仅 为 1,100 万 支 和 20 万 套,2013 年 上 述 两 个 产 品 销 量 已 分 别 超 过 1,800 万 支 和 47 万 套, 产 能 已 严 重 不 能 适 应 公 司 未 来 发 展 需 求, 因 此 公 司 亟 需 扩 大 液 压 挺 柱 和 VVT 产 品 的 生 产 规 模 此 外, 公 司 已 经 建 立 了 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 生 产 线, 主 要 生 产 汽 油 机 缸 内 直 喷 精 密 零 部 件 柴 油 机 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件,2013 年 公 司 精 密 零 部 件 产 品 产 能 达 到 50 万 只, 产 量 已 经 超 过 50 万 只, 销 量 已 经 超 过 40 万 只 根 据 客 户 给 公 司 提 供 的 市 场 需 求,2018 年 以 后 精 密 零 部 件 产 品 的 市 场 需 求 将 达 到 300 万 只 以 上, 产 能 已 经 严 重 不 适 应 公 司 未 来 发 展 需 求 目 前 公 司 与 许 多 主 机 厂 已 达 成 项 目 开 发 协 议, 随 着 公 司 未 来 业 务 能 力 的 提 升, 公 司 将 逐 步 成 为 国 内 及 全 球 汽 车 发 动 机 零 部 件 的 重 要 供 应 商, 市 场 空 间 将 进 一 步 扩 大 考 虑 到 汽 车 发 动 机 零 部 件 市 场 的 行 业 合 作 模 式, 主 机 厂 与 配 套 商 签 订 开 发 协 议 成 功 研 发 新 品 后, 一 般 在 发 动 机 的 生 命 周 期 内 将 不 再 轻 易 更 换 其 配 套 商, 按 照 公 司 目 前 的 新 品 开 发 情 况 及 原 有 客 户 机 型 的 供 货 情 况, 公 司 募 集 资 金 扩 产 项 目 的 市 场 空 间 十 分 广 阔 3. 公 司 具 备 了 实 施 募 集 资 金 项 目 的 各 项 条 件 公 司 在 生 产 技 术 能 源 市 场 网 络 和 人 员 储 备 等 方 面 均 具 备 实 施 项 目 的 各 项 条 件 : (1) 公 司 整 体 技 术 实 力 已 具 备 行 业 先 进 水 平, 为 项 目 实 施 储 备 了 充 足 的 技 术 力 量 公 司 作 为 气 门 挺 柱 行 业 的 领 先 企 业, 在 液 压 挺 柱 产 品 研 发 精 密 加 工 精 密 检 测 精 密 装 配 和 测 试 等 方 面 具 有 较 为 成 熟 的 技 术, 已 达 到 国 际 先 进 水 平 同 时, 公 司 作 为 在 国 内 率 先 开 发 可 变 气 门 系 统 并 将 其 投 入 市 场 的 汽 车 零 部 件 厂 商, 已 成 功 为 航 天 三 菱 长 城 等 十 多 家 主 机 厂 客 户 配 套, 已 达 到 国 内 领 先 水 平 (2) 经 过 多 年 的 发 展, 公 司 已 与 50 多 家 国 内 自 主 品 牌 主 机 厂 合 资 品 牌 主 机 厂 境 外 主 机 市 场 客 户 和 许 多 家 境 外 售 后 市 场 客 户 建 立 了 稳 定 的 合 作 关 系 ; 通 过 设 立 大 客 户 部 基 础 业 务 部 国 际 业 务 部 和 售 后 市 场 部 等 营 销 机 构, 完 善 了 公 司 的 营 销 网 络, 为 项 目 产 品 销 售 奠 定 了 良 好 基 础 (3) 公 司 在 近 年 快 速 发 展 过 程 中, 本 着 以 人 为 本 的 管 理 理 念, 强 化 人 力 资 源 开 发 和 管 理, 建 立 职 业 提 升 通 道, 为 员 工 能 力 提 升 和 个 人 发 展 提 供 了 良 好 的 平 台, 充 分 调 动 了 员 工 的 工 作 积 极 性, 建 设 了 一 支 具 有 核 心 凝 聚 力 的 企 业 团 队, 1-1-359
为 项 目 的 实 施 储 备 了 充 足 的 人 力 资 源 (4) 公 司 生 产 使 用 的 能 源 主 要 为 水 和 电, 项 目 所 处 区 域 能 源 供 应 充 足 稳 定, 能 够 满 足 生 产 经 营 需 求 ( 三 ) 募 集 资 金 投 资 项 目 与 发 行 人 现 有 主 要 业 务 核 心 技 术 之 间 的 关 系 1. 扩 大 现 有 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 产 品 产 能, 更 好 的 满 足 市 场 需 求 公 司 募 投 项 目 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 期 和 二 期 ) 建 成 后 将 新 增 1,500 万 支 / 年 液 压 挺 柱 及 180 万 套 / 年 可 变 气 门 系 统 的 产 能, 上 述 产 品 均 为 公 司 目 前 已 批 量 生 产 的 成 熟 产 品 ; 公 司 募 投 项 目 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 建 成 后 将 新 增 200 万 只 / 年 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 的 产 能, 公 司 目 前 已 经 建 立 了 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 生 产 线, 处 于 小 批 量 生 产 阶 段, 主 要 生 产 汽 油 机 缸 内 直 喷 精 密 零 部 件 柴 油 机 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 自 动 变 速 器 精 密 零 部 件 依 据 公 司 已 量 产 的 项 目 订 单 及 已 签 订 的 产 品 开 发 协 议 和 对 潜 在 客 户 的 需 求 分 析, 上 述 产 品 产 能 已 不 能 适 应 公 司 未 来 发 展 需 求 本 次 项 目 投 产 后 可 相 应 扩 大 液 压 挺 柱 可 变 气 门 系 统 产 品 及 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 产 品 的 生 产 规 模, 从 而 满 足 未 来 客 户 的 需 求 2. 募 集 资 金 投 资 项 目 核 心 技 术 (1) 液 压 挺 柱 项 目 公 司 具 有 气 门 挺 柱 的 系 统 研 发 验 证 能 力, 产 品 的 制 造 和 质 量 控 制 水 平 得 到 客 户 的 充 分 认 同 公 司 的 液 压 挺 柱 为 2002 年 度 国 家 重 点 新 产 品 ; 公 司 的 低 摩 擦 高 耐 磨 带 涂 层 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 属 于 工 业 和 信 息 化 部 装 备 工 业 司 2011 年 7 月 发 布 的 中 国 内 燃 机 工 业 十 二 五 发 展 规 划 中 明 确 的 十 二 五 重 点 发 展 技 术 之 低 摩 擦 技 术 产 品 及 国 务 院 2012 年 7 月 发 布 的 节 能 与 新 能 源 汽 车 产 业 发 展 规 划 (2012 2020 年 ) 的 通 知 中 明 确 鼓 励 发 展 技 术 之 低 阻 零 部 件 产 品, 能 降 低 摩 擦 损 失, 提 高 发 动 机 的 热 效 率 另 外, 公 司 参 与 起 草 了 工 信 部 发 布 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 1 部 分 : 机 械 式 挺 柱, 是 目 前 正 在 制 定 的 内 燃 机 气 门 挺 柱 技 术 标 准 第 二 部 分 : 液 压 挺 柱 标 准 的 主 起 草 人 目 前, 公 司 液 压 挺 柱 的 制 造 精 度 和 装 配 测 试 水 平 已 达 到 国 内 先 进 水 平 (2) 可 变 气 门 系 统 项 目 可 变 气 门 系 统 属 于 机 电 液 一 体 高 精 度 异 形 精 密 件, 涉 及 复 杂 的 零 部 件 加 工 1-1-360
和 精 密 装 配 测 试 及 电 磁 高 分 子 材 料 机 械 液 压 等 技 术 领 域 复 杂 结 构 设 计 异 型 零 件 的 精 密 加 工 性 能 要 求 和 试 验 方 法 标 准 建 立 装 配 和 总 成 动 态 性 能 测 试 是 该 产 品 的 核 心 技 术 公 司 于 2008 年 建 立 了 可 变 气 门 系 统 综 合 性 能 测 试 实 验 室, 得 到 了 天 津 大 学 内 燃 机 燃 烧 学 国 家 重 点 实 验 室 的 支 持, 同 时 公 司 的 VVT 产 品 是 科 技 部 创 新 基 金 支 持 项 目 通 过 科 学 的 试 验 和 创 新, 公 司 自 主 研 发 的 首 款 节 能 降 耗 可 变 气 门 系 统 通 过 了 天 津 大 学 内 燃 机 燃 烧 学 国 家 重 点 联 合 实 验 室 和 哈 尔 滨 东 安 汽 车 发 动 机 制 造 有 限 公 司 联 合 评 定, 最 大 可 提 升 发 动 机 功 率 4.1kw 可 提 升 发 动 机 扭 矩 10N.M 在 可 变 气 门 系 统 系 列 化 开 发 方 面 积 累 了 大 量 技 术 和 经 验, 成 功 开 发 皮 带 式 和 链 条 式 两 大 类 多 种 机 型 的 可 变 气 门 系 统, 由 单 独 进 气 或 排 气 门 可 变 气 门 系 统 发 展 到 进 排 气 双 可 变 气 门 系 统 的 研 发 制 造, 调 节 角 度 由 30 发 展 到 更 高 水 平 的 50 ~ 70 目 前, 公 司 可 变 气 门 系 统 的 制 造 精 度 和 装 配 测 试 水 平 已 达 到 国 内 先 进 水 平 (3) 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 公 司 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 主 要 产 品 包 括 汽 油 机 缸 内 直 喷 系 统 (GDI) 泵 壳 喷 嘴 保 持 架 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 和 电 磁 阀 壳 体 精 密 零 部 件 的 核 心 技 术 在 于 难 加 工 材 料 制 造 工 艺 技 术 研 究 开 发, 特 别 是 类 似 于 不 锈 钢 钛 合 金 等 难 加 工 材 料 公 司 通 过 技 术 关 联 支 撑 开 发 与 成 熟 产 品 具 有 相 同 工 艺 技 术 的 不 同 产 品, 从 而 降 低 了 开 发 难 度, 形 成 协 同 效 应, 目 前 在 精 密 零 部 件 研 发 水 平 及 制 造 精 度 上 已 达 到 国 内 领 先 水 平, 具 备 批 量 生 产 能 力 3. 降 低 单 位 产 品 成 本 提 升 产 品 附 加 值 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 的 实 施, 将 实 现 单 位 产 品 生 产 成 本 的 降 低, 并 提 升 产 品 的 附 加 值 (1) 本 次 募 投 项 目 将 通 过 提 高 高 精 度 加 工 设 备 和 自 动 化 装 配 设 备 的 使 用 比 例 提 高 生 产 效 率, 降 低 单 位 产 品 成 本 液 压 挺 柱 生 产 所 需 的 内 圆 外 圆 磨 床 等 关 键 设 备 将 采 用 具 有 世 界 先 进 水 平 的 数 控 加 工 设 备 ; 进 口 内 圆 磨 床 可 将 产 品 内 孔 工 序 加 工 能 力 ( 内 孔 孔 径 圆 柱 度 ) 指 数 CPK 从 1.33 提 升 至 1.67, 单 件 加 工 效 率 提 高 5 倍 ; 进 口 无 心 磨 床 可 以 将 产 1-1-361
品 外 圆 尺 寸 公 差 稳 定 控 制 在 0.003mm 以 内, 圆 柱 度 控 制 在 0.0012mm 以 内, 单 件 加 工 效 率 比 原 来 提 高 1 倍 自 动 化 装 配 线 结 合 产 品 特 点 与 知 名 厂 商 采 用 联 合 研 发, 在 装 配 各 个 工 艺 环 节 实 现 装 配 自 动 化 和 在 线 自 动 检 测, 单 条 生 产 线 较 原 来 的 生 产 方 式 可 节 约 大 量 人 工 成 本, 各 工 位 采 取 有 效 防 错 措 施, 产 品 的 整 体 质 量 和 装 配 效 率 大 幅 度 提 升 可 变 气 门 系 统 生 产 所 需 的 关 键 加 工 设 备 采 用 具 有 世 界 先 进 水 平 的 数 控 加 工 设 备, 由 原 来 的 单 轴 控 制 变 成 多 轴 联 动 控 制, 由 单 刀 具 加 工 变 为 多 刀 具 加 工 ; 由 原 来 的 单 一 工 序 加 工, 转 变 为 旋 转 平 面 圆 弧 多 维 空 间 复 杂 立 体 加 工 ; 实 现 多 工 序 一 次 装 夹 复 合 加 工 完 成, 减 少 装 夹 次 数 和 重 复 装 夹 误 差, 提 高 产 品 加 工 的 可 靠 性 和 精 度, 有 效 的 提 高 加 工 效 率 ; 自 动 装 配 线 将 与 国 际 知 名 公 司 合 作 引 进 关 键 自 动 化 装 备 技 术, 使 产 品 装 配 由 原 来 的 组 合 生 产 线 变 为 专 门 开 发 的 自 动 装 配 线, 实 现 复 杂 零 部 件 全 自 动 化 装 配, 并 且 实 现 全 自 动 化 在 线 检 测, 确 保 了 装 配 环 节 质 量 稳 定 生 产 节 拍 可 控 精 密 零 部 件 生 产 所 需 的 数 控 车 床 车 削 中 心 加 工 中 心 车 铣 复 合 中 心 等 关 键 制 造 设 备 将 采 用 国 内 国 际 知 名 的 先 进 设 备, 在 精 密 零 部 件 制 造 方 面 实 现 复 杂 零 件 一 次 装 夹 复 合 加 工 完 成, 缩 短 装 夹 和 换 刀 时 间, 减 少 重 复 装 夹 误 差, 提 高 产 品 加 工 精 度 和 可 靠 性 生 产 所 需 的 精 密 检 测 设 备 将 采 用 国 际 知 名 具 有 世 界 先 进 水 平 的 设 备, 实 现 对 产 品 精 度 进 行 准 确 判 定 ; 同 时 采 用 专 用 检 测 手 段 实 现 快 速 检 测 缩 短 辅 助 时 间 生 产 过 程 将 采 用 机 械 手 自 动 装 夹, 实 现 机 械 加 工 生 产 线 全 自 动, 提 高 生 产 效 率, 降 低 人 工 成 本 多 轴 联 动 设 备 通 过 CAM 技 术 的 应 用, 能 够 实 现 人 机 交 流 和 远 程 控 制, 逐 步 向 无 人 化 车 间 过 渡, 实 现 现 代 化 制 造 综 上, 本 次 募 集 资 金 项 目 选 用 的 生 产 设 备 可 以 有 效 提 升 公 司 生 产 效 率 加 工 精 度 和 产 品 合 格 率 降 低 废 品 损 失 和 产 品 单 位 成 本, 公 司 产 品 的 成 本 和 质 量 优 势 将 得 到 极 大 加 强 (2) 此 次 募 集 资 金 项 目 投 资 984 万 元 构 建 公 司 部 分 批 量 较 大 的 液 压 挺 柱 零 部 件 的 粗 加 工 生 产 能 力, 将 在 一 定 程 度 上 减 少 公 司 外 购 毛 坯 件 比 例, 进 而 提 升 公 司 盈 利 空 间 (3) 此 次 募 集 资 金 投 向 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 领 域, 投 入 高 精 度 加 工 和 检 测 设 备, 并 进 行 自 动 化 改 造, 形 成 先 进 的 精 密 零 部 件 生 产 线, 为 汽 车 动 力 总 成 领 域 提 供 精 密 零 部 件 产 品, 使 该 项 目 成 为 公 司 新 的 利 润 增 长 点 1-1-362
(4) 此 次 募 集 资 金 投 向 的 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 将 致 力 于 新 一 代 VVT 升 级 技 术 项 目 可 变 气 门 升 程 (VVL) 项 目 低 摩 擦 高 耐 磨 气 门 挺 柱 项 目 汽 车 电 控 系 统 执 行 机 构 用 高 精 度 电 磁 阀 及 其 模 块 化 项 目 自 动 变 速 箱 精 密 零 部 件 项 目 以 及 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 系 统 零 部 件 项 目 等 上 述 研 发 项 目 的 成 功 开 发 将 增 加 公 司 新 产 品 的 销 售 占 比, 凭 借 新 品 较 高 的 附 加 值 及 利 润 率, 有 效 提 升 公 司 的 综 合 毛 利 水 平 4. 提 升 公 司 研 发 能 力, 促 进 新 品 持 续 推 出, 构 建 公 司 未 来 的 利 润 增 长 点 (1) 满 足 现 有 在 研 项 目 的 需 要, 确 保 公 司 已 签 开 发 协 议 项 目 顺 利 实 施 目 前, 公 司 在 研 产 品 主 要 涉 及 液 压 挺 柱 耐 磨 涂 层 气 门 挺 柱 VVT 用 机 油 控 制 阀 多 种 形 式 的 VVT 执 行 器 高 压 油 泵 挺 柱 高 压 油 泵 泵 壳 机 油 喷 嘴 张 紧 器 自 动 变 速 箱 精 密 零 部 件 等 产 品 实 施 募 投 项 目 有 利 于 研 发 项 目 的 有 效 推 进 (2) 满 足 前 瞻 性 预 研 项 目 的 需 要, 确 保 公 司 不 断 推 出 新 产 品 系 列 公 司 已 立 项 多 项 预 研 项 目, 主 要 包 括 两 级 可 变 式 VVL 系 统 连 续 可 变 式 VVL 系 统 汽 油 机 缸 内 直 喷 (GDI) 高 压 油 泵 泵 壳 燃 油 喷 射 器 精 密 零 部 件 自 动 变 速 箱 可 变 量 机 油 泵 及 自 动 泊 车 系 统 等 电 磁 阀 项 目 ; 另 混 合 动 力 及 启 停 系 统 电 池 电 量 传 感 器 项 目 也 在 调 研 中 等 上 述 预 研 项 目 将 确 保 公 司 能 不 断 推 出 新 产 品 系 列, 为 公 司 持 续 增 长 奠 定 技 术 基 础 (3) 加 大 研 发 投 入, 提 升 公 司 整 体 研 发 能 力 为 确 保 公 司 持 续 稳 定 的 增 长, 公 司 亟 需 加 大 对 技 术 研 发 中 心 平 台 的 建 设 力 度, 加 大 研 发 设 备 和 软 件 等 的 投 入, 加 强 对 外 合 作 研 发 力 度, 不 断 扩 充 研 发 队 伍, 使 公 司 的 整 体 研 发 实 力 及 技 术 创 新 能 力 迈 向 一 个 新 台 阶 ( 四 ) 募 集 资 金 投 资 项 目 土 地 情 况 因 政 府 规 划 调 整,2014 年 3 月 发 行 人 募 投 项 目 用 地 由 涪 城 区 吴 家 镇 凤 凰 村 八 社 土 地 ( 绵 城 国 用 2012 第 01213 号, 宗 地 面 积 67,804.37 平 方 米, 合 101.7066 亩 ) 置 换 为 该 宗 地 东 侧 110 米 宗 地 面 积 为 60,871.95 平 方 米 ( 合 91.3079 亩 ) 的 一 宗 工 业 用 地 ( 坐 落 于 涪 城 区 吴 家 镇 凤 凰 村 7 8 社, 国 有 土 地 使 用 权 证 为 绵 城 国 用 2014 第 05012 号 ) 详 见 第 六 节 业 务 与 技 术 之 五 发 行 人 的 主 要 固 定 资 产 和 无 形 资 产 募 集 资 金 投 资 项 目 使 用 上 述 土 地 的 情 况 如 下 : 1-1-363
序 号 具 体 内 容 用 地 面 积 (m2) 1 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 27,333.00 2 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 期 和 二 期 ) 24,205.95 3 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 3,333.00 4 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 6,000.00 合 计 60,871.95 ( 五 ) 募 集 资 金 投 资 项 目 环 保 情 况 1. 主 要 的 污 染 源 本 次 募 集 资 金 投 资 项 目 在 营 运 期 间 产 生 少 量 生 活 污 水, 员 工 生 活 垃 圾 ; 少 量 噪 声 主 要 来 自 生 产 过 程 中 的 机 加 工 设 备 空 气 压 缩 机 等 ; 生 产 和 研 发 过 程 中 会 产 生 金 属 屑 不 合 格 产 品 橡 胶 边 角 料 等 一 般 固 体 废 物 以 及 少 量 废 机 油 废 切 削 液 淬 火 油 泥 含 油 磨 屑 废 棉 纱 废 手 套 等 危 险 废 物 ; 淬 火 和 回 火 过 程 中 产 生 废 气 2. 污 染 治 理 措 施 公 司 将 严 格 执 行 国 家 环 境 保 护 的 相 关 法 律 法 规, 主 体 工 程 执 行 同 时 设 计 同 时 施 工 同 时 投 产 使 用 的 三 同 时 制 度, 以 预 防 为 主 防 治 结 合 为 原 则, 厂 区 实 行 雨 污 分 流, 生 活 污 水 经 二 级 生 化 处 理 设 施 处 理 后 排 入 区 域 市 政 污 水 管 网 ; 生 活 垃 圾 由 绵 阳 市 环 卫 部 门 统 一 清 运 处 理 ; 金 属 屑 不 合 格 产 品 橡 胶 边 角 料 分 类 收 集 后 外 售 至 废 品 回 收 公 司 ; 废 机 油 废 切 削 液 淬 火 油 泥 含 油 磨 屑 废 棉 纱 废 手 套 等 危 险 废 物 分 类 收 集 暂 存, 送 有 资 质 单 位 处 置, 其 中, 对 车 间 地 面, 润 滑 油 切 削 液 和 碳 氢 清 洗 剂 存 储 间 地 面, 危 废 暂 存 间 地 面 及 隔 油 池 实 施 防 腐 防 渗 处 理, 采 用 防 渗 地 坪 ( 钢 筋 混 凝 土 加 防 渗 剂 )+ 环 氧 树 脂 防 渗 层 的 方 法, 有 效 防 止 润 滑 油 和 切 削 液 等 的 渗 漏, 防 止 对 地 下 水 造 成 污 染 ; 淬 火 和 回 火 过 程 中 产 生 的 废 气 通 过 活 性 炭 吸 附 装 置 处 理, 达 到 排 放 标 准 排 放 同 时, 选 用 低 噪 声 设 备, 优 化 厂 区 平 面 布 局, 生 产 设 备 全 部 置 于 厂 房 内, 采 取 隔 声 减 震 措 施 3. 政 府 部 门 批 复 情 况 2012 年 1 月 及 2014 年 5 月, 绵 阳 市 环 境 保 护 局 分 别 下 发 了 关 于 对 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 年 产 80 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 环 境 影 响 报 告 表 的 批 复 ( 绵 环 审 批 2012 22 号 ) 关 于 对 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 环 境 影 响 报 告 表 的 批 复 ( 绵 环 审 批 2014 75 1-1-364
号 ) 及 关 于 对 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 年 产 100 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 二 期 ) 环 境 影 响 报 告 表 的 批 复 ( 绵 环 审 批 2014 76 号 ), 确 认 在 落 实 报 告 表 中 提 出 的 各 项 环 保 措 施 后, 污 染 物 可 以 做 到 达 标 排 放 并 符 合 地 方 污 染 物 排 放 总 量 要 求, 评 价 区 域 环 境 质 量 仍 满 足 相 应 功 能 区 划 要 求, 从 环 境 角 度 分 析, 同 意 该 项 目 建 设 2014 年 2 月, 绵 阳 市 人 民 政 府 以 关 于 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 国 有 建 设 用 地 使 用 权 置 换 的 批 复 ( 绵 府 函 土 2014 29 号 ) 对 该 项 目 用 地 进 行 置 换, 置 换 后 的 项 目 用 地 位 置 位 于 原 项 目 用 地 东 侧 110 米, 宗 地 面 积 为 60,871.95 平 方 米 ( 合 91.3079 亩 ), 仍 在 科 技 城 中 小 工 业 集 中 发 展 区 启 动 区 范 围 内 2014 年 3 月 28 日, 绵 阳 市 环 保 局 出 具 了 绵 环 审 批 2004 36 号 关 于 对 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 年 产 80 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 环 境 影 响 补 充 报 告 的 批 复, 同 意 公 司 按 补 充 报 告 中 提 出 的 置 换 后 用 地 上 进 行 建 设 二 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 ( 一 ) 项 目 投 资 概 算 项 目 建 设 期 及 实 现 产 能 情 况 公 司 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 柱 项 目 投 资 总 额 为 8,762 万 元, 具 体 投 资 构 成 如 下 表 : 序 号 投 资 用 项 投 资 金 额 ( 万 元 ) 1 购 置 土 地 659 2 厂 房 建 设 2,847 3 设 备 购 置 费 用 4,456 4 铺 底 流 动 资 金 800 合 计 8,762 注 : 上 述 设 备 购 置 费 用 中 包 含 主 要 生 产 设 备 及 相 关 辅 助 设 备 该 项 目 建 设 期 为 两 年, 各 年 投 资 金 额 以 及 产 能 实 现 情 况 如 下 表 : 项 目 建 设 投 资 ( 万 元 ) 铺 底 流 动 资 金 ( 万 元 ) 第 一 年 5,434 300 第 二 年 2,528 500 小 计 7,962 800 ( 二 ) 主 要 设 备 的 选 择 本 项 目 在 考 虑 设 备 投 入 时, 分 成 了 粗 加 工 和 精 加 工 两 种 加 工 模 式 目 前 公 司 液 压 挺 柱 部 分 粗 加 工 工 序 因 受 制 于 自 身 加 工 能 力 的 限 制 由 外 部 企 业 承 担 因 此 在 1-1-365
进 行 设 备 投 入 估 测 时, 考 虑 到 在 增 加 精 加 工 和 生 产 能 力 的 同 时, 公 司 还 计 划 投 入 部 分 有 利 于 大 批 量 和 自 动 化 生 产 的 零 部 件 的 粗 加 工 设 备, 扩 张 其 生 产 能 力, 以 提 高 公 司 产 品 的 毛 利 率 水 平 根 据 生 产 需 要, 本 项 目 主 要 新 增 设 备 明 细 详 见 下 表 : 序 号 设 备 名 称 单 价 单 位 数 量 总 价 产 地 备 注 1 冷 镦 机 床 100 台 2 200 国 产 粗 加 工 3 无 心 磨 床 12 台 8 96 国 产 粗 加 工 4 高 速 数 控 车 床 17 台 40 680 国 产 粗 加 工 5 钻 床 0.4 台 20 8 国 产 粗 加 工 6 多 用 炉 生 产 线 390 条 1 390 国 产 精 加 工 7 高 精 度 内 圆 磨 床 240 台 6 1,440 进 口 精 加 工 8 高 精 度 无 心 磨 床 230 台 1 230 进 口 精 加 工 9 高 精 度 无 心 磨 床 45 台 4 180 国 产 精 加 工 10 激 光 标 刻 机 20 台 2 40 国 产 标 识 11 端 面 磨 床 15 台 6 90 国 产 精 加 工 12 清 洗 机 45 台 1 45 国 产 清 洗 13 杯 状 挺 柱 自 动 装 配 线 200 条 2 400 国 产 装 配 14 指 状 挺 柱 自 动 装 配 线 95 条 2 190 国 产 装 配 合 计 95 3,989 ( 三 ) 项 目 组 织 及 实 施 1. 组 织 实 施 本 项 目 建 设 期 拟 定 为 2 年 项 目 进 度 计 划 内 容 包 括 项 目 前 期 准 备 工 程 勘 察 与 设 计 土 建 工 程 施 工 设 备 采 购 设 备 安 装 调 试 投 产 等 2. 项 目 进 度 计 划 序 号 工 作 内 容 2 4 6 8 10 12 14 16 18 20 22 24 1 项 目 申 报 2 初 步 设 计 3 施 工 图 设 计 4 土 建 工 程 5 设 备 订 货 6 安 装 调 试 7 人 员 培 训 8 项 目 试 运 行 9 项 目 竣 工 验 收 三 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 ( 一 ) 项 目 投 资 概 算 项 目 建 设 期 及 实 现 产 能 情 况 公 司 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 投 资 总 额 为 17,844 万 元 结 合 目 前 公 司 实 际 情 况, 新 增 产 能 将 全 部 用 于 可 变 气 门 系 统 产 品 的 生 产 具 体 投 资 构 成 情 况 如 下 表 : 1-1-366
序 号 投 资 用 项 投 资 金 额 ( 万 元 ) 1 购 置 土 地 578 2 厂 房 建 设 2,976 3 设 备 购 置 费 用 11,590 4 铺 底 流 动 资 金 2,700 注 :1. 设 备 购 置 费 用 中 包 含 生 产 的 主 要 设 备 及 相 关 辅 助 设 备 2. 可 变 气 门 系 统 包 括 了 VVT 和 VVL 电 磁 阀 产 品, 其 中 VVT 系 统 产 品 包 括 相 位 器 和 OCV 阀, 在 产 能 布 局 时 一 般 按 成 套 进 行 测 算 规 划, 但 在 实 际 生 产 过 程 中, 会 根 据 需 求 进 行 灵 活 调 整 ; 另 外,VVL 电 磁 阀 和 VVT 的 OCV 阀 工 艺 类 似, 也 可 采 用 混 线 生 产 以 下 测 算 按 标 准 的 VVT 系 统 成 套 产 品 进 行 测 算 该 项 目 建 设 期 为 两 年, 各 年 投 资 金 额 以 及 产 能 实 现 情 况 如 下 表 : 项 目 建 设 投 资 ( 万 元 ) 铺 底 流 动 资 金 ( 万 元 ) 第 一 年 11,382 1,000 第 二 年 3,762 1,700 小 计 15,144 2,700 ( 二 ) 主 要 设 备 的 选 择 合 计 17,844 可 变 气 门 系 统 项 目 由 于 其 本 身 的 技 术 含 量 较 高, 公 司 在 新 建 可 变 气 门 系 统 项 目 的 设 备 选 择 将 本 着 高 质 量 高 效 率 高 自 动 化 的 原 则, 采 用 技 术 上 先 进, 经 济 上 合 理, 满 足 产 品 关 键 技 术 质 量 指 标 要 求 的 国 内 外 先 进 装 备 同 时, 符 合 机 械 行 业 生 产 条 件, 安 全 舒 适 成 熟 可 靠 损 耗 低 能 耗 小 操 作 维 修 方 便 单 位 : 万 元 序 号 设 备 名 称 单 价 单 位 数 量 总 价 产 地 1 半 自 动 切 割 机 6 台 4 24 国 产 2 车 铣 复 合 中 心 100M 50 台 15 750 进 口 / 国 产 3 高 精 度 数 控 车 床 100Z 30 台 25 750 国 产 4 高 速 数 控 车 床 P30 17 台 30 510 国 产 5 数 控 纵 切 机 床 20s 60 台 2 120 国 产 6 激 光 标 刻 机 20WG 12 台 2 24 国 产 7 检 漏 装 置 10 台 3 30 国 产 8 内 圆 磨 床 20 台 5 100 国 产 9 OCV 气 密 性 测 试 台 18 台 4 72 国 产 10 VCP 气 密 性 测 试 台 18 台 3 54 国 产 11 数 控 铣 床 X6132 6 台 15 90 国 产 12 无 心 磨 床 M1080 25 台 3 75 国 产 13 铣 削 中 心 750 40 台 12 480 国 产 14 VCP/OCV 性 能 测 试 台 90 台 4 360 国 产 15 VCP 装 配 线 120 条 4 480 国 产 16 OCV 装 配 线 86 条 3 258 国 产 17 热 时 效 箱 10 台 3 30 国 产 18 冷 时 效 箱 10 台 3 30 国 产 19 浸 渗 设 备 27 条 1 27 国 产 20 去 毛 刺 设 备 100 台 1 100 进 口 / 国 产 1-1-367
21 空 压 机 12 台 2 24 国 产 22 钻 孔 中 心 Z40 40 台 1 40 国 产 23 清 洗 机 18 台 2 36 国 产 25 车 削 中 心 ML/500 75 台 13 975 国 产 26 高 精 度 数 控 车 床 L/300C 45 台 18 810 国 产 27 高 速 数 控 车 床 40FC 26 台 16 416 国 产 28 激 光 标 刻 机 F20 17 台 2 34 国 产 29 立 式 加 工 中 心 CPV750 45 台 3 135 国 产 30 OCV 性 测 试 机 580 台 2 1,160 进 口 31 VCP 性 测 试 机 510 台 2 1,020 进 口 32 无 心 磨 床 PC20 56 台 1 56 国 产 33 VCP 装 配 线 C 460 条 2 920 国 产 34 OCV 装 配 线 C 230 条 2 460 国 产 35 双 面 去 毛 刺 机 80 台 1 80 进 口 36 双 面 研 磨 机 300 台 2 600 进 口 37 碳 氢 清 洗 机 68 台 1 68 国 产 总 计 212 11,198 ( 三 ) 项 目 组 织 及 实 施 1. 组 织 实 施 本 项 目 建 设 期 拟 定 为 2 年 项 目 进 度 计 划 内 容 包 括 项 目 前 期 准 备 工 程 勘 察 与 设 计 土 建 工 程 施 工 设 备 采 购 设 备 安 装 调 试 投 产 等 2. 项 目 进 度 计 划 序 号 工 作 内 容 2 4 6 8 10 12 14 16 18 20 22 24 1 项 目 申 报 2 初 步 设 计 3 施 工 图 设 计 4 土 建 工 程 5 设 备 订 货 6 安 装 调 试 7 人 员 培 训 8 项 目 试 运 行 9 项 目 竣 工 验 收 四 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 公 司 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 主 要 产 品 包 括 汽 油 机 缸 内 直 喷 系 统 (GDI) 泵 壳 喷 嘴 保 持 架 护 圈 座 控 制 阀 卡 圈 和 电 磁 阀 壳 体 五 项 分 产 品, 具 体 如 下 : 序 号 精 密 零 部 件 名 称 年 产 量 所 属 系 统 1 GDI 泵 壳 40 万 只 高 压 油 泵 系 统 2 喷 嘴 保 持 架 40 万 只 燃 油 喷 射 系 统 3 护 圈 座 40 万 只 燃 油 喷 射 系 统 4 控 制 阀 卡 圈 40 万 只 燃 油 喷 射 系 统 1-1-368
5 电 磁 阀 壳 体 40 万 只 燃 油 喷 射 系 统 注 : 以 上 数 量 为 项 目 规 划 数 量, 实 际 生 产 将 根 据 订 单 情 况 进 行 调 整 产 品 简 介 详 见 第 六 节 业 务 与 技 术 之 四 ( 一 ) 公 司 主 要 产 品 ( 一 ) 项 目 投 资 概 算 项 目 建 设 期 及 实 现 产 能 情 况 公 司 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 投 资 总 额 为 8,112 万 元 结 合 目 前 公 司 实 际 情 况, 新 增 产 能 将 全 部 用 于 精 密 零 部 件 的 生 产 具 体 投 资 构 成 情 况 如 下 表 : 序 号 投 资 用 项 投 资 金 额 ( 万 元 ) 1 购 置 土 地 86 2 厂 房 建 设 962 3 设 备 购 置 费 用 5,684 4 铺 底 流 动 资 金 1,380 注 :1. 设 备 购 置 费 用 中 包 含 生 产 的 主 要 设 备 及 相 关 辅 助 设 备 2. 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 是 指 最 终 为 汽 车 发 动 机 和 变 速 器 上 应 用 精 密 零 部 件 产 品, 代 表 产 品 为 GDI 泵 壳 燃 油 喷 射 器 系 类 精 密 零 部 件 精 密 轴 类 零 部 件 等 高 精 密 零 部 件 产 品 该 项 目 建 设 期 为 两 年, 各 年 投 资 金 额 以 及 产 能 实 现 情 况 如 下 表 : 项 目 建 设 投 资 ( 万 元 ) 铺 底 流 动 资 金 ( 万 元 ) 第 一 年 5,057 575 第 二 年 1,675 805 小 计 6,732 1380 ( 二 ) 主 要 设 备 的 选 择 合 计 8,112 精 密 零 部 件 项 目 由 于 其 本 身 的 加 工 技 术 含 量 较 高, 公 司 在 新 建 精 密 零 部 件 项 目 的 设 备 选 择 将 本 着 高 质 量 高 效 率 高 自 动 化 的 原 则, 采 用 技 术 上 先 进, 经 济 上 合 理, 满 足 产 品 关 键 技 术 质 量 指 标 要 求 的 国 内 外 先 进 装 备 同 时, 符 合 机 械 行 业 生 产 条 件, 安 全 舒 适 成 熟 可 靠 损 耗 低 能 耗 小 操 作 维 修 方 便 单 位 : 万 元 序 号 设 备 名 称 单 价 单 位 数 量 总 价 产 地 1 金 属 圆 锯 切 断 机 B70NC 59 台 1 59 进 口 2 车 削 中 心 ML/500A 78 台 20 1,560 国 产 3 高 精 度 数 控 车 床 L/300C 45 台 16 720 国 产 4 高 速 数 控 车 床 40FC 26 台 16 416 国 产 5 数 控 纵 切 机 床 A32 110 台 1 110 进 口 6 激 光 标 刻 机 F20C 18 台 2 36 国 产 7 三 轴 加 工 中 心 CPV750 45 台 4 180 国 产 8 四 轴 加 工 中 心 CNV900 82 台 6 492 国 产 9 退 磁 机 5 台 1 5 国 产 10 无 心 磨 床 P18C 46 台 1 46 国 产 11 自 动 化 机 械 手 650 条 2 1,300 国 产 / 进 口 12 探 伤 机 20 条 1 20 国 产 1-1-369
13 热 能 去 毛 刺 C250 300 台 1 300 进 口 14 高 压 清 洗 机 60 台 1 60 国 产 15 3D 光 学 轮 廓 仪 7300 120 台 1 120 进 口 16 三 坐 标 测 量 机 RDS 100 台 1 100 进 口 17 高 速 钻 孔 中 心 80 台 2 160 国 产 总 计 77 5,684 ( 三 ) 项 目 组 织 及 实 施 1. 组 织 实 施 本 项 目 建 设 期 拟 定 为 2 年 项 目 进 度 计 划 内 容 包 括 项 目 前 期 准 备 工 程 勘 察 与 设 计 土 建 工 程 施 工 设 备 采 购 设 备 安 装 调 试 投 产 等 2. 项 目 进 度 计 划 序 号 工 作 内 容 2 4 6 8 10 12 14 16 18 20 22 24 1 项 目 申 报 2 初 步 设 计 3 施 工 图 设 计 4 土 建 工 程 5 设 备 订 货 6 安 装 调 试 7 人 员 培 训 8 项 目 试 运 行 9 项 目 竣 工 验 收 五 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 ( 一 ) 项 目 投 资 概 算 项 目 建 设 期 及 实 现 产 能 情 况 公 司 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 投 资 总 额 为 2,980 万 元, 主 要 用 于 购 买 土 地 厂 房 的 修 建 及 检 测 和 实 验 设 备 具 体 投 资 构 成 如 下 : 序 号 投 资 用 项 投 资 金 额 ( 万 元 ) 1 购 置 土 地 134 2 厂 房 建 设 677 3 设 备 购 置 费 用 1,969 4 铺 底 流 动 资 金 200 合 计 2,980 该 项 目 建 设 期 为 两 年, 各 年 投 资 金 额 以 及 产 能 实 现 情 况 如 下 表 : 项 目 建 设 投 资 ( 万 元 ) 铺 底 流 动 资 金 ( 万 元 ) 第 一 年 1,680 120 第 二 年 1,100 80 小 计 2,780 200 ( 二 ) 主 要 设 备 的 选 择 1-1-370
公 司 在 研 发 中 心 投 入 方 面 主 要 从 组 建 新 品 试 制 车 间 产 品 实 验 室 平 台 建 设 方 面 进 行 投 入, 研 发 中 心 设 备 投 入 费 用 预 计 1,802 万 元 : 1. 组 建 新 品 试 制 车 间 为 满 足 上 述 研 发 项 目 和 公 司 未 来 规 划 需 要, 公 司 计 划 引 进 世 界 先 进 水 平 的 加 工 和 检 测 设 备, 主 要 设 备 配 置 计 划 如 下 : (1) 主 要 加 工 设 备 配 置 表 序 号 设 备 名 称 数 量 ( 台 ) 单 价 ( 万 元 ) 金 额 ( 万 元 ) 产 地 1 高 精 度 端 面 外 圆 磨 床 1 300 300 进 口 2 高 精 度 内 孔 珩 磨 机 1 250 250 进 口 3 五 轴 联 动 加 工 中 心 1 240 240 进 口 合 计 3 790 (2) 主 要 新 增 检 测 设 备 配 置 表 序 号 设 备 名 称 数 量 ( 台 ) 单 价 ( 万 元 ) 金 额 ( 万 元 ) 产 地 1 激 光 干 涉 仪 1 100 100 进 口 2 光 谱 直 读 仪 1 80 80 进 口 3 万 能 测 长 仪 1 782 82 进 口 4 平 面 度 检 测 仪 1 110 110 进 口 5 扫 描 电 镜 1 200 200 进 口 合 计 5 572 2. 产 品 试 验 室 公 司 计 划 增 加 专 项 产 品 试 验 设 备 配 置, 使 各 项 目 试 验 手 段 及 方 法 更 为 完 善, 用 实 验 数 据 进 行 产 品 优 化 设 计 和 验 证 主 要 投 资 如 下 : 序 号 设 备 名 称 数 量 ( 套 ) 金 额 备 注 1 发 动 机 整 机 性 能 试 验 台 架 1 150 国 产 2 发 动 机 整 机 性 能 测 控 软 件 1 60 进 口 3 高 速 精 密 电 磁 阀 试 验 系 统 1 100 新 项 目 实 验 室 4 激 光 位 移 传 感 器 系 统 1 40 进 口 5 粉 尘 实 验 机 1 20 国 产 6 湿 热 实 验 机 1 30 国 产 7 复 合 振 动 试 验 机 1 40 国 产 合 计 7 440 ( 三 ) 项 目 组 织 及 实 施 1. 组 织 实 施 本 项 目 建 设 期 拟 定 为 2 年 项 目 进 度 计 划 内 容 包 括 项 目 前 期 准 备 工 程 勘 察 与 设 计 土 建 工 程 施 工 设 备 采 购 设 备 安 装 调 试 投 产 等 2. 项 目 进 度 计 划 序 号 工 作 内 容 2 4 6 8 10 12 14 16 18 20 22 24 1-1-371
1 项 目 申 报 2 初 步 设 计 3 施 工 图 设 计 4 土 建 工 程 5 设 备 订 货 6 安 装 调 试 7 人 员 培 训 8 项 目 试 运 行 9 项 目 竣 工 验 收 六 发 行 人 募 集 资 金 投 资 项 目 的 进 展 情 况 截 止 本 招 股 说 明 书 签 署 之 日, 公 司 根 据 市 场 迫 切 的 需 求, 以 自 有 资 金 对 年 产 1,500 万 支 液 压 挺 住 项 目 年 产 180 万 套 可 变 气 门 系 统 项 目 发 动 机 精 密 零 部 件 研 发 中 心 项 目 年 产 200 万 只 汽 车 动 力 总 成 精 密 零 部 件 项 目 进 行 了 先 期 投 入 建 设, 已 完 成 购 置 募 投 项 目 用 地 完 成 新 厂 房 规 划 设 计, 新 厂 房 于 2014 年 初 开 工 建 设, 部 分 生 产 和 装 配 设 备 利 用 现 有 场 地 已 于 2012 年 起 陆 续 进 行 了 投 入 相 应 配 套 的 检 测 设 备 进 行 了 配 置, 并 新 购 了 设 计 软 件 1-1-372
第 十 一 节 其 他 重 要 事 项 一 重 大 合 同 重 大 合 同 是 指 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 之 日, 公 司 正 在 履 行 或 即 将 履 行 的 全 部 银 行 借 款 合 同 ( 包 括 银 行 借 款 合 同 授 信 协 议 保 理 合 同 承 兑 协 议 及 抵 押 担 保 合 同 ) 以 及 合 同 金 额 在 500 万 元 以 上 的 其 他 业 务 合 同, 或 者 虽 未 达 到 前 述 标 准 但 对 本 公 司 生 产 经 营 未 来 发 展 或 财 务 状 况 有 重 要 影 响 的 合 同, 基 本 情 况 如 下 : 序 号 1 2 3 ( 一 ) 借 款 合 同 合 同 名 称 借 款 银 行 贷 款 年 利 率 03002014011 16060 号 流 动 资 金 借 款 合 同 2014 年 绵 字 第 1014310006 号 借 款 合 同 03002014011 25207 流 动 资 金 借 款 合 同 绵 阳 市 商 业 银 行 城 郊 支 行 招 商 银 行 绵 阳 支 行 绵 阳 市 商 业 银 行 城 郊 支 行 ( 二 ) 授 信 协 议 合 同 金 额 ( 万 元 ) 6.6% 1,000.00 以 定 价 日 适 用 的 中 国 人 民 银 行 公 布 的 6-12 个 月 / 年 金 融 机 构 人 民 币 贷 款 基 准 利 率 为 基 准 利 率, 上 浮 15% 800.00 6.16% 1,600.00 期 限 2014.08.08-2015.08.08 2014.01.07-2015.01.06 2014.12.11-2015.12.11 对 应 的 抵 押 / 授 信 合 同 合 同 双 方 签 订 的 编 号 为 0300201401116061 号 最 高 额 抵 押 合 同 合 同 双 方 签 订 的 编 号 为 2013 年 绵 字 第 0013310031 号 授 信 协 议 及 2011 年 抵 字 第 211112R5 号 最 高 额 抵 押 合 同 合 同 双 方 签 订 的 编 号 为 0300201301103605 最 高 额 抵 押 合 同 合 计 3,400.00 - - 序 号 合 同 号 协 议 对 方 协 议 内 容 协 议 金 额 ( 万 元 ) 期 限 对 应 的 借 款 合 同 2013 年 绵 字 第 1013310043 号 借 款 合 同 及 2014 年 绵 字 第 1014310006 号 借 款 合 同 1 2013 年 绵 字 第 0013310031 号 授 信 协 议 招 商 银 行 绵 阳 支 行 循 环 授 信 额 度, 在 具 体 业 务 种 类 包 括 流 动 资 金 贷 款 银 行 承 兑 汇 票 国 内 信 用 证 贸 易 融 资 以 理 财 额 度 业 务 间 均 可 互 相 调 剂 使 用 2,000.00 2013.11.14-2014.11.13 ( 三 ) 承 兑 协 议 序 号 合 同 号 承 兑 银 行 合 同 内 容 合 同 金 额 ( 万 元 ) 签 署 日 期 对 应 的 质 押 合 同 1-1-373
1 2013 年 合 字 第 13 号 银 行 承 兑 合 作 协 议 招 商 银 行 绵 阳 支 行 招 行 绵 阳 支 行 为 公 司 承 兑 商 业 汇 票 无 需 逐 笔 签 署 承 兑 协 议, 适 用 于 协 议 签 署 后 至 任 一 方 发 出 终 止 通 知 后 30 日 招 商 银 行 绵 阳 支 行 为 公 司 承 兑 的 所 有 商 业 汇 票 - 2013.09.05 协 议 签 署 后 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日 前 因 招 商 银 行 绵 阳 支 行 为 公 司 承 兑 商 业 汇 票 而 办 理 的 所 有 质 押 合 同 2 2014 年 绵 字 第 5014310119 号 承 兑 申 请 书 招 商 银 行 绵 阳 支 行 按 承 兑 汇 票 的 票 面 金 额 的 万 分 之 五 支 付 承 兑 手 续 费,82 张 商 业 汇 票 1,920.70 2014.07.04 2014 年 绵 字 第 5014310119 号 3 2014 年 绵 字 第 5014310137 号 承 兑 申 请 书 招 商 银 行 绵 阳 支 行 按 承 兑 汇 票 的 票 面 金 额 的 万 分 之 五 支 付 承 兑 手 续 费,82 张 商 业 汇 票 1,485.00 2014.08.07 2014 年 绵 字 第 5014310137 号 4 2014 年 绵 字 第 5014310144 号 承 兑 申 请 书 招 商 银 行 绵 阳 支 行 按 承 兑 汇 票 的 票 面 金 额 的 万 分 之 五 支 付 承 兑 手 续 费,96 张 商 业 汇 票 2,075.00 2014.09.03 2014 年 绵 字 第 5014310144 号 5 2014 年 绵 字 第 5014310168 号 承 兑 申 请 书 招 商 银 行 绵 阳 支 行 按 承 兑 汇 票 的 票 面 金 额 的 万 分 之 五 支 付 承 兑 手 续 费,93 张 商 业 汇 票 2,068.79 2014.10.09 2014 年 绵 字 第 5014310168 号 6 2014 年 绵 字 第 5014310184 号 承 兑 申 请 书 招 商 银 行 绵 阳 支 行 按 承 兑 汇 票 的 票 面 金 额 的 万 分 之 五 支 付 承 兑 手 续 费,65 张 商 业 汇 票 1,303.10 2014.11.05 2014 年 绵 字 第 5014310184 号 7 2014 年 绵 字 第 5014310206 号 承 兑 申 请 书 招 商 银 行 绵 阳 支 行 按 承 兑 汇 票 的 票 面 金 额 的 万 分 之 五 支 付 承 兑 手 续 费,75 张 商 业 汇 票 1,515.00 2014.12.03 2014 年 绵 字 第 5014310206 号 ( 四 ) 抵 押 / 质 押 合 同 序 号 合 同 号 抵 押 权 人 抵 押 人 质 押 / 抵 押 物 1 0300201401116061 号 最 高 额 抵 押 合 同 2011 年 抵 字 第 2 211112R5 号 最 高 额 抵 押 合 同 2012 年 抵 字 第 3 211211R3 号 最 高 额 抵 押 合 同 0300201301103605 4 最 高 额 抵 押 合 同 2014 年 绵 字 第 5 5014310119 号 质 押 合 同 2014 年 绵 字 第 6 5014310137 号 质 押 合 同 2014 年 绵 字 第 7 5014310144 号 质 押 合 同 合 同 金 额 ( 万 元 ) 绵 阳 市 商 业 银 行 城 郊 支 行 公 司 房 产 土 地 1,700.00 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 厂 房 800.00 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 厂 房 土 地 1,200.00 绵 阳 市 商 业 银 行 城 郊 支 行 公 司 机 器 设 备 1,700.00 期 限 / 签 署 日 期 2014.07.22-2017.07.22 2011.12.28-2014.12.28 2012.11.08-2014.12.28 2013.12.03-2016.12.03 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 银 行 承 兑 汇 票 1,920.70 2014.07.04 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 银 行 承 兑 汇 票 1,485.00 2014.08.07 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 银 行 承 兑 汇 票 2,075.00 2014.09.03 1-1-374
8 9 10 2014 年 绵 字 第 5014310168 号 质 押 合 同 2014 年 绵 字 第 5014310184 号 质 押 合 同 2014 年 绵 字 第 5014310206 号 质 押 合 同 ( 五 ) 采 购 合 同 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 银 行 承 兑 汇 票 2,068.79 2014.10.09 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 银 行 承 兑 汇 票 1,303.10 2014.11.05 招 商 银 行 绵 阳 支 行 公 司 银 行 承 兑 汇 票 1,515.00 2014.12.03 本 公 司 及 子 公 司 签 订 重 大 采 购 合 同 多 为 框 架 性 合 同, 没 有 约 定 单 价 和 数 额, 具 体 采 购 数 量 及 价 格 在 每 次 下 单 之 前 由 双 方 协 定 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 本 公 司 及 子 公 司 与 主 要 客 户 签 订 的 框 架 协 议 或 采 购 合 同 如 下 :( 报 告 期 内, 本 公 司 及 子 公 司 向 以 下 原 材 料 供 应 商 的 采 购 额 均 曾 有 超 过 500 万 元 的 情 形 ) 序 号 1. 原 材 料 采 购 框 架 协 议 1 绵 阳 德 坤 2 成 都 鑫 长 源 3 绵 阳 德 成 4 绵 阳 金 源 5 绵 阳 六 合 6 绵 阳 天 铭 7 绵 阳 富 乐 源 8 苏 州 新 豪 9 绵 阳 燊 达 10 成 都 建 宏 11 12 13 供 货 方 合 同 价 款 采 购 内 容 期 限 绵 阳 市 游 仙 区 开 意 模 具 厂 绵 阳 瑞 德 机 械 制 造 有 限 公 司 四 川 长 虹 器 件 科 技 有 限 公 司 14 爱 恩 邦 德 15 绵 阳 市 红 顶 锅 炉 化 工 设 备 有 限 公 司 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 按 月 依 2013 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 框 架 性 协 议, 仅 约 定 价 格, 按 每 月 订 单 结 算 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 柱 塞 柱 体 球 塞 支 座 喷 嘴 筒 体 单 向 阀 体 毛 坯 至 表 后 热 后 处 理 筒 体 柱 体 球 塞 摇 臂 毛 坯 至 机 加 摇 臂 毛 坯 筒 体 毛 坯 筒 体 机 加 工 序 柱 塞 柱 体 球 塞 表 后 机 加 筒 体 毛 坯 筒 体 机 加 卡 圈 弹 簧 包 装 物 滚 轮 组 件 销 轴 定 位 销 换 挡 活 塞 缸 成 品 等 柱 体 柱 塞 毛 坯 加 工 工 序 柱 体 筒 体 球 塞 表 后 工 序 柱 塞 壳 体 夹 套 万 向 座 单 向 阀 毛 坯 至 机 加 筒 体 表 后 精 磨 端 面 毛 坯 垫 片 热 后 筒 体 毛 坯 至 精 车 等 电 磁 螺 线 管 挺 杆 涂 层 服 务 筒 体 毛 坯 精 车 机 加 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013.12.21-2014.12.20 2013 年 全 年 2013.01.01-2015.12.31 2013.12.21-2014.12.20 1-1-375
16 绵 阳 市 速 达 电 子 科 技 有 限 公 司 按 月 依 2014 年 度 采 购 价 格 清 单 及 月 度 订 货 单 结 算 筒 体 毛 坯 机 加, 护 圈 单 向 阀 弹 簧 及 弹 簧 座 万 向 座 护 套 截 留 片 卡 片 等 产 品 机 加 工 序 2013.12.21-2014.12.20 梯 爱 司 表 面 处 理 2012.05.25-2 17 技 术 ( 绵 阳 ) 有 限 框 架 性 协 议, 另 签 订 价 格 清 单 机 械 挺 柱 涂 层 022.05.24 公 司 注 : 公 司 与 上 表 中 部 分 原 材 料 供 应 商 尚 未 对 2014 年 度 采 购 价 格 达 成 协 定, 在 新 采 购 价 格 清 单 签 订 前, 合 同 双 方 仍 履 行 有 效 期 截 止 2013 年 末 的 合 同 条 款 2. 设 备 采 购 合 同 公 司 正 在 履 行 中 的 重 大 采 购 合 同 如 下 : 序 号 供 货 方 合 同 价 款 ( 万 元 ) 合 同 主 要 内 容 签 署 日 期 1 成 都 机 床 不 超 过 600.00- 端 面 磨 床 内 圆 磨 床 及 维 修 部 件 2014.01.01 ( 六 ) 销 售 合 同 行 业 惯 例 和 以 往 销 售 情 况, 公 司 的 销 售 合 同 多 以 长 期 有 效 的 框 架 性 销 售 主 合 同 为 基 础, 再 按 产 品 型 号 以 年 为 单 位 补 充 签 订 采 购 开 口 订 单 价 格 协 议 作 为 主 合 同 附 件 约 定 当 年 产 品 销 售 价 格, 具 体 销 售 数 量 系 由 公 司 商 务 部 按 月 登 陆 客 户 采 购 需 求 系 统 根 据 当 月 客 户 实 际 需 要 落 实 订 单 并 定 期 对 账 通 过 上 述 三 个 步 骤, 公 司 可 以 确 定 客 户 当 年 所 需 产 品 型 号 单 价 及 数 量 公 司 框 架 性 销 售 主 合 同 或 开 口 订 单 的 签 订 时 间 一 般 在 每 年 的 年 底 或 年 初, 有 效 期 以 双 方 在 合 同 中 约 定 的 日 期 为 准 在 新 合 同 签 订 之 前, 仍 按 有 效 期 内 合 同 约 定 的 相 关 条 款 执 行 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 公 司 正 在 履 行 的 重 大 销 售 合 同 如 下 :( 根 据 报 告 期 内 销 售 收 入 统 计, 以 下 客 户 年 度 销 售 金 额 均 曾 有 超 过 500 万 元 的 情 形 ) 序 号 购 买 采 购 方 主 合 同 条 款 产 品 种 类 期 限 1 奇 瑞 ( 汽 车 ) 2 通 用 五 菱 3 航 天 三 菱 4 江 淮 汽 车 采 购 主 合 同 为 框 架 性 协 议, 另 签 订 采 购 开 口 订 单 及 供 货 清 单 确 定 采 购 单 价 和 数 量 ( 已 签 订 2014 年 度 批 量 零 部 件 价 格 协 议 2 份 ) 合 同 中 约 定 数 量 为 计 划 数, 实 际 执 行 数 量 以 采 购 方 发 出 的 供 货 通 知 为 准 框 架 性 协 议, 零 部 件 价 格 另 行 签 订 价 格 协 议, 实 际 结 算 数 量 按 采 购 方 生 产 计 划 从 中 间 仓 向 采 购 方 生 产 线 实 际 配 送 的 零 件 数 量 确 定 ( 已 签 订 2014 年 度 发 动 机 零 部 件 价 格 协 议 1 份 ) 框 架 性 协 议, 根 据 双 方 签 订 的 价 格 协 议 及 每 月 订 单 确 定 具 体 金 额 进 气 左 / 右 摇 臂 总 成 排 气 摇 臂 总 成 活 塞 冷 却 喷 嘴 选 档 活 塞 杆 选 档 活 塞 缸 离 合 器 大 / 小 活 塞 缸 离 合 器 活 塞 杆 缸 套 - 后 壳 体 等 2011.01.01-2013.12.31 除 非 任 何 一 方 在 届 满 前 三 个 月 向 对 方 发 出 书 面 通 知 终 止 本 合 同, 本 合 同 除 合 同 货 物 的 价 格 条 款 以 外 的 其 他 所 有 条 款 的 期 限 自 动 延 长 一 年, 本 合 同 规 定 的 期 限 延 长 不 受 次 数 限 制 挺 柱 喷 油 嘴 2014.01.01-2014.12.31 机 油 控 制 阀 VVT 轮 组 件 正 时 链 张 紧 器 组 件 气 门 挺 杆 自 动 张 紧 器 液 压 挺 柱 机 械 挺 柱 液 压 挺 柱 摇 臂 自 动 张 紧 器 张 紧 器 总 成 气 门 间 隙 调 节 器 等 2013.01.01-2013.12.31 合 同 期 满 两 个 月 内, 未 以 书 面 形 式 提 出 异 议, 自 动 延 长 一 年 2014.01.01-2014.12.31 1-1-376
5 东 安 汽 发 6 长 城 汽 车 7 东 风 商 用 车 8 新 晨 动 力 9 昌 河 铃 木 10 11 12 上 汽 集 团 - 南 京 汽 车 集 团 有 限 公 司 深 圳 市 比 亚 迪 供 应 链 管 理 有 限 公 司 广 州 汽 车 集 团 乘 用 车 有 限 公 司 13 神 龙 汽 车 14 湖 州 求 精 汽 车 链 传 动 有 限 公 司 框 架 性 协 议, 根 据 双 方 签 订 的 价 格 协 议 确 定 产 品 单 价, 另 签 订 DEA 采 购 订 单 确 定 订 购 数 量 和 交 货 时 间 框 架 性 协 议, 根 据 双 方 签 订 的 价 格 通 知 单 确 定 产 品 单 价, 另 每 月 签 订 采 购 订 单 确 定 交 易 数 量 ( 已 签 订 2014 年 度 价 格 通 知 单 3 份 ) 框 架 性 协 议, 根 据 双 方 签 订 的 价 格 通 知 单 确 定 产 品 单 价, 并 根 据 月 度 生 产 计 划 确 定 交 易 数 量 ( 已 签 订 2014 年 度 配 套 价 格 协 议 1 份 ) 框 架 性 协 议, 根 据 采 购 订 单 确 定 交 易 数 量, 另 签 订 零 部 件 价 格 明 细 确 认 产 品 单 价 框 架 性 协 议, 具 体 金 额 视 每 月 订 单 而 定 ( 已 签 订 2014 年 度 价 格 协 议 函 1 份 ) 液 压 挺 柱 自 动 张 紧 器 总 成 液 压 挺 柱 93 VVT 正 时 齿 轮 总 成 螺 堵 垫 片 OCV 阀 杯 状 挺 柱 气 门 挺 柱 张 紧 器 总 成 VVT 相 位 器 VVT-i 控 制 阀 推 杆 - 发 动 机 制 动 挺 柱 总 成 气 门 挺 柱 气 门 挺 筒 张 紧 器 张 紧 器 调 节 器 总 成 2011.08.26-2014.08.25 2010.09.27 至 任 意 一 方 提 出 解 除 要 求 且 另 一 方 同 意 前 有 效 除 非 根 据 通 则 约 定 提 前 终 止, 从 2014.02.24 起 生 效, 有 效 期 三 年 2011.04.01-2016.03.31 自 2014.01.01 起 生 效, 有 效 期 为 1 年, 如 果 合 同 期 满 前 双 方 无 异 议, 自 动 延 续 框 架 性 协 议, 具 体 金 额 视 每 月 订 单 而 定 挺 柱 2014.01.01-2014.12.31 合 同 货 物 的 明 细 价 格 及 开 票 资 料 按 照 供 需 双 方 签 订 的 配 套 零 部 件 供 货 清 单 及 价 格 协 议 有 关 规 定 执 行 ( 已 签 订 2014 年 度 配 套 零 部 件 供 货 清 单 及 价 格 协 议 9 份 ) 框 架 性 协 议, 双 方 另 行 签 订 年 度 开 口 合 同 或 月 度 滚 动 订 货 单 样 件 和 小 批 订 货 单 等 框 架 性 协 议, 每 年 年 初 另 行 签 订 价 格 协 议, 具 体 销 售 金 额 视 每 月 订 单 而 定 ( 已 签 订 2014 年 度 配 套 价 格 协 议 4 份 ) 框 架 性 开 发 及 采 购 合 同, 仅 约 定 产 品 单 价 OCV 阀 组 件 机 油 冷 却 喷 嘴 链 条 张 紧 器 挺 柱 摇 臂 进 气 VVT 组 件 等 机 油 滤 清 器 火 花 塞 等 液 压 挺 杆 缸 体 防 回 油 阀 滚 轮 推 杆 自 2014.01.01 起 生 效 并 长 期 有 效 2011.04.18-2011.12.31 在 距 期 满 2 个 月 以 前 无 异 议 自 动 延 长 一 年, 以 后 亦 同 2008.04.20 至 除 非 出 现 本 合 同 终 止 与 取 消 情 况, 或 任 何 一 方 提 出 终 止 与 取 消, 经 另 一 方 同 意 的 情 况 张 紧 器 2013.12.25-2014.12.31 15 ( 美 国 ) 科 勒 框 架 性 开 发 及 采 购 合 同, 约 定 产 品 单 价 液 压 挺 柱 2014.01.01-2014.12.31 16 东 岳 动 力 框 架 性 协 议 中 仅 约 定 产 品 单 价 挺 柱 2014.01.01-2014.12.31 17 18 森 卡 ( 无 锡 广 洋 国 际 贸 易 有 限 公 司 ) STANADYNE CORPORATION( 思 达 耐 ) 包 括 采 购 主 合 同 商 务 条 款 ( 约 定 价 格 和 数 量 ) 及 违 约 赔 偿 约 定 框 架 性 采 购 主 合 同, 约 定 计 划 采 购 数 量, 产 品 基 准 单 价, 实 际 执 行 价 格 需 根 据 汇 率 出 口 退 税 政 策 及 原 材 料 成 本 的 变 动 幅 度 进 行 修 正 调 整 液 压 挺 杆 摇 臂 活 塞 喷 嘴 活 塞 冷 却 喷 嘴 等 2013.11.21-2018.11.20 液 压 挺 柱 油 泵 壳 2013.01.01-2019.12.31 注 :1. 公 司 与 上 表 中 部 分 客 户 尚 未 签 订 完 成 新 的 2014 年 度 销 售 框 架 协 议, 在 新 协 议 签 订 前, 合 同 双 方 仍 履 行 有 效 期 截 止 2013 年 末 的 合 同 条 款 ; 2. 比 亚 迪 汽 车 工 业 有 限 公 司 比 亚 迪 汽 车 有 限 公 司 惠 州 比 亚 迪 电 池 有 限 公 司 委 托 深 圳 市 比 亚 迪 供 应 链 管 理 有 限 公 司 以 其 自 身 名 义 签 署 涉 及 向 富 临 精 工 采 购 业 务 的 相 关 合 同 3. 森 卡 及 无 锡 广 洋 国 际 贸 易 有 限 公 司 属 同 一 自 然 人 独 资 企 业, 执 行 同 一 合 同 条 款 如 下 : ( 七 ) 技 术 开 发 协 议 截 至 目 前, 已 签 订 技 术 开 发 协 议 尚 未 进 入 正 式 批 量 生 产 的 重 要 技 术 开 发 协 议 1-1-377
序 号 1 客 户 名 称 协 议 名 称 主 要 产 品 签 署 日 期 内 蒙 古 欧 意 德 发 动 机 有 限 公 司 技 术 协 议 书 气 门 挺 柱 2012.02.15 2 比 亚 迪 技 术 开 发 协 议 摇 臂 2012.01.05 3 上 海 通 用 汽 车 有 限 公 司 供 应 商 指 定 合 同 机 油 控 制 阀 相 位 器 2012.07.17 4 5 中 国 第 一 汽 车 股 份 有 限 公 司 技 术 中 心 试 制 年 合 同 停 缸 摇 臂 总 成 机 油 控 制 阀 座 总 成 2012.05.23 重 庆 长 安 汽 车 股 份 有 限 产 品 开 发 技 术 要 求 滚 子 摇 臂 总 成 2012.12.26 公 司 产 品 开 发 技 术 要 求 液 压 挺 杆 总 成 2012.12.26 6 7 柳 州 五 菱 柳 机 动 力 有 限 公 司 哈 尔 滨 东 安 汽 车 动 力 股 份 有 限 公 司 发 动 机 产 品 零 部 件 开 发 要 求 书 发 动 机 产 品 零 部 件 开 发 要 求 书 挺 柱 2012.09.27 正 时 链 条 张 紧 器 总 成 2012.09.27 产 品 研 制 开 发 技 术 协 议 相 位 控 制 阀 总 成 2012.08.29 8 神 龙 汽 车 有 限 公 司 产 品 开 发 合 同 机 械 挺 杆 2012.09.20 9 10 安 徽 江 淮 汽 车 股 份 有 限 公 司 重 庆 长 安 铃 木 汽 车 有 限 公 司 新 产 品 零 部 件 开 发 技 术 协 议 摇 臂 2012.12.26 产 品 开 发 协 议 书 补 充 技 术 协 议 长 安 铃 木 轿 车 零 部 件 开 发 合 同 摇 臂 总 成 气 门 间 隙 调 节 器 2014.03.11 气 门 挺 柱 2012.12.24 11 长 城 汽 车 股 份 有 限 公 司 产 品 开 发 技 术 协 议 活 塞 冷 却 喷 嘴 总 成 2013.01.02 12 奇 瑞 汽 车 股 份 有 限 公 司 零 部 件 技 术 协 议 书 进 气 相 位 器 总 成 排 气 相 位 器 总 成 VVT 机 油 控 制 阀 总 成 2013.10.25 样 件 采 购 协 议 VVL 摇 臂 VVL 挺 杆 2013.12.31 滚 柱 喷 嘴 机 油 喷 嘴 高 压 13 一 汽 海 马 动 力 有 限 公 司 零 部 件 产 品 试 制 技 术 协 议 书 燃 油 泵 滚 柱 2014.02.13 比 亚 迪 工 业 ( 含 惠 州 比 试 制 协 议 进 气 / 排 气 VVT 组 件 2013.04.26 14 亚 迪 电 池 有 限 公 司 ) 试 制 协 议 液 压 支 持 件 2013.07.17 ( 八 ) 建 设 工 程 施 工 合 同 截 至 目 前, 公 司 正 在 执 行 的 重 大 建 设 施 工 合 同 如 下 : 单 位 : 万 元 序 号 建 设 施 工 承 包 方 名 称 合 同 名 称 合 同 内 容 合 同 包 干 价 款 ( 含 税 ) 合 同 工 期 1 四 川 普 力 诺 建 设 工 程 有 限 公 司 富 临 精 工 汽 车 零 部 件 基 地 项 目 建 设 工 程 施 工 合 同 富 临 精 工 汽 车 零 部 件 基 地 项 目 1# 厂 房 建 设 工 程 施 工 图 散 水 范 围 内 的 土 建 钢 结 构 水 电 安 装 工 程 施 工 2,979.8228 2014.04.02-2015.04.01 ( 九 ) 其 他 重 大 合 同 2012 年 3 月 26 日, 公 司 与 首 创 证 券 签 署 了 首 次 公 开 发 行 A 股 主 承 销 协 议 书 和 首 次 公 开 发 行 A 股 并 上 市 之 保 荐 协 议 根 据 上 述 协 议, 公 司 委 托 首 创 证 券 担 任 首 次 公 开 发 行 股 票 并 在 创 业 板 上 市 的 保 荐 人 并 主 承 销 本 次 公 开 发 行 的 股 票 ; 在 本 次 公 开 发 行 结 束 后, 首 创 证 券 继 续 担 任 公 司 的 保 荐 人, 负 责 督 导 期 内 的 持 续 督 导 工 作 1-1-378
二 对 外 担 保 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 本 公 司 不 存 在 对 外 担 保 事 项 三 可 能 对 公 司 产 生 较 大 影 响 的 诉 讼 或 仲 裁 事 项 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 本 公 司 及 其 子 公 司 不 存 在 对 财 务 状 况 经 营 成 果 声 誉 业 务 活 动 未 来 前 景 等 可 能 产 生 较 大 影 响 的 诉 讼 或 仲 裁 事 项 四 公 司 控 股 股 东 或 实 际 控 制 人 控 股 子 公 司, 发 行 人 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 其 他 核 心 人 员 作 为 一 方 当 事 人 的 重 大 诉 讼 或 重 大 仲 裁 事 项 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 本 公 司 控 股 股 东 或 实 际 控 制 人 控 股 子 公 司, 公 司 的 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 和 其 他 核 心 人 员 均 无 涉 及 作 为 一 方 当 事 人 的 重 大 诉 讼 或 仲 裁 事 项 五 公 司 控 股 股 东 实 际 控 制 人 最 近 三 年 内 的 重 大 违 法 行 为 本 公 司 控 股 股 东 实 际 控 制 人 最 近 三 年 内 无 重 大 违 法 行 为 情 况 六 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 和 其 他 核 心 人 员 涉 及 刑 事 诉 讼 的 截 至 本 招 股 说 明 书 签 署 日, 不 存 在 本 公 司 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 和 其 他 核 心 人 员 涉 及 刑 事 诉 讼 的 情 况 1-1-379
第 十 二 节 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 及 有 关 中 介 机 构 声 明 发 行 人 全 体 董 事 监 事 及 高 级 管 理 人 员 声 明 本 公 司 全 体 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 承 诺 本 招 股 说 明 书 及 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 个 别 和 连 带 的 法 律 责 任 全 体 董 事 签 字 : 谭 建 伟 汪 楠 安 东 彭 建 生 阳 宇 王 志 红 罗 太 平 车 云 曾 东 建 全 体 监 事 签 字 : 蒋 东 王 艳 张 金 伟 全 体 高 级 管 理 人 员 签 字 : 谭 建 伟 阳 宇 王 军 彭 建 生 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 年 月 日 1-1-380
保 荐 人 ( 主 承 销 商 ) 声 明 本 保 荐 人 ( 主 承 销 商 ) 已 对 招 股 说 明 书 进 行 了 核 查, 确 认 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 相 应 的 法 律 责 任 法 定 代 表 人 ( 签 名 ): 吴 涛 项 目 协 办 人 ( 签 名 ): 于 莉 保 荐 代 表 人 ( 签 名 ): 陈 晓 荃 周 木 红 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 年 月 日 1-1-381
发 行 律 师 声 明 本 所 及 经 办 律 师 已 阅 读 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 的 招 股 说 明 书, 确 认 招 股 说 明 书 与 本 所 出 具 的 法 律 意 见 书 和 律 师 工 作 报 告 无 矛 盾 之 处 本 所 及 经 办 律 师 对 发 行 人 在 招 股 说 明 书 中 引 用 的 法 律 意 见 书 和 律 师 工 作 报 告 的 内 容 无 异 议, 确 认 招 股 说 明 书 不 致 因 上 述 内 容 而 出 现 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 相 应 的 法 律 责 任 律 师 事 务 所 负 责 人 ( 签 名 ): 付 洋 发 行 人 经 办 律 师 ( 签 名 ): 王 华 鹏 安 恒 跃 北 京 市 康 达 律 师 事 务 所 年 月 日 1-1-382
承 担 审 计 业 务 的 会 计 师 事 务 所 声 明 本 所 及 签 字 注 册 会 计 师 已 阅 读 招 股 说 明 书, 确 认 招 股 说 明 书 与 本 所 出 具 的 审 计 报 告 内 部 控 制 鉴 证 报 告 及 经 本 所 核 验 的 非 经 常 性 损 益 明 细 表 无 矛 盾 之 处 本 所 及 签 字 注 册 会 计 师 对 发 行 人 在 招 股 说 明 书 中 引 用 的 审 计 报 告 内 部 控 制 鉴 证 报 告 及 经 本 所 核 验 的 非 经 常 性 损 益 明 细 表 的 内 容 无 异 议, 确 认 招 股 说 明 书 不 致 因 上 述 内 容 而 出 现 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 相 应 的 法 律 责 任 审 计 机 构 负 责 人 ( 签 名 ): 朱 建 弟 签 字 注 册 会 计 师 ( 签 名 ): 顾 雪 峰 金 琦 立 信 会 计 师 事 务 所 ( 特 殊 普 通 合 伙 ) 年 月 日 1-1-383
承 担 评 估 业 务 的 资 产 评 估 机 构 声 明 本 机 构 及 签 字 注 册 资 产 评 估 师 已 阅 读 招 股 说 明 书, 确 认 招 股 说 明 书 与 本 机 构 出 具 的 资 产 评 估 报 告 无 矛 盾 之 处 本 机 构 及 签 字 注 册 资 产 评 估 师 对 发 行 人 在 招 股 说 明 书 中 引 用 的 资 产 评 估 报 告 的 内 容 无 异 议, 确 认 招 股 说 明 书 不 致 因 上 述 内 容 而 出 现 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 相 应 的 法 律 责 任 资 产 评 估 机 构 负 责 人 ( 签 名 ): 梅 惠 民 签 字 注 册 资 产 评 估 师 ( 签 名 ): 陆 雯 萍 孙 迅 银 信 资 产 评 估 有 限 公 司 年 月 日 1-1-384
验 资 机 构 声 明 本 机 构 及 签 字 注 册 会 计 师 已 阅 读 招 股 说 明 书, 确 认 招 股 说 明 书 与 本 机 构 出 具 的 验 资 报 告 无 矛 盾 之 处 本 机 构 及 签 字 注 册 会 计 师 对 发 行 人 在 招 股 说 明 书 中 引 用 的 验 资 报 告 的 内 容 无 异 议, 确 认 招 股 说 明 书 不 致 因 上 述 内 容 而 出 现 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 相 应 的 法 律 责 任 验 资 机 构 负 责 人 ( 签 名 ): 朱 建 弟 签 字 注 册 会 计 师 ( 签 名 ): 麦 福 伦 金 琦 立 信 会 计 师 事 务 所 ( 特 殊 普 通 合 伙 ) 年 月 日 1-1-385
验 资 复 核 机 构 声 明 本 机 构 及 签 字 注 册 会 计 师 已 阅 读 招 股 说 明 书, 确 认 招 股 说 明 书 与 本 机 构 出 具 的 验 资 复 核 报 告 无 矛 盾 之 处 本 机 构 及 签 字 注 册 会 计 师 对 发 行 人 在 招 股 说 明 书 中 引 用 的 验 资 复 核 报 告 的 内 容 无 异 议, 确 认 招 股 说 明 书 不 致 因 上 述 内 容 而 出 现 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 真 实 性 准 确 性 完 整 性 及 时 性 承 担 相 应 的 法 律 责 任 验 资 机 构 负 责 人 ( 签 名 ): 朱 建 弟 签 字 注 册 会 计 师 ( 签 名 ): 顾 雪 峰 金 琦 立 信 会 计 师 事 务 所 ( 特 殊 普 通 合 伙 ) 年 月 日 1-1-386
第 十 三 节 附 件 一 文 件 列 表 投 资 者 可 以 查 阅 与 本 次 公 开 发 行 有 关 的 所 有 正 式 法 律 文 书, 该 等 文 书 也 在 深 圳 证 券 交 易 报 指 定 网 站 http://www.cninfo.com.cn 上 披 露, 具 体 如 下 : ( 一 ) 发 行 保 荐 书 ( 附 : 发 行 人 成 长 性 专 项 意 见 ) 及 发 行 保 荐 工 作 报 告 ; ( 二 ) 发 行 人 关 于 公 司 设 立 以 来 股 本 演 变 情 况 的 说 明 及 其 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 的 确 认 意 见 ; ( 三 ) 发 行 人 控 股 股 东 实 际 控 制 人 对 招 股 说 明 书 的 确 认 意 见 ; ( 四 ) 财 务 报 表 及 审 计 报 告 ; ( 五 ) 发 行 人 审 计 报 告 基 准 日 至 招 股 说 明 书 签 署 日 之 间 的 相 关 财 务 报 表 及 审 阅 报 告 ; ( 六 ) 内 部 控 制 鉴 证 报 告 ; ( 七 ) 经 注 册 会 计 师 核 验 的 非 经 常 性 损 益 明 细 表 ; ( 八 ) 法 律 意 见 书 及 律 师 工 作 报 告 ; ( 九 ) 公 司 章 程 ( 草 案 ); ( 十 ) 中 国 证 监 会 核 准 本 次 发 行 的 文 件 ; ( 十 一 ) 其 他 与 本 次 发 行 有 关 的 重 要 文 件 二 附 件 查 阅 时 间 地 点 ( 一 ) 查 阅 时 间 每 周 一 至 周 五 上 午 9:00 11:00, 下 午 2:30 4:30 ( 二 ) 查 阅 地 1. 发 行 人 : 绵 阳 富 临 精 工 机 械 股 份 有 限 公 司 联 系 地 址 : 绵 阳 市 经 开 区 板 桥 街 268 号 董 事 会 秘 书 : 王 军 电 话 :0816-6800673 传 真 :0816-6800655 2. 保 荐 人 ( 主 承 销 商 ): 首 创 证 券 有 限 责 任 公 司 联 系 地 址 : 北 京 市 西 城 区 德 胜 门 外 大 街 115 号 德 胜 尚 城 E 座 联 系 人 : 陈 晓 荃 周 木 红 于 莉 电 话 :010-59366158 传 真 :010-59366280 1-1-387