目录 一 上一交易日市场回顾 融资融券规模及主要市场指数表现 行业融资规模及指数表现 标的 ETF 基金表现 标的股票表现及融资规模 标的股票大宗交易... 9 二 今日标的股票事件提示 标的股票停复牌

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1 证券研究报告 金融工程与衍生品交易 融资融券每日投资参考 本期内容提要 : 2016 年 7 月 26 日 融资融券日报 俞雪飞金融工程高级分析师执业编号 :S 联系电话 : 邮箱 :yuxuefei@cindasc.com 特别提示 : 本报告所列事件投资组合是由信达证券研发中心事件选股策略模型生成, 由于模型本身的局限性及事件的复杂性, 其组合收益率有着较大的不确定性, 不构成对任何人的投资建议 上一交易日, 沪深两市融资融券余额规模为 亿元 (+0.23%), 其中融资余额规模为 亿元 (+0.23%), 融券余额规模为 亿元 (-0.96%) 从融资规模来看, 上一交易日沪深两市融资买入额为 亿元 (-8.58%), 融资偿还额为 亿元 (-16.74%) 上一交易日, 市场指数中中小板指 (+0.17%) 表现最好, 创业板指 (-0.18%) 表现最弱 ; 从行业来看, 建筑材料 (+1.06%) 房地产 (+0.65%) 休闲服务(+0.59%) 食品饮料 (+0.55%) 公用事业(+0.53%) 等行业表现较好, 有色金属 (-0.89%) 国防军工 (-0.52%) 家用电器(-0.45%) 纺织服装(-0.39%) 通信(-0.37%) 等行业表现较弱 两融标的股票中, 涨幅前五名为 : 安徽合力 (+10.04%) 海信科龙(+10%) 西部矿业 (+9.97%) 浙江东日(+9.97%) 和方大炭素 (+9.96%); 跌幅前五名为 : 亚通股份 (-9.99%) 汉钟精机(-7.86%) 浙江东方(-7.45%) 云天化(-6.37%) 和众和股份 (-5.7%); 五日量比前五名为 : 安徽合力 (6.4) 环旭电子 (4.19) 天富能源 (4.02) 宝莫股份 (3.46) 和鲁信创投 (3.44) 上一交易日, 发生大宗交易的标的股票有中集集团 四川九洲 中信国安等 20 只 今日共有 46 只标的股票停牌, 其中今日开始停牌股票有爱建集团等 1 只, 今日复牌股票有丰林集团 唐山港 天海投资等 3 只 今日披露, 大股东增持标的股票有华天科技 安徽水利 宜华木业等 4 只, 大股东减持标的股票有民生银行等 1 只 今日披露, 共有 1 只标的股票涉及增发事件, 其中荣盛发展等 1 只发布董事会预案, 没有股票涉及股东大会通过, 没有股票涉及增发公告日, 没有股票涉及增发股份上市日 今日披露, 共有 10 只标的股票涉及分红送转事件, 其中有中粮地产 潍柴动力 中信国安等 10 只为股权登记日, 今日共有塔牌集团 上海莱士 齐翔腾达等 4 只标的股票发布业绩快报, 联化科技 海思科 诺德股份等 6 只标的股票发布业绩预告 未来 7 个交易日共有乐视网 拓维信息 国海证券等 12 只标的股票涉及限售股解禁 事件投资组合操作 今日建仓股票 : 亿晶光电 ( 业绩预增 ) 今日拟平仓股票有卫宁健康等 1 只 上一交易日组合收益率为 -0.03%, 至 2016 年 7 月 25 日组合累计收益率为 86.52%, 分别超越上证综指 沪深 300 及创业扳指 及 9.61 个百分点 信达证券股份有限公司 CINDA SECURITIES CO.,LTD 北京市西城区闹市口大街 9 号院 1 号楼 邮编 : 请阅读最后一页免责声明及信息披露 1

2 目录 一 上一交易日市场回顾 融资融券规模及主要市场指数表现 行业融资规模及指数表现 标的 ETF 基金表现 标的股票表现及融资规模 标的股票大宗交易... 9 二 今日标的股票事件提示 标的股票停复牌 大股东增减持标的股票 标的股票增发 标的股票分红送转 发布相关业绩报告的标的股票 标的股票限售股解禁 三 事件投资组合操作 组合历史收益 今日组合操作 昨日组合操作回顾 组合成分股 图表目录 图表 1: 近三月每日融资融券余额规模 ( 亿元 )... 4 图表 2: 近三月每日融资买入额及偿还额 ( 亿元 )... 4 图表 3: 近期主要市场指数涨跌幅 (%)... 5 图表 4: 上一交易日两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速 (%)... 5 图表 5: 申万行业上一交易日涨跌幅 (%)... 6 图表 6: 融资融券 ETF 上一交易日涨跌幅 (%)... 6 图表 7: 上一交易日涨跌幅排名前 20 标的股票... 7 图表 8: 上一交易日五日量比排名前 20 标的股票... 7 图表 9: 上一交易日金额流入率排名前 20 标的股票... 8 图表 10: 上一交易日开盘 尾盘资金净流入排名前 20 标的股票... 8 图表 11: 上一交易日融资余额占流通市值比例及增速排名前 10 标的股票... 9 图表 12: 上一交易日发生大宗交易标的股票... 9 图表 13: 复牌及停牌标的股票 图表 14: 大股东持股比例变动标的股票 图表 15: 未来七个交易日标的股票增发 图表 16: 未来七个交易日发生分红送转事件标的股票 图表 17: 今日发布相关业绩报告的标的股票 图表 18: 未来七个交易日标的股票限售解禁 图表 19: 组合历史收益曲线 图表 20: 组合今年以来收益曲线 图表 21: 组合历史收益对比 图表 22: 今日拟建仓股票 请阅读最后一页免责声明及信息披露 2

3 图表 23: 今日拟平仓股票 图表 24: 昨日建仓股票 图表 25: 昨日平仓股票 图表 26: 组合成分股 请阅读最后一页免责声明及信息披露 3

4 一 上一交易日市场回顾 1. 融资融券规模及主要市场指数表现上一交易日, 沪深两市融资融券余额规模为 亿元 (+0.23%), 其中融资余额规模为 亿元 (+0.23%), 融券余额规模为 亿元 (-0.96%) 图表 1: 近三月每日融资融券余额规模 ( 亿元 ) 融资余额 ( 亿元 ): 左轴 融券余额 ( 亿元 ): 右轴 9,200 9,000 8,800 8,600 8,400 8,200 8,000 7, 从融资规模来看, 上一交易日沪深两市融资买入额为 亿元 (-8.58%), 融资偿 还额为 亿元 (-16.74%) 图表 2: 近三月每日融资买入额及偿还额 ( 亿元 ) 融资买入额 ( 亿元 ) 融资偿还额 ( 亿元 ) 上一交易日, 市场指数中中小板指表现较好, 上涨 0.17%, 创业板指表现最弱, 下跌 0.18%; 从 5 日涨跌幅看, 创业板指表现较好, 下跌 0.18%, 上证综指表现最弱, 下跌 0.91%; 从 10 日涨跌幅看, 创业板指表现较好, 上涨 1.23%, 上证综指表现最弱, 上涨 0.7%; 从 20 日涨跌幅看, 上证综指表现较好, 上涨 4.15%, 创业板指表现最弱, 上涨 2.47% 请阅读最后一页免责声明及信息披露 4

5 图表 3: 近期主要市场指数涨跌幅 (%) 上证综指深圳成指创业板指中小板指 昨日 5 日 10 日 20 日 2. 行业融资规模及指数表现上一交易日, 从两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速来看, 有色金属 (+1.43%) 农林牧渔 (+0.81%) 家用电器 (+0.71%) 等行业增速居前, 轻工制造 (-0.54%) 食品饮料 (-0.61%) 电气设备 (-0.68%) 等行业增速靠后 图表 4: 上一交易日两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速 (%) 序号 代码 行业 融资余额占流通市值比例 (%) 占比增速 (%) SI 有色金属 SI 农林牧渔 SI 家用电器 SI 国防军工 SI 休闲服务 SI 汽车 SI 采掘 SI 纺织服装 SI 商业贸易 SI 计算机 SI 交通运输 SI 综合 SI 机械设备 SI 通信 SI 非银金融 SI 建筑装饰 SI 钢铁 SI 化工 SI 传媒 SI 银行 SI 房地产 SI 公用事业 SI 医药生物 SI 建筑材料 SI 电子 SI 轻工制造 SI 食品饮料 SI 电气设备 请阅读最后一页免责声明及信息披露 5

6 上一交易日, 从行业板块涨跌幅来看, 建筑材料 (+1.06%) 房地产 (+0.65%) 休闲服务 (+0.59%) 食品饮料 (+0.55%) 公用事业 (+0.53%) 等行业表现较好, 有色金属 (-0.89%) 国防军工 (-0.52%) 家用电器 (-0.45%) 纺织服装 (-0.39%) 通信 (-0.37%) 等行业表现较弱 图表 5: 申万行业上一交易日涨跌幅 (%) 建筑材料 房地产 休闲服务 食品饮料 公用事业 商业贸易 医电药子生物 轻化传工工媒制造 农林牧渔 建银筑行装饰 机综械合设备 电气设备 非采银掘金融 计钢算铁机 交汽通通车信运输 纺织服装 家用电器 国防军工 有色金属 3. 标的 ETF 基金表现上一交易日, 两融标的 ETF 基金中涨幅前三名为 : 华夏 MSCI 中国 A 股 ETF(+0.53%) 华夏中证 500ETF(+0.43%) 及易方达深证 100ETF(+0.35%); 跌幅前三名为 : 国投瑞银沪深 300 金融地产 ETF(-2.99%) 易方达恒生 H 股 ETF(-0.31%) 及华安上证 180ETF(-0.07%) 图表 6: 融资融券 ETF 上一交易日涨跌幅 (%) 国投瑞银沪深 300 金融地产 ETF 易方达恒生 H 股 ETF 华安上证 180ETF 易方达沪深 300 非银 ETF 华泰柏瑞沪深 300ETF 嘉实沪深 300ETF 交银 180 治理 ETF 南方深成 ETF 华夏上证 50ETF 国泰上证 180 金融 ETF 广发中证 500ETF 华夏沪深 300ETF 易方达沪深 300ETF 南方中证 500ETF 南方开元沪深 300ETF 华泰柏瑞红利 ETF 华夏中小板 ETF 易方达深证 100ETF 华夏中证 500ETF 华夏 MSCI 中国 A 股 ETF 标的股票表现及融资规模上一交易日, 两融标的股票中, 涨幅前五名为 : 安徽合力 (+10.04%) 海信科龙 (+10%) 西部矿业 (+9.97%) 浙江东日 (+9.97%) 和方大炭素 (+9.96%); 跌幅前五名为 : 亚通股份 (-9.99%) 汉钟精机 (-7.86%) 浙江东方 (-7.45%) 云天化 (-6.37%) 请阅读最后一页免责声明及信息披露 6

7 和众和股份 (-5.7%) 图表 7: 上一交易日涨跌幅排名前 20 标的股票 涨幅前 20 跌幅前 20 排名 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 五日 量比 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 五日 量比 SH 安徽合力 SH 亚通股份 SZ 海信科龙 SZ 汉钟精机 SH 西部矿业 SH 浙江东方 SH 浙江东日 SH 云天化 SH 方大炭素 SZ 众和股份 SH 环旭电子 SH ST 黑化 SH 华丽家族 SZ 赣锋锂业 SZ 海虹控股 SZ 广宇发展 SZ 苏州固锝 SH 天津磁卡 SH 重庆百货 SH 东风汽车 SZ 电广传媒 SZ 成飞集成 SH 国机汽车 SH 大唐电信 SZ 卓翼科技 SZ 卫士通 SZ 洪涛股份 SZ 亿纬锂能 SZ 东方园林 SZ 恒邦股份 SZ 中国宝安 SZ 智飞生物 SZ 中泰化学 SZ 多氟多 SZ 锦富新材 SH 兴发集团 SZ 友阿股份 SH 廊坊发展 SH 正泰电器 SH 上实发展 上一交易日, 标的股票五日量比前五名为 : 安徽合力 (6.4) 环旭电子 (4.19) 天富能源 (4.02) 宝莫股份 (3.46) 和鲁信创投 (3.44) 图表 8: 上一交易日五日量比排名前 20 标的股票 排名 五日量比前 20 股票代码股票简称股价涨幅 (%) 五日量比 SH 安徽合力 SH 环旭电子 SH 天富能源 SZ 宝莫股份 SH 鲁信创投 SH 云天化 SZ 友阿股份 SZ 合肥百货 SH 大智慧 SH 生益科技 SH 方正科技 SH 华丽家族 SZ 康得新 SZ 大族激光 请阅读最后一页免责声明及信息披露 7

8 SZ 雷柏科技 SH 物产中大 SZ 佛塑科技 SH 悦达投资 SZ 北新路桥 SH 兴发集团 上一交易日, 两融标的券中金额流入率最高的前五名是 : 合肥百货 (54.28%) 光大银行 (49.61%) 福耀玻璃(41.7%) 九阳股份 (39.99%) 友阿股份 (36.61%) 图表 9: 上一交易日金额流入率排名前 20 标的股票 排名 股票代码 股票简称 股价涨幅 (%) 金额流入率 (%) 净流入资金 ( 百万 ) SZ 合肥百货 SH 光大银行 SH 福耀玻璃 SZ 九阳股份 SZ 友阿股份 SH 恒瑞医药 SZ 金融街 SH 中国银行 SH 长江传媒 SH 中国国贸 SH 国机汽车 SH 吉视传媒 SH 金发科技 SH 华电国际 SZ 得润电子 SH 宇通客车 SZ 华峰氨纶 SZ 粤电力 A SZ 中兴通讯 SH 澄星股份 上一交易日, 两融标的券中开盘金额流入率最高的前五名是 : 光明乳业 (26.96%) 海通证券 (21.39%) 中国国贸 (19.57%) 新湖中宝 (18.69%) 东方电气 (17.35%); 尾盘金额流入率最高的前五名是 : 得润电子 (23.33%) 长江传媒 (21.44%) 荣盛石化 (18.49%) 汉得信息 (16.02%) 出版传媒 (15.96%) 图表 10: 上一交易日开盘 尾盘资金净流入排名前 20 标的股票 开盘净流入资金 尾盘净流入资金 排名 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 金额流入 率 (%) 净流入资 金 ( 百万 ) 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 金额流入 率 (%) 净流入资金 ( 百万 ) SH 光明乳业 SZ 得润电子 SH 海通证券 SH 长江传媒 SH 中国国贸 SZ 荣盛石化 SH 新湖中宝 SZ 汉得信息 SH 东方电气 SH 出版传媒 SH 天士力 SZ 合肥百货 请阅读最后一页免责声明及信息披露 8

9 SH 阳泉煤业 SH 上海电气 SH 美尔雅 SZ 四川美丰 SH 宁沪高速 SH 科达洁能 SH 广深铁路 SZ 中兴通讯 SH 贵州茅台 SH 济川药业 SZ 粤电力 A SH 新南洋 SH 山东高速 SZ 中南建设 SZ TCL 集 团 SH 吉鑫科技 SH 安信信托 SZ 佛山照明 SH 平煤股份 SZ 安泰科技 SH 中新药业 SH 伊力特 SH 陕西煤业 SH 大连港 SH 厦门钨业 SH 恒瑞医药 SH *ST 山煤 SH 全柴动力 上一交易日, 两融标的股票中融资余额占流通市值比例前十名为北纬通信 (23.29%) 全柴动力 (22.64%) 德力股份 (20.95%) 等, 融资余额占流通市值比例增速前十名为兰生股份 (+14.7%) 浙江东方 (+14.22%) 廊坊发展 (+12.71%) 等 图表 11: 上一交易日融资余额占流通市值比例及增速排名前 10 标的股票 占比前 10 增速前 10 排名 股票代码 股票简称 融资余额占流通市值 比例 (%) 股票代码股票简称占比增速 (%) SZ 北纬通信 SH 兰生股份 SH 全柴动力 SH 浙江东方 SZ 德力股份 SH 廊坊发展 SZ 锦富新材 SZ 汉钟精机 SZ 榕基软件 SZ 山大华特 SZ 国民技术 SZ 兴业矿业 SZ 华平股份 SZ 圣农发展 SZ 恒泰艾普 SZ 北大医药 SZ 众和股份 SZ 成飞集成 SZ 数码视讯 SH 外运发展 标的股票大宗交易上一交易日, 发生大宗交易的标的股票有中集集团 四川九洲 中信国安等 20 只 图表 12: 上一交易日发生大宗交易标的股票 编 号 股票代码 股票简称 成交 价 前一交易日 收盘价 折价率 (%) 当日收 盘价 成交量 ( 万股 / 份 / 张 ) 成交额 ( 万 元 ) SZ 中集集团 SZ 四川九洲 SZ 中信国安 SZ 双汇发展 SZ 东港股份 请阅读最后一页免责声明及信息披露 9

10 SZ 沃尔核材 SZ 三泰控股 SZ 乐视网 SZ 卫宁健康 SH 建发股份 SH 福田汽车 SH 新湖中宝 SH 海南航空 SH 青岛啤酒 SH 东软集团 SH 山西焦化 SH 中国铁建 SH 陕西煤业 SH 庞大集团 SH 农业银行 二 今日标的股票事件提示 1. 标的股票停复牌今日共有 46 只标的股票停牌, 其中今日开始停牌股票有爱建集团等 1 只, 今日复牌股票有丰林集团 唐山港 天海投资等 3 只 图表 13: 复牌及停牌标的股票 序 号 股票代码 股票简称 交易 状态 停牌起始 日 连停 天数 期间指数涨 跌幅 (%) 涉及事件 SH 丰林集团 复牌 重要事项未公告 SH 唐山港 复牌 重要事项未公告 SH 天海投资 复牌 重大资产重组 SH 爱建集团 停牌 SZ 东旭光电 停牌 重大事项 SH 兴业银行 停牌 重要事项未公告 SH 中铁二局 停牌 重要事项未公告 SZ 科大讯飞 停牌 重大事项 SZ 航天科技 停牌 重大事项 SZ 宁波华翔 停牌 重大事项 SZ 远望谷 停牌 筹划收购资产 SZ 云南白药 停牌 重大事项 SH 浙江龙盛 停牌 重要事项未公告 SH 昊华能源 停牌 重大资产重组 SH 宁波建工 停牌 重大资产重组 SZ 中航地产 停牌 重大资产重组 SH 诺德股份 停牌 重大资产重组 SH 西藏城投 停牌 重大资产重组 SZ 明牌珠宝 停牌 重大资产重组 SH 武钢股份 停牌 重大资产重组 请阅读最后一页免责声明及信息披露 10

11 SH 宝钢股份 停牌 重大资产重组 SH *ST 中企 停牌 重大资产重组 SH 城投控股 停牌 重要事项未公告 SH 商赢环球 停牌 重大资产重组 SZ 海格通信 停牌 拟披露重大事项 SZ 中青宝 停牌 重大资产重组 SH 重庆钢铁 停牌 重大资产重组 SH 新疆城建 停牌 重大资产重组 SZ *ST 钒钛 停牌 重大资产重组 SZ 浙富控股 停牌 重大事项 SH 天通股份 停牌 拟筹划重大资产重组 SH 中安消 停牌 重大资产重组 SZ 兴民钢圈 停牌 重大资产重组 SH 三爱富 停牌 重大资产重组 SH 国栋建设 停牌 重大资产重组 SH 申华控股 停牌 重大资产重组 SZ 烯碳新材 停牌 重大事项 SH 鼎立股份 停牌 发行股份购买资产 SZ 中环股份 停牌 重大事项 SZ 银泰资源 停牌 重大资产重组 SH 号百控股 停牌 重大资产重组 SH 西部资源 停牌 重大资产重组 SH 巢东股份 停牌 重大资产重组 SH 中国嘉陵 停牌 重大资产重组 SZ ST 华泽 停牌 重大事项 SH 罗顿发展 停牌 重大资产重组 SZ 格力电器 停牌 重大事项 SZ 东方钽业 停牌 重大资产重组 SZ 渤海租赁 停牌 重大资产重组 注 : 期间指数涨跌幅指的是停牌期间上证指数涨跌幅 2. 大股东增减持标的股票今日披露, 大股东增持标的股票有华天科技 安徽水利 宜华木业等 4 只, 大股东减持标的股票有民生银行等 1 只 图表 14: 大股东持股比例变动标的股票 编 号 股票代码股票简称公告日期 变动截止 日期 变动 方向 变动数量 占流通股 比 (%) 通过大宗 交易变动 比例 (%) 变动后 持股比 例 (%) 交易 平均 价 变动期 间股票 均价 前涨跌 幅 (%) SZ 华天科技 2016/7/ /3/11 增持 SH 安徽水利 2016/7/ /7/22 增持 SH 宜华木业 2016/7/ /7/25 增持 SH 中国西电 2016/7/ /7/22 增持 SH 民生银行 2016/7/ /7/22 减持 请阅读最后一页免责声明及信息披露 11

12 3. 标的股票增发今日披露, 共有 1 只标的股票涉及增发事件, 其中荣盛发展等 1 只发布董事会预案, 没有股票涉及股东大会通过, 没有股票涉及增发公告日, 没有股票涉及增发股份上市日 图表 15: 未来七个交易日标的股票增发 序号 股票代码 股票简称 时间 事件 事件价格 增发方式 前收盘价 前涨跌幅 (%) SZ 荣盛发展 董事会预案 定向 标的股票分红送转今日披露, 共有 10 只标的股票涉及分红送转事件, 其中有中粮地产 潍柴动力 中信国安等 10 只为股权登记日, 图表 16: 未来七个交易日发生分红送转事件标的股票 序 号 股票代码股票简称时间 是否 分红 每股股利 ( 税前 ) 事件 前收盘 价 ( 元 ) 前涨跌 幅 (%) 股息率 (%) 每股红股及 转增股本 SZ 中粮地产 2016/7/28 是 0.04 股权登记日 SZ 潍柴动力 2016/7/28 是 0.10 股权登记日 SZ 中信国安 2016/7/28 是 0.10 股权登记日 SH 上海电力 2016/7/28 是 0.25 股权登记日 SH 益佰制药 2016/7/28 是 0.02 股权登记日 SH 外高桥 2016/7/27 是 0.15 股权登记日 SH 瀚蓝环境 2016/7/27 是 0.10 股权登记日 SH 金地集团 2016/7/26 是 0.42 股权登记日 SH 东方明珠 2016/7/26 是 0.23 股权登记日 SH 青岛海尔 2016/7/26 是 0.21 股权登记日 发布相关业绩报告的标的股票今日共有塔牌集团 上海莱士 齐翔腾达等 4 只标的股票发布业绩快报, 联化科技 海思科 诺德股份等 6 只标的股票发布业绩预告 图表 17: 今日发布相关业绩报告的标的股票 序号 股票代码 股票简称 报告类型 业绩预告类型 同比增长 (%) 前收盘价 前涨跌幅 (%) SZ 联化科技 三季度预告 略减 SZ 海思科 三季度预告 略增 SH 诺德股份 三季度预告 不确定 SH 兰花科创 半年度预告 首亏 SH 亿晶光电 半年度预告 预增 SH 华远地产 半年度预告 预增 SZ 塔牌集团 半年度快报 SZ 上海莱士 半年度快报 SZ 齐翔腾达 半年度快报 SH 出版传媒 半年度快报 请阅读最后一页免责声明及信息披露 12

13 6. 标的股票限售股解禁未来 7 个交易日共有乐视网 拓维信息 国海证券等 12 只标的股票涉及限售股解禁 图表 18: 未来七个交易日标的股票限售解禁 序号股票代码股票简称解禁时间解禁数量 ( 万股 ) 占解禁前 A 股 流通股比 流通股份类型 前收盘 价 前涨跌 幅 (%) SZ 乐视网 2016/7/ 定向增发机构配售股份 SZ 拓维信息 2016/7/ 定向增发机构配售股份 SZ 国海证券 2016/7/ 定向增发机构配售股份 SZ 德力股份 2016/7/ 首发原股东限售股份 SH 华远地产 2016/7/ 配股一般股份 SH 保利地产 2016/7/ 股权激励一般股份 SH 晋亿实业 2016/8/ 定向增发机构配售股份 SZ 北斗星通 2016/8/ 定向增发机构配售股份 SZ 欧菲光 2016/8/ 首发原股东限售股份 SZ 凯迪生态 2016/8/ 定向增发机构配售股份 SZ 富瑞特装 2016/8/ 定向增发机构配售股份 SZ 吉林敖东 2016/8/ 股权分置限售股份, 追加承 诺限售股份上市流通 三 事件投资组合操作 说明 : 本事件投资组合是由信达证券事件选股模型针对本报告第一 第二部分事件内容筛选而形成 组合单只股票权重按总资产 3% 计, 开始日期为 2014 年 5 月 23 日, 不考虑交易费用, 每日盘前制定当日投资操作, 股票买入与卖出的价格按当日均价执行 1. 组合历史收益上一交易日组合收益率为 -0.03%, 至 2016 年 7 月 25 日组合累计收益率为 86.52%, 分别超越上证综指 沪深 300 及创业扳指 及 9.61 个百分点 图表 19: 组合历史收益曲线 250 组合上证综指沪深 300 创业扳指 请阅读最后一页免责声明及信息披露 13

14 图表 20: 组合今年以来收益曲线 5 0 组合上证综指沪深 300 创业板指 图表 21: 组合历史收益对比 收益率 近一周 % 近一月 % 近三月 % 近六月 % 近一年 % 今年以来 % 组合 上证综指 沪深 创业板指 今日组合操作 1) 今日拟建仓股票 今日建仓股票 : 亿晶光电 ( 业绩预增 ) 图表 22: 今日拟建仓股票 序号 股票代码 股票简称 权重 (%) 昨日涨幅 (%) 建仓理由 SH 亿晶光电 业绩预增 2) 今日拟平仓股票 今日拟平仓股票有卫宁健康等 1 只 图表 23: 今日拟平仓股票 序号 股票代码 股票简称 买入日期 权重 (%) 持有期收益率 (%) SZ 卫宁健康 2016/6/ 昨日组合操作回顾 1) 昨日建仓股票 昨日建仓股票有登海种业等 1 只 图表 24: 昨日建仓股票 序号 股票代码 简称 买入价格 权重 (%) 建仓理由 SZ 登海种业 业绩预增 请阅读最后一页免责声明及信息披露 14

15 2) 昨日平仓股票昨日平仓股票有莫高股份等 1 只 图表 25: 昨日平仓股票 序号 股票代码 股票简称 建仓日期 买入价格 权重 (%) 卖出价格 持有期收益率 (%) SH 莫高股份 2016/06/ 组合成分股至 2016 年 7 月 25 日收盘, 组合共有成分股 33 只, 仓位 99.01% 图表 26: 组合成分股 序号 股票代码 股票简称 买入日期 买入价格 权重 (%) 昨日价格 浮动收益率 (%) 相对收益率 (%) SH 天海投资 2016/2/ SZ 兴民钢圈 2016/3/ SZ 中环股份 2016/4/ SZ 卫宁健康 2016/6/ SH 广誉远 2016/6/ SH 安琪酵母 2016/7/ SH 招商轮船 2016/7/ SZ 华映科技 2016/7/ SH 置信电气 2016/7/ SH 上海石化 2016/7/ SZ 山大华特 2016/7/ SZ 掌趣科技 2016/7/ SH 长园集团 2016/7/ SH 国电南瑞 2016/7/ SH 盛屯矿业 2016/7/ SZ 创元科技 2016/7/ SZ 华神集团 2016/7/ SZ 沧州明珠 2016/7/ SZ 东华能源 2016/7/ SZ 威创股份 2016/7/ SZ 神州泰岳 2016/7/ SZ 蓝色光标 2016/7/ SZ 碧水源 2016/7/ SZ 三聚环保 2016/7/ SZ 长盈精密 2016/7/ SZ 美好集团 2016/7/ SZ 大北农 2016/7/ SZ 徐工机械 2016/7/ SZ 阳光电源 2016/7/ SH 天坛生物 2016/7/ SH 隆基股份 2016/7/ SH 中国巨石 2016/7/ SZ 登海种业 2016/7/ 请阅读最后一页免责声明及信息披露 15

16 注 : 相对收益率是成分股相对同期上证综指的持有期收益率 请阅读最后一页免责声明及信息披露 16

17 分析师简介 俞雪飞博士, 金融工程高级分析师, 从事证券研究 15 年, 主要进行基金 股指期货 量化投资及证券行业创新业务等领域 专题研究 具有扎实的证券研究理论基础 丰富的投资实践经验及出色的科研项目组织能力 作为负责人, 先后在 2002 年 度 2007 年度 2008 年度及 2010 年度中国证券业协会科研课题研究中获奖 分析师声明 负责本报告全部或部分内容的每一位分析师在此申明, 本人具有证券投资咨询执业资格, 并在中国证券业协会注册登记为 证券分析师, 以勤勉的职业态度, 独立 客观地出具本报告 ; 本报告所表述的所有观点准确反映了分析师本人的研究观点 ; 本人薪酬的任何组成部分不曾与, 不与, 也将不会与本报告中的具体分析意见或观点直接或间接相关 免责声明 信达证券股份有限公司 ( 以下简称 信达证券 ) 具有中国证监会批复的证券投资咨询业务资格 本报告由信达证券制作并发布 本报告是针对与信达证券签署服务协议的签约客户的专属研究产品, 为该类客户进行投资决策时提供辅助和参考, 双方对权利与义务均有严格约定 本报告仅提供给上述特定客户, 并不面向公众发布 信达证券不会因接收人收到本报告而视其为本公司的当然客户 客户应当认识到有关本报告的电话 短信 邮件提示仅为研究观点的简要沟通, 对本报告的参考使用须以本报告的完整版本为准 本报告是基于信达证券认为可靠的已公开信息编制, 但信达证券不保证所载信息的准确性和完整性 本报告所载的意见 评估及预测仅为本报告最初出具日的观点和判断, 本报告所指的证券或投资标的的价格 价值及投资收入可能会出现不同程度的波动, 涉及证券或投资标的的历史表现不应作为日后表现的保证 在不同时期, 或因使用不同假设和标准, 采用不同观点和分析方法, 致使信达证券发出与本报告所载意见 评估及预测不一致的研究报告, 对此信达证券可不发出特别通知 在任何情况下, 本报告中的信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议, 也没有考虑到客户特殊的投资目标 财务状况或需求 客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况, 若有必要应寻求专家意见 本报告所载的资料 工具 意见及推测仅供参考, 并非作为或被视为出售或购买证券或其他投资标的的邀请或向人做出邀请 在法律允许的情况下, 信达证券或其关联机构可能会持有报告中涉及的公司所发行的证券并进行交易, 并可能会为这些公司正在提供或争取提供投资银行业务服务 本报告版权仅为信达证券所有 未经信达证券书面同意, 任何机构和个人不得以任何形式翻版 复制 发布 转发或引用本报告的任何部分 若信达证券以外的机构向其客户发放本报告, 则由该机构独自为此发送行为负责, 信达证券对此等行为不承担任何责任 本报告同时不构成信达证券向发送本报告的机构之客户提供的投资建议 如未经信达证券授权, 私自转载或者转发本报告, 所引起的一切后果及法律责任由私自转载或转发者承担 信达证券将保留随时追究其法律责任的权利 风险提示 证券市场是一个风险无时不在的市场 投资者在进行证券交易时存在赢利的可能, 也存在亏损的风险 建议投资者应当充 分深入地了解证券市场蕴含的各项风险并谨慎行事 本报告中所述证券不一定能在所有的国家和地区向所有类型的投资者销售, 投资者应当对本报告中的信息和意见进行独立 评估, 并应同时考量各自的投资目的 财务状况和特定需求, 必要时就法律 商业 财务 税收等方面咨询专业顾问的意 见 在任何情况下, 信达证券不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任, 投资者需自行承担风 险 机构销售联系人 区域姓名办公电话手机邮箱 华北袁泉 yuanq@cindasc.com 华北张华 zhanghuac@cindasc.com 华北饶婷婷 raotingting@cindasc.com 华北何欢 hehuan@cindasc.com 华北巩婷婷 gongtingting@cindasc.com 华东文襄琳 wenxianglin@cindasc.com 华东王莉本 wangliben@cindasc.com 华南刘晟 liusheng@cindasc.com 华南易耀华 yiyaohua@cindasc.com 国际唐蕾 tanglei@cindasc.com 请阅读最后一页免责声明及信息披露 17