目录 一 上一交易日市场回顾 融资融券规模及主要市场指数表现 行业融资规模及指数表现 标的 ETF 基金表现 标的股票表现及融资规模 标的股票大宗交易... 9 二 今日标的股票事件提示 标的股票停复牌

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1 证券研究报告 金融工程与衍生品交易 融资融券每日投资参考 本期内容提要 : 2016 年 12 月 2 日 融资融券日报 俞雪飞金融工程高级分析师执业编号 :S 联系电话 : 邮箱 :yuxuefei@cindasc.com 特别提示 : 本报告所列事件投资组合是由信达证券研发中心事件选股策略模型生成, 由于模型本身的局限性及事件的复杂性, 其组合收益率有着较大的不确定性, 不构成对任何人的投资建议 上一交易日, 沪深两市融资融券余额规模为 亿元 (-0.24%), 其中融资余额规模为 亿元 (-0.27%), 融券余额规模为 亿元 (+6.19%) 从融资规模来看, 上一交易日沪深两市融资买入额为 亿元 (-5.48%), 融资偿还额为 亿元 (+7.69%) 上一交易日, 市场指数中上证综指 (+0.72%) 表现最好, 创业板指 (-0.05%) 表现最弱 ; 从行业来看, 家用电器 (+2.42%) 房地产(+1.72%) 钢铁(+1.69%) 通信(+1.64%) 国防军工 (+1.36%) 等行业表现较好, 计算机 (-0.15%) 电子(+0.07%) 建筑装饰(+0.12%) 银行 (+0.23%) 传媒(+0.23%) 等行业表现较弱 两融标的股票中, 涨幅前五名为 : 中国联通 (+10.06%) 齐翔腾达 (+10.01%) 天虹商场 (+9.97%) 潍柴动力 (+8.53%) 和中体产业 (+7.97%); 跌幅前五名为 :*ST 煤气 (-5%) *ST 烯碳 (-4.98%) 中青宝(-4.58%) 吉林敖东(-4.14%) 和皖江物流 (-3.15%); 五日量比前五名为 : 保利地产 (4.25) 潍柴动力(3.86) 广电网络(3.44) 沃尔核材 (3.31) 和陕天然气 (3.22) 上一交易日, 发生大宗交易的标的股票有金螳螂 江特电机 步步高等 11 只 今日共有 53 只标的股票停牌, 其中今日没有开始停牌股票, 今日复牌股票有中珠医疗 安徽水利 莫高股份等 3 只 今日披露, 无大股东增持标的股票, 无大股东减持标的股票 今日披露, 共有 3 只标的股票涉及增发事件, 其中没有股票涉及董事会预案, 广宇发展 上汽集团等 2 只股东大会通过, 没有股票涉及增发公告日, 凯迪生态等 1 只为增发股份上市日 今日披露, 没有标的股票涉及分红送转事件 今日无标的股票业绩报告发布 未来 7 个交易日共有天津松江 金隅股份 中航资本等 12 只标的股票涉及限售股解禁 事件投资组合操作 今日建仓股票 : 无 今日无拟平仓股票 上一交易日组合收益率为 0.51%, 至 2016 年 12 月 1 日组合累计收益率为 108%, 分别超越上证综指 沪深 300 及创业扳指 及 个百分点 信达证券股份有限公司 CINDA SECURITIES CO.,LTD 北京市西城区闹市口大街 9 号院 1 号楼 邮编 : 请阅读最后一页免责声明及信息披露 1

2 目录 一 上一交易日市场回顾 融资融券规模及主要市场指数表现 行业融资规模及指数表现 标的 ETF 基金表现 标的股票表现及融资规模 标的股票大宗交易... 9 二 今日标的股票事件提示 标的股票停复牌 大股东增减持标的股票 标的股票增发 标的股票分红送转 发布相关业绩报告的标的股票 标的股票限售股解禁 三 事件投资组合操作 组合历史收益 今日组合操作 昨日组合操作回顾 组合成分股 图表目录 图表 1: 近三月每日融资融券余额规模 ( 亿元 )... 4 图表 2: 近三月每日融资买入额及偿还额 ( 亿元 )... 4 图表 3: 近期主要市场指数涨跌幅 (%)... 5 图表 4: 上一交易日两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速 (%)... 5 图表 5: 申万行业上一交易日涨跌幅 (%)... 6 图表 6: 融资融券 ETF 上一交易日涨跌幅 (%)... 6 图表 7: 上一交易日涨跌幅排名前 20 标的股票... 7 图表 8: 上一交易日五日量比排名前 20 标的股票... 7 图表 9: 上一交易日金额流入率排名前 20 标的股票... 8 图表 10: 上一交易日开盘 尾盘资金净流入排名前 20 标的股票... 8 图表 11: 上一交易日融资余额占流通市值比例及增速排名前 10 标的股票... 9 图表 12: 上一交易日发生大宗交易标的股票... 9 图表 13: 复牌及停牌标的股票 图表 14: 大股东持股比例变动标的股票 图表 15: 未来七个交易日标的股票增发 图表 16: 未来七个交易日发生分红送转事件标的股票 图表 17: 今日发布相关业绩报告的标的股票 图表 18: 未来七个交易日标的股票限售解禁 图表 19: 组合历史收益曲线 图表 20: 组合今年以来收益曲线 图表 21: 组合历史收益对比 图表 22: 今日拟建仓股票 请阅读最后一页免责声明及信息披露 2

3 图表 23: 今日拟平仓股票 图表 24: 昨日建仓股票 图表 25: 昨日平仓股票 图表 26: 组合成分股 请阅读最后一页免责声明及信息披露 3

4 一 上一交易日市场回顾 1. 融资融券规模及主要市场指数表现上一交易日, 沪深两市融资融券余额规模为 亿元 (-0.24%), 其中融资余额规模为 亿元 (-0.27%), 融券余额规模为 亿元 (+6.19%) 图表 1: 近三月每日融资融券余额规模 ( 亿元 ) 融资余额 ( 亿元 ): 左轴 融券余额 ( 亿元 ): 右轴 9,800 9,600 9,400 9,200 9,000 8,800 8,600 8,400 8,200 8, 从融资规模来看, 上一交易日沪深两市融资买入额为 亿元 (-5.48%), 融资偿还额为 亿元 (+7.69%) 图表 2: 近三月每日融资买入额及偿还额 ( 亿元 ) 融资买入额 ( 亿元 ) 融资偿还额 ( 亿元 ) 上一交易日, 市场指数中上证综指表现较好, 上涨 0.72%, 创业板指表现最弱, 下跌 0.05%; 从 5 日涨跌幅看, 创业板指表现较好, 上涨 1.64%, 中小板指表现最弱, 上涨 0.58%; 从 10 日涨跌幅看, 上证综指表现较好, 上涨 2.02%, 中小板指表现最弱, 下跌 0.51%; 从 20 日涨跌幅看, 上证综指表现较好, 上涨 4.61%, 中小板指表现最弱, 上涨 0.07% 请阅读最后一页免责声明及信息披露 4

5 图表 3: 近期主要市场指数涨跌幅 (%) 上证综指深圳成指创业板指中小板指 昨日 5 日 10 日 20 日 2. 行业融资规模及指数表现上一交易日, 从两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速来看, 家用电器 (+4%) 建筑装饰 (+2.16%) 休闲服务 (+1.74%) 等行业增速居前, 采掘 (-2.45%) 通信 (-2.49%) 房地产(-9.9%) 等行业增速靠后 图表 4: 上一交易日两融标的股票分行业融资余额占流通市值比例及增速 (%) 序号 代码 行业 融资余额占流通市值比例 (%) 占比增速 (%) SI 家用电器 SI 建筑装饰 SI 休闲服务 SI 银行 SI 机械设备 SI 非银金融 SI 传媒 SI 医药生物 SI 电子 SI 计算机 SI 交通运输 SI 农林牧渔 SI 电气设备 SI 轻工制造 SI 公用事业 SI 国防军工 SI 食品饮料 SI 综合 SI 商业贸易 SI 有色金属 SI 建筑材料 SI 纺织服装 SI 钢铁 SI 汽车 SI 化工 SI 采掘 SI 通信 SI 房地产 请阅读最后一页免责声明及信息披露 5

6 上一交易日, 从行业板块涨跌幅来看, 家用电器 (+2.42%) 房地产 (+1.72%) 钢铁 ( +1.69%) 通信 (+1.64%) 国防军工 (+1.36%) 等行业表现较好, 计算机 (-0.15%) 电子 (+0.07%) 建筑装饰 (+0.12%) 银行 (+0.23%) 传媒 (+0.23%) 等行业表现较弱 图表 5: 申万行业上一交易日涨跌幅 (%) 家用电器 房钢通地铁信产 国采汽防掘车军工 有色金属 休闲服务 商化业工贸易 建筑材料 农综林合牧渔 非银金融 交通运输 纺织服装 食品饮料 公用事业 电气设备 机械设备 医药生物 轻传银工媒行制造 建电筑子装饰 计算机 3. 标的 ETF 基金表现上一交易日, 两融标的 ETF 基金中涨幅前三名为 : 华夏中证 500ETF(+1.26%) 华泰柏瑞红利 ETF(+1.14%) 及华夏沪深 300ETF(+1.06%); 跌幅前三名为 : 交银 180 治理 ETF(-0.19%) 国泰上证 180 金融 ETF(+0.29%) 及易方达沪深 300 非银 ETF (+0.44%) 图表 6: 融资融券 ETF 上一交易日涨跌幅 (%) 交银 180 治理 ETF 国泰上证 180 金融 ETF 易方达沪深 300 非银 ETF 华夏中小板 ETF 南方深成 ETF 华夏上证 50ETF 南方中证 500ETF 国投瑞银沪深 300 金融地产 ETF 南方开元沪深 300ETF 易方达恒生 H 股 ETF 广发中证 500ETF 华安上证 180ETF 易方达沪深 300ETF 嘉实沪深 300ETF 华泰柏瑞沪深 300ETF 华夏 MSCI 中国 A 股 ETF 易方达深证 100ETF 华夏沪深 300ETF 华泰柏瑞红利 ETF 华夏中证 500ETF 标的股票表现及融资规模上一交易日, 两融标的股票中, 涨幅前五名为 : 中国联通 (+10.06%) 齐翔腾达 (+10.01%) 天虹商场 (+9.97%) 潍柴动力 (+8.53%) 和中体产业 (+7.97%); 跌幅前五名为 :*ST 煤气 (-5%) *ST 烯碳 (-4.98%) 中青宝 (-4.58%) 吉林敖东 (-4.14%) 请阅读最后一页免责声明及信息披露 6

7 和皖江物流 (-3.15%) 图表 7: 上一交易日涨跌幅排名前 20 标的股票 涨幅前 20 跌幅前 20 排名 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 五日 量比 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 五日 量比 SH 中国联通 SZ *ST 煤气 SZ 齐翔腾达 SZ *ST 烯碳 SZ 天虹商场 SZ 中青宝 SZ 潍柴动力 SZ 吉林敖东 SH 中体产业 SH 皖江物流 SH 保利地产 SH 复星医药 SZ 格力电器 SH 中国中车 SZ 鞍钢股份 SH 金地集团 SH 太平洋 SZ 海亮股份 SH 首开股份 SH 亚泰集团 SZ 卫星石化 SH 中国建筑 SH 洲际油气 SZ 蒙草生态 SH 中国重工 SZ 陕西金叶 SZ 华侨城 A SH 中信重工 SH 中海油服 SZ 长盈精密 SH 福田汽车 SZ 力生制药 SH 绿地控股 SZ 华媒控股 SZ 荣盛发展 SZ 红太阳 SZ 杰瑞股份 SZ 兴民智通 SH 中国铝业 SH 金枫酒业 上一交易日, 标的股票五日量比前五名为 : 保利地产 (4.25) 潍柴动力 (3.86) 广电网络 (3.44) 沃尔核材 (3.31) 和陕天然气 (3.22) 图表 8: 上一交易日五日量比排名前 20 标的股票 排名 五日量比前 20 股票代码股票简称股价涨幅 (%) 五日量比 SH 保利地产 SZ 潍柴动力 SH 广电网络 SZ 沃尔核材 SZ 陕天然气 SH 中国联通 SH 中海油服 SZ 广电运通 SZ 津滨发展 SH 中储股份 SZ 天虹商场 SH 华丽家族 SZ 特锐德 SH 洲际油气 请阅读最后一页免责声明及信息披露 7

8 SZ 卫星石化 SZ 荣盛发展 SH 际华集团 SZ 中核科技 SH 广州发展 SZ 九芝堂 上一交易日, 两融标的券中金额流入率最高的前五名是 :*ST 烯碳 (102.22%) 美好集团 (43.72%) 中粮地产(40.92%) 福田汽车 (40.72%) 豫园商城 (40.64%) 图表 9: 上一交易日金额流入率排名前 20 标的股票 排名 股票代码 股票简称 股价涨幅 (%) 金额流入率 (%) 净流入资金 ( 百万 ) SZ *ST 烯碳 SZ 美好集团 SZ 中粮地产 SH 福田汽车 SH 豫园商城 SH 海螺水泥 SH 三友化工 SH 郑煤机 SH 新华医疗 SZ 河北钢铁 SH 亿利洁能 SZ 海兰信 SH 华润双鹤 SH 包钢股份 SZ 普洛药业 SH 农业银行 SH 大名城 SH 山东钢铁 SH 生益科技 SH 保利地产 上一交易日, 两融标的券中开盘金额流入率最高的前五名是 :*ST 烯碳 (55.66%) 大连港 (22.69%) 盛和资源 (20.73%) 福田汽车 (20.52%) 农业银行 (20.07%); 尾盘金额流入率最高的前五名是 : 科达洁能 (22.33%) 粤电力 A(20.58%) 滨化股份 (20.13%) 阳光电源 (19.47%) 中粮地产 (18.46%) 图表 10: 上一交易日开盘 尾盘资金净流入排名前 20 标的股票 开盘净流入资金 尾盘净流入资金 排名 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 金额流入 率 (%) 净流入资 金 ( 百万 ) 股票代码 股票简称 股价涨 幅 (%) 金额流入 率 (%) 净流入资金 ( 百万 ) SZ *ST 烯碳 SH 科达洁能 SH 大连港 SZ 粤电力 A SH 盛和资源 SH 滨化股份 SH 福田汽车 SZ 阳光电源 SH 农业银行 SZ 中粮地产 SH 康恩贝 SZ 恒宝股份 请阅读最后一页免责声明及信息披露 8

9 SZ 汉钟精机 SZ 康得新 SH *ST 山煤 SH 祁连山 SH 江中药业 SH 国投电力 SH 广州发展 SZ 广电运通 SH 生益科技 SZ 凯迪生态 SZ *ST 东钽 SH 广深铁路 SZ 四川九洲 SZ 宝新能源 SH 金发科技 SZ 普洛药业 SH 广汽集团 SH 新华医疗 SH 福耀玻璃 SZ 中海科技 SZ 中科三环 SH 包钢股份 SZ 鄂武商 A SH 新湖中宝 SH 卧龙电气 SH 新力金融 SH 华鲁恒升 SH 广汽集团 上一交易日, 两融标的股票中融资余额占流通市值比例前十名为全柴动力 (23.26%) 锦富新材 (21.78%) 北纬通信 (21.77%) 等, 融资余额占流通市值比例增速前十名为格力电器 (+12.7%) 中国建筑 (+12.2%) 保利地产(+11.37%) 等 图表 11: 上一交易日融资余额占流通市值比例及增速排名前 10 标的股票 占比前 10 增速前 10 排名 股票代码 股票简称 融资余额占流通市值 比例 (%) 股票代码股票简称占比增速 (%) SH 全柴动力 SZ 格力电器 SZ 锦富新材 SH 中国建筑 SZ 北纬通信 SH 保利地产 SZ 卓翼科技 SZ 沃尔核材 SZ 国民技术 SZ 长盈精密 SZ 金刚玻璃 SH 中煤能源 SZ 众和股份 SZ 中青宝 SH 亚通股份 SH 复星医药 SZ 中国中期 SH 中青旅 SZ 华平股份 SZ 华媒控股 标的股票大宗交易上一交易日, 发生大宗交易的标的股票有金螳螂 江特电机 步步高等 11 只 图表 12: 上一交易日发生大宗交易标的股票 编 号 股票代码 股票简称 成交 价 前一交易日 收盘价 折价率 (%) 当日收 盘价 成交量 ( 万股 / 份 / 张 ) 成交额 ( 万 元 ) SZ 金螳螂 SZ 江特电机 SZ 步步高 SZ 山西证券 SZ 智飞生物 SZ 卫宁健康 请阅读最后一页免责声明及信息披露 9

10 SH 上海机场 SH 贵州茅台 SH 大商股份 SH 伊利股份 SH 中国国旅 二 今日标的股票事件提示 1. 标的股票停复牌今日共有 53 只标的股票停牌, 其中今日没有开始停牌股票, 今日复牌股票有中珠医疗 安徽水利 莫高股份等 3 只 图表 13: 复牌及停牌标的股票 序 号 股票代码 股票简称 交易 状态 停牌起始 日 连停 天数 期间指数涨 跌幅 (%) 涉及事件 SH 中珠医疗 复牌 重要事项未公告 SH 安徽水利 复牌 重要事项未公告 SH 莫高股份 复牌 重要事项未公告 SH 武钢股份 停牌 重要事项未公告 SH 宝钢股份 停牌 重要事项未公告 SH 士兰微 停牌 重要事项未公告 SZ 中南建设 停牌 重大事项 SZ 易华录 停牌 重大资产重组 SH 美都能源 停牌 重要事项未公告 SZ 徐工机械 停牌 重大事项 SZ 宁波华翔 停牌 重大事项 SZ 探路者 停牌 重大资产重组 SZ 中天城投 停牌 重大资产重组 SZ 省广股份 停牌 重大事项 SH 时代出版 停牌 重要事项未公告 SZ 金刚玻璃 停牌 拟披露重大事项 SH 天业股份 停牌 重大资产重组 SZ 中鼎股份 停牌 重大资产重组 SZ 炼石有色 停牌 重大资产重组 SZ 广田股份 停牌 重大资产重组 SZ 北斗星通 停牌 重大资产重组 SH 东阳光科 停牌 重大资产重组 SH 航天机电 停牌 重大资产重组 SH 天津松江 停牌 重大资产重组 SH 航天长峰 停牌 重大资产重组 SH 大连控股 停牌 拟筹划重大资产重组 SZ 长城信息 停牌 重大事项 SH 浙大网新 停牌 重大资产重组 SZ 闰土股份 停牌 重大资产重组 SH 宏达股份 停牌 重大资产重组 请阅读最后一页免责声明及信息披露 10

11 SH 陆家嘴 停牌 拟筹划重大资产重组 SZ 陕国投 A 停牌 重大资产重组 SH *ST 吉恩 停牌 重大资产重组 SZ 天音控股 停牌 重大事项 SH 长园集团 停牌 重大资产重组 SH 王府井 停牌 拟筹划重大资产重组 SZ 华谊兄弟 停牌 重大资产重组 SZ 渤海租赁 停牌 重大资产重组 SZ 深天马 A 停牌 重大资产重组 SZ 航天电器 停牌 重大资产重组 SZ 星网锐捷 停牌 拟披露重大事项 SZ 长信科技 停牌 重大资产重组 SZ 和佳股份 停牌 重大资产重组 SH 上海电气 停牌 重要事项未公告 SH 上海电力 停牌 重要事项未公告 SZ TCL 集团 停牌 重大资产重组 SZ 德力股份 停牌 重大资产重组 SZ 云南白药 停牌 重大事项 SH 昊华能源 停牌 重大资产重组 SH 西藏城投 停牌 重大资产重组 SH *ST 中企 停牌 重大资产重组 SH 重庆钢铁 停牌 重大资产重组 SH 三爱富 停牌 重大资产重组 SZ 中环股份 停牌 重大事项 SZ ST 华泽 停牌 重大事项 SH 罗顿发展 停牌 重大资产重组 注 : 期间指数涨跌幅指的是停牌期间上证指数涨跌幅 2. 大股东增减持标的股票今日披露, 无大股东增持标的股票, 无大股东减持标的股票 图表 14: 大股东持股比例变动标的股票 编 号 股票 代码 股票 简称 公告 日期 变动截 止日期 变动 方向 变动数量占流 通股比 (%) 通过大宗交易变 动比例 (%) 变动后持 股比例 (%) 交易 平均 价 变动期 间股票 均价 前涨跌幅 (%) 1 3. 标的股票增发今日披露, 共有 3 只标的股票涉及增发事件, 其中没有股票涉及董事会预案, 广宇发展 上汽集团等 2 只股东大会通过, 没有股票涉及增发公告日, 凯迪生态等 1 只为增发股份上市日 图表 15: 未来七个交易日标的股票增发 序号 股票代码 股票简称 时间 事件 事件价格 增发方式 前收盘价 前涨跌幅 (%) SZ 凯迪生态 增股上市日 9.30 定向 SZ 广宇发展 股东大会通过 6.81 定向 请阅读最后一页免责声明及信息披露 11

12 SH 上汽集团 股东大会通过定向 标的股票分红送转今日披露, 没有标的股票涉及分红送转事件 图表 16: 未来七个交易日发生分红送转事件标的股票 序 号 股票代码股票简称时间 是否 分红 每股股利 ( 税前 ) 事件 前收盘 价 ( 元 ) 前涨跌 幅 (%) 股息率 (%) 每股红股及 转增股本 1 5. 发布相关业绩报告的标的股票今日无标的股票业绩报告发布 图表 17: 今日发布相关业绩报告的标的股票 序号 股票代码 股票简称 报告类型 业绩预告类型 同比增长 (%) 前收盘价 前涨跌幅 (%) 1 6. 标的股票限售股解禁未来 7 个交易日共有天津松江 金隅股份 中航资本等 12 只标的股票涉及限售股解禁 图表 18: 未来七个交易日标的股票限售解禁 序号股票代码股票简称解禁时间解禁数量 ( 万股 ) 占解禁前 A 股 流通股比 流通股份类型 前收盘 价 前涨跌 幅 (%) SH 天津松江 2016/12/ 股权分置限售股份 SH 金隅股份 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SH 中航资本 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SH 航天通信 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SH 复星医药 2016/12/ 股权激励限售股份 SH 中源协和 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SZ 华谊兄弟 2016/12/ 追加承诺限售股份上市流通 SH 中天科技 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SZ 中山公用 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SZ 荣之联 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SZ 蒙草生态 2016/12/ 定向增发机构配售股份 SH 重庆百货 2016/12/ 定向增发机构配售股份 三 事件投资组合操作 说明 : 本事件投资组合是由信达证券事件选股模型针对本报告第一 第二部分事件内容筛选而形成 组合单只股票权重按总资产 3% 计, 开始日期为 2014 年 5 月 23 日, 不考虑交易费用, 每日盘前制定当日投资操作, 股票买入与卖出的价格按当日均价执行 请阅读最后一页免责声明及信息披露 12

13 1. 组合历史收益上一交易日组合收益率为 0.51%, 至 2016 年 12 月 1 日组合累计收益率为 108%, 分别超越上证综指 沪深 300 及创业扳指 及 个百分点 图表 19: 组合历史收益曲线 250 组合上证综指沪深 300 创业扳指 图表 20: 组合今年以来收益曲线 5 组合上证综指沪深 300 创业板指 图表 21: 组合历史收益对比 收益率 近一周 % 近一月 % 近三月 % 近六月 % 近一年 % 今年以来 % 组合 上证综指 沪深 创业板指 请阅读最后一页免责声明及信息披露 13

14 2. 今日组合操作 1) 今日拟建仓股票 今日建仓股票 : 无 图表 22: 今日拟建仓股票 序号 股票代码 股票简称 权重 (%) 昨日涨幅 (%) 建仓理由 1 2) 今日拟平仓股票 今日无拟平仓股票 图表 23: 今日拟平仓股票 序号 股票代码 股票简称 买入日期 权重 (%) 持有期收益率 (%) 1 3. 昨日组合操作回顾 1) 昨日建仓股票 昨日无成功建仓股票 图表 24: 昨日建仓股票 序号 股票代码 简称 买入价格 权重 (%) 建仓理由 1 2) 昨日平仓股票 昨日无平仓股票 图表 25: 昨日平仓股票 序号 股票代码 股票简称 建仓日期 买入价格 权重 (%) 卖出价格 持有期收益率 (%) 1 4. 组合成分股至 2016 年 12 月 1 日收盘, 组合共有成分股 16 只, 仓位 48% 图表 26: 组合成分股 序号 股票代码 股票简称 买入日期 买入价格 权重 (%) 昨日价格 浮动收益率 (%) 相对收益率 (%) SZ 中环股份 2016/4/ SZ 齐翔腾达 2016/10/ SZ 蓝色光标 2016/10/ SH 中炬高新 2016/10/ SZ 科大讯飞 2016/10/ SH 上海梅林 2016/10/ SH 中国巨石 2016/10/ SZ 三花智控 2016/10/ SH 江苏吴中 2016/10/ SH 紫江企业 2016/10/ 请阅读最后一页免责声明及信息披露 14

15 SZ 江特电机 2016/10/ SZ 榕基软件 2016/10/ SZ 紫鑫药业 2016/10/ SZ 景兴纸业 2016/10/ SZ 威创股份 2016/10/ SZ 大富科技 2016/11/ 注 : 相对收益率是成分股相对同期上证综指的持有期收益率 请阅读最后一页免责声明及信息披露 15

16 分析师简介 俞雪飞博士, 金融工程高级分析师, 从事证券研究 15 年, 主要进行基金 股指期货 量化投资及证券行业创新业务等领域 专题研究 具有扎实的证券研究理论基础 丰富的投资实践经验及出色的科研项目组织能力 作为负责人, 先后在 2002 年 度 2007 年度 2008 年度及 2010 年度中国证券业协会科研课题研究中获奖 分析师声明 负责本报告全部或部分内容的每一位分析师在此申明, 本人具有证券投资咨询执业资格, 并在中国证券业协会注册登记为 证券分析师, 以勤勉的职业态度, 独立 客观地出具本报告 ; 本报告所表述的所有观点准确反映了分析师本人的研究观点 ; 本人薪酬的任何组成部分不曾与, 不与, 也将不会与本报告中的具体分析意见或观点直接或间接相关 免责声明 信达证券股份有限公司 ( 以下简称 信达证券 ) 具有中国证监会批复的证券投资咨询业务资格 本报告由信达证券制作并发布 本报告是针对与信达证券签署服务协议的签约客户的专属研究产品, 为该类客户进行投资决策时提供辅助和参考, 双方对权利与义务均有严格约定 本报告仅提供给上述特定客户, 并不面向公众发布 信达证券不会因接收人收到本报告而视其为本公司的当然客户 客户应当认识到有关本报告的电话 短信 邮件提示仅为研究观点的简要沟通, 对本报告的参考使用须以本报告的完整版本为准 本报告是基于信达证券认为可靠的已公开信息编制, 但信达证券不保证所载信息的准确性和完整性 本报告所载的意见 评估及预测仅为本报告最初出具日的观点和判断, 本报告所指的证券或投资标的的价格 价值及投资收入可能会出现不同程度的波动, 涉及证券或投资标的的历史表现不应作为日后表现的保证 在不同时期, 或因使用不同假设和标准, 采用不同观点和分析方法, 致使信达证券发出与本报告所载意见 评估及预测不一致的研究报告, 对此信达证券可不发出特别通知 在任何情况下, 本报告中的信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议, 也没有考虑到客户特殊的投资目标 财务状况或需求 客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况, 若有必要应寻求专家意见 本报告所载的资料 工具 意见及推测仅供参考, 并非作为或被视为出售或购买证券或其他投资标的的邀请或向人做出邀请 在法律允许的情况下, 信达证券或其关联机构可能会持有报告中涉及的公司所发行的证券并进行交易, 并可能会为这些公司正在提供或争取提供投资银行业务服务 本报告版权仅为信达证券所有 未经信达证券书面同意, 任何机构和个人不得以任何形式翻版 复制 发布 转发或引用本报告的任何部分 若信达证券以外的机构向其客户发放本报告, 则由该机构独自为此发送行为负责, 信达证券对此等行为不承担任何责任 本报告同时不构成信达证券向发送本报告的机构之客户提供的投资建议 如未经信达证券授权, 私自转载或者转发本报告, 所引起的一切后果及法律责任由私自转载或转发者承担 信达证券将保留随时追究其法律责任的权利 风险提示 证券市场是一个风险无时不在的市场 投资者在进行证券交易时存在赢利的可能, 也存在亏损的风险 建议投资者应当充 分深入地了解证券市场蕴含的各项风险并谨慎行事 本报告中所述证券不一定能在所有的国家和地区向所有类型的投资者销售, 投资者应当对本报告中的信息和意见进行独立 评估, 并应同时考量各自的投资目的 财务状况和特定需求, 必要时就法律 商业 财务 税收等方面咨询专业顾问的意 见 在任何情况下, 信达证券不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的任何损失负任何责任, 投资者需自行承担风 险 机构销售联系人 区域姓名办公电话手机邮箱 华北袁泉 yuanq@cindasc.com 华北张华 zhanghuac@cindasc.com 华北饶婷婷 raotingting@cindasc.com 华北何欢 hehuan@cindasc.com 华北巩婷婷 gongtingting@cindasc.com 华东文襄琳 wenxianglin@cindasc.com 华东王莉本 wangliben@cindasc.com 华南刘晟 liusheng@cindasc.com 华南易耀华 yiyaohua@cindasc.com 国际唐蕾 tanglei@cindasc.com 请阅读最后一页免责声明及信息披露 16