股份有限公司

公 司 代 码 :600995 公 司 简 称 : 文 山 电 力 云 南 文 山 电 力 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 度 报 告 摘 要 一 重 要 提 示 1.1 为 全 面 了 解 本 公 司 的 经 营 成 果 财 务 状 况 及 未 来 发 展 规 划, 投 资 者 应 当 到 上 海 证 券 交 易 所 网 站 等 中 国 证 监 会 指 定 网 站 上 仔 细 阅 读 年 度 报 告 全 文 2 本 公 司 董 事 会 监 事 会 及 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 保 证 年 度 报 告 内 容 的 真 实 准 确 完 整, 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 承 担 个 别 和 连 带 的 法 律 责 任 2.1 公 司 全 体 董 事 出 席 董 事 会 会 议 2.2 瑞 华 会 计 师 事 务 所 ( 特 殊 普 通 合 伙 ) 为 本 公 司 出 具 了 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 2.3 公 司 简 介 公 司 股 票 简 况 股 票 种 类 股 票 上 市 交 易 所 股 票 简 称 股 票 代 码 变 更 前 股 票 简 称 A 上 海 证 券 交 易 所 文 山 电 力 600995 联 系 人 和 联 系 方 式 董 事 会 秘 书 证 券 事 务 代 表 姓 名 段 登 奇 雷 鹏 电 话 0871-68177335 0871-68177735 传 真 0871-68177720 0871-68177720 电 子 信 箱 wsdl@wsdl.sina.net wsdl@wsdl.sina.net 2.4 根 据 中 国 证 监 会 关 于 进 一 步 落 实 上 市 公 司 现 金 分 红 有 关 事 项 的 通 知 ( 证 监 发 [2012]37 号 ) 和 上 海 证 券 交 易 所 上 市 公 司 现 金 分 红 指 引 等 要 求 精 神, 结 合 公 司 生 产 经 营 实 际, 公 司 2015 年 度 利 润 分 配 拟 采 用 现 金 分 红 方 式, 拟 以 2015 年 末 总 股 本 478,526,400 股 为 基 数, 每 10 股 派 发 现 金 红 利 0.7 元 ( 含 税 ), 共 计 分 配 现 金 红 利 3349.6848 万 元 2015 年 度 不 送 股, 也 不 以 资 本 公 积 金 转 增 股 本 上 述 预 案 尚 需 提 交 2015 年 度 股 东 大 会 审 议

二 报 告 期 主 要 业 务 或 产 品 简 介 公 司 负 责 文 山 州 文 山 砚 山 丘 北 富 宁 和 西 畴 五 个 市 县 的 直 供 电 服 务, 负 责 州 内 马 关 麻 栗 坡 广 南 三 县 的 趸 售 电 服 务, 开 展 对 广 西 百 色 供 电 局 的 趸 售 电 服 务, 经 营 约 11 万 千 瓦 的 小 水 电 发 电 业 务 股 权 投 资 方 面, 全 资 控 股 文 山 文 电 设 计 有 限 公 司, 参 股 深 圳 前 海 蛇 口 自 贸 区 供 电 公 司 云 南 大 唐 国 际 文 山 水 电 开 发 有 限 公 司 文 山 平 远 供 电 有 限 责 任 公 司 文 山 暮 底 河 水 库 开 发 有 限 公 司 1. 购 售 电 业 务 据 中 电 联 发 布 的 2016 年 度 全 国 电 力 供 需 形 势 分 析 预 测 报 告, 随 着 我 国 经 济 发 展 进 入 新 常 态, 电 力 生 产 消 费 也 呈 现 新 常 态 特 征 电 力 供 应 结 构 持 续 优 化, 电 力 消 费 增 长 减 速 换 档 结 构 不 断 调 整, 电 力 消 费 增 长 主 要 动 力 呈 现 由 高 耗 能 向 新 兴 产 业 服 务 业 和 居 民 生 活 用 电 转 换, 电 力 供 需 形 势 由 偏 紧 转 为 宽 松 2015 年, 受 宏 观 经 济 尤 其 是 工 业 生 产 下 行 产 业 结 构 调 整 工 业 转 型 升 级 以 及 气 温 等 因 素 影 响, 全 国 全 社 会 用 电 量 5.55 万 亿 千 瓦 时, 同 比 增 长 0.5%, 增 速 同 比 回 落 3.3 个 百 分 点, 第 二 产 业 用 电 量 同 比 下 降 1.4%,40 年 来 首 次 负 增 长 2015 年 文 山 州 电 力 生 产 和 消 费 报 告 指 出 : 受 工 业 经 济 下 行 影 响,2015 年, 全 州 累 计 全 社 会 用 电 量 为 53.77 亿 千 瓦 时, 同 比 下 降 9.7% 全 州 第 二 产 业 累 计 用 电 38.88 亿 千 瓦 时, 同 比 下 降 14.3%, 占 全 社 会 用 电 比 重 高 达 72.3%, 而 第 一 产 业 第 三 产 业 和 居 民 生 活 的 比 重 分 别 仅 为 1.7% 9.7% 和 16.3%, 第 二 产 业 降 幅 较 大 是 全 社 会 用 电 大 幅 下 降 的 主 要 原 因 二 产 中, 工 业 累 计 用 电 36.99 亿 千 瓦 时, 同 比 下 降 13.5%, 其 中 重 工 业 累 计 用 电 35.32 亿 千 瓦 时, 同 比 下 降 13.7%, 轻 工 业 累 计 用 电 1.67 亿 千 瓦 时, 同 比 增 长 9.4% 公 司 2015 年 直 供 电 量 261442 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 37180 万 千 瓦 时, 下 降 12.5%, 占 文 山 州 全 社 会 用 电 量 的 49% 2. 发 电 业 务 2015 年 底 全 国 全 口 径 发 电 装 机 容 量 15.1 亿 千 瓦 同 比 增 长 10.5% 年 底 全 口 径 发 电 量 5.60 万 亿 千 瓦 时, 同 比 增 长 0.6% 全 国 发 电 设 备 利 用 小 时 3969 小 时, 同 比 降 低 349 小 时, 已 连 续 三 年 下 降 2015 年, 文 山 州 累 计 发 电 量 88.40 亿 千 瓦 时, 同 比 增 长 10.4%, 增 速 较 去 年 同 期 回 落 9.1 个 百 分 点 公 司 自 营 电 站 发 电 量 6 亿 千 瓦 时, 占 文 山 州 发 电 量 的 6.8%, 发 电 设 备 利 用 小 时 约 为 5410 小 时 3. 电 力 设 计 业 务 文 山 文 电 设 计 有 限 公 司 主 要 从 事 送 变 电 工 程 勘 察 设 计, 电 力 系 统 规 划, 电 力 工 程 项 目 咨 询, 以 及 相 应 的 总 承 包 业 务,2015 年 度 实 现 营 业 收 入 4234 万 元 4. 对 其 他 企 业 的 投 资 业 务 2015 年 末, 公 司 长 期 股 权 投 资 年 末 余 额 为 12752.71 万 元, 其 中 : 对 文 山 平 远 供 电 有 限 公 司 的 股 权 投 资 余 额 5094.09 万 元, 占 被 投 资 单 位 注 册 资 本 49%, 本 年 投 资

收 益 为 -2015.45 万 元 ; 对 文 山 暮 底 河 水 库 开 发 有 限 公 司 投 资 余 额 327.65 万 元, 占 被 投 资 单 位 注 册 资 本 的 25.78%, 本 年 投 资 收 益 为 85.25 万 元 ; 对 大 唐 国 际 文 山 水 电 公 司 投 资 余 额 7330.98 万 元, 占 被 投 资 单 位 注 册 资 本 的 25%, 本 年 投 资 收 益 为 332.96 万 元 受 文 山 平 远 供 电 有 限 公 司 经 营 业 绩 下 滑 影 响,2015 年 度, 公 司 总 投 资 收 益 为 -1597 万 元 三 会 计 数 据 和 财 务 指 标 摘 要 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 2015 年 2014 年 本 年 比 上 年 增 减 2013 年 总 资 产 2,859,782,087.39 2,884,764,916.33-0.87 2,674,654,218.54 营 业 收 入 1,953,837,466.29 2,016,032,965.18-3.09 2,031,812,978.43 归 属 于 上 市 公 司 股 103,159,647.63 103,797,210.30-0.61 129,513,680.94 东 的 净 利 润 归 属 于 上 市 公 司 股 42,212,140.71 101,676,836.98-58.48 111,152,364.71 东 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 的 净 利 润 归 属 于 上 市 公 司 股 1,467,110,953.11 1,395,149,691.88 5.16 1,332,027,225.58 东 的 净 资 产 经 营 活 动 产 生 的 现 362,284,334.03 442,874,388.55-18.20 554,702,504.04 金 流 量 净 额 期 末 总 股 本 478,526,400.00 478,526,400.00 0.00 478,526,400 基 本 每 股 收 益 ( 元 0.22 0.22 0 0.27 / 股 ) 稀 释 每 股 收 益 ( 元 0.22 0.22 0 0.27 / 股 ) 加 权 平 均 净 资 产 收 益 率 7.24 7.65 减 少 0.41 个 百 分 点 10.06 四 2015 年 分 季 度 的 主 要 财 务 指 标 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 第 一 季 度 (1-3 月 份 ) 第 二 季 度 (4-6 月 份 ) 第 三 季 度 (7-9 月 份 ) 第 四 季 度 (10-12 月 份 ) 营 业 收 入 574,868,359.55 471,537,687.44 454,588,227.73 452,843,191.57 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 净 利 润 97,411,552.24 1,457,839.19 21,823,802.56-17,533,546.36 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 的 净 利 润 84,976,503.77-2,349,954.38 22,842,956.08-63,257,364.76 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 151,893,943.95 125,443,510.55-23,000,892.87 107,947,772.40

五 股 本 及 股 东 情 况 5.1 普 通 股 股 东 和 表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 数 量 及 前 10 名 股 东 持 股 情 况 表 单 位 : 股 截 止 报 告 期 末 普 通 股 股 东 总 数 ( 户 ) 51,269 年 度 报 告 披 露 日 前 上 一 月 末 的 普 通 股 股 东 总 数 ( 户 ) 50,392 前 10 名 股 东 持 股 情 况 股 东 名 称 ( 全 称 ) 报 告 期 内 增 减 期 末 持 股 数 量 比 例 持 有 有 限 售 条 件 的 股 份 数 量 质 押 或 冻 结 情 况 股 份 状 态 数 量 股 东 性 质 云 南 电 网 公 司 146,719,000 30.66 无 国 有 法 人 全 国 社 保 基 金 四 一 三 13,000,000 2.72 未 知 未 知 组 合 云 南 省 地 方 电 力 实 业 开 发 公 司 6,480,000 1.35 未 知 国 有 法 人 东 方 电 气 投 资 管 理 有 限 公 司 5,649,100 1.18 未 知 国 有 法 人 香 港 中 央 结 算 有 限 公 5,087,528 1.06 未 知 未 知 司 四 川 信 托 有 限 公 司 - 3,495,000 0.73 未 知 未 知 川 信 - 锦 顺 三 号 结 构 化 证 券 投 资 集 合 资 金 信 托 计 划 华 润 深 国 投 信 托 有 限 3,117,799 0.65 未 知 未 知 公 司 - 迪 瑞 聚 金 1 号 集 合 资 金 信 托 计 划 中 国 人 寿 保 险 股 份 有 3,116,579 0.65 未 知 未 知 限 公 司 - 分 红 - 个 人 分 红 -005L-FH002 沪 陕 西 省 国 际 信 托 股 份 有 限 公 司 - 陕 国 3,108,397 0.65 未 知 国 有 法 人 投 如 意 68 号 结 构 化 证 券 投 资 集 合 资 金 信 托 计 划 杨 金 友 3,068,900 0.64 未 知 未 知 上 述 股 东 关 联 关 系 或 一 致 行 动 的 说 明 本 公 司 未 知 上 述 股 东 之 间 是 否 存 在 关 联 关 系 或 属 于 上 市 公 司 收 购 管 理 办 法 规 定 的 一 致 行 动 人

5.2 公 司 与 控 股 股 东 之 间 的 产 权 及 控 制 关 系 的 方 框 图 公 司 与 实 际 控 制 人 之 间 的 产 权 及 控 制 关 系 的 方 框 图 六 管 理 层 讨 论 与 分 析 2015 年 度, 公 司 所 属 电 站 完 成 自 发 供 电 量 60083 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 4272 万 千 瓦 时, 下 降 6.6% 完 成 购 电 量 425400 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 29384 万 千 瓦 时, 下 降 6.5% 其 中 购 地 方 287268 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 8884 万 千 瓦 时, 下 降 3%; 购 省 网 电 138133 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 20499 万 千 瓦 时, 下 降 12.9% 完 成 供 电 量 485484 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 33655 万 千 瓦 时, 下 降 6.5% 完 成 售 电 量 469021 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 27699 万 千 瓦 时, 下 降 5.6% 其 中 直 供 电 量 261442 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 37180 万 千 瓦 时, 下 降 12.5%, 趸 售 电 量 207579 万 千 瓦 时, 同 比 增 加 9481 万 千 瓦 时, 增 长 5%, 趸 售 电 量 中 : 供 广 西 49383 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 15708 万 千 瓦 时, 供 马 关 麻 栗 坡 广 南 三 县 电 量 42196 万 千 瓦 时, 同 比 增 加 8729 万 千 瓦 时, 供 平 远 电 量 22994 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 24290 万 千 瓦 时, 上 省 网 电 量 91386 万 千 瓦 时, 同 比 增 加 40783 万 千 瓦 时, 参 与 供 越 南 电 量 1540 万 千 瓦 时, 同 比 减 少 44 万 千 瓦 时 2015 年 度 完 成 营 业 收 入 195384 万 元, 同 比 减 少 6219 万 元, 下 降 3.1% 实 现 利 润 总 额 12411 万 元, 同 比 减 少 921 万 元, 下 降 6.9%; 实 现 净 利 润 10316 万 元, 同 比 减 少 64 万 元, 下 降 0.61%

2015 年 末 资 产 总 计 285978 万 元, 净 资 产 146711 万 元, 资 产 负 债 率 48.69% 一 报 告 期 内 主 要 经 营 情 况 供 电 量 结 构 公 司 2015 年 2014 年 供 电 量 对 比 表 供 电 量 来 源 2015 年 2014 年 同 比 增 减 自 发 供 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 60083 64355-4272 外 购 省 电 ( 万 千 瓦 时 ) 138133 158632-20499 外 购 地 方 小 水 电 ( 万 千 瓦 时 ) 287268 296152-8884 供 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 485484 519139-33655 售 电 结 构 分 析 公 司 2015 年 2014 年 售 电 结 构 对 比 表 用 电 类 别 2015 备 注 年 占 比 2014 年 占 比 城 乡 居 民 生 活 用 电 15.0 13.2 一 般 工 商 业 10.6 10.2 含 原 非 居 民 照 明 商 业 非 工 业 普 通 工 业 类 用 电 大 工 业 29.6 36.2 含 铁 合 金 电 石 及 其 他 大 工 业 趸 售 44.3 39.9 含 趸 售 马 关 麻 栗 坡 广 南 三 县 ; 趸 售 广 西 ; 参 与 送 越 ; 通 过 省 网 售 平 远 ; 趸 售 省 网 其 他 类 用 电 0.5 0.5 含 农 业 生 产 农 排 等 合 计 100 100 ( 一 ) 主 营 业 务 分 析 利 润 表 及 现 金 流 量 表 相 关 科 目 变 动 分 析 表 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 科 目 本 期 数 上 年 同 期 数 变 动 比 例 营 业 收 入 1,953,837,466.29 2,016,032,965.18-3.09 营 业 成 本 1,564,920,954.46 1,589,280,212.08-1.53 销 售 费 用 55,003,046.80 58,303,288.29-5.66 管 理 费 用 148,060,537.29 144,077,141.75 2.76 财 务 费 用 54,864,847.88 58,636,687.42-6.43 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 362,284,334.03 442,874,388.55-18.20 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -223,032,300.49-196,057,809.88-13.76 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -232,082,110.41-64,306,592.60-260.90 1. 收 入 和 成 本 分 析 (1). 主 营 业 务 分 行 业 分 产 品 分 地 区 情 况 主 营 业 务 分 行 业 情 况 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币

分 行 业 营 业 收 入 营 业 成 本 毛 利 率 营 业 收 入 比 上 年 增 减 营 业 成 本 比 上 年 增 减 毛 利 率 比 上 年 增 减 电 力 行 业 1,929,552,689.73 1,549,472,290.29 19.70-4.29-2.50-1.47 设 计 行 业 24,284,776.56 15,448,664.17 36.39 主 营 业 务 分 产 品 情 况 分 产 品 营 业 收 入 营 业 成 本 毛 利 率 营 业 收 入 比 上 年 增 减 营 业 成 本 比 上 年 增 减 毛 利 率 比 上 年 增 减 电 力 产 品 1,929,552,689.73 1,549,472,290.29 19.70-4.29-2.50-1.47 设 计 产 品 24,284,776.56 15,448,664.17 36.39 主 营 业 务 分 地 区 情 况 分 地 区 营 业 收 入 营 业 成 本 文 山 及 周 边 地 区 毛 利 率 营 业 收 入 比 上 年 增 减 营 业 成 本 比 上 年 增 减 毛 利 率 比 上 年 增 减 1,953,837,466.29 1,564,920,954.46 19.91-3.09-1.53-1.26 (2). 成 本 分 析 表 分 行 业 电 力 行 业 设 计 行 业 分 产 品 电 力 产 品 设 计 产 品 2. 费 用 成 本 构 成 项 目 电 力 成 本 设 计 成 本 成 本 构 成 项 目 电 力 成 本 设 计 成 本 本 期 金 额 分 行 业 情 况 本 期 占 总 成 本 比 例 上 年 同 期 金 额 上 年 同 期 占 总 成 本 比 例 本 期 金 额 较 上 年 同 期 变 动 比 例 1,549,472,290.29 100.00 1,589,280,212.08 100.00-2.50 15,448,664.17 100.00 本 期 金 额 分 产 品 情 况 本 期 占 总 成 本 比 例 上 年 同 期 金 额 上 年 同 期 占 总 成 本 比 例 本 期 金 额 较 上 年 同 期 变 动 比 例 1,549,472,290.29 100.00 1,589,280,212.08 100.00-2.50 15,448,664.17 100.00 单 位 : 元 情 况 说 明 情 况 说 明 1 销 售 费 用 2015 年 度 发 生 数 为 55,003,046.80, 比 上 年 数 减 少 5.66%, 其 主 要 原 因 是 : 本 年 福 利 费 开 支 减 少 影 响 ; 2 管 理 费 用 2015 年 度 发 生 数 为 148,060,537.29, 比 上 年 数 增 加 2.76%, 其 主 要 原 因 是 : 本 年 计 提 固 定 资 产 折 旧 增 加 影 响 ; 3 财 务 费 用 2015 年 度 发 生 数 为 54,864,847.88, 比 上 年 数 减 少 6.34%, 其 主 要 原 因 是 : 本 年

银 行 借 款 减 少 借 款 利 率 下 调 影 响 ; 4 资 产 减 值 损 失 2015 年 度 发 生 数 为 41,422,231.88, 比 上 年 数 增 加 125.99%, 其 主 要 原 因 是 : 本 年 计 提 的 坏 账 准 备 增 加 影 响 3. 现 金 流 1 收 到 其 他 与 经 营 活 动 有 关 的 现 金 同 比 减 少 39.70% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 收 到 的 新 建 小 区 供 电 设 施 配 套 费 减 少 影 响 ; 2 支 付 其 他 与 经 营 活 动 有 关 的 现 金 同 比 增 加 33.08% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 退 回 的 新 建 小 区 供 电 设 施 配 套 费 增 加 影 响 ; 3 收 回 投 资 收 到 的 现 金 同 比 减 少 100.00% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 无 收 回 的 投 资 ; 4 取 得 投 资 收 益 收 到 的 现 金 同 比 减 少 59.42% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 收 到 的 联 营 企 业 投 资 收 益 减 少 影 响 ; 5 处 置 固 定 资 产 无 形 资 产 和 其 他 长 期 资 产 收 回 的 现 金 净 额 同 比 减 少 90.60% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 处 置 报 废 固 定 资 产 收 入 减 少 影 响 ; 6 收 到 其 他 与 投 资 活 动 有 关 的 现 金 同 比 增 加 100.00% 的 主 要 原 因 是 : 购 买 日 子 公 司 持 有 的 现 金 和 现 金 等 价 物 大 于 母 公 司 支 付 对 价 中 以 现 金 支 付 的 部 份 影 响 ; 7 投 资 支 付 的 现 金 同 比 减 少 100.00% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 未 对 联 营 企 业 追 加 投 资 影 响 ; 8 偿 还 债 务 支 付 的 现 金 同 比 增 加 58.70% 的 主 要 原 因 是 : 本 年 归 还 银 行 长 期 借 款 增 加 影 响 ( 二 ) 非 主 营 业 务 导 致 利 润 重 大 变 化 的 说 明 适 用 不 适 用 2015 年, 公 司 完 成 对 文 山 文 电 设 计 公 司 的 收 购 工 作, 取 得 子 公 司 投 资 成 本 小 于 取 得 投 资 时 应 享 有 被 投 资 单 位 可 辨 认 净 资 产 公 允 价 值 产 生 的 收 益 1339 万 元, 计 入 公 司 2015 年 度 营 业 外 收 入 2015 年, 按 照 相 关 规 定, 公 司 将 农 网 还 贷 补 贴 余 额 5386 万 元 从 递 延 收 益 转 为 营 业 外 收 入 ( 三 ) 资 产 负 债 情 况 分 析 资 产 及 负 债 状 况 项 目 名 称 本 期 期 末 数 本 期 期 末 数 占 总 资 产 的 比 例 上 期 期 末 数 上 期 期 末 数 占 总 资 产 的 比 例 本 期 期 末 金 额 较 上 期 期 末 变 动 比 例 单 位 : 元 情 况 说 明 应 收 票 据 200,000.00 0.01 10,100,000.00 0.35-98.02 本 年 收 到 的 未 到 期 的 银 行 承 兑 汇 票 减 少 影 响 ; 应 收 账 款 60,637,972.06 2.12 45,911,006.46 1.59 32.08 本 年 应 收 售 电 费 增 加 影 响 ; 预 付 款 项 2,365,986.54 0.08 1,720,426.25 0.06 37.52 本 年 预 付 物 资 款 增 加 影 响 ;

应 收 股 利 0 0 1,366,436.99 0.05-100.00 本 年 被 投 资 单 位 未 进 行 利 润 分 配 影 响 ; 其 他 应 收 款 532,939.47 0.02 222,207.00 0.01 139.84 本 年 子 公 司 应 收 投 标 保 证 金 增 加 影 响 ; 存 货 7,512,294.48 0.26 4,802,963.85 0.17 56.41 本 年 采 购 备 用 物 资 增 加 影 响 ; 其 他 流 动 资 本 年 多 预 交 企 业 所 得 税 影 4,956,043.96 0.17 0 0.00 100 产 响 ; 在 建 工 程 438,893,986.66 15.35 250,959,235.67 8.70 74.89 本 年 新 建 住 宅 小 区 供 电 设 施 配 套 工 程 增 加 影 响 ; 长 期 待 摊 费 本 年 合 并 子 公 司 长 期 待 摊 938,472.25 0.03 0 0.00 100 用 费 用 影 响 ; 短 期 借 款 670,000,000.00 23.43 410,000,000.00 14.21 63.41 本 年 调 整 借 款 结 构, 短 期 银 行 借 款 增 加 影 响 ; 应 付 账 款 48,249,164.95 1.69 5,684,347.32 0.20 748.81 本 年 应 付 购 电 费 增 加 影 响 ; 预 收 款 项 91,324,812.01 3.19 41,064,839.96 1.42 122.39 本 年 预 收 用 户 电 费 及 设 计 工 程 款 增 加 影 响 ; 一 年 内 到 期 本 年 一 年 内 到 期 的 长 期 借 的 非 流 动 负 117,000,000.00 4.09 277,000,000.00 9.60-57.76 款 减 少 影 响 ; 债 长 期 借 款 113,000,000.00 3.95 359,500,000.00 12.46-68.57 本 年 调 整 借 款 结 构, 长 期 银 行 借 款 减 少 影 响 ; 递 延 收 益 6,851,402.01 0.24 58,220,499.90 2.02-88.23 本 年 结 转 农 网 还 贷 返 还 资 金 收 入 影 响 ; ( 四 ) 行 业 经 营 性 信 息 分 析

电 力 行 业 经 营 性 信 息 分 析 1. 报 告 期 内 电 量 电 价 情 况 适 用 不 适 用 经 营 地 区 / 发 电 类 型 今 年 发 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 上 网 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 售 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 外 购 电 量 ( 如 有 )( 万 千 瓦 时 ) 上 年 同 期 同 比 今 年 上 年 同 期 同 比 今 年 上 年 同 期 同 比 今 年 上 年 同 期 上 网 电 价 ( 元 / 兆 瓦 时 ) 售 电 价 ( 元 / 兆 瓦 时 ) 同 比 今 年 今 年 省 / 直 辖 市 火 电 风 电 水 电 60,083 64,355-6.64% 60,083 64,355-6.64% 469,021 496,720-5.58% 425,400 454,784-6.46% 366.9 光 伏 发 电 其 他 合 计 60,083 64,355-6.64% 60,083 64,355-6.64% 469,021 496,720-5.58% 425,400 454,784-6.46% 366.9 说 明 : 上 表 中 的 发 电 量 上 网 电 量 为 公 司 自 营 水 电 站 发 电 量, 在 公 司 售 电 区 域 内 销 售, 未 单 独 核 算 上 网 电 价 和 厂 用 电 量 售 电 价 为 不 含 220 千 伏 开 化 变 听 湖 变 过 网 电 量 75246 万 千 瓦 时 的 不 含 税 不 含 基 金 综 合 销 售 电 价 2. 报 告 期 内 电 量 收 入 及 成 本 情 况 适 用 不 适 用 类 型 发 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 同 比 售 电 量 ( 万 千 瓦 时 ) 同 比 收 入 上 年 同 期 数 变 动 比 例 成 本 构 成 项 目 本 期 金 额 本 期 占 总 成 本 比 例 单 位 : 亿 元 上 年 同 期 金 额 币 种 : 人 民 币 上 年 同 期 占 总 成 本 比 例 本 期 金 额 较 上 年 同 期 变 动 比 例

火 电 风 电 水 电 60,083-6.64% 469,021-5.58% 19.27 20.11-4.18 水 费 材 料 费 职 工 薪 酬 修 理 费 折 0.59 3.17 0.64 3.42-7.81 旧 费 其 他 费 光 伏 发 电 其 他 外 购 电 ( 如 有 ) 购 电 成 本 11.24 60.3 11.49 61.48-2.18 合 计 60,083-6.64% 469,021-5.58% 19.27 20.11-4.18-11.83 63.47 12.13 64.90-2.47 说 明 : 上 表 中 的 成 本 构 成 项 目 为 公 司 发 电 业 务 成 本 和 外 购 电 成 本, 未 含 公 司 供 售 电 成 本 3. 装 机 容 量 情 况 分 析 适 用 不 适 用 公 司 2015 年 度 无 新 增 装 机 至 2015 年 12 月 31 日, 公 司 自 有 发 电 装 机 111050 千 瓦, 均 为 水 力 发 电 云 南 文 山 电 力 股 份 有 限 公 司 自 有 电 站 明 细 表 序 号 电 站 名 称 台 数 单 机 容 量 容 量 合 计 ( 千 瓦 ) 1 小 河 沟 电 站 3 7000 21000 2 落 水 洞 电 站 2 10000 20000 3 南 汀 河 电 站 2 17000 34000 4 二 河 沟 二 站 2 800 1600 5 二 河 沟 三 站 2 200+1 320 720 6 牛 腊 冲 电 站 2 125+1 320 570 7 母 鸡 冲 电 站 2 200 400 8 格 雷 一 站 3 2500 7500

9 格 雷 二 站 2 8000 16000 10 官 寨 电 站 2 1000 2000 11 小 秧 补 电 站 2 320 640 12 碧 松 就 电 站 2 160 320 13 木 垢 电 站 2 2400 4800 14 鸡 街 电 站 2 250+200+400 1100 15 瓦 厂 电 站 2 200 400 合 计 36 台 111050 4. 发 电 效 率 情 况 分 析 适 用 不 适 用 公 司 自 有 发 电 装 机 111050 千 瓦,2015 年 度 发 电 量 60083 万 千 瓦 时, 综 合 利 用 小 时 数 约 为 5410 小 时 5. 资 本 性 支 出 情 况 适 用 不 适 用 6. 其 他 说 明 适 用 不 适 用

( 五 ) 投 资 状 况 分 析 1 对 外 股 权 投 资 总 体 分 析 根 据 公 司 六 届 九 次 董 事 会 审 议 通 过 的 公 司 关 于 参 股 设 立 深 圳 前 海 蛇 口 自 贸 区 供 电 有 限 公 司 的 议 案,2015 年 11 月 10 日, 公 司 与 深 圳 供 电 局 有 限 公 司 等 五 家 股 东 签 署 了 深 圳 前 海 蛇 口 自 贸 区 供 电 有 限 公 司 股 东 合 作 协 议, 五 家 股 东 共 同 投 资 设 立 深 圳 前 海 蛇 口 自 贸 区 供 电 有 限 公 司, 这 是 全 国 首 个 增 量 配 电 网 业 务 的 混 合 所 有 制 供 电 企 业 参 与 投 资 深 圳 前 海 蛇 口 自 贸 区 供 电 有 限 公 司 是 公 司 适 应 国 家 电 力 体 制 改 革, 到 文 山 州 外 谋 求 新 的 发 展 机 遇, 拓 展 发 展 空 间 和 盈 利 渠 道, 提 升 公 司 可 持 续 发 展 能 力 的 新 举 措 该 公 司 注 册 资 本 金 为 人 民 币 1 亿 元, 公 司 认 缴 注 册 资 本 800 万 元, 占 该 公 司 注 册 资 本 的 8%, 在 深 圳 供 电 局 有 限 公 司 资 产 深 圳 招 商 供 电 有 限 公 司 资 产 注 入 时, 公 司 将 在 股 权 比 例 不 变 的 前 提 下, 按 照 各 方 协 商 确 定 的 注 入 方 式 和 时 间 安 排 参 与 增 资 (1) 重 大 的 非 股 权 投 资 2015 年 度 公 司 股 东 大 会 审 议 通 过 的 投 资 计 划 为 : 固 定 资 产 投 资 2.12 亿 元, 其 中 : 电 网 基 建 项 目 0.93 亿 元, 小 型 基 建 项 目 0.12 亿 元, 技 改 项 目 0.89 亿 元, 其 它 0.18 亿 元 公 司 实 际 固 定 资 产 投 资 完 成 1.62 亿 元, 其 中 : 电 网 建 设 工 程 项 目 完 成 投 资 0.66 亿 元 ; 技 改 项 目 完 成 投 资 0.72 亿 元 ; 小 型 基 建 项 目 完 成 投 资 0.11 亿 元 ; 应 急 等 其 他 项 目 完 成 投 资 0.15 亿 元 ( 六 ) 主 要 控 股 参 股 公 司 分 析 公 司 名 称 公 司 类 型 业 务 性 质 注 册 资 本 本 年 营 业 收 入 年 末 资 产 总 额 年 末 负 债 总 额 年 末 净 资 产 总 额 总 额 文 山 文 电 设 计 有 限 公 司 子 公 司 工 程 设 计 500 万 元 51,931,581.52 17,314,006.01 34,617,575.51 42,340,324.69 文 山 暮 底 河 水 库 开 发 有 限 公 司 参 股 公 司 供 水 发 电 1584.4 万 元 191,484,276.84 44,525,102.30 146,959,174.54 23,178,406.60 文 山 平 远 供 电 有 限 责 任 公 司 参 股 公 司 电 力 供 应 电 网 经 营 6000 万 元 130,361,855.10 26,400,884.47 103,960,970.63 116,032,645.82 云 南 大 唐 国 际 文 山 水 电 开 发 有 限 公 参 股 公 司 水 力 发 电 销 售 51309 万 元 2,208,453,625.00 1,915,214,445.29 293,239,179.71 234,621,908.82 司 1 文 山 文 电 设 计 有 限 公 司 主 要 经 营 范 围 : 按 工 程 设 计 资 质 证 书 工 程 勘 察 证 书 和 测 绘 资 质 证 书 核 定 的 经 营 范 围 经 营

2 文 山 暮 底 河 水 库 开 发 有 限 公 司 经 营 范 围 : 供 水 发 电 服 务 ; 日 用 百 货 瓶 装 酒 零 售 3 文 山 平 远 供 电 有 限 责 任 公 司 经 营 范 围 : 电 力 供 应 电 网 经 营 趸 售 区 域 ; 文 山 州 砚 山 县 平 远 镇 阿 舍 乡 行 政 区 域 4 云 南 大 唐 国 际 文 山 水 电 开 发 有 限 公 司 经 营 范 围 : 水 力 发 电 销 售 二 公 司 关 于 公 司 未 来 发 展 的 讨 论 与 分 析 ( 一 ) 行 业 竞 争 格 局 和 发 展 趋 势 1. 文 山 州 内 供 配 电 市 场 格 局 和 发 展 趋 势 从 文 山 州 内 供 配 电 市 场 格 局 看, 目 前, 云 南 电 网 文 山 供 电 局 负 责 220 千 伏 及 以 上 电 网 规 划 建 设 运 营, 开 展 趸 售 业 务 ; 文 山 电 力 负 责 文 山 砚 山 丘 北 富 宁 西 畴 五 县 市 110 千 伏 及 以 下 电 网 规 划 建 设 运 营, 开 展 趸 售 和 零 售 业 务 ; 文 山 平 远 供 电 公 司 负 责 砚 山 县 平 远 阿 舍 两 个 乡 镇 的 电 网 规 划 建 设 运 营 和 供 电 服 务 ; 马 关 供 电 有 限 公 司 负 责 马 关 县 域 电 网 规 划 建 设 运 营 和 供 电 服 务 ; 麻 栗 坡 供 电 有 限 公 司 负 责 麻 栗 坡 县 域 电 网 规 划 建 设 运 营 和 供 电 服 务 ; 广 南 电 力 公 司 负 责 广 南 县 域 电 网 规 划 建 设 运 营 和 供 电 服 务 2015 年, 云 南 电 网 已 完 成 了 对 马 关 电 力 公 司 麻 栗 坡 电 力 公 司 的 股 权 收 购 工 作, 对 广 南 电 力 公 司 的 股 权 收 购 工 作 正 在 推 进 结 合 公 司 本 次 收 购 云 南 国 际 100% 股 权 资 产 重 组 工 作, 南 方 电 网 公 司 承 诺 将 督 促 云 南 电 网 将 在 本 次 重 组 完 成 后 2 年 内 将 上 述 资 产 转 让 给 上 市 公 司 2. 近 期 资 产 重 组 可 能 给 公 司 业 务 带 来 的 发 展 2015 年 9 月 23 日, 公 司 启 动 重 大 资 产 重 组 工 作, 拟 收 购 云 南 国 际 公 司 100% 股 权, 本 次 拟 注 入 标 的 主 营 业 务 为 跨 境 电 力 贸 易 和 境 外 电 力 工 程 EPC 总 承 包 业 务 若 重 组 工 作 按 重 组 预 案 完 成 后, 上 市 公 司 将 增 加 跨 境 电 力 贸 易 及 电 力 工 程 EPC 总 承 包 业 务, 形 成 立 足 云 南 省, 辐 射 东 南 亚 国 家 的 跨 境 购 售 电 及 对 外 电 力 工 程 的 综 合 业 务 格 局, 与 现 有 业 务 产 生 良 好 的 协 同 效 应 ( 二 ) 公 司 发 展 战 略 公 司 以 " 主 动 承 担 社 会 责 任, 全 力 做 好 电 力 供 应 " 为 使 命, 践 行 创 新 协 调 绿 色 开 放 共 享 发 展 理 念, 推 动 业 务 由 高 度 集 中 转 向 适 度 多 元 转 型, 以 配 售 电 业 务 为 基 础, 通 过 资 产 重 组 等 途 径, 拓 展 跨 境 电 力 贸 易 电 力 工 程 EPC 总 承 包 电 力 工 程 设 计 等 业 务, 坚 定 不 移 做 强 做 优 做 大

( 三 ) 经 营 计 划 价 值 创 造 方 面 : 2016 年 合 并 报 表 口 径, 主 营 业 务 收 入 预 计 189331 万 元, 利 润 总 额 预 计 7100.6 万 元 客 户 服 务 方 面 : 城 市 供 电 可 靠 率 99.68%, 农 村 供 电 可 靠 率 99.395% 综 合 供 电 可 靠 率 99.421% 内 部 运 营 方 面 : 售 电 量 45.7 亿 千 瓦 时, 同 比 下 降 2.57%, 综 合 线 损 率 4.19% 安 全 目 标 方 面 : 杜 绝 重 大 及 以 上 电 力 安 全 事 故 和 设 备 事 故 ; 杜 绝 较 大 及 以 上 人 身 事 故 ; 杜 绝 有 责 任 的 较 大 电 力 安 全 事 故 和 设 备 事 故 ; 杜 绝 生 产 人 员 一 般 人 身 死 亡 事 故 ; 不 发 生 有 责 任 的 一 般 电 力 安 全 事 故 和 设 备 事 故 ; 不 发 生 有 责 任 的 对 社 会 和 公 司 造 成 重 大 不 良 影 响 的 安 全 事 件 ; 不 发 生 恶 性 误 操 作 事 件 ; 不 发 生 有 责 任 的 一 二 级 事 件 ; 不 发 生 有 责 任 且 重 复 性 的 三 级 及 以 上 事 件 ; 不 发 生 有 责 任 的 三 级 事 件 ; 达 到 年 度 预 定 安 全 生 产 风 险 管 理 体 系 目 标 ; 不 发 生 因 违 反 企 业 安 全 生 产 应 急 管 理 九 条 规 定 引 发 或 导 致 影 响 扩 大 的 事 件 企 业 成 长 方 面 : 固 定 资 产 投 资 2.3752 亿 元, 其 中 : 电 网 项 目 计 划 完 成 投 资 1.63 亿 元, 其 它 0.7452 亿 元 上 述 财 务 预 算 指 标 为 公 司 2016 年 度 经 营 计 划 的 内 部 管 理 控 制 指 标, 不 代 表 公 司 对 2016 年 的 盈 利 预 测, 能 否 实 现 取 决 于 宏 观 经 济 环 境 国 家 政 策 调 整 市 场 需 求 状 况 等 多 种 因 素, 存 在 很 大 的 不 确 定 性 ( 四 ) 可 能 面 对 的 风 险 1. 运 营 方 面 按 照 文 山 电 网 输 配 电 价 改 革 试 点 工 作 方 案, 在 对 输 配 电 成 本 进 行 严 格 监 审 的 基 础 上, 按 准 许 成 本 加 合 理 收 益 原 则, 核 定 文 山 电 力 股 份 有 限 公 司 供 电 范 围 ( 文 山 市 砚 山 县 丘 北 县 西 畴 县 富 宁 县 平 远 供 电 公 司 ) 输 配 电 价, 完 善 输 配 电 价 监 管 制 度 和 监 管 方 法, 实 现 输 配 电 价 监 管 的 科 学 化 规 范 化 和 制 度 化 目 前, 文 山 电 网 输 配 电 价 尚 未 确 定, 加 之 供 售 电 量 增 速 放 缓 乃 至 下 滑, 公 司 供 售 电 业 务 盈 利 存 在 较 大 的 不 确 定 性 2. 资 产 重 组 方 面 公 司 发 行 股 份 及 支 付 现 金 购 买 资 产 并 募 集 配 套 资 金 暨 关 联 交 易 预 案 已 经 公 司 第 六 届 十 三 次 董 事 会 审 议 通 过, 尚 需 满 足 多 项 条 件 后 方 可 实 施, 包 括 但 不 限 于 上 市 公 司 董 事 会 股 东 大 会 审 议

通 过 本 次 交 易 方 案 国 务 院 国 资 委 批 准 本 次 交 易 中 国 证 监 会 核 准 本 次 重 组 等 截 至 本 年 度 报 告 出 具 日, 前 述 审 批 事 项 尚 未 完 成, 能 否 获 得 相 关 的 批 准 或 核 准, 以 及 获 得 相 关 批 准 或 核 准 的 时 间, 均 存 在 不 确 定 性 公 司 资 产 重 组 相 关 的 其 他 风 险 详 见 云 南 文 山 电 力 股 份 有 限 公 司 发 行 股 份 及 支 付 现 金 购 买 资 产 并 募 集 配 套 资 金 暨 关 联 交 易 预 案 ( 修 订 稿 ) 七 涉 及 财 务 报 告 的 相 关 事 项 7.1 与 上 年 度 财 务 报 告 相 比, 会 计 政 策 会 计 估 计 和 核 算 方 法 发 生 变 化 的, 公 司 应 当 说 明 情 况 原 因 及 其 影 响 详 见 公 司 于 2015 年 4 月 30 日 于 指 定 媒 体 披 露 云 南 文 山 电 力 股 份 有 限 公 司 关 于 会 计 估 计 变 更 的 公 告 ( 临 2015-14) 7.2 报 告 期 内 发 生 重 大 会 计 差 错 更 正 需 追 溯 重 述 的, 公 司 应 当 说 明 情 况 更 正 金 额 原 因 及 其 影 响 无 7.3 与 上 年 度 财 务 报 告 相 比, 对 财 务 报 表 合 并 范 围 发 生 变 化 的, 公 司 应 当 作 出 具 体 说 明 本 公 司 2015 年 度 收 购 文 山 文 电 设 计 有 限 公 司 100% 股 权 7.4 年 度 财 务 报 告 被 会 计 师 事 务 所 出 具 非 标 准 审 计 意 见 的, 董 事 会 监 事 会 应 当 对 涉 及 事 项 作 出 说 明 无