富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 2014 年 第 3 季 度 报 告 2014 年 9 月 30 日 基 金 管 理 人 : 国 海 富 兰 克 林 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 : 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 送 出 日 期 :2014 年 10 月 27 日 第 1 页 共 11 页
1 重 要 提 示 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 责 任 基 金 托 管 人 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定, 于 2014 年 10 月 22 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代 表 其 未 来 表 现 投 资 有 风 险, 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 本 报 告 中 财 务 资 料 未 经 审 计 本 报 告 期 自 2014 年 7 月 1 日 起 至 9 月 30 日 止 2 基 金 产 品 概 况 基 金 简 称 国 富 潜 力 组 合 股 票 基 金 主 代 码 450003 交 易 代 码 450003 基 金 运 作 方 式 契 约 型 开 放 式 基 金 合 同 生 效 日 2007 年 3 月 22 日 报 告 期 末 基 金 份 额 总 额 3,136,024,065.57 份 注 重 基 金 资 产 长 期 增 值, 投 资 未 来 收 益 具 有 成 长 性 和 投 资 目 标 资 产 价 值 低 估 的 上 市 公 司 股 票, 为 投 资 者 赚 取 长 期 稳 定 的 资 本 增 值 资 产 配 置 策 略 : 本 基 金 采 用 " 自 下 而 上 " 的 组 合 构 建 方 法, 从 上 市 公 司 的 具 体 发 展 前 景 和 未 来 的 盈 利 分 析, 到 行 业 的 发 展 趋 势, 再 到 宏 观 经 济 形 势, 确 定 大 类 资 产 的 配 置 投 资 策 略 在 运 用 了 " 自 下 而 上 " 策 略 之 后, 根 据 市 场 环 境 的 变 化 市 场 出 现 的 各 种 套 利 机 会 和 未 来 的 发 展 趋 势 判 断, 确 定 本 基 金 资 产 配 置 最 终 的 选 择 标 准 股 票 选 择 策 略 : 第 2 页 共 11 页
业 绩 比 较 基 准 风 险 收 益 特 征 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 本 基 金 将 运 用 定 性 和 定 量 方 法, 通 过 对 上 市 公 司 的 财 务 分 析 和 增 长 潜 力 分 析, 挑 选 出 其 中 股 价 下 跌 风 险 最 低 且 上 涨 空 间 最 大 的 股 票 构 建 具 体 的 股 票 组 合 债 券 投 资 策 略 : 本 基 金 的 债 券 投 资 为 股 票 投 资 由 于 市 场 条 件 所 限, 不 易 实 施 预 定 投 资 策 略 时, 使 部 分 资 产 保 值 增 值 的 防 守 性 措 施 85% MSCI 中 国 A 股 指 数 + 10% 中 债 国 债 总 指 数 ( 全 价 )+ 5% 同 业 存 款 息 率 本 基 金 是 一 只 主 动 型 投 资 的 股 票 型 基 金, 属 于 基 金 类 型 中 具 有 中 高 等 级 风 险 的 基 金 品 种, 本 基 金 的 风 险 与 预 期 收 益 都 高 于 混 合 型 基 金 国 海 富 兰 克 林 基 金 管 理 有 限 公 司 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主 要 财 务 指 标 单 位 : 人 民 币 元 主 要 财 务 指 标 报 告 期 (2014 年 7 月 1 日 2014 年 9 月 30 日 ) 1. 本 期 已 实 现 收 益 181,462,008.01 2. 本 期 利 润 352,891,317.03 3. 加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利 润 0.1068 4. 期 末 基 金 资 产 净 值 3,430,652,246.42 5. 期 末 基 金 份 额 净 值 1.0939 注 :1 上 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ( 例 如, 开 放 式 基 金 的 申 购 赎 回 费 等 ), 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 2 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 投 资 收 益 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额, 本 期 利 润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 3.2 基 金 净 值 表 现 3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 阶 段 净 值 增 净 值 增 业 绩 比 业 绩 比 13 24 第 3 页 共 11 页
长 率 1 长 率 标 较 基 准 较 基 准 准 差 2 收 益 率 收 益 率 3 标 准 差 4 过 去 三 个 月 10.86% 0.82% 12.32% 0.75% 1.46% 0.07% 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 10% 20% 30% 富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 份 额 累 计 净 值 增 长 率 与 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 历 史 走 势 对 比 图 (2007 年 3 月 22 日 2014 年 9 月 30 日 ) 20070321 20080409 20090507 20100602 20110706 20120801 20130830 20140930 国 富 潜 力 组 合 股 票 基 金 基 准 注 : 本 基 金 的 基 金 合 同 生 效 日 为 2007 年 3 月 22 日 本 基 金 在 6 个 月 建 仓 期 结 束 时, 各 项 投 资 比 例 符 合 基 金 合 同 约 定 4 管 理 人 报 告 4.1 基 金 经 理 ( 或 基 金 经 理 小 组 ) 简 介 姓 名 职 务 任 本 基 金 的 基 金 经 理 期 限 任 职 日 期 离 任 日 期 证 券 从 业 年 限 说 明 公 司 副 徐 荔 蓉 先 生,CFA,CPA( 非 徐 荔 蓉 总 经 理 投 资 总 2014 年 2 月 21 日 17 年 执 业 ), 律 师 ( 非 执 业 ), 中 央 财 经 大 学 经 济 学 硕 监 研 究 士 历 任 中 国 技 术 进 出 口 第 4 页 共 11 页
分 析 部 总 公 司 金 融 部 副 总 经 理 总 经 理, 融 通 基 金 管 理 有 限 公 司 基 国 富 中 金 经 理 申 万 巴 黎 基 金 管 国 收 益 理 有 限 公 司 ( 现 申 万 菱 混 合 基 信 基 金 管 理 有 限 公 司 ) 金 国 富 基 金 经 理 国 海 富 兰 克 林 潜 力 组 基 金 管 理 有 限 公 司 高 级 顾 合 股 票 问 资 产 管 理 部 总 经 理 兼 基 金 和 投 资 经 理 现 任 国 海 富 兰 国 富 研 克 林 基 金 管 理 有 限 公 司 副 究 精 选 总 经 理 投 资 总 监 研 究 股 票 基 分 析 部 总 经 理, 国 富 中 国 金 基 金 收 益 混 合 基 金 国 富 潜 力 经 理 组 合 股 票 基 金 和 国 富 研 究 精 选 股 票 基 金 基 金 经 理 注 :1. 表 中 任 职 日 期 和 离 任 日 期 分 别 指 根 据 公 司 决 定 确 定 的 聘 任 日 期 和 解 聘 日 期, 其 中, 首 任 基 金 经 理 的 任 职 日 期 为 基 金 合 同 生 效 日 2. 表 中 证 券 从 业 年 限 的 计 算 标 准 为 该 名 员 工 从 事 过 的 所 有 诸 如 基 金 证 券 投 资 等 相 关 金 融 领 域 的 工 作 年 限 的 总 和 4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 报 告 期 内, 本 基 金 管 理 人 严 格 遵 守 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 及 其 他 有 关 法 律 法 规 和 富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 的 规 定, 本 着 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 在 严 格 控 制 风 险 的 基 础 上, 为 基 金 份 额 持 有 人 谋 求 最 大 利 益, 无 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行 为 基 金 投 资 组 合 符 合 有 关 法 律 法 规 的 规 定 及 基 金 合 同 的 约 定 因 公 司 原 总 经 理 于 2013 年 9 月 离 职 后, 由 董 事 长 吴 显 玲 女 士 代 为 履 行 总 经 理 职 责, 公 司 一 直 致 力 于 寻 找 合 适 人 选 并 已 确 定 了 人 选 根 据 中 国 证 监 会 行 政 措 施 决 定 书 要 求, 本 报 告 期 内, 公 司 已 对 高 级 管 理 人 员 代 为 履 行 职 责 超 期 问 题 进 行 了 改 正, 向 中 国 证 监 会 递 交 了 总 经 理 任 职 申 请, 目 前 正 在 等 待 中 国 证 监 会 的 批 复 4.3 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 报 告 期 内, 公 司 在 研 究 报 告 发 布 公 平 性 投 资 决 策 独 立 性 交 易 公 平 分 配 信 息 隔 离 等 方 面 均 能 严 格 执 行 公 平 交 易 管 理 制 度, 严 格 按 照 制 度 要 求 对 异 常 交 易 进 行 控 制 和 审 批 第 5 页 共 11 页
4.3.2 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 公 司 严 格 按 照 异 常 交 易 监 控 与 报 告 制 度 和 同 日 反 向 交 易 管 理 办 法 对 异 常 交 易 进 行 监 控 报 告 期 内, 公 司 不 同 投 资 组 合 之 间 发 生 同 日 反 向 交 易 且 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该 证 券 当 日 成 交 量 的 5% 的 情 况 发 生 一 次, 为 相 关 投 资 组 合 经 理 因 投 资 组 合 投 资 策 略 不 同 而 发 生 的 同 日 反 向 交 易, 经 公 司 检 查 和 分 析 未 发 现 异 常 情 况 4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 运 作 分 析 2014 年 三 季 度 股 票 市 场 振 荡 走 高, 以 沪 深 300 指 数 为 代 表 的 中 大 市 值 类 公 司 上 涨 13.2%, 而 创 业 板 指 数 上 涨 9.69%, 表 现 最 好 的 为 中 证 500 指 数, 当 季 上 涨 25.3%, 市 场 表 现 非 常 活 跃, 主 题 类 公 司 上 涨 明 显 本 基 金 继 续 保 持 相 对 均 衡 的 组 合 布 局, 适 当 降 低 了 组 合 的 持 股 集 中 度, 增 加 了 持 股 只 数, 对 部 分 成 长 股 和 主 题 股 也 进 行 了 少 量 布 局, 但 组 合 主 要 仍 然 配 置 在 相 对 稳 健 成 长, 价 格 合 理 的 公 司 上 4.5 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现 本 季 度 基 金 净 值 上 涨 10.86%, 未 能 战 胜 业 绩 基 准, 基 金 在 三 季 度 一 直 保 持 了 较 高 的 股 票 仓 位, 但 所 持 股 票 仍 然 以 相 对 低 估 值 的 中 大 市 值 公 司 为 主, 在 当 季 未 能 战 胜 业 绩 基 准 5 投 资 组 合 报 告 5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 序 号 项 目 金 额 ( 元 ) 占 基 金 总 资 产 的 比 例 (%) 1 权 益 投 资 3,191,093,694.88 92.48 其 中 : 股 票 3,191,093,694.88 92.48 2 基 金 投 资 3 固 定 收 益 投 资 140,052,000.00 4.06 其 中 : 债 券 140,052,000.00 4.06 资 产 支 持 证 券 4 贵 金 属 投 资 5 金 融 衍 生 品 投 资 6 买 入 返 售 金 融 资 产 第 6 页 共 11 页
其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 产 7 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 112,938,418.46 3.27 8 其 他 资 产 6,372,687.35 0.18 9 合 计 3,450,456,800.69 100.00 5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 代 码 行 业 类 别 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) A 农 林 牧 渔 业 B 采 矿 业 96,960,170.79 2.83 C 制 造 业 2,134,906,693.61 62.23 D 电 力 热 力 燃 气 及 水 生 产 和 供 应 业 E 建 筑 业 31,280,000.00 0.91 F 批 发 和 零 售 业 62,192,401.86 1.81 G 交 通 运 输 仓 储 和 邮 政 业 2,964.60 H 住 宿 和 餐 饮 业 I 信 息 传 输 软 件 和 信 息 技 术 服 务 业 427,769,751.63 12.47 J 金 融 业 300,272,230.22 8.75 K 房 地 产 业 4,456,036.00 0.13 L 租 赁 和 商 务 服 务 业 37,881,020.17 1.10 M 科 学 研 究 和 技 术 服 务 业 N 水 利 环 境 和 公 共 设 施 管 理 业 95,372,426.00 2.78 O 居 民 服 务 修 理 和 其 他 服 务 业 P 教 育 Q 卫 生 和 社 会 工 作 R 文 化 体 育 和 娱 乐 业 S 综 合 合 计 3,191,093,694.88 93.02 第 7 页 共 11 页
5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 数 量 ( 股 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 600276 恒 瑞 医 药 5,500,171 203,891,338.97 5.94 2 002368 太 极 股 份 4,333,917 203,564,081.49 5.93 3 600637 百 视 通 4,999,797 203,291,746.02 5.93 4 002563 森 马 服 饰 4,453,304 143,084,657.52 4.17 5 600422 昆 明 制 药 5,000,000 138,950,000.00 4.05 6 600315 上 海 家 化 3,733,100 134,018,290.00 3.91 7 601166 兴 业 银 行 11,999,950 122,639,489.00 3.57 8 000423 东 阿 阿 胶 3,299,466 114,986,390.10 3.35 9 600801 华 新 水 泥 13,010,945 100,184,276.50 2.92 10 000826 桑 德 环 境 4,002,200 95,372,426.00 2.78 5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 序 号 债 券 品 种 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 国 家 债 券 2 央 行 票 据 3 金 融 债 券 140,052,000.00 4.08 其 中 : 政 策 性 金 融 债 140,052,000.00 4.08 4 企 业 债 券 5 企 业 短 期 融 资 券 6 中 期 票 据 7 可 转 债 8 其 他 9 合 计 140,052,000.00 4.08 5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 序 号 债 券 代 码 债 券 名 称 数 量 ( 张 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 第 8 页 共 11 页
1 130327 13 进 出 27 1,000,000 100,040,000.00 2.92 2 110257 11 国 开 57 400,000 40,012,000.00 1.17 5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 资 产 支 持 证 券 5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细 根 据 基 金 合 同, 本 基 金 不 投 资 贵 金 属 5.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 权 证 5.9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明 根 据 基 金 合 同, 本 基 金 不 投 资 股 指 期 货 5.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明 根 据 基 金 合 同, 本 基 金 不 投 资 国 债 期 货 5.11 投 资 组 合 报 告 附 注 5.11.1 本 基 金 本 期 投 资 的 前 十 名 证 券 中, 报 告 期 内 发 行 主 体 被 监 管 部 门 立 案 调 查, 或 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 证 监 会 证 券 交 易 所 公 开 谴 责 处 罚 的 情 况 说 明 如 下 : 上 海 家 化 联 合 股 份 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 " 上 海 家 化 ") 于 2013 年 11 月 21 日 公 告 披 露, 2013 年 11 月 20 日 收 到 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 上 海 监 管 局 关 于 对 上 海 家 化 联 合 股 份 有 限 公 司 采 取 责 令 改 正 措 施 的 决 定, 对 公 司 与 吴 江 市 黎 里 沪 江 日 用 化 学 品 厂 ( 简 称 " 沪 江 日 化 ") 发 生 采 购 销 售 资 金 拆 借 等 关 联 交 易 中 存 在 未 及 时 披 露 等 问 题 责 令 采 取 整 改 措 施 ; 同 日 收 到 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 调 查 通 知 书 ( 编 号 : 沪 调 查 通 字 2013164 号 ), 对 公 司 涉 嫌 未 按 照 规 定 披 露 信 息, 进 行 立 案 稽 查 该 公 司 于 2013 年 12 月 18 日 再 次 对 外 公 告 披 露 了 关 于 上 海 证 监 局 行 政 监 管 措 施 决 定 书 相 关 问 题 的 整 改 报 告, 汇 报 了 具 体 的 整 改 措 施 本 基 金 对 上 海 家 化 投 资 决 策 说 明 : 本 公 司 的 投 研 团 队 经 过 充 分 调 研, 认 为 该 事 件 对 上 海 家 化 的 经 营 及 业 绩 影 响 有 限 本 基 金 通 过 长 期 跟 踪 该 公 司 认 为 上 海 家 化 符 合 本 基 金 价 值 投 资 的 理 念, 本 基 金 管 理 人 对 该 股 的 投 资 决 策 遵 循 公 司 的 投 资 决 策 制 度 第 9 页 共 11 页
5.11.2 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中, 没 有 投 资 于 超 出 基 金 合 同 规 定 备 选 股 票 库 之 外 的 股 票 5.11.3 其 他 资 产 构 成 序 号 名 称 金 额 ( 元 ) 1 存 出 保 证 金 418,740.93 2 应 收 证 券 清 算 款 3 应 收 股 利 4 应 收 利 息 5,924,211.84 5 应 收 申 购 款 29,734.58 6 其 他 应 收 款 7 待 摊 费 用 8 其 他 9 合 计 6,372,687.35 5.11.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 本 基 金 本 报 告 期 内 未 持 有 处 于 转 股 期 间 的 可 转 债 5.11.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 流 通 受 限 部 分 占 基 金 资 产 流 通 受 限 情 况 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 的 净 值 比 例 (%) 说 明 公 允 价 值 ( 元 ) 1 600637 百 视 通 203,291,746.02 5.93 重 大 资 产 重 组 6 开 放 式 基 金 份 额 变 动 单 位 : 份 报 告 期 期 初 基 金 份 额 总 额 3,437,603,861.03 报 告 期 期 间 基 金 总 申 购 份 额 7,557,537.35 减 : 报 告 期 期 间 基 金 总 赎 回 份 额 309,137,332.81 报 告 期 期 间 基 金 拆 分 变 动 份 额 ( 份 额 减 少 以 填 列 ) 报 告 期 期 末 基 金 份 额 总 额 3,136,024,065.57 第 10 页 共 11 页
7 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况 7.1 基 金 管 理 人 持 有 本 基 金 份 额 变 动 情 况 本 报 告 期 内 未 有 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 公 司 管 理 的 该 基 金 的 情 况 7.2 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易 明 细 本 报 告 期 内 未 有 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 公 司 管 理 的 该 基 金 的 情 况 8 备 查 文 件 目 录 8.1 备 查 文 件 目 录 1 中 国 证 监 会 批 准 富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 设 立 的 文 件 ; 2 富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 ; 3 富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说 明 书 ; 4 富 兰 克 林 国 海 潜 力 组 合 股 票 型 证 券 投 资 基 金 托 管 协 议 ; 5 中 国 证 监 会 要 求 的 其 他 文 件 8.2 存 放 地 点 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 的 住 所 并 登 载 于 基 金 管 理 人 网 站 :www.ftsfund.com 8.3 查 阅 方 式 1 投 资 者 在 基 金 开 放 日 内 至 基 金 管 理 人 或 基 金 托 管 人 住 所 免 费 查 阅, 并 可 按 工 本 费 购 买 复 印 件 2 登 陆 基 金 管 理 人 网 站 www.ftsfund.com 查 阅 国 海 富 兰 克 林 基 金 管 理 有 限 公 司 二 〇 一 四 年 十 月 二 十 七 日 第 11 页 共 11 页