专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 )

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1 专属汽车金融行业前景展望专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 )

2 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 )

3 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 目录 前言 02 专属汽车金融行业变革迫在眉睫 年专属汽车金融行业前景展望 : 四种合理情境 年专属汽车金融公司的商业模式 11 专属汽车金融行业的 2030 转型之路 13 结论 17 联系人 19

4 01

5 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 前言 专属汽车金融行业的成功商业模式即将发生根本性变革 数十年来, 与整车制造商 ( 主机厂 ) 关联的汽车金融公司 称为 专属汽车金融公司 一直是业界成功的真实事例 此类公司的传统功能是促进整车制造商的汽车销售 利润创造 风险管理以及代表集团进行客户关系与忠诚度管理 它们成功地利用保护型间接销售模式, 通过集团的经销网络实现了以上目标 如今, 基于稳定的资产型商业模式, 专属汽车金融公司为整车制造商集团实现的平均利润高达总利润的三分之一, 占总资产的 50% 但是, 这种传统商业模式正面临来自多种颠覆性力量的挑战 日益严格的监管规定将进一步对专属汽车金融公司的资本要求 运营模式及其 IT 基础设施产生巨大影响 消费者的偏好也在不断变化, 而且他们愿意从拥有车辆向使用车辆的观念转变, 促使现有与新加入的市场竞争者提出新型出行概念 再者, 汽车行业即将发生根本性变革 无人驾驶汽车问世, 纯电动汽车等替代动力系统的市场渗透率不断提高, 这些因素都将进一步加大行业不确定性与剩余价值预测的复杂性 除此之外, 数字化使新的市场竞争者更易进入市场, 他们致力于满足不断增长的客户需求 尽管到目前为止, 专属汽车金融公司 的细分市场相对受到保护, 但数字化允许竞争对手绕过传统经销商网络, 直接与客户接触, 这使其竞争对手在此细分领域带来极大的挑战 所有这些趋势使该行业未来的发展方向极为不确定, 并产生以下问题 : 专属汽车金融公司应如何有效应对这些挑战? 该行业 2030 年的核心业务是什么? 为回答以上问题, 同时为该行业公司提供指引使之顺利走出充满不确定性的迷雾, 我们设计了四种极端但合理的潜在商业模式情境和专属汽车金融公司在 2030 年扮演的角色 这些情境是由全球领先的专属汽车金融行业专家, 基于前沿情景思维方式推导而出 在本次研究中, 我们采用了定性与定量的研究方法分析每一种情境 在此, 我们要特别感谢为此次研究给予支持的所有人, 感谢他们分享对于这个极具吸引力的市场的想法与见解 请与我们一起展望未来! 02

6 专属汽车 金融行业变革 迫在眉睫 专属汽车金融行业正面临前所未有的颠覆性变革, 这为专属汽车金融公司及其竞争对手提供了绝佳商机 未来属于准备充分并敢于大胆决策的企业 03

7 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 联网 04

8 未来不可预测专属汽车金融行业面临有史以来最为剧烈的变革 多种颠覆性力量同时向传统商业模式发起挑战 不断加强的金融监管将对企业资本需求产生巨大影响, 同时也会迫使企业改变其运营模式, 并针对现有 IT 系统开展大规模调整 对此, 企业该如何应对? 消费者的偏好在不断发生变化 例如, 消费者对汽车的观念逐渐从注重拥有权转向使用权 这些变化将对专属汽车金融行业的商业模式产生什么样的影响? 随着 电动汽车和无人驾驶汽车等替代动力系统的市场渗透率逐渐增长, 专属汽车金融公司应如何管理风险并预测剩余价值? 采用何种基于服务的商业模式最有可能产生积极的商业效益? 基础商业模式的数字化程度越来越高, 催生了新的市场参与者 专属汽车金融公司如何应对这些新型竞争对手带来的威胁? 研究目标本研究将聚焦专属汽车金融, 分析该行业的发展趋势, 预测 2030 年发展前景 研究旨在为专属汽车金融公司提供支持, 协助该类公司制定决策, 以应对各种不确定因素, 进而得以维持业务运营, 甚至在颠覆格局中脱颖而出 为协助目标企业制定可靠决策并打造未来业务, 我们还针对专属汽车金融行业开发了独有的金融模型 该模型能够量化对代理专属汽车金融公司产生的影响, 以便向读者提供更加深刻的洞察 图 1: 影响专属汽车金融市场的颠覆性因素 汽车与出行 新车销售转向新兴市场城市交通监管不断加强 新出行概念需求无人驾驶和电动汽车 汽车 连通性全新 ( 线上 ) 销售渠道不断变化的客户需求新型竞争对手 专属汽车金融 数十年的监管客户体验和参与度客户洞察货币化 数字化 银行业 05

9 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 图 2: 困扰专属汽车金融行业高管的问题 我们的多品牌车队管理策略是什么? 需具备哪些能力? 哪些能力可以通过内部培养? 如何吸引足够的数字型人才? 需进入哪些市场? 如何更新 IT 系统? 是否应该顺应竞争趋势, 转向直销模式? 预计可能出台哪些监管要求? 我们应如何相应地调整运营模式? 如何确保我们作为集团客户接触点的地位? 如何筹集足够的股本为未来增长提供资金支持? 出行服务是噱头还是未来? 如何弥补潜在的汽车销量下滑情况? 我们可借助哪些因素以更好地预测剩余价值? 无人驾驶汽车何时能得到广泛应用? 我们是否需要自已的支付解决方案 / 平台? 06

10 2030 年专属汽车金融行业前景展望 : 四种合理情境 多项影响因素将对 2030 年专属汽车金融行业的发展产生决定性作用 从目前来看, 未来发展前景尚存在较大的不确定性, 但基于情境的思维模式可帮助企业制定决策 我们设计了四种极端但合理的情境模式, 分析专属汽车金融行业的未来前景 07

11 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 08

12 图 3:2030 年的四种情境 整车制造商 / 专属汽车金融公司所属汽车 分散化 增量式演变 汽车所有权 出行供应商市场格局 出行生态系统主导者 集中化 空壳 出行平台协调者 第三方所属汽车 09

13

14 2030 年专属汽车 金融公司的商业模式 我们预测了 2030 年专属汽车金融公司将有基于资产和基于服务的不同收入来源 信贷 租赁 基于资产的商业模式 批发 专属汽车金融公司 车队服务 保险 联网服务 支付 基于服务的商业模式 出行服务 收费与停车 11

15 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 收入来源 我们的洞察 基于资产的商业模式 信贷 通过信贷融资向私人 企业和政府出售车辆 通常由客户承担剩余价值风险 租赁 通过融资和经营租赁向私人 企业和公共部门出售车辆, 包括签订 ( 全服务租赁 ) 车队管理合同 与信贷业务不同, 一般由专属汽车金融公司承担 ( 经营 ) 租赁合约相关的剩余价值风险 车队服务 ( 如加油卡 ) 产生的收益属 车队服务 收入来源 批发 专属汽车金融公司为经销商整体布局以及所需硬件设施提供资金支持, 从而助力其整车制造商构建经销商网络 基于服务的商业模式 车队服务 车队服务包括与 ( 公司 ) 车队管理和私人全服务租赁合同 ( 如加油卡 ) 相关的所有服务 随着专属汽车金融公司逐步转向多品牌车队运营, 车队服务变得尤为重要 车队租赁收益属 租赁 收入来源 保险 专属汽车金融公司将现有产品 ( 如全服务租赁合同 ) 与其他保险合同组合在一起 专属汽车金融公司通常依赖于第三方和白标合作伙伴 联网服务 应市场需求推出新功能, 采用基于应用程序的商业模式 主要收益将来自佣金收入 支付 出行即服务 (MaaS) 车载娱乐等产品的出现促进 ( 微 ) 交易数量增加 专属汽车金融公司可能建立了内部交易平台, 并从处理费中赚取收益 出行服务 出行服务包括汽车 / 乘车共享 叫车 拼车等业务 收费与停车 电动交通的兴起以及城市化进程促进了基于基础设施的新服务的发展 12

16 专属汽车金融 行业的 2030 转型之路 德勤专属汽车金融行业模型揭示了该行业即将面临的重大变革 建模结果引发并支持了有关专属汽车金融公司产品投资组合及市场风险的讨论 我们从而确定了六大战略行动领域, 为专属汽车金融公司制定 2030 年转型计划提供参考 13

17 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 欢迎上车 14

18 专属汽车金融行业迈向未来在前文中, 我们对专属汽车金融行业 2030 年的未来前景开展了深入分析, 同时针对需要满足的需求以及可能出现的新功能展开了讨论 不过, 该行业未来的发展前景并不是 非此即彼的选择 不同的情境模式会并行存在 一些专属汽车金融公司会发展成为出行生态系统的主导者, 而另一些公司则可能演变为 空壳 未来十年利润池与价值链的转型需要专属汽车金融公司做出大胆决策 我们认为以下四项发现对于专属汽车金融公司的转型之路具有特殊重要性 首先, 业务重心发生转移, 业务活动的开展将从欧洲和北美自由贸易区等传统市场转移到中国和世界其他地区 当前的商业模式将因此受到巨大冲击 专属汽车金融公司不仅面临新的客户群, 还需应对新的竞争环境 第二, 未来销售模式将可能从间接销售转向直接销售 在此情况下, 作为传统销售渠道的经销网络在未来十年内将失去意义 因此, 专属汽车金融公司需开发和采用新的数字销售渠道, 以提升与客户互动的频率和强度 第三, 到 2030 年, 专属汽车金融公司的产品和服务组合将会发生根本性改变 当前的信贷和批发业务部门 ( 基于资产的业务 ) 的价值将有所下降, 而以灵活租赁产品为基础的新型 ( 出行 ) 服务则有望出现需求的大幅提升 公司与客户互动的频次也可能因此出现大幅上升 第四, 我们认为 以客户为中心 将成为专属汽车金融公司高管的关注重点 到 2030 年, 专属汽车金融公司必须具备全面定义并理解客户的能力 事实上, 目前这一趋势已经显现 全面 无缝的客户体验贯穿整个出行生态系统已成为必然 但提供这种客户体验也面临巨大挑战, 其中包括推出创新产品 开发新的销售渠道, 以及增加客户互动频率 基于以上发现, 我们认为, 无论最终属于哪种情境模式, 专属汽车金融公司都应当具备某些特定的应对能力 我们确定了六个极为重要的战略行动领域 专属汽车金融公司决策者在通往 2030 年的转型之路上可能尤为需要关注这六大领域 以下我们对这些领域进行了详述 图 4: 关于专属汽车金融行业未来前景的四个主要发现 业务重心转移 产品 / 服务组合不断演变 从间接销售转向直接销售 以客户为中心 业务向新兴市场转移 ( 如中国及世界其他地区 ) 出行需求不断变化 基于资产的业务下滑 基于服务的新型业务重要性提升 新客户需求不同 从代理商销售模式转向在线直销模式 经销网络对于专属汽车金融公司的重要性下降 数字化发展重新定义客户体验 全面 无缝的客户体验成为必然 15

19 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) 图 5: 六大战略行动领域 核心业务灵活化未来, 专属汽车金融公司需要对现有的核心业务进行调整, 实现核心业务灵活化 直销与按需服务将逐渐替代当前的定期信贷与租赁产品 ( 城市 ) 出行解决方案 2030 年, 城市将发挥比今天更重要的作用 全球城市化率将进一步提高, 这会给市政当局施加更大压力, 促使其发展更高效的城市出行生态系统 ( 多品牌 ) 车队经营租赁业务及城市中心区对私家车辆的限行导致私人拥有车辆数减少, 这将刺激市场对大型车队的需求 车队经费与管理成为未来提供出行服务的核心能力之一 专属汽车金融支付服务基于服务的商业模式 ( 特别是与自动驾驶车队关联的商业模式 ) 将推动支付交易量的大幅提升 拥有支付基础设施可成为专属汽车金融公司和整车制造商在汽车平台及相关领域创造价值的主要竞争优势 卓越运营激烈竞争对现有及新型核心业务的卓越运营形成巨大压力 能否建立与运作可高度扩展的 ( 国际 ) 运营平台将成为未来的关键挑战 数据货币化基于服务的商业模式会产生大量的汽车 出行与客户数据 专属汽车金融公司需懂得如何生成并使用该等数据, 同时确保遵守日益严格的监管规定 16

20 总结 我们的分析显示, 到 2030 年, 专属汽车金融行业的竞争环境将发生根本性变革 该行业的核心业务, 即基于资产的融资业务, 必须由全球范围内基于服务的业务进行补充 与之相伴而生的是商业理念的根本转变, 即从专注于一次性的资产出售, 转向关注来自客户与汽车全周期的经常性收入 专属汽车金融公司因具备独特优势而占尽先机, 成为从以资产为中心转向以客户和服务为导向的关键推手 最不确定 最具影响力的两个变量是 : 车辆所有权预计到 2030 年, 全球汽车年销量增长将超过 30% 信贷和租赁渗透率在新兴市场中增长潜力巨大, 大部分销量增长将来自这些新兴市场 同时, 由于无人驾驶汽车和电动交通的出现, 汽车本身也将发生极大的变化 但问题是, 专属汽车金融公司能否把控这一巨大增长潜力? 金融监管日益严厉, 强劲竞争应运而生, 甚至专属汽车金融公司自身的整车制造商也在刻意回避隐含的剩余价值风险, 这些都可能阻碍它们在基于资产的商业模式中获得进一步发展 出行供应商市场格局如今的出行服务格局正在迅速演化, 关键在于少数商家能否在全球范围内取得主导地位 这些出行服务总是充满复杂性与多样性 专属汽车金融公司必须专注于决策有限资源的投放重心, 同时旨在减少自身价值创造深度的战略合作也至关重要 我们通过金融模拟表明, 全球重要区域的发展将极其多样化, 并且变化极快 持续测算最合理情境概率至关重要 我们已经建立了高度可定制的金融模型, 以便能够高瞻远瞩, 充满信心地面对这种不确定性 我们可以依据每家专属金融汽车公司的现状 需求和战略雄心以及当前的金融数据为其模拟未来 通过利用人工智能工具, 可以持续对市场环境进行定质和定量分析 这使得那些专属汽车金融公司的决策者能够在 2030 年及往后引领其组织走向更有前景的未来 17

21 专属汽车金融行业前景展望 专属汽车金融行业 2030 年核心业务 ( 节选 ) % 18

22 联系人 何马克博士领导合伙人汽车行业 刘卫领导合伙人汽车行业审计及鉴证 虞正领导合伙人汽车行业财务咨询 周梓滔领导合伙人汽车行业风险咨询 周翊领导合伙人汽车行业税务咨询 周令坤领导合伙人汽车行业管理咨询 周晓黎总监汽车金融数字化咨询 作者 Sebastian Pfeifle 合伙人全球汽车金融领导人德国 Florian Klein 博士总监 Center for the Long View 德国 Christopher Ley 高级经理汽车金融战略德国 19

23 办事处地址 北京中国北京市东长安街 1 号东方广场东方经贸城西二办公楼 8 层邮政编码 : 电话 : 传真 : 长沙中国长沙市开福区芙蓉北路一段 109 号华创国际广场 3 号栋 20 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : 成都中国成都市人民南路二段 1 号仁恒置地广场写字楼 34 层 3406 单元邮政编码 : 电话 : 传真 : 重庆中国重庆市渝中区瑞天路 10 号企业天地 8 号德勤大楼 36 层邮政编码 : 电话 : 传真 : 大连中国大连市中山路 147 号森茂大厦 15 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : 广州中国广州市珠江东路 28 号越秀金融大厦 26 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : 杭州中国杭州市上城区飞云江路 9 号赞成中心东楼 室邮政编码 : 电话 : 传真 : / 哈尔滨中国哈尔滨市南岗区长江路 368 号开发区管理大厦 1618 室邮政编码 : 电话 : 传真 : 合肥中国安徽省合肥市政务文化新区潜山路 190 号华邦 ICC 写字楼 A 座 1201 单元邮政编码 : 电话 : 传真 : 香港香港金钟道 88 号太古广场一座 35 楼电话 : 传真 : 济南中国济南市市中区二环南路 6636 号中海广场 28 层 单元邮政编码 : 电话 : 传真 : 澳门澳门殷皇子大马路 43-53A 号澳门广场 19 楼 H-N 座电话 : 传真 : 蒙古 15/F, ICC Tower, Jamiyan-Gun Street 1st Khoroo, Sukhbaatar District, Ulaanbaatar, Mongolia 电话 : 传真 : 南京中国南京市新街口汉中路 2 号亚太商务楼 6 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : 上海中国上海市延安东路 222 号外滩中心 30 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : 沈阳中国沈阳市沈河区青年大街 1-1 号沈阳市府恒隆广场办公楼 1 座 单元邮政编码 : 电话 : 传真 : 深圳中国深圳市深南东路 5001 号华润大厦 13 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : 苏州中国苏州市工业园区苏惠路 88 号环球财富广场 1 幢 23 楼邮政编码 : 电话 : 传真 : / 3318 天津中国天津市和平区南京路 183 号天津世纪都会商厦 45 层邮政编码 : 电话 : 传真 : 武汉中国武汉市江汉区建设大道 568 号新世界国贸大厦 49 层 01 室邮政编码 : 电话 : 传真 : 厦门中国厦门市思明区鹭江道 8 号国际银行大厦 26 楼 E 单元邮政编码 : 电话 : 传真 : 西安中国西安市高新区锦业路 9 号绿地中心 A 座 51 层 5104A 室邮政编码 : 电话 : 传真 :

24 关于德勤全球 Deloitte( 德勤 ) 泛指一家或多家德勤有限公司 ( 即根据英国法律组成的私人担保有限公司, 以下称 德勤有限公司 ), 以及其成员所网络和它们的关联机构 德勤有限公司与其每一家成员所均为具有独立法律地位的法律实体 德勤有限公司 ( 又称 德勤全球 ) 并不向客户提供服务 请参阅 以了解更多有关德勤有限公司及其成员所的详情 德勤为各行各业的上市及非上市客户提供审计及鉴证 管理咨询 财务咨询 风险咨询 税务及相关服务 德勤透过遍及全球逾 150 个国家与地区的成员所网络为财富全球 500 强企业中的 80% 左右的企业提供专业服务 凭借其世界一流和高质量的专业服务, 协助客户应对极为复杂的商业挑战 如欲进一步了解全球大约 263,900 名德勤专业人员如何致力成就不凡, 欢迎浏览我们的 Facebook LinkedIn 或 Twitter 专页 关于德勤中国德勤于 1917 年在上海设立办事处, 德勤品牌由此进入中国 如今, 德勤中国的事务所网络在德勤全球网络的支持下, 为中国本地和在华的跨国及高增长企业客户提供全面的审计及鉴证 管理咨询 财务咨询 风险咨询和税务服务 德勤在中国市场拥有丰富的经验, 同时致力为中国会计准则 税务制度及培养本地专业会计师等方面的发展作出重要贡献 敬请访问 www2.deloitte.com/cn/zh/social-media, 通过德勤中国的社交媒体平台, 了解德勤在中国市场成就不凡的更多信息 本通信中所含内容乃一般性信息, 任何德勤有限公司 其成员所或它们的关联机构 ( 统称为 德勤网络 ) 并不因此构成提供任何专业建议或服务 在作出任何可能影响您的财务或业务的决策或采取任何相关行动前, 您应咨询合资格的专业顾问 任何德勤网络内的机构均不对任何方因使用本通信而导致的任何损失承担责任 2018 欲了解更多信息, 请联系德勤中国 RITM

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