新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 2012 年 第 4 季 度 报 告 2012 年 12 月 31 日 基 金 管 理 人 : 新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 : 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 送 出 日 期 : 二 〇 一 三 年 一 月 二 十 二 日 第 1 页 共 11 页
1 重 要 提 示 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 责 任 基 金 托 管 人 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定, 于 2013 年 1 月 18 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代 表 其 未 来 表 现 投 资 有 风 险, 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 本 报 告 中 财 务 资 料 未 经 审 计 本 报 告 期 自 2012 年 10 月 1 日 起 至 12 月 31 日 止 2 基 金 产 品 概 况 基 金 简 称 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 基 金 主 代 码 519097 交 易 代 码 519097 基 金 运 作 方 式 基 金 合 同 生 效 日 报 告 期 末 基 金 份 额 总 额 契 约 型 开 放 式 2011 年 1 月 28 日 424,788,914.82 份 在 有 效 控 制 风 险 的 前 提 下, 精 选 各 行 业 中 具 有 高 成 长 投 资 目 标 性 且 价 格 合 理 的 中 小 市 值 股 票 进 行 投 资, 力 求 实 现 基 金 净 值 增 长 率 持 续 地 超 越 业 绩 比 较 基 准 本 基 金 以 合 理 价 格 成 长 选 股 策 略 (GARP) 为 核 心, 精 投 资 策 略 选 各 行 业 中 具 有 高 成 长 性 且 价 格 合 理 的 中 小 市 值 股 票 进 行 投 资 业 绩 比 较 基 准 80% 中 证 700 指 数 收 益 率 +20% 上 证 国 债 指 数 收 益 2
率 本 基 金 为 股 票 型 基 金, 属 于 证 券 投 资 基 金 中 的 高 风 险 风 险 收 益 特 征 高 收 益 品 种, 预 期 风 险 和 收 益 均 高 于 混 合 型 基 金 和 债 券 型 基 金 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主 要 财 务 指 标 单 位 : 人 民 币 元 主 要 财 务 指 标 报 告 期 (2012 年 10 月 1 日 -2012 年 12 月 31 日 ) 1. 本 期 已 实 现 收 益 -1,661,664.93 2. 本 期 利 润 25,985,750.19 3. 加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利 润 0.0605 4. 期 末 基 金 资 产 净 值 369,724,898.18 5. 期 末 基 金 份 额 净 值 0.870 注 :1 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 投 资 收 益 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额, 本 期 利 润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 ; 2 以 上 所 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用 ( 例 如 基 金 申 购 费 赎 回 费 等 ), 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 3.2 基 金 净 值 表 现 3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 阶 段 净 值 增 长 率 1 净 值 增 长 率 标 准 差 2 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 3 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 标 准 差 1-3 2-4 3
过 去 三 个 月 7.54% 1.05% 3.27% 1.10% 4.27% -0.05% 4 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 份 额 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 累 计 份 额 净 值 增 长 率 与 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 历 史 走 势 对 比 图 (2011 年 1 月 28 日 至 2012 年 12 月 31 日 ) 注 : 报 告 期 内 本 基 金 的 各 项 投 资 比 例 符 合 基 金 合 同 的 有 关 约 定 4 管 理 人 报 告 4.1 基 金 经 理 ( 或 基 金 经 理 小 组 ) 简 介 姓 名 职 务 任 本 基 金 的 基 金 经 理 期 限 任 职 日 期 离 任 日 期 证 券 从 业 年 限 说 明 桂 跃 强 本 基 金 基 金 经 2011-7-12-5 工 学 金 融 学 双 硕 士, 历 任 中 国 石 化 石 油 化 工 科 学 研 究 院 工 程 师 于 2007 年 加 入 新 华 基 4
理, 新 华 泛 资 源 优 势 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 金 管 理 有 限 公 司, 历 任 化 工 有 色 轻 工 建 材 等 行 业 分 析 师, 策 略 分 析 师, 新 华 优 选 成 长 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 助 理, 投 资 经 理 现 任 新 华 泛 资 源 优 势 灵 活 配 置 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理, 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 本 报 告 期, 新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 作 为 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 的 管 理 人 按 照 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 以 及 其 它 有 关 法 律 法 规 的 规 定, 本 着 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 在 严 格 控 制 风 险 的 基 础 上 为 持 有 人 谋 求 最 大 利 益 运 作 整 体 合 法 合 规, 无 损 害 基 金 持 有 人 利 益 的 行 为 4.3 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 根 据 中 国 证 监 会 颁 布 的 证 券 投 资 基 金 管 理 公 司 公 平 交 易 制 度 指 导 意 见 (2011 年 修 订 ), 公 司 制 定 了 新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 公 平 交 易 管 理 制 度 制 度 的 范 围 包 括 境 内 上 市 股 票 债 券 的 一 级 市 场 申 购 二 级 市 场 交 易 等 所 有 投 资 管 理 活 动, 同 时 包 括 授 权 研 究 分 析 投 资 决 策 交 易 执 行 等 投 资 管 理 活 动 相 关 的 各 个 环 节 场 内 交 易, 投 资 指 令 统 一 由 中 央 交 易 室 下 达, 并 且 启 动 交 易 系 统 公 平 交 易 模 块 根 据 公 司 制 度, 严 格 禁 止 不 同 投 资 组 合 之 间 互 为 对 手 方 的 交 易, 严 格 控 制 不 同 投 资 组 合 之 间 的 同 日 反 向 交 易 场 外 交 易 中, 对 于 部 分 债 券 一 级 市 场 申 购 非 公 开 发 行 股 票 申 购 等 交 易, 中 5
央 交 易 室 根 据 各 投 资 组 合 经 理 申 报 的 满 足 价 格 条 件 的 数 量 进 行 比 例 分 配 如 有 异 议, 由 中 央 交 易 室 报 投 资 总 监 督 察 长 金 融 工 程 部 和 监 察 稽 核 部, 再 次 进 行 审 核 并 确 定 最 终 分 配 结 果 如 果 督 察 长 认 为 有 必 要, 可 以 召 开 风 险 管 理 委 员 会, 对 公 平 交 易 的 结 果 进 行 评 估 和 审 议 对 于 银 行 间 市 场 交 易 固 定 收 益 平 台 交 易 所 大 宗 交 易, 投 资 组 合 经 理 以 该 投 资 组 合 的 名 义 向 中 央 交 易 室 下 达 投 资 指 令, 中 央 交 易 室 向 银 行 间 市 场 或 交 易 对 手 询 价 成 交 确 认, 并 根 据 时 间 优 先 价 格 优 先 的 原 则 保 证 各 投 资 组 合 获 得 公 平 的 交 易 机 会 4.3.2 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 本 报 告 期, 公 司 对 不 同 组 合 不 同 时 间 段 的 同 向 交 易 价 差 进 行 了 溢 价 率 样 本 的 采 集, 通 过 平 均 溢 价 率 买 入 / 卖 出 溢 价 率 以 及 利 益 输 送 金 额 等 多 个 层 面 来 判 断 不 同 投 资 组 合 之 间 在 某 一 时 间 段 是 否 存 在 违 反 公 平 交 易 原 则 的 异 常 情 况, 未 发 现 重 大 异 常 情 况, 且 不 存 在 报 告 期 内 所 有 投 资 组 合 参 与 的 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 成 交 较 少 的 单 边 成 交 量 超 过 该 证 券 当 日 成 交 量 的 5% 的 情 况 4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 说 明 4.4.1 报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析 四 季 度 市 场 情 绪 化 较 为 严 重 前 期 维 稳 行 情 失 败 后, 快 速 下 跌 之 后 又 在 经 济 见 底 及 改 革 预 期 的 推 动 下 快 速 反 弹 银 行 地 产 建 筑 等 行 业 中 的 低 估 值 大 盘 品 种 表 现 良 好 本 基 金 前 期 降 低 了 仓 位, 在 市 场 跌 破 2000 点 后, 适 当 增 加 了 仓 位, 取 得 了 较 好 的 效 果, 但 仍 然 低 于 预 期 主 要 是 表 现 最 好 的 银 行 地 产 板 块 配 置 不 足 展 望 2013 年 一 季 度, 我 们 相 对 看 好 市 场 的 结 构 性 机 会 经 济 复 苏 及 改 革 预 期 均 无 法 证 伪, 年 初 流 动 性 改 善, 相 当 部 分 的 品 种 跌 幅 巨 大, 存 在 反 弹 要 求 我 们 将 加 大 选 股 力 度, 力 争 抓 住 结 构 性 行 情, 给 投 资 者 以 回 报 4.4.2 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现 截 至 2012 年 12 月 31 日, 本 基 金 份 额 净 值 为 0.870 元, 本 报 告 期 份 额 净 值 增 长 率 为 7.54%, 同 期 比 较 基 准 的 增 长 率 为 3.27% 5 投 资 组 合 报 告 5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 6
序 号 项 目 金 额 ( 元 ) 占 基 金 总 资 产 的 比 例 (%) 1 权 益 投 资 294,974,773.94 79.40 其 中 : 股 票 294,974,773.94 79.40 2 固 定 收 益 投 资 - - 其 中 : 债 券 - - 资 产 支 持 证 券 - - 3 金 融 衍 生 品 投 资 - - 4 买 入 返 售 金 融 资 产 30,000,000.00 8.08 其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 产 - - 5 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 44,192,068.11 11.90 6 其 他 各 项 资 产 2,315,946.00 0.62 7 合 计 371,482,788.05 100.00 5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 代 码 行 业 类 别 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) A 农 林 牧 渔 业 8,374,455.00 2.27 B 采 掘 业 9,481,324.00 2.56 C 制 造 业 85,090,213.54 23.01 C0 食 品 饮 料 - - C1 毛 纺 织 服 装 皮 7,932,741.12 2.15 C2 木 材 家 具 - - C3 造 纸 印 刷 - - C4 石 油 化 学 塑 54,170,488.42 14.65 7
胶 塑 料 C5 电 子 1,642,220.00 0.44 C6 金 属 非 金 属 7,607,741.90 2.06 C7 表 机 械 设 备 仪 12,159,422.10 3.29 C8 医 药 生 物 制 品 1,577,600.00 0.43 C99 其 他 制 造 业 - - D 电 力 煤 气 及 水 的 生 产 和 供 应 业 12,296,135.92 3.33 E 建 筑 业 27,666,941.28 7.48 F 交 通 运 输 仓 储 业 3,041,749.88 0.82 G 信 息 技 术 业 27,295,530.78 7.38 H 批 发 和 零 售 贸 易 15,248,118.66 4.12 I 金 融 保 险 业 56,747,776.50 15.35 J 房 地 产 业 7,797,000.00 2.11 K 社 会 服 务 业 39,118,911.80 10.58 L 传 播 与 文 化 产 业 - - M 综 合 类 2,816,616.58 0.76 合 计 294,974,773.94 79.78 5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 占 基 金 资 产 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 数 量 ( 股 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 净 值 比 例 (%) 1 300072 三 聚 环 保 2,549,111 30,461,876.45 8.24 2 300178 腾 邦 国 际 1,401,409 20,026,134.61 5.42 3 601318 中 国 平 安 400,000 18,116,000.00 4.90 8
4 600030 中 信 证 券 1,121,700 14,985,912.00 4.05 5 600509 天 富 热 电 1,521,799 12,296,135.92 3.33 6 000826 桑 德 环 境 379,201 8,717,830.99 2.36 7 600837 海 通 证 券 849,938 8,711,864.50 2.36 8 000860 顺 鑫 农 业 627,300 8,374,455.00 2.27 9 002221 东 华 能 源 548,159 7,531,704.66 2.04 10 002331 皖 通 科 技 674,229 7,497,426.48 2.03 5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 债 券 5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 债 券 5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 资 产 支 持 证 券 5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 权 证 5.8 投 资 组 合 报 告 附 注 5.8.1 本 报 告 期 内, 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 没 有 出 现 被 监 管 部 门 立 案 调 查, 或 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责 处 罚 的 情 形 5.8.2 本 报 告 期 内, 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 没 有 超 出 基 金 合 同 规 定 的 备 选 股 票 库 之 外 的 股 票 5.8.3 其 他 各 项 资 产 构 成 序 号 名 称 金 额 ( 元 ) 9
1 存 出 保 证 金 - 2 应 收 证 券 清 算 款 2,250,639.43 3 应 收 股 利 - 4 应 收 利 息 37,225.71 5 应 收 申 购 款 28,080.86 6 其 他 应 收 款 - 7 待 摊 费 用 - 8 其 他 - 9 合 计 2,315,946.00 5.8.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 5.8.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 流 通 受 限 部 分 的 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 流 通 受 限 情 况 说 明 配 股 流 通 受 1 000826 桑 德 环 境 2,595,410.07 0.70 限, 已 于 2013 年 1 月 9 日 上 市 5.8.6 投 资 组 合 报 告 附 注 的 其 他 文 字 描 述 部 分 由 于 四 舍 五 入 的 原 因, 分 项 之 和 与 合 计 项 之 间 可 能 存 在 尾 差 6 开 放 式 基 金 份 额 变 动 单 位 : 份 本 报 告 期 期 初 基 金 份 额 总 额 437,866,212.67 10
本 报 告 期 基 金 总 申 购 份 额 1,142,645.52 减 : 本 报 告 期 基 金 总 赎 回 份 额 14,219,943.37 本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 - 本 报 告 期 期 末 基 金 份 额 总 额 424,788,914.82 7 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息 本 基 金 本 报 告 期 内 未 有 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息 8 备 查 文 件 目 录 8.1 备 查 文 件 目 录 ( 一 ) 中 国 证 监 会 批 准 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 募 集 的 文 件 ( 二 ) 关 于 申 请 募 集 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 之 法 律 意 见 书 ( 三 ) 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 托 管 协 议 ( 四 ) 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 ( 五 ) 新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 开 放 式 基 金 业 务 规 则 ( 六 ) 更 新 的 新 华 中 小 市 值 优 选 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说 明 书 ( 七 ) 基 金 管 理 人 业 务 资 格 批 件 营 业 执 照 和 公 司 章 程 ( 八 ) 基 金 托 管 人 业 务 资 格 批 件 及 营 业 执 照 8.2 存 放 地 点 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 住 所 8.3 查 阅 方 式 投 资 者 可 在 营 业 时 间 内 免 费 查 阅, 也 可 按 工 本 费 购 买 复 印 件, 或 通 过 本 基 金 管 理 人 网 站 查 阅 新 华 基 金 管 理 有 限 公 司 二 〇 一 三 年 一 月 二 十 二 日 11