公 司 代 码 :600116 公 司 简 称 : 三 峡 水 利 重 庆 三 峡 水 利 电 力 ( 集 团 ) 股 份 有 限 公 司 2014 年 年 度 报 告 摘 要 一 重 要 提 示 1.1 本 年 度 报 告 摘 要 来 自 年 度 报 告 全 文, 投 资 者 欲 了 解 详 细 内 容, 应 当 仔 细 阅 读 同 时 刊 载 于 上 海 证 券 交 易 所 网 站 等 中 国 证 监 会 指 定 网 站 上 的 年 度 报 告 全 文 1.2 公 司 简 介 公 司 股 票 简 况 股 票 种 类 股 票 上 市 交 易 所 股 票 简 称 股 票 代 码 变 更 前 股 票 简 称 A 股 上 海 证 券 交 易 所 三 峡 水 利 600116 联 系 人 和 联 系 方 式 董 事 会 秘 书 证 券 事 务 代 表 姓 名 陈 丽 娟 王 静 电 话 023-63801161 023-63801161 传 真 023-63801165 023-63801165 电 子 信 箱 sxsl600116@163.com sxsl600116@163.com 二 主 要 财 务 数 据 和 股 东 情 况 2.1 公 司 主 要 财 务 数 据 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 2014 年 末 2013 年 末 本 期 末 比 上 年 同 期 末 增 减 (%) 2012 年 末 总 资 产 3,607,061,576.06 3,523,464,910.37 2.37 3,161,229,937.81 归 属 于 上 市 公 1,152,960,873.57 1,119,423,386.47 3.00 1,068,727,210.41 司 股 东 的 净 资 产 2014 年 2013 年 本 期 比 上 年 同 期 2012 年
经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 增 减 (%) 356,614,165.11 338,450,695.67 5.37 196,351,243.96 营 业 收 入 1,297,834,574.08 1,369,113,279.98-5.21 945,242,588.83 归 属 于 上 市 公 142,038,790.78 104,202,816.06 36.31 82,201,232.98 司 股 东 的 净 利 润 归 属 于 上 市 公 110,340,574.85 80,768,925.80 36.61 63,922,170.43 司 股 东 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 的 净 利 润 加 权 平 均 净 资 12.91 9.52 增 加 3.39 个 百 分 7.91 产 收 益 率 (% ) 点 基 本 每 股 收 益 0.53 0.39 35.90 0.31 ( 元 / 股 ) 稀 释 每 股 收 益 ( 元 / 股 ) 0.53 0.39 35.90 0.31 2.2 截 止 报 告 期 末 的 股 东 总 数 前 十 名 股 东 前 十 名 流 通 股 东 ( 或 无 限 售 条 件 股 东 ) 持 股 情 况 表 单 位 : 股 截 止 报 告 期 末 股 东 总 数 ( 户 ) 39,288 年 度 报 告 披 露 日 前 第 五 个 交 易 日 末 的 股 东 总 数 ( 户 ) 38,851 前 10 名 股 东 持 股 情 况 股 东 名 称 持 有 有 限 股 东 性 持 股 比 持 股 质 押 或 冻 结 的 股 售 条 件 的 质 例 (%) 数 量 份 数 量 股 份 数 量 重 庆 中 节 能 实 业 有 限 责 任 国 家 13.82 36,982,000 0 无 0 公 司 水 利 部 综 合 开 发 管 理 中 心 国 家 12.24 32,736,000 0 无 0 新 华 水 力 发 电 有 限 公 司 国 有 法 7.48 20,000,000 0 无 0 人 新 华 水 利 控 股 集 团 公 司 国 有 法 2.62 7,000,000 0 无 0 人 长 江 水 利 水 电 开 发 总 公 司 国 有 法 2.07 5,531,241 0 无 0 ( 湖 北 ) 人 闫 立 辉 境 内 自 0.71 1,890,000 0 未 知 郑 双 惠 境 内 自 0.44 1,190,000 0 未 知 四 川 省 长 平 机 械 厂 境 内 非 国 有 法 0.41 1,100,000 0 未 知
人 中 国 银 行 - 华 夏 行 业 精 选 其 他 0.34 900,000 0 未 知 股 票 型 证 券 投 资 基 金 (LOF) 庄 清 雅 境 内 自 0.34 900,000 0 未 知 张 国 雄 境 内 自 0.34 900,000 0 未 知 上 述 股 东 关 联 关 系 或 一 致 行 动 的 说 明 (1) 综 管 中 心 系 重 庆 中 节 能 股 东 (2) 水 利 部 综 合 事 业 局 负 责 对 综 管 中 心 的 管 理 ; 新 华 控 股 为 水 利 部 综 合 事 业 局 的 全 资 子 公 司 ; 新 华 发 电 现 为 中 国 核 建 的 控 股 子 公 司 综 管 中 心 新 华 控 股 与 新 华 发 电 为 一 致 行 动 人 (3) 综 管 中 心 及 其 关 联 单 位 与 长 江 水 利 水 电 开 发 总 公 司 ( 湖 北 ) 同 系 水 利 部 直 属 企 事 业 单 位 (4) 除 上 述 情 况 外, 其 他 股 东 之 间 未 知 有 关 联 关 系 或 一 致 行 动 人 关 系 2.3 公 司 与 实 际 控 制 人 之 间 的 产 权 及 控 制 关 系 的 方 框 图
三 管 理 层 讨 论 与 分 析 3.1 董 事 会 关 于 公 司 报 告 期 内 经 营 情 况 的 讨 论 与 分 析 2014 年, 中 国 经 济 发 展 进 入 新 常 态, 呈 现 增 长 速 度 变 化 经 济 结 构 优 化 发 展 动 力 转 换 三 大 特 点 电 力 行 业 作 为 我 国 国 民 经 济 中 具 有 先 行 性 的 重 要 基 础 产 业, 与 国 民 经 济 的 关 系 极 为 密 切 随 着 经 济 增 速 趋 缓,2014 年, 全 社 会 用 电 量 累 计 55,233 亿 千 瓦 时, 同 比 增 长 3.8%, 增 幅 较 2013 年 减 少 3.69 个 百 分 点 ( 数 据 来 源 : 国 家 能 源 局 ), 增 长 速 度 持 续 放 缓 2014 年 是 公 司 发 展 历 程 中 具 有 重 要 意 义 的 一 年 这 一 年, 面 对 较 为 复 杂 的 宏 观 经 济 环 境 及 行 业 发 展 形 势, 公 司 董 事 会 在 全 体 股 东 及 有 关 各 方 的 大 力 支 持 下, 坚 持 打 造 资 源 能 源 型 企 业 的 战 略 目 标, 内 强 管 理, 经 营 利 润 再 创 历 史 新 高, 管 理 水 平 有 效 提 升 ; 外 促 发 展, 成 功 实 现 资 本 市 场 第 二 次 再 融 资, 并 在 项 目 研 发 农 网 改 造 政 策 争 取 等 方 面 取 得 较 大 突 破 2014 年, 公 司 全 面 完 成 了 股 东 大 会 确 定 的 任 务 目 标, 迈 上 了 快 速 发 展 的 新 台 阶 报 告 期 主 要 工 作 开 展 情 况 1 加 强 管 理, 经 营 业 绩 和 管 理 水 平 实 现 双 提 升 公 司 通 过 科 学 调 度 和 管 理, 全 年 实 现 自 发 水 电 上 网 电 量 5.25 亿 千 瓦 时, 同 比 增 加 0.63 亿 千 瓦 时, 增 幅 为 14%; 同 时, 进 一 步 有 效 降 低 电 力 业 务 成 本, 提 高 水 电 效 益, 全 年 实 现 电 力 业 务 利 润 同 比 大 幅 增 长 ; 结 合 电 网 运 行 实 际 及 供 区 电 力 需 求 增 长 预 测 情 况, 公 司 统 筹 规 划 电 网 建 设 加 强 电 源 项 目 管 理, 有 序 推 进 电 源 点 工 程 建 设 ; 强 化 集 团 化 管 理 的 执 行 监 督 和 考 核, 增 强 分 子 公 司 的 创 新 能 力 和 经 营 动 力, 实 现 了 多 数 单 位 超 额 完 成 2014 年 度 经 济 目 标 的 较 好 成 绩 ; 处 置 盘 活 存 量 资 产, 完 成 了 沱 口 电 厂 的 土 地 资 产 处 置 工 作, 顺 利 收 回 土 地 成 本 及 返 还 出 让 金 共 计 1.77 亿 元 2 优 化 布 局, 多 方 面 夯 实 公 司 快 速 发 展 基 础 公 司 完 成 2014 年 度 非 公 开 发 行 股 票 工 作, 顺 利 实 施 了 公 司 第 二 次 资 本 市 场 再 融 资, 募 集 资 金 8.6 亿 元, 为 公 司 快 速 发 展 提 供 了 有 力 的 资 金 保 障 ; 成 功 争 取 到 农 村 电 网 改 造 一 省 两 贷 政 策 支 持, 成 为 国 家 农 网 建 设 与 改 造 工 程 的 承 贷 主 体, 为 彻 底 解 决 农 网 问 题, 提 高 农 网 供 电 质 量 和 供 电 能 力 打 下 了 良 好 基 础 ; 为 保 障 公 司 可 持 续 发 展, 组 织 开 展 对 川 滇 黔 闽 等 水 资 源 丰 富 省 份 的 电 源 点 实 地 调 研 和 论 证 工 作, 积 极 进 行 项 目 的 研 发 和 储 备 ; 逐 步 完 善 适 应 公 司 发 展 的 人 才 培 养 和 激 励 机 制, 激 发 公 司 员 工 的 工 作 积 极 性 并 提 高 了 工 作 效 率 3 严 格 规 范 运 作, 公 司 治 理 水 平 进 一 步 提 高 通 过 加 强 对 各 项 新 规 则 的 学 习, 并 积 极 掌 握 第 一 手 资 料, 充 分 研 究 深 入 讨 论, 提 高 了 董 事 会 的 科 学 决 策 水 平 ; 深 入 进 行 公 司 内 部 控 制 体 系 建 设, 全 面 完 成 公 司 各 业 务 版 块 内 控 制 度 的 修 订 汇 编 工 作 并 系 统 开 展 培 训, 提 高 公 司 规 范 化 运 作 水 平 ; 有 效 开 展 信 息 披 露 和 投 资 者 关 系 管 理 工 作, 举 办 各 项 活 动, 拓 宽 投 资 者 交 流 渠 道 并 获 得 上 海 证 券 交 易 所 上 市 公 司 信 息 披 露 A 类 评 价 4 董 事 会 勤 勉 尽 责, 股 东 合 法 权 益 得 到 切 实 保 障 董 事 会 及 其 各 专 业 委 员 会 勤 勉 尽 责 董 事 会 前, 各 董 事 会 专 业 委 员 会 对 相 关 事 项 进 行 反 复 论 证, 充 分 发 挥 了 政 策 把 关 和 专 业 判 断 作 用 ; 董 事 会 上, 董 事 们 充 分 讨 论 民 主 决 策, 保 证 了 对 重 大 事 项 决 策 的 科 学 性 ; 完 善 了 信 息 收 集 沟 通 传 递 机 制, 维 护 了 信 息 披 露 的 公 平 性, 保 证 了 股 东 的 知 情 权 ; 公 司 还 通 过 持 续 透 明 稳 定 的 高 比 例 现 金 分 红, 切 实 保 障 了 广 大 投 资 者 的 利 益 报 告 期 总 体 经 营 情 况 2014 年, 公 司 完 成 上 网 电 量 17.28 亿 千 瓦 时, 比 上 年 同 期 16.87 亿 千 瓦 时 增 长 2.43%; 完 成 售 电 量 15.67 亿 千 瓦 时, 比 上 年 同 期 15.31 亿 千 瓦 时 增 长 2.35%; 实 现 营 业 收 入 12.98 亿 元, 比 上 年 同 期 13.69 亿 元 下 降 5.19% 营 业 总 成 本 12.25 亿 元, 比 上 年 同 期 13.03 亿 元 下 降 5.99%; 截 止 2014 年 12 月 31 日, 公 司 总 资 产 36.07 亿 元, 比 年 初 增 长 2.37%; 总 负 债 23.99 亿 元, 比 年 初 增 长 2.35%; 资 产 负 债 率 66.51%; 股 东 权 益 ( 归 属 于 母 公 司 )11.53 亿 元, 比 年 初 增 长 3% 实 现 净 利 润 1.42 亿 元, 同 比 增 长 36.31%, 创 历 史 最 好 水 平 3.2 2015 年 度 经 营 计 划 2015 年 度, 公 司 计 划 完 成 上 网 电 量 17.29 亿 千 瓦 时 售 电 量 15.69 亿 千 瓦 时 实 现 营 业 收 入 9.19 亿 元
3.3 核 心 竞 争 力 分 析 1 绿 色 能 源 优 势 水 电 是 当 今 世 界 各 国 普 遍 推 崇 和 鼓 励 发 展 的 洁 净 可 再 生 能 源, 是 国 际 能 源 机 构 倡 导 的 绿 色 电 力 中 重 要 的 组 成 部 分 公 司 自 发 电 及 在 建 电 源 项 目 均 是 绿 色 能 源 水 力 发 电 公 司 现 投 产 及 在 建 的 水 电 装 机 容 量 共 计 25 万 千 瓦 : 其 中, 投 产 的 水 力 发 电 厂 总 装 机 容 量 17 万 千 瓦, 在 建 的 巫 溪 两 会 沱 水 电 站 镇 泉 引 水 电 站 金 盆 水 电 站 等 电 站 总 装 机 容 量 达 7.8 万 千 瓦 在 全 社 会 面 临 较 大 的 节 能 环 保 压 力 环 境 下, 水 电 作 为 清 洁 能 源, 具 有 优 先 调 度 和 政 策 支 持 等 优 势, 受 经 济 周 期 影 响 相 对 较 小 2 独 特 的 发 供 电 一 体 经 营 模 式 公 司 拥 有 完 整 的 发 供 电 网 络, 是 已 上 市 公 司 中 少 数 拥 有 厂 网 合 一 电 力 企 业, 公 司 的 厂 网 一 体 化 保 证 了 对 区 域 电 力 供 应 的 市 场 优 势 公 司 所 属 水 电 站 发 电 量 直 接 上 公 司 电 网, 并 基 本 实 现 网 内 全 额 消 纳, 从 而 提 高 经 济 效 益 3 电 力 行 业 管 理 经 验 优 势 公 司 由 历 史 悠 久 的 地 方 电 力 企 业 改 制 而 成, 积 累 了 丰 富 的 发 供 电 经 营 和 管 理 经 验, 拥 有 一 批 经 验 丰 富 年 富 力 强 的 公 司 管 理 者 和 技 术 人 才, 保 证 了 公 司 电 力 经 营 管 理 和 业 务 拓 展 的 顺 利 推 进 公 司 设 立 以 来, 不 断 地 利 用 电 力 行 业 中 出 现 的 新 设 备 新 技 术, 提 高 劳 动 生 产 率 和 产 品 以 及 服 务 的 质 量, 形 成 了 良 好 的 运 营 机 制, 并 取 得 较 好 的 经 营 业 绩 4 规 范 高 效 的 公 司 治 理 公 司 一 直 严 格 按 照 公 司 法 证 券 法 上 市 公 司 治 理 准 则 和 中 国 证 监 会 上 海 证 券 交 易 所 的 有 关 法 律 法 规 的 要 求, 不 断 完 善 公 司 法 人 治 理, 规 范 公 司 运 作 特 别 是 公 司 按 照 监 管 部 门 的 相 关 要 求, 通 过 2007 年 至 2008 年 开 展 的 公 司 治 理 专 项 活 动, 及 2012 年 初 至 今 开 展 的 内 部 控 制 体 系 建 设, 完 善 了 股 东 大 会 董 事 会 监 事 会 经 营 层 议 事 规 则 等 一 系 列 管 理 制 度, 构 建 了 权 力 机 构 决 策 机 构 监 督 机 构 和 经 营 层 之 间 权 责 明 确 运 作 规 范 相 互 协 调 相 互 制 衡 的 管 理 机 制 并 有 效 运 行, 形 成 了 有 本 公 司 特 色 的 规 范 高 效 的 公 司 治 理, 并 有 力 推 动 着 公 司 商 业 合 作 业 务 拓 展 人 才 招 募 等 经 营 活 动 四 涉 及 财 务 报 告 的 相 关 事 项 4.1 与 上 年 度 财 务 报 告 相 比, 会 计 政 策 会 计 估 计 发 生 变 化 的, 公 司 应 当 说 明 情 况 原 因 及 其 影 响 财 政 部 于 2014 年 1 月 26 日 起 对 企 业 会 计 准 则 进 行 修 订, 相 继 修 订 和 发 布 了 企 业 会 计 准 则 第 2 号 - 长 期 股 权 投 资 企 业 会 计 准 则 第 9 号 - 职 工 薪 酬 企 业 会 计 准 则 第 30 号 - 财 务 报 表 列 报 企 业 会 计 准 则 第 33 号 - 合 并 财 务 报 表 企 业 会 计 准 则 第 39 号 - 公 允 价 值 计 量 企 业 会 计 准 则 第 40 号 - 合 营 安 排 和 企 业 会 计 准 则 第 41 号 - 在 其 他 主 体 中 权 益 的 披 露 七 项 具 体 的 会 计 准 则 ( 以 下 简 称 : 新 会 计 准 则 ), 并 自 2014 年 7 月 1 日 起 在 所 有 执 行 企 业 会 计 准 则 的 企 业 范 围 内 实 施 根 据 规 定, 公 司 已 于 2014 年 7 月 1 日 起 执 行 上 述 会 计 准 则, 重 新 拟 定 了 相 关 会 计 政 策, 并 采 用 追 溯 调 整 法 进 行 调 整 本 次 会 计 政 策 已 经 公 司 2014 年 10 月 28 日 第 七 届 董 事 会 第 十 五 次 会 议 审 议 通 过 ( 内 容 详 见 2014 年 10 月 30 日 上 海 证 券 交 易 所 网 站 中 国 证 券 报 上 海 证 券 报 证 券 时 报 证 券 日 报 执 行 新 会 计 准 则 对 本 公 司 的 具 体 影 响 : 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 受 重 要 影 响 的 报 表 项 目 影 响 金 额 备 注
2013 年 12 月 31 日 资 产 负 债 表 项 目 可 供 出 售 金 融 资 产 106,240,000.00 长 期 股 权 投 资 -106,240,000.00 [ 注 1] 递 延 收 益 127,874,583.34 其 他 非 流 动 负 债 -124,990,315.26 其 他 流 动 负 债 -2,884,268.08 [ 注 2] 固 定 资 产 清 理 -79,111,317.65 划 分 为 持 有 待 售 的 资 产 79,111,317.65 2014 年 1 月 1 日 资 产 负 债 表 项 目 长 期 应 付 职 工 薪 酬 78,205,205.03 在 建 工 程 451,154.40 盈 余 公 积 -226,439.17 [ 注 3] 未 分 配 利 润 -76,763,915.15 少 数 股 东 权 益 -763,696.31 [ 注 1] 公 司 按 照 修 订 后 的 企 业 会 计 准 则 第 2 号 长 期 股 权 投 资, 对 持 有 的 不 具 有 控 制 共 同 控 制 或 重 大 影 响, 并 且 在 活 跃 市 场 中 没 有 报 价 公 允 价 值 不 能 可 靠 计 量 的 权 益 性 投 资 作 为 可 供 出 售 金 融 资 产 进 行 核 算 [ 注 2] 公 司 按 照 修 订 后 的 企 业 准 则 第 30 号 财 务 报 表 列 报, 将 原 列 报 其 他 流 动 负 债 其 他 非 流 动 负 债 项 目 列 至 递 延 收 益 ; 将 原 列 报 固 定 资 产 清 理 项 目 列 至 划 分 为 持 有 待 售 的 资 产 [ 注 3] 公 司 按 照 修 订 后 的 企 业 会 计 准 则 第 9 号 职 工 薪 酬, 将 职 工 享 有 的 设 定 受 益 计 划 由 原 来 在 约 定 发 放 的 期 间 计 量 和 确 认 改 为 在 职 工 提 供 服 务 的 期 间 计 量 和 确 认 ; 公 司 根 据 工 龄 等 按 照 每 人 年 固 定 发 放 标 准 及 5.74% 的 折 现 率, 参 照 中 国 统 计 年 鉴 2013 推 断 中 国 人 均 寿 命 为 75 岁 将 该 部 分 设 定 受 益 义 务 折 现 4.2 与 上 年 度 财 务 报 告 相 比, 对 财 务 报 表 合 并 范 围 发 生 变 化 的, 公 司 应 当 作 出 具 体 说 明 与 上 年 度 财 务 报 告 相 比, 本 年 度 公 司 新 增 一 家 合 并 单 位 原 因 系 : 根 据 本 公 司 全 资 子 公 司 重 庆 三 峡 水 利 发 电 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 : 发 电 有 限 公 司 ) 与 重 庆 市 万 州 区 恒 丰 水 电 设 备 工 程 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 : 恒 丰 有 限 公 司 )7 名 自 股 东 于 2014 年 3 月 签 订 的 股 权 转 让 协 议, 发 电 有 限 公 司 以 177.89 万 元 收 购 其 7 名 自 股 东 100% 股 权, 并 办 理 了 股 权 变 更 工 商 登 记 手 续 及 相 应 的 财 产 权 交 接 手 续, 故 本 公 司 自 2014 年 3 月 起 将 其 纳 入 合 并 财 务 报 表 范 围 重 庆 三 峡 水 利 电 力 ( 集 团 ) 股 份 有 限 公 司 董 事 长 : 叶 建 桥 2015 年 4 月 18 日