2017 第十四期 研究部 山证国际证券有限公司 2017/3/6
一 全球主要资产类别涨跌幅排行榜 a) 全球主要股票指数 全球主要股指一周收益率 (%) 沪深 300 指数 台湾证交所加权股价指数 富时 100 指数 标普 / 澳证 200 指数 韩国 KOSPI 指数 香港恒生指数 日经 225 指数 欧元区斯托克 50 价格指数 标准普尔 500 指数 -2-1 0 1 2 3 4 截止 2017 年 3 月 5 日, 全球指数一周表现中欧元区斯托克 50 价格指数涨幅第 一, 达 3%; 富时 100 指数涨幅第二, 为 1.8%; 上周香港恒生指数跌幅最大, 为 1. 72% 全球主要股指年至今收益率 (%) 沪深 300 指数台湾证交所加权股价指数富时 100 指数标普 / 澳证 200 指数韩国 KOSPI 指数香港恒生指数日经 225 指数欧元区斯托克 50 价格指数标准普尔 500 指数 0 1 2 3 4 5 6 7 8 今年至今, 全球主要股指累计收益均为正, 其中表现最为突出的股指为 ; 香港恒生指数, 涨幅高达 7.06%, 位列第一 ; 标普 500 指数为 6.44%, 台湾证交所加权股价指数为 4.27%, 分别排在第二 第三 ; 沪深 300 指数累计涨幅为 3.56% -1-
b) 全球主要货币 全球主要货币一周收益率 (%) 中国境外人民币即期汇率瑞士法郎即期加拿大元即期新西兰元即期澳大利亚元即期英镑即期日元即期欧元即期美元指数即期汇率 -3.0000-2.0000-1.0000 0.0000 1.0000 2.0000 3.0000 截止 2017 年 3 月 5 日, 全球主要货币一周表现, 除新西兰元 英镑及澳元外, 其余主要货币均上涨 ; 加拿大元涨幅为 2.16%, 排第一位 ; 日元和人民币涨幅分别为 1.68% 和 0.61% 上周新西兰元跌 2.48%, 跌幅最大 ; 英镑及澳元分别跌了 1.37% 及 1.04% 全球主要货币年至今收益率 (%) 中国境外人民币即期汇率 瑞士法郎即期 加拿大元即期 新西兰元即期 澳大利亚元即期 英镑即期 日元即期 欧元即期 美元指数即期汇率 -3.0000-2.0000-1.0000 0.0000 1.0000 2.0000 3.0000 4.0000 5.0000 6.0000 年至今累计收益率中, 澳大利亚元 新西兰元及欧元涨幅位列前三, 分别为 5.38%, 1.4% 及 1% 其余主要货币均为下跌, 其中, 日元和人民币跌幅最大, 分别为 2.56% 及 1.15% -2-
c) 全球主要固定收益类指数 全球主要固定收益类指数一周收益率 (%) 标普杠杆贷款 100 指数总回报 ICE 短期美国国债指数巴克莱美国 1-5 年企业债券指数巴克莱美国 1-5 年国债 / 信用指数巴克莱美国通胀挂钩国债指数标普美国优先股指数 ICE 1-3 年期美国国债指数摩根大通美元新兴市场债券指数 ICE 7-10 年期美国国债指数巴克莱核心美国综合债券巴克莱高收益债券指数 iboxx 美元投资级公司债 iboxx 美元高收益公司债 ICE 20 年期以上美国国债指数 -2.5-2 -1.5-1 -0.5 0 0.5 截止 2017 年 3 月 5 日, 上周固定收益类指数基本为负收益, 而上涨的三位分别 为巴克莱高收益债券指数 0.35%, 标普杠杆贷款 100 指数总回报 0.3% 及 iboxx 美 元高收益公司债 0.29%, 跌幅最大三名分别为 ICE20 年期以上美国国债指数 2.24%, ICE 7-10 年期美国国债指数 1.38% 和巴克莱美国通胀挂钩国债指数 0.98%. 全球主要固定收益类指数年至今收益率 (%) 标普杠杆贷款 100 指数总回报 ICE 短期美国国债指数巴克莱美国 1-5 年企业债券指数巴克莱美国 1-5 年国债 / 信用指数巴克莱美国通胀挂钩国债指数标普美国优先股指数 ICE 1-3 年期美国国债指数摩根大通美元新兴市场债券指数 ICE 7-10 年期美国国债指数巴克莱核心美国综合债券巴克莱高收益债券指数 iboxx 美元投资级公司债 iboxx 美元高收益公司债 ICE 20 年期以上美国国债指数 -0.5 0 0.5 1 1.5 2 2.5 3 3.5 4 4.5 5-3-
全球主要固收类指数年至今累计收益率均为正回报, 其中涨幅最大的前两名为标 普美国优先股指数及摩根大通美元新兴市场债券指数, 分别为 4.32% 及 3.31%; 巴克莱高收益债券指数及 iboxx 美元高收益公司债涨幅为 2.86% 及 2.72% d) 全球主要商品指数 截止 2017 年 3 月 5 日, 上周全球主要商品中农产品上涨 ; 其中玉米涨幅第一, 为 2.7%, 棉花涨幅第二, 为 1.85%; 而天然气上周回升 1.44%; 能源与贵金属贴 服最大, 其中汽油跌幅高达 4.8% 全球主要商品指数一周收益率 (%) CBOT 棉花 CBOT 糖 CBOT 咖啡 CBOT 大豆 CBOT 小麦 CBOT 玉米 LME 3 个月铜 LME 3 个月铝现货钯现货铂现货银现货金 NYMEX 天然气 ICE 柴油 NYMEX 取暖油 NYMEX 汽油 ICE 布伦特原油期货 NYMEX WTI 原油期货 -6-5 -4-3 -2-1 0 1 2 3 4-4-
全球主要商品指数年至今收益率 (%) CBOT 棉花 CBOT 糖 CBOT 咖啡 CBOT 大豆 CBOT 小麦 CBOT 玉米 LME 3 个月铜 LME 3 个月铝现货钯现货铂现货银现货金 NYMEX 天然气 ICE 柴油 NYMEX 取暖油 NYMEX 汽油 ICE 布伦特原油期货 NYMEX WTI 原油期货 -25-20 -15-10 -5 0 5 10 15 20 年至全球主要商品今累计收益率, 农产品及金属均表现上涨, 其中钯金和银涨幅 最大, 分别为 13.82% 及 12.85% 能源年至今下跌, 跌幅最大为天然气, 累计跌 幅高达 20.72% 二 全球 ETF 资金流向 a) 按资金净流入排列 -5-
上周全球 ETF 资金流入美国, 日本和欧元区 ; 中国 澳大利亚和欧洲地区为 ETF 资金流出的地区 -6-
今年至今, 全球 ETF 资金按净流入金额排名最高三个国家分别为美国 (774.67 亿 美元 ), 日本 (185.94 亿美元 ) 和加拿大 (20.35 亿美元 ); 净流出金额最多为中 国 (-17.93 亿美元 ) 韩国 (-9.33 亿美元 ) 及香港 (-8.71 亿美元 ) b) 按国家分类 上周, 美洲 欧洲持续保持 ETF 资金净流入, 而亚太地区 ETF 资金净流出 7.55 亿美元 -7-
今年至今,ETF 资金年至今净流入按地域划分, 美洲为净流入 803.99 亿美元, 主 要贡献仍为美国 ; 欧洲为净流入 38.5 亿美元 ; 亚太区域为净流入 168.45 亿美元, 主要贡献为日本 185.94 亿美元 ; 非洲及中东地区亦有 1 亿美元的净流入 c) 按资产分类 -8-
上周,ETF 资金流向从资产类别分析, 资金流入股票类 ETF 有 174.39 亿美元, 且 大部分流入大盘股 ; 债券类 ETF 资金亦为净流入, 金额为 35.62 亿美元, 其中流 入投资级 B 或更高的有 24.73 亿美元 -9-
今年至今, 权益类资产仍最受 ETF 资金追捧, 累计有 1002.84 亿美元的净流入, 其中大部分资金流入大型股类 ETF 债券仍然录得净流入 343.13 亿美元, 其中评级为投资级别 B 或更高的占比最高 资金流入商品 ETF 累计 53.15 亿美元, 其中贵金属占 41.38 亿美元 货币型 ETF 资金流出累计 1.58 亿美元 三 ETF 资金流情况 在交易最活跃的前 1000 只 ETF 中, 按其跟踪指数类型分类, 分别选出资金流入 额最大的前十名, 具体年至今资金流入额 ( 单位 : 百万美元 ) 及排名如下 : a) 年至今权益类 ETF 资金流入前十名 b) 年至今固定收益类 ETF 资金流入前十名 -10-
c) 年至今商品类 ETF 资金流入前十名 d) 年至今混合配置类 ETF 资金流入前十名 e) 年至今另类 ETF 中资金流入为正的 ETF -11-
f) 年至今其他类 ETF 中资金流入为正的 ETF -12-
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