嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 2008 年 第 四 季 度 报 告 2008 年 12 月 31 日 基 金 管 理 人 : 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 : 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 送 出 日 期 :2009 年 1 月 23 日
嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 2008 年 第 四 季 度 报 告 1 重 要 提 示 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 责 任 基 金 托 管 人 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定, 于 2009 年 1 月 21 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代 表 其 未 来 表 现 投 资 有 风 险, 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 本 报 告 期 为 2008 年 10 月 1 日 起 至 2008 年 12 月 31 日 止, 本 报 告 期 中 的 财 务 资 料 未 经 审 计 2 基 金 产 品 概 况 (1) 基 金 简 称 嘉 实 300 (2) 基 金 代 码 160706 (3) 基 金 运 作 方 式 上 市 契 约 型 开 放 式 (4) 基 金 合 同 生 效 日 2005 年 8 月 29 日 (5) 报 告 期 末 基 金 份 额 总 额 38,622,276,495.03 份 (6) 投 资 目 标 本 基 金 进 行 被 动 式 指 数 化 投 资, 通 过 严 格 的 投 资 纪 律 约 束 和 数 量 化 的 风 险 管 理 手 段, 力 争 控 制 本 基 金 的 净 值 增 长 率 与 业 绩 衡 量 基 准 之 间 的 日 平 均 跟 踪 误 差 小 于 0.3%, 以 实 现 对 沪 深 300 指 数 的 有 效 跟 踪, 谋 求 通 过 中 国 证 券 市 场 来 分 享 中 国 经 济 持 续 稳 定 快 速 发 展 的 成 果 (7) 投 资 策 略 本 基 金 为 被 动 式 指 数 基 金, 原 则 上 采 用 指 数 复 制 法, 按 照 成 份 股 在 沪 深 300 指 数 中 的 基 准 权 重 构 建 指 数 化 投 资 组 合 (8) 业 绩 比 较 基 准 沪 深 300 指 数 增 长 率 95%+ 银 行 同 业 存 款 收 益 率 5% 1
(9) 风 险 收 益 特 征 本 基 金 运 用 指 数 复 制 法 进 行 被 动 式 指 数 化 投 资, 力 争 控 制 本 基 金 净 值 增 长 率 与 业 绩 衡 量 基 准 之 间 的 日 平 均 跟 踪 误 差 小 于 0.3% (10) 基 金 管 理 人 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 (11) 基 金 托 管 人 中 国 银 行 股 份 有 限 公 司 3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主 要 财 务 指 标 单 位 : 元 序 号 主 要 财 务 指 标 报 告 期 (2008 年 10 月 1 日 至 2008 年 12 月 31 日 ) 1 本 期 已 实 现 收 益 -3,033,574,916.91 2 本 期 利 润 -4,078,855,331.06 3 加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利 润 -0.1065 4 期 末 基 金 资 产 净 值 18,256,456,339.14 5 期 末 基 金 份 额 净 值 0.473 注 :(1) 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 投 资 收 益 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额, 本 期 利 润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 ;(2) 所 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用, 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 3.2 基 金 净 值 表 现 3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 阶 段 净 值 增 长 率 1 净 值 增 长 率 标 准 差 2 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 3 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 标 准 差 4 1-3 2-4 过 去 三 个 月 -18.02% 3.00% -18.00% 2.89% -0.02% 0.11% 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 460% 400% 340% 280% 220% 160% 100% 40% -20% -80% 2005-08-29 2005-11-14 嘉 实 沪 深 300 业 绩 基 准 2006-1-24 2006-4-13 2006-6-29 2006-9-7 2006-11-22 2007-2-2 2007-4-19 2007-7-4 2007-9-12 2007-11-26 2008-2-4 2008-4-22 2008-7-4 2008-9-12 2008-11-26 图 : 嘉 实 300 基 金 累 计 份 额 净 值 增 长 率 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 历 史 走 势 对 比 图 (2005 年 8 月 29 日 至 2008 年 12 月 31 日 ) 2
注 : 按 基 金 合 同 约 定, 本 基 金 自 基 金 合 同 生 效 起 3 个 月 内 为 建 仓 期 报 告 期 内 本 基 金 的 各 项 投 资 比 例 符 合 基 金 合 同 第 十 七 条 (( 二 ) 投 资 范 围 和 ( 七 ) 投 资 禁 止 行 为 与 限 制 ) 的 规 定 : (1) 基 金 财 产 参 与 股 票 发 行 申 购, 所 申 报 的 金 额 不 得 超 过 本 基 金 的 总 资 产, 所 申 报 的 股 票 数 量 不 得 超 过 拟 发 行 股 票 公 司 本 次 发 行 股 票 的 总 量 ; (2) 原 则 上 将 不 低 于 90% 的 基 金 资 产 净 值 投 资 于 沪 深 300 指 数 成 份 股 和 备 选 成 份 股, 其 中 备 选 成 份 股 投 资 比 例 不 高 于 15%, 现 金 或 者 到 期 日 在 一 年 以 内 的 政 府 债 券 不 低 于 基 金 资 产 净 值 5% (3) 法 律 法 规 或 监 管 部 门 对 上 述 比 例 限 制 另 有 规 定 的, 从 其 规 定 由 于 基 金 规 模 或 市 场 的 变 化 导 致 的 投 资 组 合 超 过 上 述 约 定 的 比 例 不 在 限 制 之 内, 但 应 在 10 个 交 易 日 内 进 行 调 整, 并 符 合 相 应 的 规 定 4 管 理 人 报 告 杨 宇 姓 名 4.1 基 金 经 理 简 介 职 务 本 基 金 基 金 经 理 公 司 结 构 产 品 投 资 部 总 监 任 本 基 金 的 基 金 经 理 期 限 任 职 日 期 2005 年 8 月 29 日 4.2 报 告 期 内 基 金 运 作 的 遵 规 守 信 情 况 说 明 证 券 从 离 任 日 期 业 年 限 说 明 - 10 年 曾 先 后 担 任 平 安 保 险 投 资 管 理 中 心 基 金 交 易 室 主 任 及 天 同 基 金 管 理 有 限 公 司 投 资 部 总 经 理 万 家 ( 天 同 )180 基 金 经 理 2004 年 7 月 加 入 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 南 开 大 学 经 济 学 硕 士, 具 有 基 金 从 业 资 格 在 报 告 期 内, 本 基 金 管 理 人 严 格 遵 循 了 证 券 法 证 券 投 资 基 金 法 及 其 各 项 配 套 法 规 嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 和 其 他 相 关 法 律 法 规 的 规 定, 本 着 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 在 严 格 控 制 风 险 的 基 础 上, 为 基 金 份 额 持 有 人 谋 求 最 大 利 益 本 基 金 运 作 管 理 符 合 有 关 法 律 法 规 和 基 金 合 同 的 规 定 和 约 定, 无 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行 为 4.3 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 报 告 期 内, 本 基 金 管 理 人 严 格 执 行 证 监 会 证 券 投 资 基 金 管 理 公 司 公 平 交 易 制 度 指 导 意 见 和 公 司 内 部 公 平 交 易 制 度, 通 过 IT 系 统 和 人 工 监 控 等 方 式 进 行 日 常 监 控, 公 平 对 待 旗 下 管 理 的 所 有 基 金 和 组 合 4.3.2 本 投 资 组 合 与 其 他 投 资 风 格 相 似 的 投 资 组 合 之 间 的 业 绩 比 较 本 基 金 与 其 他 投 资 组 合 的 投 资 风 格 不 同, 未 与 其 他 投 资 组 合 进 行 业 绩 比 较 3
4.3.3 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 嘉 实 沪 深 300 指 数 基 金 2008 年 第 四 季 度 报 告 报 告 期 内, 本 基 金 无 发 生 异 常 交 易 行 为 4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 说 明 4.4.1 行 情 回 顾 及 运 作 分 析 报 告 期 内, 本 基 金 日 均 跟 踪 误 差 为 0.12%, 年 度 化 拟 合 偏 离 度 为 1.87%, 符 合 基 金 合 同 约 定 的 日 均 跟 踪 误 差 不 超 过 0.3% 的 限 制 报 告 期 内, 本 基 金 的 跟 踪 误 差 明 显 放 大, 停 牌 股 票 估 值 方 法 的 变 更 成 为 影 响 基 金 跟 踪 误 差 的 主 要 因 素, 由 于 基 金 对 长 期 停 牌 股 票 采 用 了 指 数 收 益 法 进 行 估 值, 而 沪 深 300 指 数 仍 按 照 停 牌 前 的 价 格 计 算, 这 是 跟 踪 误 差 的 主 要 来 源 随 着 停 牌 股 票 复 牌, 该 因 素 带 来 的 跟 踪 误 差 将 会 消 失 4.4.2 本 基 金 业 绩 表 现 截 至 本 报 告 期 末 本 基 金 份 额 净 值 为 0.473 元 ; 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 为 -18.02%, 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 为 -18.00% 4.4.3 市 场 展 望 和 投 资 策 略 作 为 指 数 基 金, 本 基 金 将 继 续 秉 承 指 数 化 被 动 投 资 策 略, 积 极 应 对 成 份 股 调 整 基 金 申 购 赎 回 等 因 素 对 指 数 跟 踪 效 果 带 来 的 冲 击, 进 一 步 降 低 基 金 的 跟 踪 误 差 5 投 资 组 合 报 告 5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 序 号 项 目 金 额 ( 元 ) 占 基 金 总 资 产 的 比 例 1 权 益 投 资 16,700,482,570.26 90.36% 其 中 : 股 票 16,700,482,570.26 90.36% 2 固 定 收 益 投 资 626,525,000.00 3.39% 其 中 : 债 券 626,525,000.00 3.39% 资 产 支 持 证 券 - - 3 金 融 衍 生 品 投 资 - - 4 买 入 返 售 金 融 资 产 - - 其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 产 - - 5 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 1,122,534,130.30 6.07% 6 其 他 资 产 32,141,381.98 0.17% 合 计 18,481,683,082.54 100.00% 5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 行 业 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 A 农 林 牧 渔 业 100,078,109.57 0.55% B 采 掘 业 1,710,009,318.57 9.37% C 制 造 业 4,697,499,085.97 25.73% 4
C0 食 品 饮 料 801,590,014.36 4.39% C1 纺 织 服 装 皮 毛 99,366,164.65 0.54% C2 木 材 家 具 10,879,946.22 0.06% C3 造 纸 印 刷 56,835,026.87 0.31% C4 石 油 化 学 塑 胶 塑 料 496,245,728.86 2.72% C5 电 子 90,334,916.22 0.49% C6 金 属 非 金 属 1,533,056,917.57 8.40% C7 机 械 设 备 仪 表 1,185,760,287.56 6.50% C8 医 药 生 物 制 品 352,244,394.08 1.93% C99 其 他 制 造 业 71,185,689.58 0.39% D 电 力 煤 气 及 水 的 生 产 和 供 应 业 829,758,158.07 4.55% E 建 筑 业 480,318,318.50 2.63% F 交 通 运 输 仓 储 业 1,098,748,803.16 6.02% G 信 息 技 术 业 587,585,964.13 3.22% H 批 发 和 零 售 贸 易 562,756,700.62 3.08% I 金 融 保 险 业 4,937,122,971.14 27.04% J 房 地 产 业 995,457,190.65 5.45% K 社 会 服 务 业 247,818,336.09 1.36% L 传 播 与 文 化 产 业 66,561,353.00 0.36% M 综 合 类 386,768,260.79 2.12% 合 计 16,700,482,570.26 91.48% 5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 序 号 股 票 代 码 股 票 简 称 数 量 ( 股 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 1 600036 招 商 银 行 63,220,388 768,759,918.08 4.21% 2 600030 中 信 证 券 29,291,032 526,359,845.04 2.88% 3 601318 中 国 平 安 18,504,043 492,022,503.37 2.70% 4 600016 民 生 银 行 118,790,635 483,477,884.45 2.65% 5 000002 万 科 A 61,091,314 394,038,975.30 2.16% 6 601088 中 国 神 华 21,185,007 371,585,022.78 2.04% 7 600000 浦 发 银 行 25,270,318 334,831,713.50 1.83% 8 601398 工 商 银 行 94,348,334 333,993,102.36 1.83% 9 601166 兴 业 银 行 22,474,219 328,123,597.40 1.80% 10 601328 交 通 银 行 67,999,129 322,315,871.46 1.77% 5.4 报 告 期 末 按 券 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 序 号 债 券 品 种 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 1 国 家 债 券 - - 2 央 行 票 据 626,525,000.00 3.43% 3 金 融 债 券 - - 其 中 : 政 策 性 金 融 债 - - 4 企 业 债 券 - - 5 企 业 短 期 融 资 券 - - 6 可 转 换 债 券 - - 5
7 资 产 支 持 证 券 - - 8 其 他 - - 合 计 626,525,000.00 3.43% 5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 序 号 债 券 代 码 债 券 简 称 数 量 ( 张 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 1 0801016 08 央 行 票 据 16 4,000,000 385,880,000.00 2.11% 2 0801001 08 央 行 票 据 01 2,000,000 192,260,000.00 1.05% 3 0801034 08 央 行 票 据 34 500,000 48,385,000.00 0.27% 5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 资 产 支 持 证 券 5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 权 证 5.8 投 资 组 合 报 告 附 注 5.8.1 报 告 期 内 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 未 被 监 管 部 门 立 案 调 查, 在 本 报 告 编 制 日 前 一 年 内 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体 未 受 到 公 开 谴 责 处 罚 5.8.2 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中, 没 有 超 出 基 金 合 同 规 定 的 备 选 股 票 库 之 外 的 股 票 5.8.3 报 告 期 末 其 他 资 产 构 成 序 号 项 目 金 额 ( 元 ) 1 存 出 保 证 金 2,185,215.48 2 应 收 证 券 清 算 款 - 3 应 收 股 利 - 4 应 收 利 息 23,048,255.73 5 应 收 申 购 款 6,907,910.77 6 其 他 应 收 款 - 7 待 摊 费 用 - 8 其 他 - 合 计 32,141,381.98 5.8.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 报 告 期 末, 本 基 金 未 持 有 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 5.8.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 报 告 期 末, 本 基 金 前 十 名 股 票 中 不 存 在 流 通 受 限 情 况 6 开 放 式 基 金 份 额 变 动 单 位 : 份 报 告 期 期 初 基 金 份 额 总 额 39,140,010,889.94 报 告 期 间 基 金 总 申 购 份 额 4,540,076,035.83 报 告 期 间 基 金 总 赎 回 份 额 5,057,810,430.74 6
报 告 期 期 间 基 金 拆 分 变 动 份 额 - 报 告 期 期 末 基 金 份 额 总 额 38,622,276,495.03 嘉 实 沪 深 300 指 数 基 金 2008 年 第 四 季 度 报 告 7 备 查 文 件 目 录 7.1 备 查 文 件 目 录 (1) 中 国 证 监 会 批 准 嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 募 集 的 文 件 ; (2) 嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 ; (3) 嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 招 募 说 明 书 ; (4) 嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 基 金 托 管 协 议 ; (5) 基 金 管 理 人 业 务 资 格 批 件 营 业 执 照 ; (6) 报 告 期 内 嘉 实 沪 深 300 指 数 证 券 投 资 基 金 公 告 的 各 项 原 稿 7.2 存 放 地 点 北 京 市 建 国 门 北 大 街 8 号 华 润 大 厦 8 层 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 7.3 查 阅 方 式 (1) 书 面 查 询 : 查 阅 时 间 为 每 工 作 日 8:30-11:30,13:00-17:30 投 资 者 可 免 费 查 阅, 也 可 按 工 本 费 购 买 复 印 件 (2) 网 站 查 询 : 基 金 管 理 人 网 址 :http://www.jsfund.cn 投 资 者 对 本 报 告 如 有 疑 问, 可 咨 询 本 基 金 管 理 人 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司, 咨 询 电 话 400-600-8800, 或 发 电 子 邮 件,E-mail:service@jsfund.cn 嘉 实 基 金 管 理 有 限 公 司 2009 年 1 月 23 日 7