1 重 要 提 示 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 责 任 基 金 托 管 人 交 通

光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 2016 年 第 1 季 度 报 告 2016 年 3 月 31 日 基 金 管 理 人 : 光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 : 交 通 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 送 出 日 期 : 二 〇 一 六 年 四 月 二 十 二 日 1

1 重 要 提 示 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 责 任 基 金 托 管 人 交 通 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定, 于 2016 年 4 月 21 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代 表 其 未 来 表 现 投 资 有 风 险, 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 本 报 告 中 财 务 资 料 未 经 审 计 本 报 告 期 自 2016 年 1 月 1 日 起 至 3 月 31 日 止 2 基 金 产 品 概 况 基 金 简 称 光 大 保 德 信 国 企 改 革 股 票 基 金 主 代 码 1047 交 易 代 码 1047 基 金 运 作 方 式 基 金 合 同 生 效 日 报 告 期 末 基 金 份 额 总 额 契 约 型 开 放 式 2015 年 3 月 25 日 1,957,475,250.92 份 本 基 金 将 精 选 受 益 于 国 企 制 度 改 革 的 相 关 证 券, 在 有 效 控 投 资 目 标 制 风 险 前 提 下, 力 求 超 越 业 绩 比 较 基 准 的 投 资 回 报, 争 取 实 现 基 金 资 产 的 长 期 稳 健 增 值 1 资 产 配 置 策 略 投 资 策 略 本 基 金 将 通 过 对 宏 观 经 济 基 本 面 及 证 券 市 场 双 层 面 的 数 据 进 行 研 究, 并 通 过 定 性 定 量 分 析 风 险 测 算 及 组 合 优 化, 最 终 形 成 大 类 资 产 配 置 决 策 在 确 立 上 述 宏 观 经 济 指 标 和 2

证 券 市 场 指 标 对 各 类 资 产 预 期 收 益 率 的 影 响 模 式 后, 再 结 合 对 上 述 宏 观 指 标 的 分 析 预 测, 最 终 确 定 各 大 类 资 产 的 配 置 比 例 2 股 票 投 资 策 略 本 基 金 认 为 当 前 受 益 于 国 企 改 革 的 上 市 公 司 股 票 涉 及 多 个 行 业, 本 基 金 将 通 过 自 下 而 上 研 究 入 库 的 方 式, 对 各 个 行 业 中 受 益 于 国 企 改 革 主 题 的 上 市 公 司 进 行 深 入 研 究, 并 将 这 些 股 票 组 成 本 基 金 的 核 心 股 票 库 对 国 企 改 革 主 题 的 上 市 公 司 界 定 如 下 : I 受 益 于 制 度 改 革 的 国 有 企 业, 包 括 通 过 国 资 监 管 体 制 改 革 产 权 制 度 改 革 ( 如 兼 并 重 组 整 合 上 市 混 合 所 有 制 改 革 等 ) 以 及 国 企 管 理 制 度 改 革 ( 如 经 营 机 制 激 励 机 制 改 革 等 ) 等 多 种 方 式, 提 高 运 营 效 率 和 竞 争 力 的 国 有 上 市 公 司 ; II 通 过 国 企 改 革, 一 些 行 业 的 垄 断 格 局 被 打 破, 因 此 激 发 出 更 多 活 力 的 部 分 民 营 上 市 公 司 未 来 若 出 现 其 他 受 益 于 国 企 改 革 进 程 的 上 市 公 司, 本 基 金 也 应 在 深 入 研 究 的 基 础 上, 将 其 列 入 核 心 股 票 库 本 基 金 将 在 核 心 股 票 库 的 基 础 上, 以 定 性 和 定 量 相 结 合 的 方 式 从 价 值 和 成 长 等 因 素 对 个 股 进 行 选 择, 精 选 估 值 合 理 且 成 长 性 良 好 的 上 市 公 司 进 行 投 资 3 固 定 收 益 类 品 种 投 资 策 略 本 基 金 固 定 收 益 类 资 产 的 投 资 将 在 限 定 的 投 资 范 围 内, 根 据 国 家 货 币 政 策 和 财 政 政 策 实 施 情 况 市 场 收 益 率 曲 线 变 动 情 况 市 场 流 动 性 情 况 来 预 测 债 券 市 场 整 体 利 率 趋 势, 在 严 格 控 制 风 险 的 前 提 下, 构 建 和 调 整 债 券 投 资 组 合 4 股 指 期 货 投 资 策 略 本 基 金 将 在 风 险 可 控 的 前 提 下, 以 套 期 保 值 为 目 的, 根 据 对 现 货 和 期 货 市 场 的 分 析, 充 分 考 虑 股 指 期 货 的 风 险 收 益 3

特 征, 通 过 多 头 或 空 头 的 套 期 保 值 策 略, 以 改 善 投 资 组 合 的 投 资 效 果, 实 现 股 票 组 合 的 超 额 收 益 5 中 小 企 业 私 募 债 本 基 金 认 为, 投 资 该 类 债 券 的 核 心 要 点 是 对 个 券 信 用 资 质 进 行 详 尽 的 分 析, 并 综 合 考 虑 发 行 人 的 企 业 性 质 所 处 行 业 资 产 负 债 状 况 盈 利 能 力 现 金 流 经 营 稳 定 性 等 关 键 因 素, 确 定 最 终 的 投 资 决 策 6 权 证 及 其 他 品 种 投 资 策 略 本 基 金 在 权 证 投 资 中 主 要 考 虑 运 用 的 策 略 有 : 价 值 挖 掘 策 略 杠 杆 策 略 双 向 权 证 策 略 获 利 保 护 策 略 和 套 利 策 略 等 同 时, 法 律 法 规 或 监 管 机 构 以 后 允 许 基 金 投 资 的 其 他 品 种, 本 基 金 若 认 为 有 助 于 基 金 进 行 风 险 管 理 和 组 合 优 化 的, 可 依 据 法 律 法 规 的 规 定 履 行 适 当 程 序 后, 运 用 金 融 衍 生 产 品 进 行 投 资 风 险 管 理 业 绩 比 较 基 准 中 证 国 有 企 业 改 革 指 数 80% + 中 证 全 债 指 数 20% 本 基 金 为 股 票 型 基 金, 属 于 证 券 投 资 基 金 中 的 风 险 较 高 的 风 险 收 益 特 征 品 种, 其 预 期 收 益 和 风 险 高 于 混 合 型 基 金 债 券 型 基 金 及 货 币 市 场 基 金 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 交 通 银 行 股 份 有 限 公 司 3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主 要 财 务 指 标 单 位 : 人 民 币 元 主 要 财 务 指 标 报 告 期 (2016 年 1 月 1 日 -2016 年 3 月 31 日 ) 1. 本 期 已 实 现 收 益 -296,579,549.19 4

2. 本 期 利 润 -315,238,066.97 3. 加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利 润 -0.1630 4. 期 末 基 金 资 产 净 值 1,660,239,365.81 5. 期 末 基 金 份 额 净 值 0.848 注 : 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 投 资 收 益 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额, 本 期 利 润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 上 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用, 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 3.2 基 金 净 值 表 现 3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 业 绩 比 较 净 值 增 长 业 绩 比 较 净 值 增 长 基 准 收 益 阶 段 率 标 准 差 基 准 收 益 1-3 2-4 率 1 率 标 准 差 2 率 3 4 过 去 三 个 月 -17.19% 2.92% -15.61% 2.48% -1.58% 0.44% 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 累 计 净 值 增 长 率 与 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 历 史 走 势 对 比 图 (2015 年 3 月 25 日 至 2016 年 3 月 31 日 ) 5

注 : 本 基 金 于 2015 年 3 月 25 日 成 立, 根 据 基 金 合 同 的 规 定, 本 基 金 建 仓 期 为 2015 年 3 月 25 日 至 2015 年 9 月 25 日 4 管 理 人 报 告 4.1 基 金 经 理 ( 或 基 金 经 理 小 组 ) 简 介 姓 名 职 务 任 本 基 金 的 基 金 经 理 期 限 任 职 日 期 离 任 日 期 证 券 从 业 年 限 说 明 董 伟 炜 先 生 毕 业 于 西 南 财 经 大 学 金 融 学 专 业, 获 得 上 海 财 经 大 学 证 券 投 资 专 业 硕 士 学 位 27 年 7 月 加 入 光 大 保 德 董 伟 炜 基 金 经 理 2015-05-20-9 年 信 基 金 管 理 有 限 公 司, 先 后 担 任 市 场 部 产 品 经 理 助 理 产 品 经 理,2010 年 5 月 后 担 任 投 资 部 研 究 员 高 级 研 究 员 现 任 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 研 究 部 魏 晓 雪 女 士 23 年 毕 业 于 魏 晓 雪 副 总 2015-05-20-13 年 浙 江 大 学, 获 经 济 学 学 士 学 监, 基 位 26 年 10 月 至 29 6

金 经 理 年 9 月 曾 在 鹏 远 ( 北 京 ) 管 理 咨 询 有 限 公 司 上 海 分 公 司 ( 原 凯 基 管 理 咨 询 有 限 公 司 ) 担 任 研 究 员 ;29 年 10 月 加 入 光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 担 任 高 级 研 究 员 2012 年 11 月 15 日 起 担 任 光 大 保 德 信 行 业 轮 动 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 现 任 研 究 部 副 总 监 光 大 保 德 信 新 增 长 混 合 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 注 : 对 基 金 的 首 任 基 金 经 理, 其 任 职 日 期 指 基 金 合 同 生 效 日, 离 任 日 期 指 公 司 做 出 决 定 之 日 ; 非 首 任 基 金 经 理, 其 任 职 日 期 和 离 任 日 期 均 指 公 司 做 出 决 定 之 日 4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 本 报 告 期 内, 本 基 金 管 理 人 严 格 遵 守 证 券 投 资 基 金 法 及 其 他 相 关 法 律 法 规 证 监 会 规 定 和 基 金 合 同 的 约 定, 本 着 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 在 严 格 控 制 风 险 的 前 提 下, 为 基 金 份 额 持 有 人 谋 求 最 大 利 益 报 告 期 内 未 有 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行 为 4.3 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 为 充 分 保 护 持 有 人 利 益, 确 保 本 基 金 管 理 人 旗 下 各 基 金 在 获 得 投 研 团 队 交 易 团 队 支 持 等 各 方 面 得 到 公 平 对 待, 本 基 金 管 理 人 从 投 研 制 度 设 计 组 织 结 构 设 计 工 作 流 程 制 定 技 术 系 统 建 设 和 完 善 公 平 交 易 执 行 效 果 评 估 等 各 方 面 出 发, 建 设 形 成 了 有 效 的 公 平 交 易 执 行 体 系 本 报 告 期, 本 基 金 管 理 人 各 项 公 平 交 易 制 度 流 程 均 得 到 良 好 地 贯 彻 执 行, 未 发 现 存 在 违 反 公 平 交 易 原 则 的 现 象 4.3.2 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 本 报 告 期 内 未 发 现 本 基 金 存 在 异 常 交 易 行 为 本 基 金 与 其 他 投 资 组 合 未 发 生 交 易 所 公 开 竞 价 同 日 反 向 交 易 且 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该 证 券 当 日 成 交 量 5% 的 交 易 7

4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 说 明 4.4.1 报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析 2016 年 1 季 度 的 股 市 在 1 月 份 出 现 单 边 大 幅 下 跌,2,3 月 份 呈 现 小 幅 反 弹 态 势 报 告 期 内 本 基 金 1 月 份 受 到 仓 位 较 重 以 及 停 牌 重 仓 股 复 牌 连 续 跌 停 的 影 响, 净 值 回 撤 较 大, 但 在 2,3 月 份 本 基 金 在 结 构 上 增 加 了 周 期 品, 消 费, 新 能 源 汽 车 等 行 业 和 方 向 的 配 置, 取 得 了 一 定 的 超 额 收 益 4.4.2 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现 本 基 金 本 报 告 期 内 份 额 净 值 增 长 率 为 -17.19%, 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 为 -15.61% 4.5 管 理 人 对 宏 观 经 济 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望 2016 年 四 季 度, 中 国 实 际 GDP 增 长 为 6.8%, 创 2010 年 以 来 新 低, 而 四 季 度 名 义 GDP 增 长 仅 为 6.02%, 已 跌 破 29 年 的 低 点 虽 然 也 有 周 期 性 和 全 球 性 的 问 题, 但 中 国 经 济 主 要 还 是 结 构 性 的 问 题 比 如 低 效 率 的 国 有 企 业 占 用 了 大 量 的 资 本 和 人 力 资 源, 而 富 有 活 力 的 民 营 企 业 却 无 法 有 效 获 得 融 资 和 劳 动 力 支 持 党 的 十 八 大 提 出 全 面 深 化 改 革 目 标, 政 府 去 年 底 明 确 提 出 了 供 给 侧 改 革, 就 是 要 通 过 改 革 的 手 段 破 解 要 素 资 源 错 配 问 题, 与 此 同 时, 去 年 以 来 国 务 院 也 出 台 鼓 励 大 众 创 业, 万 众 创 新 的 多 项 政 策, 这 些 改 革 + 创 新 的 组 合 拳, 目 的 就 是 要 解 决 中 国 经 济 的 结 构 性 问 题, 体 制 性 问 题, 提 升 全 要 素 生 产 率, 我 们 认 为 上 述 政 策 的 累 计 效 应 可 能 将 会 逐 步 体 现, 结 构 性 因 素 对 经 济 的 拖 累 有 望 得 到 改 善 从 周 期 性 的 角 度, 中 国 经 济 也 有 一 定 的 复 苏 要 求,PPI 已 经 连 续 四 年 为 负, 大 部 分 大 宗 商 品 的 库 存 偏 低, 在 房 地 产 销 售 回 暖, 基 建 适 度 发 力 的 背 景 下, 未 来 中 国 经 济 有 弱 复 苏 的 内 在 要 求 货 币 政 策 方 面, 受 制 于 美 联 储 加 息 预 期 通 胀 以 及 房 价 上 涨 的 多 重 制 约, 边 际 上 央 行 将 以 维 持 适 度 宽 松 为 主, 不 再 有 2015 年 那 样 有 较 大 的 边 际 宽 松 空 间 财 政 政 策 预 计 将 继 续 发 力, 事 实 上, 今 年 中 央 财 政 赤 字 预 算 扩 大 到 1.4 万 亿 元, 同 比 增 加 25% 我 们 预 计 政 府 在 基 建 等 投 资 方 向 上 将 继 续 适 度 发 力, 同 时 通 过 PPP 等 形 式 撬 动 民 间 资 本 进 入 部 分 此 前 政 府 垄 断 的 行 业, 此 外, 我 们 也 关 注 政 府 在 减 税 等 方 面 的 措 施 对 于 证 券 市 场, 在 经 历 了 3 轮 大 幅 下 跌 后,A 股 系 统 性 风 险 得 到 了 较 大 释 放, 并 且 政 府 为 股 票 市 场 注 入 了 较 多 的 流 动 性, 防 止 了 系 统 性 风 险 的 爆 发, 证 金 公 司 短 期 内 也 不 会 退 出, 8

因 此 单 边 大 幅 下 跌 的 可 能 性 较 小 ; 但 由 于 三 轮 大 跌 幅 度 较 大, 时 间 较 近, 对 投 资 者 尤 其 是 中 小 投 资 者 的 心 理 冲 击 不 会 立 刻 消 失, 而 市 场 整 体 估 值 也 未 达 到 系 统 性 低 估 的 程 度, 因 此 重 回 单 边 上 涨 的 牛 市 的 概 率 也 不 高 总 体 我 们 判 断 2016 年 未 来 三 个 季 度 震 荡 的 概 率 偏 大, 结 构 性 机 会 将 较 多 配 置 方 向 上, 我 们 重 点 将 沿 着 以 下 几 条 线 索 进 行 :1) 国 企 改 革 本 基 金 首 先 将 继 续 坚 守 国 企 改 革 的 主 题 特 征, 重 点 将 沿 着 央 企 十 项 改 革 试 点, 潜 在 优 质 资 产 注 入, 员 工 持 股 和 股 权 激 励, 跨 界 并 购 转 型 等 方 向 去 寻 找 国 企 的 投 资 机 会 2) 景 气 度 向 上 的 行 业 如 新 能 源 汽 车, 消 费, 泛 娱 乐, 大 健 康 等 领 域 的 投 资 机 会 3) 供 给 侧 改 革 背 景 下 传 统 行 业 的 机 会, 有 色 钢 铁 煤 炭 等 可 能 会 有 阶 段 性 的 机 会 未 来 的 风 险 主 要 包 括 以 下 几 个 方 面 :1) 美 国 加 息 / 国 内 通 胀 / 房 价 超 涨 等 方 面 带 来 的 货 币 紧 缩 压 力 ;2) 资 产 减 值 风 险 去 产 能 带 来 传 统 产 业 资 产 减 值 的 增 加 ; 新 兴 产 业 并 购 标 的 无 法 完 成 业 绩 兑 现 带 来 的 商 誉 减 值 ;3) 信 用 风 险 爆 发 带 来 股 权 风 险 溢 价 上 升 4.6 报 告 期 内 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 说 明 本 报 告 期 内 未 发 生 连 续 二 十 个 工 作 日 出 现 基 金 份 额 持 有 人 数 量 不 满 二 百 人 或 者 基 金 资 产 净 值 低 于 五 千 万 元 的 情 形 5 投 资 组 合 报 告 5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 序 号 项 目 金 额 ( 元 ) 占 基 金 总 资 产 的 比 例 (%) 1 权 益 投 资 1,431,281,894.46 84.94 其 中 : 股 票 1,431,281,894.46 84.94 2 固 定 收 益 投 资 - - 其 中 : 债 券 - - 资 产 支 持 证 券 - - 3 贵 金 属 投 资 - - 4 金 融 衍 生 品 投 资 - - 9

5 买 入 返 售 金 融 资 产 80,0,240. 4.75 其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 产 - - 6 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 156,415,423.93 9.28 7 其 他 各 项 资 产 17,319,952.11 1.03 8 合 计 1,685,017,510.50 1. 5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 代 码 行 业 类 别 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) A 农 林 牧 渔 业 58,166,0. 3.50 B 采 矿 业 42,990,0. 2.59 C 制 造 业 775,956,659.98 46.74 D 电 力 热 力 燃 气 及 水 生 产 和 供 应 业 73,121,0. 4.40 E 建 筑 业 36,234.48 0. F 批 发 和 零 售 业 83,361,0. 5.02 G 交 通 运 输 仓 储 和 邮 政 业 14,586,0. 0.88 H 住 宿 和 餐 饮 业 13,070,0. 0.79 I 信 息 传 输 软 件 和 信 息 技 术 服 务 业 44,870,0. 2.70 J 金 融 业 180,997,0. 10.90 K 房 地 产 业 66,165,0. 3.99 L 租 赁 和 商 务 服 务 业 33,441,0. 2.01 M 科 学 研 究 和 技 术 服 务 业 - - N 水 利 环 境 和 公 共 设 施 管 理 业 12,510,0. 0.75 O 居 民 服 务 修 理 和 其 他 服 务 业 - - P 教 育 - - Q 卫 生 和 社 会 工 作 - - R 文 化 体 育 和 娱 乐 业 10,612,0. 0.64 S 综 合 21,4,0. 1.29 合 计 1,431,281,894.46 86.21 10

5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 数 量 ( 股 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 6030 中 信 证 券 3,3,0. 58,740,0. 3.54 2 6519 贵 州 茅 台 220,0. 54,480,8. 3.28 3 601717 郑 煤 机 6,6,0. 38,544,0. 2.32 4 6406 国 电 南 瑞 2,5,0. 36,0,0. 2.17 5 0530 大 冷 股 份 2,3,0. 35,282,0. 2.13 6 2299 圣 农 发 展 1,2,0. 32,268,0. 1.94 7 2481 双 塔 食 品 3,650,0. 30,368,0. 1.83 8 601998 中 信 银 行 5,0,0. 30,350,0. 1.83 9 6038 中 直 股 份 650,0. 28,288,0. 1.70 10 6963 岳 阳 林 纸 4,2,0. 28,014,0. 1.69 5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 本 基 金 报 告 期 末 未 持 有 股 票 5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 本 基 金 报 告 期 末 未 持 有 资 产 支 持 证 券 5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 贵 金 属 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 贵 金 属 11

5.8 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 本 基 金 报 告 期 末 未 持 有 权 证 5.9 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 交 易 情 况 说 明 5.9.1 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 股 指 期 货 持 仓 和 损 益 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 股 指 期 货 5.9.2 本 基 金 投 资 股 指 期 货 的 投 资 政 策 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 股 指 期 货 5.10 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 交 易 情 况 说 明 5.10.1 本 期 国 债 期 货 投 资 政 策 根 据 本 基 金 合 同, 本 基 金 不 能 投 资 于 国 债 期 货 5.10.2 报 告 期 末 本 基 金 投 资 的 国 债 期 货 持 仓 和 损 益 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 国 债 期 货 5.10.3 本 期 国 债 期 货 投 资 评 价 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 国 债 期 货 5.11 投 资 组 合 报 告 附 注 5.11.1 本 基 金 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体, 本 期 未 出 现 被 监 管 部 门 立 案 调 整 或 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 证 监 会 证 券 交 易 所 公 开 谴 责 处 罚 的 情 形 5.11.2 本 基 金 投 资 的 前 十 名 股 票 中, 没 有 投 资 于 超 出 基 金 合 同 规 定 备 选 股 票 库 之 外 的 股 票 5.11.3 其 他 各 项 资 产 构 成 序 号 名 称 金 额 ( 元 ) 1 存 出 保 证 金 1,208,788.69 2 应 收 证 券 清 算 款 15,745,9.27 3 应 收 股 利 - 4 应 收 利 息 76,389.18 12

5 应 收 申 购 款 288,873.97 6 其 他 应 收 款 - 7 待 摊 费 用 - 8 其 他 - 9 合 计 17,319,952.11 5.11.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 可 转 债 5.11.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 流 通 受 限 部 分 的 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 流 通 受 限 情 况 说 明 1 601717 郑 煤 机 38,544,0. 2.32 筹 划 重 大 事 项 6 开 放 式 基 金 份 额 变 动 单 位 : 份 本 报 告 期 期 初 基 金 份 额 总 额 1,824,181,601.41 本 报 告 期 基 金 总 申 购 份 额 208,203,936.56 减 : 本 报 告 期 基 金 总 赎 回 份 额 74,910,287.05 本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 - 本 报 告 期 期 末 基 金 份 额 总 额 1,957,475,250.92 7 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 情 况 7.1 基 金 管 理 人 持 有 本 基 金 份 额 变 动 情 况 单 位 : 份 报 告 期 期 初 管 理 人 持 有 的 本 基 金 份 额 5,833,138.86 13

本 报 告 期 买 入 / 申 购 总 份 额 - 本 报 告 期 卖 出 / 赎 回 总 份 额 - 报 告 期 期 末 管 理 人 持 有 的 本 基 金 份 额 5,833,138.86 报 告 期 期 末 持 有 的 本 基 金 份 额 占 基 金 总 份 额 比 例 (%) 0.30 7.2 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 交 易 明 细 本 报 告 期 内, 基 金 管 理 人 不 存 在 申 购 赎 回 或 买 卖 本 基 金 的 情 况 8 影 响 投 资 者 决 策 的 其 他 重 要 信 息 经 公 司 八 届 二 十 一 次 董 事 会 会 议 审 议 通 过, 自 2016 年 3 月 3 日 起, 陶 耿 先 生 正 式 离 任 公 司 总 经 理 一 职, 由 林 昌 先 生 代 任 公 司 总 经 理 9 备 查 文 件 目 录 9.1 备 查 文 件 目 录 1 中 国 证 监 会 批 准 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 设 立 的 文 件 2 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 3 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 招 募 说 明 书 4 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 托 管 协 议 5 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 法 律 意 见 书 6 基 金 管 理 人 业 务 资 格 批 件 营 业 执 照 公 司 章 程 7 基 金 托 管 人 业 务 资 格 批 件 和 营 业 执 照 8 报 告 期 内 光 大 保 德 信 国 企 改 革 主 题 股 票 型 证 券 投 资 基 金 在 指 定 报 刊 上 披 露 的 各 项 公 告 9 中 国 证 监 会 要 求 的 其 他 文 件 9.2 存 放 地 点 上 海 市 黄 浦 区 中 山 东 二 路 558 号 外 滩 金 融 中 心 1 幢 ( 北 区 3 号 楼 )6 层 至 10 层 本 基 金 管 理 人 办 公 地 址 9.3 查 阅 方 式 14

投 资 者 可 于 本 基 金 管 理 人 办 公 时 间 预 约 查 阅 投 资 者 对 本 报 告 书 如 有 疑 问, 可 咨 询 本 基 金 管 理 人 客 户 服 务 中 心 电 话 :48-202-888,021-80262888 公 司 网 址 :www.epf.com.cn 光 大 保 德 信 基 金 管 理 有 限 公 司 二 〇 一 六 年 四 月 二 十 二 日 15