诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 2009 年 第 四 季 度 报 告 2009 年 12 月 31 日 基 金 管 理 人 : 诺 安 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 : 华 夏 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 送 出 日 期 :2010 年 1 月 21 日 - 1 -
1 重 要 提 示 本 基 金 管 理 人 的 董 事 会 及 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 责 任 本 基 金 托 管 人 华 夏 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定, 于 2010 年 1 月 20 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 和 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 本 基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代 表 其 未 来 表 现 投 资 有 风 险, 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 本 报 告 财 务 资 料 未 经 审 计 本 报 告 期 自 2009 年 10 月 1 日 起 至 2009 年 12 月 31 日 止 2 基 金 产 品 概 况 基 金 简 称 诺 安 优 化 收 益 债 券 基 金 主 代 码 320004 基 金 运 作 方 式 契 约 型 开 放 式 基 金 合 同 生 效 日 2007 年 8 月 29 日 报 告 期 末 基 金 份 额 总 额 466,869,612.51 份 投 资 目 标 确 保 本 金 的 稳 妥 和 价 值 的 稳 定, 力 争 为 投 资 者 提 供 高 于 投 资 基 准 的 回 报 投 资 策 略 本 基 金 的 投 资 策 略 分 为 固 定 收 益 类 品 种 投 资 策 略 和 新 股 投 资 策 略 两 部 分 : (1) 固 定 收 益 类 品 种 投 资 策 略 包 括 总 体 资 产 配 置 类 属 资 产 配 置 期 限 结 构 配 置 具 体 个 券 选 择 策 略 和 资 产 支 持 证 券 投 资 策 略 (2) 新 股 申 购 策 略 : 在 我 国 证 券 市 场 中, 由 于 一 二 级 市 场 价 差 的 存 在, 参 与 新 股 申 购 常 常 能 够 取 得 较 低 风 险 的 稳 定 收 益 本 基 金 将 在 充 分 研 究 新 发 股 票 基 本 面 的 前 提 下, 参 与 新 股 申 购, 并 且 将 所 得 新 股 在 其 可 交 易 之 日 起 得 60 个 交 易 日 内 全 部 卖 出 业 绩 比 较 基 准 本 基 金 的 业 绩 比 较 基 准 是 中 信 标 普 全 债 指 数 风 险 收 益 特 征 本 基 金 为 债 券 型 基 金, 其 长 期 平 均 风 险 和 预 期 收 益 低 于 混 合 型 基 金 股 票 型 基 金, 高 于 货 币 市 场 基 金 基 金 管 理 人 诺 安 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 华 夏 银 行 股 份 有 限 公 司 3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主 要 财 务 指 标 单 位 : 人 民 币 元 主 要 财 务 指 标 报 告 期 (2009 年 10 月 1 日 至 2009 年 12 月 31 日 ) 1. 本 期 已 实 现 收 益 -641,135.12 2. 本 期 利 润 18,647,070.01-2 -
3. 加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利 润 0.0349 4. 期 末 基 金 资 产 净 值 506,099,979.77 5. 期 末 基 金 份 额 净 值 1.0840 注 :1 上 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 交 易 基 金 的 各 项 费 用, 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 2 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 投 资 收 益 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额, 本 期 利 润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 3.2 基 金 净 值 表 现 3.2.1 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 阶 段 净 值 增 长 率 1 净 值 增 长 率 标 准 差 2 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 3 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 标 准 差 4 1-3 2-4 过 去 三 个 月 3.44% 0.16% 0.36% 0.04% 3.08% 0.12% 3.2.2 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 14.00% 12.00% 10.00% 8.00% 6.00% 4.00% 2.00% 0.00% -2.00% 07-8-29 08-3-29 08-10-29 09-5-29 09-12-29 诺 安 优 化 收 益 债 券 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 注 :2007 年 8 月 29 日 ( 不 含 当 日 ) 前 本 基 金 的 名 称 为 诺 安 中 短 期 债 券 投 资 基 金, 2007 年 8 月 29 日 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 生 效, 本 基 金 转 型 为 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金, 业 绩 比 较 基 准 是 中 信 标 普 全 债 指 数 4.1 基 金 经 理 ( 或 基 金 经 理 小 组 ) 简 介 4 管 理 人 报 告 姓 名 张 乐 赛 职 务 本 基 金 的 基 金 经 理, 诺 安 货 币 市 场 基 金 的 基 金 经 任 本 基 金 的 基 金 经 理 期 限 证 券 从 任 职 日 期 离 任 日 期 业 年 限 2009 年 8 月 4 日 - 5 说 明 毕 业 于 南 京 财 经 大 学 金 融 学 院, 具 有 基 金 从 业 资 格 曾 就 职 于 南 京 商 业 银 行 资 金 运 营 中 心 ;2004 年 12 月 加 入 诺 安 基 金 管 理 有 限 公 司,2006 年 8 月 起 担 任 诺 安 货 币 市 - 3 -
理 场 基 金 基 金 经 理,2009 年 8 月 起 担 任 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 经 理 注 :1 此 处 任 职 日 期 为 公 司 作 出 决 定 并 对 外 公 告 之 日 ; 2 证 券 从 业 的 含 义 遵 从 行 业 协 会 证 券 从 业 人 员 资 格 管 理 办 法 等 相 关 规 定 4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 报 告 期 间, 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 管 理 人 严 格 遵 守 了 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 及 其 他 有 关 法 律 法 规, 遵 守 了 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 的 规 定, 遵 守 了 本 公 司 管 理 制 度 本 基 金 投 资 管 理 未 发 生 违 法 违 规 行 为 4.3 公 平 交 易 专 项 说 明 4.3.1 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 本 基 金 管 理 人 一 贯 公 平 对 待 旗 下 管 理 的 所 有 基 金 和 组 合, 并 根 据 证 券 投 资 基 金 管 理 公 司 公 平 交 易 制 度 指 导 意 见 制 定 了 诺 安 基 金 管 理 有 限 公 司 公 平 交 易 制 度 以 及 相 应 的 流 程, 并 通 过 系 统 和 人 工 等 方 式 在 各 环 节 严 格 控 制, 保 证 了 公 平 交 易 的 严 格 执 行, 本 报 告 期 内 未 出 现 任 何 违 反 公 平 交 易 制 度 的 行 为 4.3.2 本 投 资 组 合 与 其 他 投 资 风 格 相 似 的 投 资 组 合 之 间 的 业 绩 比 较 本 基 金 管 理 人 旗 下 没 有 与 本 基 金 投 资 风 格 相 似 的 投 资 组 合 4.3.3 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 报 告 期 内, 本 基 金 不 存 在 异 常 交 易 情 况 4.4 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 说 明 4.4.1 报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析 2009 年 四 季 度 在 投 资 组 合 方 面, 本 基 金 以 中 央 银 行 票 据 金 融 债 和 国 债, 以 及 高 评 级 短 期 融 资 券 公 司 债 有 银 行 担 保 的 资 产 证 券 化 产 品 为 主 要 投 资 对 象, 并 坚 持 对 各 投 资 品 种 进 行 分 散 投 资, 使 资 产 保 持 了 较 强 的 流 动 性, 保 障 了 投 资 者 随 时 申 购 赎 回 的 需 求, 突 出 体 现 了 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 收 益 稳 定, 流 动 性 强 的 本 色 四 季 度 以 来, 新 股 的 持 续 发 行 以 及 其 上 市 后 优 异 的 表 现, 给 本 基 金 带 来 了 很 好 的 机 会, 我 们 积 极 参 与 新 股 的 申 购, 同 时 压 缩 组 合 久 期, 规 避 利 率 风 险, 取 得 了 很 好 的 回 报 2010 年 一 季 度, 信 贷 增 量 将 明 显 提 速, 国 家 有 可 能 出 台 量 化 的 紧 缩 政 策, 这 将 会 对 债 券 市 场 产 生 一 定 的 压 力, 尤 其 是 短 端 收 益 率 曲 线 将 会 有 上 移 的 趋 势, 再 加 上 新 股 的 不 断 发 行, 资 金 面 将 会 受 到 一 定 的 挑 战 本 基 金 将 压 缩 组 合 久 期, 采 取 哑 铃 型 配 置, 保 证 组 合 良 好 的 流 动 性, 在 此 基 础 上 获 取 更 高 的 收 益 同 时, 积 极 地 有 选 择 性 的 参 与 新 股 申 购, 以 获 取 更 高 的 收 益 4.1.2 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现 截 至 报 告 期 末, 本 基 金 份 额 净 值 为 1.0840, 本 报 告 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 为 3.44%, 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 为 0.36% 5 投 资 组 合 报 告 5.1 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 序 号 项 目 金 额 ( 元 ) 占 基 金 总 资 产 的 比 例 (%) 1 权 益 投 资 58,720,851.90 7.99 其 中 : 股 票 58,720,851.90 7.99-4 -
2 固 定 收 益 投 资 507,172,270.25 68.99 其 中 : 债 券 463,438,897.00 63.04 资 产 支 持 证 券 43,733,373.25 5.95 3 金 融 衍 生 品 投 资 0.00 0.00 4 买 入 返 售 金 融 资 产 0.00 0.00 其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 产 0.00 0.00 5 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 146,572,078.95 19.94 6 其 他 资 产 22,637,670.00 3.08 7 合 计 735,102,871.10 100.00 5.2 报 告 期 末 按 行 业 分 类 的 股 票 投 资 组 合 代 码 行 业 类 别 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) A 农 林 牧 渔 业 2,185,984.89 0.43 B 采 掘 业 0.00 0.00 C 制 造 业 27,091,756.96 5.35 C0 食 品 饮 料 5,507,749.92 1.09 C1 纺 织 服 装 皮 毛 1,097,193.90 0.22 C2 木 材 家 具 0.00 0.00 C3 造 纸 印 刷 2,586,304.98 0.51 C4 石 油 化 学 塑 胶 塑 料 2,968,273.21 0.59 C5 电 子 893,333.18 0.18 C6 金 属 非 金 属 3,139,045.60 0.62 C7 机 械 设 备 仪 表 6,894,643.65 1.36 C8 医 药 生 物 制 品 4,005,212.52 0.79 C99 其 他 制 造 业 0.00 0.00 D 电 力 煤 气 及 水 的 生 产 和 供 应 业 733,218.88 0.14 E 建 筑 业 10,136,367.66 2.00 F 交 通 运 输 仓 储 业 2,552,295.42 0.50 G 信 息 技 术 业 2,970,118.70 0.59 H 批 发 和 零 售 贸 易 0.00 0.00 I 金 融 保 险 业 5,217,430.36 1.03 J 房 地 产 业 2,459,346.13 0.49 K 社 会 服 务 业 5,374,332.90 1.06 L 传 播 与 文 化 产 业 0.00 0.00 M 综 合 类 0.00 0.00 合 计 58,720,851.90 11.60 5.3 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 股 票 投 资 明 细 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 数 量 ( 股 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 600999 招 商 证 券 177,524 5,217,430.36 1.03 2 601668 中 国 建 筑 863,308 4,074,813.76 0.81 3 601618 中 国 中 冶 585,961 3,175,908.62 0.63-5 -
4 002311 海 大 集 团 78,969 2,964,496.26 0.59 5 002320 海 峡 股 份 49,869 2,552,295.42 0.50 6 601299 中 国 北 车 386,225 2,367,559.25 0.47 7 002321 华 英 农 业 82,149 2,185,984.89 0.43 8 300018 中 元 华 电 44,226 2,148,056.82 0.42 9 002317 众 生 药 业 26,782 1,895,362.14 0.37 10 300015 爱 尔 眼 科 38,568 1,882,118.40 0.37 5.4 报 告 期 末 按 债 券 品 种 分 类 的 债 券 投 资 组 合 序 号 债 券 品 种 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 国 家 债 券 40,656,000.00 8.03 2 央 行 票 据 240,386,000.00 47.50 3 金 融 债 券 0.00 0.00 其 中 : 政 策 性 金 融 债 0.00 0.00 4 企 业 债 券 141,027,000.00 27.87 5 企 业 短 期 融 资 券 40,096,000.00 7.92 6 可 转 债 1,273,897.00 0.25 7 其 他 0.00 0.00 8 合 计 463,438,897.00 91.57 5.5 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 序 号 债 券 代 码 债 券 名 称 数 量 ( 张 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 0901044 09 央 行 票 据 44 1,200,000 117,900,000.00 23.30 2 0801014 08 央 行 票 据 14 500,000 51,300,000.00 10.14 3 0801017 08 央 行 票 据 17 400,000 41,060,000.00 8.11 4 010704 07 国 债 04 400,000 40,656,000.00 8.03 5 0701026 07 央 行 票 据 26 300,000 30,126,000.00 5.95 5.6 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 十 名 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 序 号 证 券 代 码 证 券 名 称 数 量 ( 份 ) 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 119004 澜 电 03 200,000 20,133,853.15 3.98 2 119009 宁 建 04 195,000 19,506,450.00 3.85 3 119005 浦 建 收 益 400,000 4,093,070.10 0.81 5.7 报 告 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 名 的 前 五 名 权 证 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告 期 期 末 未 持 有 权 证 5.8 投 资 组 合 报 告 附 注 5.8.1 本 基 金 本 报 告 期 投 资 的 前 十 名 证 券 的 发 行 主 体, 本 期 没 有 出 现 被 监 管 部 门 立 案 调 查 的 情 形, 也 没 有 出 现 在 报 告 编 制 日 前 一 年 内 受 到 公 开 谴 责 处 罚 的 情 形 5.8.2 本 基 金 本 报 告 期 投 资 的 前 十 名 股 票 中 没 有 超 出 基 金 合 同 规 定 的 股 票 5.8.3 其 他 资 产 构 成 - 6 -
序 号 名 称 金 额 ( 元 ) 1 存 出 保 证 金 250,000.00 2 应 收 证 券 清 算 款 4,931,821.20 3 应 收 股 利 0.00 4 应 收 利 息 7,382,948.80 5 应 收 申 购 款 10,072,900.00 6 其 他 应 收 款 0.00 7 待 摊 费 用 - 8 其 他 0.00 9 合 计 22,637,670.00 5.8.4 报 告 期 末 持 有 的 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 明 细 本 基 金 本 报 告 期 期 末 未 持 有 处 于 转 股 期 的 可 转 换 债 券 5.8.5 报 告 期 末 前 十 名 股 票 中 存 在 流 通 受 限 情 况 的 说 明 序 号 股 票 代 码 股 票 名 称 流 通 受 限 部 分 的 公 允 价 值 ( 元 ) 占 基 金 资 产 净 流 通 受 限 情 况 说 明 值 比 例 (%) 1 600999 招 商 证 券 5,217,430.36 1.03% 新 发 流 通 受 限 2 002311 海 大 集 团 2,964,496.26 0.59% 新 发 流 通 受 限 3 002320 海 峡 股 份 2,552,295.42 0.50% 新 发 流 通 受 限 4 601299 中 国 北 车 2,367,559.25 0.47% 新 发 流 通 受 限 5 002321 华 英 农 业 2,185,984.89 0.43% 新 发 流 通 受 限 6 300018 中 元 华 电 2,148,056.82 0.42% 新 发 流 通 受 限 7 002317 众 生 药 业 1,895,362.14 0.37% 新 发 流 通 受 限 8 300015 爱 尔 眼 科 1,882,118.40 0.37% 新 发 流 通 受 限 6 开 放 式 基 金 份 额 变 动 单 位 : 份 本 报 告 期 期 初 基 金 份 额 总 额 501,604,213.85 本 报 告 期 基 金 总 申 购 份 额 187,341,510.11 减 : 本 报 告 期 基 金 总 赎 回 份 额 222,076,111.45 本 报 告 期 基 金 拆 分 变 动 份 额 0.00 本 报 告 期 期 末 基 金 份 额 总 额 466,869,612.51 7 备 查 文 件 目 录 7.1 备 查 文 件 目 录 1 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 批 准 原 诺 安 中 短 期 债 券 投 资 基 金 募 集 的 文 件 2 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 核 准 原 诺 安 中 短 期 债 券 投 资 基 金 转 型 为 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 的 批 复 3 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 基 金 合 同 4 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 托 管 协 议 5 基 金 管 理 人 业 务 资 格 批 件 营 业 执 照 6 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 2009 年 第 四 季 度 报 告 正 文 - 7 -
7 报 告 期 内 诺 安 优 化 收 益 债 券 型 证 券 投 资 基 金 在 指 定 报 刊 上 披 露 的 各 项 公 告 7.2 存 放 地 点 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 住 所 7.3 查 阅 方 式 投 资 者 可 在 营 业 时 间 免 费 查 阅, 也 可 按 工 本 费 购 买 复 印 件 投 资 者 对 本 报 告 书 如 有 疑 问, 可 致 电 本 基 金 管 理 人 客 户 服 务 中 心 电 话 :0755-83026888, 或 全 国 统 一 客 户 服 务 电 话 :400-888-8998, 亦 可 登 陆 基 金 管 理 人 网 站 www.lionfund.com.cn 查 阅 详 情 诺 安 基 金 管 理 有 限 公 司 2010 年 1 月 21 日 - 8 -