2 3 4 12 13 30 35 88 96 107 110 133 164 1 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

Central China Securities Co., Ltd. 2002 01375 2015 12 31 2015 12 31 2015 2015 2016 3 www.hkexnews.hk www.ccnew.com 2016 3 18

2 3 4 12 13 30 35 88 96 107 110 133 164 1 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

重 要 提 示 2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 2

董 事 長 致 辭 2015 證 1,891.0150.5%14 2015 511 10 25 A 證 2016 A 2-3 證 H+A 3 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 一 節 釋 義 證 證 證 2002 11 8 H 571 1.00 Wind 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 4

第 一 節 釋 義 A H 1.00 2015 12 31 2015 12 31 2014 6 11H 5 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 一 節 釋 義 27.017% 35.173% 9.673% 18.860% 18.860% 5.827% 2.464% 1.603% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 6

第 一 節 釋 義 0.889% 0.744% 0.620% 0.583% 0.496% 0.465% 0.447% 0.310% 0.310% 0.296% 0.291% 40.627% 7 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 一 節 釋 義 1.018% 51.357% 62.29% 51% 60% 100% 60% 100% 35% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 8

第 一 節 釋 義 GDP BP 1 1% FICC Fixed Income Currencies & Commodities FoF Fund of Funds 9 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 一 節 釋 義 IB IPO Initial Public Offering 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 10

第 一 節 釋 義 RQFII RMB Qualified Foreign Institutional Investor crowdfunding 11 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 二 節 重 大 風 險 提 示 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 12

第 三 節 公 司 概 況 證 2002 11 8 證 證 CENTRAL CHINA SECURITIES CO., LTD. CCSC 3,223,734,700 70.11 (1) (2) (3) (4) (5) (6) 50ETF (7) (8)IPO (9) (10) (11) (12) (13) (14) (15) (16) (17) (18) (19) (20) (21) (22) (23) 13 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 (24) (25) (26) (27) (28) (29) (30) 10 450018 10 450018 www.ccnew.com investor@ccnew.com 2818 10 19 450018 0371-69177590 0371-65585118 xuhj@ccnew.com H 01375 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 14

第 三 節 公 司 概 況 2002 10 25 證 [2002]326 證 2002 11 8 103,379 2006 6 26 [2005]3 2006 10 12 2006 1.018% 2.661% 2008 1 15 證 [2008]94 103,379203,351.57 2008 6 10 證 [2008]78119,670.42 9.673% 71,525.36 35.173%91,195.78 44.846% 15 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 2010 12 23 2010 2011 6 1 證 5% [2011]111 3,000 2,000 1,000 1,000 1,000 8,315.96 1,600 1,500 1.475% 0.983% 0.492% 0.492% 0.492% 4.089% 0.787% 0.738% 2011 5 30 2011 9 22 證 5% [2011]1534 證 5% 證 60,800 29.899% 2012 4 6 證 5% [2012]41 2,400 1.18% 2012 5 1 2012 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 16

第 三 節 公 司 概 況 2014 4 22 證 [2014]438 證 598,100,000 1 2014 6 25 證 01375 證 [2013]1070 40,994,7788,842,345 3,738,2312,432,0741,348,575884,166678,113449,525 442,193 9 59,810,0002014 10 28 2,631,615,700 2015 6 152015H 證 [2015]1728 2015 8 H 592,119,000 1 H 4.282015 8 14 3,223,734,700 17 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 18

第 三 節 公 司 概 況 1 10 10 1993 4 18 3.3 51.357% 0371-68599199 20 20 181 501-11 2012 2 8 10 62.29% 0371-69177108 2015 6 5 8 2015 10 8 10 2 33 1708 135 5 101 2013 1 23 2 51% 021-38556666 8 3101 3108 8 3101 3108 2014 10 29 3 100% 00852-25001375 2015 1 12 1 B 2302 1 B 2302 2015 3 25 3 100% 0532-68013830 2015 10 19 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 2015 35% 0371-61775086 23 6 29 3.5 23 6 1 2016 2 16 914100007109248495 2 2016 2 2634% 11 1 證 * 170 2003-05-20 0377-63205303 2 證 1600 18 01-17 2009-07-02 021-50588666 3 證 2011-03-10 0371-60155208 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 20

第 三 節 公 司 概 況 4 證 168 1 8-9 1-907 2011-09-16 010-83065722 5 證 2013-11-20 0398-2830400 6 證 30 2013-11-28 0379-63915178 7 證 203 2014-04-21 0393-8151517 8 證 96 2014-04-24 0370-2580966 9 證 38 2014-06-12 0374-2612899 10 證 1 A 201 2015-05-14 0755-83839961 11 證 2 2015-06-30 0375-4801728 * 2015 12 28 證 證 21 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 75 12 2 3 1 2 1 1 1 1 2 1 1 59 1 證 93 2 證 43 3 證 10 3 303-306 4 證 72 2 5 證 25 6 證 30 7 證 168 321 215 8 證 4-5 9 證 17 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 22

第 三 節 公 司 概 況 10 證 1198 11 證 91 12 證 2 13 證 14 證 15 證 2 16 證 17 證 3 18 證 337-8 19 證 29 23 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 20 證 21 證 18 22 證 23 證 7 24 證 25 證 26 證 B282 27 證 250 28 證 1107 29 證 3 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 24

第 三 節 公 司 概 況 30 證 31 證 152 32 證 225 33 證 200 34 證 114 35 證 36 證 37 證 5 38 證 39 證 1838 25 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 40 證 292 41 證 42 證 C 3 43 證 44 證 45 證 46 證 47 證 48 證 A 49 證 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 26

第 三 節 公 司 概 況 50 證 116 51 證 81 3 52 證 200 53 證 26 1 54 證 260 1 55 證 170 56 證 196 57 證 158 58 證 261 59 證 4999 2 107 27 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 三 節 公 司 概 況 60 證 2589 61 證 1903 1905 1906 1908 62 證 16 B 63 證 14 51A158 64 證 111 23 65 證 37 VIP105-106 66 證 563 2 67 證 159 5301-305 68 證 138 A 23 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 28

第 三 節 公 司 概 況 69 證 70 5 70 證 168 1 8 71 證 107 72 證 101 1 8 9 73 證 1 2809 74 證 A6-8 75 證 107 9 29 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 四 節 會 計 數 據 和 業 務 數 據 摘 要 2015 2014 2013 5,365,260 2,341,061 129.2% 1,434,599 1,890,969 754,771 150.5% 338,235 1,405,501 562,290 150.0% 252,937-6,372,772-2,179,300-971,842 0.49 0.24 104.2% 0.12 0.49 0.24 104.2% 0.12 (%) 22.00 11.41 10.59 6.40 2015 2014 2013 12 31 12 31 12 31 41,651,249 28,269,242 47.3% 13,649,605 32,774,795 22,412,446 46.2% 9,474,323 14,867,251 9,659,833 53.9% 4,994,071 8,161,581 5,786,707 41.0% 4,091,342 3,223,735 2,631,616 22.5% 2,033,516 2.53 2.20 15.0% 2.01 (%) 1 66.9 68.5 1.6 51.8 1 = 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 30

第 四 節 會 計 數 據 和 業 務 數 據 摘 要 % 60 53.65 15 14.06 25 22.00% 50 12 20 40 9 15 30 23.41 6 5.62 10 11.41% 20 10 14.35 3 2.53 5 6.40% 0 2013 2014 2015 0 2013 2014 2015 0 2013 2014 2015 % 80 500 60 68.5% 66.9% 400 416.51 51.8% 300 282.69 40 200 20 100 136.50 40.91 57.87 81.62 0 2013 12 31 2014 12 31 2015 12 31 0 2013 12 31 2014 12 31 2015 12 31 31 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 四 節 會 計 數 據 和 業 務 數 據 摘 要 2015 2014 2013 2012 2011 5,365,260 2,341,061 1,434,599 1,218,450 966,305 3,439,869 1,554,704 1,096,364 961,346 829,281 1,890,969 754,771 338,235 257,104 137,024 1,405,501 562,290 252,937 182,783 92,702 2015 2014 2013 2012 2011 12 31 12 31 12 31 12 31 12 31 41,651,249 28,269,242 13,649,605 11,203,484 10,987,320 32,774,795 22,412,446 9,474,323 7,364,827 7,360,476 14,867,251 9,659,833 4,994,071 5,208,568 5,249,766 8,161,581 5,786,707 4,091,342 3,825,500 3,618,153 3,223,735 2,631,616 2,033,516 2,033,516 2,033,516 2015 2014 2013 2012 2011 0.49 0.24 0.12 0.09 0.05 0.49 0.24 0.12 0.09 0.05 (%) 22.00 11.41 6.40 4.90 2.53 2015 2014 2013 2012 2011 12 31 12 31 12 31 12 31 12 31 (%) 66.9 68.5 51.8 36.0 36.8 2.53 2.20 2.01 1.88 1.78 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 32

第 四 節 會 計 數 據 和 業 務 數 據 摘 要 60 53.65 15 14.06 50 12 40 9 30 23.41 6 5.62 20 10 9.66 12.18 14.35 3 0.93 1.83 2.53 0 2011 2012 2013 2014 2015 0 2011 2012 2013 2014 2015 % 25 % 80 22.00% 20 68.5% 66.9% 60 15 51.8% 10 11.41% 40 36.8% 36.0% 6.40% 5 4.90% 20 2.53% 0 2011 2012 2013 2014 2015 0 2011 2012 2013 2014 2015 12 31 12 31 12 31 12 31 12 31 500 100 400 416.51 80 81.62 300 282.69 60 57.87 200 40 36.18 38.26 40.91 100 109.87 112.03 136.50 20 0 2011 2012 2013 2014 2015 12 31 12 31 12 31 12 31 12 31 0 2011 2012 2013 2014 2015 12 31 12 31 12 31 12 31 12 31 33 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 四 節 會 計 數 據 和 業 務 數 據 摘 要 201520142015 12 312014 12 31 2015 12 3170.11201440.01 75.2% 2015 12 31 2014 12 31 7,010,801 4,001,041 8,202,048 5,823,554 (%) 648.51 423.08 >100% (%) 85.48 68.70 >40% (%) 42.45 35.25 >8% (%) 49.67 51.30 >20% (%) 42.42 17.41 <100% (%) 43.71 78.41 <500% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 34

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 2015GDP6.9% 9.41% 71.95% 2015 62.27 A1.174 IPO224 1,470.012014 2.4 5,1293,557 5125BP 10 2014 3.62%2.82% 80BP 30,469.67 52% Wind 35 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 3,776.1 2014 159.8% 1 Wind 539.79 22,1222014 278% 25% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 36

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 34 2014 3 A 33,665.20.62%2014 3.6% 157.62014 13.96% 1,538 2015 2014 2015 12 31 2014 12 31 34 37 3 A 33,665.2 10,213 230% 157.6 138.3 13.96% 8.472014 170.8% 81.1820149.5% 4,487.932014 246.36% 38,556 2014 29.60% 2015 2014 2015 12 31 2014 12 31 81.18 74.13 9.52% 4,487.93 1,295.73 246.36% 38,556 29,750 29.60% 2016 2016 37 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2 2015 2015 3,1187.93 22.95%2,622 2.1412% 23%40.3 2014 9.0% 2016 2016 3 2015 425,174 184% 268.2 2014 109.9% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 38

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2016 4 26.56 130.35% 4.972014 87.55%2,000 86.35% 41.072014 63.95% 29.9520147,204.87% 2016 225.7 2014 93.7% 39 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 1. 224 1,470.01 79.20% 139.70% 3998,931.96 31% 122,036.5 93% 2,669 2.252%3,557 1,216.17 193% 821% Wind IPO3 IPO 3 736.16 169 34 50 11.12 A IPO 3 1 2015 2014 36.16 25.52 41.69% 7 2 250% 169 94 79.79% 34 26 30.76% 50 5 900% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 40

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 1.38 IPO IPO 1.76 5.50 IPO IPO 1.83 IPO IPO 4.69 15.00 6.00 2. 2014 28.79%56.08% 537.99%82.61% Wind 13,052.27 20.00% 19.32% 41 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 2015 2015 4 1 13 41.8 2015 2014 19.1 4 10 1 41 4 15 1 6.3 1 5.3 1 6.4 3 41.8 9 61.3 6 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 42

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2.5 6 5.6 5 10 6.3 6.4 50 2016 2016 43 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 PPP 221.4 2014 68.7% 1 38.20 11.89 15,574.09 10.15 1,793.75 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 44

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 101.2 2014 64.7% 56.18 67.00%41.07 63.95%4.01 38.28% 11.1 95.08% 20 1172 2015 2014 40.73 41.07 11 25.13 25.05 8 4.01 7 2.9 9 11.1 11.1 2 5.3 5.69 1 2016 2016 45 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2 Pre-IPO 59.5 2014 142.8% 63 6.28 1.24 1.57 3.47 119 2016 2016 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 46

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 3 87.51 2016 2016 FOF 528.4 2014 44.7% 2015 A1-5 6-89-12 3,539.189.41%12,664.89 14.98% 8,393.8353.7% 2,714.0584.41% Wind 2015 2015 20143.97% Wind 47 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 (1) 2015 2015 (2) 2015 2016 2016 1,056 52%2014 562 799 42% 2014 133 257 93%2015 7IPO 2,631 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 48

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 7 13 2015 8 1,944 6.13 2016 12016 2 18.210.2 49 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2016 2015 2016 1 18.232014 92.30% 148.1 2014 89.3% 18.7620148.06% 622.53% 85.8 13,785439 1.0 0.20266% 818 201496.63% 1.702014 45.86%2.25 2014 27.62% 0.29 5.8 2014 52.8% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 50

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 2014 2015 12 31 2014 12 31 1.70 3.14-45.86% 2.25 3.11-27.65% 818 416 96.63% 2 90 208.07%310.35 78.7 2014 979.7% 3 2015 12 29 182,858 14,446 85.36% 2,246.67 4 51 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 60 2,995.16 42 447.96 16 2,545.00 2 2.20 2015 1 162 9 55613.90.67% 0.48% 2927 5 2015 3 31 [2015]36 6 299 16 17 216 17 68311131 180142.23 4,430 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 52

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 6 499240240 5,365.3 2014 129.2% 2,529.5 2014 162.1%58.7 2014 10.7%1,187.9 2014 172.8%225.7 2014 93.7%528.4 2014 44.7% 221.4 2014 68.7%14.6 602.3 2014 101.9% 3,439.9 2014 121.3% 1,405.5 2014 150.0%0.49 2014 104.2% 22.00%2014 10.59 53 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 41,651.2 201428,269.2 47.3%32,774.8 201422,412.4 46.2% 8,161.6 20145,786.7 41.0% H1,952.4 17,586.0 42.2%14,985.5 36.0%7,857.5 18.9% 1,182.92.8% 39.40.1% 17,907.5 2014 12,752.6 5,154.940.4% 66.9%2014 68.5% 1.6 2015 8 3 592,119,000 H25.34 A 2015 12 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 54

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 478.62% 140.64% 470.3 2015-6,372.82014-2,179.3 4,193.5 2015-1,859.72014-315.3 1,544.4 2014 20158,718.82014 3,331.6 5,387.2 H 2014 55 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 1. 1,891.0 2014 150.5% 2015 2014 3,182.0 1,243.1 1,938.9 156.0% 1,497.7 610.8 886.9 145.2% 655.1 449.7 205.4 45.7% 30.5 37.3-6.8-18.3% 5,365.3 2,341.1 3,024.2 129.2% 3,439.9 1,554.7 1,885.2 121.3% 1,891.0 754.8 1,136.2 150.5% 488.6 204.8 283.8 138.6% 1,402.4 550.0 852.4 155.0% 1,405.5 562.3 843.2 150.0% 5,365.3 2014 129.2% 59.3%20146.2 27.9% 2014 1.812.2%20147.0 2015 2014 2013 2012 2011 59.3% 53.1% 66.5% 60.5% 85.1% 27.9% 26.1% 20.0% 11.7% 13.9% 12.2% 19.2% 11.1% 26.4% -6.4% 0.6% 1.6% 2.4% 1.4% 7.4% 100.0% 100.0% 100.0% 100.0% 100.0% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 56

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 100% 0.6% 1.6% 2.4% 1.4% 7.4% 12.2% 19.2% 11.1% 26.4% 13.9% 27.9% 26.1% 20.0% 11.7% 50% 59.3% 53.1% 66.5% 60.5% 85.1% 0% 2015 2014 2013 2012 2011 57 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 2014 2,568.7 949.9 1,618.8 170.4% 39.8 36.9 2.9 8.0% 166.5 67.5 99.0 146.6% 61.9 47.2 14.7 31.2% 285.4 130.5 154.9 118.5% 59.7 11.1 48.6 439.1% 3,182.0 1,243.1 1,938.9 156.0% 465.6 170.8 294.8 172.5% 2,716.4 1,072.3 1,644.1 153.3% 9.0% 1.9% 10.5% 0.9% 5.2% 1.3% 1.9% 5.4% 3.0% 3.8% 80.7% 76.4% 2015 2014 2,716.4 2014 153.3% 1,618.8170.4%2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 58

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 99.0146.6%IPO 14.731.2% 2.98.0% 48.6439.1% 561.6 2014 106.0%2015 2015 2014 382.0 172.7 209.3 121.2% 223.4 109.9 113.5 103.3% 847.5 312.8 534.7 170.9% 43.2 14.6 28.6 195.2% 1.7 0.8 0.9 101.9% 1,497.7 610.8 886.9 145.2% 936.1 338.2 597.9 176.8% 561.6 272.6 289.0 106.0% 209.3121.2% 59 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 113.5103.3% 534.7170.9% 28.6195.2% 597.9176.8% 655.1 2014 45.7%2015 2015 2014 28.1 22.8 5.3 23.4% 74.9 51.0 23.9 46.7% 469.9 206.1 263.8 128.0% 291.0 227.2 63.8 28.1% -48.4-59.5 11.1 1.7-0.3 2.0 49.1 80.0-30.9-38.7% 6.6-6.9 13.5-217.9-70.6-147.3 655.1 449.7 205.4 45.7% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 60

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2,038.1 2014 94.9% 2015 2014 1,395.4 648.0 747.4 115.3% 65.7 65.0 0.7 1.1% 449.4 304.9 144.5 47.4% 127.6 27.7 99.9 360.5% 2,038.1 1,045.6 1,037.5 94.9% 747.4115.3% 0.71.1% 144.547.4% 127.6 201499.9 2015 2014-0.4 10.5-10.9 126.5 8.1 118.4 1,455.5% -1.5 6.3-7.8-0.2 2.9-3.1 3.3-0.1 3.4 127.6 27.7 99.9 360.5% 61 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 126.5 (2016) 069 2. 41,651.2 201447.3% 17,586.0 201446.2%14,985.5 201446.6%7,857.5 201451.7% 1,182.9 201441.1% 39.4 2015 12 31 2014 12 31 17,586.0 12,030.7 5,555.3 46.2% 14,985.5 10,221.2 4,764.3 46.6% 7,857.5 5,179.1 2,678.4 51.7% 1,182.9 838.2 344.7 41.1% 39.4 39.4 41,651.2 28,269.2 13,382.0 47.3% 2.8% 2.9% 0.1% 18.9% 36.0% 42.2% 18.3% 36.2% 42.6% 2015 12 31 2014 12 31 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 62

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 5,555.346.2% 42.2% 2015 12 31 2014 12 31 12,707.5 8,682.4 4,025.1 46.4% 4,455.6 2,620.9 1,834.7 70.0% 422.9 727.4-304.5-41.9% 17,586.0 12,030.7 5,555.3 46.2% 12,707.5 2014 46.4% 4,764.346.6% 36.0% 2015 12 31 2014 12 31 8,158.8 7,331.5 827.3 11.3% 6,826.7 2,889.7 3,937.0 136.2% 14,985.5 10,221.2 4,764.3 46.6% 63 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 8,158.8 201411.3% 6,826.7 2014136.2% 2,678.451.7% 18.9% 2015 12 31 2014 12 31 91.9 49.7 42.2 84.9% 2,459.8 752.6 1,707.2 226.8% 5,045.1 4,099.3 945.8 23.1% 260.6 277.5-16.9-6.1% 7,857.5 5,179.1 2,678.4 51.7% 1,707.2 226.8%5.9% 2015 12 31 2014 12 31 141.5 19.3 122.2 632.0% 267.1 20.0 247.1 1,239.3% 70.6 70.6 122.4 82.2 40.2 48.8% 36.2 36.2 1,822.1 631.1 1,191.0 188.7% 2,459.8 752.6 1,707.2 226.8% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 64

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 945.8 23.1%12.1% 2015 12 31 2014 12 31 3,838.5 3,601.9 236.6 6.6% 720.8 337.8 383.0 113.4% 485.8 159.6 326.2 204.3% 5,045.1 4,099.3 945.8 23.1% 1,182.9 344.741.1%2.8% 2015 12 31 2014 12 31 257.3 240.2 17.1 7.1% 7.3 7.3 0.0 0.0% 156.0 153.7 2.3 1.4% 209.3 104.5 104.8 100.4% 553.0 332.5 220.5 66.3% 1,182.9 838.2 344.7 41.1% 65 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 3. 32,774.8 10,362.4 46.2%14,867.3 2014 53.9%4,713.0 201415.6% 10,449.9 2014 97.0% 2015 12 31 2014 12 31 14,867.3 9,659.8 5,207.5 53.9% 4,713.0 5,587.2-874.2-15.6% 10,449.9 5,304.3 5,145.6 97.0% 2,733.0 1,861.1 871.9 46.9% 11.7 11.7 32,774.8 22,412.4 10,362.4 46.2% 8.3% 8.3% 31.9% 45.4% 23.7% 43.1% 14.4% 24.9% 2015 12 31 2014 12 31 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 66

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 12 31 2014 12 31 51.8 2,373.0-2,321.2-97.8% 10,398.1 2,931.3 7,466.8 254.7% 10,449.9 5,304.3 5,145.6 97.0% 2,321.2 7,466.8 2015 12 31 2014 12 31 711.0 375.9 335.1 89.1% 828.7 666.3 162.4 24.4% 49.2 27.8 21.4 76.6% 1,144.2 791.1 353.1 44.6% 2,733.1 1,861.1 872.0 46.9% 335.189.1% 162.4 67 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 4. 8,876.5 201451.6% H 1,952.4 2015 12 31 2014 12 31 3,223.7 2,631.6 592.1 22.5% 3,535.3 1,677.8 1,857.5 110.7% 1,396.7 1,477.3-80.6-5.5% 5.8 5.8 714.9 70.1 644.8 920.0% 8,876.5 5,856.8 3,019.7 51.6% 5. (i) (ii) (iii)(iv) (v) (vi) (i) (ii)(iii) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 68

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 2014 % % % 2,529.5 47.1 965.2 41.2 1,564.3 162.1 1,187.9 22.1 435.4 18.6 752.5 172.8 58.7 1.1 53.0 2.3 5.7 10.7 225.7 4.2 116.5 5.0 109.2 93.7 221.4 4.1 131.2 5.6 90.2 68.7 528.4 9.8 365.2 15.6 163.2 44.7 14.6 0.3 14.6 602.3 11.2 298.3 12.7 304.0 101.9-3.3-0.1-23.9-1.0 20.6-86.0 5,365.3 100.0 2,341.1 100.0 3,024.2 129.2 2015 2014 % % % 1,370.3 39.8 615.6 39.6 754.7 122.6 821.7 23.9 179.6 11.6 642.1 357.4 44.9 1.3 41.4 2.7 3.5 8.4 194.0 5.6 100.7 6.5 93.3 92.7 72.2 2.1 47.9 3.1 24.3 50.6 444.6 12.9 204.2 13.1 240.4 117.7 14.5 0.4 14.5 480.6 14.0 366.8 23.6 113.8 31.0-3.0-0.1-1.6-0.1-1.4 82.5 3,439.9 100.0 1,554.7 100.0 1,885.2 121.3 69 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 2014 % % % 1,159.2 61.3 349.6 46.3 809.6 231.6 366.3 19.4 255.7 33.9 110.6 43.2 13.8 0.7 11.6 1.5 2.2 18.6 31.7 1.7 15.8 2.1 15.9 100.1 149.3 7.9 83.3 11.0 66.0 79.2 83.9 4.4 161.0 21.3-77.1-47.9 0.1 0.0 0.1 121.7 6.4-68.5-9.1 190.2-277.6-0.4 0.0-22.2-2.9 21.8-98.2-34.4-1.8-31.6-4.2-2.8 9.0 1,891.0 100.0 754.8 100.0 1,136.2 150.5 51 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 70

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 1 (1) 證 4 [2015]68 證 3 [2015]175 證 7 [2015]222 2 129 1 證 2 證 3 證 (2) 9 2 證 4 [2015]682 71 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 3.5 5 101.1 3.33 3 2015 10 12 2015 8 28 20152 3 3110 QDII 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 72

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 6 152015 H H [2015]1728 2015 8 H 4.28 592,119,000 H 2,534,269,320.00 2,534,074,181.26 2015 9 10 2015 7 27 1 2015 1 292015 13 1805.6% 2015 7 28 2 2015 60.5 1501 14 2015 2 12 2017 2 13 2 5.85% 1502 20 2015 4 16 2018 4 17 32 6.00% 1503 10 2015 5 26 2016 5 27 1 5.20% 1504 16.5 2015 6 15 2016 12 16 18 5.50% 73 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 3 37 2015 12 31 20 15CP01 8 2015 3 11 2015 6 10 90 5.15% 15CP02 9 2015 3 25 2015 6 24 90 5% 15CP03 10 2015 11 27 2016 2 26 88 3.14% 15CP04 10 2015 12 18 2016 3 18 88 3.12% 4 20.67 2015 12 31 1 2015 2 26 1.5 6.30% 182 2015 8 27 2 2015 3 11 4.1 6.30% 182 2015 9 9 3 2015 4 16 1.98 6.30% 182 2015 10 15 4 2015 4 17 3.00 6.30% 182 2015 10 16 5 2015 4 20 2.50 6.30% 182 2015 10 19 5 2015 4 23 1.50 6.30% 182 2015 10 22 6 2015 4 27 2.09 6.30% 182 2015 10 26 7 2015 5 5 4.00 6.30% 182 2015 11 3 5 29.95 2015 12 31 8.57 2013 12 162013 證 9,000 7,850 2015 1 30[2015] 1-000182015 3 2 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 74

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2014 9 29 證 2015 3 30.3 1.05 2015 7 2111 27 2014 證 2015 2 2 5,0002015 3 20 證 2015 2.5 3 2015 7 138 14 5,000 2 3 2015 1 21 證 2015 3 31 證 4,451.26 58 2015 9 1 證 7,840 810 2015 6 110 21 2015 5 17 證 3.5 6 292015 6 26 35%1.225 6,1252015 7 31 75 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 76

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2016 1 2 2016 3 FICCFICC 50% FICC 4 2016 5 + 77 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 (1) (2)(3) (4) 2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 78

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 (1) (2) (3) 2015 79 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 IPO 2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 80

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2015 (1) (2) 81 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 82

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2016 2015 A 2015 + 2016 SDR 83 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2012 12 1002013 2 2013 4 2013 20132014 12 2014 2014 122014 20142015 11 2014 12 31 35 43 48201443 45 Wind 201536 20142015 48 52 34 24 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 84

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 1 11 2015 23.68%83.83%Wind 2 20 3 65.43% 39.42% 60% 85 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 4 2015 5 2009 2013 6 7 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 86

第 五 節 管 理 層 討 論 與 分 析 2-3 證 1,0001,000 1,000A2-3 2016AH+A 87 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 六 節 董 事 會 報 告 2014 2015 5 112014 證 2014 2014 12 31H2,631,615,700 H101.2 315,793,884.00 2014 360,269,574.88 87.65%H 2014 2015 5 20H 2014H 2014 5 0.7888361.002014H 0.152123 20142015 5 29 H 2015 6 15 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 88

第 六 節 董 事 會 報 告 2015 2015 10 122015 證 20152015 8 3 H H 3,223,734,700H 10 2.1 676,984,287.00 H 20152015 10 21H 2015H 20155 0.8206321.002015 H 0.255900 20152015 11 2 2015 2015 1 2015 12 31 H3,223,734,700 H102.1 676,984,287 2 H 20152015 2015 H 89 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 六 節 董 事 會 報 告 [2014]438 2014 62.51 598,100,000 H 150,123.10 2015 12 31 H 50% 25% 25% [2015]1728 2015 8 H 4.28 592,119,000 H 253,426.93 2015 12 31H75% 15% 10% 2015 5 29 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 90

第 六 節 董 事 會 報 告 2015 12 31 XV (i) XV7 8 (ii) 352(iii) 1 0 1,289,754 1,289,754 0.10% 2 0 762,000 762,000 0.60% 1 2 1,289,754 750, 000 539,754 2014 762,0002014 91 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 六 節 董 事 會 報 告 2015 12 31 18 18 2014 3 10 38 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 92

第 六 節 董 事 會 報 告 HH 25%8.08 13.32 H 1980 9 10 2011 6 30 2011 9 12011 7 19 2011 9 1 20.0% 20.0% [1993]045 [2011]348 H10.0% 10.0% (i) H10.0% (ii) H10.0% 20.0% (iii) H 20.0% 2006 8 21 [2006]884 10.0%25.0% 5.0% 93 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 六 節 董 事 會 報 告 2008 1 1 10.0% 2008 11 6H [2008]897 H2008 10.0% 39 30% 18 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 94

第 六 節 董 事 會 報 告 650 300 50 80 50 30 40 A A IPO 2014 11 26 2014 12 1 H2015 6 19 A 2015 7 3 AH2015 8 17 2015 9 7 A IPO 2015 12 29 95 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 七 節 其 他 重 要 事 項 1,000 2013-2015 2015 8 12 130,793,974 2015 8 12 2015 12 15 2012-2015 2015 8 7 31,947,447.348 14 2016 3 16 1,000 1,000 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 96

第 七 節 其 他 重 要 事 項 The Hongkong Land Property Company Limited 1,417.43 1,267.58 939.92 740 706 722.68 525.6 500.02 892.16 950 2,099.52 1,261.81 1,332 4,859,756.042,297,587.07829,405.56750,000875,982 575,385.93850,0001,259,9951,060,000950,0005,248,809.48 1,145,0923,330,112 462.12 123,37061.685 922,608123,370 1,000 2015 1 26 2015 9 1 97 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 七 節 其 他 重 要 事 項 證 2015 16 2015 12 30 2015 6 26 350,000,000 35% 33.096%14A 0.1% 5% 14A 2015 6 26 52 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 98

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2015 5 26Mao Yuan Capital Limited Mao Yuan 4.107% Mao YuanMao Yuan 2015 6 15 2015 H 2014 6 25 H1,250,029,000 H125,002,900H 10% 30% 99 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 七 節 其 他 重 要 事 項 1% (5) (5) (21) (1) (A) (B) (5) (5) (C) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 100

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2015 5 29 (i) (ii) (iii) 2015 5 13 證 34%,2015 8 2015 92016 2 15 2016 2 26 101 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2014 2015 3 4 2 2014 2015 3335510 H 100 H168 2015 8 6 1 85 25 1.5 13 2015 6 29 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 102

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2015A A 2015 1 16 2015 1 28 2015 7 13 571 2015 9 7 2015 10 28 2015 11 30 1 2016 1 7 2016 1 8 103 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2 2016 1 31 2016 1 31http://www.acfund.com.cn 2016 2 1 1 2015 2 2015 1 2016 2 9 證 2016 5 8 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 104

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2016 2 1 3,000 27.272% 36,913,624.402016 2 3 2015 7 8 6 2016 1 29 2016 2 16 24,416,272 1,000 2016 2 2 2016 3 23 2016 2 22016 3 8 105 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 七 節 其 他 重 要 事 項 2016 2 1 3,000 27.272% 36,913,624.40 2016 2 1 27.017%14A.07 10% 14A.16 14A 14.07 0.1% 5%14A 2016 2 1 2016 3 10 15 30% 2,700,000 2016 3 10 27.017% 14A.07(1) 14A 14.07 0.1% 5%14A 2016 3 10 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 106

第 八 節 股 本 ( 資 本 ) 變 動 及 主 要 股 東 情 況 H (%) (%) 870,963,022 44.128% 27.017% 608,000,000 30.805% 18.860% 187,861,855 9.518% 5.827% 306,880,823 15.549% 9.519% H H 1,250,029,000 100% 38.776% 2015 8 3 H 592,119,000 H 2,631,615,7003,223,734,700 5616H 40 10 1,249,908,000 38.772% 592,123,000 1,249,908,000 0 1 870,963,022 27.017% 0 870,963,022 0 608,000,000 18.860% 0 608,000,000 0 187,861,855 5.827% 0 187,861,855 0 93,930,000 79,421,369 2.464% 0 79,421,369 0 107 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 八 節 股 本 ( 資 本 ) 變 動 及 主 要 股 東 情 況 51,671,126 1.603% 0 51,671,126 0 28,651,425 0.889% 0 28,651,425 0 24,000,000 0.744% 0 24,000,000 0 20,000,000 0.620% 0 20,000,000 0 18,784,734 0.583% 0 18,784,734 0 1 H 27.017% 18.860% [2007]1762007 12 6 1,200,000 41 2006 12 28 2 591 26 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 108

第 八 節 股 本 ( 資 本 ) 變 動 及 主 要 股 東 情 況 200.00 60.80 2015 12 31 XV23 336 H (%) (%) 870,693,022 27.02 44.13 608,000,000 18.86 30.81 608,000,000 18.86 30.81 187,861,855 5.83 9.52 H 80,000,000 2.48 6.40 2015 12 31 336 H 109 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 * 53 2008 102012 8 2012 8 4,941 2015 9 10 43 2009 32012 8 2012 8 4,545 2015 9 10 51 2008 62015 9 2015 10 29 2015 9 10 2015 10 12 49 2014 9 31 2015 9 10 52 2012 8 31 2015 9 10 30 2015 9 9 2015 9 10 46 2014 11 31 2015 9 10 65 2012 8 223 2015 9 10 40 2014 6 223 2015 9 10 59 2015 3 174 2015 3 31 2015 9 10 47 2015 12 18 2015 12 7 31 2014 92015 9 21 2015 9 10 49 2015 9 10 2015 9 21 0 2015 9 10 2015 9 21 61 2012 82015 9 171 2015 9 10 2015 9 15 54 2012 82015 1 14 2015 1 6 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 110

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 * 49 2015 9 3,256 2015 9 10 42 2015 9 7 2015 9 10 52 2006 6 21 2015 9 10 39 2015 9 7 2015 9 10 52 2015 9 27 2015 9 10 67 2015 9 27 2015 9 10 2016 1 7 47 2015 9 1,584 2015 9 10 111 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 * 46 2015 9 1,494 2015 9 10 43 2015 9 1,916 2015 9 10 60 2012 82015 9 3,107 2015 9 10 55 2013 112015 9 15 2015 9 10 42 2009 62015 9 15 2015 9 10 51 2007 42015 9 2,130 2015 9 10 44 2008 22015 9 2,078 2015 9 10 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 112

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 * 43 2009 32012 8 4,545 2012 8 52 2007 82015 9 3,227 2015 9 46 2002 11 3,259 2012 8 59 2003 52015 9 2,437 2015 9 43 2009 11 3,069 2016 1 51 2009 112016 1 3,169 2016 1 45 2008 122015 12 3,231 2014 7 45 2009 92014 7 3,246 2014 72015 12 2015 12 43 2012 8 4,198 51 2015 12 2,130 * 2015 6 7 5 201516 (QDII)210 190110 2015 113 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2015 2 2013 1 2011 6 2013 6 2014 11 2013 12014 10 2014 10 2009 10 2010 6 2008 4 2013 6 2014 3 2015 12 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 114

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2011 1 2011 6 2014 9 2010 5 2013 6 2014 1 2014 8 2011 52015 5 2015 52015 10 2010 11 2014 6 2004 1 2009 82015 8 2008 3 2013 1 2010 7 2013 12 2013 9 2010 6 2006 115 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2013 12014 10 2014 10 2009 10 2013 3 2013 6 2011 9 2012 3 2012 122014 7 2015 9 2014 12 2015 7 2015 9 2015 12 2013 4 2013 1 2013 11 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 116

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 53 2012 82014 11 2007 12 2008 102012 82000 102002 10 30 1985 81987 1 1987 11998 5 1998 52000 6 2000 62000 102002 102002 12 2002 122007 12 2014 4 2014 12013 2009 1985 7 1997 9 2000 7 2000 7 2002 5 2015 4 43 2012 8 2009 3 2009 32012 82013 12014 10 2014 10 1999 72002 11 117 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2002 112003 8 2003 82009 2 1995 6 1999 6 2003 6 2011 6 2013 2 51 2008 62015 92015 10 1984 7 2004 4 49 2014 9 2013 6 1998 62013 6 1986 71989 1 52 2012 8 1983 82002 3 600569 2002 32005 8 2005 82008 42008 4 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 118

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 1983 7 1996 12 30 2015 9 2014 3 2009 122012 8 2012 92014 2 2015 12 2008 6 46 2014 11 601666 300080 2005 22011 1 1992 7 65 2012 8 1982 91995 1 1995 22000 102000 112012 1 6881 2014 1 002457 1982 71985 11 2000 6 119 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 40 2014 6 1998 22000 4 2000 52002 6 2002 72005 82005 8 2009 122011 5 2015 5 1190 2015 52015 102014 8 1998 42013 3 2014 7 59 2015 3 1982 6 2005 1 2012 8 2014 6 600121 47 2015 122001 8 2003 122004 1 1990 81995 7 2009 82015 8 600010 1990 7 1998 7 2001 7 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 120

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 49 2015 9 2002 11 2002 112013 32013 32015 9 2008 32013 1 1992 92002 11 1989 72001 22002 3 42 2015 91997 72001 6 2001 62004 8 2004 82006 22006 22007 10 2007 10 2008 6 2008 62010 4 6002072010 42010 7 2010 7 1997 6 2005 12 2014 1 62005 11 52 2006 61996 32002 32002 42006 4 600569 2006 52011 82009 112012 112011 82013 12 2013 12 121 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 1982 7 1996 12 1997 122012 9 39 2015 92004 72009 12 2010 12013 8 2013 9 1999 6 52 2015 92010 20042010 19962004 19881991 19861988 1989 1999 67 2015 9 3983 FER 1979 1998 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 122

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 47 2015 91990 41992 4 1992 42002 11 2002 112013 3 2013 32015 3 2015 3 1991 11 1997 4 46 2015 91993 71997 5 1997 51999 9 1999 92002 11 2002 112003 8 2003 8 2005 3 2005 32008 12 2008 12 1993 7 43 2015 91995 71996 8 1999 72003 3 2003 32006 5 2006 62006 9 2006 102013 8 2013 92014 122015 1 1995 71999 7 2007 7 123 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2012 8 52 2007 8 2002 11 2002 112007 8 2001 12002 11 1993 102001 1 1984 72010 7 2003 5 46 2012 8 2002 11 2002 112012 8 1993 112002 11 1991 11 2011 6 2012 3 45 2014 72002 11 2002 112015 12 1993 72000 12 IT 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 124

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 1993 6 1996 102008 10 45 2015 122002 11 2002 112015 12 2013 1 2013 42013 11 1993 72002 11 1993 7 2007 1 2000 10 2015 5 43 2012 8 2004 5 2004 52012 8 1997 72004 4 1993 7 2003 1 2006 12 2004 4 51 2015 12 2002 11 2002 112015 12 1998 72002 11 1988 7 1998 7 125 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2015 1 6 2015 2 9 證 2015 2 9 2015 3 31 2015 3 31 2015 9 10 2015 9 10 2015 9 15 證 證 證 證 2015 9 15 證 證 2015 9 21 2015 9 21 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 126

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2015 10 12 2015 10 12 2015 10 19 證 2015 9 15 2015 12 7 2015 12 7 2015 12 13 證 2015 9 102015 證 證 證 證 證 證 2015 9 10 2015 9 22 2015 9 102015 9 15 127 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2015 9 10 證 證 證 證 證 證 證 證 證 2015 9 17 證 2015 12 24 證 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 128

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 1 2 2015 12 7 90-10060-89 60 100 3 2015 12 7 10 15 4 2015 12 7 證 23 B+35,519 23 B+ 1.06 2015 9 129 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 2015 51,981 2016 1 1 2016 1 1 2016 1 11 2016 2 1 2015 92016 18,266.66 2016 1 25 2,331 2,080 (%) (%) 1,540 66.07 1,540 74.04 139 5.96 139 6.68 27 1.16 0 0 27 1.16 27 1.3 27 1.16 27 1.3 24 1.03 10 0.48 159 6.82 0 0 33 1.41 0 0 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 130

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 (%) (%) 18 0.77 0 0 21 0.90 21 1.01 31 1.33 31 1.49 112 4.80 112 5.38 85 3.65 85 4.09 88 3.78 88 4.23 2,331 100 2,080 100 18 0.77 17 0.82 404 17.33 332 15.96 1,400 60.06 1,268 60.96 509 21.84 463 22.26 2,331 100 2,080 100 30 1,176 50.45 1,071 51.49 3140 841 36.08 749 36.01 4150 288 12.35 242 11.63 5160 26 1.12 18 0.87 2,331 100 2,080 100 131 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 九 節 董 事 監 事 高 級 管 理 人 員 和 員 工 情 況 CFA CIIA 2015 310 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 132

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2015 1015 2H2 1015 2H2 1 證 20152015 3 31 證 < 證 > 證 133 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2 證 2014 2015 6 15 證 2014 證 2014 證 2014 12 31 證 2014 證 2014 證 2014 證 2015 證 2015 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 3 證 20152015 6 15 證 H 證 證 H 4 證 20152015 6 15 證 H 證 H 5 證 2015 H 2015 6 15 證 H 證 H 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 134

第 十 節 企 業 管 治 報 告 6 證 20152015 9 10 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 < 證 > 證 7 證 20152015 10 12 證 2015 證 證 證 證 8 證 20152015 12 7 < 證 > < 證 > 證 證 證 < 證 > 證 A 135 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 9 證 20152015 12 7 < 證 > 證 A 10 證 2015 H 2015 12 7 < 證 > 證 A 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 136

第 十 節 企 業 管 治 報 告 11 2 5 4 2015 9 10 2015 9 10 2015 1 6 2015 3 31 3.25 A.5.1 2015 12 7 2015 12 13 2015 9 21 2015 9 21 137 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2015 9 21 2015 10 12 3.13 25 1 證 2015 1 21 證 H 證 證 證 2 證 2015 2 9 證 證 < 證 >< 證 > 證 證 2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 138

第 十 節 企 業 管 治 報 告 3 證 2015 3 7 證 證 3 4 證 2015 3 20 證 2014 證 2014 證 證 2014 12 31 證 2014 證 證 2014 證 2014 證 2015 證 2015 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 證 2014 5 證 2015 3 31 證 6 證 2015 4 1 證 2015 139 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 7 證 2015 4 9 證 H 證 證 2015 H 8 證 2015 5 13 證 34% 證 2015 證 9 證 2015 5 17 證 10 證 2015 5 26 證 證 2015 11 證 2015 6 15 證 證 12 證 2015 7 22 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 3 證 2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 140

第 十 節 企 業 管 治 報 告 13 證 2015 8 1 證 14 證 2015 8 20 證 2015 證 2015 6 30 證 2015 證 證 證 2015 證 證 證 證 2015 15 證 2015 8 16 證 16 證 2015 8 24 證 17 證 2015 9 1 證 2015 證 證 證 2015 18 證 2015 9 15 證 證 證 證 證 證 證 141 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 證 證 證 證 證 證 證 19 證 2015 9 22 證 20 證 2015 10 19 < 證 > < 證 > 證 < 證 > 證 A 證 證 2015 H 21 證 2015 11 9 證 11 證 2015 22 證 2015 12 2 證 2015 23 證 2015 12 13 證 < 證 >< 證 >< 證 > 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 142

第 十 節 企 業 管 治 報 告 24 證 2015 12 26 證 證 2016 證 2016 證 2016 25 證 2015 12 29 證 1 25 25 0 0 118 118 2015 9 10 25 24 0 1 118 114 2015 9 10 23 23 0 0 103 103 2015 9 10 2015 10 12 25 25 0 0 118 118 2015 9 10 25 24 1 0 118 118 2015 9 10 8 8 0 0 35 35 2015 9 10 25 25 0 0 118 118 2015 9 10 25 25 0 0 118 118 2015 9 10 25 25 0 0 118 118 2015 9 10 143 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 21 21 0 0 83 83 2015 3 31 2015 9 10 3 3 0 0 10 10 2015 12 7 1 1 0 0 14 14 2015 9 10 2015 9 21 17 16 1 0 83 83 2015 9 10 0 0 0 0 0 0 2015 1 6 18 16 1 1 97 83 2015 9 10 2015 9 15 2 10 10 0 2015 9 10 10 5 5 2015 9 10 9 8 1 2015 9 10 2015 10 12 10 1 9 2015 9 10 10 0 10 2015 9 10 4 0 4 2015 9 10 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 144

第 十 節 企 業 管 治 報 告 10 2 8 2015 9 10 10 1 9 2015 9 10 10 1 9 2015 9 10 9 1 8 2015 3 31 2015 9 10 0 0 0 2015 12 7 0 0 0 2015 9 10 2015 9 21 6 0 6 2015 9 10 0 0 0 2015 1 6 6 0 6 2015 9 10 2015 9 15 1 2015 1 19 2 2015 3 23 3 2015 4 9 4 2015 12 18 145 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2015 2 9 證 2015 9 15 證 證 證 證 2015 10 19 證 2015 12 13 證 2015 9 10 2015 10 19 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 146

第 十 節 企 業 管 治 報 告 1. 證 2. HA 3. 1. 證 147 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2. 3. 1. 證 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 148

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2. 4 (1) 2015 2 9 2015 證 (2) 2015 7 22 2015 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 證 (3) 2015 9 22 2015 證 (4) 2015 10 19 2015 證 3. 4 4 4 4 2015 9 15 2 2 4 4 2015 12 13 0 0 2015 9 10 2 2 2015 9 15 2 2 149 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 1. 證 2. 2 2014 12 31 2014 2014 20152015 6 30 2015 2014 (1) 2015 3 202015 證 證 2014 12 31 證 2014 證 2014 證 2014 證 2015 證 2015 證 2014 (2) 2015 8 202015 證 2015 證 2015 6 30 證 2015 證 證 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 150

第 十 節 企 業 管 治 報 告 3. 2 2 2015 9 15 0 0 2015 2 9 2 2 2015 9 10 2 2 2015 1 6 0 0 5 4 151 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 11 1 2015 3 19 證 2014 證 證 2014 12 31 證 2014 證 2014 證 2014 證 2015 證 2015 證 2014 證 2014 證 2014 2 2015 4 9 證 H 證 3 2015 5 13 證 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 152

第 十 節 企 業 管 治 報 告 4 2015 5 26 證 證 2015 5 2015 6 15 證 6 2015 7 22< 證 > 證 證 證 證 證 證 證 證 7 2015 8 20 證 2015 證 2015 6 30 證 2015 證 證 2015 8 2015 9 7 證 2015 9 2015 9 15 證 10 2015 10 19 證 證 153 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 11 2015 12 29 8 8 8 8 11 11 8 8 8 8 8 8 3 3 3 3 3 3 3 3 2 2 3 3 3 3 3 3 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 154

第 十 節 企 業 管 治 報 告 7510% 10% 10 5 10 10% 5 90 10% 1033% 104 155 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 3.29 2015 12 3115 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 156

第 十 節 企 業 管 治 報 告 1 2015 2015 4 152 2015 H HH 2015 8 5 3 2015 2015 9 224 2015 2015 2 13 2015 5 292015 7 242015 8 27 www.ccnew.com E.1.2 157 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 20142015 A.5.6 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 158

第 十 節 企 業 管 治 報 告 1 22014 1 12014 12 312015 1 12015 12 31 2 2016 3 18 證 (XYZH/2016BJA10109) 2015 12 31 159 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 2015 12 31 3 (1) 2015 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 160

第 十 節 企 業 管 治 報 告 1,678 300 5,8351 (2) IB IB 161 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

第 十 節 企 業 管 治 報 告 (3) 72 15 1443 2 (4) 2015 2015 2015 2015 H A 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 162

第 十 節 企 業 管 治 報 告 (5) 2015 85 93 1,215 1,28510,64020,046 400,354654,836 24 2014 2015 410,994 10,640 400,354 674,882 20,046 654,836 1,300 85 1,215 1,378 93 1,285 3 1 2 5 1 4 0 0 0 163 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

獨 立 核 數 師 報 告 166 280 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 164

獨 立 核 數 師 報 告 165 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 綜 合 收 益 表 2015 2015 2014 5 3,181,952 1,243,134 6 1,497,719 610,838 7 655,080 449,741 5,334,751 2,303,713 8 30,509 37,348 5,365,260 2,341,061 9 (465,598) (170,874) 10 (936,144) (338,243) 11 (1,395,391) (647,965) 12 (65,714) (65,021) 13 (449,391) (304,885) 14 (127,631) (27,716) (3,439,869) (1,554,704) 1,925,391 786,357 15 (488,588) (204,788) 1,436,803 581,569 37 (34,422) (31,586) 1,402,381 549,983 39 14,544 27,440 39 (4,585) (6,860) 39 (4,280) 9,746 5,795 11,474 30,326 1,413,855 580,309 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 166

合 併 綜 合 收 益 表 2015 2015 2014 1,405,501 562,290 (3,120) (12,307) 1,402,381 549,983 1,423,056 578,399 (17,555) (16,109) 1,405,501 562,290 1,415,254 592,616 (1,399) (12,307) 1,413,855 580,309 1,432,809 608,725 (17,555) (16,109) 1,415,254 592,616 16 0.50 0.25 16 (0.01) (0.01) 0.49 0.24 17 992,778 174 280 167 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 狀 況 表 2015 12 31 2015 12 31 2014 12 31 18 236,096 217,146 19 21,225 23,066 20 7,269 7,269 21 155,961 153,743 22 91,864 49,685 24 24,452 25,630 25 569,042 650,089 31 531,169 26 209,335 104,469 27 422,907 727,404 2,269,320 1,958,501 28 528,544 306,912 29 260,628 277,487 30 8,158,803 7,331,517 25 1,890,799 102,546 31 6,295,521 2,889,715 32 33 5,045,128 4,099,282 34 4,455,616 2,620,867 35 10,739,356 7,225,908 36 1,968,105 1,456,507 39,342,500 26,310,741 37 39,429 39,381,929 26,310,741 41,651,249 28,269,242 38 3,223,735 2,631,616 39 3,535,304 1,677,832 1,396,747 1,477,259 5,795 8,161,581 5,786,707 714,873 70,089 8,876,454 5,856,796 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 168

合 併 財 務 狀 況 表 2015 12 31 2015 12 31 2014 12 31 40 5,291,078 1,490,027 41 51,818 26 49,157 27,837 5,392,053 1,517,864 42 1,272,545 802,491 43 1,144,170 791,074 44 267,155 239,670 40 2,650,000 45 2,456,960 1,441,280 46 4,712,965 5,587,234 47 2,373,000 32 48 14,867,251 9,659,833 27,371,046 20,894,582 37 11,696 27,382,742 20,894,582 32,774,795 22,412,446 41,651,249 28,269,242 174 280 2016 3 18 169 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 權 益 變 動 表 2015 38 39 39 39 39 39 2015 1 1 2,631,616 504,649 399,283 380,772 366,383 26,745 1,477,259 70,089 5,856,796 1,405,501 (3,120) 1,402,381 39 3,958 5,795 1,721 11,474 3,958 1,405,501 5,795 (1,399) 1,413,855 592,119 1,360,279 1,952,398 (992,778) (992,778) 205,514 (205,514) 150,711 (150,711) 137,010 (137,010) 646,183 646,183 2015 12 31 3,223,735 1,864,928 604,797 531,483 503,393 30,703 1,396,747 5,795 714,873 8,876,454 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 170

合 併 權 益 變 動 表 2015 38 39 39 39 39 39 2014 1 1 2,033,516 314,845 317,353 310,091 (3,581) 1,119,118 83,940 4,175,282 562,290 (12,307) 549,983 39 30,326 30,326 30,326 562,290 (12,307) 580,309 598,100 504,649 1,102,749 (1,544) (1,544) 84,438 (84,438) 63,419 (63,419) 56,292 (56,292) 2014 12 31 2,631,616 504,649 399,283 380,772 366,383 26,745 1,477,259 70,089 5,856,796 174 280 171 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 現 金 流 量 表 2015 2015 2014 1,925,391 786,357 65,714 65,021 127,631 27,716 76 178 (62,062) (5,156) (28,146) (22,817) (74,850) (51,031) (1,725) 315 505,600 57,571 51 162,227 (2,479) 2,619,907 855,675 (826,851) (5,082,572) (896,781) (578,983) (3,935,428) (2,102,578) 304,497 (314,294) (3,513,448) (3,263,159) (1,813,970) (1,561,452) (190,843) (444,258) 5,207,418 4,665,762 135,179 12,069 (874,269) 3,490,946 (2,373,000) 1,973,000 370,041 325,108 (544,648) (122,164) (40,576) (32,400) (6,372,772) (2,179,300) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 172

合 併 現 金 流 量 表 2015 2015 2014 74,850 51,031 592 499 (92,125) (50,079) (8,035,734) (1,770,904) 6,235,903 1,505,807 (42,375) (50,000) (824) (1,623) (1,859,713) (315,269) (992,778) (1,544) H 1,952,398 1,102,749 489,483 156,700 6,588,858 4,841,280 (6,579,480) (4,259,543) 7,208,462 1,492,000 51,818 8,718,761 3,331,642 486,276 837,073 1,596,054 755,452 62,224 3,529 49 2,144,554 1,596,054 2,128,430 1,538,718 16,124 57,336 49 2,144,554 1,596,054 173 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 1 2002 11 82002 11 8 Z30574000 410000100009831 10 2015 12 31 3,223,734,700 2014 6 25 H 598,100,0001 2,631,615,700 2015 8 3 H 592.12 1 3,223.73 2016 3 18 2 3.2 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 174

合 併 財 務 報 表 附 註 2 2.1 2015 2015 1 1 19 2010-2012 8 16 38 24 2011-2013 3 13 40 2010-2012 2.2 2015 622 9 175 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 2 2.3 9 9 399 39 9 39 9 15 18 11 15 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 176

合 併 財 務 報 表 附 註 2 2.3 16 (IFRS 16) IFRS 16 17 2019 1 1 15 16 3 3.1 3.1.1 1 1 12 31 3.1.2 177 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.3 (a) (b) (c) (d) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 178

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.4 3.1.5 20%-50% 179 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.6 3.1.7 3.1.8 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 180

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (1) (1) (2)(3) (2) 181 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (2) (a) (b) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 182

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (2) (c) (d) (i) (ii) (iii) (i)(ii) (iii) 183 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (2) (d) (e) 12 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 184

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (3) (4) 185 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (5) (6) (7) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 186

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (7) (a) (i) (ii) (iii) (iv) (v) (vi) (vii) 187 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (7) (a) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 188

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (7) (b) (a) 50%50% 189 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.9 (8) (i) (ii) 3.1.10 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 190

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.11 20~40 5% 2.38%~4.75% 8 5% 11.88% 5-15 5% 6.33%~19% 3.1.16 191 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.12 30~40 5% 2.38%~3.17% 3.1.13 3.1.14 3.1.16 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 192

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.15 3.1.16 3.1.17 3 193 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.18 (a) (b) 37 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 194

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.19 (1) (a) (b) (c) (d) (2) 3.1.20 195 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.21 (a) (b) 3.1.22 3.1.23 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 196

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.1 3.1.24 3.1.25 3.1.26 197 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.2 3.2.1 3.2.2 3.2.3 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 198

合 併 財 務 報 表 附 註 3 3.2 3.2.4 3.2.5 3.2.6 (i) (ii) (iii) 199 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 4 25% 5% 7% 3% 4.1 [2012]11 4.2 [2006]172 5 2015 2014 2,568,707 949,894 285,404 130,642 166,452 67,490 61,860 47,155 59,671 11,069 39,838 36,884 20 3,181,952 1,243,134 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 200

合 併 財 務 報 表 附 註 6 2015 2014 847,461 312,811 381,977 172,681 223,416 109,887 43,203 14,636 1,662 823 1,497,719 610,838 7 2015 2014 28,146 22,817 74,850 51,031 469,925 206,067 291,035 227,151 (48,374) (59,489) 1,725 (315) 49,065 79,980 6,625 (6,907) (217,917) (70,594) 655,080 449,741 201 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 8 2015 2014 (1) 21,084 29,946 3,248 2,775 6,177 4,627 30,509 37,348 (1) 9 2015 2014 440,613 155,033 15,001 7,473 6,037 1,954 3,947 6,414 465,598 170,874 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 202

合 併 財 務 報 表 附 註 10 2015 2014 378,449 70,916 263,723 145,813 124,422 46,247 105,491 51,732 63,166 23,253 842 282 51 936,144 338,243 11 2015 2014 1,190,218 502,889 89,986 65,209 49,992 42,113 53,218 22,576 11,977 15,178 1,395,391 647,965 203 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 11 11.1 2015 2014 2015 587 63 4,291 4,941 494 59 3,992 4,545 223 223 223 223 (1) 174 174 171 171 31 31 31 31 31 31 (2) 29 29 (3) 21 21 (4) 18 18 (5) 14 14 (6) 9 9 (7) 367 39 2,850 3,256 383 51 2,673 3,107 (8) 276 25 1,829 2,130 247 25 1,806 2,078 (9) 855 26 1,035 1,916 (10) 196 20 1,368 1,584 (11) 233 20 1,241 1,494 (12) 27 27 (13) 27 27 21 21 15 15 15 15 (14) 7 7 (15) 7 7 1,094 3,638 328 21,085 26,145 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 204

合 併 財 務 報 表 附 註 11 11.1 2014 537 90 1,843 2,470 463 85 2,239 2,787 (16) 126 126 126 126 126 126 74 74 (17) 53 53 31 31 31 31 (18) 23 23 8 8 8 8 3 3 (19) 3 3 (20) 3 3 348 73 1,417 1,838 246 36 911 1,193 219 29 825 1,073 21 21 21 21 21 21 678 1,813 313 7,235 10,039 205 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 11 11.1 (1) 2015 3 (2) 2015 9 2015 10 (3) 2015 9 (4) 2015 12 (5) 2015 1 (6) 2015 9 (7) 2015 9 (8) 2015 9 (9) 2015 9 (10) 2015 9 (11) 2015 9 (12) 2015 9 (13) 2015 9 (14) 2015 9 (15) 2015 9 (16) 2015 9 (17) 2014 5 (18) 2014 9 (19) 2014 1 (20) 2014 1 11.2 20152014 2015 2014 2,515 2,451 227 293 19,707 10,559 22,449 13,303 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 206

合 併 財 務 報 表 附 註 11 11.2 2015 2014 1,500,001 2,000,000 2,000,001 2,500,000 2,500,001 3,000,000 3,000,001 3,500,000 3 3,500,001 4,000,000 1 4,000,001 4,500,000 1 5,000,001 5,500,000 1 6,500,001 7,000,000 1 3 4 12 2015 2014 32,082 31,955 873 875 18,978 15,612 13,781 16,579 65,714 65,021 207 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 13 2015 2014 255,484 103,498 47,942 39,743 39,817 14,240 18,052 14,652 17,049 4,993 15,861 9,365 13,740 10,848 10,237 9,547 9,835 15,329 7,610 3,019 3,802 3,090 130 50 (62,062) (5,157) 6,502 6,614 65,392 75,054 449,391 304,885 14 2015 2014 126,450 8,129 3,333 (83) (170) 2,803 (435) 10,518 (1,547) 6,349 127,631 27,716 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 208

合 併 財 務 報 表 附 註 15 2015 2014 575,294 220,463 26 (86,706) (15,675) 488,588 204,788 25% 25% 2015 2014 1,925,391 786,357 25% 481,348 196,580 (7) (1) (2,578) (5,410) (2) 8,959 8,591 2,124 866 2,903 488,588 204,788 (1) (2) 209 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 16 16.1 2015 2014 1,405,501 562,290 1,423,056 578,399 (17,555) (16,109) 2,874,952 2,332,566 0.49 0.24 0.50 0.25 (0.01) (0.01) 16.2 2015 2014 17 (i) (ii) 10% 5% (iii) 11% (iv) 10% (v) 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 210

合 併 財 務 報 表 附 註 17 2014 0.12 315,793,884 2015 0.21 676,984,287 2015 2014 2014 0.12 2015 0.21 (i) (ii) 211 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 18 2015 1 1 179,041 26,481 262,065 100 467,687 3,028 48,365 443 51,836 19 1,114 1,114 19 (1,317) (5,787) (7,104) (696) (7,723) (8,419) (8,419) 2015 12 31 180,155 27,496 296,920 543 505,114 2015 1 1 (34,051) (17,204) (199,286) (250,541) (4,660) (1,944) (25,482) (32,086) 19 (146) (146) 1,263 5,173 6,436 296 7,023 7,319 2015 12 31 (38,857) (17,589) (212,572) (269,018) 2015 12 31 141,298 9,907 84,348 543 236,096 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 212

合 併 財 務 報 表 附 註 18 2014 1 1 168,453 25,658 254,743 448,854 2,499 14,956 100 17,555 19 11,702 11,702 19 (1,114) (1,114) (1,676) (7,634) (9,310) 2014 12 31 179,041 26,481 262,065 100 467,687 2014 1 1 (25,681) (16,985) (180,380) (223,046) (4,660) (1,830) (25,963) (32,453) 19 (3,856) (3,856) 19 146 146 1,611 7,057 8,668 2014 12 31 (34,051) (17,204) (199,286) (250,541) 2014 12 31 144,990 9,277 62,779 100 217,146 2015 2014 213 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 19 2015 2015 1 1 18 18 12 31 37,337 (1,114) 36,223 (14,271) 146 (873) (14,998) 23,066 21,225 2014 2014 1 1 18 18 12 31 47,925 1,114 (11,702) 37,337 (17,106) (146) 3,856 (875) (14,271) 30,819 23,066 20 2007 10 12 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 214

合 併 財 務 報 表 附 註 21 2015 12 31 2014 12 31 100,866 103,502 53,946 48,727 818 467 306 1,047 25 155,961 153,743 2015 12 31 2014 12 31 250,333 125,558 27,648 124,775 (12,777) 265,204 250,333 (96,590) (78,753) (18,980) (17,837) 6,327 (109,243) (96,590) 155,961 153,743 215 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 22 2015 12 31 2014 12 31 49,685 39,930 50,000 2,249 (315) 91,864 49,685 200,000 25.00% (1) 27,000 37.04% (2) (3) 15,158 20.00% (3) 31,880 11.03% (1) 2014 6 5025.00% (2) 2015 1037.04% (3) 2015 11.33 18.60 23 2015 12 31 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 216

合 併 財 務 報 表 附 註 23 2015 2014 12 31 12 31 (1) (2) (3) 330,000 51.36% 92.55% 1,000,000 62.29% 100.00% 20,000 37.37% 60.00% 200,000 51.00% 51.00% 300,000 100.00% 100.00% (4) (5) (6) 300,000 100.00% 350,000 35.00% 50,000 62.29% 100.00% (7) (8) 10,000 31.77% 50,000 51.36% 200,000 100.00% (9) 217 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 23 2015 2014 12 31 12 31 10,000 100.00% (10) (11) 50,000 31.15% 110,000 20.39% 32.72% (12) 85,492 70.15% 13.53% 46,631 29.49% 62.66% 30,010 100.00% 100,000 12.50% 1,050,000 19,05% 20.00% Alpha 49.88% 24.51% 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 218

合 併 財 務 報 表 附 註 23 (1) 2015110330 67.67 (2) 20155001,000 122.91 (3) 2015 610002000 60 (4) 2014 10 (5) 2015 3 (6) 2015 6 (7) 2015 9 (8) (9) (10) (11) (12) 219 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 24 2015 12 31 2014 12 31 22,259 23,221 2,193 2,409 24,452 25,630 24.1 2015 12 31 2014 12 31 23,221 34,818 11,756 3,214 (12,718) (14,811) 22,259 23,221 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 220

合 併 財 務 報 表 附 註 25 2015 12 31 2014 12 31 (1) 317,799 449,723 150,000 1,936 242,976 19,005 12,000 29,643 (68,148) 506,563 648,371 64,855 4,094 (2,376) (2,376) 62,479 1,718 569,042 650,089 449,723 569,042 200,366 569,042 650,089 221 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 25 2015 12 31 2014 12 31 120,495 82,281 126,674 19,328 24,101 937 (1) 69,971 150,000 70,550 36,200 (2) 1,336,310 (58,302) 1,875,999 102,546 14,800 1,890,799 102,546 1,491,643 101,609 93,887 363,571 937 (58,302) 1,890,799 102,546 (1) 2015 12 31 126 (2) 2015 12 31 2015 9 11,323 2015 12 31 1,336 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 222

合 併 財 務 報 表 附 註 25 2015 12 31 12.77 2014 12 31 70.53 2015 12 31 2014 12 31 4.74 223 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 26 26.1 2015 1 1 14,981 82,555 1,474 5,459 104,469 29,019 74,494 (1,474) 2,811 104,850 16 16 2015 12 31 44,000 157,049 16 8,270 209,335 2014 1 1 11,150 46,386 1,192 1,772 10,737 71,237 3,831 36,169 (1,772) 1,474 (5,278) 34,424 (1,192) (1,192) 2014 12 31 14,981 82,555 1,474 5,459 104,469 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 224

合 併 財 務 報 表 附 註 26 26.2 2015 1 1 (8,836) (13,429) (5,572) (27,837) (8,261) (182) (9,701) (18,144) (3,176) (3,176) 2015 12 31 (12,012) (21,690) (182) (15,273) (49,157) 2014 1 1 (252) (252) (13,429) 252 (5,572) (18,749) (8,836) (8,836) 2014 12 31 (8,836) (13,429) (5,572) (27,837) 2015 12 31 2014 12 31 76,632 70,985 15 86,706 15,675 39 (3,160) (10,028) 160,178 76,632 225 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報

合 併 財 務 報 表 附 註 27 2015 12 31 2014 12 31 58,155 14,811 45,819 12,895 550 185,582 46,237 61,900 114,332 46,800 48,477 24,101 25,964 464,688 422,907 727,404 28 2015 12 31 2014 12 31 257,758 173,998 30,594 24,705 230,494 45,408 39,350 89,120 (29,652) (26,319) 528,544 306,912 中 原 證 券 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 報 226