#COMP_NAME_CN#

Size: px

Start display at page:

Download "#COMP_NAME_CN#"

作镪缪
5 years ago
Views:

1 上海锦江国际酒店发展股份有限公司 2013 年年度报告摘要一重要提示 1.1 本年度报告摘要摘自年度报告全文, 投资者欲了解详细内容, 应当仔细阅读同时刊载于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文 1.2 公司简介股票简称锦江股份股票代码股票上市交易所上海证券交易所股票简称锦江 B 股股票代码股票上市交易所上海证券交易所联系人和联系方式董事会秘书证券事务代表姓名胡暋张珏电话传真电子信箱 JJIR@jinjianghotels.com JJIR@jinjianghotels.com 二主要财务数据和股东变化 2.1 主要财务数据 2013 年 ( 末 ) 2012 年 ( 末 ) 单位 : 元币种 : 人民币本年 ( 末 ) 比上年 ( 末 ) 2011 年 ( 末 ) 增减 (%) 总资产 7,083,066, ,412,172, ,985,612, 归属于上市公司股东的净资产 4,343,634, ,246,411, ,949,031, 经营活动产生的现金流量净额 639,137, ,664, ,110, 营业收入 2,684,410, ,335,992, ,116,078, 归属于上市公司股东的净利润 377,473, ,157, ,481, 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 218,649, ,831, ,388, 加权平均净资产收益率减少 (%) 个百分点 7.60 基本每股收益 ( 元 / 股 ) 稀释每股收益 ( 元 / 股 ) 不适用不适用不适用不适用 1

2 2.2 前 10 名股东持股情况表截止报告期末股东总数股东名称 48,606 户 ( 其中 :A 股股东 24,539 户,B 股股东 24,067 户 ) 前 10 名股东持股情况股东性质年度报告披露日前第 5 个交易日末股东总数持股比例 (%) 持股总数单位 : 股 50,953 户 ( 其中 :A 股股东 26,739 户,B 股股东 24,214 户 ) 持有有限售条件股份数量质押或冻结的股份数量上海锦江国际酒店 ( 集团 ) 股份有限公司国有法人 ,533,935 0 无 INVESCO FUNDS SICAV 境外法人 ,604,170 0 未知双钱集团股份有限公司国有法人 ,541,951 0 无新华优选分红混合型证券投资基金其他 ,753,893 0 无全国社保基金一一四组合其他 ,505,159 0 无易方达价值成长混合型证券投资基金其他 ,000,000 0 无 INVESCO PERPETUAL HONG KONG & CHINA FUND 境外法人 ,942,249 0 未知全国社保基金四零一组合其他 ,363,915 0 无 SCBHK A/C BBH S/A VANGUARD EMERGING MARKETS STOCK INDEX FUND 境外法人 ,272,024 0 未知 MATTHEWS CHINA DIVIDEND FUND 境外法人 ,121,990 0 未知上述股东关联关系或一致行动的说明 INVESCO FUNDS SICAV 与 INVESCO PERPETUAL HONG KONG & CHINA FUND 同属于景顺投资管理有限公司 (INVESCO) 除此之外, 公司未知其他股东之间是否存在关联关系或属于上市公司股东持股变动信息披露管理办法规定的一致行动人 2.3 以方框图描述公司与实际控制人之间的产权及控制关系上海市国有资产监督管理委员会 100% 锦江国际 ( 集团 ) 有限公司 75% 上海锦江国际酒店 ( 集团 ) 股份有限公司 50.32% 上海锦江国际酒店发展股份有限公司 2

3 三管理层讨论与分析 3.1 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析今年世界经济复苏艰难中国经济下行压力加大, 面对复杂多变的经营环境, 公司坚定不移地执行发展战略, 积极实施变革整合等措施, 强化运营管理, 较好地完成了今年主要经营任务根据定位于有限服务型酒店的发展战略, 公司签署了相关重要合同 ( 或协议 ), 并开始实施业务整合于今年 3 月 29 日, 公司与锦江酒店集团签署委托经营合同, 同时与锦江酒店集团子公司上海南华亭酒店有限公司上海金沙江大酒店有限公司上海白玉兰宾馆有限公司分别签署租赁合同自 2013 年 4 月 1 日起, 受托经营新亚大酒店和新城饭店, 承租南华亭酒店金沙江大酒店和白玉兰宾馆三家公司物业资产截至 2013 年 12 月 31 日, 五家酒店拥有客房 1,276 间于 2013 年 4 至 12 月份, 这五家酒店的营业收入为 10,595 万元, 扣除利息所得税折旧摊销前的利润 (EBITDA) 为 -3,015 万元公司将对这几家酒店按照有限服务型酒店品牌标准实施改造, 以发挥品牌优势, 改善经营业绩目前正在抓紧制定相关实施方案于今年 6 月 14 日, 公司与天津华胜旅业股权投资合伙企业 ( 有限合伙 ) 中国华力控股集团有限公司签署时尚之旅酒店管理有限公司股权转让协议于今年 6 月 17 日, 北京市工商行政管理局颁发了完成工商变更登记的时尚之旅酒店管理有限公司企业法人营业执照截至 2013 年 12 月 31 日, 时尚之旅拥有开业酒店 19 家, 客房 2,813 间 ; 尚未开业酒店 2 家, 客房 301 间于 2013 年 7 至 12 月份, 时尚之旅营业收入为 8,938 万元, 扣除利息所得税折旧摊销前的利润 (EBITDA) 为 2,798 万元报告期内下半年度经营业绩好于上半年度公司已经基本完成对时尚之旅的组织架构和订房系统的整合, 将进一步实施对时尚之旅的品牌整合等工作于 2013 年 6 月 14 日, 公司 ( 作为借款方 ) 与锦江国际 ( 作为委托方 ) 中国工商银行上海市外滩支行 ( 作为受托方 ) 签订了一般委托贷款借款合同等相关文件根据此等借款合同, 公司从工行外滩支行获得由锦江国际提供的 6 个月期人民币借款, 借款总额为人民币 110,000 万元, 年借款利率为 5.04% 该等借款已分别于 2013 年 12 月 20 日和 12 月 23 日, 按照合同约定偿还于 2013 年 12 月 20 日, 公司与中国建设银行股份有限公司上海市浦东分行签署人民币流动资金贷款合同根据该等借款合同, 公司从建行上海市浦东分行获得 6 个月期流动资金借款, 借款总额为人民币 100,000 万元, 年借款利率为 5.04% 于 2013 年 12 月 30 日, 公司与锦江酒店集团子公司上海商悦青年会大酒店有限公司签署了委托经营合同自 2014 年 1 月 1 日起, 本公司受托经营青年会大酒店报告期内, 公司主要会计数据同比发生变动及其主要因素如下 : 于 2013 年度, 公司实现合并营业收入 268,441 万元, 比上年同期增长 14.92% 实现营业利润 46,971 万元, 比上年同期增长 5.63% 实现归属于上市公司股东的净利润 37,747 万元, 比上年同期增长 2.25% 实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 21,865 万元, 比上年同期下降 25.59% 经营业绩同比变动的主要因素: 合并营业收入同比增长, 主要是公司有限服务型酒店业务收入和食品及餐饮业务中团膳业务收入保持增长 ; 同时, 公司于 4 月份起新增新亚大酒店新城饭店南华亭宾馆金沙江宾馆和白玉兰酒店合并营业收入 ; 于 7 月份起新增时尚之旅合并营业收入营业利润和净利润等指标的变动, 主要受三个因素变动的影响 : 一是上海肯德基因主要受鸡肉原料事件和人感染 H7N9 禽流感疫 3

4 情等影响, 致其 2013 年度业绩同比下降 ; 二是公司于 2013 年度借款利息同比增加 ; 三是公司于 2013 年度取得可供出售金融资产项下处置收益和现金股利同比增加于 2013 年度, 公司实现经营活动产生的现金流量净额 63,914 万元, 比上年同期增长 15.02% 主要是公司有限服务型酒店业务收入增长等而相应增加经营活动现金流量净额所致于 2013 年 12 月 31 日, 公司总资产 708,307 万元, 比上年末增长 30.87%; 负债总额 270,226 万元, 比上年末增长 %; 归属于上市公司股东的净资产 434,363 万元, 比上年末增长 2.29% 总资产的同比增长, 主要是公司自 2013 年 6 月 30 日起, 将时尚之旅纳入合并财务报表范围报告期末, 时尚之旅酒店管理有限公司的总资产为 139,744 万元负债总额的同比增长, 主要是公司于 2013 年 12 月份向建设银行浦东分行融入借款 100,000 万元人民币向锦江财务公司融入借款 33,000 万元人民币归属于上市公司所有者权益的同比增长, 主要是公司于报告期内增加净利润对股东实施利润分配, 以及可供出售金融资产期末公允价值变动等有限服务型酒店业务于 2013 年度, 公司有限服务型酒店业务保持健康发展实现合并营业收入 240,989 万元, 比上年同期增长 14.61%; 主要受报告期内新亚大酒店新城饭店南华亭宾馆金沙江宾馆业绩和收购合并时尚之旅等暂时性因素影响, 实现归属于有限服务型酒店业务分部的净利润 23,050 万元, 比上年同期下降 5.35% 实现扣除利息所得税折旧摊销前的利润 (EBITDA)66,541 万元, 比上年同期增长 5.69% 有限服务型酒店合并营业收入包括首次加盟费收入 6,452 万元, 比上年同期增长 32.02%; 持续加盟费收入 14,654 万元, 比上年同期增长 20.51%; 中央订房系统渠道销售费 3,926 万元, 比上年同期增长 53.06% 该等渠道销售费于 2011 年 4 月 1 日起收取, 为公司通过中央订房系统 ( 包括订房中心网站等 ) 向接受预定的酒店输送客人, 并按客人入住客房时间和一定标准计算收取的款项 1 有限服务型酒店开业和签约情况于 2013 年度, 净增开业有限服务型连锁酒店 138 家, 其中直营酒店 47 家, 加盟酒店 91 家在 2013 年度净增开业的 138 家酒店中, 锦江都城品牌连锁酒店增加 1 家, 锦江之星品牌连锁酒店增加 99 家, 百时快捷品牌连锁酒店增加 3 家, 金广快捷品牌连锁酒店增加 9 家, 白玉兰品牌连锁酒店增加 3 家, 整合中品牌酒店 ( 指通过收购租赁或委托经营等方式取得的且需实施品牌转换之酒店, 下同 ) 增加 23 家截至 2013 年 12 月 31 日, 已经开业的有限服务型连锁酒店合计达到 828 家, 其中开业直营酒店 239 家, 开业加盟酒店 589 家开业的直营酒店家数和加盟酒店家数分别占全部开业酒店总数的 28.86% 和 71.14% 已经开业的有限服务型连锁酒店客房总数 100,566 间, 其中开业直营酒店客房总数 33,553 间, 开业加盟酒店客房总数 67,013 间开业的直营酒店客房间数和加盟酒店客房间数分别占全部开业酒店客房总数的 33.36% 和 66.64% 在截至 2013 年 12 月 31 日已经开业的 828 家有限服务型连锁酒店中, 锦江都城品牌连锁酒店 1 家, 锦江之星品牌连锁酒店 700 家, 百时快捷品牌连锁酒店 66 家, 金广快捷品牌连锁酒店 29 家, 白玉兰品牌连锁酒店 9 家, 整合中品牌酒店 23 家锦江都城为公司 2013 年创立的酒店品牌以锦江都城品牌标准设计及建造的达华宾馆已于 2013 年 10 月下旬试运营 2013 年度平均房价为元于 2013 年度, 净增签约有限服务型连锁酒店 160 家, 其中直营酒店 47 家, 加盟酒店 113 家 4

5 截至 2013 年 12 月 31 日, 已经签约的有限服务型连锁酒店合计达到 1,060 家, 其中签约直营酒店 276 家, 签约加盟酒店 784 家签约的直营酒店家数和加盟酒店家数分别占全部签约酒店总数的 26.04% 和 73.96% 已经签约的有限服务型连锁酒店客房总数 125,017 间, 其中签约直营酒店客房间数 38,301 间, 签约加盟酒店客房间数 86,716 间签约的直营酒店客房间数和加盟酒店客房间数分别占全部签约酒店客房总间数的 30.64% 和 69.36% 在截至 2013 年 12 月 31 日已经签约的 1,060 家有限服务型连锁酒店中, 锦江都城品牌连锁酒店 29 家, 锦江之星品牌连锁酒店 885 家, 百时快捷品牌连锁酒店 76 家, 金广快捷品牌连锁酒店 60 家, 白玉兰品牌连锁酒店 10 家截至 2013 年 12 月 31 日, 公司旗下签约有限服务型连锁酒店分布于中国 31 个省自治区和直辖市的 261 个城市下表列示了公司截至 2013 年 12 月 31 日全部有限服务型酒店家数和客房间数情况 : 省 ( 或直开业酒店签约酒店辖市自直营酒店加盟酒店直营酒店加盟酒店治区 ) 酒店家数客房间数酒店家数客房间数酒店家数客房间数酒店家数客房间数北京 7 1, , , ,176 天津 8 1, , ,554 河北 , ,856 山西 17 2, , , ,211 内蒙古 , ,728 辽宁 13 1, , , ,669 吉林 7 1, , ,109 黑龙江 ,122 上海 40 6, , , ,933 江苏 33 3, , , ,021 浙江 21 2, , , ,209 安徽 7 1, , , ,185 福建 8 1, , , ,260 江西 , ,544 山东 9 1, , , ,425 河南 , ,491 湖北 11 1, , , ,067 湖南广东 12 1, , , ,301 广西海南重庆四川 , ,133 贵州云南

6 西藏陕西 , ,621 甘肃青海宁夏新疆合计 , , , ,716 注 : 签约酒店包括开业酒店 828 家和尚未开业酒店 232 家 2 已经开业的有限服务型酒店客房运营情况于 2013 年第四季度, 全部已经开业的有限服务型连锁酒店的客房平均出租率 82.12%, 比上年同期增加 0.41 个百分点 ; 平均房价元, 比上年同期下降 0.28%; 每间可供客房提供的客房收入 (RevPAR) 元, 比上年同期增长 0.22% 下表列示了于 2009 年至 2013 年各第四季度公司开业有限服务型连锁酒店客房运营情况 : 2009 年第四季度 2010 年第四季度 2011 年第四季度 2012 年第四季度 2013 年第四季度平均出租率 (%) 平均房价 ( 元 / 间 ) RevPAR( 元 / 间 ) 注 : 平均出租率包括以日住房形式出租的客房间数于 2013 年度, 包括直营酒店和加盟酒店在内, 全部已经开业的有限服务型连锁酒店实现的客房收入 495,661 万元, 比上年同期增加 76,583 万元, 增长 18.27% 于 2013 年度, 全部已经开业的有限服务型连锁酒店的客房平均出租率 83.18%, 比上年同期减少 1.25 个百分点 ; 平均房价元, 比上年同期下降 0.60%; 每间可供客房提供的客房收入 (RevPAR) 元, 比上年同期下降 2.07% 下表列示了于 2009 年至 2013 年及其截至各年末公司开业有限服务型连锁酒店客房运营情况 : 2009 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日 2012 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日开业酒店家数其中 : 直营酒店加盟酒店开业酒店客房间数 44,720 54,254 68,915 83, ,566 其中 : 直营酒店 18,692 21,779 24,773 26,748 33,553 加盟酒店 26,028 32,475 44,142 57,112 67, 年度 2010 年度 2011 年度 2012 年度 2013 年度平均出租率 (%) 平均房价 ( 元 / 间 ) RevPAR( 元 / 间 )

7 下表列示了全部开业有限服务型连锁酒店 2013 年度分品牌的 RevPAR 及其与上年同期的比较情况 : 平均房价 ( 元 / 间 ) 平均出租率 (%) RevPAR( 元 / 间 ) 2013 年 2012 年 2013 年 2012 年 2013 年 2012 年同比增减 (%) 锦江都城白玉兰锦江之星金广快捷百时快捷小计整合中品牌其中 : 时尚旅全部品牌注 : 锦江都城为公司于 2013 年新创立品牌截至 2013 年 12 月 31 日, 在 828 家已经开业的有限服务型连锁酒店中, 开业满 18 个月的酒店为 600 家, 占比为 72.46%; 开业未满 18 个月的酒店为 228 家, 占比为 27.54% 下表列示了公司截至 2013 年 12 月 31 日已经开业酒店的情况 : 开业酒店数量 ( 家 ) 开业满 18 个月开业不满 18 个月的酒店 ( 家 ) 每家酒店平均客房间首期租赁和加盟的一般期限的酒店 ( 家 ) 数直营酒店加盟酒店合计下表列示了公司截至 2013 年 12 月 31 日全部开业酒店, 以及开业满 18 个月酒店和开业未满 18 个月的酒店于 2013 年度的客房运营情况 : 全部开业酒店开业满 18 个月的酒店开业不满 18 个月的酒店平均出租率 (%): 其中 : 直营酒店加盟酒店平均房价 ( 元 / 间 ) 其中 : 直营酒店加盟酒店 RevPAR( 元 / 间 ) 其中 : 直营酒店加盟酒店预计 2014 年第一季度公司有限服务型连锁酒店运营及管理业务收入 55,600 万元至 61,500 万元鉴于经营过程中存在各种不确定性, 这些预计数据最终与定期报告数据存在差异, 因而该等预计数据仅供投资者参考 7

8 有限服务型酒店运营及管理业务的其他相关财务信息, 请参见本节主要子公司参股公司分析食品及餐饮业务于 2013 年度, 公司食品及餐饮业务合并营业收入 27,424 万元, 比上年同期增长 17.67%; 归属于食品及餐饮业务分部的净利润 2,551 万元, 比上年同期下降 60.86% 归属于食品及餐饮业务分部的净利润的同比减少, 主要受上海肯德基食品原料事件人感染 H7N9 禽流感疫情人工和门店租金成本上升, 以及其他外部经营环境等影响所致以下列示了部分食品及餐饮企业于 2013 年度营业收入和年末餐厅数量情况 : 公司持有 100% 股权的上海锦江国际食品餐饮管理有限公司, 于 2013 年度实现营业收入 8,469 万元, 比上年同期增长 % 报告期末管理团膳餐厅为 34 家, 上年末为 11 家公司持有 100% 股权的上海新亚食品有限公司于 2013 年度实现营业收入 1,656 万元, 比上年同期下降 20.65% 主要是月饼业务同比减少所致公司持有 100% 股权的上海锦箸餐饮管理有限公司, 于 2013 年 5 月在上海市浦东新区开设第一家鼎味源餐厅于 2013 年度实现营业收入 242 万元公司持有 75% 股权的上海新亚大家乐餐饮有限公司于 2013 年度实现营业收入 15,068 万元, 比上年同期下降 15.21%; 报告期末连锁餐厅总数为 65 家, 其中点心小铺 12 家 ; 上年末为 57 家, 其中点心小铺 1 家公司持有 51% 股权的上海锦江同乐餐饮管理有限公司于 2013 年度实现营业收入 2,069 万元, 比上年同期下降 12.96%; 报告期末餐厅总数为 2 家, 与上年末相同公司持有 % 股权的上海吉野家快餐有限公司于 2013 年度实现营业收入 7,001 万元, 比上年同期下降 12.87%; 报告期末连锁餐厅总数为 22 家, 上年末为 24 家公司持有 42% 股权的上海肯德基有限公司于 2013 年度实现营业收入 255,115 万元, 比上年同期下降 14.68%; 报告期末连锁餐厅总数为 304 家, 上年末为 310 家食品及餐饮业务的其他相关财务信息, 请参见本节主要子公司参股公司分析 3.2 主营业务分析利润表及现金流量表相关科目变动分析表于 2013 年度, 公司利润表及现金流量表主要项目金额及其与上年同期比较的情况如下 : 单位 : 元科目本期数上年同期数变动比率 (%) 营业收入 2,684,410, ,335,992, 营业成本 300,755, ,932, 销售费用 1,392,779, ,163,439, 管理费用 580,945, ,165, 财务费用 45,849, ,717, 经营活动产生的现金流量净额 639,137, ,664, 投资活动产生的现金流量净额 -1,088,629, ,216, 不适用筹资活动产生的现金流量净额 376,553, ,472, 不适用研发支出不适用不适用不适用 8

9 3.2.2 收入 1 驱动业务收入变化的因素分析本公司主营业务为有限服务型酒店运营及管理业务和食品及餐饮业务于 2013 年度, 公司有限服务型酒店运营及管理业务收入和食品及餐饮业务收入分别占公司当年度全部营业收入的比重为 89.77% 和 10.22%, 与上一年度相比没有发生大的变动于 2013 年度, 公司合并营业收入 2,684,410, 元, 比上年同期增加 348,418, 元, 增长 14.92% 其中, 有限服务型酒店营运及管理业务收入 2,409,886, 元, 比上年同期增加 307,238, 元, 增长 14.61% 食品及餐饮业务收入 274,244, 元, 比上年同期增加 41,174, 元, 增长 17.67% 本报告期合并营业收入的增长, 主要来自于公司主营业务的驱动 2 主要销售客户的情况前五位客户名称营业收入占公司全部营业收入比例第一位 7,557, % 第二位 7,173, % 第三位 5,525, % 第四位 5,462, % 第五位 4,930, % 合计 30,648, % 成本 1 成本分析表单位 : 元分行业情况分行业成本构成项目本期金额本期占总成本比例 (%) 上年同期金额上年同期占总成本比例 (%) 本期金额较上年同期变动比率 (%) 有限服务型酒店运营及管理业务餐饮 114,963, ,614, 商品销售 30,493, ,892, 其他 24,589, ,453, 小计 170,046, ,961, 连锁餐饮 77,264, ,568, 食品及餐饮业务食品销售 12,053, ,988, 团体用膳 38,069, ,714, 其他 3,321, , 小计 130,708, ,971, 合计 300,755, ,932, 如前所述, 本公司主要从事有限服务型酒店营运及管理食品及餐饮等业务, 营业成本主要为食品原料成本和商品销售成本等于 2013 年度, 公司有限服务型酒店营运及管理业务成本和食品及餐饮业务成本分别占公司当年度全部营业成本的比重为 56.54% 和 43.46%, 9

10 分别比上年同期增加 0.18 个百分点和减少 0.18 个百分点, 没有发生大的变动于 2013 年度, 本公司合并营业成本 300,755, 元, 比上年同期增加 25,823, 元, 增长 9.39% 其中, 有限服务型酒店营运及管理业务成本 170,046, 元, 比上年同期增加 15,085, 元, 增长 9.74% 该等业务成本的增长率, 低于其业务收入增长率 4.87 个百分点食品及餐饮业务成本 130,708, 元, 比上年同期增加 10,737, 元, 增长 8.95% 该等业务成本的增长, 主要原因一是随业务收入增长, 团体用膳营业成本同比增加 32,355, 元 ; 二是新亚大家乐营业收入减少及其对食品原料采购成本的控制, 连锁餐饮成本同比减少 20,303, 元 2 主要供应商情况前五位供应商名称采购金额占年度采购总额的比例 (%) 主要采购项目第一位 6,075, 肉类第二位 5,061, 水产第三位 3,829, 水果第四位 2,780, 蔬菜第五位 2,660, 副食品合计 20,407, 费用项目本期数上年同期数变动比率 (%) 销售费用 1,392,779, ,163,439, 管理费用 580,945, ,165, 财务费用 45,849, ,717, 所得税费用 114,497, ,207, 报告期内, 主要费用的变动原因如下 : (1) 销售费用本期 1,392,779, 元, 上年同期 1,163,439, 元, 本期比上年同期增长 19.71% 主要是增加受托( 或租赁 ) 经营五家酒店和时尚之旅销售费用等 (2) 管理费用本期 580,945, 元, 上年同期 488,165, 元, 本期比上年同期增长 19.01% 主要是增加受托 ( 或租赁 ) 经营五家酒店和时尚之旅管理费用等 (3) 财务费用本期 45,849, 元, 上年同期 7,717, 元, 本期比上年同期增长 % 主要是本期增加向锦江国际融入委托借款向锦江财务公司和建设银行浦东分行融入借款发生利息支出 3,921 万元, 比上年同期增加 3,737 万元等所致 (4) 所得税费用本期 114,497, 元, 上年同期 97,207, 元, 本期比上年同期增长 17.79% 主要是公司因取得可供出售金融资产处置收益增加而相应预计企业所得税费用等所致现金流报告期内, 现金流量表变动的主要项目及其原因如下 : 10

11 (1) 经营活动产生的现金流量净额本期 639,137, 元, 上年同期 555,664, 元, 净流入额比上年同期增长 15.02% 主要是有限服务型酒店业务收入增长等而相应增加经营活动现金流量净额所致 (2) 投资活动产生的现金流量净额本期 -1,088,629, 元, 上年同期 -171,216, 元, 净流出额比上年同期增加 917,413, 元主要是公司本期支付受让时尚之旅股权价款和时尚之旅支付工程价款, 以及本期处置可供出售金融资产取得现金同比增加等共同影响所致 (3) 筹资活动产生的现金流量净额本期 376,553, 元, 上年同期 -226,472, 元, 净增加 603,025, 主要是本期向建设银行浦东分行和锦江财务公司融入借款和时尚之旅偿还借款等共同影响所致公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明如前所述, 本公司主要从事有限服务型酒店营运及管理食品及餐饮等业务同时, 公司持有一定数额的可供出售金融资产公司的利润来源主要由这三个方面组成本年度公司有限服务型酒店营运及管理业务分部利润占当年度公司净利润的比例约为 61%, 比上年同期减少约 5 个百分点, 主要是报告期内可供出售金融资产收益增幅超过有限服务型酒店营运及管理业务利润增幅所致于 2013 年度, 公司食品及餐饮业务分部利润占当年度公司净利润的比例约为 7%, 比上年度减少约 11 个百分点, 主要是上海肯德基受企业食品原料事件和人感染 H7N9 禽流感疫情等影响, 报告期经营业绩同比大幅下降等于 2013 年度, 公司可供出售金融资产处置和持有期间取得的投资收益等占当年度净利润的比例约为 53%, 比上年同期增加约 29 个百分点其中, 出售长江证券和锦江投资股票等取得的投资收益 17,539 万元, 比上年同期增加 9,754 万元 ; 取得长江证券分配现金股利等 2,354 万元, 比上年同期增加 1,110 万元发展战略和经营计划进展说明于 2013 年度, 公司实现合并营业收入 268,441 万元, 比 2013 年度经营计划数增加 11,441 万元, 增长 4.45% 净增开业有限服务型酒店 138 家 ( 开业 153 家关闭 15 家 ), 比 2013 年度经营计划数减少 2 家关闭的主要原因是合约到期终止等所致新增净签约有限服务型酒店 160 家, 比 2013 年度经营计划数减少 20 家主要原因是不符合品牌标准到期或提前终止相关合约等所致 3.3 行业产品或地区经营情况分析主营业务分行业分产品情况于 2013 年度, 公司主营业务继续保持较高的毛利率水平下表列示了分行业的毛利率情况 : 11

12 分行业营业收入营业成本有限服务型酒店营运及管理业务食品及餐饮业务营业收入分行业情况毛利率 (%) 单位 : 元币种 : 人民币营业收入比上年同期增减 (%) 营业成本比上年同期增减 (%) 2,409,886, ,046, ,244, ,708, 毛利率比上年同期增减 (%) 增加 0.31 个百分点增加 3.81 个百分点其他业务 280, 不适用不适用合计 2,684,410, ,755, 说明 : 毛利率 = [( 营业收入 - 营业成本 )/ 营业收入 ] 100% 主营业务分地区情况于 2013 年度, 公司位于上海及其以外地区的营业收入均有较大幅度的增长, 下表列示了上海及其以外地区营业收入的增长情况 : 单位 : 元币种 : 人民币地区营业收入营业收入比上年同期增减 (%) 上海 1,179,556, 其他 1,504,854, 合计 2,684,410, 资产负债情况分析项目名称本期期末数本期期末数占总资产的比例 (%) 上期期末数上期期末数占总资产的比例 (%) 单位 : 元增加 0.57 个百分点本期期末金额较上期期末变动比率 (%) 货币资金 678,807, ,746, 应收账款 69,224, ,282, 应收利息 610, ,193, 应收股利 5,256, 不适用其他流动资产 3,742, ,636, 可供出售金融资产 1,006,489, ,150,338, 长期股权投资 186,569, ,181, 固定资产 2,838,958, ,145,685, 商誉 91,957, ,171,

13 递延所得税资产 84,817, ,853, 其他非流动资产 65,333, 不适用短期借款 1,330,000, 不适用应交税费 125,139, ,918, 应付利息 2,022, 不适用递延所得税负债 301,787, ,037, 其他非流动负债 20,630, ,920, 报告期内, 资产负债表变动的主要项目及其原因如下 : (1) 货币资金本期末 678,807, 元, 上期末 751,746, 元, 本期末比上期末下降 9.70%, 主要是于本期内公司因主营业务增长带动现金净流入 63,914 万元 ; 因处置可供出售金融资产支付受让时尚之旅股权和门店建造工程价款等而减少现金 108,863 万元 ; 因向建设银行上海浦东分行锦江财务公司融入借款, 支付上年度现金股利和时尚之旅偿还委托借款等增加现金 37,655 万元 (2) 应收账款本期末 69,224, 元, 上期末 50,282, 元, 本期末比上期末增长 37.67%, 主要是公司有限服务型酒店业务和食品及餐饮业务中团膳业务收入增加以及增加受托 ( 或租赁 ) 经营五家酒店和时尚之旅纳入合并财务报表范围等共同影响所致 (3) 应收利息本期末 610, 元, 上期末 2,193, 元, 本期末比上期末下降 72.15%, 主要是公司于本期末定期存款本金比上期末减少所致 (4) 应收股利本期末 5,256, 元, 上期末 0 元, 主要是于本期末增加应收苏州肯德基和无锡肯德基上年度现金股利所致 (5) 其他流动资产本期末 3,742, 元, 上期末 1,636, 元, 本期末比上期末增长 %, 主要是于本期末增加时尚之旅待摊费用等所致 (6) 可供出售金融资产本期末 1,006,489, 元, 上期末 1,150,338, 元, 本期末比上期末下降 12.50%, 主要是于本期出售可供出售金融资产以及长江证券等期末公允价值变动等所致 (7) 长期股权投资本期末 186,569, 元, 上期末 235,181, 元, 本期末比上期末下降 20.67%, 主要是上海肯德基分配股利及其本年经营业绩下降等所致 (8) 固定资产本期末 2,838,958, 元, 上期末 1,145,685, 元, 本期末比上期末增长 %, 主要是时尚之旅纳入本期末合并财务报表范围, 以及部分时尚之旅酒店建造工程竣工和达华宾馆改造工程完工转入等共同影响所致 (9) 商誉本期末 91,957, 元, 上期末 40,171, 元, 本期末比上年末增长 %, 主要是于本期末新增非同一控制下企业合并时尚之旅的合并成本大于合并中取得对方可辨认净资产公允价值份额的差异所致 13

14 (10) 递延所得税资产本期末 84,817, 元, 上期末 68,853, 元, 本期末比上期末增长 23.18%, 主要是时尚之旅纳入本期末合并财务报表范围以及旅馆投资公司新开门店租金采用直线法摊销等所致 (11) 其他非流动资产本期末 65,333, 元, 上期末 0 元, 主要是于本期末增加时尚之旅地下建筑租赁使用费以及收购新亚大家乐 25% 股权相关的工商登记变更尚未最终完成所致 (12) 短期借款本期末 1,330,000, 元, 上期末 0 元, 主要是于本期内向建设银行浦东分行和锦江财务公司融入借款所致 (13) 应交税费本期末 125,139, 元, 上期末 79,918, 元, 本期末比上期末增长 56.58%, 主要是本期公司处置可供出售金融资产, 以及锦江之星利润总额增加等共同影响所致 (14) 应付利息本期末 2,022, 元, 上期末 0 元, 主要是于本期末预计建设银行上海浦东分行及锦江财务公司借款利息所致 (15) 递延所得税负债本期末 301,787, 元, 上期末 210,037, 元, 本期末比上期末增长 43.68%, 主要是于本期受让时尚之旅股权产生的评估增值等所致 (16) 其他非流动负债本期末 20,630, 元, 上年末 2,920, 元, 本期末比上期末增长 %, 主要是锦江之星于本期收到政府专项补助资金并产生递延收益等所致 3.5 核心竞争力分析公司经过二十余年的努力, 已经或正在形成自己的核心竞争力根据公司发展战略的总体目标, 公司将经过若干年的努力, 进一步增强在管理品牌网络人才方面的优势, 确立并巩固公司在有限服务型酒店等相关行业的市场先导地位公司将继续大力发展锦江之星等成熟优势品牌酒店业务与此同时, 公司根据战略规划, 并经过较长时间的筹划, 乃以锦江都城品牌来进一步发展有限服务型酒店业务公司将继续充分利用和发挥连锁酒店管理平台优势, 加快培育锦江都城品牌, 扩大市场份额, 为公司的长远发展奠定坚实基础在锦江都城酒店品牌培育和发展初期, 公司签约租赁或受托经营了锦江酒店集团旗下的部分三星级酒店, 收购了时尚之旅全部股权公司将继续寻找市场上符合发展该等类型酒店的潜在项目, 以迅速抢占有限服务型酒店市场报告期内, 公司在提高自身核心竞争力方面, 作出了以下一些主要举措 : 于 2013 年 3 月 29 日, 公司与锦江酒店集团签署委托经营合同, 与锦江酒店集团子公司上海南华亭酒店有限公司上海金沙江大酒店有限公司上海白玉兰宾馆有限公司分别签署租赁合同于 2013 年 6 月 14 日, 公司与天津华胜旅业股权投资合伙企业 ( 有限合伙 ) 中国华力控股集团有限公司签署了时尚之旅酒店管理有限公司股权转让协议, 收购时尚之旅 100% 股权, 取得了 21 家位于城市中心或副中心位置并正在经营或即将开业的商务酒店物业于 2013 年 12 月 30 日, 公司与锦江酒店集团子公司上海商悦青年会大酒店有限公司签署了委托经营合同自 2014 年 1 月 1 日起, 本公司受托经营青年会大酒店 14

15 于 2013 年度, 锦江之星会员增加了万人, 会员总数达到 1,127.2 万人, 其中锦江之星交行联名卡已发展到 96.0 万张, 锦尚卡 ( 积分类卡 )697.0 万张包括国际国内著名品牌企业在内的客户数量突破 5.6 万家同时, 通过对新呼叫中心的投入使用和强化网上订房促销, 有力地促进了预定功能的不断增强, 对全国连锁店的营销支持力度进一步加大, 接待能力日益提升于 2013 年度, 锦江之星旅馆有限公司入选中国饭店业年会组织委员会年度中国酒店百佳, 并且荣膺第十三届中国饭店金马奖中国消费者最满意的经济型酒店连锁品牌 ; 被中国饭店协会授予 2013 中国优秀品质饭店 ; 被中国连锁经营协会授予 2012 年度中国特许经营创新奖 ; 在由中国标准化研究院顾客满意度测评中心和清华大学中国企业研究中心联合发起的 2013 年中国顾客满意度测评中, 锦江之星继续位列快捷酒店品牌第一名 ; 根据中国连锁经营协会 2012 年度行业调查统计, 锦江之星旅馆有限公司进入 2012 中国特许连锁 120 强 ; 在慧聪网年度中国酒店行业最具影响力企业十大评选活动中, 锦江之星旅馆有限公司被选为最具长期性投资价值管理品牌 ; 锦江之星被迈点中国酒店业门户网站授予 2012 中国酒店业十大影响力经济型酒店品牌 ; 被饭店现代化杂志评选为 2013 中国杰出经济型酒店品牌 ; 在环球旅游投资网与酒店职业经理人杂志联合主办的 2013 环球旅游投资论坛暨环球旅游金奖颁奖典礼论坛上, 锦江之星荣获 2013 环球最佳经济型酒店品牌 ; 此外, 根据 Market Metrix 发布的 2013 年酒店行业客人满意度排名显示 : 锦江之星荣膺 2013 年度全球酒店客户满意度冠军称号, 锦江之星是中国唯一上榜的酒店品牌, 也是亚太地区唯一上榜的经济型酒店品牌 3.6 主要子公司参股公司分析单位 : 万元币种 : 人民币公司名称主营业务 2013 年 12 月 31 日持股比例注册资本 2013 年 12 月 31 日总资产 2013 年 12 月 31 日归属于母公司的净资产 2013 年度营业收入 2013 年度归属于母公司的净利润一有限服务型连锁酒店业务 ( 主要部分 ): 1 上海锦江都城酒店管理有限公司 ( 注 1) 2 锦江之星旅馆有限公司 3 上海锦江国际旅馆投资有限公司其中子公司 : 山西金广快捷酒店管理有限公司 ( 注 2) 4 时尚之旅酒店管理有限公司 ( 注 3) 5 上海锦江达华宾馆有限公司 ( 注 4) 有限服务商务酒店的投资经营管理有限服务型酒店的租赁经营管理旅馆业的投资有限服务型酒店的租赁经营管理有限服务型酒店住宿餐饮管理经营酒店及餐饮 100% 5,000 4,961 4, % 17, ,954 64, ,328 26, % 122, , ,417 62, % 6,833 17,329 13,140 9,652 1, % 30, ,744 28,962 8, % 3,170 6,

16 6 上海闵行饭店有限公司 ( 注 5) 经营酒店及餐饮 100% 769 2, 二食品及餐饮业务 ( 主要部分 ): 1 上海锦江国际餐饮投资管理有限公司餐饮业开发管理国内贸易 100% 14,993 14,656 7,376 27,420-2,548 其中子公司 : 上海锦江国际食品餐饮管理有限公司 ( 注 6) 餐饮业务 100% 1,000 2,918 1,416 8, 上海新亚食品有限公司 ( 注 6) 上海锦箸餐饮管理有限公司 ( 注 6) 上海新亚大家乐餐饮有限公司 ( 注 6) 上海锦江同乐餐饮管理有限公司 ( 注 6) 联营公司 : 上海吉野家快餐有限公司 ( 注 6) 上海静安面包房有限公司 ( 注 6) 生产月饼及冷冻食品 100% 1,142 2, , 餐饮业务 100% 1, 中西餐饮 75% 6,867 4,751 2,106 15, 中西餐饮 51% 1, ,069 1 日式快餐 % 生产和销售面包糕点 14.63% 2 上海肯德基有限公司 ( 注 7) 西式快餐 42% 3 上海新亚富丽华餐饮股份有限公司 4 杭州肯德基有限公司 ( 注 7) 西式快餐 8% 5 无锡肯德基有限公司西式快餐 8% 6 苏州肯德基有限公司西式快餐 8% 三其他业务 ( 主要部分 ): 1,230 万美元 205 万美元 2,701 万美元 3,466 2,712 7,001-1,666 4,608 1,272 10, ,270 22, ,115-1,303 中式餐饮 41% 3,500 9,783 5,785 16, ,150 万美元万美元 1,000 万美元 98,882 38, ,886 19,692 38,940 8, ,252 3,054 62,980 18, ,948 10,226 长江证券股份有限公司 ( 注 7) 证券经纪证券投资咨询 4.06% 237,123 3,157,155 1,267, , ,557 注 :1 山西金广快捷酒店管理有限公司系上海锦江国际旅馆投资有限公司之全资子公司 2 上海锦江都城酒店管理有限公司成立于 2013 年 4 月 27 日 3 于 2013 年 6 月 14 日, 本公司与天津华胜旅业股权投资合伙企业 ( 有限合伙 )( 华胜旅业 ) 以及中国华力控股集团有限公司 ( 华力控股 ) 签署了关于时尚之旅酒店管理有限公司之股权转让协议, 本公司向华胜旅业收购了其拥有的时尚之旅 99% 的股权, 向华力控股收购了其持有的时尚之旅 1% 股权于 2013 年 6 月 30 日, 上述股权转让相关的交割手续已经完成本公司拥有对时尚之旅的实际控制权自 2013 年 6 月 30 日起, 本公司将时尚之旅的资产负债表纳入财务报表合并范围自 2013 年 7 月 1 日起, 本公司将时尚之旅的利润表和现金流量表纳入财务报表合并范围 16

17 4 上海锦江达华宾馆有限公司于 2011 年 3 月份起实施全店范围的修缮工程, 于 2013 年 10 月完成改造, 并按照锦江都城品牌标准试运营于 2013 年 9 月份出售锦江投资股票 (SH ), 取得税前投资收益 583 万元 5 上海闵行饭店有限公司于 2013 年 5 月份起实施全店范围的修缮工程, 并计划于 2014 年内按照锦江都城品牌标准试运营 6 上海新亚食品有限公司的 95% 股权上海锦江国际食品餐饮管理有限公司的 82% 股权上海锦箸餐饮管理有限公司 100% 股权上海新亚大家乐餐饮有限公司的 75% 股权上海锦江同乐餐饮管理有限公司的 51% 股权和上海吉野家快餐有限公司的 % 股权为上海锦江国际餐饮投资管理有限公司所持有上海静安面包房有限公司的 14.63% 股权为上海锦江国际餐饮投资管理有限公司所持有, 后者对其能够施加重大影响本公司持有上海锦江国际餐饮投资管理有限公司的 100% 股权上海新亚食品有限公司的 5% 股权上海锦江国际食品餐饮管理有限公司的 18% 股权 7 本表所列上海肯德基有限公司杭州肯德基有限公司和长江证券股份有限公司的相关数据未经审计, 仅供投资者参考 8 表中期末持股比例为本公司直接或间接持有被投资单位的股权比例 3.7 董事会关于公司未来发展的讨论与分析行业竞争格局和发展趋势 1 行业竞争格局有限服务型酒店市场在中国正处于一个快速成长阶段虽然已经出现少数优势企业, 并且按照客房规模大小排列前 10 位的经济型连锁酒店集团所占市场份额合计已占较大比重但是, 我国经济型酒店的市场发展空间依然巨大, 现有的少数优势企业以及大批新进企业仍将在未来几年内实施较大规模的扩张据中国经济型酒店网的统计, 在 2000 年至 2012 年间, 中国经济型连锁酒店的家数从 23 家快速增加至 9,924 家, 客房数从 3,236 间快速增加至 981,712 间同时, 国务院第二次全国经济普查领导小组办公室和国家统计局于 2009 年 12 月 25 日联合发布的截至 2008 年 12 月 31 日的全国第二次经济普查数据公报 ( 第三号 ) 显示, 全国住宿企业法人单位共计 5.4 万家, 其中旅游饭店家数为 1.8 万家, 一般旅馆为 3.3 万家按此计算, 经济型连锁酒店家数目前大约分别仅占全国住宿企业法人单位总数的 18.4% 和占一般旅馆总数的 30.1% 全国连锁餐饮企业门店数 2012 年末 18,153 个, 比 2011 年末增加 1,868 个连锁餐饮企业营业额 2012 年度实现 1, 亿元, 比 2011 年增长 14.5%( 资料来源 : 国家统计局 ); 预计连锁餐饮企业门店数及其营业额也将继续保持一定程度的增长 2 行业的发展趋势当前和今后一个时期, 是我国全面建设小康社会和实现社会主义现代化建设第三步战略目标的关键期, 也是我国旅游业的黄金发展期和转型升级期随着工业化信息化城镇化市场化国际化建设步伐加快, 我国旅游业发展面临新的机遇国务院关于加快发展旅游业的意见提出明确要求: 到 2015 年, 我国旅游市场规模进一步扩大, 国内旅游达到 33 亿人次, 入境过夜旅游 9,000 万人次, 出境旅游 8,300 万人次旅游消费稳步增长, 旅游消费相当于居民消费总量的 10% 经济社会效益更加明显, 旅游业总收入年均增长 12% 以上, 旅游业增加值占全国 GDP 的比重提高到 4.5%, 占服务业增加值的比重达到 12% 旅游服务质量明显提高, 市场秩序明显好转, 可持续发展能力明显增强, 力争到 2020 年, 我国旅游产业规模质量效益基本达到世界旅游强国水平根据国务院关于加快发展旅游业的意见, 于 2013 年 2 月, 国务院办公厅正式发布国民旅游休闲纲 17

18 要 ( ), 将进一步促进中国旅游休闲产业的健康发展按照世界旅游业发展的一般规律, 人均 GDP 接近 5,000 美元时, 旅游将成为城镇居民生活的基本内容和主要的消费需求, 旅游业将进入爆发式增长阶段据预测, 十二五期间, 我国人均 GDP 将达到并超过 5,000 美元, 城乡居民年均出游将超过两次同时, 随着交通城市建设旅游基础设施的发展完善, 将使旅游通达性和便捷性明显提升这些都为旅游业持续快速发展奠定了坚实基础综合分析 2013 年影响旅游业发展的各种有利因素和不利因素, 我们认为 2014 年我国旅游业仍将保持平稳较快增长国家旅游局相关信息显示,2014 年我国旅游业发展的相关预期目标是 : 国内旅游人数 35.8 亿人次, 同比增长 10%; 国内旅游收入 2.85 万亿元, 同比增长 12%; 入境过夜旅游人数 5,680 万人次, 同比增长 2%; 旅游外汇收入 492 亿美元, 同比增长 3%; 旅游总收入 3.19 万亿元, 同比增长 11% 公司发展战略本公司将以有限服务型酒店和食品及连锁餐饮等为重点发展方向, 保持和强化锦江之星等成熟优势品牌的市场先导地位, 积极发展锦江都城品牌积极探索自主品牌连锁快餐的商业模式, 努力提高餐饮业务的投资效益进一步提升在管理品牌网络人才等方面的核心竞争能力, 实现公司价值最大化经营计划公司预计于 2014 年度实现营业收入 303,000 万元, 比上年度增长 12.87% 计划开展以下主要工作 : 1 有限服务型酒店营运及管理业务加快提升有限服务酒店管理平台的管控与支持能力, 进一步提升公司多品牌协调发展能力 2014 年度计划新增开业连锁有限服务型酒店 142 家, 到 2014 年末开业门店总数预计达到 970 家 ; 新增签约连锁有限服务型酒店 200 家, 至 2014 年末签约门店总数预计达到 1,260 家主要措施如下 : 坚持各种措施并举, 进一步提升经营业绩一是加强销售队伍建设项目通过对各个层级营销架构的调整和优化, 理顺总部品牌区域地区的营销分工二是加强销售渠道管理进一步梳理和拓宽销售渠道, 保持和提升中央直销渠道的健康发展与预订比例, 以多品牌多域名多站点多语言为目标, 建设统一的电子商务系统, 并融入社会化电商生态圈充分利用官网微博微信三大自媒体, 形成与客人互动局面, 拉近与消费者距离, 提升品牌认知度开拓新兴渠道, 提高移动端营销能力同时, 创新营销思维和模式, 开展灵活丰富的销售活动, 注重营销实效, 并及时调整和完善营销策略三是加强客户关系管理探索覆盖多品牌发展的会员体系, 不断优化客源结构, 加大会员管理与营销力度, 增加会员权益和附加值, 提高现有会员粘性和对目标市场的吸引力, 并努力将潜在客户转化为忠实会员注重企业客户体系开发与维护, 推进有价值企业客户的开发, 扩大政府采购比例四是加大品牌推广力度品牌经营围绕抓住品牌主攻都城突出差异形成系列展开针对精准的市场定位及目标客户群体, 突出品牌差异性, 找准各品牌之间的内在逻辑和基因, 在消费者心目中形成明晰的品牌的定位和特色通过深耕传统媒体, 开发新兴传媒, 采取合理和有针对性的广告投放策略, 对品牌进行全方位的立体传播, 扩大品牌的接触点和宣传效应, 进一步提升品牌的知名度和市场占有率树立成本意识, 努力控制和降低开支一是优化各品牌财务模型针对各分品牌各版本产品, 综合考量市场定位物业租金工程造价运营成本可售房价城市性质等因素, 18

19 平衡好品牌质量和成本的关系, 确定具有市场竞争力的财务模型二是降低投资与建造成本加强项目造价全过程监管, 跟踪市场信息变动, 适时调整建造单价, 不断优化各品牌施工工艺, 加强项目巡检, 提高项目的施工质量要通过优化流程, 加强对项目建设过程的监管和督导, 进一步缩短项目建造和开业前的生命周期三是把控运营成本全过程要设法降低人工和经营成本, 不断提高全员节能降耗意识, 优化人力投产理念同时, 在保证酒店品质的前提下进一步降低材料和设施设备采购成本创新发展模式, 继续加快企业发展速度根据有限服务酒店平台多品牌发展战略, 积极开拓酒店存量市场, 深度挖掘顾客人上下游的价值空间, 以合适的产品模型精准的市场定位及目标客户群体, 以精准的市场定位与清晰的发展战略, 实现多品牌发展一是持续优化商圈规划, 完善重点省会城市及沿海发达地级城市等一线城市布局, 积极稳妥地拓展二三线城市, 有选择性布局百强县经济发达的重点乡镇等四线城市 ; 形成以锦江都城为重点, 锦江之星为主力, 金广和百时有益补充的项目发展格局明确锦江都城品牌的核心要素, 重点在北京上海等特大型及一线城市布点, 逐步把时尚旅酒店等品牌转换为锦江都城品牌, 扩大品牌影响力 ; 继续加快锦江之星品牌发展, 扩大市场占有率 ; 重新修订金广快捷和百时快捷品牌标准, 改进产品设计, 调整发展模式, 提高市场认可度二是拓展开发渠道和思路, 完善信息管理流程, 并创新开发模式, 提高项目资源利用率, 让潜在合作方通过了解品牌, 主动上门寻求合作, 提高签约项目信息转化率三是继续寻求和把握国内国际收购机会, 争取有新的突破提升服务价值, 继续强化品质优势一是深刻领会体验式消费特征消费趋势正从价值向文化和信息消费过渡, 精细化差异化智能化的服务将是行业发展的新动向二是不断提升顾客满意度加大服务创新力度, 在标准化的基础上倡导个性化服务, 实现服务的升级和差异化特色三是进一步明确各品牌标准建立健全锦江都城品牌标准, 优化金广快捷和百时快捷品牌标准体系, 并完善与各分品牌发展相适应的客户服务和标准执行体系建立海外版品牌标准和各项流程同时要继续强化检查监控体系, 维护品牌标准在连锁店的贯彻与执行四是不断提升员工综合素质通过加强培训与带教, 提高酒店一线服务员工的操作技能和服务水准 2 食品及餐饮业务以提升目前锦江餐饮各业务体系及品牌的运营水准和产品品质为目标来推进业务转型, 优化产品和服务, 进而提升盈利能力和扩大市场美誉度一是优化连锁品牌企业前端业务体系, 提升门店运营质量新亚大包门店转型发展继续完成点心小铺标准店的新开店铺工作以提升产品品质为重要目标, 优化大包门店运营体系加强各店铺的营运分析工作及制订有效销售策略继续优化直营和加盟管理模式, 结合门店分类进一步梳理优化运营体系完成大包中心厨房转型, 由成本中心转变为利润中心, 增强产品的研发能力以及市场竞争能力, 保证产品的持续性及标准化二是进一步明确锦江食品品牌定位, 不断完善产品目录, 积极开拓适合锦江食品产品定位的销售渠道, 与第三方合作, 借助其资源和平台, 充分利用团餐市场优势, 拓展销售业务三是完成新亚食品部分设备设施改造, 实现业务重新定位及生产功能转型升级, 形成食品深加工全季生产四是不断完善内控体系制定餐饮板块财务统一标准核算规范和管控流程, 完善板块成本核算体系 ; 规范下属企业财务预测管理成本分析管理五是搭建市场化的人才招募渠道, 加强对公司中层管理人员和技术骨干的技能培训加 19

20 强对下属企业负责人的绩效考核建立餐饮业务板块的高级管理人员流动机制四涉及财务报告的相关事项 4.1 与上年度财务报告相比, 对财务报表合并范围发生变化的, 公司应当作出具体说明报告期内增加新收购的 1 家子公司 2013 年 6 月本公司完成了自天津华胜旅业股权投资合伙企业及中国华力控股集团有限公司受让时尚之旅酒店管理有限公司 100% 股权的交易时尚之旅酒店管理有限公司成为本公司的子公司而纳入合并财务报表范围报告期内增加新设立的 6 家子公司其中 : 上海锦江都城酒店管理有限公司上海锦盘酒店有限公司为本公司本年度新设立并持有 100% 股权子公司上海锦箸餐饮管理有限公司为上海锦江国际餐饮投资管理有限公司本年度新设立并持有 100% 股权子公司上海锦真投资管理有限公司西安锦湖旅馆管理有限公司为上海锦江国际旅馆投资有限公司于本年度新设立并持有 100% 股权子公司沈阳锦富酒店投资管理有限公司为上海锦江国际旅馆投资有限公司于本年度新设立并持有 55% 股权子公司报告期内减少 1 家子公司南京锦绣旅馆有限公司, 为锦江之星管理有限公司原持有 100% 股权子公司董事长 : 俞敏亮上海锦江国际酒店发展股份有限公司 2014 年 3 月 26 日 20

公务员版 B 河北公务员版 B 河北公务员版 C 河北公务员版 C 河北公务员版 C 河北

公务员版 B 河北公务员版 B 河北公务员版 C 河北公务员版 C 河北公务员版 C 河北操作代码问卷编号问卷类型调查地 ( 省 / 直辖市 / 自治区 ) 访问员编号 2013202305 10101 公务员版 A 北京 101 2013202305 10102 公务员版 A 北京 101 2013202305 10103 公务员版 A 北京 101 2013202305 10104 公务员版 B 北京 101 2013202305 10105 公务员版 B 北京 101 2013202305