每 日 市 场 研 判 : [Table_DailyMarket] 交 易 量 处 于 相 对 低 位, 谨 慎 防 御 轻 仓 试 盘 7 月 31 日, 上 证 综 指 下 跌 1.13%, 收 于 3664 点, 深 证 成 指 下 跌 0.17%, 收 于 点, 创 业 板 指

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1 [Table_MainInfo] [Table_Title] 报 告 类 型 / 晨 报 研 究 报 告 东 北 证 券 研 究 晨 报 报 告 摘 要 : [Table_Summary] 每 日 市 场 研 判 : 交 易 量 处 于 相 对 低 位, 谨 慎 防 御 轻 仓 试 盘 财 经 要 闻 : 国 家 队 操 盘 新 风 向 : 围 而 不 攻 买 而 不 拉 证 监 会 : 程 序 化 交 易 监 管 力 度 还 需 进 一 步 加 强 重 点 研 究 报 告 摘 要 : 投 资 策 略 : 市 场 缩 量 有 所 异 化, 谨 慎 防 御 低 仓 试 盘 A 股 周 策 略 报 告 2015 年 第 30 期 策 略 专 题 : 新 能 源 汽 车 产 业 链 资 讯 - 第 31 期 附 : 近 期 限 售 股 解 禁 明 细 及 基 金 发 行 证 券 研 究 报 告 发 布 时 间 : 环 球 数 据 一 览 : 海 外 市 场 指 数 [Table_OverSea] 名 称 收 盘 点 涨 跌 幅 % 1 日 5 日 1 月 道 琼 斯 工 业 17, 标 普 500 2, 纳 斯 达 克 5, 英 国 富 时 100 6, 法 国 CAC40 5, 日 经 , 俄 罗 斯 RTS 巴 西 圣 保 罗 50, 印 度 Sensex 28, 国 内 市 场 指 数 [Table_Home] 名 称 收 盘 点 涨 跌 幅 % 1 日 5 日 1 月 上 证 指 数 3, 沪 深 300 3, 深 圳 成 指 12, 中 小 板 8, 香 港 恒 生 24, 中 国 H 股 11, AH 溢 价 上 证 国 债 上 证 基 金 5, 上 证 B 股 大 宗 商 品 市 场 名 称 收 盘 点 [Table_Bulk] 涨 跌 幅 % 涨 跌 1 日 5 日 1 月 BDI 指 数 1,131 幅 % CRB 指 数 原 油 期 价 煤 炭 期 货 黄 金 期 货 1, 伦 敦 锌 期 货 1, 伦 敦 锡 期 货 16, 伦 敦 铜 期 货 5, 伦 敦 镍 期 货 11, 螺 纹 钢 2, 线 钢 2, 汇 率 与 利 率 名 称 收 盘 点 涨 跌 幅 % [Table_Rates] 1 日 5 日 1 月 美 元 指 数 欧 元 汇 率 日 元 汇 率 英 镑 汇 率 澳 元 汇 率 印 度 汇 率 俄 罗 斯 汇 率 巴 西 汇 率 人 民 币 汇 率 人 民 币 NDF 隔 夜 回 购 1.47% 美 10 年 国 债 2.28% 数 据 来 源 :BLOOMBERG [Table_Author] 编 辑 : 策 略 组 证 券 分 析 师 : 沈 正 阳 执 业 证 书 编 号 :S (021) shenzy@nesc.cn 研 究 助 理 : 陈 亚 龙 (021) chenyl@nesc.cn 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 制 作 时 间 :

2 每 日 市 场 研 判 : [Table_DailyMarket] 交 易 量 处 于 相 对 低 位, 谨 慎 防 御 轻 仓 试 盘 7 月 31 日, 上 证 综 指 下 跌 1.13%, 收 于 3664 点, 深 证 成 指 下 跌 0.17%, 收 于 点, 创 业 板 指 下 跌 0.83%, 收 于 2540 点 行 业 涨 跌 情 况 : 表 现 靠 前 的 板 块 是 食 品 饮 料 上 涨 0.73%, 家 用 电 器 上 涨 0.64%, 银 行 上 涨 0.56%; 而 表 现 靠 后 的 板 块 是 国 防 军 工 下 跌 7.51%, 农 林 牧 渔 下 跌 3.55%, 休 闲 服 务 下 跌 3.21% 市 场 本 周 走 势, 依 然 适 宜 采 用 相 对 谨 慎 的 思 路 来 应 对 首 先,A 股 经 验 来 看, 政 策 底 之 后 经 过 较 长 时 间 的 反 复 才 能 探 明 市 场 底, 市 场 底 考 验 前 期 低 点 是 较 为 中 性 的 预 判 其 次, 杠 杆 资 金 对 冲 资 金 的 介 入, 使 得 成 交 额 对 市 场 底 部 的 确 认 存 在 异 化 的 风 险, 以 往 行 情 中 如 果 成 交 额 萎 缩 至 前 期 高 位 时 的 一 半 以 下 时 市 场 形 成 阶 段 性 反 弹 的 动 能 往 往 较 强 ; 但 目 前 由 于 去 杠 杆 去 ( 部 分 ) 程 序 化 交 易, 成 交 的 缩 量 可 能 还 需 要 时 间 ; 市 场 主 动 冲 高 和 主 动 做 空 的 动 能 趋 弱 市 场 情 绪 主 要 以 观 望 为 主, 因 此, 即 使 短 线 博 弈 也 只 可 试 探 性 介 入 但 不 可 孤 注 一 掷 另 外, 短 期 市 场, 政 策 面 或 者 国 家 队 的 动 向 对 市 场 的 影 响 往 往 比 较 大 ; 而 改 革 转 型 等 预 期 在 暴 跌 中 市 场 情 绪 往 往 会 有 浮 动 最 后, 股 灾 之 后, 当 下 市 场 的 微 观 结 构 正 在 发 生 变 化, 大 量 的 活 跃 资 金 灭 失 市 场 噪 声 交 易 减 弱 直 接 导 致 市 场 估 值 中 枢 面 临 下 行 风 险 策 略 方 面, 震 荡 行 情 的 格 局 中, 由 于 投 资 的 期 望 收 益 值 下 行, 策 略 适 宜 相 对 谨 慎 仓 位 不 宜 过 高 行 业 策 略 方 面, 国 防 军 工 西 藏 板 块 乃 至 京 津 冀 冬 奥 会 等 是 主 要 的 主 题 投 资 方 向, 该 类 板 块 会 有 反 复 炒 作 的 机 会 但 须 注 意 节 奏 ; 国 务 院 办 公 厅 近 日 发 布 国 务 院 办 公 厅 关 于 全 面 实 施 城 乡 居 民 大 病 保 险 的 意 见, 意 见 提 出,2015 年 底 前, 大 病 保 险 覆 盖 所 有 城 镇 居 民 基 本 医 疗 保 险 新 型 农 村 合 作 医 疗 参 保 人 群, 2015 年 大 病 保 险 支 付 比 例 应 达 到 50% 以 上, 这 将 显 著 利 好 医 药 板 块 特 别 是 恶 性 肿 瘤 等 大 病 概 念 股, 医 药 食 品 等 偏 防 御 型 行 情 的 投 资 机 会 相 对 更 为 稳 健 ; 同 时, 对 于 未 来 十 三 五 规 划 中 涉 及 的 一 些 新 兴 产 业 机 会, 适 宜 强 化 跟 踪 财 经 要 闻 : [Table_NewsFinancial] 国 家 队 操 盘 新 风 向 : 围 而 不 攻 买 而 不 拉 每 日 经 济 新 闻 报 道, 自 7 月 初 高 调 救 市 以 来, 包 括 证 金 公 司 和 中 信 四 大 主 力 中 信 北 京 总 部 中 信 望 京 营 业 部 中 信 呼 家 楼 营 业 部 和 中 信 金 融 大 街 营 业 部 等 在 内 的 国 家 队, 打 出 或 带 动 的 救 市 资 金 已 达 万 亿 级 别 无 论 此 前 巨 资 砸 向 石 化 双 雄 及 银 行 股 等 大 蓝 筹, 还 是 决 战 中 国 平 安 解 救 融 资 盘, 抑 或 是 突 击 中 小 创, 解 救 小 盘 股, 一 场 场 战 役 皆 显 示 了 国 家 队 救 市 之 决 心 伴 随 市 场 反 弹, 不 少 个 股 开 始 了 新 一 轮 的 上 攻 之 势, 但 市 场 信 心 的 恢 复 非 一 朝 一 夕 之 功, 随 着 被 套 资 金 陆 续 割 肉 离 场 抄 底 资 金 出 逃 锁 定 利 润 等 因 素 影 响,A 股 似 乎 陷 入 了 长 久 的 震 荡 之 中 与 此 同 时, 伴 随 着 市 场 环 境 的 变 化, 国 家 队 的 操 盘 策 略 也 在 不 断 改 变, 从 最 初 的 大 幅 拉 升 股 价 逐 渐 过 渡 到 了 如 今 的 大 单 托 底, 围 而 不 攻 ; 打 开 缺 口, 买 而 不 拉 等 对 此, 一 位 分 析 人 士 认 为, 前 期 国 家 队 护 盘 主 要 是 防 止 出 现 流 动 性 危 机, 进 而 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 制 作 时 间 :

3 引 发 系 统 性 金 融 风 险, 直 接 目 的 并 不 是 阻 止 股 市 下 跌, 这 是 两 个 不 一 样 的 概 念 经 过 两 周 反 弹 市 场 流 动 性 危 机 基 本 解 决 后, 国 家 队 的 任 务 已 经 完 成 了 值 得 注 意 的 是, 易 方 达 南 方 基 金 和 招 商 基 金 于 7 月 29 日 同 日 公 布 新 基 金 发 行 公 告, 与 华 夏 基 金 和 嘉 实 基 金 等 旗 下 的 国 家 队 基 金 相 同, 此 次 三 家 基 金 公 司 成 立 的 新 基 金 同 样 是 头 天 发 行 次 日 完 成 认 购 业 内 有 专 家 猜 测, 上 述 3 只 新 成 立 的 基 金, 其 认 购 主 力 正 是 证 金 公 司 一 位 广 州 地 区 的 私 募 人 士 对 此 表 示, 证 金 公 司 将 资 金 交 给 基 金 公 司 管 理, 这 样 可 以 避 免 道 德 风 险, 这 类 似 社 保 基 金 交 由 一 些 基 金 公 司 管 理 在 此 情 况 下, 救 市 资 金 具 体 流 向 何 方 成 为 市 场 关 注 焦 点 而 随 着 上 市 公 司 2015 年 度 上 半 年 股 东 数 据 逐 步 披 露, 不 少 公 司 前 十 大 流 通 股 股 东 中 出 现 了 证 金 公 司 身 影 据 不 完 全 统 计, 截 至 7 月 26 日, 证 金 公 司 已 明 确 买 入 股 票 49 只 从 证 金 公 司 出 击 个 股 特 征 来 看, 大 盘 股 仍 是 首 选, 总 流 通 股 本 10 亿 股 以 上 的 大 盘 股 甚 至 超 级 大 盘 股 达 到 31 只 ;3 亿 股 ~10 亿 股 之 间 的 个 股 共 15 只 证 监 会 : 程 序 化 交 易 监 管 力 度 还 需 进 一 步 加 强 上 海 证 券 报 报 道, 中 国 证 监 会 有 关 负 责 人 8 月 2 日 表 示, 在 市 场 初 步 企 稳 但 情 绪 较 为 敏 感 的 情 况 下, 一 些 账 户 的 异 常 交 易 行 为 与 程 序 化 交 易 风 险 相 叠 加, 严 重 影 响 了 市 场 稳 定 该 负 责 人 表 示, 在 市 场 初 步 企 稳 但 情 绪 较 为 敏 感 的 情 况 下, 一 些 账 户 的 异 常 交 易 行 为 与 程 序 化 交 易 风 险 相 叠 加, 严 重 影 响 了 市 场 稳 定 我 国 市 场 处 于 新 兴 加 转 轨 阶 段, 发 展 程 序 化 交 易 尤 应 审 慎, 特 别 要 警 惕 程 序 化 交 易 与 异 常 波 动 操 纵 市 场 叠 加 的 风 险 光 大 事 件 后, 证 券 期 货 交 易 所 已 开 始 完 善 业 务 规 则, 在 异 常 交 易 认 定 和 监 管 中 关 注 程 序 化 交 易 风 险 从 近 期 市 况 看, 监 管 力 度 还 需 进 一 步 加 强, 监 管 规 则 还 需 抓 紧 完 善, 行 之 有 效 的 做 法 要 及 时 上 升 到 行 政 规 章 该 负 责 人 说, 程 序 化 交 易 虽 然 在 正 常 情 况 下 可 以 增 加 市 场 流 动 性, 提 高 定 价 效 率, 但 也 有 助 长 投 机 交 易 影 响 市 场 稳 定 的 消 极 作 用, 容 易 带 来 技 术 风 险 和 操 作 风 险, 过 于 追 逐 短 线 趋 势 会 加 大 市 场 波 动, 特 别 是 市 场 异 常 波 动 如 果 与 程 序 化 交 易 形 成 循 环 反 馈, 将 形 成 系 统 性 风 险 如 果 程 序 化 交 易 手 段 用 于 操 纵 市 场, 则 可 能 带 来 灾 难 性 后 果 上 述 负 责 人 表 示, 当 前 股 票 市 场 企 稳, 流 动 性 危 机 已 经 基 本 缓 解 的 局 面 来 之 不 易, 应 当 备 加 珍 惜 证 监 会 将 继 续 把 稳 定 市 场 稳 定 人 心 防 范 系 统 性 风 险 作 为 工 作 目 标, 依 法 维 护 市 场 秩 序, 切 实 保 护 中 小 投 资 者 合 法 权 益 希 望 广 大 中 小 投 资 者 擦 亮 眼 睛, 不 要 盲 目 跟 风 炒 作 希 望 证 券 公 司 基 金 管 理 公 司 等 专 业 机 构 发 挥 更 大 积 极 作 用, 共 同 努 力, 切 实 维 护 市 场 稳 定 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 3 / 8

4 重 点 研 究 报 告 摘 要 : [Table_NewsSummary] 投 资 策 略 : 市 场 缩 量 有 所 异 化, 谨 慎 防 御 低 仓 试 盘 A 股 周 策 略 报 告 2015 年 第 30 期 沈 正 阳 (021) shenzy@nesc.cn S 市 场 本 周 走 势, 依 然 适 宜 采 用 相 对 谨 慎 的 思 路 来 应 对 首 先,A 股 经 验 来 看, 政 策 底 之 后 经 过 较 长 时 间 的 反 复 才 能 探 明 市 场 底, 市 场 底 考 验 前 期 低 点 是 较 为 中 性 的 预 判 其 次, 杠 杆 资 金 对 冲 资 金 的 介 入, 使 得 成 交 额 对 市 场 底 部 的 确 认 存 在 异 化 的 风 险, 以 往 行 情 中 如 果 成 交 额 萎 缩 至 前 期 高 位 时 的 一 半 以 下 时 市 场 形 成 阶 段 性 反 弹 的 动 能 往 往 较 强 ; 但 目 前 由 于 去 杠 杆 去 ( 部 分 ) 程 序 化 交 易, 成 交 的 缩 量 可 能 还 需 要 时 间 ; 市 场 主 动 冲 高 和 主 动 做 空 的 动 能 趋 弱 市 场 情 绪 主 要 以 观 望 为 主, 因 此, 即 使 短 线 博 弈 也 只 可 试 探 性 介 入 但 不 可 孤 注 一 掷 另 外, 短 期 市 场, 政 策 面 或 者 国 家 队 的 动 向 对 市 场 的 影 响 往 往 比 较 大 ; 而 改 革 转 型 等 预 期 在 暴 跌 中 市 场 情 绪 往 往 会 有 浮 动 最 后, 股 灾 之 后, 当 下 市 场 的 微 观 结 构 正 在 发 生 变 化, 大 量 的 活 跃 资 金 灭 失 市 场 噪 声 交 易 减 弱 直 接 导 致 市 场 估 值 中 枢 面 临 下 行 风 险 策 略 方 面, 震 荡 行 情 的 格 局 中, 由 于 投 资 的 期 望 收 益 值 下 行, 策 略 适 宜 相 对 谨 慎 仓 位 不 宜 过 高 行 业 策 略 方 面, 国 防 军 工 西 藏 板 块 乃 至 京 津 冀 冬 奥 会 等 是 主 要 的 主 题 投 资 方 向, 该 类 板 块 会 有 反 复 炒 作 的 机 会 但 须 注 意 节 奏 ; 国 务 院 办 公 厅 近 日 发 布 国 务 院 办 公 厅 关 于 全 面 实 施 城 乡 居 民 大 病 保 险 的 意 见, 意 见 提 出,2015 年 底 前, 大 病 保 险 覆 盖 所 有 城 镇 居 民 基 本 医 疗 保 险 新 型 农 村 合 作 医 疗 参 保 人 群,2015 年 大 病 保 险 支 付 比 例 应 达 到 50% 以 上, 这 将 显 著 利 好 医 药 板 块 特 别 是 恶 性 肿 瘤 等 大 病 概 念 股, 医 药 食 品 等 偏 防 御 型 行 情 的 投 资 机 会 相 对 更 为 稳 健 ; 同 时, 对 于 未 来 十 三 五 规 划 中 涉 及 的 一 些 新 兴 产 业 机 会, 适 宜 强 化 跟 踪 策 略 专 题 : 新 能 源 汽 车 产 业 链 资 讯 - 第 31 期 杜 长 春 (021) ducc@nesc.cn S 笪 佳 敏 (021) djm@nesc.cn 核 心 观 点 : 充 电 难 是 制 约 电 动 车 发 展 的 核 心 障 碍, 也 是 电 动 乘 用 车 发 展 的 瓶 颈 所 在, 近 期 充 电 基 础 设 施 建 设 指 导 意 见 充 电 国 标 等 一 系 列 政 策 即 将 落 地, 新 能 源 汽 车 行 业 继 续 加 速 前 行, 行 业 基 本 面 进 一 步 夯 实 本 周 末 时 空 电 动 车 披 露 其 上 半 年 1 亿 全 年 4 亿 业 绩 预 期 再 次 引 爆 了 市 场 对 电 动 汽 车 热 情, 时 空 的 成 功 打 破 了 市 场 对 行 业 盈 利 陷 进 的 担 忧, 同 时 向 市 场 证 明 金 融 + 互 联 网 + 电 动 车 的 商 业 模 式 的 优 越 性, 可 以 预 见 在 电 动 车 行 业 的 变 革 不 仅 仅 在 产 品 层 面, 更 多 是 在 商 业 模 式 管 理 思 维 价 值 链 再 造 等 更 深 层 次 方 面, 在 这 个 时 代 的 大 变 革 中, 行 业 一 定 会 涌 现 更 多 的 新 锐 力 量 国 内 外 行 情 回 顾 : 本 周 新 能 源 汽 车 版 块 整 体 与 大 盘 同 步, 表 现 惨 淡 领 涨 个 股 分 别 为 : 东 源 电 器 (20.55%), 多 氟 多 (6.95%), 沧 州 明 珠 (2.57%); 领 跌 个 股 分 别 为 : 南 都 电 源 (-26.92%), 信 质 电 机 (-26.22%), 国 光 电 器 (-22.96%) 上 周 海 外 新 能 源 汽 车 版 块 表 现 一 般, 燃 料 电 池 板 块 加 权 平 均 涨 跌 幅 为 0.83%, 锂 电 池 板 块 加 权 平 均 涨 跌 幅 为 -4.09%, 电 动 汽 车 板 块 加 权 平 均 涨 跌 幅 为 0.04% 重 要 政 策 跟 踪 : 北 京 市 财 政 局 公 布 了 关 于 购 买 纯 电 动 客 车 有 关 财 政 政 策 的 通 知 国 内 外 重 要 资 讯 : 北 京 新 能 源 汽 车 摇 号 8 月 中 签 率 或 低 于 30% 电 动 自 行 车 新 国 标 将 出 台 锂 电 车 将 替 代 铅 酸 成 为 主 流 华 泰 汽 车 牵 手 力 神 电 池 首 攻 电 动 出 租 车 天 津 邮 政 与 北 汽 新 能 源 战 略 联 合 开 创 津 门 快 递 物 流 新 局 面 北 京 试 点 路 灯 充 电 桩 鼓 励 电 动 汽 车 发 展 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 4 / 8

5 保 险 充 电 碰 撞 三 大 标 准 缺 失 阻 碍 新 能 源 车 发 展 京 津 冀 启 动 三 地 充 电 设 施 协 同 建 设 联 合 行 动 通 用 公 司 在 美 申 请 汽 车 配 臵 云 系 统 专 利 大 众 汽 车 研 发 自 动 快 速 充 电 系 统 欧 盟 将 向 荷 兰 供 3300 万 欧 元 补 贴 建 充 电 设 施 重 要 公 告 : 九 九 久 (002411): 拟 出 资 70.2 亿 购 买 陕 西 必 康 100% 股 权 ; 正 海 磁 材 (300224): 拟 出 资 600 万 元 参 股 设 立 浙 江 卧 龙 大 郡 新 能 源 电 机 有 限 公 司 特 锐 德 (300001): 特 来 电 与 东 风 电 动 署 了 战 略 合 作 框 架 协 议, 风 险 提 示 : 配 套 设 施 建 设 缓 慢 ; 市 场 推 广 低 于 预 期 ; 油 价 下 行 ; 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 5 / 8

6 附 : 近 期 限 售 股 解 禁 明 细 及 基 金 发 行 限 售 股 解 禁 明 细 代 码 简 称 解 禁 日 期 解 禁 数 量 ( 万 股 ) 总 股 本 ( 万 股 ) 解 禁 股 份 类 型 SZ 立 思 辰 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 联 创 节 能 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 利 亚 德 , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 康 尼 机 电 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 双 汇 发 展 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 康 跃 科 技 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 国 祯 环 保 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 三 湘 股 份 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 艾 比 森 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份, 首 发 机 构 配 售 股 份 SZ 三 联 虹 普 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 红 宇 新 材 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 欧 菲 光 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 吉 林 敖 东 , , 股 权 分 臵 限 售 股 份, 追 加 承 诺 限 售 股 份 上 市 流 通 SH 东 吴 证 券 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 川 仪 股 份 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 南 大 光 电 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 北 京 利 尔 , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 物 产 中 大 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 瀚 蓝 环 境 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 一 拖 股 份 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SH 科 达 洁 能 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 双 成 药 业 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 建 投 能 源 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 远 程 电 缆 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SH 禾 丰 牧 业 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 国 海 证 券 , , 股 权 分 臵 限 售 股 份, 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份, 配 股 原 股 东 限 售 股 份 SH 方 正 证 券 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 隆 鑫 通 用 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 SZ 双 星 新 材 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 华 东 电 脑 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 中 核 钛 白 , , 追 加 承 诺 限 售 股 份 上 市 流 通 SH 航 天 机 电 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 力 源 信 息 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SH 华 联 矿 业 , , 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 SZ 金 卡 股 份 , , 首 发 原 股 东 限 售 股 份 数 据 来 源 :WIND, 东 北 证 券 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 6 / 8

7 近 期 新 基 金 发 行 明 细 代 码 基 金 简 称 募 集 起 始 日 募 集 截 止 日 投 资 类 型 基 金 管 理 人 OF 永 赢 量 化 股 票 多 空 永 赢 基 金 OF 农 银 汇 理 工 业 灵 活 配 臵 型 基 金 农 银 汇 理 基 金 OF 工 银 瑞 信 新 蓝 筹 普 通 股 票 型 基 金 工 银 瑞 信 基 金 OF 汇 添 富 民 营 新 动 力 普 通 股 票 型 基 金 汇 添 富 基 金 OF 银 华 中 证 一 带 一 路 主 题 被 动 指 数 型 基 金 银 华 基 金 SZ 银 华 中 证 一 带 一 路 主 题 B 被 动 指 数 型 基 金 银 华 基 金 SZ 银 华 中 证 一 带 一 路 主 题 A 被 动 指 数 型 基 金 银 华 基 金 SH 长 盛 中 证 全 指 证 券 B 被 动 指 数 型 基 金 长 盛 基 金 SH 长 盛 中 证 全 指 证 券 被 动 指 数 型 基 金 长 盛 基 金 SH 长 盛 中 证 全 指 证 券 A 被 动 指 数 型 基 金 长 盛 基 金 OF 广 发 中 证 全 指 消 费 ETF 联 接 被 动 指 数 型 基 金 广 发 基 金 OF 广 发 中 证 全 指 原 材 料 ETF 联 接 被 动 指 数 型 基 金 广 发 基 金 OF 创 金 合 信 沪 港 深 研 究 精 选 灵 活 配 臵 型 基 金 创 金 合 信 基 金 OF 招 商 体 育 文 化 休 闲 普 通 股 票 型 基 金 招 商 基 金 OF 景 顺 长 城 改 革 机 遇 灵 活 配 臵 型 基 金 景 顺 长 城 基 金 OF 宝 盈 优 势 产 业 灵 活 配 臵 型 基 金 宝 盈 基 金 OF 融 通 中 证 大 农 业 被 动 指 数 型 基 金 融 通 基 金 OF 国 投 瑞 银 进 宝 偏 债 混 合 型 基 金 国 投 瑞 银 基 金 SH 易 方 达 中 证 500ETF 被 动 指 数 型 基 金 易 方 达 基 金 SZ 融 通 中 证 大 农 业 A 被 动 指 数 型 基 金 融 通 基 金 SZ 融 通 中 证 大 农 业 B 被 动 指 数 型 基 金 融 通 基 金 OF 银 华 战 略 新 兴 灵 活 配 臵 型 基 金 银 华 基 金 OF 南 方 国 策 动 力 普 通 股 票 型 基 金 南 方 基 金 数 据 来 源 :WIND, 东 北 证 券 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 7 / 8

8 重 要 声 明 本 报 告 由 东 北 证 券 股 份 有 限 公 司 ( 以 下 称 本 公 司 ) 制 作 并 仅 向 本 公 司 客 户 发 布, 本 公 司 不 会 因 任 何 机 构 或 个 人 接 收 到 本 报 告 而 视 其 为 本 公 司 的 当 然 客 户 本 公 司 具 有 中 国 证 监 会 核 准 的 证 券 投 资 咨 询 业 务 资 格 本 报 告 中 的 信 息 均 来 源 于 公 开 资 料, 本 公 司 对 这 些 信 息 的 准 确 性 和 完 整 性 不 作 任 何 保 证 报 告 中 的 内 容 和 意 见 仅 反 映 本 公 司 于 发 布 本 报 告 当 日 的 判 断, 不 保 证 所 包 含 的 内 容 和 意 见 不 发 生 变 化 本 报 告 仅 供 参 考, 并 不 构 成 对 所 述 证 券 买 卖 的 出 价 或 征 价 在 任 何 情 况 下, 本 报 告 中 的 信 息 或 所 表 述 的 意 见 均 不 构 成 对 任 何 人 的 证 券 买 卖 建 议 本 公 司 及 其 雇 员 不 承 诺 投 资 者 一 定 获 利, 不 与 投 资 者 分 享 投 资 收 益, 除 法 律 或 规 则 规 定 必 须 承 担 的 责 任 外, 我 公 司 及 其 雇 员 对 使 用 本 报 告 及 其 内 容 所 引 发 的 任 何 直 接 或 间 接 损 失 概 不 负 责 本 公 司 或 其 关 联 机 构 可 能 会 持 有 本 报 告 中 涉 及 到 的 公 司 所 发 行 的 证 券 头 寸 并 进 行 交 易, 并 在 法 律 许 可 的 情 况 下 不 进 行 披 露 ; 可 能 为 这 些 公 司 提 供 或 争 取 提 供 投 资 银 行 业 务 财 务 顾 问 等 相 关 服 务 在 法 规 许 可 的 情 况 下, 本 公 司 的 员 工 可 能 担 任 本 报 告 所 提 到 的 公 司 的 董 事 本 报 告 版 权 归 本 公 司 所 有 未 经 本 公 司 书 面 许 可, 任 何 机 构 和 个 人 不 得 以 任 何 形 式 翻 版 复 制 发 表 或 引 用 如 征 得 本 公 司 同 意 进 行 引 用 刊 发 的, 须 在 本 公 司 允 许 的 范 围 内 使 用, 并 注 明 本 报 告 的 发 布 人 和 发 布 日 期, 提 示 使 用 本 报 告 的 风 险 若 本 公 司 客 户 ( 以 下 称 该 客 户 ) 向 第 三 方 发 送 本 报 告, 则 由 该 客 户 独 自 为 此 发 送 行 为 负 责 提 醒 通 过 此 途 径 获 得 本 报 告 的 投 资 者 注 意, 本 公 司 不 对 通 过 此 种 途 径 获 得 本 报 告 所 引 起 的 任 何 损 失 承 担 任 何 责 任 东 北 证 券 股 份 有 限 公 司 中 国 吉 林 省 长 春 市 自 由 大 路 1138 号 邮 编 : 电 话 : 传 真 :(0431) 网 址 : 中 国 上 海 市 浦 东 新 区 源 深 路 305 号 邮 编 : 电 话 :(021) 传 真 :(021) 中 国 北 京 市 西 城 区 锦 什 坊 街 28 号 恒 奥 中 心 D 座 邮 编 : 电 话 :(010) 传 真 :(010) 分 析 师 声 明 作 者 具 有 中 国 证 券 业 协 会 授 予 的 证 券 投 资 咨 询 执 业 资 格, 并 在 中 国 证 券 业 协 会 注 册 登 记 为 证 券 分 析 师 本 报 告 遵 循 合 规 客 观 专 业 审 慎 的 制 作 原 则, 所 采 用 数 据 资 料 的 来 源 合 法 合 规, 文 字 阐 述 反 映 了 作 者 的 真 实 观 点, 报 告 结 论 未 受 任 何 第 三 方 的 授 意 或 影 响, 特 此 声 明 销 售 支 持 冯 志 远 电 话 :(021) 手 机 : 朱 一 清 电 话 :(021) 手 机 : 朱 登 科 电 话 :(021) 手 机 : 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 声 明 及 说 明 8 / 8

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