证券投资基金信息披露XBRL标引规范第2号<半年度报告摘要>

Transcription

1 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF)2015 年 半 年 度 报 告 2015 年 6 月 30 日 基 金 管 理 人 : 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 : 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 送 出 日 期 :2015 年 8 月 28 日

2 1 重 要 提 示 及 目 录 1.1 重 要 提 示 基 金 管 理 人 的 董 事 会 董 事 保 证 本 报 告 所 载 资 料 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 对 其 内 容 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 承 担 个 别 及 连 带 的 法 律 责 任 本 半 年 度 报 告 已 经 三 分 之 二 以 上 独 立 董 事 签 字 同 意, 并 由 董 事 长 签 发 基 金 托 管 人 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 根 据 本 基 金 合 同 规 定, 于 2015 年 8 月 25 日 复 核 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 利 润 分 配 情 况 财 务 会 计 报 告 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 基 金 管 理 人 承 诺 以 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 但 不 保 证 基 金 一 定 盈 利 基 金 的 过 往 业 绩 并 不 代 表 其 未 来 表 现 投 资 有 风 险, 投 资 者 在 作 出 投 资 决 策 前 应 仔 细 阅 读 本 基 金 的 招 募 说 明 书 及 其 更 新 本 报 告 中 财 务 资 料 未 经 审 计 本 报 告 期 自 2015 年 01 月 01 日 起 至 06 月 30 日 止 第 2 页 共 53 页

3 1.2 目 录 1 重 要 提 示 及 目 录 重 要 提 示 目 录 基 金 简 介 基 金 基 本 情 况 基 金 产 品 说 明 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 境 外 投 资 顾 问 和 境 外 资 产 托 管 人 信 息 披 露 方 式 其 他 相 关 资 料 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 主 要 会 计 数 据 和 财 务 指 标 基 金 净 值 表 现 管 理 人 报 告 基 金 管 理 人 及 基 金 经 理 情 况 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 管 理 人 对 报 告 期 内 公 平 交 易 情 况 的 专 项 说 明 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 的 说 明 管 理 人 对 宏 观 经 济 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 估 值 程 序 等 事 项 的 说 明 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 利 润 分 配 情 况 的 说 明 报 告 期 内 管 理 人 对 本 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 情 形 的 说 明 托 管 人 报 告 报 告 期 内 本 基 金 托 管 人 遵 规 守 信 情 况 声 明 托 管 人 对 报 告 期 内 本 基 金 投 资 运 作 遵 规 守 信 净 值 计 算 利 润 分 配 等 情 况 的 说 明 托 管 人 对 本 半 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 准 确 和 完 整 发 表 意 见 半 年 度 财 务 会 计 报 告 ( 未 经 审 计 ) 资 产 负 债 表 利 润 表 所 有 者 权 益 ( 基 金 净 值 ) 变 动 表 报 表 附 注 投 资 组 合 报 告 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 期 末 在 各 个 国 家 ( 地 区 ) 证 券 市 场 的 权 益 投 资 分 布 期 末 按 行 业 分 类 的 权 益 投 资 组 合 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 权 益 投 资 明 细 报 告 期 内 权 益 投 资 组 合 的 重 大 变 动 期 末 按 债 券 信 用 等 级 分 类 的 债 券 投 资 组 合 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 债 券 投 资 明 细 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 所 有 资 产 支 持 证 券 投 资 明 细 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 金 融 衍 生 品 投 资 明 细 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 十 名 基 金 投 资 明 细 投 资 组 合 报 告 附 注 第 3 页 共 53 页

4 8 基 金 份 额 持 有 人 信 息 期 末 基 金 份 额 持 有 人 户 数 及 持 有 人 结 构 期 末 上 市 基 金 前 十 名 持 有 人 期 末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 基 金 的 情 况 期 末 基 金 管 理 人 的 从 业 人 员 持 有 本 开 放 式 基 金 份 额 总 量 区 间 的 情 况 开 放 式 基 金 份 额 变 动 重 大 事 件 揭 示 基 金 份 额 持 有 人 大 会 决 议 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 的 专 门 基 金 托 管 部 门 的 重 大 人 事 变 动 涉 及 基 金 管 理 人 基 金 财 产 基 金 托 管 业 务 的 诉 讼 基 金 投 资 策 略 的 改 变 为 基 金 进 行 审 计 的 会 计 师 事 务 所 情 况 管 理 人 托 管 人 及 其 高 级 管 理 人 员 受 稽 查 或 处 罚 等 情 况 基 金 租 用 证 券 公 司 交 易 单 元 的 有 关 情 况 其 他 重 大 事 件 备 查 文 件 目 录 备 查 文 件 目 录 存 放 地 点 查 阅 方 式 第 4 页 共 53 页

5 2 基 金 简 介 2.1 基 金 基 本 情 况 基 金 名 称 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 基 金 简 称 华 宝 油 气 场 内 简 称 华 宝 油 气 基 金 主 代 码 交 易 代 码 基 金 运 作 方 式 上 市 契 约 型 开 放 式 (LOF) 基 金 合 同 生 效 日 2011 年 9 月 29 日 基 金 管 理 人 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司 基 金 托 管 人 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 报 告 期 末 基 金 份 额 总 额 4,035,988, 份 基 金 合 同 存 续 期 不 定 期 基 金 份 额 上 市 的 证 券 交 易 所 深 圳 证 券 交 易 所 上 市 日 期 基 金 产 品 说 明 投 资 目 标 通 过 严 格 的 指 数 化 投 资 策 略, 实 现 基 金 投 资 组 合 对 标 的 指 数 的 有 效 跟 踪, 力 争 控 制 净 值 增 长 率 与 业 绩 比 较 基 准 之 间 的 日 均 跟 踪 偏 离 度 的 绝 对 值 不 超 过 0.5%, 年 化 跟 踪 误 差 不 超 过 5%( 以 美 元 资 产 计 价 ) 投 资 策 略 本 基 金 原 则 上 采 取 完 全 复 制 策 略, 即 按 照 标 的 指 数 的 成 份 股 构 成 及 其 权 重 构 建 基 金 股 票 投 资 组 合, 并 根 据 标 的 指 数 成 份 股 及 其 权 重 的 变 动 进 行 相 应 调 整 但 在 因 特 殊 情 况 ( 如 股 票 停 牌 流 动 性 不 足 ) 导 致 无 法 获 得 足 够 数 量 的 股 票 时, 基 金 管 理 人 将 使 用 其 他 合 理 方 法 进 行 适 当 的 替 代, 追 求 尽 可 能 贴 近 目 标 指 数 的 表 现 本 基 金 还 可 能 将 一 定 比 例 的 基 金 资 产 投 资 于 与 标 的 指 数 相 关 的 公 募 基 金 上 市 交 易 型 基 金, 以 优 化 投 资 组 合 的 建 立, 达 到 节 约 交 易 成 本 和 有 效 追 踪 标 的 指 数 表 现 的 目 的 业 绩 比 较 基 准 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 ( 全 收 益 指 数 ) 风 险 收 益 特 征 本 基 金 是 一 只 美 国 股 票 指 数 型 证 券 投 资 基 金, 风 险 与 预 期 收 益 高 于 混 合 型 基 金 债 券 基 金 以 及 货 币 市 场 基 金, 属 于 预 期 风 险 较 高 的 产 品 2.3 基 金 管 理 人 和 基 金 托 管 人 项 目 基 金 管 理 人 基 金 托 管 人 第 5 页 共 53 页

6 名 称 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 司 姓 名 刘 月 华 田 青 信 息 披 露 负 责 人 联 系 电 话 电 子 邮 箱 客 户 服 务 电 话 传 真 注 册 地 址 上 海 浦 东 新 区 世 纪 大 道 100 北 京 市 西 城 区 金 融 大 街 25 号 号 上 海 环 球 金 融 中 心 58 楼 办 公 地 址 上 海 浦 东 新 区 世 纪 大 道 100 号 上 海 环 球 金 融 中 心 58 楼 北 京 市 西 城 区 闹 市 口 大 街 1 号 院 1 号 楼 邮 政 编 码 法 定 代 表 人 郑 安 国 王 洪 章 2.4 境 外 投 资 顾 问 和 境 外 资 产 托 管 人 项 目 境 外 投 资 顾 问 境 外 资 产 托 管 人 名 称 英 文 - The Bank of New York Mellon Corporation 中 文 - 纽 约 梅 隆 银 行 注 册 地 址 - One Wall Street New York,NY10286 办 公 地 址 - One Wall Street New York,NY10286 邮 政 编 码 - NY 信 息 披 露 方 式 本 基 金 选 定 的 信 息 披 露 报 纸 名 称 上 海 证 券 报 券 时 报 登 载 基 金 半 年 度 报 告 正 文 的 管 理 人 互 联 网 网 址 基 金 半 年 度 报 告 备 置 地 点 基 金 管 理 人 办 公 场 所 和 基 金 托 管 人 办 公 场 所 2.6 其 他 相 关 资 料 项 目 名 称 办 公 地 址 注 册 登 记 机 构 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司 北 京 市 西 城 区 太 平 桥 大 街 17 号 会 计 师 事 务 所 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 北 京 市 东 长 安 街 1 号 东 方 广 场 安 永 大 楼 16 层 第 6 页 共 53 页

7 3 主 要 财 务 指 标 和 基 金 净 值 表 现 3.1 主 要 会 计 数 据 和 财 务 指 标 金 额 单 位 : 人 民 币 元 期 间 数 据 和 指 标 报 告 期 (2015 年 1 月 1 日 年 6 月 30 日 ) 本 期 已 实 现 收 益 23,339, 本 期 利 润 1,277, 加 权 平 均 基 金 份 额 本 期 利 润 本 期 加 权 平 均 净 值 利 润 率 0.04% 本 期 基 金 份 额 净 值 增 长 率 -6.85% 期 末 数 据 和 指 标 报 告 期 末 ( 2015 年 6 月 30 日 ) 期 末 可 供 分 配 利 润 -1,180,819, 期 末 可 供 分 配 基 金 份 额 利 润 期 末 基 金 资 产 净 值 2,855,169, 期 末 基 金 份 额 净 值 累 计 期 末 指 标 报 告 期 末 ( 2015 年 6 月 30 日 ) 基 金 份 额 累 计 净 值 增 长 率 % 注 :1 所 述 基 金 业 绩 指 标 不 包 括 持 有 人 认 购 或 交 易 基 金 的 各 项 费 用, 计 入 费 用 后 实 际 收 益 水 平 要 低 于 所 列 数 字 2 本 期 已 实 现 收 益 指 基 金 本 期 利 息 收 入 投 资 收 益 其 他 收 入 ( 不 含 公 允 价 值 变 动 收 益 ) 扣 除 相 关 费 用 后 的 余 额, 本 期 利 润 为 本 期 已 实 现 收 益 加 上 本 期 公 允 价 值 变 动 收 益 3 净 值 相 关 数 据 计 算 中 涉 及 天 数 的, 包 括 所 有 交 易 日 以 及 季 末 最 后 一 自 然 日 ( 如 非 交 易 日 ) 4 期 末 可 供 分 配 利 润 采 用 资 产 负 债 表 中 未 分 配 利 润 与 未 分 配 利 润 中 已 实 现 部 分 的 孰 低 数 3.2 基 金 净 值 表 现 基 金 份 额 净 值 增 长 率 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 的 比 较 阶 段 过 去 一 个 月 过 去 三 个 月 过 去 六 个 月 过 去 一 年 过 去 三 年 份 额 净 值 增 长 率 1 份 额 净 值 增 长 率 标 准 差 2 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 3 第 7 页 共 53 页 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 标 准 差 % 1.37% -5.46% 1.45% 0.23% -0.08% -5.61% 1.57% -5.56% 1.65% -0.05% -0.08% -6.85% 1.90% -2.00% 2.12% -4.85% -0.22% % 2.24% % 2.44% -3.50% -0.20% % 1.66% -7.13% 1.79% % -0.13%

8 自 基 金 合 同 生 效 日 起 至 今 % 1.62% 4.43% 1.94% % -0.32% 注 :1 本 基 金 业 绩 比 较 基 准 为 : 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 ( 全 收 益 指 数 ) 2 净 值 以 及 比 较 基 准 相 关 数 据 计 算 中 涉 及 天 数 的, 包 括 所 有 交 易 日 以 及 季 末 最 后 一 自 然 日 ( 如 非 交 易 日 ) 自 基 金 合 同 生 效 以 来 基 金 份 额 累 计 净 值 增 长 率 变 动 及 其 与 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 变 动 的 比 较 (2011 年 9 月 29 日 至 2015 年 6 月 30 日 ) 注 : 按 照 基 金 合 同 的 约 定, 自 基 金 成 立 日 期 的 6 个 月 内 达 到 规 定 的 资 产 组 合, 截 至 2012 年 3 月 29 日, 本 基 金 已 达 到 合 同 规 定 的 资 产 配 置 比 例 4 管 理 人 报 告 4.1 基 金 管 理 人 及 基 金 经 理 情 况 基 金 管 理 人 及 其 管 理 基 金 的 经 验 基 金 管 理 人 是 2003 年 3 月 7 日 正 式 成 立 的 合 资 基 金 管 理 公 司, 截 至 本 报 告 期 末 (2015 年 6 月 30 日 ), 所 管 理 的 开 放 式 证 券 投 资 基 金 包 括 宝 康 系 列 基 金 多 策 略 基 金 现 金 宝 货 币 市 场 基 金 动 力 组 合 基 金 收 益 增 长 基 金 先 进 成 长 基 金 行 业 精 选 基 金 海 外 中 国 成 长 基 金 大 盘 精 选 基 金 增 强 收 益 基 金 中 证 100 基 金 上 证 180 价 值 ETF 上 证 180 价 值 ETF 联 接 基 金 新 兴 产 业 基 金 成 熟 市 场 动 量 优 选 基 金 可 转 债 基 金 上 证 180 成 长 ETF 上 证 180 成 长 ETF 联 接 基 金 华 宝 油 气 基 金 华 宝 兴 业 医 药 生 物 基 金 华 宝 兴 业 活 期 通 货 币 市 场 基 金 华 宝 兴 业 资 源 优 选 基 金 华 宝 添 益 基 金 华 宝 兴 业 服 务 优 选 基 金 华 宝 兴 业 创 新 优 选 基 金 华 宝 兴 业 生 态 中 国 基 金 华 宝 第 8 页 共 53 页

9 兴 业 量 化 对 冲 基 金 华 宝 兴 业 高 端 制 造 基 金 华 宝 兴 业 品 质 生 活 基 金 华 宝 兴 业 稳 健 回 报 基 金 华 宝 兴 业 事 件 驱 动 基 金 华 宝 兴 业 国 策 导 向 基 金 华 宝 兴 业 新 价 值 基 金 华 宝 兴 业 新 机 遇 基 金 华 宝 兴 业 医 疗 分 级 基 金 华 宝 兴 业 中 证 1000 分 级 基 金 和 华 宝 兴 业 万 物 互 联 基 金, 所 管 理 的 开 放 式 证 券 投 资 基 金 资 产 净 值 合 计 110,943,781, 元 基 金 经 理 ( 或 基 金 经 理 小 组 ) 及 基 金 经 理 助 理 简 介 姓 名 周 晶 职 务 国 际 业 务 部 总 经 理, 本 基 金 基 金 经 理, 华 宝 兴 业 成 熟 市 场 QDII 基 金 经 理 华 宝 兴 业 资 产 管 理 ( 香 港 ) 有 限 公 司 策 略 研 究 部 经 理 任 本 基 金 的 基 金 经 理 ( 助 理 ) 期 限 任 职 日 期 2014 年 9 月 18 日 离 任 日 期 证 券 从 业 年 限 - 9 年 注 :1 任 职 日 期 以 及 离 任 日 期 均 以 基 金 公 告 为 准 说 明 博 士 先 后 在 美 国 德 州 奥 斯 丁 市 德 亚 资 本 泛 太 平 洋 证 券 ( 美 国 ) 和 汇 丰 证 券 ( 美 国 ) 从 事 数 量 分 析 另 类 投 资 分 析 和 证 券 投 资 研 究 工 作 2005 年 至 2007 年 在 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司 任 内 控 审 计 风 险 管 理 部 主 管, 2011 年 再 次 加 入 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司 任 策 略 部 总 经 理 兼 首 席 策 略 分 析 师, 现 任 国 际 业 务 部 总 经 理 2013 年 6 月 起 兼 任 华 宝 兴 业 成 熟 市 场 QDII 基 金 经 理,2014 年 9 月 起 兼 任 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 基 金 经 理 目 前 兼 任 华 宝 兴 业 资 产 管 理 ( 香 港 ) 有 限 公 司 策 略 研 究 部 经 理 2 证 券 从 业 含 义 遵 从 行 业 协 会 证 券 业 从 业 人 员 资 格 管 理 办 法 的 相 关 规 定 4.2 管 理 人 对 报 告 期 内 本 基 金 运 作 遵 规 守 信 情 况 的 说 明 本 报 告 期 内, 本 基 金 管 理 人 遵 守 中 华 人 民 共 和 国 证 券 法 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 合 格 境 内 机 构 投 资 者 境 外 证 券 投 资 管 理 试 行 办 法 及 其 各 项 实 施 细 则 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 基 金 合 同 和 其 他 相 关 法 律 法 规 的 规 定 监 管 部 门 的 相 关 规 定, 依 照 诚 实 信 用 勤 勉 尽 责 的 原 则 管 理 和 运 用 基 金 资 产, 在 控 制 投 资 风 险 的 基 础 上, 为 基 金 份 额 持 有 人 谋 取 最 大 利 益, 没 有 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行 为 由 于 股 债 市 的 系 统 性 风 险 和 申 购 赎 回 引 起 的 基 金 资 产 规 模 变 化, 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 在 短 期 内 出 现 过 持 有 现 金 与 到 期 日 在 一 年 之 内 的 政 府 债 券 市 值 占 基 金 资 产 净 值 比 低 于 5% 以 及 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 成 分 股 及 其 备 选 成 分 股 的 市 值 占 基 金 资 产 净 值 比 低 第 9 页 共 53 页

10 于 80% 的 情 况 发 生 此 类 情 况 后, 该 基 金 均 在 合 理 期 限 内 得 到 了 调 整, 没 有 给 投 资 人 带 来 额 外 风 险 或 损 失 由 于 成 分 股 调 整, 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 在 短 期 内 出 现 过 持 有 不 属 于 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 成 分 股 及 其 备 选 成 分 股 的 情 况 发 生 此 类 情 况 后, 该 基 金 均 在 合 理 期 限 内 得 到 了 调 整, 没 有 给 投 资 人 带 来 额 外 风 险 或 损 失 4.3 管 理 人 对 报 告 期 内 公 平 交 易 情 况 的 专 项 说 明 公 平 交 易 制 度 的 执 行 情 况 本 报 告 期 内, 基 金 管 理 人 通 过 严 格 执 行 投 资 决 策 委 员 会 议 事 规 则 公 司 股 票 库 管 理 制 度 中 央 交 易 室 制 度 防 火 墙 机 制 系 统 中 的 公 平 交 易 程 序 每 日 交 易 日 结 报 告 定 期 基 金 投 资 绩 效 评 价 等 机 制, 确 保 所 管 理 的 所 有 投 资 组 合 在 授 权 研 究 分 析 投 资 决 策 交 易 执 行 业 绩 评 估 等 投 资 管 理 活 动 和 环 节 得 到 公 平 对 待 同 时, 基 金 管 理 人 严 格 遵 守 法 律 法 规 关 于 公 平 交 易 的 相 关 规 定 和 公 司 内 部 制 度 要 求, 分 析 了 本 公 司 旗 下 所 有 投 资 组 合 之 间 的 整 体 收 益 率 差 异 分 投 资 类 别 ( 股 票 债 券 ) 的 收 益 率 差 异 以 及 连 续 四 个 季 度 期 间 内 不 同 时 间 窗 下 同 向 交 易 的 交 易 价 差 ; 分 析 结 果 未 发 现 异 常 情 况 异 常 交 易 行 为 的 专 项 说 明 本 报 告 期 内, 我 司 服 务 优 选 基 金 与 事 件 驱 动 基 金 于 6 月 11 日 对 股 票 尚 荣 医 疗 (002551) 发 生 同 日 反 向 交 易 且 成 交 较 少 的 单 边 交 易 量 超 过 该 证 券 当 日 市 场 成 交 量 的 5% 发 生 反 向 交 易 的 原 因 是 由 于 该 两 只 基 金 投 资 策 略 不 同, 且 事 件 驱 动 基 金 处 于 建 仓 期 进 行 买 入, 服 务 优 选 为 实 现 收 益 卖 出 两 只 基 金 操 作 行 为 均 符 合 相 关 法 律 法 规 和 基 金 契 约 的 规 定, 同 时 符 合 我 司 内 部 公 平 交 易 和 异 常 交 易 相 关 的 制 度, 不 涉 及 利 益 输 送 行 为 本 报 告 期 内, 本 基 金 未 发 现 异 常 交 易 行 为 4.4 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 的 投 资 策 略 和 业 绩 表 现 的 说 明 报 告 期 内 基 金 投 资 策 略 和 运 作 分 析 本 基 金 采 用 完 全 复 制 方 法 跟 踪 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 以 下 为 对 2015 年 上 半 年 影 响 标 的 指 数 表 现 的 市 场 因 素 分 析 2015 年 一 季 度 全 球 油 价 继 续 低 位 波 动 新 年 开 始, 油 价 继 续 了 2014 年 下 半 年 的 下 跌 趋 势, WTI 原 油 价 格 一 度 跌 破 45 美 元 一 月 底 油 价 触 底 反 弹,WTI 油 价 一 度 反 弹 至 了 54 美 元 以 上, 但 二 月 底 开 始 由 于 美 国 库 存 数 据 一 直 超 出 预 期, 叠 加 美 元 指 数 由 于 对 联 储 加 息 预 期 增 强 而 迅 速 升 破 100, 油 价 继 续 下 行, 一 度 跌 至 最 低 42 美 元 此 后, 由 于 联 储 三 月 议 息 会 议 传 递 出 来 的 信 号 较 预 第 10 页 共 53 页

11 期 更 为 温 和, 美 元 指 数 下 挫, 油 价 开 始 反 弹 2015 年 二 季 度 全 球 油 价 相 对 一 季 度 略 有 回 升, 但 是 始 终 未 能 突 破 60 美 元 关 口 WTI 原 油 价 格 在 五 月 初 达 到 60 美 元 后, 一 直 在 该 价 格 附 近 震 荡 截 止 2015 年 6 月 30 日,WTI 油 价 收 至 59.4 美 元 一 桶 上 半 年, 标 普 油 气 指 数 表 现 不 及 WTI 油 价 指 数 半 年 下 跌 1.9%, 而 同 期 油 价 则 上 涨 10.6% 原 因 有 两 点 : 首 先, 美 股 整 个 上 半 年 总 体 表 现 不 佳, 主 要 由 于 经 济 数 据 复 苏 之 后 市 场 对 于 联 储 加 息 的 担 忧 升 温, 美 股 的 疲 软 一 定 程 度 上 压 制 了 标 普 油 气 指 数 的 走 势 更 重 要 的 原 因 是, 标 普 油 气 指 数 中 的 成 分 股 一 季 报 业 绩 不 佳 4 月 底 到 5 月 份 是 美 股 公 布 一 季 报 的 月 份, 而 油 气 指 数 中 的 74 家 公 司 该 季 度 公 布 的 季 报 整 体 表 现 不 佳, 其 中 一 半 以 上 的 公 司 营 业 利 润 为 负 数,60% 以 上 的 公 司 净 利 润 出 现 亏 损 然 而,2014 年 4 季 度 时, 指 数 成 分 股 中 80 家 公 司, 营 业 利 润 为 负 数 的 公 司 占 比 还 只 有 37%, 净 利 润 出 现 亏 损 的 公 司 占 比 也 只 有 30%. 指 数 内 公 司 总 盈 利 由 2014 年 Q4 的 亿 美 元 下 降 至 2015 年 Q1 的 亿 美 元, 整 个 行 业 由 盈 利 直 接 步 入 亏 损 整 个 上 半 年, 油 气 指 数 下 跌 6.9%, 而 标 普 500 上 半 年 微 涨 0.2% 年 化 日 均 波 幅 33.4%, 也 超 过 标 普 500 指 数 日 均 波 幅 12.3% 的 水 平 基 金 日 常 操 作 过 程 中, 人 民 币 汇 率 方 面,2015 年 一 季 度 人 民 币 实 际 交 易 汇 率 先 贬 值 后 反 弹, 从 贬 值 至 再 反 弹 回 同 期 人 民 银 行 中 间 价 则 从 一 路 贬 值 至 二 季 度 人 民 币 实 际 交 易 汇 率 比 较 稳 定, 平 均 维 持 在 6.20 左 右 同 期 人 行 中 间 价 则 从 继 续 一 路 贬 值 至 整 个 上 半 年 人 民 币 实 际 交 易 价 相 对 于 人 行 中 间 价 长 期 处 于 1.5% 到 2% 的 高 溢 价 与 此 同 时, 基 金 的 规 模 上 半 年 变 动 比 较 大 1 季 度 基 金 规 模 从 2014 年 12 月 31 日 的 1.44 个 亿, 经 过 3 个 月 膨 胀 到 2015 年 3 月 31 日 的 42 个 亿 而 二 季 度 基 金 规 模 有 明 显 缩 水, 从 一 季 度 末 的 42 亿 下 降 到 二 季 度 末 的 亿 如 此 巨 大 的 规 模 变 动 伴 随 着 极 高 的 换 汇 成 本, 叠 加 双 重 汇 率 价 格 的 负 面 影 响, 导 致 本 基 金 以 人 民 币 计 算 的 跟 踪 误 差 在 2015 年 上 半 年 有 所 放 大 报 告 期 内 基 金 的 业 绩 表 现 截 止 至 本 报 告 期 末, 本 报 告 期 内 基 金 份 额 净 值 增 长 率 为 -6.85%, 同 期 业 绩 比 较 基 准 收 益 率 为 -2.00%, 基 金 表 现 落 后 于 业 绩 比 较 基 准 4.85% 4.5 管 理 人 对 宏 观 经 济 证 券 市 场 及 行 业 走 势 的 简 要 展 望 展 望 2015 年 下 半 年, 我 们 认 为 原 油 价 格 短 期 仍 然 有 震 荡 整 理 的 需 要 目 前 对 于 油 价 最 大 的 利 空 可 能 是 伊 朗 在 核 问 题 谈 判 之 后 可 能 的 出 口 扩 大, 而 我 们 认 为 虽 然 伊 朗 核 问 题 谈 判 已 经 取 得 了 阶 段 性 成 果, 但 伊 朗 石 油 生 产 和 出 口 的 恢 复 可 能 远 比 表 面 上 看 起 来 的 更 为 复 杂, 沙 特 美 国 和 伊 朗 之 间 的 博 弈 后 续 仍 然 将 持 续 一 段 时 间 ; 同 时, 作 为 OPEC 主 导 国 的 沙 特 已 经 表 态 将 大 力 开 发 自 身 的 炼 油 产 业, 以 从 低 廉 的 原 油 价 格 和 全 球 燃 油 需 求 回 升 中 获 利, 而 其 他 OPEC 成 员 国, 包 括 海 湾 国 家 第 11 页 共 53 页

12 科 威 特 与 阿 联 酋 也 提 升 了 炼 油 产 能, 增 设 交 易 分 支 这 些 都 将 在 需 求 端 对 于 原 油 价 格 形 成 明 显 支 撑 但 同 时,OPEC 居 高 不 下 的 原 油 产 能 也 会 供 给 端 对 原 油 价 格 形 成 持 续 价 格 压 力 不 过 考 虑 到 美 国 页 岩 油 生 产 由 于 去 年 底 以 来 低 迷 的 油 价 因 素 而 大 量 停 滞, 同 时 随 着 美 国 夏 季 用 油 高 峰 的 到 来, 我 们 认 为 油 价 三 季 度 震 荡 向 上 的 概 率 仍 然 偏 大 考 虑 到 油 价 在 二 季 度 价 格 有 所 回 升, 我 们 估 算 的 二 季 度 WTI 油 价 的 平 均 价 格 由 一 季 度 的 美 元 上 升 到 美 元 一 桶, 同 时 考 虑 到 油 气 公 司 在 今 年 上 半 年 普 遍 削 减 了 资 本 开 支, 因 此 本 基 金 投 资 的 油 气 公 司 的 盈 利 状 况 在 二 季 度 将 会 得 到 改 善, 我 们 预 测 七 八 月 份 美 股 二 季 报 期 间 标 普 油 气 指 数 应 该 会 有 所 表 现, 这 将 有 助 于 本 基 金 在 三 季 度 的 业 绩 提 升 而 看 的 更 久 远 一 些, 我 们 认 为 石 油 的 供 给 上 升 将 趋 于 放 缓, 首 先 如 果 油 价 继 续 如 此 低 迷 的 话, 美 国 页 岩 油 生 产 商 将 面 临 更 加 严 峻 的 财 务 形 势, 很 多 页 岩 油 的 开 采 计 划 有 可 能 会 被 搁 置, 进 一 步 提 高 原 油 供 应 量 的 可 能 性 微 乎 其 微 ; 其 次 油 价 继 续 保 持 在 当 前 的 低 位,OPEC 国 家 必 然 面 临 着 政 府 支 出 减 少 和 居 民 福 利 水 准 的 全 面 下 降, 这 种 局 面 也 是 各 国 政 府 难 以 承 受 的 而 需 求 面 则 有 缓 步 增 长 的 可 能, 主 要 来 源 于 我 们 目 前 整 体 对 2015 年 下 半 年 的 世 界 经 济 的 谨 慎 乐 观 态 度 这 在 很 大 程 度 上 将 改 变 今 年 原 油 的 供 需 关 系, 从 而 有 效 地 促 进 原 油 价 格 的 上 涨, 我 们 仍 然 认 为 年 底 WTI 油 价 有 可 能 会 回 归 到 美 元 一 桶 的 水 平 4.6 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 估 值 程 序 等 事 项 的 说 明 基 金 管 理 人 在 报 告 期 内 对 旗 下 基 金 估 值 过 程 中, 公 司 内 部 参 与 估 值 流 程 的 各 方 职 责 分 工 如 下 : ( 一 ) 基 金 会 计 : 根 据 基 金 会 计 核 算 业 务 指 引 对 基 金 日 常 交 易 进 行 记 账 核 算, 并 对 基 金 投 资 品 种 进 行 估 值 ( 二 ) 量 化 投 资 部 : 对 特 殊 品 种 或 由 于 特 殊 原 因 导 致 投 资 品 种 不 存 在 活 跃 市 场 的 情 况 下, 根 据 估 值 委 员 会 对 停 牌 股 票 或 异 常 交 易 股 票 估 值 调 整 的 方 法 ( 比 如 : 指 数 收 益 法 ) 进 行 估 值, 并 在 估 值 时 兼 顾 考 虑 行 业 研 究 员 提 供 的 根 据 上 市 公 司 估 值 模 型 计 算 的 结 果 所 提 出 的 建 议 或 意 见 ( 三 ) 估 值 委 员 会 : 定 期 评 价 现 行 估 值 政 策 和 程 序, 在 发 生 了 影 响 估 值 政 策 和 程 序 的 有 效 性 及 适 用 性 的 情 况 后 及 时 修 订 估 值 方 法 基 金 在 采 用 新 投 资 策 略 或 投 资 新 品 种 时, 评 价 现 有 估 值 政 策 和 程 序 的 适 用 性 ( 四 ) 必 要 时 基 金 经 理 就 估 值 模 型 及 估 值 方 法 的 确 定 提 出 建 议 和 意 见, 但 由 估 值 委 员 会 做 最 终 决 策 上 述 参 与 估 值 流 程 的 人 员 均 具 备 估 值 业 务 所 需 的 专 业 胜 任 能 力, 参 与 估 值 流 程 各 方 之 间 不 存 在 重 大 利 益 冲 突 第 12 页 共 53 页

13 4.7 管 理 人 对 报 告 期 内 基 金 利 润 分 配 情 况 的 说 明 本 基 金 本 报 告 期 末 未 进 行 利 润 分 配, 符 合 相 关 法 规 及 基 金 合 同 的 规 定 4.8 报 告 期 内 管 理 人 对 本 基 金 持 有 人 数 或 基 金 资 产 净 值 预 警 情 形 的 说 明 本 报 告 期 内, 本 基 金 不 存 在 连 续 二 十 个 工 作 日 基 金 份 额 持 有 人 低 于 二 百 人 或 基 金 资 产 净 值 低 于 五 千 万 元 的 情 形 5 托 管 人 报 告 5.1 报 告 期 内 本 基 金 托 管 人 遵 规 守 信 情 况 声 明 本 报 告 期, 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 在 本 基 金 的 托 管 过 程 中, 严 格 遵 守 了 证 券 投 资 基 金 法 基 金 合 同 托 管 协 议 和 其 他 有 关 规 定, 不 存 在 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行 为, 完 全 尽 职 尽 责 地 履 行 了 基 金 托 管 人 应 尽 的 义 务 5.2 托 管 人 对 报 告 期 内 本 基 金 投 资 运 作 遵 规 守 信 净 值 计 算 利 润 分 配 等 情 况 的 说 明 本 报 告 期, 本 托 管 人 按 照 国 家 有 关 规 定 基 金 合 同 托 管 协 议 和 其 他 有 关 规 定, 对 本 基 金 的 基 金 资 产 净 值 计 算 基 金 费 用 开 支 等 方 面 进 行 了 认 真 的 复 核, 对 本 基 金 的 投 资 运 作 方 面 进 行 了 监 督, 未 发 现 基 金 管 理 人 有 损 害 基 金 份 额 持 有 人 利 益 的 行 为 报 告 期 内, 本 基 金 未 实 施 利 润 分 配 5.3 托 管 人 对 本 半 年 度 报 告 中 财 务 信 息 等 内 容 的 真 实 准 确 和 完 整 发 表 意 见 本 托 管 人 复 核 审 查 了 本 报 告 中 的 财 务 指 标 净 值 表 现 利 润 分 配 情 况 财 务 会 计 报 告 投 资 组 合 报 告 等 内 容, 保 证 复 核 内 容 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 者 重 大 遗 漏 6 半 年 度 财 务 会 计 报 告 ( 未 经 审 计 ) 6.1 资 产 负 债 表 会 计 主 体 : 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 报 告 截 止 日 :2015 年 6 月 30 日 单 位 : 人 民 币 元 资 产 附 注 号 本 期 末 上 年 度 末 2015 年 6 月 30 日 2014 年 12 月 31 日 资 产 : 银 行 存 款 ,766, ,961, 结 算 备 付 金 - - 存 出 保 证 金 - - 交 易 性 金 融 资 产 ,738,011, ,037, 第 13 页 共 53 页

14 其 中 : 股 票 投 资 2,699,000, ,578, 基 金 投 资 39,011, ,459, 债 券 投 资 - - 资 产 支 持 证 券 投 资 - - 贵 金 属 投 资 - - 衍 生 金 融 资 产 买 入 返 售 金 融 资 产 应 收 证 券 清 算 款 129,500, 应 收 利 息 , , 应 收 股 利 487, , 应 收 申 购 款 2,230, ,554, 递 延 所 得 税 资 产 - - 其 他 资 产 资 产 总 计 3,185,018, ,562, 负 债 和 所 有 者 权 益 附 注 号 本 期 末 上 年 度 末 2015 年 6 月 30 日 2014 年 12 月 31 日 负 债 : 短 期 借 款 - - 交 易 性 金 融 负 债 - - 衍 生 金 融 负 债 卖 出 回 购 金 融 资 产 款 - - 应 付 证 券 清 算 款 - 5,239, 应 付 赎 回 款 324,206, ,691, 应 付 管 理 人 报 酬 2,742, , 应 付 托 管 费 767, , 应 付 销 售 服 务 费 - - 应 付 交 易 费 用 应 交 税 费 - - 应 付 利 息 - - 应 付 利 润 - - 递 延 所 得 税 负 债 - - 其 他 负 债 ,132, , 负 债 合 计 329,849, ,526, 所 有 者 权 益 : 实 收 基 金 ,035,988, ,681, 未 分 配 利 润 ,180,819, ,644, 所 有 者 权 益 合 计 2,855,169, ,036, 负 债 和 所 有 者 权 益 总 计 3,185,018, ,562, 注 : 报 告 截 止 日 2015 年 6 月 30 日, 基 金 份 额 净 值 元, 基 金 份 额 总 额 4,035,988, 份 6.2 利 润 表 公 告 主 体 : 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 第 14 页 共 53 页

15 本 报 告 期 :2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 单 位 : 人 民 币 元 项 目 附 注 号 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 上 年 度 可 比 期 间 2014 年 1 月 1 日 至 2014 年 6 月 30 日 一 收 入 24,446, ,283, 利 息 收 入 525, , 其 中 : 存 款 利 息 收 入 , , 债 券 利 息 收 入 - - 资 产 支 持 证 券 利 息 收 入 - - 买 入 返 售 金 融 资 产 收 入 - - 其 他 利 息 收 入 投 资 收 益 ( 损 失 以 - 填 列 ) 86,862, ,518, 其 中 : 股 票 投 资 收 益 ,767, ,395, 基 金 投 资 收 益 ,233, 债 券 投 资 收 益 资 产 支 持 证 券 投 资 收 益 贵 金 属 投 资 收 益 衍 生 工 具 收 益 股 利 收 益 ,861, , 公 允 价 值 变 动 收 益 ( 损 失 以 ,061, ,089, 号 填 列 ) 4. 汇 兑 收 益 ( 损 失 以 - 号 填 列 ) -44,114, , 其 他 收 入 ( 损 失 以 - 号 填 列 ) ,234, , 减 : 二 费 用 23,168, , 管 理 人 报 酬 ,319, , 托 管 费 ,289, , 销 售 服 务 费 交 易 费 用 ,732, , 利 息 支 出 - - 其 中 : 卖 出 回 购 金 融 资 产 支 出 其 他 费 用 , , 三 利 润 总 额 ( 亏 损 总 额 以 - 1,277, ,856, 号 填 列 ) 减 : 所 得 税 费 用 - - 四 净 利 润 ( 净 亏 损 以 - 号 填 列 ) 1,277, ,856, 第 15 页 共 53 页

16 6.3 所 有 者 权 益 ( 基 金 净 值 ) 变 动 表 会 计 主 体 : 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 本 报 告 期 :2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 单 位 : 人 民 币 元 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 项 目 实 收 基 金 未 分 配 利 润 所 有 者 权 益 合 计 一 期 初 所 有 者 权 益 ( 基 189,681, ,644, ,036, 金 净 值 ) 二 本 期 经 营 活 动 产 生 - 1,277, ,277, 的 基 金 净 值 变 动 数 ( 本 期 净 利 润 ) 三 本 期 基 金 份 额 交 易 3,846,307, ,136,452, ,709,854, 产 生 的 基 金 净 值 变 动 数 ( 净 值 减 少 以 - 号 填 列 ) 其 中 :1. 基 金 申 购 款 7,189,457, ,890,034, ,299,423, 基 金 赎 回 款 -3,343,149, ,581, ,589,568, 四 本 期 向 基 金 份 额 持 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以 - 号 填 列 ) 五 期 末 所 有 者 权 益 ( 基 金 净 值 ) 4,035,988, ,180,819, ,855,169, 上 年 度 可 比 期 间 2014 年 1 月 1 日 至 2014 年 6 月 30 日 项 目 实 收 基 金 未 分 配 利 润 所 有 者 权 益 合 计 一 期 初 所 有 者 权 益 ( 基 24,347, ,927, ,274, 金 净 值 ) 二 本 期 经 营 活 动 产 生 - 4,856, ,856, 的 基 金 净 值 变 动 数 ( 本 期 净 利 润 ) 三 本 期 基 金 份 额 交 易 20,678, ,652, ,331, 产 生 的 基 金 净 值 变 动 数 ( 净 值 减 少 以 - 号 填 列 ) 其 中 :1. 基 金 申 购 款 38,169, ,078, ,247, 基 金 赎 回 款 -17,490, ,425, ,916, 四 本 期 向 基 金 份 额 持 第 16 页 共 53 页

17 有 人 分 配 利 润 产 生 的 基 金 净 值 变 动 ( 净 值 减 少 以 - 号 填 列 ) 五 期 末 所 有 者 权 益 ( 基 金 净 值 ) 45,026, ,436, ,462, 报 表 附 注 为 财 务 报 表 的 组 成 部 分 本 报 告 6.1 至 6.4 财 务 报 表 由 下 列 负 责 人 签 署 : 黄 小 薏 向 辉 张 幸 骏 基 金 管 理 人 负 责 人 主 管 会 计 工 作 负 责 人 会 计 机 构 负 责 人 6.4 报 表 附 注 基 金 基 本 情 况 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) ( 以 下 简 称 本 基 金 ), 系 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 ( 以 下 简 称 中 国 证 监 会 ) 证 监 许 可 [2011]1301 号 文 关 于 核 准 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 的 申 请 的 核 准, 由 基 金 管 理 人 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司 作 为 发 起 人 依 据 中 华 人 民 共 和 国 证 券 投 资 基 金 法 证 券 投 资 基 金 销 售 管 理 办 法 证 券 投 资 基 金 运 作 管 理 办 法 华 宝 兴 业 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 证 券 投 资 基 金 (LOF) 基 金 合 同 及 其 他 有 关 法 律 法 规 负 责 于 2011 年 9 月 5 日 至 2011 年 9 月 23 日 向 社 会 公 开 发 行 募 集, 募 集 期 结 束 经 安 永 华 明 会 计 师 事 务 所 验 证 并 出 具 安 永 华 明 (2011) 验 字 第 _B05 号 验 资 报 告 后, 向 中 国 证 监 会 报 送 基 金 备 案 材 料 基 金 合 同 于 2011 年 9 月 29 日 正 式 生 效, 首 次 设 立 募 集 的 扣 除 认 购 费 后 的 实 收 基 金 ( 本 金 ) 为 人 民 币 373,155, 元, 在 募 集 期 间 产 生 的 存 款 利 息 为 人 民 币 88, 元, 以 上 实 收 基 金 ( 本 息 ) 合 计 为 人 民 币 373,243, 元, 折 合 373,243, 份 基 金 份 额 本 基 金 为 上 市 契 约 型 开 放 式, 存 续 期 限 不 定 本 基 金 的 基 金 管 理 人 为 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司, 注 册 登 记 机 构 为 中 国 证 券 登 记 结 算 有 限 责 任 公 司, 基 金 托 管 人 为 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 本 基 金 主 要 投 资 于 :(1) 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 成 份 股 备 选 成 份 股 ;(2) 跟 踪 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 的 公 募 基 金 上 市 交 易 型 基 金 等 ;(3) 固 定 收 益 类 证 券 银 行 存 款 现 金 等 货 币 市 场 工 具 以 及 中 国 证 监 会 允 许 本 基 金 投 资 的 其 他 产 品 或 金 融 工 具 本 基 金 投 资 于 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 成 份 股 备 选 成 份 股 的 比 例 不 低 于 基 金 资 产 净 值 的 80%, 投 资 于 跟 踪 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 的 公 募 基 金 上 市 交 易 型 基 金 的 比 例 不 超 过 基 金 资 产 净 值 的 10%; 投 资 于 现 金 或 者 到 期 日 在 一 年 以 内 的 政 府 债 券 的 比 例 不 低 于 基 金 资 产 净 值 的 5% 如 法 律 法 规 或 监 管 机 构 以 后 允 许 基 金 投 资 其 他 品 种 或 变 更 投 资 比 例 限 制, 基 金 管 理 人 在 履 行 适 当 程 序 后, 可 以 相 应 调 第 17 页 共 53 页

18 整 本 基 金 的 投 资 范 围 投 资 比 例 规 定 本 基 金 的 业 绩 比 较 基 准 为 : 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 ( 全 收 益 指 数 ) 会 计 报 表 的 编 制 基 础 本 财 务 报 表 系 按 照 中 国 财 政 部 颁 布 的 企 业 会 计 准 则 基 本 准 则 以 及 其 后 颁 布 及 修 订 的 具 体 会 计 准 则 应 用 指 南 解 释 以 及 其 他 相 关 规 定 ( 以 下 合 称 企 业 会 计 准 则 ) 编 制, 同 时, 对 于 在 具 体 会 计 核 算 和 信 息 披 露 方 面, 也 参 考 了 中 国 证 券 投 资 基 金 业 协 会 修 订 的 证 券 投 资 基 金 会 计 核 算 业 务 指 引 中 国 证 监 会 制 定 的 关 于 进 一 步 规 范 证 券 投 资 基 金 估 值 业 务 的 指 导 意 见 关 于 证 券 投 资 基 金 执 行 < 企 业 会 计 准 则 > 估 值 业 务 及 份 额 净 值 计 价 有 关 事 项 的 通 知 证 券 投 资 基 金 信 息 披 露 管 理 办 法 证 券 投 资 基 金 信 息 披 露 内 容 与 格 式 准 则 第 2 号 年 度 报 告 的 内 容 与 格 式 证 券 投 资 基 金 信 息 披 露 编 报 规 则 第 3 号 会 计 报 表 附 注 的 编 制 及 披 露 证 券 投 资 基 金 信 息 披 露 XBRL 模 板 第 3 号 < 年 度 报 告 和 半 年 度 报 告 > 及 其 他 中 国 证 监 会 颁 布 的 相 关 规 定 本 财 务 报 表 以 本 基 金 持 续 经 营 为 基 础 列 报 遵 循 企 业 会 计 准 则 及 其 他 有 关 规 定 的 声 明 本 财 务 报 表 符 合 企 业 会 计 准 则 的 要 求, 真 实 完 整 地 反 映 了 本 基 金 于 2015 年 6 月 30 日 的 财 务 状 况 以 及 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 止 期 间 的 经 营 成 果 和 净 值 变 动 情 况 本 报 告 期 所 采 用 的 会 计 政 策 会 计 估 计 与 最 近 一 期 年 度 报 告 相 一 致 的 说 明 本 基 金 本 报 告 期 所 采 用 的 会 计 政 策 会 计 估 计 与 最 近 一 期 年 度 报 告 相 一 致 会 计 政 策 和 会 计 估 计 变 更 以 及 差 错 更 正 的 说 明 会 计 政 策 变 更 的 说 明 本 基 金 本 报 告 期 未 发 生 会 计 政 策 变 更 会 计 估 计 变 更 的 说 明 本 基 金 本 报 告 期 无 会 计 估 计 变 更 差 错 更 正 的 说 明 本 基 金 本 报 告 期 无 重 大 会 计 差 错 的 内 容 和 更 正 金 额 第 18 页 共 53 页

19 6.4.6 税 项 根 据 财 政 部 国 家 税 务 总 局 财 税 [2002]128 号 文 关 于 开 放 式 证 券 投 资 基 金 有 关 税 收 问 题 的 通 知 财 税 [2004]78 号 文 关 于 证 券 投 资 基 金 税 收 政 策 的 通 知 财 税 [2008]1 号 文 关 于 企 业 所 得 税 若 干 优 惠 政 策 的 通 知 及 其 他 境 内 外 相 关 税 务 法 规 和 实 务 操 作, 主 要 税 项 列 示 如 下 : (1) 以 发 行 基 金 方 式 募 集 资 金, 不 属 于 营 业 税 征 收 范 围, 不 征 收 营 业 税 ; (2) 基 金 取 得 的 源 自 境 外 的 差 价 收 入, 其 涉 及 的 境 外 所 得 税 税 收 政 策, 按 照 相 关 国 家 或 地 区 税 收 法 律 和 法 规 执 行, 在 境 内 暂 免 征 营 业 税 和 企 业 所 得 税 ; (3) 基 金 取 得 的 源 自 境 外 的 股 利 收 益, 其 涉 及 的 境 外 所 得 税 税 收 政 策, 按 照 相 关 国 家 或 地 区 税 收 法 律 和 法 规 执 行, 在 境 内 暂 未 征 收 个 人 所 得 税 和 企 业 所 得 税 重 要 财 务 报 表 项 目 的 说 明 银 行 存 款 单 位 : 人 民 币 元 项 目 本 期 末 2015 年 6 月 30 日 活 期 存 款 314,766, 定 期 存 款 - 其 中 : 存 款 期 限 1-3 个 月 - 其 他 存 款 - 合 计 : 314,766, 注 : 于 2015 年 6 月 30 日, 活 期 存 款 包 括 人 民 币 活 期 存 款 111,991, 元 和 美 元 活 期 存 款 33,167, 元 ( 折 合 人 民 币 202,774, 元 ) 交 易 性 金 融 资 产 单 位 : 人 民 币 元 本 期 末 项 目 2015 年 6 月 30 日 成 本 公 允 价 值 公 允 价 值 变 动 股 票 2,738,243, ,699,000, ,242, 贵 金 属 投 资 - 金 交 所 黄 金 合 约 债 券 交 易 所 市 场 银 行 间 市 场 合 计 资 产 支 持 证 券 基 金 40,496, ,011, ,485, 第 19 页 共 53 页

20 其 他 合 计 2,778,739, ,738,011, ,728, 衍 生 金 融 资 产 / 负 债 本 基 金 本 报 告 期 末 衍 生 金 融 资 产 余 额 为 零 买 入 返 售 金 融 资 产 各 项 买 入 返 售 金 融 资 产 期 末 余 额 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 买 入 返 售 金 融 资 产 期 末 买 断 式 逆 回 购 交 易 中 取 得 的 债 券 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 买 断 式 逆 回 购 交 易 中 取 得 的 债 券 应 收 利 息 单 位 : 人 民 币 元 本 期 末 项 目 2015 年 6 月 30 日 应 收 活 期 存 款 利 息 21, 应 收 定 期 存 款 利 息 - 应 收 其 他 存 款 利 息 - 应 收 结 算 备 付 金 利 息 - 应 收 债 券 利 息 - 应 收 买 入 返 售 证 券 利 息 - 应 收 申 购 款 利 息 - 应 收 黄 金 合 约 拆 借 孳 息 - 其 他 - 合 计 21, 其 他 资 产 本 基 金 本 期 末 及 上 年 度 末 未 持 有 其 他 资 产 应 付 交 易 费 用 本 基 金 本 报 告 期 末 无 应 付 交 易 费 用 其 他 负 债 项 目 本 期 末 2015 年 6 月 30 日 单 位 : 人 民 币 元 第 20 页 共 53 页

21 应 付 券 商 交 易 单 元 保 证 金 - 应 付 赎 回 费 1,221, 预 提 费 用 136, 应 付 指 数 使 用 费 774, 合 计 2,132, 实 收 基 金 金 额 单 位 : 人 民 币 元 本 期 项 目 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 基 金 份 额 ( 份 ) 账 面 金 额 上 年 度 末 189,681, ,681, 本 期 申 购 7,189,457, ,189,457, 本 期 赎 回 ( 以 "-" 号 填 列 ) -3,343,149, ,343,149, 本 期 末 4,035,988, ,035,988, 未 分 配 利 润 金 额 单 位 : 人 民 币 元 项 目 已 实 现 部 分 未 实 现 部 分 未 分 配 利 润 合 计 上 年 度 末 27,112, ,757, ,644, 本 期 利 润 23,339, ,061, ,277, 本 期 基 金 份 额 交 易 480,841, ,617,294, ,136,452, 产 生 的 变 动 数 其 中 : 基 金 申 购 款 886,527, ,776,561, ,890,034, 基 金 赎 回 款 -405,685, ,159,266, ,581, 本 期 已 分 配 利 润 本 期 末 531,293, ,712,112, ,180,819, 存 款 利 息 收 入 单 位 : 人 民 币 元 项 目 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 活 期 存 款 利 息 收 入 519, 定 期 存 款 利 息 收 入 - 其 他 存 款 利 息 收 入 - 结 算 备 付 金 利 息 收 入 - 其 他 5, 合 计 525, 第 21 页 共 53 页

22 股 票 投 资 收 益 买 卖 股 票 差 价 收 入 单 位 : 人 民 币 元 项 目 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 卖 出 股 票 成 交 总 额 1,782,317, 减 : 卖 出 股 票 成 本 总 额 1,714,550, 买 卖 股 票 差 价 收 入 67,767, 基 金 投 资 收 益 单 位 : 人 民 币 元 项 目 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 卖 出 / 赎 回 基 金 成 交 总 额 185,273, 减 : 卖 出 / 赎 回 基 金 成 本 总 额 179,040, 基 金 投 资 收 益 6,233, 债 券 投 资 收 益 本 基 金 本 报 告 期 内 无 债 券 投 资 收 益 资 产 支 持 证 券 投 资 收 益 本 基 金 本 报 告 期 内 无 资 产 支 持 证 券 投 资 收 益 贵 金 属 投 资 收 益 本 基 金 本 报 告 期 内 无 贵 金 属 投 资 收 益 衍 生 工 具 收 益 本 基 金 本 报 告 期 内 无 衍 生 工 具 收 益 股 利 收 益 单 位 : 人 民 币 元 本 期 项 目 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 股 票 投 资 产 生 的 股 利 收 益 12,293, 基 金 投 资 产 生 的 股 利 收 益 568, 合 计 12,861, 第 22 页 共 53 页

23 公 允 价 值 变 动 收 益 单 位 : 人 民 币 元 项 目 名 称 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 1. 交 易 性 金 融 资 产 -22,061, 股 票 投 资 -20,960, 债 券 投 资 - 资 产 支 持 证 券 投 资 - 基 金 投 资 -1,100, 贵 金 属 投 资 - 其 他 - 2. 衍 生 工 具 - 权 证 投 资 - 3. 其 他 - 合 计 -22,061, 其 他 收 入 单 位 : 人 民 币 元 本 期 项 目 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 基 金 赎 回 费 收 入 3,234, 合 计 3,234, 注 : 本 基 金 的 赎 回 费 率 按 持 有 期 间 递 减, 赎 回 费 总 额 的 25% 归 入 基 金 资 产 交 易 费 用 单 位 : 人 民 币 元 本 期 项 目 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 交 易 所 市 场 交 易 费 用 2,732, 银 行 间 市 场 交 易 费 用 - 合 计 2,732, 其 他 费 用 单 位 : 人 民 币 元 项 目 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 审 计 费 用 24, 信 息 披 露 费 44, 银 行 汇 划 费 上 市 费 用 29, 第 23 页 共 53 页

24 指 数 使 用 费 727, 合 计 827, 分 部 报 告 本 基 金 目 前 以 一 个 经 营 分 部 运 作, 无 需 披 露 分 部 报 告 或 有 事 项 资 产 负 债 表 日 后 事 项 的 说 明 或 有 事 项 截 至 资 产 负 债 表 日, 本 基 金 并 无 须 作 披 露 的 或 有 事 项 资 产 负 债 表 日 后 事 项 截 至 本 财 务 报 表 批 准 报 出 日, 本 基 金 无 其 它 需 作 披 露 的 资 产 负 债 表 日 后 事 项 关 联 方 关 系 本 报 告 期 存 在 控 制 关 系 或 其 他 重 大 利 害 关 系 的 关 联 方 发 生 变 化 的 情 况 本 报 告 期 内 存 在 控 制 关 系 或 其 他 重 大 利 害 关 系 的 关 联 方 未 发 生 变 化 本 报 告 期 与 基 金 发 生 关 联 交 易 的 各 关 联 方 关 联 方 名 称 华 宝 兴 业 基 金 管 理 有 限 公 司 中 国 建 设 银 行 股 份 有 限 公 司 纽 约 梅 隆 银 行 股 份 有 限 公 司 华 宝 信 托 有 限 责 任 公 司 ( 华 宝 信 托 ) 领 先 资 产 管 理 有 限 公 司 (Lyxor Asset Management S.A.) 宝 钢 集 团 有 限 公 司 ( 宝 钢 集 团 ) 华 宝 投 资 有 限 公 司 ( 华 宝 投 资 ) 华 宝 证 券 有 限 责 任 公 司 ( 华 宝 证 券 ) 与 本 基 金 的 关 系 基 金 管 理 人 基 金 销 售 机 构 基 金 托 管 人 基 金 代 销 机 构 基 金 境 外 托 管 人 基 金 管 理 人 的 股 东 基 金 管 理 人 的 股 东 华 宝 信 托 的 最 终 控 制 人 受 宝 钢 集 团 控 制 的 公 司 受 宝 钢 集 团 控 制 的 公 司 注 : 下 述 关 联 交 易 均 在 正 常 业 务 范 围 内 按 一 般 商 业 条 款 订 立 本 报 告 期 及 上 年 度 可 比 期 间 的 关 联 方 交 易 通 过 关 联 方 交 易 单 元 进 行 的 交 易 本 基 金 本 期 及 上 年 度 可 比 期 间 无 通 过 关 联 方 交 易 单 元 进 行 的 交 易 关 联 方 报 酬 基 金 管 理 费 单 位 : 人 民 币 元 项 目 本 期 上 年 度 可 比 期 间 第 24 页 共 53 页

25 当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 管 理 费 其 中 : 支 付 销 售 机 构 的 客 户 维 护 费 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 2014 年 1 月 1 日 至 2014 年 6 月 30 日 15,319, , ,046, , 注 : 基 金 管 理 费 按 前 一 日 的 基 金 资 产 净 值 的 1.0% 的 年 费 率 计 提 计 算 方 法 如 下 : H=E 1.0%/ 当 年 天 数 H 为 每 日 应 支 付 的 基 金 管 理 费 E 为 前 一 日 的 基 金 资 产 净 值 基 金 管 理 费 每 日 计 提, 按 月 支 付 由 基 金 管 理 人 向 基 金 托 管 人 发 送 基 金 管 理 费 划 付 指 令, 经 基 金 托 管 人 复 核 后 于 次 月 首 日 起 3 个 工 作 日 内 从 基 金 财 产 中 一 次 性 支 付 给 基 金 管 理 人, 若 遇 法 定 节 假 日 休 息 日 或 不 可 抗 力 致 使 无 法 按 时 支 付 的, 支 付 日 期 顺 延 基 金 托 管 费 项 目 当 期 发 生 的 基 金 应 支 付 的 托 管 费 单 位 : 人 民 币 元 本 期 上 年 度 可 比 期 间 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 年 1 月 1 日 至 2014 年 6 月 30 月 30 日 日 4,289, , 注 : 基 金 托 管 费 按 前 一 日 的 基 金 资 产 净 值 的 0.28% 的 年 费 率 计 提 计 算 方 法 如 下 : H=E 0.28%/ 当 年 天 数 H 为 每 日 应 支 付 的 基 金 托 管 费 E 为 前 一 日 的 基 金 资 产 净 值 基 金 托 管 费 每 日 计 提, 按 月 支 付 由 基 金 管 理 人 向 基 金 托 管 人 发 送 基 金 托 管 费 划 付 指 令, 经 基 金 托 管 人 复 核 后 于 次 月 首 日 起 3 个 工 作 日 内 从 基 金 财 产 中 一 次 性 支 付 给 基 金 托 管 人, 若 遇 法 定 节 假 日 休 息 日 或 不 可 抗 力 致 使 无 法 按 时 支 付 的, 支 付 日 期 顺 延 与 关 联 方 进 行 银 行 间 同 业 市 场 的 债 券 ( 含 回 购 ) 交 易 本 基 金 本 期 及 上 年 度 可 比 期 间 无 与 关 联 方 进 行 的 银 行 间 同 业 市 场 的 债 券 ( 含 回 购 ) 交 易 各 关 联 方 投 资 本 基 金 的 情 况 报 告 期 内 基 金 管 理 人 运 用 固 有 资 金 投 资 本 基 金 的 情 况 份 额 单 位 : 份 第 25 页 共 53 页

26 项 目 本 期 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 上 年 度 可 比 期 间 2014 年 1 月 1 日 至 2014 年 6 月 30 日 期 初 持 有 的 基 金 份 额 149, , 期 间 申 购 / 买 入 总 份 额 5,976, 期 间 因 拆 分 变 动 份 额 - - 减 : 期 间 赎 回 / 卖 出 总 份 额 - - 期 末 持 有 的 基 金 份 额 6,126, , 期 末 持 有 的 基 金 份 额 占 基 金 总 份 额 比 例 0.15% 0.33% 报 告 期 末 除 基 金 管 理 人 之 外 的 其 他 关 联 方 投 资 本 基 金 的 情 况 关 联 方 名 称 华 宝 投 资 有 限 公 司 华 宝 信 托 有 限 责 任 公 司 - 单 一 类 资 金 信 托 R2007ZX057 份 额 单 位 : 份 本 期 末 上 年 度 末 2015 年 6 月 30 日 2014 年 12 月 31 日 持 有 的 基 持 有 的 基 金 金 份 额 持 有 的 持 有 的 份 额 占 基 金 总 基 金 份 额 基 金 份 额 占 基 金 总 份 份 额 的 比 额 的 比 例 例 100,000, % , % 由 关 联 方 保 管 的 银 行 存 款 余 额 及 当 期 产 生 的 利 息 收 入 单 位 : 人 民 币 元 本 期 上 年 度 可 比 期 间 关 联 方 2015 年 1 月 1 日 至 2015 年 6 月 30 日 2014 年 1 月 1 日 至 2014 年 6 月 30 日 名 称 期 末 余 额 当 期 利 息 收 入 期 末 余 额 当 期 利 息 收 入 中 国 建 设 银 行 185,363, , ,482, , 纽 约 梅 隆 银 行 129,403, ,103, 注 : 本 基 金 的 银 行 存 款 分 别 由 基 金 托 管 人 中 国 建 设 银 行 和 境 外 资 产 托 管 人 纽 约 梅 隆 银 行 保 管, 按 适 用 利 率 或 约 定 利 率 计 息 第 26 页 共 53 页

27 本 基 金 在 承 销 期 内 参 与 关 联 方 承 销 证 券 的 情 况 本 基 金 本 期 及 上 年 度 可 比 期 间 无 在 承 销 期 内 参 与 关 联 方 承 销 证 券 的 情 况 其 他 关 联 交 易 事 项 的 说 明 本 基 金 本 报 告 期 及 上 年 度 可 比 期 间 无 须 作 说 明 的 其 他 关 联 交 易 事 项 利 润 分 配 情 况 本 基 金 本 报 告 期 内 未 进 行 利 润 分 配 期 末 (2015 年 6 月 30 日 ) 本 基 金 持 有 的 流 通 受 限 证 券 因 认 购 新 发 / 增 发 证 券 而 于 期 末 持 有 的 流 通 受 限 证 券 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 因 认 购 新 发 / 增 发 证 券 而 流 通 受 限 的 证 券 期 末 持 有 的 暂 时 停 牌 等 流 通 受 限 股 票 本 基 金 本 期 末 未 持 有 暂 时 停 牌 等 流 通 受 限 股 票 期 末 债 券 正 回 购 交 易 中 作 为 抵 押 的 债 券 银 行 间 市 场 债 券 正 回 购 本 基 金 本 报 告 期 末 无 银 行 间 市 场 债 券 正 回 购, 因 此 没 有 在 银 行 间 市 场 债 券 正 回 购 交 易 中 作 为 抵 押 的 债 券 交 易 所 市 场 债 券 正 回 购 本 基 金 本 报 告 期 末 无 交 易 所 市 场 债 券 正 回 购, 因 此 没 有 在 交 易 所 市 场 债 券 正 回 购 交 易 中 作 为 抵 押 的 债 券 金 融 工 具 风 险 及 管 理 风 险 管 理 政 策 和 组 织 架 构 本 基 金 为 指 数 型 基 金, 跟 踪 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 本 基 金 在 日 常 经 营 活 动 中 面 临 的 与 金 融 工 具 相 关 的 风 险 主 要 包 括 信 用 风 险 流 动 性 风 险 及 市 场 风 险 本 基 金 的 基 金 管 理 人 从 事 风 险 管 理 的 主 要 目 标 是 争 取 将 以 上 风 险 控 制 在 限 定 的 范 围 之 内, 使 本 基 金 在 风 险 和 收 益 之 间 取 得 最 佳 的 平 衡 以 实 现 与 跟 踪 指 数 相 同 的 风 险 收 益 目 标 本 基 金 的 基 金 管 理 人 奉 行 全 面 风 险 管 理 体 系 的 建 设, 公 司 内 部 监 督 和 反 馈 系 统 包 括 内 部 控 制 委 员 会 副 总 经 理 督 察 长 监 察 稽 核 部 风 险 管 理 部 各 部 门 负 责 人 和 风 险 控 制 联 络 人 各 业 务 岗 位 内 部 控 制 委 员 会 负 责 对 公 司 在 经 营 管 理 和 基 金 运 作 中 的 风 险 进 行 评 估 并 研 究 制 订 相 应 的 控 制 制 度 副 总 经 理 总 管 公 司 的 内 控 事 务 督 察 长 向 董 事 会 负 责, 独 立 地 就 内 控 制 度 的 执 行 情 况 第 27 页 共 53 页

28 履 行 检 查 评 价 报 告 和 建 议 职 能 风 险 管 理 部 在 副 总 经 理 指 导 下 对 公 司 内 部 控 制 运 行 情 况 进 行 监 控, 主 要 针 对 公 司 内 部 控 制 制 度 的 总 体 构 架 和 内 部 控 制 的 目 标 进 行 评 估 并 提 出 改 进 意 见 ; 监 察 稽 核 部 在 督 察 长 的 领 导 下 对 各 部 门 和 岗 位 的 内 部 控 制 执 行 情 况 进 行 监 督 和 核 查, 同 时 对 内 控 的 失 控 点 进 行 查 漏 并 责 令 改 正 本 基 金 的 基 金 管 理 人 根 据 自 身 经 营 特 点 设 立 顺 序 递 进 权 责 统 一 严 密 有 效 的 四 层 监 控 防 线 第 一 层 监 控 防 线 为 一 线 岗 位 自 控 与 互 控 ; 第 二 层 防 线 为 大 业 务 板 块 内 部 各 部 门 和 部 门 之 间 的 自 控 和 互 控 ; 第 三 层 监 控 防 线 为 风 险 管 理 部 和 监 察 稽 核 部 对 各 岗 位 各 部 门 各 项 业 务 全 面 实 施 的 监 督 反 馈 ; 最 后 是 以 内 部 控 制 委 员 会 为 主 体 的 第 四 层 防 线, 实 施 对 公 司 各 类 业 务 和 风 险 的 总 体 监 督 控 制, 并 对 风 险 管 理 部 和 监 察 稽 核 部 的 工 作 予 以 直 接 指 导 本 基 金 的 基 金 管 理 人 对 于 金 融 工 具 的 风 险 管 理 方 法 是 通 过 结 合 定 性 分 析 和 定 量 分 析 方 法, 估 测 各 种 风 险 产 生 的 可 能 损 失 从 定 性 分 析 的 角 度 出 发, 判 断 风 险 损 失 的 严 重 程 度 和 出 现 风 险 损 失 的 频 度 而 从 定 量 分 析 的 角 度 出 发, 根 据 本 基 金 的 投 资 目 标, 结 合 基 金 资 产 所 运 用 金 融 工 具 的 特 征, 通 过 特 定 的 风 险 量 化 指 标 模 型 日 常 的 量 化 报 告, 确 定 相 应 置 信 程 度 和 风 险 损 失 的 限 度, 及 时 可 靠 地 对 各 种 风 险 进 行 监 督 检 查 和 评 估, 并 通 过 相 应 决 策, 将 风 险 控 制 在 可 承 受 的 范 围 内 信 用 风 险 信 用 风 险 是 指 基 金 在 交 易 过 程 中 因 交 易 对 手 未 履 行 合 约 责 任, 或 者 基 金 所 投 资 证 券 之 发 行 人 出 现 违 约 拒 绝 支 付 到 期 本 息, 导 致 基 金 资 产 损 失 和 收 益 变 化 的 风 险 本 基 金 进 行 债 券 投 资 时, 主 要 投 资 于 信 用 等 级 为 投 资 级 以 上 的 债 券 且 持 有 同 一 机 构 ( 政 府 国 际 金 融 组 织 除 外 ) 发 行 的 证 券 市 值 不 得 超 过 基 金 资 产 净 值 的 10% 本 基 金 投 资 于 远 期 合 约 互 换 等 柜 台 交 易 金 融 衍 生 品 时, 要 求 所 有 参 与 交 易 的 对 手 方 ( 中 资 商 业 银 行 除 外 ) 应 当 具 有 不 低 于 中 国 证 监 会 认 可 的 信 用 评 级 机 构 评 级, 并 且 任 一 交 易 对 手 方 的 市 值 计 价 敞 口 不 得 超 过 基 金 资 产 净 值 的 20% 流 动 性 风 险 流 动 性 风 险 是 指 基 金 所 持 金 融 工 具 变 现 的 难 易 程 度 本 基 金 的 流 动 性 风 险 一 方 面 来 自 于 基 金 份 额 持 有 人 可 随 时 要 求 赎 回 其 持 有 的 基 金 份 额, 另 一 方 面 来 自 于 投 资 品 种 所 处 的 交 易 市 场 不 活 跃 而 带 来 的 变 现 困 难 本 基 金 持 有 的 法 律 或 基 金 合 同 规 定 的 流 通 受 限 证 券 以 及 中 国 证 监 会 认 定 的 其 他 非 流 动 性 资 产 市 值 不 得 超 过 基 金 净 值 的 10% 第 28 页 共 53 页

29 市 场 风 险 市 场 风 险 是 指 基 金 所 持 金 融 工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 所 处 市 场 各 类 价 格 因 素 的 变 动 而 发 生 波 动 的 风 险, 包 括 利 率 风 险 外 汇 风 险 和 其 他 价 格 风 险 利 率 风 险 利 率 风 险 是 指 基 金 的 财 务 状 况 和 现 金 流 量 受 市 场 利 率 变 动 而 发 生 波 动 的 风 险 本 基 金 的 生 息 资 产 主 要 为 银 行 存 款 等 利 率 风 险 敞 口 本 期 末 2015 年 6 月 30 日 资 产 1 年 以 内 1-5 年 5 年 以 上 不 计 息 合 计 银 行 存 款 314,766, ,766, 结 算 备 付 金 存 出 保 证 金 交 易 性 金 融 资 产 衍 生 金 融 资 产 买 入 返 售 金 融 资 产 应 收 证 券 清 算 款 ,738,011, ,738,011, ,500, ,500, 应 收 利 息 , , 应 收 股 利 , , 应 收 申 购 款 334, ,896, ,230, 其 他 资 产 资 产 总 计 315,100, ,869,917, ,185,018, 负 债 卖 出 回 购 金 融 资 产 款 应 付 证 券 清 算 款 应 付 赎 回 款 ,206, ,206, 应 付 管 理 人 报 酬 ,742, ,742, 单 位 : 人 民 币 元 第 29 页 共 53 页

30 应 付 托 管 费 , , 应 付 销 售 服 务 费 应 付 交 易 费 用 应 付 利 息 应 交 税 费 应 付 利 润 其 他 负 债 ,132, ,132, 负 债 总 计 ,849, ,849, 利 率 敏 感 度 缺 口 上 年 度 末 2014 年 12 月 31 日 资 产 315,100, ,540,068, ,855,169, 年 以 内 1-5 年 5 年 以 不 计 息 上 第 30 页 共 53 页 合 计 银 行 存 款 9,961, ,961, 结 算 备 付 金 存 出 保 证 金 交 易 性 金 融 资 产 衍 生 金 融 资 产 买 入 返 售 金 融 资 产 应 收 证 券 清 算 款 ,037, ,037, 应 收 利 息 , , 应 收 股 利 , , 应 收 申 购 款 423, ,131, ,554, 其 他 资 产 资 产 总 计 10,385, ,177, ,562, 负 债 卖 出 回 购 金 融 资 产 款 应 付 证 券 清 算 款 ,239, ,239, 应 付 赎 回 款 ,691, ,691, 应 付 管 理 人 报 酬 , , 应 付 托 管 费 , , 应 付 销 售 服 务 费 应 付 交 易 费

31 用 应 付 利 息 应 交 税 费 应 付 利 润 其 他 负 债 , , 负 债 总 计 ,526, ,526, 利 率 敏 感 度 10,385, ,650, ,036, 缺 口 注 : 表 中 所 示 为 本 基 金 资 产 及 负 债 的 公 允 价 值, 并 按 照 合 约 规 定 的 利 率 重 新 定 价 日 或 到 期 日 孰 早 予 以 分 类 利 率 风 险 的 敏 感 性 分 析 于 2015 年 6 月 30 日, 本 基 金 未 持 有 交 易 性 债 券 资 产, 因 此 市 场 利 率 的 变 动 对 于 本 基 金 资 产 净 值 无 重 大 影 响 外 汇 风 险 外 汇 风 险 是 指 金 融 工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 外 汇 汇 率 变 动 而 发 生 波 动 的 风 险 本 基 金 持 有 以 非 记 账 本 位 币 人 民 币 计 价 的 资 产 和 负 债, 因 此 存 在 相 应 的 外 汇 风 险 本 基 金 的 基 金 管 理 人 每 日 对 本 基 金 的 外 汇 头 寸 进 行 监 控 外 汇 风 险 敞 口 单 位 : 人 民 币 元 本 期 末 2015 年 6 月 30 日 项 目 美 元 港 币 其 他 币 种 合 计 折 合 人 民 币 折 合 人 民 币 折 合 人 民 币 以 外 币 计 价 的 资 产 银 行 存 款 202,774, ,774, 交 易 性 金 融 资 产 2,738,011, ,738,011, 衍 生 金 融 资 产 应 收 股 利 487, , 应 收 利 息 应 收 证 券 清 算 款 129,500, ,500, 资 产 合 计 3,070,775, ,070,775, 以 外 币 计 价 的 负 债 负 债 合 计 资 产 负 债 表 外 汇 风 险 敞 口 净 额 3,070,775, ,070,775, 上 年 度 末 2014 年 12 月 31 日 项 目 美 元 港 币 其 他 币 种 合 计 折 合 人 民 币 折 合 人 民 币 折 合 人 民 币 第 31 页 共 53 页

32 以 外 币 计 价 的 资 产 银 行 存 款 6,682, ,682, 交 易 性 金 融 资 产 136,037, ,037, 衍 生 金 融 资 产 应 收 股 利 6, , 应 收 利 息 资 产 合 计 142,727, ,727, 以 外 币 计 价 的 负 债 应 付 证 券 清 算 款 5,239, ,239, 其 它 负 债 230, , 负 债 合 计 5,469, ,469, 资 产 负 债 表 外 汇 风 险 敞 口 净 额 137,257, ,257, 外 汇 风 险 的 敏 感 性 分 析 假 设 分 析 汇 率 风 险 的 敏 感 性 分 析 较 为 理 想 的 做 法 是 确 定 一 个 主 要 货 币 后 并 考 虑 其 他 外 币 对 于 该 主 要 货 币 的 相 关 性 如 果 货 币 间 的 相 关 性 较 难 取 得, 则 简 化 处 理 为 假 设 相 关 性 为 1 对 资 产 负 债 表 日 基 金 资 产 净 值 的 相 关 风 险 变 量 的 影 响 金 额 ( 单 位 : 人 民 币 元 ) 变 动 本 期 末 (2015 年 6 月 30 日 ) 上 年 度 末 (2014 年 12 月 31 日 ) 美 元 相 对 人 民 币 153,538, ,862, 升 值 5% 美 元 相 对 人 民 币 -153,538, ,862, 贬 值 5% 其 他 价 格 风 险 其 他 价 格 风 险 是 指 基 金 所 持 金 融 工 具 的 公 允 价 值 或 未 来 现 金 流 量 因 除 市 场 利 率 和 外 汇 汇 率 以 外 的 市 场 价 格 因 素 变 动 而 发 生 波 动 的 风 险 本 基 金 主 要 投 资 于 证 券 交 易 所 上 市 或 银 行 间 同 业 市 场 交 易 的 股 票 和 债 券, 所 面 临 的 其 他 价 格 风 险 来 源 于 单 个 证 券 发 行 主 体 自 身 经 营 情 况 或 特 殊 事 项 的 影 响, 也 可 能 来 源 于 证 券 市 场 整 体 波 动 的 影 响 本 基 金 采 用 指 数 化 投 资 策 略, 股 票 资 产 跟 踪 的 标 的 指 数 为 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数, 通 过 指 数 化 分 散 投 资 降 低 其 他 价 格 风 险 本 基 金 投 资 于 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 成 份 股 备 选 成 份 股 的 比 例 不 低 于 基 金 资 产 净 值 的 80%, 投 资 于 跟 踪 标 普 石 油 天 然 气 上 游 股 票 指 数 的 公 募 基 金 上 市 交 易 型 基 金 的 比 例 不 超 过 基 金 资 产 净 值 的 10% 此 外, 本 基 金 的 基 金 管 理 人 每 日 对 本 基 金 所 持 有 的 证 券 价 格 实 施 监 控, 定 期 运 用 多 种 定 量 方 法 对 基 金 进 行 风 险 度 量, 包 括 VaR(Value at Risk) 指 标 等 来 测 试 本 基 金 面 临 的 潜 在 价 格 风 险, 及 时 可 靠 地 对 风 险 进 行 跟 踪 和 控 制 第 32 页 共 53 页

33 其 他 价 格 风 险 敞 口 金 额 单 位 : 人 民 币 元 本 期 末 2015 年 6 月 30 日 上 年 度 末 2014 年 12 月 31 日 占 基 金 项 目 占 基 金 资 资 产 净 公 允 价 值 公 允 价 值 产 净 值 比 值 比 例 例 (%) (%) 交 易 性 金 融 资 产 - 股 票 投 资 2,699,000, ,578, 交 易 性 金 融 资 产 - 基 金 投 资 39,011, ,459, 交 易 性 金 融 资 产 - 债 券 投 资 交 易 性 金 融 资 产 - 贵 金 属 投 资 衍 生 金 融 资 产 - 权 证 投 资 其 他 合 计 2,738,011, ,037, 其 他 价 格 风 险 的 敏 感 性 分 析 假 设 分 析 本 基 金 管 理 人 运 用 系 统 风 险 系 数 Beta 历 史 回 归 的 方 法 对 本 基 金 的 市 场 价 格 价 格 风 险 进 行 分 析 该 方 法 是 假 设 本 基 金 的 净 值 变 动 程 度 与 跟 踪 基 准 的 收 益 率 变 动 的 敏 感 性 (beta) 保 持 不 变, 我 们 通 过 假 设 跟 踪 基 准 收 益 率 ( 市 场 价 格 ) 的 变 动 来 测 量 本 基 金 净 值 的 变 动 对 资 产 负 债 表 日 基 金 资 产 净 值 的 相 关 风 险 变 量 的 变 动 影 响 金 额 ( 单 位 : 人 民 币 元 ) 本 期 末 ( 2015 年 6 月 上 年 度 末 ( 2014 年 12 月 30 日 ) 31 日 ) 业 绩 比 较 基 准 上 升 5% 130,518, ,712, 业 绩 比 较 基 准 下 降 5% -130,518, ,712, 有 助 于 理 解 和 分 析 会 计 报 表 需 要 说 明 的 其 他 事 项 一 公 允 价 值 1. 不 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 不 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 资 产 和 负 债 主 要 包 括 贷 款 和 应 收 款 项 以 及 其 他 金 融 负 债, 其 因 剩 余 期 限 不 长, 公 允 价 值 与 账 面 价 值 相 若 2. 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 工 具 2.1 金 融 工 具 公 允 价 值 计 量 的 方 法 第 33 页 共 53 页

34 以 公 允 价 值 计 量 或 披 露 的 资 产 和 负 债, 根 据 对 公 允 价 值 计 量 整 体 而 言 具 有 重 要 意 义 的 最 低 层 次 输 入 值, 确 定 所 属 的 公 允 价 值 层 次 : 第 一 层 次 输 入 值, 在 计 量 日 能 够 取 得 的 相 同 资 产 或 负 债 在 活 跃 市 场 上 未 经 调 整 的 报 价 ; 第 二 层 次 输 入 值, 除 第 一 层 次 输 入 值 外 相 关 资 产 或 负 债 直 接 或 间 接 可 观 察 的 输 入 值 ; 第 三 层 次 输 入 值, 相 关 资 产 或 负 债 的 不 可 观 察 输 入 值 2.2 各 层 次 金 融 工 具 公 允 价 值 于 2015 年 6 月 30 日, 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 中 属 于 第 一 层 级 的 余 额 为 人 民 币 2,738,011, 元, 无 属 于 第 二 层 级 和 第 三 层 级 的 余 额 于 2014 年 12 月 31 日, 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 中 属 于 第 一 层 级 的 余 额 为 人 民 币 136,037, 元, 无 属 于 第 二 层 级 和 第 三 层 级 的 余 额 2.3 公 允 价 值 所 属 层 次 间 的 重 大 变 动 对 于 证 券 交 易 所 上 市 的 股 票 和 债 券, 若 出 现 重 大 事 项 停 牌 交 易 不 活 跃 ( 包 括 涨 跌 停 时 的 交 易 不 活 跃 ) 或 属 于 非 公 开 发 行 等 情 况, 本 基 金 分 别 于 停 牌 日 至 交 易 恢 复 活 跃 日 期 间 交 易 不 活 跃 期 间 及 限 售 期 间 不 将 相 关 股 票 和 债 券 的 公 允 价 值 列 入 第 一 层 级 ; 并 根 据 估 值 调 整 中 采 用 的 不 可 观 察 输 入 值 对 于 公 允 价 值 的 影 响 程 度, 确 定 相 关 股 票 和 债 券 公 允 价 值 应 属 第 二 层 级 或 第 三 层 级 2.4 第 三 层 次 公 允 价 值 余 额 和 本 期 变 动 金 额 本 基 金 持 有 的 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 工 具 第 三 层 级 公 允 价 值 本 期 未 发 生 变 动 二 承 诺 事 项 截 至 资 产 负 债 表 日, 本 基 金 无 需 要 说 明 的 承 诺 事 项 三 其 他 事 项 截 至 资 产 负 债 表 日, 本 基 金 无 需 要 说 明 的 其 他 重 要 事 项 第 34 页 共 53 页

35 7 投 资 组 合 报 告 7.1 期 末 基 金 资 产 组 合 情 况 金 额 单 位 : 人 民 币 元 序 号 项 目 金 额 占 基 金 总 资 产 的 比 例 (%) 1 权 益 投 资 2,699,000, 其 中 : 普 通 股 票 2,699,000, 存 托 凭 证 - - 优 先 股 - - 房 地 产 信 托 凭 证 基 金 投 资 39,011, 固 定 收 益 投 资 - - 其 中 : 债 券 - - 资 产 支 持 证 券 金 融 衍 生 品 投 资 - - 其 中 : 远 期 - - 期 货 - - 期 权 - - 权 证 买 入 返 售 金 融 资 产 - - 其 中 : 买 断 式 回 购 的 买 入 返 售 金 融 资 - - 产 6 货 币 市 场 工 具 银 行 存 款 和 结 算 备 付 金 合 计 314,766, 其 他 各 项 资 产 132,240, 合 计 3,185,018, 期 末 在 各 个 国 家 ( 地 区 ) 证 券 市 场 的 权 益 投 资 分 布 金 额 单 位 : 人 民 币 元 国 家 ( 地 区 ) 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 列 (%) 美 国 2,699,000, 合 计 2,699,000, 期 末 按 行 业 分 类 的 权 益 投 资 组 合 期 末 指 数 投 资 按 行 业 分 类 的 权 益 投 资 组 合 金 额 单 位 : 人 民 币 元 行 业 类 别 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 列 (%) 第 35 页 共 53 页

36 能 源 2,699,000, 材 料 - - 工 业 - - 非 必 需 消 费 品 - - 必 需 消 费 品 - - 保 健 - - 金 融 - - 信 息 技 术 - - 电 信 服 务 - - 公 用 事 业 - - 合 计 2,699,000, 期 末 积 极 投 资 按 行 业 分 类 的 权 益 投 资 组 合 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 积 极 投 资 7.4 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 权 益 投 资 明 细 期 末 指 数 投 资 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 所 有 权 益 投 资 明 细 金 额 单 位 : 人 民 币 元 序 公 司 名 称 ( 英 公 司 名 称 ( 中 证 券 所 在 所 属 数 量 ( 股 ) 公 允 价 值 占 基 号 文 ) 文 ) 代 码 证 券 国 家 金 资 市 场 ( 地 产 净 区 ) 值 比 列 (%) 1 MAGNUM HUNTER Magnum Hunter MHR US 纽 约 美 国 4,790,738 54,769, RESOURCES CORP 资 源 公 司 2 PBF ENERGY PBF 能 源 股 份 PBF US 纽 约 美 国 238,730 41,478, INC-CLASS A 有 限 公 司 3 VALERO ENERGY Valero 能 源 公 VLO US 纽 约 美 国 108,269 41,435, CORP 司 4 ALON USA ENERGY Alon 美 国 能 源 ALJ US 纽 约 美 国 358,161 41,384, INC 公 司 5 HOLLYFRONTIER HollyFrontier HFC US 纽 约 美 国 156,016 40,718, CORP 公 司 6 PENN VIRGINIA Penn Virginia PVA US 纽 约 美 国 1,517,067 40,623, CORP 公 司 7 PHILLIPS 66 Phillips 66 公 PSX US 纽 约 美 国 82,056 40,413, 司 8 MARATHON 马 拉 松 石 油 公 MPC US 纽 约 美 国 124,861 39,930, PETROLEUM CORP 司 9 DELEK US Delek 美 国 控 DK US 纽 约 美 国 175,867 39,588, HOLDINGS INC 股 公 司 10 WESTERN Western WNR US 纽 约 美 国 148,351 39,561, 第 36 页 共 53 页

37 REFINING INC Refining 公 司 11 TESORO CORP 特 索 罗 公 司 TSO US 纽 约 美 国 76,262 39,354, BILL BARRETT Bill Barrett BBG US 纽 约 美 国 748,729 39,320, CORP 公 司 13 SANCHEZ ENERGY 桑 切 斯 能 源 公 SN US 纽 约 美 国 654,849 39,234, CORP 司 14 CALLON Callon 石 油 公 CPE US 纽 约 美 国 769,526 39,142, PETROLEUM CO 司 15 CVR ENERGY INC CVR 能 源 公 司 CVI US 纽 约 美 国 169,731 39,057, MARATHON OIL 马 拉 松 石 油 MRO US 纽 约 美 国 240,532 39,027, CORP 17 WHITING 怀 汀 石 油 公 司 WLL US 纽 约 美 国 189,634 38,954, PETROLEUM CORP 18 HALCON Halcon 资 源 公 HK US 纽 约 美 国 5,492,829 38,953, RESOURCES CORP 司 19 OCCIDENTAL 西 方 石 油 公 司 OXY US 纽 约 美 国 81,920 38,949, PETROLEUM CORP 20 SM ENERGY CO SM 能 源 公 司 SM US 纽 约 美 国 137,915 38,886, QEP RESOURCES QEP 资 源 公 司 QEP US 纽 约 美 国 343,487 38,869, INC 22 APACHE CORP 阿 帕 契 公 司 APA US 纽 约 美 国 109,516 38,585, EXXON MOBIL 埃 克 森 美 孚 石 XOM US 纽 约 美 国 75,835 38,573, CORP 油 公 司 24 TRIANGLE Triangle 石 油 TPLM 纽 约 美 国 1,256,742 38,569, PETROLEUM CORP 公 司 US 25 HESS CORP 阿 美 拉 达 赫 斯 公 司 HES US 纽 约 美 国 94,172 38,504, MEMORIAL RESOURCE DEVELOPMEN 27 SOUTHWESTERN ENERGY CO 28 NEWFIELD EXPLORATION CO 29 NORTHERN OIL AND GAS INC 30 WORLD FUEL SERVICES CORP 31 EOG RESOURCES INC Memorial 资 源 开 发 有 限 公 司 MRD US 纳 斯 达 克 美 国 331,858 38,487, 西 南 能 源 公 司 SWN US 纽 约 美 国 276,909 38,479, 新 田 石 油 勘 探 NFX US 纽 约 美 国 173,757 38,369, 公 司 Northern Oil NOG US 纽 约 美 国 926,116 38,331, and Gas 股 份 有 限 公 司 全 球 燃 料 服 务 INT US 纽 约 美 国 130,061 38,127, 公 司 EOG 资 源 公 司 EOG US 纽 约 美 国 71,168 38,092, CONOCOPHILLIPS 康 菲 石 油 公 司 COP US 纽 约 美 国 100,325 37,665, CHEVRON CORP 雪 佛 龙 德 士 古 CVX US 纽 约 美 国 63,799 37,627, 公 司 第 37 页 共 53 页

38 34 EQT CORP EQT 公 司 EQT US 纽 约 美 国 75,557 37,573, DEVON ENERGY 戴 文 能 源 公 司 DVN US 纽 约 美 国 102,985 37,455, CORP 36 MURPHY OIL CORP 墨 菲 石 油 公 司 MUR US 纽 约 美 国 146,847 37,320, PARSLEY ENERGY 帕 斯 利 能 源 股 PE US 纽 约 美 国 349,708 37,243, INC-CLASS A 份 有 限 公 司 38 EP ENERGY EP 能 源 公 司 EPE US 纽 约 美 国 477,280 37,144, CORP-CL A 39 KOSMOS ENERGY 科 斯 莫 斯 能 源 KOS US 纽 约 美 国 719,964 37,105, LTD 有 限 公 司 40 RSP PERMIAN INC RSP Permian 股 RSPP 纽 约 美 国 215,697 37,068, 份 有 限 公 司 US 41 WPX ENERGY INC WPX 能 源 公 司 WPX US 纽 约 美 国 493,164 37,024, ANTERO RESOURCES CORP 43 DENBURY RESOURCES INC 44 CARRIZO OIL & GAS INC 45 STONE ENERGY CORP 46 SYNERGY RESOURCES CORP 47 PIONEER NATURAL RESOURCES CO 48 ANADARKO PETROLEUM CORP 49 OASIS PETROLEUM INC 50 DIAMONDBACK ENERGY INC 51 RANGE RESOURCES CORP 52 CIMAREX ENERGY CO 53 CABOT OIL & GAS CORP 54 ROSETTA RESOURCES INC 55 COBALT INTERNATIONAL Antero 资 源 公 司 AR US 纽 约 美 国 176,014 36,952, Denbury 资 源 DNR US 纽 约 美 国 948,166 36,867, 公 司 Carrizo 油 气 CRZO 纳 斯 美 国 122,345 36,829, 股 份 有 限 公 司 US 达 克 斯 通 能 源 公 司 SGY US 纽 约 美 国 477,637 36,763, Synergy 资 源 SYRG 纽 约 美 国 523,987 36,615, 公 司 US Pioneer 自 然 PXD US 纽 约 美 国 43,171 36,604, 资 源 公 司 阿 纳 达 科 石 油 APC US 纽 约 美 国 76,657 36,582, 公 司 绿 洲 石 油 公 司 OAS US 纽 约 美 国 376,354 36,468, Diamondback 能 源 股 份 有 限 公 司 FANG US 纳 斯 达 克 美 国 79,004 36,408, Range 资 源 公 RRC US 纽 约 美 国 120,584 36,403, 司 Cimarex 能 源 XEC US 纽 约 美 国 53,902 36,351, 公 司 卡 伯 特 石 油 天 COG US 纽 约 美 国 188,511 36,349, 然 气 公 司 罗 塞 塔 资 源 公 ROSE 纳 斯 美 国 256,405 36,273, 司 US 达 克 Cobalt 国 际 能 CIE US 纽 约 美 国 606,249 35,988, 源 公 司 ENERGY 第 38 页 共 53 页

39 56 RICE ENERGY INC Rice 能 源 股 份 RICE 纽 约 美 国 281,559 35,855, 有 限 公 司 US 57 NOBLE ENERGY Noble 能 源 股 NBL US 纽 约 美 国 137,409 35,853, INC 份 有 限 公 司 58 PDC ENERGY INC PDC 能 源 股 份 PDCE 纳 斯 美 国 109,179 35,803, 有 限 公 司 US 达 克 59 CONCHO 康 丘 资 源 公 司 CXO US 纽 约 美 国 51,405 35,782, RESOURCES INC 60 ENERGEN CORP Energen 公 司 EGN US 纽 约 美 国 85,560 35,726, CONTINENTAL 美 国 大 陆 资 源 CLR US 纽 约 美 国 137,617 35,664, RESOURCES INC/OK 股 份 有 限 公 司 62 MATADOR Matador 资 源 MTDR 纽 约 美 国 233,224 35,645, RESOURCES CO 公 司 US 63 CHESAPEAKE 切 萨 皮 克 能 源 CHK US 纽 约 美 国 520,137 35,519, ENERGY CORP 公 司 64 GREEN PLAINS 绿 色 平 原 可 再 GPRE 纳 斯 美 国 210,148 35,395, INC 生 能 源 股 份 有 限 公 司 US 达 克 65 GULFPORT Gulfport 能 源 GPOR 纳 斯 美 国 143,023 35,194, ENERGY CORP 公 司 US 达 克 66 BONANZA CREEK BonanzaCreek BCEI 纽 约 美 国 313,876 35,020, ENERGY INC 能 源 公 司 US 67 ULTRA 犹 特 拉 石 油 公 UPL US 纽 约 美 国 447,135 34,224, PETROLEUM CORP 司 68 LAREDO Laredo 石 油 公 LPI US 纽 约 美 国 423,367 32,560, PETROLEUM INC 司 69 CALIFORNIA 加 利 福 尼 亚 资 CRC US 纽 约 美 国 851,829 31,454, RESOURCES CORP 源 公 司 70 ENERGY XXI LTD Energy XXI 有 EXXI 纳 斯 美 国 1,948,527 31,329, 限 公 司 US 达 克 71 SANDRIDGE SandRidge 能 SD US 纽 约 美 国 5,740,254 30,777, ENERGY INC 源 公 司 72 CLEAN ENERGY FUELS CORP 清 洁 能 源 燃 料 公 司 CLNE US 纳 斯 达 克 美 国 836,178 28,729, 积 极 投 资 期 末 按 公 允 价 值 占 基 金 资 产 净 值 比 例 大 小 排 序 的 前 五 名 权 益 投 资 明 细 本 基 金 本 报 告 期 末 未 持 有 积 极 投 资 7.5 报 告 期 内 权 益 投 资 组 合 的 重 大 变 动 累 计 买 入 金 额 超 出 期 初 基 金 资 产 净 值 2% 或 前 20 名 的 权 益 投 资 明 细 金 额 单 位 : 人 民 币 元 第 39 页 共 53 页

40 序 号 公 司 名 称 ( 英 文 ) 证 券 代 码 本 期 累 计 买 入 金 额 占 期 初 基 金 资 产 净 值 比 例 (%) 1 SANCHEZ ENERGY CORP SN US 75,838, MAGNUM HUNTER RESOURCES MHR US 72,859, CORP 3 PENN VIRGINIA CORP PVA US 67,295, CHESAPEAKE ENERGY CORP CHK US 65,793, SANDRIDGE ENERGY INC SD US 63,523, NORTHERN OIL AND GAS INC NOG US 62,383, BONANZA CREEK ENERGY INC BCEI US 61,986, SM ENERGY CO SM US 60,407, HALCON RESOURCES CORP HK US 60,179, DENBURY RESOURCES INC DNR US 59,960, PBF ENERGY INC-CLASS A PBF US 59,556, STONE ENERGY CORP SGY US 59,137, TRIANGLE PETROLEUM CORP TPLM US 59,106, ROSETTA RESOURCES INC ROSE US 58,989, MATADOR RESOURCES CO MTDR US 58,950, EXCO RESOURCES INC XCO US 58,938, BILL BARRETT CORP BBG US 58,531, HESS CORP HES US 58,298, PARSLEY ENERGY INC-CLASS PE US 58,052, A 20 ENERGEN CORP EGN US 57,803, ENERGY XXI LTD EXXI US 57,663, MARATHON OIL CORP MRO US 57,656, PDC ENERGY INC PDCE US 57,238, NEWFIELD EXPLORATION CO NFX US 57,173, OASIS PETROLEUM INC OAS US 56,544, LAREDO PETROLEUM INC LPI US 56,435, EP ENERGY CORP-CL A EPE US 56,413, ULTRA PETROLEUM CORP UPL US 55,995, CARRIZO OIL & GAS INC CRZO US 55,977, WHITING PETROLEUM CORP WLL US 55,023, QEP RESOURCES INC QEP US 54,986, CONTINENTAL RESOURCES CLR US 54,794, INC/OK 33 MURPHY OIL CORP MUR US 54,566, VALERO ENERGY CORP VLO US 54,556, RANGE RESOURCES CORP RRC US 54,451, DIAMONDBACK ENERGY INC FANG US 53,991, APACHE CORP APA US 53,963, CHEVRON CORP CVX US 53,937, 第 40 页 共 53 页