司 分 别 为 迪 威 视 讯 华 中 数 控 金 亚 科 技, 市 盈 率 分 别 为 1669.90 倍 987.68 倍 260.97 倍 剔 除 三 季 报 亏 损 的 星 河 生 物 天 晟 新 材,24 家 创 业 板 公 司 算 术 平 均 市 盈 率 为 173.35 倍 其 中,1

2013 年 12 月 24 日 证 券 研 究 报 告 市 场 研 究 一 月 份 48 家 公 司 首 发 原 股 东 限 售 股 33 家 公 司 非 首 发 限 售 股 解 禁 解 禁 市 值 环 比 小 增 为 全 年 适 中 水 平 2014 年 1 月 份 首 发 原 股 东 限 售 股 的 解 禁 市 值 为 1088.55 亿 元, 比 2013 年 12 月 份 的 543.95 亿 元 增 加 了 544.60 亿 元, 为 其 2 倍 股 改 增 发 等 部 分 的 非 首 发 原 股 东 解 禁 市 值 为 353.60 亿 元, 比 2013 年 12 月 份 的 798.89 亿 元 减 少 了 445.29 亿 元, 减 少 幅 度 为 55.74% 1 月 份 合 计 限 售 股 解 禁 市 值 为 1442.15 亿 元, 比 2013 年 12 月 份 的 1342.84 亿 元 增 加 了 99.31 亿 元, 增 加 幅 度 为 7.40% 1 月 份 解 禁 市 值 环 比 小 增, 目 前 计 算 为 2014 年 适 中 水 平 1 月 份 首 发 原 股 东 限 售 股 解 禁 市 值 占 到 全 月 解 禁 市 值 的 75.48%, 而 2013 年 12 月 份 这 一 比 例 为 40.51%, 出 现 显 著 上 升 其 中,1 月 7 日 海 南 橡 胶 的 首 发 原 股 东 限 售 股 解 禁 市 值 为 225.09 亿 元 解 禁 股 数 为 294617.16 万 股 解 禁 股 东 2 家, 即 海 南 省 农 垦 集 团 有 限 公 司 全 国 社 会 保 障 基 金 理 事 会 转 持 三 户, 分 别 为 第 一 二 大 股 东, 持 股 分 别 为 72.98% 1.96%, 均 为 国 有 股 股 东, 均 为 首 次 解 禁, 且 持 股 全 部 解 禁, 为 299.10% 该 股 的 套 现 压 力 或 不 大 该 公 司 解 禁 股 数 的 市 值 占 到 全 月 所 有 解 禁 股 的 15.61%, 压 力 分 散 1 月 份 交 易 日 为 21 个, 比 2013 年 12 月 份 的 22 个 少 1 个 1 月 份 限 售 股 解 禁 的 上 市 公 司 有 80 家 ( 广 联 达 利 德 曼 在 月 内 分 别 有 两 次 不 同 时 间 的 解 禁 ), 比 2013 年 12 月 份 的 124 家, 减 少 44 家, 减 少 幅 度 为 35.48% 1 月 份 日 均 限 售 股 解 禁 市 值 为 68.73 亿 元, 比 2013 年 12 月 份 的 61.04 亿 元 增 加 7.69 亿 元, 增 加 幅 度 为 12.60% 1 月 份 平 均 每 家 公 司 的 解 禁 市 值 为 18.03 亿 元, 比 2013 年 12 月 份 的 10.83 亿 元, 增 加 7.20 亿 元, 增 加 幅 度 为 66.46% 从 整 体 情 况 看, 和 2013 年 12 月 份 相 比,1 月 份 限 售 股 解 禁 的 上 市 公 司 家 数 减 少 三 成 多, 首 发 原 股 东 限 售 股 解 禁 市 值 环 比 翻 倍, 非 首 发 限 售 股 解 禁 市 值 环 比 减 少 五 成 多, 交 易 日 数 相 近, 单 日 解 禁 压 力 比 2013 年 12 月 份 环 比 增 加 一 成 多, 单 个 公 司 的 解 禁 压 力 环 比 增 加 六 成 多 其 中,1 月 份 单 日 限 售 股 解 禁 公 司 家 数 在 10 家 以 上 的 日 期 有 1 月 13 日 的 11 家,1 月 20 日 的 11 家,1 月 27 日 的 13 家 西 南 证 券 研 究 发 展 中 心 分 析 师 : 张 刚 执 业 证 号 :S1250511030001 电 话 :010-57631176 邮 箱 :z_ggg@tom.com 相 关 研 究 1. 11 月 份 限 售 股 减 持 增 持 分 析 : 减 持 增 持 市 值 均 大 增 (2013-12-04) 2. 十 二 月 份 66 家 公 司 首 发 原 股 东 限 售 股 49 家 公 司 非 首 发 限 售 股 解 禁 (2013-11-26) 3. 10 月 份 限 售 股 减 持 增 持 分 析 : 减 持 增 持 市 值 均 大 减 (2013-11-04) 4. 十 一 月 份 41 家 公 司 首 发 原 股 东 限 售 股 40 家 公 司 非 首 发 限 售 股 解 禁 (2013-10-29) 5. 2013 年 三 季 报 预 测 : 业 绩 同 比 增 长 一 成 (2013-10-16) 6. 9 月 份 限 售 股 减 持 增 持 分 析 : 减 持 增 持 市 值 均 大 增, 小 盘 股 面 临 解 禁 高 峰 (2013-10-10) 7. 2013 年 半 年 报 分 析 : 业 绩 同 比 增 幅 扩 大, 六 成 持 股 集 中 度 上 升 (2013-10-09) 1 月 份 首 发 原 股 东 限 售 股 解 禁 的 公 司 有 48 家, 比 2013 年 12 月 份 的 60 家 减 少 12 家 股 改 限 售 股 份 定 向 增 发 机 构 配 售 等 非 首 发 原 股 东 部 分 涉 及 的 公 司 有 33 家, 比 2013 年 12 月 份 的 64 家 减 少 30 家 其 中, 股 改 限 售 股 解 禁 的 公 司 有 1 家, 定 向 增 发 机 构 配 售 股 解 禁 的 有 17 家, 其 他 类 型 解 禁 的 有 5 家, 股 权 激 励 限 售 股 解 禁 的 有 10 家 1 月 份 一 个 颇 受 关 注 的 解 禁 群 体 是 26 家 创 业 板 公 司 的 限 售 股 解 禁, 数 量 占 月 内 解 禁 的 80 家 公 司 的 比 例 为 32.50%, 占 355 家 创 业 板 公 司 总 数 的 7.32% 26 家 公 司 合 计 解 禁 市 值 为 258.08 亿 元, 占 当 月 解 禁 市 值 的 17.90% 其 中, 15 家 公 司 的 解 禁 股 数 为 限 售 期 为 36 个 月 的 首 发 原 股 东 持 股 首 次 解 禁 解 禁 股 数 占 解 禁 前 流 通 A 最 高 的 前 三 家 公 司 分 别 为 雷 曼 光 电 新 研 股 份 安 居 宝, 比 例 分 别 为 291.07% 286.79% 209.93% 解 禁 市 值 最 高 前 三 家 公 司 分 别 为 振 东 制 药 安 居 宝 新 研 股 份, 市 值 分 别 为 26.64 亿 元 23.74 亿 元 21.67 亿 元 按 三 季 报 财 务 数 据 和 12 月 23 日 的 收 盘 价 计 算, 市 盈 率 最 高 的 前 三 家 公 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分 1

司 分 别 为 迪 威 视 讯 华 中 数 控 金 亚 科 技, 市 盈 率 分 别 为 1669.90 倍 987.68 倍 260.97 倍 剔 除 三 季 报 亏 损 的 星 河 生 物 天 晟 新 材,24 家 创 业 板 公 司 算 术 平 均 市 盈 率 为 173.35 倍 其 中,14 家 高 于 50 倍 1 月 份 另 一 个 颇 受 关 注 的 解 禁 群 体 是 29 家 中 小 板 公 司 的 限 售 股 解 禁, 数 量 占 月 内 解 禁 的 80 家 公 司 的 比 例 为 36.25%, 占 701 家 中 小 板 公 司 总 数 的 4.14% 29 家 公 司 合 计 解 禁 市 值 为 382.25 亿 元, 占 当 月 解 禁 市 值 的 26.51% 其 中,11 家 公 司 的 解 禁 股 数 为 限 售 期 为 36 个 月 的 首 发 原 股 东 持 股 首 次 解 禁 解 禁 股 数 占 解 禁 前 流 通 A 最 高 的 前 三 家 公 司 分 别 为 人 人 乐 万 和 电 气 鸿 路 钢 构, 比 例 分 别 为 300.00% 300.00% 278.16% 解 禁 市 值 最 高 前 三 家 公 司 分 别 为 西 部 证 券 万 和 电 气 巨 力 索 具, 市 值 分 别 为 39.54 亿 元 37.20 亿 元 36.01 亿 元 按 三 季 报 财 务 数 据 和 12 月 23 日 的 收 盘 价 计 算, 市 盈 率 最 高 的 前 三 家 公 司 分 别 为 人 人 乐 深 圳 惠 程 苏 州 固 锝, 市 盈 率 分 别 为 177.46 倍 121.62 倍 97.13 倍 剔 除 三 季 报 亏 损 的 汉 王 科 技 黔 源 电 力,27 家 中 小 板 公 司 算 术 平 均 市 盈 率 为 44.88 倍 其 中,7 家 高 于 50 倍 表 1:12 月 份 限 售 股 解 禁 公 司 家 数 日 期 限 售 股 解 禁 公 司 家 数 2014-01-02 6 2014-01-06 3 2014-01-07 8 2014-01-08 1 2014-01-09 1 2014-01-10 9 2014-01-13 11 2014-01-14 1 2014-01-16 5 2014-01-17 3 2014-01-20 11 2014-01-21 1 2014-01-22 1 2014-01-24 3 2014-01-27 13 2014-01-28 5 2014-01-30 1 数 据 来 源 :wind, 西 南 证 券 1 月 份 包 括 首 发 原 股 东 和 非 首 发 限 售 股 解 禁 的 80 家 上 市 公 司 中, 解 禁 股 数 占 解 禁 前 流 通 A 在 30% 以 上 的 有 45 家, 占 当 月 涉 及 解 禁 公 司 数 量 的 五 成 多, 在 100% 以 上 的 公 司 有 25 家 其 中, 比 例 最 高 前 三 家 公 司 分 别 是, 华 锐 风 电 的 比 例 最 高 达 到 856.33%, 其 次 是 人 人 乐 的 300.00%, 万 和 电 气 的 300.00% 80 家 公 司 中, 限 售 股 解 禁 的 市 值 在 10 亿 元 以 上 的 有 40 家 公 司 解 禁 市 值 最 大 的 前 3 家 分 别 为 海 南 橡 胶 的 225.09 亿 元 华 锐 风 电 的 151.56 亿 元 伊 利 股 份 的 98.12 亿 元 1442.15 亿 元 的 解 禁 市 值 中, 沪 市 公 司 有 744.86 亿 元, 深 市 主 板 公 司 有 56.95 亿 元, 深 市 中 小 板 公 司 有 382.25 亿 元, 深 市 创 业 板 公 司 有 258.08 亿 元 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分 2

深 市 中 小 板 公 司 和 创 业 板 公 司 解 禁 市 值 合 计 占 到 全 部 的 44.40% 沪 市 公 司 解 禁 市 值 占 到 51.65% 1 月 份 限 售 股 解 禁 市 值 最 高 解 禁 限 售 股 最 高 的 各 前 十 家 上 市 公 司, 见 表 2 表 2:12 月 份 限 售 股 解 禁 市 值 最 高 解 禁 限 售 股 最 高 的 各 前 十 家 上 市 公 司 全 部 限 售 股 解 禁 市 值 全 部 解 禁 限 售 股 (%) 海 南 橡 胶 225.09 华 锐 风 电 856.33 华 锐 风 电 151.56 人 人 乐 300.00 伊 利 股 份 98.12 万 和 电 气 300.00 大 智 慧 70.25 海 南 橡 胶 299.10 酒 钢 宏 兴 57.56 雷 曼 光 电 291.07 包 钢 股 份 56.74 新 研 股 份 286.79 西 部 证 券 39.54 鸿 路 钢 构 278.16 万 和 电 气 37.20 杭 锅 股 份 230.61 巨 力 索 具 36.01 安 居 宝 209.93 杭 锅 股 份 31.41 巨 力 索 具 206.45 数 据 来 源 :wind, 西 南 证 券 如 果 上 市 公 司 业 绩 不 佳 或 价 值 高 估, 遭 到 套 现 的 可 能 较 大 80 家 公 司 中,*ST 贤 成 星 河 生 物 汉 王 科 技 华 锐 风 电 黔 源 电 力 大 智 慧 天 晟 新 材 共 7 家 公 司 2013 年 三 季 报 亏 损 华 中 数 控 天 立 环 保 迪 威 视 讯 金 亚 科 技 华 仪 电 气 酒 钢 宏 兴 共 6 家 公 司 的 2013 年 三 季 报 业 绩 同 比 大 幅 下 滑 星 河 生 物 黔 源 电 力 汉 王 科 技 华 锐 风 电 共 4 家 公 司 年 报 预 亏 杭 锅 股 份 预 计 年 报 业 绩 大 幅 下 降 新 都 化 工 台 基 股 份 巨 力 索 具 司 尔 特 海 南 橡 胶 深 圳 惠 程 山 东 章 鼓 北 玻 股 份 预 计 年 报 业 绩 略 有 下 降 按 三 季 报 财 务 数 据 计 算, 迪 威 视 讯 华 中 数 控 金 亚 科 技 天 立 环 保 华 仪 电 气 人 人 乐 农 产 品 包 钢 股 份 海 南 橡 胶 深 圳 惠 程 共 10 家 公 司 的 股 票 市 盈 率 在 100 倍 以 上, 苏 州 固 锝 万 达 信 息 雷 曼 光 电 恒 泰 艾 普 通 源 石 油 杰 赛 科 技 华 昌 达 巨 力 索 具 泰 复 实 业 西 泵 股 份 先 锋 新 材 聚 光 科 技 东 方 国 信 振 东 制 药 新 纶 科 技 爱 尔 眼 科 共 16 家 公 司 的 市 盈 率 在 50 倍 至 100 倍 之 间 表 3:1 月 份 合 计 限 售 股 解 禁 市 值 1442.15 亿 元 环 比 小 增 000061.SZ 农 产 品 2014-01-24 22978.00 16.79% 13.54% 18.41 9886.55 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 000409.SZ 泰 复 实 业 2014-01-16 17312.97 102.41% 36.62% 21.24 13052.08 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 000521.SZ 美 菱 电 器 2014-01-10 5603.11 10.46% 7.34% 2.87 929.89 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 000528.SZ 柳 工 2014-01-24 1500.00 1.35% 1.33% 0.96 1.59 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 000639.SZ 西 王 食 品 2014-01-24 7902.54 87.57% 41.96% 13.47 1905.00 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 002039.SZ 黔 源 电 力 2014-01-13 1700.00 10.02% 8.35% 1.76 1686.06 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 002079.SZ 苏 州 固 锝 2014-01-27 42.12 0.06% 0.06% 0.02 728.83 股 权 激 励 一 般 股 份 002168.SZ 深 圳 惠 程 2014-01-07 478.22 1.32% 0.63% 0.36 38905.13 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 002308.SZ 威 创 股 份 2014-01-16 9.36 0.01% 0.01% 0.01 0.00 股 权 激 励 限 售 股 份 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分 3

002336.SZ 人 人 乐 2014-01-13 30000.00 300.00% 75.00% 27.99 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002339.SZ 积 成 电 子 2014-01-21 2783.68 12.79% 7.35% 2.39 13339.72 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002341.SZ 新 纶 科 技 2014-01-22 2950.00 23.67% 7.90% 5.10 21931.60 其 他 类 型 002342.SZ 巨 力 索 具 2014-01-27 60720.00 206.45% 63.25% 36.01 5868.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002344.SZ 海 宁 皮 城 2014-01-27 8260.56 8.16% 7.38% 16.07 2495.07 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002362.SZ 汉 王 科 技 2014-01-02 4294.42 34.24% 20.06% 5.11 4573.17 其 他 类 型 002410.SZ 广 联 达 2014-01-02 2761.05 11.20% 5.14% 8.10 26337.63 其 他 类 型 002410.SZ 广 联 达 2014-01-28 315.90 1.28% 0.59% 0.93 26021.73 股 权 激 励 限 售 股 份 002448.SZ 中 原 内 配 2014-01-16 4514.77 26.97% 19.19% 5.26 2268.40 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002507.SZ 涪 陵 榨 菜 2014-01-27 3220.00 57.85% 20.77% 11.18 6714.26 其 他 类 型 002534.SZ 杭 锅 股 份 2014-01-10 27007.44 230.61% 67.43% 31.41 1333.24 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002535.SZ 林 州 重 机 2014-01-13 28569.84 132.60% 53.24% 19.37 3541.87 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002536.SZ 西 泵 股 份 2014-01-13 5574.20 139.59% 58.06% 10.72 32.40 首 发 原 股 东 限 售 股 份, 其 他 类 型 002537.SZ 海 立 美 达 2014-01-10 8212.50 120.99% 53.86% 11.17 248.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002538.SZ 司 尔 特 2014-01-20 15598.00 111.40% 52.70% 15.64 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002539.SZ 新 都 化 工 2014-01-20 21353.06 203.84% 64.50% 18.26 1275.57 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002540.SZ 亚 太 科 技 2014-01-20 26988.00 187.40% 64.88% 26.77 210.60 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002541.SZ 鸿 路 钢 构 2014-01-20 19360.00 278.16% 72.24% 21.57 480.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002542.SZ 中 化 岩 土 2014-01-28 12000.00 182.83% 59.88% 15.23 1476.56 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002543.SZ 万 和 电 气 2014-01-28 30000.00 300.00% 75.00% 37.20 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002544.SZ 杰 赛 科 技 2014-01-28 12803.00 62.06% 37.24% 14.58 950.45 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002567.SZ 唐 人 神 2014-01-20 132.00 0.57% 0.31% 0.12 18679.47 股 权 激 励 一 般 股 份 002598.SZ 山 东 章 鼓 2014-01-02 262.19 1.97% 0.84% 0.18 17660.81 其 他 类 型 002609.SZ 捷 顺 科 技 2014-01-16 13.43 0.29% 0.07% 0.02 13722.92 股 权 激 励 限 售 股 份 002613.SZ 北 玻 股 份 2014-01-02 346.80 2.81% 0.87% 0.20 27377.34 首 发 原 股 东 限 售 股 份 002673.SZ 西 部 证 券 2014-01-10 30698.02 95.43% 25.58% 39.54 57133.59 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300015.SZ 爱 尔 眼 科 2014-01-16 217.86 0.64% 0.50% 0.62 9002.27 股 权 激 励 限 售 股 份 300028.SZ 金 亚 科 技 2014-01-02 7199.28 37.38% 27.21% 5.10 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300043.SZ 星 辉 车 模 2014-01-20 7794.47 83.23% 32.24% 13.25 7007.70 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300046.SZ 台 基 股 份 2014-01-20 5292.00 59.35% 37.25% 5.63 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300103.SZ 达 刚 路 机 2014-01-10 32.69 0.28% 0.15% 0.04 9552.57 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300143.SZ 星 河 生 物 2014-01-09 7.31 0.09% 0.05% 0.01 6347.20 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300155.SZ 安 居 宝 2014-01-07 12125.00 209.93% 66.27% 23.74 394.70 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300156.SZ 天 立 环 保 2014-01-07 13188.34 87.28% 45.68% 15.22 572.43 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300157.SZ 恒 泰 艾 普 2014-01-07 9069.34 38.93% 22.76% 19.93 7481.38 首 发 原 股 东 限 售 股 份 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分 4

300158.SZ 振 东 制 药 2014-01-07 18771.08 203.39% 65.18% 26.64 800.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300159.SZ 新 研 股 份 2014-01-07 13376.00 286.79% 74.15% 21.67 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300160.SZ 秀 强 股 份 2014-01-13 11900.00 175.52% 63.70% 9.65 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300161.SZ 华 中 数 控 2014-01-13 4466.83 70.72% 41.42% 9.09 0.02 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300162.SZ 雷 曼 光 电 2014-01-13 9940.00 291.07% 74.18% 13.26 45.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300163.SZ 先 锋 新 材 2014-01-13 4048.00 106.84% 51.24% 6.54 63.28 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300164.SZ 通 源 石 油 2014-01-13 7619.99 53.13% 32.07% 12.04 1798.06 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300165.SZ 天 瑞 仪 器 2014-01-27 6656.00 97.76% 43.24% 11.72 1927.50 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300166.SZ 东 方 国 信 2014-01-27 7980.00 191.37% 64.37% 19.15 246.75 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300167.SZ 迪 威 视 讯 2014-01-27 10333.13 106.72% 51.62% 16.33 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300168.SZ 万 达 信 息 2014-01-27 6573.34 37.77% 26.99% 16.38 378.56 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300169.SZ 天 晟 新 材 2014-01-27 11968.98 84.39% 42.67% 7.60 1897.25 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300170.SZ 汉 得 信 息 2014-01-13 433.57 2.87% 1.63% 0.63 11072.31 股 权 激 励 限 售 股 份 300203.SZ 聚 光 科 技 2014-01-20 775.45 8.73% 1.74% 1.19 34838.72 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300278.SZ 华 昌 达 2014-01-08 10.00 0.13% 0.06% 0.01 9477.50 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300289.SZ 利 德 曼 2014-01-02 24.96 0.51% 0.16% 0.09 10406.40 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300289.SZ 利 德 曼 2014-01-14 401.28 8.14% 2.61% 1.40 10005.12 首 发 原 股 东 限 售 股 份 300339.SZ 润 和 软 件 2014-01-20 600.00 8.54% 3.91% 1.16 7723.98 首 发 原 股 东 限 售 股 份 600010.SH 包 钢 股 份 2014-01-30 144736.84 22.53% 18.09% 56.74 13157.89 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600067.SH 冠 城 大 通 2014-01-06 131.20 0.11% 0.11% 0.09 0.00 股 权 激 励 限 售 股 份 600180.SH 瑞 茂 通 2014-01-07 124.00 0.49% 0.14% 0.10 61999.38 股 权 激 励 限 售 股 份 600290.SH 华 仪 电 气 2014-01-27 1170.00 2.27% 2.22% 0.89 0.00 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600307.SH 酒 钢 宏 兴 2014-01-27 217200.00 53.09% 34.68% 57.56 0.00 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600381.SH *ST 贤 成 2014-01-17 37471.18 31.65% 23.39% 7.79 4314.60 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600487.SH 亨 通 光 电 2014-01-20 4096.25 24.66% 19.78% 8.43 0.00 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600586.SH 金 晶 科 技 2014-01-10 36645.73 37.89% 25.76% 11.73 4457.04 股 权 分 置 限 售 股 份 600594.SH 益 佰 制 药 2014-01-17 235.74 0.66% 0.65% 0.75 235.74 股 权 激 励 限 售 股 份 600711.SH 盛 屯 矿 业 2014-01-10 2634.57 18.42% 5.81% 2.05 16699.04 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600794.SH 保 税 科 技 2014-01-10 3271.99 7.65% 6.90% 2.42 1380.00 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600803.SH 威 远 生 化 2014-01-06 7538.90 39.91% 8.18% 9.45 65775.94 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600887.SH 伊 利 股 份 2014-01-10 24499.13 15.43% 11.99% 98.12 20975.43 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 600979.SH 广 安 爱 众 2014-01-27 12500.00 21.08% 17.41% 6.40 0.00 定 向 增 发 机 构 配 售 股 份 601118.SH 海 南 橡 胶 2014-01-07 294617.16 299.10% 74.94% 225.09 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 601137.SH 博 威 合 金 2014-01-27 12000.00 126.32% 55.81% 17.72 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 601519.SH 大 智 慧 2014-01-28 115550.61 177.36% 63.95% 70.25 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 601558.SH 华 锐 风 电 2014-01-13 360000.00 856.33% 89.54% 151.56 0.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分 5

601700.SH 风 范 股 份 2014-01-20 13770.00 84.07% 30.37% 16.59 15186.00 首 发 原 股 东 限 售 股 份 603008.SH 喜 临 门 2014-01-17 1125.00 6.02% 3.57% 1.13 11672.81 首 发 原 股 东 限 售 股 份 数 据 来 源 :wind, 西 南 证 券 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分 6

独 立 性 与 免 责 声 明 本 报 告 主 要 作 者 具 有 证 券 分 析 师 资 格, 报 告 所 采 用 的 数 据 均 来 自 合 法 合 规 渠 道, 分 析 逻 辑 基 于 分 析 师 的 职 业 理 解, 通 过 合 理 判 断 得 出 结 论, 研 究 过 程 及 结 论 不 受 任 何 第 三 方 的 授 意 影 响, 特 此 声 明 本 报 告 中 的 信 息 均 来 源 于 已 公 开 的 资 料, 我 公 司 对 这 些 信 息 的 准 确 性 及 完 整 性 不 作 任 何 保 证 在 任 何 情 况 下, 报 告 中 的 信 息 或 所 表 达 的 意 见 并 不 构 成 所 述 证 券 买 卖 的 出 价 或 询 价 我 公 司 及 其 雇 员 对 使 用 本 报 告 及 其 内 容 所 引 发 的 任 何 直 接 或 间 接 损 失 概 不 负 责 我 公 司 或 关 联 机 构 可 能 会 持 有 报 告 中 提 到 的 公 司 所 发 行 的 证 券 并 进 行 交 易, 还 可 能 为 这 些 公 司 提 供 或 争 取 提 供 投 资 银 行 或 财 务 顾 问 服 务 本 报 告 版 权 归 西 南 证 券 所 有, 仅 限 内 部 使 用, 未 经 书 面 许 可, 任 何 人 不 得 对 本 报 告 进 行 任 何 形 式 的 发 布 复 制 西 南 证 券 投 资 评 级 说 明 公 司 评 级 买 入 : 未 来 6 个 月 内, 个 股 相 对 沪 深 300 指 数 涨 幅 在 20% 以 上 增 持 : 未 来 6 个 月 内, 个 股 相 对 沪 深 300 指 数 涨 幅 介 于 10% 与 20% 之 间 中 性 : 未 来 6 个 月 内, 个 股 相 对 沪 深 300 指 数 涨 幅 介 于 -10% 与 10% 之 间 回 避 : 未 来 6 个 月 内, 个 股 相 对 沪 深 300 指 数 涨 幅 在 -10% 以 下 行 业 评 级 强 于 大 市 : 未 来 6 个 月 内, 行 业 整 体 回 报 高 于 沪 深 300 指 数 5% 以 上 跟 随 大 市 : 未 来 6 个 月 内, 行 业 整 体 回 报 介 于 沪 深 300 指 数 -5% 与 5% 之 间 弱 于 大 市 : 未 来 6 个 月 内, 行 业 整 体 回 报 低 于 沪 深 300 指 数 -5% 以 下 西 南 证 券 研 究 发 展 中 心 重 庆 北 京 地 址 : 重 庆 市 江 北 区 桥 北 苑 8 号 西 南 证 券 大 厦 3 楼 地 址 : 北 京 市 西 城 区 金 融 大 街 35 号 国 际 企 业 大 厦 B 座 16 层 邮 编 :400023 邮 编 :100033 电 话 :(023)63725713 电 话 :(010)57631234 网 站 :www.swsc.com.cn 邮 箱 :research@swsc.com.cn 请 务 必 阅 读 正 文 后 的 免 责 声 明 部 分