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公 司 名 称 : 三 和 新 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 保 荐 服 务 机 构 : 润 谷 东 方 ( 北 京 ) 国 际 投 资 有 限 责 任 公 司 日 期 : 二 〇 一 六 年 三 月 二 十 一 日

目 录 第 一 章 扉 页... 2 一 重 要 声 明 与 提 示... 2 二 释 义... 3 第 二 章 风 险 因 素... 4 一 政 策 风 险... 4 二 技 术 风 险... 5 三 原 材 料 风 险... 5 四 市 场 竞 争 加 剧 风 险... 7 五 股 权 挂 牌 交 易 风 险... 7 六 控 股 股 东 实 际 控 制 人 控 制 的 风 险... 7 七 环 境 保 护 风 险... 8 八 财 务 风 险... 8 九 安 全 生 产 风 险... 8 十 股 权 挂 牌 交 易 风 险... 9 十 一 控 股 子 公 司 诉 讼 风 险... 9 第 三 章 公 司 基 本 情 况... 10 一 公 司 概 况... 10 二 公 司 股 本 结 构 及 股 东 情 况... 10 三 公 司 业 务... 14 四 主 要 的 会 计 数 据 和 财 务 指 标 简 表... 18 五 公 司 股 利 分 配 政 策... 21 六 发 展 规 划 概 况... 22 ( 一 ) 公 司 的 发 展 战 略... 22 ( 二 ) 公 司 未 来 五 年 的 发 展 规 划 和 目 标... 22 第 四 章 挂 牌 各 方 当 事 人... 29 1

第 一 章 扉 页 一 重 要 声 明 与 提 示 说 明 书 的 目 的 仅 为 向 投 资 者 提 供 有 关 本 次 挂 牌 交 易 的 情 况, 投 资 者 在 作 出 交 易 决 定 之 前, 应 仔 细 阅 读 本 说 明 书 全 文, 并 以 其 作 为 投 资 决 策 依 据 现 就 挂 牌 交 易 事 宜 作 如 下 声 明 和 提 示 : 1 公 司 董 事 会 保 证 股 权 挂 牌 交 易 说 明 书 的 真 实 性 准 确 性 完 整 性, 全 体 董 事 承 诺 股 权 挂 牌 交 易 说 明 书 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 就 其 保 证 承 担 个 别 和 连 带 的 法 律 责 任 2 公 司 提 醒 投 资 者 注 意, 凡 本 说 明 书 未 涉 及 的 有 关 内 容, 请 投 资 者 直 接 或 通 过 天 津 股 权 交 易 所 有 限 公 司 向 公 司 查 询 3 根 据 公 司 法 等 有 关 法 律 法 规 的 规 定, 公 司 董 事 高 级 管 理 人 员 已 依 法 履 行 诚 信 和 勤 勉 尽 责 的 义 务 和 责 任 4 天 津 股 权 交 易 所 有 限 公 司 以 及 有 关 备 案 机 构 对 公 司 股 权 挂 牌 交 易 及 有 关 事 项 的 意 见, 均 不 表 明 对 公 司 的 任 何 保 证 5 天 津 股 权 交 易 所 有 限 公 司 不 承 担 任 何 由 于 政 策 和 市 场 变 化 给 股 权 挂 牌 交 易 和 投 资 者 带 来 的 风 险 6 公 司 向 天 交 所 承 诺, 此 次 挂 牌 交 易 申 请 文 件 的 电 子 版 与 书 面 文 件 一 致, 保 证 电 子 文 件 的 真 实 性 准 确 性 和 完 整 性 2

二 释 义 ( 一 ) 除 非 另 有 说 明, 下 列 简 称 具 有 以 下 含 义 : 一 般 术 语 公 司 公 司 股 份 公 司 申 请 人 三 和 股 份 有 限 公 司 股 东 大 会 董 事 会 监 事 会 公 司 章 程 天 交 所 保 荐 人 保 荐 服 务 机 构 审 计 机 构 评 估 机 构 验 资 机 构 律 所 元 万 元 报 告 期 指 三 和 新 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 指 三 和 新 能 源 科 技 有 限 公 司 指 三 和 新 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 股 东 大 会 董 事 会 监 事 会 指 三 和 新 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 的 现 行 章 程 指 天 津 股 权 交 易 所 有 限 公 司 指 润 谷 东 方 ( 北 京 ) 国 际 投 资 有 限 责 任 公 司 指 中 山 市 维 德 会 计 师 事 务 所 指 中 山 市 安 大 资 产 评 估 有 限 公 司 指 中 山 市 维 德 会 计 师 事 务 所 指 广 西 桂 百 律 师 事 务 所 指 人 民 币 元 万 元 指 2016 年 1-2 月 专 业 术 语 甲 醇 二 甲 醚 LNG LPG 指 指 指 指 甲 醇 系 结 构 最 为 简 单 的 饱 和 一 元 醇, 化 学 式 CH3OH 是 无 色 有 酒 精 气 味 一 会 发 的 液 体, 有 毒 二 甲 醚 系 易 燃 气 体, 化 学 式 C2H6O 是 无 色 有 轻 微 醚 香 味 的 气 体, 有 神 经 毒 性 液 化 天 然 气 的 简 称, 是 天 然 气 经 超 低 温 (-162 C) 加 压 液 化 形 成, 主 要 成 分 是 甲 烷, 分 子 式 为 CH4 液 化 石 油 气, 丙 烷 和 丁 烷 的 混 合 物, 通 常 伴 有 少 量 的 丙 烯 和 丁 烯 ( 二 ) 本 说 明 书 中, 任 何 表 格 中 若 出 现 总 数 与 表 格 所 列 数 值 总 和 不 符, 均 为 采 用 四 舍 五 入 所 致 3

第 二 章 风 险 因 素 投 资 者 在 评 价 投 资 价 值 时, 除 本 说 明 书 提 供 的 其 他 各 项 资 料 外, 应 特 别 认 真 考 虑 下 述 各 项 风 险 因 素 应 特 别 认 真 地 考 虑 下 述 各 项 风 险 因 素 本 节 披 露 的 风 险 因 素 是 公 司 根 据 自 身 实 际 情 况, 按 照 重 要 性 原 则 排 列, 但 并 不 表 明 风 险 将 依 排 列 次 序 发 生 一 政 策 风 险 二 甲 醚 是 一 种 新 兴 的 基 本 化 工 原 料, 由 于 其 具 有 良 好 的 易 压 缩 冷 凝 汽 化 特 性, 在 制 药 燃 料 农 药 等 化 学 工 业 中 有 许 多 独 特 的 用 途 随 着 石 油 资 源 的 紧 缺 及 价 格 上 涨, 清 洁 环 保 理 念 的 深 入, 作 为 柴 油 替 代 资 源 的 清 洁 燃 料 二 甲 醚 得 到 大 力 推 广, 并 逐 渐 进 入 了 民 用 燃 料 市 场 和 汽 车 燃 料 市 场 城 镇 燃 气 二 甲 醚 国 家 标 准 于 2011 年 7 月 1 日 起 正 式 实 施, 使 得 常 年 身 份 缺 失 的 二 甲 醚 终 于 拥 有 了 城 镇 燃 气 市 场 的 准 入 证 ; 车 用 燃 料 用 二 甲 醚 国 家 标 准 已 于 2011 年 6 月 获 得 批 准, 自 2011 年 11 月 1 日 起 实 施, 二 甲 醚 有 望 替 代 柴 油 进 军 车 用 燃 料 市 场 液 化 石 油 气 二 甲 醚 混 合 燃 气 标 准 和 液 化 石 油 气 二 甲 醚 混 合 燃 气 钢 瓶 标 准 编 制 程 序 已 于 2012 年 基 本 完 成 在 这 些 相 关 配 套 政 策 支 持 下, 我 国 二 甲 醚 行 业 的 应 用 及 市 场 前 景 将 持 续 良 好 发 展 势 头 但 中 国 二 甲 醚 行 业 也 还 存 在 一 些 不 确 定 因 素, 一 是 二 甲 醚 替 代 柴 油 进 军 车 用 燃 料 市 场 不 仅 需 要 政 府 和 社 会 的 肯 定, 更 需 要 政 府 的 有 效 推 进 和 组 织 ; 二 是 在 用 做 民 用 燃 气 方 面, 由 于 国 家 目 前 尚 未 将 二 甲 醚 列 入 城 镇 燃 气 分 类 标 准 中, 没 有 国 家 和 行 业 产 品 及 配 套 器 具 等 标 准, 借 用 其 他 气 瓶 充 装 使 用 缺 乏 产 品 明 示, 存 在 安 全 隐 患 等, 影 响 了 二 甲 醚 的 推 广 应 用 ; 三 是 二 甲 醚 作 为 清 洁 燃 料 的 批 发 零 售 经 营 许 可 范 围 问 题 没 有 解 决 利 用 合 成 气 二 步 法 制 清 洁 燃 料 二 甲 醚 属 于 产 业 结 构 调 整 指 导 目 录 (2011 年 本 ) 中 鼓 励 类 项 目 ; 公 司 投 资 项 目 符 合 国 家 行 业 指 导 原 则 和 产 业 政 策 导 向 如 4

果 未 来 国 家 产 业 政 策 支 持 力 度 不 够 或 发 生 较 大 变 化, 将 对 公 司 生 产 经 营 造 成 较 大 影 响 二 技 术 风 险 二 甲 醚 的 生 产 工 艺 路 线 较 多, 目 前 工 业 上 应 用 的 主 要 有 甲 醇 脱 水 法 ( 两 步 法 ) 和 合 成 气 一 步 法 制 取 二 甲 醚 ; 甲 醇 脱 水 法 是 指 以 合 成 气 为 原 料 先 合 成 甲 醇, 然 后 甲 醇 在 催 化 剂 存 在 下 脱 水 生 产 二 甲 醚 的 生 产 工 艺 目 前 全 球 二 甲 醚 生 产 基 本 全 部 采 用 该 工 艺 技 术, 该 法 技 术 成 熟 应 用 广 泛, 投 资 少 工 艺 简 单 生 产 成 本 低, 易 实 现 大 型 化 生 产, 两 步 法 甲 醇 的 单 程 转 化 率 在 70-85% 之 间, 二 甲 醚 的 选 择 性 大 于 98%; 合 成 气 一 步 法 制 二 甲 醚 是 指 合 成 气 进 入 合 成 反 应 器 内, 在 反 应 器 内 同 时 完 成 甲 醇 合 成 与 甲 醇 脱 水 两 个 反 应 过 程 和 变 换 反 应, 产 物 为 甲 醇 与 二 甲 醚 的 混 合 物, 混 合 物 经 蒸 馏 装 置 分 离 得 二 甲 醚, 未 反 应 的 甲 醇 返 回 合 成 反 应 器 与 两 步 法 相 比, 其 工 艺 流 程 更 为 简 单 设 备 少 投 资 小 操 作 费 用 低, 从 而 使 二 甲 醚 生 产 成 本 得 到 降 低, 经 济 效 益 得 到 提 高 ; 一 步 法 甲 醇 的 单 程 转 化 率 大 于 90%, 二 甲 醚 的 选 择 性 小 于 65%; 由 于 一 步 法 选 择 性 差, 催 化 剂 使 用 寿 命 短, 产 物 分 离 困 难, 不 易 大 型 化 生 产 等 问 题, 工 业 化 生 产 尚 不 成 熟 虽 然 一 步 法 合 成 二 甲 醚 是 国 内 外 开 发 的 热 点 ; 但 近 期 内 国 内 国 外 二 甲 醚 的 生 产 仍 以 两 步 法 为 主 公 司 二 甲 醚 生 产 采 用 的 是 以 型 煤 为 原 料 固 定 床 常 压 气 化 制 合 成 气 两 步 法 生 产 工 艺, 三 废 混 燃 锅 炉 热 力 发 电 供 汽, 该 配 置 是 同 类 型 工 艺 条 件 下 单 醇 生 产 路 线 的 优 化 模 式, 具 有 设 备 少 投 资 小 生 产 成 本 低 等 竞 争 优 势 ; 但 若 一 步 法 能 够 解 决 以 上 问 题, 将 有 较 大 的 发 展 潜 力, 在 技 术 先 进 性 和 成 本 优 势 方 面 对 公 司 造 成 较 大 影 响 三 原 材 料 风 险 ( 一 ) 原 料 供 应 不 足 风 险 在 我 国 煤 炭 市 场 中, 无 烟 煤 是 一 个 重 要 的 品 种, 尽 管 其 生 产 和 消 费 所 占 比 重 不 大, 但 由 于 资 源 稀 缺 性 和 广 泛 适 用 性, 使 得 无 烟 煤 的 地 位 举 足 轻 重 中 国 无 烟 煤 预 测 储 量 为 4740 亿 吨, 占 全 国 煤 炭 总 资 源 量 的 10% 无 烟 5

煤 储 量 相 对 集 中, 主 要 集 中 在 山 西 省 河 南 省 与 贵 州 省, 平 均 年 产 2 亿 吨, 其 中 山 西 省 占 32%, 河 南 省 占 18%, 贵 州 省 占 11% 目 前 中 国 有 六 大 无 烟 煤 基 地 : 北 京 京 煤 集 团, 晋 城 煤 业 集 团, 焦 作 煤 业 集 团, 河 南 永 城 矿 区, 神 华 宁 煤 集 团, 阳 泉 煤 业 集 团 近 年 来, 我 国 无 烟 煤 进 口 量 也 大 幅 增 长, 最 主 要 的 来 源 国 是 越 南 和 朝 鲜, 澳 大 利 亚 和 俄 罗 斯 也 有 少 量 无 烟 煤 进 口 其 中, 来 自 朝 鲜 和 越 南 的 进 口 无 烟 煤 多 数 为 原 煤, 而 来 自 澳 大 利 亚 和 俄 罗 斯 的 进 口 无 烟 煤 多 为 精 煤 公 司 毗 邻 山 西, 主 要 原 料 为 山 西 无 烟 沫 煤 或 块 煤, 从 储 量 及 开 采 量 上 讲, 资 源 不 会 相 对 短 缺,2014 年 1-11 月 份, 晋 城 集 团 共 生 产 原 煤 5159.74 万 吨, 较 去 年 同 期 增 加 84.82 万 吨, 增 幅 1.67% 但 在 冬 季 由 于 天 气 状 况 影 响 运 输, 可 能 会 短 期 影 响 到 公 司 的 正 常 生 产 安 排 ( 二 ) 原 料 价 格 波 动 带 来 的 风 险 国 内 无 烟 煤 市 场 运 行 平 稳, 进 入 2014 年 四 季 度 以 来, 国 内 无 烟 煤 价 格 开 始 回 暖 山 西 河 南 贵 州 等 地 均 有 不 同 程 度 的 反 弹, 幅 度 在 20-80 元 / 吨 不 等 作 为 无 烟 煤 市 场 风 向 标 的 山 西 省 整 体 平 稳 晋 城 沁 水 7000 大 卡 无 烟 中 块 860 元 / 吨, 晋 城 高 平 6000 大 卡 无 烟 末 煤 500-560 元 / 吨, 晋 城 7500 大 卡 无 烟 洗 中 块 1030 元 / 吨, 均 为 含 税 价 阳 泉 平 定 5000 大 卡 无 烟 末 煤 坑 口 不 含 税 340 元 / 吨, 阳 泉 盂 县 6500 大 卡 无 烟 小 块 坑 口 不 含 税 820 元 / 吨, 阳 泉 郊 区 6000 大 卡 无 烟 洗 中 块 含 税 910 元 / 吨 从 发 展 趋 势 看, 十 二 五 与 十 一 五 相 比, 供 应 总 体 上 可 能 保 持 适 度 宽 松 或 基 本 平 衡 的 态 势, 但 不 排 除 短 期 煤 炭 过 剩 和 局 部 供 应 偏 紧 状 态 随 着 资 源 整 合 的 不 断 深 入, 煤 炭 产 品 成 本 可 能 继 续 提 高, 国 有 高 成 本 煤 炭 企 业 生 产 的 煤 炭 产 品 在 煤 炭 产 品 总 产 量 中 所 占 的 比 重 将 不 断 增 大, 煤 炭 产 品 整 体 价 格 的 攀 升 将 不 可 避 免 同 时 世 界 经 济 的 逐 步 复 苏, 国 际 上 对 煤 炭 的 需 求 量 将 不 断 加 大, 这 对 国 内 煤 炭 价 格 的 不 断 攀 升 将 可 能 起 到 推 波 助 澜 的 作 用, 因 此, 煤 炭 价 格 长 期 趋 势 是 稳 中 有 升, 但 不 排 除 短 期 和 局 部 价 格 下 降 的 可 能 煤 炭 成 本 占 生 产 成 本 的 67% 左 右, 价 格 波 动 对 生 产 经 营 影 响 较 大, 从 而 导 致 影 响 到 公 司 销 售 利 润, 进 而 导 致 公 司 经 营 业 绩 的 波 动 6

四 市 场 竞 争 加 剧 风 险 控 股 子 公 司 产 品 除 满 足 河 南 省 内 用 户 需 求 外, 还 远 销 到 山 东 中 西 部 安 徽 西 北 部 等 地 目 前, 二 甲 醚 行 业 已 呈 现 洗 牌 局 面, 外 部 采 购 甲 醇 且 产 能 规 模 较 小 的 企 业 会 逐 步 消 亡, 产 能 百 万 吨 级 的 巨 无 霸 企 业 或 者 行 业 托 拉 斯 萌 芽 已 发 ; 与 此 同 时, 生 产 企 业 越 来 越 重 视 销 售 工 作 渠 道 和 客 户 把 控 能 力 高 素 质 人 才 培 养 和 引 进, 全 方 位 竞 争 局 面 已 悄 然 形 成 在 控 股 子 公 司 宝 发 能 源 大 踏 步 通 过 并 购 控 股 联 合 建 站 等 方 式 搭 建 起 庞 大 的 连 锁 分 销 平 台 过 程 中, 会 与 仅 有 瓶 装 液 化 石 油 气 经 营 资 质 的 气 站 没 有 合 法 手 续 的 LNG 气 站 产 生 正 面 竞 争, 如 果 政 府 职 能 部 门 管 控 功 能 弱 化, 宝 发 能 源 的 连 锁 分 销 体 系 发 展 将 面 临 极 大 困 难 五 股 权 挂 牌 交 易 风 险 濮 阳 市 宏 利 汽 车 服 务 有 限 公 司 濮 阳 市 万 顺 汽 车 服 务 有 限 公 司 等 为 控 股 子 公 司 最 稳 定 的 主 要 客 户 从 行 业 发 展 来 看, 二 甲 醚 生 产 厂 家 客 户 集 中 度 通 常 较 高, 企 业 会 根 据 实 际 产 能 选 择 信 誉 高 能 够 支 付 大 额 预 付 款 的 客 户 作 为 长 期 合 作 伙 伴, 在 企 业 市 场 开 拓 期, 一 定 的 客 户 集 中 符 合 公 司 战 略 发 展 目 标, 保 证 了 公 司 充 裕 的 现 金 流 和 较 高 的 盈 利 水 平 此 外, 下 游 大 客 户 也 热 衷 与 产 量 高 产 品 质 量 好 在 需 求 旺 季 能 够 保 证 稳 定 供 应 的 二 甲 醚 生 产 厂 家 建 立 长 期 稳 定 的 合 作 关 系 虽 然 较 为 集 中 的 客 户 可 以 为 公 司 带 来 长 期 稳 定 的 收 入, 但 如 果 某 一 客 户 因 为 国 家 宏 观 政 策 调 整 经 济 形 势 变 化 或 者 自 身 经 营 状 况 不 佳 导 致 对 公 司 产 品 需 求 或 付 款 能 力 降 低, 可 能 会 造 成 公 司 短 期 销 售 难 度 增 加 一 定 时 期 内 潜 在 客 户 发 展 成 为 公 司 稳 定 客 户 的 过 程 中 对 销 售 的 贡 献 无 法 弥 补 大 客 户 流 失 带 来 的 损 失, 从 而 可 能 给 公 司 经 营 和 财 务 状 况 造 成 不 利 影 响 六 控 股 股 东 实 际 控 制 人 控 制 的 风 险 公 司 控 股 股 东 实 际 控 制 人 为 高 博 仑 先 生, 直 接 和 间 接 控 制 公 司 50% 的 股 权 凭 借 其 实 际 控 制 人 地 位, 有 可 能 对 公 司 发 展 战 略 生 产 经 营 决 策 利 润 分 配 人 事 安 排 等 重 大 事 项 的 决 策 实 施 重 大 影 响, 高 博 仑 先 生 与 其 他 股 东 可 能 存 在 一 定 的 利 益 差 异, 而 可 能 利 用 其 控 股 股 东 地 位 使 公 司 作 出 并 非 符 合 其 他 股 东 最 佳 利 益 的 决 定 7

七 环 境 保 护 风 险 煤 化 工 行 业 属 污 染 性 行 业 公 司 实 现 资 源 综 合 利 用, 高 浓 度 废 水 循 环 利 用 废 渣 作 为 建 材 利 用, 三 废 排 放 指 标 达 到 了 环 保 部 门 的 排 放 标 准 最 终 产 品 二 甲 醚 及 LNG 为 高 效 清 洁 能 源 随 着 国 家 对 环 境 保 护 重 视 程 度 以 及 节 能 减 排 要 求 的 不 断 增 强, 环 境 保 护 政 策 及 环 境 保 护 标 准 日 趋 严 格, 公 司 未 来 为 执 行 环 境 保 护 的 新 政 策 和 新 标 准 将 承 担 更 多 的 成 本 和 资 本 性 支 出, 从 而 给 公 司 的 经 营 业 绩 和 财 务 状 况 带 来 一 定 影 响 八 财 务 风 险 首 先, 公 司 为 打 造 循 环 经 济 产 业 链, 扩 大 生 产 规 模, 投 资 项 目 较 多, 资 金 需 求 较 大 ; 其 次, 公 司 经 营 的 主 要 原 材 料 煤 的 价 格 波 动 加 大, 为 保 证 正 常 生 产, 公 司 通 常 保 持 较 高 的 煤 库 存, 公 司 存 货 占 用 资 金 较 多 ; 再 次 公 司 融 资 渠 道 单 一, 向 银 行 的 短 期 借 款 和 长 期 借 款 较 多 因 此, 公 司 的 流 动 比 率 和 速 动 比 率 不 高, 资 产 负 债 率 较 高, 如 资 产 负 债 管 理 不 当, 将 存 在 不 能 及 时 偿 债 的 风 险 九 安 全 生 产 风 险 公 司 产 品 生 产 过 程 中 存 在 较 多 的 重 大 危 险 源, 如 甲 醇 综 合 罐 区 甲 醇 主 装 置 区, 甲 醇 泄 露 造 成 燃 烧 爆 炸 使 人 中 毒 或 窒 息 等 事 故 ; 热 动 锅 炉 易 发 生 锅 炉 爆 炸 事 故 ; 煤 气 柜 及 其 加 压 系 统 易 发 生 泄 露, 或 系 统 检 修 动 火 置 换 不 到 位 发 生 爆 炸 等 针 对 上 述 生 产 过 程 中 可 能 出 现 的 安 全 问 题, 公 司 制 定 了 一 系 列 的 防 护 措 施, 严 格 遵 循 有 关 劳 动 安 全 卫 生 规 范 和 规 定, 确 保 生 产 符 合 国 家 规 定 的 劳 动 安 全 卫 生 标 准, 防 止 和 减 少 各 类 事 故 的 发 生, 保 障 劳 动 者 在 生 产 过 程 中 的 安 全 和 健 康 公 司 建 立 了 包 括 安 全 通 则 安 全 管 理 制 度 关 于 危 险 工 作 申 请 的 有 关 规 定 重 大 事 故 及 危 害 应 急 处 理 预 案 各 级 人 员 安 全 生 产 责 任 和 部 门 业 务 保 安 责 任 制 等 制 度 在 内 的 安 全 生 产 管 理 体 系, 并 严 格 按 照 安 全 制 度 进 行 生 产 公 司 持 有 安 全 生 产 许 可 证, 未 发 生 重 大 安 全 生 产 事 故 但 由 于 公 司 产 品 生 产 工 艺 和 生 产 设 备 比 较 复 杂, 操 作 难 度 较 大, 操 作 人 员 因 疏 忽 违 规 出 现 操 作 失 误, 或 者 生 产 厂 区 遭 受 雷 电 等 意 外 事 件, 可 能 会 发 生 生 产 安 全 事 故, 从 而 对 公 司 经 营 产 生 不 利 影 响 8

十 股 权 挂 牌 交 易 风 险 我 国 的 场 外 交 易 市 场 还 处 于 成 长 阶 段, 股 权 的 市 场 价 格 及 其 波 动 不 仅 取 决 于 公 司 的 经 营 状 况 盈 利 能 力 和 发 展 前 景, 还 受 到 国 家 宏 观 政 策 国 际 国 内 经 济 形 势 市 场 买 卖 力 量 对 比 投 资 者 心 理 交 易 技 术 交 易 条 件 等 诸 多 因 素 的 影 响, 而 且 不 排 除 在 特 殊 阶 段 特 殊 时 期, 股 权 价 格 受 上 述 某 个 或 多 个 因 素 的 影 响 产 生 大 幅 波 动 的 可 能 因 此, 投 资 公 司 的 股 权, 有 因 股 价 波 动 而 遭 受 损 失 的 风 险 十 一 控 股 子 公 司 诉 讼 风 险 2012 年 10 月 19 日, 鹤 壁 宝 马 煤 化 科 技 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 宝 马 煤 化 公 司 ) 与 深 圳 市 宏 天 智 节 能 环 保 技 术 有 限 公 司 ( 以 下 简 称 宏 天 智 公 司 ) 签 订 了 能 量 系 统 优 化 项 目 合 作 协 议, 协 议 约 定 :1 宏 天 智 公 司 对 宝 马 煤 化 公 司 能 量 系 统 优 化 节 能 项 目 垫 支 资 本 金 4,752.77 万 元, 宏 天 智 公 司 不 参 与 项 目 建 设 不 承 担 任 何 风 险 ;2 宝 马 煤 化 公 司 应 当 在 36 个 月 内 向 宏 天 智 公 司 还 款 6,280.81 万 元 以 及 222 万 元 技 术 服 务 费, 合 计 还 款 6,502.81 万 元 ;3 宏 天 智 公 司 垫 资 款 4,752.77 万 元 应 当 根 据 宝 马 煤 化 公 司 的 指 定 直 接 支 付 给 供 应 商, 供 应 商 向 宏 天 智 开 具 发 票 ;4 宏 天 智 公 司 向 宝 马 煤 化 公 司 开 具 6,280.81 万 元 发 票 以 及 222 万 元 技 术 服 务 费 宝 发 能 源 为 履 行 该 协 议 向 宏 天 智 公 司 提 供 了 连 带 责 任 保 证 合 作 协 议 双 方 在 履 行 协 议 过 程 中 因 实 际 资 金 使 用 计 划 和 投 放 安 排 产 生 分 歧, 进 而 产 生 诉 讼, 宏 天 智 请 求 法 院 判 令 上 述 协 议 无 效, 并 要 求 供 应 商 返 还 已 支 付 货 款 752.77 万 元 及 利 息 673,441.00 元 ( 按 年 利 率 6.15%, 计 算 截 止 2014 年 5 月 31 日 应 付 利 息 673,441.00 元 ) 该 案 已 由 河 南 省 高 级 人 民 法 院 立 案 受 理 鹤 壁 宝 马 煤 化 科 技 有 限 公 司 于 2015 年 4 月 3 日 向 河 南 省 高 级 人 民 法 院 提 出 了 反 诉 并 对 本 诉 提 出 了 延 期 举 证 申 请, 现 在 该 案 正 在 审 理 之 中 同 时 宝 发 能 源 已 经 对 原 告 方 提 起 反 诉, 案 件 一 审 目 前 正 在 审 理 中, 面 临 一 定 的 诉 讼 风 险 9

第 三 章 公 司 基 本 情 况 一 公 司 概 况 公 司 名 称 ( 中 文 ) 股 权 简 称 注 册 资 本 三 和 新 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 三 和 能 源 80010 万 元 公 司 类 型 股 份 有 限 公 司 ( 非 上 市 ) 法 定 代 表 人 设 立 日 期 住 所 所 属 行 业 统 一 社 会 信 用 代 码 经 营 范 围 董 事 会 秘 书 高 博 仑 2015 年 12 月 24 日 天 津 自 贸 试 验 区 ( 空 港 经 济 区 ) 保 航 路 1 号 航 空 产 业 支 持 中 心 645AE039 房 间 节 能 技 术 推 广 服 务 91120118MA07794011 新 能 源 的 研 究 与 开 发 ; 节 能 技 术 推 广 服 务 ( 依 法 须 经 批 准 的 项 目, 经 相 关 部 门 批 准 后 方 可 开 展 经 营 活 动 ) 李 进 宏 联 系 电 话 15539299929 二 公 司 股 本 结 构 及 股 东 情 况 ( 一 ) 股 本 结 构 现 状 10

经 保 荐 服 务 机 构 及 律 师 核 查, 公 司 股 东 不 存 在 通 过 委 托 持 股 信 托 持 股 或 其 他 协 议 安 排 代 他 人 持 有 公 司 股 份 的 情 况, 公 司 股 权 清 晰, 不 存 在 股 权 质 押 情 况 ( 二 ) 主 要 股 东 持 股 情 况 序 号 股 东 名 称 证 件 号 码 持 股 数 量 ( 万 股 ) 持 股 比 例 1 高 博 仑 2 润 谷 东 方 ( 北 京 ) 国 际 投 资 有 限 责 任 公 司 3 于 金 红 4 赵 永 莉 5 于 天 玉 6 张 敏 7 黄 汉 英 8 邵 金 山 110104198708092012 证 照 号 : 110116010370725 410603197109123064 410603197608151027 41060320020326356X 412725197803117436 410603195605210045 320421196509135430 40,000 49.99% 16,010 20.01% 8,082.55 10.10% 8,000.01 9.99% 1,031.40 1.29% 536.33 0.67% 519.83 0.65% 433.19 0.54% 11

9 李 青 霞 10 李 利 康 11 赵 春 武 12 朱 大 红 13 杨 国 平 14 赵 志 国 15 王 瑞 娜 16 于 红 印 17 刘 长 征 18 王 士 随 19 于 红 彬 20 于 红 向 21 刘 勇 22 孟 庆 裕 23 张 弘 24 李 新 宁 25 胡 素 珍 26 张 遂 亮 27 郭 淑 娟 28 张 国 杰 410526197404070662 410603197509172519 410603196801130012 410526197204290070 410603196608052016 410611197701261538 410526198303212021 410526196910032015 41052619740115203X 410526197610152036 410526196608062010 410603197107061015 M352369(7) 412328196510100131 410105196103101017 210105196410200245 410105195311242223 411022195812270611 410603195412130524 410103196601212470 371.30 0.46% 335.62 0.42% 335.62 0.42% 330.05 0.41% 324.48 0.41% 311.48 0.39% 309.42 0.39% 239.28 0.30% 227.11 0.28% 212.47 0.27% 212.47 0.27% 206.28 0.26% 206.28 0.26% 206.28 0.26% 206.28 0.26% 206.28 0.26% 181.53 0.23% 115.52 0.14% 111.39 0.14% 105.20 0.13% 29 余 波 99.01 0.12% 12

410603196402150016 30 刘 斌 31 李 留 记 32 贾 淑 慧 33 张 鹏 飞 34 王 志 丹 35 俞 艳 36 常 海 37 李 进 宏 41060219730615201X 411022196411220650 410104196906263523 412725196911200072 410611198406267552 420104197310090429 411223197301137516 410602197008100510 82.51 0.10% 82.51 0.10% 82.51 0.10% 70.14 0.09% 61.88 0.08% 61.88 0.08% 60.65 0.08% 41.26 0.05% 合 计 80,010 100% ( 三 ) 公 司 控 股 股 东 及 实 际 控 制 人 根 据 公 司 的 说 明 并 经 保 荐 服 务 机 构 及 律 所 核 查, 认 定 高 博 仑 为 三 和 新 能 源 的 控 股 股 东 及 实 际 控 制 人 (1) 经 保 荐 服 务 机 构 及 律 师 核 查, 根 据 公 司 工 商 档 案 显 示, 高 博 仑 持 有 公 司 股 份 40000 万 股, 持 股 比 例 为 49.99%, 占 据 公 司 控 股 地 位, 是 公 司 的 控 股 股 东 及 实 际 控 制 人 (2) 经 保 荐 服 务 机 构 及 律 师 核 查, 高 博 仑 对 公 司 的 日 常 管 理 人 事 变 动 以 及 经 营 决 策 有 重 大 影 响, 并 且 公 司 的 历 次 股 东 大 会 涉 及 公 司 经 营 管 理 方 面 的 重 大 决 策 均 需 高 博 仑 表 决 同 意 后 通 过, 事 实 上 构 成 了 对 公 司 经 营 上 的 控 制 (3) 根 据 公 司 章 程 第 三 十 五 条 的 规 定, 单 独 或 者 与 他 人 一 致 行 动 时, 持 有 公 司 百 分 之 三 十 以 上 的 股 份 或 者 能 以 其 他 方 式 在 事 实 上 控 制 公 司 的 股 东, 构 成 公 司 的 控 股 股 东 综 上, 保 荐 服 务 机 构 及 律 师 认 定, 高 博 仑 为 三 和 新 能 源 的 控 股 股 东 及 实 际 控 制 人, 并 且 对 公 司 的 日 常 管 理 人 事 变 动 以 及 经 营 决 策 有 重 大 决 定 权 13

三 公 司 业 务 ( 一 ) 主 营 业 务 及 介 绍 1 公 司 主 营 业 务 及 介 绍 公 司 的 主 营 业 务 是 节 能 技 术 推 广 服 务 及 新 能 源 的 研 究 与 开 发, 公 司 设 有 研 发 部 专 注 于 研 发 高 技 术 含 量 的 节 能 技 术 及 高 质 量 低 能 耗 的 新 能 源 产 品, 公 司 将 依 托 自 身 的 核 心 竞 争 力, 全 面 提 升 产 业 布 局 业 务 开 拓 及 研 发 创 新 能 力, 提 升 公 司 在 专 业 化 品 牌 运 营 策 划 方 面 的 知 名 度, 并 利 用 互 联 网 优 势 快 速 实 现 品 牌 扩 张 及 市 场 占 有, 打 造 一 流 的 节 能 技 术 推 广 服 务 企 业 2 控 股 子 公 司 主 营 业 务 及 介 绍 (1) 主 营 业 务 控 股 子 公 司 宝 发 能 源 主 营 业 务 为 清 洁 能 源 产 品 二 甲 醚 和 LNG 的 生 产 和 销 售, 其 他 副 产 品 还 有 煤 渣 和 硫 磺 等 宝 发 能 源 将 通 过 二 甲 醚 生 产 和 销 售 主 业 的 优 良 资 产 和 较 好 的 盈 利 水 平, 实 现 主 业 的 内 精 外 扩 和 做 强 做 大, 在 现 有 业 务 基 础 上, 通 过 对 现 有 生 产 线 进 行 技 术 改 造, 立 足 河 南 市 场, 面 向 全 国 市 场 ; 通 过 科 学 布 局 先 进 的 设 备 以 及 精 细 管 理, 发 展 成 为 综 合 利 用 率 高 环 保 措 施 先 进 有 效 经 济 效 益 和 社 会 效 益 和 谐 共 赢 的 全 国 一 流 的 二 甲 醚 生 产 企 业 公 司 的 主 要 业 务, 主 要 产 品 及 产 业 链 关 系 示 意 图 如 下 : 截 止 目 前, 公 司 生 产 规 模 为 年 产 甲 醇 35 万 吨, 二 甲 醚 25 万 吨,LNG6500 吨 的 规 模 公 司 凭 借 先 进 的 经 营 理 念 精 细 化 的 企 业 管 理 独 特 的 战 略 眼 光, 充 分 14

发 挥 能 量 梯 级 利 用, 节 能 减 排 达 标, 重 视 安 全 环 保 的 特 点, 具 有 一 定 生 产 规 模 产 品 优 质 消 耗 低 技 术 高 新 等 核 心 竞 争 力 (2) 主 要 产 品 1) 二 甲 醚 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 被 誉 为 21 世 纪 理 想 的 清 洁 型 工 业 和 民 用 优 质 燃 料, 是 石 油 液 化 气 换 代 产 品 具 有 可 再 生 成 本 低 热 效 高 无 色 无 味 无 毒 无 碳 析 不 刺 激 皮 肤 等 特 点 市 场 应 用 广 泛, 需 求 量 很 大 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 在 应 用 上 拥 有 9 项 国 家 级 专 利 技 术 目 前, 国 家 已 出 台 民 用 燃 气 使 用 标 准, 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 在 广 泛 推 广 和 使 用 上 得 到 了 认 可 2)LNG LNG( 液 化 天 然 气 ), 是 用 于 工 业 交 通 餐 饮 和 民 用 燃 气 的 低 温 液 态 高 洁 燃 料, 作 为 汽 车 燃 料, 其 运 营 成 本 仅 相 当 于 汽 油 燃 料 的 1/3~1/2, 主 要 成 分 为 甲 烷, 无 色 无 味 无 毒 且 无 腐 蚀 性, 燃 料 完 全, 具 有 价 值 大 性 能 高 方 便 运 输 等 特 点, 是 环 保 高 效 的 清 洁 燃 料 3) 甲 醇 甲 醇 既 是 重 要 的 化 工 产 品 及 化 工 原 料, 又 是 未 来 的 清 洁 能 源 之 一 在 世 界 能 源 日 趋 紧 张 的 趋 势 下, 甲 醇 作 为 燃 料 的 地 位 越 来 越 受 到 国 际 重 视 作 为 化 工 的 关 键 产 品, 甲 醇 是 由 天 然 气 或 煤 炭 制 成 的, 在 世 界 基 础 有 机 化 工 原 料 中, 甲 醇 消 费 量 仅 次 于 乙 烯 丙 烯 和 苯 而 居 第 四 位 甲 醇 广 泛 用 于 生 产 塑 料 合 成 纤 维 合 成 橡 胶 染 料 涂 料 香 料 医 药 和 农 药 等 目 前, 甲 醇 主 要 下 游 产 品 有 甲 醛 醋 酸 甲 基 叔 丁 基 醚 甲 胺 类 氛 甲 烷 类 对 苯 二 甲 酸 二 甲 酯 甲 基 丙 烯 酸 甲 酯 二 甲 醚 等, 上 述 产 品 又 可 生 产 各 自 的 衍 生 物, 由 甲 醇 出 发 生 产 的 化 工 产 品 达 数 百 种 甲 醇 还 是 一 种 重 要 的 有 机 溶 剂, 在 合 成 燃 料 和 汽 油 添 加 剂 等 方 面 其 消 费 量 也 很 大 甲 醇 在 许 多 潜 在 领 域 有 着 广 阔 的 应 用 前 景 : 甲 醇 可 以 作 为 清 洁 燃 料 代 替 汽 油 或 与 汽 油 掺 混 使 用 ; 甲 醇 燃 料 电 池 即 将 投 入 商 业 化 运 行 ; 用 甲 醇 制 取 微 生 物 蛋 白 作 为 饲 料 乃 至 食 品 添 加 剂, 国 外 已 有 工 业 化 装 置 ; 甲 醇 制 汽 油 及 甲 醇 制 烯 技 术 都 有 所 突 破 可 见 甲 醇 用 途 相 当 广 泛 ( 二 ) 公 司 市 场 份 额 及 市 场 地 位 1 三 和 公 司 由 于 仍 处 于 筹 建 期, 还 没 有 形 成 市 场 定 位 和 占 据 一 定 的 市 场 份 额 15

2 控 股 子 公 司 的 市 场 份 额 及 地 位 : 宝 发 能 源 二 甲 醚 设 计 产 能 30 万 吨 / 年 实 际 产 量 25 万 吨 / 年 左 右, 在 河 南 省 内 产 量 排 名 第 一, 在 中 国 大 陆 排 名 第 五 位 置 ; 但 宝 发 能 源 LNG 产 量 较 低, 在 河 南 区 域 市 场 份 额 较 少 目 录 区 域 宝 发 能 源 河 南 市 场 中 国 大 陆 市 场 二 甲 醚 设 计 产 能 ( 万 吨 / 年 ) 30 116 890.5 宝 发 产 品 占 本 级 市 场 产 能 份 额 (%) / 25.86 3.36 LNG 实 际 产 能 ( 万 方 / 年 ) 1825 41245 1029300 宝 发 LNG 占 本 级 市 场 产 能 份 额 (%) / 4.42 0.177 数 据 来 源 : 中 国 燃 气 协 会 统 计 资 料 从 同 行 业 竞 争 对 手 方 面 看, 根 据 中 国 燃 气 协 会 不 完 全 统 计, 中 国 大 陆 二 甲 醚 年 产 能 达 到 或 超 过 30 万 的 煤 化 工 企 业 包 括 宝 发 能 源 共 有 7 家, 分 别 是 河 北 凯 跃 (65 万 吨 / 年 ) 河 北 冀 春 (32.5 万 吨 / 年 ) 山 东 久 泰 (45 万 吨 / 年 ) 荆 门 天 茂 (50 万 吨 / 年 ) 张 家 港 久 泰 (30 万 吨 / 年 ) 广 州 久 泰 (30 万 吨 / 年 ) 总 体 来 说, 中 国 大 陆 二 甲 醚 供 大 于 求, 由 于 二 甲 醚 厂 家 主 要 通 过 槽 车 批 发 渠 道 走 货, 所 以 批 发 渠 道 竞 争 激 烈 较 大 的 槽 车 批 发 贸 易 商 凭 借 雄 厚 的 资 金 实 力 较 强 的 物 流 配 送 能 力 跨 省 的 下 游 客 户 网 络 游 走 在 不 同 厂 家 之 间 客 大 欺 店, 挤 占 二 甲 醚 厂 家 的 生 产 利 润 ; 而 大 部 分 二 甲 醚 生 产 厂 家 迫 于 资 金 渠 道 业 绩 竞 争 等 压 力, 不 断 让 渡 生 产 利 润, 造 成 部 分 生 产 工 艺 和 产 能 不 占 优 势 的 厂 商 低 开 工 率 运 营 甚 至 淡 季 停 产 止 亏 在 河 南 省 内 及 周 边, 宝 发 能 源 的 主 要 竞 争 对 手 是 三 门 峡 义 马 新 源 和 义 马 开 祥 化 工 公 司 商 丘 永 城 永 煤 山 西 兰 花 菏 泽 玉 皇 金 宇 河 北 裕 泰 等, 各 二 甲 醚 生 产 厂 家 分 布 如 下 图 / 表 : 16

控 股 子 公 司 宝 发 能 源 与 同 行 业 竞 争 对 手 比 较 序 号 公 司 名 称 公 司 简 介 3 4 5 6 1 2 邯 郸 市 裕 泰 化 工 集 团 有 限 公 司 山 西 晋 城 兰 花 科 技 股 份 有 限 公 司 山 西 兰 花 丹 峰 化 工 股 份 有 限 公 司 义 马 新 源 化 工 能 源 有 限 责 任 公 司 河 南 开 祥 化 工 有 限 公 司 中 国 平 煤 神 马 集 团 蓝 天 化 工 股 份 有 限 公 司 该 公 司 以 能 源 化 工 产 业 为 主 导, 年 冶 金 焦 生 产 能 力 130 万 吨 二 甲 醚 20 万 吨 精 苯 5 万 吨 煤 气 3 亿 立 方 米 成 立 于 1998 年 12 月, 公 司 股 票 1998 年 12 月 17 日 在 上 交 所 上 市, 股 票 名 称 兰 花 科 创, 证 券 代 码 600123 煤 炭 总 产 能 超 过 2000 万 吨 / 年 ; 年 总 产 能 合 成 氨 80 万 吨 尿 素 150 万 吨 ; 年 产 甲 醇 40 万 吨 二 甲 醚 10 万 吨 山 西 兰 花 丹 峰 成 立 于 2004 年 4 月 8 日,2005 年 10 月 份 投 产 公 司 注 册 资 金 2.857 亿 元, 公 司 位 于 山 西 省 东 南 部 高 平 市 甲 醇 年 生 产 能 力 40 万 吨 二 甲 醚 20 万 吨 河 南 省 煤 气 集 团 有 限 责 任 公 司 义 马 新 源 化 工 能 源 有 限 责 任 公 司 坐 落 于 豫 西 煤 仓 河 南 省 义 马 市 公 司 依 托 义 马 气 化 厂 年 产 30 万 吨 甲 醇 为 原 料, 年 产 10 万 吨 二 甲 醚 河 南 开 祥 化 工 有 限 公 司 是 于 2004 年 11 月 26 日 经 河 南 省 工 商 局 注 册 成 立 的 一 家 中 外 合 资 企 业 由 河 南 开 祥 电 力 实 业 股 份 有 限 公 司 香 港 信 原 实 业 有 限 公 司 义 马 科 亿 化 工 投 资 有 限 公 司 义 马 科 尔 化 工 投 资 有 限 公 司 合 资 注 册, 注 册 资 金 2.76 亿 元 人 民 币 公 司 总 投 资 60 亿 元 人 民 币, 规 划 建 设 100 万 吨 / 年 甲 醇,5 万 吨 / 年 1,4 丁 二 醇,20 万 吨 二 甲 醚 等 项 目 年 产 20 万 吨 二 甲 醚 中 国 平 煤 神 马 集 团 蓝 天 化 工 股 份 有 限 公 司 为 中 国 平 煤 神 马 集 团 的 控 股 子 公 司, 成 立 于 2007 年 7 月, 公 司 股 权 比 例 为 中 国 平 煤 神 马 集 团 占 82%, 蓝 天 集 团 占 18% 公 司 注 册 资 金 7.38 亿 元, 资 产 总 额 逾 30 亿 元, 在 册 17

7 8 9 10 河 南 能 源 化 工 集 团 永 煤 公 司 山 东 东 明 玉 皇 金 宇 化 工 有 限 公 司 濮 阳 龙 宇 化 工 有 限 责 任 公 司 安 阳 市 贞 元 ( 集 团 ) 有 限 责 任 公 司 职 工 2000 多 人, 是 集 醇 醚 研 发 生 产 销 售 储 存 及 运 输 为 一 体 的 综 合 型 化 工 企 业 目 前 公 司 甲 醇 年 产 能 60 万 吨, 二 甲 醚 产 能 20 万 吨, 液 氨 产 能 4 万 吨, 甲 酰 胺 系 列 产 品 5000 吨 作 为 世 界 500 强 河 南 能 源 化 工 集 团 下 属 骨 干 企 业, 永 煤 集 团 是 一 家 以 煤 炭 生 产 洗 选 加 工 为 主, 其 它 多 种 经 营 的 大 型 企 业 集 团, 年 产 二 甲 醚 20 万 吨 始 建 于 1986 年,1994 年 更 名 为 东 明 玉 皇 实 业 有 限 公 司 2002 年 成 功 收 购 华 海 公 司, 迈 出 规 模 扩 张 的 路 子 2003 年, 实 行 股 份 制 改 造 后 更 名 为 山 东 玉 皇 化 工 有 限 公 司 目 前 公 司 已 发 展 成 为 一 家 集 化 工 研 制 生 产 销 售 于 一 体 的 中 型 精 细 化 工 企 业 公 司 主 要 生 产 装 置 有 :12 万 吨 / 年 碳 五 深 加 工 装 置 8 万 吨 / 年 气 体 分 流 装 置 20 万 吨 / 年 二 甲 醚 4 万 吨 / 年 MTBE 装 置 2 万 吨 / 年 溶 剂 油 装 置 3 千 吨 / 年 液 体 乙 烷 装 置 1 万 吨 / 年 液 化 天 然 气 等 装 置 油 品 储 存 能 力 10 万 吨 濮 阳 龙 宇 化 工 有 限 责 任 公 司 隶 属 河 南 省 永 煤 集 团, 主 要 经 营 甲 醇 二 甲 醚, 年 产 二 甲 醚 10 万 吨 安 阳 市 贞 元 ( 集 团 ) 有 限 责 任 公 司 ( 简 称 贞 元 集 团 ) 始 建 于 1992 年, 1995 年 组 建 成 为 集 团 公 司 目 前 涉 足 清 洁 能 源 地 产 两 大 发 展 领 域, 年 产 二 甲 醚 11 万 吨 四 主 要 的 会 计 数 据 和 财 务 指 标 简 表 ( 一 ) 主 要 财 务 数 据 1 资 产 负 债 表 ( 合 并 报 表 ) 单 位 : 元 资 产 2016 年 2 月 29 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日 流 动 资 产 合 计 445,067,448.74 非 流 动 资 产 合 计 1,028,946,537.61 资 产 总 计 1,474,013,986.35 负 债 和 所 有 者 权 益 ( 或 股 东 权 益 ) 流 动 负 债 合 计 422,569,449.55 非 流 动 负 债 合 计 230,662,498.70 2016 年 2 月 29 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日 18

负 债 合 计 653,231,948.25 所 有 者 权 益 合 计 820,782,038.10 负 债 和 所 有 者 权 益 总 计 1,474,013,986.35 2 资 产 负 债 表 ( 母 公 司 报 表 ) 单 位 : 元 资 产 2016 年 2 月 29 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日 流 动 资 产 合 计 50,000,460.00 非 流 动 资 产 合 计 756,118,725.70 资 产 总 计 806,119,185.70 负 债 和 所 有 者 权 益 ( 或 股 东 权 益 ) 流 动 负 债 合 计 9,150.50 非 流 动 负 债 合 计 2016 年 2 月 29 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日 负 债 合 计 9,150.50 所 有 者 权 益 合 计 806,110,035.20 负 债 和 所 有 者 权 益 总 计 806,119,185.70 2 现 金 流 量 表 ( 母 公 司 报 表 ) 单 位 : 元 项 目 2016 年 1-2 月 2015 年 度 2014 年 度 经 营 活 动 现 金 流 入 小 计 9,150.50 经 营 活 动 现 金 流 出 小 计 8,690.50 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 460 投 资 活 动 现 金 流 入 小 计 19

投 资 活 动 现 金 流 出 小 计 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 筹 资 活 动 现 金 流 入 小 计 50,000,000.00 筹 资 活 动 现 金 流 出 小 计 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 50,000,000.00 现 金 及 现 金 等 价 物 净 增 加 额 50,000,460.00 期 末 现 金 及 现 金 等 价 物 余 额 50,000,460.00 3 利 润 表 ( 母 公 司 报 表 ) 单 位 : 元 项 目 2016 年 1-2 月 2015 年 度 2014 年 度 营 业 收 入 / 营 业 成 本 / 营 业 外 收 入 / 营 业 外 支 出 / 利 润 总 额 ( 亏 损 总 额 以 - 号 填 列 ) -8,690.50 净 利 润 ( 净 亏 损 以 - 号 填 列 ) -8,690.50 注 : 母 公 司 刚 成 立, 仍 处 于 筹 建 期, 尚 未 有 相 关 营 业 收 入 营 业 成 本, 只 有 少 许 管 理 费 用 4 公 司 主 要 财 务 指 标 财 务 指 标 2016 年 2 月 2015 年 度 2014 年 度 每 股 净 资 产 ( 元 / 股 ) 1.03 每 股 收 益 ( 元 / 股 ) / 每 股 未 分 配 利 润 ( 元 / 股 ) 0.007 流 动 比 率 1.05 20

速 动 比 率 0.81 资 产 负 债 率 44.32% 五 公 司 股 利 分 配 政 策 ( 一 ) 股 利 分 配 政 策 公 司 股 利 分 配 政 策 为 : 在 弥 补 上 一 年 度 亏 损 后, 依 序 分 别 提 取 法 定 公 积 金 10% 和 任 意 公 积 金, 剩 余 部 分 可 以 支 付 股 东 股 利 2016 年 3 月 4 日, 公 司 召 开 创 立 大 会, 通 过 修 改 后 的 公 司 章 程, 根 据 修 订 后 的 公 司 章 程, 公 司 现 行 的 股 利 分 配 政 策 为 : (1) 公 司 交 纳 所 得 税 后 的 利 润, 按 下 列 顺 序 分 配 : 1 弥 补 上 一 年 度 的 亏 损 ; 2 提 取 利 润 的 百 分 之 十 为 法 定 公 积 金 ; 3 提 取 任 意 公 积 金 ; 4 按 照 持 有 股 份 比 例 支 付 股 东 股 利 (2) 公 司 法 定 公 积 金 累 计 额 为 公 司 注 册 资 本 的 百 分 之 五 十 以 上 的, 可 以 不 再 提 取 提 取 法 定 公 积 金 公 益 金 后, 是 否 提 取 任 意 公 积 金 由 股 东 大 会 决 定 公 司 不 在 弥 补 公 司 亏 损 和 提 取 法 定 公 积 金 公 益 金 之 前 向 股 东 分 配 利 润 (3) 股 东 大 会 决 议 将 公 积 金 转 为 股 本 时, 按 股 东 原 有 股 份 比 例 派 送 新 股 但 法 定 公 积 金 转 为 股 本 时, 所 留 存 的 该 项 公 积 金 不 得 少 于 注 册 资 本 的 百 分 之 二 十 五 (3) 公 司 股 东 大 会 对 利 润 分 配 方 案 作 出 决 议 后, 公 司 董 事 会 须 在 股 东 大 会 召 开 后 两 个 月 内 完 成 股 利 ( 或 股 份 ) 的 派 发 事 项 (4) 公 司 可 以 采 取 现 金 或 者 股 份 方 式 分 配 股 利 ( 二 ) 公 司 二 年 及 一 期 股 利 分 配 情 况 公 司 近 两 年 来 未 进 行 过 股 利 分 配 ( 三 ) 募 股 前 滚 存 利 润 分 配 政 策 公 司 2016 年 3 月 21 日 召 开 的 第 二 次 临 时 股 东 大 会 决 议, 公 司 在 定 向 私 募 增 资 扩 股 前 滚 存 的 未 分 配 利 润 将 由 新 老 股 东 依 照 增 资 后 的 持 股 比 例 共 同 享 有 21

六 发 展 规 划 概 况 ( 一 ) 公 司 的 发 展 战 略 公 司 业 务 发 展 目 标 是 基 于 长 期 战 略, 结 合 当 前 行 业 和 公 司 实 际 情 况, 对 未 来 业 务 发 展 做 出 的 计 划 与 安 排 由 于 国 家 宏 观 经 济 环 境 和 证 券 市 场 存 在 一 定 的 不 确 定 因 素, 不 排 除 公 司 根 据 经 济 和 证 券 市 场 形 势 变 化 和 实 际 经 营 状 况 对 本 业 务 发 展 目 标 进 行 修 正 调 整 的 可 能 性 公 司 的 近 期 发 展 战 略 是 : 通 过 二 甲 醚 生 产 和 销 售 主 业 的 优 良 资 产 和 较 好 的 盈 利 水 平, 实 现 主 业 的 内 精 外 扩 和 做 强 做 大, 在 现 有 业 务 基 础 上, 通 过 对 现 有 生 产 线 进 行 技 术 改 造, 立 足 河 南 市 场, 面 向 全 国 市 场 ; 通 过 科 学 布 局 先 进 的 设 备 以 及 精 细 管 理, 建 设 成 为 竞 争 优 势 明 显 生 产 规 模 全 国 前 三 的 二 甲 醚 生 产 企 业 公 司 的 中 远 期 发 展 战 略 是 : 在 二 甲 醚 生 产 和 销 售 主 业 不 断 发 展 壮 大 的 基 础 上, 坚 持 技 术 创 新, 以 市 场 为 导 向, 以 质 量 为 核 心, 不 断 壮 大 主 业 规 模, 发 展 成 为 综 合 利 用 率 高 环 保 措 施 先 进 有 效 经 济 效 益 和 社 会 效 益 和 谐 共 赢 的 全 国 一 流 的 二 甲 醚 生 产 企 业 ( 二 ) 公 司 未 来 五 年 的 发 展 规 划 和 目 标 为 确 保 公 司 发 展 目 标 的 实 现 与 公 司 战 略 的 执 行, 公 司 未 来 五 年 在 业 务 技 术 人 才 组 织 和 融 资 等 方 面 的 计 划 如 下 : ( 一 ) 发 展 计 划 及 目 标 1 业 务 和 项 目 发 展 计 划 为 壮 大 公 司 规 模 和 实 力, 提 高 盈 利 能 力 和 发 展 后 劲, 提 高 公 司 在 煤 化 工 及 清 洁 能 源 行 业 内 的 市 场 占 有 率 和 核 心 竞 争 力, 未 来 五 年 公 司 将 加 大 项 目 建 设, 使 公 司 成 为 国 内 煤 化 工 清 洁 能 源 领 先 企 业 1) 建 设 或 控 制 建 设 60 座 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 补 充 站 2015 年 建 设 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 充 装 站 15 座 2016 年 建 设 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 充 装 站 20 座 2017 年 建 设 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 充 装 站 25 座 每 座 充 装 站 的 建 站 规 模 为 年 销 售 3000 吨, 每 座 充 装 站 投 资 约 600 万 元 22

60 座 充 装 站 建 成 后, 总 零 售 能 力 将 达 到 18 万 吨 / 年, 占 公 司 二 甲 醚 产 能 的 60%; 年 新 增 销 售 收 入 21600 万 元, 年 新 增 利 税 16200 万 元 ( 二 甲 醚 批 发 价 按 3000 元 /t, 零 售 价 按 4200 元 /t, 零 售 成 本 按 300 元 /t 计 ) 2) 建 设 LNG 充 装 站 2015~2019 年 建 成 LNG 充 装 站 4-6 座, 建 成 后 总 充 装 能 力 达 到 3-4 万 吨 / 年, 总 投 资 约 为 3600 万 元 新 增 销 售 收 入 4000 万 元, 新 增 利 税 2800 万 元 (LNG 批 发 与 零 售 差 价 按 1000 元 /t, 零 售 成 本 按 300 元 /t 计 ) 3) 焦 油 综 合 利 用 一 期 建 设 项 目 2015~2016 年 建 设 15.8 万 吨 / 年 焦 油 综 合 利 用 项 目 该 项 目 依 托 宝 发 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 完 善 的 基 础 设 施 条 件, 采 用 北 京 华 石 联 合 能 源 科 技 有 限 公 司 研 发 的 MC-TECH 技 术 该 项 目 建 成 后 将 有 力 推 动 我 市 煤 化 工 产 业 的 持 续 健 康 发 展 项 目 总 投 资 4 亿 元, 该 项 目 完 成 后 将 新 增 产 值 10 亿 元, 新 增 利 税 3.2 亿 元 4) 焦 油 综 合 利 用 二 期 建 设 项 目 2016~2017 年 建 设 85 万 吨 / 年 焦 油 联 合 重 质 渣 油 加 氢 装 置, 及 配 套 设 施 项 目 总 投 资 25 亿 元, 该 项 目 完 成 后 将 新 增 产 值 72 亿 元, 新 增 利 税 21 亿 元 5) 年 产 5 万 吨 聚 甲 氧 基 二 甲 醚 年 产 5 万 吨 乙 二 醇 和 年 产 2.5 万 吨 LNG 联 合 项 目 项 目 建 设 主 要 内 容 : 1 新 建 一 台 加 压 粉 煤 化 炉, 产 气 量 6.5-7 万 Nm³/h, 炉 型 待 定 2 新 建 一 套 空 分 装 置, 能 力 为 25000Nm³/h; 3 新 建 两 台 流 化 床 锅 炉, 每 台 设 计 能 力 为 130 吨 /h, 配 套 新 上 一 台 发 电 机 组, 设 计 能 力 为 25000KW; 4 新 建 一 套 年 产 15 万 吨 甲 醇 装 置 ; 5 新 建 一 套 年 产 5 万 吨 聚 甲 氧 基 二 甲 醚 装 置 ; 6 新 建 一 套 年 产 5 万 吨 煤 制 乙 二 醇 装 置 ; 7 新 建 一 套 年 产 2.5 万 吨 / 年 LNG 装 置 ; 23

8 新 建 以 上 项 目 配 套 的 公 用 工 程 以 上 联 合 项 目 总 投 资 约 为 17 亿 元, 建 设 周 期 为 18 月, 项 目 建 成 后 年 产 值 将 约 为 12 亿 元, 年 利 润 总 额 为 3 亿 元, 投 资 回 收 期 为 5-7 年 6) 合 成 驰 放 气 合 成 LNG 项 目 以 甲 醇 合 成 驰 放 气 经 膜 分 离 提 氢 后 的 尾 气 8500Mm³/h( 其 中 H2:40%,CO: 15%, 压 力 4.0mpa) 为 原 料 气, 在 甲 烷 化 催 化 剂 作 用 下 合 成 LNG, 若 合 成 率 按 80% 计, 则 可 实 现 生 产 甲 烷 约 1000Nm³/h, 折 0.714 吨, 全 年 可 生 产 LNG5700 吨 ; 产 值 2300 万 元, 利 税 1300 万 元 该 项 目 投 资 估 算 约 600 万 元, 建 设 周 期 5 个 月 7) 年 产 10 万 吨 工 业 级 液 体 CO 2 项 目 公 司 现 有 年 产 40 万 吨 甲 醇 30 万 吨 二 甲 醚 的 生 产 能 力, 甲 醇 合 成 系 统 的 PSA 脱 碳 装 置 的 解 析 气 中 CO 2 含 量 80~90%,CO+H 2 含 量 在 15%, 排 放 量 9500Nm³/h 如 利 用 CO 2 液 化 技 术 将 CO 2 回 收, 每 年 可 得 液 体 工 业 级 CO 2100000 吨, 同 时 可 回 收 CO+H 2 有 效 气 体 1280Nm³/h, 折 甲 醇 约 0.56 吨 /h, 全 年 4450 吨 甲 醇 项 目 年 新 增 产 值 :3490 万 元 ( 其 中 液 体 CO 2 按 每 吨 260 元 计,10 万 元 x260=2600 万 元 ; 甲 醇 按 每 吨 2000 元 计,4450 吨 x2000=890 万 元 ) 项 目 液 体 CO 2 生 产 总 成 本 约 为 :192 元 / 吨 ; 全 年 总 成 本 1920 万 元 项 目 年 利 税 为 :(260-192)x10 吨 =680 万 元 ( 不 考 虑 回 收 的 甲 醇 所 产 生 的 效 益 ) 项 目 投 资 估 算 约 1600 万 元 8) 年 产 10 万 吨 合 成 气 制 燃 料 乙 醇 项 目 制 乙 醇 以 其 优 秀 的 产 品 易 用 性 正 在 成 为 中 国 新 型 煤 化 工 的 重 要 发 展 方 向 乙 醇 是 重 要 的 化 工 原 料 和 良 好 的 车 用 燃 料, 在 粮 食 燃 料 乙 醇 停 止 发 展 的 背 景 下, 煤 制 乙 醇 和 纤 维 素 乙 醇 一 起, 将 成 为 中 国 能 源 化 工 产 业 的 重 要 组 成 部 分 乙 醇 是 已 经 在 全 球 和 中 国 都 获 得 广 泛 应 用 的 车 用 替 代 燃 料, 煤 制 乙 醇 可 以 适 用 现 有 乙 醇 汽 油 的 行 业 规 范 和 基 础 设 施, 没 有 任 何 额 外 的 社 会 成 本, 因 此 具 有 良 好 的 应 用 前 景 工 业 乙 醇 的 市 场 容 量 毕 竟 有 限, 燃 料 乙 醇 才 是 煤 制 乙 醇 产 品 销 售 的 主 要 方 向 24

该 项 目 投 资 估 算 约 3.5 亿 元 ; 年 产 值 7 亿 元, 该 项 目 产 品 成 本 约 4500 元 /t, 目 前 市 场 售 价 7000 元 /t, 年 利 税 2.5 亿 元, 项 目 建 设 周 期 24 个 月 2 市 场 开 发 计 划 经 过 多 年 来 的 改 革 创 新 及 发 展, 公 司 已 拥 有 一 支 高 素 质 的 市 场 营 销 队 伍 和 一 套 比 较 成 熟 的 适 应 市 场 经 济 发 展 要 求 的 现 代 营 销 管 理 理 念 对 于 市 场 营 销 工 作, 公 司 将 全 面 实 施 优 质 客 户 营 销 战 略, 建 立 专 家 型 营 销 队 伍, 增 加 品 牌 知 名 度, 扩 大 销 售 规 模 公 司 拟 将 实 施 的 营 销 策 略 和 市 场 开 发 计 划 如 下 : 1) 利 用 现 有 的 市 场 营 销 网 络, 进 一 步 提 高 市 场 营 销 能 力 和 水 平, 建 立 健 全 市 场 管 理 能 力, 有 效 把 握 和 影 响 市 场, 巩 固 公 司 市 场 地 位 2) 坚 持 优 质 客 户 营 销 战 略, 在 巩 固 现 有 客 户 基 础 上, 积 极 实 施 品 牌 战 略, 有 针 对 性 地 开 拓 一 批 资 产 优 质 具 有 发 展 潜 力 的 新 客 户, 使 市 场 空 间 与 产 品 产 能 同 步 增 长 3) 继 续 奉 行 用 户 至 上 质 量 第 一 合 作 共 赢 风 险 我 担 的 营 销 理 念, 扩 大 公 司 品 牌 知 名 度, 不 断 扩 大 市 场, 加 强 市 场 调 研, 利 用 价 格 杠 杆, 保 持 产 品 的 市 场 竞 争 地 位 4) 不 断 加 强 营 销 队 伍 建 设, 进 一 步 增 强 服 务 用 户 的 专 业 知 识 培 训, 建 立 一 支 具 有 较 高 技 术 水 平 和 业 务 能 力 的 专 家 型 营 销 队 伍 3 技 术 创 新 计 划 公 司 将 继 续 以 循 环 经 济 清 洁 能 源 产 品 为 主 导, 以 较 少 的 资 源 消 耗 实 现 煤 化 工 生 产 的 效 益 最 大 化 本 次 募 集 资 金 拟 投 入 的 年 加 工 15 万 吨 焦 油 综 合 利 用 项 目, 包 括 生 产 装 置 储 存 装 置 及 配 套 的 辅 助 工 程 等 工 艺 技 术 采 用 北 京 旭 荣 工 程 设 计 有 限 公 司 研 发 的 先 进 技 术, 煤 焦 油 经 过 原 料 预 处 理 单 元 后 与 加 入 特 殊 研 制 的 催 化 剂 混 合, 经 高 压 泵 升 压 进 入 加 热 炉 升 温, 之 后 与 高 温 氢 气 经 射 流 喷 射 混 合 后 在 膨 胀 床 反 应 器 内 进 行 反 应, 反 应 后 经 过 减 压 蒸 馏 分 离 出 残 渣 后 进 入 固 定 床 反 应 器 进 行 精 制 和 裂 化 反 应, 再 经 分 馏 塔 分 离 出 石 脑 油 和 车 用 柴 油 产 品 另 外 正 在 筹 建 的 15 座 二 甲 醚 高 清 洁 燃 气 充 装 站, 每 座 充 装 站 的 充 装 建 站 规 模 为 2000~3000 吨 / 年, 每 座 充 装 站 的 投 资 为 1000 万 元 ~1500 万 元 化 工 产 品 装 置 将 采 用 目 前 国 内 最 新 设 备, 使 其 成 为 国 内 一 流 的 高 产 高 效 环 保 型 工 程 此 外, 公 司 将 立 足 煤 化 工 甲 醇 产 品 煤 化 工 甲 醇 产 品 的 深 加 工 能 源 和 25

水 资 源 利 用 以 及 各 类 资 源 共 享, 推 动 不 同 项 目 的 产 业 链 条 延 伸 和 整 合, 不 断 整 合 资 源, 优 化 循 环 经 济 产 业 链 4 人 力 资 源 开 发 计 划 充 分 利 用 和 不 断 开 发 人 力 资 源 是 企 业 生 存 和 发 展 的 根 本 所 在 为 了 推 动 公 司 发 展 战 略 的 实 施, 公 司 的 人 力 资 源 管 理 战 略 重 点 和 目 标 如 下 : 1) 招 贤 纳 士, 广 开 人 源 通 过 多 种 方 式, 加 大 人 才 引 进 力 度, 将 有 用 之 才 充 实 到 研 发 生 产 营 销 和 管 理 各 个 岗 位, 满 足 公 司 可 持 续 发 展 的 要 求 2) 以 实 绩 用 人, 不 以 关 系 定 人 落 实 以 能 力 以 实 绩 衡 量 人 的 理 念, 把 发 现 人 才 储 备 人 才 提 拔 德 才 兼 备 的 人 才 以 及 培 育 人 才 作 为 公 司 管 理 工 作 的 重 要 战 略 目 标 3) 以 道 德 品 质 作 为 衡 量 人 才 的 标 准 之 一, 不 断 提 高 员 工 素 质, 改 善 文 化 层 次 结 构, 培 养 员 工 的 持 续 学 习 能 力, 加 快 专 业 型 人 才 及 复 合 型 人 才 的 培 养, 满 足 提 高 公 司 科 技 创 新 能 力 的 需 要 4) 坚 持 用 人 之 长, 限 人 之 短 公 司 致 力 于 为 员 工 营 造 平 台, 使 员 工 充 分 展 示 自 己 长 处, 使 其 短 处 限 制 在 最 小 程 度 5) 构 建 适 应 未 来 市 场 竞 争 需 要 的 员 工 培 训 体 系 和 培 训 平 台, 为 员 工 提 供 终 身 培 训 通 过 加 强 高 层 管 理 人 员 和 后 备 干 部 的 管 理 培 训 和 知 识 更 新, 使 公 司 的 管 理 人 员 成 为 懂 技 术 善 管 理 会 经 营 的 复 合 型 人 才 ; 通 过 对 生 产 工 人 进 行 专 用 知 识 培 训 和 技 能 培 训, 造 就 一 批 现 代 企 业 的 技 师 和 生 产 技 术 能 手, 并 以 此 为 核 心, 建 设 一 支 高 水 平 多 层 次 的 专 业 人 才 队 伍, 为 各 项 业 务 发 展 和 管 理 提 升 提 供 各 类 有 用 人 才 6) 建 立 健 全 激 励 竞 争 机 制 和 淘 汰 机 制, 保 证 人 才 质 量 对 经 过 工 作 实 践 证 明 道 德 品 质 好 工 作 能 力 强 扎 实 肯 干 的 人 才, 根 据 实 际 情 况 予 以 升 职, 委 以 重 任 ; 对 一 些 不 能 胜 任 本 职 工 作 的 员 工, 则 坚 决 适 用 淘 汰 机 制 5 组 织 发 展 计 划 根 据 业 务 发 展 需 要, 公 司 将 在 目 前 的 组 织 架 构 基 础 上, 合 理 配 置 资 源, 建 立 一 套 功 能 齐 全 运 转 高 效 的 组 织 机 构 和 管 理 体 系, 有 效 控 制 和 协 调 内 部 活 动, 使 组 织 运 作 既 有 集 中 和 标 准 化, 又 有 权 力 相 互 制 衡 和 分 散 化 通 过 引 入 信 息 技 术 创 新 管 理 手 段, 使 组 织 结 构 向 扁 平 化 方 向 发 展, 优 化 战 略 管 理 成 本 管 理 质 量 管 理 人 力 资 源 管 理 以 及 营 销 管 理 方 面 的 管 理 制 度 和 控 制 制 度, 使 公 司 经 营 决 策 管 26

理 向 集 约 化 方 向 发 展, 建 立 一 套 管 理 链 条 简 短 管 理 决 策 迅 速 信 息 传 递 快 捷 执 行 高 效 有 力 市 场 反 馈 迅 速, 响 应 快 速 高 效 的 管 理 控 制 系 统 6 融 资 计 划 公 司 本 次 股 票 发 行 后, 通 过 募 集 资 金 项 目 的 实 施, 公 司 的 资 本 实 力 进 一 步 得 到 提 升, 资 产 规 模 将 进 一 步 扩 大 在 此 基 础 上, 公 司 将 进 一 步 巩 固 和 扩 展 与 银 行 的 长 期 合 作 关 系, 根 据 公 司 业 务 发 展 情 况, 投 资 项 目 的 资 金 需 求 以 及 证 券 市 场 状 况, 在 确 保 股 东 利 益 的 前 提 下, 合 理 使 用 直 接 融 资 间 接 融 资 等 手 段, 分 阶 段 低 成 本 地 筹 集 短 期 流 动 资 金 和 长 期 投 资 资 金, 充 分 发 挥 财 务 杠 杆 和 资 本 市 场 的 融 资 功 能, 保 持 稳 健 的 资 产 负 债 结 构, 保 障 公 司 持 续 稳 健 快 速 发 展 ( 二 ) 实 现 公 司 发 展 战 略 和 目 标 的 具 体 措 施 为 实 现 发 展 战 略 以 及 经 营 目 标, 公 司 将 充 分 利 用 循 环 经 济 节 能 降 耗 的 优 势, 依 靠 技 术 革 新 和 品 牌 战 略, 立 足 本 省 市 场 面 向 全 国 市 场 ; 充 分 重 视 客 户 利 益, 达 到 共 赢 1 以 人 为 本, 建 设 科 学 的 企 业 文 化 管 理 体 系 公 司 将 坚 持 以 人 为 本 的 原 则, 利 用 XX 年 时 间, 健 全 科 学 全 面 的 企 业 文 化 管 理 体 系 通 过 树 立 企 业 的 核 心 价 值 观, 规 范 员 工 行 为, 充 分 发 挥 企 业 文 化 的 整 合 导 向 功 能 规 范 观 念 功 能 协 调 运 作 功 能 以 及 鼓 舞 激 励 功 能, 确 保 企 业 的 可 持 续 发 展, 把 企 业 的 制 度 管 理 模 式 建 设 为 企 业 的 文 化 管 理 模 式 2 强 化 细 节 管 理, 坚 持 规 范 操 作 公 司 将 继 续 宣 传 细 节 决 定 成 败 的 理 念, 把 细 化 管 理 渗 透 在 生 产 经 营 安 全 质 量 和 产 品 营 销 的 全 过 程 中, 使 企 业 从 原 材 来 的 采 购 生 产 质 检 到 产 品 储 存 和 销 售 的 每 个 环 节 都 达 到 有 章 可 循, 坚 持 规 范 操 作 3 实 行 全 面 成 本 管 理, 从 各 个 环 节 控 制 成 本 公 司 将 在 生 产 的 每 个 环 节 灌 输 成 本 理 念, 实 行 经 济 责 任 制 目 标 考 核, 坚 持 节 约 和 节 省, 避 免 不 必 要 费 用 的 发 生, 最 大 限 度 地 减 少 支 出 降 低 成 本 4 严 把 质 量 关 口, 保 证 产 品 质 量 公 司 将 根 据 ISO9000 智 联 管 理 体 系 要 求, 不 断 完 善 质 量 运 行 体 系 平 台, 切 实 强 化 产 品 质 量 控 制, 确 保 所 有 产 品 质 量 的 稳 定 提 高 ; 通 过 不 断 完 善 质 量 手 册, 健 全 质 量 管 理 体 系, 实 现 高 质 量 的 工 作 效 率, 保 证 出 产 高 品 质 产 品 27

5 积 极 开 拓 市 场, 增 加 销 售 收 入 公 司 将 树 立 以 经 济 效 益 为 核 心 的 经 营 理 念 通 过 搞 好 市 场 调 研, 制 定 符 合 市 场 发 展 实 际 的 营 销 方 案 ; 通 过 采 取 灵 活 多 样 的 产 品 营 销 办 法, 把 公 司 的 主 要 产 品 二 甲 醚 和 LNG 推 向 市 场, 占 领 市 场, 扩 大 市 场 ; 通 过 进 一 步 提 升 客 户 服 务 质 量, 不 断 巩 固 老 客 户, 发 展 新 客 户 在 客 户 中 树 立 起 公 司 的 名 誉 和 诚 信, 不 断 地 巩 固 和 发 展 市 场 销 售 范 围, 逐 年 增 加 公 司 的 销 售 收 入 28

第 四 章 挂 牌 各 方 当 事 人 ( 一 ) 保 荐 服 务 机 构 名 称 : 润 谷 东 方 ( 北 京 ) 国 际 投 资 有 限 责 任 公 司 办 公 地 址 : 北 京 市 东 城 区 朝 阳 门 北 大 街 8 号 富 华 大 厦 F 座 502 法 定 代 表 人 : 熊 焕 强 保 荐 经 办 人 : 班 珍 珍 电 话 :010-85794628 ( 二 ) 律 师 事 务 所 名 称 : 广 西 桂 百 律 师 事 务 所 办 公 地 址 : 广 西 百 色 市 右 江 区 东 合 一 路 东 合 四 组 综 合 楼 三 楼 负 责 人 : 江 坤 键 经 办 律 师 : 覃 树 仁 电 话 :0776-2963666 传 真 :0776-2963666 ( 三 ) 会 计 师 事 务 所 名 称 : 中 山 市 维 德 会 计 师 事 务 所 地 址 : 中 山 市 东 区 库 充 大 街 东 3 栋 二 楼 法 定 代 表 人 : 李 林 经 办 注 册 会 计 师 : 李 林 刘 东 亮 电 话 :0760-88231685 传 真 :0760-88305983 ( 四 ) 评 估 机 构 名 称 : 中 山 市 安 大 资 产 评 估 有 限 公 司 地 址 : 中 山 市 东 区 怡 华 苑 4 幢 204 房 法 定 代 表 人 : 赵 安 平 经 办 注 册 资 产 评 估 师 : 赵 安 平, 杨 润 星 电 话 :0760-85228813 传 真 :0760-85228813 29

此 页 无 正 文, 为 股 权 挂 牌 交 易 说 明 书 签 章 页 挂 牌 公 司 : 三 和 新 能 源 科 技 股 份 有 限 公 司 法 定 代 表 人 : 保 荐 服 务 机 构 : 润 谷 东 方 ( 北 京 ) 国 际 投 资 有 限 责 任 公 司 法 定 代 表 人 : 2016 年 3 月 21 日 30