1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人中国光大银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2019 年 01 月 18 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容,

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1 中加紫金灵活配置混合型证券投资基金 2018 年 4 季度报告 2018 年 12 月 31 日 基金管理人 : 中加基金管理有限公司 基金托管人 : 中国光大银行股份有限公司 报告送出日期 :2019 年 01 月 22 日

2 1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人中国光大银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2019 年 01 月 18 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不存在虚假记载 误导性陈述或者重大遗漏 基金管理人承诺以诚实信用 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定盈利 基金的过往业绩并不代表其未来表现 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书 本报告中财务资料未经审计 本报告期自 2018 年 10 月 01 日起至 2018 年 12 月 31 日止 2 基金产品概况 基金简称中加紫金混合场内简称 - 基金主代码 基金运作方式契约型开放式基金合同生效日 2018 年 04 月 04 日报告期末基金份额总额 100,263, 份在严格控制投资组合风险的前提下, 通过对行业发展趋势 企业的基本面 经营状况进行深入研究, 投资目标选择出质地优秀 成长性良好的公司进行投资, 寻求基金资产的长期稳健增值, 力争获得超越业绩比较基准的回报 本基金采用积极灵活的投资策略, 通过前瞻性地判断不同金融资产的相对收益, 完成大类资产配置 在大类资产配置的基础上, 精选个股, 完成股票组投资策略合的构建, 并通过运用久期策略 期限结构策略和个券选择策略完成债券组合的构建 在严格的风险控制基础上, 力争实现长期稳健的收益 中证 800 指数收益率 40%+ 恒生指数收益率 30%+ 业绩比较基准中证综合债指数收益率 30% 风险收益特征本基金为混合型基金, 属于中高预期收益和预期风 2 页, 共 12 页

3 险水平的投资品种, 其预期收益和预期风险水平高 于债券型基金与货币市场基金, 低于股票型基金 基金管理人 中加基金管理有限公司 基金托管人 中国光大银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 中加紫金混合 A 中加紫金混合 C 下属分级基金场内简称 中加紫金混合 A 中加紫金混合 C 下属分级基金的交易代码 报告期末下属分级基金的份额总额 69,795, 份 30,467, 份 3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位 : 人民币元 主要财务指标 报告期 (2018 年 10 月 01 日 年 12 月 31 日 ) 中加紫金混合 A 中加紫金混合 C 1. 本期已实现收益 -2,336, , 本期利润 -6,378, ,710, 加权平均基金份额本期利润 期末基金资产净值 54,746, ,838, 期末基金份额净值 注 :1. 上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用, 计入费用后实际收 益水平要低于所列数字 2. 本期已实现收益指基金本期利息收入 投资收益 其他收入 ( 不含公允价值变动收益 ) 扣除相关费用后的余额, 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益 3.2 基金净值表现 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 中加紫金混合 A 净值表现 阶段 过去三个 月 净值增长 率 1 净值增长 率标准差 2 业绩比较 基准收益 率 3 3 页, 共 12 页 业绩比较基 准收益率标 准差 % 1.37% -6.38% 1.06% -2.62% 0.31% 注 :1. 本基金基金合同于 2018 年 4 月 4 日生效, 截止本报告期末, 本基金基金合同生效未满一年

4 2. 按基金合同规定, 本基金建仓期为 6 个月, 截至本报告期末, 本基金的各项投资比例符合基金合同关于投资范围及投资限制规定 中加紫金混合 C 净值表现 阶段 过去三个 月 净值增长 率 1 净值增长 率标准差 2 业绩比较 基准收益 率 3 业绩比较基 准收益率标 准差 % 1.37% -6.38% 1.06% -2.70% 0.31% 注 :1. 本基金基金合同于 2018 年 4 月 4 日生效, 截止本报告期末, 本基金基金合同生效未满一年 2. 按基金合同规定, 本基金建仓期为 6 个月, 截至本报告期末, 本基金的各项投资比例符合基金合同关于投资范围及投资限制规定 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较 4 页, 共 12 页

5 注 :1. 本基金基金合同于 2018 年 4 月 4 日生效, 截至本报告期末, 本基金基金合同生效未满一年 2. 按基金合同规定, 本基金建仓期为 6 个月, 截至本报告期末, 本基金建仓期已结束 建仓期结束时, 本基金的各项投资比例符合基金合同关于投资范围及投资限制规定 4 管理人报告 4.1 基金经理 ( 或基金经理小组 ) 简介 姓名 职务 任本基金的基金经理证券从期限业年限任职日期离任日期 说明 中国人民大学统计学硕士, 先后就职于华西证券 合众人寿资产管理公司, 担任量化投资研究员 量化投资经理 2017 许飞虎 本基金基 年 12 月加入中加基金, 任资产 - 7 金经理 08 配置与基金投资部副总监, 主 管量化投资团队 量化产品研发和投资 2018 年 5 月 8 日起任中加紫金灵活配置混合型证券投资基金基金经理 张旭 本基金基 硕士研究生, 曾就职于东软集 5 页, 共 12 页

6 金经理 04 团 隆圣投资管理有限公司,2 012 年 3 月至 2015 年 3 月就职于银华基金管理有限公司, 任年金与特定客户资产管理计划投资经理,2015 年 3 月加入中加基金管理有限公司, 任投资研究部权益投资负责人, 中加改革红利灵活配置混合型证券投资基金基金经理 (2015 年 8 月 13 日至今 ) 中加心享灵活配置混合型证券投资基金基金经理 (2015 年 12 月 2 日至今 ) 中加瑞盈债券型证券投资基金基金经理 (2016 年 3 月 23 日至今 ) 中加心悦灵活配置混合型证券投资基金基金经理 (2018 年 3 月 8 日至今 ) 中加紫金灵活配置混合型证券投资基金基金经理 (2018 年 4 月 4 日至今 ) 中加转型动力灵活配置混合型证券投资基金基金经理 (2018 年 9 月 5 日至今 ) 注 :1 任职日期说明: 张旭的任职日期以本基金基金合同生效公告为准, 许飞虎的任 职日期以本基金基金经理增聘公告为准 2 离任日期说明: 无 3 证券从业年限的计算标准: 证券从业的含义遵从行业协会 证券业从业人员资格管 理办法 的相关规定 4 本基金无基金经理助理 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内, 基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为 基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益, 严格遵守了 证券投资基金法 及其他有关法律法规 基金合同的规定 4.3 公平交易专项说明 公平交易制度的执行情况为了公平对待各类投资人, 保护各类投资人利益, 避免出现不正当关联交易 利益输送等违法违规行为, 公司根据 证券投资基金法 证券投资基金管理公司公平交 6 页, 共 12 页

7 易制度指导意见 等法律法规和公司内部规章, 拟定了 中加基金管理有限公司公平交易管理办法 中加基金管理有限公司异常交易管理办法, 对公司管理的各类资产的公平对待做了明确具体的规定, 并规定对买卖股票 债券时候的价格和市场价格差距较大, 可能存在操纵股价 利益输送等违法违规情况进行监控 公司使用的交易系统中设置了公平交易模块, 一旦出现不同基金同时买卖同一证券时, 系统自动切换至公平交易模块进行操作, 确保在投资管理活动中公平对待不同投资组合, 严禁直接或通过三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送 本报告期内, 不存在损害投资者利益的不公平交易行为 异常交易行为的专项说明根据中国证监会 证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见, 公司制定了同日反向交易控制的规则, 并且加强对组合间同日反向交易的监控和隔日反向交易的检查 同时, 公司利用公平交易分析系统, 对各组合间不同时间窗口下的同向交易指标进行持续监控, 定期对组合间的同向交易进行分析 本报告期内, 本公司所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量未超过该证券当日成交量的 5% 投资组合间虽然存在同向交易行为, 但结合交易价差分布统计分析和潜在利益输送金额统计结果, 表明投资组合间不存在利益输送的可能性 本基金本报告期内未出现异常交易的情况 4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析 2018 年宏观经济探底下行, 叠加美联储多次加息以及中美贸易战等不利因素,A 股市场几乎全年持续单边下跌, 上证综指累计跌幅高达 24.59%, 仅次于发生全球金融危机的 2008 年 ; 深成指全年跌超 34.42%; 创业板下跌 28.65%, 创仅次于 2011 年的历史二大跌幅 本报告期内, 中加紫金坚持以量化投资模型体系为指导, 更加灵活地进行投资组合更新迭代和投资仓位调整以及风格控制 四季度以来, 市场轮动更加频繁和迅速, 中加紫金维持分散和均衡配置的原则, 更加注重投资组合的防御性 展望 2019 年, 中央经济工作会议释放的信号偏宽松, 并明确新一年减税降费力度将更大 ; 同时, 资本市场健康发展和稳定将被置于更加重要的地位 监管层对市场的关切和支持动作也愈加频繁, 国务院金融稳定发展委员会再次强调资本市场风险已经得到较为充分的释放, 具备长期投资价值, 市场改革面临比较好的有利时机 中长期来看, 宏观经济数据下滑明显, 经济依然存在较大下行压力, 股票市场长期走牛的动能依然不足 ; 但是, 随着 2019 年减税和稳增长政策逐步落地, 金融环境有望进一步宽松, 尤其是受国家政策扶持和定向宽松培育的新兴产业更容易出现结构性机会 操作策略上,2016 年至今,A 股已经连续三年走熊, 没有永远只跌不涨的市场, 多年大幅度下跌之后 A 股已经有了足够的安全边际, 现在需要的是多一分耐心, 等待市场信心的重建和坚实底部的构筑, 少一分盲目恐慌, 积极关注市场流动性和经济基本面情况的演变 投资组合构建上, 回避业绩变脸标的, 以业绩增长可持续 估值低位有保障 7 页, 共 12 页

8 为底层逻辑, 寻找主板中绩优 低估 高分红的蓝筹龙头以及中小创中业绩真实 靠内 生力量成长的新经济领军企业, 均衡配置, 获取更加稳健的收益 4.5 报告期内基金的业绩表现截至报告期末, 中加紫金混合 A 基金份额净值为 元, 本报告期内, 该类基金份额净值增长率为 -9.00%, 同期业绩比较基准收益率为 -6.38%; 截至报告期末中加紫金混合 C 基金份额净值为 元, 本报告期内, 该类基金份额净值增长率为 -9.08%, 同期业绩比较基准收益率为 -6.38% 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 本基金本报告期内未发生连续二十个工作日出现基金份额持有人数量不满二百人 或者基金资产净值低于人民币五千万元的情形 5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额 ( 元 ) 占基金总资产的比例 (%) 1 权益投资 67,671, 其中 : 股票 67,671, 基金投资 固定收益投资 - - 其中 : 债券 - - 资产支持证券 贵金属投资 金融衍生品投资 买入返售金融资产 5,000, 其中 : 买断式回购的买入返售金融资产 银行存款和结算备付金合计 6,373, 其他资产 20, 合计 79,065, 注 : 由于四舍五入的原因金额占基金总资产的比例分项之和与合计可能有尾差 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 8 页, 共 12 页

9 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) A 农 林 牧 渔业 158, B 采矿业 4,285, C 制造业 36,629, D 电力 热力 燃气及水生产和供应业 1,525, E 建筑业 1,854, F 批发和零售业 2,153, G 交通运输 仓储和邮政业 4,054, H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输 软件和信息技术服务业 2,419, J 金融业 8,468, K 房地产业 5,186, L 租赁和商务服务业 352, M 科学研究和技术服务业 175, N 水利 环境和公共设施管理业 238, O 居民服务 修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化 体育和娱乐业 162, S 综合 - - 合计 67,665, 注 : 由于四舍五入的原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 港股通投资股票 行业类别 公允价值 ( 人民行业分类公允价币 ) 值占基金资产净 值比 (%) 金融 5, 页, 共 12 页

10 合计 5, 注 : 由于四舍五入的原因公允价值占基金资产净值的比例分项之和与合计可能有尾差 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量 ( 股 ) 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) 农业银行 417,500 1,503, 工商银行 284,000 1,502, 万科 A 58,900 1,402, 建设银行 216,400 1,378, 中国银行 376,800 1,360, 中国平安 21,600 1,211, 大秦铁路 146,800 1,208, 潍柴动力 154,900 1,192, 新和成 74,880 1,123, 荣盛发展 136,200 1,082, 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明 细 本基金本报告期末未持有资产支持证券 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 本报告期内, 本基金未运用股指期货进行投资 10 页, 共 12 页

11 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本报告期内, 本基金未运用国债期货进行投资 5.11 投资组合报告附注 本报告期内, 本基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或 在本报告编制日前一年内受到公开谴责 处罚的情况 本基金本报告期内投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库 其他资产构成序号 名称 金额 ( 元 ) 1 存出保证金 14, 应收证券清算款 6, 应收股利 - 4 应收利息 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 其他 - 8 合计 20, 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入原因, 分项之和与合计可能存在尾差 6 开放式基金份额变动 中加紫金混合 A 11 页, 共 12 页 中加紫金混合 C 单位 : 份 报告期期初基金份额总额 90,033, ,678, 报告期期间基金总申购份额 180, , 减 : 报告期期间基金总赎回份额 20,418, ,239, 报告期期间基金拆分变动份额

12 ( 份额减少以 - 填列 ) 报告期期末基金份额总额 69,795, ,467, 注 : 总申购份额含红利再投 转换入份额 ; 总赎回份额含转换出份额 7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 本报告期内, 本基金管理人未运用固有资金投资本基金 截至本报告期末, 本基金管理 人未持有本基金 8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 本报告期内不存在单一投资者持有基金份额达到或超过 20% 的情况 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无 9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1 中国证监会批准中加紫金灵活配置混合型证券投资基金设立的文件 2 中加紫金灵活配置混合型证券投资基金基金合同 3 中加紫金灵活配置混合型证券投资基金托管协议 4 基金管理人业务资格批件 营业执照和公司章程 9.2 存放地点 基金管理人 基金托管人处 9.3 查阅方式基金管理人办公地址 : 北京市西城区南纬路 35 号综合办公楼基金托管人地址 : 北京市西城区太平桥大街 25 号 甲 25 号中国光大中心投资者对本报告书如有疑问, 可咨询基金管理人中加基金管理有限公司客服电话 : ( 免长途费 ) 基金管理人网址 : 中加基金管理有限公司 2019 年 01 月 22 日 12 页, 共 12 页