1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2018 年 1 月 19 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核

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1 大成中小盘混合型证券投资基金 (LOF) 2017 年第 4 季度报告 2017 年 12 月 31 日 基金管理人 : 大成基金管理有限公司 基金托管人 : 中国银行股份有限公司 报告送出日期 :2018 年 1 月 20 日

2 1 重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2018 年 1 月 19 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不存在虚假记载 误导性陈述或者重大遗漏 基金管理人承诺以诚实信用 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定盈利 基金的过往业绩并不代表其未来表现 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书 本报告中财务资料未经审计 本报告期自 2017 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止 2 基金产品概况 基金简称 大成中小盘混合 (LOF) 场内简称 大成小盘 交易代码 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2014 年 4 月 10 日 报告期末基金份额总额 181,127, 份 投资目标 本基金主要通过投资于股票市场中具有较高成长性的中小盘股票, 追求基金资产的长期增值 本基金采用自上而下与自下而上相结合的方法进行 主动投资策略, 以宏观经济和政策研究为基础, 通过 投资策略 分析影响证券市场整体运行的内外部因素, 进行自上而下的资产配置和组合管理, 同时自下而上的精选各 个行业中具有良好治理结构 在细分行业具有竞争优 势以及有较高成长性的中小盘股票进行投资 业绩比较基准 中证 700 指数收益率 80%+ 中证综合债券指数收益率 20% 本基金为混合型基金, 其预期收益及风险水平低于股 风险收益特征 票基金, 高于债券基金与货币市场基金, 属于较高风 险收益特征的开放式基金 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 第 2 页共 12 页

3 3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位 : 人民币元主要财务指标报告期 ( 2017 年 10 月 1 日 年 12 月 31 日 ) 1. 本期已实现收益 35,519, 本期利润 32,290, 加权平均基金份额本期利润 期末基金资产净值 361,651, 期末基金份额净值 注 :1. 本期已实现收益指基金本期利息收入 投资收益 其他收入 ( 不含公允价值变动收益 ) 扣除相关费用后的余额, 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益 2. 所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用, 计入费用后实际收益水平要低于所列数字 3.2 基金净值表现 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较业绩比较基准净值增长率净值增长率业绩比较基阶段收益率标准差 标准差 2 准收益率 3 4 过去三个月 9.11% 1.05% -2.70% 0.71% 11.81% 0.34% 第 3 页共 12 页

4 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注 :1 本基金于自 2014 年 4 月 10 日起由景宏证券投资基金转型为大成中小盘股票型证券投资基金 (LOF), 截至本报告期末已完成建仓 2 本基金于 2015 年 7 月 24 日起由大成中小盘股票型证券投资基金 (LOF) 更名为大成中小盘混合型证券投资基金 (LOF) 4 管理人报告 4.1 基金经理 ( 或基金经理小组 ) 简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限任职日期离任日期 证券从业年限 说明 经济学硕士 2010 年 至 2012 年任职于华夏 基金管理有限公司研 魏庆国先生 本基金基 金经理 2015 年 4 月 7 日 - 7 年 究部研究员 ;2012 年至 2013 年任职于平安 大华基金研究部 ; 2013 年 5 月加入大成 基金管理有限公司 第 4 页共 12 页

5 2014 年 10 月 28 日至 2015 年 3 月 30 日担任大成财富管理 2020 生命周期证券投资基金基金经理助理 2015 年 4 月 7 日至 2015 年 7 月 23 日起担任大成中小盘股票型证券投资基金 (LOF) 基金经理,2015 年 7 月 24 日起任大成中小盘混合型证券投资基金 ( LOF) 基金经理 2015 年 4 月 7 日至 2016 年 8 月 19 日任大成精选增值混合型证券投资基金基金经理 2015 年 7 月 28 日至 2016 年 8 月 19 日任大成创新成长混合型证券投资基金 ( LOF) 基金经理 2016 年 3 月 22 日起任大成趋势回报灵活配置混合型证券投资基金基金经理 具有基金从业资格 国籍 : 中国注 :1 任职日期 离任日期为本基金管理人作出决定之日 2 证券从业年限的计算标准遵从行业协会 证券业从业人员资格管理办法 的相关规定 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明报告期内, 本基金管理人严格遵守 证券法 证券投资基金法 等有关法律法规及基金合同 基金招募说明书等有关基金法律文件的规定, 以取信于市场 取信于社会投资公众为宗旨, 本着诚实信用 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下, 为基金份额持有人谋求最大利益, 无损害基金份额持有人利益的行为 4.3 公平交易专项说明 第 5 页共 12 页

6 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据 证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见 的规定, 公司制订了 大成基金管理有限公司公平交易制度 大成基金管理有限公司异常交易监控与报告制度 公司旗下投资组合严格按照制度的规定, 参与股票 债券的一级市场申购 二级市场交易等投资管理活动, 内容包括授权 研究分析 投资决策 交易执行 业绩评估等与投资管理活动相关的各个环节 研究部负责提供投资研究支持, 投资部门负责投资决策, 交易管理部负责实施交易并实时监控, 监察稽核部负责事前监督 事中检查和事后稽核, 风险管理部负责对交易情况进行合理性分析, 通过多部门的协作互控, 保证了公平交易的可操作 可稽核和可持续 异常交易行为的专项说明公司风险管理部定期对公司旗下所有投资组合间同向交易 反向交易等可能存在异常交易的行为进行分析 2017 年 4 季度公司旗下主动投资组合间股票交易不存在同日反向交易 ; 主动型投资组合与指数型投资组合之间或指数型投资组合之间存在股票同日反向交易, 但不存在参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该股当日成交量 5% 的交易情形 ; 投资组合间债券交易存在 5 笔同日反向交易, 原因为投资策略 ; 投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例 成交均价等交易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影响, 无异常 ; 投资组合间虽然存在同向交易行为, 但结合交易价差分布统计分析和潜在利益输送金额统计结果表明投资组合间不存在利益输送的可能性 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析四季度的主线是地产产业链 白酒 航空 半导体 5G 等板块, 即被总结成双升级的消费升级和制造业升级 最突出的特征是龙头股的基本面和股价共振, 龙头企业受益于市场份额的提升和竞争格局的改善, 定价权开始逐步转化为利润 从全球来看, 随着中国的经济总量跃升到世界第二位, 中国的行业领头羊, 往往也成为世界级的行业领头羊, 他们的估值体系也在发生变化 因此, 这个趋势是利润和估值的双击, 而且这个红利仍然在持续 从研究的角度看, 龙头企业决定了整个行业的游戏规则, 这些指标企业是我们研究的基本参考系 从投资的角度看, 他们正享受着利润和估值的双升 到本季度末, 管理本组合 3 年我们逐步形成了相对稳定投资框架, 以基本面研究为基础, 以交易为辅助, 组合投资, 不断权衡组合的风险收益比 第 6 页共 12 页

7 4.5 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为 元 ; 本报告期基金份额净值增长率为 9.11%, 业绩 比较基准收益率为 -2.70% 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无 5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额 ( 元 ) 占基金总资产的比例 (%) 1 权益投资 268,001, 其中 : 股票 268,001, 基金投资 固定收益投资 其中 : 债券 资产支持证券 贵金属投资 金融衍生品投资 买入返售金融资产 其中 : 买断式回购的买入返售金融资产 银行存款和结算备付金合计 110,897, 其他资产 369, 合计 379,268, 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末按行业分类的境内股票投资组合占基金资产净值比例代码行业类别公允价值 ( 元 ) (%) A 农 林 牧 渔业 第 7 页共 12 页

8 B 采矿业 11,369, C 制造业 205,972, D 电力 热力 燃气及水生产和供应业 16, E 建筑业 18,024, F 批发和零售业 G 交通运输 仓储和邮政业 17, H 住宿和餐饮业 I 信息传输 软件和信息技术服务业 34, J 金融业 24,863, K 房地产业 7,670, L 租赁和商务服务业 M 科学研究和技术服务业 N 水利 环境和公共设施管理业 32, O 居民服务 修理和其他服务业 P 教育 Q 卫生和社会工作 R 文化 体育和娱乐业 S 综合 合计 268,001, 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 无 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量 ( 股 ) 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) 五粮液 392,700 31,368, 平安银行 1,869,400 24,863, 中航光电 483,400 19,036, 正泰电器 578,036 15,115, 阳光电源 803,357 15,079, 北新建材 668,640 15,044, 杉杉股份 759,710 14,723, 大亚圣象 622,793 14,261, 中天科技 968,700 13,503, 紫金矿业 2,477,100 11,369, 第 8 页共 12 页

9 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 本基金本报告期末未持有债券 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 本基金本报告期末未持有债券 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资股指期货 本基金投资股指期货的投资政策 本基金本报告期未投资股指期货 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本期国债期货投资政策 本基金本报告期未投资国债期货 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资国债期货 第 9 页共 12 页

10 本期国债期货投资评价 本基金本报告期未投资国债期货 5.11 投资组合报告附注 本基金投资的前十名证券的发行主体未出现本期被监管部门立案调查, 或在报告编制日 前一年内受到公开谴责 处罚的情形 本基金投资的前十名股票中, 没有投资于超出基金合同规定的备选股票库之外的股票 其他资产构成序号 名称 金额 ( 元 ) 1 存出保证金 307, 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 19, 应收申购款 42, 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 369, 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限的情况 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入原因, 分项之和与合计可能有尾差 第 10 页共 12 页

11 6 开放式基金份额变动 单位 : 份 报告期期初基金份额总额 186,307, 报告期期间基金总申购份额 5,676, 减 : 报告期期间基金总赎回份额 10,856, 报告期期间基金拆分变动份额 ( 份额减少以 "-" 填列 ) - 报告期期末基金份额总额 181,127, 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 本报告期基金管理人未持有本基金份额 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本报告期基金管理人未运用固有资金投资本基金 8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 无 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 本基金本报告期无影响投资者决策的其他重要信息 第 11 页共 12 页

12 9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1 中国证监会批准设立大成中小盘股票型证券投资基金(LOF) 的文件 ; 2 大成中小盘股票型证券投资基金(LOF) 变更基金名称 基金类别以及修订基金合同部分条款的公告 ; 3 大成中小盘混合型证券投资基金(LOF) 基金合同 ; 4 大成中小盘混合型证券投资基金(LOF) 托管协议 ; 5 大成基金管理有限公司批准文件 营业执照 公司章程; 6 本报告期内在指定报刊上披露的各种公告原稿 9.2 存放地点 本季度报告存放在本基金管理人和托管人的住所 9.3 查阅方式 阅 投资者可在营业时间免费查阅, 或登录本基金管理人网站 进行查 大成基金管理有限公司 2018 年 1 月 20 日 第 12 页共 12 页