1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2018 年 1 月 17 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容, 保

Transcription

1 鹏华中证酒指数分级证券投资基金 2017 年第 4 季度报告 2017 年 12 月 31 日 基金管理人 : 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 : 中国建设银行股份有限公司 报告送出日期 :2018 年 1 月 22 日

2 1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2018 年 1 月 17 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不存在虚假记载 误导性陈述或者重大遗漏 基金管理人承诺以诚实信用 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定盈利 基金的过往业绩并不代表其未来表现 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书 本报告中财务资料未经审计 本报告期自 2017 年 10 月 1 日起至 12 月 31 日止 2 基金产品概况 基金简称鹏华酒分级场内简称鹏华酒分级基金主代码 交易代码 前端交易代码 - 后端交易代码 - 基金运作方式契约型开放式基金合同生效日 2015 年 4 月 29 日报告期末基金份额总额 236,465, 份紧密跟踪标的指数, 追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化, 力争将日投资目标均跟踪偏离度控制在 0.35% 以内, 年跟踪误差控制在 4% 以内 本基金采用被动式指数化投资方法, 按照成份股在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合, 并根据标的指数成份股及其权重的变化进行相应调整 当预期成份股发生调整或成份股发生配股 增发 分红等行为时, 或因基金的申购和赎回等对本基金跟踪标的指数的效果可能带来影响时, 或因某些特殊情况导致流动性不足时, 或其他原因导致无法投资策略有效复制和跟踪标的指数时, 基金管理人可以对投资组合管理进行适当变通和调整, 力求降低跟踪误差 本基金力争鹏华酒份额净值增长率与同期业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度不超过 0.35%, 年跟踪误差不超过 4% 如因指数编制规则调整或其他因素导致跟踪偏离度和跟踪误差超过上述范围, 基金管理人应采取合理措施避免跟踪偏离度 跟踪误差进一步扩大 第 2 页共 13 页

3 业绩比较基准 中证酒指数收益率 95%+ 商业银行活期存款利率 ( 税后 ) 5% 本基金属于股票型基金, 其预期的风险与收益高于混合型基金 债 风险收益特征 券型基金与货币市场基金, 为证券投资基金中较高风险 较高预期收益的品种 同时本基金为指数基金, 通过跟踪标的指数表现, 具 有与标的指数以及标的指数所代表的公司相似的风险收益特征 基金管理人 鹏华基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 下属分级基金的基金简称 鹏华酒分级 鹏华酒 A 鹏华酒 B 下属分级基金场内简称 酒分级 酒 A 酒 B 下属分级基金的交易代码 报告期末下属分级基金的份额总额 203,239, 份 16,612, 份 16,612, 份 本基金属于股票型基金, 其预期的风险与收益高于混合型基金 债券型基金与货 币市场基金, 为证券鹏华酒 A 份额为稳健鹏华酒 B 份额为积投资基金中较高风下属分级基金的风险收收益类份额, 具有低极收益类份额, 具有险 较高预期收益的益特征风险且预期收益相对高风险且预期收益品种 同时本基金为较低的特征 相对较高的特征 指数基金, 通过跟踪 标的指数表现, 具有 与标的指数以及标的 指数所代表的公司相 似的风险收益特征 3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位 : 人民币元 主要财务指标 报告期 ( 2017 年 10 月 1 日 年 12 月 31 日 ) 1. 本期已实现收益 46,737, 本期利润 39,928, 加权平均基金份额本期利润 期末基金资产净值 312,084, 期末基金份额净值 注 :1 本期已实现收益指基金本期利息收入 投资收益 其他收入( 不含公允价值变动收益 ) 扣 第 3 页共 13 页

4 除相关费用后的余额, 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益 2 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用( 例如, 开放式基金的申购赎回费 基金转换费等 ), 计入费用后实际收益水平要低于所列数字 3.2 基金净值表现 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较业绩比较基净值增长率净值增长率标业绩比较基阶段准收益率标 准差 2 准收益率 3 准差 4 过去三个月 9.93% 1.59% 10.11% 1.58% -0.18% 0.01% 注 : 业绩比较基准 = 中证酒指数收益率 *95%+ 商业银行活期存款利率 ( 税后 )*5% 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注 :1 本基金基金合同于 2015 年 4 月 29 日生效 2 截至建仓期结束, 本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例 3.3 其他指标注 : 无 第 4 页共 13 页

5 4 管理人报告 4.1 基金经理 ( 或基金经理小组 ) 简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限证券从业年任职日期离任日期限 说明 余斌先生, 国籍中国, 经济 学硕士,10 年证券从业经 验 曾任职于招商证券股份 有限公司, 担任风险控制部 市场风险分析师 ;2009 年 10 月加盟鹏华基金管理有 限公司, 历任机构理财部大 客户经理 量化投资部量化 研究员, 先后从事特定客户 资产管理业务产品设计 量 化研究等工作 ;2014 年 5 月起担任鹏华信息分级基 金基金经理,2014 年 5 月起 余斌 本基金基 金经理 2015 年 4 月 28 日 - 10 兼任鹏华证券保险分级基金基金经理,2014 年 11 月 起兼任鹏华国防分级基金 基金经理,2015 年 4 月起兼 任鹏华酒分级基金基金经 理,2015 年 5 月起兼任鹏华 证券分级基金基金经理, 2015 年 6 月起兼任鹏华环 保分级基金基金经理,2017 年 6 月起兼任鹏华空天一体 军工指数 (LOF) 鹏华量化 策略混合基金基金经理 余 斌先生具备基金从业资格 本报告期内本基金基金经 理未发生变动 注 :1. 任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日 ; 担任新成立基金基金经理的, 任职日期为基金合同生效日 2. 证券从业的含义遵从行业协会关于从业人员资格管理办法的相关规定 第 5 页共 13 页

6 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明报告期内, 本基金管理人严格遵守 证券投资基金法 等法律法规 中国证监会的有关规定以及基金合同的约定, 本着诚实守信 勤勉尽责的原则管理和运作基金资产, 在严格控制风险的基础上, 为基金份额持有人谋求最大利益 本报告期内, 本基金运作合规, 不存在违反基金合同和损害基金份额持有利益的行为 4.3 公平交易专项说明 公平交易制度的执行情况报告期内, 本基金管理人严格执行公平交易制度, 确保不同投资组合在研究 交易 分配等各环节得到公平对待 异常交易行为的专项说明报告期内, 本基金未发生违法违规且对基金财产造成损失的异常交易行为 本报告期内未发生基金管理人管理的所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5% 的情况 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析报告期内, 基金运作严格按照基金合同的各项要求, 依据被动化指数投资方法进行投资管理 报告期内, 市场行情趋于稳定, 投资管理操作正常开展 基金日均跟踪偏离度和跟踪误差都有较好的控制, 较好地实现了基金运作目标 4.5 报告期内基金的业绩表现报告期末, 基金份额净值为 1.320, 累计净值 本报告期基金份额净值增长率为 9.93% 本报告期, 基金年化跟踪误差 2.08%, 日均跟踪偏离 0.07% 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明无 5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额 ( 元 ) 占基金总资产的比例 (%) 1 权益投资 295,639, 其中 : 股票 295,639, 基金投资 固定收益投资 - - 第 6 页共 13 页

7 其中 : 债券 - - 资产支持证券 贵金属投资 金融衍生品投资 买入返售金融资产 - - 其中 : 买断式回购的买入返售金融资产 银行存款和结算备付金合计 19,335, 其他资产 3,270, 合计 318,246, 报告期末按行业分类的股票投资组合 报告期末指数投资按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) A 农 林 牧 渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 295,014, D 电力 热力 燃气及水生产和供应业 - - E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输 仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输 软件和信息技术服务业 - - J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利 环境和公共设施管理业 - - O 居民服务 修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化 体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 295,014, 报告期末积极投资按行业分类的境内股票投资组合 代码 行业类别 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) A 农 林 牧 渔业 - - B 采矿业 - - 第 7 页共 13 页

8 C 制造业 524, D 电力 热力 燃气及水生产和供应业 16, E 建筑业 - - F 批发和零售业 - - G 交通运输 仓储和邮政业 17, H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输 软件和信息技术服务业 34, J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利 环境和公共设施管理业 32, O 居民服务 修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化 体育和娱乐业 - - S 综合 - - 合计 625, 报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合 注 : 无 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 报告期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资 明细 序号 股票代码 股票名称 数量 ( 股 ) 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) 五粮液 401,321 32,057, 贵州茅台 42,768 29,830, 洋河股份 252,793 29,071, 泸州老窖 437,275 28,860, 水井坊 356,800 16,698, 山西汾酒 271,006 15,444, 口子窖 313,007 14,413, 青岛啤酒 363,057 14,279, 沱牌舍得 281,553 13,137, 燕京啤酒 1,470,400 9,910, 第 8 页共 13 页

9 5.3.2 报告期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资 明细 序号 股票代码 股票名称 数量 ( 股 ) 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) 深南电路 3, , 光弘科技 3,764 54, 中欣氟材 1,085 38, 振静股份 1,955 37, 科创信息 , 报告期末按债券品种分类的债券投资组合注 : 无 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细注 : 无 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细注 : 无 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细注 : 无 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细注 : 无 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细注 : 无 本基金投资股指期货的投资政策本基金投资股指期货将根据风险管理的原则, 以套期保值为目的, 主要选择流动性好 交易活跃的股指期货合约 本基金力争利用股指期货的杠杆作用, 降低申购赎回时现金资产对投资组合的影响及投资组合仓位调整的交易成本, 达到稳定投资组合资产净值的目的 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 本期国债期货投资政策注 : 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资 第 9 页共 13 页

10 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细注 : 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资 本期国债期货投资评价注 : 本基金基金合同的投资范围尚未包含国债期货投资 5.11 投资组合报告附注 本组合投资的前十名证券之一四川沱牌舍得酒业股份有限公司 ( 以下简称 沱牌舍得 ) 于 2017 年 7 月 21 日披露了 关于最近五年被证券监管部门和交易所采取处罚或监管措施的情况及相应的整改措施的公告 ( 以下简称 公告 ) 公告 显示,2017 年 3 月 21 日, 公司收到上海证券交易所 关于四川沱牌舍得酒业股份有限公司 2016 年度报告的事后审核问询函 ( 上证公函 [2017]0302 号 )( 以下简称 年报问询函 ), 对公司年报披露情况进行问询 2017 年 3 月 31 日, 公司公告了对年报问询函的回复情况 ( 公告编号 : ) 根据年报问询函及回复内容, 上海证券交易所认为 : 根据披露, 经勾稽核算, 公司 2016 年第四季度营业收入约为 28, 万元, 但营业成本为 万元 对此, 经问询, 公司回复称,2016 年 1-3 季度将以产品结算的市场费用 11, 万元计入营业成本, 而年报将前述计入营业成本的市场费用调整计入销售费用的相关项目, 导致 2016 年第 4 季度营业成本为负数 鉴此, 公司存在季度财务数据披露不准确的问题 2017 年 4 月 26 日, 基于上述信息披露不准确的情况, 上海证券交易所对公司及副总经理 财务负责人李富全作出口头警示 公司已就口头警示中涉及的信息披露不准确的问题在 2016 年年报编制和披露过程中进行了调整, 并在年报问询函回复中进行了说明 公司在发现上述问题后, 积极采取措施及时调整, 并进一步加强财务管理, 组织内部相关人员学习培训, 提高会计科目核算和信息披露的准确性, 杜绝此类问题再次发生 对该股票的投资决策程序的说明 : 本基金管理人长期跟踪研究沱牌舍得, 认为本次行政处罚对该证券的投资价值不产生重大影响 本基金为指数基金, 为更好地跟踪标的指数和控制跟踪误差, 按照成份股权重进行配置该证券, 符合指数基金的管理规定 该证券的投资已严格执行内部投资决策流程, 符合法律法规和公司制度的规定 本基金投资的前十名证券中的其它证券本期没有发行主体被监管部门立案调查的 或在报告 编制日前一年内受到公开谴责 处罚的证券 第 10 页共 13 页

11 本基金投资的前十名股票没有超出基金合同规定的备选股票库 其他资产构成 序号 名称 金额 ( 元 ) 1 存出保证金 111, 应收证券清算款 2,579, 应收股利 - 4 应收利息 4, 应收申购款 574, 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 3,270, 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细注 : 无 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 报告期末指数投资前十名股票中存在流通受限情况的说明注 : 无 报告期末积极投资前五名股票中存在流通受限情况的说明流通受限部分的占基金资产序号股票代码股票名称流通受限情况说明公允价值 ( 元 ) 净值比例 (%) 科创信息 34, 重大事项 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入的原因, 投资组合报告中数字分项之和与合计项之间可能存在尾差 6 开放式基金份额变动 单位 : 份 项目 鹏华酒分级 鹏华酒 A 鹏华酒 B 报告期期初基金份额总额 245,376, ,337, ,337, 报告期期间基金总申购份额 271,529, 减 : 报告期期间基金总赎回份额 329,510, 报告期期间基金拆分变动份额 15,843, ,725, ,725, 第 11 页共 13 页

12 ( 份额减少以 "-" 填列 ) 报告期期末基金份额总额 203,239, ,612, ,612, 注 : 拆分变动份额为本基金三级份额之间的配对转换份额 7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 注 : 截止本报告期末, 本基金管理人未持有本基金份额 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 注 : 本基金管理人本报告期未申购 赎回或者买卖本基金基金份额 8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 投资者类别 序号 持有基金份额比例达到或者超过 20% 的时间区间 报告期内持有基金份额变化情况 期初份额 申购份额 赎回份额 报告期末持有基金情况 持有份额 份额占比 机构 ~ ,833, ,833, % 个人 产品特有风险 基金份额持有人持有的基金份额所占比例过于集中时, 可能会因某单一基金份额持有人大额赎回而引起基金净值剧烈波动, 甚至可能引发基金流动性风险, 基金管理人可能无法及时变现基金资产以应对基金份额持有人的赎回申请, 基金份额持有人可能无法及时赎回持有的全部基金份额 注 :1 申购份额包含基金申购份额 基金转换入份额 场内买入份额 指数分级基金合并份额和红利 再投 ; 2 赎回份额包含基金赎回份额 基金转换出份额 场内卖出份额和指数分级基金拆分份额 8.2 影响投资者决策的其他重要信息 无 第 12 页共 13 页

13 9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 ( 一 ) 鹏华中证酒指数分级证券投资基金基金合同 ; ( 二 ) 鹏华中证酒指数分级证券投资基金托管协议 ; ( 三 ) 鹏华中证酒指数分级证券投资基金 2017 年第 4 季度报告 ( 原文 ) 9.2 存放地点 深圳市福田区福华三路 168 号深圳国际商会中心 43 层鹏华基金管理有限公司 北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼中国建设银行股份有限公司 9.3 查阅方式投资者可在基金管理人营业时间内免费查阅, 也可按工本费购买复印件, 或通过本基金管理人网站 ( 查阅 投资者对本报告书如有疑问, 可咨询本基金管理人鹏华基金管理有限公司, 本公司已开通客户服务系统, 咨询电话 : 鹏华基金管理有限公司 2018 年 1 月 22 日 第 13 页共 13 页