股份有限公司

公 司 代 码 :600885 公 司 简 称 : 宏 发 股 份 宏 发 科 技 股 份 有 限 公 司 2015 年 年 度 报 告 摘 要 一 重 要 提 示 1.1 为 全 面 了 解 本 公 司 的 经 营 成 果 财 务 状 况 及 未 来 发 展 规 划, 投 资 者 应 当 到 上 海 证 券 交 易 所 网 站 等 中 国 证 监 会 指 定 网 站 上 仔 细 阅 读 年 度 报 告 全 文 1.2 本 公 司 董 事 会 监 事 会 及 董 事 监 事 高 级 管 理 人 员 保 证 年 度 报 告 内 容 的 真 实 准 确 完 整, 不 存 在 虚 假 记 载 误 导 性 陈 述 或 重 大 遗 漏, 并 承 担 个 别 和 连 带 的 法 律 责 任 1.3 公 司 全 体 董 事 出 席 董 事 会 会 议 1.4 大 华 会 计 师 事 务 所 ( 特 殊 普 通 合 伙 ) 为 本 公 司 出 具 了 标 准 无 保 留 意 见 的 审 计 报 告 1.5 公 司 简 介 公 司 股 票 简 况 股 票 种 类 股 票 上 市 交 易 所 股 票 简 称 股 票 代 码 变 更 前 股 票 简 称 A 股 上 海 证 券 交 易 所 宏 发 股 份 600885 ST 宏 发 联 系 人 和 联 系 方 式 董 事 会 秘 书 证 券 事 务 代 表 姓 名 林 旦 旦 章 晓 琴 电 话 0592-6106688 0592-6196768 传 真 0592-6106678 0592-6106678 电 子 信 箱 zqb@hongfa.com zqb@hongfa.com

1.6 1 经 大 华 会 计 师 事 务 所 有 限 公 司 对 公 司 二 〇 一 五 年 度 财 务 报 告 进 行 审 计, 确 认 公 司 二 〇 一 五 年 度 实 现 营 业 收 入 4,247,837,787.48 元, 净 利 润 660,206,799.57 元, 扣 除 少 数 股 东 权 益 后 归 属 于 母 公 司 净 利 472,302,442.71 元, 其 中 扣 除 非 经 营 性 收 益 后 归 属 母 公 司 净 利 润 447,097,517.71 元 母 公 司 实 现 净 利 润 159,780,402.09 元 2 根 据 公 司 法 和 公 司 章 程 规 定, 分 别 按 可 供 分 配 利 润 的 10% 提 取 法 定 盈 余 公 积 金 和 任 意 盈 余 公 积 金, 两 项 共 提 取 金 额 31,956,080.42 元 3 根 据 公 司 法 和 公 司 章 程 相 关 规 定, 公 司 提 出 如 下 利 润 分 配 预 案 : 以 公 司 2015 年 12 月 31 日 的 总 股 本 531,972,537.00 股 为 基 数, 向 全 体 股 东 每 10 股 派 发 现 金 红 利 2 元 ( 含 税 ), 共 计 派 发 现 金 红 利 106,394,507.40 元, 剩 余 未 分 配 利 润 结 转 留 存 公 司 本 年 度 不 进 行 资 本 公 积 金 转 增 及 送 股 二 报 告 期 主 要 业 务 或 产 品 简 介 ( 一 ) 公 司 控 股 子 公 司 厦 门 宏 发 电 声 股 份 有 限 公 司 所 从 事 的 主 要 业 务 为 研 制 生 产 和 销 售 继 电 器 低 压 电 器 接 触 器 自 动 化 设 备 及 相 关 的 电 子 元 器 件 和 组 件 机 电 产 品 机 械 设 备 产 品 包 括 继 电 器 低 压 电 器 高 低 压 成 套 设 备 精 密 零 件 传 感 器 自 动 化 设 备 等 多 个 类 别 其 中, 继 电 器 产 品 作 为 宏 发 电 声 的 主 营 业 务, 共 有 160 多 个 系 列 40,000 多 种 常 用 规 格, 年 生 产 能 力 超 过 10 亿 只, 且 能 够 根 据 客 户 要 求 定 制 数 千 余 种 特 规 产 品 及 承 接 OEM 生 产 产 品 广 泛 应 用 于 工 业 能 源 交 通 信 息 生 活 电 器 医 疗 国 防 等 行 业, 产 品 出 口 到 100 多 个 国 家 和 地 区, 在 多 个 国 家 和 地 区 建 立 本 地 化 服 务 网 络, 具 备 了 全 球 化 的 市 场 运 作 和 技 术 服 务 能 力 报 告 期 内 公 司 在 统 一 规 划, 强 化 集 中, 纵 横 结 合, 分 块 实 施 16 字 管 理 方 针 和 翻 越 门 槛, 扩 大 门 类, 提 升 效 率 三 大 发 展 思 路 指 引 下, 专 注 继 电 器 全 产 业 链 发 展, 发 挥 专 业 化 经 营 的 资 源 积 聚 优 势, 加 大 国 际 化 发 展 战 略 步 伐 公 司 积 极 推 进 体 制 机 制 改 革 和 管 理 创 新, 通 过 实 施 打 造 总 部 经 济 推 行 事 业 部 制 和 启 动 SAP MES 项 目 等 举 措, 向 纵 深 推 进 一 体 化 管 理 水 平 ; 另 外, 公 司 还 大 力 调 整 产 品 结 构, 加 快 自 动 化 进 程, 在 攻 克 免 校 正 等 核 心 技 术 上 取 得 重 大 突 破, 报 告 期 内 人 均 销 售 回 款 率 比 上 年 同 期 增 长 17.21%, 综 合 竞 争 力 不 断 加 强, 经 营 业 绩 稳 步 提 高, 提 前 圆 满 实 现 了 十 二 五 目 标 任 务 ( 二 ) 报 告 期 内 公 司 所 属 行 业 的 发 展 阶 段 周 期 性 特 点 以 及 公 司 所 处 的 行 业 地 位 等 报 告 期 内, 宏 发 电 声 首 次 进 入 中 国 电 子 元 件 百 强 的 十 强, 列 第 8 位, 继 续 位 居 继 电 器 企 业 首 位 公 司 营 业 规 模 居 世 界 继 电 器 行 业 前 三 位, 产 量 跃 居 世 界 第 一

三 会 计 数 据 和 财 务 指 标 摘 要 2015 年 2014 年 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 本 年 比 上 年 2013 年 增 减 总 资 产 5,395,619,386.81 4,742,608,926.92 13.77 4,375,890,755.46 营 业 收 入 4,247,837,787.48 4,062,830,064.08 4.55 3,425,226,338.40 归 属 于 上 市 公 472,302,442.71 429,869,391.80 9.87 328,184,589.90 司 股 东 的 净 利 润 归 属 于 上 市 公 447,097,517.71 399,423,007.24 11.94 285,504,258.07 司 股 东 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 的 净 利 润 归 属 于 上 市 公 2,917,130,275.66 2,601,740,322.80 12.12 2,170,307,032.94 司 股 东 的 净 资 产 经 营 活 动 产 生 758,177,091.16 351,693,511.71 115.58 460,692,530.18 的 现 金 流 量 净 额 期 末 总 股 本 531,972,537.00 531,972,537.00 531,972,537.00 基 本 每 股 收 益 0.89 0.81 9.87 0.69 ( 元 / 股 ) 稀 释 每 股 收 益 0.89 0.81 9.87 0.69 ( 元 / 股 ) 加 权 平 均 净 资 产 收 益 率 16.64 18.02 减 少 1.38 个 百 分 点 25.60 四 2015 年 分 季 度 的 主 要 财 务 指 标 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币

第 一 季 度 第 二 季 度 第 三 季 度 第 四 季 度 (1-3 月 份 ) (4-6 月 份 ) (7-9 月 份 ) (10-12 月 份 ) 营 业 收 入 1,023,056,374.27 1,115,341,789.36 1,072,756,095.66 1,036,683,528.19 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 114,460,233.89 158,729,911.04 128,205,945.87 70,906,351.91 净 利 润 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 扣 除 非 经 常 105,521,887.56 151,441,437.60 123,752,163.51 66,382,029.04 性 损 益 后 的 净 利 润 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 88,290,495.49 366,978,279.21 78,139,723.09 224,768,593.37 量 净 额 五 股 本 及 股 东 情 况 5.1 普 通 股 股 东 和 表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 数 量 及 前 10 名 股 东 持 股 情 况 表 单 位 : 股 截 止 报 告 期 末 普 通 股 股 东 总 数 ( 户 ) 13,060 年 度 报 告 披 露 日 前 上 一 月 末 的 普 通 股 股 东 总 数 ( 户 ) 13,890 截 止 报 告 期 末 表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 总 数 ( 户 ) 0 年 度 报 告 披 露 日 前 上 一 月 末 表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 总 数 ( 户 ) 0 前 10 名 股 东 持 股 情 况 股 东 名 称 ( 全 称 ) 报 告 期 内 增 减 期 末 持 股 数 量 比 例 持 有 有 限 售 条 质 押 或 冻 结 情 况 股 份 数 量 状 态 股 东 性 质

件 的 股 份 数 量 新 余 有 格 投 资 有 限 公 司 0 182,581,449 34.32 0 质 押 117,478,214 境 内 非 国 有 法 人 联 发 集 团 有 限 公 司 -5,159,820 78,359,269 14.73 0 无 0 境 内 非 国 有 法 人 江 西 省 电 子 集 团 有 限 公 司 0 51,794,927 9.74 0 质 押 51,794,927 境 内 非 国 有 法 人 中 央 汇 金 资 产 管 理 有 限 责 任 公 司 9,680,700 9,680,700 1.82 0 无 0 境 内 非 国 有 法 人 全 国 社 保 基 金 四 一 三 组 合 5,994,345 8,000,000 1.5 0 无 0 境 内 非 国 有 法 人 全 国 社 保 基 金 一 零 三 组 合 5,599,412 5,999,352 1.13 0 无 0 境 内 非 国 有 法 人 卫 保 权 3,476,329 5,371,746 1.01 0 无 0 境 内 自 然

人 卫 光 磊 3,361,910 5,050,984 0.95 0 无 0 境 内 自 然 人 全 国 社 保 基 金 一 一 零 组 合 1,490,972 4,800,804 0.90 0 无 0 境 内 非 国 有 法 人 全 国 社 保 基 金 四 零 六 组 合 3,102,529 4,234,474 0.80 0 无 0 境 内 非 国 有 法 人 上 述 股 东 关 联 关 系 或 一 致 行 动 的 说 明 公 司 第 一 大 股 东 与 其 他 股 东 之 间 不 存 在 关 联 关 系 报 告 期 内 联 发 集 团 有 限 公 司 通 过 大 成 - 联 发 专 户 资 产 管 理 计 划 增 持 宏 发 股 份 917600 股, 与 联 发 集 团 有 限 公 司 属 于 一 致 行 动 人 关 系 除 此 之 外, 公 司 未 知 其 他 社 会 公 众 股 股 东 之 间 存 在 关 联 关 系 或 属 于 上 市 公 司 持 股 变 动 信 息 披 露 管 理 办 法 规 定 的 一 致 行 动 人 表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 及 持 无 股 数 量 的 说 明 5.2 公 司 与 控 股 股 东 之 间 的 产 权 及 控 制 关 系 的 方 框 图

公 司 与 实 际 控 制 人 之 间 的 产 权 及 控 制 关 系 的 方 框 图 六 管 理 层 讨 论 与 分 析 ( 一 ) 管 理 层 讨 论 与 分 析 2015 年 公 司 面 对 复 杂 严 峻 的 经 济 环 境 以 及 持 续 增 大 的 压 力 和 挑 战, 全 体 干 部 职 工 在 翻 越 门 槛, 扩 大 门 类, 提 升 效 率 新 三 大 发 展 思 路 指 引 下, 认 真 贯 彻 公 司 各 项 部 署, 奋 力 推 进 公 司 向 前 发 展 1 主 要 经 营 情 况 公 司 实 现 累 计 销 售 各 类 继 电 器 120114 万 只, 实 现 营 业 收 入 4,247,837,787.48 元, 扣 除 少 数 股 东 权 益 后 归 属 于 母 公 司 净 利 472,302,442.71 元, 其 中 扣 除 非 经 营 性 收 益 后 归 属 母 公 司 净 利 润 447,097,517.71 元 报 告 期 内 人 均 生 产 效 率 大 幅 提 升,2015 年 实 现 人 均 销 售 回 款 42.38 万 元 / 人, 较 上 年 同 期 增 长 17.21% 2 七 个 小 巨 人 战 略 成 效 显 著, 电 力 汽 车 宏 舟 逆 势 大 幅 增 长, 有 效 弥 补 通 用 继 电 器 下 滑 带 来 的 不 利 影 响 公 司 在 十 二 五 期 间 大 力 实 施 7 个 小 巨 人 战 略, 使 得 产 业 结 构 和 产 品 结 构 不 断 得 到 调 整 优 化 和 升 级, 形 成 多 元 发 展 新 格 局, 并 在 复 杂 严 峻 的 经 济 形 势 下 再 一 次 发 挥 关 键 作 用 2015 年 在 通 用 继 电 器 出 现 下 滑 的 情 况 下, 电 力 电 器 汽 车 电 子 浙 江 宏 舟 分 别 抓 住 各 自 市 场 机 遇, 实 现 大 幅 增 长 3 翻 越 门 槛 取 得 新 突 破, 产 品 质 量 水 平 客 户 满 意 度 稳 步 提 升 2015 年 公 司 翻 越 门 槛 工 作 取 得 新 突 破, 全 年 共 有 11 条 生 产 线 达 到 中 级 标 准,29 条 达 到 初 级 标 准, 合 计 占 比 达 到 18.6% 各 企 业 和 部 门 以 问 题 为 导 向, 全 年 共 组 织 推 进 36 个 重 大 专 项 改 善 项 目, 其 中 31 个 项 目 达 成 目 标, 公 司 继 电 器 产 品 客 诉 不 良 率 由 4.20PPM 下 降 至 1.39PPM, 与 国

际 一 流 同 行 的 差 距 进 一 步 缩 小 格 力 BSH 等 重 要 客 户 均 对 宏 发 产 品 实 物 质 量 的 改 善 和 提 高 给 予 积 极 评 价 4 加 大 结 构 调 整, 继 续 实 施 扩 大 门 类, 新 的 产 业 战 略 布 局 正 在 形 成 (1) 高 压 直 流 继 电 器 产 品 迎 来 高 速 发 展 报 告 期 内 公 司 抓 住 国 内 新 能 源 汽 车 市 场 高 速 发 展 的 机 遇,2015 年 高 压 直 流 继 电 器 销 售 呈 现 井 喷 增 长, 全 年 销 售 额 超 过 1 亿 元, 同 比 增 长 339.87%, 成 为 公 司 新 的 利 润 增 长 点 业 务 渠 道 越 做 越 宽, 继 北 汽 新 能 源 江 淮 汽 车 东 风 汽 车 长 沙 众 泰 康 迪 集 团 之 后, 比 亚 迪 南 昌 江 铃 陆 地 方 舟 等 新 能 源 汽 车 行 业 里 主 要 的 整 车 制 造 企 业 也 都 成 为 公 司 新 的 客 户 (2) 低 压 电 器 初 步 具 备 成 为 集 团 第 二 门 类 产 品 的 条 件 目 前 公 司 已 成 功 开 发 出 小 型 断 路 器 塑 壳 断 路 器 框 架 断 路 器 双 电 源 自 动 转 换 开 关 专 用 接 触 器 工 控 接 触 器 智 能 保 护 器 浪 涌 保 护 器 等 8 个 系 列 35 个 产 品, 为 后 续 快 速 发 展 创 造 了 良 好 条 件 公 司 继 续 加 大 对 低 压 电 器 产 品 研 发 制 造 及 业 务 渠 道 的 资 金 人 力 投 入, 逐 步 将 其 发 展 成 为 公 司 第 二 门 类 产 品 (3) 其 他 新 门 类 产 品 研 发 进 展 顺 利 真 空 灭 弧 室 实 现 破 冰 销 售,12KV 系 列 小 批 量 产, 性 价 比 全 面 超 越 国 内 竞 争 对 手, 为 2016 年 稳 步 增 长 奠 定 基 础 真 空 泵 项 目 完 成 产 品 设 计 供 应 商 开 发 及 实 验 测 试 系 统 开 发, 进 入 正 样 测 试 阶 段 此 外, 公 司 还 成 功 开 发 免 螺 丝 式 工 业 连 接 器, 并 获 得 客 户 初 步 认 可 氧 传 感 器 研 发 取 得 重 要 突 破, 完 成 首 款 芯 片 试 制, 完 成 核 心 技 术 设 备 工 艺 的 配 套, 各 项 功 能 参 数 已 经 满 足 测 试 标 准 要 求 在 扩 大 门 类 战 略 指 引 下, 各 相 关 单 位 将 继 续 积 极 开 发 新 门 类 产 品, 为 形 成 新 的 产 业 战 略 布 局 创 造 条 件 5 通 过 技 术 改 造 和 加 强 管 理 推 进, 提 高 生 产 效 率 大 幅 提 升 2015 年 公 司 共 投 入 技 改 资 金 3.41 亿 元, 主 要 用 于 生 产 线 和 模 具 生 产 单 元 的 自 动 化 改 造, 提 升 生 产 效 率 及 加 工 精 度 全 年 实 现 人 均 销 售 回 款 42.38 万 元, 同 比 增 长 17.21% 另 外, 公 司 通 过 进 一 步 完 善 绩 效 考 核 指 标 体 系, 导 入 人 均 效 率 作 为 十 分 重 要 的 考 核 指 标 ; 导 入 精 益 生 产 评 价 体 系, 完 成 星 级 工 厂 的 评 价 体 系 文 件 建 设 及 培 训, 全 面 推 进 标 准 线 示 范 线 的 建 立, 推 动 物 流 改 善, 取 得 良 好 的 经 济 效 益 6 企 业 综 合 实 力 进 一 步 提 升 (1) 国 际 化 经 营 能 力 稳 步 提 高

欧 洲 公 司 美 国 公 司 香 港 公 司 继 续 保 持 稳 健 良 好 的 发 展 态 势, 亚 太 市 场 取 得 新 的 重 大 突 破, 电 力 继 电 器 正 式 打 入 日 本 市 场, 成 为 日 本 东 光 东 芝 第 一 供 应 商 2015 年 公 司 完 成 收 购 美 国 KG 公 司 100% 股 权 (2) 企 业 规 模 继 续 扩 大 2015 年 先 后 成 立 工 业 机 器 人 信 号 电 子 精 密 机 械 等 公 司, 宏 发 队 伍 进 一 步 壮 大 同 时, 公 司 产 业 基 地 规 模 也 进 一 步 扩 大 占 地 115.3 亩 规 划 总 建 筑 面 积 134721 平 方 米 的 漳 州 长 泰 生 产 基 地 一 期 建 筑 顺 利 封 顶 宏 发 海 沧 工 业 园 一 期 项 目 西 安 宏 发 草 堂 生 产 基 地 四 川 宏 发 2 号 厂 房 及 四 川 宏 发 科 技 大 厦 等 项 目 也 都 按 计 划 顺 利 开 展 (3) 技 术 创 新 能 力 继 续 提 升 2015 年 公 司 共 组 织 开 展 21 项 工 艺 应 用 技 术 研 究, 高 效 自 动 装 配 平 台 技 术 和 高 速 高 效 线 圈 生 产 技 术 等 自 动 化 技 术 开 发 成 功, 并 在 各 生 产 单 位 推 广 应 用 2015 年 公 司 共 完 成 专 利 申 请 173 项, 其 中 发 明 专 利 申 请 60 项, 国 际 专 利 申 请 7 项, 均 比 2014 年 翻 一 番 2015 年 获 得 专 利 授 权 91 项, 其 中 发 明 专 利 14 项, 分 别 比 2014 年 增 加 16.7% 和 40% 2015 年 公 司 获 批 加 入 UL STP 标 准 组 织, 成 为 UL 标 准 制 定 参 与 者 公 司 还 参 加 了 IEC/TC94 技 术 委 员 会 会 议 和 IEC 61810-10 高 容 量 继 电 器 标 准 讨 论 会, 提 出 21 条 修 改 意 见, 被 IEC/TC94 采 纳 19 条, 代 表 国 内 行 业 跨 入 了 国 际 标 准 化 舞 台 与 国 际 一 流 企 业 同 台 制 定 标 准 (4) 管 理 水 平 进 一 步 提 高 1 探 索 事 业 部 制 管 理 模 式 公 司 在 2015 年 积 极 探 索 事 业 部 制 管 理 模 式, 先 后 设 立 了 第 一 二 三 五 六 事 业 部 和 开 关 事 业 部 新 的 管 理 架 构 将 推 动 新 型 管 理 和 发 展 责 任 体 系 的 建 立, 提 升 集 团 管 理 水 平, 促 进 宏 发 事 业 更 好 地 发 展 2 持 续 推 进 SAP ERP 项 目 和 制 造 执 行 平 台 建 设 2015 年 1 月,SAP 系 统 成 功 上 线, 标 志 着 公 司 在 企 业 运 营 和 科 学 管 理 方 面 上 了 一 个 新 台 阶 目 前,SAP 项 目 I 期 已 于 2015 年 10 月 完 成 流 程 审 计,II 期 在 电 力 电 器 公 司 上 海 宏 发 北 京 宏 发 四 川 宏 发 等 公 司 实 现 覆 盖,III 期 已 于 2016 年 1 月 完 成 宏 发 信 号 公 司 拆 分, 成 功 上 线 另 外, 零 件 生 产 MES 平 台 继 电 器 产 品 装 配 MES 平 台 等 制 造 执 行 平 台 也 在 稳 步 推 进 中 3 加 强 集 中 营 销 管 理 和 集 中 采 购 管 理 继 续 努 力 构 建 以 总 部 为 中 心 的 全 球 市 场 运 作 体 系, 设 立 全 球 客 户 经 理 制 度, 加 强 全 球 性 客 户 管 理 及 跨 区 业 务 协 调, 进 一 步 规 范 海 外 办 事 处 业 务 及 市 场 运 作, 并 完 善 全 球 销 售 网 络 和 渠 道

加 强 对 超 限 额 设 备 采 购 集 中 议 价 管 理, 并 针 对 非 生 产 主 要 通 用 物 料 开 展 集 中 采 购 管 理 工 作, 制 定 优 选 供 应 商 清 单, 全 年 共 节 约 采 购 成 本 1700 多 万 元 4 完 善 财 务 管 控 模 式, 探 索 建 立 财 务 共 享 中 心 公 司 财 务 部 制 定 了 财 务 发 展 规 划, 通 过 建 章 立 制 完 善 公 司 的 财 务 管 控 体 系 全 年 建 立 了 合 并 财 务 报 表 管 理 规 定 SAP 月 结 管 理 规 定 模 具 中 心 成 本 核 算 管 理 规 定 税 收 风 险 管 控 运 行 规 定 等 制 度, 建 立 合 并 报 表 系 统 和 产 品 毛 利 核 算 模 型, 为 优 化 公 司 财 务 管 控 模 式 和 组 建 财 务 共 享 中 心 打 下 了 基 础 5 开 展 人 才 盘 点, 统 筹 推 进 集 团 队 伍 建 设 总 部 人 力 资 源 中 心 组 织 开 展 干 部 人 才 盘 点 财 务 专 业 人 员 盘 点 和 质 量 专 业 人 员 盘 点 通 过 盘 点, 识 别 核 心 骨 干, 确 认 队 伍 现 状 与 公 司 未 来 发 展 的 主 要 差 距, 持 续 优 化 改 进 人 才 队 伍 建 设 规 划 及 发 展 策 略, 为 公 司 发 展 提 供 更 好 的 人 才 支 持 7 企 业 文 化 建 设 取 得 新 成 果 报 告 期 内 公 司 先 后 组 织 举 办 了 3 期 高 管 座 谈 会, 数 期 中 层 干 部 学 习 研 讨 培 训 班, 累 计 参 加 人 次 超 过 200 人 次 这 一 系 列 学 习 教 育 活 动 的 开 展, 使 公 司 的 精 神 理 念 和 管 理 思 想 更 加 深 入 广 大 干 部 员 工 的 心 中, 企 业 凝 聚 力 进 一 步 增 强, 为 公 司 发 展 提 供 了 强 大 的 精 神 动 力 ( 二 ) 报 告 期 内 主 要 经 营 情 况 报 告 期 内, 公 司 实 现 营 业 收 入 424,783.78 万 元, 比 去 年 同 期 增 长 了 4.55%; 实 现 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 净 利 润 47,230.24 万 元, 比 去 年 同 期 增 加 了 9.87%; 实 现 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的 扣 除 非 经 常 性 损 益 的 净 利 润 44,709.75 万 元, 比 去 年 同 期 增 长 了 11.94%; 实 现 基 本 每 股 收 益 0.89 元, 比 去 年 同 期 增 长 了 9.87% 主 营 业 务 分 析 利 润 表 及 现 金 流 量 表 相 关 科 目 变 动 分 析 表 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 科 目 本 期 数 上 年 同 期 数 变 动 比 例 营 业 收 入 4,247,837,787.48 4,062,830,064.08 4.55 营 业 成 本 2,604,099,059.45 2,592,579,904.12 0.44

销 售 费 用 204,691,521.41 196,942,687.57 3.93 管 理 费 用 623,456,518.84 535,623,472.36 16.40 财 务 费 用 -2,094,095.56 43,913,975.35-104.77 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 758,177,091.16 351,693,511.71 115.58 投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -741,609,759.09-568,581,926.93-30.43 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -175,215,974.68-261,231,837.24 32.93 研 发 支 出 206,866,529.30 177,394,629.92 16.61 1. 收 入 和 成 本 分 析 (1) 驱 动 业 务 收 入 变 化 的 因 素 分 析 本 期 金 额 424,784 万 元, 比 上 期 406,283 万 元, 增 加 18,501 万 元, 增 长 4.55%, 主 要 系 公 司 在 十 二 五 期 间 大 力 实 施 7 个 小 巨 人 战 略, 使 得 产 业 结 构 和 产 品 结 构 不 断 得 到 调 整 优 化 和 升 级, 形 成 多 元 发 展 新 格 局, 在 通 用 继 电 器 出 现 下 滑 的 情 况 下, 公 司 抓 住 国 内 新 能 源 汽 车 市 场 高 速 发 展 的 机 遇,2015 年 高 压 直 流 继 电 器 销 售 呈 现 井 喷 增 长, 全 年 销 售 额 超 过 1 亿 元, 同 比 增 长 339.87% (2) 主 要 销 售 客 户 的 情 况 报 告 期 内, 公 司 前 五 名 客 户 的 营 业 收 入 总 额 为 730,194,099.14 元, 占 公 司 年 度 营 业 收 入 的 比 例 为 17.19% 主 营 业 务 分 行 业 分 产 品 分 地 区 情 况 主 营 业 务 分 行 业 情 况 单 位 : 元 币 种 : 人 民 币 分 行 业 营 业 收 入 营 业 成 本 毛 利 率 营 业 收 入 比 上 年 增 减 营 业 成 本 比 上 年 增 减 毛 利 率 比 上 年 增 减 工 业 4,217,755,038.35 2,580,996,321.32 38.81 6.68 2.98 增 加 2.20

个 百 分 点 主 营 业 务 分 产 品 情 况 分 产 品 营 业 收 入 营 业 成 本 毛 利 率 营 业 收 入 比 上 年 增 减 营 业 成 本 比 上 年 增 减 毛 利 率 比 上 年 增 减 继 电 器 产 品 3,845,872,034.28 2,357,216,601.49 38.71 9.38 5.60 增 加 2.19 个 百 分 点 电 气 产 品 344,712,449.96 201,574,590.48 41.52-14.18-16.36 增 加 1.52 个 百 分 点 其 他 27,170,554.11 22,205,129.35 18.28-24.66-33.19 增 加 10.44 个 百 分 点 主 营 业 务 分 地 区 情 况 分 地 区 营 业 收 入 营 业 成 本 毛 利 率 营 业 收 入 比 上 年 增 减 营 业 成 本 比 上 年 增 减 毛 利 率 比 上 年 增 减 国 外 1,749,164,838.37 981,639,381.90 43.88 4.62 1.45 增 加 1.75 个 百 分 点 国 内 2,468,590,199.98 1,599,356,939.42 35.21 8.18 3.94 增 加 2.65 个 百 分 点 产 销 量 情 况 分 析 表

生 产 量 销 售 量 库 存 量 主 要 产 品 生 产 量 销 售 量 库 存 量 比 上 年 增 减 比 上 年 增 减 比 上 年 增 减 继 电 1,181,177,638 1,201,135,151 80,913,209 2.04 8.55-19.79 器 产 品 成 本 分 析 表 单 位 : 元 分 行 业 情 况 本 期 分 行 业 成 本 构 成 项 目 本 期 金 额 本 期 占 总 成 本 比 例 上 年 同 期 金 额 上 年 同 期 占 总 成 本 比 例 金 额 较 上 年 同 期 变 动 比 情 况 说 明 例 工 业 主 营 业 务 成 本 2,580,996,321.32 100.00 2,506,372,667.52 100.00 2.98 分 产 品 情 况 本 期 分 产 品 成 本 构 成 项 目 本 期 金 额 本 期 占 总 成 本 比 例 上 年 同 期 金 额 上 年 同 期 占 总 成 本 比 例 金 额 较 上 年 同 期 变 动 比 情 况 说 明 例

继 电 器 产 品 主 营 业 务 成 本 2,357,216,601.49 100.00 2,232,132,351.93 100.00 5.60 2. 费 用 本 报 告 期 内 销 售 费 用 同 比 增 幅 3.93%, 主 要 系 营 销 人 员 工 资 薪 酬 招 待 费 差 旅 费 的 增 加 ; 本 报 告 期 内 管 理 费 用 同 比 增 幅 16.40%, 主 要 系 管 理 人 员 工 资 薪 酬 技 术 开 发 费 折 旧 费 的 增 加 ; 本 报 告 期 内 财 务 费 用 同 比 降 幅 104.77%, 主 要 系 汇 兑 收 益 的 增 加 3. 研 发 投 入 研 发 投 入 情 况 表 单 位 : 元 本 期 费 用 化 研 发 投 入 206,866,529.30 研 发 投 入 合 计 206,866,529.30 研 发 投 入 总 额 占 营 业 收 入 比 例 4.87% 公 司 研 发 人 员 的 数 量 1,071 研 发 人 员 数 量 占 公 司 总 人 数 的 比 例 9.1% 情 况 说 明 公 司 为 进 一 步 提 升 产 品 竞 争 力 及 发 展 新 门 类 产 品, 报 告 期 内 继 续 加 大 研 发 投 入 力 度,2015 年 公 司 研 发 支 出 20,686.65 万 元, 较 上 年 同 比 增 长 16.61% 4. 现 金 流 科 目 本 期 数 上 年 同 期 数 变 动 比 例 说 明 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 758,177,091.16 351,693,511.71 115.58 主 要 原 因 系 报 告 期 内 公 司 销 售 商 品 提 供 劳 务 收 到 的 现 金 收 到 的 税 费 返 还 以 及 票 据 贴 现 增 长 所 致 ;

投 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 -741,609,759.09-568,581,926.93-30.43 主 要 原 因 : 收 购 子 公 司 宏 发 电 气 厦 门 金 波 美 国 KG 少 数 股 东 支 付 现 金 5,137 万 元, 收 购 美 国 KG 专 利 资 产 支 付 的 现 金 10,409 万 元 ; 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 -175,215,974.68-261,231,837.24 32.93 主 要 原 因 系 2015 年 支 付 投 资 者 分 红 15,959 万 元 额 ( 三 ) 资 产 负 债 情 况 分 析 资 产 及 负 债 状 况 单 位 : 万 元 本 期 期 末 上 期 期 末 本 期 期 末 金 项 目 名 称 本 期 期 末 数 数 占 总 资 产 的 比 例 上 期 期 末 数 数 占 总 资 产 的 比 例 额 较 上 期 期 末 变 动 比 例 情 况 说 明 以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 22.53 0.00 602.39 0.13-96.26 远 期 外 汇 合 约 公 允 价 值 变 动 较 上 期 减 少 资 产 其 他 应 收 款 5,089.27 0.94 2,850.50 0.60 78.54 支 付 工 程 劳 保 款 及 保 证 金 增 多 其 他 流 动 资 21,183.60 3.93 10,385.57 2.19 103.97 公 司 购 买 理

产 财 产 品 较 年 初 增 加 在 建 工 程 42,223.39 7.83 14,015.02 2.96 201.27 设 备 及 基 建 投 资 增 加 无 形 资 产 30,969.85 5.74 17,233.32 3.63 79.71 收 购 美 国 KG 专 利 及 土 地 资 产 增 加 其 他 非 流 动 资 产 12,819.36 2.38 6,811.33 1.44 88.21 预 付 工 程 款 及 设 备 款 增 加 应 付 票 据 12,572.96 2.33 1,300.00 0.27 867.15 自 开 票 据 规 模 增 加 应 交 税 费 6,135.11 1.14 4,567.27 0.96 34.33 应 交 未 交 企 业 所 得 税 及 其 他 附 加 税 金 增 加 递 延 收 益 3,845.25 0.71 2,142.43 0.45 79.48 资 本 性 政 府 补 助 增 加 盈 余 公 积 22,657.63 4.20 14,348.54 3.03 57.91 提 取 法 定 和 任 意 盈 余 公 积 金 未 分 配 利 润 148,698.23 27.56 125,736.25 26.51 18.26 2015 年 度 经 营 利 润 增 长 所 致 ( 四 ) 行 业 经 营 性 信 息 分 析 不 适 用

( 五 ) 投 资 状 况 分 析 1 对 外 股 权 投 资 总 体 分 析 (1) 宏 发 科 技 股 份 有 限 公 司 于 2015 年 5 月 29 日 召 开 第 七 届 董 事 会 第 二 十 一 次 会 议, 审 议 通 过 关 于 全 资 境 外 孙 公 司 宏 发 控 股 美 国 有 限 公 司 向 CLODI 公 司 收 购 专 利 和 商 标 以 及 其 持 有 KG 公 司 100% 股 权 的 议 案, 同 意 公 司 全 资 境 外 孙 公 司 宏 发 控 股 美 国 有 限 公 司 与 CLODI 公 司 于 2015 年 5 月 29 日 签 署 收 购 协 议, 同 意 宏 发 控 股 收 购 CLODI 公 司 专 利 和 商 标 以 及 其 持 有 KG 公 司 100% 的 股 权 ; (2) 本 报 告 期 内 子 公 司 宏 发 电 声 与 孙 公 司 厦 门 金 波 贵 金 属 有 限 公 司 少 数 股 东 达 成 股 权 收 购 协 议, 收 购 其 所 持 有 的 49% 的 股 权, 从 而 100% 控 股 厦 门 金 波 贵 金 属 有 限 公 司 ; (3) 本 报 告 期 内 子 公 司 宏 发 电 声 与 孙 公 司 厦 门 宏 发 电 气 有 限 公 司 少 数 股 东 达 成 股 权 收 购 协 议, 收 购 其 所 持 有 的 45% 股 权, 从 而 100% 控 股 厦 门 宏 发 电 气 有 限 公 司 ; (4) 本 报 告 期 内 子 公 司 宏 发 电 声 分 别 增 资 厦 门 金 波 贵 金 属 有 限 公 司 4,400 万 元 厦 门 宏 发 电 气 有 限 公 司 5,715 万 元 四 川 宏 发 科 技 有 限 公 司 916 万 元 厦 门 宏 发 工 业 机 器 人 有 限 公 司 1,300 万 元 厦 门 宏 发 精 密 机 械 有 限 公 司 1,000 万 元, 上 述 5 家 孙 公 司 增 资 总 额 为 13,331 万 元 (1) 重 大 的 股 权 投 资 报 告 期 内 无 重 大 股 权 投 资 (2) 重 大 的 非 股 权 投 资 报 告 期 内 重 大 的 非 股 权 投 资 情 况 详 见 2015 年 度 报 告 第 五 节 中 的 委 托 理 财 情 况 (3) 以 公 允 价 值 计 量 的 金 融 资 产 项 目 期 末 余 额 期 初 余 额 远 期 外 汇 合 约 225,277.55 6,023,860.00 合 计 225,277.55 6,023,860.00

以 公 允 价 值 计 量 且 其 变 动 计 入 当 期 损 益 的 金 融 资 产 说 明 : 截 至 2015 年 12 月 31 日, 公 司 卖 出 远 期 外 汇 合 约 尚 未 完 成 交 易 的 余 额 为 美 元 21,500,000.00 元, 欧 元 12,900,000.00 元, 期 末 远 期 外 汇 合 约 公 允 价 值 变 动 收 益 为 人 民 币 225,277.55 元 ( 六 ) 重 大 资 产 和 股 权 出 售 报 告 期 内 无 重 大 资 产 和 股 权 出 售 情 况 ( 七 ) 主 要 控 股 参 股 公 司 分 析 报 告 期 内, 公 司 主 要 经 营 业 绩 来 源 于 控 股 子 公 司 厦 门 宏 发 电 声 股 份 有 限 公 司 : (1) 企 业 名 称 : 厦 门 宏 发 电 声 股 份 有 限 公 司 (2) 住 所 : 厦 门 集 美 北 部 工 业 区 孙 坂 南 路 91-101 号 (3) 法 定 代 表 人 : 郭 满 金 (4) 注 册 资 本 : 人 民 币 872,121,960 元 (5) 成 立 日 期 :1997 年 4 月 30 日 (6) 统 一 社 会 信 用 代 码 :913502001549851219 (7) 经 营 范 围 : 研 制 生 产 和 销 售 继 电 器 低 压 电 器 接 触 器 自 动 化 设 备 及 相 关 的 电 子 元 器 件 和 组 件 并 提 供 相 应 的 技 术 开 发 技 术 咨 询 等 技 术 服 务 研 制 生 产 和 销 售 机 电 产 品 机 械 设 备 经 营 本 企 业 自 产 产 品 及 技 术 的 出 口 业 务 和 本 企 业 所 需 的 机 械 设 备 零 配 件 原 辅 材 料 的 进 口 业 务, 但 国 家 限 定 公 司 经 营 或 禁 止 进 出 口 的 商 品 及 技 术 除 外 ( 以 工 商 登 记 机 关 核 准 为 准 ) 2015 年 度 主 要 财 务 数 据 指 标 单 位 : 万 元 项 目 本 报 告 期 上 年 同 期 增 减 变 动 幅 度 营 业 总 收 入 424,783.78 406,283.01 4.55% 营 业 利 润 77,262.75 66,618.77 15.98% 净 利 润 67,193.84 60,220.25 11.58% 项 目 本 报 告 期 末 本 报 告 期 初 增 减 变 动 幅 度 总 资 产 539,495.62 473,644.92 13.90% 净 资 产 390,441.35 348,995.76 11.88%

( 八 ) 公 司 控 制 的 结 构 化 主 体 情 况 公 司 无 控 制 的 结 构 化 主 体 情 况 ( 九 ) 公 司 关 于 公 司 未 来 发 展 的 讨 论 与 分 析 1 行 业 竞 争 格 局 和 发 展 趋 势 (1) 行 业 竞 争 格 局 : 继 电 器 作 为 最 主 要 的 基 础 元 件 之 一, 是 整 机 电 路 控 制 系 统 中 必 要 的 核 心 的 电 控 基 础 元 件, 广 泛 应 用 于 家 电 工 控 汽 车 通 讯 电 力 能 源 安 防 航 空 航 天 等 领 域, 主 要 作 用 是 实 现 自 动 远 程 控 制 这 些 领 域 当 中, 家 电 汽 车 工 控 作 为 传 统 产 业, 始 终 是 继 电 器 用 量 最 大 的 领 域, 随 着 全 球 经 济 的 复 苏, 未 来 增 速 平 稳 ; 电 力 ( 特 别 是 智 能 电 网 ) 安 防 ( 特 别 是 智 能 家 居 ) 新 能 源 ( 特 别 是 光 伏 发 电 新 能 源 汽 车 等 ) 作 为 新 兴 产 业, 受 到 中 国 及 全 球 产 业 政 策 的 带 动, 未 来 发 展 势 头 强 劲 中 国 仍 然 是 继 电 器 的 主 要 生 产 基 地, 约 占 到 全 球 总 产 出 的 50%, 生 产 企 业 众 多, 但 具 有 一 定 规 模 的 生 产 企 业 较 少, 行 业 集 中 度 不 高, 市 场 竞 争 较 为 激 烈 (2) 公 司 的 行 业 地 位 及 发 展 趋 势 : 公 司 综 合 经 济 指 标 在 国 内 同 行 企 业 已 经 多 年 居 于 领 先 地 位, 报 告 期 末 公 司 继 电 器 产 品 在 全 球 市 场 占 有 率 为 11%, 排 名 第 二, 其 中 智 能 电 表 继 电 器, 家 电 继 电 器 领 域 全 球 市 场 占 有 率 第 一 公 司 将 继 续 实 施 " 七 个 小 巨 人 " 战 略, 加 大 投 入, 提 升 企 业 核 心 竞 争 力 尽 快 使 公 司 建 设 成 为 全 球 继 电 器 一 流 的 供 应 商 ( 十 ) 公 司 发 展 战 略 公 司 的 发 展 战 略 是 : 做 大 做 全 做 强 继 电 器, 带 动 相 关 产 品 和 产 业 链 共 同 发 展, 逐 步 发 展 多 元 化 经 营, 从 专 注 单 一 的 继 电 器 制 造 向 多 门 类 产 品 发 展 转 变, 从 单 一 的 销 售 产 品 向 为 客 户 提 供 整 体 解 决 方 案 转 变 将 公 司 打 造 成 世 界 一 流 的 继 电 器 制 造 商, 中 国 重 要 的 低 压 电 器 制 造 商, 进 军 国 际 市 场 和 加 大 国 内 市 场 开 拓 并 举, 塑 造 世 界 知 名 品 牌 具 体 拟 通 过 以 下 方 面 实 施 公 司 发 展 战 略 : (1) 加 速 产 品 结 构 调 整, 实 施 " 七 个 小 巨 人 " 战 略 尽 快 使 汽 车 继 电 器 电 力 继 电 器 信 号 继 电 器 密 封 继 电 器 低 压 电 器 工 控 继 电 器 及 通 用 继 电 器 等 7 个 " 小 巨 人 " 都 能 在 各 自 产 品 领 域 中 位 于 前 列

(2) 坚 持 以 技 术 进 步 推 进 企 业 前 进, 加 大 技 改 投 入, 主 要 用 于 新 产 品 研 发 专 用 自 动 生 产 线 和 模 具 设 备 改 造 等, 继 续 保 持 公 司 在 国 内 同 行 中 的 技 术 领 先 地 位 (3) 根 据 " 做 大 做 强 做 全 继 电 器, 带 动 相 关 产 品 和 产 业 链 共 同 发 展 " 的 发 展 思 路, 把 主 导 产 品 继 电 器 领 域 中 带 有 方 向 性 的 新 产 品 如 高 压 直 流 继 电 器 新 能 源 用 继 电 器 安 全 继 电 器 高 频 继 电 器 等 基 本 开 发 齐 全, 同 时 促 进 低 压 电 器 继 电 器 配 套 产 品 的 发 展 同 时 积 极 开 发 新 门 类 产 品 和 升 级 换 代 产 品, 逐 步 形 成 产 业 架 构 和 规 模 (4) 借 鉴 继 电 器 的 发 展 模 式 和 经 验, 加 快 推 进 低 压 电 器 和 其 他 门 类 产 品 发 展, 形 成 主 业 突 出 多 门 类 齐 头 并 进 的 良 性 发 展 局 面 重 点 加 快 低 压 电 器 产 业 发 展, 以 MCB( 小 型 断 路 器 ) 接 触 器 ( 专 用 和 工 控 接 触 器 ) CPS( 控 制 与 保 护 开 关 电 器 ) 智 能 配 电 用 户 端 几 大 产 品 为 主 导, 坚 持 中 高 端 市 场 定 位, 坚 持 以 质 取 胜, 坚 持 高 标 准 投 入, 力 争 使 低 压 电 器 产 业 至 2020 年 成 为 公 司 另 一 个 重 要 支 撑 产 业 (5) 基 于 现 有 的 研 发 能 力 和 技 术 平 台, 发 展 适 合 宏 发 市 场 和 技 术 定 位 的 延 伸 产 品 与 扩 展 产 品, 推 进 应 用 电 子 模 块 氧 传 感 器 和 工 业 连 接 器 等 产 品 产 业 化, 预 研 新 原 理 和 新 应 用 领 域 的 元 器 件 产 品, 如 MEMS 传 感 器 智 能 控 制 系 统 等 相 关 领 域 产 品, 为 未 来 发 展 做 好 技 术 积 累 与 产 品 储 备 (6) 加 快 制 造 与 服 务 的 协 同 发 展, 推 动 商 业 模 式 创 新 和 业 态 创 新, 从 主 要 提 高 产 品 制 造 向 提 供 产 品 和 服 务 转 变, 面 向 行 业 提 供 社 会 化 专 业 化 服 务, 拓 展 在 研 发 设 计 检 测 试 验 系 统 集 成 认 证 咨 询 运 营 调 控 技 术 承 包 等 专 业 链 前 后 端 的 增 值 服 务, 以 及 个 性 化 定 制 服 务 全 生 命 周 期 管 理 网 络 精 准 营 销 和 在 线 支 持 服 务 等 ( 十 一 ) 经 营 计 划 一 2016 年 工 作 指 导 思 想 以 推 动 三 个 转 变 为 核 心, 做 好 应 对 异 常 困 难 局 面 的 充 分 准 备, 大 力 弘 扬 和 发 展 宏 发 企 业 文 化, 深 入 贯 彻 翻 越 门 槛, 扩 大 门 类, 提 升 效 率 三 大 发 展 思 路 和 统 一 规 划, 强 化 集 中, 纵 横 结 合, 分 块 实 施 16 字 管 理 方 针, 牢 固 树 立 宏 发 一 盘 棋 思 想, 奋 力 抓 住 发 展 中 的 有 利 条 件, 稳 增 长 优 结 构 提 质 量 促 创 新 增 效 益, 团 结 一 心, 努 力 拼 搏, 确 保 目 标 实 现 二 2016 年 工 作 重 点 第 一, 牢 牢 坚 持 以 质 取 胜 的 根 本 方 针, 推 动 产 品 质 量 翻 越 门 槛 继 续 不 断 提 升 以 质 取 胜 的 信 念 和 提 升 产 品 质 量 的 体 系 和 手 段, 要 认 真 总 结 过 去 的 成 功 和 教 训 在 任 何 形 势 下 都 要 把 好 的 东 西 坚 持 下 去, 把 不 足 的 加 以 改 进, 使 之 成 为 每 个 企 业 的 自 觉 行 为

第 二, 坚 持 走 外 向 型 发 展 的 方 针 不 动 摇, 努 力 扩 大 市 场, 确 保 增 长 目 前 去 全 球 经 济 复 杂 多 变, 但 国 际 上 一 些 先 进 国 家 的 工 业 发 展 更 成 熟 更 平 稳, 货 款 也 相 对 比 较 可 靠 ; 另 外, 通 过 与 国 外 企 业 特 别 是 大 企 业 配 套, 更 有 利 于 促 进 公 司 的 产 品 技 术 水 平 和 质 量 等 主 要 竞 争 力 的 提 升 第 三, 进 一 步 做 好 产 品 结 构 调 整 在 统 一 规 划, 强 化 集 中, 纵 横 结 合, 分 块 实 施 16 字 管 理 方 针 的 指 导 下, 不 断 地 做 好 产 品 结 构 调 整 各 制 造 型 企 业, 首 先 必 须 要 打 造 有 自 己 特 色 的 主 导 产 品, 争 取 成 为 小 巨 人, 其 次, 要 在 公 司 统 一 规 划 的 框 架 下, 寻 找 适 合 发 展 的 其 他 门 类 产 品, 使 企 业 抗 风 险 能 力 得 到 提 升 第 四, 加 强 新 产 品 开 发 工 作 (1) 组 织 方 式 : 统 一 规 划 : 做 好 发 展 方 向 和 产 品 定 位, 做 好 产 品 基 础 应 用 技 术 及 共 性 技 术 研 究 强 化 集 中 : 对 难 度 大 投 资 高 的 新 门 类 产 品 集 中 到 总 部 本 部 电 力 电 器 和 汽 车 电 子 等 有 条 件 的 公 司 集 中 开 发 ; 产 品 知 识 产 权 战 略 制 定 实 施 和 监 督 集 中 到 总 部 纵 横 结 合 : 事 业 部 间 产 品 的 集 成 与 组 合 开 发 管 理 由 总 部 组 织, 事 业 部 内 产 品 的 集 成 与 组 合 开 发 管 理 由 各 事 业 部 组 织, 整 体 方 案 市 场 策 划 和 推 广 由 营 销 中 心 开 展 分 块 实 施 : 各 公 司 要 按 照 既 定 方 向 做 好 产 品 的 改 进 升 级 换 代 新 应 用 领 域 开 发 工 作 ; 也 要 按 股 份 公 司 确 定 的 方 向 做 好 新 门 类 产 品 的 开 发 和 市 场 推 广 工 作 ; 同 时 大 力 加 强 各 自 技 术 队 伍 建 设 (2) 年 度 产 品 工 作 重 心 : 继 电 器 产 品 翻 越 门 槛 45% 以 上 产 品 生 产 线 达 到 初 级 阶 段 水 平, 力 争 实 现 高 级 阶 段 水 平 的 突 破 重 点 新 产 品 商 品 化 一 是 加 快 推 进 低 压 电 器 的 开 发 和 量 产 ; 二 是 完 善 工 控 产 品 系 列, 提 升 产 品 性 能 和 效 率 ; 三 是 做 好 新 能 源 直 流 继 电 器 系 列 化 开 发 和 上 量 工 作 新 门 类 产 品 开 发 和 布 局 一 是 加 快 现 有 新 门 类 ( 工 业 连 接 器 真 空 灭 弧 室 氧 传 感 器 和 速 动 开 关 ) 产 品 开 发, 加 强 市 场 布 局 和 推 广 ; 二 是 总 部 和 有 条 件 公 司 做 好 产 品 方 向 规 划, 预 研 和 开 发 第 二, 第 三 门 类 产 品 ( 十 二 ) 可 能 面 对 的 风 险 1 人 才 流 失 风 险

高 端 继 电 器 的 技 术 含 量 较 高, 市 场 利 润 高 市 场 空 间 大, 能 否 占 领 高 端 市 场 是 继 电 器 生 产 企 业 获 得 持 续 发 展 的 关 键 高 端 继 电 器 的 研 发 需 要 专 门 的 管 理 人 员 与 核 心 技 术 人 员, 需 具 备 完 整 的 本 专 业 知 识 和 较 宽 的 其 它 专 业 的 知 识, 并 需 要 经 过 多 年 的 培 训 和 实 践 才 能 真 正 独 立 设 计 开 发 新 产 品 因 此, 专 业 人 才 在 继 电 器 行 业 中 较 为 重 要, 若 发 生 人 才 流 失, 企 业 将 面 临 相 关 损 失 宏 发 电 声 的 核 心 管 理 层 及 技 术 骨 干 通 过 有 格 投 资 持 有 公 司 股 权, 其 个 人 利 益 与 公 司 的 发 展 能 够 保 持 一 致, 通 过 此 种 管 理 层 及 骨 干 人 员 的 持 股 方 式, 能 够 保 持 宏 发 电 声 的 核 心 人 员 相 对 稳 定 2 汇 率 风 险 公 司 生 产 的 继 电 器 产 品 出 口 比 重 较 大, 主 要 出 口 区 域 是 欧 洲 美 国, 销 售 活 动 中 涉 及 欧 元 美 元 今 年 人 民 币 不 断 贬 值, 与 近 十 年 来 人 民 币 单 边 升 值 的 态 势 形 成 强 烈 的 反 差, 对 市 场 产 生 巨 大 冲 击, 这 将 给 公 司 未 来 的 经 营 带 来 汇 率 风 险 公 司 财 务 部 门 与 销 售 部 门 定 期 组 织 会 议 共 同 讨 论 分 析 公 司 主 要 用 汇 品 种 的 汇 率 走 势 用 汇 收 汇 规 模 及 安 排 与 公 司 长 期 合 作 的 主 办 银 行 也 定 期 向 公 司 提 供 各 种 汇 率 走 势 分 析 资 料 公 司 一 般 采 用 远 期 结 汇 及 视 汇 率 波 动 情 况 将 应 收 外 币 款 项 进 行 质 押 贷 款 的 方 式 锁 定 收 益, 规 避 汇 率 风 险 3 政 策 风 险 继 电 器 行 业 从 属 于 信 息 产 业 大 类, 属 于 国 家 重 点 扶 持 高 新 技 术 行 业 宏 发 电 声 被 科 技 部 认 定 为 国 家 级 高 新 技 术 企 业, 享 有 所 得 税 的 税 收 优 惠 政 策 若 未 来 相 关 认 定 标 准 变 更, 及 税 收 优 惠 取 消, 将 对 宏 发 电 声 的 盈 利 能 力 造 成 一 定 的 影 响 宏 发 电 声 部 分 继 电 器 产 品 依 靠 出 口, 国 家 的 贸 易 政 策 的 变 化 将 影 响 公 司 的 出 口 及 海 外 扩 张 行 为, 这 也 会 对 公 司 的 持 续 性 经 营 和 盈 利 能 力 产 生 一 定 影 响 七 涉 及 财 务 报 告 的 相 关 事 项 7.1 与 上 年 度 财 务 报 告 相 比, 对 财 务 报 表 合 并 范 围 发 生 变 化 的, 公 司 应 当 作 出 具 体 说 明 子 公 司 名 称 子 公 司 类 型 简 称 级 次 持 股 比 例 表 决 权 比 例 厦 门 宏 发 电 声 股 份 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宏 发 电 声 二 级 77.96 77.96 厦 门 宏 发 开 关 设 备 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宏 发 开 关 三 级 77.96 100.00 宁 波 金 海 电 子 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宁 波 金 海 三 级 58.47 75.00 厦 门 精 合 电 气 自 动 化 有 限 公 控 股 子 公 司 厦 门 精 合 三 级 77.96 100.00

子 公 司 名 称 子 公 司 类 型 简 称 级 次 持 股 比 例 表 决 权 比 例 司 宏 发 国 际 投 资 ( 香 港 ) 公 司 控 股 子 公 司 香 港 宏 发 三 级 77.96 100.00 西 安 宏 发 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 西 安 宏 发 三 级 54.57 70.00 厦 门 宏 发 电 力 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 电 力 电 器 三 级 77.96 100.00 厦 门 金 越 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 厦 门 金 越 三 级 77.96 100.00 HONGFA AMERICA,INC 控 股 子 公 司 美 国 宏 发 三 级 54.57 70.00 厦 门 宏 发 电 气 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宏 发 电 气 三 级 77.96 100.00 上 海 宏 发 电 声 有 限 公 司 控 股 子 公 司 上 海 宏 发 三 级 54.57 70.00 北 京 宏 发 电 声 有 限 公 司 参 股 子 公 司 北 京 宏 发 三 级 26.51 34.00 四 川 宏 发 继 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 四 川 销 售 三 级 58.47 75.00 四 川 宏 发 电 声 有 限 公 司 控 股 子 公 司 四 川 宏 发 三 级 77.96 100.00 HONGFAEUROPE GMBH 控 股 子 公 司 欧 洲 宏 发 三 级 42.88 55.00 厦 门 金 波 贵 金 属 制 品 有 限 公 司 厦 门 宏 发 密 封 继 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 厦 门 金 波 三 级 77.96 100.00 控 股 子 公 司 宏 发 密 封 三 级 77.96 100.00 厦 门 宏 发 汽 车 电 子 有 限 公 司 控 股 子 公 司 汽 车 电 子 三 级 77.96 100.00 GOLDENGLOBE COMMERCIAL, LLC 浙 江 宏 舟 新 能 源 科 技 有 限 公 司 控 股 子 公 司 金 球 商 贸 三 级 54.57 70.00 控 股 子 公 司 浙 江 宏 舟 三 级 40.54 52.00 四 川 宏 发 科 技 有 限 公 司 控 股 子 公 司 四 川 科 技 三 级 58.47 75.00 厦 门 宏 远 达 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宏 远 达 三 级 77.96 100.00 漳 州 宏 发 电 声 有 限 公 司 控 股 子 公 司 漳 州 宏 发 三 级 77.96 100.00 宏 发 电 声 ( 香 港 ) 有 限 公 司 控 股 子 公 司 香 港 销 售 四 级 62.37 80.00 宁 波 金 越 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宁 波 金 越 四 级 77.96 100.00 厦 门 宏 发 电 力 电 子 科 技 有 限 控 股 子 公 司 电 力 科 技 四 级 77.96 100.00

子 公 司 名 称 子 公 司 类 型 简 称 级 次 持 股 比 例 表 决 权 比 例 公 司 HONGFA ITALY SRL 控 股 子 公 司 意 大 利 宏 发 四 级 77.96 100.00 四 川 锐 腾 电 子 有 限 公 司 控 股 子 公 司 四 川 锐 腾 四 级 39.76 51.00 漳 州 金 波 贵 金 属 制 品 有 限 公 司 控 股 子 公 司 漳 州 金 波 四 级 77.96 100.00 厦 门 宏 发 信 号 电 子 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宏 发 信 号 三 级 77.96 100.00 厦 门 宏 发 工 业 机 器 人 有 限 公 司 控 股 子 公 司 工 业 机 器 人 三 级 77.96 100.00 厦 门 宏 发 精 密 机 械 有 限 公 司 控 股 子 公 司 宏 发 精 机 三 级 77.96 100.00 北 京 宏 发 电 声 科 技 有 限 公 司 参 股 子 公 司 北 京 销 售 三 级 26.51 34.00 上 海 宏 发 继 电 器 有 限 公 司 控 股 子 公 司 上 海 销 售 三 级 54.57 70.00 HONGFA HOLDINGS U.S.INC. 控 股 子 公 司 控 股 美 国 三 级 77.96 100.00 KG Technologies, Inc. 控 股 子 公 司 美 国 KG 四 级 77.96 100.00 KG Europe GmbH 控 股 子 公 司 欧 洲 KG 五 级 77.96 100.00 KG Technologies (Pty) Ltd 控 股 子 公 司 南 非 KG 五 级 77.96 100.00 名 称 厦 门 宏 发 信 号 电 子 有 限 公 司 厦 门 宏 发 工 业 机 器 人 有 限 公 司 厦 门 宏 发 精 密 机 械 有 限 公 司 北 京 宏 发 电 声 科 技 有 限 公 司 上 海 宏 发 继 电 器 有 限 公 司 HONGFA HOLDINGS U.S.INC. KG Technologies, Inc. 变 更 原 因 新 成 立 新 成 立 新 成 立 新 成 立 新 成 立 新 成 立 非 同 一 控 制 下 企 业 合 并

名 称 KG Europe GmbH KG Technologies (Pty) Ltd 变 更 原 因 非 同 一 控 制 下 企 业 合 并 非 同 一 控 制 下 企 业 合 并 董 事 长 : 郭 满 金 董 事 会 批 准 报 送 日 期 :2016 年 3 月 29 日