中国石油化工股份有限公司 China Petroleum & Chemical Corporation 二零一二年年度报告摘要 ( 截至 2012 年 12 月 31 日止 ) 二零一三年三月二十二日 中国北京 1
中国石油化工股份有限公司 二零一二年年度报告摘要 1 重要提示 1.1 中国石油化工股份有限公司 ( 中国石化 ) 董事会 监事会及董事 监事 高级管理人员保证本公告所载资料不存在任何虚假记载 误导性陈述或者重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性负个别及连带责任 本年度报告摘要摘自年度报告全文, 报告全文同时刊载于上海证券交易所网站 (www.sse.com.cn) 和中国石化网站 (www.sinopec.com.cn) 投资者欲了解详细内容, 应当仔细阅读二零一二年年度报告全文 1.2 本年度报告经中国石化第五届董事会第六次会议一致审议通过, 全体董事出席会议并进行表决, 没有董事声明对年度报告内容的真实性 准确性 完整性无法保证或存在异议 1.3 中国石化及其附属公司 ( 本公司 ) 分别按中国企业会计准则和国际财务报告准则编制的二零一二年年度财务报告已经毕马威华振会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) 和毕马威会计师事务所进行审计并出具标准无保留意见的审计报告 1.4 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况否 1.5 是否存在违反规定决策程序对外提供担保情况否 1.6 中国石化董事长傅成玉先生, 副董事长 总裁王天普先生, 财务总监兼会计机构负责人王新华先生声明并保证本年度报告中财务报告的真实 完整 2
2 中国石化基本情况 2.1 基本情况简介 股票简称中国石化 SINOPEC CORP SINOPEC CORP 中国石化 股票代码 0386 SNP SNP 600028 股票上市 证券交易所 香港联合交易所纽约股票交易所伦敦股票交易所上海证券交易所 注册地址 办公地址 中国北京市朝阳区朝阳门北大街 22 号 中国北京市朝阳区朝阳门北大街 22 号 办公地址的邮政编码 100728 公司国际互联网网址 电子信箱 www.sinopec.com.cn ir@sinopec.com.cn 2.2 联系人和联系方式 公司授权代表 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王天普 黄文生 黄文生 郑保民 联系地址 中国北京市朝阳区朝阳门北大街 22 号 电话 86-10-59960028 86-10-59960028 86-10-59960028 86-10-59960028 传真 86-10-59960386 86-10-59960386 86-10-59960386 86-10-59960386 电子信箱 ir@sinopec.com.cn / media@sinopec.com.cn 3
3 会计数据和财务指标摘要 3.1 按中国企业会计准则编制的二零一二年本公司主要财务数据 截至 12 月 31 日止年度 项目 2012 年 2011 年 本年比上年增减 2010 年 人民币百万元 人民币百万元 (%) 人民币百万元 总资产 1,247,271 1,130,053 10.4 985,389 归属于上市公司股东的净 513,374 474,399 8.2 421,127 资产 经营活动产生的现金流量 143,462 151,181 (5.1) 171,262 净额 营业收入 2,786,045 2,505,683 11.2 1,913,182 归属于上市公司股东的净 63,496 71,697 (11.4) 70,713 利润 归属于上市公司股东的扣除非经常损益的净利润 61,922 70,453 (12.1) 68,345 加权平均净资产收益率 (%) (3.13) 12.80 15.93 个百分点 17.43 基本每股收益 ( 元 / 股 ) 0.731 0.827 (11.6) 0.816 稀释每股收益 ( 元 / 股 ) 0.704 0.795 (11.4) 0.808 3.2 按国际财务报告准则编制的二零一二年本公司主要会计数据和财务指标 项目 截至 12 月 31 日止年度 2012 年 2011 年 2010 年 2009 年 2008 年 营业额 其他经营收入及其他收入 ( 人民币百万元 ) 2,786,045 2,505,683 1,913,182 1,345,052 1,495,148 经营收益 ( 人民币百万元 ) 98,662 105,530 104,974 90,669 38,551 除税前利润 ( 人民币百万元 ) 90,642 104,565 103,663 86,574 33,412 本公司股东应占利润 ( 人民币百万元 ) 63,879 73,225 71,782 63,129 31,180 每股基本净利润 ( 人民币元 ) 0.736 0.845 0.828 0.728 0.360 每股摊薄净利润 ( 人民币元 ) 0.708 0.812 0.820 0.723 0.319 已占用资本回报率 (%) 9.09 11.49 12.95 11.67 5.92 净资产收益率 (%) 12.50 15.50 17.11 16.63 9.44 每股经营活动产生的现金流量 1.640 1.737 1.965 1.909 0.997 4
净额 ( 人民币元 ) 项目 于 12 月 31 日 2012 年 2011 年 2010 年 2009 年 2008 年 非流动资产 ( 人民币百万元 ) 901,678 801,773 735,593 697,474 635,533 流动负债净额 ( 人民币百万元 ) 148,358 101,485 76,177 114,442 126,570 非流动负债 ( 人民币百万元 ) 205,284 192,944 208,380 177,526 156,263 非控股股东权益 ( 人民币百万元 ) 本公司股东应占权益 ( 人民币百万元 ) 37,122 35,016 31,432 25,991 22,324 510,914 472,328 419,604 379,515 330,376 每股净资产 ( 人民币元 ) 5.885 5.448 4.840 4.377 3.810 调整后的每股净资产 ( 人民币元 ) 5.764 5.339 4.747 4.299 3.719 3.3 国内外会计准则差异 适用 不适用 中国企业会计准则 国际财务报告准则 净利润 ( 人民币百万元 ) 66,411 66,796 5
4 股本变动及股东情况 4.1 股份变动情况表 适用 不适用 单位 : 万股 注本次变动前本次变动增减 本次变动后 项目 数量 比例发行送公积金比例其他小计数量 (%) 新股股转股 (%) 人民币普通股 6,992,207.4 80.65 - - - 11,772.4 11,772.4 7,003,979.9 80.67 境内上市的外资股 - - - - - - - - - 境外上市的外资股 1,678,048.8 19.35 - - - - - 1,678,048.8 19.33 其他 - - - - - - - - - 股份总数 8,670,256.2 100 - - - 11,772.4 11,772.4 8,682,028.7 100 注 : 由于四舍五入的原因, 分项之和可能不等于合并项 4.2 股东数量和持股情况 于 2012 年 12 月 31 日, 中国石化的股东总数为 732,218 户, 其中境内 A 股 725,663 户, 境外 H 股 6,555 户 于 2013 年 3 月 18 日, 中国石化的股东总数为 699,189 户 本公司最低公众持股量已满足香港交易所上市规则规定 本报告期末至 2013 年 2 月 28 日,230 亿元 A 股可转换公司债券 ( 简称石化转债 ) 共转股 4,006 股 前 10 名股东 前 10 名无限售条件股东持股情况如下 单位 : 万股 股东名称 股东性质 持股比例 % 持股总数 注 1 持股变化 质押或冻结的股份数量 中国石油化工集团公司国家股 75.79 6,579,712.8 3,908.3 0 注 2 香港 ( 中央结算 ) 代理人有限公司 H 股 19.21 1,667,724.4 525.5 未知 国泰君安证券股份有限公司 A 股 0.23 20,370.8 (5,304.3) 0 中国人民人寿保险股份有限公司 - 分红 - 个险分红 A 股 0.12 10,042.8 (4,269.5) 0 中国证券金融股份有限公司转融通担保证券账户 A 股 0.07 5,800.0 5,800.0 0 中国人寿保险股份有限公司 - 分红 - 个人分 A 股 0.06 5,561.3 (11,534.5) 0 6
红 -005L-FH002 沪交通银行 - 易方达 50 指数证券投资基金 A 股 0.06 5,442.9 2,408.5 0 泰康人寿保险股份有限公司 - 分红 - 个人分红 -019L-FH002 沪 A 股 0.05 4,735.8 1,685.9 0 中国工商银行 - 国投瑞银核心企业股票型证券投资基金 A 股 0.05 4,422.5 4,422.5 0 中国太平洋人寿保险股份有限公司 - 传统 - 普通保险产品 A 股 0.05 4,038.8 3,388.9 0 注 1: 与 2011 年 12 月 31 日相比 注 2: 中国石化集团通过境外全资附属公司盛骏国际投资有限公司持有 425,500,000 股 H 股, 占本公司股本总额的 0.49%, 该 等股份包含在香港 ( 中央结算 ) 代理人有限公司持有的股份总数中 上述股东关联关系或一致行动的说明 : 中国石化未知上述前十名股东之间存在关联关系或一致行动 4.3 控股股东及实际控制人情况介绍 4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况 适用 不适用 4.3.2 控股股东和实际控制人具体情况介绍 中国石化控股股东为中国石油化工集团公司 ( 中国石化集团公司 ), 成立于 1998 年 7 月, 是国家授权投资的机构和国家控股公司, 注册资本为人民币 2,316 亿元, 法定代表人傅成玉先生 中国石化集团公司于 2000 年通过重组, 将其石油化工的主要业务投入中国石化, 中国石化集团公司继续经营保留若干石化设施 小规模的炼油厂 ; 提供钻井服务 测井服务 井下作业服务 生产设备制造及维修 工程建设服务及水 电等公用工程服务及社会服务等 中国石化目前无其它持股 10% 或以上的法人股东 ( 不包括香港 ( 中央结算 ) 代理人有限公司 ) 国务院国有资产监督管理委员会是中国石化的实际控制人 4.3.3 本公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 7
国务院国有资产监督管理委员会 100% 中国石化集团公司 注 76.28% 中国石油化工股份有限公司 注 : 包括中国石化集团公司境外全资附属公司盛骏国际投资公司通过香港 ( 中央结算 ) 代理人有限公司持有的 425,500,000 股 H 股 5 董事 监事和高级管理人员 中国石化于 2012 年 5 月 11 日召开 2011 年股东周年大会, 选举傅成玉 王天普 张耀仓 章建华 王志刚 蔡希有 曹耀峰 李春光 戴厚良 刘运 陈小津 马蔚华 蒋小明 阎焱 鲍国明为中国石化第五届董事会董事, 选举徐槟 耿礼民 李新建 邹惠平 康明德为第五届监事会非由职工代表出任的监事, 而周世良 陈明政 蒋振盈及俞仁明通过职工民主选举方式当选为中国石化第五届监事会由职工代表出任的监事 当日举行的第五届董事会第一次会议选举傅成玉为中国石化第五届董事会董事长, 第五届监事会第一次会议选举徐槟为中国石化第五届监事会主席 董事会聘任王天普为总裁 ; 聘任章建华 王志刚 蔡希有 戴厚良为高级副总裁 ; 聘任王新华为财务总监 ; 聘任张克华 张海潮 焦方正 雷典武 凌逸群为副总裁 ; 聘任黄文生为董事会秘书 6 董事会报告 6.1 报告期内整体经营情况的讨论与分析 6.1.1 经营业绩回顾 2012 年, 世界经济增速放缓, 美国经济缓慢复苏, 欧债危机全面爆发, 新兴经济体增速大幅放缓 中 国经济上半年增速放缓, 市场需求低迷 ; 下半年中国政府加强和改善宏观调控, 加快结构调整, 宏观经济 8
逐步企稳向好, 全年国内生产总值 (GDP) 增长 7.8% 本公司加强宏观形势和市场走势的研判, 主动应对市 场变化, 努力扩大资源 拓展市场, 强化精细管理, 降本减费, 各方面工作取得了良好成效 6.1.1.1 市场环境回顾 (1) 原油市场 2012 年, 国际原油价格宽幅波动, 一季度布伦特原油现货价格攀升至 128 美元 / 桶, 二季度从高位大幅下跌到 90 美元 / 桶左右, 随后油价快速反弹, 呈高位区间震荡走势 普氏布伦特原油现货价格全年平均为 111.6 美元 / 桶, 同比增长 0.3% (2) 成品油市场 2012 年, 成品油价格仍从紧控制, 但中国政府根据国际原油价格走势比较及时地调整了成品油价格, 共调整八次, 逐步减少了价格不到位的程度, 缓解了炼油亏损的局面 因汽车保有量的增加, 境内汽油需求仍保持较快增长 ; 柴油需求受宏观经济放缓的影响, 增速下降 据统计,2012 年国内成品油表观消费量 ( 包括汽油 柴油和煤油 ) 为 2.51 亿吨, 同比增长 3.3% (3) 化工产品市场 2012 年上半年受宏观经济下滑的影响, 国际化工产品需求不旺, 同时受来自中东和北美地区的部分低成本化工产品冲击的影响, 价格大幅下滑 ; 下半年随着宏观经济逐步复苏, 化工产品市场逐步企稳向好 9
境内化工产品市场形势与国际化工产品市场走势基本一致 据本公司统计, 国内合成树脂 合成纤维 合 成橡胶三大合成材料表观消费量同比分别增长 1.9% 11.7% 和 5.3%, 国内乙烯当量表观消费量同比增长 2.7% 6.1.1.2 生产经营 (1) 勘探及开采 2012 年, 本公司通过加大在境内五个重点区域的勘探, 实现了油气增储上产, 非常规油气资源开发取 得明显成效 在勘探方面, 本公司加大勘探力度, 全年共完成二维地震 23,436 千米, 同比增长 26%; 三维 地震 11,813 平方千米, 同比增长 4%; 完成探井进尺 2,545 千米, 同比增长 17% 全年境内油气实现储采平 衡有余 原油开发方面, 加快新区储量动用, 提高老区采收率 天然气开发方面, 加快在四川盆地 鄂尔 多斯盆地以及普光气田大湾区块的产能建设步伐 在非常规油气开发方面, 以致密气开发为主的鄂尔多斯 盆地完成了 10 亿方水平井开发建产目标, 首个页岩气产能建设示范项目在涪陵正式启动 勘探及开采生产营运情况 2012 年 2011 年 2010 年 2012 年较 2011 年同比变动 (%) 油气当量产量 ( 百万桶 ) 427.95 407.91 401.42 4.9 原油产量 ( 百万桶 ) 328.28 321.73 327.85 2.0 其中 : 中国 306.60 303.37 302.18 1.1 海外 21.68 18.36 25.67 18.1 天然气产量 ( 十亿立方英尺 ) 598.01 517.07 441.39 15.7 本报告年末比于 2012 年 12 月于 2011 年 12 月于 2010 年 12 月上年度年末变 31 日 31 日 31 日动 (%) 油气探明储量 ( 百万桶油当量 ) 3,964 3,966 3,963 (0.05) 原油探明储量 ( 百万桶 ) 2,843 2,848 2,888 (0.2) 天然气探明储量 ( 十亿立方英尺 ) 6,730 6,709 6,447 0.3 注 :1 包含 SSI 公司 100% 产量和储量 ; 2 中国原油产量按 1 吨 =7.1 桶, 天然气按 1 立方米 =35.31 立方英尺换算, 海外原油产量按 1 吨 =7.27 桶换算 (2) 炼油 2012 年, 本公司紧贴市场变化, 充分发挥资源 技术和市场优势, 加强原油采购和运输优化, 适时采取结构调整 资源调配等一系列运行优化措施, 高标号汽油 航空煤油等高附加值产品比例显著提高 加快推进成品油质量升级, 在北京地区全面供应京标 Ⅴ 油品 ; 扎实推进绿色低碳发展, 提高能源利用效率和炼厂运营水平, 节能减排措施全面落实, 主要技术经济指标取得长足进步 ; 液化气统一销售开始运行, 沥 10
青 石蜡等产品销售取得较好的经济效益 全年加工原油 2.21 亿吨, 同比增长 1.8%; 生产成品油 1.33 亿 吨, 同比增长 3.9% 炼油生产情况 单位 : 百万吨 2012 年 2011 年 2010 年 2012 年较 2011 年同比变动 (%) 原油加工量 221.31 217.37 211.13 1.8 汽 柴 煤油产量 132.96 128.00 124.38 3.9 其中 : 汽油 40.55 37.10 35.87 9.3 柴油 77.39 77.17 76.09 0.3 煤油 15.01 13.73 12.42 9.3 化工轻油产量 36.33 37.38 35.00 (2.8) 轻油收率 (%) 76.75 76.08 75.79 提高 0.67 个百分点 综合商品率 (%) 95.15 95.09 94.83 提高 0.06 个百分点 注 :1. 原油加工量按 1 吨 =7.35 桶换算 ;2. 合资公司的产量按 100% 口径统计 (3) 营销及分销 2012 年, 针对供求格局快速转换的形势, 本公司及时调整经营策略, 积极应对市场变化, 依靠产品质 量和服务赢得市场 ; 统筹优化物流, 推进集中采购, 降低采购成本和物流费用 ; 优化经营结构, 扩大零售, 努力争创效益 加强质量监督, 严格外采管理, 保证成品油质量 ; 积极推广为消费者提供一站式服务和特色 商品, 非油业务快速发展 全年成品油总经销量 1.73 亿吨, 同比增长 6.7% 营销及分销营运情况 2012 年 2011 年 2010 年 2012 年较 2011 年同比变动 (%) 成品油总经销量 ( 百万吨 ) 173.15 162.32 149.23 6.7 境内成品油总经销量 ( 百万吨 ) 158.99 151.16 140.49 5.2 其中 : 零售量 ( 百万吨 ) 107.85 100.24 87.63 7.6 直销量 ( 百万吨 ) 33.25 33.22 32.40 0.1 批发量 ( 百万吨 ) 17.89 17.70 20.47 1.1 单站年均加油量 ( 吨 / 站 ) 3,498 3,330 2,960 5.0 于 2012 年 12 月 31 日 于 2011 年 12 月 31 日 于 2010 年 12 月 31 日 本报告年末比上年度年末变动 (%) 中国石化品牌加油站总数 ( 座 ) 30,836 30,121 30,116 2.4 其中 : 自营加油站数 ( 座 ) 30,823 30,106 29,601 2.4 (4) 化工 11
2012 年, 本公司根据需求变化, 强化产销研结合, 优化产品结构, 积极开发生产新产品和专用料, 增 加高附加值产品产量 ; 根据市场形势, 适时调整装置负荷和生产方案 ; 加快原料结构优化, 降低原料成本 ; 坚持低库存运作, 实施差别化营销, 实现了全产全销 全年生产乙烯 945 万吨, 同比下降 4.5%, 化工产品 经营总量为 5,435 万吨, 同比增长 7% 化工主要产品产量 单位 : 千吨 2012 年 2011 年 2010 年 2012 年较 2011 年同比变动 (%) 乙烯 9,452 9,894 9,059 (4.5) 合成树脂 13,343 13,652 12,949 (2.3) 合成橡胶 936 990 967 (5.5) 合成纤维单体及聚合物 8,950 9,380 8,864 (4.6) 合成纤维 1,339 1,388 1,393 (3.5) 注 : 合资公司的乙烯产量按 100% 口径统计 (5) 科技开发 2012 年, 本公司积极实施创新驱动发展战略, 不断加大科技攻关力度, 取得明显成效 在上游方面, 初步建立南方页岩气 东部陆相页岩油选区评价标准 在炼油方面, 持续加强清洁油品生产技术攻关, 汽油选择性加氢 柴油液相循环加氢 柴油超深度加氢脱硫等技术示范装置建成投运 在化工方面, 高熔体强度聚丙烯 稀土顺丁橡胶 碳纤维等新产品开发成功 在环保方面, 炼厂尾气综合治理技术 催化裂化烟气脱硫脱硝除尘一体化技术实现工业应用 以餐饮废油为原料成功进行了生物航煤试生产,60 万吨 / 年甲醇制低碳烯烃示范工程技术指标达到世界领先水平, 世界首套甲苯甲醇甲基化制二甲苯工业示范装置建成投运 全年申请国内外专利 3,893 件, 获得国内外专利授权 1,451 件 特大型超深高含硫气田安全高效开发技术及工业化应用 获国家科技进步特等奖, 苯和乙烯制乙苯的烷基化方法 和 一种己内酰胺加氢精制方法 获中国专利金奖 (6) 健康 安全 环境 2012 年, 本公司层层落实 HSE 责任制, 加大隐患治理力度, 加强应急能力建设 大力实施绿色低碳发展战略, 积极开发生物质能源等可再生能源, 积极发展电动汽车充电业务, 最大限度优化油气资源结构, 加大环保治理力度, 落实污染物与二氧化碳总量减排责任和措施, 优化调整产业结构, 大力推广绿色低碳新技术, 加快实施节能减排重点工程, 全面推行合同能源管理, 加快能源管理信息化建设 注重以人为本, 关爱员工, 职工健康体检等制度不断完善和落实 与去年相比, 全年万元产值综合能耗下降 2.2%; 工业取水量增加 0.37%; 外排废水 COD 量减少 3.67%; 二氧化硫排放量减少 3.75%; 工业水重复利用率保持在 95% 左右, 危险化学品和 三废 妥善处置率达到 100% 其他详细信息参见公司可持续发展进展报告 12
(7) 资本支出 2012 年本公司全年完成资本支出人民币 1,689.68 亿元, 其中 : 勘探及开采板块资本支出人民币 790.71 亿元, 主要用于胜利滩海油田 西北塔河油田 鄂尔多斯油气田 川东北天然气勘探开发工程以及山东 LNG 等项目建设, 新建原油生产能力 618.30 万吨 / 年, 新建天然气生产能力 46.63 亿立方米 / 年 ; 炼油板块资本支出人民币 321.61 亿元, 主要用于炼油改扩建工程及生产清洁能源项目, 上海石化 金陵及一批油品质量升级项目建成投产, 安庆 茂名等炼油改造项目顺利推进 ; 营销及分销板块资本支出人民币 317.23 亿元, 主要用于高速公路 中心城市和新规划区域优质加油站 加气站建设和收购工作, 进一步加快成品油管道及仓储设施建设, 完善成品油销售网络, 推进非油品业务和加油卡增值业务配套建设 ; 化工板块资本支出人民币 236.16 亿元, 重点做好武汉乙烯中交及仪征 1,4- 丁二醇 安庆丙烯腈 洛阳聚丙烯投产准备工作, 稳步推进海南芳烃 燕山丁基橡胶 广州丙烯等项目建设 ; 总部及其他资本支出人民币 23.97 亿元, 主要用于科研装置及信息化项目建设 6.1.2 管理层讨论与分析 以下讨论与分析涉及的部分财务数据摘自本公司按照国际财务报告准则编制并经审计的财务报表 讨 论中涉及的产品价格均不含增值税 6.1.2.1 合并经营业绩 2012 年, 本公司的营业额及其他经营收入为人民币 27,860 亿元, 与 2011 年相比增长 11.2% 经营收 益为人民币 987 亿元, 同比降低 6.5% 下表列示本公司合并利润表中主要收入和费用项目 截至 12 月 31 日止年度 2012 年 2011 年 变化率 (%) ( 人民币百万元 ) 营业额及其他经营收入 2,786,045 2,505,683 11.2 其中 : 营业额 2,733,618 2,463,767 11.0 其他经营收入 52,427 41,916 25.1 经营费用 (2,687,383) (2,400,153) 12.0 其中 : 采购原油 产品及经营供应品及费用 (2,301,199) (2,027,646) 13.5 销售 一般及管理费用 (61,174) (58,960) 3.8 折旧 耗减及摊销 (70,456) (63,816) 10.4 勘探费用 ( 包括干井成本 ) (15,533) (13,341) 16.4 职工费用 (51,767) (45,428) 14.0 13
截至 12 月 31 日止年度 2012 年 2011 年 变化率 (%) ( 人民币百万元 ) 所得税以外的税金 (188,483) (189,949) (0.8) 其他经营收入 /( 费用 )( 净额 ) 1,229 (1,013) - 经营收益 98,662 105,530 (6.5) 融资成本净额 (9,881) (5,285) 87.0 投资收益及应占联营公司及合营公司的损益 1,861 4,320 (56.9) 除税前利润 90,642 104,565 (13.3) 所得税费用 (23,846) (26,120) (8.7) 本年度利润 66,796 78,445 (14.8) 归属于 : 本公司股东 63,879 73,225 (12.8) 非控股股东 2,917 5,220 (44.1) (1) 营业额 其他经营收入及其他收入 2012 年, 本公司营业额为人民币 27,336 亿元, 同比增长 11.0% 主要归因于本公司积极开拓市场 扩 大产品销量, 同时成品油销售价格同比上涨 下表列示了本公司 2012 年和 2011 年的主要外销产品销售量 平均实现价格以及各自的变化率 销售量 ( 千吨 ) 平均实现价格 ( 人民币元 / 吨 人民币元 / 千立方米 ) 截至 12 月 31 日止年度 变化率 截至 12 月 31 日止年度 变化率 2012 年 2011 年 (%) 2012 年 2011 年 (%) 原油 6,221 5,581 11.5 4,579 4,621 (0.9) 天然气 ( 百万立方米 ) 14,431 12,310 17.2 1,281 1,274 0.5 汽油 53,488 47,494 12.6 8,615 8,403 2.5 柴油 99,864 97,897 2.0 7,219 7,075 2.0 煤油 18,760 16,570 13.2 6,416 6,193 3.6 基础化工原料 23,387 20,944 11.7 6,740 6,915 (2.5) 合纤单体及聚合物 6,943 6,585 5.4 8,238 9,880 (16.6) 合成树脂 10,503 10,518 (0.1) 9,181 9,841 (6.7) 合成纤维 1,458 1,496 (2.5) 10,790 13,301 (18.9) 合成橡胶 1,287 1,220 5.5 17,564 22,215 (20.9) 化肥 1,193 951 25.4 2,052 2,186 (6.1) 本公司生产的绝大部分原油及少量天然气用于本公司炼油 化工业务, 其余外销给予其他客户 2012 年, 外销原油 天然气及其他上游产品营业额为人民币 537 亿元, 同比增长 13.1%, 主要归因于原油 天然 气及其他上游产品销量同比上升 2012 年, 本公司炼油事业部和营销及分销事业部对外销售石油产品 ( 主要包括成品油及其他精炼石油 产品 ) 实现的对外销售收入为人民币 16,470 亿元, 同比增长 8.0%, 占本公司营业额及其他经营收入的 59.1%, 14
主要归因于石油产品经营量及价格同比增长 汽油 柴油及煤油的销售收入为人民币 13,020 亿元, 同比增长 9.0%, 占石油产品销售收入的 79.1%; 其他精炼石油产品销售收入人民币 3,450 亿元, 同比增长 4.3%, 占石油产品销售收入的 20.9% 本公司化工产品对外销售收入为人民币 3,562 亿元, 同比降低 3.4%, 占本公司营业额及其他经营收入的 12.8% 主要归因于受市场大环境影响, 化工产品价格同比下降 (2) 经营费用 2012 年, 本公司经营费用为人民币 26,874 亿元, 同比增长 12.0% 经营费用主要包括以下部分: 采购原油 产品及经营供应品及费用为人民币 23,012 亿元, 同比增长 13.5%, 占总经营费用的 85.6% 其中 : 采购原油费用为人民币 8,807 亿元, 同比增长 5.0% 2012 年外购原油加工量为 16,861 万吨 ( 未包括来料加工原油量 ), 同比增长 1.1%; 外购原油平均单位加工成本人民币 5,223 元 / 吨, 同比增长 3.9% 其他采购费用为人民币 14,205 亿元, 同比增长 19.5%, 主要归因于受公司贸易板块经营规模扩大 成品油价格上调以及物价同比上涨影响 销售 一般及管理费用为人民币 612 亿元, 同比增长 3.8% 主要归因于产品销售规模扩大, 劳务成本上升, 代理手续费 销货运杂费等销售费用的增长 折旧 耗减及摊销为人民币 705 亿元, 同比增长 10.4%, 主要归因于公司对固定资产持续投入折旧费用增加 勘探费用为人民币 155 亿元, 同比增长 16.4%, 主要用于公司加大对鄂尔多斯 四川盆地 准噶尔等地区以及非常规油气资源的勘探投入 职工费用为人民币 518 亿元, 同比增加 63 亿元, 增长 14.0% 剔除按有关规定调整与工资相关的附加及保险缴纳基数 以及落实职工休假疗养制度 员工住房改革与年金制度等因素后, 同比增长 5%, 主要归因于公司完善薪酬分配制度 实现员工特别是一线员工收入适度增长 所得税以外的税金为人民币 1,885 亿元, 同比下降 0.8%, 主要归因于国家于 2011 年 11 月 1 日起提高石油特别收益金起征点, 特别收益金同比降低 83 亿元 以及 2011 年 11 月 1 日起资源税从价计征全面实施, 资源税同比增加 44 亿元 其他经营费用 ( 净额 ) 同比降低 22 亿元 (3) 经营收益经营收益为人民币 987 亿元, 同比下降 6.5% (4) 融资成本净额 15
融资成本净额为人民币 99 亿元, 同比增长 87.0%, 其中 : 本公司利息支出为人民币 112 亿元, 同比增加 20 亿元 ; 汇兑净收益同比降低 10 亿元 ; 公司已发行的可转换债券期末公允价值变动损失同比增加 13 亿元 (5) 除税前利润除税前利润为人民币 906 亿元, 同比下降 13.3% (6) 所得税所得税为人民币 238 亿元, 同比减少 23 亿元 (7) 非控股股东应占利润非控股股东应占利润为人民币 29 亿元, 同比减少 23 亿元 (8) 本公司股东应占利润股东应占利润为人民币 639 亿元, 同比降低 12.8% 6.1.2.2 资产 负债 权益及现金流量 本公司的主要资金来源是经营活动 短期及长期借贷, 而资金主要用途为经营支出 资本开支及偿还 短期和长期借款 (1) 资产 负债及权益情况 单位 : 人民币百万元 于 2012 年于 2011 年 12 月 31 日 12 月 31 日 变化金额 总资产 1,266,693 1,144,528 122,165 流动资产 365,015 342,755 22,260 非流动资产 901,678 801,773 99,905 总负债 718,657 637,184 81,473 流动负债 513,373 444,240 69,133 非流动负债 205,284 192,944 12,340 本公司股东应占权益 510,914 472,328 38,586 股本 86,820 86,702 118 储备 424,094 385,626 38,468 非控股股东权益 37,122 35,016 2,106 权益合计 548,036 507,344 40,692 截止 2012 年 12 月 31 日, 本公司总资产人民币 12,667 亿元, 比上年末增加人民币 1,222 亿元 其中 : 流动资产人民币 3,650 亿元, 比上年末增加 223 亿元, 主要归因于原油及其他原材料价格的上涨, 使 存货增加 148 亿元 ; 经营规模扩大和产品价格上涨使应收账款净额增加 227 亿元 16
非流动资产人民币 9,017 亿元, 比上年末增加 999 亿元, 主要归因于按计划实施各项投资, 其中物业 厂房及设备净额增加 230 亿元, 在建工程净增加 577 亿元, 在联营及合营公司权益增加 45 亿元 总负债人民币 7,187 亿元, 比上年末增加 815 亿元 其中 : 流动负债人民币 5,134 亿元, 比上年末增加 691 亿元, 主要归因于一是原油等原材料价格上涨以及经营规模扩大, 应付账款增加了 386 亿元 ; 二是为了降低融资成本, 借入低成本美元短期贷款, 中国石化集团公司及其附属公司贷款增加 308 亿元 非流动负债人民币 2,053 亿元, 比上年末增加 123 亿元, 主要归因于一是长期债务增加 77 亿元, 二是预提油气资产未来的拆除费用, 预计负债增加 32 亿元 本公司股东应占权益人民币 5,109 亿元, 比上年末增加 386 亿元, 主要为储备增加 (2) 现金流量情况下表列示了本公司 2012 年及 2011 年合并现金流量表主要项目 单位 : 人民币百万元现金流量主要项目截至 12 月 31 日止年度 2012 年 2011 年经营活动产生的现金流量净额 142,380 150,622 投资活动产生的现金流量净额 (162,197) (140,449) 融资活动产生的现金流量净额 5,628 (2,516) 现金及现金等价物 10,456 24,647 2012 年本公司经营活动所得现金净额为人民币 1,424 亿元, 同比减少 82 亿元 主要归因于公司本期除税前利润同比减少 ; 2012 年本公司投资活动所用现金净额为人民币 1,622 亿元, 同比增加 217 亿元, 主要归因于公司加快发展, 按计划加大投入所致 2012 年本公司融资活动现金流入净额人民币为 56 亿元, 同比增加流入 81 亿元 一是本期发行债券及增加银行借款等人民币 418 亿元, 同比增加流入 162 亿元 ; 二是本期对外分红和利息等支出人民币 362 亿元, 同比增加流出 81 亿元 (3) 或有负债参见本报告 重要事项 关于重大担保及其履行情况的有关内容 (4) 资本性开支参见本报告 经营业务回顾 关于资本支出部分描述 (5) 研究及开发费用和环保支出研究及开发费用是指在发生的期间确认为支出的费用 2012 年本公司的研究开发支出为人民币 58.4 亿元 17
环保支出是指本公司支付的标准的污杂物清理费用, 不包括排污装置的资本化费用 2012 年本公司的 环保支出为人民币 48.1 亿元 (6) 按中国企业会计准则编制的财务报表分析 按中国企业会计准则, 分事业部营业收入和营业利润如下 : 截至 12 月 31 日止年度 2012 年 2011 年 人民币百万元 人民币百万元 营业收入勘探及开采事业部 257,185 241,838 炼油事业部 1,270,912 1,212,072 营销及分销事业部 1,471,882 1,347,626 化工事业部 411,964 420,490 其他 1,312,970 1,134,182 抵销分部间销售 (1,938,868) (1,850,525) 合并营业收入 2,786,045 2,505,683 营业利润 /( 亏损 ) 勘探及开采事业部 69,466 71,221 炼油事业部 (11,947) (37,608) 营销及分销事业部 41,950 45,068 化工事业部 367 25,292 其他 (2,502) (2,963) 抵销分部间销售 (1,335) 891 财务费用 投资收益及公允价值变动损失 (8,073) (935) 合并营业利润 87,926 100,966 归属于母公司股东的净利润 63,496 71,697 营业利润 :2012 年本公司实现营业利润人民币 879 亿元, 同比减少 130 亿元 主要归因于化工产品价 格同比下跌幅度较大, 化工板块业绩同比下降 净利润 :2012 年本公司归属于母公司股东的净利润人民币 635 亿元, 同比减少 82 亿元, 降低 11.4% 按中国企业会计准则编制的财务数据 : 于 2012 年 12 月 31 日 于 2011 年 12 月 31 日 变化额 人民币百万元 人民币百万元 总资产 1,247,271 1,130,053 117,218 长期负债 203,561 191,455 12,106 股东权益 550,601 509,525 41,076 总资产 :2012 年末本公司总资产为人民币 12,473 亿元, 比上年末增加人民币 1,172 亿元 主要归因于 原油及其他原材料价格的上涨, 使存货增加 148 亿元 ; 经营规模扩大和产品价格上涨使应收账款净额增加 227 亿元 ; 按计划实施各项投资, 其中物业 厂房及设备净额增加 230 亿元, 在建工程净增加 577 亿元, 在 联营及合营公司权益增加 45 亿元 18
长期负债 :2012 年末本公司的长期负债为人民币 2,036 亿元, 比上年末增加 121 亿元, 主要归因于同比 2011 年一年内到期转出金额较少, 使长期借款和应付债券增加 77 亿元, 二是预提油气资产未来的拆除费用, 预计负债增加 32 亿元 股东权益 :2012 年末本公司股东权益为人民币 5,506 亿元, 比上年末增加 411 亿元, 主要归因于本公司实现的收益 6.1.2.3 与公允价值计量相关的项目情况 公司建立健全了同金融工具会计核算 信息披露相关的决策机制 业务流程和内部控制 与公允价值计量相关的项目如下 : 单位 : 人民币百万元 项目 期初金额 本期公允价计入权益的累计本期计提值变动损益公允价值变动的减值 期末金额 金融资产 其中 :1. 衍生金融资产 54 246 - - 187 2. 可供出售金融资产 255-26 - 83 3. 现金流量套期 837 - - - 1,006 金融资产小计 1,146 246 26-1,276 金融负债 (3,569) (62) (151) - (3,684) 合计 (2,423) 184 (125) - (2,408) 6.1.2.4 持有外币金融资产 金融负债情况 持有外币金融资产 金融负债情况表如下 : 单位 : 人民币百万元 19
项目 期初金额 本期计本期公允价计入权益的累计提的减值变动损益公允价值变动值 期末金额 金融资产其中 :1. 衍生金融资产 54 246 - - 187 2. 贷款和应收款 111,391 - - - 50,022 3. 可供出售金融资产 41-26 - 70 4. 持有至到期投资 - - - - - 5. 现金流量套期 837 - - - 1,006 金融资产小计 112,323 246 26-51,285 金融负债 (151,707) (43) (151) - (201,745) 注 : 本公司持有的外币金融资产和金融负债主要为本公司的海外子公司所持有的按其本位币计量的外币金融性资产和金融负债 6.1.2.5 核心竞争力分析 油气勘探开发业务 : 截至 2012 年 12 月 31 日止, 本公司持有 194 个开采许可证, 采矿权许可证总面积 20420 平方公里 ; 持有 286 个勘探许可证, 探矿权许可证总面积 91.38 万平方公里 ; 拥有探矿权区块 289 块, 面积 92 万平方公里, 采矿权区块 194 块, 面积 2.04 万平方公里 ; 剩余油气探明储量 3,964 百万桶油当量 拥有成熟的勘探开发理论体系及其配套技术 炼油业务 : 炼油能力达到 2.4 亿吨 / 年, 排名中国第一位, 世界第二位 掌握了千万吨级炼油集成的工艺技术,IGCC 炼油集成的工艺技术开始实现了炼油 乙烯 芳烃 煤 ( 焦 沥青 ) 制氢等炼化一体化的深度联合, 代表了中国炼油工业的最先进水平, 达到了当前国际先进水平 本公司主要炼厂分布在中国沿海及沿江地区, 具有地域优势 同时, 拥有一批炼厂运行和操作的专业化人才 化工业务 : 乙烯生产能力达到 950 万吨 / 年, 排名中国第一位, 世界第四位 本公司主要化工企业位于环渤海湾 长江三角洲 泛珠江三角洲等市场中心区域, 初步构建了比较完善的化工产品营销网络, 能够快速响应市场变化, 提供优质的服务, 而且在原料资源进口 产品出口方面具备一定的便利条件, 具有贴近市场的地域优势 本公司在石油化工领域自主开发应用了多项重大生产技术, 在化工成套技术的大型化和规模化方面处于国内领先地位 同时, 拥有一批石油化工生产运行和操作的专业化人才队伍 油品销售业务 : 本公司在全国拥有完善的成品油物流体系和销售网络, 拥有自营加油站超过 3 万座, 成品油经销量居中国首位, 拥有稳定的客户群体 本公司主要的成品油销售市场位于华北 长江三角洲以及珠江三角洲等经济发达地区, 与坐落于这些地区的自有炼厂形成一体化优势 科技创新 : 本公司已经建成 8 家直属研究院和一批企业研究机构, 形成相对完善的科技体制机制 ; 建有 2 个国家重点实验室 5 个国家工程研究中心 2 个国家能源研发中心 ; 拥有中国科学院和中国工程院院 20
士 20 名, 专业研究人员约 2 万余人, 科技队伍实力比较雄厚 专业比较齐全 ; 装备了一批世界先进水平的大型科研仪器 设备 ; 初步形成油气勘探开发 石油炼制 石油化工 公用技术四大技术平台, 总体技术达到世界先进水平, 部分技术达到世界领先水平 截至 2012 年底, 累计申请国内外专利 19,856 件, 获得国内外专利授权 9,079 件 一体化优势 : 本公司是上 中 下游一体化的大型能源化工公司, 各业务板块之间可产生较强的协同效应, 能够持续提高企业资源的深度利用和综合利用效率, 具有较强的抗风险能力 6.2 主营业务分行业情况表 下表涉及的数据摘自本公司按中国企业会计准则编制的财务报表 分行业 营业成本营业收入毛利率比营业收入 ( 人营业成本 ( 人毛利率比上年同比上年同上年同期民币百万元 ) 民币百万元 ) (%) 期增减期增减 (%) 增减 (%) (%) 勘探及开采 257,185 115,178 39.7 6.3 19.5 (2.4) 炼油 1,270,912 1,113,327 1.0 4.9 2.5 2.4 营销及分销 1,471,882 1,380,666 6.0 9.2 9.8 (0.5) 化工 411,964 394,037 4.1 (2.0) 5.1 (6.3) 其他 1,312,970 1,306,560 0.5 15.8 15.7 0.1 抵销分部间销售 (1,938,868) (1,937,533) 不适用 不适用 不适用 不适用 合计 2,786,045 2,372,235 8.1 11.2 13.3 (0.8) 注 : 毛利率 =( 营业收入 - 营业成本 税金及附加 )/ 营业收入 6.3 主营业务分地区情况 适用 不适用 6.4 主要供应商 客户情况 适用 不适用 本报告期内, 本公司从前五大原油供货商合计采购金额占本公司原油采购总额的 42.3%, 其中向最大供货商采购金额约占本公司采购总额的 23.9% 对本公司前五名主要客户的销售额占本公司年度销售总额的 10%, 其中对最大客户的销售额占本公司年度销售总额的 4% 21
6.5 参股公司经营情况 ( 投资收益占净利润 10% 以上的情况 ) 适用 不适用 6.6 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明 适用 不适用 6.7 主营业务盈利能力 ( 毛利率 ) 与上年相比发生重大变化的原因说明 适用 不适用 6.8 报告期内资产和利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析 年度间数据变动幅度达 30% 以上, 或占本公司报表日资产总额 5% 或以上或利润总额 10% 以上的报表项目 具体情况及变动原因说明 : 项目 于 12 月 31 日增加 /( 减少 ) 2012 年 2011 年金额百分比变动主要原因 人民币百万元 人民币百万元 人民币百万元 本公司加强资金集中管货币资金 10,864 25,197 (14,333) (56.88) 理, 压缩资金存量应收账款 81,395 58,721 22,674 38.61 本公司经营规模扩大 在建工程 168,977 111,311 57,666 51.81 本公司生产规模扩大及资本性支出增加 无形资产 49,834 34,842 14,992 43.03 参见按照中国企业会计准则编制的财务报告附注 14 短期借款 70,228 36,985 33,243 89.88 本公司调整债务结构, 增加短期低成本美元借款所致 应交税费 21,985 39,622 (17,637) (44.51) 参见按照中国企业会计准则编制的财务报告附注 25 短期应付债券 30,000 30,000 2012 年发行人民币 300 亿元短期融资券 一年内到期的非流动负债 15,754 43,388 (27,634) (63.69) 偿还一年内到期的债券 财务费用 9,819 6,544 3,275 50.05 本公司付息债务规模增加和汇兑收益减少 资产减值损失 7,906 5,811 2,095 36.05 参见按照中国企业会计准则编制的财务报告附注 39 公允价值变动损益 206 1,423 (1,217) (85.52) 本公司发行的可转换债券衍生部分的公允价值变动 投资收益 1,540 4,186 (2,646) (63.21) 参见按照中国企业会计准则编制的财务报告附注 41 营业外收入 4,573 3,411 1,162 34.07 参见按照中国企业会计准 (%) 22
营业外支出 2,392 1,739 653 37.55 则编制的财务报告附注 42 参见按照中国企业会计准则编制的财务报告附注 43 6.9 对生产经营环境以及宏观政策 法规产生重大变化已经 正在或将要对公司的财务状况和经营成果产 生重要影响的说明 适用 不适用 6.10 公司资产或项目存在盈利预测, 且报告期仍处在盈利预测期间, 公司就资产或项目是否达到原盈利 预测及其原因作出说明 适用 不适用 6.11 募集资金使用情况 适用 不适用单位 : 人民币亿元 募集资金总额 228.8938 承诺项目武汉 80 万吨 / 年乙烯工程项目安庆分公司含硫原油加工适应性改造及油品质量升级工程项目石家庄炼化分公司油品质量升级及原油劣质化改造工程项目榆林 - 济南输气管道工程项目日照 - 仪征原油管道及配套工程项目 注 1 本报告期已使用募集资金总额 54.3238 已累计使用募集资金总额 226.0336 拟投入金额 是否变更项目 实际投入金额 产生收益金额 是否符合计划进度 是否符合预计收益 112.8938 否 112.8938 - 是 不适用 30 否 29.9973 - 否 不适用 32 否 29.1425 - 是 不适用 33 否 33 注 2 是 注 2 21 否 21 注 3 是 注 3 合计 228.8938-226.0336 - - - 未达到计划进度和预计收益的说明 安庆分公司含硫原油加工适应性改造及油品质量升级工程项目原定项目达到预定可使用状态日期为 2012 年底, 由于受到详细设计图设计进度滞后的制约, 以 及 2012 年上半年雨雪天气对现场土建工程施工的影响, 本公司将达到预定可使 用状态的日期调整为 2013 年上半年 变更原因及变更程序说明 无 23
注 1: 扣除人民币 1.1062 亿元发行费用 ( 包括承销商佣金以及其他中介机构费用 ) 注 2: 本公司的承诺效益为税后财务内部收益率 榆林 - 济南输气管道工程项目的使用期为 20 年, 项目从 2012 年上半年开始投入营运, 截止目前营运时间较短, 因此难以在目前阶段确定榆林 - 济南输气管道工程项目是否达到所承诺的整个项目营运期的预计税后财务内部收益率 本年度实现的净现金流量达到了项目概算书中本年度的预期净现金流量 注 3: 本公司的承诺效益为税后财务内部收益率 日照 - 仪征原油管道及配套工程项目的使用期为 20 年, 项目从 2011 年底开始投入营运, 截止目前营运时间较短, 因此难以在目前阶段确定日照 - 仪征原油管道及配套工程项目是否达到所承诺的整个项目营运期的预计税后财务内部收益率 本年度实现的净现金流量未达到项目概算书中本年度的预期净现金流量 6.12 非募集资金项目情况 适用 不适用 项目名称 项目资本支出金额 ( 人民币亿元 ) 项目进度 项目收益情况 勘探开发板块 779.67 进展顺利 新建原油生产能力 618.3 万吨 / 年, 新建天然气生产能力 46.63 亿方 / 年 炼油板块 273.6 进展顺利 新增炼油综合加工能力 1600 万吨 / 年 催化裂化 1120 万吨 / 年 重油加氢 570 万吨 / 年 加氢精制 1680 万吨 / 年 销售板块 272.32 进展顺利 全年发展加油 ( 气 ) 站 1233 座 化工板块 127.95 进展顺利 新增丙烯 35 万吨 / 年 纯苯 45 万吨 / 年 合成树脂 34 万吨 / 年 合成纤维 10 万吨 / 年 合成橡胶 3 万吨 / 年 合纤原料 6 万吨 / 年 合成纤维聚合物 20 万吨 / 年 公司总部及其他 20.61 进展顺利 合资项目建设 进展顺利 合计 1,474.15 6.13 董事会对会计师事务所 非标标准审计报告 的说明 适用 不适用 6.14 董事会对新年度的经营计划 资本支出安排和风险因素 1 业务展望 (1) 市场分析展望 2013 年, 预计世界经济将缓慢复苏, 但形势依然错综复杂 充满变数, 低速增长态势仍将延续 ; 中国经济趋稳向好, 但持续健康发展仍面临挑战 预计 2013 年, 油价总体水平仍可能高位波动 中国政府 24
提出实施加快调整产业结构 注重发展实体经济 积极推进城镇化 着力扩大内需以及积极完善成品油和天然气定价机制等政策措施, 将为本公司的改革发展创造有利的条件 (2) 生产经营 2013 年, 本公司将以安全稳定运行为基础, 以市场为导向, 更加突出发展的质量和效益, 以强化管理和科技创新为动力, 努力开拓市场, 优化生产经营, 充分发挥存量资产作用, 大力降本减费, 并认真做好以下几方面的工作 : 勘探及开采板块 : 勘探方面, 以油气商业发现为中心, 突出新区新领域勘探, 围绕重点油气增储区, 加大勘探力度, 力争取得突破 开发方面, 以鄂南 准西为重点加快西部上产, 以华东 东北为重点加快形成新的产量增长点, 深化老区精细开发, 推广大幅提高采收率技术, 努力实现原油产量和探明储量较快增长 推进元坝气田等一批产能建设, 完善管道 LNG 接收站 储气库等基础设施, 延伸天然气价值链, 扩大市场份额 抓好涪陵页岩气产能建设示范项目, 加强页岩油基础研究, 力争取得更大突破 全年计划生产原油 4,643 万吨 天然气 181 亿立方米 炼油板块 : 加强油价趋势分析, 优化原油采购和配置, 降低原油采购成本 ; 充分发挥新增炼油能力, 做大加工总量 ; 积极推进成品油质量升级, 为市场供应清洁油品 ; 加强产销衔接, 及时调整产品结构和生产负荷, 增产适销对路和高附加值产品 ; 发挥专业化经营优势, 优化液化气 沥青 石蜡等产品经营 全年计划加工原油 2.38 亿吨, 生产成品油 1.45 亿吨 销售板块 : 完善市场监测体系, 加强市场分析预判, 实现效益最大化 ; 在进一步做大经营总量的同时, 以零售市场为重点, 有针对性地实施特色服务, 扩大零售规模 ; 提升规范化 标准化服务, 提高客户忠诚度 ; 严控外采质量管理, 保障油品质量 ; 积极推进非油品业务, 提升易捷网影响力, 扩大经营规模, 提高经营效益 全年计划境内成品油经销量 1.65 亿吨 化工板块 : 进一步优化原料结构, 加大轻质原料投料比例, 降低原料成本 ; 坚持 以销定产 以产定供 以产促销, 多生产有市场 有效益 有竞争力的产品 ; 密切产销研结合, 推进产品结构调整, 加大新产品的研发 生产和销售力度 ; 加强市场分析, 优化营销策略, 提升客户服务 ; 强化供应链管理, 落实低库存策略, 努力全产全销 全年计划生产乙烯 983 万吨 科技开发 : 本公司将继续践行创新驱动发展战略 创新突破页岩油气等非常规油气勘探开发 煤的清洁高效利用 生物燃料与生物化工 高性能合成材料及高附加值精细化学品 绿色低碳节能环保等战略性新技术, 为加快结构调整 实现可持续发展提供科技支撑 提升和完善油气资源勘探开发 提高采收率 劣质原油和重质油加工 清洁油品生产 大型芳烃 合成材料高性能化等领域核心技术和专项技术, 全面提高科技支撑能力, 满足主营业务发展需要 持续加强前瞻性 基础性研究, 提高原始创新能力, 引领公司未来技术和产业发展 25
资本支出 :2013 年本公司将继续以提升发展质量和效益为核心, 严格投资管理程序, 安排投资项目, 精心组织工程建设 计划资本支出人民币 1,817 亿元, 其中, 油田板块资本支出人民币 891 亿元, 重点安排济阳 塔里木 准噶尔 鄂尔多斯 四川盆地等区域油气勘探, 力争探明储量快速增长, 抓好重点油气田的产能建设 ; 炼油板块资本支出人民币 338 亿元, 重点做好油品质量升级项目, 有序推进安庆 茂名等炼油改造项目, 以及九江炼油改造工程和广东炼化一体化项目的建设 ; 营销及分销板块资本支出人民币 270 亿元, 重点安排加油 ( 气 ) 站建设及改造, 大力推进成品油管网建设, 优化储运设施 ; 化工板块资本支出人民币 259 亿元, 重点做好武汉乙烯 海南芳烃等项目投产工作, 积极推进福建乙烯改造 茂名聚丙烯等项目建设 ; 总部及其他资本支出人民币 59 亿元, 主要用于科研装置及信息化项目建设 在新的一年里, 中国石化将不断提升公司的综合实力 国际竞争力和可持续发展能力, 力争生产经营再创佳绩 2 风险因素中国石化在生产经营过程中, 将会积极采取各种措施, 努力规避各类经营风险, 但在实际生产经营过程中并不可能完全排除下述各类风险和不确定因素的发生 宏观经济形势变化风险本公司的经营业绩与中国及世界经济形势密切相关 尽管世界各国采取各种宏观经济政策来消除世界经济增速放缓以及欧债危机等因素所造成的负面影响, 但全球经济复苏的时间依然存在不确定性 本公司的经营还可能受到其他各种因素的不利影响, 例如部分国家贸易保护对出口影响 区域性贸易协议可能带来的进口冲击等 行业周期变化的风险本公司大部分营业收入来自于销售成品油和石油石化产品, 部分业务及相关产品具有周期性的特点, 对宏观经济环境 地区及全球经济的周期性变化 生产能力及产量变化 消费者的需求 原料的价格及供应情况 替代产品的价格及供应情况等比较敏感 尽管本公司是一家上 中 下游业务综合一体化公司, 但是也只能在一定限度上抵消行业周期性带来的不利影响 宏观政策及政府监管风险虽然中国政府正逐步放宽石油及石化行业的准入监管, 但仍继续对国内石油及石化行业实施一定程度的准入控制, 其中包括 : 颁发原油及天然气开采生产许可证 ; 颁发原油及成品油经营许可证 ; 确定汽油 柴油等成品油的最高零售价格 ; 征收特别收益金 ; 制定进出口配额及程序 ; 制定安全 环保及质量标准等 ; 制定节能减排政策 ; 同时, 宏观政策和产业政策可能发生新变化, 包括 : 成品油价格机制进一步完善, 天然气价格形成机制改革和完善, 资源税改革和环境税改革等, 都对生产经营运行产生影响 这些都可能会对本公司生产经营和效益带来较大的影响 环保法规要求的变更导致的风险本公司的生产经营活动产生废水 废气和废渣 本公司已经建造配套的废物处理系统, 以防止和减少污染 相关政府机构可能颁布和实施更加严格的有关环保的法律及法规, 采取更加严格的环保标准 在上述情况下, 本公司可能会在环保事宜上增加相应支出 26
获取新增油气资源存在不确定性导致的风险本公司未来的持续发展在一定程度上取决于能否持续发现或收购石油和天然气资源 本公司在获取石油与天然气资源时需承担与勘探和开发有关的风险, 和 ( 或 ) 与购买油气资源有关的风险, 需要投入大量资金, 并且存在不确定性 如果不能通过勘探开发或购买增加公司拥有的油 气资源储量, 本公司的油 气资源储量和产量可能会下降, 从而有可能对本公司的财务状况和经营业绩产生不利影响 原油外购风险目前本公司所需的原油有很大一部分需要外购 近年来受原油供需矛盾 地缘政冶 全球经济增长等多种因素影响, 原油价格波动较大, 此外, 一些极端重大突发事件也可能造成在局部地区原油供应的短期中断 虽然本公司采取了灵活的应对措施, 但仍不可能完全规避国际原油价格大幅波动以及局部原油供应突然短期中断所产生的风险 生产运营风险和自然灾害风险石油石化生产是一个易燃 易爆 易污染环境且容易遭受自然灾害威胁的高风险行业 这些突发事件有可能会对社会造成重大影响 对本公司带来重大经济损失 对人身安全造成重大伤害 本公司一直非常注重安全生产, 已经实施了严格的 HSE 管理体系, 尽最大努力避免各类事故的发生, 并且本公司主要资产和存货已购买保险, 但仍不能完全避免此类突发事件给本公司所带来的经济损失和不利影响 投资风险石油石化行业属于资金密集型行业 虽然本公司采取了谨慎的投资策略, 对每个投资项目都进行严格的可行性研究, 但在项目的实施过程中, 市场环境 设备及材料价格 施工周期等因素有可能发生较大的变化, 使项目有可能达不到原先预期的收益, 存在一定的投资风险 汇率风险目前人民币汇率实行的是以市场供求为基础 参考一篮子货币进行调节 有管理的浮动汇率制度 由于本公司大部分原油采购采用外币, 并且以美元价格为计算标准, 所以人民币兑换美元及其他货币的价格变动会影响公司的原油采购成本 6.15 董事会本次利润分配预案 董事会建议以分红派息股权登记日 ( 公司将另行公告 ) 公司的总股数为基准, 派发 2012 年全年现金股息人民币 0.3 元 / 股 ( 含税 ), 扣除中期已派发的股息人民币 0.1 元 / 股 ( 含税 ), 末期股息现金人民币 0.2 元 / 股 ( 含税 ), 并按每 10 股送 2 股的比例向全体股东送红股 ; 同时用资本公积金以分红派息股权登记日公司的总股数为基准, 向全体股东每 10 股转增 1 股 公司 2012 年度利润分配方案须经公司 2012 年年度股东大会 ( 股东年会 ) 审议通过 7 重要事项 27
7.1 收购资产 适用 不适用 7.2 出售资产 适用 不适用 7.3 重大担保 适用 不适用 公司对外担保情况 ( 不包括对控股子公司的担保 ) 担保方 中国石化 中国石化销售有限公司 中国石化扬子石油化工有限公司 SSI 与上市公司的关系 上市公司本身 全资子公司 全资子公司 控股子公司 担保对象名称 岳阳中石化壳牌煤气化有限公司 厦门博坦仓储有限公司 扬子石化碧辟乙酰有限责任公司 New Bright Internation al Development Limited/Son angol E.P. 注 2 报告期内担保发生额合计 担保金额 245 75 329 5,496 发生日期 ( 协议签署日 ) 2003 年 12 月 10 日 担保期 2003 年 12 月 10 日 -2017 年 12 月 10 日 2012 年 7 月 26 日 -2013 年 7 月 26 日 担保类型 连带责任保证 连带责任保证 连带责任保证 连带责任保证 是否履行完毕 担保是否逾期 单位 : 人民币百万元 担保逾期金额 是否存在反担保 是否为关联方担保 ( 是或注 1 否 ) 否否无否否 否否无否否 否否无否否 否否无是否 报告期末担保余额合计注 2 (A) 3,672 报告期内对控股子公司担保发生额合计 公司对控股子公司的担保情况 0 无 28
报告期末对控股子公司担保余额合计 (B) 公司担保总额情况 ( 包括对控股子公司的担保 ) 担保总额 (A+B) 无 3,672 担保总额占公司净资产的比例 0.72% 为股东 实际控制人及其关联方提供担保的金无额 (C) 直接或间接为资产负债率超过 70% 的被担保对 2,116 象提供的债务担保金额 (D) 担保总额超过净资产 50% 部分的金额 (E) 无上述三项担保金额合计 (C+D+E) 2,116 未到期担保可能承担连带清偿责任说明担保情况说明注 1: 定义参见上海证券交易所股票上市规则 注 2: 报告期内担保发生额和报告期末担保余额包括控股子公司的对外担保, 其担保金额为该控股子公司对外担保金额乘以中国石化持有该公司的股份比例 7.4 重大关联交易 7.4.1 与日常经营相关的关联交易 本年度本公司实际发生的关联交易额共人民币 5,182.06 亿元, 买入人民币 2,040.17 亿元 ( 包括买入产品和服务人民币 1,913.19 亿元, 辅助及社区服务费用人民币 40.62 亿元, 经营租赁费用人民币 74.08 亿元, 利息支出人民币 12.28 亿元 ), 其中从中国石化集团公司买入人民币 1,334.24 亿元, 包括产品和服务 ( 采购 储运 勘探及生产服务 与生产有关的服务 ) 为人民币 1,207.36 亿元, 占本公司全年经营费用的 4.49%; 提供的辅助及社区服务为人民币 40.62 亿元, 占经营费用的 0.15%; 本公司 2012 年支付房屋租赁金额为人民币 5.07 亿元, 支付土地租金为人民币 67.42 亿元, 支付其他租金为人民币 1.59 亿元 ; 利息支出人民币 12.28 亿元 卖出人民币 3,141.89 亿元 ( 包括卖出产品及服务人民币 3,139.19 亿元, 利息收入人民币 1.16 亿元, 应收代理费人民币 1.54 亿元 ), 其中本公司对中国石化集团公司卖出人民币 841.15 亿元, 包括货品销售人民币 839.8 亿元, 占本公司经营收入的 3.01%, 利息收入人民币 0.96 亿元, 应收代理费人民币 0.39 亿元 2011 年, 本公司向附属公司湛江东兴提供委托贷款人民币 20 亿元, 该项委托贷款已于本报告期内收回 本年度, 中石化向中国石化集团公司的若干合营公司提供贷款净额人民币 23.59 亿元 上述本公司与控股股东之间的持续关联交易金额均未超过股东大会和董事会批准的持续关联交易金额的上限 29
关联交易定价原则 :(1) 凡是有国家定价或指导价的产品或项目, 按国家定价或指导价执行 ;(2) 没有国家定价或指导价的产品或项目, 执行市场价 ( 含招标价 );(3) 对于既没有国家定价和指导价, 也没有市场价的产品或项目, 以成本加不超过 6% 的合理利润而定 本年度内实际发生的关联交易的详情, 见中国石化二零一二年报全文按国际财务报告准则编制的财务报告附注 本年度内发生的其他重大关联交易事项, 请见 7.8.5 部分 采购商品 / 接受劳务情况表 单位 : 人民币百万元 本期发生额 上期发生额 关联方 关联交易金额占同类交易金额占同类交易内容金额的比例金额的比例 (%) (%) 中国石化集团 向关联方采购产品和接受劳务 132,204 4.92 147,829 6.16 其他关联方 向关联方采购产品和接受劳务 70,585 2.63 56,512 2.36 合计 202,789 7.55 204,341 8.52 出售商品 / 提供劳务情况表 单位 : 人民币百万元 本期发生额 上期发生额 关联方 关联交易占同类交易占同类交易内容金额金额的比例金额金额的比例 (%) (%) 中国石化集团 向关联方销售产品和提供劳务 84,019 3.02 83,081 3.32 其他关联方 向关联方销售产品和提供劳务 230,054 8.26 218,400 8.72 合计 314,073 11.28 301,481 12.04 其中 : 报告期内, 公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额为 84,019 百万元 7.4.2 关联债权债务往来 适用 不适用 单位 : 人民币百万元 关联方 向关联方提供资金关联方向本公司提供资金发生额余额发生额余额 中国石化集团公司 797 2,936 (270) 10,116 其他关联方 390 1,353 - - 合计 1,187 4,289 (270) 10,116 30
7.4.3 报告期内资金被占用情况暨清欠情况 适用 不适用 7.5 委托理财 适用 不适用 7.6 承诺事项履行情况 7.6.1 公司或持股 5% 以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 适用 不适用至报告期末, 中国石化集团公司的重要承诺包括 : (1) 遵守关联交易协议 ; (2) 限期解决土地和房屋权证合法性问题 ; (3) 执行 重组协议 ( 定义见发行 H 股的招股书 ); (4) 知识产权许可 ; (5) 避免同业竞争 ; (6) 放弃与中国石化的业务竞争和利益冲突 上述承诺的详细内容参见中国石化于 2001 年 6 月 22 日刊登在 中国证券报 上海证券报 和 证券时报 的发行 A 股招股意向书上 (7)2010 年 10 月 27 日中国石化发布公告披露, 鉴于中国石化集团公司的主要炼油业务已注入中国石化, 中国石化集团公司承诺在 5 年内将目前存留的少量炼油业务处置完毕, 彻底消除与中国石化在炼油业务方面的同业竞争 (8) 2012 年 3 月 15 日中国石化发布公告披露, 中国石化集团公司承诺将中国石化作为中国石化集团公司油气勘探开采 炼油 化工 成品油销售上中下游业务的最终整合的唯一平台 将在未来 5 年内将目前尚存的少量化工业务处置完毕, 消除与中国石化在化工业务方面的同业竞争 鉴于目前中国石化集团公司与中国石化在海外石油和天然气的勘探 开采业务等方面存在经营相同或相似业务的情况, 中国石化在综合考虑政治 经济等相关因素后, 拟择机收购中国石化集团公司届时拥有的海外油气资产 中国石化集团公司承诺, 在符合届时适用法律规定 合同约定和程序要求的前提下, 将该等资产转让给中国石化 报告期内, 中国石化并未发现上述股东有违反上述重要承诺的情况 31
截至本报告披露日, 中国石化不存在尚未完全履行的业绩承诺, 不存在尚未完全履行的注入资产 资 产整合承诺, 也不存在资产或项目的盈利预测 7.6.2 资产或项目存在盈利预测, 且报告期仍处在盈利预测期间, 公司就资产或项目是否达到原盈利预测及 其原因做出说明 适用 不适用 7.7 重大诉讼仲裁事项 适用 不适用 7.8 其他重大事项 7.8.1 重大项目 (1) 武汉乙烯项目该项目主要包括 80 万吨 / 年乙烯及下游配套工程, 预计 2013 年上半年投产 (2) 山东液化天然气 (LNG) 工程该工程主要包括建设 LNG 专用码头及接收站各一座, 接卸规模 300 万吨 / 年, 配套建设天然气外输管线, 预计 2014 年建成投产 (3) 元坝气田 17 亿立方米 / 年天然气试采项目该工程将建设净化厂一座及相应配套设施, 新建净化天然气生产能力 17 亿立方米 / 年, 预计 2014 年建成 (4) 广东炼化一体化项目该项目主要包括建设 1,500 万吨 / 年炼油 100 万吨 / 年乙烯及 30 万吨码头等, 预计 2016 年建成投产 7.8.2 关于拟发行不超过人民币 300 亿元 A 股可转换公司债券 2011 年 10 月 12 日中国石化 2011 年第一次临时股东大会审议通过 关于发行 A 股可转换公司债券及相 关事宜的议案 ( 可转债发行议案 ) 本次发行事宜于 2012 年 3 月 23 日获得中国证监会发审会有条 32
件通过 2012 年 10 月 11 日第五届董事会第三次会议通过决议提请股东大会将上述 可转债发行议案 的 有效期自届满之日起延长十二个月即至 2013 年 10 月 11 日 7.8.3 已发行公司债券及付息 2012 年 6 月 1 日, 中国石化在境内发行人民币 130 亿元公司债和人民币 70 亿元公司债, 债券期限分别为五年期和十年期, 年利率为 4.26% 和 4.90% 2012 年 6 月 13 日, 该期债券于上海证券交易所上市交易, 有关情况详见 2012 年 5 月 30 日刊登在中国境内 中国证券报 上海证券报 证券时报 的有关公告 7.8.4 持有其他上市公司股权和参股金融企业股权情况 (1) 公司持有其他上市公司发行的股票和证券投资情况报告期占该公会计股票初始投资金期末持股份期末帐面价所有者简称司股权报告期损益核算代码额股数量来源值权益变比例科目动中国 136,426,500 136,426,500 长期 10,943,848 00384 燃气元人民币 21,000 4.60% 出资元人民币 - 股权元人民币投资期末持有的其他证券投资 - - - - - - - (2) 持有非上市金融企业 近期拟上市公司股权, 买卖其他上市公司股份情况 所持对象序号名称北京国际 1 信托有限公司郑州市商业银行股 2 份有限公司 报告最初投资持股数占该公期末账面期损成本 ( 人量 ( 万司股权值 ( 人民益 ( 人民币万股 ) 比例币万元 ) 民币元 ) 万元 ) 报告期所有者权益变动 会计核算科目 股份来源 20,000 20,000 14.29% 20,000 3,000 - 长期股企业权投资出资 1,000 1,000 0.5% 1,000 - - 长期股债转权投资股 合计 21,000 - - 21,000 3,000 - - - 33
7.8.5 本年度发生的重大关联交易事项 无 7.8.6 公司董事会对公司内部控制出具了自我评估报告, 审计机构出具了审计意见 是 7.8.7 公司是否披露履行社会责任报告 是 8 监事会报告 本报告期内, 监事会组织部分监事对管道储运分公司进行了巡视检查, 进一步了解指导了企业生产经营情况 ; 同时积极组织全部监事参加中国证监会组织的专业培训, 进一步提升了监事的监管履职能力 监事会通过对公司重大决策事项的过程监督及运营情况监督认为 : 中国石化 2012 年面对国内外复杂多变的市场环境, 及早谋划 积极应对, 注重公司治理 深化改革 挖潜增效, 积极扩大资源 开拓市场 优化运行, 实现了生产经营的稳定增长, 取得了较好经营业绩, 监事会对本报告期内的监督事项无异议 一是公司董事会认真履行 中华人民共和国公司法 和 公司章程 所赋予的权利和义务, 对生产经营和改革发展等重大事项依法依规科学决策 ; 总裁班子认真落实董事会决议, 强化精细管理, 努力降本增效, 突出科技创新, 注重风险防控 安全环保和节能减排, 各项工作取得显著成效 ; 未发现公司董事 高级管理人员存在违反法律 法规 公司章程或损害公司 股东利益的行为 二是公司 2012 年编制的报告符合境内外证券监管机构的有关规定, 财务报告分别按照中国企业会计准则和国际财务报告准则编制, 真实 公允地反映了中国石化的财务状况和经营业绩 三是公司与中国石化集团公司发生的关联交易符合境内外上市地的监管要求, 关联交易价格合理 公允, 遵循了公平 公正 公开原则, 未发现损害非关联股东和公司利益的行为 四是监事会审阅了公司 内部控制自我评价报告, 认为公司内部控制自我评价客观 全面 真实 五是公司严格执行募集资金有关规定, 募集资金实际使用情况与已披露情况一致 六是公司依据证券监管规定, 对公司重大信息及时进行了披露, 信息披露真实 准确 完整 34
9 财务报告 9.1 本报告期无会计政策 会计估计的变更 9.2 本报告期无前期会计差错更正 9.3 与最近一期年度报告相比, 合并范围未发生变化 10 股份购回 出售及赎回 适用 不适用 11 标准守则应用 本报告期内, 中国石化董事均未有违反香港交易所制定的上市规则附录十 上市发行人董事进行证券 交易的标准守则 的情况 本公告以中英文两种语言印制, 在对两种文体的说明上存在歧义时, 以中文为准 承董事会命傅成玉董事长中国北京, 二零一三年三月二十二日 35