中信建投稳裕定期开放债券型证券投资基金 2017 年第 1 季度报告 2017 年 3 月 31 日 基金管理人 : 中信建投基金管理有限公司 基金托管人 : 上海浦东发展银行股份有限公司 报告送出日期 :2017 年 4 月 21 日
1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载 误导性陈述或重大遗漏, 并对其内容的真实性 准确性和完整性承担个别及连带责任 基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司根据本基金合同规定, 于 2017 年 4 月 20 日复核了本报告中的财务指标 净值表现和投资组合报告等内容, 保证复核内容不存在虚假记载 误导性陈述或者重大遗漏 基金管理人承诺以诚实信用 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证基金一定盈利 基金的过往业绩并不代表其未来表现 投资有风险, 投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书 本报告中财务资料未经审计 本报告期自 2017 年 1 月 1 日起至 3 月 31 日止 2 基金产品概况 基金简称中信建投稳裕交易代码 003573 基金运作方式契约型开放式基金合同生效日 2016 年 11 月 7 日报告期末基金份额总额 1,050,378,250.05 份在严格控制风险的基础上, 通过积极主动的投资管投资目标理, 力争实现基金资产的长期稳定增值 本基金将密切跟踪分析宏观经济运行状况和金融市场运行趋势, 自上而下决定类属资产配置及组合久期, 并依据内部信用评级系统, 挖掘价值被低估的标投资策略的券种 本基金采取的投资策略主要包括债券类属配置策略 久期管理策略 收益率曲线策略 回购放大策略 信用债券投资策略等 在谨慎投资的基础上, 力争实现组合的稳健增值 业绩比较基准中债综合指数本基金为债券型基金, 属于证券投资基金中较低预期风险 较低预期收益的品种, 其预期风险及预期收益风险收益特征水平高于货币市场基金, 低于混合型基金及股票型基金 基金管理人中信建投基金管理有限公司基金托管人上海浦东发展银行股份有限公司 第 2 页共 10 页
3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位 : 人民币元 主要财务指标 报告期 ( 2017 年 1 月 1 日 - 2017 年 3 月 31 日 ) 1. 本期已实现收益 9,162,089.65 2. 本期利润 9,197,806.61 3. 加权平均基金份额本期利润 0.0088 4. 期末基金资产净值 1,040,923,888.33 5. 期末基金份额净值 0.9910 注 :1 本期已实现收益指基金本期利息收入 投资收益 其他收入( 不含公允价值变动收益 ) 扣 除相关费用后的余额, 本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益 2 所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用, 计入费用后实际收益水平要低于 所列数字 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 业绩比较基准净值增长率净值增长率业绩比较基收益率标准差 1 标准差 2 准收益率 3 4 1-3 2-4 过去三个月 0.90% 0.09% -1.24% 0.07% 2.14% 0.02% 第 3 页共 10 页
3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率 变动的比较 注 :1 本基金基金合同于 2016 年 11 月 7 日生效, 基金合同生效起至报告期末未满一年 2 本基金尚处于建仓期, 根据中信建投稳裕定期开放债券型证券投资基金基金合同, 本基金自基金合同生效之日起 6 个月内基金的投资组合比例符合基金合同约定 4.1 基金经理 ( 或基金经理小组 ) 简介 4 管理人报告 姓名 职务 任本基金的基金经理期限任职日期离任日期 证券从业年限 说明 中国籍,1985 年 10 月 生, 山东大学物流工 程工程学学士 曾任 黄海浩 本基金的 基金经理 2016 年 11 月 7 日 - 6 利顺金融 ( 亚洲 ) 有限责任公司交易部 Broker 平安利顺国 际货币经纪有限责任 公司交易部 Broker 国投瑞银基金管理有 第 4 页共 10 页
限公司交易部债券交 易员, 中信建投基金 管理有限公司交易部 交易员 现任本公司 投资研究部基金经 理, 担任中信建投稳 信定期开放债券型证 券投资基金 中信建 投货币市场基金 中 信建投凤凰货币市场 基金 中信建投添鑫 宝货币市场基金 中 信建投稳裕定期开放 债券型证券投资基 金 中信建投稳惠债 券型证券投资基金 中信建投稳祥债券型 证券投资基金基金经 理 中国籍,1987 年 1 月 生, 中央财经大学统 计学硕士 曾任中国 邮政集团公司投资主 办 中信银行股份有 限公司固定收益投资 许健 本基金的 基金经理 2017 年 2 月 22 日 - 0 经理 现任本公司投资研究部基金经理, 担任中信建投稳裕定 期开放债券型证券投 资基金 中信建投稳 惠债券型证券投资基 金 中信建投稳祥债 券型证券投资基金基 金经理 注 :1 任职日期 离任日期根据基金管理人对外披露的任免日期填写 2 证券从业的含义遵从行业协会 证券业从业人员资格管理办法 的相关规定 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内, 本基金管理人严格遵守 中华人民共和国证券投资基金法 公开募集证券投资基金运作管理办法 证券投资基金销售管理办法 证券投资基金管理公司公平交易指导意见 基金合同和其他有关法律法规, 本着诚实信用 勤勉尽责的原则管理基金资产, 在严格控制风险的基础上, 为基金持有人谋求最大利益 本报告期内, 基金运作整体合法合规, 没 第 5 页共 10 页
有损害基金持有人利益 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内, 本基金管理人严格执行 证券投资基金管理公司公平交易指导意见, 完善相应制度及流程, 通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行, 未发现不同投资组合之间存在非公平交易的情况 4.3.2 异常交易行为的专项说明报告期内未发现本基金存在异常交易行为 本报告期内, 未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量 5% 的情况 4.4 报告期内基金投资策略和运作分析 2017 年一季度, 经济短期企稳, 通胀低位回升, 本基金通过准确预判国内外宏观经济形势, 精确把握央行货币政策, 控制产品仓位和久期, 精确把握交易波段, 依据行业景气状况和研判优质企业个体把握信用利差收窄的机会 2017 年二季度本基金将控制信用风险, 适时调整信用债行业配比情况, 优化信用债结构, 强调票息收入以及精选个券, 争取为基金持有人带来可持续的投资回报 4.5 报告期内基金的业绩表现截至报告期末, 本基金份额净值为 0.9910 元, 本报告期净值增长率为 0.90%, 同期业绩比较基准收益率为 -1.24% 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明本基金本报告期内未发生连续二十个工作日基金份额持有人数量不满 200 人或者基金资产净值低于 5000 万元的情形 5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额 ( 元 ) 占基金总资产的比例 (%) 1 权益投资 - - 其中 : 股票 - - 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 1,234,602,936.70 77.92 其中 : 债券 1,234,602,936.70 77.92 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 第 6 页共 10 页
5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 300,000,395.00 18.93 其中 : 买断式回购的买入返售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 30,327,311.37 1.91 8 其他资产 19,471,422.74 1.23 9 合计 1,584,402,065.81 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 5.2.1 报告期末按行业分类的境内股票投资组合 本基金本报告期末未持有股票 5.2.2 报告期末按行业分类的沪港通投资股票投资组合 本基金本报告期末未持有通过沪港通机制投资的港股 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 本基金本报告期末未持有股票 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) 1 国家债券 - - 2 央行票据 - - 3 金融债券 - - 其中 : 政策性金融债 - - 4 企业债券 1,035,013,936.70 99.43 5 企业短期融资券 99,800,000.00 9.59 6 中期票据 - - 7 可转债 ( 可交换债 ) 2,579,000.00 0.25 8 同业存单 97,210,000.00 9.34 9 其他 - - 10 合计 1,234,602,936.70 118.61 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量 ( 张 ) 公允价值 ( 元 ) 占基金资产净值比例 (%) 1 112340 16 泛控 01 1,000,000 100,870,000.00 9.69 2 011753003 17 山煤 SCP001 1,000,000 99,800,000.00 9.59 3 136860 16 乌资 01 1,000,000 96,150,000.00 9.24 4 136832 16 正大债 1,000,000 96,140,000.00 9.24 5 136419 16 国华 01 800,000 77,360,000.00 7.43 第 7 页共 10 页
5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细本基金本报告期末未持有资产支持证券 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细本基金本报告期末未持有贵金属 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细本基金本报告期末未持有权证 5.9 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.9.1 本期国债期货投资政策本基金本报告期未投资国债期货 5.9.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细本基金本报告期未投资国债期货 5.9.3 本期国债期货投资评价本基金本报告期未投资国债期货 5.10 投资组合报告附注 5.10.1 报告期内, 本基金投资决策程序符合相关法律法规的要求, 未发现本基金投资的前十名证券的发行主体出现被监管部门立案调查, 或在报告编制日前一年内受到公开谴责 处罚的情形 5.10.2 基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库 5.10.3 其他资产构成序号名称金额 ( 元 ) 1 存出保证金 298,871.26 2 应收证券清算款 - 3 应收股利 - 4 应收利息 19,172,551.48 5 应收申购款 - 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 19,471,422.74 第 8 页共 10 页
5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券 5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明本基金本报告期末前十名股票中未存在流通受限的情况 5.10.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分由于四舍五入的原因, 分项之和与合计项之间可能存在尾差 6 开放式基金份额变动 单位 : 份 报告期期初基金份额总额 1,050,383,419.33 报告期期间基金总申购份额 - 减 : 报告期期间基金总赎回份额 5,169.28 报告期期间基金拆分变动份额 ( 份额减少以 "-" 填列 ) - 报告期期末基金份额总额 1,050,378,250.05 7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况本报告期内, 基金管理人未持有本基金份额 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细本报告期内, 基金管理人未运用固有资金投资本基金 8 影响投资者决策的其他重要信息 8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20% 的情况 投资者类别 序号 报告期内持有基金份额变化情况 持有基金份额比例达到或者超过 20% 的时间区间 期初份额 申购份额 赎回份额 报告期末持有基金情况 持有份额 份额占比 机构 1 20170101~20170331 499,999,000.00 - - 499,999,000.00 47.60 2 20170101~20170331 499,999,000.00 - - 499,999,000.00 47.60 产品特有风险 本基金本报告期间存在单一投资者持有基金份额达到或超过 20% 的情况, 请投资人注意本基金的流动性和投资者集中度风险 第 9 页共 10 页
8.2 影响投资者决策的其他重要信息本报告期内, 无影响投资者决策的其他重要信息 9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1 中国证监会核准基金募集的文件; 2 中信建投稳裕定期开放债券型证券投资基金基金合同 ; 3 中信建投稳裕定期开放债券型证券投资基金托管协议 ; 4 基金管理人业务资格批件 营业执照; 5 基金托管人业务资格批件 营业执照 9.2 存放地点基金管理人 基金托管人办公场所 9.3 查阅方式投资者可以在营业时间免费查阅, 也可按工本费购买复印件 中信建投基金管理有限公司 2017 年 4 月 21 日 第 10 页共 10 页